Algemene Vergadering van Aandeelhouders 26 april 2013
Agenda 1.
Terugblik 2012
2.
Profiel Gang van zaken 2012 Installatie Handel Werkkapitaal
Vooruitzichten
Situatie aanvang 2013 Strategie 2011-2015 Speerpunten 2013
Terugblik op 2012
1. Profiel Batenburg Groep ○
Technisch dienstverlener ○ 13 werkmaatschappijen met ruim 1.000 medewerkers ● Installatietechniek ruim 800 medewerkers ● Technische handel circa 200 medewerkers ○ Voornamelijk actief in de Benelux Omzet
Omzet 6%
33%
67% 94% Installatie
Handel
Nederland
Overig
Activiteiten ○
Hoofdzakelijk business to business
○
Installatietechniek ● Kantoren en scholen ● Retail ● Waterbedrijven en waterschappen ● Industrie ● Marine & offshore
○
Technische handel ● Energie-infrastructuur ● Industrie
2. Omzet en resultaat 2012 x € 1 miljoen
2012
Installatietechniek Technische Handel Overig Opbrengsten
107,9 53,1 0,0 161,0
95,4 53,8 0,0 149,2
13% -1%
Installatietechniek Technische Handel EBIT operationeel Overig EBIT
-1,1 3,8 2,7 -1,1 1,5
0,6 4,4 5,0 -1,4 3,6
2011 mutatie
excl. reorganisatie*) 2012 2011
8%
107,9 53,1 0,0 161,0
95,4 53,8 0,0 149,2
-279% -13% -47% 19% -57%
-0,6 3,9 3,3 -1,1 2,2
1,6 4,7 6,3 -1,4 4,9
Nettowinst 1,0 3,0 -66% *) correctie voor opgenomen reorganisatiekosten
1,5
4,0
Bedrijfsresultaat (EUR 1.000) 3.000 2.500
2.000 1.500 1.000 500 -
1ste helft -500
2de helft
1ste helft
2011
2012
-1.000 -1.500
Installatie
2de helft
Handel
EBIT Totaal
Afzetmarkten
Omzet 2012 15% 38%
47%
Infrastructuur
Industrie
Utiliteitsbouw
Ontwikkelingen (corporate) ○ ○ ○ ○ ○
Van decentraal naar lokaal ondernemerschap Gemeenschappelijke uitstraling Centrale IT-omgeving Omzetten naar een uniform ERP-systeem Samen de markt op: ● ● ●
○
Cross-selling handel Service en onderhoud Delen van kennis en capaciteit
Aanstellen Ralph van den Broek als COO
3. Installatietechniek ○
8 installatiebedrijven: ● ● ●
Totaalinstallateurs (E- en W-installaties) Specialismen: beveiliging, onderhoud, duurzame oplossingen Industriële automatisering x EUR 1 miljoen
2012
2011
Mutatie
Opbrengsten
107,9
95,4
13%
-1,1
0,6
-279%
in % van de omzet Reorganisatiekosten Genormaliseerd
-1,0% 0,5 -0,6
0,7% 0,9 1,6
-136%
in % van de omzet
-0,5%
1,6%
861
795
EBIT
Medewerkers (ultimo jaar)
8%
Ontwikkelingen installatietechniek ○
Utiliteitsbouw ●
Afname bouwactiviteiten ● Selectie op prijs ● Sterke fluctuaties in werkaanbod ● Aandacht voor projectbeheersing ○
Industrie & Infra ● ● ● ●
Volop investeringen Hoge werkdruk (te) veel inleenkrachten Aandacht voor projectbeheersing
Project Aquaduct N201 Beenen ○
Opdrachtgever: GMB Civiel
○
Elektrotechnische installaties
○
●
Verlichting
●
Cameratoezicht
Besturingstechniek ●
Noodkering
●
Pompinstallaties
●
3D engineering
Project Graansilo Middelburg Wisse ○
Opdrachtgever: Rothuizen Architecten & Stedenbouwkundigen
○
Renovatie en ombouw oude graansilo naar kantooromgeving
○
CO2 – neutraal kantoor
○
Installaties: ●
Elektrisch
●
Klimaat
●
Sanitair
4. Technische Handel ○
5 handelsondernemingen: ● Merkvertegenwoordigingen voor Benelux ● Merkonafhankelijke inkoop op de wereldmarkt ● Actief in marktniches in de industrie en infrastructuur x EUR 1 miljoen Opbrengsten EBIT in % van de omzet Reorganisatiekosten Genormaliseerd in % van de omzet Medewerkers (ultimo jaar)
2012 53.081 3.809 7,2% 54 3.863 7,3% 202
2011 53.774 4.401 8,2% 356 4.757 8,8% 202
14
Mutatie -1% -13%
-19% 0%
Ontwikkelingen technische handel ○
Industrie ●
Wisselend beeld over de sectoren: Transport-, machine- en bouwgerelateerde omzet loopt terug ● Exportgerichte klanten blijven redelijk op peil ● Aarzelend beeld na de zomer ○
Infrastructuur ● ●
Daling omzet energietechniek Ook door minder nieuwbouw Groter project Maasvlakte II
Project Zuidlob Seher ○
Opdrachtgever: Spie-Infra Energie
○
Omvang park: 36 turbines,122 Megawatt, goed voor stroom voor 88.000 huishoudens
○
Levering van componenten (stekers, 36 kV eindsluitingen, montagesets
○
Training en ondersteuning van monteurs van Spie
5. Werkkapitaal 25,0%
20,0%
15,0%
Debiteuren in % omzet Voorraad in % inkopen
10,0%
5,0%
0,0% 2012
2011
Relatieve omvang voorziening 30,0% 25,0% 20,0%
Voorziening debiteuren Voorziening voorraad
15,0% 10,0%
5,0% 0,0% 2012
2011
Vooruitzichten
6. Situatie aanvang 2013 ○
Economische uitgangspositie ● ●
Nederland hernieuwd in recessie bij aanvang 2013 Vooruitzichten industrie stabiel, utiliteitsbouw somber
Bouwproductie (2008=100) 110,0 100,0 90,0 80,0 70,0
2008
2009
2010
2011
2012
2013
Vooruitzichten ○
○
Bouw & Installatie (vervolg) ●
Gedaalde vraag naar technische installaties
●
Schaarste technisch personeel / zorgen jonge instroom
●
Weinig capaciteit uit de markt genomen
Leiden tot hevige prijsconcurrentie
Industrie & Infra ●
○
Vraag naar industriële automatisering loopt door
Industrie (handel) ●
Wisselend beeld, trage start van 2013
Trading update Q1 ○
Batenburg start 2013 met stevig verlies ●
○
Zeer moeizame installatiemarkt in utiliteitsbouw
Reorganisatie bij Van Dalen Installatietechniek ingezet ●
Samen met Wisse ruim 50 arbeidsplaatsen
○
Technische handel is winstgevend, maar kent een trage start
○
Totale omzet is licht hoger dan in het eerste kwartaal van 2012
7. Strategie 2011-2015 ○
Basis = winstgevende groei als technisch dienstverlener.
○
Uitgangspunten 2011: groei naar EUR 200 miljoen omzet en 4% rendement.
○
Met name in de bouw: ongekende periode van economische teruggang vanaf 2009.
○
Focus 2013: De juiste dingen goed doen ●
Waar kunnen we geld verdienen, hoe efficiënt uitvoeren
●
Capaciteit in lijn met aanhoudend lagere vraag brengen
●
Aandacht voor rendement boven aandacht voor groei
8. Speerpunten 2013
Focus op primaire proces • Opdrachten verwerven /efficiënt uitvoeren • Aandacht voor inkopen en kosten
Intensiever samenwerken • Samen de goede dingen doen • Nieuwe rol voor de COO
Onderscheidend vermogen • Kwaliteit en niches • Kennis en competenties verhogen
