MAGYAR FEJLESZTÉSI BANK RT

MAGYAR FEJLESZTÉSI BANK RT. Konszolidált pénzügyi kimutatások és független könyvvizsgálói jelentés 2003. december 31.

Ez a Nemzetközi Pénzügyi Jelentési Standardoknak megfelelően összeállított, angol nyelven készült konszolidált pénzügyi kimutatások, valamint az arra vonatkozó független könyvvizsgálói jelentés magyar nyelvű fordítása. Bármilyen eltérés vagy vitás kérdés esetében az angol nyelvű változat az irányadó.

Tartalom

Oldal Független könyvvizsgálói jelentés

1

Konszolidált éves beszámoló Konszolidált mérleg 2003. december 31-ével záruló évre

2

Konszolidált eredménykimutatás 2003. december 31-ével záruló évre

3

Konszolidált cash-flow kimutatás 2003. december 31-ével záruló évre

4

Konszolidált saját tőke változásainak kimutatása 2003. december 31-ével záruló évre

5

Megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatásokhoz

6 – 37

Ez a Nemzetközi Pénzügyi Jelentési Standardoknak megfelelően összeállított, angol nyelven készült konszolidált pénzügyi kimutatások, valamint az arra vonatkozó független könyvvizsgálói jelentés magyar nyelvű fordítása. Bármilyen eltérés vagy vitás kérdés esetében az angol nyelvű változat az irányadó.

FÜGGETLEN KÖNYVVIZSGÁLÓI JELENTÉS A Magyar Fejlesztési Bank Rt. tulajdonosa részére: Elvégeztük a Magyar Fejlesztési Bank Rt. és leányvállalatai (továbbiakban: a „Csoport”) 2003. december 31-i konszolidált mérlegének, 2003. évre vonatkozó konszolidált eredménykimutatásának, konszolidált cash flow kimutatásának és konszolidált tőkemozgás kimutatásának (együtt: „konszolidált pénzügyi kimutatások”) vizsgálatát. A konszolidált pénzügyi kimutatások elkészítése a Csoport vezetőségének a feladata. A mi feladatunk a konszolidált pénzügyi kimutatások hitelesítése könyvvizsgálatunk alapján. A könyvvizsgálatot a Nemzetközi Könyvvizsgálati Standardokkal összhangban hajtottuk végre. A fenti irányelvek értelmében a könyvvizsgálat tervezése és elvégzése révén kellő bizonyosságot kell szereznünk arról, hogy a pénzügyi kimutatások nem tartalmaznak lényeges hatású tévedéseket. A könyvvizsgálat magában foglalja a pénzügyi kimutatások tényszámait és állításait alátámasztó bizonylatok mintavétel alapján történő vizsgálatát. Emellett tartalmazza az alkalmazott számviteli alapelvek és a Csoport vezetősége által tett lényegesebb becslések megítélését, valamint a pénzügyi kimutatások összeállításának átfogó értékelését. Meggyőződésünk, hogy munkánk megfelelő alapot nyújt a független könyvvizsgálói jelentés megadásához. Véleményünk szerint elkészített konszolidált mutatják be a Csoport végződő év működési változásokat. 2004. május 28. KPMG Hungária Kft. Henye István Partner

a Nemzetközi Beszámolókészítési Standardokkal összhangban pénzügyi kimutatások minden lényeges vonatkozásban megbízhatóan 2003. december 31-i pénzügyi helyzetét, a 2003. december 31-ével eredményét és az év során a pénzügyi helyzetében bekövetkezett

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Konszolidált mérleg 2003. december 31. (millió forintban)

Megjegyzések

Pénzeszközök és egyenlegek a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett céltartalékokkal csökkentve Kereskedelmi célú pénzügyi eszközök Értékpapírok Részesedések Aktív elhatárolások Egyéb eszközök Tárgyi eszközök és immateriális javak

2002

4 5

3.102 39.972

3.261 66.608

6 7 8 9

297.090 4.388 145.460 5.560 4.805 33.038 7.885

342.718 27.134 145.997 7.976 6.719 11.351 15.873

541.300

627.637

231.155 23.337 133.175 2.480 6.476 25.187

207.687 125.800 117.390 787 8.518 51.501

421.810

511.683

10 11

Eszközök összesen

Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok Passzív elhatárolások Egyéb kötelezettségek

2003

12 13 14 15 16

Kötelezettségek összesen Kisebbségi érdekeltség

17

2.566

1.634

Alárendelt kölcsöntőke

18

9.500

9.500

Jegyzett tőke Részvénykibocsátási felár Tőkejuttatás Kötelező tartalékok Felhalmozott eredmény

19 19 19 20

87.570 52.036 106.011 678 (138.871)

87.570 52.036 106.011 265 (141.062)

Saját tőke összesen

107.424

104.820

Források és saját tőke összesen

541.300

627.637

108.764

140.506

Függő és jövőbeni kötelezettségek

21

A 6-37. oldalon található megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatások elválaszthatatlan részét képezik.

2

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Konszolidált eredménykimutatás 2003. december 31. (millió forintban)

Megjegyzések Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások Nettó kamatbevétel Várható hitelezési veszteségre képzett értékvesztések visszaírás/(képzés)

Osztalék bevétel Deviza kereskedelem eredménye, nettó bevétel Egyéb működésből származó bevétel Egyéb működésből származó bevétel Általános és adminisztratív költségek Egyéb értékvesztés és céltartalék visszaírás/(képzés) Deviza kereskedelem eredménye, nettó ráfordítás Egyéb működésből származó ráfordítás Egyéb működési ráfordítások

29.457 (19.829) 9.628

(23.754)

(51.668)

1.866 (340) 1.526

1.737 (683) 1.054

23

(7.618)

(28.193)

22

578

(208)

90 19.281 19.371

338 6.318 21.878 28.534

25

(15.266)

(32.531)

22

16.425 (7.656) (2.668) (9.165)

(38.982) (15.337) (86.850)

4.107

(127.703)

27

(262)

4.134

(127.441)

1.530

(51)

2.604

(127.390)

22

24

24

Adózás és kisebbségi érdekeltség előtti eredmény Kisebbségi érdekeltség Adózás előtti eredmény Társasági adó / Halasztott adó Adózott eredmény

2002

49.088 (25.919) 23.169

Kapott jutalékok és díjjellegű bevételek Fizetett jutalék és díjjellegű ráfordítások Nettó jutalék és díjbevétel Befektetések értékesítésének eredménye Befektetések várható veszteségére képzett értékvesztések visszaírás/(képzés)

2003

26


3

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Konszolidált cash-flow kimutatás 2003. december 31. (millió forintban)

Megjegyzés Szokásos tevékenységből származó pénzeszközváltozás Adózás előtti eredmény Az adózott eredmény módosításai Értékcsökkenés Várható hitelezési veszteségre képzett céltartalék képzés Befektetésekre képzett céltartalék (felszabadítás)/képzése Egyéb követelésekre képzett céltartalék Egyéb eszközökre képzett céltartalék (felszabadítás)/képzése Egyéb céltartalék (felszabadítás)/képzése Goodwill amortizációja Negatív goodwill amortizációja Tárgyi eszközök és immateriális javak értékesítésből származó erdemény Eszközök (növekedése)/csökkenése Bankközi hitelek Hitelek, céltartalék levonása nélkül Kereskedelmi célú pénzügyi instrumentumok Egyéb eszközök, céltartalék levonása nélkül Aktív elhatárolások Kötelezettségek növekedése/(csökkenése) Ügyfelek által elhelyezett betétek (csökkenése)/növekedése Bankközi betétek Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok növekedése/(csökkenése) Egyéb kötelezettség Passzív elhatárolások Társasági adó, illetve halasztott adó Szokásos tevékenyséből származó nettó pénzeszközváltozás

22 22 22 22 22 11 11

26

Befektetési tevékenyséből származó pénzeszközváltozás Értékpapírok csökkenése/(növekedése), céltartalékok nélkül Befektetések csökkenése céltartalékok nélkül Goodwill és negatív goodwill nettó változása Tárgyi eszközök és immateriális javak értékesítésből származó bevétel Tárgyi eszközök és immateriális javak beszerzése Befektetési tevékenyséből származó pénzeszközváltozás Pénzügyi műveletekből származó pénzeszközváltozás Részvénykibocsátás Tőkeemelés – Ázsió Tőkejuttatás Kötvénykibocsátás Kisebbségi érdekeltség nettó változása Pénzügyi műveletekből származó nettó pénzeszközváltozás Nettó pénzeszközök növekedése/(csökkenése) Pénzeszközállomány január 1-én Pénzeszközállomány december 31-én

19 19 19

2003

2002

4.134

(127.441)

1.076 23.754 (578) (105) (173) (16.022) 53 (46)

13.452 51.668 208 (123) 308 38.797 1.877 (345)

(39)

(86)

26.636 21.874 22.746 (21.409) 1.914

(1.031) (259.994) (16.214) 20.746 (2.214)

(102.463) 23.468 1.693 (10.292) (2.042) (1.530) (27.351)

61.853 25.853 (535) (15.552) (76) 51 (208.798)

537 2.994 (1.158) 11.983 (3.881) 10.475

(115.081) 18.568 545 204.256 (13.377) 94.911

15.785 932 16.717

15.300 20.700 60.000 7.544 (19.574) 83.970

(159) 3.261 3.102

(29.917) 33.178 3.261


4

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatásokhoz 2003. december 31. (millió forintban)

1.

BEVEZETÉS Magyar Fejlesztési Bank Rt. (a továbbiakban: ”a Bank”) a magyar törvényi előírásoknak megfelelően bejegyzett részvénytársaság, forintban illetve devizában folytatott banki tevékenységre vonatkozó engedéllyel rendelkezik. A Bank elsősorban hosszú lejáratú hitelek nyújtásával és befektetések kezelésével foglalkozik. A Bank jogállását és tevékenységét a többször módosított Magyar Fejlesztési Bank Részvénytársaságról szóló 2001. évi XX. törvény (a továbbiakban: „az MFB törvény”) szabályozza, mely 2001. június 15-én lépett hatályba és egyidejűleg hatályon kívül helyezte a hitelintézetekről és pénzügyi vállalkozásokról szóló 1996. évi CXII. törvény (továbbiakban: „a Törvény”) MFB Rt.-re vonatkozó speciális rendelkezéseit. A Bank székhelye Budapesten, a Nádor u. 31. szám alatt található. A Bankban a Magyar Állam 100%-os tulajdoni hányaddal rendelkezik. Az államot, mint részvénytulajdonost 2003-ban a Gazdasági és Közlekedési Minisztériumot vezető Miniszter képviselte. A Csoport átlagos statisztikai létszáma 2003. évben 321 fő volt (2002: 3.354).

2.

SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA Az ezen konszolidált pénzügyi kimutatásokban alkalmazott számviteli politika lényeges elemei a következők:

(a)

Konszolidált éves beszámoló készítésének alapelve A jelen konszolidált éves beszámoló a Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardokkal („IFRS”) összhangban készült, melyet a Nemzetközi Számviteli Standardok Testülete („IASB”) állít össze, és amelyet magyarázatokkal az Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Értelmezési Bizottság („IFRIC”) lát el. A Csoport a Magyarországon érvényben lévő számviteli törvénynek, tevékenységre vonatkozó előírásoknak megfelelően vezeti könyveit és állítja össze beszámolóját. Ahhoz, hogy a jelen konszolidált éves beszámoló megfeleljen az „IFRS” előírásainak, szükséges volt a magyar számviteli törvény szerint elkészített éves konszolidált beszámolóban bizonyos módosítások végrehajtása. Ezen módosítások nettó eredményre illetve saját tőkére vonatkozó hatásának részleteit a 32. pont tartalmazza. A jelen konszolidált pénzügyi kimutatásokban minden összeg millió magyar forintban (mFt) kerül kimutatásra.

(b)

Külföldi fizetőeszközök forintra való átváltása A külföldi devizában lebonyolított ügyletek az ügylet napján érvényes devizaárfolyamon kerülnek átszámításra. A külföldi devizában nyilvántartott eszközök és források értékét a mérleg fordulónapján érvényes Magyar Nemzeti Bank által közölt árfolyamon számítják át. Az árfolyamnyereség és -veszteség az eredménykimutatásban kerül kimutatásra.

6


2.

SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA (FOLYTATÁS)

(c)

A konszolidáció alapja Leányvállalatok A leányvállalatok körébe a Bank által ellenőrzött társaságok tartoznak. Ellenőrzés abban az esetben áll fenn, amikor a Bank közvetlenül vagy közvetve irányítja egy adott vállalkozás pénzügyi és működési politikáját. A konszolidált pénzügyi kimutatások az ellenőrzés kezdetétől az ellenőrzés megszűnésének dátumáig terjedő időszakra vonatkozóan tartalmazzák a leányvállalatok pénzügyi kimutatásait. A konszolidációba nem vonja be a Bank a leányvállalatait, abban az esetben, ha: - A leányvállalatban lévő részesedést a tulajdonos kizárólag továbbértékesítési céllal szerezte be és a forgatási célú portfolióban szerepel, - A leányvállalatban a szavazati jogok gyakorlásában tartós jogi körülmények akadályozzák az anyavállalatot, - A leányvállalat a konszolidált éves beszámoló szempontjából nem minősül jelentősnek. A konszolidációba be nem vont leányvállalatokat a konszolidált pénzügyi kimutatásokban részesedés értékelés módszerével mutatják be. Társult vállalkozások A társult vállalkozások olyan társaságok, amelyek pénzügyi és működési politikájára a Csoport jelentős befolyást igen, azonban ellenőrzést nem gyakorol. A társult vállalkozásokban lévő részesedések equity módszerrel vannak elszámolva, a bekerülési értékük a beszerzés költségén lett kimutatva, figyelembe véve az üzleti és cégértéket, melyet későbbiekben a csoportra jutó nettó eszközérték változással módosított a Csoport. A változások közvetlenül az eredményben kerülnek kimutatásra. Közös vezetésű vállalkozások Közös vezetésű vállalkozásoknak minősülnek azok a vállalkozások, amelyek tevékenysége felett a Csoport szerződéses megállapodás alapján közös ellenőrzést gyakorol. A konszolidált pénzügyi kimutatások a közös ellenőrzés kezdetétől az ellenőrzés megszűnésig terjedő időszakra vonatkozóan arányosan tartalmazzák a vállalkozások eszközeinek, forrásainak, bevételeinek és költségeinek a Csoportra eső részét. A konszolidáció során kiszűrt tranzakciók A konszolidált pénzügyi kimutatások összeállítása során a Csoporton belüli tranzakciókból származó követelések, kötelezettségek, hozamok, ráfordítások és költségek valamint a közbenső eredmény kiszűrésre kerültek.

7


2.

SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA (FOLYTATÁS) Üzleti vagy cégérték A felvásárláskor keletkező üzleti vagy cégérték a beszerzési költségnek a megvásárolt részesedés saját tőke arányos értékét meghaladó részéből áll. Az üzleti vagy cégértéket az immateriális javak között mutatják ki, az értékcsökkenést pedig jövőbeni gazdasági hasznot feltételezve a konszolidált eredménykimutatásban tüntetik fel. A cégérték amortizációját lineáris módszerrel számítják ki öt évet meg nem haladó időszakra elosztva. Amennyiben a továbbiakban nem valószínűsíthető, hogy az adott befektetéshez kapcsolódó cégérték a jövőben üzleti haszon révén megtérül, az egy összegben költségként kerül kimutatásra. Negatív üzleti vagy cégérték A felvásárláskor keletkező negatív üzleti vagy cégérték a megvásárolt részesedés saját tőke arányos értékének a beszerzési költséget meghaladó részéből áll. A negatív üzleti vagy cégértéket a konszolidált pénzügyi kimutatásokban öt évet meg nem haladó időszakra elosztva tüntetik fel.

(d)

Értékpapírok Az értékpapírok lehetnek kereskedési célú, értékesíthető, és lejáratig tartott papírok. Az értékpapírok egyes kategóriáinak pontos meghatározása és kapcsolódó értékelése a 2.(f). pontban található.

(e)

Származtatott pénzügyi instrumentumok A működési, hitelezői és befektetői tevékenységéből származó deviza, kamatláb és piaci kockázatok kezelésére a Csoport határidős, kamatlábswap és devizaswap ügyleteket, valamint határidős és azonnali devizaműveleteket végez. A derivatív ügyletek ráfordításait és bevételeit piaci jegyzés (mark-to-market) alapján kell megállapítani, az értékváltozásokat az eredménykimutatásban azonnal szerepeltetni kell.

(f)

Pénzügyi instrumentumok besorolása A kereskedési célú pénzügyi eszközök azok az instrumentumok, melyeket a Csoport főként rövidtávú profitszerzés céljából tart. Ezek közé sorolhatók részesedések, kötvények, egyes megvásárolt hitelek, a nem fedezeti céllal kötött és kezelt derivatív ügyletek, és a pénzügyi instrumentumok eladásából származó kötelezettségek. Az adott kölcsönök és követelések azok a kölcsönök és követelések, melyeket a Csoport nem rövid távú profitszerzés céljából tart. Az adott kölcsönök és követelések közé tartoznak a bankoknak és ügyfeleknek adott kölcsönök és előlegek, kivéve a megvásárolt hiteleket.

8


2.

SZÁMVITELI POLITIKA (FOLYTATÁS)

LÉNYEGES

ELEMEINEK

ÖSSZEFOGLALÁSA

A lejáratig tartott eszközök olyan pénzügyi eszközök, melyek fix vagy meghatározható kifizetésekkel, illetve fix lejárattal rendelkeznek. Ezeket a Csoport szándékai és lehetőségei szerint lejáratig tartja. Az értékesíthető eszközök közé sorolandók azok a pénzügyi eszközök, amelyeket a Csoport nem kereskedési célból tart, nem a Csoport által keletkeztetett, illetve amelyeket a Csoport nem lejáratig tart. (g)

Bekerülés A Csoportba tartozó társaságok főkönyveibe a pénzügyi eszközök és kötelezettségek a teljesítési napon kerülnek felvételre, kivéve a derívatív eszközök melyek a kötésnapon kerülnek felvételre. A pénzügyi eszközöket beszerzési költségen kell felvenni a könyvekbe, beleértve a vételi tranzakciós költségeket is.

(h)

Értékelés A nyilvántartásba vételt követően minden, kereskedési céllal tartott és értékesíthető eszköz nyilvántartása valós piaci értéken történik, kivéve azokat, amelyeknek nincs aktív piacról származó jegyzett piaci ára, és ezért a valós piaci érték nem meghatározható. Ezek az értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken vannak nyilvántartva. Ezen pénzügyi instrumentumok értékelésének hatása a tárgyévi eredményben kerül kimutatásra. Minden, nem kereskedési célú pénzügyi kötelezettség, adott kölcsön és követelés, illetve lejáratig tartott eszköz értékvesztéssel csökkentett amortizált költségen van nyilvántartva. A díjak és engedmények, köztük a kezdeti tranzakciós költségek, a vonatkozó eszköz nyilvántartási értékének részét képezi és az adott instrumentum eredeti effektív kamat rátájával van amortizálva. A kibocsátott kötvényeket a Bank bekerülési értéken tartja nyilván, módosítva a diszkonttal és a prémiummal, illetve a kibocsátási költségek amortizációjával. A valós piaci érték megállapításának alapelvei A pénzügyi eszközök valós piaci értékének alapja a mérleg fordulónapján érvényes jegyzett piaci ár, a tranzakciós költségek levonása nélkül. Ha jegyzett piaci ár nem áll rendelkezésre, akkor a valós piaci érték árazási modellekkel, vagy diszkontált cash-flow technikákkal becsülhető meg. A diszkontált cash-flow technikák használata során a becsült jövőbeli pénzáramlások a management legjobb becslésén alapulnak, és a felhasznált diszkontráta a hasonló feltételű eszközök piacán a mérleg fordulónapján érvényes ráta. Az árazási modellek használata során a forrásadatok a mérleg fordulónapján érvényes piachoz köthető értékeken alapulnak.

9


2.


LÉNYEGES

ELEMEINEK

ÖSSZEFOGLALÁSA

A tőzsdén nem forgalmazott származtatott pénzügyi termékek valós piaci értéke az az érték, amit a Csoport a mérleg fordulónapján, normál üzleti feltételek között és a felek hitelképességére tekintettel érvényesíthetne. Nyereségek és veszteségek a későbbi értékelések során A kereskedési céllal tartott eszközök és értékesíthető eszközök valós piaci értékének változásából keletkező nyereségek és veszteségek közvetlenül az eredménykimutatásban kerülnek elszámolásra. (i)

Részesedések A részesedések a nem konszolidált leányvállalatokat, a társult vállalkozásokat illetve az egyéb részesedéseket tartalmazzák. Az egyéb részesedések, melyek nem tőzsdén jegyzett érdekeltségek, az értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken kerülnek nyilvántartásra. A befektetések eladásából származó árfolyamnyereségek, illetve veszteségek befektetésenként, a módosított bekerülési értéket alapul véve, egyedileg vannak elszámolva. A Csoport kereskedési céllal nem tart részesedést, ennek megfelelően részesedések az értékesíthető kategóriába kerülnek besorolásra.

(j)

Tárgyi eszközök és immateriális javak A tárgyi eszközök és immateriális javak beszerzési értéken szerepelnek a könyvekben, a halmozott értékcsökkenés levonása után. Nincs értékcsökkenés elszámolva a földterületekre. Az eszközök hasznos élettartamának alapján kalkulált, lineáris leírási módszer szerinti értékcsökkenési kulcsok a következők:

Ingatlanok Irodai és egyéb gépek berendezések Gépjárművek Számítástechnikai eszközök Bérleti jog Szoftverek Egyéb immateriális javak

1 – 6% 9 – 50% 20 – 30% 17 – 33% 17% 12,5 – 33% 17 – 33%

10


2.

(k)


LÉNYEGES

ELEMEINEK

ÖSSZEFOGLALÁSA

Hitelek, a várható hitelezési veszteségek után képzett tartalék A Csoport által nyújtott hitelek és előlegek a ‘hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztésel csökkentve’ soron kerülnek kimutatásra. A hitelek az értékvesztéssel csökkentett, még kintlévő tőkekintlévőségnek megfelelő értéken kerülnek kimutatásra. A hitelezési veszteségekre elszámolt értékvesztések szintje a követelésből származó jövőbeli várható veszteségeknek megfelelő mértékben kerül meghatározásra. A vezetés a tartalékolás kellő szintjét az egyes hitelek, a hitelveszteséggel kapcsolatos korábbi tapasztalatok, az adott gazdasági feltételek, a különböző hitelkategóriák kockázati tényezői és egyéb lényeges tényezők mérlegelése alapján határozza meg, valamint figyelembe vesz minden, a pénzügyi kimutatások lezárását megelőzően elérhető lényeges információt.

(l)

Általános tartalék Az 1996. évi CXII. számú törvény 75. paragrafusa értelmében a nettó adózott nyereség 10%-ának megfelelő általános tartalékot kell képezni. A magyar jogszabályok értelmében megképzett és felhasználása általános tartalék a Nemzetközi Beszámolóban közvetlenül az eredménytartalékot változtatja, és így nincs hatása az adott évi eredményre.

(m)

Kamat- és jutalékbevételek és ráfordítások A kamatbevételek a fennálló tőkekövetelés alapján elhatárolásra kerülnek, és az eredménykimutatásban kerülnek elszámolásra. Abban az esetben, ha a vezetőség tudomására jut olyan tény, mely alapján valószínűsíthető, hogy valamely adós fizetési kötelezettségeinek a jövőben nem tud eleget tenni, a kamatelhatárolás felfüggesztésre kerül. Minden ilyen jellegű kamatkövetelés a konszolidált pénzügyi kimutatásokban visszavezetésre kerül, és egy mérlegen kívüli függő számlán tartják nyilván. A hitelekkel kapcsolatos jutalékok és díjak a hitel nyújtásának időpontjában teljes egészében megjelennek az eredménykimutatásban.

(n)

Osztalék bevétel Az osztalék bevételek tárgyidőszakra kerülnek elszámolásra, amennyiben az osztalék kifizetésre kerül a tárgyidőszakban.

11


2.

(o)


LÉNYEGES

ELEMEINEK

ÖSSZEFOGLALÁSA

Társasági adó Az évente fizetendő társasági adó mértéke a magyar törvények alapján meghatározott adókötelezettségen alapul, amely korrigálva van a halasztott adóval. A társasági adó az eredménykimutatásban kerül elszámolásra. A fizetendő társasági adó meghatározása a tárgyév adóköteles jövedelme és a magyar törvények szerint megállapított adókulcsok segítségével történik, figyelembe véve az előző évek esetleges módosításait is. A halasztott adó a kötelezettség módszerrel van meghatározva, az eszközök és források számviteli és az adóalapban elszámolható értékének átmeneti különbségei alapján. A halasztott adó elszámolására akkor kerül sor, ha valószínűsíthető, hogy az átmeneti eltérések kiegyenlítődésekor az eszköz vagy a kötelezettség realizálható. A halasztott adó mértékének meghatározása a magyar törvény szerint megállapított, a konszolidált mérleg időpontjában érvényben lévő adókulcsok segítségével történik. A halasztott adókövetelés csak abban az esetben kerül kimutatásra, amennyiben valószínűsíthető, hogy elegendő adóköteles nyereség fog rendelkezésre állni, amely lehetővé teszi a halasztott adókövetelés egészének, vagy egy részének felhasználását. A magyar adózási jogszabályok előírásai szerint a bankok nem vihetik át negatív adóalapjukat a következő évrekre.

(p)

Cash-flow A cash-flow kimutatásban a pénzeszközök magukban foglalják a készpénzt, valamint a Magyar Nemzeti Banknál elhelyezett számlapénzből és három hónapnál rövidebb lejáratú betétekből származó egyenlegeket.

12


3.

KOCKÁZATKEZELÉSI ELVEK A Bank a következő fő üzleti kockázatokkal szembesül tevékenysége során: hitelkockázat, kamatkockázat, likviditási kockázat és deviza árfolyamkockázat. A kockázatkezelés elveit a Bank Igazgatósága határozza meg a Magyar Nemzeti Bank és a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete által megszabott korlátokon belül. Az így kialakított elvek alkalmazását és betartását az Igazgatóság felügyeli. A Bank olyan jelentéstételi rendszereket alakított ki, amelyek lehetővé teszik a kockázatos területek ellenőrzését. A Bank különféle devizákban köti szerződéseit (beleértve a magyar forintot is), valamint felhasználja a rendelkezésére álló különböző pénzügyi instrumentumokat is. A mérlegben szereplő, illetve mérlegen kívüli eszközök és források az adott devizában kerülnek kimutatásra, és amennyiben nincs ettől eltérő utalás, ezen eszközök és források elszámolása piaci értéken történik, kivéve a fedezeti ügyletként elszámolt eszközöket és forrásokat. A banki tranzakciókat, amennyiben nincs ettől eltérő utalás, piaci árfolyamon hajtják végre.

(a)

Hitelkockázat A hitelkockázat lényege, hogy a Bank adott ügyfele nem tudja vagy nem akarja teljesíteni a vállalt kötelezettségeit. Hitelkockázat többnyire a hitelfolyósítás, kereskedelmi finanszírozás, a treasury és a Bank által végzett egyéb tevékenységek során merülhet fel. A hitelkockázat kezelésének irányítása a Bank Igazgatóságának a feladata. Ennek keretében elfogadja a hitelezési tevékenységre vonatkozó szabályzatokat, beleértve az engedélyeztetési eljárást, a szabadon felhasználható hitelkeretekre, a hitelportfolió koncentrálódására vonatkozó irányelveket, a hitelkockázatok mérésénél alkalmazandó elveket, az ügyfelek kockázatminősítését, valamint a vezetőség tevékenységének minőségi és pénzügyi értékelését is. A hitelekből eredő kintlevőségeket negyedévente megvizsgálják. A hiteleket olyan rendszer szerint rangsorolják, amely minőségi szempontokat és számadatokat is tartalmaz.

(b)

Kamatkockázat A kamatkockázat annak a hatásnak a mértékével mérhető, amelyet a piaci kamatlábak változása gyakorol a kamatrésekre és a nettó kamatjövedelemre. A kamatlábkockázat az adott időszakban lejáró vagy átárazódó eszközök, források és mérlegen kívüli tételek nyitott pozíciójának függvénye. A Bank az eszközök és források átárazásának és lejáratának összehangolásával csökkenti ezt a kockázatot, beleértve a származékos termékek felhasználását is. A kamatlábkockázat kezelését az Igazgatóság felhatalmazása alapján az Eszköz-forrás bizottság végzi, amely az egyes ügyletekre pozíciós limiteket határoz meg és folyamatosan figyelemmel kíséri ezeket a limiteket annak érdekében, hogy korlátozza a kamatlábmozgások hatását a folyó hozamokra és a kamatérzékeny eszközök és források értékére.

13


3.

KOCKÁZATKEZELÉSI ELVEK (FOLYTATÁS) (c)

Likviditási kockázat A Bank politikája az eszközök és források, valamint a mérlegen kívüli kötelezettségek olyan szerkezetének kialakítása, amely lehetővé teszi a bevételek maximalizálását, ugyanakkor biztosítja, hogy megfelelő összegek álljanak rendelkezésre valamennyi kötelezettség esedékességkori teljesítéséhez. Cash flow tervek és napi likviditási jelentések készülnek a felső szintű vezetés számára, amelyek elősegítik a likviditási helyzet folyamatos figyelemmel kísérését.

(d)

Deviza árfolyamkockázat A Bank mérlegében szereplő, illetve mérlegen kívüli tételei között szerepelnek különböző, külföldi devizákban nyilvántartott eszközök és források. Deviza árfolyamkockázat akkor merül fel, ha egy adott devizában nyilvántartott tényleges vagy előrejelzett eszközállomány nagyobb vagy kevesebb az ugyanabban a devizában nyilvántartott forrásállománynál. A Bank a mérlegben szereplő és a mérlegen kívüli eszközök és források devizaszerkezetét határidős devizaügyletek és egyéb fedezeti ügyletek segítségével alakítja. A Bank politikája, hogy nem végez devizaspekulációt és szigorúan korlátozott szabályokon belül nyit devizapozíciót. Az Igazgatóság a törvényben előírt és a belső szabályzatok, valamint az általa elfogadott stratégia alapján határozza meg az egyes szabályzatokat és figyeli azok betartását. Ezeknek a limiteknek a betartását- beleértve a napközbeni limitet is – folyamatosan figyelik. A Bank a devizaforrásaiból származó árfolyamkockázatait a Bank és a Pénzügyminisztérium között 2004. január 27-én aláírt, visszamenőleges hatállyal létrejött árfolyamgaranciára vonatkozó megállapodás fedezi, mely értelmében ezen források (EURO) más devizában történő kihelyezéséből származó árfolyamveszteségeket az Állam megtéríti, míg az árfolyam-nyereséget a Bank az Államnak a futamidő végén vagy az EURO-ra történő átállással egyidejűleg, egy összegben fizeti meg.

14


4.

PÉNZESZKÖZÖK ÉS EGYENLEGEK A MAGYAR NEMZETI BANKKAL 2003 Készpénz Egyenlegek a Magyar Nemzeti Bankkal: Kötelező tartalék Egyéb

5.

2002 7

667

1.282 1.813

1.172 1.422

3.102

3.261

BANKKÖZI KIHELYEZÉSEK 2003 Éven belüli lejáratú Éven túli lejáratú

2002

11.471 28.501

41.058 25.550

39.972

66.608

Az éven túli lejáratú bankközi követelésből 2.604 millió Ft (2002-ben : 3.763 mFt) a Magyar Nemzeti Banknál elhelyezett betét. A 2003., illetve 2002. december 31-én meglévő bankközi kihelyezések aktuális kamatrátái az alábbiak szerint bonthatók meg:

Éven túli forintban Éven belüli devizában (EURO, USD) Éven túli devizában (USD, JPY)

2003

2002

3% - 12,68% 1% - 2,13% 2,63%-3,14%

2,97% -

15


6.

HITELEK, ÉS VÁRHATÓ HITELEZÉSI VESZTESÉGEKRE KÉPZETT ÉRTÉKVESZTÉSEK 2003 Éven belüli lejáratú Éven túli lejáratú

Várható hitelezési veszteségekre képzett értékvesztések

2002

79.616 276.652

149.019 257.936

356.268

406.955

(59.178)

(64.237)

297.090

342.718

A 2003. illetve 2002. december 31-én meglévő hitel kihelyezések aktuális kamatrátái az alábbiak szerint bonthatók meg:

Éven belüli forintban Éven túli forintban Éven túli devizában (CHF, JPY, EURO, USD)

2003

2002

7,01 – 16,1% 7,01 – 16,5% 2,49 – 5,14%

8,5 – 10,04% 7,01 – 12,5% 2,72 – 5,41%

16


7.

KERESKEDÉSI CÉLÚ PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK 2003.december 31

2002. december 31

Bekerülési érték

Nem realizált nyereség /(veszteség)

Könyvszerinti érték




4.385 3

-

4.385 3

25.711 1.124

102 -

25.813 1.124

-

-

-

197

-

197

-

4.388

102

27.134

Értékpapírok Magyar államkötvények Kincstárjegyek Befektetési jegyek Összesen

8.

4.388

27.032

ÉRTÉKPAPíROK 2003.december 31 Bekerülési érték


2002. december 31





Értékesíthető eszközök Magyar államkötvények

-

-

-

Deviza kötvények

10.810

197

11.007

Összesen

10.810

197

11.007

131.619

(911)

130.708

3.440

-

3.440

305

-

Összesen

135.364

Mindösszesen

146.174

128.309

(622)

127.687

(476)

14.109

(1.098)

141.796

4.201

-

4.201

305

-

-

-

(911)

134.453

4.201

-

4.201

(714)

145.460

147.095

(1.098)

145.997

14.585 142.894

Lejáratig tartott eszközök Magyar államkötvények Egyéb kötvények Kincstárjegyek

17


8.

ÉRTÉKPAPíROK (FOLYTATÁS) A Bank a középtávú tervének készítése során azt a stratégiai döntést hozta, hogy az állampapír állományát lejáratig tartja, így a menedzsment 2003. június 16-i döntése alapján az „Értékesíthető eszközök” közé sorolt értékpapírokat, a tartási szándék megváltozása miatt, átsorolta a „Lejáratig tartandó pénzügyi eszközök” közé. A 2003. illetve 2002. december 31-én meglévő, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg:

Magyar Államkövények, éven belüli, forintban Magyar Államkövények, egy és öt év közötti, forintban Egyéb bankok által kibocsátott egy és öt év közötti, forintban Magyar Államkövények, egy és öt év közötti, devizában Magyar Nemzeti Bank által kibocsátott éven túli (USD, GBP, JPY) Kibocsátott kötvények, egy és öt év közötti, forintban

9.

2003

2002

7,7 – 10,5% 6,25 – 9,25%

8,5 – 9,5% 6,25 – 10,5%

8,2% 6,5%

8,39% -

8,74 – 9,8%

8,75 – 10% 8,74 – 9,8%

RÉSZESEDÉSEK

2003 Meghatározó részesdések – nem konszolidált leányvállalat Befolyásoló részesedés – Társult vállalat Egyéb

Részesedések tartós értékvesztésére képzett értékvesztés

2002 545 4.569 1.176

2.558 4.364 2.342

6.290

9.264

(730)

(1.288)

5.560

7.976

A Bank meghatározó részesedéseinek jelentős összegű csökkenését a portfóliótisztítás keretében az ÁPV Rt. részére történő részesedés eladás okozta.

18


9.

RÉSZESEDÉSEK (FOLYTATÁS) A konszolidációs körbe tartozó társaságok 2002. december 31-én és 2003. december 31én a következők voltak:

Társaság megnevezése

Szektor

Közvetlen és közvetett tulajdoni hányad 2003


64,78% 100,00% 61,90% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% -

99,55% 88,89% 99,67% 100,00% 99,98% 100,00% 100,00% 92,60% 99,55% 88,62% 61,89% 100,00% 65,83% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 86,31% 99,97% 88,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 97,51%

Teljeskörűen bevont leányvállalatok Apor Szolgáltató és Vállalkozási Kft. Aranykereszt Gondoskodás Háza Rt. Biostatin Gyógyszerkutató-Fejlesztő Kft. Borsod-Abaúj Vagyonkezelő Kft. Corvinus Nemzetközi Befektetési Rt. D-Park Kft. Első Magyar Infrastrukúra Befektetési Rt. Ezüstpart Kft. Hollóházi Porcelángyár Rt. Konzumbank Rt. Közvil Első Magyar Közvilágítási Rt. Land-Trade Ingatlanforgalmazó és Hasznosító Kft. Lencsehegyi Szénbánya Kft. LiberCom Kft. Magyar Közmű Kft. Magyar Befektetési és Vagyonkezelő Rt. Magyar Gázszolgáltató Kft. Magyar Követeléskezelő Rt. MFB Proxy Vagyonkezelő és Üzletviteli Tanácsadó Kft. Nemzeti Lakásberuházó és Ingatlanfejlesztő Kft. ST-Glass Öblösüveggyártó és Forgalmazó Rt. Szabad Föld Lap- és Könyvkiadó Rt. Svercsek Kereskedelmi és Szolgáltató Kft. Szegedi Konzervgyár Kft. Techno Ingatlanforgalmazási Kft. Tőketárs Kft. Treport Kft Trewin Rt. Trio Invest Kft Tüköry Center Kft. Zsolnay Örökség Kezelő Kht. Zsolnay Porcelán Manufaktura Rt. Zsolnay Porcelángyár Rt.

Ingatlan hasznosító Szociális szolgáltató Vegyipar Vagyonkezelő Vagyonkezelő Ingatlanhasznosító Infrastruktúra Idegenforgalom Könnyűipar Hitelintézet Közvilágítás Ingatlanhasznosítás Bányászat Tanácsadás Közműépítés Vagyonkezelő Gázkereskedelem Pénzügyi szolgáltató Vagyonkezelés Ingatlanhasznosítás Könnyűipar Kiadói tevékenység Ingatlanhasznosító Élelmiszeripar Vagyonkezelés Vagyonkezelés Vagyonkezelés Tanácsadás Ingatlanhasznosítás Ingatlanhasznosítás Szolgáltató Könnyűipar Könnyűipar

19


9.

RÉSZESEDÉSEK (FOLYTATÁS)

Társaság megnevezése

Szektor



Nem bevont leányvállalatok Bakonygáz Kft. f.a. CW-Abwicklungs AG. I.a. Defend Security Kft. V.a Dél-Gabona Malonipari Rt. Diósgyőri Melegalakítógyár Kft. f.a. Diósgyőri Szerszámgépgyár Kft. f.a. Faber ’96 Kft. Falcon Kft. v.a. Freelander Kft. Fimcoop Zamárdi Üdülési és Oktatási Központuzemeltető Kft.* Fruit Garden Invest Kereskedelmi és Befektetési Kft. v.a. Hungexpo Rt. Hungax Kft. Hungexpo Expotech Kft. Hannover 2000 Kft. V.a. Hungexpo Tours and Trade Kft. V.a. HT-Konverzió Kft. I.V.E. Hradok S.r.o. Lacto-Csík S.A.* Limpex Rt. V.a. Melcom-Ing Kft.* MFB Üzemeltetési, Fenntartási és Szolgáltatási Kft.* Motor-Force Impex Srl. Pannon-Hajó 2002 Kft. Pápai Textil Rt. f.a. REGLAMA Szolgáltató Kft.* Siotour Rt. Zsolpark Kft. f.a.

Szolgáltatás Pénzügyi szolgáltatás Szolgáltatás Élelmiszeripar Nehézipar Nehézipar Ingatlanhasznosítás Biztonságtechnika Hardver szaktanácsadás

100,00% 60,00% 50,89% -

56,78% 100,00% 60,00% 100,00% 22,85% 22,93% 58,69% 99,51%

Vendéglátás Élelmiszeripar Szolgáltatás Szolgáltatás Szolgáltatás Szolgáltatás Vendéglátás Vagyonkezelés Fafeldolgozás Mezőgazdaság Pénzügyi holding Ingatlanhasznosítás Szolgáltatás Kereskedelem Vagyonkezelés Textilipar Ingatlanhasznosítás Idegenforgalom Kereskedelem

100,00% 64,78% 64,78% 32,85% 100,00% 100,00% 100,00% 37,44% 100,00% -

100,00% 97,14% 82,01% 82,01% 82,01% 55,77% 82,01% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 99,83% 84,47%

Társult vállalkozások Albertfalva Üzletközpont Kft. ** Aranykapu Rt. Balatoni Hajózási Rt. Első Magyar SWIFT Szolgáltató Kft. Euromilk a.s. Hajdúsági Hűtőipari Rt. Hitelgarancia Rt. OREX Rt. Prodpan S.A. Salina Invest S.A. Silkem D.o.o. Tisza Cipő Rt.

Ingatlanhasznosító Mezőgazdaság Víziforgalom Szolgáltatás Mezőgazdaság Élelmiszeripar Garanciakibocsátás Kereskedelm Élelmiszeripar Vagyonkezelés Vegyipar Könnyűipar

49,47% 48,93% 7,91% 13,97% 31,25% 28,19% 9,46% -

51,00% 48,99% 33,33% 47,00% 14,17% 30,99% 18,64%

* Ezen társaságok a konszolidációba equity módszerrel kerültek bevonásra, mivel a csoportra jutó saját tőke értékük összesen nem haladta meg a 80 MFt volt. ** Az Albertfalva Üzletközpont Kft. 2002. évben a konszolidációba leányvállalatként került bevonásra. Az Aranykapu Rt. a Bank új Fejlesztési Tőkefinanszírozási programja keretében került a részesedések közé. A Program keretében szerzett részesedések nagysága nem haladhatja meg a 49 %-ot.

20


10.

EGYÉB ESZKÖZÖK 2003 Árfolyam garancia miatt, Állammal szembeni követelés ÁPV Rt.-vel szembeni követelés Vevők Egyéb követelések Továbbértékesítésre szánt ingatlan Előlegek Halasztott adó követelések (lsd. Megjegyzések 26.) Adó visszaigénylések Egyéb eszközök

Egyéb eszközökre képzett céltartalék (lsd. Megjegyzések 22)

2002

16.652 10.700 1.270 1.148 3.683 905 126 63 6

1.980 5.923 2.323 2 2.545

34.553

12.773

(1.515)

(1.422)

33.038

11.351

Az ÁPV Rt.-vel szembeni követelés a Konzumbank Rt. és a Tüköry-Center Kft. részesedéseinek értékesítéséből származik.

21


11.

TÁRGYI ESZKÖZÖK ÉS IMMATERIÁLIS JAVAK

Immateriális javak

Goodwill

Negatív Goodwill

Ingatlanok

Berendezések

Beruházások

Összesen

3.930

4.998

(4.235)

21.850

9.910

45

36.498

(1.591) 708 (21) 3.026

155 (2.930) 2.223

(228) 3.588 (875)

(18.196) 1.091 (427) 4.318

(7.813) 1.172 (375) 2.894

(7) 3.881 (2.971) 948

(27.607) 6.779 (3.136) 12.534

1.135

3.573

(1.685)

11.668

5.934

-

20.625

(624) 470 (19) 962

53 (1.611) 2.015

(46) 1.038 (693)

(10.670) 91 (206) 883

(4.682) 515 (285) 1.482

-

(15.976) 1.083 (1.083) 4.649

2002. december 31.

2.795

1.425

(2.550)

10.182

3.976

45

15.873

2003. december 31.

2.064

208

(182)

3.435

1.412

948

7.885

Bruttó érték Nyitó Konszolidációs kör miatti változás Növekedés Csökkenés Záró Értékcsökkenés Nyitó Konszolidációs kör miatti változás Növekedés Csökkenés Záró Nettó könyv szerinti érték

22


12.

BANKKÖZI HITELEK ÉS BETÉTEK 2003

2002

Éven belüli elhelyezés: Magyar Nemzeti Bank által, forintban Egyéb bankok által, forintban Egyéb bankok által, devizában

1.291 19.079 16.268

29.594 10.096

Éven túli elhelyezés: Magyar Nemzeti Bank által, forintban Egyéb bankok által, forintban Egyéb bankok által, devizában

2.200 15.000 177.317

4.782 14.545 148.670

231.155

207.687

A 2003. illetve 2002. december 31-én meglévő, a Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok által elhelyezett betétek és hitelek kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg: Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok, éven belüli, forintban Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok, éven túli, forintban Egyéb bankok, éven belüli (EURO, CHF, USD) Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok, éven túli, devizában (EURO, USD, JPY)

13.

2003

2002

11 ,6 – 12,75%

7 ,55 – 9,19%

7,5 – 12,5% 1,12 – 5,87%

1,35 – 3,33%

2,1 – 5,87%

-

2003

2002

ÜGYFELEK ÁLTAL ELHELYEZETT BETÉTEK

Éven belüli lejáratra elhelyezett betétek: Forintban Devizában Éven túli lejáratra elhelyezett betétek Forintban Devizában

16.860 637

113.179 7.255

61 5.779

226 5.140

23.337

125.800

23


13.

ÜGYFELEK ÁLTAL ELHELYEZETT BETÉTEK (FOLYTATÁS) Az 2003. illetve 2002. december 31-én meglévő ügyfelek által elhelyezett betétek kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg:

Éven belüli, forintban Éven túli, forintban Éven túli, devizában (USD, EURO)

14.

2003

2002

6 – 12,1% 6 – 12,6% 0,09%

7 – 9,15% 0,33%

KIBOCSÁTOTT ÉRTÉKPAPÍROK A Bank két típusú kibocsátott kötvényt tart nyilván ezen a mérlegsoron. a) EURO kötvény A Bank 2001. június 12-én 450.000 millió EURO névértékben kibocsátott devizakötvénye, melynek lejárata 2006. június 12-e, kamatozása fix 5,25%. A kötvénykibocsátás 99,375% árfolyamon történt. A kibocsátás célja a Bank tevékenységéhez szükséges források biztosítása, mely hitelprogramok finanszírozására felvett források mögötti árfolyamkockázatot a Költségvetés vállalja át. A kötvényt a Bank bekerülési értéken tartja nyilván módosítva a diszkont, prémium, illetve a kibocsátási költség amortizációjával. b) Forint kötvény A Bank 2002. november 25-én a kötvénykibocsátási programja keretében kibocsátott 12.000 millió forint névértékű kötvényt. Ugyanezen program keretében 2003. március 7-én további 6.422 millió forint névértékű kötvény került kibocsátásra. Ezen kötvények kamatkockázatának fedezésére a Bank kamatcsere ügyleteket kötött, ennek megfelelően a kötvények mark-to-market elv alapján piaci értéken kerültek kimutatásra a beszámolóban. (lsd. Megjegyzés 15.)

15.

FEDEZETI CÉLÚ PÉNZÜGYI INSTRUMENTUMOK a) Deviza-kamatcsere ügylet A Bank az MNB által kibocsátott fix kamatozású devizakötvények kamatkockázatának fedezésére kamat SWAP ügyleteket kötött. A mérlegben szereplő 531 millió forint ezen fedezeti ügyletek negatív piaci értékét tükrözi (2002. december 31-én 787 millió forint negatív érték volt). b) Forint-kamatcsere ügylet A fedezeti célú pénzügyi instrumentumok között kerül kimutatásra a kibocsátott forint kötvények kamat SWAP ügyletek negatív értéke, mely 2003. december 31-én 1.949 millió forint volt. Ezen valós érték fedezeti ügylet piaci értéke mark-to-market elv alapján került meghatározásra.

24


16.

EGYÉB KÖTELEZETTSÉGEK 2003 Szállítók Követelések vásárlása miatti kötelezettségek Spot ügyletekből eredő kötelezettségek Adófizetési kötelezettség Kártérítés Egyéb céltartalék (lsd. Megjegyzés 22) Kapott előlegek Egyéb

17.

2002

2.257 844 193 21.467 60 366

4.226 3.153 935 40.286 93 2.808

25.187

51.501

2003

2002

KISEBBSÉGI ÉRDEKELTSÉG

Kisebbségi érdekeltség

2.566

1.634

2.566

1.634

A kisebbségi részesedés értékének 2003. évi növekedését elsősorban a Corvinus Rt. (2.386 millió Ft) leányvállalatként történő bekerülése okozta, mely növekedést a kikerülő társaságok kisebbségi részesedés értékének kivezetése csökkentett.

18.

ALÁRENDELT KÖLCSÖNTŐKE A 100%-ban a Magyar Állam tulajdonában álló Szerencsejáték Rt. 1998. májusában 9.500 millió Ft értékben 10 éves lejáratú, 0%-os kamatozású alárendelt kölcsöntőke kötvényt jegyzett a Banknál. A kötvény 1998. december 29-én megállapodás alapján a Pénzügyminisztérium tulajdonába került. Az alárendelt kölcsöntőke kötvény lejárata 2008. április 30.

19.

JEGYZETT TŐKE, TŐKEJUTTATÁS

RÉSZVÉNYKIBOCSÁTÁSI

FELÁR,

EGYÉB

A részvények 100%-a a Magyar Állam tulajdonában áll, a tulajdonosi jogok gyakorlója a Gazdasági és Közlekedési Minisztériumot vezető miniszter. a) Jegyzett tőke 2003 87.570 törzsrészvény, egyenként 1 millió forintos névértékkel

87.570

2002 87.570

25


19.

JEGYZETT TŐKE, RÉSZVÉNYKIBOCSÁTÁSI TŐKEJUTTATÁS (FOLYTATÁS)

FELÁR,

EGYÉB

2003

2002

52.036

52.036

b) Részvénykibocsátási felár

Részvénykibocsátás felár

c) Egyéb tőkejuttatás 2002. évben a 2002/117 Alapítói határozat értelmében az MFB Rt. 60.000 millió Ft tőkejuttatásban részesült, így a tőketartalék 2002-től 106.011 millió forint.

20.

KÖTELEZŐ TARTALÉKOK 2003 Általános tartalék

21.

2002

678

265

678

265

FÜGGŐ ÉS JÖVŐBENI KÖTELEZETTSÉGEK

Le nem hívott hitelkeret Adott garanciák, kezeségek Opciók Akkreditív Le nem zárt peres ügyek Kamatswap (nominális összeg) Deviza swap és forward (nominális összeg) Egyéb függő és jövőbeni kötelezettség

2003

2002

43.872 25.895 1.987 1.432 28.264 7.314 108.764

74.041 30.033 1.040 75 1.882 4.922 19.083 9.430 140.506

26


22.

ÉRTÉKVESZTÉSEK ÉS CÉLTARTALÉKOK

Értékvesztésekben és céltartalékokban bekövetkezett változások 2002. évben : a) Várható hitelezési veszeteségekre és részesedésekre elszámolt értékvesztések változása: Hitelek

Részesedések

Nyitó egyenleg 2002.01.01-én Átsorolás Nettó változás részesedés változás miatt Képzés Felszabadítás Felhasználás Záró egyenleg 2002.12.31-én

13.099 1.552 208 55.895 4.227 2.290 64.237

9.398 (228) (6.386) 1.204 996 1.704 1.288

Nettó mozgás Felhasználás

49.378 2.290

(1.496) 1.704

Eredménykimutatásban

51.668

208

b) Egyéb értékvesztések és céltartalékok nettó mozgása: Egyéb követelések Nyitó egyenleg 2002.01.01-én Átsorolás Nettó változás részesedés változás miatt Képzés Felszabadítás Felhasználás Záró egyenleg 2002.12.31-én

Egyéb eszközök

Egyéb Mérleg alatti Értékvesztés és céltartalékok tételek céltartalékok összesen

2.816 (1.324)

324 -

282 -

556 -

3.978 (1.324)

(230) 1.133 1.256 119 1.020

(22) 419 111 208 402

(129) 437 0 148 442

928 38.360 0 0 39.844

547 40.349 1.367 475 41.708


(242) 119

100 208

289 148

38.360 -

38.507 475


(123)

308

437

38.360

38.982

27


22. ÉRTÉKVESZTÉSEK ÉS CÉLTARTALÉKOK(FOLYTATÁS) Értékvesztésekben és céltartalékokban bekövetkezett változások 2003. évben : c) Várható hitelezési veszeteségekre és részesedésekre elszámolt értékvesztések változása: Hitelek Nyitó egyenleg 2003.01.01-én Átsorolás Nettó változás részesedés változás miatt Képzés Felszabadítás Felhasználás Záró egyenleg 2003.12.31-én

Részesedések

64.237 (16.425) 31.488 7.734 12.388 59.178

1.288 149 29 607 129 730


11.366 12.388

(707) 129


23.754

(578)

d) Egyéb értékvesztések mozgása: Egyéb követelések

Egyéb eszközök

Nyitó egyenleg 2003.01.01-én Átsorolás Nettó változás részesedés változás miatt Képzés Felszabadítás Felhasználás Záró egyenleg 2003.12.31-én

1.020 436 168 273 43 1.308

402 (15) 3 176 7 207


(148) 43

(180) 7


(105)

(173)

Az eszközcsoportokhoz kapcsolódó értékvesztések a megfelelő eszközökből kerültek levonásra. Az értékvesztések esetében a felhasználáshoz kapcsolódó állománycsökkenések az eszköz kivezetéséhez kapcsolódó eredménysoron kerülnek elszámolásra.

28


22. ÉRTÉKVESZTÉSEK ÉS CÉLTARTALÉKOK(FOLYTATÁS) e) Céltartalékok nettó mozgása: Egyéb Mérleg alatti céltartalékok tételek Nyitó egyenleg 2003.01.01-én Átsorolás Nettó változás részesedés változás miatt Képzés Felszabadítás Felhasználás Záró egyenleg 2003.12.31-én Eredménykimutatásban

23.

442 (136) 0 0 125 181

39.844 (2.536) 405 1.365 15.062 21.286

125

(16.022)

KONSZOLIDÁLT BEFEKTETÉSEK ÉRTÉKESíTÉSÉNEK EREDMÉNYE A Csoport részesedés értékesítésből származó vesztesége – az értékesített társaságok konszolidációban meghatározott értéke és a tárgyévben az értékesítés időpontjáig elszámolt értékvesztések alapján – 2003. évben 7.618 millió forint. A Csoport szerkezetében bekövetkezett változásban – és így a befektetés értékesítés eredményében jelentős szerepet játszott a Bank portfóliótisztítás keretében ÁPV Rt. felé történő részesedés értékesítése.

24.

EGYÉB MŰKÖDÉSI BEVÉTELEK/RÁFORDÍTÁSOK Egyéb működési bevételek 2003 Értékpapírok eladásából származó nyereség, nettó Követelések könyv szerinti érték fölött befolyt része Bérleti díj Nem pénzügyi tevékenységből származó bevételek Egyéb bevételek

2002

160 14.983 77 1.448 2.613

80 3.073 16.110 2.615

19.281

21.878

29


24.

EGYÉB MŰKÖDÉSI BEVÉTELEK/RÁFORDÍTÁSOK(FOLYTATÁS)

Egyéb működési ráfordítások Értékpapírok nem realizált veszteség, nettó ÁPV sikerdíj Hitellel kapcsolatos egyéb ráfordítás Támogatások Kártérítés Követelések leírása Tárgyi eszközök értékesítéséből származó veszteség, nettó Anyagjellegű ráfordítások Egyéb működési ráfordítás

25.

253 101 101 144 -

830 171 16

39 1.684 346

86 11.241 2.993

2.668

15.337

ÁLTALÁNOS ÉS ADMINISZTRATÍV KÖLTSÉGEK 2003 Személyi jellegű ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb költség

2002

8.284 1.401 5.581

13.258 13.453 5.820

15.266

32.531

A Csoportátlagos dolgozói létszáma 2003. évben 321 fő volt. (2002. : 3.354 fő)

30


26.

TÁRSASÁGI ADÓ Az adófizetési kötelezettséget a Bank illetve a csoport tagja a hatályos adószabályoknak megfelelően állapítja meg az éves eredmény után. A 2003. december 31-ével lezárult évben a magyar társasági adó 18 % volt (2002.: 18 %.). 2003

2002

Társasági adó Halasztott adófizetés – időbeli különbség:

1.656

130

- Pénzügyi instrumentumok átértékelése

(126) (126)

(181) (181)

1.530

(51)

126 126 126

-

Az eredménykimutatásban szereplő összes adókötelezettség Halasztott adó követelés egyenlege - Pénzügyi instrumentumok átértékelése

Effektív adókulcs

2003

Adózás előtti eredmény Hatályos törvények szerinti adó Adóalap módosító tételek hatása Önrevízió adóhatása Konszolidációs tételek hatása

2003

2002

2002

4.107

(127.703)

18,0 % - 1,24 % -4,87 % 28,44 %

739 (51) (200) 1.168

-

-

-3,07 %

(126)

-

(181)

37,26 %

1.530

*

(181)

Halasztott adóhatás Pénzügyi instrumentumok értékelésének hatása Effektív adókötelezettség

*: 2002. évben a Banknak nem volt pozitív adóalapja, és így adófizetési kötelezettsége sem keletkezett.

31


27.

DEVIZA MÉRLEG ÉS DEVIZA KOCKÁZAT ELEMZÉS Forint Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Kereskedési célú pénzügyi eszközök Értékpapírok Részesedések Elhatárolt kamatkövetelések és egyéb elhatárolások Egyéb eszközök Tárgyi eszközök Eszközök összesen (1)

Egyéb deviza

EURO

Összesen

1.446 35.314

1.584 4.450

72 208

3.102 39.972

246.303 4.388 134.453 3.452

41.775 8.935 614

9.012 2.072 1.494

297.090 4.388 145.460 5.560

3.590 32.857 7.885 469.688

1.132 126 58.616

83 55 12.996

4.805 33.038 7.885 541.300

37.570 16.921 15.171

181.904 6.375 118.004

11.681 41 -

231.155 23.337 133.175

1.949

531

-

2.480

2.037 24.135 97.783

4.329 1.052 312.195

110 11.832

6.476 25.187 421.810


9.500

-

-

9.500

Kisebbségi részesedések

2.566

-

-

2.566

Saját tőke összesen Források összesen (2)

107.424 217.273

312.195

11.832

107.424 541.300

NETTÓ POZÍCIÓ (1) - (2)

252.415

(253.579)

1.164

-

Függő és jövőbeni kötelezettségek NETTÓ DEVIZA POZÍCIÓ 2003. DECEMBER 31-ÉN

106.275

2.489

-

108.764

358.690

(251.090)

1.164

-

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok Elhatárolt kamatfizetési kötelezettség és egyéb elhatárolások Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen

A fenti táblában szereplő tételek a következő árfolyamokon lettek meghatározva: 2003. december 31-i 207,92 Ft/USD, (2002: 225,15 Ft/USD), és 262,23 Ft/EURO (2002: 235,9 Ft/EURO).

32


28.

ESZKÖZÖK ÉS FORRÁSOK LEJÁRAT SZERINTI BONTÁSA A Csoport eszközeinek és forrásainak lejárat szerinti bontása a következő: 0-1 hónap

1-3 hónap

3 hónap – 1 év

1.679 2.014

478

1.423 8.833

24.617

4.030

-

3.102 39.972

12.795

4.206

43.471

170.362

66.256

-

297.090

7.988 -

571 -

2.620 48.601 -

1.768 68.691 -

19.609 -

5.560

4.388 145.460 5.560

24.476

5.255

4.805 30.555 140.303

265.438

89.895

2.488 7.885 15.933

4.805 33.038 7.885 541.300

22.415 16.780 -

1.677 177 -

13.635 540 -

160.699 5.780 133.175

32.729 60 -

-

231.155 23.337 133.175

-

-

-

2.480

-

-

2.480

39.195

1.854

6.476 895 21.546

302.134

32.789

24.292 24.292

6.476 25.187 421.810


-

-

-

9.500

-

-

9.500


-

-

-

-

-

2.566

2.566

39.195

10.981

12.107

311.946

32.789

107.424 134.282

107.424 541.300

(14.719)

3.401

118.757

(46.196)

57.106

(118.349)

-

Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható értékveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Kereskedési célú pénzügyi eszközök Értékpapírok Részesedések Elhatárolt kamatkövetelések és egyéb elhatárolások Egyéb eszközök Tárgyi eszközök Eszközök összesen (1) Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok Elhatárolt kamatfizetési kötelezettség és egyéb Elhatárolások Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen

Saját tőke összesen Források összesen (2) KÜLÖNBSÉG (1) - (2)

1-5 év

5 éven túl

Lejárat nélkül

Összesen

A fenti táblában az eszközök és források a Csoport üzleti tevékenységét alapul véve megközelítőleg a lejárati periódusoknak megfelelően lettek beállítva. Meg kell jegyeznünk, hogy az év végén fennálló fel nem használt hitelkeret a fenti táblában nincs belefoglalva.

33


29.

KAMATKOCKÁZATI KIMUTATÁS – ÁTÁRAZÓDÁSI PERIÓDUSOK SZERINTI BONTÁSBAN 0-1 hónap

Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Kereskedési célú pénzügyi eszközök Értékpapírok Részesedések Elhatárolt kamatkövetelések és egyéb elhatárolások Egyéb eszközök Tárgyi eszközök Eszközök összesen (1)

1-3 hónap

3 hónap – 1 év

1-5 év

5 éven túl

Nem kamatozó

Összesen

3.095 2.014

37.958

-

-

-

7 -

3.102 39.972

12.795

212.269

6.242

28.705

37.079

-

297.090

7.988 -

571 -

2.620 53.404 -

1.768 63.888 -

19.609 -

5.560

4.388 145.460 5.560

25.892

250.798

62.266

94.361

56.688

4.805 33.038 7.885 51.295

4.805 33.038 7.885 541.300

50.893

147.622

21.298

2.962

8.380

-

231.155

16.780 -

4.826 -

403 -

1.328 133.175

-

-

23.337 133.175

-

-

-

2.480

-

-

2.480

67.673

152.448

21.701

139.945

8.380

6.476 25.187 31.663

6.476 25.187 421.810


-

-

-

-

-

9.500

9.500


-

-

-

-

-

2.566

2.566

67.673

152.448

21.701

139.945

8.380

107.424 151.153

107.424 541.300

(41.781)

98.350

40.565

(45.584)

48.308

(99.858)

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok Elhatárolt kamatfizetési kötelezettség és egyéb Elhatárolások Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen

Saját tőke összesen Források összesen (2) KÜLÖNBSÉG (1) - (2)

A fenti táblában a kamatozó eszközök és források a Csoport üzleti tevékenységét alapul véve megközelítőleg az átárazódási periódusoknak megfelelően lettek beállítva. Meg kell jegyeznünk, hogy az év végén fennálló fel nem használt hitelkeret a fenti táblában nincs belefoglalva. A Csoport minden jelentősebb kamatozó eszközének és forrásának kamat kockázatát pozícióról pozícióra kezeli, figyelembe véve a szerződésben rögzített kamatlábakat, kamatváltozási periódusokat, a periódusok lejáratát, pénzügyi instrumentumokat és az előre meghatározott kamat eltérés határokat.

34


30.

SZEGMENS BONTÁS

Szegmensek Egyéb hitelintézet és pénzügyi vállalkozás

MFB Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Elhatárolt kamatkövetelések és egyéb elhatárolások Egyéb eszközök Kereskedési célú pénzügyi eszközök

Egyéb vállalkozások

Kiszűrés

Összesen

3.100

1

1

-

3.102

38.188

839

1.945

(1.000)

39.972

293.097

4.365

275

(647)

297.090

4.648

27

145

(15)

4.805

29.454

165

3.616

(197)

33.038

-

4.388

-

-

-

Értékpapírok

145.155

305

-

145.460

Részesedések

12.175

252

3.169

(10.036)

5.560

5.771

168

2.020

(74)

7.885

Eszközök összesen

531.588

6.122

15.559

(11.969)

541.300

Bankközi hitelek és betétek

231.932

223

647

(1.647)

231.155

Ügyfelek által elhelyezett betétek Elhatárolt kamatfizetési kötelezettség és egyéb elhatárolások

22.992

346

-

(1)

23.337

6.215

243

40

(22)

6.476

Egyéb kötelezettségek

24.616

1.897

1.173

(2.499)

25.187

133.175

-

-

-

133.175

2.480

-

-

-

2.480

1.860

(4.169)

421.810

Tárgyi eszközök

Kibocsátott értékpapírok Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok Kötelezettségek összesen

421.410

2.709

-


9.500

-

-

-

9.500


-

-

-

2.566

2.566


100.678

3.413

13.699

(10.366)

107.424

Források összesen

531.588

6.122

15.559

(11.969)

541.300

38.459

9.479

410

740

49.088

(20.743)

(4.393)

(53)

(730)

(25.919)

17.716

5 086

357

10

23.169

(10.280)

(90)

(55)

(6.111)

4.134

Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások Nettó kamatbevétel Adózás előtti eredmény

35


31.

FAIR VALUE KIMUTATÁS Könyv szerinti érték

Fair value

Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Kereskedési célú pénzügyi eszközök Értékpapírok Részesedések Elhatárolt kamatkövetelések és egyéb elhatárolások Egyéb eszközök Tárgyi eszközök Eszközök összesen

3.102 39.972

3.102 39.972

297.090 4.388 145.460 5.560 4.805 33.038 7.885 541.300

308.578 4.388 139.172 5.560 3.721 33.038 7.885 545.416

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Fedezeti célú pénzügyi instrumentumok Elhatárolt kamatfizetési kötelezettség és egyéb elhatárolások Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen

231.155 23.337 133.175 2.480 6.476 25.187 421.810

224.555 23.337 124.319 2.480 1.772 25.187 401.650


9.500

6.911


2.566

2.566


107.424

134.289

Források összesen

541.300

545.416

36


32.

A MAGYAR SZÁMVITELI SZABÁLYOK ÉS AZ IAS SZERINTI SAJÁT TŐKE KÖZÖTTI KÜLÖNBSÉG LEVEZETÉSE Nettó eredmény 2003

Magyar konszolidált éves beszámoló A magyar éves beszámoló önrevíziója 2002. évi pótlólagos tartalékképzés Általános tartalék Negatív Goodwill változása Konzumbank Goodwill visszaforgatás IAS 39 Kisebbségi részesedés Átértékelési tartalék Halasztott adó IFRS kimutatások

33.

Saját tőke 2003 december 31.

1.078

108.770

1.184

-

39 413 (992)

693

85 671 126 2.604

410 (2.567) (8) 126 107.424

A MÉRLEG FORDULÓNAP UTÁNI ESEMÉNYEK 2004. január 27-én visszamenőleges hatállyal aláírásra került a Bank és a Pénzügyminisztérium között a hitelprogramok finanszírozására felvett devizaforrások(Euro) átértékelési különbözetének átvállalására szóló szerződés, melynek keretében a Banknál keletkező árfolyamkockázatot a Költségvetés vállalja át. A Kormány meghirdette az Egészségügyi privatizációs és fejlesztési hitelprogramot, valamint az új agrárprogramját. Az agrárprogram keretében összesen 100 milliárd Ft hitel hívható le, melyből 50 milliárd Ft állami kezességvállalással kerül folyósításra. A Kormány a program végrehajtásával a Bankot bízta meg.

37

MAGYAR FEJLESZTÉSI BANK RT

Recommend Documents