Allianz Életprogramok 2015

Allianz Életprogramok 2015.

-

Allianz Életprogramok 2015. December

Árfolyamgarantált Állampapír eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2005. június 1. pénzpiaci ÁGA 100% ZMAX index HUF

Befektetési politika:

Az ÁGA eszközalap múltbeli teljesítménye:

Árfolyamgarancia: Az eszközalap árfolyama az év első értékelési napján nem lehet alacsonyabb az egy évvel korábbi, év eleji értéknél. Alapkezelő: Allianz Alapkezelő Zrt. Letétkezelő: Unicredit Bank Hungary Zrt.

Kockázati és hozambesorolás:

Naptári éves hozamadatok Eszközalap 2011

2012

2013

2014

2015

5,93%

7,73%

4,76%

2,62%

1,42%

5,73%

7,49%

4,67%

2,46%

1,25%

ÁGA

Benchmark

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 ÁGA

2012

0,31%

0,31%

2013 0,16%

2014 0,16%

2015 0,18%

Visszatekintő hozamadatok

Eszközalap 1 hó

3 hó

1 év

2 év

Évesített hozam az indulástól

ÁGA

0,048%

-0,06%

1,42%

2,02%

6,07%

Benchmark

0,07%

0,10%

1,25%

1,85%

6,06%

2


Portfólió összetétele: Az elmúlt hónap eseményei: Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak). A Magyar Nemzeti Bank a vártnak megfelelően tartotta az 1,35%-os alapkamatot, valamint bejelentette, hogy tovább erősítik a fix kamatozású, likvid állampapírok szerepét a jegybank hitelműveletei során fedezetként elfogadható egyéb értékpapírokhoz képest. A forint a hónap folyamán tovább gyengült, 313,1 EUR/HUF árfolyamon zárt. Az ország kockázati megítélése romlott, a CDS, kockázati felár 5,5%-kal múlta felül az előző havi záró értékét. Az ÁKK rövid referencia hozamainál a 3 hónapos referencia hozam 0,79%-ról 0,80%-ra, a 6 hónapos hozam 0,80%-ról 0,87%-ra emelkedett, míg az 1 éves hozam 0,95%-ról 0,93%-ra csökkent.


Magyar Kötvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2005. június 1. kötvény MKA 90% MAX, 10% ZMAX index HUF


Az MKA eszközalap múltbeli teljesítménye:

Alapkezelő: Letétkezelő:

Allianz Alapkezelő Zrt. Unicredit Bank Hungary Zrt.



2012

2013

2014

2015

MKA

2,04%

18,87%

9,76%

11,33%

4,29%

Benchmark

2,07%

20,40%

9,49%

11,53%

4,16%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 MKA

2012

6,38%

6,31%

2013 4,73%

2014 4,09%

2015 3,60%


Eszközalap 1 hó

3 hó

1 év

2 év


MKA

-0,17%

-0,38%

4,29%

7,76%

7,84%

Benchmark

-0,11%

-0,32%

4,16%

7,78%

8,26%

4


Portfólió összetétele:

Az elmúlt hónap eseményei: Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak). A Magyar Nemzeti Bank a vártnak megfelelően tartotta az 1,35%-os alapkamatot, valamint bejelentette, hogy tovább erősítik a fix kamatozású, likvid állampapírok szerepét a jegybank hitelműveletei során fedezetként elfogadható egyéb értékpapírokhoz képest. A forint a hónap folyamán tovább gyengült, 313,1 EUR/HUF árfolyamon zárt. Az ország kockázati megítélése romlott, a CDS, kockázati felár 5,5%-kal múlta felül az előző havi záró értékét. Az ÁKK rövid referencia hozamainál a 3 hónapos referencia hozam 0,79%-ról 0,80%-ra, a 6 hónapos hozam 0,80%-ról 0,87%-ra emelkedett, míg az 1 éves hozam 0,95%-ról 0,93%-ra csökkent. A hosszú hozamok esetében a 10 éves magyar referencia hozam 3,29%-ról 3,33%-ra, míg a 15 éves referenciahozam 3,87%-ról 3,88%-ra emelkedett.


Magyar Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2005. június 1. részvény MRA 95% BUX, 5% ZMAX index HUF





Az MRA eszközalap múltbeli teljesítménye:


2012

2013

2014

2015

MRA

-19,55%

6,79%

3,13%

-9,68%

41,01%

Benchmark

-19,13%

7,18%

2,33%

-9,73%

41,42%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 MRA

2012

25,86%

18,32%

2013 14,65%

2014 16,21%

2015 17,29%


Eszközalap 1 hó

3 hó

1 év

2 év


MRA

0,49%

13,78%

41,01%

12,85%

2,82%

Benchmark

0,62%

13,73%

41,42%

12,99%

3,33%

6



Az elmúlt hónap eseményei: A FED a várakozásoknak megfelelően 25 bázisponttal 0,25-0,50%-ra emelte az irányadó kamatláb célsávját. A FED közleménye és Janet Yellen Fed elnök is hangsúlyozta, hogy a kamatemelés fokozatos lesz, amit az amerikai gazdaság erős teljesítménye lehetővé tesz. A magyar részvénypiac indexe, a BUX index, a 23.769 pontos előző havi záró értékről 23.921 pontig emelkedett, mely 0,6%-os árfolyamnövekedést eredményezett. A hazai blue chipek értéke az előző havi záró értékek körül ingadozott, a MOL kivételével, mely 5,7%-kal emelkedett, mivel az olajárak zuhanása kedvező lehet a finomító üzletágnak. A Magyar Telekom 1%-kal emelkedett, a telekomadó csökkentésére tett ígéret tükrében. A Richter részvények némileg estek (-1,7%), annak ellenére, hogy az Európai Gyógyszerhatóság befogadta a pegfilgrastim bioszimiláris készítményének törzskönyvezési kérelmét. Az OTP részvények szintén estek (-1,2%), a március óta fennálló 5.250-6.000 Ft közötti oldalazás folytatására lehet számítani.


Európai Kötvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2005. június 1. kötvényalapba fektető eszközalap EKA 95% Barclay’s Euro Aggregate, 5% ZMAX EUR





Az EKA eszközalap múltbeli teljesítménye:


2012

2013

2014

2015

EKA

15,52%

7,36%

4,27%

19,08%

0,96%

Benchmark

15,21%

5,42%

5,00%

18,67%

0,43%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 EKA

2012

10,74%

10,03%

2013 7,66%

2014 6,23%

2015 7,56%


Eszközalap 1 hó

3 hó

1 év

2 év


EKA

-0,88%

0,34%

0,96%

9,64%

7,60%

Benchmark

-0,40%

0,46%

0,43%

9,17%

6,89%

8



Az elmúlt hónap eseményei: Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak). Az EKB prognózisában a GDP előrejelzések javultak egy kicsit, 2015-re és 2017-re 0,1%-kal magasabb növekedési rátával számolnak, 2016-ra pedig változatlan a becslés, így 2015-ben 1,5%, 2016-ban 1,7%, 2017-ben pedig 1,9% lehet az éves növekedés. Az inflációs prognózisok romlottak az elkövetkező évekre, 2015-re 0,1%, 2016-ra 1,1% helyett 1,0%, 2017-re 1,7% helyett 1,6% lehet az éves mutató.


Európai Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2005. június 1. részvényalapba fektető eszközalap ERA 95% Dow Jones Euro Stoxx 50, 5% ZMAX EUR


Az ERA eszközalap múltbeli teljesítménye:





2012

2013

2014

2015

ERA

-3,36%

10,24%

23,07%

10,76%

7,28%

Benchmark

-3,46%

11,44%

21,55%

9,90%

6,71%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 ERA

2012

27,01%

19,01%

2013 16,16%

2014 16,38%

2015 21,90%


Eszközalap 1 hó

3 hó

1 év

2 év


ERA

-5,09%

6,47%

7,28%

9,00%

5,90%

Benchmark

-4,91%

8,33%

6,71%

8,29%

5,50%

10



Az elmúlt hónap eseményei: A FED a várakozásoknak megfelelően 25 bázisponttal 0,25-0,50%-ra emelte az irányadó kamatláb célsávját. A FED közleménye és Janet Yellen Fed elnök is hangsúlyozta, hogy a kamatemelés fokozatos lesz, amit az amerikai gazdaság erős teljesítménye lehetővé tesz. Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak). A vezető tőzsdeindexek közül az Euro Stoxx 50 index 6,8%kal, a német DAX index 5,6%-kal, míg az S&P 500 index 0,8%-kal múlta alul az előző havi záróértéket. Az FTSE londoni részvényindex szintén alulteljesítő volt, 1,8%-kal múlta alul a november havi záróértéket.


Nemzetközi Ingatlan eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2005. június 1. ingatlanalapba fektető eszközalap NIA 95% BAIF UCITS OEF, 5% ZMAX EUR





Az NIA eszközalap múltbeli teljesítménye:

Naptári éves hozamadatok Eszközalap 2011 NIA

2012

7,58%

-3,10%

2013 1,26%

2014 3,19%

2015 2,12%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 NIA

2012

7,17%

2013

2014

2015

6,72%

4,39%

2,32%

3,13%

1 hó

3 hó

1 év

2 év


0,20%

0,48%

2,12%

2,65%

2,94%


Eszközalap

NIA

12



Az elmúlt hónap eseményei: Hazánkban idén januártól még kedvezőbb feltételekkel igényelhető az egyösszegű vissza nem térítendő lakáscélú támogatás, a CSOK. Egy gyerek esetén 600 ezer forintot kaphatnak a családok, két gyermek esetén a támogatás 2,6 millió forintra bővült, a háromgyerekesek esetében pedig új építésű ingatlanra 10 millió forint vissza nem térítendő támogatás mellett 10 millió forint összegű, 25 éves, maximum 3 százalékos lakáshitelt biztosít az állam. Továbbá az új építésű lakásokra vonatkozó áfa mértékét is csökkentették 27%-ról 5%-ra, így ösztönözve a tervezett vagy halasztott projektek/építkezések kezdetét. 2015 utolsó negyedévében a korábbiaknál is jelentősebb volt a befektetők részéről a kereslet azokra a telkekre, ahol több lakásos társasházat lehet építeni. Így elmondható hogy az építkezések száma bővülni fog a következő évben.


Világgazdasági Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2007. május 2. részvényalapba fektető eszközalap VRA 95% MSCI World, 5% ZMAX EUR





Az VRA eszközalap múltbeli teljesítménye:


2012

2013

2014

2015

VRA

6,72%

5,56%

22,55%

25,26%

9,80%

Benchmark

6,05%

3,97%

20,50%

22,55%

7,35%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 VRA

2012

18,17%

11,98%

2013 12,27%

2014 12,89%

2015 19,96%


Eszközalap 1 hó

3 hó

1 év

2 év


VRA

-3,38%

8,83%

9,80%

17,27%

6,45%

Benchmark

-4,22%

7,57%

7,35%

14,70%

5,77%

14



Az elmúlt hónap eseményei: A FED a várakozásoknak megfelelően 25 bázisponttal 0,25-0,50%-ra emelte az irányadó kamatláb célsávját, kilenc év után. A FED közleménye és Janet Yellen Fed elnök is hangsúlyozta, hogy a kamatemelés fokozatos lesz, amit az amerikai gazdaság erős teljesítménye lehetővé tesz. Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak).


Oroszország és Kelet-Európa Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2007. május 2. részvényalapba fektető eszközalap ORA 60% CETOP20, 35% DJ RusIndex Titans10, 5% ZMAX EUR





Az ORA eszközalap múltbeli teljesítménye: Naptári éves hozamadatok Eszközalap

2011

2012

2013

2014

2015

ORA

-17,19%

15,69%

-1,82%

-9,18%

1,54%

Benchmark

-17,07%

7,24%

-4,26%

-13,38%

0,51%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 ORA

2012

21,45%

15,94%

2013 13,13%

2014

2015

17,62%

19,37%


1 hó

3 hó

1 év

2 év


ORA

-5,81%

-1,35%

1,54%

-3,97%

-3,62%

Benchmark

-5,67%

-1,18%

0,51%

-6,69%

-4,96%

Eszközalap

16



Az elmúlt hónap eseményei: Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). Londoni pénzügyi elemzők (Capital Economics) szerint a decemberi BMI alapján már mutatkoznak az első jelei az olajárak zuhanása miatt az orosz gazdaság aktivitásának megtorpanásában. Az orosz BMI-mutató 48,7-re zuhant decemberben a novemberi 50,1-ről, az orosz feldolgozóipar kibocsátásának visszaesésére utalva, melyet az olajárak zuhanása idézett elő. A ház közgazdászai szerint, ha az olaj világpiaci árfolyama a 35 dollár körüli mélypont közelében marad, akkor az orosz exportbevételek 55 milliárd dollárral zuhannának, az orosz GDP-érték pedig 1,5%-kal esne vissza, vagyis az orosz gazdaság a tavalyi recesszió után a 2016-os év egészét is recesszióban töltené. A BUX index 0,6%-kal haladta meg az előző havi záró értékét, míg a CETOP20 index, 1,4%-kal múlta alul az előző havi záró értékét.


Kína és Távol-Kelet Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2007. május 2. részvényalapba fektető eszközalap KRA 95% S&P China BMI Index, 5% ZMAX EUR





Az KRA eszközalap múltbeli teljesítménye:


2012

2013

2014

2015

KRA

-6,65%

8,90%

6,29%

23,05%

4,57%

Benchmark

-7,28%

7,29%

5,18%

22,70%

4,05%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 KRA

2012

29,96%

2013

2014

2015

21,16%

20,82%

18,95%

31,02%

1 hó

3 hó

1 év

2 év


KRA

-5,25%

10,85%

4,57%

13,43%

8,19%

Benchmark

-3,42%

12,33%

4,05%

12,99%

3,62%


Eszközalap

18



Az elmúlt hónap eseményei: A kínai és hongkongi tőzsdefelügyelet több befektetési alapnak is engedélyezte, hogy elérhetővé tegyék befektetési jegyeiket a hongkongi piacon is. Ezzel a lépéssel az ázsiai ország egy újabb lépést tett a tőkepiacok nemzetközi megnyitása felé. A kínai felügyelet négy befektetési alapot tett elérhetővé a hongkongi piacon, nevezetesen: a ChinaAMC Return Securities Investment Fund, a GF Industry Leaders Mixed Assets Fund, az HSBC Jintrust Large Cap Equity Securities Investment Fund és az ICBCCS China Core Value Mixed Fund. A befektetők átmenetileg adómentesen érhetnek el nyereséget a kínai befektetési alapok jegyeinek vételén és eladásán, egyedül az osztalék után kell 20%-ot adózniuk. A befektetési jegyeken elért nyereség várhatólag három évig adómentes lesz. A kínai nem-hivatalos feldolgozóipari BMI 48,2 pontos lett, elmaradva az elemzők várakozásaitól, növelve a kínai gazdaság erőteljesebb lassulásától való piaci félelmeket. Csalódást keltett a piacon, hogy a japán jegybank csak 300 milliárd jennel növelte meg az ETF-ek éves vásárlási keretét, ennél ugyanis jóval nagyobb volumenű növelésre számítottak.


Ipari Nyersanyagok Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark:

2008. május 5. befektetési alapba fektető eszközalap IPA 31,67% S&P Oil&Gas E&P Index, 31,67% S&P Metals and Mining Select Industry Index,

Devizanem:

31,67% NYSE Arca Gold Miners Index, 5% ZMAX USD



Befektetési politika: Kockázati és hozambesorolás:

Az IPA eszközalap múltbeli teljesítménye:


2012

2013

2014

2015

IPA

8,64%

-4,31%

-13,29%

-1,43%

-29,38%

Benchmark

11,08%

-4,67%

-19,83%

3,78%

-27,36%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 IPA

2012

23,12%

2013

2014

2015

17,21%

14,60%

11,55%

31,75%

1 hó

3 hó

1 év

2 év


IPA

-10,03%

-2,69%

-29,38%

-16,57%

-2,73%

Benchmark

-9,79%

-2,08%

-27,36%

-13,17%

-1,55%


Eszközalap

20



Az elmúlt hónap eseményei: A Dow Jones UBS árupiaci index tovább zuhant a hónap folyamán, 3,5%-kal múlva alul az előző hó végi záró adatokat. Egy évtizede nem látott mélységbe estek az olajárak, a 2008as válság során elért mélypont alá kerültek. Az Egyesült Államokban a kitermelés közel csúcson van, Irán felől is növekszik a kínálat, mely tényezők lefelé nyomják az olaj árát. Az OPEC-országok napi 31,5 millió hordós kitermelésnél járnak, ami közel rekordot jelent. Oroszország több mint 10 millió hordóval látja el a világot naponta, amire nem volt példa a Szovjetunió felbomlása óta. Ez a kínálati oldalról gyakorol nyomást az olaj árfolyamára, de a FED múlt heti kamatemelését követő dollárerősödés is az olajár csökkenésének irányába hat.


Környezettudatos Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2008. május 5. részvényalapba fektető eszközalap KTA 95% FTSE ET 50, 5% ZMAX EUR





Az KTA eszközalap múltbeli teljesítménye: Naptári éves hozamadatok Eszközalap 2011

2012

2013

2014

2015

KTA

-4,53%

1,72%

27,42%

10,99%

1,45%

Benchmark

-15,61%

-3,58%

40,98%

17,95%

10,63%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 KTA

2012

19,13%

2013

2014

2015

12,66%

12,98%

13,64%

18,54%

1 hó

3 hó

1 év

2 év


KTA

-3,48%

5,33%

1,45%

6,11%

-0,73%

Benchmark

-2,58%

9,51%

10,63%

14,23%

2,44%


Eszközalap

22



Az elmúlt hónap eseményei: A kínai hatóságok tájékoztatása alapján, megkezdődött Kína legnagyobb szélerőműparkjának építése, a délkelet-kínai Fucsien tartományhoz tartozó Nanri szigetén 400 megawatt teljesítményű telep létesül. A tervek szerint 2018-ban helyezik üzembe a szélerőművet, amely évente 1,4 millió kilowattóra áramot termel, mellyel 450 ezer tonna szenet vagy 4,4 millió tonna vizet vált ki az energia-előállításban. Kínában az eddig üzembe helyezett, a termelést a megújuló energiaforrásokra alapozó létesítmények összteljesítménye 35 gigawatt, ami több mint az Egyesült Államok, Nagy-Britannia és Franciaország hasonló beruházásainak eredménye együttvéve. Továbbá a kínai kormány bejelentette, hogy 2020-ig korszerűsítik a szénerőműveket a szennyezőanyag-kibocsátás mérséklésének érdekében. Ennek eredményeként évente mintegy 100 millió tonnával kevesebb szenet égetnek el, és mintegy 180 millió tonnával kevesebb szén-dioxidot bocsátanak ki a légkörbe. Azokat az erőműveket, amelyek 2020-ra nem lesznek képesek megfelelni a szigorú előírásoknak, bezárják.


Demográfia Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2008. május 5. részvényalapba fektető eszközalap DMA 95% BAIF OS OEF Growth, 5% ZMAX EUR





Az DMA eszközalap múltbeli teljesítménye: Naptári éves hozamadatok Eszközalap 2011

2012

2013

2014

2015

DMA

4,48%

6,41%

19,21%

22,46%

7,47%

Benchmark

4,59%

1,39%

14,88%

20,16%

11,85%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2011 DMA

2012

17,82%

2013

2014

2015

11,67%

11,26%

9,85%

13,25%

1 hó

3 hó

1 év

2 év


DMA

-0,03%

8,24%

7,47%

14,72%

8,30%

Benchmark

-2,44%

7,71%

11,85%

15,93%

8,24%


Eszközalap

24



Az elmúlt hónap eseményei: A kínai elnök hangsúlyozta, hogy az éves GDP-növekedést 6,5% körül kell tartani azért, hogy elérhető legyen 2020-ra a kínai GDP és ezáltal az egy főre jutó GDP duplázása a 2010-es állapothoz képest. A kínai nem-hivatalos feldolgozóipari BMI 48,2 pontos lett, elmaradva az elemzők várakozásaitól, növelve a kínai gazdaság erőteljesebb lassulásától való piaci félelmeket. Csalódást keltett a piacon, hogy a japán jegybank csak 300 milliárd jennel növelte meg az ETF-ek éves vásárlási keretét, ennél ugyanis jóval nagyobb volumenű növelésre számítottak.


BRIC Részvény eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2011. május 1. befektetési alapba fektető eszközalap BRA 95% S&P BRIC40 Index, 5% ZMAX HUF


Az BRA eszközalap múltbeli teljesítménye:





2013

2014

2015

BRA

2,73%

-1,94%

11,68%

-2,15%

Benchmark

0,49%

-3,40%

11,74%

-4,73%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2012 BRA

2013

21,26%

2014

2015

19,10%

19,90%

25,98%

1 hó

3 hó

1 év

2 év


BRA

-7,30%

4,75%

-2,15%

4,54%

2,01%

Benchmark

-6,18%

5,88%

-4,73%

-9,89%

7,72%


Eszközalap

26



Az elmúlt hónap eseményei: A kínai elnök hangsúlyozta, hogy az éves GDP-növekedést 6,5% körül kell tartani azért, hogy elérhető legyen 2020-ra a kínai GDP és ezáltal az egy főre jutó GDP duplázása a 2010-es állapothoz képest. A kínai nem-hivatalos feldolgozóipari BMI 48,2 pontos lett, elmaradva az elemzők várakozásaitól, növelve a kínai gazdaság erőteljesebb lassulásától való piaci félelmeket. Csalódást keltett a piacon, hogy a japán jegybank csak 300 milliárd jennel növelte meg az ETF-ek éves vásárlási keretét, ennél ugyanis jóval nagyobb volumenű növelésre számítottak.


Pénzpiaci Forint eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2012. augusztus 24. pénzpiaci PPA 100% ZMAX index HUF


A PPA eszközalap múltbeli teljesítménye:





2014

2015

PPA

5,47%

2,75%

1,52%

Benchmark

4,67%

2,46%

1,25%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap 2013 PPA

2014

0,50%

2015

0,11%

0,08%

Visszatekintő hozamadatok Eszközalap

1 hó

3 hó

1 év

2 év

PPA

0,08%

0,18%

1,52%

2,13%

Benchmark

0,07%

0,10%

1,25%

1,85%

28



Az elmúlt hónap eseményei: Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak). A Magyar Nemzeti Bank a vártnak megfelelően tartotta az 1,35%-os alapkamatot, valamint bejelentette, hogy tovább erősítik a fix kamatozású, likvid állampapírok szerepét a jegybank hitelműveletei során fedezetként elfogadható egyéb értékpapírokhoz képest. A forint a hónap folyamán tovább gyengült, 313,1 EUR/HUF árfolyamon zárt. Az ország kockázati megítélése romlott, a CDS, kockázati felár 5,5%-kal múlta felül az előző havi záró értékét. Az ÁKK rövid referencia hozamainál a 3 hónapos referencia hozam 0,79%-ról 0,80%-ra, a 6 hónapos hozam 0,80%-ról 0,87%-ra emelkedett, míg az 1 éves hozam 0,95%-ról 0,93%-ra csökkent.


Allianz Menedzselt eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2013.október 1. Abszolút hozamú AMA 100% ZMAX index HUF



Befektetési politika: Kockázati és hozambesorolás:

Az AMA eszközalap múltbeli teljesítménye:

Naptári éves hozamadatok Eszközalap

2014

2015

AMA

3,70%

4,88%

Benchmark

2,46%

1,25%

Naptári éves évesített szórásadatok Eszközalap

2014

2015

AMA

2,00%

2,05%

Visszatekintő hozamadatok Eszközalap

1 hó

3 hó

1 év

2 év

AMA

-0,43%

0,46%

4,88%

4,29%

Benchmark

0,07%

0,10%

1,25%

1,85%

30



Az elmúlt hónap eseményei: Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak). A Magyar Nemzeti Bank a vártnak megfelelően tartotta az 1,35%-os alapkamatot, valamint bejelentette, hogy tovább erősítik a fix kamatozású, likvid állampapírok szerepét a jegybank hitelműveletei során fedezetként elfogadható egyéb értékpapírokhoz képest. A forint a hónap folyamán tovább gyengült, 313,1 EUR/HUF árfolyamon zárt. Az ország kockázati megítélése romlott, a CDS, kockázati felár 5,5%-kal múlta felül az előző havi záró értékét. Az ÁKK rövid referencia hozamainál a 3 hónapos referencia hozam 0,79%-ról 0,80%-ra, a 6 hónapos hozam 0,80%-ról 0,87%-ra emelkedett, míg az 1 éves hozam 0,95%-ról 0,93%-ra csökkent.


Pénzpiaci Euró eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Típusa: Rövidített neve: Benchmark: Devizanem:

2015. április 1. pénzpiaci PEA 100% DBDCONIA index HUF





A PEA eszközalap múltbeli teljesítménye:

Visszatekintő hozamadatok 1 hó

3 hó

PEA

0,44%

0,63%

Benchmark

0,52%

-0,10%

Eszközalap

32



Az elmúlt hónap eseményei: A FED a várakozásoknak megfelelően 25 bázisponttal 0,250,50%-ra emelte az irányadó kamatláb célsávját. A FED közleménye és Janet Yellen Fed elnök is hangsúlyozta, hogy a kamatemelés fokozatos lesz, amit az amerikai gazdaság erős teljesítménye lehetővé tesz. Az EKB a vártnak megfelelően 10 bázisponttal -0,3%-ra csökkentette a betéti kamatláb mértékét, míg az irányadó ráta mértékét 0,05%-on, a hitelkamatlábét pedig 0,3%-on hagyta. 2017 márciusáig kiterjesztette az eszközvásárlási programot, de nem változtatott a havi kereten (a QE alatt lejáró papírok összegét újra befekteti). A vásárolható eszközök köre némileg változott azzal, hogy európai intézményi papírokat is vásárol majd a bank, amellyel együtt így havi 600 milliárd euró mellett 2017 márciusáig nem 1.100 milliárd, hanem 1.500 milliárd euró mérlegnövekedést lesz képes elérni (feltéve, ha a hozamok nem esnek gyorsabban, mint amivel eddig számoltak).


Céldátum 2025 Vegyes eszközalap Alapadatok: Indulás napja: Céldátum: Típusa: Rövidített neve: Benchmark:

2015. április 1. 2025. április 1.

Devizanem:

HUF



CDA 70% MAX, 20% MSCI World index, 5% Dow Jones Euro Stoxx 50 index, 5% ZMAX



A CDA eszközalap múltbeli teljesítménye:


3 hó

CDA

-0,98%

2,39%

Benchmark

-1,23%

1,77%

Eszközalap

34







Devizanem:

HUF



CDB 60% MAX, 30% MSCI World index, 5% Dow Jones Euro Stoxx 50 index, 5% ZMAX



A CDB eszközalap múltbeli teljesítménye:


3 hó

CDB

-1,36%

2,17%

Benchmark

-1,66%

2,60%

Eszközalap

36







Devizanem:

HUF



CDC 50% MAX, 35% MSCI World index, 10% Dow Jones Euro Stoxx 50 index, 5% ZMAX



A CDC eszközalap múltbeli teljesítménye:


3 hó

CDC

-1,80%

2,84%

Benchmark

-2,13%

3,49%

Eszközalap

38







Devizanem:

HUF



CDD 40% MAX, 45% MSCI World index, 10% Dow Jones Euro Stoxx 50 index, 5% ZMAX



A CDD eszközalap múltbeli teljesítménye:


3 hó

CDD

-2,32%

4,20%

Benchmark

-2,56%

4,33%

Eszközalap

40





Fogalmak Benchmark

Allianz Pimco Euro Bond Total Return alap

MAX index Allianz RCM Euro Equity alap

ZMAX index

Allianz DEGI International

BUX index

Erste Ingatlan Alap

Lehman Euro Aggregate Index

42


Fund of Funds (alapok eszközalapja)

Repo

Hedge Fund

Hozamok szórása

Knock-out opció Jelzáloglevél


Tájékoztató

44

Allianz Életprogramok 2015

Recommend Documents