uw pensioen, onze zorg informatie voor de werknemer

uw pensioen, onze zorg

| informatie voor de werknemer |

| inhoud | De zorgplicht van de pensioenuitvoerder

4

Pensioenregeling met beleggingsvrijheid

4

• De standaardoptie • Het opting-outrecht • De Avéro Achmea Pensioenmanager • Vrije fondskeuze (14 UL-fondsen) Pensioenregeling zonder beleggingsvrijheid

• Eén vast fonds • Het standaardprofiel Wie doet wat?

• Beleggersprofiel invullen • Adviseren: uw intermediair op productniveau en wij op beleggingsniveau • Risico en rendement

handboek uw pensioen, onze zorg schade volmachten

2

33

handboek handboek uwschade pensioen, onze zorg schadevolmachten volmachten

6 7 11 11

12 12 12

14 14 16 16

| de zorgplicht van de pensioenuitvoerder |

Advies op basis van beleggersprofielen Wij adviseren u op basis van drie beleggersprofielen: defensief, gemiddeld of offensief. Deze profielen komen overeen

Op 1 januari 2008 trad een belangrijk onderdeel van de nieuwe Pensioenwet in werking. Hierdoor hebben wij als

met beleggingsstrategieën waarbinnen het risico op een consistente wijze naar de pensioendatum toe wordt

uitvoerder van pensioenen met beleggingsvrijheid een speciale zorgplicht tegenover de deelnemer - u dus. Deze

afgebouwd. Daarbij wordt in steeds defensievere beleggingsfondsen belegd. Dit noemt men de ‘lifecycle-systematiek’.

zorgplicht gaat voor nieuwe pensioenen direct in; voor bestaande regelingen van vóór 1 januari 2008 geldt de

Deze systematiek maakt gebruik van vier fondsen en de Avéro Achmea Pensioenmanager. Deze geavanceerde

zorgplicht vanaf 1 januari 2009. Waarom is deze zorgplicht eigenlijk bij de pensioenuitvoerder neergelegd? De be-

methode zorgt voor automatische switches van aanwezig pensioenkapitaal en een premieherbestemming van

langrijkste reden is dat het hier gaat om een basisinkomen in een periode waarin u niet meer actief bent. Hierdoor

toekomstige inleg op vooraf vastliggende tijdstippen. Altijd wordt 100% van het aanwezige pensioenkapitaal in een

moeten wij als pensioenuitvoerder extra zorgvuldig te werk gaan. Er zijn namelijk risico’s aan verbonden. Immers, bij

van de vier onderliggende fondsen belegd. De vier fondsen kennen elk een beleggingsmandaat (vooraf vastgestelde

een pensioenregeling in de vorm van een premieovereenkomst beleggen wij de premies die uw werkgever inlegt. Het

bandbreedtes) waarbinnen de vermogensbeheerder gedurende de looptijd van de verzekering actief kan inspelen op

resultaat van deze beleggingen bepaalt het eindkapitaal op uw pensioendatum. Om dit risico te beheersen is het van

de ontwikkelingen op de financiële markten. Hierdoor hebt u geen omkijken naar uw beleggingen.

groot belang dat de belegger over specifieke expertise beschikt. De overheid is van mening dat deze expertise ruimer aanwezig is bij de pensioenuitvoerder dan bij de meeste deelnemers. De pensioenuitvoerder is deskundig en kan als

Zelf een beleggingsmix samenstellen

een ‘goed huisvader’ waken over de beleggingen van de pensioenpolissen in zijn administratie. Beleggen is een speci-

Uw beleggersprofiel wordt vastgesteld aan de hand van uw persoonlijke financiële situatie op de pensioendatum, uw

alisme, waarvoor kennis, ervaring en tijd nodig zijn. Om al deze redenen is het begrijpelijk dat de zorgplicht bij de

beleggingservaring, uw beleggingskennis en uw risicobereidheid. Het doel is bij ons bekend, namelijk pensioen. Als u

pensioenuitvoerder is neergelegd. Wij zijn dan ook in de regel verantwoordelijk voor de beleggingen (niet voor beleg-

van mening bent dat u beter kunt beleggen dan de beleggingsstrategie die hoort bij uw profiel, bent u daar vrij in.

gingsresultaten) van de premies voor uw pensioen. U kunt er echter voor kiezen om deze verantwoordelijkheid van

U kunt dan uw eigen beleggingsmix uit onze fondsen samenstellen. Wel wijzen wij u er dan jaarlijks op dat u niet

ons over te nemen. Over dergelijke keuzemogelijkheden en andere gevolgen van de nieuwe zorgplicht willen wij u in

conform het vastgestelde beleggersprofiel belegt!

deze brochure informeren.

Het voordeel van mixfondsen Wij hebben de Avéro Achmea Pensioenmanager ‘ingevuld’ met twee mixfondsen, een aandelenfonds en een obliga-

| pensioenregeling met beleggingsvrijheid |

tiefonds met maatschappijgarantie. Mixfondsen nemen u veel werk uit handen. Door in een mixfonds te beleggen, hoeft u zich niet af te vragen of u aandelen moet bijkopen of juist verkopen. Ook hoeft u zich niet bezig te houden met

Als u een pensioenregeling met beleggingsvrijheid hebt, geldt voor ons de zorgplicht vanuit de Pensioenwet. Dit houdt

de vraag welke obligaties of aandelen u in uw portefeuille moet hebben. Alle beleggingsbeslissingen worden aan de

onder meer in dat wij verantwoordelijk zijn voor uw beleggingen. In dat geval zullen wij een beleggingsmethodiek

vermogensbeheerder overgedragen. Mixfondsen kennen een actief beleggingsbeleid, waardoor u er nauwelijks

hanteren die bekend staat als ‘standaardoptie’. U kunt er echter voor kiezen deze verantwoordelijkheid van ons over

omkijken naar hebt.

te nemen. Dit wordt het ‘opting-outrecht’ genoemd. Als u van dit recht gebruikmaakt, blijven wij u wel adviseren zoals de Pensioenwet voorschrijft. Dat advies hoeft u niet op te volgen; u kunt dan een vrije keuze maken uit onze fondsen om zelf een beleggingsmix samen te stellen.


4

55


| de standaardoptie |

Een halfjaar voor elk automatisch switchmoment ontvangt u een brief waarin u gewaarschuwd wordt dat op tijdstip X uw opgebouwde pensioenkapitaal van fonds Y naar fonds Z wordt herbelegd. Mocht u het automatische

Als wij verantwoordelijk zijn voor uw beleggingen, doen wij dat volgens de zogenaamde ‘standaardoptie’.

switchmoment niet gelukkig vinden, dan kunt u altijd van uw opting-outrecht gebruikmaken en door middel van het

Wij hebben deze standaardoptie op onderstaande wijze ingevuld:

wijzigingsformulier kiezen voor de optie Vrije Fondskeuze binnen opting-out. U kunt dan op een ander tijdstip weer instappen in uw profiel (ons beleggingsadvies) of naar de standaardoptie terugkeren.

Resterende looptijd tot pensioendatum

Er is geen prijsverschil tussen de standaardoptie, een beleggersprofiel of de Vrije Fondskeuze binnen opting-out.

De Avéro Achmea Pensioenmanager

Tijdbox I

Tijdbox II

Tijdbox III

> 9 jaar

9 - 5

5-0

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds IV

Mixfonds III

Garantiefonds

De standaardoptie

Naam Fonds

out, het heeft geen gevolgen voor de premiekosten voor uw werkgever of uzelf.

| het opting-outrecht |

Defensiever beleggen

Aandelen

Obligaties

Deposito’s

Het Avéro Achmea Mixfonds IV

62,5%

35%

2,5%

Het Avéro Achmea Mixfonds III

37,5%

55%

7,5%

0%

100%

0%

GarantieFonds

Met andere woorden; of u nu belegt in het Avéro Achmea Mixfonds III binnen de standaardoptie of binnen opting-

Als u voor opting-out kiest, adviseren wij u op basis van uw beleggersprofiel een bepaalde beleggingstrategie te volgen. Dit advies hoeft u niet op te volgen. U kunt dan zelf een beleggingsmix samenstellen (zie hieronder bij Vrije Fondskeuze).

In de regel zullen wij u echter adviseren over de spreiding van de beleggingen over de periode tot uw pensioendatum, De Avéro Achmea Pensioenmanager zorgt ervoor, afhankelijk van de resterende looptijd tot uw pensioendatum,

waarbij het beleggingsrisico kleiner wordt naarmate uw pensioendatum nadert. Wij houden in ons advies rekening

dat uw opgebouwde pensioenkapitaal automatisch wordt geswitcht naar een steeds defensiever fonds op vooraf

met de mate waarin het risico (standaarddeviatie) toeneemt van bepaalde waardes naarmate uw pensioendatum

vastgestelde tijdstippen. Tegelijkertijd vindt een premieherbestemming van uw toekomstige inleg plaats. Zo wordt

nadert (zie tabel pagina 8).

uw beleggingsrisico naar uw pensioendatum afgebouwd.


6

77


Onderstaand model laat zien in welke fondsen u afhankelijk van uw profiel en leeftijd belegt tot uw pensioendatum. Ook 20%

is duidelijk dat per beleggersprofiel het percentage aandelen naar de pensioendatum toe wordt afgebouwd en het per-

18%

centage obligaties en deposito’s wordt opgebouwd.

standaarddeviatie

16% 14% 12%

De resterende looptijd tot pensioendatum

10% 8% 6%


Tijdbox I

4%

Beleggersprofiel

> 15 jaar

2%

Defensief

0%

Tijdbox II

Tijdbox III

15-9

Tijdbox IV

9-5

5-0

Het Avéro Achmea Het Avéro Achmea Mixfonds III Garantiefonds 1 jaar

3 jaar

5 jaar

7 jaar

20 jaar

aandelen

obligaties

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds III

Garantiefonds

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds IV

Mixfonds III

Garantiefonds

Het Avéro Achmea Mixfonds IV Gemiddeld

beleggingshorizon

deposito

Offensief

Het Avéro Achmea Nederlands Aandelenfonds II

Dit risico neemt toe, omdat bij een eventuele waardedaling van de beleggingen de herstelperiode afneemt. Daarom is het van belang om defensiever te beleggen naarmate u dichter bij uw pensioendatum komt. Defensief wil hier

Naam fonds

zeggen: beleggen in minder risicovolle ofwel minder volatiele waardes.

Wij adviseren u aan de hand van een defensief, gemiddeld of offensief beleggersprofiel. Een defensief profiel komt overeen met een beleggingsstrategie waarbij zo lang mogelijk in een gemiddeld mixfonds wordt belegd. Het

Aandelen

Obligaties

Deposito’s


100,0%

0,0%

0,0%


62,5%

35,0%

2,5%


37,5%

55,0%

7,5%

Het Avéro Achmea Garantiefonds

0,0%

100,0%

0,0%

gemiddelde beleggersprofiel komt overeen met een beleggingsstrategie waarbinnen zo lang mogelijk in een offensief mixfonds wordt belegd. Het offensieve beleggersprofiel komt overeen met een beleggingsstrategie waarbinnen zo lang mogelijk in aandelen wordt belegd.


8


99


| de Avéro Achmea Pensioenmanager |

Onderstaand model laat zien dat risico en rendement communicerende vaten zijn.

De Avéro Achmea Pensioenmanager bouwt op een consistente wijze het beleggingsrisico naar de pensioendatum af.

Hoog

De Avéro Achmea Pensioenmanager houdt geen rekening met het beursklimaat en speelt niet in op gebeurtenissen op financiële markten. Dit gebeurt wel bij de mixfondsen, waarop een tactisch beleggingsbeleid mag worden uit gevoerd binnen het afgesproken beleggingsmandaat (zie bandbreedtes in de tabel onder Vrije fondskeuze).

Relatief risico

Nederlands Aandelenfonds Het Avéro Achmea Mixfonds IV

Vrije fondskeuze (14 UL-fondsen) Aandelen


Als u uw beleggingsmix uit fondsen wilt samenstellen, hebt u de volgende keuzes.

Obligaties


Deposito’s

Laag

Hoog Potentieel rendement

In onderstaand plaatje wordt duidelijk dat alle drie de beleggersprofielen het beleggingsrisico naar de pensioendatum toe afbouwen.

de drie beleggersprofielen Het Avéro Achmea Nederlands Aandelenfonds III


Risico



Leeftijd

30

35

Offensief beleggersprofiel

40

45

50

Gemiddeld beleggersprofiel

55

Aandelen

Obligaties

Deposito

Bandbreedtes

Bandbreedtes

Bandbreedtes

Avéro Achmea Wereld Vastgoedfonds

100%

Avéro Achmea Euro Aandelenfonds

100%

Avéro Achmea AEX Indexfonds II

100%

Avéro Achmea Nederlands Aandelenfonds II

100%

Avéro Achmea Euro Indexfonds

100%

Avéro Achmea Wereld Aandelenfonds

100%

Avéro Achmea Mixfonds II

17,5% (10-25)

75% (60-90)

7,5% (0-15)

Avéro Achmea Mixfonds III

37,5% (25-50)

55% (35-75)

7,5% (0-15)

Avéro Achmea Mixfonds IV

62,5% (50-75)

35% (25-45)

2,5% (0-5)

Avéro Achmea Wereld Obligatiefonds

100%

Avéro Achmea Euro Obligatiefonds

100%

Avéro Achmea Euro Liquiditeitenfonds

0% 25

Fondsnaam

60

65

Defensief beleggersprofiel

Avéro Achmea Garantiefonds

100%

Avéro Achmea Continu Garantiefonds

100%

We onderzoeken ten minste één keer per jaar of u conform ons advies op basis van uw beleggersprofiel belegt en informeren u hierover.

handboek uw pensioen, zorg schadeonze volmachten

11 10 11

handboek handboek uw pensioen, onze zorg schade schade volmachten volmachten

100%

| premieregeling zonder beleggingsvrijheid |

Het standaardprofiel

Een werkgever kan bij de pensioenregeling ervoor kiezen geen beleggingsvrijheid te geven aan zijn werknemers. We

spreken dan van een premieovereenkomst zonder beleggingsvrijheid. De redenen kunnen divers zijn: duidelijkheid, geen switchmomenten, geen keuze voor opting-out en de advisering door de pensioenuitvoerder, gemak of de keuze



Tijdbox I

Tijdbox II

Tijdbox III

> 9 jaar

9 -5

5-0

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds IV

Mixfonds III

Garantiefonds

Aandelen

Obligaties

Deposito’s


62,5%

35%

2,5%


37,5%

55%

7,5%

0%

100%

0%

Standaardprofiel

voor zekerheid. Voor u en uw werkgever zijn er dan diverse keuzes, die we hieronder beschrijven.

Eén vast fonds


Een werkgever kan één vast fonds aanbieden aan zijn werknemers. Vaak zal gekozen worden voor een garantiefonds Naam Fonds of een fonds met een defensief karakter (minder volatiel fonds).

Het standaardprofiel

Het Avéro Achmea GarantieFonds

Het standaardprofiel (niet te verwarren met de methodiek ‘standaardoptie’) belegt volgens onderstaande methode. De methode is rechttoe rechtaan en bouwt het beleggingsrisico op een consistente wijze af naar de pensioendatum. Stel u bent 21 jaar oud en u wilt op uw 65e met pensioen. U belegt dan gedurende 44 jaar op de volgende wijze:

• Van uw 21e tot uw 56e (35 jaar) wordt uw beleggingsdeel van uw premie belegd in het Avéro Achmea Mixfonds IV. • V ervolgens wordt uw aanwezige kapitaal geherinvesteerd in het Avéro Achmea Mixfonds III en wordt tot uw 60e ook het toekomstige beleggingsdeel van uw premie in dit fonds belegd.

• H et aanwezige kapitaal op uw 60e wordt overgeheveld naar het Avéro Achmea Garantiefonds en gedurende de laatste vijf jaar samen met het beleggingsdeel van uw toekomstige premies in dit fonds belegd totdat u 65 bent geworden.


13 12 13


| wie doet wat? |

Hebt u inhoudelijke beleggingservaring?

Beleggersprofiel invullen Uw beleggersprofiel wordt bepaald aan de hand van een vragenlijst (zie hieronder), die u samen met uw tussenpersoon kunt invullen. Via uw tussenpersoon komt het beleggersprofiel bij ons terecht.

Huidige situatie

n

Nee

1

n

Ja, met beleggingsfondsen

2

n

Ja, met obligaties

3

n

Ja, met obligaties en aandelen

4

n

Ja, met obligaties, aandelen en derivaten (opties en futures)

5

Beleggingsbereidheid (tolerantie)

In hoeverre bent u na pensionering afhankelijk van de AOW en deze pensioenverzekering? n

Score

Geheel afhankelijk (is het enige inkomen) 1

n Tot op zekere hoogte afhankelijk (er zijn andere inkomsten, maar onvoldoende voor betaling van de vaste lasten en levensonderhoud) 2 n Niet zozeer afhankelijk (er zijn andere inkomsten en die zijn in principe voldoende

n

Onafhankelijk (er is voldoende aanvullend inkomen voor de vaste lasten en levensonderhoud) 4

n

Geheel onafhankelijk (vermogensinstandhouding is in het geheel geen eis) 5

Tot welk gevoel leiden tussentijdse waardedalingen bij u? n

Tussentijdse waardedalingen moeten zoveel mogelijk voorkomen worden

1

n

U voelt zich nog steeds comfortabel bij tussentijdse waardedalingen tot 5%

2

n


3

n


4

tussentijdse waardedalingen

Tel uw score op

Beleggingservaring

Uw score ligt tussen de:

Score

n

Geen 1

n

Minder dan 1 jaar 2

n

1 tot 3 jaar 3

n

3 tot 7 jaar 4

n

Meer dan 7 jaar 5


Score

n U gaat voor maximale vermogensgroei op lange termijn en accepteert (grote)

voor betaling van de vaste lasten en levensonderhoud) 3

Hoeveel jaar ervaring hebt u met beleggen?

Score

U hebt een:

n

4 – 10

Defensief beleggersprofiel

n

11 – 15

Gemiddeld beleggersprofiel

n

16 – 20

Offensief beleggersprofiel

15 14 15


5

| adviseren: uw intermediair op productniveau en wij op beleggingsniveau |

We onderscheiden vier risicocategorieën in relatie tot vier beleggingswaarden:

Zodra u van het opting-outrecht gebruikmaakt bij een pensioenregeling met beleggingsvrijheid, verplicht de Pensioenwet ons om u te adviseren. Het gaat hier niet om het aanbevelen van financiële producten of diensten; die

• Zeer laag risico: spaardeposito’s. • Laag risico: obligaties. • Hoog risico: wereldwijde, Europese en Nederlandse aandelen. • Zeer hoog risico: aandelen uit emerging markets.

rol vervult uw tussenpersoon. Wij adviseren u specifiek over uw beleggingsstrategie. In de afbouw van het beleggingsrisico houden we hier rekening mee. Daarbij spelen ook de looptijden een belangrijke

Standaardoptie

rol. Hoe langer de looptijd, hoe meer kansen er zijn om te herstellen van eventuele klappen op de beurs.

Als u kiest voor de standaardoptie (het gemiddelde beleggersprofiel), is er geen adviesrelatie. U zorgt niet zelf voor uw beleggingen en hoeft dit ook niet te doen, omdat u geen beleggingsbeslissingen kunt of wilt nemen. Wij handelen als

Rendement is het verschil in waardes aan het begin van de looptijd en aan het einde van de looptijd.

een prudente belegger voor rekening en risico van u als deelnemer. Er is geen adviesrelatie tussen ons en u.

Opting-out

Rendement

Indien u uw pensioengelden naar eigen keuze wilt beleggen (voor zover de pensioenregeling dat toestaat), adviseren

wij u op basis van uw beleggersprofiel. Voor elk beleggersprofiel hebben wij een standaardadvies bepaald waarbij we

=

=

rekening houden met de beleggingshorizon en spreiding in de diverse beleggingscategorieën.

waarde einde looptijd -/- waarde begin looptijd

X 100%

waarde begin looptijd

€ 1.250,- -/- € 1.000,-

X 100%

€ 1.000,= 25%

| risico en rendement | Het risico van een belegging wordt aanzienlijk verminderd door spreiding over verschillende aandelen- en Tot slot willen we u nog iets vertellen over onze beleggingsstrategie voor uw pensioenregeling. De begrippen risico

beleggingscategorieën.

en rendement spelen daarin een centrale rol. In het algemeen geldt: hoe hoger het risico, hoe hoger het verwachte rendement. Zeer geavanceerde methodieken en technieken staan ons ter beschikking deze twee factoren in het gewenste evenwicht te brengen,


17 16 17


Schematisch Als wij een fonds uit het assortiment halen, zullen we een ander passend fonds aanbieden. Als het om een garantiefonds gaat, komt er een ander garantiefonds voor in de plaats.

De deelnemer heeft geen beleggingsvrijheid Art. 52 PW is niet van toepassing!

Kiest een werkgever voor een premieovereenkomst met beleggingsvrijheid voor zijn werknemers?

De deelnemer heeft beleggingsvrijheid Art. 52 PW is van toepassing!

nee

De werkgever kan kiezen uit: 1. Het Standaardprofiel 2. Eén fonds

ja

Een deelnemer met een premieovereenkomst op basis van beleggingsvrijheid


De deelnemer moet zich profileren a.h.v. een vragenlijst om tot zijn beleggersprofiel te komen

Neemt de deelnemer, die beleggingsvrijheid heeft, de verantwoording voor zijn beleggingen over van Avéro Achmea?

ja

De standaardoptie

nee

ja

Tijdbox I

Tijdbox II

Tijdbox III

>9

9 - 5

5-0

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds IV

Mixfonds III

Garantiefonds

De standaardoptie

opting-out


De resterende looptijd tot pensioendatum


Tijdbox I

Tijdbox II

Beleggersprofiel

> 15 jaar

Tijdbox III

15-9

Tijdbox IV

9-5

5-0

Defensief

Volgt de deelnemer zijn beleggersprofiel (advies) op?

nee

Het Avéro Achmea Het Avéro Achmea Mixfonds III Garantiefonds

De deelnemer kan zijn eigen beleggingsmix samenstellen uit de huidige Avéro Achmea UL fondsen of één van de beleggersprofielen kiezen.

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds III

Garantiefonds

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Het Avéro Achmea

Mixfonds IV

Mixfonds III

Garantiefonds

Het Avéro Achmea Mixfonds IV Gemiddeld Offensief

ja


De deelnemer start met 100% van zijn opgebouwd kapitaal in dat fonds behorende bij zijn beleggersprofiel en resterende looptijd tot pensioendatum


19 18 19


Over Avéro Achmea Avéro Achmea is een aanbieder van verzekeringsproducten waarbij zij gebruik maakt van onafhankelijke bemiddelaars en adviseurs. Avéro Achmea is een handelsnaam van Achmea Pensioen- en Levensverzekeringen N.V. gevestigd te Apeldoorn, KvK nr. 08077009. Achmea Pensioenen Levensverzekeringen staat bij de AFM ingeschreven onder nummer 12000441. Het kantoor van Avéro Achmea bevindt zich aan de Van Asch van Wijckstraat 55 (3811 LP) Amersfoort, Nederland.

4606-09-05

De fondsen waarin door Avéro Achmea voor rekening en risico van de polishouder wordt belegd maken deel uit van het Fonds voor Gemene Rekening Achmea Unit Linked Beleggingsfondsen. Hiervoor is een prospectus opgesteld, dat bestaat uit een Basisprospectus en een Aanvullend Prospectus per fonds. Beide zijn te downloaden op www.averoachmea.nl. Op deze financiële dienst is uitsluitend Nederlands recht van toepassing.

www.averoachmea.nl

uw pensioen, onze zorg informatie voor de werknemer

Recommend Documents