1 MVM PÉNZÜGYI JELENTÉS 2009

1 MVM PÉNZÜGYI JELENTÉS 2009

MVM CSOPORT

P É N Z Ü G Y I T Á J É K O Z TAT Ó

20 0 9



MVM

T

A

R

PÉNZÜGYI JELENTÉS

T

2009

A

L

A. A társaságcsoport bemutatása A.1. A társaságcsoport főbb jellemzői, tevékenysége A.1.1. A társaságcsoport kialakulása, célja és főbb tevékenységei A.1.2. A társaságcsoport konszolidációs körének kialakítása, tagjainak bemutatása B. Mérleghez kapcsolódó kiegészítések B. 1. Befektetett eszközök B. 1.1. Immateriális javak B. 1.2. Tárgyi eszközök B. 1.3. Befektetett pénzügyi eszközök B. 2. Forgóeszközök B. 2.1. Készletek B. 2.2. Követelések B. 2.3. Értékpapírok B. 2.4. Pénzeszközök B. 3. Aktív időbeli elhatárolások B. 4. Saját tőke alakulása B. 5. Céltartalék B. 6. Kötelezettségek B. 7. Passzív időbeli elhatárolások C. Az eredménykimutatáshoz kapcsolódó kiegészítések C. 1. A társaságcsoport adózás előtti eredményének értékelése C. 1.1. Üzemi eredmény alakulása C. 1.1.1. Értékesítés nettó árbevételének alakulása C. 1.1.2. Aktivált saját teljesítmények C. 1.1.3. Költségek részletezése C. 1.1.4. Egyéb bevételek és ráfordítások alakulása C. 1.2. Pénzügyi műveletek eredményének értékelése C. 1.3. A rendkívüli eredmény értékelése C. 2. A társaságcsoport konszolidált adófizetési kötelezettsége D. Vagyoni, pénzügyi, jövedelmi helyzet alakulását bemutató mutatószámok D. 1. A társaságcsoport vagyoni helyzetének alakulása D. 2. A társaságcsoport pénzügyi helyzetének alakulása D. 3. A társaságcsoport jövedelmezőségének alakulása D. 4. Cash-flow kimutatás D. 5. Hitelszerződéshez kapcsolódó mutatók E. Tájékoztató rész E. 1. Kapcsolt vállalkozások és egyéb részesedési viszonyok E. 2. A részvénytársaság tisztségviselőinek járandósága E. 3. Kutatás-kísérleti fejlesztési tevékenység E. 4. A könyvviteli szolgáltatás körébe tartozó feladatok irányításáért, vezetéséért felelős személy nyilvántartásban szereplő adatai E. 5. Az éves beszámoló aláírására jogosult személyek E. 6. Könyvvizsgálat E. 7. Egyéb kiegészítő információk

O

9 10 10 11 13 14 15 15 17 18 18 20 21 21 21 22 23 25 27 29 30 31 31 31 32 32 34 35 35 36 37 38 39 40 42 43 44 44 44 45 45 45 46

M


M É R L EG ESZ K Ö Z Ö K (A KT Í V Á K ) 2 0 0 9. D E C E M B E R 3 1 . adatok M Ft-ban SorA tétel megnevezése szám a

b

01.

A. Befektetett eszközök (02+10+18)

02.

I. Immateriális javak (03+04+05+06+07+08+09)

Előző év

Előző évek módosításai

Tárgyév

c

d

e

565 475

0

616 962

13 498

0

13 950

03.

Alapítás-átszervezés aktivált értéke

209

135

04.

Kísérleti fejlesztés aktivált értéke

176

127

05.

Vagyoni értékű jogok

4 236

4 461

06.

Szellemi termékek

8 638

9 052

07.

Üzleti vagy cégérték

0

0

08.

Immateriális javakra adott előlegek

0

0

09.

Immateriális javak értékhelyesbítése

239

175

10.

II. Tárgyi eszközök (11+12+13+14+15+16+17)

492 665

0

531 179

11.

Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok

111 270

136 409

12.

Műszaki berendezések, gépek, járművek

153 057

153 677

13.

Egyéb berendezések, felszerelések, járművek

5 064

5 638

14.

Tenyészállatok

0

0

15.

Beruházások, felújítások

31 574

27 287

16.

Beruházásokra adott előlegek

1 689

6 880

17.

Tárgyi eszközök értékhelyesbítése

190 011

201 288

18.

III. Befektetett pénzügyi eszközök (19+20+21+22+23+24+25+26+27)

59 312

0

71 833

27 688

34 020

0

0

29 372

34 394

20

16

2 177

984

Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír

0

0

25.

Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése

0

0

26.

Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete

0

0

27.

Aktív tőkekonszolidációs különbözet (28+29)

55

2 419

55

2 419

0

0

19.

Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban

20.

Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállakozásban

21.

Egyéb tartós részesedés

22.

Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban

23.

Egyéb tartósan adott kölcsön

24.

28.

leányvállalkozásokból

29.

társult vállalkozásokból


adatok M Ft-ban SorA tétel megnevezése szám a

b

30.

B. Forgóeszközök (31+38+47+53)

31.

I. Készletek (32+33+34+35+36+37)

32.

Anyagok

33.

Befejezetlen termelés és félkész termékek

34.

Előző év

Előző évek módosításai

Tárgyév

c

d

e

212 705

0

187 868

59 528

0

72 012

49 089

55 074

8 810

11 460

Növendék-, hízó- és egyéb állatok

0

0

35.

Késztermékek

1

1

36.

Áruk

1 004

5 059

37.

Készletekre adott előlegek

624

418

38.

II. Követelések (39+40+41+42+43+44+45+46)

39.

Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők)

40.

Követelések kapcsolt vállalkozással szemben

41.

Követelések egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben

42.

Váltókövetelések

43.

Egyéb követelések

44.

80 231

0

77 283

52 789

40 670

793

1 647

6 957

5 821

0

0

14 387

23 565

Követelések értékelési különbözete

0

0

45.

Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete

0

0

46.

Konszolidálásból eredő társasági adó követelés

5 305

5 580

47.

III. Értékpapírok (48+49+50+51+52)

282

0

302

48.

Részesedés kapcsolt vállalkozásban

0

0

49.

Egyéb részesedés

7

7

50.

Saját részvények, saját üzletrészek

205

295

51.

Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok

70

0

52.

Értékpapírok értékelési különbözete

0

0

53.

IV. Pénzeszközök (54+55)

54.

Pénztár, csekkek

55.

Bankbetétek

56.

C. Aktív időbeli elhatárolások (57+58+59)

72 664

0

38 271

17

19

72 647

38 252

7 027

0

9 897

57.

Bevételek aktív időbeli elhatárolása

4 787

6 951

58.

Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása

2 216

2 920

59.

Halasztott ráfordítások

24

26

60.

ESZKÖZÖK ÖSSZESEN (01+30+56)

785 207

0

814 727


M É R L E G E S Z K Ö Z Ö K ( PA S S Z Í V Á K ) 2 0 0 9. D E C E M B E R 3 1 . adatok M Ft-ban SorA tétel megnevezése szám a

b

61. 62. 63.

Előző évek Előző év módosításai

Tárgyév

c

d

e

D. Saját tőke (62+64+65+66+67+68+71+72+73+79)

451 294

0

489 828

I. Jegyzett tőke

200 316

0

200 316

Ebből: visszavásárolt tulajdoni részesedés névértéken

64.

II. Jegyzett, de még be nem fizetett tőke (-)

65.

III. Tőketartalék

66.

IV. Eredménytartalék

67.

V. Lekötött tartalék

68.

VI. Értékelési tartalék (69+70)

69.

Értékhelyesbítés értékelési tartaléka

70.

Valós értékelés értékelési tartaléka

71.

VII. Mérleg szerinti eredmény

72.

VIII. Leányvállalati saját tőke változás

73.

IX. Konszolidáció miatti változások (74+75+76+77+78)

0

0

0

0

0

31 257

0

31 257

121 544

0

121 554

494

0

509

190 250

0

201 463

190 250

201 463

0

0

7 493

0

25 143

-7 411

0

-16 098

-92 826

0

-76 859

0

0

-104 943

-85 866

-65

-6 970

Társult vállalkozások részesedés értékének vátozása

7 466

10 673

Látens adó

4 716

5 304

74.

Adósság konszolidálás különbözetből

75.

Közbenső eredmény különbözetből

76.

Aktív tőkekonszolidációs különbözet amortizációja

77. 78. 79.

X. Külső tulajdonosok részesedése

80.

E. Céltartalékok (81+82+83)

177

0

2 543

60 992

0

70 809

81.

Céltartalék a várható kötelezettségekre

50 946

53 338

82.

Céltartalék a jövőbeni költségekre

10 045

17 470

83.

Egyéb céltartalék

1

1

84.

F. Kötelezettségek (85+90+99)

85.

I. Hátrasorolt kötelezettségek (86+87+88+89)

86. 87.

Hátrasorolt kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Hátrasorolt kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben

88.

Hátrasorolt kötelezettségek egyéb gazdálkodóval szemben

89.

Passzív tőkekonszolidációs különbözet

198 026

0

191 220

10 775

0

10 076

0

0

0

0

0

0

10 775

10 076



b

90.

II. Hosszú lejáratú kötelezettségek (91+92+93+94+95+96+97+98)


Tárgyév

c

d

e

71 289

0

84 888

91.

Hosszú lejáratra kapott kölcsönök

0

0

92.

Átváltoztatható kötvények

0

0

93.

Tartozások kötvénykibocsátásból

0

0

94.

Beruházási és fejlesztési hitelek

31 209

43 947

95.

Egyéb hosszú lejáratú hitelek

39 718

40 626

96.

Tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben

0

0

0

0

362

315

97. 98. 99.

Tartós kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek III. Rövid lejáratú kötelezettségek (100+102+103+104+105+106+107+108+109+110+111)

115 962

0

96 256

122

773

0

0

Rövid lejáratú hitelek

3 525

7 621

103.

Vevőktől kapott előlegek

1 226

4 914

104.

Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók)

44 538

41 664

105.

Váltótartozások

0

0

106.

Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben

48 674

21 232

100

79

17 777

19 973

100.

Rövid lejáratú kölcsönök

101.

Ebből: az átváltoztatható kötvények

102.

107.

Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben

108.

Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek

109.

Kötelezettségek értékelési különbözete

0

0

110.

Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete

0

0

111.

Konszolidálásból adódó társasági adó kötelezettség

0

0

112.

G. Passzív időbeli elhatárolások (113+114+115)

74 895

0

62 870

113.

Bevételek passzív időbeli elhatárolása

30 998

27 757

114.

Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása

18 882

14 700

115.

Halasztott bevételek

25 015

20 413

116.

FORRÁSOK ÖSSZESEN (61+80+84+112)

785 207

0

814 727


„ A” E R E D M É N Y K I M U TAT Á S ( Ö S S Z K Ö LT S É G E L J Á R Á S S A L ) adatok M Ft-ban SorA tétel megnevezése szám a

b

c

01.

Belföldi értékesítés nettó árbevétele

02.

Exportértékesítés nettó árbevétele

03.


I. Értékesítés nettó árbevétele (01+02)

d

Tárgyév e

707 037

541 393

14 204

39 274

721 241

0

580 667

3 227

2 630

Saját előállítású eszközök aktivált értéke

26 656

28 721

06.

II. Aktivált saját teljesítmények értéke (04+05)

29 883

0

31 351

07.

III. Egyéb bevételek

17 595

0

30 990

04.

Saját termelésű készletek állományváltozása

05.

08. 09.

Ebből: visszaírt értékvesztés III/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkező - eredményt növelő konszolidációs különbözet

3 0

262 0

0

10.

Anyagköltség

62 592

59 737

11.

Igénybe vett szolgáltatások értéke

35 439

39 710

12.

Egyéb szolgáltatások értéke

3 481

3 809

13.

Eladott áruk beszerzési értéke

407 833

241 284

14.

Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke

31 361

33 790

15.

IV. Anyagjellegű ráfordítások (10+11+12+13+14)

540 706

0

378 330

16.

Bérköltség

40 323

42 384

17.

Személyi jellegű egyéb kifizetések

11 863

13 016

18.

Bérjárulékok

15 388

16 105

19.

V. Személyi jellegű ráfordítások (16+17+18)

67 574

0

71 505

20.

VI. Értékcsökkenési leírás

36 311

0

39 305

21.

VII. Egyéb ráfordítások

72 215

0

76 517

22. 23. 24.

Ebből: értékvesztés VII/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkező - eredményt csökkentő konszolidációs különbözet A. Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye (03+06+07+09-15-19-20-21-23)

8 686

13 048

0

0

0

51 913

0

77 351

25.

Kapott osztalékok társult vállalkozástól

1 973

26

26.

Kapott osztalékok egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozástól

1 163

2 414

27.

Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége

0

77

0

0

123

63

53

0

5 359

7 348

54

439

28. 29. 30. 31. 32.

Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamnyeresége Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott



b

c

33.

Pénzügyi műveletek egyéb bevételei

34.

Ebből: értékelési különbözet

35.

VIII. Pénzügyi műveletek bevételei (25+26+27+29+31+33)

36.

Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége

37. 38. 39.

Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott

40.

Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése

41.

Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai

42.


Ebből: értékelési különbözet

43.

IX. Pénzügyi műveletek ráfordításai (36+38+-40+41)

44.

B. Pénzügyi műveletek eredménye (35-43)

45.

C. Szokásos vállalkozási eredmény (24+44)

46.

X. Rendkívüli bevételek

47.

XI. Rendkívüli ráfordítások

48.

d

Tárgyév e

8 190

12 079

0

0

16 808

0

22 007

159

0

0

0

4 981

3 990

48

24

796

6

5 664

7 054

49

0

11 600

0

11 050

5 208

0

10 957

57 121

0

88 308

269

0

876

6 059

0

3 816

D. Rendkívüli eredmény (46-47)

-5 790

0

-2 940

49.

E. Adózás előtti eredmény (45+48)

51 331

0

85 368

50.

XII. Adófizetési kötelezettség

12 262

0

24 831

51.

XII/A. Konszolidálásból adódó (számított) társasági adókülönbözet (+-)

-588

0

-274

52.

F. Adózott eredmény (49-50-51)

39 657

0

60 811

53.

Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre

54.

Jóváhagyott osztalék, részesedés

55.

Kisebbségi tulajdonosok részesedése

56.

G. Mérleg szerinti eredmény (52+53-54-55)

5 158

0

38 815

35 067

-1 493

601

7 493

0

25 143


A

A TÁRSASÁGCSOPORT B E M U TAT Á S A


A.1. A társaságcsoport főbb jellemzői, tevékenysége A .1 .1 . A T Á R SA S Á G CS O P O RT K I A L A KU L Á SA , C É L J A É S F Ő B B T E V É K E N YS É G E I

A társaságcsoport a gazdálkodó szervezetek és a gazdasági társaságok átalakulásáról szóló 1989. évi XIII. törvény 16. §-a szerint, a Kormány 3165/1991. sz. április 25-én kelt határozatának megfelelően, a Magyar Villamos Művek Tröszt átalakulásával jött létre a Tröszt Központ jogutódaként működő MVM Rt-ből, valamint a Tröszt tagvállalataiból kialakított részvénytársaságokból, korlátolt felelősségű társaságokból. A társaságcsoport a magyar villamosenergia-rendszeren belül meghatározó: a villamosenergia-termelés vonatkozásában a Paksi Atomerőmű Zrt. kiemelkedő jelentőségű, az ország teljes villamos energia termelésének mintegy 40%-át adja, a Vértesi Erőmű ZRt. termelése ennél lényegesen kisebb volumenű. A társaságcsoport tulajdonolja az átviteli hálózatot, melyen a teljes hazai nagyfeszültségű villamosenergia-forgalom bonyolódik, valamint nagykereskedelmi tevékenységével kiszolgálja a hazai közüzemi fogyasztás döntő részét, továbbá biztosítja a rendszerirányításhoz szükséges eszközállomány döntő részét, közte a szekunder tartalék erőművi kapacitást is. A társaságcsoporthoz 2005-ben visszakerült MAVIR ZRt.-vel a magyar villamosenergiarendszert irányító tevékenység, a rendszerirányítási engedélyes tevékenység is visszakerült a társaságcsoporthoz, lényegesen emelve ezzel eddigi jelentőségét. A társaságcsoport célja a villamosenergia rendszerben betöltött funkciójának

megfelelni, s ezáltal lehetővé tenni az ország biztonságos és minden igényt kielégítő áramellátását. A Villamos Energia Törvény (VET) tevékenységi kategóriáit alkalmazva a társaságcsoport tevékenységi struktúrájában csaknem minden villamosenergiaipari tevékenység képviselve van (termelés, rendszerirányítás, átvitel, kereskedelem). A Paksi Atomerőmű Zrt., a Vértesi Erőmű ZRt., az MVM GTER Zrt., a Tatabánya Erőmű Kft., a MIFŰ Kft., az MVM Észak-Budai Fûtôerômû Kft. és a Hungarowind Kft. termelői engedélyesként működnek. A közüzemi nagykereskedelmi tevékenységet 2006. augusztus 1-jétől az anyavállalattól átvette a 2005. év végén alapított, 100%-ban MVM Zrt. tulajdonában lévő MVM Trade ZRt., és továbbra is kereskedelmi engedélyesként tevékenykedik az MVM Partner ZRt.. A MAVIR ZRt. 2005. évi bevonásával a rendszerirányítói engedélyes tevékenység is a társaságcsoporthoz került. A szolgáltató típusú rendszerirányítás (TSO) létrehozásával az anyavállalat 2006-ban átadta az átviteli engedélyes tevékenységét a MAVIR ZRt.-nek, így az MVM Zrt. holdingközpontként a társaságcsoport irányítói szerepét tölti be. Az MVM-csoport 2006-ban stratégiai holdinggá alakult, amely az MVM Zrt. 2005. júliusában elfogadott középtávú üzleti stratégiájában rögzített cél elérése érdekében történt. A Holding 2007. június 1-től ún. elismert vállalatcsoportként működik. Az irányí-

tási rendszer átalakításának jogi keretrendszerét a 2006. július 1-jével hatályba lépett, a gazdasági társaságokról szóló 2006. évi IV. törvény biztosítja, amely az elismert vállalatcsoport intézményének bevezetésével lehetőséget ad arra, hogy az elkülönült – anyavállalat-leányvállalat jellegű – viszonyban álló, de üzleti értelemben mégis közös irányítású cégek egységes üzletpolitikai koncepció alapján működhessenek. Ennek során az elismert vállalatcsoport uralkodó tagja a csoport stratégiai céljainak elérése érdekében egységes eszközrendszer alkalmazásával irányítja a társaságcsoport vállalatait. Az elismert vállalatcsoporttá alakulás során létrejöttek az anyavállalat és az irányított társaságok közötti együttműködést szabályozó szerződések, illetve a társaságok vezető testületei módosították az érintett cégek alapszabályait. Az új irányítási rendszer nem cél, hanem egy korszerű eszköz a cégcsoport versenyképességének javítása, értékének növelése érdekében. Ugyanakkor semmiféle módon nem érinti az egyes leányvállalatok engedélyes tevékenységét, elsődleges célja a csoportszinten hatékony üzleti működés biztosítása. A Gazdasági Társaságokról szóló 2006. évi IV. törvényben bevezetett jogintézmény révén az anyavállalat MVM Zrt. immár egységes, hatékony irányítási eszközrendszer birtokában koordinálja a cégcsoport leányvállalatainak üzleti tevékenységét.


Az elismert vállalatcsoportba az alábbi leányvállalatok tartoznak: • Paksi Atomerőmű Zrt. • Országos Villamostávvezeték ZRt. (OVIT ZRt.) • MVM Trade Villamosenergia Kereskedelmi ZRt. (MVM Trade ZRt.) • MVM Partner Energiakereskedelmi ZRt. (MVM Partner ZRt.) • MVM GTER Gázturbinás Erőmű Zrt. (MVM GTER Zrt.) • Tatabánya Erőmű Kft. (Tatabánya Kft.)

• MIFŰ Miskolci Fűtőerőmű Kft. (MIFŰ Kft.) • MVM Észak-Budai Fűtőerőmű Kft. • MVM ERBE ENERGETIKA Mérnökiroda Zrt. (MVM ERBE Zrt.) • VILLKESZ Villamosipari Kereskedelmi és Szolgáltató kft. (VILLKESZ kft.) • MVMI Informatika ZRt. (MVMI ZRt.) • MVM KONTÓ Pénzügyi és Számviteli Szolgáltató Központ ZRt. (MVM KONTÓ ZRt.) • Vértesi Erőmű ZRt.

A .1 .2 . A t á rsa sá gcsopor t konszolid áció s kö rén ek k i al a k ít á sa , ta g ja ina k be m uta tá sa A társaságcsoportban kölcsönös részefeltételezni lehetett, hogy képesek a sedés az MVM Zrt. és a Paksi Atomerőkonszolidációs követelményeket telmű Zrt. között áll fenn, de ennek mérjesíteni; téke elhanyagolható, így a teljes körbe • a hitelező bankok információs igénye bevont vállalkozások egyszintű társais alapvetően az MVM Zrt. irányítása ságcsoportot képeznek. alatt lévő ezen társaságokra terjed ki. A konszolidációs kör kialakítása során az MVM Zrt., mint anyavállalkozás a Szám- A társaságcsoportot 2009. december 31viteli törvényben meghatározott szabá- én, a tulajdoni jogokat tekintve, 1 anya, lyok szerint járt el. A kapcsolattípusok 30 leány, 2 közös vezetésű, 7 társult és 9 meghatározásánál egyrészt a szavazati egyéb részesedési viszonyú vállalkozás jogokra, másrészt a tisztségviselők vá- – azaz összesen 49 társaság – alkotta. lasztási és visszahívási lehetőségére, il- A 2008. évi 28 vállalkozáshoz viszoletve az irányítást biztosító megállapo- nyítva a 2009. évben a konszolidációba dás létére támaszkodott. teljes körűen bevont vállalkozások köre három társasággal bővült, egy társaság A konszolidációba teljes körűen bevont pedig teljes körűen bevontból közös vevállalkozások esetében – a teljes kör ki- zetésű státuszba került, így az anyaválalakításánál – a következő szemponto- lalaton kívül 30 leányvállalatot foglal kat vette figyelembe: magába. • a teljes körbe bekerült társaságok többsége közvetve vagy közvetlenül A konszolidációba teljes körűen bevont funkcionáló része a lényegében vett leányvállalkozások: villamosenergia-rendszernek, ezek va- • Paksi Atomerőmű Zrt.: villamosenergyoneszközei és tevékenységei jelengia-termelést végez nukleáris üzematősek a rendszeren belül; nyagból; • ezek a társaságok felkészültek a kon- • OVIT ZRt.: hálózati létesítmények kiszolidációs információszolgáltatás vovitelezője; natkozásában, adatfeldolgozási, tech- • Vértesi Erőmű ZRt.: villamosenergianikai lehetőségeik ismertek, az eddigi termelő, -kereskedő, szénbányászati együttműködési tapasztalatok alapján tevékenységet folytat;

• MAVIR ZRt.: az átviteli hálózatot működteti és rendszerirányítási tevékenységet folytat; • MVM Trade ZRt.: villamosenergia-kereskedelmi tevékenységet végez; • MVM Partner ZRt.: villamosenergia-kereskedelmi tevékenységet végez; • MVM GTER Zrt.: fő tevékenysége az MVM Zrt. tulajdonú gyorsindítású tartalék gázturbinás erőművek kezelése, üzemeltetése; • MVM ERBE Zrt.: energetikai létesítmények tervezését, beruházások bonyolítását végzi; • Tatabánya Erőmű Kft.: Tatabánya hőellátása, illetve kapcsolt tevékenységként villamosenergia-előállítás a feladata; • MIFŰ Kft.: Miskolc város távhőellátását biztosítja; • MVM Észak-Budai Fűtőerőmű Kft.: gázturbinás kogenerációs fűtőerőmű létesítése és üzemeltetése; • VILLKESZ kft.: főleg létesítmények üzemeltetésével, őrzésével, karbantartásával foglalkozik; • ENERGO-MERKUR Kft.: elsősorban villamos szerelvények, kábelek kereskedelmét végzi; • MVMI ZRt.: a társaságcsoport tagjainak informatikai szolgáltatást nyújt;


• MVM Kontó ZRt.: a társaságcsoport tagjainak számviteli és pénzügyi szolgáltatásokat nyújt; • Atomix Kft.: a Paksi Atomerőmű Zrt. leányvállalata, a Paksi Atomerőmű Zrt. területén végez szolgáltatásokat; • MVM Adwest GmbH: ausztriai bejegyzésű, bécsi székhelyű társaság, az MVM Zrt. első külföldi befektetése, elsősorban villamosenergia-kereskedelemmel foglalkozik; • Hotel Vértes Kft.: fő tevékenysége az üdültetés; • Hotel Aranyhíd Panoráma Kft.: fő tevékenysége az üdültetés, a Vértesi Erőmű ZRt. leányvállalata; • Bánhida Erőmű Kft.: fő tevékenysége a villamosenergia-termelés, ami jelenleg szünetel, a Vértesi Erőmű ZRt. leányvállalata; • Kárpát Energo Zrt.: fő tevékenysége erőmű beruházás; • MVM Investment Ukrajna Beruházási Kft: fő tevékenysége gép és nagyberendezés-nagykereskedelem; • HUPX Magyar Szervezett Villamosenergia-piac ZRt.: az áramtőzsde működtetése a feladata; • Niker d.o.o.: Horvátországban bejegyzett, üdültetéssel foglalkozó leányvállalat; • ER-EF Erőmű Kft.: gépek, szállítóeszközök nagykereskedelmével foglalkozó vállalkozás; • Bakonyi Kombiciklus Kft.: fő tevékenysége egyéb speciális szaképítés (erőmű beruházás); • System Investment Ukraine LV: fő tevékenysége egy Ukrajnában található söntfojtó bérbeadása az MVM Trade ZRt-nek. Az MVM Investment Ukrajna Beruházási Kft. leányvállalata; • Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt.: fő tevékenysége erőmű-beruházás egy új széntüzeléses, 500 MW blokk-kategóriájú villamosenergia-termelő egység létesítésére és működtetésére Visontán, a Mátrai Erőmű ZRt. üzemi területéből bérelt területen; • Római Irodaház Kft.: fő tevékenysége a társaságcsoport székhelyéül szolgá-

ló Budapest, Szentendrei úti irodaépületnek az üzemeltetése és bérbeadása a társaságcsoport tagjai részére; • Hungarowind Kft.: fő tevékenysége villamosenergia-termelés szélenergiából. A konszolidációba társultként bevont vállalkozások: Közös vezetésű vállalkozás: • „EKS Service” Kft.: döntően távvezeték-korrózióvédelemmel foglalkozó társaság; • Powerforum Zrt.: fő tevékenysége villamosenergia-kereskedési információs felület üzemeltetése. Társult vállalkozások: • Dunamenti Erőmű zrt.: szénhidrogénfelhasználáson alapuló villamosenergia termelést végző vállalkozás, amelyben az MVM Zrt-nek jelentős részesedése van; • Mátrai Erőmű ZRt.: alapvetően villamosenergia-termelést és ehhez kapcsolódó szénbányászati tevékenységet folytató jelentős részesedés; • Zsigmondy Vilmos Harkányi Gyógyfürdőkórház Kht.: üdültetéssel foglalkozó vállalkozás; • MM Energy Corporate Finance Beratungs GmbH; • Biomassza Erőművek Egyesülése; • Dél-Dunántúli Humán Erőforrás Kht.; • Technopark Ukraine LV.


B

MÉRLEGHEZ KAPCSOLÓDÓ KIEGÉSZÍTÉSEK


Az eszköz- és forrástételek mérlegfőcsoportonkénti alakulása 2008. évhez viszonyítva az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Megoszlás 2008.

Megoszlás 2009.

Eltérés M Ft

Változás %

Befektetett eszközök

565 475

616 962

72,02

75,73

51 487

9,11

Forgóeszközök

212 705

187 868

27,09

23,06

-24 837

-11,68

7 027

9 897

0,89

1,21

2 870

40,84

ESZKÖZÖK

785 207

814 727

100,00

100,00

29 520

3,76

Saját tőke

451 294

489 828

57,47

60,12

38 534

8,54

60 992

70 809

7,77

8,69

9 817

16,10

198 026

191 220

25,22

23,47

-6 806

-3,44

74 895

62 870

9,54

7,72

-12 025

-16,06

785 207

814 727

100,00

100,00

29 520

3,76

Megnevezés

Aktív időbeli elhatárolások

Céltartalékok Kötelezettségek Passzív időbeli elhatárolások FORRÁSOK

B. 1. Befektetett eszközök A befektetett eszközök mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Immateriális javak Tárgyi eszközök Befektetett pénzügyi eszközök Befektetett eszközök

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

13 498

13 950

452

3,35

492 665

531 179

38 514

7,82

59 312

71 833

12 521

21,11

565 475

616 962

51 487

9,11

A befektetett eszközök bázishoz viszonyított jelentős növekedését egyrészt két 2009-ben bevont új leányvállalat tárgyi eszközei (Hungarowind Kft.: 7 765 millió Ft; Római Irodaház Kft.: 17 831 millió Ft) eredményezték, melyek kapcsán gyakorlatilag az új szentendrei úti irodaházzal, valamint szélerőműparkkal növekedett az eszközállomány. A befektetett eszközök (és ezen belül a tárgyi eszközök) állományát 8 429 millió Ft-tal csökkentette a Kárpát Energo Zrt. tárgyi eszközeinek 100%-os leírása egy külső tanulmány alapján. Ugyancsak 6 332 millió Ft-tal növelte a befektetett eszközök állományát a társult vállalkozásokban való részesedések értékének növekedése, melyből a legjelentősebb tétel a Mátrai Erőmű ZRt-

ben levő részesedés értékének növekedése volt (6 038 millió Ft). Az MVM Zrt. továbbá 3 075 millió Ft értékben vásárolt ELMŰ Nyrt., 1 507 millió Ft értékben pedig ÉMÁSZ Nyrt. részvényeket. Tárgyévben teljes körűen bevonásra került 3 új társaság: • Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt. • Római Irodaház Kft. • Hungarowind Kft. A Powerforum Zrt.-ben az MVM Trade ZRt.-n keresztül a csoportnak 2008. december 31-én 100%-os részesedése volt. 2009-ben az MVM Trade ZRt. eladta részesedésének 50%-át az E.ON Földgáz Trade Zrt.-nek, így a Powerforum Zrt. közös vezetésű vállalkozássá vált.


B. 1 .1. I mm a te r iá lis java k Az egyes mérlegsorok változása a bázisévhez viszonyítva: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Alapítás-átszervezés aktivált értéke

209

135

-74

-35,41

Kísérleti fejlesztés aktivált értéke

175

127

-48

-27,43

Vagyoni értékű jogok

4 236

4 461

225

5,31

Szellemi termékek

8 639

9 052

413

4,78

239

175

-64

-26,78

13 498

13 950

452

3,35

Megnevezés

Immateriális javak értékhelyesbítése Immateriális javak összesen

A társaságcsoport immateriális javainak nettó értéke 3,35 %-kal, az előző évi 13 498 millió Ft-ról 13 950 millió Ftra növekedett. 2009. évben 35,41 %-kal, 135 millió Ftra csökkent az alapítás-átszervezés aktivált értéke, ami főként az MVM Zrt. egyedi könyveiben elszámolt amortizáció növekedését tükrözi. Jelentősnek mondható a kísérleti fejlesztés aktivált értékének 27,43 %-os csökkenése is, ami a Paksi Atomerőmű Zrt.nél és a Vértesi Erőmű ZRt.-nél megvalósult növekedés, illetve Paksi Atomerőmű Zrt.-nél megvalósult tárgyi eszközök közé történt átsorolás eredménye.

A tárgyévben a vagyoni értékű jogokra A konszolidáció során pótlólagosan felelszámolt értékhelyesbítés összege 0,4 adott értékhelyesbítés a 2006-ban az millió Ft-tal nőtt, a 2009. év végén a va- MVM Zrt. által a MAVIR ZRt-nek átadott gyoni jogokra elszámolt értékhelyesbí- TSO eszközök értékéből az átadás sotés összege 4 millió Ft. rán keletkezett eszközérték-növekedés kiszűrése miatti csoportszintű eszA tárgyévben a szellemi termékek ér- közcsökkenés ellentételezésére szolgál. tékhelyesbítése az alábbi módon ala- Ezen – felértékelt – eszközök értéke a kult: konszolidációs módosítások elvégzése • szellemi termékek nyitó 235 millió Ft után is összességében az egyedi társa• változás MAVIR ZRt.-nél 0 millió Ft ságok nyilvántartásaiban szereplő érté• konszolidáció során elszámolt ken szerepel, de a nettó értékük és a értékhelyesbítés -64 millió Ft hozzájuk kapcsolódó értékhelyesbítés • szellemi termékek záró 171 millió Ft aránya eltér a társaságoknál szereplőétől. A társaságcsoport így megtartja az eszközök értékelése során alkalmazott módszerrel becsült eszközértéket.

B. 1 .2 . Tá rg y i eszközök A mérlegsorok bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogok

111 270

136 409

25 139

22,59

Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékhelyesbítése

147 808

163 135

15 327

10,37

Műszaki berendezések, gépek, járművek

153 057

153 677

620

0,41

42 152

38 106

-4 046

-9,60

5 064

5 638

574

11,33

51

47

-4

-7,84

31 574

27 287

-4 287

-13,58

1 689

6 880

5 191

307,34

492 665

531 179

38 514

7,82

Megnevezés

Műszaki berendezések, gépek, járművek értékhelyesbítése Egyéb berendezések, felszerelések, járművek Egyéb berendezések, felszerelések, járművek értékhelyesbítése Beruházások, felújítások Beruházásokra adott előlegek Tárgyi eszközök összesen


A társaságcsoport tárgyi eszközeinek Csoport a számviteli törvény 4. § (4) benettó értéke 7,82 %-kal, az előző évi kezdésében foglaltaknak megfelelően 492 665 millió Ft-ról 531 179 millió Ft- – a könyvvizsgáló egyetértése és ilyen ra nőtt. tartalmú nyilatkozata mellett – eltért a A legnagyobb részt továbbra is a Paksi törvény előírásaitól a megbízható és vaAtomerômû Zrt. ingatlanjai, műszaki és lós összkép fenntartása érdekében. Így egyéb berendezései, valamint a MAVIR a Kárpát Energo Zrt. által a 2009. évi ZRt. átviteli tevékenységet kiszolgáló konszolidált beszámolóba hozott befekeszközei, továbbá az ezekre elszámolt tetett eszközök értékét (8 429 millió Ft) értékhelyesbítés teszik ki. nullára írta, melynek túlnyomó többségét az előző bekezdésben említett Tárgyévi üzembe helyezés + 43 018 millió Ft 7 325 millió Ft-os beruházás-leírás, ilTárgyi eszközök utáni elszámolt terv szerinti értékcsökkenés - 35 246 millió Ft letve 1 054 millió Ft-os beruházási előÚj társaságok bevonása + 23 611 millió Ft leg leírás eredményezte. A 8 429 millió Értékhelyesbítés változása +11 278 millió Ft Ft-os leírás ezeken kívül még az ingatBeruházásra adott előleg változása + 5 191 millió Ft lanok 41 millió Ft-os, illetve egyéb beTárgyi eszközök utáni elszámolt terven felüli értékcsökkenés - 4 149 millió Ft rendezések 9 millió Ft-os leírását tarSelejtezés miatti tárgyi eszköz csökkenés talmazta. (kivéve beruházás selejtezése) - 894 millió Ft Értékhelyesbítés a könyvekbe először Értékesített tárgyi eszköz nettó értéke 2003-ban került felvételre az MVM Zrt.(kivéve beruházás értékesítése) - 347 millió Ft nél az átviteli hálózat és a távközlés Beruházás változása (kivéve új bevonások) - 4 294 millió Ft eszközeire. Az átviteli hálózat 2006Egyéb változás + 346 millió Ft ban átkerült a MAVIR ZRt. tulajdonába. Az átviteli eszközök értékét az MVM Zrt. és a MAVIR ZRt., független vagyonértéA beruházások nettó 4 294 millió Ft-os kelő értékelése alapján, év végén a mércsökkenése tartalmazza a Kárpát Ener- legkészítéskori piaci értékre módosítotgo Zrt. beruházásainak 7 325 millió Ft- ta, amely különbözet értéke 2009. évos leírását, a beruházásra adott előle- ben a MAVIR ZRt.-nél 98 535 millió Ft. gek nettó 5 191 millió Ft-os növekedése Az immateriális javaknál leírt módon az pedig tartalmazza a Kárpát Energo Zrt. MVM Zrt. által a MAVIR Zrt.-nek átadott beruházásra adott előlegeinek 1 054 TSO eszközök értékéből az átadás somillió Ft-os leírását. rán keletkezett eszközérték-növekedés A számviteli törvény 53. § (1) a. pontja kiszűrése miatti csoportszintű eszközértelmében a folyamatban lévő beruhá- csökkenés ellentételezésére az átviteli zásra nem számolható el terven felüli tárgyi eszközök esetében is pótlólagos értékcsökkenés. A független külső szak- értékhelyesbítés feladása szükséges a értő által készített értékelés alapján a konszolidált beszámolóban. A tárgyév végéig felmerült belső nyereség kiszűrések miatti értékhelyesbítés halmozott értéke 98 410 millió Ft. A távközlési eszközök továbbra is az anyavállalat tulajdonában vannak, 2009. évben 4 343 millió Ft az értékhelyesbítés halmozott összege. Így a 2009. évi konszolidált mérlegben megjelenő tárgyi eszköz értékhelyesbítés összege 201 288 millió Ft lett.


B. 1 . 3. Befe ktetett pé nzügy i eszkö zö k A befektetett pénzügyi eszközök mérlegsoronkénti alakulását az alábbi táblázat mutatja: Megnevezés Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban Egyéb tartós részesedés Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban Egyéb tartósan adott kölcsön Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír Aktív tőkekonszolidációs különbözet Befektetett pénzügyi eszközök összesen

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

27 688

34 020

6 332

22,87

0

0

0

0,00

29 372

34 394

5 022

17,10

20

16

-4

-20,00

2 177

984

-1 193

-54,80

0

0

0

0,00

55

2 419

2 364

4 298,18

59 312

71 833

12 521

21,11

A kapcsolt vállalkozásokban lévő részesedések értékének növekedése főként a társult és közös vezetésű vállalkozások értékeléséből adódik, melyből a legje-

lentősebb tétel a Mátrai Erőmű ZRt-ben levő részesedés értékének növekedése volt (6 038 millió Ft). Az egyéb tartós részesedés nagyarányú növekedése a 2009. évben vásárolt ELMŰ Nyrt. (3 075 millió Ft) és ÉMÁSZ Nyrt. (1 527 millió Ft) részvények vásárlásából adódik. Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír a tárgyidőszakban nincs a társaságcsoportban. Az egyéb tartósan adott kölcsön csökkenését főleg a Paksi Atomerőmű Zrt. 1 218 millió Ft értékű vagyon-, felelősség-, és üzemszüneti biztosításból adódó követelésének rövid lejáratú követelésekbe való átsorolása okozta.

A 2009. évi konszolidációba történt leányvállalati bevonások főbb adatait az alábbi táblázat szemlélteti:

Bevont leányvállalat

Bevont nettó eszközérték M Ft

Tőkekonszolidációs Kivont részesedés különbözet (aktív (+) M Ft / passzív (-) M Ft

Külső tulajdonosi részesedés M Ft

Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt.

4

4

0

1

Római Irodaház Kft.

1

1

0

0

-586

1 800

2 386

0

Hungarowind Kft.


B. 2. Forgóeszközök A forgóeszközök mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Készletek

59 528

72 012

12 484

20,97

Követelések

80 231

77 283

-2 948

-3,67

282

302

20

7,09

72 664

38 271

-34 393

-47,33

212 705

187 868

-24 837

-11,68

Megnevezés

Értékpapírok Pénzeszközök Forgóeszközök

B. 2 .1 . K é sz l ete k A készletek mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés Anyagok Befejezetlen termelés és félkész termékek Késztermékek Áruk Készletekre adott előlegek Készletek összesen

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

49 089

55 074

5 985

12,19

8 810

11 460

2 650

30,08

1

1

0

0,00

1 004

5 059

4 055

403,88

624

418

-206

-33,01

59 528

72 012

12 484

20,97

Az anyagok között a legjelentősebb a nukleáris üzemanyagkészlet, mely 5 403 millió Ft-tal növekedett az alábbi tárgyévi készletmozgások hatására: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Nyitó készlet (+)

41 471

41 507

36

0,09

Beszerzés (+)

12 593

17 050

4 457

35,39

Felhasználás (-)

10 541

11 645

1 104

10,47

Értékvesztés (selejtezés) (-)

2 016

19

-1 997

-99,06

Értékvesztés visszaírása (+)

0

17

17

0,00

41 507

46 910

5 403

13,02

Megnevezés

Záró készlet (+)


A beszerzés a bázisévhez képest 4 457 millió Ft-tal nőtt. A növekedés + 2 529 millió Ft összegben mennyiségi-, összetétel (típus) és árváltozás miatti növekedés, +1 928 millió Ft-os növekedés az árfolyam (EUR, USD) hatására következett be.

A tárgyévi felhasználás (költség) a 2008. évhez képest 1 104 millió Ft-tal nőtt az alábbiak hatására: • a termelés- és a teljesítménynövelés miatt (4 helyett 3 éves üzemeltetés után kikerülő kazetta-csoportok elszámolása 4 évesről 3 évesre változott) + 372 millió Ft; • + 697 millió Ft a töltetérték és a töltetösszetétel fajlagos költség-változás következménye, • + 35 millió Ft az elszámolási módszer módosításának hatása.

A tárgyévben csak 1 db inhermetikussá vált nukleáris üzemanyag-kazetta (19 millió Ft-os) értéke került elszámolásra értékvesztésként (selejtezésként), szemben az előző évben az 52 db alacsony dúsítású friss üzemanyag-kazetta (836 millió Ft-os) és a 156 db értékkel nyilvántartott részben kiégett kazetta (1 180 millió Ft-os) értékvesztésként elszámolt értékével. A 2009. évi nukleáris üzemanyagkészlet értékét 17 millió Ft-tal növelte a felhasználásra került, előző évben értékvesztéssel elszámolt kazetta értékének visszaírása.

A nukleáris üzemanyagkészlet értéke a felhasználás módszerének változása mellett 2009. évben az alábbi módon alakult: Kiégésarányos módszer M Ft

Termelésarányos módszer M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Nyitó készlet (+)

41 019

41 507

488

1,19

Beszerzés (+)

17 050

17 050

0

0,00

I-XII. havi ktg. (-)

11 610

11 645

35

0,30

Értékvesztés (-)

19

19

0

0,00

Értékvesztés visszaírása (+)

17

17

0

0,00

46 457

46 910

453

0,98

Megnevezés

Záró készlet

Az elszámolási módszer változásának – – a nukleáris üzemanyag-kazetta típusátermelésarányos (GJ) módszer beveze- tól függően – 3 vagy 4 év alatt kiegyentése a kiégésarányos módszer helyett – lítődik, és ezt követően megszűnik. Az hatása 2009. évre vonatkozóan 35 millió 1., 3., 4. blokknál az előző évben, a 2. Ft-os átmeneti költségnövekedés, illet- blokk esetében a tárgyévben leállt kamve blokki készletcsökkenés. pányok költségeinek elszámolásával a A két módszer közötti eltérés csak át- kiégésarányos és a termelésarányos meneti, mert a használati idő (üzemidő) módszer közötti eltérés megszűnt.


B. 2.2. Követelések A követelések mérlegsorainak bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

52 789

40 670

-12 119

-22,96

793

1 647

854

107,69

6 957

5 821

-1 136

-16,33

14 387

23 565

9 178

63,79

5 305

5 580

275

5,18

80 231

77 283

-2 948

-3,67

A kapcsolt vállalkozásokkal szembeni je- • Dunamenti Erőmű zrt. lentősebb követelések az alábbiak sze- • Powerforum Zrt. rint alakultak: • Mátrai Erőmű ZRt.

82 millió Ft 26 millió Ft 1 523 millió Ft

Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők) Követelések kapcsolt vállalkozással szemben Követelések egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben Egyéb követelések Konszolidálásból eredő társasági adó követelés Összesen

Az egyéb követelések részleteiben az alábbiak szerint alakultak: Megnevezés

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Költségvetéssel szembeni követelések

1 852

1 985

133

7,18

1 589

698

-891

-56,07

187

545

358

191,44

VPOP

3

0

-3

-100,00

Energiaellátók jövedelemadója

0

600

600

0,00

Egyéb

73

142

69

94,52

Helyi adó

158

506

348

220,25

7 492

15 291

7 799

104,10

Munkavállalókkal szembeni követelés

141

157

16

11,35

Adott előlegek

736

978

242

32,88

4 791

4 309

-482

-10,06

Egyéb követelés értékvesztése

-4 508

-4 399

109

-2,42

Részesedéssel kapcs. követelés

1 820

1 491

-329

-18,08

Különféle egyéb követelés

1 905

3 247

1 342

70,45

14 387

23 565

9 178

63,79

Társasági adó Különadó

KÁT

Rövid lejáratú kölcsön

Összesen

Az egyéb követeléseken belül a legnagyobb növekedést a MAVIR ZRt. által a kötelező átvételi rendszer (KÁT) működtetése érdekében folytatott tevékenység során keletkezett követelések növekedése okozta.

2009. júniusában az Aquiflex Ltd. az MVM Zrt. vele szemben fennálló 1,8 milliárd Ft összegű követeléséből 1 300 000 EUR-t kifizetett.


B. 2 . 3. É r t é k pa pírok A forgóeszközök állományán belül az értékpapírok értéke a tárgyidőszak végén 302 millió Ft, amely az alábbi tételekből tevődik össze: • Eladásra vásárolt egyéb részesedés 7 millió Ft, • Saját részvények 295 millió Ft,

Az eladásra vásárolt egyéb részesedés az MVM Zrt. tulajdonában lévő MOL részvény, a saját részvény a Paksi Atomerômû Zrt-nél az MVM Zrt. részvénye (205 millió Ft), valamint az MVM Zrt. tulajdonában lévő saját részvény (90 millió Ft).

B. 2 .4. P é n zeszközök A pénzeszközök változása a bázisévhez viszonyítva az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

17

19

2

11,76

Bankbetétek

72 647

38 252

-34 395

-47,35

Összesen

72 664

38 271

-34 393

-47,33

Megnevezés Pénztár, csekkek

B. 3. Aktív időbeli elhatárolások Az aktív időbeli elhatárolások mérlegsorainak bázishoz viszonyított alakulása az alábbi: Megnevezés

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Bevételek aktív időbeli elhatárolása

4 787

6 951

2 164

45,21

KÁT

455

0

-455

-100,00

Kamat

452

15

-437

-96,68

3 849

6 901

3 052

79,29

31

35

4

12,90

2 216

2 920

704

31,77

1 498

1 549

51

3,40

718

1 371

653

90,95

24

26

2

8,33

7 027

9 897

2 870

40,84

Árbevétel Egyéb Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása Bérleti díj Egyéb költségek Halaszott ráfordítások Összesen

A bevételek aktív időbeli elhatárolása jogcím legjelentősebb tétele (3 997 millió Ft) a 2009. évi tarifakorrekció elszámolásának hatása, 1 011 millió Ft a 2009. évre járó – ITC elszámolásokból adódó – árbevétel elhatárolása, 1 366 millió Ft pedig a 2009. évre utólag ki-

számlázott határkeresztező kapacitás lekötési díj értéke. A költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolásai között meghatározó az optikai szálak hosszú távú bérletének következő időszakokat érintő része.


B. 4. Saját tőke alakulása A saját tőke értékét meghatározó mérlegsorok bázisévhez viszonyított alakulása az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

200 316

200 316

0

0,00

0

0

0

0,00

31 257

31 257

0

0,00

121 544

121 554

10

0,01

494

509

15

3,04

190 250

201 463

11 213

5,89

7 493

25 143

17 650

235,55

-7 411

-16 098

-8 687

117,22

Konszolidáció miatti változások

-92 826

-76 859

15 967

-17,20

Külső tulajdonosok részesedése

177

2 543

2 366

1 336,72

451 294

489 828

38 534

8,54

Megnevezés Jegyzett tőke Jegyzett, be nem fizetett tőke (-) Tőketartalék Eredménytartalék Lekötött tartalék Értékelési tartalék Mérleg szerinti eredmény Leányvállalati saját tőke változása

Saját tőke összesen

A társaságcsoport saját tőkéje a bázishoz viszonyítva 8,54 %-kal, abszolút összegben 38 534 millió Ft-tal növekedett. Ez a változás főként a tárgyévi eredményből, a konszolidáció miatti tételekből és az eszközök piaci értékeléséből adódik. A konszolidáció során 2007. évben lekötött tartalék képzésére került sor a Paksi Atomerőmű Zrt. által vásárolt MVM Zrt. részvényekre.

Az értékelési tartalék 2009. december 31-i záró állománya 201 463 millió Ft, melynek összetétele a következő: Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékű jogok értékhelyesbítése 163 135 millió Ft Műszaki berendezések, gépek értékhelyesbítése 38 106 millió Ft Szellemi termékek értékhelyesbítése 171 millió Ft Egyéb berendezések, felszerelések értékhelyesbítése 47 millió Ft Vagyoni értékű jogok értékhelyesbítése 4 millió Ft


B. 5. Céltartalék A céltartalékok mérlegsorainak, valamint tételeinek alakulása a bázisévhez viszonyítva az alábbi: Nyitó egyenleg M Ft

Tárgyévi felhasználás M Ft

Tárgyévi képzés M Ft

Záró egyenleg M Ftt

8 917

1 485

494

7 926

11 408

0

0

11 408

49

0

0

49

Környezetvédelem, rekultiváció

6 057

1 802

195

4 450

Rendszerszintű tartalékteljesítmények beszerzési költségeinek változására

3 437

0

0

3 437

239

0

1 173

1 412

Csepeli Áramtermelő Kft. Take or pay kötelezettség

0

0

1 781

1 781

Hosszú távú alapítványi támogatásra

3 500

1 000

0

2 500

AES Tisza függő kötelezettség

1 512

0

85

1 597

Bányabezárás

972

82

0

890

Végkielégítésre

906

868

607

645

Korengedményes nyugdíj

609

121

8

496

MIP-MVM közötti opciós szerződés

2 039

0

1 211

3 250

EMS elszámolási vita

2 258

0

52

2 310

Vill. en. ker. szerződés miatti kötelezettség fedezetére

8 261

931

2 438

9 768

388

388

550

550

24

24

0

0

370

163

662

869

50 946

6 864

9 256

53 338

Tokozott üzemanyag hosszú távú kezelésének megoldására, II. blokki munkák költségeire

5 270

344

589

5 515

Karbantartási munkálatok

2 875

0

0

2 875

Folyékony radioaktív hulladék feldolgozásra

1 632

0

6 030

7 662

0

0

1 141

1 141

Várható környezetvédelmi költségek

200

0

0

200

Biztosítási költségekre és járulékaira

68

38

42

72

0

100

105

5

10 045

482

7 907

17 470

BEDE-COOP kártérítési igény

1

0

0

1

Összesen:

1

0

0

1

60 992

7 346

17 163

70 809

Jogcím Céltartalék a várható kötelezettségekre Kollektív szerződés szerint jövőbeni kifizetésekre Dunamenti számlavita AES Tisza számlavita

Rendszerszintű szolgáltatások 5% felüli

CO2-kvóta hiány fedezetére Adókockázatra Egyéb Összesen: Céltartalék a jövőbeni költségekre

Korkedvezmény-biztosítási járulék

Egyéb Összesen: Egyéb céltartalék

Összes céltartalék:


Az aktuáriusi számítás becslése szerint a társaságcsoportnak 2009. december 31-én 7 926 millió Ft értékű halmozott kötelezettsége merül fel, melynek kifizetése a jövőben, a Kollektív Szerződés szerint, a munkavállalók nyugdíjba vonulásakor, jutalmazásakor válna esedékessé. A Dunamenti Erőmű zrt.-vel fennálló számlavitákra képzett céltartalékban nem volt változás 2009-ben. Ez az öszszeg a 2006. augusztus 1. – 2008. évek során keletkezett kötelezettségre vonatkozó legjobb vezetőségi becslés, mely a kapacitástöbbletek le nem kötését, a mérés alapú és a menetrendes elszámolás különbségét, valamint a G 1 hőtartaléktartást foglalja magában. A rendszerszintű tartalékteljesítmények beszerzési költségeinek változására képzett céltartalék a rendszerszintű tartalékok árazásához – vagyis a tartalékok MVM Trade ZRt. általi beszerzéseinek szerződés szerinti illetve hatóságilag szabályozott árai közötti különbségének fedezésére megképzett összeg – kapcsolódik, mely 1 173 millió Ft-tal nőtt 2009-ben. A Csepeli Áramtermelő Kft.-vel kötött villamosenergia-beszerzési szerződés alapján az MVM Trade ZRt. köteles megtéríteni minden, a tüzelőanyag beszerzéssel közvetlenül összefüggő, el nem kerülhető költséget. A Csepeli Áramtermelő Kft. a 2009. évi alacsony terhelésének következtében, a 2009. július 1. 2010. június 30. közötti időszakra szóló gázszerződésében szereplő úgynevezett take or pay kötelezettség miatt, az MVM Trade ZRt.-nek 2009. év második félévében időarányosan 1 781 millió Ft, pénzügyileg csak a gázszerződés lejártát követően rendezendő-kötelezettsége áll fenn, melyre az teljes egészében céltartalékot képzett. A Paksi Atomerőmű Zrt. által létrehozott két alapítvány (Duna-Mecsek Területfejlesztési Alapítvány, ESZI Intézményfenntartó és Működtető Alapít-

vány) jövőbeni támogatására hosszú távú megállapodást írt alá, melynek kifizetési kötelezettségére 2009. 12. 31-ig összesen 2 500 millió Ft céltartalékot képzett. Mindkét alapítvány vonatkozásában 500-500 millió Ft céltartalék feloldására került sor a tárgyévben. A Tiszai Erőmű privatizációs szerződéséből adódó, környezetvédelmi kárelhárítási munkákkal kapcsolatos potenciális AES veszteség megtérítésére irányuló kötelezettségre az MVM Zrt.-nél a tárgyidőszakban is visszatérően sor került céltartalék képzésre, a beszámolási időszak végén ennek összege 1 597 millió Ft. A paksi 2. blokki I. aknában történt üzemzavar helyreállítása során tokokba helyezett sérült üzemanyag tartós elhelyezésének megoldására 344 millió Ft felhasználása mellett további 589 millió Ft céltartalékot képzett a Paksi Atomerőmű Zrt. A Paksi Atomerőmű Zrt. a termelés során keletkező kis- és közepes aktivitású folyékony hulladék kezelésének és tárolásának jövőbeni költségeire további 6 030 millió Ft céltartalékot képzett tárgyévben. Az MVM Zrt. Igazgatósága 2010. január 27-i ülésén a 6/2010 (I. 27.) számú határozata szerint tudomásul vette „A munkavállalók nyugdíj korkedvezményt biztosító besorolásának rendezése” tárgyban készült tájékoztatót. Hozzájárulását adta, hogy az ezen a jogcímen felmerülő költségnövekedés az MVM Csoport 2010. évre vonatkozó üzleti tervébe beépítésre kerüljön. Az MVM Zrt. Igazgatóságának határozata alapján a Paksi Atomerőmű Zrt. a helyi szakszervezetekkel 2010. I. 28-án aláírta a „Megállapodás a korkedvezményes nyugdíjazás kérdésében” című dokumentumot. A megállapodásból eredő 2008-2009. évi járulékkülönbözetre céltartalékot képeztek 1 141 millió Ft értékben. A Vértesi Erőmű ZRt.-nél a villamosenergia-kereskedelmi szerződés miatti

kötelezettségeknél 2008. évben képzett céltartalékokból (8 261 millió Ft) tárgyévi felhasználásra visszaírt 931 millió Ft összeg részletezése az alábbi (lezárt ügyletek): • EZPADA Hungary Kft. 783 772 ezer Ft • ATEL Energia Kft. 69 435 ezer Ft • RE Magyarország Kft. 77 655 ezer Ft A 2009. évi 2 438 millió Ft összegű céltartalék-képzés (villamosenergia-kereskedelmi szerződések miatt) részletezése: • CEZ Magyarország Kft. 176 013 ezer Ft (árfolyamkülönbözet és további költségek) • Energy Capital Zrt. 37 335 ezer Ft (árfolyamkülönbözet) • HSE Hungary Kft. 14 598 ezer Ft (árfolyamkülönbözet) • EFT Budapest Zrt. • 2008-ban képzett kötelezettségre 78 780 ezer Ft (13 000 000 EUR) árfolyamkülönbözet • további követelésre képzés 2 131 700 ezer Ft (7 870 700 EUR) Környezetvédelmi kötelezettségre megelőző években képzett céltartalékok 2009. évi felhasználásának főbb tételei: • Oroszlányi Erőmű • Megvalósult zagytéri függönyfal 412 millió Ft • Zagytér-rekultivációs kötelezettség csökkenés 229 millió Ft • Egységes környezethasználati engedély (megvalósult) 105 millió Ft • Erőmű bezárás-visszaírás (mert nincs törvényi előírás) 268 millió Ft • Bánhidai Erőmű • Zagytér-rekultivációs terv felülvizsgálata miatti visszaírás (Mecsekérc Környezetvédelmi Zrt. terve alapján) 530 millió Ft • Tatabányai Erőmű • Zagytér- (volt V/C külfejtés) rekultivációs terv felülvizsgálata miatti visszaírás 185 millió Ft


Az MVM Zrt. 2 039 millió Ft értékben, a Deloitte értékelése alapján céltartalékot képzett a Meinl International Power Limited és az MVM Zrt. között létrejött opciós szerződésben foglaltakra. Ennek értelmében az MVM Zrt. jogot biztosít a MIP részére, ami bizonyos körülmények esetén megköveteli az MVM Zrt.-tőt az eladási opciós részvények megvételét. Ez a kötelezettség a Deloitte 2009. 12. 31-i értékelése alapján 3 250 millió Ftra nőtt.

Az MVM Zrt. jogelődje, az MVM Tröszt és a JUGEL között 1987. 03. 12-én kötött tranzitmegállapodás rendezése kapcsán az MVM Zrt. és az EMS képviselői között egyeztetésre került sor. Az egyeztetés nem vezetett eredményre, a szerb fél keresetet nyújtott be a Magyar Kereskedelmi és Iparkamara mellett szervezett Választottbíróságnál. Az EMS keresetében 8 527 266 EUR összeg megtérítését kéri, melyre a 2009. december 31-i MNB árfolyammal számolva az MVM Zrt. 2 310 millió Ft céltartalékot képzett.

B. 6. Kötelezettségek A kötelezettségek összegét meghatározó mérlegsorok bázishoz viszonyított alakulását az alábbi táblázat szemlélteti: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Hátrasorolt kötelezettségek

10 775

10 076

-699

-6,49

Passzív tőkekonszolidációs különbözet

10 775

10 076

-699

-6,49

Hosszú lejáratú kötelezettségek

71 289

84 888

13 599

19,08

Beruházási és fejlesztési hitelek

31 209

43 947

12 738

40,82

Egyéb hosszú lejáratú hitelek

39 718

40 626

908

2,29

362

315

-47

-12,98

115 962

96 256

-19 706

-16,99

122

773

651

533,61

Rövid lejáratú hitelek

3 525

7 621

4 096

116,20

Vevőtől kapott előlegek

1 226

4 914

3 688

300,82

Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók)

44 538

41 664

-2 874

-6,45

Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben

48 674

21 232

-27 442

-56,38

100

79

-21

-21,00

17 777

19 973

2 196

12,35

198 026

191 220

-6 806

-3,44

Megnevezés

Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kölcsönök

Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb rész. visz. lévô vállalkozással szemben Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek Kötelezettségek összesen

A hosszú lejáratú kötelezettségek növekedését főként 2 új leányvállalat a Római Irodaház Kft. (10 053 millió Ft),

és a Hungarowind Kft. (8 049 millió Ft) 2009. évi akvizíciója miatti beruházási hitel növekedés eredményezte.


A rövid lejáratú kötelezettségek nettó 17 %-os csökkenésének főbb összetevői az alábbiak voltak: Növekedések: Hungarowind Kft. 2009. évi akvizíciója miatti rövid lejáratú hitel növekedés MAVIR Zrt. által az MKB Banktól felvett folyószámlahitel KÁT finanszírozáshoz MAVIR Zrt. által vevőktől kapott előlegek növekedése 2009. évre elfogadott osztalék kifizetett osztalékelőleggel csökkentett része

150 millió Ft 2 638 millió Ft 4 223 millió Ft 15 032 millió Ft

Csökkenések: MVM Zrt. anyavállalata felé fizetendő 2008. évi osztalék kifizetése A kapcsolt vállalkozásokkal szembeni kötelezettségek az alábbiak szerint alakultak: • Dunamenti Erőmű zrt. • Powerforum Zrt. • Zsigmondy Vilmos Harkányi Gyógyfürdőkórház Kht. • Mátrai Erőmű ZRt.

38 786 millió Ft

138 1 1 5 929

millió millió millió millió

Ft Ft Ft Ft

Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek alakulását az alábbi táblázat mutatja: Megnevezés

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Költségvetéssel kapcsolatos

7 980

7 962

-18

-0,23

ÁFA

1 933

2 308

375

19,40

Társadalombiztosítási köt.

2 356

1 837

-519

-22,03

Személyi jövedelemadó

1 838

1 730

-108

-5,88

Vízkészlet-használati díj

1 631

1 387

-244

-14,96

VPOP

9

4

-5

-55,56

Egyéb

213

696

483

226,76

Munkavállalókkal szemben

1 801

1 812

11

0,61

VET által előírt kötelezettségek

4 346

3 483

-863

-19,86

0

5 441

5 441

0,00

3 650

1 275

-2 375

-65,07

17 777

19 973

2 196

12,35

2009. évi KÁT elszámolásból eredő kötelezettség Egyéb Összesen


B. 7. Passzív időbeli elhatárolások A passzív időbeli elhatárolások mérlegsorainak bázishoz viszonyított alakulása az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Bevételek passzív időbeli elhatárolása

30 998

27 757

-3 241

-10,46

KÁP

18 673

11 652

-7 021

-37,60

Rendszerirányítási díj

1 022

0

-1 022

-100,00

Rendszerszintű szolgáltatások

8 522

14 492

5 970

70,05

Bérleti díj

1 387

1 394

7

0,50

Árbevétel (villamos energia)

1 171

92

-1 079

-92,14

223

127

-96

-43,05

18 882

14 700

-4 182

-22,15

0

0

0

0,00

11 762

7 723

-4 039

-34,34

Működési költség

2 765

2 717

-48

-1,74

Import villamos energia

1 916

1 999

83

4,33

Vásárolt gáz

1 976

1 230

-746

-37,75

463

1 031

568

122,68

25 015

20 413

-4 602

-18,40

0

2 851

2 851

0,00

21 595

13 893

-7 702

-35,67

3 413

3 660

247

7,24

7

9

2

28,57

74 895

62 870

-12 025

-16,06

Megnevezés

Egyéb bevétel Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása KÁP Villamosenergia-beszerzés

Egyéb Halasztott bevételek CO2-kvóta Kapacitásaukció bevétele Fejlesztésre kapott támogatás Egyéb Összesen

A KÁP, a rendszerirányítási díj és a rendszerszintű szolgáltatások passzív időbeli elhatárolása a rendszerirányítási tevékenységre vonatkozó speciális árképzési eljárás következménye. A KÁP-pal kapcsolatban 2007-ből még 11 652 millió Ft passzív időbeli elhatárolás maradt 2009. 12. 31-én. A bevételek passzív időbeli elhatárolása főként, az előző évekhez hasonlóan, a rendszerirányítási tevékenységre vonatkozó speciális árképzési eljárás következménye.

A 2009. évi villamos energia rendszerhasználati díjak tarifái a 43/2008 (XII. 31.) KHEM rendelet alapján kerültek meghatározásra. Az ármeghatározás alapját a VET 142. §. (5) bekezdése szerint a MEH által 2008. október 31-én kihirdetett „A villamosenergia rendszerhasználati díjak szabályozásának módszertana a 2009-2012 közötti időszakban” című dokumentumban foglaltak szabályozzák. A villamos energiáról szóló 2007. évi LXXXVI. törvény 142. §. (14) bekezdése


szerint, az éves árkorrekciós mechanizmus alapján keletkező, az átviteli rendszerirányítónak járó, a következő évek díjaiban elismerendő különbözeteket az átviteli rendszerirányító köteles az éves beszámolójának mérlegében aktív időbeli elhatárolásként szerepeltetni. Köteles továbbá az átviteli rendszerirányító éves beszámolójának mérlegében az átviteli rendszerirányítótól a következő évek díjaiban elvonandó különbözeteket a határkeresztező aukcióból származó bevételeinek a tárgyévi, az átviteli-rendszerirányítási díjban a következő évben figyelembe vett bevételeivel együtt passzív időbeli elhatárolásként szerepeltetni. A jelenlegi árképzési rendszer szerint időbeli elhatárolásként az alábbi tételek elszámolása történt meg: • a 2008. évet lezáró várható és tény, illetve a 2009. évi tarifa megállapításnál figyelembe vett értékek különbözete, amely a 2010. évi tarifa megállapításánál kerül figyelembevételre • a 2009. évi tarifában figyelembe vett tervezett és a tényleges értékek különbözete, amely a 2011. évi tarifába épül majd be. Rendszerszintű szolgáltatások 2008. évet lezáró korrekciójaként 4 128 millió Ft, a rendszerszintű szolgáltatások 2009. évi korrekciójaként pedig 10 364 millió Ft szerepel a bevételek passzív időbeli elhatárolásai között. A villamosenergia beszerzési költségek passzív időbeli elhatárolás állományán belül jelentős tétel az átviteli díj viszszatérítéssel kapcsolatos be nem érkező számlák értéke (3 529 millió Ft), a rendszerszintű szolgáltatások (hálózati veszteség pótlása, üzemzavari tartalék-

szolgáltatás, szekunder szabályozás ráfordítása) teljesítéséhez szükséges ráfordítások értéke (2 859 millió Ft), valamint az MVM Trade ZRt.-nek a Csepeli Erőművel szembeni elszámolásból adódó díjak összege (979 millió Ft). A halasztott bevételek jelentős tétele, a rendszerirányítási tevékenységre vonatkozó speciális árképzési szabályokból következően, a tárgyévben befolyt kapacitásaukció bevételei, melyek a következő év ráfordításainak fedezetéül szolgálnak, amelynek (értéke 13 893 millió Ft), valamint a térítésmentesen kapott, fel nem használt CO2-kvóta (értéke (2 851 millió Ft).

A 2008. és 2009. évre járó CO2-kvótát egyaránt 2009-ben kapták meg a tagvállalatok, ezek összegére halasztott bevételt képeztek 2009-ben. A 2009ben felhasznált és értékesített egységekhez, valamint a piaci értékelés alapján elszámolt értékvesztéshez kapcsolódóan ezt a halasztott bevételt részben feloldották 2009-ben.


C

A Z E R E D M É N Y K I M U TAT Á S H O Z KAPCSOLÓDÓ KIEGÉSZITÉSEK


C. 1. A társaságcsoport adózás előtti eredményének értékelése A társaságcsoport tárgyévi gazdasági helyzetének alakulása a bázisidőszakkal az alábbi főbb tényezők hatásának figyelembevételével hasonlítható össze: A 2006. évben megvalósult jelentős szervezeti és tevékenységi változások – a TSO létrehozásával a Hálózati Igazgatóság tevékenységének integrálása a MAVIR ZRt.-be, a villamosenergia közüzemi nagykereskedelmi tevékenység átkerült az MVM Trade Villamosenergia Kereskedelmi ZRt.-be – mind a konszolidálásra előkészített eredménykimutatás alapján az egyedileg elért adózás előtti eredmény alakulására, mind pedig a konszolidációs módosító tételekre jelentős hatással voltak. Ebből a TSO lét-

rehozásával kapcsolatos apporton és értékesítésen elért eredmény a közbenső eredmény kiszűrésével 96 993 millió Ft összegben visszavételre került, azaz csökkentette a társaságcsoport egyedileg elért adózás előtti eredményét (2006. évben a konszolidált adózás előtti eredmény 1 325 millió Ft). A tárgyévben a konszolidációba teljeskörűen bevont vállalkozások köre három társasággal (Mátrai Villamos Művek Termelő Zrt., Római Irodaház Kft., Hungarowind Kft.) bővült, melyek egyedileg elért adózás előtti eredménye a társaságcsoport előkészítő eredménykimutatásának adózás előtti eredményét együttesen 408 millió Ft-tal csökkentette.

A társaságcsoport a 2009-es üzleti évet 85 368 millió Ft adózás előtti eredménnyel zárta, mely az eredménykimutatás fő tételei vonatkozásában az alábbiak szerint alakult: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

721 241

580 667

-140 574

-19,49

Aktivált saját teljesítmények értéke

29 883

31 351

1 468

4,91

III.

Egyéb bevételek

17 595

30 990

13 395

76,13

IV.

Anyagjellegű ráfordítások

540 706

378 330

-162 376

-30,03

V.

Személyi jellegű ráfordítások

67 574

71 505

3 931

5,82

VI.

Értékcsökkenési leírás

36 311

39 305

2 994

8,25

VII.

Egyéb ráfordítás

72 215

76 517

4 302

5,96

„A”

Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye

51 913

77 351

25 438

49,00

”B”

Pénzügyi műveletek eredménye

5 208

10 957

5 749

110,39

„D”

Rendkívüli eredmény

-5 790

-2 940

2 850

-49,22

„E”

Adózás előtti eredmény

51 331

85 368

34 037

66,31

Hiv.

Tétel megnevezése

I.

Értékesítés nettó árbevétele

II.


A társaságcsoport konszolidálásra elő- • A hozam-ráfordítás konszolidálás során készített eredménykimutatásának adókiszűrt fizetett, jóváhagyott osztalék, zás előtti eredménye 119 058 millió Ft részesedés 48 977 millió Ft adózás nyereség, mely a konszolidálás során előtti eredmény csökkenést jelent. 33 690 millió Ft-tal csökkent. A tárgy- • Ugyancsak a hozam-ráfordítás konszoévi adózás előtti eredmény alakulását lidáció során kiszűrt csoporton belüli az alábbi főbb konszolidációs tényezők kölcsön értékvesztés kiszűrés 11 306 befolyásolták: millió Ft adózás előtti eredmény növe• A tőkekonszolidáció az adózás előtti kedést jelent. eredmény változását főként a tárgyévben elszámolt, leányvállalatokban lévő • A közbenső eredmény konszolidáció üzletrészre elszámolt értékvesztés 4 575 millió Ft-tal csökkentette az adó– a Vértesi Erőmű ZRt. Bánhida Erőzás előtti eredményt, ebből a kiemelmű Kft.-ben lévő üzletrészére elszákedő tételek: molt értékvesztés 948 millió Ft, az • A TSO 2006. évi létrehozásával kapMVM Zrt. Kárpát Energo Zrt.-ben lévő csolatosan elért tárgyévi eredmény. üzletrészére elszámolt értékvesztés +5 236 millió Ft, 820 millió Ft – visszaírt összegével, • A 2009. előtti csoporton belüli beegyüttesen 1 768 millió Ft-tal növelte. ruházásokon és eszközértékesítéseA tárgyévben a társultként (részeseken keletkezett fedezet értékcsökkedés értékeléssel) kezelt társaságok nése 2009-ben +1 973 millió Ft, tárgyévi értékelésének hatása 5 833 • A 2009. évi csoporton belüli beruházámillió Ft-os növekedés. sokon és eszközértékesítéseken keletkezett fedezet -4 091 millió Ft, • A Kárpát Energo Zrt. tárgyi eszközeinek

A bázisidőszakhoz viszonyítva a konszolidációs szinten elért adózás előtti eredmény 34 037 millió Ft-os növekedését főként a társaságok egyedileg elért eredményességének jelentős változása befolyásolta, mely az adózás előtti eredmény (az MVM Trade ZRt.nél +18 585 millió Ft-tal, a Paksi Atomerőmű Zrt.-nél +4 034 millió Ft-tal, az MVM Partner ZRt.-nél +3 194 millió Fttal, az MVM Zrt.-nél +3 071 millió Ft-tal való) növekedésében mutatkozik meg. Az eredmény alakulását befolyásoló tényezők további részletes bemutatását a következő pontok tartalmazzák.

100%-os leírása egy külső tanulmány alapján -8 429 millió Ft.

C . 1 .1 . Ü ze m i e re d m é ny a l a ku l á s a C . 1 .1 .1 . É r t é kesíté s nettó ár bev é te l é n e k a la kulá sa Az értékesítés nettó árbevételének bázisévhez viszonyított 140 574 millió Ftos (19,5 %-os) csökkenése a villamosenergia-kereskedelmi tevékenység 145 722 millió Ft-os csökkenéséhez, a szolgáltatási tevékenység 30 388 millió Ftos növekedéséhez, a termelési divízió eredményének 26 361 millió Ft-os csökkenéséhez és a rendszerirányítás, rendszerszintű szolgáltatások értékesítésének 812 millió Ft-os növekedéséhez kapcsolódik. Az erőművek (Termelési di-

C. 1.1.2. A ktivált saj át teljesítmények vízió) által termelt villamosenergia-értékesítés árbevétele 73 %-ban a társaságcsoporton belül realizálódik. Az értékesítés nettó árbevételén belül az exportértékesítés 25 070 millió Ftos növekedését főként az MVM Adwest GmbH konszolidált szintű export értékesítésének 17 345 millió Ft-os növekedése magyarázza.

Az aktivált saját teljesítmények bázisidőszakhoz viszonyított 1 468 millió Ftos növekedése főként a Szolgáltatási divízió – elsősorban az OVIT ZRt. építőipari tevékenysége – által a társaságcsoporton belül végzett saját teljesítmények 21 133 millió Ft összegű növekedésének, a MAVIR ZRt. 12 949 millió Ft-os növekedésének és a Paksi Atomerőmű Zrt. által elszámolt saját előállítású eszköz 9 280 millió Ft-os növekedésének az eredménye.


C . 1 .1 . 3. K ö lts é ge k r é szletezé se A költségként* elszámolt tételek a bázisévhez viszonyítva az alábbiak szerint alakultak: Megnevezés

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Anyagköltség

62 592

59 737

-2 855

-4,56

Igénybevett szolgáltatások értéke

35 439

39 710

4 271

12,05

3 481

3 809

328

9,42

407 833

241 284

-166 549

-40,84

31 361

33 790

2 429

7,75

540 706

378 330

-162 376

-30,03

Bérköltség

40 323

42 384

2 061

5,11

Személyi jellegű egyéb kifizetések

11 863

13 016

1 153

9,72

Bérjárulékok

15 388

16 105

717

4,66

Személyi jellegű ráfordítások

67 574

71 505

3 931

5,82

Értékcsökkenési leírás

36 311

39 305

2 994

8,25

644 591

489 140

-155 451

-24,12

Egyéb szolgáltatások értéke Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke Anyagjellegű ráfordítások

Költségek összesen

*Beleértve az eladott áruk és közvetített szolgáltatások beszerzési értékét is.

A költségként* elszámolt tételek öszszességében 155 451 millió Ft-tal csökkentek (24 %) a bázisidőszakhoz viszonyítva, erre főként az eladott áruk beszerzési értékének a csökkenése volt hatással, melyet főként az MVM Trade ZRt. csoporton kívüli felektől történő

villamosenergia beszerzési költségeinek csökkenése befolyásolt. A személyi jellegű ráfordítások összességében 3 931 millió Ft-tal növekedtek (5,82%) a bázisévhez képest, mely túlnyomó részt a társaságcsoportban elfogadott átlagos bérfejlesztésből adódik.

C . 1 .1 .4. Eg y é b bev é te le k é s r á ford ításo k alaku lása Az egyéb bevételek növekedésének legfőbb oka a CO2-kvótával kapcsolatos halasztott bevétel feloldásának igen nagymértékű növekedése volt, melynek legfőbb magyarázata, hogy a 2008. és 2009. évre járó CO2-kvótát egyaránt 2009-ben kapták meg a tagvállalatok. Ezek összegére halasztott bevételt képeztek 2009-ben, és az ebben az évben felhasznált és értékesített egységekhez, valamint a piaci értékelés alapján elszámolt értékvesztéshez kapcsolódóan ezt a halasztott bevételt részben feloldották az egyéb bevételekkel szemben.

A változás másik fő oka az MVM Partner ZRt. általi 2009. évi követelés faktorálásból származó bevétel volt, a faktorált követelések értéke az egyéb ráfordítások között szerepel (2 441 millió Ft). Az Európai Bizottság által jóváhagyott magyar szénipar 2004-2010. évekre vonatkozó szerkezetátalakítási terve keretében a társaságcsoporton belül a Vértesi Erőmű ZRt. jogosult – évenként degresszív módon meghatározott – támogatásra, melynek tárgyévi összege 7 476 millió Ft.

Az MVM Trade ZRt. 2008. évi mérlegében (és a konszolidált mérlegben is) a passzív időbeli elhatárolások között szereplő, 1 441 millió Ft értékű import többletköltség rendezéséről az ATEL AG a szerződés megszüntetése kapcsán utólag adott engedményként rendelkezett. A Niker d.o.o Jadran Ltd.-vel szembeni követelésére elszámolt értékvesztés visszaírása (850 000 EUR) külső szakértői értékbecslés alapján történt. A céltartalék-képzés és -felhasználás jogcímek szerinti bemutatását a B.5 pont részletesen tartalmazza.


Az egyéb bevételek alakulását a következő táblázat szemlélteti: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Értékesített immateriális javak és tárgyi eszközök

868

326

-542

-62,44

Kapott bírság, kötbér, késedelmi kamatok, kártérítés

257

183

-74

-28,79

Káresemények bevételei

91

1

-90

-98,90

Kapott támogatás, juttatás

27

40

13

48,15

8 507

7 476

-1 031

-12,12

60

0

-60

-100,00

7 040

7 337

297

4,22

CO2-kvótával kapcsolatos halasztott bevétel feloldás

9

9 403

9 394

104 377,78

Értékesített követelés ellenértéke (faktoring)

0

2 400

2 400

0,00

Atel utólag adott engedmény

0

1 441

1 441

0,00

Jadran Ltd.-vel szembeni követelés értékvesztés visszaírása

0

225

225

0,00

736

2 158

1 422

193,21

17 595

30 990

13 395

76,13

2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

424

771

347

81,84

5 956

0

-5 956

-100,00

Fizetett kártérítések, károkkal kapcsolatos ráfordítások

209

309

100

47,85

Fizetett bírság, kötbér, késedelmi kamatok

1 422

432

-990

-69,62

202

240

38

18,81

2 177

2 330

153

7,03

59

0

-59

-100,00

9

6 967

6 958

77 311,11

26 121

17 152

-8 969

-34,34

2 729

13 048

10 319

378,12

0

2 441

2 441

0,00

1 585

1 775

190

11,99

22 827

22 827

0

0,00

Költségvetéssel szemben elszámolt adók, járulékok

1 483

1 221

-262

-17,67

Önkormányzatokkal szemben elszámolt adók

6 377

6 815

438

6,87

635

189

-446

-70,24

72 215

76 517

4 302

5,96

Megnevezés

Szénipari szerkezetátalakítási támogatás KÁP Céltartalék-felhasználás

Egyéb Összesen

Az egyéb ráfordításokat a következő táblázat tartalmazza: Megnevezés Értékesített immateriális javak és tárgyi eszközök nyilvántartási értéke Kárpát Energo Zrt. aktív tőkekonszolidációs különbözet értékvesztése

Dolgozóknak fizetett rendszeres járadék Támogatások és juttatások KÁP CO2-kvóta Céltartalék-képzés Értékvesztés elszámolása Értékesített (faktorált) követelés értéke Tárgyi eszközök és immat. javak selejtezésének, egyéb kivezetésének nettó értéke KNPA

Egyéb Összesen


A Paksi Atomerőmű Zrt. által a Központi Nukleáris Pénzügyi Alapba (KNPA) befizetett, a költségvetési törvényben meghatározott tárgyévi összeg 22 827 millió Ft. A céltartalék-képzés és -felhasználás jogcímek szerinti bemutatását a B.5 pont részletesen tartalmazza. Az egyéb ráfordítások növekedésének egyik legfőbb oka, hogy a 2008. és 2009. évre járó CO2-kvótát egyaránt 2009-ben kapták meg a tagvállalatok, és az ezek felhasználásával, illetve értékesítésével kapcsolatos kivezetések az egyéb ráfordításokban jelennek meg.

A tárgyévben elszámolt értékvesztés kezdésében foglaltaknak megfelelően értékéből a Paksi Atomerőmű Zrt. nuk- – a könyvvizsgáló egyetértése és ilyen leáris üzemanyagkészletét érintő érték- tartalmú nyilatkozata mellett – eltért vesztése 1 997 millió Ft-tal alacsonyabb a törvény előírásaitól a megbízható és a bázisévben nukleáris üzemanyag- valós összkép fenntartása érdekében. készletre elszámolt 2 016 millió Ft ösz- A Kárpát Energo Zrt. által a 2009. évi szegű értékvesztéshez viszonyítva. konszolidált beszámolóba hozott befekAz egyéb ráfordításokat növelte 8 429 tetett eszközök értékét (8 429 millió Ft) millió Ft-al a Kárpát Energo Zrt. tárgyi nullára írta, melynek túlnyomó többséeszközeinek 2009. évi 100%-os leírása gét beruházás leírás (7 325 millió Ft), egy külső tanulmány alapján. A szám- illetve beruházási előleg leírás (1 054 viteli törvény 53. § (1) a. pontja értel- millió Ft) eredményezte. A 8 429 millió mében a folyamatban lévő beruházásra Ft-os leírás ezeken kívül még az ingatnem számolható el terven felüli érték- lanok 41 millió Ft-os, illetve egyéb becsökkenés. A független külső szakértő rendezések 9 millió Ft-os leírását taráltal készített értékelés alapján a Cso- talmazta. port a számviteli törvény 4. § (4) be-

C. 1.2. Pénzügyi műveletek eredményének értékelése Pénzügyi műveletek eredménye bázisévhez viszonyított változása az alábbi: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

16 808

22 007

5 199

30,93

3 136

2 440

-696

-22,20

105

5

-100

-94,94

4 927

7 299

2 372

48,14

393

107

-286

-72,84

Társult vállalkozások értékelése

3 221

5 863

2 642

-82,03

Egyéb

5 026

6 294

1 268

25,22

11 600

11 050

-550

-4,74

4 893

3 953

-940

-19,21

Egyéb fizetett kamat

91

37

-54

-59,47

Társult vállalkozások értékelése

21

30

9

42,42

Egyéb

6 595

7 031

436

6,61

Pénzügyi eredmény

5 208

10 957

5 749

110,00

Megnevezés Pénzügyi bevételek Kapott osztalék Kamatbevétel kapcs. váll-tól Kamatbevétel pénzintézettől Egyéb kapott kamat

Pénzügyi ráfordítások Pénzintézetnek fizetett kamat

A pénzügyi műveletek eredménye 2008. évhez képest 5 749 millió Ft-tal növekedett, melyre az alábbi főbb tényezők voltak hatással: A pénzügyi műveletek eredményének változását a kapott osztalékok -696 millió Ft-tal befolyásolták. 2009. évben a kapott osztalékok jelentősebb tételei az alábbiak szerint alakultak:

• Közös vezetésű vállalkozástól (Powerforum Zrt.) 26 millió Ft, • Egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozástól (ÉMÁSZ Nyrt.) 572 millió Ft, • Egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozástól (ELMŰ Nyrt.) 1 831 millió Ft. Pénzintézeteknek fizetett és kapott kamatok együttesen a pénzügyi eredményt 3 312 millió Ft-tal javították. A kapcsolt vállalkozásoktól kapott kamatok az alábbiak szerint alakultak: • EKS Service Kft. 1 millió Ft


C. 1. 3. A rendkívüli eredmény értékelése A rendkívüli eredmény fő tételei vonatkozásában az alábbiak szerint alakult: 2008. M Ft

2009. M Ft

Eltérés M Ft

Változás %

Rendkívüli bevételek

269

876

607

225,65

Véglegesen átvett pénzeszközök

262

199

-63

-24,05

Többletként fellelt eszközök

6

4

-2

-33,33

Elengedett kötelezettség értéke

0

233

233

0,00

Egyéb rendkívüli bevétel

1

440

439

43 900,00

Rendkívüli ráfordítások

6 059

3 816

-2 243

-37,02

Véglegesen átadott pénzeszközök, nyújtott támogatás

211

201

-10

-4,74

Állami alapjuttatás fix járadéka

144

108

-36

-25,00

Térítés nélkül átadott eszközök nyilvántatási értéke

8

35

27

337,50

Elengedett követelés értéke

0

727

727

0,00

5 682

2 217

-3 465

-60,98

14

528

514

3 671,43

-5 790

-2 940

2 850

-49,22

Megnevezés

Nem a szokásos vállalkozási tevékenység körébe tartozó módon keletkezett értékvesztés Egyéb rendkívüli ráfordítás Rendkívüli eredmény

A rendkívüli eredmény a bázisidőszakhoz viszonyítva 2 850 millió Ft-tal nőtt. A fejlesztési célra átvett pénzeszközök a számviteli törvény előírásainak megfelelően a fejlesztés során létrejött eszközhöz kapcsolódóan, az eszköz ér tékcsökkenési leírási ütemének megfelelően kerülnek rendkívüli bevételként elszámolásra. A fejlesztési célra átvett pénzeszközből rendkívüli bevételként elszámolásra került a MAVIR ZRt.-nél

155 millió Ft, a Vértesi Erőmű ZRt.-nél pedig 40 millió Ft a megvalósult használatba vett eszközök értékcsökkenési leírásával egyezően. A nem a szokásos vállalkozási tevékenység körébe tartozó módon keletkezett értékvesztéssel kapcsolatos rendkívüli ráfordítások összegét a paksi Erzsébet Szállóval kapcsolatos beruházásra elszámolt terven felüli értékcsökkenés (2 217 millió Ft) adja.

C. 2. A társaságcsoport konszolidált adófizetési kötelezettsége A társaságcsoportnak – azaz a konszolidációba teljes körűen bevont leányvállalatoknak – a 2009. évben ténylegesen 24 831 millió Ft adófizetési (társasági adó és különadó) kötelezettsége keletkezett. A tárgyévi látens adó -274 millió Ft, ami a konszolidálás miatti társasági adó-

különbözet értéke, mely a ténylegesen fizetendő adófizetési kötelezettséget nem változtatja, csak megmutatja, hogy a konszolidálásba bevont vállalkozásoknak 274 millió Ft-tal kevesebb társasági adófizetési kötelezettsége keletkezett volna az összevont (konszolidált) eredménykimutatás alapján.


D

VA G Y O N I , P É N Z Ü G Y I , J Ö V E D E L M I H E LY Z E T A L A K U L Á S Á T B E M U TAT Ó M U TAT Ó S Z Á M O K


D. 1. A társaságcsoport vagyoni helyzetének alakulása Befektetett eszközök aránya


Összes eszköz

Érték

2008. december 31.

565 475

785 207

72%

2009. december 31.

616 962

814 727

76%

Forgóeszközök

Összes eszköz

Érték

2008. december 31.

212 705

785 207

27%

2009. december 31.

187 868

814 727

23%

Saját tőke

Összes forrás

Érték

2008. december 31.

451 294

785 207

57%

2009. december 31.

489 828

814 727

60%

Kötelezettségek

Saját tőke

Érték

2008. december 31.

198 026

451 294

44%

2009. december 31.

191 220

489 828

39%

Saját tőke

Jegyzett tőke

Érték

2008. december 31.

451 294

200 316

225%

2009. december 31.

489 828

200 316

245%

Saját tőke + Hosszú lejáratú kötelezettségek


Érték

2008. december 31.

522 583

565 475

92%

2009. december 31.

574 716

616 962

93%

Saját tőke (E Ft)

Részvények darabszáma

Érték (E Ft/db)

2008. december 31.

451 293 563

25 039 540

18,02

2009. december 31.

489 827 326

25 039 540

19,56

Forgóeszközök aránya

Tőkeellátottsági mutató

Tőkefeszültségi mutató

Tőkenövekedési ráta

Befektetett eszközök fedezettsége

Egy részvényre jutó könyv szerinti érték (BVPS)

A befektetett eszközök és a forgóeszközök arányára meghatározó befolyással volt a befektetett eszközökön belül a tárgyi eszközök és a befektetett pénzügyi eszközök növekedése, míg a forgóeszközökön belül a pénzeszközök csökkenése. A tőkenövekedési ráta javulását a saját tőke növekedése okozta.


D. 2. A társaságcsoport pénzügyi helyzetének alakulása Tőkeáttétel

Kötelezettségek

Összes forrás

Érték

2008. december 31.

198 026

785 207

25%

2009. december 31.

191 220

814 727

23%

1

Saját tőke

Érték

2008. december 31.

-2 552

451 294

-1%

2009. december 31.

51 923

489 828

11%

Forgóeszközök

Rövid lejáratú kötelezettség

Érték

2008. december 31.

212 705

115 962

1,83

2009. december 31.

187 868

96 256

1,95

Pénzeszközök + követelések + értékpapírok

Rövid lejáratú kötelezettség

Érték

2008. december 31.

153 177

115 962

1,32

2009. december 31.

115 856

96 256

1,20

Készletek átlagos állománya (CO2 kvóta nélkül)

Értékesítés nettó árbevétele/nap

Érték (nap)

2008. december 31.

56 739

1 971

28,79

2009. december 31.

65 770

1 591

41,34

Átlagos vevőállomány (kapcsolt vevőkkel)

Értékesítés nettó árbevétele/nap

Érték (nap)

2008. december 31.

54 725

1 971

27,77

2009. december 31.

57 961

1 591

36,43

Átlagos szállítóállomány (kapcsolt szállítókkal)

Anyagjellegű ráfordítás/nap

Érték (nap)

2008. december 31.

52 495

1 477

35,53

2009. december 31.

51 152

1 037

49,35

2

Kamatráfordítás

Érték

2008. december 31.

88 224

4 981

17,71

2009. december 31.

116 656

3 990

29,24

Eladósodottsági ráta

Likviditási ráta

Likviditási gyorsráta

Készletek forgási időtartama

Vevők forgási időtartama

Szállítók forgási időtartama

Nettó adósság

Kamatfedezeti mutató

1 2

EBITDA

Kamatozó kötelezettségek–pénzeszközök–forgatási célú értékpapírok Üzemi eredmény+amortizáció

A likviditás javulását a rövid lejáratú kötelezettségek – a forgóeszközöket meghaladó – csökkenése okozta.

A kamatfedezeti mutató javulására az üzemi eredmény + 25 195 millió Ft-os növekedése volt hatással.


D. 3. A társaságcsoport jövedelmezőségének alakulása Sajáttőke-arányos nyereség (ROE)

Adózott eredmény

Saját tőke

Érték

2008. december 31.

39 657

451 294

8,79%

2009. december 31.

60 811

489 828

12,41%

Adózott eredmény

Összes eszköz

Érték

2008. december 31.

39 657

785 207

5,05%

2009. december 31.

60 811

814 727

7,46%

Adózott eredmény


Érték

2008. december 31.

39 657

721 241

5,50%

2009. december 31.

60 811

580 667

10,47%

Fizetendő osztalék

Jegyzett tőke

Érték

2008. december 31.

38 815

200 316

19,38%

2009. december 31.

35 067

200 316

17,51%

Adózott eredmény (E Ft)

Részvények darabszáma

Érték (E Ft/db)

2008. december 31.

39 657 094

25 039 540

1,58

2009. december 31.

60 810 892

25 039 540

2,43

EBITDA


Érték

2008. december 31.

88 224

721 241

12,23%

2009. december 31.

116 656

580 667

20,09%

Eszközarányos eredmény (ROA)

Árbevételarányos eredmény (ROS)

Osztalékfizetési ráta

Egy részvényre jutó adózott eredmény (EPS)

EBITDA ráta

A társaságcsoport jövedelmezősége az előző évhez képest javult.


D.4. Cashflow-kimutatás A társaságcsoport 2009. december 31én 38 271 millió Ft záró pénzeszközállománnyal rendelkezett, amely 34 393 millió Ft-tal kevesebb az előző évi állománynál. Az akvizícióval kapcsolatos pénzeszközváltozás soron belül a jelentős tétel a Hungarowind Kft. 2009. évi megszerzésével kapcsolatos pénzeszközváltozás, melynek értéke 1 800 millió Ft (az MVM Zrt. által a Hungarowind Kft. megvásárlásáért kifizetett összeg), csökkentve 2 millió Ft-tal (a Hungarowind Kft. pénzeszközállománya az akvizíció időpontjában), azaz összességében 1 798 millió Ft pénzeszköz csökkenés. A Hungarowind Kft. tárgyi eszközeinek állománya az akvizíció időpontjában 7 793 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett eszközök voltak, ez az eszköznövekedés nem lett figyelembe véve a cashflowkimutatás Befektetett eszközök növe-

kedése sorában bemutatott pénzeszköz-csökkenésben. A Hungarowind Kft. egyéb követeléseinek az állománya az akvizíció időpontjában 24 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett eszközök voltak, ez az eszköznövekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Egyéb követelések változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. A Hungarowind Kft. aktív időbeli elhatárolásainak az állománya az akvizíció időpontjában 95 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett eszközök voltak, ez az eszköznövekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Aktív időbeli elhatárolások változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. A Hungarowind Kft. harmadik féltől kapott hiteleinek az állománya az akvizíció időpontjában 8 256 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében bekerült kötelezettségek voltak, ez a kö-

telezettség-növekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Hitel, kölcsön felvétele sorában bemutatott pénzeszköz növekedésben. A Hungarowind Kft. egyéb rövid lejáratú kötelezettségeinek az állománya az akvizíció időpontjában 37 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében bekerült kötelezettségek voltak, ez a kötelezettség-növekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban. A Hungarowind Kft. passzív időbeli elhatárolásainak az állománya az akvizíció időpontjában 204 millió Ft volt. Mivel ezek egy akvizíció keretében megszerzett kötelezettségek voltak, ez a kötelezettség növekedés nem lett figyelembe véve a cashflow-kimutatás Passzív időbeli elhatárolások változása sorában bemutatott pénzeszközváltozásban.

SorMegnevezés (értékek M Ft-ban) szám

2008. dec. 31.

2009. dec. 31.

1.

Adózás előtti eredmény (+/-)

51 331

85 368

2.

Elszámolt amortizáció (+)

36 311

39 346

3.

Elszámolt értékvesztés és visszaírás (+/-)

9 305

3 038

4.

Elengedett követelések értéke

0

727

5.

Tárgyi eszközök, immateriális javak selejtje, leltárhiánya (+)

1 674

1 008

6.

Terven felüli é.cs. (+)

51

11 961

7.

Befektetett eszközök értékesítésének, vagyontárgyak apportálásának eredménye (-/+)

-285

399

8.

Kapott osztalék, részesedés (-)

-3 136

-2 440

9.

Hitel, adott-kapott kölcsön és kötvénytartozások átértékelési különbözete (+/-)

2 267

1 177

10.

Társult vállalkozások tárgyévi értékelése (+/-)

-3 200

-5 833

11.

Véglegesen átadott pénzeszközök (+)

2 388

2 532

12.

Véglegesen kapott pénzeszközök (-)

-8 797

-7 714

13.

Fizetett, fizetendő adó (nyereség után) (-)

-12 264

-24 831

14.

Fizetett, fizetendő osztalék, részesedés (-)

-38 815

-58 821

I./A

MŰKÖDÉSI CASHFLOW, A MŰKÖDŐ TŐKE VÁLTOZÁSA NÉLKÜL

36 830

45 917

15.

Vevőkövetelés változása (-/+)

2 345

10 250

16.

Forgóeszközök (vevőkövetelés, cash pool, egyedi kölcsön és pénzeszköz nélkül) változása (-/+)

-19 129

-17 418


SorMegnevezés (értékek M Ft-ban) szám

2008. dec. 31.

2009. dec. 31.

-8 242

-11 457

-281

-1 100

-10 573

-4 841

-33

-20

-3 707

-2 546

19 082

9 817

16/a.

Készletek változása (-/+)

16/b.

Kapcsolt vállalkozásokkal szembeni követelések (cash pool és egyedi kölcsön nélküli) változása (-/+)

16/c.

Egyéb követelések változása (-/+)

16/d.

Értékpapírok változása (-/+)

17.

Aktív időbeli elhatárolások változása (-/+)

18.

Céltartalék képzés és -felhasználás különbözete (+/-)

19.

Szállítói kötelezettség változása (+/-)

1 215

-962

20.

Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása (+/-)

1 085

1 812

20/a.

Kapcsolt vállalkozásokkal szembeni kötelezettségek (cash pool és egyedi kölcsön nélküli) változása (+/-)

36 184

-3 675

-35 099

5 487

20 992

-15 328

-37

23

776

-700

20/b. Rövid lejáratú kötelezettségek egyéb változásai (+/-) 21.

Passzív időbeli elhatárolások változása (+/-)

22.

Aktív tőkekonszolidációs különbözet változása (+/-)

23.

Passzív tőkekonszolidációs különbözet változása (+/-)

I./B

MŰKÖDŐ TŐKE VÁLTOZÁSA

22 622

-15 052

I.

MŰKÖDÉSI CASHFLOW

59 452

30 865

24.

Befektetett eszközök beszerzése (-)

-70 737

-63 043

24/a.

Befektetett eszközök növekedése(-)

-76 352

-57 631

24/b. Beruázásra adott előlegek változása (+/-)

2 021

-4 285

24/c.

Beruházási szállító változása (+/-)

3 594

-1 127

25.

Befektetett eszközök eladása (+)

708

399

26.

Akvizícióval kapcsolatos pénzeszközváltozás (+/-)

844

-1 797

27.

Kapott osztalék, részesedés (+)

3 136

2 440

II.

BEFEKTETÉSI CASHFLOW

-66 049

-62 001

28.

Részvénykibocsátás, tőkebevonás bevétele (+)

0

0

29.

Részvénybevonás, tőkekivonás (tőkeleszállítás) (-)

-315

-188

30.

Külső tulajdonosok részesedése (+/-)

-4 880

1 764

31.

Kötvény, hitelviszonyt megtestesítő értékpapír kibocsátásának bevétele (+)

0

0

32.

Kötvény, hitelviszonyt megtestesítő értékpapír visszafizetése (-)

0

0

33.

Hitel, kölcsön felvétele (+)

3 711

4 731

34.

Hitel és kölcsön törlesztése, visszafizetése (-)

-7 921

-14 820

35.

Cash pool követelések és lv.-nak adott egyedi kölcsön változása (-/+)

-846

96

36.

Cash pool kötelezettségek és anyavállalattól kapott egyedi kölcsön változása (+/-)

0

0

37.

Hosszú és rövid lejáratra nyújtott kölcsönök és elhelyezett bankbetétek törlesztése, megszüntetése, beváltása (+)

3 302

534

38.

Hosszú és rövid lejáratra nyújtott kölcsönök és elhelyezett bankbetétek növekedése (-)

-7 722

-326

39.

Véglegesen kapott pénzeszközök (+)

8 508

7 533

40.

Véglegesen átadott pénzeszközök (-)

-2 388

-2 532

41.

Alapítókkal szembeni, ill. egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek változása (+/-)

-133

-49

III.

FINANSZÍROZÁSI CASHFLOW

-8 684

-3 257

IV.

PÉNZESZKÖZÖK VÁLTOZÁSA

-15 281

-34 393


D. 5. Hitelszerződéshez kapcsolódó mutatók Korrigált EBITDA1

Kamatráfordítások2

Érték

2008. december 31.

86 052

2 802

30,71

2009. december 31.

112 995

1 697

66,59

3

4

Érték

Szindikált hitelmutató I.

Szindikált hitelmutató II.

Korrigált Nettó Adósság

Nettó Eszközérték

2008. december 31.

-23 077

493 809

-0,05

2009. december 31.

35 573

539 080

0,07

1

2 3

4

+ csoportszintű üzemi eredmény - teljes körűen bevont projekttársaságok üzemi eredménye + csoportszintű kapott osztalék + csoportszintű amortizáció - teljes körűen bevont projekttársaságok amortizációja + csoportszintű fizetett kamatok - teljes körűen bevont projekttársaságok fizetett kamatai + csoportszintű kamatozó kötelezettség - teljes körűen bevont projekttársaságok konszolidációs körön kívüli kamatozó kötelezettségei - csoportszintű pénzeszközök + teljes körűen bevont projekttársaságok pénzeszközei + csoportszintű eszközök - csoportszintű immateriális javak - csoportszintű céltartalékok - csoportszintű költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása projekttársaságok = Miskolci Fűtőerőmű, MVM Észak-Buda, Tatabánya Erőmű

A Nettó Eszközérték és a Korrigált Nettó Adósság esetében a szindikált hitelszerződésnek megfelelően pontosítottuk a kalkuláció módját, és ezért a 2008. évi mutatót is ennek megfelelően mutatjuk be. A BNP Paribas, ING London, KBC és Citibank fő szervező bankokkal kötött szindikált hitelszerződés alapján a korrigált

EBITDA és a kamatráfordítások arányának nagyobbnak kell lennie 3-nál, míg a Korrigált nettó adósság és a Nettó Eszközérték arányának kisebbnek kell lennie 0,9-nél. A 2008. és 2009. évi hitelmutatók alapján az MVM Zrt. teljesítette a hitelszerződésben meghatározott mutatókat.


E

T Á J É K O Z TAT Ó R É S Z


E. 1. Kapcsolt vállalkozások és egyéb részesedési viszonyok Az MVM Zrt. a számviteli törvény előírásai alapján konszolidált éves beszámolót készít az MVM társaságcsoportra vonatkozóan. A konszolidált és a társasági egyedi beszámoló a társaság székhelyén tekinthető meg.

E. 2. A részvénytársaság tisztségviselőinek járandósága Az Igazgatóság és Felügyelő Bizottság tagjainak 2009. évi tevékenységéért az alábbi járandóság került kifizetésre: Megnevezés

Tiszteletdíj bruttó összege Ft

Igazgatóság

27 436 738

Felügyelő Bizottság

15 486 956

Összesen:

42 923 694

Részükre sem elôleg, sem kölcsön folyósítására nem került sor.

E. 3. Kutatás-kísérleti fejlesztési tevékenység A Paksi Atomerőmű Zrt-nél a kísérleti fejlesztés aktivált értékének állománya a bázisévhez képest 67 millió Ft-tal csökkent az alábbi tételek összesített hatásaként: A kísérleti fejlesztés nyitó állománya: +175 millió Ft A tárgyévben kutatás-fejlesztési költségként elszámolt 644 millió Ft-ból az immateriális javak befejezetlen kísérleti fejlesztésként állományba vett értéke: +75 millió Ft A tárgyévben a kísérleti fejlesztés állománya csökkent, az eszközökre történő aktiválás következtében: -142 millió Ft A kísérleti fejlesztés tárgyévi záró állománya: +108 millió Ft


E. 4. A könyvviteli szolgáltatás körébe tartozó feladatok irányításáért, vezetéséért felelős személy nyilvántartásban szereplő adatai Gombkötő Zsuzsa Lakcím: 2111 Szada, Szőlő utca 22. Az MVM Zrt. számviteli osztályának vezetője, a Pénzügyminisztérium 93/ 2002.(V.5.) Kormányrendelet alapján, 173418. számon nyilvántartásba vett könyvviteli szolgáltatási tevékenység folytatására jogosult személy. A Magyar Villamos Művek Zrt. részére a számviteli szolgáltatást a MVM KONTÓ Pénzügyi és Számviteli Szolgáltató Központ ZRt. nyújtja.

Az MVM KONTÓ ZRt-nél a könyvviteli szolgáltatás körébe tartozó feladatok irányításáért felelős személy nyilvános adatai: Sziklai Marianna Éva Lakcím: 1063 Budapest, Szinyei Merse u. 22-24. A Pénzügyminisztérium 93/2002. (V. 5.) Kormányrendelet alapján, 139549. számon nyilvántartásba vett könyvviteli szolgáltatási tevékenység folytatására jogosult személy.

E. 5. Az éves beszámoló aláírására jogosult személyek Aláírásra jogosultak Név

Cím

Együttes aláírási jogosultsággal: Mártha Imre – vezérigazgató

4644 Mándok, Petőfi S. utca 7.

Lehőcz Balázs Gábor - gazdasági vezérigazgató-helyettes

1029 Budapest, Dámvad utca 2.

E. 6. Könyvvizsgálat A Társaság könyvvizsgálója:

Ernst & Young Könyvvizsgáló Kft.

Könyvvizsgálat elvégzéséért felelős személy:

Havas István könyvvizsgáló Anyja neve: Dr. Faragó Anna Lakcím: 1021 Budapest, Széher út 10.

Könyvvizsgálói engedély száma:

003395


E. 7. Egyéb kiegészítő információk Az MVM Trade ZRt. és az MVM Partner ZRt. tőkeemelése Az MVM csoport kereskedelmi divíziójában régóta tervezett és szükséges, a jövőt szolgáló tőkerendezésre kerül sor 2010-ben a gazdasági környezetből eredő esetleges kedvezőtlenebb jövőbeni finanszírozási feltételek megelőzése érdekében. Mérlegben nem szereplő kötelezettségek:

M V M Zr t. Biztosítékokkal fedezett kötelezettsé- • Az MVM Zrt. az MVM Partner ZRt. és gek (90.§ (3) (a)) az MVM-Adwest GmbH villamosener• A Világbanktól a szekunder tartalék gia-kereskedelmi ügyleteiből eredő gázturbinák létesítésére 1998-ban felmindenkori fizetési kötelezettségei- • vett hitelhez kapcsolódóan az MVM re összesen 21 000 000 EUR összegig Zrt. 1997. júliusában árbevétel-engedkezességet vállalt három külföldi vilményezési megállapodást kötött a lamosenergia-ipari társaság felé. Pénzügyminisztériummal (PM). Ennek • Az MVM Zrt. az MVM-Adwest GmbH vilértelmében a DÉMÁSZ Nyrt. az MVM lamosenergia-kereskedelmi ügyleteiZrt. felé fennálló mindenkori tartozáből eredő mindenkori fizetési kötele- • sát a PM felé teljesíti, amennyiben a zettségeire összesen 7 000 000 EUR Világbanknak érvényesítenie kellene a összegig kezességet vállalt három magyar állammal szembeni garanciakülföldi villamosenergia-ipari társaigényét (a hitel lejárata: 2012. március ság felé. 15.). • Az MVM Zrt. az MVM Partner ZRt. villa- • mosenergia-kereskedelmi ügyleteiből Vállalt kezességek (90.§ (3) (c)) eredő mindenkori fizetési kötelezett• Az MVM Zrt. az MVM-Adwest GmbH ségeire összesen 9 000 000 EUR öszEEX tőzsdetagságához kapcsolódóan szegig kezességet vállalt három külföl1 000 000 EUR összegig készfizető kedi villamosenergia-ipari társaság felé. zességet vállalt az érintett klíringtag • Az MVM Zrt. az MVM Partner ZRt. vilfelé. lamosenergia-kereskedelmi ügyletei• Az MVM Zrt. az MVM Trade ZRt., az ből eredő mindenkori fizetési köteleMVM Partner ZRt. és az MVM-Adwest zettségeire rendre 2 750 000 EUR, GmbH villamosenergia kereskedelmi 3 800 000 EUR, illetve 1 600 000 EUR • ügyleteiből eredő mindenkori fizetési összegig kezességet vállalt három hazai kötelezettségeire összesen 6 000 000 villamosenergia-ipari társaság felé. EUR összegig kezességet vállalt egy • Az MVM Zrt. az MVM Trade ZRt. villakülföldi villamosenergia-ipari társamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből ság felé. eredő mindenkori fizetési kötelezett-

ségeire 3 000 000 EUR összegig kezességet vállalt egy hazai villamosenergia-ipari társaság felé. Az MVM Zrt. a Vértesi Erőmű ZRt. villamosenergia-kereskedelmi ügyleteiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire 195 millió Ft összegig kezességet vállalt egy hazai villamosenergia-ipari társaság felé. Az MVM Zrt. az MVM Észak-Buda Projekt Kft. hosszú távú karbantartási szerződésből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire kezességet vállalt a TURBOMACH S.A. felé. Az MVM Zrt. egyes leányvállalatai (MAVIR ZRt., MVM Trade ZRt., Paksi Atomerőmű Zrt., OVIT ZRt., MVM Partner ZRt., Vértesi Erőmű ZRt., Tatabánya Erőmű Kft., MVM Investment Ukrajna Kft., Bakonyi Kombiciklus Kft.) K&H Bank Zrt.-vel kötött treasury keretszerződéseiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire készfizető kezességet vállalt a K&H Bank Zrt. felé. Az MVM Zrt. az MVM Trade ZRt. Unicredit Bank Zrt.-vel kötött treasury keretszerződéseiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire készfizető kezességet vállalt az érintett bank felé.


• Az MVM Zrt. a Római Irodaház Kft. Erste Bank Hungary Nyrt.-vel kötött szerződéseiből eredő mindenkori fizetési kötelezettségeire készfizető kezességet vállalt az érintett bank felé 39 millió EUR összegig. • Az Európai Bizottság Versenypolitikai főigazgatósága C 41/2005. számon a tiltott állami támogatások kapcsán, COMP/B-1/39318. számon pedig versenyjogi vizsgálat kapcsán vizsgálta az MVM Zrt. által kötött HTM-ek összeegyeztethetőségét a közösségi joggal. A C41/2005. számon indított ügyben az eljárás a Magyar Állammal szemben folyt, a vizsgálat célja annak tisz-

tázása volt, hogy az erőművi HTM-ek, illetve a kapacitás-felszabadítás után fizetett átállási költségmechanizmus tiltott állami támogatásnak minősülhet-e. A COMP/B-1/39318. számon indított ügyben a Bizottság azt vizsgálja, hogy az érintett villamosenergia-piacon, elsősorban a megkötött HTM-eken keresztül megvalósít-e erőfölénnyel való visszaélést az MVM Zrt., illetve a tulajdonában álló kereskedelmi társaságok. • A fentiekben ismertetett EU vizsgálatokra figyelemmel, a Kormány, a villamosenergia-iparban kötött hosszú távú szerződések rendezéséről szóló 2080/2007.(V.11.) Korm. sz. határozatában előírta, a villamosenergia-iparban kötött hosszú

távú szerződések (HTM-ek) az EU gi magatartások kapcsán felmerült feltételeihez igazodó újratárgyaaggályokat. lását, rendezését. A HTM-ek hely• A Társaság vezetésének megítézetének rendezésére irányuló tárlése szerint a HTM-ekkel összefüggyalások során a kormányzat által gésben az erőművek felé esetlegeelőírt alapelvek és feltételek mensen felmerülő kötelezettségek a tén az MVM Trade ZRt. 2008. véMagyar Államot terhelik. Emiatt, géig sikeresen újratárgyalta a Pakvalamint mivel az említett esetlesi Atomerőművel, a Mátrai Erőges jövőbeni kötelezettségnek sem művel, a Csepeli Erőművel és a a felmerülése, sem pedig az öszBudapesti Erőművel érvényben szege jelenleg nem megítélhető, lévô HTM-jeit, ezen társaságokkal sem a Társaság, sem az MVM Traúj, EU konform kereskedelmi megde ZRt. nem képzett céltartalékot állapodásokat kötött. a HTM-ek megszűnésével kapcso• A C-41/2005. számú ügyben az Eulatban. rópai Bizottság 2008. június 4-én, C(2008)2223 számon határozatot hozott, melyben megállapította, MAVIR ZR t. hogy az erőművekkel kötött HTM- • Az Energy Capital Zrt. kártérítés megek tiltott állami támogatást tartalfizetése iránt peres eljárást indított a maznak, és felszólította a Magyar MAVIR ZRt. ellen a Fővárosi BírósáÁllamot, hogy a tiltott állami támogon. A felperes a kereseti kérelmében gatásokat 6 hónapon belül szüna kártérítés jogalapjaként azt jelöltesse meg. A határozat végrehajte meg, hogy a MAVIR ZRt. 2008. év tásaként a Parlament meghozta a során megtagadta a felperes háló2008. évi LXX. törvényt, mely törzati hozzáférését a magyar-ukrán vény 2008. december 31-ével meghatármetszéken. Ennek következtében szüntette az ezen időpontig egyéb a felperes állítása szerint, őt 5 339 734 módon meg nem szüntetett HTMEUR összegű kár érte, valamint ennek eket. A törvény erejénél fogva így kamata és a felmerült perköltség. Felmegszűnt az MVM Trade ZRt. és a peres a kereseti követelésében a kár Dunamenti Erőmű Zrt., valamint az összegét 2008. május 26-tól 2008. AES Tisza Erőmű Kft. között fennszeptember 30-ig terjedő időre hatáállt HTM. A fentiekben megjelölt, rozta meg. Fenntartotta azonban a jokorábban sikeresen újratárgyalt got arra, hogy az ítélethozatalig felHTM-ek az új kereskedelmi megmerülő további kárait, annak kamataállapodások létrejöttével, a Felek it és a perköltséget is érvényesítse. A akaratából szűntek meg. 15/2009. (I.30.) Kormányrendelet ér• A COMP/B-1/39318. számon indított telmében azonban 2009. február 1-től ügyben az Európai Bizottság 2008. határmetszékenként legfeljebb 350 december 19-én arról értesítette MW határkeresztező kapacitás haszlevélben az MVM Zrt.-t, hogy a könálati jog az allokáció során szabad zel két évig tartó versenyjogi vizskapacitásnak minősül és a magyar-ukgálatot érdemi határozat megrán határmetszéken is kiosztásra kehozatala nélkül lezárták. Az ügy rül. A Fővárosi Bíróságon az elsőfokú adminisztratív lezárása azt jelenperes eljárás jelenleg is folyamatban tette, hogy az Európai Bizottság van. A kereset beadásától számítottan semmi olyan körülményt nem tuközel másfél év telt el, de az eljáró eldott feltárni, ami megalapozta volsőfokú bíróság még nem határozott. na a feltételezett tiltott versenyjoEbből egyrészt arra lehet következtet-


ni, hogy az ügy rendkívül komplex, bo- • 2008. augusztus 4-én a 08/44/951/170. nyolult, a magyar bírósági gyakorlatszámú megbízólevél alapján az APEH ban hasonló vagy analóg esetek nem elindította a MAVIR ZRt. 2005-2006. ismertek, másrészt pedig, hogy a felévi átfogó adóellenőrzését. 2009. febperesi kereset jogalapja és összegszeruár 18-án a társaság megkapta a vizsrűsége nem megalapozott. Az elsőfokú gálattal kapcsolatos hivatalos jegyzőbírósági eljárásban jelenleg a jogalap könyvet, melyben néhány kisebb tékérdésében folyik a bizonyítási eljátel mellett társasági adóhiányként rás. A következő tárgyalás időpontja: 503 millió Ft-ot, míg általános forgal2010. április 14. Arra a nem várt esetmi adóban 2 193 millió Ft adóhiányt álre, ha a MAVIR ZRt. a peres eljárásban lapítottak meg a MAVIR ZRt. terhére. részben vagy egészben elmarasztalA MAVIR ZRt. a jegyzőkönyvben leírnák, akkor mindenképpen szándékuktakkal nem értett egyet, ezért törvéban áll fellebbezést beadni a Magyar nyi lehetőségükkel élve 2009. márciKöztársaság Legfelsőbb Bíróságának. us 4-én hivatalosan benyújtásra került A Gazdasági Versenyhivatal Hálózatos a jegyzőkönyv észrevételezése. 2009. Ágazatok Irodája 2009. február 2-án július 3-án megkapták a hivatalos hakelt végzésében értesítette a MAVIR tározatot, melyben a társaság terhéZRt.-t arról, hogy az ukrán-magyar re több adónemet érintően 20,3 millió határmetszékhez történő hozzáférés Ft adókülönbözet került megállapításkérdésében gazdasági erőfölénnyel ra, melyre 9,7 millió Ft adóbírságot és való visszaélés tilalmának feltételezett 4,9 millió Ft késedelmi pótlékot szabmegsértése miatt versenyfelügyeleti tak ki. A 2009. február 18-i hivatalos eljárást kezdeményezett a társaság APEH jegyzőkönyvben szereplő, fenellen. A vizsgálat jelenleg is folyamattiekben leírt adóhiányok tekintetében ban van. – a jegyzőkönyvben szereplő APEH álA Gazdasági Versenyhivatal 2009. év láspont fenntartása ellenére – a társasorán több levélben kért adatokat, sággal szemben adókülönbözet, valainformációkat és magyarázatokat a mint ezzel kapcsolatos szankció nem MAVIR ZRt.-től. Számos alkalommal került megállapításra. személyes meghallgatásokat is foga- • Kaposvár Megyei Jogú Város Közigaznatosítottak az ügyben. A Gazdasági gatási Igazgatóság Adóügyi Irodája a Versenyhivatal a 2009. december 1699.794-4/2009. számú megbízólevélán kelt végzésében tájékoztatta a lel helyi iparűzési adónemben bevalláMAVIR ZRt.-t arról, hogy a versenyfesok utólagos vizsgálatára irányuló ellügyeleti eljárás elintézési határidejét lenőrzést rendelt el a MAVIR ZRt.-nél. 2010. április 16-ig meghosszabbítotAz ellenőrzés alá vont időszak: 2006ta. A Gazdasági Versenyhivatal ezen 2008. adóévek. A megbízólevél 2009. versenyfelügyeleti eljárása szoros öszoktóber 26-án került aláírásra. Az elszefüggésben van a fentiekben részlelenőrzés befejezésének határideje, tezett Energy Capital Zrt. által indított beleértve az ellenőrzés megkezdésépolgári peres kártérítési eljárással. nek és befejezésének napját, 120 nap, A peres ügyek közül a fentiekben röazaz 2010. február 22. A jegyzőkönyvviden összefoglalt ügylet kimenetele be foglalt észrevételek a társaság száa mérlegkészítés időpontjában még mára még nem ismertek, azonban az nem megítélhető, ezért erre vonatellenőr szóban tett tájékoztatásakor kozóan a beszámoló nem tartalmaz kilátásba helyezte, hogy a revízió kicéltartalékot. A MAVIR ZRt. vezetése fogásolja a társaságunk által igénybeminden vonatkozó jogszabályt és elővett közvetített szolgáltatások között írást figyelembe vett és betartott. kimutatott rendelkezésre állási díjak

(lekötött kapacitások) helyi iparűzési adóalapból történő levonhatóságát. Mivel a társaság a fenti állásponttal nem ért egyet, ezért ezzel kapcsolatban a beszámolóban céltartalékot nem szerepeltet.

Paksi Ato merő mű Zr t. • A részvénytársaság helyzetére, annak értékelésére jelentősen kiható – mérlegben nem szereplő – kötelezettségek (kezességvállalás, váltó átruházásából eredő, függő és biztos fizetési kötelezettség, stb.) az alább részletezetteken túl nincsenek. • A Paksi Atomerőmű Zrt. pénzügyi helyzetének szempontjából jelentőséggel bíró, az 5-6. blokkot érintő, a mérlegben kimutatott fix összegű járadékfizetési kötelezettség 2009. év szeptemberében megszűnt. • A társaságnak nincs olyan zálogjoggal vagy hasonló joggal biztosított kötelezettsége, aminek visszafizetendő öszszege nagyobb a kapott összegnél. • A társaság a halasztott vámfizetési engedélyhez 500 millió Ft összegű bankgaranciával rendelkezik. • A társaság igazgatósága megtárgyalta a Felügyelő Bizottság által folytatott vizsgálatok (Erzsébet Szálló, Energianád, pótdíj) lezárásáról szóló jelentéseket. Az igazgatóság indokoltnak tartotta a büntetőjogi felelősség megállapítására irányuló eljárás megindítását. Ugyanakkor, az MVM Zrt. vezérigazgatójának tájékoztatása szerint, az MVM


Zrt. igazgatósága a szükséges jogi lépéseket már megtette, ezért külön eljárás nem került elindításra. • Az Atomenergiáról szóló 1996. évi CXVI. törvény (Atomtörvény) 40. §-a rendelkezik a radioaktív hulladékok végleges elhelyezéséről, valamint a kiégett üzemanyag átmeneti tárolásával és végleges elhelyezésével, továbbá a nukleáris létesítmény leszerelésével összefüggő feladatok elvégzéséről. A 41. § kimondja, hogy a radioaktív hulladék végleges elhelyezésével, valamint a kiégett üzemanyag átmeneti tárolásának és végleges elhelyezésének, továbbá a nukleáris létesítmény leszerelésének költsége az engedélyest, költségvetési intézmény esetén a központi költségvetést terheli. A Kormány az Országos Atomenergia Hivatalt bízta meg azzal, hogy a feladatok ellátására alapítsa meg a Radioaktív Hulladékokat Kezelő Közhasznú Társaságot. Ugyanezen rendelet 62. §-a szerint a Központi Nukleáris Pénzügyi Alap (KNPA vagy Alap) elkülönített állami pénzalapként finanszírozza e feladatok végrehajtását, úgy, hogy az arra kötelezett személyek vagy szervezetek befizetéseiket közvetlenül a KNPA Magyar Államkincstárnál vezetett számlájára teljesítik. A 240/1997. (XII.18.) Korm. rendelet 2. §-ának (1) bekezdés c) pontjában a tervezési és beszámolási feladatok körében elrendelte az Alapból finanszíro-

zandó tevékenységek és bevételi for- • A Paksi Atomerômû Zrt. rendelkezik a rások közép- és hosszú távú terveinek jogszabályi előírásokon alapuló, illetelkészítését és azok évenkénti felülve a nemzetközi gyakorlatban általávizsgálatát. A közép- és hosszú távú ban alkalmazott biztosításokkal. Ezek tervek és a költségbecslés rendszeres közül kiemelkedik a Nukleáris Kárfelefelülvizsgálatát az indokolja, hogy a lősségi, a Vagyonbiztosítás, valamint távoli jövőben esedékes kiadásokra a vezető tisztségviselőkre vonatkozó reális fedezetet biztosítson a KNPA. biztosítás. Így valósul meg az az alapelv, hogy az • 2008. évtől a Paksi Atomerőmű Zrt. atomenergiát felhasználó generáció céltartalékot képzett az üzem közben fizesse meg a felhasználásból fakadó, képződött folyékony hulladék feldoljövőben esedékes tevékenységek költgozással kapcsolatban. 2009. év véségeit, és ne hagyjon indokolatlan tergén történt meg a folyékonyhulladékheket a következő generációra. feldolgozó technológia üzembe helyeAz Alap 1998. évi létrejöttétől a Pakzése, így a 2008. év végén képzett si Atomerőmű Zrt. összes Alapba törcéltartalékból felhasználás nem történő befizetése 218 013 millió Ft (2010. tént. Az üzembe helyezést követően évi értéken 300 964,4 millió Ft). A tárfelülvizsgálatra került a céltartaléksaságot a KNPA közép- és hosszú távú képzési elv, és társasági döntés értelterveinek prognózisa alapján 2010-től mében a 2009. december 31-én már 2017-ig, a társaság üzemelési engemeglévő, a múltban keletkezett menydélyeinek lejártáig, azaz az erőművi nyiségre egy ütemben képezték meg blokkok jelenleg várható üzemidejéa céltartalékot, hiszen ennek a menynek végéig (2010. évi értéken) továbnyiségnek a feldolgozási költsége a bi 255 209,9 millió Ft befizetési kötejövőben bizonyosan felmerül, de fellezettség terheli. Az éves befizetési merülésének időpontja és összege bikötelezettséget az RHK Kft. által kézonytalan. szített (a KNPA Szakbizottság és az • A Paksi Atomerőmű Zrt. a tulajdonos Országos Atomenergia Hivatal által által is támogatott módon arra készül, jóváhagyott) közép- és hosszú távú hogy az atomerőmű üzemidejét megterv alapján határozzák meg, amelyet hosszabbítsa. Az erre vonatkozó előaz OAH-t felügyelő miniszter véglegekészítő munkák 2002-ben megkezdődsít. Ezt követően KNPA a felé fennáltek. Az Üzemidő-hosszabbítási Progló befizetési kötelezettség az éves álram Országos Atomenergia Hivatal lami költségvetési törvényben kerül Nukleáris Biztonsági Igazgatósága rögzítésre. A jövőben várható költsé(OAH NBI) általi hatósági felülvizsgágek meghatározása, a befizetési kölata megtörtént. A felülvizsgálat eredtelezettség, és annak évek közti megményeként kapott határozatok érteloszlása egy komplex, jelentős becslési mében a hatóság lehetőséget lát a febizonytalanságokat tartalmazó szálülvizsgálatból származó további hamítási módszeren alapul. Ezen kötetósági előírások teljesítésére és ezzel lezettségre vonatkozó becslés a jövőa program megvalósítására, az üzemben jelentősen módosulhat, amelynek idő-hosszabbítás megvalósítását ellekövetkeztében a társaság éves befizehetetlenítő körülmény az eddigiekben tési kötelezettsége is jelentősen megnem merült fel. A munkák előkészítéváltozhat. Továbbá az éves befizetésére, illetve folytatására a társaság sek összege és azok évek közötti megmindenkori üzleti terve a szükséges oszlása eltérhet az összes befizetési forrásokat biztosítja. kötelezettség időarányos részétől.


W W W. M V M . H U

1 MVM PÉNZÜGYI JELENTÉS 2009

Recommend Documents