Výroční zpráva fondů obhospodařovaných společností. Pioneer investiční společnost, a.s. 2

Výroční zpráva fondů obhospodařovaných společností Pioneer investiční společnost, a.s. K 31. 12. 2012 Obsah Pioneer investiční společnost, a.s……………………………………………………………………….………………………………………2 Údaje o portfolio manažerech fondů…………………………………………………………………………………………………………..4 Seznam obchodníků s cennými papíry……………………….……………………………………………………………………………….6 Vývoj hodnoty podílového listu fondů………….…………………………………………………………………………………………….7 Přehled majetku fondů…………………………………………………………………………………………………………………………….17 Přehled majetku fondů: Pioneer – Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – obligační fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – dynamický fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – akciový fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond BALANCOVANÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond RŮSTOVÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – zajištěný 2018 – rozvíjející se trhy, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Účetní závěrky: Pioneer – Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – obligační fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – dynamický fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – akciový fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond BALANCOVANÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond RŮSTOVÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – zajištěný 2018 – rozvíjející se trhy, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Údaje o skladbě a změnách majetku portfolia fondu Pioneer – Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – obligační fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – dynamický fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – akciový fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond BALANCOVANÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond RŮSTOVÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Pioneer – zajištěný 2018 – rozvíjející se trhy, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond

1

Pioneer investiční společnost, a.s. Pioneer investiční společnost, a.s. (dále také ,,společnost“ nebo ,,investiční společnost“), je právnická osoba, akciová společnost, založená podle právního řádu České republiky, která vznikla zápisem do obchodního rejstříku vedeného Městským soudem v Praze dne 8.3.1995, spis. zn. B 3049 (oddíl B, vložka 3049). Pioneer investiční společnost, a.s. má sídlo v Praze 4 - Michle, Želetavská 1525/1, PSČ 140 00. Předmětem podnikání společnosti je kolektivní investování spočívající ve vytváření a obhospodařování podílových fondů, nebo obhospodařování investičních fondů na základě smlouvy o obhospodařování a dále vykonávání činnosti související s kolektivním investováním jako služby pro jinou investiční společnost nebo zahraniční investiční společnost. Ministerstvo financí České republiky udělilo Pioneer investiční společnosti, a.s. povolení ke vzniku investiční společnosti dne 20.2.1995, č.j. 101/74 239/1994, které nabylo právní moci dne 9.3.1995. Platnost tohoto povolení byla potvrzena i Komisí pro cenné papíry dne 14.4.1999, č.j. 111/2144/R/1999, v rámci tzv. procesu přelicencování. Společnost byla taktéž oprávněna obhospodařovat majetek zákazníka, a to na základě smlouvy se zákazníkem, je-li součástí majetku investiční nástroj, uschovávat a spravovat cenné papíry vydané fondem kolektivního investování a poskytovat investiční poradenství týkající se investičního nástroje. Na základě vlastní žádosti společnosti jí bylo s účinností od 23.6.2010 rozhodnutím České národní banky odňato povolení k výkonu těchto činností. Na základě žádosti Pioneer investiční společnosti, a.s. o změnu rozsahu povolení k činnosti investiční společnosti, udělila Česká národní banka rozhodnutím ze dne 23.6.2010, č.j.: 2010/5742/570 Sp/2010/456/571 Pioneer investiční společnosti, a.s. nové povolení k činnosti investiční společnosti se změněným rozsahem, které nabylo právní moci dne 23.6.2010. IČ: 63 07 82 95 DIČ: CZ63078295 Společnost v roce 2012 obhospodařovala tyto podílové fondy: Pioneer – Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, SIN 770030000234; Pioneer – obligační fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, SIN 770020000269; Pioneer – obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008473329; Pioneer – dynamický fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008471018; Pioneer – akciový fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, SIN 770030000143; BALANCOVANÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond; RŮSTOVÝ FOND NADACÍ, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond; Pioneer – zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008472446; Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008472701; Pioneer – zajištěný 2018 – rozvíjející se trhy, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008473519; Pioneer – Premium fond 1, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008472925; Pioneer – Premium fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008473246; Pioneer – Premium fond 3, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, ISIN CZ0008473816. Rozhodnutím ČNB č.j. 2012/726/570 Sp/2011/2093/571 ze dne 27. ledna 2012, které nabylo právní moci dne 2. února 2012, bylo uděleno povolení ke sloučení podílového fondu Pioneer – zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond s přejímajícím podílovým fondem Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond. Podílníci fondu Pioneer – zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond, který se sloučením zrušuje, se stali podílníky přejímacího fondu Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, otevřený podílový fond, a to ke dni 30. března 2012, který byl stanoven jako den sloučení.

2

Významné události po rozvahovém dni Společnost rozhodla o podání žádosti o povolení ke sloučení podílových fondů Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond (dále též jen „Pioneer – zajištěný fond 2“) a Pioneer – Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond (dále též jen „Pioneer – Sporokonto“). Podílníci podílového fondu Pioneer - zajištěný fond 2, který sloučením zanikne, se stanou podílníky přejímajícího podílového fondu Pioneer - Sporokonto uplynutím 3 měsíců ode dne nabytí právní moci rozhodnutí České národní banky o povolení sloučení, pokud nevyužijí svého práva na odkoupení podílových listů. Depozitář fondů Depozitářem fondů v roce 2012 byla UniCredit Bank Czech Republic, a.s., IČ 64948242, se sídlem Praha 4, Michle, Želetavská 1525/ 1, PSČ 140 92, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 3608. Auditor společnosti KPMG Česká republika Audit, s.r.o. Sídlo: Praha 8, Pobřežní 1a, PSČ 186 00 Zapsaná v obchodním rejstříku u Městského soudu Praze, oddíl C, č. vložky 24185. Zastoupená Ing. Pavlem Závitkovským, prokuristou se samostatnou prokurou, osvědčení č. 69 IČ: 49 61 91 87 DIČ: CZ49619187 Průměrný počet zaměstnanců společnosti v rozhodném období činil 14,04. Osoby s kvalifikovanou účastí na investiční společnosti Pioneer Global Asset Management, S.p.A., IČ: 12350740159, se sídlem Galleria San Carlo, 6, Milan 20122, Itálie, člen bankovní skupiny UniCredit – jediný akcionář, 100 % přímý podíl na základním kapitálu. UniCredit, S.p.A., IČ: 00348170101, se sídlem Via Alessandro Specchi 16, Roma, Itálie, člen bankovní skupiny UniCredit – 100 % nepřímý podíl na základním kapitálu. Výše uvedené osoby měly na investiční společnosti kvalifikovanou účast po celé účetní období, za které je vypracovávána výroční zpráva Osoby, na kterých měla investiční společnost kvalifikovanou účast Během účetního období nebyly žádné osoby, na kterých měla investiční společnost kvalifikovanou účast Představenstvo (ke dni 31.12.2012) Mgr. Roman Pospíšil, MBA – předseda Ing. Vendulka Klučková – místopředseda Bc. Dalibor Valter – člen Dozorčí rada (ke dni 31.12.2012) Werner Kretschmer – předseda Hannes Saleta Paolo Iannone Změny v Obchodním rejstříku Dne 27. července 2012 byly do Obchodního rejstříku zapsány údaje o složení nové dozorčí rady společnosti, tento zápis by opraven druhým zápisem z 9. srpna 2012. Dne 3. října 2012 byla do Obchodního rejstříku zapsaná změna sídla společnosti z původního sídla v Praze 8, Karolinská 650/1, PSČ 186 00 na sídlo Praha 4 - Michle, Želetavská 1525/1, PSČ 140 00. Významné soudní spory Investiční společnost, ani žádný jí obhospodařovaný podílový fond, nebyla v rozhodném období účastníkem soudního sporu, kde by hodnota předmětu sporu převyšovala 5 % hodnoty majetku investiční společnosti nebo kteréhokoli jí obhospodařovaného podílového fondu. Další informace Výdaje na činnost v oblasti výzkumu, vývoje a ochrany životního prostředí společnost v roce 2012 nevynaložila. Společnost nemá a v průběhu roku 2012 neměla organizační složku v zahraničí.

3

Údaje o portfolio manažerech Dne 1.1.2009 došlo ke svěření obhospodařování majetku v otevřených podílových fondech obhospodařovaných společností do společnosti Pioneer Investments Austria GmbH, se sídlem Lassallestraβe 1, 1020 Vienna. Od 1.1.2009, není-li dále uvedeno jinak, obhospodařuje tým portfolio manažerů Pioneer Investments Austria GmbH. majetek v otevřených podílových fondech obhospodařovaných společností v následujícím složení.

Pioneer – Sporokonto, Pioneer – obligační fond, Pioneer – obligační plus, Balancovaný fond nadací Portfolia fondů spravuje tým vedený Margarette Strasser. Margarette Strasser absolvovala ekonomii na vídeňské univerzitě v roce 1985. S téměř dvacetiletou zkušeností s dluhopisy rozvíjejících se trhů, získanou v různých pozicích ve skupině Bank Austria Creditanstalt, kde v oblasti investic působila od roku 1989, patří mezi nejzkušenější portfolio manažery zejména se zaměřením na východoevropský region. Ve skupině Pioneer Investments pracuje od roku 2001. Působí na pozici Senior portfolio manažera pro fondy s pevným příjmem (fondy peněžního trhu a dluhopisové) v rámci regionu střední a východní Evropy (CEE) – ať už se jedná o fondy v CZK distribuované v České republice, v SKK distribuované na Slovensku nebo v RON v Rumunsku. Od roku 2007 spravuje fond společnosti Pioneer Investments Austria GmbH - PIA USD Bond a od června 2008 rovněž fond PIA Global Bond. Úzce spolupracuje s dceřinnými společnostmi zabývajícími se fondy v rámci východní Evropy. Dalším členem týmu je Martin Exel. Martin Exel absolvoval ekonomii na vídeňské univerzitě v roce 2002. Do skupiny Pioneer Investments přišel v roce 2008, z pozice fondového manažera zodpovědného za správu dluhopisových fondů regionu střední a východní Evropy společnosti Volksbank Invest. Oblasti investic se v rámci skupiny Volksbank AG věnoval v různých manažerských funkcích již od roku 2004. Předchozí zkušenosti získal působením v oddělení Treasury banky Raiffeisen Zentral Bank Austria a ve skupině BAWAG P.S.K. Group. V Pioneer Investments zastává funkci portfolio manažera pro fondy s pevným příjmem (fondy peněžního trhu a dluhopisové) v rámci regionu střední a východní Evropy (CEE) – ať už se jedná o fondy v CZK distribuované v České republice, či fondy v RON distribuované v Rumunsku. Úzce spolupracuje s dceřinými společnostmi zabývajícími se fondy v rámci východní Evropy.

Pioneer – zajištěný fond, Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer – zajištěný 2018 - rozvíjející se trhy Portfolio fondu spravuje tým pro garantované a zajištěné fondy pod vedením Mikaela Bäckströma. Mikael Bäckström po absolvování univerzit ve švédské Uppsale, Lundu a ve Vídni v roce 1995, působí od roku 1997 v oblasti investic. Řídil řadu fondů zaměřených na globální akcie zejména ve skupině Capital Invest. Následně se od roku 2002 začal specializovat na tzv. Multi-Asset portfolia a garantované fondy. Od roku 2007 je pak zodpovědný za vedení týmu pro multi-asset portfolia, garantované a zajištěné fondy společnosti Pioneer Investments Austria GmbH a rovněž za řízení fondů zaměřených na čínské a indické akcie. Při řízení zajištěných fondů České rodiny fondů Pioneer spolupracuje se Zoltánem Rábou. Zoltán Rába po absolvování studií na univerzitě pro ekonomické vědy v Budapešti v roce 1994 a na newyorské státní univerzitě v Albany v roce 1996, přijal funkci analytika finančních trhů ve společnosti Creditanstalt Securities. Od roku 2001 se kromě kvantitativní analýzy začal rovněž věnovat řízení fondů, a to na pozici portfolio manažera a náměstka ředitele ve společnosti CA IB Fund Management. Podílel se zde na strategickém řízení akciových fondů v rozvinutých regionech OECD a jako portfolio manažer byl také zodpovědný za správu privátních a institucionálních portfolií. Do společnosti Pioneer Investments Austria přešel koncem roku 2003 z maďarské společnosti skupiny Pioneer Investments, kde zastával pozici vedoucího divize garantovaných produktů a stratéga pro akcie rozvinutých a rozvíjejících se trhů a mimo jiné rozvíjel linie zajištěných produktů. Jako portfolio manažer se na řízení zajištěných fondů České rodiny fondů Pioneer podílí od 15.1.2009 a úzce přitom spolupracuje zejména s Mikaelem Bäckströmem.

4

Pioneer – dynamický fond, Pioneer – akciový fond, Růstový fond nadací Portfolio manažerem fondů je Petr Zajíc. Po absolvování makléřských zkoušek v roce 1994 zastával řadu pozic v předních českých finančních společnostech - ČSOB, Expandia Finance, Patria Finance. Jeho specializací jsou globální akciové trhy. Ve skupině Pioneer Investments pracuje od roku 2002. Od 1.1. 2009 je členem týmu portfolio manažerů ve Vídni, kde zodpovídá primárně za akciovou část portfolia fondů a asset alokaci. V rámci akciové části fondů na správě spolupracuje s mezinárodním týmem pro globální akcie skupiny Pioneer Investments v Dublinu. Dluhopisová část fondů je spravována týmem Margarette Strasser.

5

Seznam obchodníků s cennými papíry pro rok 2012 Obchodníci, prostřednictvím kterých společnost prováděla obchody s cennými papíry. Název

Sídlo

Barclays Capital Inc.

5, The North Colonnade Canary Wharf, London, Velká Británie

Citibank Europe Prague plc. – org.složka

Bucharova 2641/14, Praha, Česká republika

Citibank Global Markets – pobočka Frankfurt nad Mohanem

Reuterweg 16 60323 Frankfurt am Main, Německo

Concorde Securities Ltd.

Alkotas utca 50, H-1123, Budapešť, Maďarsko

Česká spořitelna, a.s.

Olbrachtova 1929/62, Praha, Česká republika

Československá obchodní banka, a.s.

Praha 5, Radlická 333/150, Česká republika

Deutsche Bank AG London

1, Great Winchester Stree, London, Velká Británie

DZ Bank AG

Platz der Republik, Frankfurt am Main, Německo

Ekspres Invest

Büyükdere Cad, No:106, Istanbul, Turecko

Erste Group Bank AG

Graben 21 , Wien, Rakousko

Exane SA

16 Avenue Matignon, Paris, Republique Francie

Goldman Sachs Int. London

133 Fleet Street, London, EC4A2BB

HSBC Bank plc

8, Canada Square, Canary Harf, London, Velká Británie

HSBC Trinkaus & Burkhardt AG

Koenigsallee 21/23, Duesseldorf, Německo

HSBC Bank plc – pobočka Praha

Millenium Plaza, V Celnici 10, Praha 1, Česká Republika

ING Bank N.V.

Amstelveenseweg 500 1081 KL Amsterdam, Nizozemsko

ING Bank N.V. - organizační složka

Plzeňská 345/5, Praha 5, Česká republika

JP Morgan Securities London

60 Victoria Embankment, London, Velká Británie

Komerční banka, a.s.

Na Příkopě 33, Praha 1, Česká republika

Pioneer Asset Management, a.s.

Karolinská 650/1, Praha, Česká republika

Sberbank CIB (UK) Ltd.

2-4 Arch Makarios III Ave, Capital Center, 9th floor, Kyperská republika

UBS Ltd.

21 Lombard street, London, Velká Británie

UniCredit Bank Czech Republic, a.s.

Praha 4, Michle, Želetavská 1525/1, PSČ 140 922

Unicredit CAIB AG

Julius Tandler Platz 3, Wien, Rakousko

WOOD & Company Financial Services, Náměstí Republiky 1079/1a, Praha, Česká republika a.s.

6

Vývoj hodnoty podílových listů jednotlivých fondů Pioneer – Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - Sporokonto

2012 1,63 %

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - Sporokonto v období od 31.12.2011 do 31.12.2012 1 600

VK PL

1.610

1 500 1 400

1.600

1 300 1 200

1.590

1 100

1.580

1 000 1.570

900

7

XII-12

XII-12

XI-12

XI-12

X-12

X-12

IX-12

VIII-12

VIII-12

VII-12

VII-12

VI-12

V-12

V-12

IV-12

IV-12

III-12

II-12

II-12

I-12

800 XII-11

1.560

Vlastní kapitál (v mil. Kč)

Hodnota podílového listu (Kč)

1.620

Pioneer – obligační fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond

Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - obligační fond

2012 9,55 %

2 200

2.09 2.07 2.05 2.03

VK 2 100

PL

2 000

2.01 1.99 1.97 1.95 1.93 1.91

1 900 1 800 1 700

1.89 1.87 1.85 1.83 1.81

1 600

8

XII-12

XII-12

XI-12

XI-12

X-12

X-12

IX-12

VIII-12

VIII-12

VII-12

VII-12

VI-12

V-12

V-12

IV-12

IV-12

III-12

II-12

II-12

I-12

XII-11

1 500



Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - obligační fond v období od 31.12.2011 do 31.12.2012

Pioneer – obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - obligační plus

2012 12.71%

400

1.20 1.18 1.16 1.14 1.12 1.10 1.08 1.06 1.04 1.02 1.00 0.98 0.96 0.94 0.92 0.90 0.88 0.86 0.84 0.82 0.80

VK PL

350

9

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

300


Hodnota podílového listu(Kč)

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - obligační plus v období od 31.12.2011 do 31.12.2012

Pioneer – dynamický fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - dynamický fond

2012 13.22%

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - dynamický fond v období od 31.12.2011 do 31.12.2012 1 700

1.07

PL

1.04

1 600

1.01 0.98 0.95

1 500

0.92

10

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

1 400 XII-11

0.89


Hodnota podílového listu(Kč)

VK

Pioneer – akciový fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - akciový fond

2012 10,62 %

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - akciový fond v období od 31.12.2011 do 31.12.2012 1 200

VK

0.78

1 150

PL

0.76

1 100

0.74

1 050

0.72 0.70

1 000

0.68

950

0.66

900

0.64

850

0.62

11

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

800 XII-11

0.60



0.80

Balancovaný fond nadací, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu v porovnání s váženým indexem fondu Výkonnost Balancovaný fond nadací Vážený index* PRIBOR 6M

2012

Váha ve váženém indexu

4.45% 4.53%

100.00% *Benchmark fondu zohledňuje průměrné roční náklady fondu včetně nákladů na zajištění měnového rizika.

450

1.100 1.095 1.090 1.085 1.080 1.075 1.070 1.065 1.060 1.055 1.050 1.045 1.040 1.035 1.030 1.025 1.020 1.015 1.010 1.005 1.000 0.995 0.990 0.985 0.980

VK BMK PL

400

12

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

350


Hodnota podílového listu a benchmarku (Kč)

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL), benchmarku (BMK) a vlastního kapitálu (VK) BALANCOVANÉHO FONDU NADACÍ v období od 11.1.2012 do 31.12.2012

Růstový fond nadací, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu v porovnání s váženým indexem fondu Výkonnost Růstový fond nadací

2012 10,35 %

300

1.14

VK

1.12

PL

1.10

280

1.08 1.06 1.04

260

1.02 1.00 0.98

240

0.96 0.94 0.92

13

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

220 XII-11

0.90



Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) RŮSTOVÉHO FONDU NADACÍ v období od 31.12.2011 do 31.12.2012

Pioneer – zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - zajištěný fond

2012 1,04 %

* Dne 30. března 2012 byl stanoven jako den sloučení podílového fondu Pioneer – zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond s přejímajícím podílovým fondem Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond. K tomuto dni byl fond Pioneer – zajištěný fond, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond zrušen.

1.02

VK

500

PL 450

1.01 400

1.00 350

14

28-III-12

21-III-12

14-III-12

07-III-12

29-II-12

22-II-12

15-II-12

08-II-12

01-II-12

25-I-12

18-I-12

11-I-12

300 04-I-12

0.99


Hodnota podílového listu a benchmarku (Kč)

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - zajištěný fond v období od 31.12.2011 do 30.3.2012

Pioneer – zajištěný fond 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - zajištěný fond 2

2012 8,69 %

Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - zajištěný fond 2 v období od 31.12.2011 do 31.12.2012 800

1.14

VK

1.13

PL

750

1.12

700

1.11 1.10

650 600

1.09 1.08

550

1.07 1.06

500 450

1.05 1.04

400

1.03

350

1.02

15

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

300 XII-11

1.01



1.15

Pioneer – zajištěný 2018 – rozvíjející se trhy, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond Roční výkonnost 1 podílového listu fondu Výkonnost Pioneer - zajištěný fond 2018

2012 12,90 %

1.14 1.13 1.12 1.11 1.10 1.09 1.08 1.07 1.06 1.05 1.04 1.03 1.02 1.01 1.00 0.99 0.98 0.97 0.96 0.95

170

VK PL 160

150

140

130

16

XII-12

XI-12

X-12

IX-12

VIII-12

VII-12

VI-12

V-12

IV-12

III-12

II-12

I-12

120



Vývoj denní hodnoty 1 podílového listu (PL) a vlastního kapitálu (VK) Pioneer - zajištěný fond 2018 v období od 31.12.2011 do 31.12.2012

Přehled majetku fondů

Pioneer - Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012

Název cenného papíru

BRE FINANCE CETELE Float 14 ČESKÁ EXP BANKA Float 2015 Česká spořitelna Float 2013 DANONE FLOAT 04/13 DANONE ZERO Deutsche Telekom Float 02/2013 E.ON EOAGR FLOAT 03/13 ERSTE BANK Float 13 General Electric Float 2015 GOLDMAN SACHS FLOAT 02/02/15 HAA BANK ING FLOAT 14 KBC IFIMA NV 4 3/8 10/26/15 KBC IFIMA NV Float 03/14 MER FLOAT 07/14 MF 0 02/01/13 NATIXIS Float 02/16 NATIXIS Float 05/13 PKO FINANCE AB POHLEDÁVKA Z LANDSBANK 03/09 RABOBANK NEDERLAND SD 3,4 2015 SD Float 10/16 SLOVAK GOV BOND Float 15 SOCIETE GENERALE FLOAT 13 SPAREBANK SWEDISH HOUSING FIN CORP TELECOM ITALIA 05/14 TELIASONERA AB Float 2013 TERMÍNOVANÉ VKLADY CZK ÚČTY CZK UNICREDIT Float 02/14 VOLKSWAGEN float 02/17/14 VOLKSWAGEN float 08/30/13 VSEO UVEROVA BK FLOAT 13

ISIN

XS0841882128 CZ0003501736 XS0499380128 CZ0003702367 FR0010609214 FR0010609065 XS0341655305 XS0350806351 AT000B004973 XS0490323580 XS0211034466 XS0178887732 XS0860033769 XS0630375912 XS0608441514 XS0302633598 CZ0001003479 XS0594310137 XS0626768096 XS0545031642 Pohledavky XS0518422513 CZ0001002737 CZ0001002331 SK4120008400 XS0620345990 XS0544840548 XS0541883319 XS0254905846 XS0289507484 CZK_TV CZK_ucty XS0285148598 XS0816371305 XS0536184301 SK4120007899

Počet jednotek

500 9 40 22 7 27 72 50 10 18 500 508 400 500 500 10 15 25 10 1 000 1 2 000 2 000 6 800 4 200 330 500 1 000 10 1 000 1 1 500 10 18 250

Celková cena pořízení tis.Kč

12 554 18 136 50 891 44 037 14 050 40 022 107 267 99 400 20 051 35 936 12 211 13 201 20 001 13 247 25 001 12 447 14 849 50 002 20 001 26 305 71 454 49 828 21 227 66 223 42 889 33 002 12 268 24 675 13 211 25 500 25 115 137 957 12 491 25 156 36 137 25 002

Celková reálná hodnota tis.Kč

12 719 18 112 50 644 44 097 14 047 40 443 107 748 100 468 20 027 36 542 12 409 13 213 20 014 13 683 24 938 12 447 14 999 50 067 19 674 26 717 71 454 50 384 21 905 68 569 44 198 33 044 12 712 25 244 13 527 25 162 25 115 137 957 12 449 25 175 36 159 24 536

Pioneer - obligační, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


CEZ 4,6 05/23 DANONE ZERO GE 4 5/8 03/05/13 ING FLOAT 14 LBBW NATIXIS Float 02/16 PRAGUE CITY 4,25 05/21 SD 2,75 2014 SD 3,4 2015 SD 3,75 09/20 SD 3,8 04/11/15 SD 3,85 09/21 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 4,7 09/12/22 SD 4.2 12/36 SD 5 04/11/19 SD 5 05/25/24 SD 6,95 01/16 Telefonica 4,623 2014 TERMÍNOVANÉ VKLADY CZK ÚČTY CZK

ISIN

XS0622499787 FR0010609065 XS0348109074 XS0860033769 XS0196215882 XS0594310137 CZ0001500110 CZ0001002869 CZ0001002737 CZ0001001317 CZ0001001143 CZ0001002851 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001001945 CZ0001001796 CZ0001002471 CZ0001002547 CZ0001000749 XS0305574682 CZK_TV CZK_ucty

Počet jednotek

4 14 25 400 451 13 35 3 000 5 100 14 650 10 157 11 000 15 800 15 945 17 100 3 150 20 800 8 550 5 500 18 1 1


20 171 20 697 50 174 20 001 23 876 26 003 35 793 31 045 51 862 140 315 104 673 120 736 166 016 167 995 182 173 30 724 222 611 100 837 65 146 37 488 60 135 70 256


24 898 20 971 52 357 20 014 24 350 26 035 41 249 31 519 55 857 171 226 112 526 129 828 184 193 192 758 217 187 37 959 261 346 119 661 66 026 38 311 60 135 70 256

Pioneer - obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


BGARIA 4 1/4 07/09/17 HUNGARY GOV BOND 5 1/2 02/12/16 HUNGARY GOV BOND 5,5 2014 HUNGARY GOV BOND 7,5 2020 NATIXIS Float 02/16 POLAND BOND 5,5 2019 POLAND BOND 5,75 2022 POLAND BOND 6,25 2015 POLAND BOND POLGB 5 04/25/16 POLAND BOND POLGB 5 1/2 04/15 POLAND BOND POLGB 5 1/4 10/17 PRAGUE CITY 4,25 05/21 SD 3,4 2015 SD 3,75 09/20 SD 3,8 04/11/15 SD 3,85 09/21 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 4,7 09/12/22 SD 4.2 12/36 SD 5 04/11/19 SD 5 05/25/24 SD 6,95 01/16 SLOVAK GOV BOND 1/2 03/13 SLOVAK GOV BOND 3,375 11/2024 SLOVAK GOV BOND 4 3/8 01/15 SLOVAK GOV BOND 4,0 2020 SLOVAK GOV BOND3 1/2 02/16 ÚČTY CZK

ISIN

XS0802005289 HU0000402318 HU0000402193 HU0000402235 XS0594310137 PL0000105441 PL0000102646 PL0000103602 PL0000106340 PL0000105953 PL0000104543 CZ0001500110 CZ0001002737 CZ0001001317 CZ0001001143 CZ0001002851 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001001945 CZ0001001796 CZ0001002471 CZ0001002547 CZ0001000749 SK4120006545 SK4120008871 XS0430015742 SK4120007204 SK4120007071 CZK_ucty

Počet jednotek

2 000 5 250 5 000 4 500 2 1 680 1 100 1 450 1 550 1 100 700 8 1 100 1 200 2 300 1 000 2 040 1 350 1 450 400 2 400 1 730 1 050 300 000 250 000 230 460 000 400 000 1


5 158 4 329 4 315 3 530 4 000 10 015 7 076 9 383 9 709 6 902 4 332 7 969 11 571 12 259 24 521 10 536 21 913 14 929 15 709 4 036 26 657 21 224 12 622 7 771 6 324 6 104 11 902 9 825 17 357


5 588 4 707 4 517 4 266 4 005 11 835 8 070 9 801 10 447 7 402 4 752 9 428 12 048 14 025 25 481 11 803 23 782 16 320 18 416 4 820 30 155 24 212 12 605 7 802 6 455 6 483 13 412 11 195 17 357

Pioneer - Dynamický, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


CEZ 4,6 05/23 ČEZ, a.s. ERSTE BANK GAZPROM GE 4 5/8 03/05/13 KGHM POLSKA Komerční banka, a.s. LUKOIL OAO MOBILE TELESYSTEM MOL OTP BANK POWSZECHNA KASA OSZCZEDNOSCI POWSZECHNY ZAKLAD PRAGUE CITY 4,25 05/21 RICHTER GEDEON ROSNEFT SBERBANK SD 2,75 2014 SD 3,75 09/20 SD 3,85 09/21 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 4,7 09/12/22 SD 4.2 12/36 SD 5 04/11/19 SD 5 05/25/24 SD 6,95 01/16 TELEFONICA 02 CZECH REPUBLIC Telefonica 4,623 2014 TURKIYE GARANTI BANKASI ÚČTY CM ÚČTY CZK VIENNA INSURANCE ZÁVAZKY K PODÍLNÍKŮM

ISIN

XS0622499787 CZ0005112300 AT0000652011 US3682872078 XS0348109074 PLKGHM000017 CZ0008019106 US6778621044 US6074091090 HU0000068952 HU0000061726 PLPKO0000016 PLPZU0000011 CZ0001500110 HU0000067624 US67812M2070 US80585Y3080 CZ0001002869 CZ0001001317 CZ0001002851 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001001945 CZ0001001796 CZ0001002471 CZ0001002547 CZ0001000749 CZ0009093209 XS0305574682 TRAGARAN91N1 CM_ucty CZK_ucty AT0000908504 Zav_podilnikum

Počet jednotek

3 50 000 104 000 288 000 21 19 100 7 200 37 000 48 000 15 800 84 000 122 400 10 800 15 6 600 123 500 174 500 4 800 6 800 3 000 6 600 5 600 4 100 1 700 5 200 2 600 4 400 55 000 12 242 000 1 1 26 200 1


15 129 35 235 39 256 55 758 41 979 17 064 25 674 42 565 17 048 22 372 25 773 24 605 21 413 14 942 21 569 18 947 39 515 49 656 66 879 33 451 69 750 59 118 41 569 16 380 56 106 31 808 51 957 20 786 24 805 21 534 26 603 37 977 21 084 60 852


18 673 34 000 63 128 51 915 43 980 22 398 28 872 46 638 17 058 24 120 29 973 27 876 29 129 17 678 20 548 20 968 40 899 50 430 79 477 35 408 76 941 67 698 52 074 20 486 65 337 36 388 52 821 17 798 25 541 23 911 26 603 37 977 26 200 60 852

Pioneer - akciový, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


ADIDAS AG AISIN SEIKI Co Allianz AG ALTRIA GROUP AMERICAN WATER WORKS APPLE INC BANK OF NEW YORK BNP Paribas BP PLC CARDINAL HEALTH COMCAST CORP-CL A CVS CORPORATION DANAHER CORP. DaVita Inc. EUTELSAT COMMUNICATIONS FUKUOKA FINANCIAL GROUP GEMALTO N.V. HCA HOLDINGS CHEVRON CORP. China Pacific Insurance Group INPEX CORP INTERNATIONAL PAPER CO ITOCHU CORP JM SMUCKER CO/THE LKQX CORP MARATHON OIL MARATHON PETROLEUM CORPORATION MCKESSON CORP Merck and Co. INC. Microsoft Corp MORGAN STANLEY MOSAIC CO NESTLE SA NEWMONT MINING PFIZER INC PHILIP MORRIS INTERNATIONAL Philips NV 2.split PROCTER & GAMBLE CO QCOM US REPSOL YPF Siemens AG Singapore Airlines TESLA MOTORS TOYOTA MOTOR ÚČTY CZK United Technologies Corp Vodafone Group PLC WELLS FARGO XSTRATA PLC YARA INTERNATIONAL

ISIN

DE000A1EWWW0 JP3102000001 DE0008404005 US02209S1033 US0304201033 US0378331005 US0640581007 FR0000131104 GB0007980591 US14149Y1082 US20030N1019 US1266501006 US2358511028 US23918K1088 FR0010221234 JP3805010000 NL0000400653 US40412C1018 US1667641005 CNE1000009Q7 JP3294460005 US4601461035 JP3143600009 US8326964058 US5018892084 US5658491064 US56585A1025 US58155Q1031 US58933Y1055 US5949181045 US6174464486 US61945C1036 CH0038863350 US6516391066 US7170811035 US7181721090 NL0000009538 US7427181091 US7475251036 ES0173516115 DE0007236101 SG1V61937297 US88160R1014 JP3633400001 CZK_ucty US9130171096 GB00B16GWD56 US9497461015 GB0031411001 NO0010208051

Počet jednotek

9 400 22 500 5 000 36 400 31 100 3 000 22 400 15 840 160 600 24 200 31 300 23 100 18 100 10 000 28 500 216 000 11 800 21 300 10 700 208 000 110 21 300 87 000 12 900 36 400 21 400 10 700 13 400 15 500 44 900 34 800 10 000 12 000 16 700 30 100 13 200 26 500 9 100 17 700 28 227 6 300 76 000 19 500 12 000 1 14 800 483 200 18 300 47 800 16 400


9 396 14 964 10 099 11 919 15 148 15 007 12 532 13 224 18 516 19 032 9 290 14 312 16 110 9 041 18 859 15 609 8 308 12 482 15 866 16 765 10 254 9 830 13 693 14 757 7 671 13 872 0 16 816 8 896 16 886 18 429 14 318 12 013 13 238 8 578 14 988 16 166 10 883 13 998 10 979 8 938 16 910 9 581 9 464 71 413 15 347 20 025 9 779 16 583 17 965


15 911 13 265 13 173 21 807 22 004 30 422 10 970 16 958 21 021 18 989 22 282 21 282 19 280 21 061 17 984 16 443 20 172 12 245 22 049 14 654 11 137 16 170 17 463 21 199 14 635 12 502 12 845 24 757 12 092 22 852 12 679 10 791 14 898 14 778 14 384 21 038 13 254 11 772 20 864 10 882 13 019 12 749 12 585 10 636 71 413 23 128 22 995 11 919 15 597 15 352

Balancovaný fond nadací, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


Česká spořitelna Float 2013 Deutsche Telekom Float 02/2013 E.ON EOAGR FLOAT 03/13 GE 4 5/8 03/05/13 General Electric Float 2015 ING FLOAT 17 NATIXIS Float 02/16 POHLEDÁVKA Z LANDSBANK 03/09 SD 3,4 2015 SD 3,8 04/11/15 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 6,95 01/16 SD Float 04/23 SD Float 10/16 SLOVAK GOV BOND Float 15 SOCIETE GENERALE FLOAT 13 Telefonica 4,623 2014 TERMÍNOVANÉ VKLADY CZK ÚČTY CZK

ISIN

CZ0003702367 XS0341655305 XS0350806351 XS0348109074 XS0490323580 XS0860033843 XS0594310137 Pohledavky CZ0001002737 CZ0001001143 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001000749 CZ0001003123 CZ0001002331 SK4120008400 XS0620345990 XS0305574682 CZK_TV CZK_ucty

Počet jednotek

10 19 12 10 4 100 2 1 700 3 700 2 300 900 1 000 400 2 750 2 000 170 2 1 1


20 071 28 303 23 724 20 036 7 977 5 001 4 001 30 623 7 195 37 198 24 257 9 888 11 851 3 855 26 492 20 434 17 001 4 141 50 186 26 508


20 044 28 433 24 112 20 943 8 120 5 006 4 005 30 623 7 667 40 991 26 813 10 880 12 005 4 233 27 730 21 047 17 023 4 257 50 186 26 508

Růstový fond nadací, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


Allianz AG BAYER AG ORD REG BNP Paribas BP PLC Cie de Saint-Gobain Credit Suisse Group EUTELSAT COMMUNICATIONS GE 4 5/8 03/05/13 IMPERIAL TOBACCO NESTLE SA NOVARTIS AG REG SHS PRAGUE CITY 4,25 05/21 REPSOL YPF SD 2,75 2014 SD 3,4 2015 SD 3,75 09/20 SD 3,8 04/11/15 SD 3,85 09/21 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 4,7 09/12/22 SD 4.2 12/36 SD 5 04/11/19 SD 5 05/25/24 SD 6,95 01/16 Siemens AG Telefonica 4,623 2014 ÚČTY CZK Vodafone Group PLC Volkswagen AG WOLTER KLUWER XSTRATA PLC

ISIN

DE0008404005 DE000BAY0017 FR0000131104 GB0007980591 FR0000125007 CH0012138530 FR0010221234 XS0348109074 GB0004544929 CH0038863350 CH0012005267 CZ0001500110 ES0173516115 CZ0001002869 CZ0001002737 CZ0001001317 CZ0001001143 CZ0001002851 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001001945 CZ0001001796 CZ0001002471 CZ0001002547 CZ0001000749 DE0007236101 XS0305574682 CZK_ucty GB00B16GWD56 DE0007664039 NL0000395903 GB0031411001

Počet jednotek

1 000 2 200 4 070 29 200 3 200 6 200 5 000 4 4 200 5 500 3 400 5 7 841 700 950 1 750 1 100 500 1 500 1 580 1 000 650 1 350 1 000 450 2 000 3 1 70 725 1 200 8 600 11 500


2 020 2 462 3 398 5 485 3 387 3 204 3 310 8 014 2 591 5 509 3 313 4 981 4 430 7 242 9 695 16 657 11 276 5 708 15 332 16 605 10 228 6 345 14 796 12 021 5 410 2 837 6 220 10 784 2 779 3 539 2 564 4 642


2 635 3 976 4 357 3 822 2 592 2 875 3 155 8 377 3 071 6 828 4 069 5 893 3 023 7 354 10 405 20 454 12 187 5 901 17 487 19 100 12 701 7 833 16 962 13 995 5 402 4 133 6 385 10 784 3 366 5 193 3 346 3 752

Pioneer - Zajištěný 2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


SD 3,75 09/20 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 5 04/11/19 SD 6,95 01/16 SD Float 10/16 ÚČTY CZK

ISIN

CZ0001001317 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001002471 CZ0001000749 CZ0001002331 CZK_ucty

Počet jednotek

10 300 11 600 11 700 11 500 4 000 3 000 1


112 673 125 834 133 675 134 841 48 007 29 280 15 063


120 384 135 230 141 440 144 494 48 019 30 251 15 063

Pioneer - Zajištěný 2018, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31.12.2012


SD 3,75 09/20 SD 3,85 09/21 SD 4,0 11/17 SD 4,6 08/18/18 SD 5 04/11/19 SD 6,95 01/16 ÚČTY CM ÚČTY CZK

ISIN

CZ0001001317 CZ0001002851 CZ0001001903 CZ0001000822 CZ0001002471 CZ0001000749 CM_ucty CZK_ucty

Počet jednotek

3 000 300 1 300 2 800 3 100 800 1 1


30 150 3 255 13 890 30 900 34 209 9 621 2 376 4 011


35 063 3 541 15 155 33 849 38 951 9 604 2 376 4 011

Účetní závěrky

Údaje o skladbě a změnách majetku v portfoliu fondu

Pioneer - Sporokonto, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

766 693 120

Vlastní kapitál PF

1 226 403 Kč

Vlastní kapitál připadající na 1 PL

1.5996 Kč

vlastní kapitál připadajícím na 1 PL za 3 uplynulá období 31.12.11

1.5739 Kč


1.5665 Kč


1.5457 Kč

Hodnota všech vyplacených výnosů na 1 PL

0.000000 Kč

Úplata určené investiční spol. za obhospodařování majetku PF (tis KČ)

8 104 Kč

Úplata za výkon funkce depozitáři (tis KČ)

2 080 Kč

Skladba majetku v portfoliu: (tis KČ) CELKEM aktiva Pohledávky za bankami a družstevními záložnami

1 230 250 Kč 163 269 Kč

Pohledávky za bankami a DZ - splatné na požádání

138 154 Kč

Pohledávky za bankami a DZ - ostatní pohledávky

25 115 Kč

Dluhové cenné papíry

1 065 557 Kč

Dluhové cenné papíry vydané vládními institucemi

110 469 Kč

Dluhové cenné papíry vydané ostatními osobami

955 088 Kč

Akcie, podílové listy a ostatní podíly

0 Kč

Akcie

0 Kč

Podílové listy

0 Kč

Ostatní aktiva Náklady a příjmy příštích období

1 424 Kč 0 Kč

Portfolio fondu zaznamenalo pokles hodnoty spravovaných aktiv téměř o čtvrtinu. V průběhu roku 2012 došlo v portfoliu ke snížení zastoupení dluhopisů s dobou splatnosti šest měsíců, jeden rok a dva roky a naopak ke zvýšení zastoupení dluhopisů s dobou splatnosti tři měsíce a hotovosti.

Pioneer - obligační, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

972 305 048


1 964 749 Kč


2.0207 Kč


1.8445 Kč


1.7883 Kč


1.7263 Kč


0.000000 Kč


28 618 Kč


3 113 Kč


1 975 617 Kč 131 371 Kč


71 236 Kč


60 135 Kč

Dluhové cenné papíry Dluhové cenné papíry vydané vládními institucemi Dluhové cenné papíry vydané ostatními osobami Akcie, podílové listy a ostatní podíly

1 840 231 Kč 1 592 048 Kč 248 183 Kč 0 Kč

Akcie

0 Kč

Podílové listy

0 Kč


4 015 Kč 0 Kč

Meziročně stoupl objem majetku ve fondu o 84 milionů Kč. Přispěla k tomu zejména vysoká výkonnost státních dluhopisů v roce 2012. Ve fondu klesl podíl dluhopisů se splatností 6 měsíců cca na polovinu, z 10,6 % na 4,8 %. Přibližně o polovinu klesl i podíl dluhopisů se splatností do 2 let, z 8,9 % na 4,8 %. Tyto podíly kratších dluhopisů klesly ve prospěch hotovosti, jejíž podíl přesahoval ke konci roku 6 %. Mírně narostl podíl dluhopisů se splatností do 10 let.

Pioneer - obligační plus, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

318 239 929


366 050 Kč


1.1502 Kč


1.0205 Kč


1.0059 Kč


0.0000 Kč

Hodnota všech vyplacených výnosů na 1 PL Úplata určené investiční spol. za obhospodařování majetku PF (tis KČ) Úplata za výkon funkce depozitáři (tis KČ)

0.000000 Kč 3 590 Kč 631 Kč


368 660 Kč 17 958 Kč


17 958 Kč


0 Kč


349 486 Kč


333 290 Kč


16 196 Kč

Akcie, podílové listy a ostatní podíly

0 Kč

Akcie

0 Kč

Podílové listy

0 Kč


1 216 Kč 0 Kč

Míra zastoupení dluhopisů s šestiměsíční, roční a dvouletou dobou splatnosti se v rámci portfolia snížila během roku 2012. Naopak došlo ke znatelnému růstu dluhopisů s dobou splatnosti čtyři roky. Objem majetku fondu během roku 2012 poklesl přibližně o 3 %, tj. z 379,10 mil Kč na 366,05 mil Kč.

Pioneer - akciový, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

1 437 739 594


1 027 567 Kč


0.7147 Kč


0.6461 Kč


0.7241 Kč


0.6750 Kč


0.000000 Kč


20 321 Kč


2 461 Kč


1 033 103 Kč 73 815 Kč


73 815 Kč


0 Kč


0 Kč


0 Kč


0 Kč

Akcie, podílové listy a ostatní podíly Akcie Podílové listy

949 347 Kč 949 347 Kč 0 Kč

Ostatní aktiva

8 378 Kč

Náklady a příjmy příštích období

1 563 Kč

Během roku 2012 objem majetku fondu vzrostl o 71 miliónů Kč. Došlo ke zvýšení zastoupení zejména titulů z informační technologií a titulů z oblasti spotřebního zboží a naopak došlo ke snížení zastoupení titulů z oblasti telekomunikace. K růstu hodnoty majetku ve fondu přispěl zejména růst ceny finanční titulů, ale také firem v sektoru zdravotní péče či technologií.

Balancovaný fond nadací, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

368 943 238


385 365 Kč


1.0445 Kč


1.0165 Kč


1.0198 Kč


1.0158 Kč


0.044512 Kč 1 654 Kč 760 Kč


386 345 Kč 76 832 Kč


26 645 Kč


50 187 Kč


288 379 Kč


153 440 Kč


134 939 Kč

Akcie, podílové listy a ostatní podíly Akcie Podílové listy Ostatní aktiva Náklady a příjmy příštích období

20 063 Kč 20 063 Kč 0 Kč 1 034 Kč 37 Kč

Velikost majetku fondu klesla v roce 2012 vlivem odkupů z 435 milionů Kč na 385 milionů Kč. Meziroční změny ve struktuře majetku fondu byly v akciové části jen nepatrné. Podíl v zahraničních akciích mírně stoupl z 4,6 % na 5,2 %. Naopak podíl zahraničních dluhopisů klesl z 38 % na 35 %. Více však klesl podíl tuzemských dluhopisů, a to z 52 % na necelých 40 %, ve prospěch hotovosti a termínovaných vkladů.

Růstový fond nadací, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

236 676 981


246 274 Kč


1.0405 Kč


0.9459 Kč


0.9779 Kč


0.9967 Kč


0.063162 Kč 1 296 Kč 458 Kč


247 558 Kč 10 891 Kč


10 891 Kč


0 Kč


170 436 Kč


142 427 Kč


28 009 Kč

Akcie, podílové listy a ostatní podíly Akcie Podílové listy Ostatní aktiva Náklady a příjmy příštích období

65 069 Kč 65 069 Kč 0 Kč 1 083 Kč 79 Kč

Za celý rok 2012 se hodnota aktiv ve fondu snížila přibližně o 10 %. Došlo ke snížení míry zastoupení zahraničních dluhopisových titulů, zejména ve prospěch zahraničních akciových titulů a českých dluhopisů. V roce 2012 fond zaznamenal druhé historicky nejvyšší roční zhodnocení zejména díky dluhopisové části portfolia.

Pioneer - Zajištěný2, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

568 326 590


635 482 Kč


1.1182 Kč


1.0288 Kč


1.0157 Kč


1.0025 Kč


0.000000 Kč 3 919 Kč 815 Kč


638 302 Kč 15 703 Kč


15 703 Kč


0 Kč


619 819 Kč 619 819 Kč 0 Kč 0 Kč

Akcie

0 Kč

Podílové listy

0 Kč


2 780 Kč 0 Kč

Sloučení fondu s fondem Pioneer – zajištěný fond mělo hlavní vliv na navýšení objemu majetku fondu, který se meziročně téměř zdvojnásobil. K růstu majetku přispěla i vysoká kladná výkonnost, nejvyšší od založení fondu. Během roku se struktura portfolia mírně změnila. Podíl akcií v portfoliu, který ještě na konci roku 2011 dosahoval 1,97 %, klesl až na nulu.

Pioneer – zajištěný 2018 – rozvíjející se trhy, Pioneer investiční společnost, a.s., otevřený podílový fond 31/12/2012 Počet emitovaných PL

129 156 977


142 814 Kč


1.1057 Kč


0.9794 Kč


0.0000 Kč


0.0000 Kč


0.000000 Kč 1 774 Kč 178 Kč


143 856 Kč 6 397 Kč


6 397 Kč


0 Kč


136 798 Kč 136 798 Kč 0 Kč 0 Kč

Akcie

0 Kč

Podílové listy

0 Kč


661 Kč 0 Kč

Objem majetku fondu během roku 2012 poklesl o 2,5 %. Meziroční změny ve struktuře majetku byly nepatrné. Objem hotovostních a termínovaných vkladů v zahraničních měnách se během roku zvyšoval. V průběhu roku také docházelo v portfoliu k postupnému zvyšování dluhopisů se sedmiletou dobou splatnosti a naopak k poklesu objemu dluhopisů s dobou splatnosti deset let.

ervn

Kontaktní informace Pioneer Investments v ČR Filadelfie Building Želetavská 1525/1 Praha 4 140 00 Tel. +420296354111 Fax. +420296354100 www.pioneer.cz www.pioneerinvestments.com

Výroční zpráva fondů obhospodařovaných společností. Pioneer investiční společnost, a.s. 2

Recommend Documents