2014.10.21.
Pénzügyi instrumentumokkal kapcsolatos standardok IAS 32
IFRS 9
IFRS 13 2014. január 1-től
IFRS 7
Pénzügyi instrumentumok megjelenítés és értékelés
2013. január 1-től
IFRS 9 Megjelenés: 2014. július, Alkalmazás: 2018. január 1. EU: ?
IAS 39 Reizingerné Dr. Ducsai Anita 2014. szeptember 18.
Egyéb speciális területek: IFRS 2 és IFRS 4 ©RDA
A pénzügyi instrumentumok útja
Pénzügyi instrumentum • Szerződés vagy megállapodás, mely az egyik félnél pénzügyi eszközt, míg a másik félnél pénzügyi kötelezettséget vagy tőkeinstrumentumot eredményez.
Megjelenítés
Pénzügyi eszköz • • • • •
Besorolás
Pénzeszköz, részesedés, szerződésen alapuló jogok, jogosultság pénzügyi eszközök, kötelezettségek cseréjére, származékos ügyletek, saját tőkeinstrumentummal teljesítendő szerződések
Kezdeti értékelés Követő értékelés
Pénzügyi kötelezettségek • Szerződéses kötelmek
Kivezetés ©RDA
©RDA
2014.10.21.
Besorolás – pénzügyi eszközök
Megjelenítés A gazdálkodó egység szerződéses féllé válik.
Mikor?
IAS 39 Milyen célból tartja az eszközt?
- Kötési időpont szerinti elszámolás - Teljesítési időpont szerinti elszámolás
- Szokásos módon történő vétel vagy eladás - Származékos termékek
• Eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszköz (FVTPL) • Kereskedési célú pü-i eszközök • Származékos termékek • Valós érték opció
Milyen elszámolás?
Hogyan?
IAS 39
IFRS 9 ©RDA
Kezdeti értékelés – pénzügyi eszközök IAS 39
IFRS 9
• Lejáratig tartott befektetések • Kölcsönök, követelések • Értékesíthető pénzügyi eszközök (AFS)
©RDA
Követő értékelés – pénzügyi eszközök IAS 39
IFRS 9
• FVTPL - valós értéken, a valós érték változása az eredménnyel szemben • AFS – valós értéken, de a valós érték változás az egyéb átfogó eredménnyel szemben • Lejáratig tartott befektetéseket, illetve a kölcsönöket és a követeléseket amortizált bekerülési értéken • „Nem jegyzett” tőkebefektetések, melyek valós értéke nem határozható meg – bekerülési értéken
• Valós érték • Amin vettük, tehát a tényleges piaci ár • Ha a tranzakció nem felel meg a szokásos piaci feltételeknek, akkor értékelni kell
• +/- a közvetlenül kapcsolódó tranzakciós költség összegével (kivéve FVTPL)
©RDA
IFRS 9
Cash Flow teszt Kamat
Más…
Tőketörlesztés
1. Amortizált bekerülési érték 2. Valós érték ©RDA
2014.10.21.
Besorolás – pénzügyi eszközök
IAS 39 Milyen célból tartja az eszközt?
Értékelés – IFRS 9
IFRS 9 A pénzügyi eszköz kezelésének
• Eredménnyel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszköz (FVTPL)
üzleti modellje
Meg kell vizsgálni, hogy a gazdálkodó a pénzügyi eszközöket a) a szerződéses CF-k (hosszabb távú) realizálása, vagy b) az eszköz valós értékének változásából eredő (rövid távú) nyereség miatt tartja.
• Kereskedési célú pü-i eszközök • Származékos termékek • Valós érték opció
• Lejáratig tartott befektetések • Kölcsönök, követelések • Értékesíthető pénzügyi eszközök (AFS)
©RDA
Forrás: http://www.ifrs.org/Current-Projects/ IASB-Projects/Financial-Instruments-A-Replacement-of-IAS-39-Financial-Instruments-Recognitio/ Documents/IFRS-9-Project-Summary-July-2014.pdf
Értékelés – IFRS 9
*Tőkebefektetések esetén választhatja az egyéb Átfogó eredménnyel szembeni elszámolást is, FVTOCI
A szerződés CF-i csak tőkét és kamatot tartalmaznak?
1. Amortizált bekerülési érték • Szerződéses CF beszedése • A CF tőkét és kamatot tartalmaz
A pénz időértékét, valamint a hitelezési kockázatot ellentételező, fennmaradó tőkeösszegre és egy adott időszakra vonatkozó kifizetéseket kell érteni alatta.
Hitelviszonyt megtestesítő befektetések
nem nem
igen
igen
Valós érték opció?
Valós érték opció? nem
igen
Amortizált bekerülési érték
Valós érték az eredményen keresztül FVTPL *
igen
nem Valós érték az egyéb átfogó eredménnyel szemben FVTOCI
©RDA
Származékos ügyletek
Valós érték opció! ©RDA
KIZÁRÓLAG hitelviszonyt megtestesítő eszközt lehet átsorolni FVTPL és amortizált bekerülési érték között.
nem
A szerződéses CF-k realizálása vagy értékesítés?
Tőkebefektetés
Átsorolás – IFRS 9
igen
A szerződéses CF-k realizálása a cél?
2. Valós érték
1. Üzleti modell megváltozása 2. Átsorolás
2014.10.21.
Értékvesztés – IFRS 9
IAS 39
IFRS 9
Alapelv
Összege
IAS 39
IFRS 9
Alapelv
AFS -> FVTOCI, de az értékvesztés miatti változás az Amortizált bekerülési értéken lévő eszközök esetén: értelmezhető eredményben! Egyéb átfogó eredménnyel szemben valós értéken értékelt eszköz esetén: mérlegelés EZT AZ IFRS 9 hatályon kívül helyezte!
Amortizált bekerülési értéken lévő eszközök esetén: értelmezhető Egyéb átfogó eredménnyel szemben valós értéken értékelt eszköz esetén: mérlegelés
Mikor?
Értékvesztés – IFRS 9
Mikor?
Objektív bizonyíték arra vonatkozóan, hogy egy meghatározott pénzügyi eszközből származó, várható jövőbeni CF-k a bekerülést követően történt események hatására visszaestek.
Összege
A könyv szerinti érték és a jövőbeni várható CF-k eredeti effektív kamatlábbal diszkontált jelenértéke közötti különbözet.
Objektív bizonyíték arra vonatkozóan, hogy egy meghatározott pénzügyi eszközből származó, várható jövőbeni CF-k a bekerülést követően történt események hatására visszaestek.
A könyv szerinti érték és a jövőbeni várható CF-k eredeti effektív kamatlábbal diszkontált jelenértéke közötti különbözet.
©RDA
Értékvesztés – IFRS 9
©RDA
Pénzügyi kötelezettség – IFRS 9
ÚJ!
Nyitott portfóliókra elszámolt értékvesztés
IAS 39
IFRS 9
Valós értéken értékelt kötelezettségek értékváltozásának elszámolása
Benne szereplő eszközök cserélődhetnek.
A várható veszteséget a portfólió teljes élettartama alatt kell elszámolni.
- Kereskedési célú pénzügyi kötelezettség - Származékos termék - Valós érték opcióval értékelt kötelezettség
ÚJ! Hitelezési kockázat Változása miatt - OCI
Benne szereplő eszközök súlyozott átlaga.
Eredménnyel szemben Fennmaradó az eredménnyel szemben
Belátható időn belül realizálódik ©RDA
©RDA
2014.10.21.
Ellenőrző kérdés
Egyéb témák – IFRS 9
Származékos ügyletek Fedezeti ügyletek
LEGKÖZELEBB!
Mennyi lesz annak a 3000 eurós névértékű kötvénynek a bekerülési értéke, amit 10%-os diszkonttal bocsátottak ki,és 100 euró közvetítői jutalékot is ki kellett fizetni a tranzakcióhoz kapcsolódóan? Ha a) CF realizálása a cél? b) Ki szeretné használni a valós érték változását, tehát értékesíteni szeretné? a) Amortizált bekerülési érték: 3000*0,9 + 100 = 2 800 euró b) Mivel FVTPL eszköz, a bekerülési érték 2 700 euró, a 100 pedig a bekerüléskor ráfordítás ©RDA
Köszönöm a megtisztelő figyelmet!
