Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
VZDĚLÁVÁCÍ KURZ FINANČNÍ ANALÝZA A EKONOMICKÉ HODNOCENÍ PROJEKTŮ SPOLUFINANCOVANÝCH Z FONDŮ EU Cíl vzdělávacího kurzu: Cílem vzdělávacího kurzu v oblasti finanční analýzy a ekonomického hodnocení projektových záměrů je získání uceleného pohledu na problematiku finanční a ekonomické analýzy v kontextu přípravy a realizace projektů spolufinancovaných z Evropských strukturálních a investičních fondů (fondů EU) v programovém období 2014–2020 a investičního rozhodování ve veřejné správě či samosprávě a firemní praxi. Vzdělávací kurz přispěje ve svém záběru ke sjednocení a prohloubení teoretických poznatků a praktických postupů v oblasti finanční a ekonomické analýzy, které budou následně prakticky aplikovány, ve vztahu k vybraným procesům projektového a dotačního managementu, na konkrétních případových studiích (projektových záměrech) vybraných operačních programů ČR. Teoretické znalosti budou ověřeny na reálných příkladech z praxe zahrnujících zejména práci s finančními výkazy, hotovostními toky (Cash Flow) či dokumenty pro ekonomické hodnocení projektového záměru žadatele. Z metodického pohledu budou účastníci vzdělávacího kurzu seznámeni s tvorbou finančního plánu projektu a metodikou výpočtu kriteriálních ukazatelů finanční a ekonomické analýzy v rámci Cost-Benefit analýzy (CBA). Vzdělávací kurz se ve svém zaměření dotýká také celé řady dalších podkladů sloužících k hodnocení finanční a ekonomické způsobilosti projektových záměrů spolufinancovaných z fondů EU zejména ve firemní praxi.
IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 1
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
Cílová skupina účastníků kurzu: Vzdělávací cyklus je vhodný zejména pro zástupce všech místních a regionálních samospráv (obce, města, kraje), zástupce místních sdružení (MAS, svazky obcí, mikroregiony), zástupce euroregionů, ale také pro podnikatelské subjekty, poradenské a konzultační společnosti působící v oblasti projektového a dotačního managementu fondů EU. Vzdělávací kurz je rovněž doporučen pro konkrétní žadatele o podporu, zpracovatele žádostí a investičních záměrů, projektové manažery, finanční analytiky a další zájemce z řad odborné i širší veřejnosti.
Rámcová struktura vzdělávacího kurzu: Úvodní seminář: o Projektový cyklus a aspekty finančního a ekonomického hodnocení projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz FEHP0; 1 den) Tematické semináře: o Dokumenty pro finanční a ekonomické hodnocení projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz FEHP1; 2 navazující dny) o Finanční plán a analýza finanční realizovatelnosti projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz FEHP2; 2,5 dne) o CBA jako nástroj finančního a ekonomického hodnocení projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz FEHP3; 2,5 dne)
Odborný garant a lektor vzdělávacího kurzu: Ing. Lukáš MELECKÝ, Ph.D. Katedra evropské integrace, Ekonomická fakulta, Vysoká škola báňská – Technická univerzita Ostrava, Euro Grant Investment s.r.o. Projektový manažer s rozsáhlými zkušenosti v teorii a praxi projektového řízení se zaměřením na přípravu, realizaci a monitoring investičních a neinvestičních projektů, spolufinancovaných z fondů EU. Od roku 2004 působí jako odborný asistent na Katedře evropské integrace Ekonomické fakulty VŠB-TU Ostrava se zaměřením na regionální rozvoj, politiku soudržnosti EU, projektový a dotační management v podmínkách EU. V praxi projektového řízení je zkušeným a uznávaným specialistou v oblasti zpracování finančních, ekonomických a CBA analýz, zejména u investičních projektů spolufinancovaných z fondů EU. IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 2
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
Organizační zajištění realizace vzdělávacích kurzů: Místo konání:
Školicí centrum společnosti ENWOX ENERGY s.r.o. Denisova 639/2 702 00 Ostrava – Moravská Ostrava moderní technické vybavení školicích prostor s wi-fi připojením pro tematické semináře FEHP2 a FEHP3 doporučeno mít k dispozici vlastní počítač (notebook) součástí ceny kurzů je bohaté celodenní občerstvení (coffee breaky, oběd), odborné dokumenty a materiály pro účastníky dle typu kurzu (prezentace, dílčí dokumentace modelového projektu, případové studie, praktické ukázky podkladových materiálů k finanční analýze investičních projektů z vybraných operačních programů ČR v programovém období 2014–2020) v ceně kurzů není zahrnuto ubytování a parkování (lze zajistit za výhodné ceny v těsné blízkosti místa konání) jednotlivé interaktivní semináře budou probíhat v pracovních dnech dle časového harmonogramu v době od 8:30 – 16.30 hod. ve skupině o max. počtu 12 účastníků.
Ukončení vzdělávací akce: osvědčení o absolvování jednotlivých vzdělávacích seminářů / osvědčení o absolvování celé vzdělávací akce „after-care servis“ – možnost konzultace konkrétních dotazů účastníků seminářů s týmem pracovníků společnosti Euro Grant Investment s.r.o. v průběhu jednoho týdne následujícího po ukončení jednotlivých vzdělávacích akcí.
IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 3
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
ČASOVÝ A OBSAHOVÝ RÁMEC ÚVODNÍHO SEMINÁŘE Projektový cyklus a aspekty finančního a ekonomického hodnocení projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz: FEHP0)
08:30 – 10:00
Úvod (Představení vzdělávacího cyklu. Organizační informace) I. blok výuky: Politika soudržnosti EU a ČR pro programové období 2014– 2020 10:00 – 10:20 Přestávka 10:20 – 12:00 II. blok výuky (Teoretické minimum projektového manažera) 12:00 – 13:00 Oběd 13:00 – 14:30 III. blok výuky (Kombinovaný projektový cyklus) 14:30 – 14:50 Přestávka 14:50 – 16:10 IV. blok výuky (Dokumenty projektového cyklu se zaměřením na finanční a ekonomického hodnocení projektových záměrů spolufinancovaných z fondů EU) 16:10 – 16:30 Závěr (shrnutí, dotazy, zpětná vazba účastníků, osvědčení o absolvování úvodního semináře) Termíny konání kurzu: 3. 10. 2016, 3. 11. 2016, 6. 12. 2016 Další termíny budou vyhlášeny ve druhé polovině prosince 2016 Cena kurzu: 6 500 Kč bez DPH/osoba (vč. odborných vzdělávacích materiálů a celodenního občerstvení). Bližší informace, závazné objednávky:
[email protected]
IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 4
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
ČASOVÝ OBSAHOVÝ RÁMEC TEMATICKÝCH SEMINÁŘŮ Dokumenty pro finanční a ekonomické hodnocení projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz: FEHP1)
Časový a obsahový rámec tematického semináře (2 denní navazující kurz) 08:30 – 10:00 10:00 – 10:20 10:20 – 12:00 12:00 – 13:00 13:00 – 14:30 14:30 – 14:50 14:50 – 16:10 16:10 – 16:30
Úvod (struktura a obsah tematického semináře, organizační informace) I. blok výuky (úvod k teoretické části) Přestávka II. blok výuky (teoretická část, východiska pro praktickou část) Oběd III. blok výuky (praktická část) Přestávka IV. blok výuky (praktická část) Závěr, shrnutí, dotazy, zpětná vazba účastníků, osvědčení o absolvování tematického semináře (v závěru 2. dne kurzu) 1. DEN
Teoretická východiska dokumentů pro finanční a ekonomické hodnocení projektů o o
Projektový cyklus a základní nástroje pro posouzení efektivnosti projektů Typologie dokumentů pro finanční a ekonomické hodnocení projektů v operačních programech ČR v programovém období 2014–2020, vazba na žádost o podporu
Teoretická východiska Podnikatelského záměru (plánu) a Studie proveditelnosti o o o o o
Účel a smysl dokumentů Obecná struktura dokumentů Odlišnosti v rámci vybraných operačních programů ČR pro programové období 2014– 2020 Požadavky na zpracování dokumentů z pohledu finančního a ekonomického hodnocení projektů Teorie a praxe postupu zpracování dokumentů v ČR
Praktické aspekty zpracování Podnikatelského záměru (plánu) a Studie proveditelnosti o
Pojetí projektových variant – nulová, investiční a rozdílová varianta, dopady na finanční plán projektu IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 5
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava o o o o
Praktická ukázka o o
o o o o o o
Technická a technologická specifikace projektu, vazby na efektivnost a finanční realizovatelnost projektu Variantnost technického / technologického řešení projektu Zajištění dlouhodobého a oběžného majetku Řízení oběžného majetku Marketingová analýza (analýza prostředí) Časový harmonogram projektu – statický a dynamický pohled, vazba na ekonomické hodnocení projektu Analýza a řízení rizik v projektu
Finanční plán / Finanční analýza v dokumentech pro finanční a ekonomické hodnocení projektů o o o
Osnovy Podnikatelského záměru (plánu) a Studie proveditelnosti ve vybraných operačních programech ČR pro programové období 2014–2020 Části Podnikatelského záměru (plánu) a Studie proveditelnosti v projektových záměrech v rámci vybraných operačních programu ČR pro programové období 2014–2020
2. DEN Praktické aspekty zpracování Podnikatelského záměru (plánu) a Studie proveditelnosti (pokračování) o
Cíle projektu, projektové indikátory – vazba na ekonomické hodnocení projektu Popis podstaty projektu Management projektu Časový harmonogram projektu
Východiska finančního plánování a finanční analýzy Vybrané aspekty zpracování Finančního plánu / Finanční analýzy projektů spolufinancovaných z fondů EU Struktura, rozsah a odlišnosti Finančního plánu / Finanční analýzy v operačních programech ČR pro programové období 2014–2020
Praktická ukázka o
o
Studie proveditelnosti / Podnikatelský záměr / Podnikatelský plán v případové studii projektového záměru ve vybraných operačních programech ČR pro programové období 2014–2020 Ukázka zpracování podkladu pro Finanční plán / Finanční analýzu v případové studii projektového záměru vybraného OP ČR pro programové období 2014–2020
Termíny konání kurzu:
6. – 7. 10. 2016, 10. – 11. 11. 2016, 8. – 9. 12. 2016 Další termíny budou vyhlášeny ve druhé polovině prosince 2016
Cena kurzu: 12 000 Kč bez DPH/osoba (vč. odborných vzdělávacích materiálů a celodenního občerstvení). IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 6
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
Finanční plán a analýza finanční realizovatelnosti projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz: FEHP2)
Časový a obsahový rámec tematického semináře (2 a půl denní kurz) 08:30 – 10:00 10:00 – 10:20 10:20 – 12:00 12:00 – 13:00 13:00 – 14:30 14:30 – 14:50 14:50 – 16:10 16:10 – 16:30
Úvod (struktura a obsah tematického semináře, organizační informace) I. blok výuky (úvod k teoretické části) Přestávka II. blok výuky (teoretická část, východiska pro praktickou část) Oběd III. blok výuky (praktická část) Přestávka IV. blok výuky (praktická část) Závěr, shrnutí, dotazy, zpětná vazba účastníků, osvědčení o absolvování tematického semináře (v závěru 3. dne kurzu) 1. DEN
Finanční plán v dokumentech pro finanční a ekonomické hodnocení projektů o o o o
Obecná východiska Finančního plánu / Finanční analýzy Požadavky na zpracování Finančního plánu / Finanční analýzy ve vybraných OP ČR pro programové období 2014–2020 Společné prvky struktury Finančního plánu / Finanční analýzy ve vybraných OP ČR pro programové období 2014–2020 Návrh postupu praktického zpracování Finančního plánu / Finanční analýzy v projektech spolufinancovaných z ESI fondů v ČR pro programové období 2014–2020
Praktická východiska pro tvorbu Finančního plánu / Finanční analýzy v projektech spolufinancovaných z ESI fondů v ČR pro programové období 2014–2020 o o o o
Projektový cyklus Variantní řešení projektu Časové hledisko finančních toků ve Finančním plánu / Finanční analýze Diskontování a inflace IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 7
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
o Referenční období ve Finančním plánu / Finanční analýze Rozpočet projektu o o o o
Finanční výkazy a základní ekonomické ukazatele žadatele o o o
Obecná struktura rozpočtu projektu v žádosti o podporu (ISKP MS2014+) Podrobný položkový rozpočet projektu ve Studii proveditelnosti / Podnikatelském záměru / Podnikatelském plánu Stanovení rozpočtových položek z pohledu způsobilosti nákladů Tržní ceny rozpočtových položek - obvyklé ceny komodit, prací a služeb v čase zpracování rozpočtu a místě realizace projektu Účetní finanční výkazy a jejich typologie Finanční zdraví žadatele Základní ekonomické ukazatele žadatele ve Finančním plánu / Finanční analýze
Praktická ukázka o
o o
Variantní řešení projektu a finanční toky v rámci projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro období 2014–2020, převod běžných (nominálních) cen na ceny stálé (reálné) Podrobný položkový rozpočet projektového záměru v rámci projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro období 2014–2020 Finanční výkazy žadatele, analýza finančního zdraví žadatele, tvorba základních ekonomických ukazatelů žadatele v rámci projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro období 2014–2020
2. DEN
Zdroje a finanční zabezpečení projektu o o
Náklady projektu o o o
Typologie nákladů projektového záměru Náklady projektu v přípravné a realizační fázi, kalkulace investičních nákladů – statický pohled Náklady projektu v provozní fázi, kalkulace provozních nákladů – dynamický pohled
Výnosy projektu o o o o o o
Zdroje a struktura financování projektů Financování investičních projektů v přípravné a realizační fázi
Typologie výnosů projektového záměru Výnosy projektu v realizační fázi – statický pohled Výnosy projektu v provozní fázi, kalkulace provozních výnosů – dynamický pohled Projekty generující příjmy dle čl. 61 Nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 1303/2013 Jiné peněžní příjmy projektu Analýza tržeb, vazba na vybrané indikátory projektu
Hotovostní finanční toky v projektu o o
Typologie hotovostních finančních toků v projektu Agregace hotovostních finančních toků IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 8
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava o o o
Plán Cash Flow v přípravné, realizační a provozní fázi projektu Kalkulace bodu zvratu a finanční návratnost investice Kumulovaná finanční návratnost investice
Praktická ukázka o
o o
o
Plán zdrojů financování investiční varianty projektu, simulace splátek úvěru v Podnikatelském plánu projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020 Finanční plán provozních nákladů projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro období 2014–2020 Tvorba plánu zdrojů financování projektu v realizační a provozní fázi projektu, zpracování plánu provozních výnosů v rámci Podnikatelského plánu projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020 Analýza Cash Flow v nulové a investiční variantě Podnikatelského plánu projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020
3. DEN (8:30 – 12:00 nebo 13:00 – 16:30)
Případová studie o
o
Tvorba finančního plánu nulové, investiční a rozdílové varianty rámci Studie proveditelnosti / Podnikatelského záměru / Podnikatelského plánu projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020 Analýza finanční realizovatelnosti projektu na základě plánu Cash Flow v nulové a investiční variantě Podnikatelského plánu projektového záměru ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020
Termíny konání kurzu: 13. – 14. 10. a 17. 10. 2016, 22. 11. a 24. – 25. 11. 2016, 12. – 14. 12. 2016 Cena kurzu: 13 000 Kč bez DPH/osoba (vč. odborných vzdělávacích materiálů a celodenního občerstvení). Bližší informace, objednávky:
[email protected]
IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 9
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
CBA jako nástroj finančního a ekonomického hodnocení projektů spolufinancovaných z fondů EU (kurz: FEHP3)
Časový a obsahový rámec tematického semináře (2 a půl denní kurz) 08:30 – 10:00 10:00 – 10:20 10:20 – 12:00 12:00 – 13:00 13:00 – 14:30 14:30 – 14:50 14:50 – 16:10 16:10 – 16:30
Úvod (struktura a obsah tematického semináře, organizační informace) I. blok výuky (úvod k teoretické části) Přestávka II. blok výuky (teoretická část, východiska pro praktickou část) Oběd III. blok výuky (praktická část) Přestávka IV. blok výuky (praktická část) Závěr, shrnutí, dotazy, zpětná vazba účastníků, osvědčení o absolvování tematického semináře (v závěru 3. dne kurzu) 1. DEN
Teoretická východiska Cost-benefit analýzy (CBA) o o o o o o
Vymezení a definice CBA Podstata CBA Finanční vs. ekonomická analýza Analýza citlivosti a řízení rizik Princip a metody CBA Silné a slabé stránky CBA
CBA investičních projektů spolufinancovaných z fondů EU o o o
Základní pojmy související s CBA investičních projektů Časová hodnota peněz a diskontování hotovostních toků Kritéria hodnocení efektů plynoucích z investice pomocí CBA IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 10
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava o o o
Metody hodnocení efektivnosti investičních projektů založené na hotovostním finančním toku o o o
Investiční rozhodování Statické metody hodnocení efektivnosti investičních projektů Zůstatková (zbytková) hodnota investice
Kriteriální ukazatele hodnocení ekonomické efektivnosti investičních projektů o o
Obecný postup při zpracování CBA investičního projektu (dle doporučení Evropské komise) Vstupní údaje pro CBA CBA na žádost o podporu v modulu ISKP MS2014+
Dynamické metody hodnocení efektivnosti investičních projektů Kriteriální ukazatele hodnocení finanční efektivnosti investičního projektového záměru Diskontovaná doba návratnosti (DDN) Čistá současná hodnota (NPV) Finanční Index ziskovosti (rentability) (PI) Vnitřní výnosové procento (IRR)
Praktická ukázka o o o
Výpočet diskontovaného hotovostního toku Výpočet doby návratnosti investice (modelový příklad) Výpočet doby návratnosti a zůstatkové hodnoty investice ve vybraném operačním programu ČR pro období 2014–2020
2. DEN
Kriteriální ukazatele a finanční analýza projektu v rámci CBA o o o o
Praktická ukázka – výpočty kriteriálních ukazatelů hodnocení efektivnosti investičních projektů – modelový příklad, případová studie (MS Word / MS Excel) Hlavní kroky při zpracování CBA Podklady a praktické kroky zpracování Finanční analýzy v rámci CBA Případová studie – výpočet kriteriálních ukazatelů finanční návratnosti investice a hodnocení finanční realizovatelnosti a návratnosti projektového záměru spolufinancovaného z ESI fondů v ČR pro programové období 2014–2020 (MS Excel)
Finanční analýza projektu v modulu CBA MS2014+ o
o
Praktická ukázka – výstup z finanční analýzy v modulu CBA MS2014+ – investiční projektový záměr ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014– 2020 Případová studie – zpracování finanční analýzy projektu v modulu CBA MS2014+ „krok za krokem“ – investiční projektový záměr ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020 Žádost o podporu (ISKP) a navázání CBA Základní nastavení CBA (základní informace) Investice a zdroje Provozní náklady a výnosy IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 11
Euro Grant Investment s.r.o. ul. 28. října 3346/91 702 00 Ostrava - Moravská Ostrava
Zůstatková hodnota Návratnost investice pro finanční analýzu Návratnost kapitálu pro finanční analýzu Udržitelnost pro finanční analýzu Citlivost finanční analýzy Finalizace a tisk finanční analýzy Vazba výsledků finanční analýzy na dokumenty pro finanční a ekonomické hodnocení projektů
3. DEN (8:30 – 12:00 nebo 13:00 – 16:30)
Ekonomická analýza projektu v rámci CBA o o o o o o o o o o
Hlavní kroky ekonomické analýzy Fiskální korekce finančních hotovostních toků Korekce externalit Převod tržních cen na ceny účetní (stínové) Koncepty pro ocenění netržních dopadů (vstupy, výstupy) Skutečné ekonomické hotovostní toky Výpočet kriteriálních ukazatelů ekonomické návratnosti investice Hodnocení ekonomické realizovatelnosti a návratnosti projektu Praktická ukázka – výstupy ekonomické analýzy investičního projektového záměru spolufinancovaného z fondů EU pro programové období 2014–2020 Případová studie – zpracování ekonomické analýzy v modulu CBA MS2014+ „krok za krokem“ – investiční projektový záměr ve vybraném operačním programu ČR pro programové období 2014–2020 Výběr specifických cílů Socio-ekonomické dopady Návratnost investice pro ekonomickou analýzu Návratnost kapitálu pro ekonomickou analýzu Udržitelnost pro ekonomickou analýzu Citlivost ekonomické analýzy Výsledky CBA Vazba výsledků ekonomické analýzy na dokumenty pro finanční a ekonomické hodnocení projektu
Termíny konání kurzu: 27. 10., 31. 10. a 1. 11. 2016, 28. – 30. 11. 2016, 19. – 21. 12. 2016 Cena kurzu: 13 000 Kč bez DPH/osoba (vč. odborných vzdělávacích materiálů a celodenního občerstvení). Bližší informace, objednávky:
[email protected] IČ: 02323028, DIČ: CZ02323028 email:
[email protected], telefon: 775 159 609 www.eurograntinvestment.cz 12