Due Diligence Meeting & Section. menterian Negara BUMN. Penjamin Pelaksana Emisi. Public Expose. Hotel Mulia, Jakarta

104684-001

ementerian Negara BUMN

Penjamin Pelaksana Emisi

D Diligence Meeting Due & Public Expose Section

Hote el Mulia, Jakarta 16 Ju uli 2007

Melayani Negeri, Kebanggaan K Bangsa

0

104684-001

Agenda

Riwayat dan Visi BNI

2

BNI Terkini

7

Kekuatan BNI

11

Kegiatan Utama dan Strategi

26

Kinerja Keuangan

30

Tujuan Transaksi, Rencana Penggunaan Dana dan Kebijakan Dividen 42 Struktur Penawaran Umum Terbatas II

47

Struktur Penawaran Umum Kepemilikan Saham Pemerintah

50

Pertimbangan Berinvestasi

53

Melayani Negeri, Ke ebanggaan Bangsa

1

104684-001

Section

Riwayat dan Visi


2

104684-001

Direksi Direksi Sigit Pramono

Gatot Mudiantoro Suwondo

Presiden Direktur / CEO • Sejak Desember 2003 • Jabatan Sebelumnya: Presiden Direktur Bank International Indonesia

Wakil Presiden Direktur/ CFO z Sejak Mei 2005 z Jabatan Sebelumnya: Direktur Bank Danamon

Fero Poerbonegoro

Achmad Baiquni B

Bien Subiantoro

Managing Director (Tresuri & Private Banking) z Sejak Desember 2003 z Jabatan Sebelumnya: Direktur Bank Central Asia

Managing Director D (Korporasi)) z Sejak Desember D 2003 z Jabata J b t n Sebelumnya: S b l o Personal Banking Head of Businesss Development

Managing Director (UKM & Syariah) z Sejak Desember 2003 z Jabatan Sebelumnya: Group Head International Banking, Bank Mandiri

I. Supomo

Suroto Moehadji

Managing g g Director (Risk Management) z Sejak Juni 2003 z Jabatan Sebelumnya: SEVP of Bank Mandiri

Managing g g Director (Operasi) z Sejak Desember 2003 z Jabatan Sebelumnya: Head of Operations

Kemal Ranadireksa Managing Dire ector (Konsumer) z Sejak Dese ember 2003 z Jabatan Se ebelumnya: Regional Head, H Bank Mandiri, Bandung B


Achil Ridwan Djayadiningrat Managing Director (Kepatuhan, Hukum dan SDM) z Sejak Desember 2003 z Saat ini merupakan anggota staf ahli Dewan Gubernur Bank Indonesia

3

104684-001

Dewan Komisaris Dewan Komisaris Zaki Baridwan

Suwarsono

Komisaris Utama z Sejak Feb 2000 z Aktif sebagai Guru Besar UGM, Ikatan Akuntansi Indonesia

Wakil Komisaris Utama (Independen) z Sejak Juli 2005 z Sebelumnya Komisaris Utama PT Bank K j ht Kesejahteraan Ek Ekonomii

Effendi

Achjar Iljas

Komisaris z Sejak Juli 2005 z Asisten Deputi Jasa keuangan pada Kementerian BUMN

Komisaris (Independen) z Sejak S j k Januari J i 2004 z Sebelumnya menjabat Deputi Gubernur Bank Indonesia

Felia a Salim Komissaris (Independen) z Se ejak Juli 2004 z Se ebelumnya menjabat W Wakil ketua BPPN

H.M.S Latif Komisaris z Sejak Mei 2005 z Sebelumnya menjabat Direktur Utama PT Bank Syariah Ikhwanul Ummah


Parikesit Suprapto Komisaris z Sejak Mei 2007 z Staf Ahli Menteri BUMN, Bidang Bid g K Kemitraan it U Usaha h Kecil

4

BNI: masa lalu & kini 1997—2002 1997 2002 (Krisis Ekonomi Asia)

Sebelum Krisis 1946: Didirikan sebagai Bank Sentral di Indonesia

1968: Reorganisasi “BNI 1946” sebagai bank komersial

1996: BNI, sebagai bank pemerintah pertama yang gopublic

1955: Menjadi bank komersial dan devisa 2000: Pasca Program Rekapitalisasi, Pemerintah memiliki 99,1% saham BNI

2003 - Saat ini 20 003: Penunjukan jajaran Direksi dan Ko omisaris baru; Implementasi infrastruktur IT yang baru dari desentralisasi de t li i menjadi j di sentralisasi t li i 20 004: Redefinisi Visi & Misi, Launching logo baru; pe enyempurnaan prosedur manajemen rissiko 20 006: Membuka 29 Cabang Syariah

Transformasi BNI 3

Model Bisnis & Model Operasional

4

Infrastruktur

5

Kinerja Manajemen

1 Visi dan Misi

Tujuan strategis

Dalam Proses (2004-2018)...

2 Design Organisasii

Sumber Daya Manusia


6 Budaya Kerja

5

104684-001

BNI memiliki ‘track record’ yang B panjang di dunia perbankan

104684-001

Peta Navigasi 2004 – 2018

2014—2018 2005—2013 J Jul—Des 2004 Apr-Jun 2004 Jan-Mar 2004

Penunjukan CEO dan tim manajemen

Identifikasi (mapping) masalah & penentuan prioritas

Redefinisi Visi, Visi Misi, Misi Strategi dan Target

Mengembalikan keyakinan dan kepercayaan publik

Implementasi manajemen risiko yang lebih efektif

Zero Fraud Operation Meningkatkan profitabilitas perusahaan kembali pada kondisi sebelum krisis

Memperkuat penerapan Good Corporate Governance

Meningkatkan kinerja manajemen dan kebijakan yang berhubungan dengan sumber daya manusia

IT Roll-out

Manajemen j NPL yang y g lebih agresif

Me pe e al a kredit Memperkenalkan ed t se sektor to maritim

Menangani indikasi tindak kecurangan (fraud)

Melakukan program CrossSelling secara intensif

Stabilisasi

Meluncurkan Service Level Quality Improvement Program

Pemulihan

Memb bangun platform yang kuat untuk k menjaga pertumbuhan yang sustainable s

Re--branding dan peningkatan Ide entitas Korporasi

Mem mperkuat jaringan disttribusi

Men ningkatkan kinerja manajemen risiko

Revita alisasi profit-generated source es SBUU Korporasi SBUU Komersial & UMKM SBUU Konsumer SBUU Transaksional SBUU Tresuri dan Jasa Keu uangan SBUU Syariah SBUU Perbankan Inteernasional SBUU Anak Perusahaan

“Menjadi Menjadi Bank yang unggul dalam layanan kinerja”

Peningkatkan kinerja profit-generated sources

Mengembangkan tingkat k kompetensi t i untuk t k memperkuat competitive advantage, dengan cara: Pengembangan internal (organic) Pengembangan Non organic, melalui proses merger d dan akuisisi

“Menjadi Bank kebanggaan nasional yang unggul dalam layanan y dan kinerja” j

Mengidentifikasi kembali profit-generated sources dengan mempertimbangkan kondisi dunia usaha, usaha ekonomi dan sosial

Ekspansi usaha ke pasar internasional secara selektif

Memaksimalkan kinerja Bank kebanggaan nasional

Transformasi


6

104684-001

Section

BNI Terkini


7

104684-001

Sebaran Lokasi Jaringan Sentra Kredit Distribusi Kantor Wilayah 1 Medan Polonia Pematang Siantar

Kantor Wilayah 9 Kantor Wilayah 11

Banjarmasin Balikpapan Samarinda Pontianak

Manado

INDONESIA

Kantor Wilayah 3

Sumatera

Palembang Bd. Lampung

Kalimantan Su ulawesi

Kantor Wilayah 2 Kantor Wilayah 10

Padang Bukit Tinggi Pekanbaru

Jakarta Kantor Wilayah 12 Jakarta Kota Cilegon

Kramat Cawang Melawai Raya

Kantor Wilayah 8 Denpasar

Jawa

Irian Jaya Papua

Kantor Wilayah 7 Makasar Pare-Pare

Kantor Wilayah 4 Bandung Purwakarta Sukabumi Cirebon T ik l Tasikmalaya Priangan

Kantor Wilayah 5 Semarang Jogjakarta Solo Pekalongan Purwokerto Magelang Kudus

Kantor Wilayah 6 Graha Pangeran Surabaya Bojonegoro Mojokerto Malang Jember Kediri Madiun Pamekasan Probolinggo

12 Sentra Kredit Konsumen 47 Sentra Bisnis Kecil 17 Sentra Bisnis Menengah 972 Kantor Cabang


8

BNI telah melakukan kerja sama dengan berbagai insttitusi dan perusahaan terkemuka dalam hal payment channeling, pembiayaan, distribusi kredit, pengembangan p jaringan/outlet

Mataharii

Ramayana


9

104684-001

Sinergi dengan institusi terkemuka

104684-001

Pengembangan IT

BNI ICONS S (I t (Integrated t dC Centttralized li d Online Syste em) Core banking system Sentralisasi seluruh prose es data dan

pelaporan, penyimpanan pelaporan pen impanan n data serta aktivitas back office lain nnya Meningkatkan kehandala an sistem, waktu

respon dan tingkat akura asi data

CRM Customer C t relationship l ti hi managementt dan d

Backup System dan Disaster Recovery Center Back-up core system secara harian

sistem informasi Mendapatkan dan mengelola informasi

nasabah Mendukung solusi perbankan yang dirancang

khusus (tailored banking solutions) untuk nasabah dan melakukan cross-selling produk dan layanan

Database dan database logs di-backup

beberapa kali dalam sehari

Disaster Recovery Site and Plan untuk

memastikan k k kelangsungan l b bisnis jika k terjadi d bencana


10

104684-001

Section

Kekuatan BNI


11

104684-001

Kekuatan BNI Kekuatan Utama BNI

Sk l yang signifikan Skala i ifik d dan nJ Jaringan i di distribusi t ib i yang lluas Bank ketiga te erbesar di Indonesia dengan aset senilai s Rp175 triliun Salah satu bank dengan jarin ngan distribusi terluas di Indonesia dengan g 972 kanto or cabang g dan 2.325 ATM

Manajemen yang berpengalaman Berpengalaman baik di Indonesia maupun di luar negeri dengan kemampuan yg telah teruji dalam memberikan arahan strategis

Komposisi portofolio pinjaman yang seimbang Membaiknya komposisi pinjaman dengan fokus pada usaha kecil menengah dan pasar konsumen

Risk manajemen dan corporate governance yang kuat Penerapan beberapa inisiatif kunci dalam manajemen risiko dan corporate governance

Catatan: Per 31 Maret 2007

Terdepan dalam bisnis kartu kredit Penerbit kartu kredit terbesar ke-2 dengan jumlah kartu yang telah diterbitkan mencapai 1,2 juta.

Nama yang sudah sangat dikenal (Strong bra and recognition) Bank tertua a di Indonesia dan merupakan salah satu brand yang sangat dikenal se ecara luas di Indonesia


12

104684-001

Skala bisnis yang signifikan Total aktiva (Rp trn)

Total kredit (Rp trn) 261

Mandiri BCA BNI

85

Danamon BII Niaga Panin P Permata Lippo BTN Bukopin

55

114

Mandiri

179

BRI

175

BNI

152

BRI

Total dana pihak ketiga (Rp trn)

91 69 58

BCA 43

Danamon

32

Niaga

198

Mandiri 154

BCA

142

BNI

122

BRI 54

Danamon Niaga

37 36

45

BII

27

BII

38

Permata

24

Permata

27

38

P i Panin

21

Li Lippo

26

33

BTN

19

Bukopin

33 31

Bukopin Lippo

15

Panin

13

BTN

25 24 22

Sumber: BNI Catatan: Data bank-bank per 31 Maret 2007; angka-angka konsolidasian; 12 bank terbesar berdasarkan total aktiva


13

Jaringan Distribusi BNI Mobile Banking

Call Center (PhonePlus)

ATM (2.325 unit)

Cabang (972)

Nasabah Individual

Sekilas Nasabah Individu

Sentra Kredit Konsumer (12 SKK)

Sentra Kredit Kecil (47 SKC)

Sentra Kredit Menengah (17 SKM)

Korporasi

Nasabah Korporasi

Sekilas Nasabah Korporasi

z 9,2 juta rekening simpanan nasabah

z 260 nasabah kredit korporasi

z 33.000 KPR

z 46.860 nasabah kredit UKM

z 1,2 juta kartu kredit

z 141.771 rekening simpanan korporasi

z 72.000 kredit multiguna z 5.546 rekening nasabah private banking Sumber: BNI Catatan: per 31 Maret 2007


14

104684-001

“Multiple Touch Points” untuk P Penetrasi Pasar Yang Maksimal

104684-001

Jaringan distribusi yang luas Kantor cabang yang tersebar di seluruh Indonesia K t cabang Kantor b / perwakilan kil di lluar negerii

Kantor Wilayah Medan Menado

London New York (Agency)

Padang Banjarmasin Palembang

Tokyo Hong Kong

Jakarta Semarang Surabaya

5 Kantor Cabang Luar Negeri z Singapura (Nov 1955) z Hong Kong (Apr1963) z Tokyo, Jepang (Sep 1969) z London, Inggris (1987) z New York, AS (Rep.Office) (Apr 1971)

Singapura

Ujung Pandang

Bandung Denpasar p

Kantor Cabang2

5,042

754

700

687

674

581

395

346

259

Lipp po

BRI B

Permata

Niagga

NISSP

Bukop pin

2,325

BII B

Mandiri

240 0

Danamon

2,800 259

BC CA

276

Nia aga

288

NISP N

295

BII

398

Permata

419

Buko opin

BRI

BCA B

Mandiri

BNI

585

BNI

791

Lippo

924

ATM3

Danam mon

972

Jaringan dalam negeri z 12 Kantor Wilayah z 972 Kantor cabang dalam negeri z 53 Kantor cabang dan kantor cabang pembantu Syariah z 2.325 ATM z PhonePlus Ph Pl Lines Li z Mobile banking

Sumber: BNI dan data industri yang tersedia, per 31 Maret 2007 ¹ Termasuk kantor cabang dalam negeri (tidak termasuk kantor pusat), kantor cabang pembantu, kantor cabang syariah dan kantor cabang pembantu syariah ² Tidak termasuk unit pembiayaan mikro ³ Data ATM berdasarkan Laporan Tahunan Perusahaan tahun 2006 dan website perusahaan


15

Ikhtisar Penting

Kartu kredit yang diterbitkan dan outstanding kartu kredit

Kartu Kredit (Visa & Mastercard)

Outstanding (Rp (Rp. miliar)

Kartu kredit yang diterbitkan (’000)

Diluncurkan Oktober 1997 Saldo: Rp 1,9 triliun # Aplikasi: 25.000/bulan Spending: Rp 1,3 triliun (Jan-Mar 2007) # Pemegang Kartu: 1,2 juta Penerbit kartu kredit domestik terbesar kedua Jumlah merchants: 9.168

1,600

2,000

1,870 1,831 1,400

1,800 1,718

Kartu Kredit yang beredar di Indonesia 2006 (’000) 1,220 1,300

BCA

1,200

1,600

1,149 1 442 1,442

1,220

BNI

1,246

1,000 M andiri

1,400

950

816 800

1,200 2004

2005

2006

1Q2007

Sumber: BNI, data tentang kartu kredit yang beredar di Indonesia berdasarkan inforrmasi terkini yang tersedia


16

104684-001

B Bisnis kartu kredit yang unggul dan terus tumbuh

Produk Unggula an 2007 BNI Wirausaha Maksimum Kredit Rp 50 juta s/d Rp 500 juta Rp p 50 jjuta s/d Rp p 150 jjuta

BNI WU Cicilan Tetap p

Rp 150 juta s/d Rp 500 juta

BNI WU Investasi

Rp 150 juta s/d Rp 500 juta

BNI WU Modal Kerja

BNI Griya

BNI Usaha Berkembang Maksimum Kredit Rp 500 juta s/d Rp 3 miliar

BNI Taplus

BNI Usaha Maju M k i Maksimum K Kredit dit R Rp 3 miliar ili s/d /d 10 miliar ili BNI Emerald


17

104684-001

Pengembangan produk-produk unggulan

Meningkatkan fokus pada segmen UKM (%, Rp miliar) Korporasi

0.8% 0.0% 11.2%

UKM

1.1% 0.0% 12 7% 12.7%

Konsumer

1.1% 0.6%

Internasional

1.3%

1.7%

6.0%

5.5%

17 1% 17.1% 18.2%

15.9%

Kredit IDR vs. non-IDR (%) IDR

Syariah

1.7% 6.0%

32%

Non-IDR

26%

24%

24%

22%

24%

74%

76%

76%

78%

76%

2003

2004

2005

2006

1Q2007

15.0%

14.7% 17.5% 41 1% 41.1% 40.0%

42.2%

41.6%

68%

51.9%

44 1% 44.1% 40.1%

2002

2003

2004

34.5%

34.6%

35.7%

2005

2006

1Q2007

2002

Sumber: BNI


18

104684-001

K Komposisi portofolio kredit yang membaik

(dalam miliar Rp) Consumer

SME

Corporate

62,659

66,46 60

69 133 69,133

Korporasi:

57,868 46,409 41.1%

37,792

41.0%

41.8%

43.7%

43.3%

40%

40.9% 44.3%

52.0% 38.0%

2007 - 2009

42.0%

41.5%

60%

43.0%

10.0%

12.7%

2002

2003

Cabang: 788

Cabang: 907

Usaha Kecil, Menengah, Konsumer dan Syariah:

17.1%

17.3%

2004

2005

2006 6

Mar-2007

C Cabang: 943

C b Cabang: 947

C b g: 971 Cabang

C b Cabang: 972

SKC: 43

SKC: 45

SKC: 47

SKC: 47

SKM: 14

SKM: 14

SKM:: 17

SKM: 17

SKK: 2

SKK:12

SKK::12

SKK:12

15.3%

14.9%

2007: penambahan 2007 b h 8 cabang b konvensional, 12 cabang syariah, 609 office chanelling & 1 kantor perwakilan syariah luar negeri

Ke depan, tambahan untuk SKM/tahun 3 - 5 unit, un ntuk SKC 6 - 10 unit/tahun dan 10 - 15 unit UKC/tahun, sehingga dalam 5 tahun mendatang diha arapkan BNI memiliki 35 - 45 SKM, 83 - 103 SKC dan 103 – 12 28 UKC. UKC Melayani Negeri, Ke ebanggaan Bangsa

19

104684-001

Komposisi pinjaman yang semakin baik

104684-001

B Berkurangnya Konsentrasi Kredit Kredit Berdasarkan Sektor Ekonomi 31 Desember 2004

Kredit Berdasarkan Sektor Ekonomi 31 Maret 2007

Others Electricity, gas

Electricity, gas

Others

and water

15%

21%

3%

and water

Mining

3%

1%

Manufacturing

Social services

39%

Social services

Mining

Manufacturing

2%

3%

33%

Transportation,

4% Transportation,

warehousing and

warehousing and

communications

communications Construction 3%

4%

6%

4% Business services 7%

Construction

Agriculture 4%

Trading,

Business services

restaurants &

10%

Trading, restaurants &

Agriculture g

hotels

hotels

4%

20%

14%

Komposisi Kredit Konsumer 31 Desember 2004

Komposisi Kredit Konsumer 31 Maret 2007 Cash collateral

Unsecured loan

Mortgage /

7%

Housing loan

credit Multi-purpose

3%

Mortgage /

10%

15%

Housing loan

Unsecured loan

Credit cards

33%

5%

16%

Credit cards Auto

21%

62%

Auto 28% Sumber: BNI


20

104684-001

Penghargaan yang diterima

Penghargaan yang diterima di tahun 2007

Service Quality Award 2007 Service Quality Award 2007, kategori regular banking services servicesdomestic

MRI & Info o Bank

Century International Era Award

2nd-rank, The rissing star bank in service excellence e by MRI and Info Ba ank

Indonesian Bank Loyalty y y Award 2007 Indonesian Bank Loyalty Award, Category: Sharia Bank


Islamic Finance Quality Award & Islamic Finance Award 2006 Top of Mind Unit Usaha Syariah

21

104684-001

Penghargaan yang diterima Penghargaan yang diterima di tahun 2006

Business Week Brand Visualization Award

Surabaya y Stock Exchange

Runner-up, p, The Best Custodian Bank

MarkPlus Research Indonesian Bank Loyalty Award

Center for Customer Satisfaction & Loyalty Call Center Award ffor Service Excellence

ZDNet Asia

Indonesian Institute of Corporate Governance

Smart 50 company for IT Best User

The Best Top 10 Company in GCG Perception Index

LACP, USA Best report for Financial Institutions category

Property magazine The Most Aggressive state statebank in property financing

Penghargaan yang diterima di tahun 2005

The Banker Bank of the Year (Indonesia) 2005

Bisnis Indonesia Best National Bank in 2005

Euromoney magazine Real Estate Award 2005 for Commercial Banking category


SWA magazine The Value Creator Award 2005 22

104684-001

Fokus pada Manajemen Risiko Inisiatif Kunci

Keterangan

Inisiatif Kunci

9 Melaporkan dan memberikan saran

Pembentukan Komite Risiko & Permodalan

kepada Direksi mengenai issueissue manajemen risiko 9 Sentralisasi kontrol manajemen

Keterangan 9 Sentralisasi pengelola risiko kredit di

Sentralisasi Trade finance processing

sentra bisnis kecil dan menengah dan kantor besar

risiko & pengawasan di BNI

Menyusun ketentuan baru mengenai pemberian kredit

Penerapan “FourEye Principle” untuk persetujuan kredit

9 47 Sentra Kredit Kecil 9 17 Sentra Kredit Menengah 9 12 Sentra Kredit Konsumer 9

53 Cabang Syariah dan kantor cabang pembantu

9 Persetujuan harus di proses secara

terpisah oleh manajer bisnis dan manajer risiko kredit 9 Jalur yang terpisah dalam hal

sentra kredit, dan bisnis unit tergantung pada tingkat ‘fraud’ di unit tersebut

9 Penunjukkan konsultan dari pihak

Memenuhi kebijakan Basel II

Sistem pengukuran kinerja

9 Implementasi infrastuktur dan

operasional manajemen risiko dan database dalam peristiwa kerugian 9 Membangun metode scoring system

9 Kriteria Malcolm Balridge 9 SLA 9 Six Sigma

pelaporan (kredit/kepatuhan) 9 Bonus bagi pegawai cabang,

Program “Zero fraud operation”

Pembentukan prosedur operasional manajemen risiko dengan Ernst & Young

luar dan proses internal untuk j Basel II memenuhi kebijakan dalam waktu 2 tahun (implementasi BIS tahun 2008)

Pembentukan disaster recovery site

9 Menjamin kelangsungan bisnis

9 Membatasi kewenangan cabang

Sentralisasi pengelolaan risiko kredit


dalam hal negosiasi L/C nasabah baru 9 Sentralisasi international trade

processing centres

23

Proses persetujuan kredit untuk kredit yang dengan agunan

Jumlah Orang yang Diperlukan untuk Persetujuan Enam

Otoritas yang berwenang

BM MPK (dalam Rp. Rp Jt)

Dewan Direksi

BNI legal lending lim mit1

Direktur Utama

1.375 5.000

Empat

Direktur

Wakil Direktur Utama

500..000

Tiga

Direktur

Direktur

150..000

Dua

Direktur

Pemimpin Divisi

75.000

Dua

Pemimpin Divisi

Pemimpin Sentra Kredit Menengah

25.000

Tiga

Pemimpin Wilayah

Pemimpin Sentra Kredit Kecil

7 500 7.5 5

Tiga

Pemimpin Sentra Kredit d Kecill

Pemimpin Cabang

4.0 000

Dua

Wakil Pemimpin Cabang

Risk Management Officers Direktur

1 BMPK

menurut Bank Indonesia untuk pihak yang memiliki hubungan istimewa dan untuk u pihak yang tidak memiliki hubungan istimewa masing-masing adalah 10% dan 20% dari permodalan bank


24

104684-001

P Proses persetujuan kredit yang prudent

Evolusi Kantor Cabang

Spesialisasi Jaringan Distribusi

Kantor Cabang

SBU UKM Sentra Kredit

SBU Konsumer Kredit Konsumer

Sentra Kredit

Unit Operasi

Unit Operasi

Pusat Operasi

Jaring gan Kantor Cabang

Kredit UKM

Kantor Cabang

Kantor Cabang

Kantor Cabang

Pemisahan fungsi pemberian kredit dari kantor cabang


z

Dalam menjalankan bisnis UKM dan konsumer, proses marketing kredit dikelola oleh sentra kredit.

z

Manajemen kantor cabang berfokus untuk memastikan kualitas layanan dan dukungan operasi. operasi

25

104684-001

Evolusi dan Spesialisasi Jaringan Distribusi

104684-001

Section

Kegiatan Utama dan Strategi


26

104684-001

Strategi Kunci 1. Fokus pada target segmen nasabah tertentu

2. Menargetkan pada nasabah Menengah atas

Target pada segmen nasabah kecil, menengah

dan konsumer

Program “Layanan Prima” dan “BNI Emerald” Menambah jumlah outlet dan menerapkan

Sektor bisnis korporasi tertentu seperti:

infrastruktur, migas, galangan kapal dan pertanian (khususnya minyak sawit)

strategi diferensiasi harga & layanan serta strategi mempertahankan nasabah

3. Meningkatkan Cross-Selling

7. Fokus pada budaya pelayanan nasabah dan meningkatkan produktivitas karyawan Implementasi sistem manajemen kinerja, kinerja insentif berdasarkan kinerja dan program pelatihan yang ekstensif

Upaya cross cross-selling selling secara aktif

Meningkatkan pengetahuan produk dan

Terciptanya efisiensi biaya didukung

terhadap layanan dan jasa yang terus berkembang

keterampilan karyawan dibidang penjualan dan pemasaran

oleh platform distribusi yang luas 4. Menurunkan biaya Dana

Fokus pada service excellence

6. Meningkatkan produktivitas cabang dan membangun jaringan distribusi Merancang produk dan jasa yang sesuai dengan kebutuhan nasabah secara spesifik Memperluas jaringan distribusi

melalui pertumbuhan organik dan kerjasama (jaringan ATM & Posindo)

5. Menyempurnaka an manajemen risiko dan Pengelolaa an Kualitas Asset Meningkatkan kualitas dari proses

ngawasan dan evaluasi persetujuan, pen kredit

Menyederhanakan dan

Memanfaatkan skala ekonomi

untuk menurunkan biaya dana Meningkatkan komposisi giro

dan tabungan relatif terhadap total simpanan

menyempurnakan n struktur kebijakan internal


27

BNI: Fokus meningkatkan n kembali pangsa pasar Fokus nasabah sebelumnya s

MIKRO / KONSUMER

UKM

KORPORASI Dilayani melalui Syndications & Club deals

Dilayani melalui Channeling Strategy MIKRO

UKM M

KONSUMER

KORPORASI

Fokus nasabah yang baru

=

Peningkatan kemampuan untuk menciptakan n produk-produk bagi segmen pasar tertentu, akan menciptakan kepuasan nasabah dan meningkatkan keuntungan (profitabilitas)

Perbandingan segmentasi diantara tiga a Bank Pemerintah terbesar Indonesia BRI

13.3%

65.5%

21.2% Korporasi p

49.0%

M andiri

39.5%

11.5%

UKM Konsumer Internasional

BNI

35.7%

41.6%

15.0%

7.7%

Sumber: Laporan Tahunan BNI, Bank Mandiri dan Bank Rakyat Indonesia


28

104684-001

Fokus meningkatkan kembali pangsa pasar

Penyempurnaan Sistem Perbankan Indonesia (10—15 tahun)

Ikhtisarr Utama

l 2—3 3 “bank internasional” yang mampu

Modal (Rp trn)

berroperasi dalam skala

Bank Internasional

l Tota al modal >Rp50trn p

50

l 3—5 5 “bank nasional” dengan scope bisnis dan

Bank Nasional

ope erasi di tingkat nasional. l Tota al modal: Rp10—50trn Rp10 50trn

10

Bank yang bersifat fokus: Regional Korporasi

Ritel

Lainlain

l 30— —50 bank yang operasional bersifat

fokus. l Tota al modal: Rp100 miliar—10trn

0.1 BPR

Bank dgn aktivitas terbatas

l Mem miliki scope bisnis terbatas l Tota T tall modal d l
BNI akan memperkokoh posisi dalam memenuhi kriteria k API sebagai ‘BANK NASIONAL’ yang k kompetitif titif hi hingga ttahun h 2013 2013. Sumber: Bank Indonesia


29

104684-001

Strategi BNI dalam Peta A Arsitektur Perbankan Indonesia (API)

104684-001

Section

Kinerja Keuangan


30

104684-001

Ikhtisar Laporan Laba Rugi Ikhtisar Laporan Laba Rugi

(dalam miliar rupiah)

2004

2005

2006

1Q2007 CAGR ((’04—’06) 04 06)

Pendapatan bunga1

11.788

12.708

15.044

3.651 3.605

13,0%

Beban bunga dan beban pendanaan lainnya1

(4.647)

(5.536)

(7.667)

(2.077) (2.172)

28,4%

Pendapatan bunga bersih

7.141

7.172

7.377

1.528 1.479

1,6%

Pendapatan operasional lainnya

2.763

2.101

2.861

1.210

1,8%

Beban operasional lainnya2

4.686

5.752

6.258

1.669 1.620

15,6%

Penyisihan kerugian atas aktiva produktif

2.128

1.256

1.319

623

(21,3%)

Laba operasional bersih

3.090

2.265

2.661

446

(7,2%)

Laba bersih

3.090

1.414

1.926

400

(21,0%)

Sumber: BNI 1 Termasuk fee dan pendapatan/biaya komisi 2 Biaya operasional lainnya tidak termasuk biaya penyisihan (PPAP)


31

104684-001

Ikhtisar Laporan Neraca Ikhtisar Laporan Neraca

(dalam miliar Rupiah)

2004

2005

2006

1Q2007

CAGR

2.354

2.844

2.695

2.331

(0,8%)

Penempatan pada bank lain dan Bank Indonesia

10.640

19.554

3 30.327

32.850

65,0%

Obligasi Pemerintah

38.943

37.444

4 41.227

39.718

0,9%

Kredit yang diberikan

57.868

62.659

6 66.460

69.133

8,2%

136 582 136.582

147 812 147.812

169.416 9 416

174 972 174.972

11 6% 11,6%

105.097

115.372

13 35.797

141.727

14,2%

123.930

135.891

154.597

160.397

12,1%

12.624

11.895

14.794

14.549

6,5%

Kas

T t l aktiva Total kti Simpanan nasabah Total kewajiban Total ekuitas


32

104684-001

Rasio Keuangan

2003 Modal CAR Kualitas Pinjaman NPL Gross NPL Nett LLR/NPL Rasio Profitabilitas ROAA ROAE NIM1 Rasio Efisiensi BOPO CIR Rasio Likuiditas LDR

2 2004

2005

2006

Mar-07

18,2%

17,1%

16,0%

15,3%

15,7%

5,7% 2,1% 91,8%

4,6% (0,8 8%) 1,5% % 117,5%

13,7% 6,8% 8,4% 50,4%

10,5% 4,7% 6,6% 55,1%

10,5% 5,0% 6,6% 52,6%

0,8% 11,8% 4 3% 4,3%

2,4% 27,3% 5 6% 5,6

1,0% 11,2% 5 4% 5,4%

1,3% 1,2% 14,4% 5 2% 5,2%

95,0% 49 5% 49,5%

78,8% 47 3% 47,3

84,7% 62 0% 62,0%

85,1% 61 1% 61,1%

90,8% 90,7% 60 60,2% 61 2% 61,0% 0%

44,1%

55,1%

54,3%

48,9%

48,8%

0,9% 11,3% 10,9% 3 8% 3,8%

Sumber: BNI 1 Dengan memperhitungkan komitmen dan kontinjensi


33

104684-001

Memperkuat posisi neraca Loan-to-deposit ratio (%)

Non-performing loan ratio-gross (%) 55.1%

39.0%

2002

54.3%

44.1%

2003

2004

2005

48 9% 48.9%

2006

13.7%

48 8% 48.8%

1Q2007

Tier 1 capital ratio (%)

5.1%

5.7%

2002

2003

10.5%

10.5%

2005

2006

1Q2007

50.4%

55.1%

52.6%

2005

2006

1Q2007

4.6%

2004

Loan Loss Reserve/NPL ratio (%) 117.5%

10.9%

2002

14.6%

2003

13.7%

2004

8.5%

2005

10 0% 10.0%

2006

83 3% 83.3%

91.8%

10.9%

1Q2007

2002

2003

2004

Sumber: BNI Catatan: Tier 1 capital ratio tidak termasuk dana dari penawaran HMETD


34

104684-001

P Pengelolaan Obligasi Pemerintah Komposisi Portofolio Obligasi Pemerintah (dalam Rp miliar) Tingkat g bunga g tetap p

Komposisi Obligasi Pemerintah dan kredit yang diberikan terhadap total aktiva

Tingkat g bunga g mengambang g g

Kredit

47.323 40.267

38.943

41.227 37.444

39.718

55.7% 62.1% 55.2% 46.0%

55.2%

37.9% 54.0%

28 5% 28.5%

25 3% 25.3%

35.3%

42.4%

2003

2004

25 8% 25.8%

33.7%

42.4%

2002

24.3%

22.7%

42.4%

39.2%

39.5%

2005

2006

1Q2007

44.5%

44.3% 44.8%

Obligasi Pemerintah

44.8%

Komposisi pendapatan bunga Obligasi Pemerintah terhadap total pendapatan bunga(%)

55.5%

51.7% 39.2% 2002

Sumber: BNI

2003

2004

2005

2006

34.2%

30.1%

31.5%

2005

2006

28.8%

1Q2007

2002

2003


2004

1Q2007

35

Komposisi simpanan (Dana Pihak Ketiga) (Rp miliar) Giro Gi

96.990

47.6%

105.258

40.0%

33.0%

T b Tabungan

105.097

35.7%

37.2%

D Deposito it B Berjangka j k

115.372

135.797

41.8%

45.3%

31.6%

28.3%

30.0%

22.3%

2002

141.727

50.0%

26.9%

27.0%

27.2%

26.6%

26.4%

23.1%

2003

2004

2005

2006

1Q2007

Sumber: BNI


36

104684-001

Pengelolaan komposisi portofolio simpanan

104684-001

Kualitas Kredit Kualitas Kredit BNI (%) Lancar a ca

Dalam ala Perhatian e at a Khusus usus

100%

0% 1% 4%

90% 80%

27%

1% 17%

Ku urang u a g Lancar a ca 2% 3%

1%

1% 2%

Diragukan agu a

Macet

NPL N

SM

8% 1% 2%

7% 1% 3%

13%

14%

12%

73%

76%

78%

8%

16%

1% 4%

70% 60% 50% 40% 30%

68%

78%

80%

20% 11.9%

10%

10.5%

0%

Total kredit (Rp miliar)

2002

2003

2004

2005

2006

1Q2007

37.792

46.408

57.867

62.658

66.460

69.133

Sumber: BNI


37

104684-001

Penanganan kualitas kredit Kredit Bermasalah (Non-performing loans) g Lancar Kurang

Diragukan

LLR/NPL

Macet

Rasio NPL L

NPL (Rp Miliar)

16% %

10,000 8,581

9,000 8,000

14% % 6,976

7,278

10 5% 10.5%

5,000

12% %

% 10% 8%

4,000 2 639 2,639

3,000

6%

2,664

LLR/NPL ratio

5,000

140% 4,329

4,500

120% 3,846

4,000

7,000 6 000 6,000

LLR (Rp Miliar)

100%

3,500

3,131

3 000 3,000

80% 2,422

2,500 2,000

60% 1,593

52 7% 52.7%

1,500

1,912

3,831

4%

2,000

40%

1,000 2%

1,000 0

0% 2002

2003

2004

2005

2006

1Q2007

20% 500 0

0% 2002

2003

2004

2005

2006

1Q2007

Sumber: BNI


38

104684-001

Memelihara Posisi CAR Regulatory capital BNI (%) Tier I

Regulatory capital perbankan Indonesia Maret 2007 (%)

Tier II

Min. capital p requirement q

Total CAR 15.9%

Tier I

Tier II

Min Capital Requirement Min.

Total CAR

18.2%

17.1% 17.9%

16.0% 16.7%

15.3% 16.0%

15.7% 16.5%

27.1%

25.2%

15.7% 16.5%

22.2%

22.6%

26.4%

19.3%

4.6%

31.8%

15.0%

21.0%

9.1%

4.2% 7.9%

5.8% 8.3%

6.1%

5.6%

2.7%

12.2% 2 3% 2.3%

7 8% 7.8% 5.0% 5.1%

23.2%

10.9% 8.5%

10.0%

10.9%

5.6%

21 4% 21.4%

24.0% 20 0% 20.0% 17.4% 16.8%

16.3%

14.6%

Panin

Niaga

BII

1Q2007

Danamon

2006

10.4%

BRI

2005

BNI

2004

BCA

2003

Mandiri

10.9%

2002

4.8%

Sumber: BNI Catatan: Data perbankan Indonesia per 31 Maret 2007, Bank-bank terbesar berdasa arkan total aktiva


39

Lippo

13.7%

Permata

14.6%

104684-001

K Kinerja keuangan yang membaik ROAA¹ (%)

ROAE1 (%)

33.4%

2.4%

27.3%

2.0% 1.0%

0.6%

2002

2003

2004

2005

1.3% 1.2%

2006

0 9% 0.9%

1Q2007

Efficiency ratio2 (%)

11 2% 11.2%

9.1%

2002

2003

14.4%

2004

2005

2006

6.2% 5.6%

5.4% 5.8%

5.2% 5.3%

10.9% 11.3% 11 3%

1Q2007

Net interest margin (%)

62.0% 48 2% 48.2%

47 5% 47.5%

47 3% 47.3%

2002

2003

2004

61.1%

60.2%

4.3%

3 1% 3.8% 8% 4.1% 4

3.4%

2005

2006

1Q2007

2002

2003

2004

2005

2006

1Q2007

Sumber: BNI ebagai [Laba bersih /((Aktiva awal + Aktiva akhir)/2)] dan ROAE didefinisikan sebagai [Laba ¹ ROAA dan ROAE dihitung berdasarkan standar internasional. ROAA didefinisikan se bersih /((Ekuitas awal + Ekuitas akhir)/2)] 2 Efficiency Ratio dihitung berdasarkan [beban operasional (diluar penyisihan kerugiian atas aktiva produktif) / (pendapatan bunga bersih + laba operasi)]


40

Ikhtisar utama pendapatan non-bunga (non-interest income)¹ Pendapatan non non-bunga bunga (Rp miliar)

Rincian pendapatan non-bunga (per Maret 2007)

Pendapatan non-bunga terhadap p total pendapatan² Keuntungan

3,500

Lain-lain Forex 6% 6%

50%

3,000

2,861

2,763

2,500

45.0%

45% 40% 35%

2,108

Fee dan Komisi untuk Jasa Layanan Perbankan

Keuntungan Efek-

29%

efek 38%

2,101 30%

2,000 1,654

25%

1,500

1,210

20% 15%

1,000

Premi Asuransi 21%

10% 500 5% 0

0% 2002

2003

2004

2005

2006

Total = Rp 1.000 miliar

1Q2007

Sumber: BNI ¹ Pendapatan non-bunga (Non-interest income) didefinisikan sebagai: Pendapatan bunga yang terrkait dengan fee dan komisi + pendapatan operasional lainnya ² Total pendapatan didefinisikan sebagai pendapatan bunga bersih + pendapatan non-bunga


41

104684-001

Fee Based Income yang terus tumbuh

104684-001

Tujuan Transaksi, Rencana Section P Penggunaan Dana dan Kebijakan Dividen


42

104684-001

Tujuan Bagi BNI

MEMPERKUAT PERMODALAN

Untuk memperkuat struktur permo odalan BNI dalam mendukung pertumbuhan aset dan persiapan menghadapi penerapan Basel II di tahun 2008

MENDUKUNG EKSPANSI KREDIT

Untuk memperoleh dana jangka pa anjang yang dapat disalurkan kembali dalam bentuk kredit jangka panjang (kredit investasi, kredit inffrastruktur, kredit sektor perkebunan)

MENDUKUNG BISNIS

Sesuai dengan rencana yang telah h tertuang dalam Peta Navigasi BNI, Rights Issue diharapkan dapat mendukung bisnis BNI mela alui pertumbuhan organik dan non organik

MENINGKATKAN LIKUIDITAS SAHAM

Untuk meningkatkan g likuiditas p perrdagangan g g saham BNI di Bursa Efek Jakarta yyang g saat ini sangat g rendah disebabkan oleh kepemilikkan saham oleh masyarakat yang sangat kecil (hanya 0,9%). Penambahan jumlah saham yang beredar di masyarakat akan meningkatkan free float dan likuiditas a signifikan, sehingga harga akan mencerminkan kondisi saham BNI di bursa saham secara perusahaan yang sesungguhnya


43

104684-001

Manfaat Bagi Pemerintah

TRANSPARANSI

Sebagai langkah penciptaan tra ansparansi dan shareholder value.

APBN

Menghasilkan penerimaan nega ara (sesuai target APBN)

MOMENTUM

Menjaga momentum dan kesina ambungan program privatisasi


44

Seluruh dana hasil Penawaran Umum Terba atas II setelah dikurangi biaya-biaya emisi saham, akan dipergunakan oleh BNI dalam rangka memperkuat struktur permodalan untuk persiapan pengimplementasian Basel II dan untuk me engembangkan kegiatan usaha BNI

BNI akan k melaporkan l k realisasi li i penggunaan dana d hasil h il Penawaran P Umum U Terbatas T b t II iinii secara periodik kepada Pemegang Saham dalam RUPS R dan kepada BAPEPAM dan LK sesuai dengan Peraturan No.X.K.4 Lampiran Keputusan Ke etua BAPEPAM No.81/PM/1996 tanggal 17 Januari 1996 yang diubah dengan No.Kep-15/PM/1997 tanggal 30 April 1997 dan terakhir diubah dengan No.Kep No.Kep-27/PM/2003 27/PM/2003 tanggal 17 Julli 2003 tentang Laporan Realisasi Penggunaan Dana Hasil Penawaran Umum.

p BNI bermaksud mengubah g p penggun gg naan dana,, maka rencana tersebut harus Apabila dilaporkan terlebih dahulu kepada BAPEPAM M dan LK dengan mengemukakan alasan beserta pertimbangannya dan harus rnendapatkan persetujuan terlebih dahulu dari pemegang saham BNI dalam RUPS.


45

104684-001

R Rencana Penggunaan Dana Hasil PUT II

104684-001

Kebijakan Dividen

Sejak tahun 2004, BNI telah membagikan dividen d tunai sebanyak tiga kali, termasuk pembayaran sebesar Rp1.568,2 miliar di ta ahun 2005 berdasarkan laba tahun 2004, pembayaran sebesar Rp707,4 miliar di tahu un 2006 berdasarkan laba tahun 2005, dan pembayaran sebesar Rp962,9 miliar di tahu un 2007 berdasarkan laba tahun 2006. Untuk dividen yang dibayarkan pada tahun 2005, 2006 dan 2007 mencerminkan rasio pembayaran dividen sebesar Rp50 Rp50,0% 0% dari laba bersih ta ahun sebelumnya

BNI merencanakan pembayaran dividen seb besar minimum 25% dari laba bersih setiap tahunnya yang besarannya akan diputuskan n melalui Rapat Umum Pemegang Saham.

Kemampuan BNI dalam pembayaran divide en akan ditentukan sesuai dengan kinerja keuangan BNI, dengan tetap memperhitungkan kebuttuhan dana untuk meningkatkan kinerja BNI. Saat ini BNI akan terus memfokuskan diri dalam m mengembangkan usaha jasa perbankan untuk menjadi salah satu bank terkemuka dan te erbaik di Indonesia yang pada akhirnya juga akan berdampak kepada peningkatan nilai saham m.

Namun demikian BNI akan tetap memperha atikan dan memperhitungkan return atau keuntungan yang akan diberikan kepada Pa ara Pemegang Saham BNI

Tidak terdapat kepastian yang dapat diberrikan bahwa BNI akan dapat membayarkan dividen dalam persentase yang sama di masa yang akan datang. datang


46

104684-001

Section

Struktur Transaksi

Penawaran Umum Terbatas II BNI


47

104684-001

Struktur PUT II

Penawaran Umum Terbatas II PT Bank Negara Indonesia (P Persero) Tbk

Sebanyak-banyaknya 1.992.253.110 Saham Biasa Atas Nama Seri C baru

Setiap pemegang 20 saham lama yang namanya tercatat dalam DPS BNI 9 Agustus 2007 pukul 16.00 WIB memp punyai 3 HMETD, dimana setiap 1 HMETD memberikan hak kepada pemegangnya untuk membeli sebanyak 1 saham baru

Nilai Nominal

Rp 375

Harga Pelaksanaan (Exercise Price)

Rp 2.025

Listing

Bursa Efek Jakarta dan Burssa Efek Surabaya

Transaksi Issue Size

Rasio

Catatan: Negara Republik Indonesia sebagai pemegang saham BNI akan melaksanakan seluruh HMETD dalam Penawaran Umum Terbatas II yang asa Atas Nama Seri C (”Saham Hasil Pelaksanaan HMETD”). Saham Hasil menjadi haknya yaitu sebanyak-banyaknya 1.974.563.625 (Saham Bia Pelaksanaan HMETD tersebut akan langsung dijual oleh Negara Repu ublik Indonesia kepada investor dan langsung didistribusikan secara elektronik ke dalam rekening efek para investor, dan PT Bahana Secu urities atas nama Negara Republik Indonesia akan menyetorkan dana pelaksanaan HMETD yang berasal dari hasil Penawaran Umum oleh N Negara Republik Indonesia yang dilakukan secara paralel dengan Penawaran Umum Terbatas II ini.


48

104684-001

Jadwal Waktu

Tanggal Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa

: 30 Juli 2007

Tanggal Efektif Pengesahan RUPSLB

: 30 Juli 2007

Tanggal Terakhir Perdagangan Saham Dengan HMETD (Cum-R Right) * Pasar Reguler dan Pasar Negosiasi

: 6 Agustus 2007

* Pasar asa Tunai u a

: 9 Agustus gustus 2007 00

Tanggal Mulai Perdagangan Saham Tanpa HMETD (Ex-Right) * Pasar Reguler dan Pasar Negosiasi

: 7 Agustus 2007

* Pasar Tunai

: 10 Agustus 2007

Tanggal Terakhir Pencatatan dalam DPS yang berhak atas HMETD

: 9 Agustus 2007

Tanggal Distribusi Sertifikat Bukti HMETD

: 10 Agustus 2007

Tanggal Pencatatan di BEJ dan BES

: 13 Agustus 2007

Periode Pemecahan Sertifikat Bukti HMETD

: 13 13-20 20 Agustus 2007

Periode Perdagangan HMETD

: 13-20 Agustus 2007

Periode Pendaftaran, Pembayaran dan Pelaksanaan HMETD

: 13-20 Agustus 2007

Periode Penyerahan Saham Hasil Pelaksanaan HMETD

: 15-22 Agustus 2007

Tanggal Terakhir Pembayaran Pemesanan Saham Tambahan

: 22 Agustus 2007

Tanggal Penjatahan Pemesanan Saham Tambahan

: 23 Agustus 2007

Tanggal Pengembalian Uang Pemesanan Pembelian Saham Tam mbahan

: 27 Agustus 2007


49

104684-001

Section

Struktur Transaksi

Penawaran Umum Kepemilikan Saham Oleh Pemerintah


50

104684-001

Struktur Penawaran Umum

Penawaran Umum Atas Kepe emilikan Saham Negara Republik Indonesia di PT Bank Negara Indonesia (P Persero) Tbk

Sebanyak-banyaknya 3.475.231.980 Saham Biasa Atas Nama Seri C, yang terdiri atas: 9 Sebanyak-banyaknya 1.500.668.355 Saham Biasa Atas Nama Seri C lama milik Negara Republik Indonesia dala am rangka program divestasi lanjutan (“Saham Divestasi”) 9 Sebanyak Sebanyak-banyaknya banyaknya 1.974.563.625 974 563 625 Saham Biasa Atas Nama Seri C baru milik Negara Republik Indonesia hasil pelaksanaan seluruh hak dalam Penawaran Umum Terbatas II (“Saham Hasil Pelaksan naan HMETD”)

Opsi Penjatahan Lebih, yaitu opsi yang diberikan oleh Negara Republik Indonesia kepada Penjamin Pelaksana Emisi Effek yang dapat dilaksanakan, sebagian atau seluruhnya, pada setiap saat dalam jangka wa aktu sampai dengan 30 hari kalender sejak Tanggal Pembayaran, untuk meningk katkan jumlah saham yang ditawarkan sampai dengan jumlah sebanyak-banyaknya 473.89 95.270 Saham Biasa Atas Nama Seri C milik Pemerintah Negara Republik Indonesia (Saham Divestasi) D pada harga penawaran umum

Nilai Nominal

Rp 375

Kisaran Harga

Rp z - Rp z per saham

Transaksi

Issue Size

Opsi Penawaran


51

104684-001

Jadwal Waktu

Periode d Bookbuilding kb ld

16 – 27 Juli 2007

Domestic Roadshow

16 – 23 Juli 2007

International Roadshow

19 – 27 Juli 2007

Pricing

27 Juli 2007 (26 Juli 2007 waktu AS)

Penandatanganan Addendum

28 Juli 2007

T Tanggal l Ef Efektif ktif

1 Ag gustus 2007

Masa Penawaran

6,7,8 Agustus 2007

Tanggal Penjatahan

A 2007 10 Agustus

Pendistribusian Formulir Konfirmasi Penjatahan

13 Agustus A 2007

Pengembalian Uang Pemesanan

13 Agustus A 2007

Distribusi saham secara elektronik

13 A Agustus 2007

Tanggal Mulai Perdagangan di BEJ dan BES

13 Agustus A 2007


52

104684-001

Section



53

104684-001


Skala yan y ng g signifikan g Jaringan disttribusi yang luas

Bisnis kartu kredit yang unggul dan terus tumbuh

Manajemen yang berpengalaman

Manajemen risiko yang prudent dan tata kelola perusahaan h yang kuat k (strong corporate governance)

Komposisi portofolio kredit yang membaik

Nama yang sudah sangat Strong brand dikenal (S recog gnition) Catatan: Per 31 Maret 2007


54

Due Diligence Meeting & Section. menterian Negara BUMN. Penjamin Pelaksana Emisi. Public Expose. Hotel Mulia, Jakarta

Recommend Documents