ELŐSZÓ FOREWORD BEVEZETŐ INTRODUCTION BESZÁMOLÓ REPORT KILÁTÁSOK PROSPECTS MÉRLEG BALANCE SHEET

1 0

É V E S

A Z

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

É V E S

1 0

Y E A R S

U N I O N

I N S U R A N C E

J E L E N T É S 2 0 0 9 A N N U A L R E P O R T

C O M P A N Y

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

ELŐSZÓ FOREWORD

4

BEVEZETŐ INTRODUCTION

6

AZ UNION BIZTOSÍTÓ TÖRTÉNETE HISTORY

8 10

MAKROGAZDASÁGI KÖRNYEZET MACROECONOMIC ENVIRONMENT

12

BESZÁMOLÓ REPORT

14

KILÁTÁSOK PROSPECTS

22

T A B L E

FÜGGETLEN KÖNYVVIZSGÁLÓI JELENTÉS INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT

24

O F

EREDMÉNYKIMUTATÁS PROFIT AND LOSS ACCOUNT

25

FŐ PÉNZÜGYI ADATOK MAIN FINANCIAL DATA

26

MÉRLEG BALANCE SHEET

26

ÉRTÉKESÍTÉSI HÁLÓZAT SALES NETWORK

28

VIENNA INSURANCE GROUP VIENNA INSURANCE GROUP

30

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

C O N T E N T S

É V E S

T A R T A L O M

ALAPADATOK, VEZETŐ TESTÜLETEK MAIN DATA AND BOARD OF EXECUTIVES

3

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

Az UNION Biztosító idén ünnepli tíz éves évfordulóját, és elmondhatjuk, hogy az elmúlt tíz évben dinamikus növekedésével mintául szolgál ahhoz a célunkhoz, hogy külföldi vállalataink egyre nagyobb súllyal szerepeljenek belső portfoliónkban. Az anyavállalat és az UNION közös befektetéseinek eredménye jól látható: a társaság 2000. évi alapítása óta nem csupán megszilárdította helyét a biztosítási környezetben, hanem kreatív termékfejlesztéseivel, a piaci környezet változásaira történő gyors és rugalmas reagálásával, partneri körének bővítésével, valamint hatékony költséggazdálkodásával példát mutat valamennyi társaságunk számára. Élet és nem-élet biztosítási üzletágainak egészséges arányával a társaság továbbra is stabil, erős lábakon álló kompozit biztosítóként meghatározó szereplője a magyar biztosítási piacnak. Az UNION Biztosító 2009-ben 28,8 milliárd forint díjbevételt ért el, növekedése messze meghaladta a piac eredményeit, miközben teljesítette a korábban kitűzött profitelvárásokat.

E L Ő S Z Ó

A Felügyelőbizottság elnökének előszava A Vienna Insurance Group 1990-ben kötelezte el magát a középkelet-európai régió mellett, és mára vezető osztrák biztosítási konszern lett Közép-Kelet-Európában. Közép-kelet-európai értékesítési hálózatunk biztonságot, valamint ügyfélközeli és igényekre szabott szolgáltatásokat és megoldásokat nyújt. Több mint 16 millió ügyfél, több ezer munkatárs, több ezer biztosítási képviselő és alkusz, valamint részvényesek biztosították bizalmukról a Vienna Insurance Group-ot.

A közép-kelet-európai társaságok évek óta dinamikusan fejlődő pályán haladnak, ennek eredményeként 2009-ben a közép- és kelet-európai régió hozzájárulása a teljes, konszernszintű díjbevételhez már 50% fölé emelkedett. Ezek az eredmények igazolják a régióban rejlő különösen nagy növekedési potenciált.

4

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A Felügyelőbizottság nevében köszönöm az UNION Biztosító minden munkatársának az elmúlt évben a társaságért kifejtett erőfeszítését, és hasonló eredményességet kívánok mindenkinek a következő évtizedre is.

Dr. Günter Geyer a Felügyelőbizottság elnöke

I N S U R A N C E

Foreword by the Chairman of the Supervisory Board Vienna Insurance Group committed itself to be involved in the Central and Eastern European region in 1990, and today it is a leading Austrian insurance group in Central and Eastern Europe. Our Central and Eastern European sales network offers security as well as customer-oriented and personalised services and solutions. More than 16 million customers, several thousand employees, several thousand insurance representatives and brokers, as well as shareholders have demonstrated their confidence in Vienna Insurance Group.

C O M P A N Y

As Chairman of the Supervisory Board I am proud that UNION has excelled in achieving the strategic goals determined upon our acquisition, which confirms our trust that – fulfilling the expectations based on the results it has demonstrated in the past ten years – our Hungarian subsidiary will become an increasingly important bridgehead in our group. On behalf of the Supervisory Board I would like to thank all employees of UNION Biztosító for the work they dedicated to the company, and I wish everybody continuing success for the next decade as well.

Dr. Günter Geyer Chairman of the Supervisory Board

Central and Eastern European companies have followed a path of dynamic development for years and as a result, the contribution of the Central and Eastern European region to Grouplevel total premiums exceeded 50 percent in 2009. These achievements confirm the particularly high growth potential to be had in the region.

F O R E W O R D

A Felügyelőbizottság elnökeként büszkeséggel tölt el, hogy a tulajdonszerzésünkkor meghatározott stratégiai célokat az UNION ilyen kiváló eredménnyel teljesítette, és megerősítik bizakodásunkat abban, hogy amint ezt az elmúlt tíz év eredményei is előrevetítik, magyar leányvállalatunk egyre erősebb hídfőállása lesz a csoportnak.

U N I O N

UNION Biztosító celebrates its 10th anniversary this year, and we can state that the dynamic growth it has demonstrated in the past ten years serves as a model for our goal to increase the weight of our foreign companies consistently in our internal portfolio. The proceeds yielded by the parent company and UNION’s joint investments are evident: since its establishment in 2000 the company has not only strengthened its position in the insurance environment, but it also stands as an example for each member of our Group in terms of creative product development, quick and flexible response to changes in the market environment, partner base expansion, and efficient cost management. The healthy balance between its life and non-life insurance segments ensures that it continues to be a determining participant in the Hungarian insurance market as a sound and stable composite insurance company. In 2009, UNION Biztosító generated a total premium volume of HUF 28.8 billion; its growth substantially exceeded that of the market, and at the same time it was able to meet targeted profit expectations.

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

5

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

Az Igazgatóság elnökének bevezetője Idén ünnepli 10. születésnapját az UNION Biztosító. Az első 10 év egy ember életében is hosszú, és a későbbi fejlődését tekintve is meghatározó idő, hát még egy vállalat életében! Az elmúlt 10 évben nagyon sok minden történt a minket körülvevő gazdasági környezetben, a biztosítási piacon és az emberek – ügyfeleink és partnereink – mindennapjaiban: tőzsdei és hitelezési fellendülés, töretlennek tűnő növekedés, gazdasági válság, a piac tisztulása, folyamatos törvényi változások, melyek hol segítették a biztosításokban rejlő öngondoskodási lehetőséget, hol visszavetették azt. Folyamatosan változtak a biztosítási piac résztvevői is: a magyar leányvállalatok gazdát cseréltek, változtak a nevek, újak jöttek, szűntek meg.

Az UNION Biztosító ezalatt a 10 év alatt állandóságot jelentett a magyar biztosítási piacon. Állandó, megbízható pénzügyi partnert – biztos nemzetközi hátterünket Közép-Kelet-Európa vezető biztosítási csoportja, a Vienna Insurance Group garantálja. Az UNION állandó innovációt jelent mind az ügyfél-, mind az együttműködő partnerkapcsolatok terén – a termék- és szolgáltatásfejlesztések során sokszor a piacot is megelőző újdonságokkal, rendkívüli rugalmassággal alkalmazkodunk ügyfeleink és partnereink igényeihez. Állandó magas minőséget jelentünk a szol6

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

Minden bizonnyal ez az állandó, megbízható jelenlét is hozzájárult ahhoz, hogy az UNION az elmúlt 10 év alatt kiemelkedő növekedési pályát mutatott fel – rendszeresen meghaladva a piac teljesítményét. Egyik legeredményesebb éve éppen a tavalyi év volt, amikor a piac 7,5 százalékos csökkenésével szemben 11 százalékos díjbevétel-növekedést ért el, miközben teljesítette a tulajdonosok által elvárt profittervet is, és adózás előtti eredménye meghaladta az egymilliárd forintot. A díjbevétel és a profit két nagyon fontos mutatószám, ami a sikerről tanúskodik, de az UNION ennél jóval több – kívülálló, független – visszajelzést kapott stratégiája, tevékenysége eredményességéről. A Superbrands 2009 és a Business Superbrands 2009 díj elnyerése mind az ügyfelek, mind az üzleti partnerek magas szintű kiszolgálását bizonyítja, hiszen 2009-ben azok a cégek értek el sikert, amelyek tisztelik a partnereiket, rugalmasak és képesek erős márkákat felvonultatni. A Gfk Piackutató Intézet felméréseiben évek óta elsők között szerepel az UNION kárrendezése a biztosítókra jellemző imázselemek között. A társaság társadalmi szerepvállalását pedig a Legkiemelkedőbb Üzleti Adományozói Díj, illetve a Fejér Megyei Önkormányzat Gyermekvédelmi Központja és a Fejér Megyei Esély Gyermekvédelmi és Gyermeksegítő Alapítványtól kapott „Gyermekekért” díj is elismeri. Az UNION tehát szilárd bázisra helyezte további hosszú évtizedeit, és olyan növekedési pályán halad előre, amely a hosszú távú kilátások tekintetében is biztos jövőt ígér az ügyfelek, a tulajdonos és a társaság számára. Ezúton köszönöm minden kollégámnak az elmúlt 10 év folyamán kifejtett munkáját, és biztos vagyok benne, hogy hasonló eredményekről számolhatok majd be a következő évek értékeléseiben is.

Zsoldos Miklós elnök-vezérigazgató

I N S U R A N C E

Introduction by the Chairman of the Board of Directors UNION Biztosító celebrates its 10th birthday this year. The first ten years – which are often crucial also in terms of future development – are a long time even for people, let alone in the life of a company! In the past ten years there have been numerous developments in the economic environment around us, in the insurance market as well as the everyday life of people – customers and partners: a stock exchange and lending boom, growth that seemed endless at the time, market consolidation as well as continuous legislation changes, which sometimes assisted, sometimes stymied self-support opportunities. Similarly, participants in the insurance market changed continuously: Hungarian subsidiaries switched owners, names changed; new ones emerged and old ones disappeared.

In the face of all these changes, UNION Biztosító has represented permanence in the Hungarian insurance market. It has been a constant and reliable financial partner. Our solid international background is guaranteed by Vienna Insurance Group, the leading insurance group of Central and Eastern Europe. UNION stands for constant innovation – both in terms of customer relationship and partner cooperation; we adapt to the needs of our customers and partners with exceptional speed through our product and service development, the novelty of which often outpaces the market. We also signify excellence in services – through our different customer service options, such as our call centre and personal services, our sales representative and partner network, web portals, and by a constant enhancement of our business processes and administration we ensure consistent, high quality customer services. UNION is a permanent and predictable partner in the area of corporate citizenship as well – our cooperation with selected organisations goes back to years; in addition to financial assistance, we contribute to different programs by donations in kind, as well as through volunteer work offered by the company’s employees. Last but not least, UNION represents a permanent and stable job for our colleagues – based on the Hewitt “Best Employer” survey the commitment of our employees increases year on year, and significantly surpasses the Hungarian average.

C O M P A N Y

I am convinced that this permanent, reliable presence has contributed to UNION’s outstanding growth path in the past ten years, which exceeded the performance of the market on a regular basis. Notably, even last year proved to be one of the most successful years of the company: in contrast with a 7.5 percent overall market downturn, the premium income of UNION increased by 11 percent. At the same time, the company was also able to meet the profit plan determined by our owners with pre-tax profits over HUF 1 billion. Premium income and profit, these two crucial indicators, both attest to our success; UNION, however, received even more positive feedback from external, independent sources, confirming the proficiency of its strategy and its activities. Having won the Superbrands 2009 and Business Superbrands 2009 awards stands as testimony to the outstanding service we provide to our customers and business partners, for in 2009 a company’s success hinged on its flexibility, respect for its partners and ability to come up with powerful brands. According to the surveys conducted by GfK Piackutató Intézet (GfK Hungaria Market Research Institute), UNION has been among the insurers with the best claim settlement reputation for several years now. In addition, the company’s corporate citizenship has been recognised by winning the Top Corporate Philanthropist Award, as well as receiving the “For the Children” Award from the Fejér County Municipality Child Protection Centre, and Fejér County’s Chance Foundation for Child Protection and Assistance. UNION has therefore laid a solid foundation for the long decades ahead, and it proceeds along a growth path that promises a secure future to its customers, owner and the company itself, even in terms of long term prospects.

I N T R O D U C T I O N

B E V E Z E T Ő

gáltatásokban is – a különböző ügyfélkiszolgálási pontok, mint a telefonos vagy személyes ügyfélszolgálat, az üzletkötő és partneri hálózat, a webes felületek, valamint a háttérfolyamatok és az adminisztráció folyamatos fejlesztése révén állandóan minőségi ügyfélkiszolgálást biztosítunk. Az UNION állandó és kiszámítható partner a társadalmi szerepvállalás területén is – a kiválasztott szervezetekkel több éves együttműködést alakítunk ki, és a programokban az anyagi támogatásokon kívül fontos szerephez jutnak a természetbeni adományok, valamint a biztosító munkatársai által végzett önkéntes munkák. Végül, de nem utolsósorban az UNION állandó, stabil munkahelyet jelent munkatársai számára – a Hewitt „Legjobb Munkahely” kutatása alapján évről évre nő a munkatársak elkötelezettsége a magyar átlagot jelentős mértékben meghaladva.

U N I O N

I would like to take this opportunity to thank all of my colleagues for their work in the past ten years, and I am certain that our assessment of the company’s results will be just as positive in the years to come.

Miklós Zsoldos Chairman of the Board & CEO

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

7

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

Az UNION Biztosító története Az UNION Biztosító a magyar biztosítási piac egyik legdinamikusabban fejlődő cége, mely kompozit kínálata révén az ügyféligények széles palettáját képes kielégíteni. Az elmúlt években töretlen növekedési pályán mozgó társaság nemcsak a magyar biztosítási piacon, de anyavállalatán belül, a Vienna Insurance Groupon belül is meghatározó szerepet tölt be eredményei révén.

Széles élet- és nem-életbiztosítási palettájával az UNION megoldást kínál a változó élethelyzetekben felmerülő igényekre, legyenek azok hosszú távú befektetési célok, váratlan helyzetekre való anyagi felkészülés, magas színvonalú egészségügyi ellátás biztosítása, féltve őrzött otthon, vagyontárgyak védelme, vagy vállalkozások, vállalatok és intézmények vagyon-, felelősség- és gépjármű-biztosítási igénye. Az UNION mind lakossági, mind vállalati, intézményi ügyfelei számára kínál innovatív, személyre szabott, az egyedi igényeknek megfelelő biztosítási megoldásokat.

Díjbevétel növekedés 1999-hez képest

%

Az UNION kiterjedt disztribúciós csatornáival biztosítja azt, hogy ügyfelei számára könnyen elérhetőek legyenek a kínált szolgáltatások. Saját értékesítési hálózata országos lefedettséget biztosít, de természetesen több stratégiai értékesítési partnerrel is együttműködik, és alkuszkapcsolatait is folyamatosan bővíti. Ezen felül pénzintézetekkel, finanszírozókkal, kamarákkal, szakszervezetekkel folytatott gyümölcsöző együttműködés révén még komplexebb ügyféligények kielégítését is lehetővé teszi. Az ügyfélkapcsolatokat korszerű telefonos ügyfélszolgálat, illetve hatcsatornás kárbejelentés támogatja, mely a modern technika vívmányaival teszi lehetővé a biztosító szolgáltatásainak könnyű elérését. Az UNION számára kiemelten fontos ügyfelei elégedettsége, ezért nemcsak termékei kifejlesztésekor alkalmazkodik igényeikhez, hanem az ügyfélkapcsolat teljes időtartama alatt is: adminisztrációs, informatikai hátterét folyamatosan fejleszti a legmodernebb technológiával. Ennek egyik eredménye többek között az, hogy a Gfk Hungária Piackutató által 2009 második félévében végzett felmérés szerint az egyes biztosítók imázs elemeinek arányát tekintve az UNION kiemelkedő az innovativitásban, a változatos termékpalettában, a saját ügyfélkörben pedig a megbízhatóságban és az ügyfelek igényeire való odafigyelésben. Az UNION elsősorban innovatív termékeinek és az ügyfelek igényeihez való rugalmas alkalmazkodásnak köszönheti azt a rendkívül dinamikus fejlődést, mely egyedülálló a magyar piacon, így 2009-ben már 28,8 milliárd forint díjbevételt ért el. Kiemelkedő eredményeinek köszönhetően a társaság magyarországi nagyvállalatként a biztosítási piac felső harmadába tartozik.

1400

Teljes piac Total Market Az 5 legnagyobb társaság The five largest companies UNION

1200 1000 800 600 400 200 0 2000

8

É V E S

J E L E N T É S

2001

2 0 0 9

2002

2003

2004

2005

2006

2007

History of UNION Biztosító UNION Biztosító is one of the most dynamically developing companies in the Hungarian insurance market, satisfying a wide range of client needs with its composite products. The Company, showing consistent growth in the last few years, plays an important role not only on the Hungarian insurance market, but also within its parent company, Vienna Insurance Group, as based on its results.

C O M P A N Y

technology system, and the use of cutting-edge technology throughout the entire term of customer relationship. As a result, a survey conducted by GfK Hungária Piackutató during the second half of 2009 demonstrated that the reputation of UNION is by far above other insurance companies in terms of innovation and product diversity, as well as its reliability and commitment to meeting its customers’ requirements. Primarily owing to its innovative products and flexibility in responding to customers’ needs, UNION was able to achieve an extremely dynamic growth that has been unparalleled on the Hungarian market, and consequently its premium income in 2009 reached HUF 28.8 billion. Owing to these outstanding results the company, as a Hungarian corporation, is now in the top third segment of the insurance market.

UNION is one of the best capitalized insurance companies on the Hungarian market: it has the fourth highest share capital amongst insurance companies and associations. Its funding is guaranteed by its parent company, Vienna Insurance Group founded in 1824, the second largest insurance group in Central and Eastern Europe. With its wide range of life and non-life insurance products, UNION offers solutions for requirements to deal with every day situations, including long-term investment objectives, financial security for unexpected situations, ensuring high level health services, safeguarding of homes, protection of assets or property, liability and motor vehicle insurance, requirements of commercial enterprises, corporate clients and institutions. UNION offers innovative, customized and individualized insurance solutions for retail, corporate and institutional clients alike. UNION offers its clients easy access to its services with its expansive distribution channels. Its sales network covers the entire country, but naturally it cooperates with several strategic sales partners and is gradually expanding its relations with brokerage firms too. In addition, based on fruitful cooperation with other financial institutions, financial professionals, chambers and trade unions it can satisfy even more complex client needs. Customer relations are supported with an advanced telephone customer service and a six-channel claim reporting system, with which the services of the insurance company can be easily accessed.

Increase of premium income (1999=100%)

1800 1600

I N S U R A N C E

H I S T O R Y

T Ö R T É N E T

Az UNION a magyar biztosítási piac egyik legtőkeerősebb biztosítója: a negyedik legmagasabb alaptőkével rendelkezik a biztosítótársaságok és egyesületek között. Pénzügyi hátterét anyacége, Közép-Kelet-Európa második legnagyobb biztosítási csoportja, az 1824-ben alapított Vienna Insurance Group garantálja.

U N I O N

2008

2009

Customer satisfaction is a very high priority for UNION; therefore it adapts to customer requirements not only through the development of its products, but also through a continuous development of its administrative processes and information 2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

9

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

Alapadatok / Main data

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

Vezető testületek / Board of Executives (2010. március 31. / March 31, 2010.)

Felügyelőbizottság / Supervisory Board

(2010. március 31. / March 31, 2010.)

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

Vezető munkatársak / Management

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

Dr. Péterfi Éva vezető jogtanácsos, ügyvezető igazgató / Chief Legal Advisor, Managing Director Pintér Csaba alkusz igazgató / Director, Broker Channels

Bóna Katalin életbiztosítási ügyvezető igazgató / Life Insurance Managing Director

Seremet Viktor vagyonbiztosítási igazgató / Property Insurance Director

Cégjegyzékszáma / Company registration number: 01–10–041566

A Felügyelôbizottság tagjai / Members of the Supervisory Board Kurt Ebner Mag. Peter Höfinger Mag. Robert Lasshofer Ing. Juraj Lelkes Dr. Martin Simhandl

Boncz András vezető aktuárius / Chief Actuary

Szabó Attila befektetési igazgató / Assets Manager

Gede Tünde számviteli rendért felelős vezető, ügyvezető igazgató / Accountancy, Managing Director

Szakács Gábor hálózati értékesítési igazgató / Sales Force Director

Alapítás dátuma / Year of establishment: 1990

Heleszta Zsuzsanna pénzügyi tanácsadó / Financial Advisor

Szegi Lajos informatikai igazgató / IT Director

Hollósi Tibor gépjármű-biztosítási kárigazgató / Director of Motor Insurance Claims Handling

Szerémi Katalin ügyfélszolgálati igazgató / Customer Services Director

Horváth Katalin jutalék csoportvezető / Head of Comissions

Szigetvári László gépjármű-biztosítási igazgató / Motor Insurance Director

Jankovszki Zoltán szervezési vezető / Head of Procurement and Facilities

Szigl Renáta vezető rendszerszervező / Chief System Analyst

Kopányiné Pécsi Judit humánpolitikai igazgató / Human Resources Director

Tencz Beáta titkárságvezető / Head of Secretariat

Maják Viktor marketing és kommunikációs igazgató / Marketing & Communication Director

Vida Szabolcs kontrolling vezető / Head of Controlling

Papp Zinajda pénzügyi csoportvezető / Head of Premium Accounting

Virág Katalin alternatív értékesítési igazgató / Director, Alternative Sales Channels

Igazgatósági tagok / Members of the Board Angyal Attila Lehel Gábor Szikora Endre Tóth István Michael Waiss

10

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

E X E C U T I V E S

Elnök-vezérigazgató / Chairman of the Board – CEO Zsoldos Miklós

O F

Igazgatóság / Board of Directors

B O A R D

Tulajdonos / Shareholder: Wiener Städtische Versicherung AG Vienna Insurance Group, Bécs / Wien, Schottenring 30., Ausztria / Austria 100%

A N D

Jegyzett tôke / Share capital: 4 764 000 000 Ft/HUF

D A T A

A L A P A D A T O K ,

Elnök / Chairman of the Supervisory Board Dr. Günter Geyer

M A I N

Székhely / Headquarter: 1082 Budapest, Baross u. 1. T E S T Ü L E T E K

Bokor Judit belső ellenőrzési vezető / Head of Internal Audit

V E Z E T Ő

UNION Vienna Insurance Group Biztosító Zrt.

U N I O N

A N N U A L

R E P O R T

11

U N I O N

Ugyanakkor a lakosság továbbra is visszafogott maradt a kiadások terén, ezért a belső kereslet tartósan alacsony szintje a legfőbb okozója a csökkenésnek. Az átlagos fogyasztói árindex 4,2 százalék volt éves szinten, a munkanélküliség pedig 10,5 százalékos volt decemberben: a válság miatt több mint 150 ezer ember vesztette el a munkáját. Az alapkamat jelentős mértékben változott az év folyamán, a Magyar Nemzeti Bank az év eleji 10 százalékról év végére 6,25 százalékra csökkentette több lépésben. Ez 2010 márciusában tovább csökkent 5,5 százalékra, amivel az alapkamat 20 éves története során a legalacsonyabb szintre esett. A Budapesti Értéktőzsde alakulását tekintve az év elejét még meghatározták a válság miatti árfolyamcsökkenések, a második negyedévtől kezdődően azonban jelentős árfolyam-emelkedés volt jellemző, így az árfolyamok visszaerősödtek a válság előtti szintek közelébe. A BUX index mélypontját 2009. március 12-én 9 461 ponton érte el, ahonnan év végére több mint duplájára, 21 227 pontra emelkedett.

A teljes biztosítási piac díjbevétele 2009-ben 7,3 százalékkal csökkent, így 825,2 milliárd forint díjbevételt realizáltak a társaságok. Az immár két éve tartó visszaesésért egyértelműen a gazdasági válság tehető felelőssé, hiszen jelentősen visszaesett a befektetési kedv, ezzel pedig az egyszeri és eseti díjas életbiztosítások kereslete. A válság azonban nem csak a megtakarítási életbiztosításokra gyakorolt negatív hatást: a hitelkínálat beszűkülése miatt tovább csökkent a különböző vagyontárgyak 12

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

Az életbiztosítási díjbevételek a fentiek hatására 10,9 százalékos csökkenéssel 411,1 milliárd forintra estek vissza. Ez nagyobb részben az egyszeri- illetve eseti életbiztosítási díjbevételek 23,8 százalékos visszaesésének tudható be. A válság miatt a részvénypiacok iránti bizalom megrendülése különösen a befektetési eszközalapokhoz kötött életbiztosítások egyszeri és eseti díjas változatait érintette súlyosan, ezek ugyanis 26,3 százalékot zuhantak. A folyamatos díjas módozatok díjbevételei minimális mértékben, 0,7 százalékkal tudtak növekedni. A tavalyi kismértékű növekedés után 2009-ben a nem-élet terület is mínuszba fordult: a díjbevétel 414,1 milliárd forint volt, ami 3,5 százalékos csökkenést jelent. A gépjármű díjbevételek 215,9 milliárdot tettek ki, azaz összességében 7,0 százalékkal estek vissza. Ezen belül a kötelező gépjármű-felelősségbiztosítások díjbevételei 6,8 százalékkal csökkentek 125,2 milliárd forintra, amihez a gépjárművek vásárlásának visszaesése mellett az átlagdíjak csökkenése is hozzájárult. A casco díjbevételek 7,2 százalékkal, 90,7 milliárd forintra estek vissza. Az egyéb vagyonbiztosítások díjbevétele minimális mértékben, 0,6 százalékkal nőtt 198 milliárd forintra. 2009-ben jelentős mértékben változott a biztosításokat érintő törvényi környezet és a piac önszabályozása is, a változások azonban csak 2010-től lépnek életbe. Az életbiztosítások adókedvezménye megszűnt, ami tovább hátráltathatja a válság miatt amúgy is visszaesett keresletet. A kötelező biztosításról szóló törvény értelmében pedig a 2010-ben kötött kötelező biztosítások évfordulója nem a naptári év, hanem a szerződés kezdetének dátuma lesz. Ez az évek óta kialakult, és a kötelező biztosítás átlagdíjainak folyamatos csökkenését okozó novemberi kampány megszűnését eredményezi, de várhatóan erre még éveket kell várni. A befektetési eszközalapokhoz kötött életbiztosítások összehasonlíthatósága érdekében a Magyar Biztosítók Szövetségének Teljes Költség Mutató Charta-hoz csatlakozó tagbiztosítói megalkották az ún. Teljes Költség Mutatót (TKM). A csatlakozó biztosítók, így az UNION Biztosító is vállalta, hogy 2010-től a TKM mutatót egységesen alkalmazza annak érdekében, hogy ügyfelei megalapozottabb döntést tudjanak hozni az életbiztosítások kiválasztásakor.

I N S U R A N C E

National economy and the insurance market in 2009 The crisis emerging in 2008 had a severe impact on 2009 as well: economic performance fell by 6.3 percent; this figure, however, is more favourable than preliminary estimates. In the context of the markedly export-oriented Hungarian economy, a slight expansion observed in major export markets boosted domestic exports and generated an upswing. According to the EU and the IMF, Hungary’s economic and financial policy became more robust in the past 18 months, this boosted confidence towards the country, and the national economy has embarked on a path of stability and growth.

At the same time, household expenditures remained restrained; thus the contraction was primarily driven by the sustained low levels of internal demand. The annual consumer price index stood at 4.2 percent on average, while unemployment reached 10.5 percent in December: more than 150,000 people lost their jobs as a result of the crisis. The central bank base rate has changed substantially during the year; the National Bank of Hungary reduced the base rate to 6.25 percent in several steps by the end of the year, which compares to 10 percent at the beginning of 2009. The base rate was cut once again and hit a trough of 5.5 percent in March 2010, the lowest recorded level in its 20 year history. At the beginning of the year, developments at the Budapest Stock Exchange were largely determined by a continuing deterioration of share prices in the context of the crisis. From Q2 2009 on, however, share prices typically began to increase substantially, to such an extent that they nearly recovered to pre-crisis levels. The BUX index bottomed out on 12 March 2009 at 9,461 points before it climbed back to 21,227 points by the end of the year.

In 2009, the overall premium income of the insurance market fell by 7.3 percent, and accordingly, insurance companies realised HUF 825.2 billion in premium revenues. The two-year period of the current downturn can doubtless be attributed to the economic crisis, which led to a sharp decline in investment and hence the demand for single and top-up premium life insurance

C O M P A N Y

policies. The negative impact of the crisis affected not only life insurance and savings programs: the credit crunch further reduced the demand for various assets – such as residential real estate and motor vehicles –, which in turn exerted a negative impact on life insurance-backed mortgages, property insurance, home insurance and motor insurance. For the first time in the past ten years, 2009 saw the decline of both the life and nonlife business segments. Consequently, life insurance premium income fell steeply by 10.9 percent to stand at HUF 411.1 billion. This primarily reflected a 23.8 percent drop in single and top-up insurance premium revenues. The single premium and top-up versions of unit linked life insurances were particularly devastated by the disintegrated confidence in stock markets in the context of the crisis, and plummeted by 26.3 percent. The increase in regular life insurance premium revenues was nearly negligible at 0.7 percent. Following a slight acceleration last year, the non-life segment also turned into the red: it realised a premium income of HUF 414.1 billion, representing a 3.5 percent decline. Income from motor insurance premiums amounted to HUF 215.9 billion, which implies an overall decline of 7.0 percent. Within this category, revenues from third party liability policies fell by 6.8 percent to HUF 125.2 billion. In addition to restrained vehicle purchases, the reduction of annual average rates also contributed to the decline. Casco premium revenues dropped by 7.2 percent to HUF 90.7 billion. Premium revenues from other property insurance policies increased very slightly by 0.6 percent, and reached HUF 198 billion. 2009 has also seen substantial changes in the legislative environment affecting insurances, as well as market self-regulation. These changes, however, will take only effect in 2010. The tax benefit for life insurances was eliminated, which may further discourage an already slack demand. Moreover, in accordance with the Act on third party liability insurance, the anniversary of liability insurance policies taken out from 2010 onwards will be the date of the policy, rather than the calendar year. This will eventually put an end to the long-established tradition of the November campaign, which led to a continuous decline in the annual average rates of third party liability insurance. However, the change may take several years. In order to ensure the comparability of unit linked life insurances, member companies of the Association of Hungarian Insurance Companies that joined the Total Cost Indicator Charta have established the socalled Total Cost Indicator (TKM). Along with the other insurance companies joining the Charta, UNION Biztosító pledged to use the standard TKM index from 2010 in order to help customers make more informed decisions when selecting their life insurance policies. 2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

E N V I R O N M E N T

M A K R O G A Z D A S Á G I

A 2008-ban kezdődött válság 2009-re is erősen rányomta bélyegét: a gazdaság teljesítménye 6,3 százalékkal esett vissza, ugyanakkor ez kedvezőbb az előzetes becsléseknél. Mivel a magyar gazdaság erősen exportorientált, ezért a főbb exportpiacokon látott enyhe expanzió által húzott export eredményezte a kezdődő javulást. Az EU és az IMF szerint az elmúlt másfél évben a magyarországi gazdaság- és pénzügypolitika erőteljesebbé vált; ennek köszönhetően megnövekedett a bizalom az ország iránt, a nemzetgazdaság a stabilitás és a növekedés pályájára állt.

– lakóingatlanok, gépjárművek – iránti kereslet, ami mind a hitelfedezeti életbiztosításokat, mind a vagyonbiztosításokat, a lakásés gépjármű-biztosításokat negatívan érintette. 2009-ben fordult elő először az elmúlt 10 év során, hogy mind az élet-, mind a nemélet üzletág visszaesett.

U N I O N

M A C R O E C O N O M I C

K Ö R N Y E Z E T

A nemzetgazdaság és a biztosítási piac 2009-ben

B I Z T O S Í T Ó

13

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

Beszámoló

dozatoknak köszönhető, hogy a díjbevétel 4,3 milliárd forintra nőtt. A kötelező gépjármű-felelősségbiztosítások 3,6 milliárd forinttal járultak hozzá a díjbevételhez.

A biztosítási piac 7,3 százalékos csökkenésével szemben az UNION Biztosító 2009-ben is növelte díjbevételeit. A 28,8 milliárdos díjbevétel 11,0 százalékos bővülést jelent az előző évhez képest, ami kiemelkedő teljesítményt mutat egy olyan piacon, ami a gazdasági válság hatására minden területen visszaesett.

A vagyon- és felelősségbiztosítások kiugró teljesítményt értek el 2009-ben: 176 százalékos növekedéssel meghaladták a tízmilliárd forintos díjbevételt. A lakásbiztosítások 11,9 százalékos növekedéssel 1,1 milliárd forinttal járultak hozzá az üzletág sikeréhez.

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

Report

policies incorporated in Casco featured loans. Third party liability insurances contributed to the premium revenues by HUF 3.6 million.

While the overall insurance market faced a decline by 7.3 percent in 2009, UNION Biztosító in fact increased its premium income, which amounted to HUF 28.8 billion, representing an 11.0 percent expansion compared to the previous year. This demonstrates very impressive performance in a market still reeling from the effects of the economic crisis in every segment.

In 2009, the performance of property and liability insurances was outstanding: their growth accelerated by 176 percent, yielding premium revenues in excess of HUF 10 billion. Homeowner’s insurance policies contributed to the success of this business segment by HUF 1.1 billion, which represents growth of 11.9 percent.

Szerzések A növekedés a nem-életbiztosítások kiugró emelkedésének köszönhető, díjbevételük 61,8 százalékkal nőtt. Az életbiztosítások díjbevétele 29,7 százalékkal csökkent, így 65-35 százalékot tett ki a két üzletág aránya.

Nem-életbiztosítások A nem-életbiztosítási üzletág kiemelkedő növekedést produkált, hiszen 61,8 százalékos bővüléssel 18,7 milliárd forintos díjbevételt ért el, miközben a nem-életbiztosítási piac 3,5 százalékot csökkent. A gépjármű-biztosítások 4,2 százalékkal növekedtek 8,0 milliárd forintra. Ez az emelkedés a casco biztosítások kiugró, 23 százalékos növekedésének tudható be: elsősorban a kiváló partneri együttműködéseknek és a beépített casco mó-

Nem-életbiztosítási díjbevételek (Mrd Ft) 20 18 16

Kárhányad, biztosítástechnikai tartalékok, kezelt vagyon Az UNION Biztosító kárhányada tovább csökkent az előző évhez képest. A kárkifizetések az elmúlt esztendőben 13,7 milliárd forintot tettek ki. A biztosítástechnikai tartalékok és a kezelt vagyon 33,7 milliárd illetve 43,5 milliárd forintos értéket mutattak.

Eredmény Az UNION Biztosító tavaly 1064,3 millió forint adózás előtti eredményt ért el, amivel teljesítette a tulajdonos által meghatározott célokat. A biztosító eredményszintjéhez hozzájárult a tudatos költséggazdálkodás, a nem-életbiztosítási kockázati termékek súlyának növelése, illetve az az évek óta bevált stratégia, hogy az árversenyek elkerülése helyett a jó ár-érték arányú szolgáltatásokat kínálja ügyfeleinek.

Gépjármű Motor insurances Egyéb vagyon other Non-Life Nem-Élet Non-Life

Life insurance Claim rate, technical reserves, managed assets

In 2009, the premium revenues realised by the life insurance branch of UNION amounted to HUF 10.1 billion, in which regular life insurances and unit linked life insurances had a share of HUF 1.4 billion and HUF 8.7 billion respectively. The share of the single premium and top-up unit versions in the premium income of unit linked life insurances amounted to HUF 5.2 billion and HUF 3.5 billion respectively.

The claim rate for UNION Biztosító continued to decrease relative to the previous year. Total claim payments last year amounted to HUF 13.7 billion. Technical reserves and managed assets stood at HUF 33.7 billion and HUF 43.5 billion respectively.

Non-life insurance

P&L

The non-life business segment generated outstanding growth: it increased sharply by 61.8 percent and realised a premium income of HUF 18.7 billion, while the non-life insurance market dropped by 3.5 percent. Vehicle insurance policies grew by 4.2 percent to HUF 8.0 billion. This growth reflects a steep, 23 percent increase in Casco insurances, the premium revenues of which increased to HUF 4.3 billion due to various forms of excellent cooperation with partners, and the Casco

In line with the expectations of its shareholders, profit before taxes generated by UNION Biztosító reached HUF 1064.3 million last year. Main contributors to the outstanding result included the company’s effective cost management, its decision to increase the weight of non-life insurance risk products, as well as its well-proven, consistently used strategy of offering customers products with favourable price/value ratios rather than trying to avoid price competitions.

18,7

Adózás előtt eredmény (eFt)

Profit before tax (thousand HUF)

1 200 000 1 000 000

12

11,6

10

800 000 600 000

8

10,7

6

8,0

7,7

4

1 064 316

400 000

656 954

200 000

3,9

2

10 217

0

806 318

401 087

0 2008

É V E S

The well-established sales network of UNION Biztosító – a solid system built on several foundations – once again had spectacular achievements this year: in 2009 176,551 new contracts were signed, generating an annual premium amount of HUF 15.2 billion.

Non-Life insurance premium income (billion HUF)

14

114

New contracts This growth reflected a surge in non-life insurance types, which generated a 61.8 percent increase in premium revenues. As premium income from life insurance policies fell by 29.7 percent, the share of the two segments stood at 65-35 percent.

R E P O R T

B E S Z Á M O L Ó

Életbiztosítások Az UNION életbiztosítási ága 2009-ben 10,1 milliárd forint díjbevételt realizált, amiből a hagyományos életbiztosítások 1,4 milliárd forinttal, a befektetési eszközalapokhoz kötött életbiztosítások 8,7 milliárd forinttal részesedtek. A befektetési eszközalapokhoz kötött életbiztosítások díjbevételéből 5,2 milliárd forint díjbevétel jutott az egyszeri díjas módozatokra, és 3,5 milliárd a folyamatos díjas biztosításokra.

Az UNION Biztosító jól kiépített, a több lábon állás stratégiáját megcélzó értékesítési rendszere idén is jelentős eredményeket ért el, ugyanis 2009-ben 176 551 új szerződést kötött, melyek állománydíja 15,2 milliárd forint.

J E L E N T É S

2 0 0 9

2009

2005

2006

2007

2008

2009

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

1515

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

Innovation in product development

A vállalati vagyonbiztosítások terén a vagyon, a géptörés és az építés-szerelés biztosítások átdolgozására került sor a még szélesebb ügyféligények kielégítése érdekében. A Vienna International Underwriters, a Vienna Insurance Group csoport nagyvállalati biztosításokkal foglalkozó egysége további országokkal és szolgáltatási területekkel bővült, így az UNION azon ügyfelei, amelyek tevékenysége több országra is kiterjed, még magasabb szintű kiszolgáláshoz jutnak.

B E S Z Á M O L Ó

2 0 0 9

UNION helped its customers to respond to the current crisis by launching two new products: supplementing its UNION-Távlat product, it introduced additional insurance coverage for unemployment and temporary incapacity for work. For unit-linked life insurances it introduced a complimentary exchange rate monitoring service, which is designed to help protect customers’ savings in the event of unfavourable exchange rate developments. UNION also made progress in the health insurance segment by providing the opportunity to all sales partners to offer PrivateMed, which is considered a groundbreaking health insurance product in the market. Travel

R E P O R T

J E L E N T É S

Az UNION két új termék bevezetésével is segítette ügyfelei reakcióit a válságra: az UNION-Távlat biztosításhoz munkanélküliségre és átmeneti keresőképtelenségre szóló kiegészítő biztosítást vezetett be, míg a befektetési eszközalapokhoz kapcsolódó életbiztosításoknál igénybe vehető, ingyenes Árfolyam-monitor szolgáltatás az ügyfelek megtakarításainak védelmét segíti elő az árfolyamok kedvezőtlen alakulása esetén. Továbblépett az UNION az egészségbiztosítási üzletágban: lehetővé tette minden értékesítési partnerének a piacon úttörőnek számító PrivateMed egészségbiztosítás értékesítését. Az utasbiztosítások terén is jelentős újításra került sor: 2009-ben az UNION a folyamatosan változó ügyféligényekre választ adva megújította utasbiztosítását, és elkezdődött az együttműködés több mint száz utazási irodával az utasbiztosítás értékesítésére.

The company introduced several new features in the area of life insurances as well: by launching UNION-Titán life insurance it opened a closed-end investment fund with a highly favourable structure where, beside taking advantage of capital protection, customers also receive positive yields regardless of the direction of exchange rate changes. In addition, the company renewed its risk life insurance. In addition to the regular coverage for death, UNION-Rizikó Extra offers further services in the main policy to cover accidents as well, which provides a favourable opportunity for customers to prepare for unforeseen events and mitigate their financial impact. At the same time, the product serves as eligible collateral for loans. The company renewed its offer in investment funds as well: the two, newly introduced investment funds not only provide security through government papers, but also allow for higher yields.

Partneri együttműködések Az UNION továbbra is nagy hangsúlyt fektetett a meglévő értékesítési csatornák mellett új együttműködési lehetőségek, értékesítési csatornák felkutatására. A saját értékesítési hálózat fejlesztése a középvezetői szint átalakításával új lendületet kapott, az értékesítési célok átrendezésével nagyobb hangsúlyt kaptak a nem-életbiztosítások, és mind személyi, mind adminisztratív újítások történtek a hatéko-

»

É V E S

In order to cater to an even broader spectrum of customer needs, a number of insurances – such as property, machinery breakdown, building-installation – have been revised in the area of business property insurance. As Vienna International Underwriters – a unit of the Vienna Insurance Group focusing on corporate insurance – extended its scope of services as well as its geographical coverage, UNION customers with activities covering several countries now have access to an even higher level of services.

C O M P A N Y

»

Az UNION Biztosító 2009-ben is élen járt a piacon az innovatív termékfejlesztésekkel, üzleti megoldásokkal. Új online üzletágot indított el az union24 néven futó szolgáltatásával. Az – először kötelező gépjármű-felelősségbiztosítást kínáló – union24 piaci újdonságként a biztosításkötési és ügyintézési folyamatot online módon oldja meg, így az ügyfelek kényelmesen, számítógépük előtt ülve intézhetnek szinte mindent, az ajánlatkitöltéstől a zöldkártya-igénylésen át a kárbejelentés kezdeményezéséig. Ezen felül a társaság megújította casco biztosítását is, a korábbi három casco biztosítás előnyeit ötvözte egy biztosításban, hogy ügyfelei egyszerre élvezhessék mindhárom biztosítás kedvezményeit.

16

In 2009, UNION Biztosító was a market leader with innovative product development and business solutions yet again. It launched a new on-line business segment through its service known as “union24”. The novelty of union24 – which initially offered third party liability insurance – lies in the fact that contracting, as well as administrative processes are performed online, allowing customers to take care of everything from the comfort of their home; from completing an order form through applying for a green card certificate to filing a claim. In addition, the company revamped its Casco insurance by integrating the advantages of the previous three Casco insurances into a single insurance package, which enables customers to enjoy the benefits of all three insurance types simultaneously.

Az életbiztosítások terén is több újdonsággal szolgált a társaság: az UNION-Titán befektetési eszközalapokhoz kötött életbiztosítás bevezetésével olyan rendkívül kedvező konstrukciójú zárt végű eszközalapot is nyitott, ahol az ügyfél a tőkevédelmen felül pozitív hozamban részesül, akár növekednek, akár csökkennek az árfolyamok. Ezen felül a társaság megújította kockázati életbiztosítását. Az UNION-Rizikó Extra a szokásos haláleseti védelmen túl további baleseti szolgáltatásokat is nyújt az alapbiztosításban, így igen kedvező lehetőséget biztosít az ügyfelek számára a váratlan eseményekre való felkészülésre, azok anyagi következményeinek csökkentésére. Ráadásul a termék hitelfedezeti célokra is alkalmas. A biztosító megújította befektetési eszközalapkínálatát is: a két újonnan bevezetett eszközalapnál az állampapírok által nyújtott biztonság mellett magasabb hozam elérése válik lehetővé.

Innovációk a termékfejlesztések területén

I N S U R A N C E

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

17

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

kábeltelefonnal rendelkező ügyfelei után szolgáltatásait megnyitotta a T-Mobile előfizetéssel rendelkezők előtt is.

insurance also witnessed significant innovations: as a response to continuously changing customer requirements, UNION renewed its travel policy in 2009, and started cooperation with more than a hundred travel agencies regarding the sale of passenger insurance policies.

Háttértámogatás Az Ügyfélszolgálat szolgáltatásaiban mind nagyobb teret kap az elektronikus támogatás a gyorsabb és hatékonyabb működés érdekében, így az egyedi ügyeket kezelő levelezés 90 százaléka immár e-mailen keresztül zajlik nagymértékben felgyorsítva az ügyintézést. A központi ügyfélszolgálati irodát felkeresni szándékozó ügyfelek számára pedig időpont foglalási lehetőséggel is rendelkezésre áll a társaság saját weblapján.

Cooperation with partners With a view to expanding its existing sales channels, UNION continued to focus on exploring new cooperation possibilities and potential sales channels. The ongoing enhancement of its sales network was boosted by the transformation of the managerial level, while the restructuring of sale targets resulted in a new focus on non-life insurances. In addition, several innovations were introduced both in terms of personnel and administrative processes, which were aimed at more efficient customer service, the protection of existing personnel and quality headcount increase.

A társaság informatikai rendszerei új, energiatakarékos technológiai alapra kerültek, aminek köszönhetően az üzletileg fontos rendszerek üzembiztossága tovább nőtt, és a terheléshez igazítható, skálázható hardver körülmények között futnak.

Továbbra is sikeres együttműködést folytat az UNION független biztosításközvetítői hálózatokkal rendelkező értékesítési partnereivel, az UFS-sel és az MPK-val is. Alkuszkapcsolatait 2009-ben is tovább erősítette a Társaság partnerekre szabott, egyéni megoldásaival.

UNION continued its successful cooperation with UFS and MPK, its sales partners running independent insurance broker networks.

Mindezek nem maradtak eredmény nélkül. A GfK Hungária Piackutató által 2009 második félévében végzett felmérés szerint az egyes biztosítók imázs elemeinek arányát tekintve az UNION kiemelkedő az innovativitásban, a változatos termékpalettában, a saját ügyfélkörben pedig a megbízhatóságban és az ügyfelek igényeire való odafigyelésben. A társaság megítélése a munkavállalók szemében is igen pozitív, és évről évre egyre jobb: a Hewitt Inside Nemzetközi Tanácsadó cég által elkészített felmérés szerint az UNION munkavállalóinak elkötelezettsége az előző évekhez hasonlóan ismét nőtt, és jelentős mértékben meghaladja az országos átlagot.

The company also continued to strengthen its broker network in 2009, by offering personalised solutions tailored to individual partners. A new cooperation began with savings cooperatives, which, providing banking services in micro-regions, can support sales in the very areas where no other financial institutions have a branch network. As a new member of our group of partners, ING Biztosító’s sales network also joined our sales channels for home insurance.

Társadalmi szerepvállalás Új együttműködés kezdődött a takarékszövetkezetekkel, melyek a kistelepülések bankjaként éppen ott tudnak értékesíteni, ahol más pénzintézet fiókhálózattal nem képviselteti magát. A partneri kör új tagjaként az ING Biztosító értékesítési hálózata is bekapcsolódott a lakásbiztosítást értékesítő csatornák sorába. 2009-ben is folytatódott a stratégiai együttműködés az Erste Bankkal: az év elején bevezetett, az Erste Bank fiókjaiban értékesített Erste Hitelek Törlesztésvédelmi Biztosítás a legaktuálisabb piaci igényeknek igyekszik megfelelni azzal, hogy a nagy összegű hiteleket felvevő ügyfeleknek nyújt biztos hátteret.

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

Organisational support With a view to ensuring faster and more efficient operations, electronic support gains more and more significance in customer services. As a result, 90 percent of correspondence in personal

matters is now handled via email, which speeds up the administrative process substantially. Customers planning to visit the central customer service office now have an option to make an appointment on the company’s website. In addition, UNION upgraded its website in 2009: its more clearly arranged and improved layout, functionality-oriented design ensures that the company’s customers and partners have simpler access to information. The company’s information technology systems have been placed on a new, energy-efficient technological foundation, and as a result, the operational reliability of business critical systems has increased, and they run in a modular hardware environment that can be adjusted to workload. These achievements were not in vain. A survey conducted by GfK Hungária Piackutató during the second half of 2009 showed that the reputation of UNION is far above other insurance companies in terms of innovation and product diversity, as well as its reliability and commitment to meet its customers’ requirements. In addition, the company has a very high reputation among employees, which continues to improve each year: according to the survey conducted by Hewitt Inside International Consulting, similarly to previous years, UNION employees’ commitment went up again, and exceeds the Hungarian average significantly.

Corporate social responsibility Social involvement is a key priority for UNION. It applies consistent, pre-determined principles to select the issues that are worthy of its sustained support from among numerous deserving areas. UNION has decided to support several areas that are significant from a social perspective, including disadvantaged children, contemporary graphic arts, and as of 2009, the theatrical arts. It launched its own programs in these areas. In 2009 – as was the case in the previous three years – as part of its social involvement the company continued to expand the areas of cooperation with Bátor Tábor Foundation, which runs a special camp for children suffering from cancer, diabetes or JIA (Juvenile Idiopathic Arthritis). At the same time, the company expanded its program to support children who live at the Székesfehérvár children’s shelter – run by the Fejér County Children Protection Centre of MAGYISZ (Hungarian Children and Youth Protection Organisation) – by providing financial and human resources to contribute to the children’s participation at a summer camp, a series of scientific programs and in trade internship. 2 0 0 9

A N N U A L

»

18

A társadalmi szerepvállalás keretében a társaság egyrészt az előző 3 évhez hasonlóan 2009-ben is tovább szélesítette az együttműködés területeit a daganatos, cukorbeteg, illetve krónikus ízületi gyulladásban (JIA) szenvedő gyermekek speciális táboroztatását szervező Bátor Tábor Alapítvánnyal. Másrészt a Társaság

Another strategic cooperation has entered a new phase as UNION also started providing its services to T-Mobile subscribers, after Magyar Telekom’s fixed-line or CATV phone clients.

»

Új állomásához érkezett a társaság másik stratégiai együttműködése azzal, hogy a Magyar Telekom vezetékes telefonnal és

In 2009, strategic cooperation with Erste Bank continued: sold in the branches of Erste Bank, the Erste Hitelek Törlesztésvédelmi Biztosítás (Payment protection insurance coverage for Erste loans) is designed to meet the most current market requirements by providing a secure background to customers taking out large loans.

Az UNION kiemelt figyelmet fordít a társadalmi szerepvállalásra, és tudatos, előre meghatározott elvek szerint választja ki a számos támogatásra érdemes terület közül azokat, amelyek számára hosszú távon támogatást biztosít. Az UNION több társadalmi szempontból fontos terület, így a hátrányos helyzetű gyermekek, a kortárs képzőművészet, valamint 2009-től a színházművészet támogatásáról határozott, mely területeken saját programokat indított.

C O M P A N Y

R E P O R T

B E S Z Á M O L Ó

Az UNION 2009-ben megújította internetes portálját is, hogy a korábbihoz képest átláthatóbb szerkezetű, letisztultabb, a funkcionalitásra koncentráló felépítésével könnyebb tájékozódást biztosítson ügyfelei és partnerei számára.

nyabb ügyfélkiszolgálás, a meglévő állomány védelme és a minőségi létszámfejlesztés érdekében.

I N S U R A N C E

R E P O R T

19

U N I O N

tovább bővítette a Magyar Gyermek- és Ifjúságvédelmi Szervezet (MAGYISZ) Fejér-megyei Gyermekvédelmi Központjának székesfehérvári gyermekotthonában élő gyermekeket támogató programját pénzügyi és humán erőforrások mozgósításával, melynek keretében nyári táborozáson, ismeretterjesztő programsorozaton és különböző rendezvényeken, valamint szakmai gyakorlaton vehettek részt a gyermekek.

Az UNION Biztosító 2009-től új támogatási területtel bővítette társadalmi szerepvállalását és a színházművészet, a színházi világ pártfogója lett. A támogatottak körében szerepel a Víg-

színház, a Fővárosi Operettszínház, a Radnóti Színház és a Budapesti Kamaraszínház. Környezetünk védelme nemcsak a mi generációnk, hanem gyermekeink és a jövő nemzedékek egészséges életét is biztosítja, ezért szorosan kötődik az UNION alapértékeihez. Az UNION Zöld Lépések Program munkatársi kezdeményezésre lépésrőllépésre alakítja át a vállalat mindennapjait a környezet- és egészségtudatos működés irányában.

Díjak, elismerések Üzleti teljesítménye alapján az UNION Biztosító azon kevesek közé tartozott, akik a fogyasztói Superbrands 2009 és az üzleti Business Superbrands 2009 díjakat egyaránt kiérdemelték, amiket azon márkák nyernek el, ahol a márkához kapcsolt értékek olyan érzelmi és kézzelfogható előnyöket nyújtanak, amelyeket a fogyasztók elvárnak és elismernek. 2009-ben azok a cégek értek el sikert, amelyek tisztelik a partnereiket, rugalmasak, és képesek erős márkákat felvonultatni. Az UNION adományozási gyakorlatáért 2009-ben kiérdemelte a Magyar Adományozói Fórum Legkiemelkedőbb Üzleti Adományozói Díjat a pénzügyi szolgáltatók kategóriájában. A díj odaítélésének alapját nem csupán az egyes cégek által adományozásra fordított összege, pénzadomány, természetbeni adomány képezi, hanem a társaságok által nyújtott önkéntes munka, amelyet a munkatársak munkaidőben nemes cél érdekében a cég által támogatott módon töltenek el. A társaság 2009 novemberében megkapta a „Gyermekekért” díjat a Fejér Megyei Önkormányzat Gyermekvédelmi Központja és a Fejér Megyei Esély Gyermekvédelmi és Gyermeksegítő Alapítványtól, a gyermekvédelmi gondoskodásban részesülő gyermekek számára nyújtott támogatásért. Az UNION kiemelt támogatott szervezetét, a Bátor Tábor Alapítványt pedig az Önkéntes Központ Alapítvány az Év Önkéntes Programja 2009 díjjal jutalmazta.

2010-es tervek, célkitűzések 2010-ben a fókuszba továbbra is az innováció és a rugalmasság biztosítása kerül, mind a termékfejlesztések, mind a partnerés ügyfélkiszolgálások terén, mindez párosul a cég számára szintén nem újdonságként jelentkező tudatos költségkontrollal és költséghatékonysággal.

20

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

U N I O N

I N S U R A N C E

In terms of support provided to contemporary graphic arts, UNION Biztosító launched a complex four-year cooperation program together with the Amadeus Arts Foundation (AMA). The tranquility of the artists staying at AMA House – operated by the Foundation – is guaranteed by UNION Biztosító through a contribution to the House’s maintenance. By the renovation of the AMA guest house, UNION endorsed the launch of the UNIONAmadeus Resident Program, which enables young Hungarian artists to study and work abroad, while foreign artists get an opportunity to do the same in Hungary. From 2011 UNION will start building a collection from the works of the Foundation’s artists. In 2009, UNION Biztosító expanded the scope of its corporate citizenship, and become a patron of the dramatic arts, and the world of theatre. Sponsored theatrical companies include Vígszínház, Fővárosi Operettszínház, Radnóti Színház and Budapesti Kamaraszínház.

C O M P A N Y

In addition, the company received the “For the Children” Award from the Fejér County Municipality Child Protection Centre and Fejér County’s Chance Foundation for Child Protection and Assistance in November 2009, in recognition of its support of children receiving protection care. UNION’s top sponsored organisation, the Bátor Tábor Foundation received the Volunteer Centre Foundation’s Volunteer Program of the Year 2009 Award.

Plans and objectives for 2010 Innovation and ensuring flexibility will remain our company’s main focus in 2010, both in terms of product development and partner/customer services, and these will be combined with our long standing practice of conscious cost control and cost-efficiency.

The protection of our environment provides healthy living not only for our own generation, but also for our children and for future generations, and as such it is closely related to the core values of UNION. The UNION Green Steps Program – which was initiated by our staff members – intends to transform our company’s daily life step by step to promote environmentally oriented and health conscious operation.

R E P O R T

B E S Z Á M O L Ó

A kortárs képzőművészetek támogatása terén 2009-ben az UNION Biztosító az Amadeus Művészeti Alapítvánnyal közösen komplex, négy éves együttműködési programot indított be. Az Alapítvány által működtetett AmA Ház művészeinek alkotói nyugalmát az UNION Biztosító garantálja – a fenntartáshoz való hozzájárulással. Az AMA vendégház felújításával és berendezésével lehetővé tette az UNION-Amadeus Rezidens Program beindítását, melynek keretében lehetőség nyílik arra, hogy fiatal magyar művészek külföldön, külföldi művészek pedig Magyarországon tanulhassanak és alkothassanak. 2011-től pedig az UNION gyűjteményépítésbe kezd az Alapítvány művészeinek munkáiból.

B I Z T O S Í T Ó

Awards and recognitions Based on its business performance, UNION Biztosító was one of the few organisations to deserve both the Superbrands 2009 Award and the Business Superbrands 2009 Award, which are typically won by brands whose associated values provide the emotional, as well as tangible benefits consumers expect and recognise. In 2009, a company’s success hinged on its flexibility, respect for its partners and ability to come up with powerful brands. In recognition of its donation practices, UNION merited the Hungarian Donors Forum’s Top Corporate Philanthropist Award in the financial service providers category in 2009. Granting the award was not only based on the donations, donations in kind and funds provided by individual companies for donation, but also on volunteer work a company provides in the shape of employees dedicating their time to worthy causes with the support of their firm.

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

21

U N I O N

Kilátások 2010-ben a magyar gazdaság lassan elkezd kilábalni a 2008ban kezdődött válságból. Az első félévben még 1–2 százalékos csökkenést valószínűsítenek a szakértők, de a második félévben már ugyanilyen mértékű növekedés várható, így összességében stagnálni fog a magyar gazdaság. Az államháztartás GDP-arányos hiánya a következő kormány gazdaságpolitikájától függően valószínűleg 4 százalék körül alakul majd.

B I Z T O S Í T Ó

Bár a bruttó keresetek csak minimális mértékben, alig 1 százalékkal nőnek, az adószabályok változása miatt a reálkeresetek 3,5–4 százalékkal nőnek. Ugyanakkor a lakosság jövedelme mégsem nő, mivel a foglalkoztatás még tovább csökken, a cafeteriarendszer juttatásai megadóztatásuk miatt visszaesnek, a családtámogatások nominálisan sem nőnek. Mindezek miatt a lakossági fogyasztás továbbra is gyenge marad. 2010 első félévében várhatóan még 4–5 százalék között marad a drágulás üteme, csak az év közepétől csökken 3 százalék környékére. Szakértők valószínűsítik, hogy a költségvetési pozíció révén hazánk 2011–12-re teljesíteni tudja az összes nominális euróövezeti konvergencia-előírást, és 2014-ben beléphet a valutaunióba.

K I L Á T Á S O K

Az UNION a rá jellemző több lábon állás stratégiájának szellemében a rugalmas partnerkapcsolatokat, a minőségi ügyfélkiszolgálást és az innovációt erősíti tovább 2010-ben is. A termékfejlesztés és az értékesítés a kockázati típusú termékekre fókuszál, elsősorban a nem-életbiztosítási üzletágon belül, így a lakás-, casco, baleset-biztosításokra, valamint a kis- és középvállalati szektor vagyon- és felelősségbiztosításaira helyeződik a hangsúly. Emellett természetesen az életbiztosítási területen is zajlanak fejlesztések, melyek egy része már az év első szakaszában sikerrel zárult le.

I N S U R A N C E

Prospects

C O M P A N Y

enterprise sector. In addition, there are also ongoing enhancements in the life-insurance area, the first phase of which was successfully completed early this year.

In 2010, the Hungarian economy will start a gradual recovery from the crisis that started in 2008. Experts anticipate a 1 percent or 2 percent decline during the first half of the year; an increase of the same magnitude is, however, expected for the second half, thus the Hungarian economy will stagnate overall. The GDP-proportionate general government deficit is expected to be around 4 percent, depending on the economic policy pursued by the next government.

While the increase in gross wages will be negligible, barely reaching 1 percent, changes in tax regulations will increase real earnings by 3.5–4 percent. At the same time, this will not improve the households’ income, since employment will drop further, the benefits provided by cafeteria systems will decline due to their newly introduced taxation, and family allowances will not increase even in nominal terms. As a result, household consumption will remain subdued.

P R O S P E C T S

Míg a magyar gazdaság év végére vélhetően kilábal a válságból, a biztosítási piac számára a 2010-es év még nem feltétlenül jelenti majd a válság végét. A beinduló árverseny hatására romlanak a profitlehetőségek, a díjbevétel tekintetében pedig várhatóan a piac a főbb szegmensekben csökkeni fog. Ennek eredményeképp erősödik a verseny az értékesítési csatornákért, a stratégiai szövetségekért és a különféle együttműködésekért. Nem elhanyagolható szempont az sem, hogy nehezedik a külső környezet, így például az életbiztosítások adókedvezménye megszűnik.

U N I O N

In the first six months of 2010 prices are expected to increase at a rate of 4–5 percent before their growth rate drops to around 3 percent in the middle of the year. According to experts, by 2011–2012 Hungary’s fiscal position may enable the country to meet all Euro-zone nominal convergence criteria, and may enter the monetary union in 2014. While the Hungarian economy is expected to recover from the crisis by the end of 2010, this does not necessarily imply that the crisis is over for the insurance market. Profit opportunities will deteriorate as price competition sets in, and a contraction is expected in the main market segments in terms of premium income. As a result, competition will intensify for sales channels, strategic alliances and various kinds of cooperation. It should also be noted that the market will face a less favourable external environment as well, particularly in view of tax benefits that were eliminated for life insurances. In line with its strategy of building on more than one foundation, UNION intends to continue strengthening its flexible partner relationships, high-quality customer service and innovation in 2010. Product development and sales will be centered on risk products primarily within the non-life segment, thus home, Casco and casualty insurances, moreover focus will shift to property and liability cover for the small and medium-sized

22

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

23

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

I N S U R A N C E

2008.

R E P O R T

A tétel megnevezése (adatok ezer Ft-ban) Description (HUF thousand)

2009.

Összesen / Total

Összesen / Total

5 414 230

7 198 628

A) Nem életbiztosítási ágnál / Non-life technical accounts 1. Megszolgált díjak viszontbiztosítás nélkül / Earned premiums net of reinsurance 2. Biztosítottaknak visszajuttatandó befektetési eredmény (C/06. sorral egyezően) /

4. Károk ráfordításai / Claim expenditures 5. Matematikai tartalékok változása / Change of actuarial reserves (+/–) 6. Díjvisszatérítési tartalékok változása / Change of premium refund reserves with and without profit effect (+/–)

0

0

22 752

29 224

2 919 026

4 123 239

39 103

2 318

593 179

662 884

7. Káringadozási tartalék változása / Change of claim flcutuation reserve (+/–)

0 42 003

1 561 881

1 849 694

280 190

283 306

–31 206

264 408

14 441 919

10 049 750

2 053 891

2 189 843

3. Befektetések nem realizált nyeresége / Unrealized gains from investments

0

4 292 768

4. Egyéb biztosítástechnikai bevétel / Other technical incomes

0

5 646

5. Károk ráfordításai / Claim expenditures

7 460 453

8 936 211

6. Matematikai tartalékok változása / Change of actuarial reserves (+/–)

–180 616

–332 626

8 316

5 720

I N D E P E N D E N T

9. Nettó működési költségek / Net operation costs 10. Egyéb biztosítástechnikai ráfordítások / Other technical expenditures A) BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY / NON-LIFE TECHNICAL RESULT (01+02+03-04+/-05+/-06+/-07+/-08-09-10) B) Életbiztosítási ágnál / Life technical accounts 1. Megszolgált díjak viszontbiztosítás nélkül / Earned premiums net of reinsurance

7. Díjvisszatérítési tartalékok változása / Change of premium refund reserves with and without profit effect (+/–) 8. Káringadozási tartalék változása / Change of claim flucutation reserve (+/–)

–2 473 269

3 849 023

11. Nettó működési költségek / Net operation costs

3 089 844

2 372 691

12. Biztosítástechnikai ráfordítások befektetésekből / Technical expenditures from investments

3 139 349

1 889 821

13. Befektetések nem realizált vesztesége / Unrealized losses of investments

5 367 966

0

–25 014

0

B) BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY / LIFE TECHNICAL RESULT (01+02+03+04-05+/-06+/-07+/-08+/-09+/-10-11-12-13-14)

–16 700

–21 655

A) BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY (áthozat) / NON-LIFE TECHNICAL RESULT (carried forward)

–31 206

264 408

B) BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI EREDMÉNY (áthozat) / LIFE TECHNICAL RESULT (carried forward)

–16 700

–21 655

C) Nem biztosítástechnikai elszámolások / Non-technial accounts

855 544

944 431

D) SZOKÁSOS VÁLLALKOZÁSI EREDMÉNY / ORDINARY PROFIT/LOSS OF BUSINESS (+/-A+/-B+01+02+03+04+05-06-07-08-09+10-11)

807 638

1 187 184

14. Rendkívüli eredmény / Extraordinary profit/loss (12-13)

–1 320

–122 868

E) ADÓZÁS ELőTTI EREDMÉNY / PRE-TAX PROFIT/LOSS (+/-D+/-14)

806 318

1 064 316

F) ADÓZOTT EREDMÉNY / AFTER TAX PROFIT/LOSS (+/-E-15)

664 763

939 203

G) MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY / BALANCE SHEET PROFIT/LOSS (+/-F+16-17)

664 763

397 523

K Ö N Y V V I Z S G Á L Ó I

10. Befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítás tartalékának változása / Change of unit linked reserve (+/–)

F Ü G G E T L E N

14. Egyéb biztosítástechnikai ráfordítások / Other technical expenditures

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

A C C O U N T

0 –161 178

L O S S

0 125 481

A N D

J E L E N T É S

2. Biztosítástechnikai bevételek befektetésekből / Technical incomes from investments

P R O F I T

0 74 809

8. Egyéb tartalékok változása / Change of other technical reserves (+/–)

E R E D M É N Y K I M U T A T Á S

A U D I T O R S ’

Investment income refundable to policyholders (equals to C/06.) 3. Egyéb biztosítástechnikai bevétel / Other technical incomes

9. Egyéb tartalékok változása / Change of other technical reserves (+/–)

24

C O M P A N Y

25

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

I N S U R A N C E

FŐ PÉNZÜGYI ADATOK (adatok ezer Ft-ban) / MAIN FINANCIAL DATA (HUF thousand) Életbiztosítási díjbevétel / Life premium income

2009.

14 394 172

10 123 670

Változás / Change 70%

11 544 769

18 680 717

162%

DÍJBEVÉTELEK ÖSSZESEN / TOTAL PREMIUM INCOME

25 938 941

28 804 386

111%

7 454 599

8 904 038

119%

Nem-életbiztosítási kárkifizetések / Non-life claim payments

D A T A

2008.

U N I O N

Nem-életbiztosítási díjbevétel / Non-life premium income

Életbiztosítási szolgáltatások / Life services

3 989 656

4 850 308

122%

SZOLGÁLTATÁSOK ÉS KÁRKIFIZETÉSEK ÖSSZESEN / TOTAL SERVICES AND CLAIM PAYMENTS

11 444 254

13 754 347

120%

NETTÓ BIZTOSÍTÁSTECHNIKAI TARTALÉKOK / NET INSURANCE RESERVES

28 952 993

33 777 796

117%

KEZELT VAGYON / ASSETS MANAGED

38 927 806

43 540 049

112%

ADÓZÁS ELŐTTI EREDMÉNY / PROFIT BEFORE TAX

806 318

1 064 316

132%

ADÓZOTT EREDMÉNY / PROFIT

664 763

939 203

141%

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

I N S U R A N C E

2008.

MÉRLEG – FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) (adatok ezer Ft-ban) /

M A I N

2008.

2009.

A tétel megnevezése / Description

Összesen / Total

Összesen / Total

A)

Saját tőke / Net equity

9 127 484

9 525 007

I.

Jegyzett tőke / Registered capital

4 764 000

4 764 000

II.

Jegyzett de be nem fizetett tőke / Registered but unpaid capital (–)

III. Tőketartalék / Capital reserves IV. Eredménytartalék / Accumulated profit/loss (+/–) V.

VII. Mérleg szerinti eredmény / Balance sheet profit/loss (+/–) B) Alárendelt kölcsöntőke / Subordinated loans

2 042 145

5.

Káringadozási tartalék / Claim fluctuation reserves

0

0

6.

Egyéb tartalékok / Other technical reserves [a)+b)]

473 715

354 539

Unit-linked reserves (1+2)

14 454 940

18 303 963

182 707

314 538

F)

Viszontbiztosítóval szembeni letéti kötelezettségek / Deposits from ceded reinsurance

24 472 866

25 236 086

I.

Kötelezettségek közvetlen biztosítási ügyletekből / Liabilities from direct insurance business

IV. Viszontbiztosításba vett biztosítási ügyletből eredő letéti követelések / Deposits from accepted reinsurance

0

0

II.

V.

A befektetések értékhelyesbítése / Valuae adjusment of investments

0

0

VI. A befektetések értékelési különbözete / Re-valuation of investments

0

0

14 454 940

18 303 963

D) Követelések / Receivables

2 491 731

1 707 740

VII. Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete / Negative re-valuation of derivatives transaction

I.

Közvetlen biztosítási ügyletből származó követelések / Receivables from direct insurance business

1 013 621

1 200 699

H.

II.

Követelések viszontbiztosítási ügyletekből / Receivables from reinsurance

1 186 055

212 299

0

0

292 055

294 742

0

0

0

0

Követelések értékelési különbözete / Re-valuation of receivables

F Ő 26

É V E S

Egyéb eszközök / Other assets

1 251 427

766 682

F)

Aktív időbeli elhatárolások / Deferred expenses

2 489 307

2 055 343

46 285 945

49 386 827

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

0

0

4 712 156

2 043 241

856 888

518 899

Kötelzettségek viszontbiztosítási ügyletekből / Liabilites from reinsurance

2 977 057

585 297

III. Kötelezettségek kötvénykibocsátásból / Liabilities from debt instruments

0

0

IV. Hitelek / Loans

0

0

878 211

939 045

0

0

539 490

891 709

46 285 945

49 386 827

G) Kötelezettségek / Liabilities

V.

E)

ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN / TOTAL ASSETS

D) Biztosítástechnikai tartalékok a befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítás szerződői javára /

Egyéb kötelezettségek / Other liabilities

S H E E T

A D A T O K

3 886 972

1 373 541

78 490

V.

888 737

3 434 858

140 870

VI. Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete / Positive re-valuation of derivatives transactions

15 473 832

584 193

Díjvisszatérítési tartalékok / Premium refund reserves with and withour profit effect [a)+b)]

78 490

IV. Egyéb követelések / Other receivables

14 498 053

Függőkár tartalékok / Loss reserves [a)+b)]

140 457

III. Viszontbiztosítóra jutó tartalékrész az életbiztosítási díjtartalékból / Reinsurers' share of life insurance premium reserves

2 834 537

4.

Céltartalékok / Provosions

Investments for unit-linked life insurance policyholders

2 771 115

3.

E)

C) A befektetési egységekhez kötött (unit-linked) életbiztosítások szerződői javára végrehajtott befektetések

397 523

8 301 439

25 455 446

III. Egyéb befektetések / Other investments

664 763

8 631 746

24 691 813

Befektetések kapcsolt vállalkozásokban / Investments in affiliated enterprises

0

Matematikai tartalékok / Actuarial reserves

B) Befektetések / Investments Ingatlanok / Real estates

2 748

0

2.

1 097 653

II.

3 819

Meg nem szolgált díjak tartaléka / Unearned premium reserves [a)+b)]

906 727

I.

–4 631 528

1.

Összesen / Total

Immateriális javak / Intangible assets

–5 297 362

Lekötött tartalék / Bound reserves

Összesen / Total

A)

0 8 992 264

B A L A N C E

A tétel megnevezése / Description

0 8 992 264

VI. Értékelési tartalék / Re-valuation reserves

P É N Z Ü G Y I

BALANCE SHEET – ASSETS (HUF thousand)

2009.

BALANCE SHEET – LIABILITIES (HUF thousand)

C) Biztosítástechnikai tartalékok / Technical reserves

MÉRLEG – ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) (adatok ezer Ft-ban) /

C O M P A N Y

M É R L E G

F I N A N C I A L

C O M P A N Y

VI. Kötelezettségek értékelési különbözete / Re-valuation of liabilities

Passzív időbeli elhatárolások / Deferred incomes and expenses

FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN / TOTAL LIABILITIES

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

27

U N I O N

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

U N I O N

Értékesítési hálózat / Sales Network Miskolc Salgótarján

N E T W O R K

Debrecen

Budapest Szolnok Szombathely Veszprém

S A L E S

C O M P A N Y

DEBRECENI TERÜLETI IRODA 4025 Debrecen, Széchenyi u. 33. Tel: (52) 525-720 Fax: (52) 525-730 [email protected]

SALGÓTARJÁNI TERÜLETI IRODA 3100 Salgótarján, Alkotmány út 18. Tel: (32) 520-265 Fax: (32) 520-266 [email protected]

EGRI TERÜLETI IRODA 3300 Eger, Gyöngy u. 2. Tel: (36) 510-780 Fax: (36) 510-789 [email protected]

SZEGEDI TERÜLETI IRODA 6724 Szeged, Klapka tér 4. Tel: (62) 558-100 Fax: (62) 558-101 [email protected]

GYŐRI TERÜLETI IRODA 9021 Győr, Jókai u. 1-3. Tel: (96) 513-850 Fax: (96) 513-866 [email protected]

SZÉKESFEHÉRVÁRI TERÜLETI IRODA 8000 Székesfehérvár, Budai út 33. Tel: (22) 515-150 Fax: (22) 515-161 [email protected]

KAPOSVÁRI TERÜLETI IRODA 7400 Kaposvár, Zárda u. 13. Tel: (82) 528-650 Fax: (82) 528-660 [email protected]

SZOLNOKI TERÜLETI IRODA 5000 Szolnok, Baross út 3. II. em. Tel: (56) 514-428 Fax: (56) 513-622 [email protected]

KECSKEMÉTI TERÜLETI IRODA 6000 Kecskemét, Bercsényi u. 11/A Tel: (76) 506-327; (76) 506-325; (76) 506-326 Fax: (76) 506-328 [email protected]

SZOMBATHELYI TERÜLETI IRODA 9700 Szombathely, Kossuth L. u. 10. Tel: (94) 506-278 Fax: (94) 313-079 [email protected]

Tatabánya

Győr

Székesfehérvár

Kecskemét

Zalaegerszeg

Kaposvár

Békéscsaba

Szeged Pécs

BUDAPEST 2–3. TERÜLETI IRODA 1071 Budapest, Dózsa György út 68. Tel: (1) 315-2084 Fax: (1) 315-1969 [email protected]

MISKOLCI TERÜLETI IRODA 3530 Miskolc, Széchenyi u. 70. III. 302. Tel: (46) 502-550 Fax: (46) 502-551 [email protected]

TATABÁNYAI TERÜLETI IRODA 2800 Tatabánya, Komáromi út 7. Fsz. 1/2. Tel: (34) 321-035 Fax: (34) 316-850 [email protected]

ÜGYFÉLSZOLGÁLAT / CLIENT SERVICES 1034 Budapest, Váci út 33. Tel: (1) 486-4343 Fax: (1) 486-4390 [email protected]

BUDAPEST 4. TERÜLETI IRODA 1024 Budapest, Keleti K. u. 11/A Tel: (1) 438-4877 Fax: (1) 438-4877 [email protected]

NYÍREGYHÁZI TERÜLETI IRODA 4400 Nyíregyháza, Szarvas u. 1-3. II. em. Tel: (42) 508-160 Fax: (42) 508-161 [email protected]

VESZPRÉMI TERÜLETI IRODA 8200 Veszprém, József Attila u. 38. I. em. Tel: (88) 581-630 Fax: (88) 581-170 [email protected]

BUDAPEST 1. TERÜLETI IRODA 1071 Budapest, Damjanich u. 11-15. Tel: (1) 413-0580 Fax: (1) 413-0579 [email protected]

BÉKÉSCSABAI TERÜLETI IRODA 5600 Békéscsaba, Andrássy út 71–73. Tel.: (66) 450-871 Fax: (66) 528-961 [email protected]

PÉCSI TERÜLETI IRODA 7622 Pécs, Rákóczi u. 58. Árkád Üzletház Tel: (72) 512-800 Fax: (72) 512-801 [email protected]

ZALAEGERSZEGI TERÜLETI IRODA 8900 Zalaegerszeg, Köztársaság útja 1/A Tel: (92) 598-752 Fax: (92) 598-751 [email protected]

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

N E T W O R K

VEZÉRIGAZGATÓSÁG / HEADQUARTERS 1082 Budapest, Baross u. 1. Tel: (1) 486-4200 Fax: (1) 486-4390 [email protected]; www.unionbiztosito.hu

S A L E S

H Á L Ó Z A T

I N S U R A N C E

H Á L Ó Z A T

É R T É K E S Í T É S I

U N I O N

É R T É K E S Í T É S I

28

Nyíregyháza

Eger

B I Z T O S Í T Ó

R E P O R T

29

U N I O N

Vienna Insurance Group A Vienna Insurance Group egyike Közép- és Kelet-Európa legnagyobb bejegyzett nemzetközi biztosítási csoportjainak. A bécsi központú csoport 23 országban, körülbelül 23 000 alkalmazottal mintegy 50 biztosítótársaságot működtet. A Vienna Insurance Group biztosítótársaságai magas színvonalon kínálnak biztosítási szolgáltatásokat mind az élet-, mind a nem-élet szegmensben. Legfőbb célja, hogy az élet valamennyi területén innovatív biztosítási megoldásokkal szolgáljon, és valamennyi piacon csúcsminőségű szolgáltatásokat nyújtson ügyfeleinek.

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

Vezető pozíció Középés Kelet-Európában

Vienna Insurance Group

1990-ben a Vienna Insurance Group az első nyugat-európai biztosítóként lépett be a közép- és kelet-európai országok piacára. A Vienna Insurance Group azóta is folyamatosan bővíti jelenlétét a régióban üzleti céljai elérése érdekében. A közép- és keleteurópai gazdasági régióban alkalmazott világos, nemzetköziségközpontú stratégiája adta meg a szükséges kezdő lendületet ahhoz, hogy nemzeti biztosítótársaságból nemzetközi vállalatcsoporttá váljon. A Vienna Insurance Group ma már 23 piacon folytatja tevékenységét a világ mind a négy égtáján, amelyet északon Észtország, délen Törökország, nyugaton Vaduz, keleten pedig Vlagyivosztok határol. A Közép- és Kelet-Európában tevékenykedő vezető nemzetközi biztosítási csoportok egyike.

The Vienna Insurance Group is one of the largest listed international insurance groups in Central and Eastern Europe (CEE). The Group, headquartered in Vienna, operates around 50 insurance companies in 23 countries and has approximately 23,000 employees. The insurance companies of the Vienna Insurance Group offer high-quality insurance services in both the life and non-life segments. Their main objective is to provide innovative insurance solutions for all areas of life and top-quality customer service in all markets.

Fókuszban Közép- és Kelet-Európa G R O U P I N S U R A N C E

Clear strategic orientation The Vienna Insurance Group's international focus on Central and Eastern Europe is aimed at achieving long-term steady growth in premiums and earnings. In addition to strengthening its market-leading position in Austria, the goals of the Vienna Insurance Group therefore also include an expansion of its insurance business in Central and Eastern Europe. The focus in this

G R O U P

V I E N N A

I N S U R A N C E

2 0 0 9

The growth potential in the CEE region opens up many opportunities for development of the company, especially opportuni-

The Vienna Insurance Group is therefore optimally positioned to participate in the increased need for insurance accompanying the rising standard of living in the countries of the CEE region. The Group has vigorously expanded its position in the CEE region, and already generates about 50% of its total premium volume of around EUR 8 billion in the growth region of Central and Eastern Europe. In the property/casualty business, the CEE companies are already contributing more than 60% of Group premiums. No other international insurance company generates such a high proportion of its premiums in this region.

V I E N N A

J E L E N T É S

Focus on the CEE region

ties for longer-term development. The Vienna Insurance Group has expanded its involvement in the region step by step over the past years. In the beginning, the main focus was on offering insurance services in the motor segment. In addition to motor insurance, household and homeowner's insurance was also in strong demand. In response to the increasing level of prosperity, the Vienna Insurance Group began to offer savings and investment products in the form of life insurance in addition to its basic policies. With this in mind, the Vienna Insurance Group strengthened its presence in the markets of the CEE countries by acquiring the s Versicherungsgruppe, specialising in life insurance, and thereby added to the strength of its existing distribution channels.

»

É V E S

In 1990, the Vienna Insurance Group became the first Western insurance company to make a move into the countries of Central and Eastern Europe. Since then, the Vienna Insurance Group has continuously expanded its involvement in the region in pursuit of its goals. Its clear, focused internationalisation strategy in the CEE economic region gave it the boost needed to move from being a national insurance company to an international group of companies. The Vienna Insurance Group now participates in 23 markets, extending from Estonia in the north to Turkey in the south, and from Vaduz in the west to Vladivostok in the east. It is one of the leading international insurance groups doing business in Central and Eastern Europe.

C O M P A N Y

»

30

Leading Position in the CEE Region

A közép- és kelet-európai régió növekedési potenciálja számos fejlődési lehetőséget nyit meg a társaság számára, főként a hoszszabb távú fejlődés terén. A Vienna Insurance Group lépésről lépésre terjesztette ki befolyását a régióban az elmúlt években. A társaság kezdetben a gépjármű ágazatban kínált biztosítási szolgáltatásokra összpontosított. A gépjármű-biztosításon kívül a háztartási- és lakásbiztosítás iránt is erős kereslet nyilvánult meg. A fokozódó jólétre való tekintettel a Vienna Insurance Group meglévő szerződései mellett megtakarítási- és befektetési célú termékeket is kezdett kínálni életbiztosítás keretében. Ezt szem előtt tartva, a Vienna Insurance Group az életbiztosításra szakosodott S Versicherungsgruppe felvásárlásával szilárdította meg jelenlétét a közép és kelet-európai országok piacain, s ezzel egyúttal meglévő disztribúciós csatornáit is kiterjesztette. A Vienna Insurance Group tehát optimális pozícióval rendelkezik ahhoz, hogy részt vegyen a növekvő életszínvonal nyomán kialakult fokozottabb biztosítási igények kielégítésében a közép és kelet-európai régióban. A csoport erőteljesen kiterjesztette pozícióját a régióban, és 8 milliárd eurót kitevő teljes díjvolumene mintegy 50 százalékát máris az egyre növekvő közép- és kelet-európai régióban generálja. A vagyon üzletágban a közép- és kelet-európai társaságok már több mint 60 százalékkal járulnak hozzá a csoport díjbevételéhez. Nincs még egy nemzetközi biztosítótársaság, amely díjbevételének ilyen jelentős hányadát termeli meg ebben a régióban.

I N S U R A N C E

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

31

U N I O N

Világos stratégiai irányultság

A Vienna Insurance Group sikerének egyik legfőbb tényezője, hogy piaci pozícióját többmárkás stratégiával erősíti olyan bizonyított márkanevek erejére támaszkodva, amelyek hosszú múlttal rendelkeznek valamennyi piacon. A csoport ezen kívül többcsatornás értékesítéssel, a szinergiák következetes hasznosításával és széles körű kockázatmegosztással használja ki a kiváló ügyfélelérése által nyújtott lehetőségeket. Az utóbbi 20 évben megszerzett tapasztalatokat és szilárd alapokon nyugvó piaci ismereteket a Vienna Insurance Group folyamatosan alkalmazza biztosítási üzletágában, amely rendkívül változatosan alakul országok, elosztási csatornák és termékek tekintetében is. A csoport stratégiájának következetes alkalmazása a vállalkozás szerkezetének is a javára vált, amelynek szilárdságát a Standard & Poor's kiváló minősítése (A+, stabil kilátás) is bizonyítja.

Stabilitás a nehéz időkben

I N S U R A N C E

expansion will be on organic growth of the insurance companies. The Vienna Insurance Group has followed a clear strategy of value-oriented growth for many years, with a central focus on being a leader. The Vienna Insurance Group is already one of the market leaders in Austria, the Czech Republic, Slovakia, Romania, Albania, Bulgaria, Georgia and Ukraine. One of the key factors in the Vienna Insurance Group's success in strengthening its market position is its multi-brand strategy, which relies on the power of proven brand names with a long tradition in all markets. The Group also takes advantage of its excellent access to customers by utilising multi-channel distribution, making systematic use of synergies, and diversifying risk broadly. The experience and solid market knowledge gained by the Vienna Insurance Group over the past 20 years is applied continuously to the Group's insurance business, which is broadly diversified across countries, distribution channels and products. The unwavering path followed by the Group has led to similar strength in the structure of the business, which in turn is reflected in an excellent rating from Standard & Poor's (A+, stable outlook).

C O M P A N Y

the Vienna Insurance Group achieved outstanding performance and successfully continued its growth in 2009, in spite of the currently cloudy economic situation. The Vienna Insurance Group stands for financial stability, offering its customers a high level of security in the present as well as in the future. Based on its knowledge of insurance markets in the CEE region, the Vienna Insurance Group feels that these markets, which are not yet saturated compared to Western Europe, are likely to continue showing growth rates above those for Western Europe over coming years.

Our employees are our path to success The Group's shared success across all of its markets has been made possible by the dedicated, entrepreneurial commitment of the employees in our Group companies. Special thanks are therefore due to all employees of the Vienna Insurance Group. Our common commitment makes great achievements possible, especially in turbulent times, and will continue to strengthen the Group in the future. Further information on the Vienna Insurance Group is available at www.vig.com or in the Vienna Insurance Group Annual Report.

Stability during difficult times The importance of a broad geographical market base becomes particularly clear during difficult economic times. The differences in economic momentum among different countries have a balanced effect on the Vienna Insurance Group. As a result,

G R O U P

V I E N N A

I N S U R A N C E

I N S U R A N C E

Kedvezőtlen gazdasági körülmények között még nyilvánvalóbbá válik a széles földrajzi alapokon nyugvó piackör fontossága. A különböző gazdaságok dinamikájában megmutatkozó különbségek hatásai a Vienna Insurance Group-ban kiegyensúlyozzák egymást. Ez a magyarázata annak, hogy a Vienna Insurance Group a borús gazdasági helyzet ellenére is kiválóan teljesített 2009-ben, és sikerült folytatnia növekedését. A Vienna Insurance Group pénzügyi stabilitást jelent; magas fokú biztonságot nyújt ügyfeleinek a jelenben és a jövőben egyaránt. A közép- és kelet-európai régió biztosítási piacain szerzett tapasztalata alapján a Vienna Insurance Group úgy érzi, hogy ezek a nyugat-európai piacokhoz képest még nem egészen telített piacok várhatóan az elkövetkező években is a nyugat-európai piacokat meghaladó növekedési rátákat fognak elérni.

U N I O N

V I E N N A

G R O U P

A Vienna Insurance Group Közép- és Kelet-Európára irányuló fókusza a díjak és profit tartós és egyenletes növekedését célozza. Ezért ausztriai piacvezető pozíciójának erősítése mellett a Vienna Insurance Group céljai közé tartozik biztosítási tevékenységének kiterjesztése Közép- és Kelet-Európában. A bővülés a biztosítók organikus növekedését célozza meg. A Vienna Insurance Group sok éve követi az érték-központú növekedés világos stratégiáját, amelynek középpontjában a vezetői szerep áll. A Vienna Insurance Group máris a piacvezetők egyike Ausztriában, a Cseh Köztársaságban, Szlovákiában, Romániában, Albániában, Bulgáriában, Grúziában és Ukrajnában.

B I Z T O S Í T Ó

Sikerünk titka munkatársainkban rejlik A csoport sikerességét valamennyi piacon a csoport leányvállalatainál dolgozó munkatársak nagy odaadással és vállalkozói elkötelezettséggel végzett munkája tette lehetővé. Ezért a Vienna Insurance Group valamennyi dolgozóját külön köszönet illeti meg. Közös elkötelezettségünk – különösen az ilyen nyugtalan időkben – fantasztikus eredményeket tesz lehetővé, és még tovább erősíti a csoportot a jövőben. A Vienna Insurance Group-ról további információk találhatók a www.vig.com weboldalon és a Vienna Insurance Group Éves Jelentésében.

32

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

33

B I Z T O S Í T Ó

U N I O N

V I E N N A

I N S U R A N C E

G R O U P

U N I O N

34

É V E S

J E L E N T É S

2 0 0 9

A N N U A L

R E P O R T

I N S U R A N C E

C O M P A N Y

UNION Biztosító 1082 Budapest, Baross u. 1. Telefon: (06–1) 486-4343; Fax: (06–1) 486-4390 [email protected]; www.unionbiztosito.hu