Top Protect Alpha Strategy 04/20161
Fortis AG
B
enut de inefficiënties van de markten !
Top Protect Alpha Strategy 04/20161
B
enut de inefficiënties van de markten !
Een kwalitatieve belegging toegankelijk vanaf 2.000 EUR van 30 januari tot 14 april 20062. 2
Hoe kan u profiteren van de evoluties op de financiële markten zonder risico te nemen met uw kapitaal? Met Top Protect Alpha Strategy 04/20161 steunt u op alternatieve strategieën die beter de mogelijkheden benutten om een stabiel en aantrekkelijk rendement te behalen, wat ook de globale tendens op de aandelenmarkt is!
• Waarborg van de netto belegde premie op de vervaldag van uw contract3. • Actieve risicobeheersing in combinatie met een aantrekkelijk rendement. • Optimale diversificatie van de beheerders, de beheersstijlen en de strategieën via de selectie van vier gereputeerde fondsen van hedge funds. • Bevoorrechte toegang tot kwaliteitsvolle hedge funds die vaak niet toegankelijk zijn voor privé-beleggers.
Een beleggingsverzekering die belegt in fondsen van hedge funds om een stabiel en aantrekkelijk rendement te behalen, ongeacht de evolutie op de aandelenmarkten.
Top Protect Alpha Strategy 04/2016 is een levensverzekering verbonden met beleggingsfondsen. De bescherming van de netto belegde premie is uitsluitend gegarandeerd op einddatum (21/04/2016) en wordt geleverd door de uitgever van de EMTN, zoals vermeld in het Beheersreglement. Tijdens het contract wordt het financieel risico gedragen door de verzekeringnemer. Alle bijkomende informatie vindt u in het Beheersreglement, ter beschikking bij uw makelaar. 2 Een vervroegde afsluiting is steeds mogelijk. 3 21 april 2016. 1
3
D
e waarborgen van Top Protect Alpha Strategy
Hoe kan u een stabiel en consistent
04/2016
heel andere manier en profiteert u van
1
rendement
behalen,
onafhankelijk
de prestaties van de financiële markten? Met Top Protect Alpha Strategy 04/20161, betreedt u de financiële markten op een de
mogelijkheden
die
de
traditionele
beheerders niet kunnen benutten.
4
van
Met Top Protect Alpha Strategy 04/20161 steunt u op het alternatief beheer en op de strategieën van de hedge funds. Dit fonds biedt een interessante diversificatiemogelijkheid voor uw portefeuille. Het is vooral gebaseerd op de beheerder en op de strategie die hij heeft ontwikkeld. Elk geselecteerd hedge fund:
Een winnende belegging onafhankelijk van de tendensen op de financiële markten
> volgt slechts in geringe mate de evoluties op de traditionele aandelenmarkten, wat een betere controle van de volatiliteit mogelijk maakt. > benut de inefficiënties van de markten ontdekt door de beheerder, gespecialiseerd in bepaalde activaklassen, strategieën of markten. > probeert een absoluut (lees positief) rendement te behalen, via de benadering van de beheerder en niet in functie van een referentie-index. De beoogde prestatie moet consistent en weinig volatiel zijn, zelfs tijdens de slechte periodes van de aandelenmarkten. > gebruikt bijzonder flexibele hulpmiddelen voor het beheer (hefboomeffect, arbitrage, micro- en macro-economische strategieën, enz.).
Met hedge funds, profiteert u van de inefficiënties van de financiële markten.
> geeft aan zijn beheerder een mandaat dat ruimer is dan dat toegekend aan traditionele beheerders. Zo kan met een gecontroleerd risico voordeel gehaald worden uit aandelen die niet correct gewaardeerd zijn. > vergoedt zijn beheerder ondermeer in functie van de gerealiseerde prestaties.
Een aanzienlijke bron van diversificatie en risicobeheersing voor uw portefeuille !
1
Top Protect Alpha Strategy 04/2016 is een levensverzekering verbonden met beleggingsfondsen. De bescherming van de netto belegde premie is uitsluitend gegarandeerd op einddatum (21/04/2016) en wordt geleverd door de uitgever van de EMTN, zoals vermeld in het Beheersreglement. Tijdens het contract wordt het financieel risico gedragen door de verzekeringnemer. Alle bijkomende informatie vindt u in het Beheersreglement, ter beschikking bij uw makelaar.
5
De waarborgen van Top Protect Alpha Strategy
04/2016
Bevoorrechte toegang tot de beste fondsen ter wereld via de Multi Managers-benadering Om de voordelen van hedge funds optimaal te benutten en tegelijk het risico te vermijden van slechts één marktbenadering, hebben wij beroep gedaan op vier van de meest befaamde beheerders van fondsen van hedge funds: HDF, La Fayette, Rothschild en Orbis.
HDF - Parijs - 1986. La Fayette - Londen - 1992. Orbis - Bermuda-eilanden – 1989. Rothschild - Londen - 1985.
U vertrouwt het dagelijks beheer van uw kapitaal toe aan vier van de grootste namen in de wereld van het alternatief beheer.
6
U steunt op vier van de belangrijkste fondsen van hedge funds op wereldvlak!
Beheerder
Finwest (HDF)
Munt
EUR
Oprichting
Eurovest
November 1999
Weging in Top Protect Alpha Strategy
Om de portefeuille samen te stellen die het best is aangepast aan deze unieke beleggingsstijl, worden de beheerders door de 4 fondsen van hedge funds geselecteerd. Zij evalueren de risico’s en kiezen de verdeling van de activa tussen de verschillende fondsen. Deze nauwe combinatie van permanent onderzoekswerk en engineering, laat toe aan Top Protect Alpha Strategy om: > toegang te hebben tot de beste hedge funds op de markt (ook de gesloten fondsen); > meer stabiliteit te geven aan de gerealiseerde prestaties; > de risico's verbonden aan de slechte prestaties van één enkel fonds te neutraliseren; > te steunen op een breder Multi Managers-beheer en een aanzienlijke diversificatie te bekomen van de beheersstijlen, de activaklassen, strategieën en beheerders waarin de kapitalen belegd worden; > toegang te geven tot fondsen die normaal gezien hoge instapdrempels vereisen (1 à 2 miljoen USD ).
25 %
Regular Growth
Nemrod Diversified
Optimal
Holdings
La Fayette
Rothschild
Orbis
EUR
EUR
(muntrisico
USD ingedekt)
Januari 1997 (USD : Mei 1994)
25 %
Januari 2001 (USD : januari
Januari 1990
1994)
25 %
25 %
7
De waarborgen van Top Protect Alpha Strategy
04/2016
Uw bijkomend voordeel: de optimale combinatie van kapitaalszekerheid en rendement Een actief beheer waarin de kapitaalszekerheid het rendement bevordert! In tegenstelling tot het merendeel van de fondsen die kapitaalsgarantie bieden op eindvervaldag, belegt Alpha Strategy niet in opties die vastliggen van bij de lancering van het product, maar beheert het actief uw belegging. Het doel: op elk moment via hetzelfde mechanisme de netto belegde premie waarborgen op einddatum en de participatie in het rendement van de fondsen optimaliseren.
8
Elke maand wordt op basis van de vastgelegde strategie bij de oprichting van Top Protect Alpha Strategy, de optimale verdeling van de activa bepaald tussen risicovrije activa (vastrentende waarden) en risicovolle activa (fondsen van hedge funds). Het is de combinatie van kapitaalsgarantie met een belegging met geringe volatiliteit die toelaat een hefboomeffect te verkrijgen. De participatie in het rendement van de 4 geselecteerde fondsen van hedge funds kan zo tot 300 % oplopen !
300
200 Participatie in het rendement 100
Op de vervaldag kan uw participatie in het rendement van de 4 gekozen hedge funds tot 300 % oplopen!
30 0 Participatie bij aanvang Dankzij de maandelijkse herverdeling van de activa tussen monetaire fondsen en fondsen van hedge funds, biedt uw belegging bijzonder voordelige voorwaarden: • netto kapitaalsgarantie op eindvervaldag van het contract1, • een participatie in het rendement van de vier geselecteerde fondsen van hedge funds die gaat van 30 tot 300 % .
Participatie op vervaldag
Een optimaal rendement, onafhankelijk van de bewegingen op de financiële markten Hoe zal uw Top Protect Alpha Strategy evolueren? Alles zal natuurlijk afhangen van de evolutie van de vier geselecteerde fondsen van hedge funds. Hoewel het verleden geen waarborg kan zijn, is het een uitstekende indicator voor het potentieel van uw belegging. De prestaties die gedurende de laatste 10 jaar2 gerealiseerd zouden zijn door deze investering spreken voor zich: Gemiddelde participatie Gemiddeld rendement op jaarbasis
189,51 % 15,33 %
Een vaststelling die nog sprekender is in het licht van de grote stabiliteit in de prestaties uit het verleden van deze fondsen (zelfs tijdens de slechte beursjaren) en van hun geringe afhankelijkheid van de aandelenmarkten.
1 2
21 april 2016. Back-testing over 10 jaar. Alle kosten en taksen inbegrepen behalve de instapkosten. Het verleden vormt geen waarborg noch een beperking voor de toekomst.
9
5
goede redenen om te kiezen voor Top Protect Alpha Strategy 04/2016
1
1 2 3
4 5
10
Bevoorrechte toegang tot de beste fondsen van hedge funds. Een winnende belegging onafhankelijk van de tendens op de financiële markten. Een ideale combinatie van kapitaalsgarantie en rendement. • Kapitaalsgarantie op de vervaldag van uw contract. • Grote stabiliteit van de gerealiseerde prestaties. • Participatie in het rendement tot 300 %! Een overtuigende back-testing: gemiddeld 15,33 % op 10 jaar.2 Een efficiënt hulpmiddel om uw beleggingsportefeuille te diversifiëren.
De kenmerken van uw beleggingsverzekering Beleggingsinstrument
EMTN (Euro Medium Term Notes)3
Munt
EUR.
Eindvervaldag
21/04/2016.
Waarborg
Gegeven door de uitgever van de EMTN (zie Beheersreglement).
Minimumpremie
2.000 EUR
Onderschrijvingsperiode
• Van 30/01/2006 tot 14/04/20064. • Geen onderschrijving mogelijk na deze datum.
Risicoklasse5
3 (op een schaal van 0 tot 6).
Instapkosten
• 3,5 % van de premie indien de premie < 120.000 EUR. • 3 % indien de premie 120.000 EUR.
Beheerskosten (uitgedrukt in % van het aantal eenheden in het contract vermenigvuldigd met 1 euro)
1,60 % per jaar.
Afkoopkosten (uitgedrukt in % van de afkoop)
• Van het 1ste tot het 4de jaar: 0,5 %. • Vanaf het 5de jaar : 0 %.
Afkoop (enkel per eenheid)
Minimum per afkoop : 1.000 eenheden.
Minimumreserve van het contract
600 EUR.
Inventariswaarde
Maandelijks.
Fiscaliteit6
• Geen roerende voorheffing op de einddatum. • Taks van 1,10 % op de verrichtingen in een beleggingsverzekering, verwerkt in de structuur van de EMTN.
Beheersreglement
Ter beschikking bij uw makelaar.
Top Protect Alpha Strategy 04/2016 is een levensverzekering verbonden met beleggingsfondsen. De bescherming van de netto belegde premie is uitsluitend gegarandeerd op einddatum (21/04/2016) en wordt geleverd door de uitgever van de EMTN, zoals vermeld in het Beheersreglement. Tijdens het contract wordt het financieel risico gedragen door de verzekeringnemer. Alle bijkomende informatie vindt u in het Beheersreglement, ter beschikking bij uw makelaar. 2 Back-testing over 10 jaar. Alle kosten en taksen inbegrepen behalve de instapkosten. Het verleden vormt geen waarborg noch een beperking voor de toekomst. 3 Obligatieuitgifte op middellange termijn, uitgedrukt in euro. 4 Een vervroegde afsluiting is steeds mogelijk. 5 Het risico is de mogelijke graad van afwijking tussen het werkelijk behaalde rendement en het verwachte rendement van een belegging. De fondsen met het kleinste risico bevinden zich in risicoklasse 0, die met het grootste risico in klasse 6. De risicoklasse die we in dit document voor Top Protect Alpha Strategy 04/2016 vermelden, is bepaald bij de lancering en wordt minstens één keer per jaar herzien, in functie van de koersevolutie van het fonds. 6 Fiscaal regime in voege voor particulieren op 15/01/2006. Wijzigingen zijn steeds mogelijk. 1
11
Fortis AG Beheerssites Noord Grotesteenweg 214 B-2600 Antwerpen Tel. +32(0)3 218 31 11 Fax +32(0)3 218 31 50 Brussel, Brabant & Limburg Nieuwbrug 17 B-1000 Brussel Tel. +32(0)2 225 71 11 Fax +32(0)2 225 71 50 Sud Boulevard Tirou 185 B-6000 Charleroi Tel. +32(0)71 27 62 11 Fax +32(0)71 27 62 50
0079-2326901N-15012006
@
http://www.fortisag.be e-mail:
[email protected]
Fortis AG n.v., Emile Jacqmainlaan 53, B-1000 Brussel - RPR 0404.494.849 - BTW : BE 404.494.849 Onderneming toegelaten onder het codenr. 0079 om de takken 21 ‘Levensverzekeringen’ (KB van 04/07/1979 - BS van 14/07/1979), 23 ‘Levensverzekeringen verbonden met beleggingsfondsen’ (KB van 30/03/1993 - BS van 07/05/1993) en 26 ‘Kapitalisatieverrichtingen’ (Beslissing C.B.F.A. van 26/04/05 - BS van 12/05/2005) te beoefenen.
