É É VV E E S S
JJ E E LL E E N N TT É É S S
2 2 0 0 0 0 6 6
A A N N N N U U A A LL
R R E E P P O O R R TT
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
oldal / page
FOREWORD
4
BEVEZETÔ INTRODUCTION
6
UNION BIZTOSÍTÓ – AZ UNION BIZTOSÍTÓ TÖRTÉNETE, ALAPADATOK, VEZETÔ TESTÜLETEK HISTORY, MAIN DATA AND BOARD OF EXECUTIVES
8
T A R T A L O M J E G Y Z É K
ELÔSZÓ
R E P O R T
•
MACROECONOMIC ENVIRONMENT
12
REPORT
16
OUTLOOK
22
FÜGGETLEN KÖNYVVIZSGÁLÓI JELENTÉS INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT
C O N T E N T S
KILÁTÁSOK
O F
BESZÁMOLÓ
T A B L E
MAKROGAZDASÁGI ADATOK
24
FÔ PÉNZÜGYI ADATOK MAIN FINANCIAL DATA
25
MÉRLEG BALANCE SHEET
26
EREDMÉNYKIMUTATÁS PROFIT AND LOSS ACCOUNT
28
ÉRTÉKESÍTÉSI HÁLÓZAT SALES NETWORK
29
VIENNA INSURANCE GROUP VIENNA INSURANCE GROUP
31
3
J E L E N T É S
E L Ô S Z Ó
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
A Felügyelôbizottság elnökeként büszkeséggel tölt el, hogy befektetéseink és az UNION erôfeszítései meghozták eredményeiket: a Társaság 2006-ban elért díjbevétele jelentôs mértékben haladja meg az erre az évre kitûzött célokat. Magyar társaságunk az elmúlt években is visszaigazolta az UNION Biztosítóba fektetett hitünket és bizalmunkat, hiszen az elmúlt évek termékfejlesztéseinek köszönhetôen immár valódi kompozit kínálattal áll ügyfelei rendelkezésére. Tavaly az életbiztosítások dinamikus fejlesztésével pedig bizonyságot adott a további növekedés lehetôségeirôl, és az élet- valamint a nem-élet üzletág kiegyensúlyozott, 50–50 százalékos arányával stabil, erôs lábakon álló kompozit biztosítóként meghatározó szereplôje a magyar biztosítási piacnak. Örömömre szolgál, hogy nemcsak a díjbevételben elért növekedés igazolta vissza magyarországi terveinket és befektetéseinket, hiszen az UNION az elmúlt évben a kitûzött célokat meghaladó mértékben növelte nyereségét követendô példát szolgáltatva ezzel a Vienna Insurance Group többi leányvállalata számára. A Felügyelôbizottság nevében ezúton köszönöm az UNION
A Felügyelôbizottság elnökének elôszava
Biztosító minden munkatársának a tavalyi évben végzett odaadó munkáját, és gratulálok az annak gyümölcseként megszületett sikerhez!
A Vienna Insurance Group osztrák biztosítási csoport 1990-ben kötelezte el magát a kelet-közép-európai régió mellett, és rövid idôn belül a második legnagyobb biztosítási csoport lett azon országok összességében, ahol leányvállalataival képviselteti magát. Az osztrák biztosítók közül pedig a régió legjelentôsebb sze-
Dr. Günter Geyer
replôje. Nemzetközi súlyát a tavaly bevezetett Vienna Insurance
a Felügyelôbizottság elnöke
Group márkanév is jelzi, amit egyúttal integrált a leányvállalatok logójába is. A Vienna Insurance Group célja, hogy vezetô szereppel bíró erôs pénzügyi szolgáltató legyen Közép-Kelet-Európában, amely sikerét gyôztes gondolkozásmódjára alapozza, hogy mindenki nyertessé váljon. A közép-kelet-európai leányvállalatok évek óta ezen a pályán haladnak, így 2006-ban már a teljes díjbevétel 37 százalékát adták, vagyis a díjbevétel több mint minden harmadik euróját. A magyar leányvállalat, az UNION Biztosító is stratégiánk ezen útját járja az anyavállalat teljes támogatásával már 2000 óta. Magyar érdekeltségünk az elmúlt hét évben dinamikus növekedésével méltó módon szolgálta azt a célunkat, hogy külföldi vállalataink egyre nagyobb súllyal szerepeljenek belsô portfoliónkban.
4
Az UNION Biztosító követendô példát szolgáltat a Vienna Insurance Group többi leányvállalata számára.
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
income, because UNION increased its profit over the targets last year, setting an example to the other subsidiaries of the Vienna Insurance Group too. On behalf of the Supervisory Board I hereby would like to
F O R E W O R D
Foreword by the Chairman of the Supervisory Board
A N N U A L
thank all employees of UNION Biztosító for their devoted work The Vienna Insurance Group Austrian group committed itself to
last year and congratulate them on the success that came out
the region of Central and Eastern Europe in 1990 and soon
from their efforts!
became the second largest insurance group in all countries where it is present through its affiliates. Among the Austrian insurance companies, it is the largest actor in the region. Its international importance is marked with the Vienna Insurance Group brand name, which was introduced last year, and has been integrated into the logo of subsidiaries too. The objective of Vienna Insurance Group is to become a leading strong
Dr. Günter Geyer
financial service provider in Central and Eastern Europe.
Chairman of the Supervisory Board
The success of this strategy is based on its winner’s approach wishing everyone to turn out as a winner. The subsidiaries in Central and Eastern Europe have operated in this spirit for years, generating 37 per cent of the total premium income in 2006, i.e. more than every third euro of premium income came from this region. The Hungarian subsidiary, UNION Biztosító, has also been operating within the framework of this strategy with full support of the parent company since 2000. With its dynamic growth, our Hungarian subsidiary contributed to our objective of increasing the share of foreign subsidiaries in our internal portfolio successfully for the last seven years. As the Chairman of the Supervisory Board, I am very proud that our investments and the UNION efforts have generated the expected results: the premium revenues of the Company in 2006 were significantly higher than the target set for the year. Our Hungarian company confirmed our belief and trust in UNION Biztosító in the last few years as, owing to the product development activities of the last few years, now it offers services to its clients as a real composite insurance company. With dynamic development of life insurance products, last year the company proved that further growth was possible and, with a balanced 50–50 per cent share of the life and non-life business lines, our subsidiary is one of the major actors on the Hungarian insurance market as a sound composite insurance company. I am pleased that our plans and investments in Hungary have not only been confirmed with the increase in premium
UNION is setting an example to the other subsidiaries of the Vienna Insurance Group. 5
J E L E N T É S
B E V E Z E T Ô
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
latok súlya bizonyítja. 2006-ban mindkét téren jelentôs elôrelépéseket tett társaságunk, hiszen olyan pénzintézetekkel, bankokkal, kamarákkal, szakszervezetekkel és más területen tevékenykedô piacvezetô nagyvállalatokkal is alakultak új elôremutató kapcsolatok, amelyekre büszkék vagyunk. Ezekkel sok esetben a többi biztosítási piaci szereplôt is megelôztük. Eközben a meglévô együttmûködések új területekkel, módozatokkal, technológiai eljárásokkal bôvültek az UNION rugalmas és innovatív partneri hozzáállásának eredményeként. Természetesen a kollégák szempontjából is értékelni kell társaságunk teljesítményét. Az UNION ebben az évben is részt vett a „Legjobb munkahely” felmérésben, ahol a nagyvállalati kategóriában a felsô harmadban végzett. Ez az eredmény arról tanúskodik, hogy munkatársainak elégedettsége és elkötelezettsége jelentôs mértékben növekedett az elôzô évekhez képest, ami nagyban hozzájárul a társaság sikeréhez. A tulajdonosi értékelésnek két alapvetô szempontja a díjbevétel növekedés és a profit. Ezen a téren az UNION kiemelkedô sikert ért el, hiszen a tulajdonosváltását követô 7 év alatt megtízszerezte
Az Igazgatóság elnökének bevezetôje
díjbevételét, és 17,5 milliárd forinttal megszilárdította helyét a magyar biztosítási piac felsô harmadában. Ugyanakkor a Társaság nemcsak a díjbevétel tekintetében ért el az eredeti terveket meghaladó teljesítményt, hanem adózás elôtti eredményével is túlszárnyalta az ez évre kitûzött célokat. Ezzel a magyar leányvállalat
Úgy gondolom, hogy egy társaság értékelését több szempontból is
is jelentôs hozzájárulást tett a Vienna Insurance Groupon belül a
el kell végezni, hiszen az összes fontos érintett szereplô elégedett-
közép-kelet-európai leányvállalatok egyre növekvô súlyához.
sége vezethet csak hosszú távú, sikeres teljesítményhez. Ezért figyelembe kell venni az ügyfelek, a tulajdonosok, az együttmûködô partnerek és a munkatársi gárda szempontjait is.
Az UNION páratlan sikerének kulcsa a dinamizmus, a rugalmasság és az innovativitás, mely tevékenysége minden elemét áthatja az ügyfelek és partnerek igényeire való gyors és eredményes
Örömmel és büszkeséggel tölt el, hogy az UNION Biztosító
reagálás érdekében. Célunk az, hogy a 2007-es évben is ezen vál-
2006-os teljesítménye minden jelentôs érintett csoport szem-
lalati értékeink mentén lépjünk tovább, és haladjunk az UNION-ra
pontjából kiemelkedônek minôsült.
évek óta jellemzô dinamikus pályán.
Innovatív termékfejlesztéseivel az UNION folyamatosan alkal-
Ezúton köszönöm minden kollégámnak az elmúlt év folyamán
mazkodik az ügyfelek igényeihez, amit mi sem bizonyít jobban,
kifejtett elkötelezett munkáját, és biztos vagyok benne, hogy ha-
minthogy ebben az évben új termékei nagyfokú érdeklôdést kel-
sonló eredményekrôl számolhatok majd be a következô évek ered-
tettek ügyfelei körében. Így a biztosító jelentôsen megerôsítette
ményeinek értékeléseiben is.
életbiztosítási üzletágát, mely 2006-ban már a teljes díjbevétel 50 százalékát adta. Az UNION innovativitását a nem-élet üzletágban is szem elôtt tartotta mind termékfejlesztéseit, mind partneri együttmûködését tekintve, így a biztosító 2006-os teljesítménye is stabil, kiegyensúlyozott mûködést eredményezett.
Zsoldos Miklós elnök-vezérigazgató
Partnereink elégedettségét egyrészt a meglévô együttmûködések intenzitásának növekedése, másrészrôl az új partneri kapcso-
6
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
Our shareholders evaluate our performance according to two basic criteria: premium income increase and profit. UNION has been extremely successful in this area, because in seven years since the acquisition it has increased its premium income ten times and established itself in the top third of the Hungarian
In my opinion, a company must be assessed from several
insurance market with HUF 17.5 billion premium. On the other
aspects, because long-term successful performance can only be
hand, the Company not only exceeded the original goal in terms
achieved through the satisfaction of all important stakeholders.
of premium income, but also beat the targets set for the year
Therefore, we must take into account the evaluation criteria of
with its profit before taxation. Thus, the Hungarian
clients, shareholders, cooperation partners as well as our staff.
subsidiary also contributed a great deal to the increasing
I N T R O D U C T I O N
Introduction by the Chairman of the Board of Directors
A N N U A L
importance of the Central and Eastern European subsidiaries of I am very pleased and proud that the 2006 performance of
the Vienna Insurance Group.
UNION Biztosító seems to be outstanding for all important stakeholder groups.
The unprecedented success of UNION stems from dynamism, flexibility and innovation, which are involved in all
With innovative product development, UNION continuously
components of its activities in order to react to the requirements
adapts to the requirements of its clients, for which the best proof
of clients and partners fast and successfully. Our objective is to
is the extensive interest in its new products showed by the clients
continue to develop in 2007 based on the same corporate values
last year. Our Company significantly strengthened its life
with the same dynamism that has characterised UNION for
insurance business line, generating 50 per cent of the total
years.
premium income in 2006. UNION did not forget about innovation in the non-life business life either in terms of product development
I hereby would like to thank all our colleagues for their
and cooperation with partners, therefore, the performance of the
committed work last year and I am confident that I shall be able
insurance company reflected stable and balanced operation in
to report on similar results in relations to the evaluation of the
2006.
performance of the following years too.
The satisfaction of our partners is reflected in the increasing intensity of existing cooperative ventures, and the importance of new partner relations. In 2006, our Company made a huge progress in both areas by forming new progressive relations with
Miklós Zsoldos
financial institutions, banks, chambers, trade unions, and other
CEO
market leader large companies operating in different areas, which filled us with pride. By forming these relations we managed to beat other parties operating on the insurance market too. At the same time, owing to the flexible and innovative approach of UNION towards its partners, new business lines, products and technological procedures were added to the existing cooperative ventures. Naturally, we must evaluate the performance of our Company from the aspect of the employees too. Last year UNION continued to take part in the ‘best workplace’ survey and finished in the top third in the large corporate category. This result proves a significant increase in the level of satisfaction and commitment of our employees compared to the previous years, which contributed a great deal to the success of our Company.
7
I N S U R A N C E
C O M P A N Y
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
Alapadatok Main Data
Vezetô testületek Board of Executives
(2007. március 30. / March 30, 2007.)
(2007. március 30. / March 30, 2007.)
UNION Biztosító Zrt. Székhely / Headquarter:
Cégjegyzékszáma / Company registration number:
Felügyelôbizottság Supervisory Board
01–10–041566
Elnök /
1082 Budapest, Baross u. 1.
U N I O N
B I Z T O S Í T Ó
•
U N I O N
Chairman of the Supervisory Board Jegyzett tôke / Share capital:
Dr. Günter Geyer
4 364 000 000,– Ft/HUF Elnökhelyettes / Alapítás dátuma / Year of establishment:
Deputy Chairman of the Supervisory Board
1990
Mag. Robert Lasshofer
Tulajdonos / Shareholder:
A Felügyelôbizottság tagjai /
Wiener Städtische Versicherung AG Vienna Insurance Group,
Members of the Supervisory Board
Bécs / Wien, Schottenring 30., Ausztria / Austria 100%
Kurt Ebner, Mag. Gerald Klemensich, DI. Mathias Frisch, Dr. Heinz Jirez, Dr. Martin Simhandl
Igazgatóság Board of Directors Elnök-vezérigazgató / Chairman of the Board – CEO Zsoldos Miklós Igazgatósági tagok / Members of the Board Dr. Havasi Judit, Reinhard Gojer, Szikora Endre, Michael Waiss
8
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
Angyal Attila
Dr. Péterfi Éva
alkuszigazgató /
vezetô jogtanácsos, ügyvezetô igazgató /
Broker Director
Chief Legal Advisor, Managing Director
Dr. Bakos Beatrix
Seremet Viktor
gépjármû-biztosítási kárigazgató /
vagyonbiztosítási igazgató /
Director of Motor Insurance Claims Handling
Non-life Insurance Managing Director
Bokor Judit
Szabó Attila
belsô ellenôr /
Befektetési igazgató /
Internal Auditor
Assets Manager
Bóna Katalin
Szegi Lajos
életbiztosítási ügyvezetô igazgató /
informatikai igazgató /
Life Insurance Managing Director
IT Director
Gede Tünde
Szerémi Katalin
számviteli rendért felelôs vezetô /
ügyfélszolgálati igazgató /
Accountancy, Managing Director
Customer Service Director
Hauer Judit
Szigetvári László
Viszontbiztosítási vezetô /
gépjármû biztosítási igazgató /
Head of Reinsurance
Motor Insurance Director
Heleszta Zsuzsanna
Virág Katalin
pénzügyi tanácsadó /
MLM és pénzintézeti kapcsolatok igazgatója /
Financial Advisor
Director, MLM & Financial Institutions
marketing és kommunikációs igazgató / Marketing & Communication Director
B I Z T O S Í T Ó
Maják Viktor
U N I O N
Vezetô munkatársak Management
• U N I O N I N S U R A N C E C O M P A N Y
Koncz Gábor hálózati értékesítési igazgató / Sales Force Director Kopányiné Pécsi Judit humánpolitikai igazgató / Human Resources Director Kustos Evelin szervezési igazgató / Procurement and Facilities Director
9
J E L E N T É S
B I Z T O S Í T Ó
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
me, vagy vállalkozások, vállalatok és intézmények vagyon-, felelôsség- és gépjármû-biztosítási igénye. Az UNION mind lakossági, mind vállalati, intézményi ügyfelei számára kínál innovatív, személyre szabott, az egyedi igényeknek megfelelô biztosítási
U N I O N
megoldásokat. Az UNION kiterjedt disztribúciós csatornáival biztosítja azt, hogy ügyfelei számára könnyen elérhetôek legyenek a kínált szolgáltatások. Saját értékesítési hálózata országos lefedettséget biztosít, de természetesen több stratégiai értékesítési partnerrel is együttmûködik, és alkuszkapcsolatait is folyamatosan bôvíti. Ezen felül más pénzintézetekkel, finanszírozókkal, kamarákkal, szakszervezetekkel folytatott gyümölcsözô együttmûködés révén még komplexebb ügyféligények kielégítését is lehetôvé teszi. Az ügyfélkapcsolatokat korszerû telefonos ügyfélszolgálat, illetve ötcsatornás kárbejelentés támogatja, mely a modern technika vívmányaival teszi elérhetôvé a biztosító szolgáltatásainak könnyû elérését. Az UNION számára kiemelten fontos ügyfeleinek elégedettsége, ezért nemcsak termékei kifejlesztésekor alkalmazkodik igényeikhez, hanem az ügyfélkapcsolat teljes idôtartama alatt is:
Az UNION Biztosító története
adminisztrációs, informatikai hátterét folyamatosan fejleszti a legmodernebb technológiával. Ennek egyik eredménye többek között a kárrendezés magas minôsége: a Gfk Hungária Piackutató
Az UNION Biztosító a magyar biztosítási piac egyik legdinami-
cég által végzett 2006/II. negyedéves független kutatásban
kusabban fejlôdô cége, mely kompozit kínálata révén az ügyfél-
ugyanis az UNION piacvezetônek bizonyult az egyes biztosítókról
igények széles palettáját képes kielégíteni. Az elmúlt években
kialakult imázselemek arányát tekintve a kárrendezés hírneve te-
töretlen növekedési pályán mozgó társaság nemcsak a magyar
kintetében mind a teljes lakosság, mind a saját ügyfelek körében.
biztosítási piacon, de anyavállalatán belül, a Vienna Insurance Groupon belül is meghatározó szerepet tölt be eredményei révén.
Az UNION elsôsorban innovatív termékeinek és az ügyfelek igényeihez való rugalmas alkalmazkodásnak köszönheti azt a
Az UNION a magyar biztosítási piac egyik legtôkeerôsebb biz-
rendkívül dinamikus fejlôdést, mely egyedülálló a magyar piacon.
tosítója: a negyedik legmagasabb alaptôkével rendelkezik a bizto-
A tulajdonosi befektetést követô hetedik évre megtízszerezte
sítótársaságok és egyesületek között. Pénzügyi hátterét anyacége,
díjbevételét, így 2006-ban már 17,5 milliárd forintot ért el. Ezt
Közép-Kelet-Európa második legnagyobb biztosítási csoportja, az
a példátlan díjbevétel-növekedést egyben az eredeti célokat
1824-ben alapított Vienna Insurance Group garantálja. Az anya-
messze meghaladó adózás elôtti eredménnyel is párosította.
cég az 1999. decemberi tulajdonszerzéshez kapcsolódó befekte-
Kiemelkedô eredményeinek köszönhetôen a társaság bekerült a
tést követôen, az elmúlt öt évben további 8,2 milliárd Ft tôkét
magyarországi nagyvállalatok körébe, illetve a biztosítási piac
juttatott a magyar leányvállalatnak tevékenységének fejlesztése
felsô harmadába, így piaci súlyával a magyar leányvállalat is egy-
érdekében. Ezzel a magyar biztosítási piacon egyedülálló tôkejut-
re inkább hozzájárul a Vienna Insurance Group nemzetközi veze-
tatással bizonyította elkötelezettségét a magyar biztosítási piac
tô szerepének megerôsítéséhez.
és UNION Biztosító iránt. Széles élet- és nem-életbiztosítási palettájával az UNION megoldást kínál a változó élethelyzetekben felmerült igényekre, legyenek azok hosszú távú befektetési célok, váratlan helyzetekre való anyagi felkészülés, féltve ôrzött otthon, vagyontárgyak védel-
10
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
Client satisfaction is a very high priority for UNION, therefore, it adopts client requirements not only for the development of its products, but also during the continuous development of its administration processes and information system using the
companies in the Hungarian insurance market, satisfying a
most advanced technology throughout the entire term of the
wide range of client requirements with its composite products.
relationship. One of its obvious results is the high quality of
The Company, showing unbroken growth in the last few years,
claim settlement: in the Q2 of 2006 quarterly independent
plays an important role not only on the Hungarian insurance
research conducted by Gfk Hungária Market Research
market, but also within its parent company, Vienna Insurance
Company, UNION turned out to the market leader in terms of
Group based on its results.
its reputation related to claim settlement among the whole population as well as its own clients based on the proportion of the image components of the individual insurance companies.
on the Hungarian market: it has the fourth highest share capital among the insurance companies and associations. Its fund-
The extremely dynamic and unique development of the
ing is guaranteed by its parent company, Vienna Insurance
Hungarian market represented by UNION stems primarily from
Group, the second largest insurance group in Central and
its innovative products and flexible adjustment to the require-
Eastern Europe, founded in 1824. Following the investment at
ments of its clients. It increased its premium revenues ten
the time of its acquisition in December 1999, the parent com-
times by the seventh year from the acquisition, generating HUF
pany invested further HUF 8.2 billion into its Hungarian sub-
17.5 billion premium income in 2006. This unprecedented
sidiary during the last 5 years in order to develop its activities.
premium income increase was also accompanied with a pre-tax
With this unique capital injection on the Hungarian insurance
profit figure by far exceeding the original targets. Owing to the
market, the parent company proved its commitments towards
outstanding results, the Company has joined the group of large
the Hungarian insurance market and UNION Biztosító.
Hungarian companies and the top third of the insurance mar-
C O M P A N Y
UNION is one of the best capitalised insurance companies
I N S U R A N C E
UNION Biztosító is one of the most dynamically developing
U N I O N
History of UNION Biztosító
A N N U A L
ket. Thus, based on its market share, the Hungarian subsidiary With its wide range of life and non-life insurance products, UNION offers solutions to requirements occurring in various
is making increasing contributions in support of the international leading role of the Vienna Insurance Group.
live situations including long-term investment objectives, financial preparations for unexpected situations, safeguarded homes, protection of assets or property, liability and motor vehicle insurance requirements of enterprises, corporate clients and institutions. UNION offers innovative, customised and individual insurance solutions for retail, corporate and institutional clients alike. UNION offers easy access to its services for its clients with expensive distribution channels. Its own sales network covers the entire country, but naturally it cooperates with several strategic sales partners and gradually expands its relations with brokerage firms too. In addition, based on fruitful cooperation with other financial institutions, financiers, chambers and trade unions it can satisfy even more complex client requirements. Customer relations are supported with an advanced telephone customer service and a five-channel claim reporting system, with which the services of the insurance company can be accessed easily using the achievements of modern technology.
11
J E L E N T É S
K Ö R N Y E Z E T
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
A parlamenti választásokon gyôztes koalíció 2006 nyarán költségvetési kiigazításba kezdett, és beindult a reformok elôkészítése is. Az adó- és áremelések, valamint a beígért reformok okozta érdeksérelmek, továbbá a politikai erôk látványos összeütközése következtében azonban konfrontációs belpolitikai légkör jött létre. A kormány ennek ellenére végrehajtotta reformpolitiká-
M A K R O G A Z D A S Á G I
ját, ami kedvezô visszhangot keltett a nemzetközi piacokon. A 2006. évi átlagos fogyasztói árindex (infláció) 3,9 százalék, ami azonban jelentôs változásokat mutatott az év folyamán. Az év elsô felében még 2,5–3 százalék között ingadozott, majd a kiigazító lépések és reformok kapcsán az év közepétôl meredeken emelkedett, decemberre már elérte a 6,5 százalékot. A munkanélküliségi ráta kis mértékben növekedett, a tavalyi 7,3 százalékról 7,5 százalékra nôtt 2006 decemberére. A monetáris tanács júniusig 6 százalékos szinten hagyta az alapkamatot, ezután októberig összesen öt alkalommal növelte 8 százalékig, majd egészen év végéig már nem is változtatott azon. Összességében 2006-ban így 2 százalékponttal nôtt az irányadó kamat.
A nemzetgazdaság állapota
A kamatadó szeptemberi bevezetését megelôzô idôszak jelentôs változást indukált a lakosság megtakarítási portfoliójában: a folyószámlabetétek állománya mintegy 300 milliárd forinttal
A világgazdaság 2006-ban viszonylag kiegyensúlyozottan
csökkent, és ezen összeg legnagyobb része befektetési jegyekbe,
fejlôdött, a növekedési folyamatokban csak kismértékû változások
hitelintézeti betétekbe, illetve hosszú lejáratú (nem részvény
következtek be, amelyek legfôbb jellegzetessége, hogy az USA-
típusú) értékpapírokba vándorolt, valamint jelentôsen emelkedett
ban a gazdasági dinamika némiképp mérséklôdött, miközben az
a unit-linked típusú életbiztosításokba fektetett lakossági meg-
eurózóna és Japán növekedési folyamatai kedvezôbbé váltak.
takarítások állománya is.
Az Európai Unióban a GDP – egy évvel korábbihoz viszonyított – növekedése 2005 második negyedéve óta fokozatosan gyorsul. Összességében az utóbbi hat év legmagasabb növekedési üteme volt 2006-ban az eurózónában, míg Kelet-Európában ezt is jelentôsen meghaladó, mintegy 5,3 százalékos bôvüléssel megegyezô mértékû gazdasági növekedést mutatott a gazdaság. Magyarországon 2006-ban a gazdaság az elôzô évi 4,2 százalékot megközelítô ütemben, 4,1 százalékkal, kifejezetten exportvezérelt módon növekedett. Ennek meghatározó oka az EU-n kívüli országokba irányuló export átlagot lényegesen meghaladó bôvülése, és az új tagállamok szerepének erôsödése a magyar kivitelben. A külkereskedelem kedvezô alakulásának fennmaradása nagyon fontos a magyar gazdaság egyensúlyi folyamatai szempontjából is, hiszen hozzájárulhat a deficit megszüntetéséhez. A fogyasztás és beruházás 1,5 illetve 2 százalékos növekedést ért el.
12
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
The Monetary Council left the prime rate around 6 per cent until June, then it raised it to 8 per cent on five occasions until October, without any further changes by the end of the year. Thus, in total, the prime rate increased by 2 percentage points in 2006.
In 2006, there was relatively balanced development in the The period before the introduction of the interest tax in
processes, in which the most important features were a slight
September induced significant changes in the household sav-
decline in the dynamism of the U.S. economy and more
ings portfolio: current account deposit balances dropped by
favourable changes in the growth processes of the Eurozone
approximately HUF 300 billion. The majority of this amount
and Japan.
was invested into investment units, bank deposits and longterm (not equity type) securities. In addition, there was also a
Compared to the previous year, the GDP increase has been gradually accelerating in the European Union since Q2 of 2005. In total the Eurozone generated the highest growth rate of the last 6 years in 2006, while in Eastern Europe the economy grew even faster, by approximately 5.3 per cent.
major increase in household savings invested into unit-linked life insurance policies too.
E N V I R O M E N T
world economy. There were only minor changes in the growth
M A C R O E C O N O M I C
Status of the national economy
A N N U A L
The Hungarian economy grew by 4.1 per cent in 2006, which was very similar to the 4.2 per cent growth observed in 2005. The growth in 2006 was clearly export driven, mainly because the exports to non-EU countries grew significantly higher than the average and the role of the new Member States also increased in the Hungarian exports. It is extremely important to sustain the favourable foreign trade trends in terms of the recovery of the balance of the Hungarian economy too, because they can contribute to the elimination of the deficit. Consumption and capital investments grew by 1.5 and 2 per cent respectively. The coalition winning the parliamentary elections began budgetary adjustments in the summer of 2006 and started to prepare for reforms too. However, as a result of the tax and price increases and interest violations caused by the promised reforms, as well as spectacular confrontation of political forces, the domestic political atmosphere was dominated by confrontation. However, the government implemented its reform policy despite the objections, which received relative favourable acceptance on the international markets. The average consumer price index (inflation) was 3.9 per cent in 2006, but it showed important changes during the year. In the first half of the year, it still fluctuated around 2.5–3 per cent, then it began to increase rapidly from the middle of the year as a result of the adjustments and reforms, reaching 6.5 per cent by December. There was a slight raise in the unemployment rate from 7.3 per cent last year to 7.5 per cent by December 2006.
13
J E L E N T É S
K Ö R N Y E Z E T
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
A nem-életbiztosítások a 2006. évben 6,5 százalékkal nôttek 2005-höz képest, és 409,6 milliárd forint díjbevételt tettek ki. A kötelezô-gépjármû felelôsségbiztosítások 5,6 százalékkal, a casco biztosítások 3,7 százalékkal növekedtek. A gépjármû-biztosítások nélküli nem-életbiztosítások 5,3 százalékkal nôttek. Az év végi kötelezô gépjármû-felelôsségbiztosítási kampányban
M A K R O G A Z D A S Á G I
közel 500 ezer autós váltott biztosítót, ami meghaladta az elôzetes becsléseket. A casco és lakossági vagyonbiztosításoknál továbbra is jelentôs elmaradásban vagyunk a piaci lefedettséget tekintve az EU régi tagállamaihoz képest, hiszen amíg ott a lakásés a casco biztosítások több országban is meghaladják a 90 százalékos lefedettséget, addig Magyarországon a lakásbiztosítási lefedettség alig haladja meg a 60 százalékot, a casco pedig nem éri el a 25 százalékot sem. A 2006-os évben több lényeges változás is történt a biztosítási piac szereplôi terén. A korábban Argosz néven mûködô jelentôs nem-életbiztosítási állománnyal rendelkezô K&H Általános Biztosító összeolvadt a K&H Élet Biztosítóval, és a banki tevékenységekkel együtt ezzel újabb meghatározó pénzügyi szereplô született. Új szereplôk is a piacra léptek: a Skandia és a Porsche csoport fióktelepet hozott létre Magyarországon, az AIG magyar-
A biztosítási piac 2006-ban A teljes biztosítási piac ebben az évben is jelentôs mértékben bôvült: 20,9 százalékos növekedéssel 830,4 milliárdos díjbevételt realizált. Az élet- és nem-életbiztosítások aránya ebben az évben érte el elôször az Európai Unió korábban csatlakozott államainak 50–50 százalékos arányát: az életbiztosítások a korábbi évek 40 százalékos arányáról mozdultak el. Idén is folytatódott a dekoncentrációs tendencia, vagyis az 5 vezetô biztosító 5 évvel ezelôtt még 80 százalékos aránya a teljes piaci bevételbôl tovább csökkent, és jelenleg 70 százalékot sem éri el. A piaci növekedés rugója ebben az évben az életbiztosítási üzletág volt, 40 százalékos díjbevétel-növekedésével jelentôsen meghaladta a korábbi évek teljesítményét, illetve a nem-életbiztosításokét. Az év legjelentôsebb eseménye az életbiztosítások szempontjából a kamatadó szeptemberi bevezetése volt, aminek eredményeként a mind népszerûbbé váló befektetési eszközalapokhoz kapcsolódó életbiztosítások jelentôs sikereket értek el: a befektetési eszközalapokhoz kapcsolódó biztosítások 76 százalékos növekedéssel 244 milliárd forintot tettek ki. Ezek egyszeri díjas változatai ezt a bôvülési ütemet is meghaladva kétszeresükre nôttek 149 milliárd forint díjbevételt érve el.
14
országi fióktelepe, leányvállalata, az AHICO nem-életbiztosítási állományát vette át.
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
Several major changes took place in the actors of the insurance market in 2006. K&H Általános Biztosító, previously known as Argosz, with its considerable non-life insurance portfolio merged with K&H Élet Biztosító and thus a new major financial service provider was born representing the bank
There was significant growth on the total insurance market in
assurance concept. New companies also entered the market:
2006 too: with 20.9 per cent growth, the market generated
Skandia and the Porsche group established branch offices in
HUF 830.4 billion premium revenues. The ratio of life and
Hungary, while the Hungarian subsidiary of AIG took over the
non-life insurance reached the 50–50 per cent proportions pre-
non-life insurance portfolio of AHICO.
M A C R O E C O N O M I C
The insurance market in 2006
A N N U A L
vailing in the former Member States of the European Union in grow from 40 per cent, observed in the previous years. The decentralisation trends continued in 2006 too, i.e. the 80 per cent of the five leading insurance companies in the total market revenues reported five years before continued to decline and was even below 70 per cent in 2006. The driving force of market growth was the life insurance
E N V I R O M E N T
2006 for the first time; the life insurance policies began to
business in 2006 with its 40 per cent premium income increase exceeding significantly the performance of the previous years and the performance of the non-life insurance business. In terms of life insurance the most important event of the year was the introduction of the interest tax in September, as a result of which the unit linked life insurance policies became increasingly popular and achieved a considerable success: with 76 per cent growth in unit-linked insurance, such policies represented HUF 244 billion. The single premium versions of this product grew even more, by 200 per cent and generated HUF 149 billion premium income. In 2006, the non-life insurance business increased by 6.5 per cent compared to 2005 generating HUF 409.6 billion premium revenues. Mandatory third party liability insurance grew by 5.6 per cent, Casco (comprehensive motor vehicle insurance) insurance increased by 3.7 per cent. The non-life insurance business line, without motor vehicle insurance, expanded by 5.3 per cent. In the mandatory third party liability insurance campaign conducted at the end of the year nearly 500,000 motorists changed their insurers, which figure was much higher than the forecast. In terms of market coverage, we are still significantly behind the old EU Member States in Casco and household property insurance, because while in those Member States homes and Casco insurance policies cover more than 90 per cent of several countries, in Hungary home insurance coverage is just over 60 per cent, and the Casco does not even reach 25 per cent.
15
J E L E N T É S
B E S Z Á M O L Ó
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
Ennek egyik fô mozgatórugója a biztosító innovatív, életút típusú termékei, az UNION-Európai Életút Program és a Multiconto Genius, többek között ennek köszönhetô a folyamatos díjas befektetési eszközalapokhoz kapcsolódó termékek messze az inflációt meghaladó, 31 százalékos növekedése. A legnagyobb fejlôdés mégis az áprilisban bevezetett UNION-Smaragd és Multiconto Gratis biztosításnak köszönhetô, mellyel egyúttal a kamatadó bevezetése elôtt megugrott egyszeri díjas életbiztosítások iránti igényt is sikerült kielégíteni. Így az elôzô évhez képest tizenháromszoros növekedéssel 5,2 milliárd forint díjbevételt realizáltak az egyszeri díjas befektetési eszközalapokhoz kapcsolódó életbiztosítások.
NEM-ÉLETBIZTOSÍTÁSOK A nem-életbiztosítások terén jelentôs növekedést értek el a lakásbiztosítások, melyek díjbevétele egy év alatt 83,4 százalékkal nôtt, köszönhetôen elsôsorban az Erste Bankkal kialakított együttmûködésnek. A kötelezô gépjármû-felelôsségbiztosítások 4,6 milliárd forint díjbevételt értek el, míg a casco biztosítások 1,8 milliárd forintot. A gépjármû-biztosítások nélküli nem-élet-
Beszámoló
biztosítások összesen 22 százalékos növekedéssel 1,3 milliárd forint díjbevételt realizáltak.
Az UNION Biztosító az elmúlt évek legsikeresebb évét zárta, a korábbi években megszokott dinamikus díjbevétel-fejlôdést jelentôs
KÁRHÁNYAD, BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI
adózás elôtti eredménnyel párosította, mellyel saját, eredetileg
TARTALÉKOK, KEZELT VAGYON
a 2006-os évre kitûzött céljait is túlszárnyalta. Az UNION Biztosító kárhányada csökkent az elôzô évhez képest. Az elmúlt hét esztendôben a vezetô öt biztosító megkétszerez-
Ehhez a kedvezô képhez leginkább az életbiztosítások, valamint
te díjbevételét, a piac többi tagjának együttes teljesítménye pe-
a vagyon és gépjármû biztosítások járultak hozzá, ami elsôsorban
dig meghaladta az 1999-es érték hatszorosát. Az UNION azon-
a kockázatarányos díjszabásnak köszönhetô. A biztosítástechni-
ban még ezt a kiemelkedô teljesítményt is jelentôsen túlszárnyal-
kai tartalékok jelentôs mértékben, 40 százalékkal növekedve
ta közel tízszeres díjbevételével.
21,5 milliárd forintot tettek ki. A kezelt vagyon 28 százalékkal növekedve 25,6 milliárd forintra emelkedett.
A társaság díjbevétele 17,5 milliárd forintot tett ki, ami 20,9 százalékos növekedésnek felel meg. Ebbôl az életbiztosítások díjbevétele 8,8 milliárd forintot tett ki, ami kiugró, két és félszeres
EREDMÉNY
fejlôdést jelent egy év alatt. A nem-életbiztosítások 8,7 milliárd forintos díjbevételt realizáltak.
Az UNION Biztosító tavaly 401 millió forint adózás elôtti eredményt ért el, és ezzel felülmúlta saját elôzetes, és a tulajdonos által meghatározott céljait. A biztosító eredményszintjének
ÉLETBIZTOSÍTÁSOK
drasztikus javulása a tudatos költséggazdálkodásnak, a jó befektetési eredményeknek, az életbiztosítások növekedô szerepének,
A kiugró életbiztosítási teljesítményhez elsôsorban a befektetési
valamint az új, kockázatarányos kötelezô gépjármû-felelôsségbiz-
eszközalapokhoz kapcsolódó életbiztosítások járultak hozzá: egy
tosítási tarifastruktúrának köszönhetô.
év alatt ugyanis csaknem megnégyszerezôdtek a díjbevételek.
16
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
NON-LIFE INSURANCE In the non-life insurance business, home insurance policies grew
UNION Biztosító closed its most successful year within the last
significantly with 83.4 per cent increase in their premium income,
few years. Its dynamic premium income increase, already
primarily owing to the cooperation with Erste Bank. The mandatory
observed in the previous years, was accompanied with a consid-
third party liability insurance policies generated HUF 4.6 billion
erable pre-tax profit figure, with which its exceeded its original
premium income, while Casco (comprehensive motor vehicle insur-
targets set for 2006.
ance) policies earned HUF 1.8 billion in revenues. With a total
R E P O R T
Report
A N N U A L
increase of 22 per cent, the non-life insurance policies without In the last 7 years, the leading five insurance companies
motor vehicle insurance brought HUF 1.3 billion revenues.
doubled their premium revenues, and the aggregate performance of the other members of the market was higher than 600 per cent of the performance observed in 1999. However, UNION
CLAIM RATIO, ACTUARY RESERVES,
managed to significantly beat even this outstanding performance
MANAGED ASSETS
with its nearly tenfold premium income increase. The claim ratio of UNION Biztosító decreased compared to the The Company generated HUF 17.5 billion premium income,
previous year. The most important factors of this favourable
representing 20.9 per cent growth. Of the total growth, life
result included the life insurance policies and property and motor
insurance revenues amounted to HUF 8.8 billion, representing
vehicle insurance, primarily as a result of risk proportionate pre-
an outstanding 250 per cent increase in one year. The non-life
mium setting. Actuary reserves grew significantly by 40 per cent
insurance business earned HUF 8.7 billion premium income.
and amounted to HUF 21.5 billion. The managed assets increased by 28 per cent to HUF 25.6 billion.
LIFE INSURANCE PROFIT The outstanding life insurance performance was primarily due to the unit-linked life insurance business, as premium income
Last year UNION Biztosító achieved HUF 401 million pre-tax prof-
almost quadrupled in one year. The main driving forces of this
it, exceeding its preliminary targets and those set by the share-
growth include the innovative, lifecycle-type products of the
holders. The drastic improvement of the profit figure resulted from
insurance company, UNION-European Life Path Programme and
conscious cost management, good investment results, the increa-
Multiconto Genius. The 31 per cent premium income increase of
sing role of life insurance policies and the new risk proportionate
unit-linked insurance products with regular premium payments,
mandatory third party liability insurance tariff structure.
much above the inflation rate, was the result of the sale of such products. The biggest development still resulted from UNION-Emerald and Multiconto Gratis insurance products, introduced in April. These products also satisfied the demand for single premium life insurance products, which increased significantly before the introduction of the interest tax. Thus, compared to the previous year the unit-linked life insurance policies with a single premium increased their revenues 13-times and generated HUF 5.2 billion premium income in 2006.
17
J E L E N T É S
B E S Z Á M O L Ó
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
fô újdonsága, hogy a kötelezô gépjármû-felelôsségbiztosításon kiérdemelt és igazolt bónuszfokozat alapján elôzetes engedményt ad akár 40 százalékos mértékig is. A másik jelentôs újítás, hogy a család második autójára is ki lehet terjeszteni az így kiérdemelt kedvezményt az elsô autó bónuszfokozatának megfelelôen. Áprilisban lépett a piacra az UNION új életbiztosítási termékeivel, az euróban és forintban egyaránt vezethetô UNION-Smaragddal és Multiconto Gratis-szal, melyek egyszeri díjas befektetési eszközalaphoz kapcsolódó életbiztosítások. Újdonságukat a hozzájuk kapcsolódó kötvénykölcsön adja, amit az UNION jóváír az ügyfél számláján, és így a biztosító által kölcsönadott összeg is teljes mértékben az ügyfélnek kamatozik.
GÉPJÁRMÛ-BIZTOSÍTÁSI KAMPÁNY Az UNION a kockázatarányos díjszabásra és az ügyfélközpontúságra alapozta 2007. évi gépjármû-biztosítási stratégiáját. Díjait a 2006-os – kedvezô kárhányadú – tarifastruktúrára alapozta: így például saját ügyfélkörének 88 százaléka az elôzô évnél alacsonyabb díjat fizet a 2007. évben. Az UNION továbbra is kiemelt MUNKATÁRSAK MEGÍTÉLÉSE
mértékben értékeli a balesetmentes vezetést, így azok az ügyfelek, akik B10 bónusz kategóriában voltak, és nem okoztak kárt,
A társaság megítélése a munkavállalók szemében is igen pozitív:
extra kedvezményt kapnak a következô esztendôben. Emelkedett
a Hewitt Inside Nemzetközi Tanácsadó cég által elkészített
a közszolgálati kedvezmény, és jelentôs mértékû, 12 százalékos
„Legjobb munkahely" felmérésben az UNION a 17. helyet sze-
kedvezményben részesülnek a T-Online ügyfelei is. A kedvezô dí-
rezte meg 45 nagyvállalat között. Jelentôsen javult munkatársai
jak mellett jelentôs értékû ajándékkal, Wizz Air retúr repülôjegy-
elégedettsége és elkötelezettsége, amivel nemcsak saját korábbi
gyel lepte meg kötelezôvel rendelkezô egyéni ügyfeleit az UNION.
eredményét, hanem az országos átlagot is meghaladta.
AZ UNION BIZTOSÍTÓ 2006-OS ÉVÉNEK FÔ ESEMÉNYEI A 2006-os évet az UNION a korábbi évekhez képest csökkenô gépjármû-biztosítási állománnyal kezdte módosított gépjármû-biztosítási stratégiája eredményeként, azonban az év során az egyéb biztosítási termékekkel ezt sikerült ellensúlyozni, sôt messze túl is szárnyalni.
INNOVATÍV TERMÉKEK A 2006-os évben is elöl járt az innovatív termékek bevezetésében az UNION. A gépjármû-biztosítások terén jelentôs újdonsággal lépett a piacra. A kockázatarányos díjszabás elvét szem elôtt tartva vezette be UNION-Bonus Casco nevû szolgáltatását, melynek
18
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
drivers without any accidents, therefore, clients with B10 bonus category without any damages caused will receive additional dis-
The employees also have a very positive opinion about the
count in the following year. There has been an increase in the
Company. In ‘The best workplace’ survey conducted by Hewitt
public service discount and a considerable, 12 per cent discount
Inside International Consultancy Firm, UNION finished on the
applies to T-Online clients too. Apart from the favourable premi-
17th place among 45 large companies. There has been signifi-
um figures, UNION also surprised its individual MTPL policy
cant improvement in the level of satisfaction and commitment of
holder clients with valuable gifts, Wizz Air return air tickets.
R E P O R T
JUDGEMENT BY THE STAFF
A N N U A L
the employees, with which it not only improved its previous results, but also beat the national average.
KEY EVENTS OF UNION BIZTOSÍTÓ IN 2006 Compared to the previous years, UNION started 2006 with a decreasing motor vehicle insurance portfolio as a result of its modified motor vehicle insurance strategy, but during the year it managed not only to offset this trend, but also significantly beat it.
INNOVATIVE PRODUCTS UNION was a pioneer in the introduction of innovative products in 2006 too. It came out to the market with significant novelties in motor vehicle insurance. Based on the principle of risk proportionate premium setting, UNION introduced its UNIONBonus Casco service with its main feature of preliminary discount up to 40 per cent offered based on a deserved and certified bonus in mandatory third party liability insurance. The other significant new feature is that the thus granted preference is extendable to the second car of the family too, with the same bonus as the bonus applicable to the first vehicle. In April, UNION launched its new life insurance products: UNION-Emerald and Multiconto Gratis, denominated in EUR or HUF. These are unit-linked life insurance products with a single premium. The new feature is the policy loan attached to them, which is credited on the client's account by UNION, therefore, the amount lent by the insurance company also earns yield for the client.
MOTOR VEHICLE INSURANCE CAMPAIGN UNION based its 2007 motor vehicle insurance strategy on risk proportionate premium setting and customer centred approach. Its premium is based on the 2006 tariff structure with a favourable claim ratio: thus, e.g. 88 per cent of its own clientele pay lower premium in 2007. UNION still extremely appreciates
19
J E L E N T É S
B E S Z Á M O L Ó
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
HÁTTÉRTÁMOGATÁS Az UNION 2006-ban is fontos fejlesztéseket hajtott végre az informatikai és adminisztrációs háttértámogatás terén az ügyfelek minél magasabb színvonalú kiszolgálása érdekében. Így például a Társaság értékesítési partnerei számára internetalapú partnerportált vezetett be, mely a partnerek és a biztosító közötti adatáramlást és ügyintézést tökéletesíti, míg az ügyfelek még szélesebb körû tájékoztatása és az ügyintézés érdekében megújította saját weblapját, de saját adminisztrációs rendszerének fejlesztése terén is jelentôs elôrelépések történtek. Mindezek nem maradtak eredmény nélkül. Ezt bizonyítja a Gfk Hungária Piackutató cég által végzett 2006/II. negyedéves független kutatás is, mely szerint az UNION piacvezetônek bizonyult az egyes biztosítókról kialakult imázselemek arányát tekintve a „káresetek rendezésében jó a hírneve" kategóriában a teljes lakosság és a saját ügyfelek között is, míg a kárrendezés gyorsaságának értékelésekor a többi biztosítóhoz képest a legmagasabb értéket kapta a saját ügyfelek körében.
ÉRTÉKESÍTÉSI CSATORNÁK FEJLESZTÉSE
IMAGE
Az UNION ebben az évben is nagy hangsúlyt fektetett a meglévô
A nemzetközi csoportimage erôsítése érdekében az UNION
értékesítési csatornák folyamatos bôvítésén túl az új értékesítési
2006-ban két lépésben arculatváltást hajtott végre, amikor logó-
csatornák, együttmûködési lehetôségek kialakítására. Saját érté-
jába integrálta a „Vienna Insurance Group" nemzetközi márka-
kesítési hálózata a létszámfejlesztés során mintegy 50 százalék-
nevet. Ezzel a közép-kelet-európai csoport pénzügyi erejének és
kal bôvült. Alkuszkapcsolatait ebben az évben is tovább erôsí-
bécsi székhelyének jelentôségét, az angol kifejezéssel pedig
tette a partnerekre szabott megoldások folyamatos bôvítésével.
nemzetköziségét hangsúlyozza.
Kölcsönösen gyümölcsözô együttmûködést folytat független biztosításközvetítôi hálózatokkal rendelkezô értékesítési partnerei-
Az UNION 2006 folyamán két médiakampánnyal támogatta
vel, az UFS-sel és az MPK-val is. Az UNION továbbfejlesztette
innovatív kezdeményezéseit. Az UNION-Smaragd bevezetése
banki kapcsolatait, és jelentôs sikereket ért el casco és lakásbiz-
során a termék megismertetéséhez TV-kampánnyal járult hozzá.
tosítás értékesítésben elsôsorban az Erste Bankkal kialakított
Novemberben pedig a Wizz Air légitársasággal kialakított új
együttmûködés keretében. Rendkívül sikeresnek bizonyultak a
kezdeményezést népszerûsítette TV, rádió-, sajtó- és direkt mar-
Magyarország vezetô autófinanszírozója, a CIB Leasing, illetve a
keting-kampánnyal.
többek között Mercedes, Daimler-Chrysler gépjármûvek kereskedésével foglalkozó Pappas Auto számára kínált termékek is. Teljesen újszerû együttmûködés indult Magyarország piacvezetô telekommunikációs cégcsoportjának két tagjával, a T-Commal és a T-Online-nal is baleset-biztosítás, illetve online kötelezô gépjármû-felelôsségbiztosítás terén. Gyümölcsözônek ígérkezô kapcsolatot kezdett a társaság a Budapesti Kereskedelmi és Iparkamarával (BKIK) is, mely együttmûködés elsô lépcsôje a BKIK tagjai részére kínált vállalati vagyon- és felelôsségbiztosítás.
20
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
IMAGE
In 2006, UNION continued to focus on the gradual extension of
In order to improve its international group image, UNION
its existing sales channels as well as identification of new sales
changed its image in two steps in 2006 by integrating the
channels and cooperative opportunities. Its own sales network
‘Vienna Insurance Group’ international brand name into its logo,
expanded by approximately 50 per cent through staff increases.
stressing the financial muscle and importance of the Viennese
It continued to widen its relations with brokerage firms by grad-
registered office of the Central and Eastern European group, and
ually extending its solutions tailored to partners. It has extreme-
using an English expression to indicate its international impor-
ly fruitful cooperation with UFS and MPK, who are sales partners
tance.
R E P O R T
DEVELOPMENT OF SALES CHANNELS
with independent insurance brokerage networks. UNION developed its banking relations and achieved a significant success in
In 2006, UNION supported its own innovative initiatives with
the sale of Casco and home insurance policies primarily within
two media campaigns. When the UNION-Emerald product was
the framework of its cooperation with Erste Bank. The products
launched, a TV campaign was organised to promote it. In
offered to the leading motor vehicle financier of Hungary, CIB
November, it promoted the new initiative developed in coopera-
Leasing, and Pappas Auto, trading in Mercedes, Daimler-Chrysler
tion with Wizz Air airline with a TV, radio, press and direct mar-
and other vehicles, also proved to be extremely successful.
keting campaign.
UNION has absolutely new cooperative ventures with two members of Hungary’s market leading telecommunications group, T-Com and T-Online too, involving accident insurance and online mandatory third party liability insurance. The Company entered into a new relationship with Budapesti Chamber of Commerce and Industry (BKIK), which promises fruitful cooperation through corporate property and liability insurance offered to the members of BKIK in the first step.
BACKGROUND SUPPORT UNION developed its information and administration support systems in 2006 too, in order to provide higher quality services to its clients. Thus, e.g., the Company introduced an Internetbased partner portal for its sales partners, improving the exchange of data and administration between the partners and the insurance companies. The Company also improved its website to provide even more information for clients and support administration, but significant progress took in the development of its own administration system too. All these efforts generated results. This was also proved by the 2006 Q 2 quarterly independent research conducted by Gfk Hungária Market Research Company, according to which UNION proved to be the market leader in the category of ‘good reputation in claim settlement’ in terms of the proportion of the image components of the individual insurance companies in the total population as well as among its own clients. Regarding the evaluation of the speed of claim settlement, its own clients gave the highest score to UNION compared to the other insurance companies.
21
K I L Á T Á S O K
É V E S
J E L E N T É S
Kilátások
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
szerep hárul a termékfejlesztésekre, melyeknek választ kell adniuk a folyamatosan változóban lévô igényekre.
2007. a stabilizáció éve lesz, amikorra a gazdasági növekedést
Fontos eseménynek ígérkezik az egészségbiztosítási reform
3 százalék körüli értékre, az inflációt pedig 7 százalékra prog-
bevezetése is, mely 2008. január 1-re várható. Amennyiben be-
nosztizálják. Az ezt követô években a kiegyensúlyozottabbá váló
indul a piaci alapokon mûködô, több-biztosítós modell, ez is je-
makrogazdasági helyzetben élénkülô nemzetközi konjunktúra
lentôs kihívások elé állítja a magyar biztosítási piacot.
mellett a gazdaság gyorsulásával lehet számolni, amit az európai uniós források hatására is javuló beruházási klíma és kiegyensúlyozottan bôvülô lakossági fogyasztás jellemez majd.
A piaci szereplôk körében további átrendezôdés várható. Az Axa Biztosító visszatérve Magyarországra 2007 elején megvásárolta a Winterthurt, és jelentôs nem-életbiztosítási állománynöve-
2007-ben az államháztartás egyenlegének javulása mind a
lést tervez.
kiadási oldalon (alapvetôen a társadalombiztosítási kiadások és a gyógyszerár-támogatás csökkenése révén), mind pedig a bevételi
Az UNION 2007-ben is további dinamikus díjbevétel- és pro-
oldalon (adóemelések) jelentkezik, és a 2007. évi deficit a GDP
fitnövekedést tervez a jelenlegi értékesítési csatornák erôsítésén,
arányában 7 százalékosra csökkenhet. Ugyanakkor az adó- és já-
új partneri együttmûködések kialakításán, új innovatív és piacké-
rulékterhek emelkedése, a közszféra bérkorlátozása és a csökke-
pes termékek kifejlesztésén és bevezetésén, valamint az informa-
nô munkaerô-kereslet mérsékli a bérek növekedését, így a reálbé-
tikai és adminisztrációs háttér további erôsítésén keresztül.
rek 4–5 százalékos visszaesése valószínû, mely minden bizonnyal visszaveti a lakosság megtakarítási és fogyasztási hajlandóságát.
Az UNION a 2007-es évben is tovább folytatja értékesítési
A megtakarítási kedv és a nagyértékû vagyontárgyak, a lakás- és
hálózatának fejlesztését egyrészt a toborzás, bôvítés terén, így
gépjármûvásárlások visszaesése várhatóan negatív hatással lesz
többek között újabb területi igazgatóságok indítását is tervezi az
mind a megtakarítási, mind a hitelfedezetül szolgáló kockázati
ügyfelek számára való még könnyebb elérhetôség érdekében.
életbiztosításokra, valamint természetesen a vagyonbiztosítások-
Ugyanakkor a minôségi fejlesztés jegyében képzési rendszere is
ra is.
újabb reformok elôtt áll.
A makrogazdasági folyamatok szempontjából meghatározó az
Partneri kapcsolatai terén egyedi, kölcsönös elônyökre épülô
árfolyam és a kamat alakulása. A belpolitikai helyzet stabilizáló-
együttmûködésekre törekszik. Az együttmûködés vezetô lízingcé-
dása, a reformok egyértelmû körvonalazódása, a konvergencia-
gekkel 2007 elsô negyedévében is jelentôs eredményeket hozott.
pálya betartása esetén javul, 2007 közepére akár helyre is állhat a nemzetközi pénzvilág bizalma. Ez a magas kamatfelárú magyar
Az UNION az életbiztosítási ágazatban az egyszeri és a folya-
államkötvények iránti kereslet növekedését fogja eredményezni.
matos díjas befektetési eszközalapokhoz kapcsolódó életbiztosí-
Ezzel párhuzamosan a forint erôsödése valószínû, 2007 átlagá-
tásokra fókuszál egyrészt meglévô sikertermékeivel, az UNION-
ban 258 forintos euró-árfolyam várható, ami 2007 végén már
Európai Életút Programmal és az UNION-Smaragddal, a folyama-
250 körüli árfolyamot jelent. Ilyen körülmények között a monetá-
tos megtakarítási szándékkal rendelkezôk számára az elôzôt, az
ris politikának az infláció átmeneti emelkedését nem kell kamat-
egyszeri összeget befektetni kívánók számára az utóbbit kínálva,
emeléssel követnie. Sôt, a pénzpiaci hitelesség javulásával szá-
másrészt természetesen folyamatosan bôvíteni tervezi életbizto-
mottevô kamatcsökkentésre lesz mód. 2007 végén a jegybanki
sítási palettáját a felmerült lakossági igényeknek megfelelôen.
alapkamat feltehetôen 6–6,5 százalék között lesz.
A nem-életbiztosítások terén mind az egyéni, mind a vállalati ügyfelek számára jelentôs újdonságokat kínál a vagyontárgyakról
A biztosítási piac legnagyobb kihívása az elkövetkezô évre a kedvezôtlen makrogazdasági változások hatásainak kiküszöbölése, vagyis hogy a csökkenô megtakarítási kedv, a vagyontárgyak vásárlásának visszaesése ellenére sikerüljön tovább növelni a lakosság ön- és másokról való gondoskodási igényét, valamint hogy a vagyontárgyak biztosítási lefedettsége is tovább növekedjen. Mind az élet-, mind a nem-életbiztosítási területen is szükség van az általános biztosítási kultúra alakítására, amiben fontos
22
való gondoskodás és a felelôsségbiztosítások terén is.
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
intentions and a decline in purchases. There is a need to establish a general insurance culture in both the life and non-life insurance business. In these efforts, product development will
2007 will be the year of stabilisation, with projected approxi-
have a very important role as it has to come up with answers to
mately 3 per cent economic growth and 7 per cent inflation. The
the regularly changing requirements.
O U T L O O K
Outlook
A N N U A L
subsequent more balanced macroeconomic situation suggests the acceleration of the economy in an increasing international
The health insurance reform, the introduction of which is pro-
boom, accompanied with an increasing capital investment
jected on 1 January 2008, will prove to be an important event
climate, supported by EU funds as well, and evenly growing
too. If the multi-insurance model is introduced on market basis,
household consumption.
the Hungarian insurance market will face significant challenges.
In 2007 the improvement of the budget can be observed on
Further restructuring is expected among the market players
the expense side (with a decrease in social security expenditures
too. Having returned to Hungary, Axa Insurance Company
and pharmaceutical drug price support), as well as on the rev-
acquired Winterthur at the beginning of 2007 and plans for
enue side (tax increases), whereby the 2007 annual deficit can
major non-life insurance portfolio growth.
decrease to 7 per cent of the GDP. At the same time, wage increases will be held back by the higher tax and contribution
For 2007, UNION has planned further dynamic premium
expenses, wage limitations in the public sector and falling labour
revenue and profit growth with the use of stronger sales channels
force demand. Therefore, 4–5 per cent decrease can be project-
and establishment of new cooperative ventures, development
ed in real wages, which will most certainly reduce the willingness
and introduction of new innovative and marketable products and
of the population to generate savings or spend extensively. This
an improvement in its IT and administration systems.
decline in savings and the purchase of valuable assets, homes and vehicles is expected to have a negative impact on savings as
In 2007 UNION will continue to develop its sales network in
well as credit-linked life insurance policies, as well as, naturally,
the area of recruitment and expansion. The Company plans
the property insurance business.
to establish new regional directorates in order to provide even easier access to its services for clients. On the other hand, in the
In term of macroeconomic processes, the exchange rate and interest rate are key factors. If the domestic political situation
spirit of quality development, its training system will face new reforms too.
can be stabilised, the reforms can clearly be outlined, and the convergence scenario is complied with, the trust of the interna-
Within the framework of cooperation with its partners, it aims
tional monetary world can even be restored by the middle of
for cooperation based on mutual benefits. The cooperation with
2007. This will also generate an increase in the demand for
the leading leasing companies generated significant results in
Hungarian government bonds with a high interest premium.
Q1 2007 too.
Parallel with that, the HUF is also expected to get stronger. The average EUR/HUF exchange rate is expected to be 258 forints in
In the life insurance sector, UNION focuses on life insurance
2007, falling to approximately HUF 250 by the end of 2007.
policies related to lump sum and continuous premium invest-
Under such circumstances the monetary policy does not need to
ment asset funds, on the one hand, via its existing hit products,
follow the temporary inflation increase with interest rate increas-
the UNION-Európai Életút Program (UNION European Lifepath
es. On the other hand, as credibility improves on the money
Program) and UNION-Smaragd (UNION Emerald); for those pos-
markets, interest rates can be cut significantly. At the end of
sessing a continuous intent to save, the former, for those who
2007 the prime rate of the central bank is projected between
wish to invest a one-time sum, the latter; on the other hand, it
6–6.5 per cent.
naturally desires to broaden its palette of life insurance offerings, in accordance with residential needs, as required. In the field of
The biggest challenge of the insurance market is to offset the
non-life insurance policies, for both individual and business
impacts of the unfavourable macroeconomic changes in the fol-
clients, it offers significant new products in the areas of asset
lowing year, i.e. to increase the demand of the population for tak-
management as well as liability insurance.
ing care of themselves and others and to continue to boost the insurance coverage of assets despite the decreasing savings
23
F Ü G G E T L E N
K Ö N Y V V I Z S G Á L Ó I
J L E E N T É S
•
I N D E P E N D E N T
A U D I T O R ’ S
R E P O R T
É V E S
24 J E L E N T É S 2 0 0 6 A N N U A L R E P O R T
É V E S
J E L E N T É S
A N N U A L
R E P O R T
2005.
2006.
Változás / Change
Életbiztosítási díjbevétel / Life premium income
3 527 672
8 765 738
248%
10 918 013
8 701 716
80%
14 445 685
17 467 454
121%
1 244 224
2 364 881
190%
4 638 320
4 280 796
92%
5 882 544
6 645 677
113%
15 289 702
21 472 333
140%
19 942 398
25 549 847
128%
10 217
401 087
3926%
8 646
318 372
3682%
Nem-életbiztosítási díjbevétel / Non-life premium income DÍJBEVÉTELEK ÖSSZESEN / TOTAL PREMIUM INCOME
P É N Z Ü G Y I
MAIN FINANCIAL DATA (HUF thousand)
F Ô
FÔ PÉNZÜGYI ADATOK (adatok ezer Ft-ban) /
2 0 0 6
Életbiztosítási szolgáltatások / Nem-életbiztosítási kárkifizetések / Non-life claim payments SZOLGÁLTATÁSOK ÉS KÁRKIFIZETÉSEK ÖSSZESEN / TOTAL SERVICES AND CLAIM PAYMENTS
KEZELT VAGYON / ASSETS MANAGED ADÓZÁS ELÔTTI EREDMÉNY /
ADÓZOTT EREDMÉNY / PROFIT
F I N A N C I A L
PROFIT
M A I N
NET INSURANCE RESERVES
•
NETTÓ BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI TARTALÉKOK /
A D A T O K
Life services
D A T A 25
M É R L E G
•
B A L A N C E
S H E E T
É V E S
J E L E N T É S
ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) (adatok ezer Ft-ban) /
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
2005.
2006.
ASSETS (HUF thousand)
Élet
Nem-élet
Egyéb
A tétel megnevezése / Description
Life
Non-Life
Others
Total
315 468
246 709
237 995
0
484 704
16 021 778
9 997 156
6 329 003
0
16 326 159
81 831
46 826
47 405
0
94 232
0
0
0
0
0
A)
Immateriális javak / Intangible assets
B)
Befektetések / Investments
I.
Ingatlanok / Real estates ebbôl: saját használatú ingatlanok / of which: owned real estates
Összesen
II. Befektetések kapcsolt vállalkozásokban / Investments in affiliated enterprises III. Egyéb befektetések / Other investments
94 258
0
69 360
0
69 360
15 845 689
9 950 329
6 212 238
0
16 162 567
IV. Viszontbiztosításba vett biztosítási ügyletbôl eredô letéti követelések / V.
Deposits from accepted reinsurance
0
0
0
0
0
A befektetések értékhelyesbítése / Value adjustment of investments
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
4 096 709
9 387 280
0
0
9 387 280
801 317
451 974
340 872
888
793 734
432 177
376 127
141 791
0
517 918
280 284
49 655
139 023
0
188 679
151 299
48 572
10 278
0
58 850
0
0
0
0
0
VI. Befektetések értékelési különbözete / Re-valuation of investments C)
A befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítások szerzôdôi javára végrehajtott befektetések / Investments for unit-linked life insurance policyholders
D) I.
Követelések / Receivables I. Közvetlen biztosítási ügyletbôl származó követelések Receivables from direct insurance business
II. Követelések viszontbiztosítói ügyletekbôl / Receivables from reinsurance ebbôl: / of which: a) kapcsolt vállalkozástól / affiliated enterprises b) egyéb részesedési viszonyban lévô vállalkozástól / other non-affiliated enterprises III. Viszontbiztosítóra jutó tartalékrész az életbiztosítási díjtartalékból Reinsurers' share of life insurance premium reserves IV. Egyéb követelések / Other receivables
0
0
0
0
0
88 856
26 192
60 058
888
87 138
312
312
ebbôl: / of which: a) kapcsolt vállalkozástól / affiliated enterprises
9 159
b) egyéb részesedési viszonyban lévô vállalkozástól other non-affiliated enterprises V.
Követelések értékelési különbözete / Re-valuation of receivables
3 189
-75
-75
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
VI. Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete / Positive re-valuation of derivatives transactions E)
Egyéb eszközök / Other assets
641 926
232 221
216 044
31 895
480 161
F)
Aktív idôbeli elhatárolások / Deferred expenses
955 465
917 437
434 849
200
1 352 486
22 832 664
21 232 777
7 558 764
32 984
28 824 524
ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN / TOTAL ASSETS
26
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
2005.
2006.
ASSETS (HUF thousand)
Élet
Nem-élet
Egyéb
A tétel megnevezése / Description
Life
Non-Life
Others
Total
5 195 689
1 928 735
3 578 614
6 711
5 514 061
4 364 000
3 082 000
1 282 000
0
4 364 000
A)
Saját tôke / Net equity
I.
Jegyzett tôke / Registered capital
Összesen
M É R L E G
FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) (adatok ezer Ft-ban) /
R E P O R T
•
II. Jegyzett, de be nem fizetett tôke (-) / Registered but unpaid capital (-) IV. Eredménytartalék (+/-) / Accumulated profit/loss (+/-) V
Lekötött tartalék / Bound reserves
VI. Értékelési tartalék / Re-valuation reserves VII. Mérleg szerinti eredmény (+/-) / Balance sheet profit/loss (+/-) Alárendelt kölcsöntôke / Subordinated loans
C)
Biztosítástechnikai tartalékok / Technical reserves 1. Meg nem szolgált díjak tartaléka [a)+b)] / Unearned premium reserves [a)+b)]
0
6 992 264
3 082 264
3 910 000
0
6 992 264
-6 185 072
-4 167 881
-2 001 340
0
-6 169 221
15 851
0
8 646
0
8 646
0
0
0
0
0
8 646
-67 648
379 308
6 711
318 372
0
0
11 192 992
9 194 737
2 890 317
0
0
0
12 085 054
157 905
48 526
178 477
0
227 004
2. Matematikai tartalékok / Actuarial reserves
8 514 562
8 889 213
1 815
0
8 891 028
3. Függôkár tartalékok [a)+b)] / Loss reserves [a)+b)]
2 336 753
133 136
2 580 980
0
2 714 117
10 336
1 727
82 698
0
84 426
0
0
0
0
0
173 436
122 134
46 346
0
168 480
4 096 709
9 387 280
0
0
9 387 280
67 045
205 750
45 750
0
251 500
0
0
0
0
0
1 678 713
399 826
899 473
26 272
1 325 571
4. Díjvisszatérítési tartalékok [a)+b)] / Premium refund reserves, with and withour ptofir effect [a)+b)] 5. Káringadozási tartalék / Claim fluctuation reserves 6. Egyéb tartalékok [a)+b)+c)] / Other technical reserves [a)+b)] D)
Biztosítástechnikai tartalékok a befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítás szerzôdôi javára (1+2) / Unit-linked reserves (1+2)
E)
Céltartalékok / Provosions
F)
Viszontbiztosítóval szembeni letéti kötelezettségek / Deposits from ceded reinsurance
G) I.
S H E E T
B)
0
B A L A N C E
III. Tôketartalék / Capital reserves
0
Kötelezettségek / Liabilities Kötelezettségek közvetlen biztosítási ügyletekbôl / Liebilities from direct insurance business
747 779
285 848
251 619
22 810
560 277
II. Kötelzettségek viszontbiztosítási ügyletekbôl / Liabilites from reinsurance
719 224
23 096
404 254
0
427 350
III. Kötelezettségek kötvénykibocsátásból / Liabilities from debt instruments
0
0
0
0
0
IV. Hitelek / Loans
0
0
0
0
0
211 710
90 882
243 599
3 462
337 943
0
0
0
0
0
V. Egyéb kötelezettségek / Other liabilities VI. Kötelezettségek értékelési különbözete / Re-valuation of liabilities VII. Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete / Negative re-valuation of derivatives transactions H)
Passzív idôbeli elhatárolások / Deferred incomes and expenses
0
0
0
0
0
601 515
116 450
144 610
0
261 060
22 832 664
21 232 777
7 558 764
32 984
28 824 524
FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN / TOTAL LIABILITIES
27
A C C O U N T
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
A tétel megnevezése (adatok ezer Ft-ban / Description (HUF thousand) A)
2005.
2006.
4 218 929
3 918 475
Nem életbiztosítási ágnál / Non-life technical accounts 1. Megszolgált díjak, viszontbiztosítás nélkül / Earned premiums net of reinsurance 2. Biztosítottaknak visszajuttatandó befektetési eredmény (C/06. sorral egyezôen) /
L O S S
Investment income refundable to policyholders (equals to C/06.) 3. Egyéb biztosítástechnikai bevétel / Other technical incomes 4. Károk ráfordításai / Claim expenditures 5. Matematikai tartalékok változása (+/-) / Change of actuarial reserves (+/-)
0
0
22 761
15 510
3 234 368
2 530 073
-86
-38
-1 281
72 362
Change of premium refund reserves, with and without profit effect (+/-) 7. Káringadozási tartalék változása (+/-) / Change of claim flcutuation reserve (+/-) 8. Egyéb tartalékok változása (+/-) / Change of other technical reserves (+/-) 9. Nettó mûködési költségek / Net operation costs
A)
0
0
3 577
-55 120
1 341 503
973 018
10. Egyéb biztosítástechnikai ráfordítások / Other technical expenditures
213 725
158 004
BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY / NON-LIFE TECHNICAL RESULT
-550 116
255 686
(01+02+03-04+/-05+/-06+/-07+/-08-09-10) B)
Életbiztosítási ágnál / Life technical accounts 1. Megszolgált díjak, viszontbiztosítás nélkül / Earned premiums net of reinsurance
E R E D M É N Y K I M U T A T Á S
•
P R O F I T
A N D
6. Díjvisszatérítési tartalékok változása (+/-) /
3 501 954
8 729 078
2. Biztosítástechnikai bevételek befektetésekbôl / Technical incomes from investments
681 203
621 446
3. Befektetések nem realizált nyeresége / Unrealized gains from investments
410 401
702 466
4. Egyéb biztosítástechnikai bevétel / Other technical incomes 5. Károk ráfordításai / Claim expenditures 6. Matematikai tartalékok változása (+/-) / Change of actuarial reserves (+/-) 7. Díjvisszatérítési tartalékok változása (+/-) Change of premium refund reserves, with and without profit effect (+/-) 8. Káringadozási tartalék változása (+/-) / Change of claim flucutation reserve (+/-) 9. Egyéb tartalékok változása (+/-) / Change of other technical reserves (+/-)
410
328
1 284 170
2 454 702
757 218
376 504
/ 0
1 727
0
0
-77 507
50 163
1 312 761
5 290 571
1 421 752
1 809 311
39 299
260 632
10. Befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítás tartalékának változása (+/-) / Change of unit linked reserve (+/-) 11. Nettó mûködési költségek / Net operation costs 12. Biztosítástechnikai ráfordítások befektetésekbôl / Technical expenditures from investments 13. Befektetések nem realizált vesztesége / Unrealized losses of investments 14. Egyéb biztosítástechnikai ráfordítások / Other technical expenditures B)
BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY / LIFE TECHNICAL RESULT
-14 005
-217
30 583
23 529
-160 305
-213 603
(01+02+03+04-05+/-06+/-07+/-08+/-09+/-10-11-12-13-14) A)
BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY (áthozat) / NON-LIFE TECHNICAL RESULT (carried forward)
-550 116
255 686
B)
BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY (áthozat) / LIFE TECHNICAL RESULT (carried forward)
-160 305
-213 603
C)
Nem biztosítástechnikai elszámolások / Non-technial accounts
720 916
359 015
D)
SZOKÁSOS VÁLLALKOZÁSI EREDMÉNY / ORDINARY PROFIT/LOSS OF BUSINESS
10 495
401 097
(+/-A+/-B+01+02+03+04+05-06-07-08-09+10-11) 14. Rendkívüli eredmény / Extraordinary profit/loss (12-13)
-278
-10
ADÓZÁS ELÔTTI EREDMÉNY / PRE-TAX PROFIT/LOSS (+/-D+/-14)
10 217
401 087
15. Adófizetési kötelezettség / Corporate tax
1 570
82 716
F)
ADÓZOTT EREDMÉNY / AFTER TAX PROFIT/LOSS (+/-E-15)
8 646
318 372
G)
MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY / BALANCE SHEET PROFIT/LOSS (+/-F+16-17)
8 646
318 372
E)
28
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
Miskolc Salgótarján Nyíregyháza
Eger
Tatabánya
Debrecen
Budapest Szombathely
Veszprém
Szolnok
Székesfehérvár
H Á L Ó Z A T
Sopron
Gyôr
É R T É K E S Í T É S I
Területi igazgatóságok és kirendeltségek / Sales Network
•
Kaposvár
Békéscsaba
Szeged
VEZÉRIGAZGATÓSÁG / HEADQUARTERS
BUDAPEST 3. TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
1082 Budapest, Baross u. 1.
1085 Budapest, Üllôi út 6.
Tel: (1) 486-4200
Tel: (1) 486-4378
Fax: (1) 486-4390
Fax: (1) 666-7690
[email protected]; www.unionbiztosito.hu
[email protected]
ÜGYFÉLSZOLGÁLAT / CLIENT SERVICE
BUDAPEST 4. TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
1071 Budapest, Dózsa György út 68.
1024 Budapest, Keleti K. u. 11./a.
Tel: (1) 486-4343
Tel: (1) 438-4877
Fax: (1) 486-4390
Fax: (1) 438-4877
[email protected]
[email protected]
BUDAPEST 1. TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
BÉKÉSCSABAI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
1071 Budapest, Damjanich u. 11-15.
5600 Békéscsaba, Szabadság tér 1-3.
Tel: (1) 413-0580
Tel: (66) 450-870
Fax: (1) 413-0579
Fax: (66) 528-960
[email protected]
[email protected]
BUDAPEST 2. TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
DEBRECENI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
1051 Budapest, Sas u. 8.
4025 Debrecen, Széchenyi u.33.
Tel: (1) 315-2084; (1) 315-2087
Tel: (52) 525-720
Fax: (1) 315-1969
Fax: (52) 525-730
[email protected]
[email protected]
N E T W O R K
Pécs
S A L E S
Kecskemét
Zalaegerszeg
29
É R T É K E S Í T É S I
H Á L Ó Z A T
•
S A L E S
N E T W O R K
É V E S
J E L E N T É S
A N N U A L
R E P O R T
EGRI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
SZEGEDI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
3300 Eger, Gyöngy u. 2.
6724 Szeged, Klapka tér 4.
Tel: (36) 510-780
Tel: (62) 558-100
Fax: (36) 510-789
Fax: (62) 558-101
[email protected]
[email protected]
GYÔRI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
SZÉKESFEHÉRVÁRI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
9021 Gyôr,Jókai u. 1-3.
8000 Székesfehérvár, Budai út 33.
Tel: (96) 513-850
Tel: (22) 515-150
Fax: (96) 513-866
Fax: (22) 515-161
[email protected]
[email protected]
KAPOSVÁRI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
SZOLNOKI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
7400 Kaposvár, Zárda u. 13.
5000 Szolnok, Baross út 3. II. em.
Tel: (82) 528-650
Tel: (56) 514-428 ; (56) 514-429
Fax: (82) 528-660
Fax: (56) 513-622
[email protected]
[email protected]
KECSKEMÉTI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
SZOMBATHELYI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
6000 Kecskemét, Bercsényi u. 11.
9700 Szombathely, Kossuth L. u. 10.
Tel: (76) 506-327; (76) 506-325; (76) 506-326
Tel: (94) 506-278
Fax: (76) 506-328
Fax: (94) 313-079
[email protected]
[email protected]
MISKOLCI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
TATABÁNYAI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
3530 Miskolc, Széchenyi u. 70. III. 302.
2800 Tatabánya, Komáromi út 7. Fsz.1./2.
Tel: (46) 502-550
Tel: (34) 801-211
Fax: (46) 502-551
Fax: (34) 801-210
[email protected]
[email protected]
NYÍREGYHÁZI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
VESZPRÉMI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
4400 Nyíregyháza, Szarvas út 1-3. II. em.
8200 Veszprém, József A. u. 38. I. em.
Tel: (42) 508-160
Tel: (88) 581-630
Fax: (42) 508-161
Fax: (88) 581-170
[email protected]
[email protected]
PÉCSI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
ZALAEGERSZEGI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG
7622 Pécs, Rákóczi u. 58. Árkád Üzletház
8900 Zalaegerszeg, Köztársaság útja 1./a
Tel: (72) 512-800
Tel: (92) 598-751
Fax: (72) 512-801
Fax: (92) 598-752
[email protected]
[email protected]
SALGÓTARJÁNI TERÜLETI IGAZGATÓSÁG 3100 Salgótarján, Alkotmány út 18. Tel: (32) 520-265 Fax: (32) 520-266
[email protected]
30
2 0 0 6
2 A 0 N 0N 6U A AL N N R U E A P L O R RT E P 2 O 0 R 0 6 T J E L E N T É S É V E S
V I E N N A
I N S U R A N C E
G R O U P
•
V I E N N A
I N S U R A N C E
G R O U P
31
J E L E N T É S
G R O U P
É V E S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
Insurance Group társaságai magas szintû, minôségi biztosítási szolgáltatást kínálnak mind az életbiztosítási, mind a nem-életbiztosítási területen. A társaságok legfôbb célkitûzése az innova-
I N S U R A N C E
tív, valamennyi élethelyzetre megoldást kínáló biztosítási megoldások nyújtása magas szintû ügyfélkiszolgálás biztosításával.
20 ORSZÁGRA KITERJEDÔEN* A Vienna Insurance Group munkatársai Közép-Kelet-Európa 20 országában kínálnak biztosítási védelmet ügyfeleiknek.
V I E N N A
A Vienna Insurance Group, az osztrák piacon kívül Albániában*, Bulgáriában, a Cseh Köztársaságban, Fehéroroszországban, Grúziában, Horvátországban, Lengyelországban, Liechtensteinben, Macedóniában*, Magyarországon, Németországban, Oroszországban, Romániában, Szerbiában, Szlovákiában, Törökországban* és Ukrajnában mûködik. Ezen kívül, fióktelepeket üzemeltet Olaszországban és Szlovéniában. * A „Due Diligence” átvilágítás és hatósági engedélyek függvényében
Vienna Insurance Group
TISZTA JÁTÉK KÖZÉP-KELET-EURÓPÁBAN A Vienna Insurance Group kiváló helyzeti elônnyel veheti ki a
VIENNA INSURANCE GROUP –
részét a közép-kelet-európai régió emelkedô életszínvonalából,
NEMZETKÖZI MÁRKANÉV
és az abból eredô biztosítási igényekbôl. A közép-kelet-európai társaságok díjbevételei már meghaladják a csoport díjbevételé-
A 2006. év elejétôl a Wiener Städtische Csoport Vienna
nek felét, a nem-élet üzletág viszonylatában ez az arány megkö-
Insurance Group márkanév alatt mûködik. A Wiener Städtische
zelítôleg a díjbevétel felét teszi ki. Egyetlen más tôzsdén jegy-
AG cégnév megváltozását WIENER STÄDTISCHE Versicherung
zett nemzetközi biztosító csoport sem tud elérni ilyen részese-
AG VIENNA INSURANCE GROUP elnevezésre 2006 májusában
dést Közép-Kelet-Európában.
határozták el. Az új nemzetközi márkanév a Csoporthoz tartozó biztosítótársaságok összetartozását hivatott kifejezni, amelyek a sikeres többmárkás stratégia keretében a helyi piacokon már
A STANDARD & POOR’S SZERINTI BESOROLÁS A+
jól bevezetett néven és márkával mûködnek továbbra is. A Vienna Insurance Group olyan nagy család, amelyben minden
A nemzetközi Standard & Poor’s hitelminôsítô intézet a Vienna
csoporthoz tartozó társaságnak a saját márkája a keresztneve, és
Insurance Group kitûnô pénzügyi helyzetét 2006-ban ismét sta-
a Vienna Insurance Group a vezetékneve.
bil jövôképpel és „A+” besorolással minôsítette. Ezzel a Wiener Städtische biztosítótársaság valamennyi osztrák biztosító közül 2006-ban is a legjobb minôsítést kapta. Az S&P a csoport kiváló
A VIENNA INSURANCE GROUP –
versenyhelyzetét, a kulcspiacokon való erôs operatív megjelené-
VEZETÔ SZEREP KÖZÉP-KELET-EURÓPÁBAN
sét, kiemelkedô pénzügyi helyzetét, és az új piacokon is összességében konzervatív kockázatmenedzsmentet jelölte meg a kie-
A Vienna Insurance Group a maga kerek 5,9 milliárd euró biztosítási díjbevételével Közép-Kelet-Európa vezetô osztrák biztosító társasága, és más nemzetközi biztosítási csoportokkal összehasonlítva is az elôkelô második helyen áll a régióban. A Vienna
32
melkedô besorolás mértékadó tényezôjeként.
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
PURE PLAY IN CEE The Vienna Insurance Group is in the best possible position to
V I E N N A
Vienna Insurance Group
A N N U A L
participate in the rising standard of living in the CEE countries and the increased need for insurance that goes with it. The share
VIENNA INSURANCE GROUP
of CEE companies’ premiums is already more than half of the total Group premiums. In the Property/Casualty segment, the
Starting in early 2006, the Wiener Städtische Group introduced
CEE share is approximately half of Group premiums. No other
the umbrella brand Vienna Insurance Group. In May 2006 it was
international listed insurance group generates such a large per-
decided to change the company name from Wiener Städtische
centage of its premiums in the CEE region.
AG to WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSUR-
I N S U R A N C E
UMBRELLA BRAND
ANCE GROUP. The new umbrella brand is intended to demonSTANDARD & POOR’S “A+”-RATING
which will continue to operate under the names and brands they have established in their local markets as part of the Group’s suc-
The excellent financial strength of the Vienna Insurance Group
cessful multi-brand strategy. The Vienna Insurance Group is a
was reconfirmed in 2006 by the international rating agency
big family, in which each Group company bears its own brand as
Standard & Poor’s which has again given the Group a rating of
a given name and the Group brand Vienna Insurance Group as a
"A+" with a stable outlook. S&P emphasised the favourable com-
family name.
petitive position of the Group, its strong operating performance
G R O U P
strate the cohesion of the insurance companies in the Group,
in the core markets, its outstanding financial strength, and overall conservative risk management, including in the new markets, VIENNA INSURANCE GROUP –
as the deciding factors for this attractive rating. For this reason
LEADING IN CENTRAL AND EASTERN EUROPE
the Vienna Insurance Group maintained its status in 2006 as the best rated of all Austrian insurance groups.
With a premium volume of approximately EUR 5.9 billion, the Vienna Insurance Group is the leading Austrian insurance group in the CEE region, occupying an outstanding number 2 ranking
TRADED ON THE VIENNA STOCK EXCHANGE
in comparison with international insurance groups. The insurance companies in the Vienna Insurance Group offer high-quali-
The stock of WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA
ty insurance services in both the life and non-life segments. The
INSURANCE GROUP is listed on the Vienna Stock Exchange,
key objective is to deliver innovative local insurance solutions for
where it is one of the most actively traded and highly capitalised
all areas of life with optimal customer service.
shares. The stock is also represented in the ATX (Austrian Traded Index), the blue-chip index of the Vienna Stock Exchange.
PRESENCE IN 20 COUNTRIES * The employees of the Vienna Insurance Group are working to ensure the insurance coverage of its customers in 20 countries* of Central and Eastern Europe. Outside its Austrian home market, the Vienna Insurance Group operates (through subsidiaries) in Albania*, Belarus, Bulgaria, Croatia, the Czech Republic, Georgia, Germany, Hungary, Liechtenstein, Macedonia*, Poland, Romania, Russia, Serbia, Slovakia, Turkey* and Ukraine. Branch offices are maintained in Italy and Slovenia. * subject to a due dilligence review and the approval by the authorities
33
V I E N N A
I N S U R A N C E
G R O U P
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
A BÉCSI TÔZSDÉN
VILÁGOS MENEDZSMENT ELVEK
A WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSURAN-
A Vienna Insurance Group alapvetô stratégiáját az alábbi me-
CE GROUP részvényeit jegyzik a Bécsi Tôzsdén, ahol a legna-
nedzsment elvek határozzák meg, amelyek az ügyfelekkel való
gyobb forgalmú és legmagasabb tôkehozamú részvények közé
kapcsolattartást, az együttmûködés kölcsönös hasznosítását és a
tartozik. A részvény jelen van a Bécsi Tôzsde vezetô indexében,
kockázatmegosztást biztosítják:
az ATX-ben (Austrian Traded Index) is. • Globális gondolkodásmód – helyi cselekvés: A Vienna Insurance Group célja a kölcsönös know-how cseréjének folyama-
A Vienna Insurance Group célja és stratégiája
tos biztosítása. Ezáltal az egyes társaságok munkatársainak ötletei és tapasztalatai az egész csoporton belül hasznosíthatók. Ez egyedülálló módon érvényes a Vienna Insurance Group vezetésére is. Az elnökség minden egyes tagja felelôs – a saját funkcióján felül – különbözô közép-kelet-európai országokért, és ennek megfelelôen tagja az adott társaság felügyelôbizott-
VILÁGOS IRÁNYVONAL
ságának is.
A Vienna Insurance Group évek óta világos stratégiai irányvona-
• Többmárkás politika: A Vienna Insurance Group tudatosan kö-
lat követ, amelyet 2006-ban is sikeresen valósított meg.
vetett többmárkás politikájának értelmében az újonnan ak-
A Vienna Insurance Group alapvetô tevékenysége a biztosítás,
virált vállalkozások megtartják az addigi márkanevüket. Ezeket
amit folyamatosan bôvít a jól bevált, értékorientált növekedés
a márkaneveket ugyanis már igen jól bevezették a helyi piaco-
útján.
kon, és rögzültek az ügyfelek tudatában. A többmárkás politika a Vienna Insurance Group nemzetközi márkanév által válik
VILÁGOS KÜLDETÉSTUDAT
kerek egésszé, ami egyben támogatja az egyes márkákat. Így a csoporthoz tartozó társaságok saját márkájukat keresztnév-
A menedzsmentben és a munkatársakban is rendkívül erôsen él
ként, a nemzetközi márkanevet vezetéknévként viselik, ami ez-
a „leader” tudat. A Vienna Insurance Group valamennyi piacon,
által a társaságok kettôs erôsségét demonstrálja.
ahol aktívan jelen van, arra törekszik, hogy a piacvezetô társaságok körébe kerüljön, miközben minden ügyfelei felé kínált szolgáltatásával a vezetô szerep elérésére törekszik. Ez az alapja a Vienna Insurance Group alábbi, alapvetô stratégiai irányvonalainak: • Piacvezetô szerep Ausztriában: A Vienna Insurance Group arra törekszik, hogy Ausztriában mind az élet-, mind a nem-élet üzletágban megtartsa, illetve tovább erôsítse vezetô helyét a piacon a piaci részesedés bôvülésével. • Célirányos növekedés Közép-Kelet-Európában: A Vienna Insurance Group Közép-Kelet-Európában a szelektív piacralépés stratégiáját követi, amit a piaci pozíció folyamatos bôvítése követ. Legfontosabb piacain – ezek stabil gazdasági és politikai helyzettel rendelkezô piacok – a Vienna Insurance Group arra törekszik, hogy bekerüljön az ország öt legnagyobb biztosítója közé. A folyamatos értéknövelés érdekében a kigazdálkodott nyereséget a Vienna Insurance Group alapvetôen visszaforgatja az adott vállalat tevékenységébe a társaság megerôsítése és dinamikus növekedésének biztosítása céljából.
34
A Vienna Insurance Group alaptevékenysége a biztosítás, amit hosszú távon, folyamatosan bôvít Ausztriában és Közép-Kelet-Európában.
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
R E P O R T
intended to ensure optimal access to customers, mutual benefit from synergies and broad risk diversification throughout the entire Group:
set a goal of promoting the mutual exchange of know-how CLEAR ORIENTATION
between all Group companies. This is intended to allow the experience and ideas of employees in individual markets to be used throughout the Group. This also applies in a unique way
many years, and continued its successful implementation in the
to the management of Vienna Insurance Group. In addition to
financial year 2006. The core competence of the Vienna
functional responsibilities, every member of the Managing
Insurance Group is the insurance business which it is expanding
Board is also responsible for individual countries in the CEE
continuously over the long term. In doing so, the Vienna
region and is a member of the Supervisory Board of the corre-
Insurance Group seeks to continue on this proven path of value-
sponding Group companies.
oriented growth. • Multi-brand policy: Under the conscious application of the
G R O U P
The Vienna Insurance Group has pursued a clear strategy for
I N S U R A N C E
• Think globally – act locally: The Vienna Insurance Group has
V I E N N A
Goals and strategies of the Vienna Insurance Group
A N N U A L
Vienna Insurance Group’s multi-brand strategy, newly acquired CLEAR AMBITION
companies keep their previous brand names as a matter of principle. These names have been optimally introduced in local
Motivation of management and employees is to be the leader.
markets and are well anchored in customer awareness. The
The Vienna Insurance Group aims to be among the market lead-
multi-brand policy is rounded out and reinforced by the Vienna
ers in every market in which it operates, while at the same time
Insurance Group umbrella brand. Each Group company bears
directing its any action toward achieving leadership in terms of
its own brand as a given name and the Group brand as a fam-
the customer services it provides. This is the foundation for the
ily name, thereby displaying its dual strength to the outside
Vienna Insurance Group’s core strategies:
world.
• Expansion of number 1 position in Austria: The Vienna Insurance Group intends to maintain its position as number 1 in Austria in both the Life and Property/Casualty segments, and to continue to expand this position by winning more market share in the future. • Targeted expansion in the CEE region: The Vienna Insurance Group follows a strategy of entering selective markets in the CEE region, followed by continuous expansion of its market position. In its core markets – i.e., those with a high level of economic and political stability – the Vienna Insurance Group strives to be at least one of the top five insurers in the country. In its endeavour to create shareholder value, the Vienna Insurance Group generally leaves profits that are earned in a CEE country within that country to further strengthen the Group companies and enable their dynamic expansion.
CLEAR MANAGEMENT PRINCIPLES The core strategies followed by the Vienna Insurance Group are accompanied by the following management principles, which are
The core competence of Vienna Insurance Group is the insurance business which it is expanding in Austria and CEE over a long term. 35
V I E N N A
I N S U R A N C E
G R O U P
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
• Többcsatornás értékesítés: A Vienna Insurance Group az értékesítési csatornák széleskörû alkalmazásával biztosítja ügyfelei számára a könnyû elérhetôséget és üzleti lehetôségeinek maximális kiaknázását. Az optimális értékesítési struktúra alapja egy ütôképes üzletkötôi hálózat kialakítása. • Diverzifikáció: A Vienna Insurance Group célul tûzte ki, hogy valamennyi üzletágban a kockázatokat széles diverzifikációval csökkentse. Mind a földrajzi diverzifikáció, mind az értékesítési csatornák által biztosított sokszínûség ezt a célt szolgálja.
KÖZÉP-KELET-EURÓPA – A NÖVEKVÔ PIAC A közép-kelet-európai régió jelentôs növekedési lehetôséget jelent a biztosítási szektor számára. A Vienna Insurance Group közép-kelet-európa terjeszkedése során két alapvetô tényezôre épít. Közép-Kelet-Európában az egy fôre jutó biztosítási díj csupán töredéke a nyugat-európai átlagnak, és további kiemelkedô éves növekedési ütemet vetít elôre. Emellett a gyors gazdasági fejlôdés következtében a közép-kelet-európai lakosság életszínvonala jelentôsen növekszik, amely robbanásszerû keresletet generál az életszínvonal biztosítását célzó pénzügyi szolgáltatások iránt. Feltételezhetô, hogy a gazdasági felzárkózás folyamata hosszabb ideig tart. Egy dinamikusan fejlôdô gazdaságban a biztosítási piac általában jelentôsen magasabb növekedési ütemet mutat a teljes gazdaság növekedésénél. Ezek a tényezôk teszik Közép-Kelet-Európát a Vienna Insurance Group számára különösen vonzóvá. A közép-kelet-európai régió hosszútávú felzárkózási potenciálja igen jól kimutatható például az egy fôre jutó biztosítási díj ábrázolásával: a régióban a nyugat-európai szint csupán 1/16-át érik el. 2005-ben az egy fôre jutó biztosítási díj a közép-kelet-európai térségben (Oroszország és Fehéroroszország kivételével) átlagosan 176 USD értéket mutat az EU 2004-es bôvítés elôtti 15 tagállamának 2 879 USD értékével szemben.
A csoporthoz tartozó egyes társaságokra vonatkozó, további részletes információ a WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSURANCE GROUP www.viennainsurancegroup.com honlapján taláható.
36
Közép-Kelet-Európa – a Vienna Insurance hazája és növekedési potenciálja.
É V E S
J E L E N T É S
2 0 0 6
A N N U A L
R E P O R T
V I E N N A
• Multi-channel distribution: The Vienna Insurance Group strives to use a broad selection of distribution channels in all markets to obtain the best possible access to customers and fully exploit its business potential. The creation of a powerfully
I N S U R A N C E
effective field sales force is considered the foundation of an optimal distribution structure. • Diversification: The goal of the Vienna Insurance Group is to keep risks low by means of broad diversification in all areas. Geographic diversification and broad diversification through a variety of distribution channels are intended to achieve this goal.
The CEE region offers highly attractive growth prospects for the insurance sector. The Vienna Insurance Group’s expansion into the CEE countries pursues business potential that is essentially based on two factors. Insurance density in the CEE region (premiums per capita) is only a fraction of the level in Western
CEE – home and growth market of Vienna Insurance Group.
G R O U P
CEE – THE GROWTH MARKET
Europe and further exhibits above-average annual growth rates. In addition, rapid economic growth is creating a significant increase in the affluence of the population in the CEE countries, leading to a disproportionately high demand for financial services to protect this standard of living. The economic convergence process taking place in the region is expected to continue over the long term. In a dynamically changing economy, the insurance market normally grows at a significantly faster rate than the overall economy. These are factors that make Central and Eastern Europe very attractive for the Vienna Insurance Group. The long-term convergence potential of the CEE region can be illustrated by using the example of insurance density. In the CEE region, this indicator is only 1/16 of the Western European level. In 2005, insurance density for the CEE countries was USD 176 (excluding Russia and Belarus) versus USD 2,879 for the EU-15 countries. Detailed information about the individual Group companies is available on our website at www.viennainsurancegroup.com – About Us – The Group, or in the Group annual report of the WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSURANCE GROUP.
37
G R O U P
•
V I E N N A
I N S U R A N C E
G R O U P
É V E S
ORSZÁG / COUNTRY Ausztria / Austria
Csehország / Czech Republic Szlovákia / Slovakia
J E L E N T É S
2 0 0 6
CÉG / COMPANY
I N S U R A N C E
R E P O R T
FÔ PROFIL / CORE BUSINESS
TÔKERÉSZESEDÉS / SHARE OF CAPITAL
WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSURANCE GROUP
élet, nem-élet / life, non-life
–
Donau Allgemeine Versicherung AG
élet, nem-élet / life, non-life
89.47%
Bank Austria Creditanstalt Versicherung AG
élet / life
90.00%
Union Versicherung AG
élet / life
45.00%
Kooperativa pojisˇt’ovna a.s.
élet, nem-élet / life, non-life
87.67%
Ceská podnikatelská pojisˇt’ovna a.s.
élet, nem-élet / life, non-life
87.67%
Kooperativa poist’ovnˇa a.s.
élet, nem-élet / life, non-life
100.00%
Komunálna poist’ovnˇa a.s.
élet, nem-élet / life, non-life
95.11%
élet / life
100.00%
Kontinuita poist’ovnˇa a.s. KÖZÉP ÉS KELET EURÓPA EGYÉB PIACAI / OTHER CEE-MARKETS Bulgária / Bulgaria
Bulstrad Insurance & Reinsurance Plc.* Bulstrad Life Insurance Joint-Stock Company* Bulgarski Imoti Non-Life Plc. Bulgarski Imoti Life Plc.
Fehéroroszország / Belarus Grúzia / Georgia
98.35% 94.50%
élet, nem-élet / life, non-life
–
Georgian Insurance Pension Holding Ltd.* Kvarner Wiener Städtische osiguranje d.d.
TU Compensa S.A.
Royal Polska TU na ycie S.A. BENEFIA TU Majatkowych S.A. BENEFIA TU na ycie S.A. Union Biztosító Zrt.
Oroszország / Russia
MSK - Life
Románia / Romania
Omniasig S.A. Omniasig Asigurari de Viata S.A. Unita S.A. Agras Asigurare Reasigurare S.A.
Ukrajna / Ukraine
98.22%
élet / life
100.00%
TUiR CIGNA STU S.A.
Szerbia / Serbia
nem-élet / non-life
nem-élet / non-life
HELIOS Osiguranje d.d.*
Magyarország / Hungary
–
ZASO Victoria
Cosmopolitan Life d.d. za osiguranje Lengyelország / Poland
–
élet / life
nem-élet / non-life
IRAO* Horvátország / Croatia
nem-élet / non-life
SBA ZASO Kupala
TU na ycie Compensa S.A.
V I E N N A
A N N U A L
Wiener Städtische Osiguranje a.d.o. Beograd
nem-élet / non-life
–
élet, nem-élet / life, non-life
98.75%
élet / life
73.00%
élet, nem-élet / life, non-life
–
nem-élet / non-life
99.87%
élet / life
100.00%
élet, nem-élet / life, non-life
92.77%
élet / life
95.44%
nem-élet / non-life
100.00%
élet / life
100.00%
élet, nem-élet / life, non-life
100.00%
élet / life
25.01%
nem-élet / non-life
98.17%
élet / life
69.98%
nem-élet / non-life
100.00%
nem-élet / non-life
88.68%
élet, nem-élet / life, non-life
100.00%
UIC Kniazha
nem-élet / non-life
50.01%
IC Globus
nem-élet / non-life
51.00%
élet / life
73.00%
CJSC Jupiter EGYÉB PIACOK / OTHER MARKETS Liechtenstein
Vienna-Life Lebensversicherung AG
Németország / Germany
InterRisk Versicherung AG InterRisk Lebensversicherung AG
élet / life
100.00%
nem-élet / non-life
100.00%
élet / life
100.00%
FIÓKÜZLETEK / BRANCHES Olaszország / Italy
Wiener Städtische Versicherung AG Italia
élet, nem-élet / life, non-life
–
Szlovénia / Slovenia
Wiener Städtische Zavarovalnica, Podruznica v Ljubljani
élet, nem-élet / life, non-life
–
* Ezek a részesedések a Kardan Financial Services tulajdonában vannak, mely a Wiener Städtische Versicherung AG Vienna Insurance Group 40%-os tulajdonában van 2006. december 31-tôl. Részletesebb információ megtalálható a Csoport éves jelentésében. These insurance participations are hold by Kardan Financial Services. WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSURANCE GROUP owns 40% of Kardan Financial Services B.V as of 31 December 2006. Detailed information about the participations of the Wiener Städtische is available in the Group annual report of the WIENER STÄDTISCHE Versicherung AG VIENNA INSURANCE GROUP.
38
