Československá obchodní banka, a. s. dluhopisový program v maximálním objemu nesplacených dluhopisů 30.000.000.000 Kč s dobou trvání programu 10 let a splatností kterékoli emise dluhopisů vydané v rámci programu nejvýše 30 let
EMISNÍ DODATEK DOPLNĚK DLUHOPISOVÉHO PROGRAMU Dluhopisy ČSOB Likvidní VII/2017 v předpokládané celkové jmenovité hodnotě 1.000.000.000 Kč s možností navýšení až do 5.000.000.000Kč splatné v roce 2017 ISIN CZ0003703480
Administrátor Československá obchodní banka, a. s.
Agent pro výpočty Československá obchodní banka, a. s.
Datum tohoto emisního dodatku je 10.10.2012.
EMISNÍ DODATEK – DOPLNĚK DLUHOPISOVÉHO PROGRAMU Rozhodnutím Komise pro cenné papíry č.j. 45/N/919/2003/2, ze dne 11.11.2003, které nabylo právní moci dne 13.11.2003, byl schválen dluhopisový program společnosti Československá obchodní banka, a. s., se sídlem Praha 5, Radlická 333/150, PSČ 150 57, IČO: 00001350, zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B XXXVI, vložka 46 (dále jen "Emitent"), v maximálním objemu nesplacených dluhopisů 30.000.000.000 Kč, s dobou trvání programu 10 let a maximální splatností kterékoli emise dluhopisů vydané v rámci programu 30 let (dále jen "Dluhopisový program" a společné emisní podmínky Dluhopisového programu dále jen "Emisní podmínky"). Tento emisní dodatek (dále jen "Emisní dodatek") je tvořen doplňkem Dluhopisového programu (dále jen "Doplněk Emisních podmínek") pro emisi níže podrobněji specifikovaných dluhopisů (dále jen "Dluhopisy"), které jsou vydávány v rámci Dluhopisového programu. Pojmy zde nedefinované mají význam, jaký je jim přiřazen v Emisních podmínkách, nevyplývá-li z kontextu jejich použití v tomto Emisním dodatku jinak. Tento Emisní dodatek nemůže být studován samostatně, ale pouze společně s Emisními podmínkami. V souvislosti s Dluhopisovým programem a Dluhopisy nebyl vypracován prospekt cenného papíru, jelikož Emitent nehodlá k Datu emise požádat o přijetí Dluhopisů k obchodování na regulovaném trhu ani nehodlá činit veřejnou nabídku k nabytí Dluhopisů ve smyslu § 34 zákona č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu, ve znění pozdějších předpisů ("ZPKT"). Emitent upozorňuje, že Dluhopisy lze veřejně nabízet pouze v případě, je-li nejpozději na počátku veřejné nabídky uveřejněn prospekt Dluhopisů. Nabídka Dluhopisů je prováděna na základě výjimky z povinnosti uveřejnit prospekt dle § 35 odst. 2 písm. c) ZPKT. V souladu s výjimkou z povinnosti uveřejnit prospekt Dluhopisů dle § 35 odst. 2 písm. c) ZPKT mohou být Dluhopisy v rámci nabídky nabyty pouze za cenu odpovídající nejméně 100.000 EUR, resp. ekvivalentu této částky v Kč, na jednoho investora. Emitent nebude vázán jakoukoliv objednávkou případného investora k upsání nebo koupi takových Dluhopisů, pokud by emisní cena takto poptávaných Dluhopisů činila méně než ekvivalent 100.000 EUR. Jakékoli rozhodnutí o upsání a koupi nabízených Dluhopisů musí každý z investorů založit na samostatném vyhodnocení Emitenta a investice do Dluhopisů, včetně její rizikovosti. Emisní podmínky a tento Doplněk Emisních podmínek jsou k dispozici ke stažení na webové stránce Emitenta www.csob.cz ve formátu Portable Document Format (PDF).
2
DOPLNĚK EMISNÍCH PODMÍNEK Tento Doplněk Emisních podmínek spolu s Emisními podmínkami tvoří emisní podmínky níže podrobněji specifikovaných Dluhopisů, které jsou vydávány v rámci Dluhopisového programu. V případě rozdílné úpravy mezi Emisními podmínkami a zde uvedeným Doplňkem Emisních podmínek mají přednost ustanovení tohoto Doplňku Emisních podmínek. Tím však není dotčeno znění Emisních podmínek ve vztahu k jakékoli jiné emisi dluhopisů vydané v rámci Dluhopisového programu. Výrazy uvedené velkými písmeny mají stejný význam, jaký je jim přiřazen v Emisních podmínkách. Níže uvedené parametry Dluhopisů upřesňují a doplňují v souvislosti s touto emisí Dluhopisů již dříve uveřejněné Emisní podmínky výše popsaným způsobem. Dluhopisy jsou vydávány podle zákona č. 190/2004 Sb., o dluhopisech, ve znění pozdějších předpisů (dále jen "Zákon o dluhopisech").
1.
ISIN Dluhopisů:
CZ0003703480
2.
Regulovaný trh nebo mnohostranný obchodní systém, na němž Emitent hodlá požádat o přijetí k obchodování: Podoba Dluhopisů:
Emitent nehodlá požádat o přijetí Dluhopisů k obchodování na regulovaném nebo jiném trhu ani v mnohostranném obchodním systému.
1Kč
6.
Jmenovitá hodnota jednoho Dluhopisu: Celková předpokládaná jmenovitá hodnota emise Dluhopisů: Počet Dluhopisů:
7.
Číslování Dluhopisů:
8.
Měna, v níž jsou Dluhopisy denominovány: Právo Emitenta zvýšit objem Dluhopisů / podmínky tohoto zvýšení (pokud jiné, než jak je uvedeno v článku 2.1 Emisních podmínek):
3. 4. 5.
9.
10.
Název Dluhopisů:
11. 12.
Datum emise: Emisní lhůta (pokud jiná, než jak je uvedeno v článku 2.1 Emisních podmínek):
Listinná; Dluhopisy budou zastoupeny Sběrným dluhopisem. 1.000.000.000 Kč (s možností navýšení, jak je uvedeno v bodě 9 níže) 1.000.000.000 ks 5.000.000.000 ks)
(a
v
případě
navýšení
až
Dokud budou zastoupeny Sběrným dluhopisem, jednotlivé Dluhopisy číslovány nebudou. Koruna česká (CZK) Ano; v souladu s § 7 Zákona o dluhopisech je Emitent oprávněn vydat Dluhopisy (i) ve větším objemu, než je předpokládaná celková jmenovitá hodnota emise Dluhopisů (do 5.000.000.000 Kč), a to i po skončení Emisní lhůty, nebo (ii) až do výše předpokládané celkové jmenovité hodnoty emise Dluhopisů i po uplynutí Emisní lhůty. V takovém případě stanoví Emitent dodatečnou Emisní lhůtu, která skončí nejpozději v Rozhodný den pro splacení jmenovité hodnoty, a zpřístupní ji stejným způsobem jako tento Doplněk Emisních podmínek. Dluhopisy mohou být vydávány v průběhu Emisní lhůty, resp. dodatečné Emisní lhůty, v tranších. ČSOB Likvidní VII/2017 12.10.2012 Emisní lhůta (tj. lhůta pro upisování Dluhopisů) začne běžet okamžikem uveřejnění tohoto Doplňku Emisních podmínek a skončí ve 24:00 hod. pražského času v Datum emise.
3
13.
Emisní kurz Dluhopisů k Datu emise:
100 % jmenovité hodnoty
14.
Způsob a místo úpisu Dluhopisů, údaje o osobách, které se podílejí na zabezpečení vydání Dluhopisů, lhůta pro připsání Dluhopisů na účet investora a způsob a místo splácení emisního kurzu:
Emitent nehodlá Dluhopisy veřejně nabízet ve smyslu ZPKT. Rozhodne-li se Emitent Dluhopisy v budoucnu veřejně nabízet, vyhotoví a uveřejní v souladu s příslušnými právními předpisy prospekt Dluhopisů. Investoři budou oslovováni Emitentem (zejména za použití prostředků komunikace na dálku) a vyzváni k podání objednávky k úpisu a koupi Dluhopisů. Minimální jmenovitá hodnota Dluhopisů, kterou bude jednotlivý investor oprávněn upsat a koupit, bude omezena stanoveným limitem v EUR (k datu tohoto Doplňku Emisních podmínek ekvivalentem částky 100.000 EUR v Kč). Maximální objem jmenovité hodnoty Dluhopisů požadovaný jednotlivým investorem v objednávce je omezen celkovým objemem nabízených Dluhopisů. Konečná jmenovitá hodnota Dluhopisů přidělená jednotlivému investorovi bude uvedena v potvrzení o přijetí nabídky, které bude ČSOB zasílat jednotlivým investorům (zejména za použití prostředků komunikace na dálku). Dluhopisy budou upsány v České republice jedním či více investory, kteří o úpis Dluhopisů projeví zájem. Dluhopisy budou připsány investorům v evidenci vlastníků Dluhopisů proti zaplacení emisního kurzu (emisní ceny) na příslušný účet sdělený za tímto účelem Emitentem upisovateli/ upisovatelům k datu jejich vydání. Vydání Dluhopisů zabezpečí sám Emitent. Sběrný dluhopis bude uložen u Administrátora. Administrátor povede zákonem stanovenou evidenci Majitelů Dluhopisů.
15.
Použití čistého výtěžku Emise:
16.
Výnos Dluhopisů:
Dluhopisy jsou nabízeny za účelem zajištění finančních prostředků pro uskutečňování podnikatelské činnosti Emitenta. Pohyblivý
17. 18.
Zlomek dní: Další informace o úrokovém výnosu:
Act/360
18.1 Referenční sazba:
6M PRIBOR
18.2 Marže: 18.3 Den stanovení Referenční sazby:
0,00 % p.a.
18.4
Dnem stanovení Referenční sazby je 2. (druhý) Pracovní den před prvním dnem příslušného Výnosového období, na které je fixována pohyblivá úroková sazba.
Den výplaty úroků:
12.10. a 12.4. každého roku, přičemž prvním Dnem výplaty úroků bude 12.4.2013.
18.5 Koš / Index / Směnný kurz:
Nepoužije se
18.6
Nepoužije se
Minimální úroková sazba Dluhopisů:
4
18.7
Maximální úroková sazba Dluhopisů: Den konečné splatnosti Dluhopisů:
Nepoužije se
20.
Rozhodný den pro výplatu úroku (pokud jiný, než je uvedeno v článku 15 Emisních podmínek):
5. (pátý) Pracovní den, který předchází příslušnému Dni výplaty úroků, přičemž však platí, že pro účely zjištění Rozhodného dne pro výplatu úroků se Den výplaty úroku neposouvá v souladu s konvencí Pracovního dne.
21.
Rozhodný den pro splacení dluhopisů (pokud jiný, než je uvedeno v článku 15 Emisních podmínek):
22.
Konvence Pracovního dne pro stanovení Dne výplaty (čl. 7.2 Emisních podmínek): Administrátor:
5. (pátý) Pracovní den, který předchází Dni konečné splatnosti dluhopisů, přičemž však platí, že pro účely zjištění Rozhodného dne pro splacení dluhopisů se Den konečné splatnosti dluhopisů neposouvá v souladu s konvencí Pracovního dne. Následující
19.
23.
12.10.2017
ČSOB
24.
Určená provozovna Administrátora pro provádění plateb bezhotovostním převodem:
Československá obchodní banka, a. s. Back Office podílových fondů a výplat Radlická 333/150 150 57 Praha 5
25.
Platební místa:
Nepoužije se
26.
Provedeno ohodnocení způsobilosti Emitenta (rating):
27. 28.
Agent pro výpočty: Provedeno ohodnocení finanční způsobilosti emise Dluhopisů (rating):
29.
Oddělení práva na výnos Dluhopisu:
Vylučuje se
30.
Právo Majitele Dluhopisů na odprodej Dluhopisů Emitentovi (put opce):
Níže uvedené právo může Majitel Dluhopisu realizovat pouze ke každému Dni výplaty úroků. (1) Majitel Dluhopisu je oprávněn ve lhůtě nejdříve 10 (deset) Pracovních dnů a nejpozději 7 (sedm) Pracovních dnů před příslušným Rozhodným dnem pro výplatu úroku vyzvat Emitenta způsobem uvedeným dále k odkoupení všech nebo určitého počtu jím vlastněných Dluhopisů k nejblíže následujícímu Dni výplaty úroků a Emitent má povinnost Dluhopisy uvedené v takovém oznámení od Majitele Dluhopisu k takovému Dni výplaty úroků odkoupit. (2) Odkupní cena za jeden Dluhopis je stanovena ve výši 100 % jmenovité hodnoty Dluhopisu. (3) Majitel Dluhopisu je oprávněn zaslat na adresu Určené provozovny písemné oznámení, které musí být doručeno ve lhůtě nejdříve 10 (deset) Pracovních dnů a nejpozději 7 (sedm) Pracovních dnů před příslušným Rozhodným dnem pro výplatu úroku. Oznámení musí obsahovat minimálně jméno / název / obchodní firmu Majitele Dluhopisu, jeho identifikační číslo / datum narození, jednoznačnou identifikaci Dluhopisů, počet a celkovou jmenovitou
finanční
Dlouhodobý: Moody's "A2" Fitch "BBB+" ČSOB Ne
5
hodnotu Dluhopisů, o jejichž odkoupení žádá, Den výplaty úroků, k němuž žádá o odkup, kontaktní osobu Majitele Dluhopisu, včetně telefonického a faxového spojení, a úředně ověřený podpis Majitele Dluhopisu, resp. jeho statutárního orgánu. K oznámení musí být přiložen originál nebo úředně ověřená kopie platného výpisu z obchodního rejstříku ne starší 3 (tří) měsíců (v případě právnických osob). Současně s oznámením je Majitel Dluhopisu povinen podat příkaz k registraci převodu Dluhopisů ve prospěch Emitenta. Emitent bude považovat oznámení a příkaz k registraci převodu za řádné, pokud (i) budou obsahovat všechny náležitosti stanovené tímto odstavcem (3) a přitom budou Emitentovi předány veškeré dokumenty požadované Emisními podmínkami, resp. Doplňkem Emisních podmínek, v českém jazyce (v případě originálů cizích úředních listin nebo úředního ověření v cizině se vyžaduje připojení příslušného vyššího nebo dalšího ověření, resp. apostily dle haagské úmluvy o apostilaci), a (ii) budou ve stanovené lhůtě doručeny na adresu Určené provozovny. Emitent je oprávněn účtovat si za podání oznámení a příkazu k registraci převodu poplatek v souladu s aktuálním platným sazebníkem. (4) Majitel Dluhopisu, který má s Emitentem jako bankou uzavřenou komisionářskou smlouvu o obstarání koupě nebo prodeje cenného papíru, nebo smlouvu obdobného charakteru (dále pro účely tohoto bodu 30 též "Klient"), je oprávněn také předat oznámení osobně prostřednictvím jemu přiděleného zaměstnance pobočky Emitenta nebo mu oznámení doručit písemně. Oznámení se podává současně s podáním příkazu k registraci převodu Dluhopisů ve prospěch Emitenta a obé obsahuje náležitosti uvedené v odstavci (3) výše. V případě, že osoba (i) jedná při osobním kontaktu jako statutární orgán Klienta, předkládá platný doklad totožnosti, a (ii) v případě zastoupení Klienta je každá osoba povinna předat/doručit kromě výše uvedených dokladů rovněž plnou moc s úředně ověřeným podpisem Klienta. Emitent bude považovat oznámení a příkaz k registraci převodu za řádně podané za podmínky, že (i) Klient předá/doručí zaměstnanci pobočky Emitenta veškeré dokumenty požadované Emisními podmínkami, resp. Doplňkem Emisních podmínek, (ii) sdělí/doručí zaměstnanci pobočky Emitenta veškeré údaje vyžadované příslušnými formuláři, a příp. na jeho žádost prokáže pravdivost sdělených údajů, a (iii) v případě osobního kontaktu oznámení a příkaz k registraci převodu podepíše před zaměstnancem pobočky Emitenta. Emitent je oprávněn účtovat si za podání oznámení a 6
příkazu k registraci převodu poplatek v souladu s aktuálním platným sazebníkem. (5) Pokud se na tom Klient a Emitent jako banka písemně dohodnou, je Klient oprávněn kromě výše uvedených způsobů také podat oznámení telefonicky, a to za předpokladu, že v takové dohodě je (i) uvedeno telefonní číslo, na kterém je možné pokyn podat, (ii) určena osoba, která je oprávněna pokyn podat, a způsob její identifikace. Současně je Klient povinen zaslat písemně příkaz k registraci převodu Dluhopisů ve prospěch Emitenta s náležitostmi a ve lhůtě uvedenými v odstavci (3) výše. Emitent je oprávněn účtovat si za podání oznámení a příkazu k registraci převodu poplatek v souladu s aktuálním platným sazebníkem. (6) Převod Dluhopisů bude vypořádán v evidenci Majitelů Dluhopisů v příslušný Den výplaty úroků. Pokud by ovšem Den výplaty úroků připadl na den, který není Pracovním dnem, potom převod Dluhopisů bude vypořádán v nejblíže následující Pracovní den. Odkupní cena za převáděné Dluhopisy bude příslušnému Majiteli Dluhopisu uhrazena bez zbytečného odkladu po vypořádání převodu. Prodávající Majitel Dluhopisu i Emitent nesou každý své náklady spojené s vypořádáním převodu. (7) Emitent neponese jakoukoli odpovědnost za zpoždění nebo neprovedení vypořádání převodu způsobené tím, že Majitel Dluhopisu včas nedodá jakékoli dokumenty či informace potřebné pro odkoupení Dluhopisů nebo takové dokumenty či informace obsažené v oznámení nebudou správné či v případě, kdy Majitel Dluhopisu nebude ke Dni výplaty úroků (datu vypořádání odkupu) vlastnit počet Dluhopisů, jejichž odkoupení požaduje. Prodávajícímu Majiteli Dluhopisu v takovém případě zejména nevzniká žádný nárok na jakýkoli doplatek či úrok za takto způsobený odklad vypořádání převodu nebo jeho neprovedení. (8) Povinnost Majitele Dluhopisu převést Dluhopisy, ohledně nichž bylo uplatněno právo na odprodej dle tohoto bodu 30, trvá i po příslušném Dni výplaty úroků (tj. dni, kdy mělo dojít k vypořádání odkupu, avšak z důvodu porušení povinnosti Majitele Dluhopisu k vypořádání nedošlo). (9) V míře, ve které to nebude odporovat kogentním právním předpisům, se příslušný Majitel Dluhopisu zavazuje Dluhopisy, o jejichž odkup bylo požádáno, nepřevést na třetí osobu, a to počínaje doručením oznámení Majitele Dluhopisu o uplatnění svého práva na odprodej. 31.
Právo Emitenta na odkup Dluhopisů od Majitelů Dluhopisů (call opce):
Níže uvedené právo může Emitent realizovat pouze ke každému Dni výplaty úroků.
7
(1) V případě, že Majitel Dluhopisu neuplatní řádně v příslušné lhůtě uvedené v bodě 30 výše právo na odprodej všech jím vlastněných Dluhopisů, vznikne Emitentovi právo na odkup všech Dluhopisů, na které Majitel Dluhopisů neuplatnil právo na odprodej, od takového Majitele Dluhopisu. Své rozhodnutí uplatnit právo na odkup Dluhopisů oznámí Emitent způsobem umožňujícím dálkový přístup (nebo současně i písemně či jiným způsobem dohodnutým s Klientem) všem Majitelům Dluhopisů, kteří neuplatní řádně v příslušné lhůtě uvedené v bodě 31 výše právo na odprodej všech jimi vlastněných Dluhopisů, a to ve lhůtě nejdříve 5 (pět) Pracovních dnů před příslušným Rozhodným dnem pro výplatu úroku a nejpozději 1 (jeden) Pracovní den před Rozhodným dnem pro výplatu úroku, a současně vyzve tyto Majitele Dluhopisů k realizaci odkupu k nejblíže následujícímu Dni výplaty úroků. (2) Odkupní cena za jeden Dluhopis je stanovena ve výši 100 % jmenovité hodnoty Dluhopisu. (3) Oslovení Majitelé Dluhopisů (oslovenými Majiteli Dluhopisů se pro účely tohoto odstavce rozumí též osoby, které se staly Majiteli Dluhopisů až poté, co Emitent uplatnil své právo na odkup Dluhopisů dle tohoto bodu 31, avšak před příslušným Dnem výplaty úroků, kdy má dojít k vypořádání odkupu Dluhopisů) jsou povinni poskytnout Emitentovi veškeré údaje a dokumenty, které jsou požadovány pro vypořádání převodu Dluhopisů, a to nejpozději pět (5) Pracovních dnů před příslušným Dnem výplaty úroků tak, aby vypořádání mohlo být provedeno způsobem uvedeným v odstavci (6) bodu 30 výše. Za tímto účelem poskytnou Majitelé Dluhopisů Emitentovi veškerou nezbytnou součinnost. Odstavec (7) bodu 30 výše se použije obdobně. (4) Povinnost Majitele Dluhopisu převést Dluhopisy, ohledně nichž Emitent uplatnil své právo na odkup dle tohoto bodu 31, trvá i po příslušném Dni výplaty úroků (tj. dni, kdy mělo dojít k vypořádání odkupu, avšak z důvodu porušení povinnosti Majitele Dluhopisu k vypořádání nedošlo). (5) V míře, ve které to nebude odporovat kogentním právním předpisům, se příslušní Majitelé Dluhopisů zavazují Dluhopisy, o jejichž odkup Emitent požádá, nepřevést na třetí osobu, a to počínaje doručením či uveřejněním (podle toho, co bude jako první relevantní) oznámení Emitenta o uplatnění svého práva na odkup. 32.
Právo Emitenta rozhodnout o předčasné splatnosti Dluhopisů (neodkoupených dle bodu 30 nebo 31 z důvodu na straně Majitele Dluhopisu):
Jestliže Majitel Dluhopisu, o jehož odprodej Majitel Dluhopisu požádá dle bodu 30 výše nebo o jehož odkup požádá Emitent podle bodu 31 výše, neumožní nabytí Dluhopisu Emitentem v souladu s Emisními podmínkami, resp. tímto Doplňkem Emisních 8
podmínek, může Emitent rozhodnout o předčasné splatnosti takového Dluhopisu. V rozhodnutí o předčasné splatnosti Dluhopisu Emitent stanoví Den předčasné splatnosti dluhopisů, který nesmí předcházet dni rozhodnutí Emitenta. Rozhodnutí o předčasné splatnosti Emitent bez zbytečného odkladu oznámí způsobem umožňujícím dálkový přístup a/nebo písemně dotčeným Majitelům Dluhopisů. 33.
Jiné skutečnosti:
--
9
ZDANĚNÍ V ČESKÉ REPUBLICE Budoucím nabyvatelům Dluhopisů se doporučuje, aby se poradili se svými právními a daňovými poradci o daňových důsledcích koupě, prodeje a držení dluhopisů a přijímání plateb úroků z dluhopisů podle daňových předpisů platných v České republice a v zemích, jejichž jsou rezidenty, jakož i v zemích, v nichž výnosy z držení a prodeje dluhopisů mohou být zdaněny. Následující stručné shrnutí zdaňování dluhopisů v České republice vychází zejména ze zákona č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů, a souvisejících právních předpisů účinných k datu vyhotovení tohoto Doplňku Emisních podmínek, jakož i z obvyklého výkladu těchto zákonů a dalších předpisů uplatňovaného českými správními úřady a jinými státními orgány a známého Emitentovi k datu vyhotovení tohoto Doplňku Emisních podmínek. Veškeré informace uvedené níže se mohou měnit v závislosti na změnách v příslušných právních předpisech, které mohou nastat po tomto datu, nebo ve výkladu těchto právních předpisů, který může být po tomto datu uplatňován. Úrok Úrok (zahrnující též výnos ve formě rozdílu mezi jmenovitou hodnotou dluhopisu vyplácenou při splatnosti dluhopisů a jeho nižším emisním kurzem, dále jen "úrok") vyplácený fyzické osobě, která je českým daňovým rezidentem, nebo není českým daňovým rezidentem a zároveň nepodniká v České republice prostřednictvím stálé provozovny, podléhá srážkové dani vybírané u zdroje (tj. Emitentem při úhradě úroku). Sazba této srážkové daně dle českých daňových předpisů činí 15 % (pro rok 2012), pokud příslušná smlouva o zamezení dvojího zdanění nestanoví sazbu nižší. Výše uvedená srážka daně představuje konečné zdanění úroku v České republice. Úrok vyplácený právnické osobě, která je českým daňovým rezidentem, nebo není českým daňovým rezidentem a zároveň podniká v České republice prostřednictvím stálé provozovny, tvoří součást obecného základu daně a podléhá dani z příjmů právnických osob v sazbě 19 % (pro rok 2012). Úrok vyplácený právnické osobě, která není českým daňovým rezidentem a zároveň nepodniká v České republice prostřednictvím stálé provozovny, podléhá srážkové dani vybírané u zdroje (tj. Emitentem při úhradě úroku). Sazba této srážkové daně dle českých daňových přepisů činí 15 % (pro rok 2012), pokud příslušná smlouva o zamezení dvojího zdanění nestanoví sazbu nižší. Výše uvedená srážka daně představuje konečné zdanění úroku v České republice. Základ srážkové daně se stanoví za jednotlivé dluhopisy a zaokrouhluje se na celé Kč dolů, stejně se zaokrouhluje i srážková daň (pro rok 2012). V případě, že úrok plyne české stálé provozovně fyzické nebo právnické osoby, která není českým daňovým rezidentem a která zároveň není daňovým rezidentem členského státu Evropské unie nebo Evropského hospodářského prostoru, je Emitent povinen při výplatě srazit zajištění daně ve výši 10 % z tohoto příjmu (pro rok 2012). Správce daně může, avšak nemusí, považovat daňovou povinnost poplatníka uskutečněním srážky podle předchozí věty za splněnou. Fyzická nebo právnická osoba podnikající v České republice prostřednictvím stálé provozovny je obecně povinna podat v České republice daňové přiznání a případně sražené zajištění daně se započítává na celkovou daňovou povinnost. Částka zajištění daně se zaokrouhluje na celé Kč nahoru (pro rok 2012). Smlouva o zamezení dvojího zdanění mezi Českou republikou a zemí, jejímž je příjemce úroků rezidentem, může zdanění úroku v České republice vyloučit nebo snížit sazbu daně. Nárok na uplatnění daňového režimu upraveného smlouvou o zamezení dvojímu zdanění může být podmíněn prokázáním skutečností dokládajících, že se příslušná smlouva o zamezení dvojího zdanění na příjemce platby úrokového charakteru skutečně vztahuje. Určité kategorie poplatníků (např. nadace, Garanční fond obchodníků s cennými papíry atd.) mají za určitých podmínek nárok na osvobození úrokových příjmů od daně z příjmů. Podmínkou pro toto
10
osvobození je, že doloží plátci úroku nárok na toto osvobození v dostatečném předstihu před jeho výplatou. Zisky/ztráty z prodeje Zisky z prodeje dluhopisů realizované fyzickou osobou, která je českým daňovým rezidentem, anebo která není českým daňovým rezidentem a zároveň podniká v České republice prostřednictvím stálé provozovny, anebo která není českým daňovým rezidentem a příjem z prodeje dluhopisů jí plyne od kupujícího, který je českým daňovým rezidentem nebo od české stálé provozovny kupujícího, který není českým daňovým rezidentem, se zahrnují do obecného základu daně z příjmu fyzických osob a podléhají dani v sazbě 15 % (pro rok 2012). Ztráty z prodeje dluhopisů jsou u nepodnikajících fyzických osob obecně daňově neuznatelné, ledaže jsou v témže zdaňovacím období zároveň vykázány zdanitelné zisky z prodeje jiných cenných papírů; v tom případě je možné ztráty z prodeje dluhopisů až do výše zisků z prodeje ostatních cenných papírů vzájemně započíst. Zisky z prodeje dluhopisů realizované právnickou osobou, která je českým daňovým rezidentem, anebo která není českým daňovým rezidentem a zároveň podniká v České republice prostřednictvím stálé provozovny, anebo která není českým daňovým rezidentem a příjem z prodeje dluhopisů jí plyne od kupujícího, který je českým daňovým rezidentem nebo od české stálé provozovny kupujícího, který není českým daňovým rezidentem, se zahrnují do obecného základu daně z příjmů právnických osob a podléhají dani v sazbě 19 % (pro rok 2012). Ztráty z prodeje dluhopisů jsou u této kategorie osob obecně daňově účinné. Příjmy z prodeje dluhopisů, které nebyly zahrnuty v obchodním majetku, u fyzických osob, jejichž celkový přímý podíl na základním kapitálu nebo hlasovacích právech Emitenta nepřevyšoval v době 24 měsíců před jejich prodejem 5 %, mohou být za určitých podmínek osvobozeny od daně z příjmů, pokud mezi nabytím a prodejem dluhopisů uplyne doba alespoň 6 měsíců. V případě prodeje dluhopisů vlastníkem, který není českým daňovým rezidentem a současně není daňovým rezidentem členského státu Evropské unie nebo Evropského hospodářského prostoru, kupujícímu, který je českým rezidentem, nebo osobě, která není českým daňovým rezidentem a která zároveň podniká v České republice prostřednictvím stálé provozovny nebo v České republice zaměstnává zaměstnance po dobu delší než 183 dnů, je kupující obecně povinen při úhradě kupní ceny dluhopisů srazit zajištění daně z příjmů ve výši 1 % z tohoto příjmu. Správce daně může, avšak nemusí, považovat daňovou povinnost poplatníka (prodávajícího) uskutečněním srážky podle předchozí věty za splněnou. Prodávající je v tom případě obecně povinen podat v České republice daňové přiznání, přičemž sražené zajištění daně se započítává na jeho celkovou daňovou povinnost. Částka zajištění daně se zaokrouhluje na celé Kč nahoru (pro rok 2012). Smlouva o zamezení dvojího zdanění mezi Českou republikou a zemí, jejímž je vlastník dluhopisů rezidentem, může zdanění zisků z prodeje dluhopisů v České republice vyloučit nebo snížit sazbu zajištění daně. Nárok na uplatnění daňového režimu upraveného smlouvou o zamezení dvojího zdanění může být podmíněn prokázáním skutečností dokládajících, že příslušná smlouva o zamezení dvojího zdanění se na příjemce platby skutečně vztahuje.
11
ADRESY
EMITENT Československá obchodní banka, a. s. Praha 5, Radlická 333/150, PSČ 150 57 www.csob.cz
ADMINISTRÁTOR A AGENT PRO VÝPOČTY Československá obchodní banka, a. s. Praha 5, Radlická 333/150, PSČ 150 57 www.csob.cz
PRÁVNÍ PORADCE EMITENTA PRK Partners s.r.o. advokátní kancelář Jáchymova 2, 110 00 Praha 1
AUDITOR EMITENTA Ernst & Young Audit, s.r.o. Karlovo náměstí 10, 120 00 Praha 2
12
