Zabedah Hall,Azman Hashim Complex, IIUM, 29 th Nov 2014 SEMINAR PELABURAN EMAS A.S.A.S MULA

Zabedah Hall,Azman Hashim Complex, IIUM, 29th Nov 2014

SKIM EMAS BERTANGGUH SEMINAR PELABURAN EMAS A.S.A.S MULA

USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |

DEPT OF FIQH & USUL AL-FIQH,KIRKHS, IIUM

“Skim Emas Delay”

SELAYANG PANDANG 1.Pendahuluan 2.Model Perniagaan Skim Emas

3.Kesimpulan 4.Q&A


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



1. PENDAHULUAN    

Kumpulan Pengkaji Methodologi Objektif Skop dan Batasan


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



2. MODEL PERNIAGAAN SKIM EMAS DELAY b. ETA berBuy-back

a. ETA

c. Delay Order

d. Program

f. Working Capital

e. Kontra

`

h. al-Rahnu USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

g. Swap +60 19 3636 426 |



a. Skim ETA [Estimated Time Arrival] - Pembeli membeli emas dan akan menerima emas tersebut dalam tempoh yang dipilih (ditetapkan - Contoh skim ETA : ETA3, ETA7, ETA14, ETA30,ETA60 - ETA3 bermaksud pembelian emas secara tangguh selama 3 hari selepas pembelian dibuat.


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



Contoh Illustrasi ETA - Ali membeli beli Pamp Swiss 100 gram dalam skim ETA7 pada harga RM127/g (harga pasaran RM128/g) berjumlah RM12,700. - Pengelola akan menggunakan duit (RM12,700) untuk membeli Pamp Swiss 100 gram daripada pengelola lain yang menawarkan harga lebih murah cth. RM12,200 (RM122/g) dan mendapat untung RM500. - Jika kaedah ini dibuat bersama pesanan-pesanan pembeli ETA lain, pengelola boleh mendapat keuntungan hingga memampukan mereka membeli emas lain dan mengulang buat kaedah ini hingga hari ke 7 sebelum penyerahan emas dibuat. USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



Analisa Skim ETA – Mikro dan Makro Sudut Mikro: Jual beli emas dgn harga diskaun secara bertangguh, kemudian emas dijual semula secara lani (on spot) ketika proses mobilisasi utk menjana untung.

Sudut Makro: Suntikan modal secara hutang lalu dimobilasikan secara “buy low sell high”. Untung yg dijana melalui “spread” akan digunakan utk membayar balik pemodal dlm bentuk komoditi [emas]


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



b. Skim ETA berBuy-back -

Merujuk contoh ETA7 (pada harga RM127/g) sebelum ini, penjual akan menawarkan pula untuk membeli semula emas yang dijual itu daripada pembeli dengan harga yang lebih tinggi (contoh pada harga RM130/g)

-

Menjadikan pembeli mendapat keuntungan RM3/g (RM300 untuk Pamp Swiss 100 gram yang dibeli melalui ETA7).

-

Setiap pengelola mempunyai kaedah penetapan harga beli balik (buy back) yang berbeza-beza seperti contohnya MKS + 0.50 sen atau MKS -0.50 sen. Pengelola menggunakan MKS We Buy sebagai tanda aras menentukan harga pembelian semula.


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



c. Skim Delay Order Tempoh Delay

Berat/Gr am

Harga Belian

Pilihan 1: Ambil Barang

Pilihan 2: Jual Semula

Pilihan 3: Rebat Reorder

Barang Kemas 100g

RM15,500

RM850/bulan

Anda Berhak Memilih Salah Satu

1 Bulan

100 gram

RM15,000

2 Bulan

100 gram

RM14,000

Barang Kemas 100g

RM14,500

RM1300/2 bulan

3 Bulan

100 gram

RM13,500

Barang Kemas 100g

RM14,000

RM2100/3 bulan

5 Bulan

100 gram

RM12,500

Barang Kemas 100g

RM13,000

RM3750/5 bulan


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



Skim Delay Order

- Pembelian emas dan penghantaran secara ansuran atau bertangguh.

- Sekiranya A memilih untuk menunggu/tangguhan 1 bulan, emas 100g dijual pada harga RM15,000. -

Sekiranya A sanggup menunggu lebih lama, dengan memilih 5 bulan, maka harga 100g dijual pada harga RM12,500.


|

[email protected] |

Maka di akhir tempoh pembeli diberi pilihan: a. Ambil secara fizikal 100g dalam bentuk barang kemas. b. Jual semula dengan harga lebih tinggi, contoh 100g yang dibeli pada RM15,000 dijual semula dengan harga RM15,500 (keuntungan RM500 selepas menunggu 1 bulan) c. Reorder / Restock dengan guna emas 100g yang diterima sebagai bayaran untuk tempahan hadapan dan dapatkan diskaun untuk order tersebut.

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



-

-

-

d. Program

Terdapat pelbagai jenis program yang dicipta oleh para pengelola dengan nama yang pelbagai seperti Loaded, Buras, Jutawanemas, Turbo dan sebagainya. Objektif program adalah sama: “Memberi peluang kepada mereka yang mempunyai emas seperti Pamp Swiss untuk mendapat keuntungan yang lebih tinggi.” Sebagai contoh program Loaded 8:


|

[email protected] |

-

Pengelola membeli emas Pamp Swiss 100g dengan harga RM20,000 (ie. RM200/g) lebih tinggi daripada harga pasaran. (Jika tiada emas, dimulakan dengan skim ETA)

-

RM10,000 dibayar secara tunai kepada penjual emas. Baki RM10,000 dibayar secara ansuran (RM2,000 x 5 bulan).

-

Sepanjang 5 bulan itu, menggunakan emas yang diperolehi, pengelola akan melakukan kaedah rolling atau memobilasi emas yang dibeli untuk mendapatkan keuntungan sehingga membolehkan pengelola membayar ansuran RM2,000 tersebut berserta keuntungan lain miliknya.

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



e. Kontra - Pembeli membeli emas dan akan menerima emas tersebut dalam tempoh yang dipilih (ditetapkan - Kontra ialah satu kaedah untuk mereka yang tidak mempunyai modal besar untuk membeli emas. - Namun, melalui kontra – dengan RM4,500, dia boleh mendapat RM2,000 selama 5 bulan (keuntungan RM5,500)

- Pembeli tidak mendapat emas, ini umpama pengelola meminjam RM4,500 daripada pelabur untuk modal membeli emas USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



Contoh Illustrasi Kontra - Pembeli hanya mempunyai/memerlukan RM4,500 untuk digunakan bagi membeli Pamp Suisse 100g (walaupun contoh harga pasaran/jualan ialah RM14,500). - RM10,000 + RM4,500 = untuk membeli Pamp Suisse 100g - Pengelola (seolah-olah) menggunakan duit modal mereka berserta dengan modal pembeli RM4,500 untuk mendapatkan/membeli Pamp Suisse 100g. - Seperti mana kaedah program Loaded 8, pembeli tidak akan mendapatkan RM10,000 tunai tetapi hanya layak mendapat imbuhan bulanan (RM2,000 x 5 bulan) USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



f. Skim Working Capital - Dikenali dgn pelbagai nama: Program Double Your Pamp; Lend Your Pamp; AMR Trade Pamp Swiss dan lain-lain. - Dengan bentuk pinjaman itu, pengelola mendapat modal dalam bentuk emas untuk digunakan sebagai modal pusingan untuk kaedah rolling atau mobilasi emas tersebut - Contoh: Pinjamkan 100g kepada pengelola dengan imbalan bulanan tetap RM10/g. Ini nenjadikan keuntungan hasil meminjamkan 100g emas sebanyak RM1,200 setiap bulan.


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



g. Skim Swap - Skim swap ialah satu bentuk tawaran kepada para pemilik emas untuk ditukarkan emas yang dimiliki kepada pengelola dengan asset lain sebagai ganti untuk tempoh-tempoh tertentu. - Ada yang menggunakan polisi takaful, kereta, rumah, hatta tanah untuk memeterai kontrak pinjaman bertempoh tersebut. - Sepanjang tempoh swap, segala perbelanjaan asset akan ditanggung oleh pengelola atau diberikan duit secukupnya utk tujuan itu. - Selepas tempoh tamat emas dan asset dikembalikan semula kepada pemilik masing-masing.


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



Contoh Illustrasi Skim Swap - Pengelola yang inginkan emas, menawarkan kereta Vellfire miliknya untuk digunakan oleh pemberi emas dan kemudiannya pemberi emas boleh menggunakan kereta tersebut selama tempoh yang dipersetujui ie. 1 tahun dengan segala perbelanjaan kereta tersebut ditanggung oleh pengelola termasuk kos minyak, insuran, penyelengaraan dan bayaran ansuran bank. - Selepas 1 tahun, emas itu akan dipulangkan semula dan kereta itu juga perlu dipulangkan kepada pengelola. - Modal emas yg diperolehi itu akan dimobilasikan pengelola utk menjana untung secukupnya. USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



h. Skim Manipulasi al-Rahnu -

Menggunakan kedai, koperasi atau bank yang menawarkan perkhidmatan Ar-Rahnu, contohnya: a. Pembeli emas akan membeli emas secara tunai (atau melalui skim atau program yang ditawarkan dengan harga yang murah daripada harga pasaran). b. Gadaikan emas itu dengan syarikat ar-Rahnu, dan peroleh modal. c. Menggunakan itu sebagai modal pusingan untuk membeli emas lagi. d. Gadaikan emas itu dengan syarikat ar-Rahnu, dan peroleh modal. e. Beli emas lagi, gadai lagi dan begitulah seterusnya sehingga kurang 6 bulan sebelum gadaian emas pertama itu dilelong. f. Keuntungan diperoleh apabila hasil jualan emas mengikut harga pasaran yang lebih tinggi. g. Daripada keuntungan jualan itu, digunakan pula untuk menebus (redeem) hasil gadaian emas yang pertama.


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



3. KESIMPULAN


|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



- Dengan hanya bermula dengan 1 bar emas 100g Pamp Suisse, pajak di ArRahnu dan dapatkan RM10,000 [RM125/g]

- Kemudian tawarkan skim ETA7,ETA14,ETA21 dan ETA 30. Dapat modal daripada tempahan pelanggan. - Beli 400g emas dengan harga murah menggunakan duit di tangan (duit tempahan+hasil pajak di Ar-Rahnu) - Jual 400g emas dengan harga tinggi dan peroleh keuntungan. Dan membuat kitaran (rolling/mobilasi) demi kitaran sehingga menjana duit yg cukup utk deliver tempahan pelanggan mengikut masanya dan membuat keuntugan - Beli emas secara Loaded, Kontra, ETA, Delay Order daripada pengelola lain samada utk mendapatkan emas dgn harga yg murah atau utk mendapatkan keuntungan daripada high fixed profit yg ditawarkan. Keuntungan yg didapatkan gunakan semula utk menambahkan emas [modal pusingan] USRAH ISLAMIC BANKING & FINANCE

|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |



|

[email protected] |

+60 19 3636 426 |


SYUKRAN

Zabedah Hall,Azman Hashim Complex, IIUM, 29 th Nov 2014 SEMINAR PELABURAN EMAS A.S.A.S MULA

Recommend Documents