ANALISIS SISTEM DETEKSI DINI PADA KETAHANAN PERBANKAN SYARIAH DI INDONESIA
ANALYSIS AN EARLY WARNING SYSTEM ON THE ROBUSTNESS OF ISLAMIC BANKING IN INDONESIA SKRIPSI Diajukan Guna Memenuhi Persyaratan untuk Memperoleh Gelar Sarjana pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis Program Studi Ilmu Ekonomi Universitas Muhammadiyah Yogyakarta
Oleh SUMANDI 20130430327
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH YOGYAKARTA 2017
i
ii
iii
MOTTO HIDUP
"Sebaik-baik manusia diantaramu adalah yang paling banyak manfaatnya bagi orang lain." (HR. Bukhari dan Muslim)
“Manfaatkan lima perkara sebelum lima perkara : “Waktu mudamu sebelum datang waktu tuamu, Waktu sehatmu sebelum datang waktu sakitmu, Masa kayamu sebelum datang masa kefakiranmu, Masa luangmu sebelum datang masa sibukmu, Hidupmu sebelum datang kematianmu.” (HR. al-Hakim dan al-Baihaqi)
“ Sehebat apapun kamu hidup di dunia, setinggi apapun jabatanmu di dunia dan dimanapun kamu berada, jangan pernah sekali-kali meninggalkan Sholat dan Al-Qur’an dan Al-Sunnah” (Orang Tua Penulis) “Kunci untuk sukses di dunia dan diakhirat adalah selalu mengedepankan kejujuran, menjadi orang yang bertanggung jawab dan bekerja keras” (Orang Tua Penulis)
iv
PERSEMBAHAN
Sripsi ini ku persembahkan untuk kedua orang tuaku yang sangat luar biasa Bapakku yang sangat inspiratif Kamalludin yang dan Ibuku Baiq Nurmiati yang tak pernah lelah dalam memberikan kasih sayangnya kepada peneliti, dan adik-adikku yang tercinta Muhammad Nur Hadi adik yang paling unik, Kus Hariadi, adik yang paling penurut dan Ririn Nurmiati adik yang tidak pernah mau berpisah dengan kakaknya dan dosen kece Dimas Bagus Wiratana Kusuma, serta pasukan GESFIDERS yang tangguh tiada tara Dan juga almamater tercinta UMY yang Muda Mendunia
v
KATA PENGANTAR
Alhamdulillah, puji syukur kehadirat Allah SWT, atas segala nikmat, hidayah dan karunianya. Setelah berjuang dalam beberapa waktu, akhirnya peneliti dapat menyelesaikan skripsi ini sebagai salah satu syarat untuk meraih gelar sarjana Strata Satu (S-1) pada program studi Ilmu Ekonomi, Fakultas Ekonomi, Universitas Muhammadiyah Yogyakarta. Dalam proses penyelesaian skripsi ini, peneliti menyadari bahwa semua tidak terlepas dari bimbingan, arahan dan masukan dari berbagai pihak. Oleh karena itu penulis mengucapkan terimakasih yang begitu besar kepada : 1. Kedua orang tua penulis yang sering meningatkan penulis tentang arti sebuah hidup. Mengajarkan tentang filosopi hidup yang sangat bermakna, yaitu “ dimanapun kamu hidup, kamu harus bisa bermanfaat untuk orang lain”. Salah satu jalan yang diajarkan orang tua adalah dengan menjadi pembisnis/pengusaha. Karena dengan menjadi pengusaha dapat menciptakan lapangan pekerjaan. 2. Dosen pembimbing pak Dimas Bagus Wiranata Kusuma yang telah mengajarkan penulis ilmu dukun (forecasting) sistem deteksi dini dan terima kasih telah banyak memberikan banyak motivasi dan dorongan kepada penulis untuk menjadi insan yang berkemajuan. Selain itu, penulis berterima kasih karena telah mengajarkan penulis tentang kesabaran serta telah membimbing penulis menjadi seorang leader yang keberadaannya dapat bermanfaat untuk orang lain. vi
3. Dekan FEB UMY pak Nano Prawoto yang sangat merakyat dan sangat dekat dengan mahasiswa. Dekan yang sangat disayangi mahasiswanya karena dekat dengan mahasiswa terutama jurusan Ilmu Ekonomi 4. Kaprodi Ilmu Ekonomi pak Imamudin Yuliadi. Sosok yang sangat bersahaja dan mengajarkan tentang arti sebuah kesabaran 5. Dosen-dosen Ilmu Ekonomi yang telah berjibaku mengajarkan kepada penulis tentang ilmu-ilmu ekonomi yang sangat luar biasa. 6. Teman-teman para pendiri Group of Economics Students for Future Indonesia Development (GESFID), si rizal yang calon Gubernur NTB masa depan, si Pras calon Menteri pemberdayaan Umat Republik Indonesia di masa depan, si Rizky wahid calon motivator pengganti Mario teguh, si Wardimansyah calon Bupati Lombok timur di masa depan, si Ecky Calon Gubernur Jawa Barat Masa Depan, si Azi calon Walikota mataram masa depan, si Alif calon Walikota makasar masa depan dan Pasukan GESFIDERS lainnya yang tidak bisa saya sebutkan satu persatu. Dan juga Si calon bu dokter Silva Netta Oktari yang selalu curhat dari masalah terkecil sampai masalah terbesar dan selalu sabar kalau ditelpon tengah malam, walaupun tidurnya pasti terganggu. Semoga di tahun 2017 bisa mendapatkan gelar Sarjana Kedokterannya. Tidak lupa penulis sampaikan terima kasih kepada semua teman teman yang telah berjibaku membantu penulis dalam menyelesaikan
vii
skripsi ini, ada Zulmi sahabat gila-gilaan sejak SMA, Frengki si calon kepada desa di salah satu desa di Riau, si M Afrizal Rizky Darmawan anak ibu kos yang kece, dan teman teman yang telah berjibaku dalam membantu penulis. 7. Semua teman-teman ilmu ekonomi angkatan 2013 8. Teman teman KKN 118, si Galih, Ilham, David, Ivan, Fuad, Ganda dan ibu-ibu kece, Vini, Sarah, Yesi, Nurul, Rinda, Anggun dan Ari.
Yogyakarta, 04 April 2017 Penulis
Sumandi
viii
DAFTAR ISI
HALAMAN JUDUL. ……………………………………………....
i
HALAMAN PERSETUJUAN DOSEN PEMBIMBING……........ .
ii
HALAMAN PENGESAHAN…………………………….…………
iii
HALAMAN PERNYATAAN…………………................................
iv
HALAMAN MOTTO HIDUP………………………..……………..
v
HALAMAN PERSEMBAHAN…………………………….………
vi
INSTISARI………………….……………………………………….
vii
ABSTRACT……………………………….…………………………………
viii
KATA PENGANTAR………………………………………………
ix
DAFTAR ISI …………………………………………………..........
xii
DAFTAR TABEL ………………………………….……………….
xv
DAFTAR GAMBAR…………………………………………..........
xvi
BAB I PENDAHULUAN……………………………………………
1
A. Latar Belakang………………………………………………
1
B. Batasan Masalah………..……………….………………….
10
C. Rumusan Masalah……………………….………………….
13
D. Tujuan Penelitian………………………..………………….
14
E. Manfaat Penelitian………………………….………………
15
BAB II TINJAUAN PUSTAKA……………………………………
16
A. Landasan Teori………………….…………………………
16
1. Minsky Theory ………..………………………………
16
ix
2. Teori Generasi Krisis Keuangan…………………
19
B. Landasan Konsep…………………………………………
22
1)
Definisi Krisis Perbankan……………………..………
22
2)
Definisi Ketahanan Perbankan ……………….………
24
3)
Krisis dalam Persfektif Ekonomi Islam…………........
25
4)
Penentuan Indikator dalam Monitoring Krisis Perbankan Syariah …………………………………..
29
Sistem Deteksi Dini/Early Warning System(EWS)……
32
C. Penelitian Terdahulu………………………………………
35
D. Kerangka Penelitian……..…………………………………
39
E. Hipotesis……………………………………………………
43
5)
BAB III METODE PENELITIAN…………………………………..
44
A. Obyek Penelitian……………………………………………
44
B. Jenis dan Sumber Data…………………………………….
44
C. Teknik Pengumpulan Data……………………………………
45
D. Definisi Operasional Variabel-Variabel dan Sumber Data Penelitian ………………………………………
45
1.
Variabel Dependen……………………………………
46
2.
Variabel Independen………………………………….
47
E. Metode Analisis Data Penelitian…………………………… 1.
2.
50
Model Non Parametik dengan Pendekatan Sinyal (Signal Approach)………………………………
50
Analisis Regresi Logistik/Logit………………………..
56
x
BAB IV HASIL DAN PEMBAHASAN……………………………..
58
A. Hasil Penelitian…………………………………………….
58
1. Penentuan Periode Guncangan Perbankan Syariah …..
58
2. Penentuan Leading Indicators…….………………………
60
3. Signaling Leading Indicators……….…………………….
64
Analisis Pendekatan Logit……………………………
68
B. Pembahasan ………………………………………………
72
1. Analisis Pendekatan Sinyal …………………………..
72
2. Analisis Regresi Logit………… ……………………...
74
4.
3. Bauran Kebijakan Makroprudensial dan Moneter dalam Mitigasi Potensi Risiko pada Perbankan Syariah di Indonesia……………………………………
79
BAB V KESIMPULAN, SARAN DAN KETERBATASAN PENELITIAN……………………………………
85
A. Simpulan……………………………………………………
85
B. Saran Kebijakan……………………………………………
87
C. Batasan Penelitian…………………………………………
89
DAFTAR PUSTAKA………………………………………………….
90
LAMPIRAN……………………………………………………………
94
xi
DAFTAR TABEL 3.1 Ringkasan Peluang Terjadinya Krisis……………………………
54
4.1 Periode Guncangan pada Perbankan Syariah di Indonesia………
59
4.2 Matrik Hasil Indikator……………………………………………
60
4.3 Hasil Estimasi Logit dengan Eviews…………………………….
68
4.4 Hasil Ods Ratio Indikator dalam Penelitian……………………..
70
xii
DAFTAR GAMBAR
1.1. Pangsa Aset Lembaga Keuangan Secara Nasional………….
4
1.2. Pangsa Aset Lembaga Keuangan Syariah Secara Nasional…
5
1.3. Interaksi Shock dan Vulnerability……………..…………….
6
1.4. Terbentuknya Risiko Sistemik……………………………....
11
2.1. Kerangka Pemikiran…………………………..……………..
42
4.1. Syariah Banking Robustness Index (SBRI)…………………
58
4.2. Kinerja Leading Indicators Suku Bunga Kredit Bank Umum Konvensional………………………………………………...
65
4.3. Kinerja Leading Indicators Inflasi…………………………...
66
4.4. Kinerja Leading Indicators Financing to Deposit Ratio……..
67
xiii
