BEPS, Btw en Douane De mogelijke gevolgen voor de btw en douanepositie van multinationals als gevolg van het BEPS actie plan

BEPS, Btw en Douane De mogelijke gevolgen voor de btw en douanepositie van multinationals als gevolg van het BEPS actie plan Mirko Marinc en Gooike van Slooten

Introductie BEPS

The BEPS Project COHERENCE

Hybrid Mismatches (2) Interest Deductions (4)

SUBSTANCE Preventing Tax Treaty Abuse (6) Avoidance of PE Status (7) TP Aspects of Intangibles (8)

CFC rules (3) TP/Risk and Capital (9) Harmful Tax Practices (5)

TP/High Risk Transactions (10)

TRANSPARENCY

Methodologies and Data Analysis (11) Disclosure Rules (12) TP Documentation (13) Dispute Resolution (14)

Digital Economy (1) Multilateral Instrument (15)

© 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

3

Special measures

• Extend authority to use “hindsight” • Contingent payments / profit split methods • Limiting the return for the cash boxes • Authorized OECD Approach (AOA) instead of Art. 9 OECD Model Convention in certain cases

BEPS Action Plans: Update on Key Recent Developments – Tuesday, October 28, 2014


4

BEPS Action 1 Uitdagingen in de “digital economy”

action 1 Address the Tax Challenges of the Digital Economy Identify the main difficulties that the digital economy poses for the application of existing international tax rules and develop detailed options to address these difficulties, taking a holistic approach and considering both direct and indirect taxation. Issues to be examined include, but are not limited to, the ability of a company to have a significant digital presence in the economy of another country without being liable to taxation due to the lack of nexus under current international rules, the attribution of value created from the generation of marketable location relevant data through the use of digital products and services, the characterization of income derived from new business models, the application of related source rules, and how to ensure the effective collection of VAT/GST with respect to the cross-border supply of digital goods and services. Such work will require a thorough analysis of the various business models in this sector. © 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

6

BEPS and 2015 VAT rules place of Supply of ESS ‒

BEPS: Bestemmingsland principe;

‒

2015 btw regels ESS: •

ESS belast in land van ontvanger (B2B & B2C);

•

B2C transacties MOSS: 1 btw aangifte voor EU Landen (excl. lidstaat vestiging);

•

Use and Enjoyment;

‒

Compliance gevolgen?

‒

Btw registratie of MOSS?

‒

FE gevolgen?

‒

Btw aansprakelijkheid (bijv. meerdere aanslagen);

‒

Gevolgen voor online marktplaatsen en platforms. © 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

7

OECD and Destination Principle Guidelines on Place of Taxation for Business-to-Consumer Supplies of Services and Intangibles • Alle diensten? • Gevolgen bestemmingslandprinipe voor dienstverlening m.b.t. intellectuele eigendom en vastgoed • Compliance gevolgen? • btw registraties • btw aansprakelijkheid (bijv. meerdere aanslagen)


8

Impact on the economy Relatie Hardware | Software •

Verdere integratie van software in hardware (bijvoorbeeld smartphones, tablets, cars with internet connection, medical devices, etc.)

•

Waardeverschuiving van hardware naar software

•

Gebundelde transacties en producten

Cloud-based services


•

Hosting diensten?

•

Waardeverschuiving van producten (inclusief software) naar online applicaties

•

Nexus problemen?

9

Future developments

Virtueel geld

3D printen

Btw kwalificatie? • Impact op supply chains? • Impact op douanewaarde?


Sharing Economy (P2P) • Hoe belasten en hoe om te gaan met compliance?

Integratie internet in medische producten • Gebundelde transacties

E-Books • Neutraliteit?

Payment services • Btw kwalificatie • Gebundelde transacties

• Btw gevolgen P2P?

10

BEPS Action 2/4 Neutralize the effects of hybrid mismatch arrangements and limit base erosion via interest deductions and other financial payments

action 2 Neutralize the effects of hybrid mismatch arrangements Develop model treaty provisions and recommendations regarding the design of domestic rules to neutralize the effect (e.g. double non-taxation, double deduction, long-term deferral) of hybrid instruments and entities. This may include: 1)

changes to the OECD Model Tax Convention to ensure that hybrid instruments and entities (as well as dual resident entities) are not used to obtain the benefits of treaties unduly;

2)

domestic law provisions that prevent exemption or non-recognition for payments that are deductible by the payor;

3)

domestic law provisions that deny a deduction for a payment that is not includible in income by the recipient (and is not subject to taxation under controlled foreign company (CFC) or similar rules);

4)

domestic law provisions that deny a deduction for a payment that is also deductible in another jurisdiction; and

5)

where necessary, guidance on co-ordination or tie-breaker rules if more than one country seeks to apply such rules to a transaction or structure.

Special attention should be given to the interaction between possible changes to domestic law and the provisions of the OECD Model Tax Convention. This work will be co-ordinated with the work on interest expense deduction limitations, the work on CFC rules, and the work on treaty shopping. © 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

12

action 4 Neutralize the effects of hybrid mismatch arrangements Develop recommendations regarding best practices in the design of rules to prevent base erosion through the use of interest expense, for example through the use of related-party and third-party debt to achieve excessive interest deductions or to finance the production of exempt or deferred income, and other financial payments that are economically equivalent to interest payments. The work will evaluate the effectiveness of different types of limitations. In connection with and in support of the foregoing work, transfer pricing guidance will also be developed regarding the pricing of related party financial transactions, including financial and performance guarantees, derivatives (including internal derivatives used in intra-bank dealings), and captive and other insurance arrangements. The work will be co-ordinated with the work on hybrids and CFC rules.


13

Hybrid mismatch (1)

Country A

Company A

• •

Hybrid financial instrument

Non-assessable

• Deductible

Company B


Co. B issues hybrid financial instrument to Co. A; country B treats instrument as debt and grants deduction for interest paid; country A treats instrument as equity and income qualifies as dividend; dividend is not taxed

Country B

14

Hybrid mismatch (2)

Country A

• •

Company A

Loan

Interest

• •

Country B

• Company B

Co. A holds all shares in Co. B; Co. B is treated as transparent in country A; Co. B is an taxpayer in country B; Co. A borrows money to Co. B, which is disregarded from country A’s tax perspective; Co. B is consolidated with Sub. B for tax purposes in country B, as a result of which the business profits of Sub B. can be offset against interest expenses of Co. B. in country B .

Subsidiary B


15

btw: rente en dividend versus winst/eigen vermogen •

Vrijstelling versus “out of scope”

•

Het verschil tussen “interest” en “dividend” voor btw doeleinden?

•

•

•

Overeenkomst, directe verbinding tussen verstrekte funding en ontvangen betalingen; andere?

•

Achtergestelde leningen en winstafhankelijke betalingen/leningen?

“Economische realiteit”: •

Ref. BEPS rapport en HvJ

•

Ref. Duitse zaak waar een sale-lease-back werd geherkwalificeerd tot het verstrekken van een lening

Aftrekrecht: •

Btw status

•

Pro rata versus (pré-) pro rata

•

Bijkomende financiële activiteiten – invloed op pro rata


16

BEPS Action 7 Prevent the artificial avoidance of PE status

Permanent establishment vs fixed establishment •

“Permanent establishment” (“PE”) voor directe belastingen en “fixed establishment” (“FE”) voor btw-doeleinden zijn (in de EU) autonome begrippen met betrekking tot hun respectievelijke rechtsgebieden;

•

Beide begrippen hebben gelijkwaardige functies: zowel de PE en de FE hebben tot doel de verdeling van heffingsrechten aan het desbetreffende land;

•

Een PE is onderworpen aan de lokale belastingen voor zover winsten aan de PE kunnen worden toegerekend;

•

Een FE beïnvloedt de plaats van dienst en dus het land waar de belastingplichtige de btw dient af te dragen;

•

Er bestaat een aanzienlijke overlap tussen beide begrippen. In de praktijk brengt dit met zich mee dat: •

De aanwezigheid van een PE er toe kan leiden dat de Belastingdienst vindt dat er tevens een FE is en vice versa;

•

In sommige landen wordt er automatisch een btw-nummer afgegeven indien er een PE is (HvJ Skandia).


Permanent establishment vs fixed establishment Op basis van het Douanewetboek van de Unie (DWU) gaat gelden: Art. 4, lid 31) "in het douanegebied van de Unie gevestigd persoon": (…) b) indien het een rechtspersoon of een vereniging van personen betreft, elke persoon die zijn statutaire zetel, zijn hoofdbestuur of een vaste inrichting heeft in het douanegebied van de Unie; 32) "vaste inrichting": een vaste vestiging voor bedrijfsuitoefening waar de nodige menselijke en technische hulpbronnen permanent voorhanden zijn en waarmee de douanetransacties van een persoon volledig of gedeeltelijk worden uitgevoerd;” Vraag: PE of FE? © 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

Action 7 | Wat is het? •

•

Er zijn twee belangrijke doelstellingen m.b.t. Action 7, waarvan het doel is aanpassing van OESO definitie van de PE, en zodoende misbruik te voorkomen.

•

Het misbruik maken van commissionair- en verkoopstructuren met vergoedingen op basis van diensten i.p.v. “buy-sell” overeenkomsten

•

Het manipuleren van lokale structuren om activiteiten aan te merken als voorbereidend of ondersteunend en zodoende de aanwezigheid van een PE te voorkomen.

Het voorstel stelt ook regels voor om te voorkomen dat de 12-maanden regel buitenspel wordt gezet dankzij het splitsen van contracten, specifieke voorstellen voor het verzekeringssector en winstallocatie problematieken


Commissionairstructuren •

Door gebruik te maken van een commissionairstructuur wordt bereikt dat verkopen vanuit een bepaald land kunnen worden gedaan zonder dat er een PE ontstaat van de principaal en waarbij de lokale verkoopentiteit wordt vergoed op basis van de door haar te verrichten diensten;

•

Commissionairstructuren worden voor btw-doeleinden aangemerkt als buy-sell. Art. 14 en art. 28 van de btw-richtlijn stellen dat wanneer een belastingplichtige op eigen naam, maar voor rekening van een ander handelt, deze belastingplichtige geacht wordt de levering of de dienst zelf te hebben afgenomen of te hebben verricht;

•

De voorstellen behandelen de gelieerde commissionair als PE van de principaal;

•

Kan of moet een commissionair (tevens) worden behandeld als een FE van de buitenlandse principaal?

£110

VK Commissionair


£100

Zwitserse Principaal

Btw gevolgen • Wijzigingen in de definitie van de PE roept een aantal btw vragen op: •

Kan de commissionair twee belastingplichtige lichamen hebben? Welmory

•

Gevolgen voor de fiscale eenheid - Skandia

•

Wordt de buitenlandse principaal zodanig behandeld dat hij lokale leveringen maakt? d.w.z. wie is de leverancier?

•

Moet de buitenlandse principaal zich registreren voor btw-doeleinden?

•

Tussenkomst

• Btw-gevolgen voornamelijk in landen waar beide definities (nagenoeg) gelijk aan elkaar zijn.


22

Btw gevolgen • Btw m.b.t goederen wordt minder beinvloed aangezien er al een dergelijk artikel bestaan m.b.t. de overbrenging van eigen goederen;

• Hoe wordt een levering van goederen door een PE aan zichzelf (d.w.z. buitenlandse principaal) behandeld; • Dienstverlenende entiteiten kunnen ook geraakt worden: • Is de lokale dochteronderneming een afhankelijke agent: DFDS; • Wie registreert zich voor btw-doeleinden en wie betaalt de btw? • Het overgaan naar een distributeurmodel heeft waarschijnlijk minder gevolgen voor de btw-positie.


23

Commissionairstructuren

btw fiscale eenheid?

Zwitserse Principaal

Commissionair

PE Tussenkomst? Huidige positie Toekomstige position? © 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

BEPS en “first sale” • Bij de douanewaarde geldt de “transactiewaarde” als uitgangspunt; • De “transactiewaarde” is het “werkelijk betaalde of te betalen bedrag” voor de ingevoerde goederen die in een juridische verkooptranscatie worden verkocht voor uitvoer naar het land van invoer; • Voor douanewaardedoeleinden wordt bij een transactie waar goederen door tussenkomst van commissionair worden geleverd, wordt uitsluitend de transactie tussen principaal en afnemer van de commissionair in ogenschouw genomen. Onder voorwaarden mag de commissie van de commissionair buiten beschouwing worden gelaten; • Het (al dan niet bij fictie) vestigen van de principaal door middel van een PE in de EU behoeft hierin geen verandering te brengen.


25

BEPS, het DWU en de first sale

Onder de vigeur van de DWU is de “first sale” niet meer mogelijk….. Echter, na BEPS:


Andere kwesties • De voorstellen zijn erop gericht om te voorkomen dat contracten en functies worden gesplitst; • Dit leidt tot een verandering van de supply chains, om de corporate en de supply chain structuur met “business substance” met elkaar in lijn te brengen. Dit zal leiden tot minder juridische versnippering van de activiteiten;

• De levering van goederen vanuit een “warehouse” kan leiden tot een PE. Is een “warehouse” een btw relevante vestiging? • De specifieke aandacht voor verzekeringsbedrijven heeft waarschijnlijk geen impact voor de btw: de specifieke btw focus op de digitale markt omvat vergelijkbare kwesties.


27

BEPS, onshoring en douane BEPS kan leiden tot herijking van functies: “onshoring” van IP; IP kan een impact hebben op de douanewaarde:

•

Bijtelling van de waarde van voor de goederen noodzakelijke R&D bij de douanewaarde;

•

Bijtelling kan achterwege blijven bij invoer in het land in het land of de jurisdictie waar die R&D is gepleegd;

Daardoor kan “onshoring” kan een rechtstreekse invloed hebben op de hoogte van de douanewaarde en daarmee op de hoogte van de verschuldigde douanerechten.


Voor

Na? Consument

IP bedrijf

Financiering bedrijf (Lux)

(Singapore)

R&D bedrijf (VK)

Commissionair (ES)

Commissionair (VK)

Commissionair (Ire)

Principaal (CH)

Comissionair

Commissionair (DE)

(FR)

PE(FR) Verkoop

Principaal (CH)

PE(UK) Verkoop en R&D

PE (Ire) Verkoop

IP and Financiering

Consument

Consument

PE(DE)

PE(ES)

Verkoop

Verkoop

Consument

Consument

consument


29

Conclusies • Wijzigingen in de OESO definitie van de PE hebben alleen directe impact op de btw-behandeling van leveringen in landen die een enkele definitie hebben welke zowel geldt voor vennootschapsbelasting als btw of indien een belastingdienst beide definities aan elkaar (nagenoeg) gelijkstelt. • Echter kunnen de wijzigingen van de regels m.b.t PE een dominoeffect hebben t.a.v. commissionair- en dienstenstructuren. • Bovendien, wijzigingen in de "corporate" structuur om de "substance" van het bedrijf hiermee in overeenstemming te brengen zal invloed hebben op de btw supply chain.


BEPS Action 8-10 Verzekeren dat transfer pricing correcties in lijn zijn met de toegevoegde waarde.

Transfer pricing correcties

Bedrijf A (Fabriek)

Land A

Betaling voor de goederen

•

A verkoopt goederen aan B;

•

B betaalt voor de goederen;

•

Daarna: Tranfer pricing correctie.

Levering van goederen

Land B Bedrijf B (verkoop kantoor)


32

Btw gevolgen • Hoe om te gaan met “transfer pricing” correcties voor douane en btw? • Transfer pricing correcties kunnen in verband worden gebracht met: •

Eerder geleverde goederen?

•

De afzonderlijke levering van diensten, en

•

“out of scope” zijn?

• Invloed op de douanewaarde?

• Hoe om te gaan met “compliance” en facturering?


33

Bedankt!

Contact

Mirko Marinc Legal Director Indirect Tax

Gooike van Slooten Senior Associate Indirect Tax

[email protected] +31 20 551 7825

[email protected] +31 20 551 7181


35

www.bakermckenzie.nl © 2015 Baker & McKenzie. All rights reserved. Baker & McKenzie International is a Swiss Verein with member law firms around the world. In accordance with the common terminology used in professional service organizations, reference to a “partner” means a person who is a partner, or equivalent, in such a law firm. Similarly, reference to an “office” means an office of any such law firm. 36 © 2015 Baker & McKenzie Amsterdam N.V.

BEPS, Btw en Douane De mogelijke gevolgen voor de btw en douanepositie van multinationals als gevolg van het BEPS actie plan

Recommend Documents