A fizetési rendszer
Dr. Vigvári András intézetvezető egyetemi tanár
[email protected]
Pénzügy Intézeti Tanszék
Fizetési rendszer • Pénzforgalom: a fizetési műveletek összessége. A fizetési rendszer funkciója: a gazdaság különböző szereplői között megvalósuló pénzügyi tranzakciók lebonyolítása. E rendszer áthidalja a fizikai távolságokat és az időbeni eltéréseket, csökkenti annak tranzakciós költségeit. Minél fejlettebb a fizetési rendszer annál kisebbek a tranzakciós költségek és kockázatok.
Fizetési rendszer • Hatásai: • 1. Egészséges gazdaságban javítja a gazdaság működését. • 2.Növeli a pénz forgási sebességét (V), • 3. Egyensúlyi zavarok esetén a feszültségek közvetítője („fertőzések).
A monetáris hatóság mint szabályozó • a MH meghatározza a fizetési módokat • a MH előírja azok működtetési módját (formális és tartalmi szabályok) • a MH elszámoló-házakat (klíring-központokat) hoz létre, működteti és/vagy ellenőrzi működésüket • a MH felügyeli a fizetési rendszer működését.
A végső kiegyenlítő Magyar Nemzeti Bank • Vezeti a következő gazdasági szereplők elszámolási számláit: – – – – – – – –
Hitelintézetek(kereskedelmi bankok), Országos Betétvédelmi Alap, Elszámolóházak, Befektetővédelmi Alap, Magyar Posta Rt. Magyar Államkincstár, Államadósság Kezelő Rt. ÁPV.Rt.
Elszámolóházak
• Giro Elszámolásforgalmi Zrt. –A hitelintézetek közötti elszámolások lebonyolítója.
• KELER Zrt. (Központi Elszámolóház és Értéktár Rt.) –Értékpapír ügyletekkel kapcsolatos elszámolások lebonyolítója.
Fizetési rendszer elemei és folyamatai • Elemek: az elszámolásokkal kapcsolatos megállapodások, elszámoló-házak, pénzforgalmi közvetítők, végső kiegyenlítő. • Folyamatok: nem pénzügyi szereplők egymás közti fizetései és bankközi fizetések. • Alaptípusok: nettó és bruttó.
Bruttó elszámolás • A fizetési rendszer olyan megoldása, amikor az elszámolás és a kiegyenlítés egyidőben történik. Amennyiben van elegendő fedezet, akkor a tranzakció a küldés időpontjában véglegessé válik. Kétféle megoldás létezik. A késleltetett kiegyenlítés esetén az üzleti nap meghatározott időpontjában (jellemzően nap végén) történik a végleges kiegyenlítés. A valós idejű rendszerekben (real time) a kiegyenlítés folyamatos. Jelentős technikai likviditási igénye van, a nem fizetések kockázata kisebb.
Nettó rendszer • Olyan fizetési rendszer, ahol az elszámolás és a kiegyenlítés két lépésben, speciális szabályok szerint történik. A résztvevők pozíciója akár bilateriális, akár multilateriális módon számolható. Ez a rendszer lényegesen kisebb technikai likviditást igényel, mint a bruttó. A rendszerben a nemfizetés kockázata nagyobb.
Fizetési módok • • • •
1. Készpénzfizetés, 2. Készpénzkímélő fizetési eszközök használata 3. Készpénz nélküli fizetési módok A készpénz nélküli fizetési módokat arra felhatalmazott pénzügyi szolgáltató végezhet.
Készpénzfizetés: • bankszámláról készpénzfelvétel • postai utalványok • bankszámlára készpénzbefizetés
Készpénz nélküli fizetési formák: • átutalási megbízás • csoportos átutalási megbízás • inkasszó – beszedési megbízás •azonnali •határidős • csoportos beszedési megbízás • akkreditív - okmányos meghitelezés
Készpénzkímélő fizetési formák: • csekk • bankkártya •Betéti kártya (két féle) •Hitelkártya Elektronikus fizetési formák szerepe - telebank, - internet bank
A fizetési módok időigénye és költségei • - készpénz. Azonnali lebonyolódás, magas tranzakciós költség. Kockázat a hamisítás és rablás. • - kp. kímélő módok. Lebonyolítása technika függő(on line, off line),fajlagos költsége kisebb időigénye van. Kockázat a hamisítás, nem fizetés ~, működési~. • -átutalás, inkasszó. Lebonyolítás technika függő, működési~, nem fizetési~ és csalási kockázat. • - az inkasszónál pluszban hitelezési kockázat.
A fizetési rendszer globális kockázataiés kezelésük a korszerű fizetési rendszerekben • Nem fizetés~, előztes fedezetvizsgálat. • Likviditás hiány, előzetes fedezetvizsgálat. Veszély a körbetartozás kockázata. • Működési kockázatok= az ügylet menet megszakadásának és/vagy meghiúsulásának valószínűsége.
Monetáris szabályozás – fizetési rendszerek • A monetáris instrumentumok hatékony működésének egyik feltétele a biztonságos és fejlett fizetési rendszer, ez biztosítja a hatékony transzmissziót. • A monetáris hatóság szabályozhatja és működtetheti a fizetési rendszert.
A fizetési forgalom intézményei 1. • Pénzügyi intézmények • Befektetési szolgáltatók – a befektetők értékpapír ügyletei számára pénzszámla vezetése • GIRO Elszámolásforgalmi Rt. – BKR üzemeltetése – Tulajdonosai: hitelintézetek, MNB, KELER • GIRO Bankkártya Rt. – Kp.helyettesítő fizetés elszámolása (elektronikus, főleg ATM tranzakciók engedélyezése és elszámolása, kártyamegszemélyesítés, PIN kód előállítás, stb.)
A fizetési forgalom intézményei 2. • Központi Elszámolóház és Értéktár Rt. (KELER) – Az értékpapírügyletek elszámolásához kapcsolódóan pénzszámlát vezet (pl. befektetési szolgáltatóknak) – Tőzsdei és tőzsdén kívüli ügyletek DVP elszámolása • Magyar Posta Rt. – Kp.fizetési szolgáltatások (TB juttatások, nyugdíj, közüzemi díjak) • Magyar Államkincstár (MÁK) – Költségvetési intézmények számláinak vezetése • MNB: pénzforgalmi számlák, VIBER, oversight, stb.
Elszámolási rendszerek VIBER (1999) • Kis számú, egyenként nagy értékű átutalások • RTGS (Real-time gross settlement) – folyamatos, egyenkénti elszámolás (nem nettósít) • A résztvevõk a S.W.I.F.T. (Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication) logikai terminálon keresztül küldik el egymásnak a fizetési megbízásaikat • Fedezetvizsgálat esetén FIFO-elv szerinti terhelés • Tagjai: hitelintézetek, MNB, MÁK, Magyar Posta, KELER BKR (1994) • Kis értékű, kereskedelmi és magáncélú fizetési megbízások nagy tömegének elszámolása • Tételszám: 98%, érték: 33% (fiz.forg.-ban) • 1999 óta a csoportos fizetési módok nagyban növelik forgalmát • Tagjai: MNB,KELER, MÁK, közvetlenül és közvetetten kapcsolódó hitelintézetek
VIBER tranzakciótípusok • bankközi átutalás; • bankok ügyfeleinek átutalásai; • értékpapír-elszámolások (tőzsdei nettó, határidős ügyletek, OTC-ügyletek elszámolása) ; • készpénz be- és kifizetés; • betételhelyezés az MNB-nél; • bankközi devizaügyletek forintoldali elszámolása; • BKR II. IBI mátrix elszámolása; • GBC bankkártya nettó elszámolás; • váltó-viszontleszámítolás; • jegybanki szankciók miatti átvezetések; • MNB könyvelési hibáinak javítása; • jegybanki refinanszírozási hitelek folyósítása.
Forrás: MNB
BKR tranzakciótípusok • • • • • • • •
egyszerű átutalási megbízás; csoportos átutalási megbízás; azonnali beszedési megbízás (azonnali inkasszó); csoportos beszedési megbízás; váltóbeszedési megbízás (váltóinkasszó); határidős beszedési megbízás (határidős inkasszó); okmányos meghitelezés (akkreditív); csekk
Forrás: MNB
Forrás: MNB
SWIFT • Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication, • A rendszerbe bekapcsolódott országok száma: 209 • A rendszerbe bekapcsolódott hitelintézetek világszerte: 9.281 • A rendszerbe bekapcsolódott hitelintézetek Magyarországon: 58
TARGET • Trans European Real Time Gross Settlement Express Transfer System • nagy összegű euró-fizetéseket lebonyolító rendszer
SEPA • Single Euro Payments Area • Kisösszegű fizetésekre, • a háztartások, vállalkozások, kormányzati intézmények az euróban eszközölt fizetési műveleteiket országhatárokon belül, vagy azon kívül azonos feltételek mellett hajthassák végre.
