2013. október 29. kedd
Várható fontosabb makrogazdasági adatok: 2013. okt. 29. K. Magyarország USA Magyarország USA
Idő
Esemény/Indikátor
Várakozás*
9:00 13:30 13:30 14:00 15:00
Munkanélküliségi ráta, júl-szept. Termelői árindex, szept. Kiskereskedelmi forgalom, szept. MNB kamatdöntés Fogyasztói bizalom, okt.
9,9% 0,2% 0,1% 3,40% 75,9
Takarék bank 9,8%
Előző 9,9% 0,3% 0,2% 3,60% 79,7
3,40%
* Bloomberg poll
Piaci adatok Devizaárfolyamok és bankközi kamatlábak alakulása
Hazai és nemzetközi referenciahozamok alakulása
Devizaárfolyamok
EURIBOR
292.51
292.70
USD/JPY
97.53
97.54
O/N
2.80
1w
0.102
USD/HUF
212.20
212.38
GBP/USD
1.6100
1.6102
2W
3.60
2w
0.109
CHF/HUF
237.07
237.37
USD/CHF
0.8953
0.8956
1M
3.59
1m
0.130
EUR/USD
1.3782
1.3784
EUR/JPY
134.38
134.43
3M
3.54
3m
0.229
EUR/PLN
4.1796
4.1836
EUR/GBP
0.8560
0.8562
6M
3.54
6m
0.349
EUR/CZK
25.699
25.730
EUR/CHF
1.2341
1.2343
9M
3.49
9m
0.460
EUR/RON
4.438
4.443
USD/TRY
1.9863
1.9874
12 M
3.45
12m
0.553
ÁKK ref. hozam/változas
10 éves hozamok (vetel)
CDS spread
3M
3.30
0.00 HU10Y
5.460
0.000 magyar
6M
3.26
0.00 CZ10Y
2.352
0.009 cseh
1Y
3.33
0.01 PL10Y
4.095
3Y
4.22
0.01 EU10Y
1.753
259.64
1.00
56.45
0.19
-0.016 lengyel
87.16
0.03
0.003 román
172.69
0.82 -35.20
5Y
4.62
0.01 CH10Y
0.985
-0.002 ukrán
907.38
10Y
5.36
0.00 US10Y
2.523
0.011 török
179.96
0.67
15Y
5.94
-0.01 JP10Y
0.612
-0.001 orosz
164.47
4.36
Árupiacok Határidős indexek
BUBOR
EUR/HUF
BRT DAX
8977
IT10Y
4.209
0.020 olasz
207.50
0.25
ES10YT
4.111
0.005 spanyol
187.00
-0.42
3012
-0.10%
109.08 -0.10% CAC-40
WTI
98.33 4246
Arany
1352.4
-0.01% Eurostoxx50
Forrás: Reuters, Takarékbank
Napi összefoglaló Megtorpanás
Az ázsiai piacokat követve erősödéssel nyitottak az európai tőzsdék, azonban a lendület délhez közeledve kifulladt. Mivel nem érkeztek piacbefolyásoló hírek, a megtorpanás óvatos profit realizálásnak köszönhető a múlt héten elért többéves, valamint történelmi csúcsokról. Az európai és az amerikai tőzsdék is vegyesen zártak, miután újabb gyenge amerikai adatok láttak napvilágot. A befektetők az Apple zárás utáni eredményére, valamint a Fed szerdai kamatdöntésére is várakoztak. Az Apple bevétele és eredménye, valamint eredmény előrejelzése is meghaladta a várakozásokat, ennek ellenére eséssel reagált a zárás után. A Fed feltehetően nem változtat a monetáris politikáján, ezért a közlemény lehet érdekesebb, miközben a várakozások szerint leghamarabb csak jövő tavasszal kezdheti el a Fed szűkíteni az eszközvásárlási programot. Pozitív korrekció
Gyengült a forint, esett a BÉT
Kivárás
hatására erősödött a dollár az euróval szemben, ugyanakkor a menedékdevizák – a jen és a svájci frank – gyengülése nem utalt kockázatkerülésre. A feltörekvő devizák vegyesen szerepeltek. Az olajárak közül megugrott a Brent árfolyama a líbiai export visszaesése miatt. Szűk sávos mozgás után minimális gyengüléssel zárt a forint. A régiós devizák szintén minimálisan gyengültek. Átlagos, 9,7 milliárd forintos forgalommal esett a BUX. Az esést az OTP vezette, miután Varga Mihály nemzetgazdasági miniszter bejelentette, hogy a kormány nem fogadta el a Bankszövetség javaslatát a devizahitelesek megmentésére, így a kormány a saját javaslatát fogja benyújtani a parlamentnek november elején. A Magyar Telekom kiugró teljesítményt nyújtva újra 300 forint fölé került, míg a többi részvény gyakorlatilag stagnált. Kivárásra rendezkedtek be a befektetők a Fed nyílt piaci bizottságának szerda esti ülése előtt, bár meglepetésre nem lehet számítani. A visszafogott amerikai zárás hatására gyengültek az ázsiai tőzsdék, az európai tőzsdéken is kisebb visszaeséssel indulhat a kereskedés. A piacokat az európai és amerikai gyorsjelentések is befolyásolhatják. Kismértékű mozgások jellemezték a devizapiacokat, a menedékdevizák minimálisan erősödtek, míg a feltörekvő és régiós devizák kissé gyengültek. A BÉT-en és a forintpiacon sem lehet érdemi elmozdulásra számítani. Mivel a várható kamatcsökkentés már teljesen be van árazva, nem valószínű, hogy befolyásolná a hazai piacokat.
Forint- és régiós árfolyamok Kissé gyengült a forint
Régiós devizaárfolyamok változása záró
napi
napi %
heti
heti %
EUR/HUF
292.46
0.44
0.15%
-1.04
USD/HUF
211.89
0.64
0.30%
-2.60
-1.21%
CHF/HUF
236.59
-0.39
-0.16%
-1.24
-0.52%
EUR/PLN
4.1795
0.01
0.13%
0.01
0.19%
EUR/CZK
25.697
0.01
0.05%
-0.12
-0.45%
Enyhén gyengült a forint (EUR/HUF) 305
-0.35%
Kissé erősödött a dollár (USD/HUF) 230
225
300 220
295
200 napos mozgóátlag
215 200 napos mozgóátlag
290 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Kissé gyengült a zloty (EUR/P N)
210 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Kissé gyengült a korona (EUR/CZK)
4.32
26.1 26 200 napos mozgóátlag
25.9
4.26
25.8 25.7 4.2
25.6 25.5
4.14 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
25.4 júl..30
200 napos mozgóátlag
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Magyar állampapírpiac Vegyes hozammozgás
Emelkedtek a CDSfelárak
Vegyesen mozogtak a hozamok az állampapírpiacon. Minimális elmozdulást mutattak az állampapírhozamok, az 1, a 3 és az 5 éves hozamok 1-1bp-tal emelkedtek, a 15 éves 1pbtal csökkent. A külföldiek kezében levő állampapír állomány múlt csütörtökön 79 milliárddal 4.928 milliárd forintra csökkent, ami nagyrészt egy múlt héten lejáró kötvénysorozatnak köszönhető. Többnyire emelkedtek a periférikus, valamint a régiós törlesztéskockázati felárak. A magyar CDS felár azonban 265bp-ra mérséklődött. Állampapír hozamok (%)
Régiós 5-éves CDS felárak (bázispont) 400
8 7
300
6 200
5 3 hónapos
4
100
1 éves 3 éves 10 éves
2012.okt
2013.jan
magyar orosz
cseh török
lengyel román
2013.jan
2013.ápr
2013.júl
0
3 2013.ápr
2013.júl
2012.okt
2013.okt
2013.okt
Magyar részvények Esett a BUX
Magyar részvénypiac záró
napi
napi %
heti
heti %
BUX
18717.05
-132.40
-0.70%
169.40
0.91%
OTP
4375
-125.00
-2.78%
-10.00
-0.23%
MOL
14950
0.00
0.00%
120.00
0.81%
301
4.00
1.35%
10.00
3.44%
4180
0.00
0.00%
81.00
1.98%
MagyarTelekom Richter
Esett a BUX
Zuhant az OTP 4600
19000
200 napos mozgoatlag
4500
18650
4400 18300
4300 17950
4200 200 napos mozgóátlag
17600 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
4100 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Nemzetközi devizapiac Kissé erősödött a dollár
Nemzetközi devizaárfolyamok változása záró
napi
napi %
EUR/USD
1.3784
-0.0020
EUR/CHF
1.2347
EUR/JPY
134.63
heti
heti %
-0.14%
0.0103
0.75%
0.0031
0.24%
0.0010
0.08%
0.21
0.16%
0.35
0.26%
USD/JPY
97.65
0.24
0.25%
-0.53
-0.54%
USD/CHF
0.8957
0.0035
0.39%
-0.0062
-0.69%
Gyengült az euró (EUR/USD)
Gyengült a svájci frank (EUR/CHF) 1.25
1.39
200 napos mozgóátlag 200 napos mozgóátlag
1.36
1.24
1.33
1.23
1.3 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
1.22 júl..30
okt..26
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Nemzetközi részvénypiacok Vegyesen zártak az európai, és az amerikai tőzsdék
Nemzetközi részvénypiacok záró Dow Jones
napi
napi %
heti
heti %
15568.93
-1.35
-0.01%
176.73
1.15%
SP 500
1762.11
2.34
0.13%
17.45
1.00%
Nasdaq
3940.129
-3.23
-0.08%
20.08
0.51%
DAX CAC-40
8978.65 4251.61
-7.09 -20.70
-0.08% -0.48%
111.43 -25.31
1.26% -0.59%
FTSE100
6725.82
4.49
0.07%
71.62
1.08%
Nikkei 225
14325.98
-70.06
-0.49%
-387.27
-2.63%
Hang Seng
22859.8
53.22
0.23%
-457.32
-1.96%
Kospi
2051.76
3.62
0.18%
-4.36
-0.21%
Hajszálnyit esett a DAX
Minimálisan esett a Dow Jones
9100
15800
200 napos mozgóátlag
200 napos mozgóátlag
8850
15500
8600
15200
8350
14900
8100 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
14600 júl..30
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Árupiacok Emelkedtek az olajárak
Árupiacok záró
napi
napi %
heti %
1352.14
Brent
109.61
2.68
2.51%
-0.03
-0.03%
98.68
0.83
0.85%
-0.54
-0.54%
WTI Búza Kukorica
0.40
heti
Arany
0.03%
37.00
2.81%
681
-9.75
-1.41%
-18.75
-2.68%
430.75
-9.25
-2.10%
-13.25
-2.98%
Emelkedett a Brent
Esett az arany
118
1450 200 napos mozgóátlag
115
1400
112
1350
109
1300
106 júl..30
1250 júl..30
200 napos mozgóátlag
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
aug..21
szept..12
okt..04
okt..26
Kapcsolatok Közgazdasági Kutatás és Elemzés Oszlay András – osztályvezető Suppan Gergely – szenior elemző
+ 36 1 457 8946 + 36 1 457 8942
[email protected] [email protected]
+ 36 1 457 8989
[email protected]
+ 36 1 457 8988 + 36 1 457 8980 + 36 1 457 8982 + 36 1 457 8972 + 36 1 457 8939
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+ 36 1 457 8984 + 36 1 457 8985 + 36 1 457 8987 + 36 1 457 8986
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+ 36 1 457 8930 + 36 1 457 8941 + 36 1 457 8938 + 36 1 457 8932 + 36 1 457 8931
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 225 4216 +36 1 225 4213 +36 1 225 4220 +36 1 225 4219
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
+36 1 457 8981
[email protected]
+36 1 457 8913 +36 1 457 8912
[email protected] [email protected]
Pénz- és Tőkepiaci Üzletág Breznay Endre - igazgató
Deviza kereskedelem Bodonyi Erzsébet Felkai Gábor Szabados Géza Szűcs Róbert Takács Gergely
Kötvény kereskedelem Molnár István - igazgató Kónya Péter Pardi Erika Racskó Adrián
Részvény kereskedelem Galbavy Péter Kerényi Eszter Szabó Péter Szegedi Attila Zillich István
Private Banking Szabó Ákos - igazgató Kalapos Zsuzsanna Mikó Péter Pohl András
Strukturált termékek Szerencsi Péter
Ügyfélkapcsolat Ballai Viktória Orbánné Pál Gabriella
Cím: FAX: Homepage: Reuters
H-1122 Budapest, Pethényi köz 10. + 36 1 457 8997, + 36 1 201 2576 www.takarekbank.hu MTBH
Ezt az elemzést a Magyar Takarékszövetkezeti Bank Zrt. munkatársai készítették. A jelen befektetési elemzésben közölt megállapítások objektív és független magyarázatot tartalmaznak. Az itt közölt információk hiteles forrásból származnak, mindazonáltal az információk valóságának megfelelőségéről, helytállóságáról a Magyar Takarékszövetkezeti Bank Zrt. biztosítékot nem kapott, ezért a dokumentumban leírtak teljességével és pontosságával kapcsolatban sem a dokumentum készítői, sem a Magyar Takarékszövetkezeti Bank Zrt. semmilyen felelősséget, illetve szavatosságot nem vállalnak. Az elemzésben közölt előrejelzésekre, becslésekre és véleményekre a piaci viszonyok változása hatással lehet, azok megváltoztathatóak külön figyelmeztetés nélkül. Az elemzésben kialakított vélemények nem tekinthetőek befektetési ajánlatnak, vásárlásra vagy eladásra történő felhívásnak.
