CSEPEL HOLDING Részvénytársaság Jelentés a 2004. december 31-én végzõdõ gazdasági évrõl
A társaság szervezetéhez, mûködéséhez kapcsolódó adatok
Tevékenység és gazdálkodás Rövid történeti leírás A magyar EXCEL csoport struktúrája, tulajdonosi szerkezete az 1999. év során alakult ki. Az Excel Machine Tools Ltd., szingapúri székhelyû társaság tulajdont szerzett a Garagent-Excel Rt-ben azzal a célzattal, hogy az európai értéktõzsdére bejegyzésre kerüljön. Ennek érdekében a Garagent Rt-ben 1999 során alaptõke emelés volt, ezt követte az Excel Európa Szerszámgépgyártó Kft. és az Excel Csepel Szerszámgépgyártó Kft. 100 %-os tulajdonának megszerzése. A Garagent-Excel Rt. 2001. július 10-tõl nevet változtatott. Az új neve Csepel Holding Rt. Piaci környezet, és piaci pozíciók: A magyar Excel csoport gyártó-, kereskedelmi- és szerviz bázisa az 1995 elején alapított Excel-Csepel Szerszámgépgyártó Kft. Alapítása a sok évtizedes magyar szerszámgépgyártó hagyományok folytatásaként teremtette meg a Magyarországon még utolsó mûködõ bázist. A meglévõ csepeli gyártmányok mellé társult a szingapúri termékválaszték a függõleges megmunkáló-központok családja. A szerszámgépek értékesítési irányai : Európa: Észak Amerika: Magyarország:
Németország, Oroszország, Olaszország, USA Belföldi nagyobb cégek
Csepel Holding Rt. A társaság célja, hogy vagyonkezelõ holdingként a részvényesei által rábízott vagyont megõrizze és gyarapítsa, nyereségesen gazdálkodjon, ezzel is segítve a magyar szerszámgépek gyártását, tervezését, felújítását és szervízellátását. Éves gazdálkodás és pénzügyi helyzet: A Társaság éves gazdálkodását a 2004. évi mérleg és eredmény-kimutatás adatok szemléltetik
1
2004. évi auditált éves beszámoló MÉRLEG 2003. eFt BEFEKTETETT ESZKÖZÖK Immateriális javak Szellemi termékek Tárgyi eszközök Ingatlanok Egyéb berendezések, felszerelések, jármûvek Befektetett pénzügyi eszközök Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban Egyéb tartós részesedés Egyéb tartósan adott kölcsön
Index
2004. eFt
2417390 0 0 0 0 0
1756250 0 0 0 0 0
- 27,34 0 0 0 0 0
2417390 1967390
1756250 1306250
- 27,34 - 33,60
450000
450000
0
0 0
0 0
0 0
FORGÓESZKÖZÖK Készletek Befejezetlen termelés és félkész termékek Késztermékek Áruk Készletekre adott elõleg Követelések Köv. áruszállításból és szolgáltatásokból (vevõk) Követelések kapcsolt vállalkozásoktól Követelések egyéb részesedési viszonyban lévõ vállalkozással szemben
60732 0
77350 0
27,36 0
0 0 0 0 47019
0 0 0 0 74443
0 0 0 0 58,32
Egyéb követelések Értékpapírok Saját részvények, saját üzletrészek Pénzeszközök Pénztár Bankbetét AKTÍV IDÕ BELI ELHATÁROLÁSOK Bevételek aktív idõbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások aktív idõbeli elhatárolása
45744 13680 13680 33 0 33 60385
ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZ.
0 0
1275
0 0
74443
5738,66
2907 2907 0 0 0
- 78,75 - 78,75 0 0 0 0
60385
0
0
2538507
1833600
- 27,76
2
SAJÁT TÕ KE
2349800
1685236
- 28,28
Jegyzett tõke
2370350
2370350
0
57000
57000
0
137997 -209711 57000 -5836 0 93063 0 0 93063 13680 0 0
137997 - 215548 57000 - 664563 39000 108167
108167 0 0 0
0 -2,78 0 -11287,3 0 16,22 0 0 16,22 0 0 0
4413
6739
52,70
1744
12170
597,82
0
0
0
73226
89258
21,89
95644
1197
- 98,74
75623
0
0
20021
1197
- 94,02
2538507
1833600
- 27,76
Visszavásárolt tulajdonosi részesedés névértéken Tõketartalék (fel nem osztható) Eredménytartalék Lekötött tartalék Mérleg szerinti eredmény CÉLTARTALÉKOK KÖTELEZETTSÉGEK Hosszú lejáratú kötelezettségek Egyéb hosszúlejáratú köt. Rövid lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kölcsönök Rövid lejáratú hitelek Vevõtõl kapott elõlegek Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévõ vállalkozással szemben Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek PASSZÍV IDÕ BELI ELHATÁROLÁSOK Bevételek passzív idõbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások passzív idõbeli elhatárolása FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN
3
EREDMÉNYKIMUTATÁS
Belföldi értékesítés nettó árbevétele Export értékesítés nettó árbevétele Értékesítés nettó árbevétele Saját termelésû készletek állományváltozása Saját elõállítású eszközök aktivált értéke Aktivált saját teljesítmények értéke Egyéb bevételek Ebbõl visszaírt értékvesztés Anyagköltség Igénybe vett szolgáltatások értéke Egyéb szolgáltatások értéke Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások Anyagjellegu ráfordítások Bérköltség Személyi jellegu egyéb kifizetések Bérjárulékok Személyi jellegu ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások - ebbõl értékvesztés Üzemi (üzleti) tevék. eredménye Kapott (járó) osztalék, részesedés - kapcsolt vállalkozástól kapott Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége - kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamnyeresége Egyéb kapott kamatok és kamatjellegu bevételek Pénzügyi muveletek egyéb bevételei Pénzügyi muveletek bevételei Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamvesztesége ebbõl: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetendõ kamatok és kamatjellegu ráfordítások ebbõl: kapcsolt vállalkozásnak adott Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése 4
Index
2004. eFt
2003. eFt 39853 0 39853
49102 0 49102
23,20 0 23,20
0
0
0
0
0
0
0 92 0 0 30135 651 0 425 31211 9800 0 3331 13131 0 52798 0 -57195 0 0 0
0 53 0 0 17923 4558 105 518 23104 9850 0 3297 13147 0 94804 0 - 81900 0 0 0
0 - 42,39 0 0 - 40,52 600,15 0 21,88 - 25,97 0,51 0 - 1,02 0,12 0 79,55 0 -43,19 0 0 0
0 0
0 0
0 0
54766
0
0
15 54781 0
5 5 0
- 66,66 - 99,99 0
0 0
0 59
0 0
0
0
0
3420
671913
19546,58
Pénzügyi muveletek egyéb ráfordításai Pénzügyi mûveletek ráfordításai Pénzügyi mûveletek eredménye Szokásos vállalkozási eredmény Rendkívüli bevételek Rendkívüli ráfordítások Rendkívüli eredmény Adózás elõtti eredmény Adófizetési kötelezettség Adózott eredmény Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre Jóváhagyott osztalék, részesedés Mérleg szerinti eredmény
2
0
0
3422 51359 -5836 0 0 0 -5836 0 -5836 0
671972 - 671967 - 753867 89304 0 89304 - 664563 0 -664563 0
19536,82 - 1408,37 -12817,53 0 0 0 -11287,3 0 -11287,3 0
0 -5836
0 -664563
0 -11287,3
2004. évi auditált összevont ( konszolidált) éves beszámoló. MÉRLEG 2003. eFt BEFEKTETETT ESZKÖZÖK Immateriális javak Kísérleti fejlesztés aktivált értéke Vagyon értékû jogok Szellemi termékek Tárgyi eszközök Ingatlanok Mûszaki berendezések, gépek, jármûvek Beruházások felújítások Beruházásra adott elõlegek Egyéb berendezések, felszerelések, jármûvek Befektetett pénzügyi eszközök Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásba Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban Egyéb tartós részesedés Egyéb tartósan adott kölcsön Tõkekonszolidációs különbözet Leányvállatoktól FORGÓESZKÖZÖK
Index
2004. eFt
735519 125045 107205 0 17840 337208 198785
520481 189783 162692 0 27091 330435 245037
- 29,23 51,77 51,75 0 51,85 - 2,00 23,26
83760
55988
- 33,15
0 24000
0 4000
0 - 83,33
30663
25410
- 17,13
273266 0
263 0
- 99,90 0
0
0
0
1
1
0
273265 273265 2402760
262 262 2490650
- 99,99 - 99,99 3,65
5
Készletek Anyagok Befejezetlen termelés és félkész termékek Késztermékek Áruk Készletekre adott elõleg Követelések Köv. áruszállításból és szolgáltatásokból (vevõk) Követelések kapcsolt vállalkozásoktól Követelések egyéb részesedési viszonyban lévõ vállalkozással szemben Egyéb követelések Értékpapírok Saját részvények, saját üzletrészek Pénzeszközök Pénztár Bankbetét AKTÍV IDÕ BELI ELHATÁROLÁSOK Bevételek aktív idõbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások aktív idõbeli elhatárolása
1028351 669449 170937
1454016 745573 279353
41,39 11,37 63,42
56000 125030 6935 1339964
32000 70091 326999 968905
- 42,85 - 43,94 4615,19 - 27,69
361181
214525
- 40,60
881464 0
708057 0
- 19,67 0
97319 13680 13680 20765 4426 16339
46323 2907 2907 64822 1581 63241
- 52,40 - 78,75 - 78,75 212,16 - 64,27 287,05
4220
3473
- 17,70
3620
3432
- 5,19
600
41
- 93,16
ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN
3142499
3014604
- 4,06
SAJÁT TÕ KE
1278574
962528
- 25,24
Jegyzett tõke
2370350
2370350
0
Visszavásárolt tulajdonosi részesedés névértéken Tõketartalék (fel nem osztható) Eredménytartalék Lekötött tartalék Mérleg szerinti eredmény Leányvállalati saját tõke változása CÉLTARTALÉKOK KÖTELEZETTSÉGEK Hosszú lejáratú kötelezettségek Tartós kötelezettségek kapcs. váll. sz. Egyéb hosszúlejáratú köt. Rövid lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kölcsönök Rövid lejáratú hitelek Vevõtõl kapott elõlegek
57000 137997 -209710 57000 -266825 -801238 14807 1745403 684392 631845 52547 1061011 4000 380508 22901
57000 137997 - 215548 57000 - 272346 - 1114925 52812 1991489 648539 631845 16694 1342950 22999 316909 186069
0 0 -2,78 0 -2,06 -39,15 256,66 14,09 - 5,23 0 - 68,23 - 99,99 - 97,93 - 100,00 - 99,61
6
Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók)
174588
220273
- 99,98
215832
164708
- 100,01
0
0
0
263182 94715
431992 7775
- 99,98 - 101,18
83424 11291
0 7775
0 - 100,40
3142499
3014604
- 100,00
Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévõ vállalkozással szemben Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek PASSZÍV IDÕ BELI ELHATÁROLÁSOK Bevételek passzív idõbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások passzív idõbeli elhatárolása FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN
EREDMÉNYKIMUTATÁS Index
A tétel megnevezése
2003. eFt
2004. eFt
Belföldi értékesítés nettó árbevétele Export értékesítés nettó árbevétele Értékesítés nettó árbevétele Saját termelésû készletek állományváltozása Saját elõállítású eszközök aktivált értéke Aktivált saját teljesítmények értéke Egyéb bevételek Ebbõl visszaírt értékvesztés Anyagköltség Igénybe vett szolgáltatások értéke Egyéb szolgáltatások értéke Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások Anyagjellegu ráfordítások Bérköltség Személyi jellegu egyéb kifizetések Bérjárulékok Személyi jellegu ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások - ebbõl értékvesztés
606862 584209 1191071 -308123
1441101 40112 1481213 84416
137,46 - 93,13 24,35 127,39
62375
118216
89,52
-245748
202632
182,45
93631 0 223490 104460 12316 132705 34996 507967 229736 15356 86545 331637 347329 155053 10167
99906 63730 390882 125205 15028 466823 37684 1035622 224352 12948 82990 320290 335971 292474 82015
6,70 0 74,89 19,85 22,02 251,77 7,68 103,87 - 2,34 - 15,68 - 4,09 -3,42 - 3,27 88,62 706,67
7
Üzemi (üzleti) tevék. eredménye Kapott (járó) osztalék, részesedés - kapcsolt vállalkozástól kapott Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége - kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamnyeresége Egyéb kapott kamatok és kamatjellegu bevételek Pénzügyi muveletek egyéb bevételei Pénzügyi muveletek bevételei Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamvesztesége ebbõl: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetendõ kamatok és kamatjellegu ráfordítások ebbõl: kapcsolt vállalkozásnak adott Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése Pénzügyi muveletek egyéb ráfordításai Pénzügyi mûveletek ráfordításai Pénzügyi mûveletek eredménye Szokásos vállalkozási eredmény Rendkívüli bevételek Rendkívüli ráfordítások Rendkívüli eredmény Adózás elõtti eredmény Adófizetési kötelezettség Adózott eredmény Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre Jóváhagyott osztalék, részesedés Mérleg szerinti eredmény
-303032 0 0 0
-200606 0 0 0
33,80 0 0 0
0 0
0 0
0 0
190
157
- 17,36
197180 197370 0
87522 87679 0
- 55,61 - 55,57 0
0 41343
0 48446
0 17,18
0
0
0
3420
10773
215
113766
189504
66,57
158529 38841 -264191 29841 32475 -2634 -266825 0 -266825 0
248723 - 161044 - 361650 89304 0 89304 - 272346 0 - 272346 0
56,89 - 514,62 -36,88 199,26 0 3490,43 -2,06 0 -2,06 0
0 -266825
0 - 272346
0 -2,06
Egy részvényre jutó eredmény: - 115,87 Ft/részvény Megjegyzés: Az egy részvényre jutó eredmény számításánál a cégcsoport adózás elõtti eredményét 2 313 350 részvényre osztottuk szét.
8
Összefoglaló értékelés a gazdálkodási adatokról A 2004. évi éves beszámolóhoz kapcsolódó kiegészítések
1. A TÁRSASÁG 2004. ÉVI TEVÉKENYSÉGÉNEK ÉS GAZDÁLKODÁSÁNAK ÉRTÉKELÉSE, A MÉRLEG ÉS EREDMÉNYKIMUTATÁS ADATAI ALAPJÁN
I.
Bevezetés: A bázisadatokat az Rt. 2004. évi mérlege számára, a 2003. december 31-ei záró adatokat tartalmazó 2003. évi éves beszámoló adja.
II. A mérleghez kapcsolódó kiegészítések: Eszközök: 1. Befektetett eszközök: Az Rt. befektetett eszközeinek alakulását a 2/a és 2/b melléklet szemlélteti. A részesedések értéke jelentõsen, 1.967.350 eFt-ról 1.306.250 eFt-ra csökkent, 2003. évrõl 2004. évre. A különbözet az Excel Európa üzletrész értékvesztését takarja, mely az eladási (árverési) árra helyesbíti a befektetés értékét. Az APEH ugyanis adótartozás fejében 2005. január 10-én elárverezte a Társaság üzletrészét. A Társaság ekkor idegen (harmadik fél) kezébe került, így 2005. évtõl az Excel Európa Kft. (jelenleg a Csepel Holding Rt. leányvállalata) kikerül a konszolidációs körbõl, azaz a Csepel Holding Rt. konszolidált éves beszámolója az Excel Európa Kft. bevonása nélkül fog készülni. A tartósan adott kölcsön, az Excel Csepel Kft-nek 2006. április 26-ai lejárattal nyújtott kölcsönt takar. 2. Követelések: A követelések összege 74.443 eFt. Ez az összeg teljes egészében a kapcsolt (és konszolidációs körbe bevont) vállalatokkal szemben fennálló követelésekbõl áll. A 2003. évi mérlegben még az egyéb követelések között kimutatott, Garagent Kft-vel szemben fennálló adókövetelésre 2004. évben 100 %-ban értékvesztést számolt el a Társaság, a Garagent Kft. felszámolás alá kerülése miatt.
3. Értékpapírok: Itt az értékvesztéssel csökkentett saját részvények értéke szerepel. Az értékvesztés összege a mérlegkészítéskori tõzsdei árfolyamra való átértékeléssel került meghatározásra. A 2004. évben elszámolt értékvesztés összege: 10.773 eFt.
9
4. Aktív idõbeli elhatárolások: A 2004. december 31-ei mérlegben ennek értéke 0 Ft. Források: 1. Eredménytartalék: Az eredménytartalék értéke –215.548 eFt, mely összeg nem más, mint a 2003. évi mérleg szerinti eredménnye „növelt” 2003. évi eredménytartalék. 2. Lekötött tartalék: Értéke megegyezik a saját részvények névértékével.
3. Saját tõke: Saját tõke állományának változása 2004. év folyamán
Megnevezés Jegyzett tõke Jegyett, de még be nem fizetett tõke Tõketartalék Eredménytartalék Lekötött tartalék Értékelési tartalék Mérleg szerinti eredm. Saját tõke összesen
2003.12.31. eFt 2.370.350
2004.12.31. eFt 2.370.350
-
-
137.997 - 209.711 57.000 - 5.836 2.349.800
137.997 - 215.548 57.000 - 664.563 1.685.236
Változás % - 2,78 - 11.287,30 - 28,28
Összetétel % 2004. 140,65 8,19 - 12,79 3,38 - 39,43 100,0
Az adózott, illetve mérleg szerinti eredmény levezetése Megnevezés
Adózás elõtti eredmény Adóalapot növelõ tételek (+) Adóalapot csökkentõ tételek (-) (igénybe vett elhatárolt negatív adóalappal együtt) Adóalap Adó Adózott eredmény (mérleg szerinti eredmény) Eredménytartalék igénybevett osztalékra Fizetett osztalék Mérleg szerinti eredmény
10
Összeg - 664.563 147.442 - 23.682 - 540.803 - 664.563 - 664.563
4. Kötelezettségek A kötelezettségek teljes összege, azaz 108.167 eFt rövid lejáratú. A szállítókkal szemben fennálló kötelezettség 6.739 eFt, a kapcsolt vállalatokkal szemben fennálló pedig 12.170 eFt. Az egyéb kötelezettségek összege 89.258 eFt.
Az egyéb rövidlejáratú kötelezettség részletezése: APEH késedelmi kamat ÁFA kötelezettség Szakképzési hozzájárulás SZJA kötelezettség Munkaadói járulék köt. Munkavállalói járulék köt. EHO köt. Iparûzési adó elsz. TB kötelezettség Köt. munkavállalókkal szemben Innovációs járulék K egyenlegû pénzeszköz
40.158 eFt 31.890 eFt 295 eFt 5.422 eFt 357 eFt 133 eFt 69 eFt 3.792 eFt 6.470 eFt 508 eFt 97 eFt 61 eFt -------------------89.258 eFt
5. Passzív idõbeli elhatárolások: Az 1.197 eFt-os idõbeli elhatárolás még nem számlázott, de 2004. évvel kapcsolatos költséget takar.
III. Eredménykimutatás és az ehhez kapcsolódó kiegészítõ információk A bázisadatokat a Társaság 2004. évi eredménykimutatása számára a 2003. évi éves beszámoló eredménykimutatása adja.
1. Nettó árbevétel A Társaság 49.102 eFt összegû nettó árbevétele teljes egészében belföldi eredetû. Az árbevétel majdnem egésze a kapcsolt vállalatoktól, azaz a leányvállalatoktól származik, hiszen a Társaság kizárólag csak vagyonkezelést, a leányvállalatok menedzselését, irányítását és azok ellenõrzését végzi. Kisebb összeg származik továbbszámlázott költségekbõl.
11
2. Költségek, ráfordítások (pénzügyi nélkül): a/
Anyagjellegû ráfordítások Az Rt. költségeinek, ráfordításainak jelentõs részét képezik az anyagjellegû ráfordítások. Ezen belül az igénybevett szolgáltatások költségei jelentõsek. Ezen szolgáltatások – a Társaság jellegébõl, illetve „tevékenységébõl” adódóan – a részvények forgalomban, illetve tõzsdén való tartásával kapcsolatosak. Ugyancsak az anyagjellegû ráfordítások tartalmazzák a 2004. évi ügyviteli költségeket és könyvvizsgálat összes költségét. Nagyságrendjük miatt még a hirdetési költségek érdemelnek említést. Ezen költségek 17.923 eFt-ot tettek ki 2004. évben.
b/ Személyi jellegû ráfordítások Itt az ügyvezetés személyi jellegû ráfordításai szerepelnek (járulékokkal együtt), valamint az Igazgatóság és a Felügyelõ Bizottság tagjainak kifizetett tiszteletdíjak, járulékokkal együtt. c/
Egyéb ráfordítások E tétel tartalma céltartalékok, értékvesztések, adók és késedelmi pótlékok. A Társaság 2004. évben 50.583 eFt értékvesztést számolt el a felszámolás alatt álló Garagent Kft.-vel kapcsolatos követelésekre, így – a 2003. évben elszámolt értékvesztéssel együtt – 97.781 eFt értékvesztés van elszámolva a Garagent Kft.vel szemben fennálló kötelezettségre. A Társaság a Garagent Kft. egy hazai pénzintézetnél fennálló hiteltartozásaiért vállalt kezességre, illetve a kezesség érvényesítésébõl adódó jövõbeni kötelezettségeire 39.000 eFt céltartalékot képzett.
3. Pénzügyi mûveletek eredménye: a/
Pénzügyi mûveletek bevételei: Itt a számlavezetõ pénzintézettõl kapott kamat szerepel.
b/ Pénzügyi mûveletek ráfordításai: Az eredménykimutatás ezen tételének tartalma – a fizetendõ kamatokon kívül – a saját részvényekre elszámolt értékvesztés, 10.773 eFt értékben, és a Társaságnak az Excel Európa Kft-ben lévõ 99,96 %-os részesedésének, 661.140 eFt-os értékvesztése. A Társaság 717.390 eFt értékû Excel Európa Kft. üzletrészét ugyanis – melyet az APEH már 2002. évben lefoglalt – az APEH egy 2005. január 10-én megtartott árverés keretében 56.125 eFt-ért értékesítette. Az üzletrész könyv szerinti értéke és az üzletrész eladási ára közötti különbözetet a Társaság értékvesztésként számolta el, 2004. év decemberében.
12
4. Rendkívüli bevételek és ráfordítások: A Társaság rendkívüli bevételként számolta el a Garagent Kft-vel szemben fennálló hitelét és annak kamatait, vagyis azt, mint „függõ” kötelezettséget 2004-ben „leírta”. A Garagent Kft. ugyanis bírósági úton próbálta érvényesíteni követelését 2004. évben, de azt a bíróság elutasította.
Mérlegen kívüli kötelezettséggel kapcsolatos kiegészítõ információk A társaság készfizetõ kezességet vállalt a Garagent Kft-nek egy hazai pénzintézettel szemben fennálló tartozására, melynek összege 2003. december 31-én 421 161 eFt volt(frissebb adattal a Társaság jelenleg nem rendelkezik). A Társaság a garancia lehívására 39.000 eFt céltartalékot képzett.
13
A 2004. évi kiegészítések
éves
összevont
(konszolidált)
mérleghez
kapcsolódó
ÖSSZEVONT (KONSZOLIDÁLT) MÉRLEG – ELEMZÉSE
A mérleghez kapcsolódó kiegészítések: Eszközök, források, saját tõke összetétele
Befektetett eszközök A befektetett eszközök 29,24 %-os csökkenése az immateriális javak 51,77 %-os állománynövekedésébõl valamint a tárgyi eszközök 2,01 %-os és befektetett pénzügyi eszközök 99,9 %-os állománycsökkenésébõl adódik. Az immateriális javak között 118,2 millió Ft értékben – részben még befejezetlen - K+F munkák valamint 13,4 millió Ft értékben szellemi termékek (szoftverek) kerültek aktiválásra, ugyanakkor két befejezetlen téma leírásra került. Ezek az immateriális javakban történõ növekedések okozták azt, hogy a kísérleti fejlesztés aktivált értéke 51,77 %-kal, a szellemi termékek értéke pedig 51,86 %-kal emelkedett. A tárgyi eszköz beszerzések között 2004 év folyamán elsõsorban számítógépek és irodai eszközök szerepeltek. Ugyanakkor az ingatlanokon nagyértékû felújítást hajtott végre az egyik leányvállalat. Így az ingatlanok állománya 23,27 %-kal növekedett. A mûszaki gépek, berendezések állományának alakulásában kisebb értékû beszerzések és eladások, valamint selejtezések játszottak szerepet az éves „normál” értékcsökkenési leíráson kívül. Ezek következtében a mûszaki berendezések, gépek állománya 33,16 %-os csökkenést mutat. A tõkekonszolidációs különbözet éves leírása 273.265 eFt. Az aktív tõkekonszolidációs különbözet (1.366.341 eFt) 1999. december 31-én került meghatározásra. A konszolidációs számviteli politikának megfelelõen ennek leírása öt év alatt történik meg (20 %-os a leírási kulcs). Utolsó év a leírásnál 2004. év volt. A tõkekonszolidációs különbözet 262 eFt növekedést mutatott 2004. évben, a konszolidációs körbe bekerült „új” leányvállalat, a Csepeli Szerszámgépgyártó Kft tõkekonszolidációjából. A 2004. évi konszolidációs mérlegben kimutatott 99,9 %-os csökkenést ezen tételek okozták.
(Az aktív tõkekonszolidáció leírási költsége, valamint a négy cég eredménye adja a konszolidált beszámoló negatív eredményét.)
Forgóeszközök A forgóeszközök állományának 3,66 %-os növekedését a készletek 41,39 %-os növekedése, a követelések 27,69 %-os, az értékpapírok 78,75 %-os csökkenése, valamint a pénzeszközök 212,17 %-os növekedése okozta. 14
A készletek 41,39 %-os növekedésén belül az egyes készletfajták különbözõ mértékû növekedése és csökkenése áll. Míg az anyagok állománya 11,37 %-kal, a befejezetlen termelés és félkész termékek állománya 63,47 %-kal nõtt, a késztermékek állományában 42,86 %-os, az áruk állományában pedig 43,94 %-os csökkenés következett be. A készletek növekedését 2004-ben a készletekre adott elõlegek 4615,2 %-os növekedése határozta meg. Az anyagok között 8,5 millió Ft értékû elfekvõ anyag leírásra került A követelések 27,69 %-os csökkenése a vevõállomány 40,60 %-os, a kapcsolt követelések 19,67 %-os, valamint az egyéb követelések 52,4 %-os csökkenésébõl adódott. A nagyarányú vevõállomány csökkenését a behajthatatlan követelések leírása, valamint értékvesztések elszámolása okozta.
Az egyéb követelések alakulását az alábbi táblázat szemlélteti: Egyéb követelések
2004. december 31. eFt
Adókövetelések K egy külf. száll. VPOP túlfiz. Helyi adó túlfiz. Egyéb követelések (idegen) T egy kapcsolt szállítók Összesen
7.013 10.161 7.981 1.151 20.017 10.161 46.323
Az értékpapírok állományának 78,75 %-os csökkenését a saját részvények piaci (tõzsdei) árra való leértékelése okozta. A pénzeszközök 212,16 %-os növekedését a bankbetétek 287,1 %-os növekedése és a készpénz állomány 64,28 %-os csökkenésének együttes változása okozta.
Aktív idõbeli elhatárolások Az aktív idõbeli elhatárolások 17,70 %-kal csökkentek 2004. év végére az elõzõ évihez képest. A csökkenést nagyrészt a költségek, ráfordítások 93,16 %-os, valamint a bevételek aktív idõbeli elhatárolásának 5,19 %-kal való csökkenése okozta. A fenti növekedések és csökkenések eredményeként a konszolidált éves beszámoló mérlegében szereplõ összes eszközök állománya 4,07 %-kal csökkent.
15
SAJÁT TÕ KE 2004. december 31-én a csoport alaptõkéje 2.370.350 eFt, mely ugyanilyen értékû dematerializált részvénybõl áll. A dematerializálást 2004. november 10.-ei fordulónappal bonyolította le a Társaság. A saját tõke állománya 2004. év végére 25,24 %-kal csökkent az elõzõ évihez képest. A csökkenést nagyrészt a leányvállalati saját tõke 39,15 %-os csökkenése okozta. Ide került átvezetésre ugyanis a 2003. évi konszolidált éves beszámoló mérlegének mérleg szerinti eredményébõl – a 2003. évi kiegészítõ mellékletben bemutatott – anyavállalatra jutó része.
A részvénytulajdonosi struktúra a következõképpen alakult: A részvénytulajdonosok neve
részvények db száma értéke (eFt)
1. Excel Machine Tools Ltd (Szingapur, 521 Bukit Batok St 23)
%
1.454.233
1.454.233
61,35
2. Stragrode Invest Ltd. (Dover, 19901 USA, 30 Old Rudnick Lane) 420.000
420.000
17,72
3. Paul Dan Vioral ( Bukarest, Románia, I. Dimitre Cantomil Blvd. Ap. No 2.)
200.000
200.000
8,44
4. Közkézhányad
239.117
239.117
10,09
57.000
57.000
2,40
2.370.350
2.370.350
100,00
5. Saját
A leányvállalatok saját tõkéjének 2004. évi alakulását (a tõkekonszolidáció végrehajtása után) az alábbi táblázat szemlélteti: (eFt) Megnevezés
Excel Csepel Kft.
Saját tõke változás Ebbõl: Mérleg sz.-i eredm. kívüli saját tõke vált. Mérleg sz.-i eredmény vált. Saját tõke változásból külsõ tagságra jut Ebbõl: „Külsõ tagok” részesedése mérlegsorra átv. Következõ évben rendezendõ Eredmény terhére leírva Anyavállalatra jut Ebbõl: Leányvállalati saját tõke változás Következõ évben rendezendõ
Excel Európa Kft.
1.898
2.444
0 1.898 0
0 2.444 0
0 0 - 196.504 - 194.604
0 0 -76.761 - 74.317
0 - 194.604
0 - 74.317
16
Céltartalékok A céltartalékok állománya 256,67 %-kal nõtt, mely az egyik leányvállalat garanciális kötelezettségekre képzett céltartalékának csökkenésébõl, valamint az anyavállalatnak a készfizetõ kezesség esetleges érvényesítése esetére képzett 2004. évi képzésébõl adódik. (A garanciális céltartalékok állománya az egyik leányvállalat, az Excel Csepel Kft gépértékesítésbõl származó árbevételének csökkenéséhez lett igazítva.)
Céltartalékok
2004. december 31 eFt 52.812
Céltartalék várható kötelezettségekre Céltartalék jövõbeni költségekre Összesen
52.812
Hosszú lejáratú kötelezettségek Az egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek között az Excel Csepel Kft lízing-kötelezettsége szerepel 16.694 eFt értékben. A tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben mérlegsoron szerepel az Excel Csepel Kft kölcsöne, melyet az EMT Ltd. nyújtott a Kft-nek 631.845 e Ft összegben. A hosszúlejáratú kötelezettségek állománya 5,24 %-kal csökkentek. Az állományon belül a tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben változatlanok maradtak, míg az egyéb hosszúlejáratú kötelezettségek – melyek lízingkötelezettségekbõl állnak – 68,23 %-kal csökkentek.
Rövidlejáratú kötelezettségek A rövidlejáratú kötelezettségek állománya 26,57 %-kal nõtt. Ezen belül a rövidlejáratú kölcsönök állománya 474,96 %-kal, a vevõktõl kapott elõlegek 712,49 %-kal, a szállítók 26,17 %-kal és az egyéb rövidlejáratú kötelezettségek 64,14 %-kal nõttek, a kapcsolt rövidlejáratú kötelezettségek 23,69 %-kal, míg a rövidlejáratú hitelek 16,71 %-kal csökkentek. Az egyéb rövidlejáratú kötelezettségek 64,14 %-os növekedése nagyrészt a költségvetéssel szembeni kötelezettségek emelkedésébõl adódott. Ennek elsõdleges oka a Garagent Kft. 2001-ben történt kiválásával kapcsolatos ÁFA befizetési kötelezettség elmulasztása. 2004-ben a Garagent Kft felszámolása megkezdõdött. (Az anyavállalat és az egyik leányvállalat ugyanakkor adótartozásainak átütemezét kérte az adóhatóságtól. A kérelem elbírálása folyamatban van)
Passzív idõbeli elhatárolások 17
A passzív idõbeli elhatárolások 91,79 %-kal csökkentek. A csökkenés egyrészt a költségek, ráfordítások idõbeli elhatárolásának 31,14 %-os visszaesése, másrészt az egyik leányvállalat elhatárolt év végi árfolyamnyereségének feloldása okozta.
Passzív idõbeli elhatárolások
2004. december 31 eFt
Bevételek passzív idõbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások passzív idõbeli elhatárolása Halasztott bevételek Összesen
7.775 7.775
Kötelezettségekkel kapcsolatos kiegészítõ információ A Csepel Holding Rt (anyavállalat) kézfizetõ kezességet vállalt a Garagent Kft-nek egy hazai pénzintézettel szemben fennálló tartozására, melynek összege 2003. december 31.-én 421.161 eFt volt. (Frissebb adattal nem rendelkezik a Társaság!) Az anyavállalat a garancia lehívására céltartalékot 39.000 eFt összegben képzett.
ÖSSZEVONT (KONSZOLIDÁLT) EREDMÉNY-KIMUTATÁS ELEMZÉSE Értékesítés nettó árbevétele Az értékesítés nettó árbevétele 24,36 %-kal nõtt. A növekedésen belül a belföldi értékesítés nettó árbevétele 137,47 %-kal nõtt, míg az exportértékesítés árbevétele 93,13 %-kal csökkent. Az export nagyarányú csökkenése a kedvezõtlen gazdasági körülményeknek „köszönhetõ”, a korábbi jelentõs USA export az USD/EUR keresztárfolyam okán ellehetetlenült. Ugyanakkor a belföldi piacon a cég értékesítésében nagy fellendülés látható.
Az eredmény-kimutatásban szereplõ árbevétel-, költség- és ráfordítás adatokkal kapcsolatos információk
Az árbevétel megoszlása a következõ: eFt Belföldi értékesítés nettó árbevétele Export értékesítés nettó árbevétele Összesen
1.441.101 40.112 1.481.213
% 97,3 2,7 100,0
Az árbevétel közel 60 %-a szerszámgép értékesítésbõl, míg a többi 40 %-a bérmunka, szerviztevékenység, gépfelújítás, bérbeadás és egyéb szolgáltatás ellenértékébõl származik.
18
Az export értékesítés árbevétele földrajzilag elhatárolt piacok szerint: eFt
%
44.620 45.990 17.282 2.470 455 292
111,25 114,66 43,08 6,16 1,13 0,73
EU országokból: Németország Svédország Ausztria Spanyolország Olaszország Finnország
EU-n kívüli országokból: Oroszország - 72.280 - 180,20 USA 667 1,66 Kanada 111 0,28 Malaysia 50 0,12 Korea 455 1,13 ---------------------------------------------------------------------------------------------
Összesen:
40.112
100
Aktivált saját teljesítmények értéke Az aktivált saját teljesítmények értéke 182,46 %-kal nõtt, mely a saját termelésû készletek állományváltozásának 127,40 %-os, és a saját elõállítású eszközök aktivált értékének 89,52 %-os növekedésébõl adódott. A saját termelésû készletek ilyen mértékû állományváltozását a készletre adott elõlegek nagyarányú növekedése okozta. A saját elõállítású eszközök aktivált értékének növekedése a 2004. évi kutatás-fejlesztési költségek nagy részének immateriális javak közé való „kerülésé”-bõl keletkezett. Egyéb bevételek Az egyéb bevételek 6,7 %-kal emelkedtek az elõzõ évihez képest. Az elõzõ évihez képest kissé több volt 2004. évben a tárgyi eszköz értékesítés és más egyéb jellegû bevétel. Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye Az üzemi (üzleti) tevékenység eredménye 33,8 %-kal nõtt (javult). Az értékesítés nettó árbevételének kisebb (24,36 %-os), az aktivált saját teljesítmények nagyobb arányú (182,46 %-os) növekedése, valamint néhány költségelem, a fentieknél kisebb mértékû csökkenése, valamint néhány költségelem növekedése okozta az üzemi (üzleti) eredmény 33,8 %-os pozitív változását konszolidált szinten. A költség és ráfordítások változása az alábbi volt 2004. év folyamán: 19
2003. 2004. Vált. eFt eFt % ----------------------------------------Anyagköltségek 223.490 390.882 74,90 Igénybevett szolgáltatások ért. 104.460 125.205 19,86 Egyéb szolgáltatások ért. 12.316 15.028 22,02 ELÁBÉ 132.705 466.823 251,77 Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke 34.996 37.684 7,68 Bérköltség 229.736 224.352 - 2,34 Személyi jellegû kifizetések 15.356 12.948 - 15,68 Bérjárulékok 86.545 82.990 - 4,09 Értékcsökkenési leírás 347.329 335.971 - 3,27 -----------------------------------------------------------------------------------------------------
Összesen:
1.186.933
1.691.883
Pénzügyi mûveletek bevételei A pénzügyi mûveletek bevételei 55,58 %-kal csökkentek. Ezen belül az egyéb kapott kamatok és kamatjellegû bevételek 17,37 %-kal, míg a pénzügyi mûveletek egyéb bevételei 55,61 %kal csökkentek. A pénzügyi mûveletek egyéb bevételeinek nagyarányú csökkenését a devizás (valutás) tételek évközi forgalmából és év végi értékelésébõl adódó árfolyamnyereségek csökkenése okozzák.
Pénzügyi mûveletek ráfordítása A pénzügyi mûveletek ráfordításai 56,89 %-kal növekedtek. Ezen belül a fizetendõ kamatok és kamatjellegû ráfordítások 17,18 %-kal, a pénzügyi mûveletek egyéb ráfordításai 66,57 %kal, és a részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése 215 %-kal nõttek. A pénzügyi mûveletek egyéb ráfordításainak nagyarányú növekedését a devizás (valutás) tételek évközi forgalmából és év végi értékelésébõl adódó árfolyamveszteségek növekedése okozták.
Pénzügyi mûveletek eredménye A pénzügyi mûveletek eredménye a pénzügyi bevételek nagymértékû csökkenése és a pénzügyi mûveletek ráfordításainak nagyobb mértékû növekedésének eredményeként 514,62 %-kal csökkent.
Szokásos vállalkozási eredmény A szokásos vállalkozási eredmény az üzemi tevékenység eredményének 33,8 %-os növekedésébõl és a pénzügyi mûveletek eredményének 514,62 %-os csökkenésébõl adódóan 36,89 %-kal csökkent.
20
Rendkívüli bevételek A rendkívüli bevételek 199,27 %-kal növekedtek az elõzõ évihez képest. Ezen rendkívüli bevétel teljes egészében az egyik leányvállalat korábbi mérlegeiben szereplõ, 2004. év folyamán behajthatatlannak nyilvánított kölcsön „kivezetésé”-bõl adódott. Rendkívüli ráfordítások A rendkívüli ráfordítások értéke 0 volt.
Rendkívüli eredmény A Társaság rendkívüli eredménye megegyezik a rendkívüli bevételekkel. A rendkívüli eredmények 3490,43 %-kal növekedtek.
Adózás elõtti eredmény Az adózás elõtti eredmény 2,07 %-os csökkenése a szokásos vállalkozási eredmény 36,89 %os csökkenésébõl, valamint a 2004. évi 89.304 eFt-os rendkívüli eredményébõl adódik.
Adózott eredmény Az adózott eredmény teljes mértékben megegyezik az adózás elõtti eredménnyel, konszolidálásból adódó társasági adókülönbözet megállapítására nem került sor.
Mérlegen kívüli jelentõsebb tételek (2003. december 31-én) 1 Megnevezés Készfizetõi kezesség Garagent Kft. CIB Bank Rt-tõl felvett hitelére * nincs frissebb adat
Érték (eFt) 421.161 *
21
A CSEPEL HOLDING RT 2004. ÉVI ÉVES BESZÁMOLÓJÁNAK CASH-FLOW KIMUTATÁSA I. Szokásos tevékenységbõl származó pénzeszköz változás 1. Adózás elõtti eredmény 2. Elszámolt amortizáció 3. Elszámolt értékvesztés és visszaírás 4. Céltartalék képzés és felhaszn. Különbözete 5. Befektetett eszközök értékesítésének eredménye 6. Szállítói kötelezettség változása 7. Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása 8. Passzív idõbeli elhatárolások változása 9. Vevõkövetelés változása 10. Forgóeszközök (vevõköv.és pénzeszköz) nélkül 11. Aktív idõbeli elhatárolások változása 12. Fizetett, fizetendõ adó 13. Fizetett, fizetendõ osztalék, részesedés
eFt-ban
2003.év
2004. év
15 -5836
-33 -664563 661140 39000
-233 -29635 88460
2326 12778 -94447
7643
-16651
-60384
60384
15
-33
II. Befektetési tevékenységbõl származó pénzeszköz-változás 14. Befektetett eszközök beszerzése 15. Befektetett eszközök eladása 16. Kapott osztalék, részesedés II. Pénzügyi mûveletekbõl származó pénzeszköz-változás 17. Részvénykibocsátás, tõkebevonás bevétele 18. Kötvénykibocsátás bevétele 19. Hitel és kölcsön felvétele 20. Hosszú lejáratra nyújtott kölcsönök és elhelyezett bankbetétek törlesztése 21. Véglegesen kapott pénzeszköz 22. Részvénybevonás, tõkekivonás 23. Kötvény visszafizetése 24. Hitel és kölcsön törlesztése, visszafizetése 25. Hosszú lej.nyújtott kölcsön és bankbetét 26. Véglegesen átadott pénzeszköz 27. Alapítókkal szembeni, ill. hosszú lej.köt.vált. IV. Pénzeszközök változása
22
A CSEPEL HOLDING RT 2004.ÉVI ÖSSZEVONT (KONSZOLIDÁLT) ÉVES BESZÁMOLÓJÁNAK CASH-FLOW KIMUTATÁSA 2003
eFt-ban 2004
Szokásos tevékenységbõl származó pénzeszközváltozás
4 564
219834
Adózás elõtti eredmény Kapott osztalék Elszámolt amortizáció (écs+selejtezés) Elszámolt értékvesztés (dolgozói kölcsön) Céltartalék felhasználás különbözete Befektetett eszközök értékesítésének eredménye (+apport) Szállítói kötelezettség változása Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása Passzív idõbeli elhatárolások változása Vevõkövetelés változása Forgóeszközök (vevõ és pénzeszköz nélkül) változása Aktív idõbeli elhatárolások változása
-266 825
-272346
347 329 41 344 -5 773 -15 066 -28 656 -51 236 -79 028 -255 321 320 081 -2 285
335971 -43132 38005 9423 45685 236254 -86940 146656 -190489 747
-48 946
-125670
-112 009 63 063
-196796 71126
8 535
-50107
Befektetési tevékenységbõl származó pénzeszköz változás Befektetett eszközök beszerzése (dolg.hitel áts.is) Befektetett eszközök eladása Kapott osztalék Passzív tõkekonszolidációs különbözet Külsõ tagok részesedése Pénzügyi mûveletekbõl származó pénzeszközváltozás Részvénykibocsátás bevétele (tõkebevonás) Hitelfelvétel Hosszúlejáratra kapott kölcsönök és elhelyezet bankb. törlesztése Véglegesen kapott pénzeszköz Kötvénykibocsátás bevétele Hosszúlejáratra nyújtott kölcsön és bankbetét Véglegesen átadott pénzeszköz Pénzeszközök változása Nyitó pénzeszköz állomány Záró pénzeszköz állomány
23
-49919 8 535 -188
-35 847
44057
56 612 20 765
20765 64822
Az éves jelentés a valóságnak megfelelõ adatokat tartalmaz, a Társaság nem hallgat el olyan tényt amely a kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentõséggel bír. Az éves jelentés tartalmáért a Társaság felelõsséget vállal.
Budapest, 2005. április 28.
Párkányi Zoltán az igazgatóság elnöke
24
Szomi Iván ügyvezetõ igazgató
