Uitnodiging HLB OndernemersCafé 7 november 2011
Ondernemend, net als u
www.hlb-van-daal.nl www.hlb-van-daal.nl
Nieuw bv-recht: Welke kansen biedt het u? Op 1 oktober 2012 wordt een geheel nieuwe wettelijke regeling voor de bv van kracht, de Flex-bv. Hierdoor vereenvoudigt het bv-recht sterk. De huidige kapitaaleisen worden afgeschaft en ondernemers krijgen meer mogelijkheden om hun bv naar eigen inzicht in te richten. De versoepeling geldt niet alleen voor nieuw op te richten, maar ook voor bestaande bv’s. Niet alleen de juridische voorschriften veranderen, maar ook wat betreft accountancy en fiscaliteit verandert er het nodige.
•
Geen kapitaaleisen meer
•
Nieuwe voorschriften voor uitkeringen aan aandeelhouders
•
Flexibel maatwerk voor interne verhoudingen
•
Gevolgen voor de jaarrekening
•
Fiscale aspecten
•
Vennootschapsbelasting
•
Inkomstenbelasting
•
Overdrachtsbelasting
Deze brochure geeft u een algemeen beeld van de nieuwe Flex-bv. In een persoonlijk gesprek met u gaan wij graag de kansen na die deze nieuwe wet u biedt.
Geen kapitaaleisen meer De eisen voor het vormen en bijeenhouden van een aandelenkapitaal worden geschrapt. • Het minimumkapitaal van € 18.000 verdwijnt. Hierdoor kan een bv al bestaan met één aandeel van één eurocent. • De bankverklaring bij oprichting vervalt. • Geen wettelijke verplichting voor een accountantsverklaring bij inbreng in natura op aandelen. • Het aandelenkapitaal weergeven in een andere valuta dan Euro is toegestaan. • Andere kapitaalbeschermingsvoorschriften worden afgeschaft, zoals de wettelijke verplichting voor een accountantsverklaring bij de verkrijging van goederen van aandeelhouders binnen twee jaar na oprichting van de bv (Nachgründung) en het verbod tot zekerheidstelling bij overname van aandelen in de bv (de 207c-regeling). • Inkoop van alle aandelen op één na is mogelijk. • Terugbetaling van kapitaal is onmiddellijk mogelijk, zonder wachttijd en zonder verzetrecht van crediteuren.
Nieuwe voorschriften voor uitkeringen aan aandeelhouders Hiertegenover staan wel nieuwe voorschriften. • Aandeelhouders kunnen niet meer zelfstandig besluiten tot dividenduitkeringen. Het bestuur (= directie) moet goedkeuring geven. • Alvorens goedkeuring te geven moet het bestuur, middels een uitkeringstoets, nagaan of de bv na de uitkering nog aan haar verplichtingen kan blijven voldoen. • Blijkt achteraf dat ten onrechte goedkeuring is verleend en het bestuur had dit behoren te weten, dan kunnen bestuurders persoonlijk aansprakelijk worden gesteld om een tekort aan te zuiveren tot maximaal het bedrag van de uitkering. • Ook aandeelhouders kunnen aansprakelijk worden gesteld tot terugbetaling van het bedrag dat zij ontvangen hebben, als ook zij hadden behoren te weten dat de uitkering onverantwoord was. • Hetzelfde geldt bij inkoop van aandelen en bij terugbetaling van kapitaal. • Uitkeringen, inkoop en kapitaalverlaging zijn steeds mogelijk ongeacht de omvang van het eigen vermogen, mits na toepassing van de uitkeringstoets. De omvang van het aandelenkapitaal is daarbij niet relevant; wel eventuele niet-uitkeerbare reserves die de bv krachtens de wet of haar statuten moet aanhouden. Flexibel maatwerk voor interne verhoudingen • • •
• • • • • •
• •
itgifte van aandelen zonder stemrecht of met meer of minder stemrecht dan andere U aandelen is mogelijk. Ook het uitgeven van certificaten van aandelen blijft mogelijk. Ook kunnen aandelen zonder winstrecht of met meer of minder winstrechten dan andere aandelen worden uitgegeven. Aan het aandeelhouderschap kunnen bijzondere statutaire verplichtingen jegens de bv, andere aandeelhouders of derden worden verbonden, bijvoorbeeld een afname- of leveringsverplichting. Aan individuele aandelen kunnen bepaalde bevoegdheden worden toegekend, bijvoorbeeld de benoeming van een bestuurder. De oproepingstermijn voor de aandeelhoudersvergadering wordt verkort tot 8 dagen. Voor besluitvorming buiten vergadering is geen unanimiteit meer vereist. De vaste vergaderplaats kan ook buiten Nederland liggen. Aandeelhouders kunnen het bestuur formele instructies geven voor het te voeren beleid. Een statutaire blokkeringregeling voor overdracht van aandelen is niet langer verplicht. Beperkingen voor overdracht en prijsbepalingregeling kunnen naar eigen inzicht geregeld worden, in de statuten of in een aandeelhoudersovereenkomst. En aandelen kunnen zelfs vrij overdraagbaar zijn. Aandelen kunnen echter ook voor beperkte termijn onoverdraagbaar zijn. Zeker in de situatie dat er twee of meer aandeelhouders van een bv zijn, kan er meer maatwerk worden toegepast. Ook het participeren door werknemers zal gemakkelijker te regelen zijn.
Gevolgen voor de jaarrekening • •
•
Een aantal wettelijke reserves verdwijnt. Door de uitkeringstoets kunnen deelnemingen mogelijk geen of slechts beperkt uitkeringen doen, waarvoor de aandeelhouderrechtspersoon in de jaarrekening een wettelijke reserve deelnemingen moet vormen. Vooral door de mogelijkheid van stemrechtloze aandelen en het afschaffen van kapitaaleisen
kan de kwalificatie (groepsmaatschappij, deelneming of dochtermaatschappij) en waardering van deelnemingen in de jaarrekening wijzigen. Zo kan een waardering tegen nettovermogenswaarde niet meer mogelijk zijn of juist verplicht worden. Ook is mogelijk dat de verplichting om een geconsolideerde jaarrekening op te maken vervalt of juist ontstaat. Fiscale aspecten De fiscale aspecten van de Flex-bv zijn vooral gelegen in bepalingen die aansluiten bij fiscale begrippen als kwalificerend aandelenbezit en ‘belang’ in een bv. Dit komt door de mogelijkheid om verschillende soorten aandelen te creëren, waarbij kan worden gedifferentieerd in winstrecht en stemrecht. Maar ook anderszins heeft de Flex-bv fiscale gevolgen. Vennootschapsbelasting •
•
•
et begrip ‘verbonden lichaam’ is relevant voor een groot aantal bepalingen in de H vennootschapsbelasting, waaronder renteaftrekbeperkingen (zoals de thincapregeling) en de deelnemingsvrijstelling. De definitie haakt aan bij een belang van ten minste een derde gedeelte (bovenlangs, onderlangs of zijwaarts via een gezamenlijke moedermaatschappij). Hierbij wordt het winstrecht (financieel belang) en/of stemrecht (zeggenschapsbelang) in aanmerking genomen. Er zal wellicht eerder dan voorheen sprake zijn van ‘verbondenheid’. Voor de ‘deelnemingsvrijstelling’ dient een aandelenbelang gehouden te worden dat ten minste 5% van het totale nominaal gestorte kapitaal vertegenwoordigt. Zowel winstrechtloze als stemrechtloze aandelen kunnen onder de deelnemingsvrijstelling vallen. Dit biedt mogelijkheden bij werknemersparticipaties of samenwerkingsverbanden. Om een ‘fiscale eenheid’ te kunnen vormen met een dochtermaatschappij met verschillende soorten aandelen moeten de aandelen waarvan de moedermaatschappij de juridische en economische eigendom bezit, recht geven op zowel 95% van de stemrechten als op 95% van de winst- en vermogensrechten. De nieuwe aansprakelijkheidsregels bij uitkeringen kunnen voor de aansprakelijke aandeelhouderrechtspersoon leiden tot een niet-aftrekbaar deelnemingsverlies. Voor de aansprakelijke bestuurderrechtspersoon (zonder aandelenbelang) kan wel sprake zijn van een aftrekbaar verlies.
Inkomstenbelasting • •
•
Door het gebruik van stemrechtloze en winstrechtloze aandelen is sneller sprake van een aparte soort aandelen en daarmee sneller van een aanmerkelijk belang. De nieuwe aansprakelijkheidsregels inzake uitkeringen kunnen voor de aansprakelijke bestuurder of aandeelhouder leiden tot negatief loon respectievelijk tot verlies uit aanmerkelijk belang. Omdat het minimumkapitaal verdwijnt, kan dit onder strikte voorwaarden onbelast worden terugbetaald.
Overdrachtsbelasting •
•
verdrachtsbelasting kan aan de orde zijn wanneer de bv als onroerend-zaaklichaam wordt O aangemerkt en daarin een ‘belang’ van ten minste één derde wordt verkregen. Het nieuwe bv-recht kan van invloed zijn op de vraag of sprake is van een dergelijk belang. Wijziging van winstrechten in de Flex-bv kan leiden tot een belaste ‘verkrijging’ van rechten uit bestaande aandelen.
Wat moet u doen? Moet u per se direct actie ondernemen? Nee, met een bestaande bv kunt u met de statuten voortgaan onder de nieuwe regeling. Maar, omdat de mogelijkheden van de nieuwe wettelijke regeling groot zijn, is het goed om na te gaan in hoeverre deze mogelijkheden voor u nuttig zijn waardoor een statutenwijziging (op termijn) toch gewenst is. In veel gevallen zal hiervan sprake zijn, zodat wij u adviseren hierover op kortere termijn een gesprek met ons aan te gaan. Bij een nieuw op te richten bv kunt u uiteraard direct gebruik maken van de mogelijkheden van de nieuwe regeling. Het is niet uitgesloten dat een andere rechtsvorm, bijvoorbeeld een Naamloze Vennootschap (nv) beter past bij uw bedrijfsvoering en filosofie. Tevens is het mogelijk dat u uw onderneming in een andere rechtsvorm dan een bv uitoefent, bijvoorbeeld een eenmanszaak of een vof. De nieuwe flexibele mogelijkheden kunnen een bv voor u interessant maken. Wij zijn graag bereid de mogelijkheden van de nieuwe wetgeving met u te bespreken en deze te vertalen naar uw situatie.
Wilt u meer weten? U kunt direct contact opnemen met Pascal Kosters via telefoonnummer: 0162 32 20 00 of mail naar
[email protected] Of neem contact op met uw contactpersoon van HLB Van Daal & Partners.
www.hlb-van-daal.nl
Ondernemend, Ondernemend,net netals alsuu
HLB Van Daal & Partners is gevestigd in:in: HLB Van Daal & Partners is gevestigd Den Bosch, Dongen, Gemert, Oss, Schijndel, Tilburg, Uden enen Waalwijk. Den Bosch, Dongen, Gemert, Oss, Schijndel, Tilburg, Uden Waalwijk.
HLBHLB VanVan DaalDaal & Partners is a is member of of & Partners a member
www.hlb-van-daal.nl www.hlb-van-daal.nl
