Kereskedés ETF-ekkel Március 8. 17:30. A webinárium hamarosan kezdődik. Kérjük, ellenőrizze, hogy számítógépe hangszórója be van-e kapcsolva

Kereskedés ETF-ekkel 2015. Március 8. 17:30 A webinárium hamarosan kezdődik. Kérjük, ellenőrizze, hogy számítógépe hangszórója be van-e kapcsolva. További technikai információk: https://www.kbcequitas.hu/menu/tamogatas/tudastar/oktatas

facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

https://www.kbcequitas.hu/menu/oktatas/webinarium.html


2

Mai menetrend • • • •

Mi az az ETF? Miben különbözik a certifikáttól? Az ETF-ek szerepe a különböző kereskedési stratégiákban. ETF-ek a KBC Equitas rendszereiben, és az ETF-kereső használata.


3

Az ETF nagyon egyszerűen Exchange-traded Fund Nyíltvégű alapok, de tőzsdén forognak Valamilyen jól definiált alaptermék árfolyamát követi le Eredetileg részvényindex összetételét képezi le, de… • Árjegyzés biztosítja, hogy az árfolyam ne térjen el a mögöttes értéktől • Likvid és transzparens • • • •


4

Az S&P500 és a SPY • Tökéletesen követi az indexet az ETF


5

Az ETF nem certifikát ETF

Certifikát

• Általában több termék áll mögötte • Elkülönített portfólió áll mögötte • Ismert az alapban lévő vagyon nagysága • Nincs vagy alacsony (max. 3x) a tőkeáttétel • Nincs „kiütődés” • Van osztalék • Alacsonyabb partnerkockázat

• Általában egy termék áll mögötte • A kibocsátó fedezi a kitettséget (vagy nem) • Jelentős a turbó (tőkeáttételes) certifikátok aránya • Kiütődés, folyamatos termékforgás • Nincs osztalék • Valamivel magasabb partnerkockázat


6

Ennyire pörögnek az ETF-ek Ticker

Név

Átlagos forgalom (db)

SPY

SPDR S&P 500 ETF TRUST

127 582 232

VXX

IPATH S&P 500 VIX S/T FU ETN

56 388 452

EEM

ISHARES MSCI EMERGING MKT IN

53 654 848

XLF

FINANCIAL SELECT SECTOR SPDR

52 302 832

IWM

ISHARES RUSSELL 2000

33 132 768

QQQ

POWERSHARES QQQ NASDAQ 100

29 485 434

VWO

VANGUARD FTSE EMERGING MARKE

18 749 698

TZA

DIREXION DLY SM CAP BEAR 3X

15 259 266

SDS

PROSHARES ULTRASHORT S&P500

10 693 806

TNA

DIREXION DLY SM CAP BULL 3X

6 784 301

• A legnagyobb ETF átlagos napi forgalma kb. 20 mrd USD! facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

7


8

Új stratégiák széles tárháza Egyszerűbb stratégiák 1. Nyersanyagpiaci befektetések 2. Régiók és országok lefedése 3. Speciális szektorok 4. Short lehetőségek Összetettebb stratégiák 5. „Stílus” befektetések, speciális indexek 6. Relatív stratégiák (alul/felülteljesítés)


9

1: Miért jó a nyersanyag ETF? • • • • •

Kis léptékben is működik, szemben a határidős piaccal Egyszeres (vagy kicsi) a tőkeáttétel Gyorsabb és rugalmasabb, mint fizikai aranyat vásárolni Egyszerűbb és olcsóbb is Mégis ott a fizikai eszköz mögötte


10

A GLD mögött tényleg fizikai arany áll


11

SPDR Gold Shares (GLD) Több mint 68 mrd USD a vagyon A második legnagyobb ETF Jelentős része arany (több mint 1000 tonna) A világ tíz legnagyobb aranytartaléka között szerepel (nagyságrendileg annyi, mint Svájcé) • Nem ez az egyetlen arany ETF! • • • •

– Long, short, tőkeáttételes alapok – Egyszeres short: DGZ


12

Nyersanyagpiaci befektetések • Egészen egzotikus termékek is: pl. szója vagy kakaó • Long/short és tőkeáttételes ETF-ek Fémek

Agrár

Energia

Arany

Cukor

WTI

Ezüst

Szója

Brent

Platina

Gyapot

Földgáz

Palládium

Kakaó

Réz

Kávé

• Igény szerint bővítjük a kínálatot!


13

2: Régiók és országok • Szélesebb részvénypiacok – S&P500, Russell2000, globális piacok, stb.

• Régiók, országok – feltörekvő piacok, Japán, Oroszország, Németország, stb.


14

3: Szűkebb részpiacokra épülő ETF-ek • Miért?  „Elfogytak” a nagy indexek, megnőtt az igény speciális szektorok iránt • Szektorok, iparágak – Pénzügy, egészségügy, technológia, közmű, stb.

• Szűkebb piacok, alszektorok – Pl. small-cap, biotech, clean-tech, clean-energy

• Sajátos kockázatok – Illikvidebb a mögöttes piac – Kisebb alapok, magasabb ktg.terhelés – Hiányozhat a megfelelő benchmark


15

Példa: SPDR Select Sector ETF-ek • • • • • • • • • •

Az S&P500 szektorai XLB - Alapanyagok XLV - Egészségügyi szektor XLP - Nem ciklikus fogyasztási javak XLY - Ciklikus fogyasztási javak XLE - Energiaszektor XLF - Pénzügyi szektor XLI - Ipari szektor XLK - Technológiai szektor XLU - Közműcégek

Mind elérhető a KBC Equitas rendszereiben!


16

4: Az ETF kiváló lehetőség a shortolásra • Szinte minden típusú ETF-nek létezik short (inverz) változata • A short ETF árfolyama akkor emelkedik, ha a mögöttes termék esik • A short ETF-et kell megvenni, ha a mögöttes termék esésre számítunk


17

5+6: Összetett stratégiák • Stílus befektetések: például nagy növekedésű cégek, stabil cash-flowt termelő cégek, alulértékelt cégek, stb. • Relatív stratégiák: Nézzünk egy példát – Tegyük fel, hogy az Apple szerintünk jól fog teljesíteni. – De fogalmunk sincs, hogy mi lesz a piacon a következő hónapokban – Megoldás: Apple részvényt veszünk, és S&P 500 short ETF-et – Ha az Apple jobban teljesít a piacnál, akkor nyerünk. Ha a piaci hangulat rossz lesz, akkor többet nyerünk a shorttal, mint amennyit long Apple pozíción bukunk. Fordítva is igaz, ha jó lesz a piaci hangulat. – Short részvény + Long piac kombináció ugyanúgy megjátszható! facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

18

FONTOS: Tőkeáttételes ETF-ek • A tőkeáttételes ETF a mögöttes index napi elmozdulásának meghatározott többszörösét ígéri naponta (reggel „visszaáll” a tőkeáttétel) • A tőkeáttételes ETF-ek sok befektetőt megtréfálnak, a tőkeáttétel a napi elmozdulásokra vonatkozik • Napon belüli, vagy pár napos pozíciókra alkalmas • Igazán hosszú tartásra nem jók (kiszámíthatatlanabb), arra jobb a tőkeáttétel nélküli ETF.


19

Konklúzió • • • • •

Az ETF egyszerű, gyors, rugalmas Kiváló befektetési célra és spekulációra is Széles termékpaletta: szinte mindenre van ETF Igazi tőzsdén forgó értékpapír, mögöttes portfólióval Átláthatóbb, mint sok hasonló pénzügyi termék

• Rengeteg stratégia válik elérhetővé, ami egyszerű részvényekkel nem működik


20

ETF-ek a KBC Equitasnál • Több száz ETF, és folyamatosan bővül • Több mint 70 féle mögöttes termék • A legelső pillanatoktól kezdve aktívan kereskednek az ügyfeleink


21

Extra alapokból sincs hiány • Árupiacok – Olaj, arany, szója, földgáz, cukor, palládium, stb.

• Devizakeresztek – EURCHF, EURUSD, USDJPY, stb.

• Speciális – Kötvénypiacok, VIX index, stb.

• Minden termékre igyekszünk long, short és tőkeáttételes verziót is kínálni!


22

Kereskedés a gyakorlatban • Az ETF-ek neve nagyon hosszú  a tickerrel (SPY, XLF, stb.) utalunk rájuk • A rendszerekben is ticker alapján találhatók meg • A kereskedésük ugyanúgy zajlik, mint egy részvénynél! • Árjegyzés


23

Hogyan találjam meg a megfelelőt? • https://www.kbcequitas.hu/menu/szolgaltatasok/ertekpapirok/etf/akbc-equitasnal-elerheto-etf-ek-listaja.html

• A TICKER kód, amivel megtaláljuk a rendszerekben az ETF-eket


24


25

És a végére egy kis meglepetés


26

WebBroker 2.0 Jön az elmúlt évek legnagyobb fejlesztése


27

WebBroker 2.0


28

WebBroker 2.0


29

WebBroker 2.0

További információkért látogasson el a KBC Equitas fejlesztési blogjába!


30

Néhány fontos információ


31

A KBC Equitas a valódi online bróker • • • •

A szerződés aláírása az egyetlen „offline” lépés Számos K&H fiókban és az ügyfélszolgálatunkon is Minden más weben és emailen keresztül intézhető Webes előregisztráció segíti a számlanyitást

https://www.kbcequitas.hu/onlinereg/


32

Ezt kínálja a KBC Equitas • A vezető külföldi tőzsdék és a BÉT EGYETLEN számláról • Több mint 20 piac, több ezer részvény és folyamatosan bővül • Közvetlen, igazi részvénybefektetés • Magyarországi szolgáltató, magyar ügyfélszolgálat, magyar elemzők • Minőségi elemzési termékek, hírlevelek, tippek és ötletek

A KBC Equitas hírlevelei  facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

33

Piacok a KBC Equitasnál

http://g.co/maps/uxqdr facebook.com/KBCEquitas | twitter.com/KBCEquitas | www.kbcequitas.hu

34

Kereskedés ETF-ekkel Március 8. 17:30. A webinárium hamarosan kezdődik. Kérjük, ellenőrizze, hogy számítógépe hangszórója be van-e kapcsolva

Recommend Documents