PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN NERACA KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam Jutaan Rupiah) AKTIVA Investasi Pihak ketiga Deposito berjangka Efek Pinjaman polis Lain-lain
Catatan
2004
2003
89,760 576,769 28,619 143
22,087 252,828 13,702 143
695,291
288,760
1,394 414,125 1,458,916
38,190 309,147 1,155,731
1,874,435
1,503,068
2,569,726
1,791,828
63
36
5,787 45,919
8,798 5,133
51,769
13,967
2,750
2,531
420
147
2d,2e,6,24
2,895
1,013
2d,24
1,626
1,701
631
1,186
2d,2e,3,24
Jumlah Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Deposito berjangka Efek Penyertaan dalam bentuk saham Jumlah Jumlah Investasi Kas dan bank Kas Bank Pihak ketiga Pihak yang mempunyai hubungan istimewa
2d,4,24
Jumlah Kas dan Bank Piutang premi Piutang reasuransi Piutang hasil investasi Piutang lain-lain dari pihak yang mempunyai hubungan istimewa
2d,2f,5,24 2k,25
Biaya dibayar di muka
2d,2g,24
Aktiva pajak tangguhan
2m,19
37,207
13,471
Aktiva tetap - setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp 11.645 pada tahun 2004 dan Rp 10.784 pada tahun 2003
2h,7
5,709
4,582
Biaya akuisisi ditangguhkan - bersih
2i,8
6,100
7,992
1,893
1,009
2,680,726
1,839,427
Aktiva lain-lain JUMLAH AKTIVA
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi.
1
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN NERACA KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam Jutaan Rupiah) Catatan
2004
2003
914,389 9,538 11,096 1,258
530,456 3,188 8,013 1,493
936,281
543,150
289
401
KEWAJIBAN DAN EKUITAS KEWAJIBAN Kewajiban kepada pemegang polis Kewajiban manfaat polis masa depan Estimasi kewajiban klaim Hutang klaim Premi yang belum merupakan pendapatan
2j,9
Jumlah Kewajiban kepada Pemegang Polis Titipan premi Hutang reasuransi
2k,25
709
351
Biaya masih harus dibayar
2l,22
1,794
1,381
632
429
56
205
939,761
545,917
Hutang pajak
2m,10,19
Hutang lain-lain Jumlah Kewajiban EKUITAS Modal saham - nilai nominal Rp 125 per saham Modal dasar - 23.160.000.000 saham Modal ditempatkan dan disetor penuh - 11.982.506.676 saham pada tahun 2004 dan 11.976.943.640 saham pada tahun 2003
11
1,497,813
1,497,118
Tambahan modal disetor - bersih
12
104,646
104,646
Selisih nilai transaksi restrukturisasi entitas sepengendali
2d,13
(703,619)
(703,619)
Selisih penilaian kembali aktiva tetap
2h,7
593
593
Laba belum direalisasi dari efek yang tersedia untuk dijual
2e,3
161,768
62,113
3,192 676,572
1,592 331,067
Jumlah Ekuitas
1,740,965
1,293,510
JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS
2,680,726
1,839,427
Saldo laba Ditentukan penggunaannya Tidak ditentukan penggunaannya
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi.
2
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASI UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam Jutaan Rupiah) Catatan PENDAPATAN Pendapatan premi Premi bruto Premi reasuransi Penurunan premi yang belum merupakan pendapatan Jumlah pendapatan premi Hasil investasi Lain-lain
2004
2d,2k,14,24 2k,25 2k,9
774,243 (7,367)
492,602 (6,007)
235
113
767,111 443,164 1,666
486,708 200,257 5,637
1,211,941
692,602
2c,2d,2e,3,15,24 2c,2d,2k,24
Jumlah Pendapatan
2003
BEBAN Klaim dan manfaat 2k,16 Klaim reasuransi 2k,25 Kenaikan kewajiban manfaat polis masa depan dan estimasi kewajiban klaim 2j,2k,9 Biaya akuisisi 2i,8,17 Beban usaha Pemasaran 2k,18 Umum dan administrasi 2d,2k,2l,19,23,24
443,375 (3,698)
338,166 (2,984)
390,283 28,716
147,046 26,908
3,147 26,749
3,031 28,117
Jumlah Beban
888,572
540,284
LABA SEBELUM MANFAAT PAJAK
323,369
152,318
23,736
11,603
347,105
163,921
28.98 -
13.69 12.04
MANFAAT PAJAK
2m,20
LABA BERSIH LABA PER SAHAM (dalam Rupiah penuh) Dasar Dilusian
2n,21
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi.
3
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASI UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam Jutaan Rupiah) Modal Ditempatkan dan Disetor Catatan Penuh Saldo per 1 Januari 2003 Pelaksanaan waran Laba belum direalisasi dari efek yang tersedia untuk dijual
1,497,078 11
2e,3
Laba bersih tahun berjalan
40
Selisih Nilai Laba Belum Tambahan Transaksi Selisih Direalisasi Saldo Laba Modal Restrukturisasi Penilaian Dari Efek Tidak Disetor Entitas Kembali Yang Tersedia Ditentukan Ditentukan Bersih Sepengendali Aktiva Tetap Untuk Dijual Penggunaannya Penggunaannya 104,646
(703,619)
593
-
-
-
-
-
40
-
-
-
-
62,113
-
-
62,113
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Dividen tunai
22
-
-
-
-
-
Laba belum direalisasi dari efek yang tersedia untuk dijual
1,497,118 11
2e,3
Laba bersih tahun berjalan Cadangan umum Saldo per 31 Desember 2004
22
1,076,418
-
22
Pelaksanaan waran
176,528
-
Cadangan umum
Saldo per 31 Desember 2003
1,192
Jumlah Ekuitas
695
104,646
(703,619)
593
163,921 400
-
62,113
(400) (8,982)
1,592
331,067
163,921 (8,982) 1,293,510
-
-
-
-
-
-
695
-
-
-
-
99,655
-
-
99,655
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1,497,813
104,646
(703,619)
593
161,768
347,105 1,600 3,192
(1,600) 676,572
347,105 1,740,965
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi.
4
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASI UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam Jutaan Rupiah) 2004 ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI Penerimaan premi Penerimaan klaim reasuransi Penerimaan lain-lain Pembayaran klaim dan manfaat Pembayaran premi reasuransi Pembayaran biaya akuisisi Pembayaran beban usaha Kas Bersih Diperoleh dari Aktivitas Operasi ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI Penerimaan hasil investasi Pencairan deposito berjangka Hasil penjualan surat berharga Penerimaan pinjaman polis Hasil penjualan aktiva tetap Penempatan deposito berjangka Penempatan surat berharga Pemberian pinjaman polis Perolehan aktiva tetap Kas Bersih Digunakan untuk Aktivitas Investasi ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN Penambahan modal disetor dari konversi waran Pembayaran dividen tunai
2003
759,318 3,425 1,624 (398,257) (7,009) (26,824) (28,649)
481,456 3,282 5,196 (285,385) (5,969) (21,270) (27,562)
303,628
149,748
66,867 94,145 602,927 380 65 (120,877) (866,416) (41,428) (2,184)
69,648 63,775 360,450 1,282 476 (47,546) (545,527) (43,381) (867)
(266,521)
(141,690)
695
40 (8,982)
695
(8,942)
KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH KAS DAN BANK
37,802
(884)
SALDO KAS DAN BANK AWAL TAHUN
13,967
14,851
SALDO KAS DAN BANK AKHIR TAHUN
51,769
13,967
Kas Bersih Diperoleh dari (Digunakan untuk) Aktivitas Pendanaan
-
Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi.
5
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 1.
UMUM a. Pendirian Perusahaan PT Panin Life Tbk (Perusahaan) didirikan dalam rangka Undang-Undang Penanaman Modal Dalam Negeri No. 6 tahun 1968 jo. Undang-Undang No. 12 tahun 1970 berdasarkan akta No. 192 tanggal 19 Juli 1974 dari Ridwan Suselo, S.H., notaris di Jakarta. Akta pendirian ini disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia dalam Surat Keputusannya No. Y.A.5/83/6 tanggal 4 April 1975 serta diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 30 tanggal 15 April 1975, Tambahan No. 203. Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta No. 21 tanggal 15 Agustus 2003 dari Veronica Lily Dharma, S.H. notaris di Jakarta, mengenai perubahan modal ditempatkan dan disetor sehubungan dengan perubahan nilai nominal saham Perusahaan dari Rp 500 menjadi Rp 125. Akta perubahan ini telah diterima dan dicatat oleh Menteri Kehakiman Dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan No. C-24143HT.01.04.TH.2003 tanggal 10 Oktober 2003 dan telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 94 tanggal 24 Nopember 2003 Tambahan No. 916. Sesuai dengan pasal 3 Anggaran dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan Perusahaan adalah dalam bidang asuransi jiwa, asuransi kesehatan, asuransi kecelakaan diri dan usaha anuitas. Perusahaan mendapatkan izin usaha sebagai perusahaan asuransi jiwa berdasarkan Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. Kep-1405/Djm/III.5/10/1974 tanggal 24 Oktober 1974 yang telah diperpanjang terakhir dengan Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. Kep-089/KM.11/1986 tanggal 21 Agustus 1986. Perusahaan berkantor pusat di Jakarta dan memiliki 22 kantor pemasaran yang tersebar di Pulau Jawa, Bali, Sumatera, Kalimantan dan Sulawesi. Perusahaan mulai beroperasi secara komersial pada tahun 1976. Pada tahun 1995, berdasarkan Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. KEP-164/KM.17/1995 tanggal 23 Juni 1995, Perusahaan memperoleh pengesahan untuk mengelola Dana Pensiun Lembaga Keuangan. Perusahaan tergabung dalam kelompok usaha (grup) Pan Indonesia. b. Penawaran Umum Efek Perusahaan Pada tanggal 30 April 1983, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Badan Pengawas Pasar Modal (Bapepam) dengan suratnya No. SI-016/PM/E/1983 untuk melakukan penawaran umum atas 1.020.000 saham Perusahaan kepada masyarakat.
6
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Penawaran Umum Perdana dan Terbatas yang telah dilakukan oleh Perusahaan adalah sebagai berikut : Tahun
1983 1989 1998 1999 1999 1999
Keterangan
Penawaran Umum Penawaran Umum Penawaran Umum Penawaran Umum Penawaran Umum Penawaran Umum
Harga Penawaran Per Saham (Rupiah penuh)
Jumlah Saham
Perdana Terbatas I Terbatas II Terbatas III Terbatas IV Terbatas V
1.020.000 793.664 147.998.456 236.797.530 887.990.736 1.545.370.857
2.950 6.300 500 500 500 500
Sampai dengan tanggal 31 Desember 2004 seluruh saham Perusahaan atau sejumlah 11.982.506.676 lembar saham telah dicatatkan pada Bursa Efek Jakarta dan Surabaya. c.
Anak Perusahaan Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2004 dan 2003, struktur pemilikan atas Anak perusahaan yang dikonsolidasi adalah sebagai berikut: Persentase Pemilikan
d.
Anak Perusahaan
Domisili
Jenis Usaha
PT Panin Banholdco
Jakarta
Perdagangan dan Jasa
PT Anugrah Life Insurance
Jakarta
Asuransi Jiwa
2004
2003
Jumlah Aktiva Tahun Operasi
2004
2003
99,9991%
99,9991%
1998
11,090
10,977
99,99996%
99,99996%
1991
6,573
5,568
Karyawan, Dewan Direksi dan Dewan Komisaris Susunan pengurus Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2004 adalah sebagai berikut: Dewan Komisaris : Presiden Komisaris Wakil Presiden Komisaris Komisaris
: Mu’min Ali Gunawan : Suwirjo Josowidjojo : Lim Rudy Susanto (Komisaris Independen)
Dewan Direksi : Presiden Direktur Wakil Presiden Direktur Wakil Presiden Direktur Direktur
: : : :
Fadjar Gunawan Kurniawati Sadeli Tri Djoko Santoso Adrianto Hadrian
Jumlah karyawan Perusahaan sebanyak 275 orang dan 375 orang masing-masing pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003.
7
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI Laporan keuangan konsolidasi terlampir disajikan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia, yaitu Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No. 36 tentang “Akuntansi Asuransi Jiwa”, Pedoman Akuntansi Asuransi Indonesia (PAKASI), peraturan perundang-undangan yang berlaku untuk asuransi jiwa dan peraturan Badan Pengawas Pasar Modal (BAPEPAM). a.
Dasar Pengukuran dan Penyusunan Laporan Keuangan Konsolidasi Laporan keuangan konsolidasi disusun berdasarkan konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali beberapa akun tertentu disusun berdasarkan pengukuran lain sebagaimana diuraikan dalam kebijakan akuntansi masing-masing akun tersebut. Laporan arus kas konsolidasi disusun dengan menggunakan metode langsung (direct method) dengan mengelompokkan arus kas ke dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan. Mata uang pelaporan yang digunakan untuk penyusunan laporan keuangan konsolidasi adalah Rupiah.
b.
Prinsip-prinsip Konsolidasi Laporan keuangan konsolidasi meliputi laporan keuangan Perusahaan dan anak perusahaan dengan pemilikan lebih dari 50%, baik langsung maupun tidak langsung. Saldo dan transaksi termasuk keuntungan/kerugian yang belum direalisasi atas transaksi antar perusahaan, jika ada, dieliminasi untuk mencerminkan posisi keuangan dan hasil usaha Perusahaan dan Anak perusahaan sebagai satu kesatuan usaha. Proporsi bagian pemilikan pemegang saham minoritas atas ekuitas dan laba bersih Anak perusahaan yang dikonsolidasi tidak disajikan karena jumlahnya tidak material. Sampai saat ini, Anak perusahaan, PT Panin Banholdco, belum memulai kegiatan komersialnya dan laporan keuangan PT Panin Banholdco telah disajikan sesuai dengan PSAK No. 6 tentang “Akuntansi dan Pelaporan bagi Perusahaan dalam Tahap Pengembangan.”
c.
Transaksi dan Saldo Dalam Mata Uang Asing Perusahaan dan Anak perusahaan menyelenggarakan catatan akuntansinya dalam mata uang Rupiah. Transaksi-transaksi selama tahun berjalan dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam mata uang Rupiah dengan kurs yang berlaku pada saat terjadinya transaksi. Pada tanggal neraca, aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam mata uang Rupiah dengan menggunakan kurs tengah Bank Indonesia yang berlaku pada tanggal tersebut. Laba atau rugi bersih kurs yang timbul akibat penjabaran tersebut dicatat pada Laporan Laba Rugi Konsolidasi tahun berjalan. Kurs yang digunakan untuk menjabarkan aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing ke dalam mata uang Rupiah adalah kurs tengah dari kurs jual beli uang kertas asing dan kurs transaksi Bank Indonesia pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 9.290 dan Rp 8.465 untuk US$ 1.
8
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) d.
Transaksi dengan Pihak-Pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa Perusahaan dan Anak perusahaan melakukan transaksi dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa sebagaimana dimaksud dalam Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No. 7 tentang “Pengungkapan Pihak-pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa.” Semua transaksi dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa dalam jumlah signifikan, baik yang dilakukan dengan atau tidak dengan tingkat bunga atau harga, persyaratan dan kondisi yang sama dengan pihak ketiga, telah diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan konsolidasi.
e.
Investasi Deposito berjangka Deposito berjangka terdiri dari deposito wajib dan deposito biasa yang dinyatakan sebesar nilai nominal. Efek Investasi efek yang diperdagangkan dan tersedia untuk dijual disajikan sebesar nilai wajarnya. Laba atau rugi yang belum direalisasi akibat kenaikan atau penurunan nilai wajar efek yang diperdagangkan disajikan dalam laporan laba rugi periode berjalan. Sedangkan laba atau rugi yang belum direalisasi akibat kenaikan atau penurunan nilai wajar efek yang tersedia untuk dijual dicatat sebagai komponen ekuitas dan diakui sebagai penghasilan atau beban pada saat laba atau rugi tersebut direalisasi. Investasi dalam efek hutang yang dimaksudkan untuk dimiliki hingga jatuh tempo dinyatakan sebesar biaya perolehannya yang disesuaikan dengan amortisasi premi dan atau diskonto yang belum diamortisasi. Jika ada kemungkinan Perusahaan tidak dapat memperoleh kembali seluruh atau sebagian jumlah biaya perolehan yang seharusnya diterima sehubungan dengan persyaratan perjanjian efek hutang, maka penurunan yang bersifat permanen dianggap telah terjadi. Jika penurunan nilai wajar dinilai sebagai penurunan permanen, biaya perolehan efek individual harus diturunkan hingga sebesar nilai wajarnya, dan jumlah penurunan nilai tersebut diakui dalam laporan laba rugi sebagai rugi yang telah direalisasi. Untuk menghitung laba atau rugi yang direalisasi, biaya perolehan efek hutang yang dimiliki hingga jatuh tempo ditentukan berdasarkan metode identifikasi khusus, sedangkan biaya perolehan efek ekuitas ditentukan berdasarkan metode rata-rata tertimbang. Investasi dalam reksa dana dicatat sebesar nilai aktiva bersih dan selisih antara nilai aktiva bersih dengan biaya perolehan dilaporkan dalam laporan laba rugi periode berjalan. Penyertaan dalam bentuk saham Penyertaan dengan pemilikan 20% sampai dengan 50%, baik langsung maupun tidak langsung, dinyatakan sebesar biaya perolehan, ditambah atau dikurangi dengan bagian
9
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) laba atau rugi perusahaan asosiasi sejak perolehan sebesar persentase pemilikan dan dikurangi dengan dividen yang diterima (metode ekuitas). Saham yang diperoleh dalam rangka restrukturisasi entitas sepengendali dicatat sebesar nilai buku penyertaan dari perusahaan yang mengalihkan. Selisih antara harga pengalihan dengan nilai buku tersebut dibukukan dalam akun Selisih Nilai Transaksi Restrukturisasi Entitas Sepengendali, yang disajikan sebagai unsur ekuitas. Investasi lainnya Penyertaan dalam bentuk saham dengan pemilikan kurang dari 20% yang nilai wajarnya tidak tersedia dan dimaksudkan untuk investasi jangka panjang dinyatakan sebesar biaya perolehan (metode biaya). Bila terjadi penurunan nilai yang bersifat permanen, nilai tercatatnya dikurangi untuk mengakui penurunan tersebut dan kerugiannya dibebankan pada laporan laba rugi tahun berjalan. Investasi dalam bentuk pinjaman polis dinyatakan sebesar biaya perolehan dikurangi dengan bunga diterima dimuka. f.
Penyisihan Piutang Ragu-Ragu Perusahaan tidak membentuk penyisihan piutang ragu-ragu atas piutang premi sehubungan dengan kebijakan Perusahaan untuk tidak mengakui piutang premi yang telah melewati masa dispensasi pembayaran premi (lapse).
g.
Biaya Dibayar Di Muka Biaya dibayar di muka dibebankan sesuai dengan masa manfaat masing-masing biaya.
h.
Aktiva Tetap Aktiva tetap, kecuali aktiva tetap tertentu yang dinilai kembali berdasarkan peraturan pemerintah, dinyatakan sebesar biaya perolehan dikurangi akumulasi penyusutan. Penyusutan dihitung dengan menggunakan metode saldo menurun ganda (doubledeclining balance method), kecuali bangunan milik Perusahaan dan inventaris kantor milik PT Anugrah Life Insurance, Anak Perusahaan, yang disusutkan dengan metode garis lurus (straight-line method) masing-masing selama 20 tahun dan 4 tahun, dengan tarif sebagai berikut: Jenis Aktiva Tetap Kendaraan bermotor Mesin kantor Perabot kantor Inventaris kantor
Tarif Penyusutan 50% - 25% 50% - 25% 50% 50%
Tanah dinyatakan berdasarkan biaya perolehan dan tidak diamortisasi. Beban pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada laporan laba rugi konsolidasi pada saat terjadinya; pengeluaran yang memperpanjang masa manfaat atau memberi manfaat ekonomis di masa yang akan datang dalam bentuk peningkatan kapasitas, mutu produksi atau peningkatan standar kinerja dikapitalisasi. Aktiva tetap yang sudah
10
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah)
i.
tidak digunakan lagi atau yang dijual, nilai tercatat dan akumulasi penyusutannya dikeluarkan dari kelompok aktiva tetap yang bersangkutan dan laba atau rugi yang terjadi dibukukan dalam laporan laba rugi konsolidasi pada tahun yang bersangkutan. Biaya Akuisisi Ditangguhkan Sejak tahun 1996 sampai dengan tahun 2000, biaya-biaya yang berhubungan dengan penutupan polis, meliputi komisi, insentif, diskon premi dan pemeriksaan kesehatan calon tertanggung, ditangguhkan dan dialokasikan berdasarkan perhitungan aktuaria karena kewajiban manfaat polis masa depan ditentukan dengan metode tingkat premi murni (net level premium method). Sejak tahun 2001, biaya akuisisi yang berhubungan dengan kontrak asuransi baru langsung diakui sebagai beban tahun berjalan karena kewajiban manfaat polis masa depan ditentukan dengan metode Zillmer Quota 30 permil, sedangkan saldo biaya akuisisi ditangguhkan tetap dialokasikan berdasarkan perhitungan aktuaria.
j.
Kewajiban Manfaat Polis Masa Depan Kewajiban manfaat polis masa depan adalah nilai sekarang estimasi manfaat polis masa depan yang akan dibayar kepada pemegang polis atau ahli warisnya dikurangi dengan nilai sekarang estimasi premi masa depan yang akan diterima dari pemegang polis dan diakui pada saat pengakuan pendapatan premi. Kewajiban manfaat polis masa depan dinyatakan pada neraca berdasarkan perhitungan aktuaria. Kenaikan (penurunan) kewajiban manfaat polis masa depan diakui sebagai beban (pendapatan) pada tahun berjalan.
k.
Pengakuan Pendapatan dan Beban Pendapatan premi Premi kontrak jangka pendek diakui sebagai pendapatan dalam periode kontrak sesuai dengan proporsi jumlah proteksi asuransi yang diberikan. Premi kontrak jangka panjang diakui sebagai pendapatan pada saat jatuh tempo. Premi yang belum merupakan pendapatan merupakan bagian premi yang telah dilunasi namun belum merupakan pendapatan karena masa pertanggungan masih berjalan pada akhir periode atas penutupan asuransi berjangka dan asuransi manfaat tambahan. Premi yang belum merupakan pendapatan dihitung secara individual dari tiap pertanggungan yang besarnya ditetapkan secara proporsional dengan jumlah proteksi yang diberikan selama periode pertanggungan atau periode resiko. Premi reasuransi adalah bagian dari premi bruto yang menjadi hak reasuradur berdasarkan perjanjian (kontrak) reasuransi. Premi reasuransi diakui selama periode reasuransi secara proporsional dengan proteksi yang diperoleh. Pendapatan lainnya Pendapatan lainnya diakui pada saat terjadinya (accrual basis).
11
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Klaim dan manfaat Klaim dan manfaat asuransi meliputi klaim-klaim yang telah disetujui (settled claims), klaim dalam proses penyelesaian (outstanding claims) dan klaim yang terjadi namun belum dilaporkan (claims incurred but not yet reported). Klaim dan manfaat tersebut diakui sebagai beban pada saat timbulnya kewajiban untuk memenuhi klaim. Bagian klaim yang diperoleh dari reasuradur diakui dan dicatat sebagai pengurang beban klaim pada periode yang sama dengan pengakuan beban klaim. Jumlah klaim dalam proses penyelesaian, termasuk klaim yang terjadi namun belum dilaporkan, dinyatakan sebesar jumlah taksiran (estimasi) berdasarkan perhitungan teknis asuransi oleh aktuaris. Perubahan dalam jumlah estimasi kewajiban klaim, sebagai akibat proses penelaahan lebih lanjut dan perbedaan antara jumlah estimasi klaim dengan klaim yang dibayarkan, diakui sebagai penambah atau pengurang beban dalam laporan laba rugi pada tahun terjadinya perubahan. Reasuransi Perusahaan dan Anak perusahaan mereasuransikan sebagian resiko atas pertanggungan yang telah diaksep kepada perusahaan reasuransi. Jumlah premi dibayar diakui sebagai premi reasuransi selama periode kontrak reasuransi secara proporsional dengan proteksi yang diperoleh. Beban Beban pemasaran, beban umum dan administrasi, dan beban lainnya diakui pada saat terjadinya (accrual basis). l.
Program Pensiun dan Manfaat Karyawan Lainnya Perusahaan menyelenggarakan program pensiun manfaat pasti untuk karyawan tetap yang mulai bekerja sebelum tanggal 1 Januari 1997 dan program pensiun iuran pasti untuk karyawan tetap yang bekerja setelah tanggal tersebut. Perusahaan mengakui penyisihan uang penghargaan terhadap pegawai berdasarkan Undang-Undang Tenaga Kerja No. 13/2003 (UU No.13/2003) tanggal 25 Maret 2003. Undang-Undang ini menggantikan Keputusan Menteri Tenaga Kerja No. Kep150/Men/2000 tanggal 20 Juni 2000. Penyisihan tersebut dihitung dengan membandingkan manfaat yang akan diterima oleh karyawan dari Program Pensiun pada usia pensiun normal dengan manfaat yang akan diterima berdasarkan UU No. 13/2003 setelah dikurangi dengan akumulasi kontribusi karyawan dan hasil investasinya. Apabila manfaat pensiun lebih kecil dari pada manfaat menurut UU No. 13/2003, maka Perusahaan akan membayar kekurangan tersebut. Penyisihan yang telah dibentuk berdasarkan hasil penilaian dari aktuarial.
m.
Manfaat Atau Beban Pajak Manfaat atau beban pajak tahun berjalan dihitung berdasarkan penghasilan kena pajak dalam tahun yang bersangkutan. Penangguhan pajak (deffered tax) dilakukan untuk mencerminkan pengaruh pajak atas beda waktu antara pelaporan komersial dan fiskal dan akumulasi rugi fiskal, sesuai dengan PSAK No. 46 mengenai “Akuntansi Pajak Penghasilan”.
12
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) n.
Laba per Saham Laba per saham dasar dihitung dengan membagi laba bersih dengan jumlah rata-rata tertimbang saham yang ditempatkan dan disetor penuh. Laba per saham dilusian dihitung dengan membagi laba bersih dengan jumlah rata-rata tertimbang saham yang ditempatkan dan disetor penuh, dengan asumsi seluruh waran beredar dieksekusi menjadi saham.
o.
Informasi Segmen Informasi segmen disusun sesuai dengan kebijakan akuntansi yang diambil dalam penyusunan dan penyajian laporan keuangan. Bentuk primer pelaporan segmen adalah segmen geografis sedangkan segmen sekunder adalah segmen usaha. Segmen geografis adalah komponen yang dapat dibedakan dalam menghasilkan produk atau jasa pada lingkungan (wilayah) ekonomi tertentu dan komponen itu memiliki risiko dan imbalan yang berbeda dengan risiko dan imbalan pada komponen yang beroperasi pada lingkungan (wilayah) ekonomi lain. Segmen usaha adalah komponen yang dapat dibedakan dalam menghasilkan produk atau jasa dan komponen itu memiliki risiko dan imbalan yang berbeda dengan risiko dan imbalan segmen lain.
p.
Penggunaan Estimasi Penyusunan laporan keuangan konsolidasi sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum, mensyaratkan manajemen untuk memakai estimasi-estimasi dan asumsi-asumsi yang mempengaruhi jumlah yang dilaporkan. Sehubungan dengan ketidakastian yang melekat dalam pembuatan estimasi, hasil sebenarnya yang dilaporkan dalam periode mendatang mungkin didasarkan atas jumlah-jumlah yang berbeda dari estimasi tersebut.
13
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 3. INVESTASI Akun ini terdiri dari: 2004
2003
Pihak ketiga a. Deposito berjangka Deposito wajib Rupiah PT Bank Victoria Tbk PT Bank International Indonesia Tbk US Dollar PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Jumlah Deposito biasa Rupiah PT Bank Victoria Tbk PT Bank Mega Tbk PT Bank Niaga Tbk PT Bank Century Tbk (dahulu PT Bank Danpac Tbk) Jumlah Jumlah Deposito Berjangka
28.575 -
2.050 3.200 15.237
28.575
20.487
55.610 5.500 75 -
1.350 250
61.185
1.600
89.760
22.087
14
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) b. Efek 2004 Efek hutang (obligasi) yang dimaksudkan untuk dimiliki hingga jatuh tempo Biaya perolehan - setelah dikurangi atau ditambah dengan amortisasi premi atau diskonto Rupiah Barito Pacific Timber Tahun 2002 Astra International III Tahun 1999 Seri II Pakuwon Jati II Tahun 1996
2003
4.250 -
4.625 9.167 2.000
4.250
15.792
36.857 -
24.967
Jumlah Rugi akibat penurunan permanen nilai wajar efek hutang
41.107
40.759
(2.378)
(3.148)
Jumlah efek hutang - bersih
38.729
37.611
52
52 537
52
589
95
699
147
1.288
79.509 62.926 37.028 36.772 28.935 20.173 9.463 2.592 16.225
7.055 4.200 9.471 22.008 550
293.623
43.284
Jumlah Rupiah US Dollar Republik Indonesia Astra Overseas Finance III
Efek ekuitas (saham) yang dimaksudkan untuk diperdagangkan PT Maskapai Reasuransi Indonesia PT Ciputra Surya Tbk Jumlah Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan harga pasar Jumlah efek ekuitas - bersih Reksa dana Rupiah Schroder Dana Mantap Plus Niaga Investa Unggulan Schroder Dana Prestasi Mandiri Investasi Pendapatan Tetap Reksa V-Plus Nikko Bunga Nusantara Investa X-Tra Investa Lestari Dua Lain-lain
-
15
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 2004
2003
US Dollar Danareksa Melati Dollar
244.270
170.645
Jumlah reksa dana
537.893
213.929
Jumlah Efek
576.769
252.828
c. Pinjaman polis Rupiah US Dollar
25.625 2.994
10.452 3.250
28.619
13.702
122 20 1
122 20 1
143
143
695.291
288.760
2004
2003
Jumlah Pinjaman Polis d. Investasi lain-lain Damai Indah Padang Golf PT Menara Proteksi Indonesia Dewan Asuransi Indonesia Jumlah Investasi Lain-lain Jumlah Pihak Ketiga
Pihak yang mempunyai hubungan istimewa
a. Deposito berjangka PT Bank Pan Indonesia Tbk Rupiah US Dollar
1.394
6.900 31.290
Jumlah Deposito Berjangka
1.394
38.190
16
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah)
2004
2003
b. Efek Efek hutang (obligasi) yang dimaksudkan untuk dimiliki hingga jatuh tempo Biaya perolehan - setelah dikurangi atau ditambah dengan amortisasi premi atau diskonto Rupiah Subordinasi I Bank Panin Tahun 2003 Clipan Finance Indonesia I Tahun 2003 Panin Sekuritas I Tahun 2003 Jumlah efek hutang - bersih Efek ekuitas (saham) yang tersedia untuk dijual PT Bank Pan Indonesia Tbk 639.373.240 saham pada tahun 2004 dan 592.567.000 saham pada tahun 2003 Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan harga pasar Jumlah efek ekuitas Reksa dana Reksa Panin Jumlah Efek
76.205 41.014 27.026
76.005 5.000 -
144.245
81.005
106.769
106.769
161.768
62.113
268.537
168.882
1.343
59.260
414.125
309.147
1.454.837
1.151.782
4.079
3.949
1.458.916
1.155.731
1.874.435
1.503.068
2.569.726
1.791.828
c. Penyertaan dalam bentuk saham Metode ekuitas PT Bank Pan Indonesia Tbk 6.137.694.971 saham (38,20%) pada tahun 2004 dan 5.688.376.160 saham (38,20%) pada tahun 2003 PT Epanin Dotcom 6.000.000 saham (30%) Jumlah Penyertaan Dalam Bentuk Saham Jumlah Pihak Yang Mempunyai Hubungan Istimewa Jumlah Investasi
17
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Perubahan nilai penyertaan dalam bentuk saham dengan metode ekuitas adalah sebagai berikut: 2004
2003
PT Bank Pan Indonesia Tbk Saldo awal tahun Bagian laba bersih perusahaan asosiasi Dividen yang diterima
1.151.782 335.081 (32.026)
1.037.164 159.885 (45.267)
Saldo akhir tahun
1.454.837
1.151.782
PT Epanin Dotcom Saldo awal tahun Bagian laba bersih perusahaan asosiasi
3.949 130
3.755 194
Saldo akhir tahun
4.079
3.949
1.458.916
1.155.731
Jumlah
Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai aktiva bersih reksa dana adalah Rp 30.448 pada tahun 2004 dan Rp 9.886 pada tahun 2003 (Catatan 15). Suku bunga tahunan deposito, obligasi dan pinjaman polis adalah sebagai berikut: 2004 Suku bunga per tahun Deposito wajib Rupiah Deposito biasa Rupiah US Dollar Obligasi Rupiah US Dollar Pinjaman Polis Rupiah US Dollar
6,11% -
2003 7,25%
6,75% - 14,00%
6,11% - 11,25% 0,63% - 0,97%
6,40% - 14,30% 1,00% - 2,25%
8,25% - 18,50% 6,75%
9,69% - 15,50% -
13,00% - 14,00% 5,00% - 6,50%
13% - 16% 5,00% - 5,50%
Deposito wajib merupakan dana jaminan dalam bentuk deposito berjangka atas nama Menteri Keuangan Republik Indonesia qq Perusahaan. Menurut Peraturan Pemerintah No. 73 tahun 1992 pasal 7 ayat 1 dan Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 424/KMK.06/2003 pasal 36 ayat 1 huruf b, jumlah dana jaminan tersebut adalah sekurang-kurangnya 20% dari modal disetor yang dipersyaratkan ditambah 5% dari cadangan premi (kewajiban manfaat polis masa depan), termasuk cadangan atas premi yang belum merupakan pendapatan.
18
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Berdasarkan tanggal jatuh tempo dan penilaian peringkat dari PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo), kecuali obligasi Pemerintah Republik Indonesia dari Standard and Poor, obligasi yang dimiliki Perusahaan adalah sebagai berikut:
Barito Pacific Timber Tahun 2003 Pakuwon Jati II Tahun 1996 Astra International III Tahun 1999 Seri II Subordinasi I Bank Panin Tahun 2003 Clipan Finance Indonesia I Tahun 2003 Panin Sekuritas I Tahun 2003 Pemerintah Republik Indonesia Astra Overseas Finance III
Tanggal Jatuh Tempo
2004
2003
10 Januari 2007 17 Desember 2012 30 Juni 2005 18 Juni 2013 19 November 2008 18 September 2008 10 Maret 2014 20 Juni 2006
CCC idBBB+ A/idBBB+ AB+ -
idD idBBBidBBB idBBBidBBB-
Pada tahun 2004, obligasi Astra International III Tahun 1999 Seri II, Astra Overseas Finance III dan Pakuwon Jati II Tahun 1996 telah dilunasi oleh penerbit obligasinya, yaitu masingmasing PT Astra International Tbk, Astra Overseas Finance BV dan PT Pakuwon Jati Tbk. Selisih harga pelunasan dan nilai buku obligasi sebesar Rp 14.635 dicatat sebagai bagian dari akun “Hasil Investasi Lain-lain” pada laporan laba rugi konsolidasi (Catatan 15). Penilaian peringkat untuk obligasi Pakuwon Jati II Tahun 1996 pada tahun 2004 dan 2003 serta Astra Overseas Finance III pada tahun 2003 tidak disajikan karena tidak ada informasi yang tersedia. Berdasarkan Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 424/KMK.06/2003, Perusahaan diwajibkan melakukan investasi pada jenis-jenis investasi yang diperkenankan sekurang-kurangnya sebesar cadangan teknis (terdiri dari kewajiban manfaat polis masa depan, estimasi kewajiban klaim dan premi yang belum merupakan pendapatan) dan hutang klaim retensi sendiri. Pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003 investasi yang diperkenankan masing-masing sebesar Rp 1.187.173 dan Rp 611.363.
19
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 4.
KAS DAN BANK Akun ini terdiri dari: 2004 Kas Bank Pihak ketiga Rupiah US Dollar Jumlah pihak ketiga Pihak yang mempunyai hubungan istimewa PT Bank Pan Indonesia Tbk Rupiah US Dollar Jumlah pihak yang mempunyai hubungan istimewa Jumlah
5.
2003 63
36
3.721 2.066
5.701 3.097
5.787
8.798
6.399 39.520
3.775 1.358
45.919
5.133
51.769
13.967
PIUTANG PREMI Rincian piutang premi berdasarkan jenis pertanggungan adalah sebagai berikut: 2004 Pihak ketiga Asuransi perorangan Asuransi kumpulan
Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Asuransi kumpulan Jumlah
2003
1.753 173
2.100 26
1.926
2.126
824
405
2.750
2.531
Piutang premi berdasarkan jenis mata uang adalah sebagai berikut: 2004
2003
Rupiah US Dollar
1.977 773
1.837 694
Jumlah
2.750
2.531
20
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Manajemen berpendapat bahwa seluruh piutang premi pada tahun 2004 dan 2003 dapat ditagih, sehingga tidak dibentuk penyisihan kerugian. 6.
PIUTANG HASIL INVESTASI Akun ini terdiri dari: 2004 Pihak ketiga Bunga obligasi Hasil reksa dana Bunga pinjaman polis Bunga deposito berjangka Jumlah pihak ketiga Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Bunga obligasi Hasil reksa dana Bunga deposito berjangka Jumlah pihak yang mempunyai hubungan istimewa Jumlah
862 608 423 90
2003 20 352 14
1.983
386
910 2
349 269 9
912
627
2.895
1.013
-
Manajemen berpendapat bahwa seluruh piutang hasil investasi pada tahun 2004 dan 2003 dapat ditagih sehingga tidak dibentuk penyisihan kerugian.
21
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 7.
AKTIVA TETAP Rincian aktiva tetap adalah sebagai berikut:
1 Januari 2004
Penambahan Pengurangan
Nilai Tercatat Perolehan Langsung Tanah Bangunan Kendaraan bermotor Mesin kantor Perabot kantor Inventaris kantor
1.093 4.141 2.377 4.208 1.651 1.896
431 1.162 165 414 12 -
Jumlah Nilai Tercatat
15.366
2.184
2.546 1.571 3.383 1.531 1.753
214 220 478 69 52
10.784
1.033
Akumulasi Penyusutan Pemilikan langsung Bangunan Kendaraan bermotor Mesin kantor Perabot kantor Inventaris kantor Jumlah Akumulasi Penyusutan Nilai Buku
4.582
-
31 Desember 2004
188 3 3 2
1.524 5.303 2.354 4.619 1.660 1.894
196
17.354
164 3 3 2
2.760 1.627 3.858 1.597 1.803
172
11.645
-
5.709
22
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah)
1 Januari 2003
Penambahan Pengurangan
Nilai Tercatat Pemilikan Langsung Tanah Bangunan Kendaraan bermotor Mesin kantor Perabot kantor Inventaris kantor
1.093 4.035 2.315 4.031 1.596 1.895
Jumlah Nilai Tercatat
14.965
867
Akumulasi Penyusutan Pemilikan Langsung Bangunan Kendaraan bermotor Mesin kantor Perabot kantor Inventaris kantor
2.040 1.908 2.905 1.422 1.663
506 93 478 110 90
Jumlah Akumulasi Penyusutan
9.938
1.277
Nilai Buku
5.027
106 526 177 57 1
464 2 466
430 1 431
31 Desember 2003
1.093 4.141 2.377 4.208 1.651 1.896 15.366
2.546 1.571 3.383 1.531 1.753 10.784 4.582
Jumlah penyusutan yang dibebankan pada usaha adalah sebesar Rp 1.033 dan Rp 1.277 masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2004 dan 2003. Perusahaan memiliki beberapa bidang tanah yang terletak di Jawa, Sumatera, Kalimantan dan Sulawesi dengan hak legal berupa Hak Guna Bangunan (HGB) yang berjangka waktu antara 15 tahun sampai dengan 25 tahun dan akan jatuh tempo paling lambat tahun 2024. Manajemen berkeyakinan bahwa seluruh HGB tersebut dapat diperpanjang pada saat jatuh tempo. Pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003, aktiva tetap, kecuali tanah, telah diasuransikan kepada PT Panin Insurance Tbk, pemegang saham mayoritas Perusahaan, dengan jumlah pertanggungan masing-masing sebesar Rp 3.342 dan Rp 4.433. Manajemen berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas aktiva tetap yang dipertanggungkan. Berdasarkan hasil penelaahan terhadap nilai yang dapat diperoleh kembali dari aktiva tetap, manajemen Perusahaan dan Anak perusahaan berpendapat bahwa tidak ada peristiwa atau perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat aktiva tetap tidak dapat seluruhnya terealisasi pada tanggal 31 Desember 2004. Perusahaan melakukan penilaian kembali aktiva tetapnya yang diperoleh sampai dengan tanggal 12 September 1986 berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 45 tanggal 2 Oktober 1989 dan telah memperoleh persetujuan dari kantor pajak dalam Surat Keputusan No. KEP-25A/WPJ.05/KP.03/1989. Selisih penilaian kembali aktiva tetap sebesar Rp 593 dicatat sebagai bagian dari ekuitas.
23
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 8.
BIAYA AKUISISI DITANGGUHKAN - BERSIH Akun ini terdiri dari: 2004 Komisi, insentif dan bonus Diskon premi Pemeriksaan kesehatan calon tertanggung Jumlah Akumulasi Amortisasi Nilai Buku
2003
59.791 3.114 380
59.791 3.114 380
63.285 (57.185)
63.285 (55.293)
6.100
7.992
Beban amortisasi pada tahun 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 1.892 dan Rp 5.638 disajikan dalam akun “Biaya Akuisisi” pada laporan laba rugi konsolidasi (Catatan 17). 9.
KEWAJIBAN KEPADA PEMEGANG POLIS a. Kewajiban manfaat polis masa depan Kewajiban manfaat polis masa depan menurut jenis asuransi adalah sebagai berikut:
Perorangan Dwiguna kombinasi Unit link Seumur hidup Dwiguna Anuitas Jumlah Kumpulan Kematian Dwiguna Dwiguna kombinasi Jumlah Jumlah
2004
2003
373.109 329.860 143.690 46.142 460
173.513 194.270 111.176 37.173 417
893.261
516.549
18.986 2.035 107
11.703 2.117 87
21.128
13.907
914.389
530.456
24
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Perubahan kewajiban manfaat polis masa depan adalah sebagai berikut: 2004
2003
Saldo awal tahun Kenaikan kewajiban manfaat polis masa depan
530.456 383.933
384.908 145.548
Saldo akhir tahun
914.389
530.456
Kewajiban manfaat polis masa depan merupakan jumlah dana yang harus disediakan oleh penanggung untuk membayar manfaat dari klaim yang jatuh tempo di masa yang akan datang kepada pihak sebagaimana dinyatakan dalam polis, yang ditetapkan berdasarkan perhitungan aktuaria dengan asumsi sebagai berikut: Metode perhitungan Tabel mortalita Tingkat bunga
: Metode prospektif : C.S.O 1941, C.S.O 1958 dan C.S.O 1980 : Polis Rupiah = 6% - 9% Polis US Dollar = 4% - 6% Polis Swiss Franc = 6% Umur : Menurut umur sebenarnya Masa pertanggungan : Menurut masa pertanggungan yang sebenarnya Sistem perhitungan cadangan : Polis yang diproduksi sebelum tahun 1996 menggunakan Zillmer Quota 40 permil Polis yang diproduksi mulai tahun 1996 menggunakan Net Level Premium (Cadangan INA) Polis yang diproduksi mulai tahun 2001 menggunakan Zillmer Quota 30 permil b. Estimasi kewajiban klaim Estimasi kewajiban klaim merupakan kewajiban yang disisihkan untuk memenuhi kewajiban klaim yang terjadi dan yang masih dalam proses penyelesaian atas polispolis asuransi yang masih berlaku (policies in force) selama periode akuntansi. Kewajiban ini meliputi baik klaim yang dilaporkan maupun yang tidak dilaporkan dan dihitung sesuai dengan ketentuan Menteri Keuangan Republik Indonesia. Perubahan estimasi kewajiban klaim adalah sebagai berikut: 2004
2003
Saldo awal tahun Kenaikan estimasi kewajiban klaim
3.188 6.350
1.690 1.498
Saldo akhir tahun
9.538
3.188
25
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) c.
Hutang klaim Akun ini merupakan hutang kepada pemegang polis sehubungan dengan klaim manfaat, klaim meninggal, klaim tahapan dan klaim habis kontrak yang telah disetujui pembayarannya. Hutang klaim menurut jenis asuransi adalah sebagai berikut: 2004 Dwiguna kombinasi Anuitas Dwiguna Seumur hidup Jumlah
2003
9.034 824 756 482
6.139 800 720 354
11.096
8.013
d. Premi yang belum merupakan pendapatan Premi yang belum merupakan pendapatan merupakan bagian yang belum merupakan pendapatan dari premi yang sudah dibayar atas polis asuransi kontrak jangka pendek. Perhitungannya dilakukan setiap akhir tahun atas setiap polis secara proporsional. Premi yang belum merupakan pendapatan menurut jenis asuransi adalah sebagai berikut: 2004 Perorangan Kesehatan Kematian Kecelakaan diri Unit link Jumlah Kumpulan Kematian Kesehatan Kecelakaan diri Jumlah Jumlah
2003
549 156 116 51
651 181 134 14
872
980
342 34 10
473 34 6
386
513
1.258
1.493
26
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Perubahan premi yang belum merupakan pendapatan adalah sebagai berikut: 2004
2003
Saldo awal tahun Penurunan premi yang belum merupakan pendapatan
1.493 (235)
1.606 (113)
Saldo akhir tahun
1.258
1.493
Perhitungan kewajiban manfaat polis masa depan dan premi yang belum merupakan pendapatan pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003 dilakukan oleh aktuaris Perusahaan. 10. PERPAJAKAN Akun ini terdiri dari: 2004 Hutang pajak Pajak penghasilan Pasal 21 Pasal 23 Pasal 26 Pajak Pertambahan Nilai
543 47 24 18
Jumlah
632
2003
429 429
27
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 11. MODAL SAHAM Susunan pemilikan saham Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003 berdasarkan catatan yang dibuat oleh PT Sinartama Gunita, Biro Administrasi Efek, adalah sebagai berikut: 2004 Nama Pemegang Saham
Jumlah Saham
PT Panin Insurance Tbk Mellon S/A Cundill Recovery FD Crystal Chain Holding Limited DPK Panin Bank Omnicourt Group Limited - BVI PT Panin Investment Ent. Reksadana Panin Dana Optima PT Famlee Invesco PT Panca Overseas Finance Tbk PT Panin Geninholdco PT Panin Agung Inti Insurance Agency Masyarakat lainnya
9.442.333.904 658.751.000 246.295.968 139.334.800 127.704.000 107.476.652 100.810.000 42.600.000 12.000.000 8.085.500 2.705.120 1.094.409.732
78,80% 5,50% 2,05% 1,16% 1,07% 0,90% 0,84% 0,36% 0,10% 0,07% 0,02% 9,13%
1.180.292 82.344 30.787 17.417 15.963 13.434 12.601 5.325 1.500 1.011 338 136.801
11.982.506.676
100,00%
1.497.813
Jumlah
Persentase Pemilikan
Jumlah Modal Disetor
2003 Nama Pemegang Saham
Jumlah Saham
Persentase Pemilikan
Jumlah Modal Disetor
PT Panin Insurance Tbk Crystal Chain Holding Limited DPK Panin Bank Omnicourt Group Limited - BVI PT Panin Investment Ent. Reksadana Panin Dana Optima PT Famlee Invesco PT Panin Geninholdco PT Panca Overseas Finance Tbk PT Panin Agung Inti Insurance Agency Masyarakat lainnya
11.088.421.904 246.295.968 139.334.800 127.704.000 107.476.652 100.810.000 42.600.000 13.354.500 12.000.000 3.300.120 95.645.696
92,58% 2,06% 1,16% 1,07% 0,90% 0,84% 0,36% 0,11% 0,10% 0,03% 0,79%
1.386.053 30.787 17.417 15.963 13.435 12.601 5.325 1.669 1.500 413 11.955
Jumlah
11.976.943.640
100,00%
1.497.118
28
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Perubahan jumlah saham beredar adalah sebagai berikut : Jumlah Saham 2004
2003
Saldo 1 Januari Pemecahan nilai nominal saham Pelaksanaan waran menjadi saham Waran Seri II Waran Seri III
11.976.943.640 -
2.994.156.035 8.982.468.105
2.083.044 3.479.992
12.000 307.500
Saldo 31 Desember 2004
11.982.506.676
11.976.943.640
Waran Seri II diterbitkan melalui Penawaran Umum Terbatas IV dengan periode pelaksanaan sejak tanggal 25 April 2000 sampai dengan 2 November 2004 dan harga pelaksanaan sebesar Rp 125 per saham. Waran seri III diterbitkan melalui Penawaran Umum Terbatas V dengan periode pelaksanaan sejak tanggal 20 Juni 2000 sampai dengan 28 Desember 2004 dan harga pelaksanaan sebesar Rp 125 per saham. Periode pelaksanaan Waran Seri II dan III telah berakhir masing-masing pada tanggal 2 November 2004 dan 28 Desember 2004. Pada tanggal 31 Desember 2003 jumlah waran yang belum dilaksanakan adalah 1.642.344.036 waran yang terdiri dari Waran Seri II sejumlah 612.404.296 waran dan Waran Seri III sejumlah 1.029.939.740 waran. Berdasarkan Keputusan Rapat Umum Luar Biasa Pemegang Saham sebagaimana tercantum dalam akta No. 14 tanggal 28 Juni 2002 dari notaris Veronica Lily Dharma, S.H., para pemegang saham Perusahaan memutuskan dan menyetujui perubahan nilai nominal saham dari Rp 500 per saham menjadi Rp 125 per saham. Perubahan ini telah diterima dan dicatat oleh Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan surat No. C-24143HT.01.04.TH.2003 tanggal 10 Oktober 2003 dan telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 94 tanggal 24 Nopember 2003 Tambahan No. 916.
29
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 12. TAMBAHAN MODAL DISETOR - BERSIH Akun ini terdiri dari agio saham dan biaya emisi efek ekuitas, dengan rincian sebagai berikut: Agio saham Jumlah saham (lembar) Penjualan saham: Tahun 1983 Tahun 1989 Saham bonus tahun 1990 Swap share pada tahun 1991 Kapitalisasi agio saham tahun 1992
1.020.000 793.664 186.143 15.520.000 55.499.421
Agio per saham (dalam Rupiah penuh) 1.950 5.300 2.750 10.000
Sub jumlah Biaya emisi efek ekuitas Biaya Penawaran Umum Terbatas (PUT) dalam rangka penerbitan hak memesan efek terlebih dahulu kepada pemegang saham - PUT II tahun 1998 - PUT III tahun 1999 - PUT IV tahun 1999 - PUT V tahun 1999 Sub jumlah Saldo per 31 Desember 2004 dan 2003
Jumlah 1.989 4.206 512 155.200 (55.499) 106.408
(435) (332) (551) (444) (1.762) 104.646
13. SELISIH NILAI TRANSAKSI RESTRUKTURISASI ENTITAS SEPENGENDALI Akun ini merupakan selisih antara harga perolehan peningkatan penyertaan dalam bentuk saham pada PT Bank Pan Indonesia Tbk (PIB) dengan nilai buku yang sebelumnya dicatat oleh PT Panin Insurance Tbk, pemegang saham PIB sebelumnya, dengan rincian sebagai berikut: Harga perolehan Nilai buku investasi pada PT Bank Pan Indonesia Tbk yang sebelumnya dicatat oleh PT Panin Insurance Tbk Selisih nilai transaksi restrukturisasi entitas sepengendali
1.214.310 510.691 703.619
30
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 14. PENDAPATAN PREMI BRUTO Pendapatan premi bruto adalah sebagai berikut: 2004
2003
Premi asuransi perorangan Pertama Lanjutan Premi asuransi kumpulan
647.299 105.254 21.690
364.786 107.449 20.367
Jumlah
774.243
492.602
Pendapatan premi bruto berdasarkan jenis asuransi adalah sebagai berikut:
Perorangan Dwiguna kombinasi Unit link Seumur hidup Kematian Dwiguna Lain-lain Sub jumlah Kumpulan Kematian Dwiguna kombinasi Kesehatan Lain-lain Sub jumlah Jumlah
2004
2003
448.707 210.771 50.797 24.119 17.566 593
203.100 182.046 71.714 317 14.642 416
752.553
472.235
18.776 2.035 418 461
17.990 657 1.164 556
21.690
20.367
774.243
492.602
Pendapatan premi bruto yang diterima dari pihak yang mempunyai hubungan istimewa pada tahun 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 11.019 dan Rp 9.968 atau 1,42% dan 2,02% dari pendapatan premi bruto (Catatan 24).
31
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 15. HASIL INVESTASI Akun ini terdiri dari: 2004
2003
Bagian laba bersih perusahaan asosiasi Pendapatan bunga obligasi Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai aktiva bersih reksa dana Laba (rugi) kurs mata uang asing - bersih Hasil reksa dana Pendapatan dividen Pendapatan bunga pinjaman polis Pendapatan bunga deposito berjangka Laba (rugi) penjualan efek - bersih Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan harga pasar saham Pendapatan administrasi pinjaman polis Beban administrasi pencatatan saham Lain-lain
335.211 16.580
160.079 11.485
Jumlah
443.164
30.448 28.880 9.186 3.341 1.294 1.057 849
9.886 (4.224) 13.073 4.953 2.328 764 (168)
15 10 (442) 16.735
2.357 7 (305) 22 200.257
Hasil investasi yang diterima dari pihak yang mempunyai hubungan istimewa pada tahun 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 352.254 dan Rp 181.201 atau 79,49% dan 90,48% dari jumlah hasil investasi (Catatan 24). 16. BEBAN KLAIM DAN MANFAAT Akun ini terdiri dari: 2004
2003
Klaim nilai tunai Klaim habis kontrak Klaim tahapan Klaim polis bebas premi Klaim meninggal Lain-lain
349.432 30.403 28.980 25.463 7.783 1.314
225.443 37.973 28.151 38.589 6.631 1.379
Jumlah
443.375
338.166
32
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 17. BIAYA AKUISISI Akun ini terdiri dari: 2004
2003
Komisi Diskon premi Insentif Amortisasi biaya akuisisi ditangguhkan Lain-lain
16.178 3.619 3.013 1.892 4.014
14.437 3.264 3.241 5.638 328
Jumlah
28.716
26.908
18. BEBAN PEMASARAN Akun ini terdiri dari: 2004
2003
Promosi dan hadiah Cetakan Gaji dan kesejahteraan karyawan Administrasi pemasaran Perjalanan dinas dan transportasi Lain-lain
1.546 575 351 268 201 206
831 1.059 460 284 94 303
Jumlah
3.147
3.031
19. BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI Akun ini terdiri dari: 2004
2003
Gaji dan kesejahteraan karyawan Administrasi kantor Sewa kantor Pendidikan dan latihan Penyusutan Perbaikan dan reparasi Lain-lain
15.926 4.459 1.581 1.380 1.033 648 1.722
14.860 5.889 2.134 841 1.277 1.142 1.974
Jumlah
26.749
28.117
33
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Beban sewa kantor dan asuransi yang dibayar kepada pihak yang mempunyai hubungan istimewa pada tahun 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 982 dan Rp 1.661 atau 3,67% dan 5,91% dari jumlah beban umum dan administrasi (Catatan 24). 20. PAJAK PENGHASILAN Manfaat (beban) pajak Perusahaan dan Anak perusahaan terdiri dari: 2004 Perusahaan: Manfaat pajak tangguhan Anak perusahaan Beban pajak tangguhan Manfaat pajak tangguhan konsolidasi
2003
27.738
11.606
(2) 27.736
(3) 11.603
Pajak Kini Rekonsiliasi antara laba sebelum pajak menurut laporan laba rugi konsolidasi dengan rugi fiskal adalah sebagai berikut: 2004
2003
Laba sebelum pajak menurut laporan laba rugi konsolidasi Laba sebelum pajak Anak perusahaan yang dikonsolidasi
323.369 (1.037)
152.318 (453)
Laba sebelum pajak Perusahaan
322.332
151.865
1.892 633
5.638 -
2.525
5.638
Beda temporer : Amortisasi biaya akuisisi ditangguhkan Biaya kesejahteraan karyawan Jumlah
34
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 2004 Beda tetap: Beban usaha Penyusutan Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan harga pasar saham dari efek untuk diperdagangkan Laba penjualan aktiva tetap Rugi penjualan efek Hasil investasi lain-lain Pendapatan dividen Hasil reksa dana Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai aktiva bersih reksa dana Pendapatan bunga Bagian laba bersih perusahaan asosiasi Jumlah Rugi fiskal Perusahaan - tahun berjalan Akumulasi rugi fiskal tahun-tahun sebelumnya 2003 2002 Akumulasi rugi fiskal akhir tahun
2003
2.156 212
1.729 137
(15) (42) (841) (2.100) (3.336) (8.936)
(2.357) (442) 180 (22) (4.749) (12.765)
(30.047) (32.197) (335.211)
(9.852) (13.067) (160.079)
(410.357)
(201.287)
(85.500)
(43.784)
(43.784) -
(8.897)
(129.284)
(52.681)
Perusahaan mengalami rugi menurut pajak sehingga beban pajak kini adalah nihil. Taksiran rugi fiskal sesuai dengan Surat Pemberitahuan Tahunan (SPT) tahun 2003 yang disampaikan Perusahaan kepada Kantor Pelayanan Pajak, sedangkan SPT tahun 2004 akan disesuaikan dengan perhitungan rugi fiskal sebagaimana yang disajikan di atas. Pajak Tangguhan Rincian dari aktiva dan kewajiban pajak tangguhan Perusahaan dan anak perusahaan adalah sebagai berikut: 1 Januari 2003 Aktiva (kewajiban) pajak tangguhan: Rugi fiskal Biaya kesejahteraan karyawan Biaya akuisisi ditangguhkan Aktiva Pajak Tangguhan - Bersih
Dibebankan Dibebankan ke laporan ke laporan laba rugi 31 Desember laba rugi Konsolidasi 2003 Konsolidasi
31 Desember 2004
5.940 (4.072)
9.911 1.692
15.851 (2.380)
22.820 349 567
38.671 349 (1.813)
1.868
11.603
13.471
23.736
37.207
35
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Rekonsiliasi antara manfaat (beban) beban pajak dan hasil perkalian laba sebelum pajak dengan tarif pajak yang berlaku adalah sebagai berikut: 2004
2003
Laba sebelum pajak menurut laporan laba rugi konsolidasi Laba sebelum pajak anak perusahaan
323.369 (1.037)
152.318 (453)
Laba sebelum pajak Perusahaan
322.332
151.865
Beban pajak penghasilan berdasarkan tarif pajak yang berlaku : 10 % x Rp 50 15 % x Rp 50 30 % x Rp 322.232 pada tahun 2004 dan Rp 151.765 pada tahun 2003
(5) (8)
(5) (8)
(96.669)
(45.530)
Jumlah
(96.682)
(45.543)
(665) (64)
(537) (41)
5 13 252 630 1.001 2.681
707 133 (54) 7 1.425 3.829
Efek pajak pada tarif maksimum yang berlaku atas: Beban usaha Beban penyusutan Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan harga pasar saham dari efek untuk diperdagangkan Laba penjualan aktiva tetap Rugi penjualan efek Hasil investasi lain-lain Pendapatan dividen Hasil reksa dana Laba yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai aktiva bersih reksa dana Pendapatan bunga Bagian laba bersih perusahaan asosiasi Rugi fiskal yang tidak diakui sebagai aktiva pajak tangguhan Jumlah Manfaat Pajak Perusahaan
9.014 9.659 100.563 (2.669)
2.956 3.920 48.024 (3.220)
23.738
11.606
21. LABA PER SAHAM Laba Bersih Laba bersih yang digunakan untuk perhitungan laba per saham dasar adalah Rp 347.105 pada tahun 2004 dan Rp 163.921 pada tahun 2003.
36
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Jumlah Saham (dalam angka penuh)
Jumlah rata-rata tertimbang saham biasa untuk perhitungan laba per saham dasar Ekuivalen saham biasa dengan asumsi seluruh waran dikonversi menjadi saham Jumlah rata-rata tertimbang saham biasa untuk perhitungan laba per saham dilusian
2004
2003
11.977.845.257
11.976.703.443
-
1.642.574.636
11.977.845.257
13.619.278.079
22. DIVIDEN TUNAI DAN CADANGAN UMUM a.
Berdasarkan Keputusan Rapat Direksi tanggal 7 Maret 2005, Perusahaan memutuskan membayar dividen interim tunai untuk tahun buku 2004 sebesar Rp 131.808 atau Rp 11 per saham (Rupiah penuh).
b.
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan sebagaimana tercantum dalam Akta No. 49 tanggal 28 Mei 2004 dari notaris Veronica Lily Dharma, S.H., pemegang saham memutuskan tidak membayar dividen tunai untuk tahun buku 2003 dan menetapkan cadangan umum sebesar Rp 1.600.
c.
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan sebagaimana tercantum dalam Akta No. 35 tanggal 27 Juni 2003 dari notaris Veronica Lily Dharma, S.H., pemegang saham memutuskan membayar dividen tunai untuk tahun buku 2002 sebesar Rp 8.982 atau Rp 3 per saham (Rupiah penuh) berdasarkan nilai nominal Rp 500 per saham dan menetapkan cadangan umum sebesar Rp 400.
23. DANA PENSIUN DAN IMBALAN KARYAWAN LAINNYA a. Dana Pensiun Perusahaan menyelenggarakan program pensiun manfaat pasti untuk sebagian besar karyawan tetapnya, di mana manfaat pensiun yang akan dibayar dihitung berdasarkan penghasilan dasar pensiun dan masa kerja karyawan. Dana pensiun ini dikelola oleh Yayasan Dana Pensiun Asuransi Panin (YDPAP) yang akta pendiriannya, akta notaris No. 1 tanggal 1 Mei 1982 dari Koesbiono Sarmanhadi, S.H., telah disahkan oleh Direktorat Jenderal Moneter Dalam Negeri dengan surat No. S-321/MK.11/1982 tanggal 26 Agustus 1982. Perusahaan mendirikan YDPAP bersama dengan PT Panin Insurance Tbk sebagai mitra pendiri. Rapat Umum Tahunan Para Pemegang Saham tanggal 26 Juni 1993 telah menyetujui dan memutuskan perubahan nama Yayasan Dana Pensiun Asuransi Panin menjadi Dana Pensiun Asuransi Panin (DPAP) yang telah disahkan oleh Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. KEP-229/KM.17/1994 tanggal 5 Agustus 1994 dan telah diumumkan dalam Tambahan Berita Negara (TBN) No. 79 tanggal 4 Oktober 1994.
37
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) DPAP mengelola program pensiun manfaat pasti yang memberikan jaminan hari tua bagi seluruh karyawan yang telah pensiun atau, bila yang bersangkutan meninggal dunia, kepada janda-janda dan anak-anak mereka di bawah usia 21 tahun atau belum menikah. Pendanaan DPAP terutama berasal dari kontribusi pemberi kerja dan karyawan yaitu masing-masing sebesar 14,06% dan 3,3% dari gaji pokok. Beban pensiun pada tahun 2004 dan 2003 adalah sebagai berikut: 2004 Biaya jasa kini Bunga atas beban pensiun yang masih harus dibayar Amortisasi biaya jasa lalu
225 13 (2)
Jumlah
236
2003 222 128 350
Biaya jasa lalu dan koreksi aktuarial diamortisasi sesuai dengan estimasi sisa masa kerja karyawan selama 10,95 tahun untuk tahun 2004 dan 11,95 tahun untuk tahun 2003. Rekonsiliasi beban pensiun yang masih harus dibayar adalah sebagai berikut: 2004
2003
Saldo awal Beban pensiun tahun berjalan Iuran pensiun dibayar tahun berjalan
(151) (236) 241
(26) (350) 225
Saldo akhir
(146)
(151)
Kewajiban aktuaria dan nilai wajar aktiva bersih berdasarkan laporan aktuaria tanggal 18 Maret 2005 untuk posisi 31 Desember 2004 dan tanggal 27 Februari 2004 untuk posisi 31 Desember 2003 adalah sebagai berikut: 2004 2003 Kewajiban aktuaria Nilai wajar aktiva bersih
7.664 5.895
5.686 5.588
Selisih lebih kewajiban aktuaria atas aktiva bersih Defisit bagian PT Panin Insurance Tbk
1.769 1.312
98 32
457
66
Defisit bagian Perusahaan
Aktiva dana pensiun terutama terdiri dari deposito berjangka, efek dan penyertaan saham.
38
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Asumsi utama yang digunakan dalam menentukan biaya manfaat pensiun oleh PT Binaputera Jaga Hikmah, aktuaris independen, adalah sebagai berikut: Tingkat kematian
:
Umur pensiun normal Kenaikan penghasilan dasar pensiun Tingkat bunga teknis Biaya pengelolaan dana pensiun Perhitungan manfaat pensiun normal
: : : : :
Commissioner’s Standard Ordinary Table of Mortality 1980 (CSO’80) Group Annuity Male 1983 (GAM 1983) 55 tahun 8% per tahun 10% per tahun 5% dari jumlah iuran tahunan 2,5% x masa kerja x penghasilan dasar pensiun
Perusahaan juga menyelenggarakan program pensiun iuran pasti untuk karyawan tetapnya yang mulai bekerja sejak tanggal 1 Januari 1997. Program pensiun ini dikelola oleh Dana Pensiun Lembaga Keuangan Panin Life (DPLKPL) yang pengesahannya diperoleh dalam Surat Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. Kep164/KM.17/1995 tanggal 23 Juni 1995. Pendanaan pensiun ini terutama berasal dari kontribusi pemberi kerja dan karyawan yaitu masing-masing sebesar 14,06% dan 3,3% dari gaji pokok. Jumlah beban pensiun tersebut pada tahun 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 293 dan Rp 222 dicatat dalam akun “Beban Umum dan Administrasi” pada laporan laba rugi konsolidasi. b. Imbalan Karyawan Lainnya Perusahaan juga memberikan imbalan karyawan sesuai Undang-Undang No. 13 Tahun 2003 tanggal 25 Maret 2003 tentang Ketenagakerjaan. Tidak ada pendanaan yang dilakukan sehubungan dengan program imbalan karyawan tersebut. Pada tanggal 31 Desember 2004 dan 2003, Perusahaan mengakui beban penyisihan atas imbalan karyawan tersebut masing-masing sebesar Rp 633 dan Rp 529 (Catatan 19). Penyisihan tahun 2004 berdasarkan pada laporan aktuaris independent PT Binaputera Jaga Hikmah tanggal 17 Maret 2005 yang menggunakan metode “Projected Unit Credit”. Asumsi-asumsi yang digunakan oleh aktuaria adalah: Tingkat diskonto Usia pensiun normal Tingkat kenaikan gaji Tingkat kematian Tingkat kecacatan Tingkat pengunduran diri
: : : : : :
11% 55 tahun 10% TMI-II-99 10% dari tingkat kematian 0% - 0,10% (tergantung umur peserta)
24. SIFAT DAN TRANSAKSI HUBUNGAN ISTIMEWA Sifat Hubungan Istimewa Pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa adalah perusahaan yang mempunyai keterkaitan kepemilikan atau kepengurusan secara langsung maupun tidak langsung dengan Perusahaan.
39
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) Perusahaan-perusahaan yang mempunyai hubungan istimewa adalah sebagai berikut: PT Bank Pan Indonesia Tbk, PT Panin Insurance Tbk, PT Asuransi Multi Artha Guna, PT Panin Sekuritas Tbk, PT Clipan Finance Indonesia Tbk, PT Panin Capital, Dana Pensiun Asuransi Panin dan Dana Pensiun Lembaga Keuangan Panin Life. Transaksi-transaksi Hubungan Istimewa Dalam kegiatan usahanya, Perusahaan dan Anak perusahaan melakukan transaksi tertentu dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa, yang meliputi antara lain: a. Perusahaan dan Anak perusahaan menempatkan deposito berjangka pada PT Bank Pan Indonesia Tbk (Catatan 3 dan 15). b. Perusahaan menempatkan investasi dalam efek hutang (obligasi) yang dimaksudkan untuk dimiliki hingga jatuh tempo yang dikeluarkan oleh PT Bank Pan Indonesia Tbk, PT Panin Sekuritas Tbk dan PT Clipan Finance Indonesia Tbk (Catatan 3 dan 15). c.
Perusahaan menempatkan investasi dalam reksa dana yang dikelola oleh PT Panin Sekuritas Tbk (Catatan 3 dan 15).
d. Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai efek ekuitas yang tersedia untuk dijual dan penyertaan dalam bentuk saham PT Bank Pan Indonesia Tbk (Catatan 3). e. Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai rekening giro pada PT Bank Pan Indonesia Tbk (Catatan 4). f.
Perusahaan memberikan pinjaman kepada pegawainya dengan tingkat bunga berkisar antara 0% sampai dengan 6% per tahun yang akan dilunasi melalui pemotongan gaji tiap bulan. Pinjaman karyawan tersebut disajikan dalam akun “Piutang Lain-lain” pada neraca konsolidasi.
g. Perusahaan menyewa 1 (satu) lantai dari gedung kantor milik PT Bank Pan Indonesia Tbk (Catatan 19). h. Perusahaan mengasuransikan sebagian aktiva tetap pada PT Panin Insurance Tbk (Catatan 19). i.
Perusahaan dan Anak perusahaan menerima pertanggungan asuransi jiwa atas karyawan PT Panin Insurance Tbk, PT Bank Pan Indonesia Tbk, dan PT Asuransi Multi Artha Guna (Catatan 14).
j.
Perusahaan menyelenggarakan program pensiun manfaat pasti (PPMP) dan iuran pasti (PPIP) bagi karyawannya. PPMP dikelola oleh Dana Pensiun Asuransi Panin sedangkan PPIP dikelola oleh Dana Pensiun Lembaga Keuangan Panin Life (Catatan 23).
40
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 25. KONTRAK REASURANSI Sehubungan dengan manajemen resiko atas polis-polis asuransi yang jumlah pertanggungannya melebihi retensi sendiri (own retention), Perusahaan dan anak perusahaan mengadakan kontrak reasuransi jiwa dengan perusahaan reasuransi lokal maupun internasional. Untuk perusahaan reasuransi lokal yaitu PT (Persero) Reasuransi Internasional Indonesia, PT Maskapai Reasuransi Indonesia dan PT Tugu Reasuransi. Untuk perusahaan reasuransi internasional yaitu Münchener RückversicherungsGesellschaft, Swiss Reinsurance Company dan Citicorp Life Insurance Ltd. 26. INFORMASI SEGMEN USAHA Segmen Geografis Informasi segmen geografis adalah sebagai berikut: 2004 % Pendapatan Premi Bruto Daerah Khusus Ibukota (DKI) Jakarta Pulau Jawa Pulau Sumatra Lain-lain Jumlah Pendapatan Premi Bruto
Jumlah Pendapatan Premi Bruto Aktiva Daerah Khusus Ibukota (DKI) Jakarta Pulau Jawa Pulau Sumatra Lain-lain Jumlah Aktiva
Rp 39 46 12 3
100
Klaim dan Manfaat Daerah Khusus Ibukota (DKI) Jakarta Pulau Jawa Pulau Sumatra Lain-lain
2003
79 9 8 4 100 99 1 100
%
301.825 356.558 94.821 21.039 774.243
44 31 21 4 100
352.417 40.936 33.188 16.834 443.375 2.667.958 5.679 5.173 1.916 2.680.726
Rp
81 8 7 4 100 99 1 100
219.026 152.436 101.604 19.536 492.602
274.941 27.754 23.466 12.005 338.166 1.824.216 6.354 6.585 2.272 1.839.427
Segmen Usaha Perusahaan dan Anak perusahaan tidak menyajikan informasi segmen berdasarkan segmen usaha karena Perusahaan dan Anak perusahaan menjalankan usaha sebagai perusahaan asuransi jiwa dan pada saat ini tidak memiliki kegiatan usaha di luar sektor asuransi jiwa.
41
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) 27. AKTIVA DAN KEWAJIBAN MONETER DALAM MATA UANG ASING Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2004 dan 2003, Perusahaan dan Anak perusahaan mempunyai aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing (semuanya disajikan dalam US$ penuh) sebagai berikut: 2004 US$
2003 Ekuivalen Rp
US$
Ekuivalen Rp
Aktiva Deposito berjangka Efek Pinjaman polis Kas dan bank Piutang premi Piutang hasil investasi Piutang reasuransi
150.000 30.261.230 322.260 4.479.881 82.846 22.301 33.806
1.393 281.127 2.994 41.618 770 207 314
5.496.347 23.108.287 383.868 526.301 82.091 22.974 -
46.527 195.612 3.249 4.455 695 194 -
Jumlah aktiva
35.352.324
328.423
29.619.868
250.732
Kewajiban Kewajiban manfaat polis masa depan Hutang klaim Hutang reasuransi
38.203.048 865.307 1.163
354.906 8.039 11
29.623.896 673.535 22.416
250.766 5.701 190
Jumlah kewajiban
39.069.518
362.956
30.319.847
256.657
Kewajiban Bersih
(3.717.194)
(34.533)
(699.979)
(5.925)
28. REKLASIFIKASI AKUN Untuk menyesuaikan dengan penyajian Laporan Keuangan Konsolidasi tahun 2004, selisih transaksi perubahan ekuitas Anak perusahaan sebesar Rp 167 pada tahun 2003 direklasifikasi ke Saldo Laba – Tidak Ditentukan Penggunaannya pada Neraca Konsolidasi. 29. INFORMASI LAINNYA a.
Perkembangan Terakhir Standar Akuntansi Keuangan Pada tahun 2004, Ikatan Akuntan Indonesia mengeluarkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No. 38 (Revisi 2004) mengenai perlakuan akuntansi transaksi restrukturisasi entitas sepengendali (under common control) yang berlaku efektif untuk penyusunan dan penyajian laporan keuangan yang dimulai pada atau setelah tanggal 1 Januari 2005. Manajemen berpendapat bahwa penerapan pernyataan ini tidak berdampak terhadap posisi keuangan, hasil usaha dan arus kas konsolidasi Perusahaan dan Anak perusahaan.
42
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 SERTA UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL TERSEBUT (Dalam Jutaan Rupiah) b.
Dampak Bencana Alam Tsunami tanggal 26 Desember 2004 terhadap Operasional Perusahaan dan Anak Perusahaan Manajemen berpendapat bahwa bencana alam tsunami tanggal 26 Desember 2004 tidak mengganggu kegiatan operasional Perusahaan dan Anak perusahaan secara signifikan.
30. PERSETUJUAN LAPORAN KEUANGAN Laporan keuangan konsolidasi terlampir telah disetujui oleh Direksi untuk diterbitkan pada tanggal 28 Maret 2005.
*******
43
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN INFORMASI TAMBAHAN 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam jutaan Rupiah) Informasi keuangan di bawah ini disajikan untuk Induk Perusahaan saja dengan menggunakan metode ekuitas: 1. PERHITUNGAN BATAS SOLVABILITAS DAN ANALISIS KEKAYAAN Rincian kekayaan yang diperkenankan dan perhitungan rasio pencapaian solvabilitas pada tanggaltanggal 31 Desember 2004 dan 2003 adalah sebagai berikut: 2004 2003 KEKAYAAN YANG DIPERKENANKAN Investasi Deposito berjangka 90,604 57,917 Saham 672,266 324,959 Obligasi 175,373 118,616 Reksa dana 200,508 78,002 Penyertaan dalam bentuk saham 19,803 18,167 Pinjaman polis 28,619 13,702 Jumlah Investasi
1,187,173
611,363
51,451 2,749 1,345 2,027 4,067 731
13,433 2,512 313 754 2,688 779
1,249,543
631,842
KEWAJIBAN Kewajiban manfaat polis masa depan Estimasi kewajiban klaim Hutang klaim Premi yang belum merupakan pendapatan Titipan premi Hutang reasuransi Biaya yang masih harus dibayar Hutang pajak Hutang lain-lain
582,530 9,538 11,096 1,258 289 861 1,781 632 56
338,131 3,188 8,014 1,493 401 396 1,368 429 205
Jumlah
608,041
353,625
JUMLAH TINGKAT SOLVABILITAS
641,502
278,217
BATAS TINGKAT SOLVABILITAS MINIMUM
136,181
82,319
KELEBIHAN BATAS TINGKAT SOLVABILITAS
505,321
195,898
Kas dan bank Piutang premi, berumur kurang dari 60 hari Piutang reasuransi, berumur kurang dari 60 hari Piutang hasil investasi, berumur kurang dari 60 hari Bangunan, tanah dan bangunan untuk dipakai sendiri Perangkat keras komputer Jumlah
RASIO PENCAPAIAN SOLVABILITAS
471%
338%
Catatan: Tidak termasuk kekayaan dan kewajiban dari produk asuransi jiwa yang risiko investasinya sepenuhnya ditanggung oleh pemegang polis (produk unit link).
45
PT PANIN LIFE Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN INFORMASI TAMBAHAN 31 DESEMBER 2004 DAN 2003 (Dalam jutaan Rupiah) 2. RASIO KEUANGAN 2004 % Rasio perubahan ekuitas Rasio laba bersih terhadap pendapatan operasi Rasio laba bersih terhadap beban umum dan administrasi Rasio biaya akuisisi terhadap premi bruto Rasio investasi terhadap kewajiban kepada pemegang polis Rasio hasil investasi Rasio kekayaan diperkenankan terhadap total aktiva Rasio perubahan premi Rasio premi bruto lanjutan periode berjalan terhadap premi bruto periode lalu (premi bruto tahun pertama + premi bruto lanjutan) Rasio perubahan pendapatan operasi Rasio perubahan kewajiban kepada pemegang polis
2003 %
35 29 1,302 4 275 20 47 57
21 24 584 5 331 12 34 70
21 70 73
37 110 37
3. IMBALAN JASA DIREKSI DAN KOMISARIS Imbalan jasa yang diberikan kepada Direksi dan Komisaris pada tahun 2004 dan 2003 masing-masing sebesar Rp 2.004 dan Rp 1.856.
45
