Pozíciómenedzsment December :30. A webinárium hamarosan kezdődik. Kérjük, ellenőrizze, hogy számítógépe hangszórója be van-e kapcsolva

Pozíciómenedzsment 2016. December 13. 17:30 A webinárium hamarosan kezdődik. Kérjük, ellenőrizze, hogy számítógépe hangszórója be van-e kapcsolva. További technikai információk: https://www.kbcequitas.hu/menu/tamogatas/tudastar/oktatas

facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

Ismétlés 1. Mi a pozíciómenedzsment, hogyan csináljuk? 2. A lényeg, hogy ne vállaljuk túl magunkat, játszani kell a stop távolsággal és a vásárolt darabszámmal 3. Mekkora a jó pozícióméret? Vérmérséklettől függően 0,53%-ot érdemes kockára tenni 4. Tervezni kell! A 2-es hozam-kockázat arány már jó


2

Trading pozíciókezelés a stop-losson túl


3

Kereskedési napló • Teljesítménymérés • Adókimutatás • Statisztikák: – Átlagos nyerő – Átlagos bukó – Hit rate (ügyleteink hány százaléka nyerő) – Stb.

• A legfontosabb: tanulás a saját hibákból


4

Egy lehetséges kereskedési napló • Excel talán a legjobb, de bármi megteszi

• Praktikus tipp: Google Docs és Google Finance • •

Valós idejű adatok online „Excelben”, pl. GoogleFinance(„GOOG”,”price”) http://support.google.com/docs/bin/answer.py?hl=en&answer=155178 facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

5

Beszállás


6

Tervezés beszállás előtt • Döntsük el az irányt! • Alkossunk stratégiát – – – – –

• • • •

Mozgóátlagok Támasz-ellenállás Kitörés-visszateszt Technikai alakzatok Stb.

Tökéletesítgessük a stratégiánkat, de ne váltogassuk Mindig számoljunk hozam-kockázat arányt A célár csak nagyon ritkán teljesül, de… …minél több eshetőségre készülünk fel, annál nyugodtabbak leszünk a pozícióban facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

7

6 tanács • • • • • •

A fundamentumok inkább csak hosszútávon játszanak Rövid távú befektetéshez rövid távú grafikont nézzünk 2-es hozam/kockázat alatt inkább ne The trend is your friend! Trend ellen is lehet, csak sokkal nehezebb/veszélyesebb Ha megvan a döntés, ne habozzunk


8

És még 6 tanács • Ne lőjük el azonnal a puskaport, inkább építsünk pozíciót/piramist • Ne féljünk kistoppolódás után újra beszállni (sőt, tervezzünk!) • Makroadat, gyorsjelentés, hasonlók előtt óvatosan • Ne legyen túl sok pozíciód egyszerre • Ismerd ki azt, amivel kereskedni akarsz • Leátlagolni (kereskedőnek) tilos!


9

Beszállás a gyakorlatban


10



11



12

Mi a fontosabb? • TÉVHIT: A jó beszálló a legfontosabb. • VALÓSÁG: Jó beszállás nélkül nincs nyereséges pozíció, de jó kiszállási stratégia nélkül a jó beszállás is értéktelenné válik .


13

Pozíciómenedzselés


14

A stop mozgatása • Soha nem tágítjuk a kezdő stopot, nem növeljük a kockázatunkat • Ha megkerestük az induló kockázatot, felhúzzuk a stop-ot a beszálló szintre • A nyerőt hagyjuk nőni, lehetőség szerint ne csökkentsük a kockázatunkat (vannak kivételek persze) • Biztosítsuk be profitunkat, használjunk követő stop-ot • Amikor esésben van a papír, akkor félni kell, amikor emelkedik, akkor pedig reménykedni, nem fordítva!


15

Stop mozgatása – Nokia


16

Időbeli stop • Kezdjük el feljebb húzni a kezdő stopot, ha nem igazol minket a piac • Ha a pozíciónak szentelt idő vészesen telik, akár azonnali kiszállás! • Veszteséges pozícióban folyamatosan csökkentsük a kockázatot


17

„Kiütött a stop” • Ne kudarcként éljük meg • Ne feledjük, hogy 60%-os bukóaránnyal is lehet sikeres egy kereskedő • Ne féljünk visszaszállni, sőt, keressünk előre több jó hozam/kockázat pontot! • De ne igyekezzünk vissza a pozícióba görcsösen!


18

Kiszállás


19

A kiszállás • Az igazán rutinos kereskedőknél a „profit taking” ritka… • Sokkal inkább a stop mozgatásával szállnak ki (pozíciómenedzselés)


20

Hol szálljunk ki? • Már a beszálláskor tervezzük meg a kiszállást (hozam/kockázat számítás) • A célár csak ritkán teljesül, nem is ezért fontos meghatározni • Ha teljesül a célár, akkor se szálljunk ki feltétlenül azonnal, inkább húzzuk fel a stop-ot => Nyitva hagyjuk az utat • A ötletszerű felezés nyerőben nem jó stratégia • ALAPELV: a nyereséget hagyjuk nőni, a veszteséget elvágjuk


21

Hol szálljunk ki?


22

Pozícióméretezés


23

A pozícióméret ne legyen állandó! • Kezdjük a pozíciót kisebb mérettel, ne menj fejjel a falnak • Ha igazol minket a piac, növelhetjük a tétet (piramis) • Legyen egy korlát, amit semmiképpen nem lépünk át (3%) • Ha ellenünk megy a piac, csökkentsük a tétet

• Idegesebb piacon kisebb mérettel kereskedjünk • „Nyerő szériában” üssük a vasat, „rossz szériában” ne facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

24

Miért fontos a pozícióméretezés? • A kereskedési tőke megőrzése érdekében! • Tőke nélkül olyanok vagyunk, mint a boltos áru nélkül. Hány százalékos emelkedést kell elérni, hogy 0-ban legyünk?

Veszteség %-ban

1 000 000 Ft

10%

900 000 Ft

11%

20%

800 000 Ft

25%

30%

700 000 Ft

43%

40%

600 000 Ft

67%

50%

500 000 Ft

100%


25

Tételezzünk fel egy stratégiát! • Egy évben 10 beszállási jelet ad számunkra a DAX index • Minden lehetőséget egyetlen határidős kontraktussal játszunk meg


26

A stratégia 10 pont veszteséget generál

Forrás: Birger Schäfermeier – Die Kunst des erfolgreichen Tradens


27

Aktív pozícióméretezési stratégiával • Minden ügyleten a számlánk összegének 1%-át tesszük kockára. • A számlánk összege legyen mondjuk 100 000 Euró, egy pont elmozdulás az indexben pedig legyen 10 Euró.


28

A stratégia így már nyereséges lett


29

Mi ennek az oka? • Az első példában minden lehetőséget ugyanúgy 1 kontraktussal játszottunk meg • Itt a távolabbi stop-ok (rosszabb hozam/kockázat arány) esetén a méretezési stratégia csak kisebb mennyiséget enged meg vásárolni.


30

Gondolatok a poziméretezésről • Egy poziban négy dolgot tehetünk: – – – –

Tartás Kiszállás Növelés Csökkentés

• Veszteségben kockázatcsökkentés a jó stratégia (stop felhúzás/felezés/kiszállás)! • Nyerőben pókerezhetünk a még nagyobb nyerő reményében • Időzítsük a kockázatvállalást: a daytradernek pl. nap elején éri meg többet kockáztatni


31


32

Néhány fontos információ


33

A KBC Equitas a valódi online bróker • • • •

A szerződés aláírása az egyetlen „offline” lépés Számos K&H fiókban és az ügyfélszolgálatunkon is Minden más weben és emailen keresztül intézhető Webes előregisztráció segíti a számlanyitást

https://secure.equitas.hu/onlinereg


34

Ezt kínálja a KBC Equitas • A vezető külföldi tőzsdék és a BÉT EGYETLEN számláról • Több mint 20 piac, több ezer részvény és folyamatosan bővül • Közvetlen, igazi részvénybefektetés • Magyarországi szolgáltató, magyar ügyfélszolgálat, magyar elemzők • Minőségi elemzési termékek, hírlevelek, tippek és ötletek

A KBC Equitas hírlevelei  facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

35

Piacok a KBC Equitasnál

http://g.co/maps/uxqdr facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

36

Pozíciómenedzsment December :30. A webinárium hamarosan kezdődik. Kérjük, ellenőrizze, hogy számítógépe hangszórója be van-e kapcsolva

Recommend Documents