PHYLAXIA Holding Nyrt. Időközi vezetőségi beszámoló november 19

PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. Időközi vezetőségi beszámoló 2012. november 19.

A P H Y L A X I A 1 9 12 . H ol di n g Ny r t. i dők öz i v ez et ős égi bes z á m ol ój a 2 01 2 . nov e m ber 1 9 .

A Társaság cégadatai: A Társaság cégneve: PHYLAXIA 1912. Holding Nyilvánosan Működő Részvénytársaság A Társaság rövidített cégneve: PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. A Társaság cégjegyzékszáma: Fővárosi Törvényszék Cégbírósága Cg. 01-10-042533 Magyarország A Társaság székhelye: 1054 Budapest, Akadémia u. 7-9. A Társaság cégjegyzékbe bejegyzett internet elérhetősége és e-mail címe: www.phylaxiaholding.hu [email protected] A Társaság központi elérhetősége: Telefon: 06-1-433-0700 Fax: 06-1-433-0703 A Társaság alakulásának időpontja: Az eredetileg 1912-ben alapított Phylaxia Szérumtermelő Rt. jogutódja, a Phylaxia Oltóanyagtermelő Vállalat 1994. február 14-én alakult át részvénytársasággá, majd 1997. január 1-jén egyesült a Bábolna Pharma Rt-vel. A Társaság alaptőkéje: A Társaság cégjegyzékbe bejegyzett alaptőkéje (jegyzett tőkéje) 2.294.169.975.- Ft, azaz kettőmilliárd-kettőszázkilencvennégymillió-egyszázhatvankilencezer-kilencszázhetvenöt forint. A hatályos alapszabály kelte: 2012. május 7. A Társaság működésének időtartama: határozatlan A Társaság üzleti éve: a naptári évvel egyező, amely minden év január 1-től december 31-ig tart. A Társaság tevékenysége Főtevékenység: 6420’08 Vagyonkezelés (holding) Az Igazgatótanács tagjai: Hudek Csaba, elnök Dr. Böjthe Kálmán Mészáros József Végh László Bunkoczi László A hirdetmények közzétételének helye: A társaság hirdetményeit, a Cégközlönyben közzéteendő hirdetményeket is ide értve a 2006. évi V. törvény 21/A §-a alapján - ha jogszabály vagy az Alapszabály másként nem rendelkezik - saját internetes honlapján és a Budapesti Értéktőzsde honlapján teszi közzé. A 1


hirdetmények nyomtatott sajtóban történő közzétételére csak annyiban kerül sor, amennyiben azt jogszabály kifejezetten előírja; ez esetben a társaság hirdetményi lapja a Világgazdaság c. napilap. A Társaság a Tpt. 56. §-ában rögzített hivatalosan kijelölt információtárolási rendszer számára történő információk megküldését a PSZÁF által üzemeltetett www.kozzetetelek.hu útján teljesíti és gondoskodik a szabályozott információ média részére történő megküldéséről. A Társaság könyvvizsgálója: GPS KONTO Könyvvizsgáló és Számviteli Kft. (székhelye: 2089 Telki, Zúzmara u. 33.; cégjegyzékszáma: 13-09-117734; kamarai száma: 002179) A könyvvizsgálatért felelős személy: Polyák Zsuzsanna (lakcím: 2089 Telki, Akácos út 37.; kamarai szám: 005946).

2


I.

A holdingcsoportban a beszámolási időszakban történt események összefoglalása, jövőbeli céljai:

Az előző negyedévhez mérve 0,2 százalékkal csökkent a GDP a harmadik negyedévben, ami a technikai recesszió folytatását jelenti, mivel az év első kilenc hónapjában a gazdaság teljesítménye 1,3 százalékkal elmaradt előző év azonos időszakáétól. A következő félévben is az előrejelzések alapján romló üzleti kilátásokkal számol a Holding, így továbbra is fő szempont, hogy a tőkeerejével szakmai és működési garanciát nyújtson a tagvállalatok számára, nyugodt, kiegyensúlyozott gazdálkodás háttérintézményeként szolgáljon. Erősítse a leányvállalatok számára a külső finanszírozások (pénzintézetek, szállítók) bizalmi tőkéjét, amely a piacok megtartása és bővítése szempontjából egyaránt igen fontos tényező. Emellett a jövő szempontjából meghatározó jelentőségű lehet az anyacég azon folyamatos tevékenysége, amellyel új üzleti aktivitásokat kutat fel és integrál a csoportba. A beszámolási időszak főbb eseményeit (a teljesség igénye nélkül) alább foglaljuk össze: • az Igazgatótanács által 2012. április 16-án elhatározott alaptőke-emelést követően a Társaság alaptőkéje 2.294.169.975.- Ft-ra emelkedett. Az új részvények a Keler Zrt. általi keletkeztetésére, valamint a Budapesti Értéktőzsdére történő bevezetésére 2012. október 10. napján került sor; • A 850.000.000 Ft összegű alaptőke felemelésére részben pénzbeli, részben nem pénzbeli hozzájárulás ellenében került sor. A tőkeemeléssel a Társaság tulajdonába kerültek a Wamsler SE Háztartástechnikai Európai Részvénytársaság 20%-os részesedését jelentő részvényei. (A Wamsler SE tevékenységének bemutatását a Társaság Tőzsdei Tájékoztatója tartalmazza.) • Az alaptőke-emeléshez kapcsolódóan a Társaság törzsrészvényeinek tőzsdei bevezetéséhez készített Tőzsdei Tájékoztatóját a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete határozattal jóváhagyta, mely 2012.09.24-én meghirdetésre került; • 2012 második felében megkezdődött a Gazdasági Rádió (MŰSOR-HANG Zrt.) Gazdasági Reality műsorának (GR2) kidolgozása. A november 20-án induló projekt a kis- és középvállalatok vezetőinek, tulajdonosainak kíván segítséget nyújtani üzleti vállalkozásaik értékének növeléséhez, sikerességéhez, neves, nemzetközi tanácsadó cégek aktív közreműködésével és szakértők támogatásával; • A MŰSOR-HANG Zrt. menedzsmentjében augusztusban a hirdetményben közöltek szerint változás történt. Ugodi Tibornak, a korábbi vezérigazgatónak, igazgatósági tagságáról való lemondását követően megszűnt a munkaviszonya. A jelentés elkészítését megelőzően a közgyűlés Dr. Komáromi Balázst választotta az Igazgatóság új tagjává; • A tamási kirendeltségen meglévő raktárépületeket a Holding jelenleg bérbe adja, azonban a Társaság keresi mind a tamási, mind az SZ és K 2005. Kft. tulajdonában lévő egri ingatlan legjobb hasznosítási lehetőségeit, ami előnyös tevékenység és/vagy értékesítés is lehet; • Fő szempont a holdingcsoportba tartozó Révay irodaház bérlői kihasználtságának megőrzése, további növelése, esetleges egyéb hasznosítási forma kiépítése, valamint az irodaházat terhelő 2013. év végén lejáró hitel kifizetése, átstrukturálása; • A költséghatékonyság jegyében folytatódik a holdingtevékenység központosítása, a tagés leányvállalatok támogatása piaci pozícióiknak megtartása, illetve a gazdálkodási nehézségek áthidalása érdekében; • A leányvállalatok működésének hatékonyságát segítheti az érdekeltségi rendszer átalakítása is;

3


•

Az N-Gene gyógyszeripari/biotechnológiai vállalakozás kutatásainak jelentőségére tekintettel az év elején a Holding korábbi részesedésén felül további részvények jegyzését indította el. A részvényjegyzés bejegyzését követően a Társaság összesen 825.000 db részvény birtokába kerül;

A holdingcsoportot érintő eseményekről, intézkedésekről folyamatosan tájékoztatjuk a részvényeseket és az érdeklődőket a Budapesti Értéktőzsde honlapján (a kibocsátók listája, PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. Közzétételek cím alatt), a www.kozzetetelek.hu oldalon és a Társaság honlapján az alábbi elérhetőségen: hirdetmeny.phylaxiaholding.hu.

II.

A holdingcsoport gazdálkodásának főbb mutatói

II/1.

A holdingcsoport pénzügyi helyzetének kimutatása

A vállalatcsoport konszolidált mérleg- és eredmény mutatóit alapvetően meghatározta az alaptőke-emelés, a leányvállalatok gazdasági helyzete, valamint a gazdasági ágazatokra jellemező piaci válság. Az anyavállalat és a konszolidált társaságok összevont eszközértéke a tavalyi év végi értékről (2.949.831 E Ft) a 2012. III. negyedév végére 3.550.949 E Ft-ra emelkedett. Ezen belül a befektetett eszközök értéke 31%-kal nőtt (638.303 E Ft-tal), mely elsősorban a befektetett pénzügyi eszközök között nyilvántartott Wamsler SE Háztartástechnikai Európai Részvénytársaság 20%-os részesedését jelentő részvények apportálásának köszönhető. A forgóeszközök 890.396 E Ft-ról 853.212 E Ft-ra csökkentek, melyen belül a követelések 2012.09.30. időszaki értéke a bázisadat 81 %-ára (464.204 E Ft) esett vissza. Számottevő változás tapasztalható a pénzeszközök és pénzeszköz egyenértékesek és értékesítésre tartott eszközök állományában is, melynek értéke majd 42 %-kal emelkedett. Ezt az emelkedést nagyban befolyásolta a készpénzes alaptőke-emelés is. A passzíváknál ugyancsak jelentős belső szerkezeti változások következtek be. Mindenekelőtt meg kell említeni, hogy a sikeres alaptőke-emelés révén a Holding jegyzett tőkéje 1.444.170 E Ft-ról 2.294.170 E Ft-ra növekedett, ezzel együtt a konszolidált saját tőke is közel 55 %-kal emelkedett (1.513.609 E Ft-ról 2.341.640 E Ft-ra). Az idei kötelezően képzett céltartalékok az év végével lassan feloldásra kerültek, így a bevallási időszakban 46 %-os csökkenés figyelhető meg. Igen lényeges a kötelezettség-állomány összegének módosulása is, hiszen a tavaly év végi 1.408.429 E Ft-tal szemben a beszámolási időszak végére 1.194.333 E Ft-ra (15%-kal) csökkent. Az összes tartozáson belül a hosszú lejáratú kötelezettség 93.198 E Ft-tal, a rövid futamidejűek összege 120.898 E Ft-tal esett vissza. Az utóbbin belül a szállítói tartozások értéke 139.616 E Ft-ról 150.323 E Ft-ra módosult és az egyéb rövidlejáratú kötelezettségek összege 40 %-kal visszaesett (139.547 E Ft-ról 83.255 E Ft-ra). A rövid lejáratú kölcsönök (65 %-os) és a rövid lejáratú hitelek (89 %-os) csökkenése a holdingcsoportot terhelő idegen források folyamatos és rendszeres törlesztéséből adódik.

4


II/2.

A holdingcsoport átfogó jövedelem kimutatása

A vállalatcsoport eredménymutatóit a költségek alakulása is jellemzi, miszerint a jelen piaci helyzetben mind a leányvállalati, mind a holdingközponti tevékenység a takarékosság jegyében folyt. A működési bevétel a 2011.09.30-i összegről (1.040.981 E Ft-ról) ez év hasonló időszakára, mintegy 60%-kal – 416.437 E Ft-ra – esett vissza. Az anyagjellegű ráfordítások összege 527.740 E Ft bázisértékről 246.527 E Ft-ra, közel 53 %-kal mérséklődött. Ugyancsak jelentős, 43 %-os a személyi kiadások összegének csökkenése (186.192 E Ft helyett 105.959 E Ft). Az ÉCS 37.577 E Ft-tal mérséklődött és az egyéb ráfordítások összege is nagy mértékben visszaesett, hiszen a tavalyi háromnegyed évi 419.155 E Ft-tal szemben idén szeptember végén csupán 59.688 E Ft volt. A bevételek/ráfordítások egyenlegeként az üzleti tevékenység eredménye ebben az évben 45.062 E Ft veszteséget mutat ugyan, azonban a múlt évi arányos időszaki eredményéhez (-195.991 E Ft) képest lényeges javulást hozott. A pénzügyi műveletek eredménye (11.588 E Ft, múlt évben -813.769 E Ft) az idei évben számottevően korrigálta a szokásos vállalkozási eredményt. Ennek alapján a tavalyi időszak mérleg szerinti veszteségét (-1.013.945 E Ft) lényegesen sikerült lecsökkenteni, ezzel az idei háromnegyedévi eredmény -38.310 E Ft.

III.

A holdingcsoport kiemelt tagvállalatainak gazdálkodása

Az aktuális konszolidációs körbe tartozó kiemelt cégeink 2012. III. negyedévi tevékenységét alább részletezzük: III/1.

Építőipar – EURO-GENERÁL Zrt.

A jelentést érintő időszakban az építőipari termelés 5,3%-kal maradt el az egy évvel korábbitól. A nemzetgazdasági átlaghoz képest ebben az ágazatban emelkedik leglassabban az amúgy is megcsappant vállalkozási kedv. A lakás építtetői kör összetételét továbbra is a vállalkozások súlyának csökkenése jellemzi. Az építtetői kör átrendeződésével összhangban szintén tovább csökkent az értékesítésre épített lakások aránya (7 %-kal), míg a saját használatra épített lakásoké 6 %-kal nőtt. A fizetésképtelenségi eljárások ágazati számának vizsgálata során a felmérésekből az derül ki, hogy a legtöbb eljárásban továbbra is az építőipari cégek érintettek. 2006-hoz képes ma már 42 %-kal kevesebb a megrendelés, a lakásépítő-ipari cégek pedig a piacuk 75 %-át vesztették el. Tagvállalatunk az év első háromnegyed évében a Holding elvárásához és a piaci helyzethez képest megfelelően teljesített. Az EURO GENERÁL Zrt. 2012-ben több önkormányzati, illetve egyházi pályázaton is elindult, melyek közül a kisebb települések (pl. Tényő, Kajárpéc, 5


Öttevény, stb.) önkormányzati munkáinak kb. 70%-át megnyerte. A munkálatok között áruház felújítás is szerepel, valamint a Rudolph Logistic csarnok belsőépítészeti munkálatai. A társaság tevékenysége - székhelyéből adódóan - főleg Dunántúlra koncentrálódik, de vannak budapesti és vidéki megbízásai is. A társaság összes eszközállománya a tárgyévben 458.322 E Ft, mely minimálisan növekedést (4,2 %) mutat a bázisévi adathoz képest. Ez kis mértékben (3.564 E Ft összegben) a befektetett eszközök csökkenésének, nagyobb részben (22.491 E Ft) a forgóeszközök növekedésének köszönhető. A forgóeszközökön belül a készletek 5.195 E Ft-tal, a követelések 31.308 E Ft-tal (283.890 E Ft-ról 315.198 E Ft-ra) növekedtek. A pénzeszközök állománya a korábbi időszakra jellemzően továbbra is csökkent (24 %-kal), mely a lánctartozásoknak és a szektorra igen jellemző utófinanszírozásnak köszönhető. Az építőiparra jellemző tendencia tagvállalatunkat is utolérte a menedzsment sikeres és átgondolt döntései ellenére is. A lánctartozások és az alvállalkozókat érintő kifizetetlenség csökkentése érdekében több javaslat is született mind a kormány, mind az érdekszövetségek részéről. Egyik megoldás lehet az építőipari vállalkozások jelzálogjog-bejegyzési lehetősége a megrendelő tulajdonában lévő telek- és lakóingatlanokra az elvégzett munkán alapuló díjkövetelés mértékéig. A forrásoknál a jegyzett tőke 120,0 M Ft, a saját tőke 125.626 E Ft-ról 131.798 E Ft-ra nőtt. A kötelezettségek összege 20.606 E Ft-tal emelkedett, értéke 326.193 E Ft. A tartozásokon belül a hosszú lejáratú kötelezettségek 25,0 M Ft-tal nőttek (31.794 E Ft), ami egy korábbi rövid lejáratú hitel átsorolásából adódott. Ehhez kapcsolódóan azonban a rövid lejáratú kötelezettségek csak 2 %-os csökkenése tapasztalható, mely a szállítói tartozások növekedésével (28.979 E Ft-tal) áll összefüggésben. Ez is a fent említett lánctartozással és utófinanszírozási problémákkal függ össze, melytől tagvállalatunk sem tudja teljes mértékben függetleníteni magát. Az EURO GENERÁL Zrt. a kétséges, bizonytalan megrendeléseket elkerüli, alvállalkozói státuszt nem létesít, még akkor sem, ha ezzel az árbevételi adatok gyengének tűnhetnek. Hosszú távon azonban mégis ez látszik kifizetődőbbnek, melyet a további mutatók is alátámasztanak. 2012.09.30-i állapot alapján a szállító-vevő egyenleg szerencsére nem mutat nagy eltérést (vevőállomány 249.654 E Ft, a szállítói állomány 201.300 E Ft), így a társaság sikeresen törekszik a pénzügyi helyzet folyamatos karbantartására. Az ismert ágazati körülmények ellenére az EURO GENERÁL Zrt. 2012. III. negyedévi árbevétele messze, 48%-kal felülmúlja az előző évit. A 2011. évi azonos időszaki 540.970 E Ft-ról 804.139 E Ft-ra növekedett. Ennek kb. 70 %-a fővállalkozói tevékenység, mely áruházak, önkormányzati beruházásokból adódott. Az árbevétel növekedése az anyagjellegű ráfordítások több, mint 66 %-os növekedése mellett valósult meg (a bázisévi 458.451 E Ft-ról 764.828 E Ft-ra), melynek eredményvonzata már a 2013-as évet is befolyásolhatja. Ez a növekedés az anyagköltség 27.615 E Ft-os emelkedés mellett és az eladott közvetített szolgáltatások majd kétszeres növekedése (278.917 E Ft) mellett következett be. A személyi jellegű ráfordítások 16 %-kal csökkentek (5.176 E Ft-tal), az egyéb ráfordítások összege (6.308 E Ft-tal) nőtt, az amortizáció viszont majd 42,5 %-kal csökkent. Az üzemi eredmény 2011. 09. 30-i állapothoz képest közel 21 %-os csökkenést mutat: 8.856 E Ft lett az előző évi 11.170 E Ft-tal szemben. A pénzügyi műveletek vesztesége -86.487 E Ft-ról -3.079 E Ft-ra csökkent, így a mérleg szerinti idei eredmény 5.199 E Ft nyereséget mutat (tavaly -75.317 E Ft volt hasonló időszakban). 6


A következő negyedévben még leszerződött állomány: kb. 110 millió forint, mely nagyobb része egyházi beruházáson alapul (Táp Erdei Iskola építése Pannonhalmi Főapátság részére, mely áthúzódik a jövő évre is), valamint alvállalkozóként tagvállalatunk csarnok építési munkálatokban Győr és Budapest területén) is részt vesz.

III/2.

Ingatlanszektor – Révay 10 Kft.

A fővárosi ingatlanpiac, illetve irodabérleti szegmens általános problémái (túlkínálat, bérleti díjak csökkenése, késedelmes bérlői fizetések, különböző kedvezmények kényszerű nyújtása a bérlőknek és egyebek) 2012. évben is nagymértékben befolyásolták ágazati leányvállalatunk tevékenységét is. A Révay 10 Kft. össz-eszköz- és forrásállománya minimális mértékben változott a 2011. év végi mérleghez képest, hiszen a mérlegfőösszeg 1.464,3 M Ft-ról mindössze 1.451,2 M Ft-ra csökkent. Az eszközökön belül a befektetett eszközök értéke (11.144 E Ft-tal), a forgóeszközök értéke (1.234 E Ft-tal), az aktív időbeli elhatárolások értéke (0,7 E Ft-tal) csökkent. A forgóeszközök csökkenése a pénzeszközök 19 %-os emelkedése és a követelések 41 %-os csökkenése mellett következett be. A követelések csökkenésének legfőbb oka a gazdasági válságban keresendő. A válság berobbanása után leányvállalatunk is nehéz likviditási helyzetbe került. Sajnálatosan a tendenciák is azt mutatják, hogy a bérbeadók egyre inkább kiszolgáltatottabbá lesznek, mivel egyre több bérlő válik fizetésképtelenné. A Révay 10 Kft. ilyen esetekben a tartozás kiegyenlítéseként elsősorban a bérleti jogviszony kezdetekor biztosítékként elkülönített kauciót számolta be, mellyel szintén csökkenteni lehetett a követelés állományt. Bizonyos esetekben jogi úton kell behajtani a tartozást, azonban még ez sem vezet mindig eredményre. További kiadást jelent az is, hogy a bérbeadás érdekében a kiüresedett területeket újból fel kell újítani, az azonnali bérbeadás azonban nem garantálható. A fenti jelenség további következménye, hogy a kiszámíthatatlanság miatt és a behajthatatlanná váló követelésekből adódóan – szintén a szektorra jellemzően – leányvállalatunk sem tudott az ingatlanba visszaforgatni, így elmaradtak a szükséges fejlesztések. Az irodaházban az épület 1992-es felújítása óta működő fűtésrendszer korszerűsítését azonban rövid határidőn belül mindenképpen meg kell kezdeni, hogy fenntartható legyen a ház kihasználtsága. Ez azért is lényeges lenne, mivel a válságban fennmaradt cégek között éles a verseny, így a bérbeadók a korábbinál igényesebb műszaki és környezetvédelmi beruházásokkal vetélkednek az ügyfelekért. A fűtésrendszer felújításának eddigi elmaradása a kihasználatlansági mutató növekedésében már most megmutatkozik és várhatóan tovább fog növekedni. A forrásoknál a saját tőke szinte változatlan maradt, 686.259 E Ft-ról 684.694 E Ft-ra csökkent. A kötelezettségek állománya a 2011. évi 760.472 E Ft-ról 757.120 E Ft-ra

7


mérséklődött. A hosszú lejáratú kötelezettségek 1 %-kal (5.909 E Ft-tal) csökkentek, a rövid lejáratú kötelezettségek 1 %-kal (2.557 E Ft-tal) növekedtek. Az irodaház továbbra is negyedéves rendszerességgel fizeti bankhitelét, azonban a fentebb vázolt irodapiaci tendencia alapján egyre nehezebbé válik a kifizetés ütemezése és a hitel törlesztése. A menedzsmentre nehéz feladat hárul, hogy mind a bankok részéről jelentkező adminisztratív, minimális mozgásteret biztosító megszorítások, mind a bérlőkre jellemző fizetésképtelenség mellett olyan hasznosítási lehetőséget találjon, mely mellett a jövőben is működőképes maradhat a ház. 2012 harmadik negyedévében a még magas bérlői állománynak köszönhetően a tavalyi azonos időszak (2011. 09.30.) árbevételének 129 %-át sikerült teljesíteni (74.715 E Ft-ot). Ez mindenképpen kiemelkedőnek számít, azonban a bérlők fizetésképtelensége és elvándorlása az árbevétel csökkenését is maga után húzza. Ezzel összefüggésben az idei év első háromnegyedévében az üzemi tevékenység eredménye 23.683 E Ft, mely majd 2,5-szerese az előző évi bázisadatnak. 2011 azonos időszakához képest 4.269 E Ft-tal sikerült mérsékelni az anyagi jellegű ráfordításokat. Ez az igénybevett szolgáltatások 39 %-os csökkenése, az anyagköltség 2.032 E Ft-os növekedése és az eladott (közvetített) szolgáltatások több, mint kétszeres emelkedése mellett következett be. A személyi jellegű ráfordítások 4.599 E Ft-ra nőttek, melynek az az oka, hogy az alvállalkozói tevékenységeket az idei évtől már alkalmazottak látják el. A 2012. III. negyedéves eredményt szinte nem befolyásolta a pénzügyi műveletek pozitív eredménye a tavalyi adatokhoz képest (mindössze 1%-os volt a változás). Ennek alapján az idei III. negyedévi mérleg szerinti veszteség jelentősen csökkent, -1.565 E Ft lett, szemben a múlt év azonos időszaki -16.678 E Ft-os értékkel.

III/3.

Médiaszektor – MŰSOR-HANG Zrt.

A médiapiaci felmérések alapján a korábbi trendek folytatódnak a médiapiaci fogyasztási szokásokat illetően. Folytatódik a nagy lefedettségű médiumok súlyának fokozatos csökkenése az elmúlt években a tematikus, kisebb lefedettségűek javára. A jövőre vonatkozóan az NMHH elemzése alapján a Médiapiac a reklámköltések további csökkenését prognosztizálta. Általános trend, hogy a közélet hírei elvesztik vezető szerepüket, háttérbe szorulnak és súlyuk is csökken, „elbulvárosodnak”. A Gazdasági Rádió ez ellen kíván alternatívát nyújtani egyre nagyobb hallgatottságot szerezve. A felmérések alapján ez az a rádió, mely a bank- és pénzvilág, tőzsde- és biztosítási piac, valamint a hazai kis- és középvállalkozói szektorban is az egyik leginkább hatékony és hiteles kommunikációs eszköz. Erős a rádió egyedisége, a hallgatók többsége ezt a rádiót tartja a legkevésbé felcserélhetőnek más csatornákkal összehasonlítva. 8


A TNS Hoffmann 2012 októbere során folyatatott budapesti rádiós közönségmérése hallgatottsági adatai alapján a Gazdasági Rádió hallgatottsága az előző negyedévi mérés során (2012. július) mért 23 ezerről 42 ezerre emelkedett a budapesti 15-69 évesek között. A teljes hallgatóság körében a Gazdasági Rádió hallgatottságának részaránya 1,8-ról 2,5 % fölé emelkedett. Naponta körülbelül 30-40 ezer ember hallgatja a Gazdasági Rádiót, a heti elérés 100 ezer fő felett van. Az új stratégiai tervek eredményeképpen a romló médiapiaci trend ellenére idén a tavalyi azonos időszak (2011.09.30.) árbevételének majd 94 %-át (82.454 E Ft-ot) sikerült teljesíteni. Ez az eredmény annak tükrében válik jelentőssé, hogy a tendencia 2012-re a reklámköltések terén is csökkenést mutat. Az piaci előrejelzések szerint a reklámbevételekből befolyó összegek jelenleg kiszámíthatatlanok, tekintettel arra, hogy a reklámköltések nem függetlenek a gazdaság változásától, makrogazdasági előrejelzések azonban csak rövid távra ismeretesek. A reklámköltések érzékenysége kiterjed a piaci hírekre való gyors, és többnyire negatív reakciók terjedésére is: bármilyen piaci megingás, a főbb szereplőkkel kapcsolatos negatív hír a tervezett reklámköltések további megvágását eredményezheti. Az idei év első háromnegyedévében az üzemi tevékenység eredménye még mindig negatív (-76.478 E Ft), de közel 8 %-kal jobb, mint az előző évben. Ez a növekedés a költségek átgondolásának és újra tervezésének eredménye. 2011 azonos időszakához képest 13,3 %-kal sikerült mérsékelni az anyagi jellegű ráfordításokat és 9,3 %-kal a személyi jellegű ráfordításokat. Az anyagi jellegű ráfordítások csökkenését elsősorban az anyagköltség 37,3 %-os és az eladott (közvetített) szolgáltatások értékének 46,7 %-os csökkenése okozta. A bérköltségek 10,5 %-os és a bérjárulékok 7,8 %-os csökkenése a hatékonyabb munkaerő gazdálkodás következménye. Az idei első háromnegyed éves eredményt jelentősen javította a tavalyi évhez képest a pénzügyi műveletek pozitív eredménye. 2011. szeptember 30-án a pénzügyi műveletek eredménye -8.486 E Ft volt, idén 4.161 E Ft. Ezt a nagymértékű növekedés több tényező együttes hatása okozta: 76,8 %-kal több osztalékot kapott a társaság 2012-ben értékpapírjai után; 13.020 E Ft árfolyamnyereséget realizált a részvények cseréjével és 1.316 E Ft-tal nőtt a pénzügyi műveletek ráfordítása. Ennek alapján az idei III. negyedévi mérleg szerinti veszteség jelentősen csökkent, -72.461 M Ft lett, szemben a múlt év azonos időszaki -91.485 M Ft-os értékkel. A társaság eszközállománya tavaly év végéhez képest idén mintegy 34,0 M Ft-tal csökkent (604.941 E Ft-ra), az eszközökön belül a befektetett eszközök értéke (26.979 E Ft-tal) és a forgóeszközök értéke (1.080 E Ft-tal) mérséklődött, az aktív időbeli elhatárolások értéke szintén csökkent (5.994 E Ft-tal). A befektetett eszközök csökkenésére az immateriális javak csökkenése (18.540 E Ft-tal) és a tárgyi eszközök csökkenése (8.439 E Ft-tal) mellett került sor. A forgóeszközök csökkenésén belül a követelések 2.425 E Ft-tal mérséklődtek és a pénzeszközök 1.345 E Ft-tal növekedtek. A forrásoknál a saját tőke közel 25 %-kal csökkent (218.944 E Ft-ra). A kötelezettségek állománya a 2011. évi 341.301 E Ft-ról 385.997 E Ft-ra növekedett. A hosszú lejáratú kötelezettségek 92.881 E Ft-tal csökkentek és a rövid lejáratú kötelezettségek 137.577 E Ft-tal növekedtek. Az árbevétel növelésére a Gazdasági Rádió új kereskedelmi és az értékesítési irányvonalat tűzött ki, új műsorelemeket épített be műsorstruktúrájába, melyek eredményhatása már a 2013-as évet is jelentősen befolyásolják: • Új, GR2 megnevezésű - Gazdasági Reality műsor (GR2) - önálló projekt kidolgozása kezdődött meg, mely több jelentős cég érdeklődését is felkeltette, mint például a Metro 9


Kereskedelmi Kft.-t és a Get Energy Magyarország Kft.-t, amely cégek támogatóként a kezdeményezés mellé álltak. A műsorban való részvétellel kapcsolatban 30 cég fejezte ki részvételi szándékát;

• Az értékesítési csapat átszervezése, a feladatok, egyes értékesítők tevékenységének összehangolása, ezáltal a Gazdasági Rádió értékesítésének strukturáltsága, koordináltsága és egységessége különösen nagy hangsúlyt kapott az elmúlt időszakban; • A műsorkínálatban új műsorelemek jelentek meg; • Az egyik népszerű Nap vendége című műsorban a rádió vendégei voltak a gazdasági és politikai élet jelentős képviselői; • A rádió együttműködő partnerként, médiapartnerként jelent meg számos neves hazai rendezvényen, mely a kiváló üzleti, értékesítői és megjelenési lehetőség mellett bevételt is eredményezett a társaságnak. Ezen eredményes megjelenések, részvételek alapján követendő irányelvként került megfogalmazásra, hogy a Gazdasági Rádió médiapartneri bevonódása értékesíthető szolgáltatást képez; • Az adás biztonsága, minőségének javítása érdekében új technológiai megoldás alapján több új műszaki berendezés került beszerelésre; • Folyamatban a Gazdasági Rádió új honlapjának tervezése; • Az elmúlt 3 hónap folyamán számos új megrendelő került a Gazdasági Rádió rendszerébe. illetve több, meglévő partner növelte megrendelései értékét; • A meglévő szolgáltatói szerződések újratárgyalása, felülvizsgálata eredményeként további megtakarításokat, előnyös változásokat sikerült elérni

10


IV.

A Társaság vezető tisztségviselői, stratégiai alkalmazottai:

Jelleg

Név

Beosztás

ITT SP ITT ITT ITT ITT SP

Hudek Csaba Hudek Csaba Bunkoczi László Dr. Böjthe Kálmán Mészáros József Végh László Lang Zoltán

elnök általános vezérigazgató tag tag tag tag gazdasági igazgató

Megbízás kezdete 2012.03.30. 2011.08.23. 2012.03.30. 2012.03.30. 2012.03.30. 2012.03.30. 2007.10.01.

Megbízás Saját részvény vége tulajdon 2017.03.30. 2017.03.30. 2017.03.30. 6 720 000 2017.03.30. 2017.03.30. 7 000 Összesen: 6 727 000 db

ITT: igazgatótanács tagja SP: stratégiai alkalmazott

V.

A Társaság 2012. évben tartott közgyűlése határozatainak összefoglalása:

Száma 1/2012. (03.30.) 2/2012. (03.30.) 3/2012. (03.30.) 4/2012. (03.30.) 5/2012. (03.30.) 6/2012. (03.30.) 7/2012. (03.30.) 8/2012. (03.30.) 9/2012. (03.30.) 10/2012. (03.30.) 11/2012. (03.30.) 12/2012. (03.30.) 13/2012. (03.30.) 14/2012. (03.30.) 15/2012. (03.30.) 16/2012. (03.30.) 17/2012. (03.30.) 18/2012. (03.30.) 19/2012. (03.30.)

VI.

Tárgy, rövid tartalom Könyvvizsgáló megválasztása, díjazásának meghatározása 2011. évi beszámoló elfogadása 2011. évi konszolidált beszámoló elfogadása 2011. évi Éves jelentés elfogadása Felelős Társaságirányítási jelentés elfogadása Alapszabály módosítása Igazgatótanácsi tagok lemondásának tudomásulvétele Igazgatótanács munkájának értékelése Igazgatótanácsi tag megválasztása (Dr. Böjthe Kálmán) Igazgatótanácsi tag megválasztása (Hudek Csaba) Igazgatótanácsi tag megválasztása (Bunkoczi László) Igazgatótanácsi tag megválasztása (Végh László) Igazgatótanácsi tag megválasztása (Mészáros József) Igazgatótanácsi tag választásának elutasítása (Dr. Morvai László Roland) Igazgatótanácsi tagok díjazásának megállapítása Audit Bizottság tagjainak megválasztása (Bunkoczi László) Audit Bizottság tagjainak megválasztása (Mészáros József) Audit Bizottság tagjainak megválasztása (Végh László) Audit Bizottság tagjainak díjazása

Részvényesek

A Társaság 5% feletti részesedéssel rendelkező részvényesei a jelentés lezárásnak időpontjában a bejelentések alapján a cégjegyzékbe bejegyzett alaptőkére és a megkeletkeztetett részvényekre vetítve: Letétkezelő Név Mennyiség (db) Részesedés (%) Szavazati jog (%) (igen/nem) HIMANDU Enterprises Kft. KILIMA Enterprises Kft. Dr. Böjthe Kálmán

nem

19.600.000

21,35

21,35

nem

8.400.000

9,15

9,15

nem

6.720.000

7,32

7,32

11


VII.

Az időszakban közzétett tájékoztatások:

Megjelenés 2012.01.02. 2012.01.04. 2012.01.12. 2012.01.12.

Tárgy Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás az Sz és K 2005. Kft-nél történt változások cégbejegyzéséről Tájékoztatás a Ceva-Phylaxia Zrt. elleni per határozathozatalának időpontjáról Tájékoztatás a Janita-Média Kft-nél, a Kelet Rádió Kft-nél, valamint a Sanopharma Kftnél történt változásokról.

2012.01.26. 2012.01.26. 2012.02.01. 2012.02.02. 2012.02.08. 2012.02.14. 2012.02.16. 2012.02.17. 2012.02.17. 2012.02.22. 2012.02.27. 2012.03.01. 2012.03.14. 2012.03.20. 2012.03.30. 2012.03.30. 2012.03.30. 2012.03.31. 2012.04.02. 2012.04.04. 2012.04.16. 2012.04.16. 2012.04.16. 2012.04.19. 2012.04.26. 2012.05.02. 2012.05.02. 2012.05.03. 2012.05.10. 2012.05.16. 2012.05.16. 2012.05.18. 2012.05.24. 2012.05.25. 2012.06.01. 2012.06.18. 2012.06.25.

Tájékoztatás a Sanopharma Kft-nél történt változások cégbejegyzéséről Tájékoztatás a Ceva-Phylaxia Zrt. elleni per határozathozataláról Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás a MŰSOR-HANG Nyrt-vel kapcsolatban Tájékoztatás az EURO GENERÁL Zrt. igazgatósági üléséről Tájékoztatás az Igazgatótanács döntéséről Tájékoztatás a MŰSOR-HANG Nyrt. igazgatótanácsi üléséről Közgyűlési meghívó Javadalmazási nyilatkozat Tájékoztatás az EURO GENERÁL Zrt. közgyűléséről Közgyűlési előterjesztések Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról A PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. közgyűléssel kapcsolatos tájékoztatása Tájékoztatás megismételt közgyűlésről Közgyűlési határozatok Felelős Társaságirányítási Jelentés Éves Jelentés Éves Jelentés Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás vezető tisztségviselők részvényeiről Tájékoztatás a PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt-nél történt változásokról Tájékoztatás alaptőke-emelésről A PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. kiegészítő tájékoztatása részvényeseknek A PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. tájékoztatása helyesbítésről Összefoglaló Jelentés Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztató a vezető tisztségviselőket érintő változásokról Tájékoztatás elsőbbségi joggyakorlás eredményéről Tájékoztatás alaptőke-emeléssel kapcsolatban Tájékoztatás az alaptőke-emeléshez kapcsolódó igazgatótanácsi határozatról Tájékoztatás az alaptőke-emeléshez kapcsolódó könyvvizsgálói jelentésről Időközi vezetőségi beszámoló A 2012. évi közgyűlés határozatainak és az alaptőke felemelésének cégbejegyzése A PHYLAXIA 1912. Holding Nyrt. hatályos Alapszabálya Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás a Révay 10 Kft.-nél történt változásról Tájékoztatás vezető tisztségviselőket érintő változásról

12


2012.06.29. 2012.07.02. 2012.08.01. 2012.08.10. 2012.08.22. 2012.09.01. 2012.09.03. 2012.09.24. 2012.10.01. 2012.10.08. 2012.10.10. 2012.10.29. 2012.11.05. 2012.11.09.

Tájékoztatás a Révay 10 Kft.-nél történt ügyvezető változás cégbejegyzéséről Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás a MŰSOR-HANG Zrt.-vel kapcsolatban Helyesbítő hirdetmény Féléves jelentés Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tőzsdei Tájékoztató Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás részvény-keletkeztetés időpontjáról Tájékoztatás tulajdonosi bejelentésről Tájékoztatás a TAMOLA Kft.-vel kapcsolatban Tájékoztatás az alaptőke nagyságáról és a szavazati jogok számáról Tájékoztatás a MŰSOR-HANG Zrt.-vel kapcsolatban

13

PHYLAXIA Holding Nyrt. Időközi vezetőségi beszámoló november 19

Recommend Documents