výroční zpráva annual report

výroční zpráva annual report 2009 – 2010

OBSAH CONTENTS

Úvodní slovo prezidenta . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4 President´s Foreword Makroekonomický vývoj v roce 2009 – 2010 a výhled .. . . . . . . . . . . . . . . . 6 Macroeconomic Development in 2009 – 2010 and Outlook Vývoj bankovního sektoru v České republice .. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 10 Development of the Banking Sector in the Czech Republic

ORGANIZACE A STRUKTURA ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE ORGANISATION AND STRUCTURE Složení orgánů ČBA . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 18 Bodies of the CBA Komise a pracovní skupiny . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 20 Commissions and Working Groups Organizační schéma . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 21 Organisational Chart

PRŮŘEZ ČINNOSTÍ OPERATIONAL REWIEW Úvodní slovo výkonného ředitele . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 22 Managing Director´s Report Aktivity České bankovní asociace . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 24 Activities of the Czech Banking Association ČBA a Evropská bankovní sdružení . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44 CBA and Banking Interest Organisations in Europe Zpráva dozorčího výboru . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 46 Statement ot the Supervisory Board

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION Seznam členů . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 48 List of Members Základní údaje o členech . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 50 Basic data on Members

ÚVODNÍ SLOVO PREZIDENTA President’s Forewordord

Jiří Kunert

prezident čba president CBA

Je nebo není paradoxní, že v době, kdy média a projevy politiků

Is it or is it not a paradox that, at a time when the media and

se zaobírají převážně tématy krize, deficitů veřejných rozpočtů, úpad-

speeches by politicians deal chiefly with the crisis, public budget

ky, nezaměstnaností, potřebami různých reforem – abych vybral jen

deficits, bankruptcies, unemployment and the need for various

některé z problémů - tak český bankovní sektor nepřidělává ministru

reforms (to mention just a few problems), the Czech banking sec-

financí a guvernérovi centrální banky žádné vrásky? Ať jsou podmín-

tor is not making the Minister of Finance or the Governor of the

ky stresového testování bank jakkoli zpřísňované a počítají s nereál-

ČNB frown? However tough the conditions of banks stress tests,

nými situacemi, jeho výsledky jsou stále velmi dobré, vynikající. Tvůrci

and regardless of whether or not they allow for unrealistic situati-

státního rozpočtu mohou stabilně počítat s miliardami daní, které do

ons, the results are always very good and excellent. Those in char-

něj bez výkyvů banky odvádějí. Odpověď na otázku samozřejmě zní,

ge of setting the state budget can rest assured that it will recei-

že se jedná o normální stav - říkáme již řadu let, že český bankovní

ve billions in taxes without fluctuations. The answer to the ques-

sektor je plně stabilizovaný, má jasnou akcionářskou strukturu, stan-

tion, of course, is that this state of affairs is normal: for several ye-

dardní pravidla pro svou činnost, corporate governance je na vysoké

ars now, we have been saying that the Czech banking sector is

úrovni a velmi široké pracovní vztahy a spolupráce s regulátorem

fully stabilised; has a clearly defined shareholder structure; has

a dohledem mají hluboké základy. Za tímto výsledkem stojí ovšem

standard rules for its activity; has a high level of corporate gover-

velmi dlouholetá a tvrdá práce v jednotlivých bankách a také právě

nance; and that the very extensive labour relations, collaboration

v České bankovní asociaci, která sehrává klíčovou roli v dialogu

with the regulator and supervision have a deep footing. Of cour-

s legislativními místy a dohledem nad finančním trhem.

se, this result is due to many years‘ hard work within the individual banks as well as within the Czech Banking Association, which

V loňském úvodním slovu jsem uvedl, že v rámci Evropy i jiných zemí

plays a key role in dialogue with legislative positions and financial

zazněla ve vztahu k regulaci finančního sektoru politická prohlášení,

market supervision.

vyvolaná světovou krizí, která byla někdy věcně odůvodněná, někdy však nikoliv. Tento stav trvá, nové návrhy jsou předkládány ve víře,

In last year‘s foreword I said that within Europe and in other coun-

že více a více regulace a úředníků zabrání vzniku nové krize. A my

tries, political declarations concerning regulation of the financial

se nadále domníváme, na základě praktických poznatků a nejen eko-

sector rang out that were prompted by the global crisis and which

nomické teorie, že je sice možné i nutné zkvalitňovat regulaci a do-

were justified in certain cases, but not in others. This situation re-

hled, ale bylo by velmi kontraproduktivní tak činit jejím rozšiřováním,

mains, and new proposals are being submitted in the hopes that

větší byrokracií, administrativními a populistickými opatřeními. Har-

more and more regulation and officials will prevent a new crisis from

4

monizace dohledů v rámci Evropské unie (a ostatně i celého světa)

starting. We continue to believe, based on practical experience as

je nezbytně nutná - musíme dosáhnout jednotného výkladu a apli-

well as economic theory, that although it is possible and necessa-

kace pravidel regulace. Je to ovšem složitý proces. Jak trefně pozna-

ry to improve the quality of regulation and supervision, it would be

menal jeden evropský bankéř, Bible je sice jedna, ale je vykládána

very counter-productive to do this by way of expansion, greater bu-

různým způsobem, což bohužel platí i o pravidlech Basilejského

reaucracy, and administrative and populistic measures. Harmonising

výboru pro bankovní dohled.

supervision within the European Union (and, for that matter, worldwide) is absolutely necessary. We must achieve unified interpretation

Dovolte, abych se zmínil o jednom dílčím, ale významném aspektu

and application of the regulation rules. Naturally, this is a demanding

působení České bankovní asociace. Vždy jsme považovali za potřeb-

process. As one European banker aptly put it, there is only one Bib-

ný dialog s akademickou sférou a využívali jsme k němu mimo jiné

le but it is interpreted in various ways. This, unfortunately, is also the

i naše Vědecké grémium, jako živou platformu pro výměnu názorů.

case with the Basel Committee on Banking Supervision‘s rules.

Nyní jeho činnost výrazně aktivizujeme - z fáze dialogu směřujeme k formě think tanku, k výstupům použitelným pro naše jednání

Allow me to mention one partial but significant aspect of the Czech

s vládní administrativou, regulátorem, dohledem. Věřím, že odbor-

Banking Association‘s activities. We have always considered dialogue

nou ekonomickou veřejnost i politiky naše analýzy a návrhy zaujmou.

with the academic sphere a necessity. To this end we have, among

Jsme přesvědčeni, že musíme být výrazně více než dříve zapojeni do

other things, used our Scientific Council as a live platform for exchan-

celonárodní a celoevropské debaty o základních ekonomických otáz-

ge of ideas. We are now activating its function significantly - from the

kách, regulaci finančního trhu, řešení problému schodků veřejných

dialogue phase we are turning in the direction of the think tank and

financí, corporate governance, důchodové reformě, a do dalších

outputs that can be used for our negotiations with the government

závažných témat.

administration, the regulator and the supervision. We believe that the professional economic public and politicians will adopt our ana-

V létě byla ustavena nová vláda s programem, který je v řadě oblas-

lyses and proposals. We are convinced that we must be far more in-

tí velmi ambiciózní. Začala, po ročním zpomaleném fungování, plně

volved than we were previously in nationwide and European debate

působit nová Poslanecká sněmovna a její orgány. Z Evropské komise

on general economic issues, financial market regulation, solving the

i Evropského parlamentu přicházejí s rychlou kadencí nové konzul-

problem of public finance deficits, corporate governance, pension

tační materiály, návrhy směrnic a nařízení.

reform, and other serious topics.

Příští měsíce a roky budou naplněny usilovnou prací a jednáními.

This summer a new government was established, and its programme is

Dovolte, abych se s Vámi podělil o mé hluboké přesvědčení, že Česká

very ambitious in a number of areas. After a year of protraction, the new

bankovní asociace je plně připravena, a to od expertů z jednotlivých

Chamber of Deputies and its bodies have begun full operation. The Eu-

členských bank, pracující v jejích komisích, přes pracovníky sekretari-

ropean Commission and the European Parliament are putting out new

átu až po členy prezidia, k pokračování ve své trpělivé a usilovné čin-

consultation materials, draft directives and regulations at a rapid pace.

nosti, zaměřené ve prospěch českého finančního sektoru a celé české ekonomiky.

The coming months and years will be replete with intensive work and negotiations. I would like to share with you my deep confidence that the Czech Banking Association is fully prepared (from the individual banks‘ experts working within its commissions, through its secretariat staff, to its Executive Board members) to continue its patient and painstaking work to benefit the Czech financial sector and the Czech economy as a whole.

5

Makroekonomická situace a vývoj v ČR (2009 a část roku 2010) Macroeconomic situation and development in the Czech Republic (2009 and part of 2010)

Globální ekonomika prošla v r. 2009 největším propadem

In 2009 the global economy suffered the worst downturn (a fall

(pokles o 0,6 %) od světové hospodářské krize 30. let. Ačkoliv

of 0.6%) since the Great Depression of the 1930s. Although in the

zdroj krize nebyl v případě ČR „domácího původu“ v podobě

Czech Republic the source of the crisis was not of “domestic origin”

krize finanční, jako v jiných vyspělých ekonomikách, ale jednalo

and did not take the form of the financial crisis that struck other

se o důsledky krize sekundární (přes vazbu na reálnou ekonomi-

developed economies – here it was a matter of the secondary con-

ku zemí zasažených finanční krizí), důsledky nejsou o nic méně

sequences of the crisis (due to ties with the real economy in coun-

závažné. Velmi razantní byl především ekonomický pokles v prv-

tries affected by the financial crisis) – the consequences have been

ním (a částečně i druhém) čtvrtletí r. 2009, naopak od druhé po-

no less grave for that. There was a very marked economic down-

loviny r. 2009 můžeme pozorovat velmi pomalé a křehké oživo-

turn in the first (and in part the second) quarter of 2009, but since

vání. Za celý rok 2009 tak došlo k ekonomickému propadu o 4 %.

the second half of 2009 we can see a very slow and fragile recovery.

Pro r. 2010 se většina analytiků shoduje na růstu produktu v roz-

In 2009 as a whole there was an economic downturn of 4%. Most

sahu 1,5-2 %. Prozatím dle údajů ČSÚ vzrostl meziročně HDP v ČR

analysts agree that output for 2010 will grow in the range 1.5-2%.

za první kvartál r. 2010 o 1,1 % a ve druhém kvartálu (dle před-

According to CSO data Czech GDP in the first quarter of 2010 was

běžných odhadů) o 2,2 %. I zde je však nutné konstatovat, že ně-

up 1.1% year on year, and according to preliminary estimates the fi-

které fundamenty oživení jsou velmi křehké a zvýšená rizika dále

gure for the second quarter is 2.2%. However, it must be said that

přetrvávají (např. v podobě další vyhrocené fiskální nerovnováhy

some of the key factors in the recovery are very fragile and risks re-

v eurozóně nebo naopak výrazných fiskálních restrikcí a předčas-

main (e.g. in the form of further fiscal imbalance in the eurozone,

né „exit strategie“ z protikrizových opatření u klíčových obchod-

or substantial fiscal restrictions and a premature exit strategy from

ních partnerů; nové nesladěné a disproporcionální požadavky v

the measures to combat the crisis in key trading partners; or new

oblasti bankovní regulatoriky apod.)

uncoordinated and disproportionate banking regulation requirements, etc.).

Mírné oživování ekonomiky od druhého pololetí r. 2009 bylo taženo především zvýšenou exportní poptávkou a později i obno-

The modest economic recovery since the second half of 2009 has

vováním stavu zásob. Naopak v důsledku krize byly silně omezeny

been driven mainly by increased export demand, and subsequent-

6

investiční výdaje (výdaje na tvorbu hrubého fixního kapitálu

ly by restocking inventories. However, due to the crisis capital expen-

poklesly v r. 2009 o 9,2 %, v prvním kvartálu r. 2010 se dále

diture has been very limited (expenditure on gross fixed capital for-

meziročně snížily o 6,6 %). Také spotřeba domácností se (s určitým

mation fell 9.2% in 2009, and in the first quarter of 2010 it was down

zpožděním) snížila (za r. 2009 o 0,3 %, za 1. kvartál 2010 meziročně

6.6% year on year). Household consumption was also (with some

o 0,5 %). V souvislosti s přetrvávající zvýšenou mírou nezaměstna-

delay) down (by 0.3% in 2009 and 0.5% year on year in the first quar-

nosti nelze očekávat její výraznější oživení ve zbytku r. 2010.

ter of 2010). Due to the persisting higher level of unemployment

V kontextu chystaných konsolidačních opatření ve fiskální oblasti

no marked recovery can be expected in the remainder of 2010. Gi-

lze predikovat také omezení vládní spotřeby (ta vzrostla v r. 2009

ven the forthcoming fiscal consolidation measures a reduction in

o 4,2 % a v prvním kvartále r. 2010 o 2 %).

government consumption can also be anticipated (it rose 4.2% in 2009 and 2% in the first quarter of 2010).

Zahraniční obchod během krizového r. 2009 silně utrpěl (vývoz klesl o 13,8 %, dovoz o 17,7 %). Přesto výraznější celkový propad

During 2009 foreign trade was greatly affected by the crisis

dovozů a oživování exportů ve druhé polovině r. 2009 vedly k dal-

(exports fell 13.8% and imports 17.7%). Nevertheless, as imports

šímu růstu přebytku obchodní bilance (5,0 % HDP oproti 2,8 %

fell more markedly and exports recovered in the second half of 2009,

v r. 2008). První polovina r. 2010 je ve znamení výrazného oživení

the balance of trade surplus rose again (5% of GDP compared with

exportu (meziroční růst o 15,0 %) i importu (růst o 15,8 %), přeby-

2.8% in 2008). The first half of 2010 saw a strong recovery in exports

tek také meziročně vzrostl o 4,3 %..

(up 15% year on year) and imports (up 15.8%), and the surplus also rose 4.3% year on year.

Ekonomická recese vedla výrazným způsobem k poklesu zaměstnanosti (v r. 2009 o 1,4 %; pokles pokračuje i v r. 2010) a nárůstu

The economic recession has resulted in a marked decline in employ-

nezaměstnanosti, jejíž míra prozatím kulminovala v únoru r. 2010

ment (by 1.4% in 2009, and that decline has continued in 2010) and

na úrovni 9,9 % (míra registrované nezaměstnanosti). V současné

rising unemployment, culminating at 9.9% in February 2010 (registe-

době stále osciluje kolem 8,7 %, ale lze očekávat její další minimál-

red unemployment). At present it is fluctuating around 8.7%, but

ně sezónní navýšení na konci r. 2010.

a slight seasonal increase can be expected at the end of 2010.

7

Makroekonomická situace a vývoj v ČR (2008 a část roku 2009) Macroeconomic situation and development in the Czech Republic (2008 and part of 2009)

Oproti vysoce inflačnímu r. 2008 (roční míra inflace 6,3 %) došlo

Following high inflation in 2008 (with an annual rate of inflation of

v r. 2009 k výraznému poklesu míry inflace (1,0 %) a v některých

6.3%) there was a significant fall in the rate of inflation in 2009 (1.0%)

měsících až téměř k deflačním tendencím (druhá polovina r. 2009).

and in some months there were trends that were almost deflationary

ČNB reagovala a pokračovala v l. 2009 a 2010 v dalším rozvolňová-

(the second half of 2009). The CNB responded with a further relaxati-

ní měnové politiky. Klíčová měnově-politická dvoutýdenní REPO

on of monetary policy in 2009 and in 2010. The key monetary policy

sazba byla snižována (naposledy poněkud překvapivě v květnu

two-week repo rate was reduced (most recently, and rather surprisin-

2010) až na současnou úroveň 0,75 %. Míra inflace se tak v čer-

gly, in May 2010) to its current level of 0.75% The inflation rate in July

venci 2010 (1,9 %) blíží inflačnímu cíli (od ledna 2010 stanovené-

2010 (1.9%) therefore came close to the target set at 2% since Janua-

ho nově na 2 %) odspodu (ačkoliv míra tzv. čisté inflace, jež je rele-

ry 2010 (although the net inflation rate, which is relevant for the CN-

vantní pro měnově-politické rozhodování ČNB, je stále na hodno-

B’s decisions on monetary policy, is still just above 0%). The reduction

tách těsně nad 0 %). Snižování úrokových sazeb se promítlo přes

in interest rates was projected through the transmission mechanism

transmisní mechanismus do reálné ekonomiky (snížení sazeb

into the real economy (a reduction in rates on the interbank market

na mezibankovním trhu i úvěrových sazeb) a přispělo k tlumení

and in lending rates) and helped ease the impacts of the crisis on

dopadů krize na českou ekonomiku.

the Czech economy.

Česká měna prošla (v rámci obecného apreciačního trendu)

The Czech currency has experienced (with a general tendency to-

obdobím velké volatility – primárně v době vrcholu finanční kri-

wards appreciation) a period of great volatility, primarily as the finan-

ze. Od jara 2009 se směnný kurz (relativně) „stabilizoval“ v mírně

cial crisis culminated. Since spring 2009 the exchange rate has been

apreciačním trendu (aktuálně se pohybuje kurz těsně pod 25 CZK/

(relatively) stable, with a modest trend for appreciation (at present

EUR), byť k výkyvům dochází (s negativními důsledky pro rozhodo-

the exchange rate is just under 25 CZK/EUR), although there are flu-

vání ekonomických subjektů). Jak je patrné z níže přiloženého

ctuations (with negative consequences for decision making by eco-

grafu, volatilita směnného kurzu vůči USD je podstatně větší

nomic actors). As the graph below shows, the volatility of the CZK/

než volatilita vůči EUR. To souvisí s propojeností české ekonomiky

USD exchange rate is substantially greater than the CZK/EUR exchan-

s eurozónou, kdy období výrazného oslabování české koruny

ge rate. That is related to the links between the Czech economy and

8

vůči americkému dolaru koreluje s oslabováním kurzu eura

the eurozone, when a period of marked weakening of the Czech

vůči dolaru (v souvislosti s řeckou dluhovou krizí na jaře r. 2010).

koruna against the dollar has corresponded to a weakening of the

Obecné diskuze ohledně zavedení eura v ČR jsou momentálně

euro against the dollar (related to the Greek debt crisis in spring

bezpředmětné, neboť Česká republika neplní základní

2010). Discussions concerning the introduction of the euro in the

konvergenční kritéria.

Czech Republic are groundless at present, as the Czech Republic does not satisfy the basic convergence criteria.

Krize naplno odhalila dlouhodobé strukturální problémy českých veřejných rozpočtů. V době ekonomického růstu byly

The crisis has revealed in full the long-term structural problems

strukturální deficity částečně kompenzovány cyklickými přebytky,

in Czech public budgets. During times of economic growth struc-

takže nebylo přistoupeno k zásadnějším reformám (z ekonomické-

tural deficits were partially offset by cyclical surpluses, so no funda-

ho hlediska není dlouhodobě udržitelné současné fungování pen-

mental reforms were implemented (from an economic perspective

zijního systému a zdravotnictví). V r. 2009 se nicméně deficit veřej-

the current functioning of the pension system and healthcare is un-

ných financí vyšplhal na 5,9 % HDP a podíl vládního dluhu na HDP

sustainable in the long term). Nevertheless in 2009 the deficit in pu-

tak vzrostl na 35,4 % HDP (což je v evropském srovnání velmi po-

blic finances reached 5.9% of GDP and the ratio of government debt

zitivní hodnota, nicméně tempo růstu o více než 5 procentních

to GDP rose to 35.4% of GDP (which in a Europe-wide comparison

bodů je alarmující). Jestliže nebudou přijata zásadnější reformní

is a very positive figure, but the growth rate in excess of 5 percenta-

opatření, zůstane ještě dlouho primární deficit veřejných

ge points is alarming). If fundamental reform measures are not adop-

financí nad konvergenčním kritériem 3 % HDP, byť součástí

ted the primary deficit in public finances will remain higher than the

vládního programu je jej postupně snižovat (cílem pro r. 2010

convergence criterion of 3% of GDP for a long time, even though its

je deficit na úrovni 5,3 % HDP a pro r. 2011 na úrovni 4,6 % HDP).

gradual reduction is part of the government’s agenda (the target for 2010 is a deficit equal to 5.3% of GDP, and 4.6% of GDP for 2011).

9

VÝVOJ BANKOVNÍHO SEKTORU V ČESKÉ REPUBLICE Development of the banking sector in the Czech Republic

The economy has gone through an unprecedented slump In 2009 the Czech economy went through a slump: an unprecedented event in its modern economic history. The fall in real economic growth was 4.1%, leading to a slump in the nominal gross domestic product created for the first time since 1995. The altered dynamic of this variable exceeded 10% in comparison with 2007. This was definitely caused by an external factor: the consequences of the global financial and economic crisis. Indeed, as early as the beginning of 2008 there were strong reasons for a substantial deceleration of economic growth. It seems that, at that time, the economy had already peaked in the economic cycle and that the extremely fast appreciation of the exchange rate became one of the significant factors to slow economic growth (the Czech crown achieved a high value of about CZK 23 to the Euro). While the stable, liquid and well capitalised financial sector was in a position to ensure that the economy ran relatively smoothly, and it was definitely neither the initiator nor the catalyst of the crisis in the Czech environment, the import of the crisis and its effect on the real economy was fast and fierce. After the export growth rate slowed down in 2008 to almost one-third that of the previous year (6% growth vs. 15% in 2007), the real decrease of goods and services export in 2009 was ultimately almost 11%, and was saved Luděk Niedermayer

Delloite

from an even greater drop thanks largely to extensive fiscal measures in our principal business partners‘ countries and supported sale of new cars.

Ekonomika prošla bezprecedentním propadem

The crisis had an even more dramatic impact on investment. The gross capital formation rate dropped from growth of almost +10% in 2007 to an initial decline of -2.7% for 2008. In 2009,

Česká ekonomika prošla v roce 2009 propadem, v její novodobé

the slump reached -17.1%.

ekonomické historii nevídaným. Pokles reálného ekonomického růstu dosáhl 4,1% a došlo tak, poprvé od roku 1995, k propadu vytvořeného nominálního hrubého domácího produktu. Změna dynamiky této proměnné dosáhla proti roku 2007 více než 10 procentních bodů

Conditions for banks changed dramatically Objectively, the change in economical environment from fast-paced

Jednoznačná příčina tohoto vývoje byla externí – důsledky světo-

and partially investment-driven economic growth to a slump in both

vé finanční a ekonomické krize. Ovšem již na počátku roku 2008

demand and investment was brought about by entirely diverse con-

existovaly silné důvody pro podstatné zpomalení ekonomického

ditions for the banking sector, regardless of the fact that the combi-

růstu. Ekonomika tehdy zřejmě již překonala vrchol v rámci eko-

nation of the Czech financial system‘s good starting position and the

nomického cyklu a výrazným faktorem brzdícím růst ekonomiky

speedy relaxation of the monetary policy was held back by the risk

se stalo mj. velmi rychlé zhodnocování směnného kurzu (koruna

of inadequate tightening of the approach to loans.

dosáhla nejvyšší hodnoty kolem 23 Kč za euro). Although the economy as a whole probably bottomed out in the Zatímco stabilní,likvidní a dobře kapitalizovaný finanční

first half of 2009 and there has been a very gradual improvement in

sektor byl sto zajistit poměrně hladké fungování ekonomiky

the economic situation since that time, this is far from meaning that

10

a rozhodně se v českém prostředí nestal iniciátorem či katalyzá-

the slump will not affect further development of the economy and

torem krize, import krize a její dopad na reálnou ekonomiku byl

the financial system. Above all, it holds that a number of sectors will

rychlý a razantní. Po zpomalení tempa růstu vývozu v roce 2008

bottom out significantly later than the „average economy“ (this is

na téměř třetinu hodnoty předchozího roku (6% růst vs. 15%

true, for example, of the building sector and partially of the services

v roce 2007), dosáhlo reálné snížení exportu zboží a služeb

sector). The sole fact that the sector or undertaking in question has

v roce 2009 nakonec téměř 11%, a to jej před ještě vyšším

already bottomed out does not necessarily also mean that these are

propadem ochránila zejména rozsáhlá fiskální opatření

consolidated sectors or firms. Most firms paid the price of the unex-

v zemích našich hlavních obchodních partnerů, zejména

pected economic slowdown: their financial standing was greatly we-

pak podpora prodeje nových aut.

akened. Moreover, the impact of the investment slump (both global and regionally or locally targeted) will span a good few quarters at

Ještě dramatičtější dopad krize byl v oblasti investic. Tempo

the very least.

tvorby hrubého kapitálu kleslo z růstu téměř +10% v roce 2007 nejprve na pokles -2,7% pro rok 2008. Propad v roce 2009 pak dosáhl -17,1%.

Podmínky pro banky se výrazně změnily

Development in the banking sector The aforementioned situation markedly impacted development of the banking sector during 2009. Clearly, the driving trends will change in 2010 only gradually.

Změna ekonomického prostředí od rychlého a částečně

In 2010 the Czech banking sector is made up of 40 banks (39 in

investicemi taženého růstu ekonomiky k propadu poptávky i in-

2009), of which 18 operate as branches of foreign banks. The banks‘

vestic objektivně vytvořilo zcela odlišné podmínky pro bankovní

overall activity was CZK 4,111 billion as at the end of March 2010,

sektor, a to bez ohledu na to, že kombinace dobré výchozí pozice

which was only CZK 17 billion less than the previous year, represen-

českého finančního systému a rychlého rozvolňování měnové po-

ting a slight increase (0.4%) compared with 2009.

litiky omezilo riziko neadekvátního zpřísnění přístupu k úvěrům.

As at the same date, client deposits amounted to CZK 2,695 billion, which represents year-on-year growth of CZK 118 billion

I když ekonomika jako celek prošla dnem poklesu zřejmě

and a 2.5% increase compared with the end of 2009. It is also

v první polovině roku 2009 a od té doby dochází k velmi pozvol-

thanks to this that the Czech banking sector has retained a very

nému zlepšování ekonomické situace, zdaleka to neznamená,

strong position in terms of the loan-deposit ratio: the ratio of loans

že proběhlý pokles neovlivní další vývoj ekonomiky i finančního

(exclusive of central banks and credit institutions) to deposits is 76%,

systému. Především platí, že řada sektorů dosáhne dna poklesu

which is one of the lowest values in the EU (the average is 116%).

se značným zpožděním oproti „průměru ekonomiky“ (platí tře-

The banks‘ liquidity level is also high (the current assets to total

ba o stavebnictví či části služeb). Samotný fakt, že dané odvět-

assets ratio is roughly 27%).

ví či podnik již překonaly dno poklesu, nemusí současně nutně znamenat, že jde o odvětví či firmy konsolidované. Většina firem

Their strong balance position has contributed to the relatively stable

zaplatila za neočekávané zpomalení ekonomiky velkým oslabe-

situation on the financial market over the last 12 months. Long-term

ním své finanční situace. Navíc dopad propadu investiční aktivi-

interest rates (10-year swap rate) dropped from their peak in 2008

ty – jak globální tak i regionálně či místně zaměřené – se bude

(almost 5%) to an initial value of less than 4% in the second half of

měřit přinejmenším na řadu čtvrtletí.

2009, continuing to drop to below 3% this year. Short-term rates (3 months PRIBOR) also gradually went down from values of about

Vývoj v bankovním sektoru

3.5% at the beginning of 2009 to the current values of about 1%. This trend corresponds to the situation on advanced markets, particu-

Uvedená situace má významný dopad na vývoj bankovního

larly within the eurozone - the EUR 10-year interest swap rate moves in

sektoru v průběhu roku 2009. A nastavené trendy se budou

similar intervals – after reaching 5% in 2008 it dropped to 3.5% in 2009

zřejmě jen postupně měnit v roce 2010.

and is now oscillating at less than 3%. In connection with the eurozone problems, the 3M EURIBOR rate has been increasing since April 2010

Český bankovní sektor se v roce 2010 skládá ze 40 bank

(to current values of about 0.9%). Even so, however, there has still been

(v roce 2009 jich bylo 39) z nichž 18 funguje jako pobočky

a dramatic drop from the peak at the end of 2008 (about 5%).

zahraničních bank. Celková aktiva bank dosáhla ke konci

11

VÝVOJ BANKOVNÍHO SEKTORU V ČESKÉ REPUBLICE Development of the banking sector in the Czech Republic

března 2010 4 111 miliard korun, což bylo jen o 17 miliard

In the situation where markets are relatively stabilised and financial

méně než před rokem, a prezentuje to mírný růst proti

institutions‘ liquidity is good (market liquidity remains lower),

konci roku 2009 (o 0,4%).

the main obstacles to active banking business are the very results of the economic crisis themselves.

Vklady klientů dosáhly ke stejnému datu 2 695 miliard korun, což představuje meziroční růst o 118 miliard Kč, a růst proti konci

At the same time, the following

roku 2009 o 2,5%. Také díky tomu si český bankovní sektor ucho-

two channels in particular are key:

vává velmi silnou pozici z hlediska poměru úvěrů a vkladů – po-

•

An objectively lower demand for financing combined with

měr úvěrů (bez centrální banky a úvěrových institucí) k vkladům

a drop in the magnitude of the economy and the number and

je 76%, což je jedna z nejnižších hodnot v EU (průměr činí 116%).

volume of export orders (decreased short-term operating finan-

Vysoká je taktéž úroveň likvidity bank (likvidní aktiva k celkovým

cing) and, in particular, with the marked slump in investment

aktivům činí zhruba 27%).

activities,

Tato silná bilanční pozice bank přispěla k relativně stabilní situa-

•

The consequences of the economy‘s rising risk, manifested

ci na finančním trhu v posledních 12 měsících. Dlouhodobé úro-

in both the weaker financial standing of loan applicants

kové sazby (10-tiletá swapová sazba) klesla z maxima v roce 2008

and the deterioration of banks‘ loan portfolios.

(téměř 5%) nejprve pod 4% ve druhé polovině roku 2009 a pokračovala v poklesu pod 3% v roce letošním. Také krátkodobé saz-

These economic trends are also documented by banking sector

by (3 měsíční PRIBOR) sestoupily z hodnot kolem 3,5% počátkem

financing data: the volume of short-term loans to non-banking

roku 2009 postupně až k dnešním hodnotám kolem 1%.

businesses has dropped steadily since the crisis began, with a year-on-year drop of 16.45% as at 31.5.2010. The long downward

Tento vývoj odpovídá situaci na vyspělých trzích, zejména

trend in the volume of investment loans was brought to a halt

v eurozóně - 10-letý úrokový swap na EUR se pohybuje

as of April 2010, but even further development in this area will

v podobných intervalech – po dosažení 5 % v r. 2008 klesl

depend on the economic situation.

12

v r. 2009 ke 3,5 % a nyní osciluje pod 3 %. 3M EURIBOR v souvislos-

The general upshot of the economic trend was a pronounced

ti s problémy eurozóny od dubna 2010 roste (k aktuálním

deceleration of the growth rate of resident lending to the eco-

hodnotám kolem 0,9 %), nicméně i tak došlo k výraznému

nomy, but this slowdown was differentially manifested throug-

poklesu od maxim na konci r. 2008 (kolem 5 %). V situaci poměrně

hout various sectors. The overall change in the dynamic lending

stabilizovaných trhů a dobré likvidity finančních institucí (likvidita

growth was seen in a slowdown of the entire year-on-year len-

trhů je i nadále nižší) představují hlavní překážky pro aktivní ban-

ding growth rate from more than 10% growth (up until

kovní obchody právě důsledky ekonomické krize.

April 2009, year-on-year growth had been higher) to less than 1% in May 2010. By way of comparison, the lending growth rate

Klíčové jsou přitom zejména následující dva kanály:

in the eurozone was naturally slower: in January 2009 the aggre-

•

Objektivně nižší poptávka po financování, spojená s pokle-

gate volume of monetary financial institution (MFI) loans grew

sem velikosti ekonomiky a počtu i objemu exportních

by a further 6.4% year-on-year; nevertheless, from September

zakázek (pokles krátkodobého provozního financování)

2009 to April 2010 a negative dynamic was seen in respect

a zejména s výrazným propadem investiční aktivity,

of eurozone MFI lending with as much as 4% drops year-on-year. In May 2010 the eurozone experienced overall year-on-year len-

•

Důsledky nárůstu rizika v ekonomice, které se projevuje

ding growth of 1.7%.

jak slabší bonitou žadatelů o úvěry tak i zhoršením úvěrových portfoliíí bank.

In the Czech Republic, there was a dramatic slump primarily in respect of loans to non-banking businesses (-6.6% year-on-year

Tyto ekonomické trendy dokumentují i údaje o úvěrování ban-

at the end of May 2010, bottoming out at -8.1% at the end of 2009).

kovního sektoru - objem krátkodobých úvěrů nefinančním podni-

These loans represent approximately one-third of resident loans.

kům setrvale klesá od počátku krize, meziroční pokles k 31.5.2010 o 16,45 %. Od dubna 2010 se dlouhý trend poklesu objemu inves-

By contrast, the volume of loans to households continued

tičních úvěrů podařilo zastavit, ale i další vývoj v této oblasti bude

to boom (10.5% year-on-year at the end of May 2010), but

záviset na situaci v ekonomice.

it gradually decreased from the doubled growth seen at the

13

VÝVOJ BANKOVNÍHO SEKTORU V ČESKÉ REPUBLICE Development of the banking sector in the Czech Republic

Podíl skupin dle velikosti na celkových aktivech bankovního sektoru k 31.3.2010 Shares of bank groups on total banking sector sector assets (as at 31st march 2010)

Celkovým důsledkem vývoje ekonomiky bylo výrazné zpomale-

end of 2008. This is the principal contributing factor that sustained

ní tempa růstu úvěrů rezidentům do ekonomiky, které se však pro-

the overall positive lending trend. These loans represent over half

jevovalo diferencovaně v různých sektorech. Celková změna dyna-

(54%) of total resident loans.

miky růstu úvěrů se projevila zpomalením celkového meziročního tempa růstu úvěrů z více než 10% růstu (až do dubna 2009 byl

The volume of loans to government institutions also rose sharply

meziroční růst nad touto hodnotou) na hodnotu pod 1% v květnu

(by almost 20%), although they represent only a very small portion

2010. Pro srovnání – v eurozóně bylo tempo růstu úvěrů přiroze-

(about 3%) of the banks‘ overall loan portfolios.

ně pomalejší – v lednu 2009 rostl celkový objem úvěrů měnových finančních institucí (MFI) ještě o 6,4 % meziročně, od září 2009 do

The banks did, therefore, continue to lend despite the fact that

dubna 2010 byla nicméně zaznamenána dokonce záporná dyna-

asset quality deteriorated greatly. In March 2010 the proportion

mika úvěrů MFI v eurozóně – meziroční propady i o 4 %. V květ-

of client non-performing loans reached 5.8%, which is more than

nu 2010 došlo v eurozóně k celkovému meziročnímu růstu obje-

double what it was at the end of 2007.

mu úvěrů o 1,7 %. K výraznému propadu došlo v ČR primárně u úvěrů nefinančním podnikům (ke konci května 2010 -6,6% meziročně, s tím, že dna

Structure and stability of the banking sector

poklesu dynamiky bylo dosaženo koncem roku 2009 hodnotou -8,1%). Celkově podíl těchto úvěrů na úvěrech rezidentům činí

Apart from the Czech banks‘ favourable balance structure,

cca třetinu.

a fundamental factor in their future stability is a sufficient and expanding capital cushion. Taking a strict view of the capital structure, the

Naproti tomu objem úvěrů domácnostem pokračoval v trendu

Czech banking sector is in a very strong capital position. The forthco-

vysokých přírůstků (ke konci května 2010 10,5% meziročně), která

ming new regulatory measures will, with all probability, place more

však postupně klesá z dvojnásobné dynamiky koncem roku 2008.

emphasis on Tier 1 capital (the most valuable capital). The Czech

14

13,91%

střední banky medium-sized banks

5,78%

malé banky small banks

5,78%

pobočky zahraničních bank branches of foreign banks

11,33%

stavební spořitelny building societies

57,67%

velké banky large banks

Toto je hlavním faktorem, který přispěl k udržení celkové kladné

banking sector reports continuous growth of this indicator

dynamiky vývoje úvěrů – tyto úvěry tvoří více než polovinu

(the Tier 1 volume rose year-on-year by 6% to a value of CZK 241

všech úvěrů residentům (54%).

billion). In March 2010 capital adequacy (Tier 1) was almost 13% (one-fifth higher than in 2006 and 2007). By way of comparison,

Výrazně rostl i objem úvěrů vládním institucím (téměř o 20%),

this indicator is about 8.7% in the eurozone.

byť je jejich podíl na celkovém úvěrovém portfoliu bank velmi nízký (kolem 3%).

The banks‘ capital position is also strengthened by their ability to maintain profitability despite a certain drop in profits which

Banky tedy pokračovaly v úvěrování i přes to, že hrozba zhoršení

is taking place in the Czech banking sector due to a combination

kvality aktiv se do značné míry naplnila. Podíl klientských pohle-

of the aforementioned factors (the ratio of profit after tax to average

dávek se selháním dosáhl v březnu 2010 5,8%, což je proti konci

activities dropped to the 2007 level, and in March 2010 it amounts

roku 2007 více než dvojnásobek.

to 1.34% vs. 1.46% at the end of 2009). By way of comparison, asset profitability in the eurozone in 2009 was only 0.19% (following the extremely crisis-stricken 2008, when asset profitability

Struktura a stabilita bankovního sektoru

in the eurozone was a negative value of -0.11%). Despite the fact that the impacts of the economic and financial

Kromě příznivé struktury bilance českých bank tvoří podstatný

crises on individual banks were differentiated (usually depending

faktor jejich budoucí stability dostatečný a zvětšující se kapitá-

on the effect the crisis had on the owner), the structure of banks on

lový polštář. Z hlediska striktního pohledu na strukturu kapitálu

the Czech banking market changed only slightly. The group of large

je český bankovní sektor ve velmi silné kapitálové pozici. Chys-

banks maintained their market share at around 57% of assets in 2008

taná nová regulatorní opatření budou s největší pravděpodob-

and 2009, but this did drop slightly compared with previous years. The market share of medium-sized banks rose the fastest (to almost

15

VÝVOJ BANKOVNÍHO SEKTORU V ČESKÉ REPUBLICE Development of the banking sector in the Czech Republic

ností klást větší důraz na kapitál úrovně Tier 1, tedy nejhodnot-

14% compared with approximately 10% in 2006 and 2007).

nější kapitál. Český bankovní sektor vykazuje kontinuální růst to-

The question of future stability of the Czech banking sector depends

hoto ukazatele (meziročně vzrostl objem Tier 1 o 6% na hodnotu

largely on two factors. The first is the quality of the environment in

241 miliard Kč). Kapitálová přiměřenost (Tier 1) dosáhla v březnu

which banks are to operate. The second is the conditions that will

2010 téměř 13% (což je o pětinu více než v letech 2006 a 2007).

hamper banking enterprise. The data presented indicate that the

Pro porovnání se hodnota tohoto ukazatele v eurozóně pohybu-

banks themselves are capable of surviving even a very conservative

je kolem 8,7 %.

economic crisis trend. This is supported by the ČNB‘s findings about the stability of the Czech financial sector (the ČNB says that

Kapitálovou pozici bank posiluje i schopnost bank udržet zisko-

„according to the stress tests, the Czech financial sector seems

vost, a to i přes určitý pokles zisku, který se v českém bankovním

to be resistant to a wide range of risks, and banks are resistant

sektoru kombinací zmíněných faktorů odehrává (podíl zisku po

to lending and market risks“).

zdanění na průměrných aktivech klesl na úroveň roku 2007 a činí v březnu 2010 1,34% proti 1,46% koncem roku 2009). Pro srovnání

Nevertheless, if economic revival were to take longer than

v eurozóně činila ziskovost aktiv za r. 2009 pouze 0,19 % (po vel-

expected - for example, in combination with external shock (e.g.,

mi krizovém roce 2008, kdy byla ziskovost aktiv v eurozóně zápor-

unsubstantiated currency strengthening) - this would handicap the

ná na úrovni -0,11 %).

conditions for banking enterprise. Similarly, a failure to manage fast stabilisation of the state‘s public funds would not uphold either the

I přestože dopady ekonomické a finanční krize na jednotlivé

country‘s credibility or, as a consequence, its financial sector. This

banky byly diferencované (obvykle závisely na dopadu krize

poses a significant risk for financial institutions, and one that

na vlastníka), došlo na českém bankovním trhu jen k malé

is de facto very hard to eliminate.

změně struktury bank. Skupina velkých bank si udržela v roce 2008 a 2009 svůj tržní podíl kolem 57% aktiv, který však oproti

Another key factor is the manner of introducing new, stricter regu-

předchozím letům mírně klesl, a nejrychleji se zvýšil podíl

lation of the financial and (above all) the banking sector. The crisis

skupiny středních bank (na téměř 14% proti hodnotě kolem

has shown that in particular, some financial institutions‘ models and

10% v roce 2006 a 2007).

the behaviour of market participants (which, of course, did not affect the Czech financial market to any great extent) necessitate conside-

Otázka budoucí stability českého bankovního sektoru závisí

ration of certain banking regulation changes. However, there is still

ve značné míře na dvou faktorech. Prvním je kvalita prostředí,

the question of maintaining equal conditions for market competiti-

ve kterém budou banky operovat, a druhým podmínky, které

on. Above all, the phasing in of tighter regulation is the key to ensu-

budou bankovní podnikání omezovat. Jak totiž ukazují prezento-

ring that the financial system operates smoothly and that it supports

vaná data a dokládají poznatky ČNB o stabilitě českého finanční-

growth across the entire economy. Although it seems that most of

ho sektoru, banky samy o sobě jsou schopny ustát i velmi konzer-

the regulatory proposals under consideration will have an insignifi-

vativní krizové zátěžové scénáře vývoje ekonomiky (ČNB konsta-

cant primary impact on Czech banks, the secondary impacts (a com-

tuje, že „český finanční sektor se dle zátěžových testů jeví odolný

bination of weakened economic growth, mainly in the EU, and we-

vůči široké škále rizik a banky jsou odolné vůči úvěrovým

akened financial standing of the Czech banks‘ owners) pose a signifi-

a tržním rizikům“).

cant risk for the functioning of the Czech banking market.

Nicméně došlo-li by k pomalejšímu než očekávanému oživení ekonomiky - například v kombinaci s vnějším šokem (typu ku příkladu neodůvodněného posílení kurzu), podmínky pro bankovní podnikání by byly ztížené. Podobně i nezvládnutí rychlé stabilizace veřejných financí státu by nepodpořilo kredibilitu země a tím i jejího finančního sektoru, což představuje značné a de facto jen velmi obtížně eliminovatelné riziko pro finanční instituce. Dalším klíčovým faktorem je pak způsob zavádění nové přísnější regulace finančního a zejména bankovního sektoru. Jakkoliv krize ukázala, že zejména některé modely finančních institucí či způsoby chování účastníků trhu (které ovšem nepostihly v

16

nikterak významné míře český finanční trh) vyžadují zvážení některých změn bankovní regulace, zůstává otázka zachování rovných podmínek pro tržní soutěž a zejména rozfázování zpřísnění regulace klíčovým problémem zajištění hladkého fungování finančního systému a jeho podpory růstu celé ekonomiky. I když se zdá, že primární dopad většiny zvažovaných regulatorních návrhů na české banky nebude podstatný, představují sekundární dopady (tedy kombinace oslabení ekonomického růstu zejména v EU a oslabení finanční pozice vlastníků českých bank) podstatné riziko pro fungování českého bankovního trhu.

17

Organizace a struktura České bankovní asociace Organisation and Structure of the Czech Banking Association

Prezidium  /  Executive Board

Prezident

Viceprezident

President

Vice-President

Jiří Kunert

Gernot Mittendorfer

předseda představenstva

předseda představenstva

a generální ředitel

a generální ředitel

Chairman

Chairman

of the Board & CEO

of the Board & CEO

UniCredit Bank

Česká spořitelna, a.s.

Czech Republic, a.s

Peter Herbert

Pavel Kavánek

Henri Bonnet

Vladimír Staňura

předseda představenstva

předseda představenstva

předseda představenstva

předseda představenstva

a generální ředitel

a generální ředitel

a generální ředitel

Chairman of the Board

Chairman

Chairman

Chairman

Českomoravská

of the Board & CEO

of the Board &CEO

of the Board &CEO

stavební spořitelna a.s.

GE Money Bank, a.s.

Československá

Komerční banka, a.s.

(since 1. 1. 2009)

obchodní banka, a.s.

18

Složení orgánů ČBA Bodies of the ČBA

Dozorčí výbor  /  Supervisory Board

Předseda

František Máslo

Jiří Plíšek

Jan Sadil

Jiří Šperl

dozorčího výboru

ředitel

předseda představenstva

předseda představenstva

do / till 31.8.2009

Chairman of the

Director

a generální ředitel

a generální ředitel

člen představenstva

supervisory board

Citibank Europe plc,

Chairman of the Board,

Chairman of the Board of

a náměstek ředitele

organizační složka

General Manager

Directors & CEO

společnosti

Ladislav Macka

Stavební spořitelna

Hypoteční banka, a.s.

Member of the Board,

předseda představenstva

České spořitelny, a.s.

Deputy Director

a generální ředitel

Modrá pyramida stavební

Chairman of the Board,

spořitelna, a.s.

General Manager Českomoravská záruční a rozvojová banka, a.s.

Etický výbor   /  Committee for Ethical Banking Předseda

Zdeněk Chytil

Chairman

Vysoká škola ekonomická, Praha

Operativní tým pro spotřebitelské otázky Operative team for Consumer Affairs

Jan Jeníček

Martin Kolouch

od / from 12.2.2010

od / from 12.2.2010

předseda představenstva

člen představenstva

a generální ředitel

a výkonný ředitel

Chairman of the Board,

Member of the Board,

General Manager

Managing Director

Raiffeisen stavební

Raiffeisenbank, a.s.

spořitelna, a.s.

Předseda

Jiří Kunert

Chairman

UniCredit Bank Czech Republic, a.s.

Sekretariát   /  Secretariat Výkonný ředitel

Josef Tauber

Managing Director

19

Organizace a struktura České bankovní asociace Organisation and Structure of the Czech Banking Association

Komise Předseda Odborný gestor ČBA Commissions Chairperson CBA Staff Support Právní komise Legal Commission

Jarmila Fialová Radka Opltová Raiffeisenbank a.s.

Komise pro bankovní regulaci Banking Regulation Commission

Monika Laušmanová Česká spořitelna, a.s.

Daňová komise Commission for Taxes

Petra Pospíšilová Jarmila Šímová Československá obchodní banka, a.s.

Komise pro finanční a bankovní bezpečnost Commission for Banking and Financial Security Expertní skupina pro fyzickou bezpečnost Expert Group for Physical Security Expertní skupina pro bankovní platební karty Expert Group for Bank Cards

Petr Barák GE Money Bank, a.s. Petr Barák GE Money Bank, a.s Karel Kadlčák Česká spořitelna, a.s.

Ladislav Pauker

Komise pro hypoteční obchody Commission for Mortgage Banking Subkomise pro distribuci Subcommission for distribution Právní subkomise Legal subcomission Subkomise pro HZL a financování Subcommission for bonds and financing Subkomise pro statistiku Statistict subcommission

Petr Dušek GE Money Bank, a. s. Vlastimil Nigrín Hypoteční banka, a.s. Petr Dušek GE Money Bank, a.s. Miroslav Němec Česká spořitelna, a.s. Jindřich Thon Hypoteční banka, a.s.

Helena Brychová

Komise pro kapitálový trh a cenné papíry Commission for Capital Market and Securities

Pavel Řezníček Commerzbank AG, pobočka Praha

Jaroslav Kroiher  do / till 01/2010 Petr Vojáček  od / from 02/2010

Komise pro platební styk Payment Systems Commission Pracovní skupina pro aktuální otázky platebního styku Working Group for Operational Payment Issues

Jitka Pantůčková  do / till 11/2009, KB a.s. Jitka Lukášová Karel Vitkovský  od / from 11/2009 Česká spořitelna, a.s. Jitka Pantůčková  do / till 11/2009, KB a.s. Karel Vitkovský  od / from 11/2009 Česká spořitelna, a.s.

Alena Vácová  do / till 12/2009 Petr Vojáček  od / from 01/2010





Komise pro spotřebitelské otázky Petr Karel  do / till 03/2010 Věra Svobodová Commission for Consumer Affairs GE Money Bank, a.s. Sylva Floríková  od / from 03/2010 Komerční banka, a.s. Komise pro účetnictví a reporting Commission for Accounting and Reporting Expertní skupina pro výkaznictví Expert Group for Reporting

Hana Jandlová Jarmila Šímová GE Money Bank, a.s. Aleš Rieger Komerční banka, a.s.

Komise pro vnitřní audit Commission for Internal Audit

Pavel Racocha Komerční banka, a.s.

Jan Mráz  do / till 09/2009 Jarmila Šímová  od / from 10/2009

Komise komunikace a SOP Commission for Communication and CSR

Klára Gajdůšková Česká spořitelna, a.s.

Jan Matoušek

Pracovní skupiny  /  Working Groups Pracovní skupina pro ekonomické a měnové otázky Kamil Janáček Jan Mráz  do / till 09/2009 Working Group for Economic and Monetary Issues Komerční banka, a.s. Pracovní skupina zrušena k 1. 3. 2010 Pracovní skupina pro exportní financování Working Group for Export Finance

Jana Kytlicová UniCredit Bank CZ, a.s.

Jan Mráz  do / till 09/2009 Jiří Bušek  od / from 01/2010

Pracovní skupina pro oceňování majetku Working Group for Property Appraisal

Petr Němeček Hypoteční banka, a.s.



Pracovní skupina pro garanční systémy Working group for guarantee systems

Josef Tauber ČBA

Alena Vácová  do / till 12/2009 Helena Brychová od / from 01/2010

Vědecké grémium  /  Scientific Council

20

František Pavelka  do / till 02/2010, BIVŠ, a.s. Jan Mráz  do / till 09/2009 Luděk Niedermayer  od / from 01.03.2010 Jiří Bušek  od / from 01/2010 Delloitte & Touche

Organizační schéma Organisational Chart

Shromáždění členů plní / přidružení Assembly of Members full associated

Dozorčí výbor

Prezidium

Etický výbor

Supervisory Board

Executive Board

Committee for Ethical Banking

Vědecké grémium

Sekretariát

Scientific Council

Secretariat

Operativní tým pro spotřebitelské otázky Operative Team for Consummer Afairs

Komise pro bankovní regulaci

Právní komise

Daňová komise

Legal Commission

Commission for Taxes

Komise pro kapitálový trh a cenné papíry

Komise pro spotřebitelské otázky

Komise pro účetnictví a reporting

Commission for Capital Market and Securities

Commission for Consumer Affairs

Commission for Accounting and Reporting

Komise pro platební styk

Komise pro finanční a bankovní bezpečnost

Komise pro hypoteční obchody

Commission for Banking and Financial Security

Commission for Mortgage Banking

Komise pro vnitřní audit

komise pro komunikaci a sof

Commission for Internal Audit

Commission for communication and CSR

Pracovní skupina pro ekonomickéa měnové otázky

Pracovní skupina pro exportní financování

Pracovní skupina pro oceňování majetku

Working Group for Economic and Monetary Issues

Working Group for Export Finance

Working Group for Property Appraisal

Banking Regulation Commission

Payment Systems Commission

Pracovní skupina pro garanční systémy Working group for guarantee systems

21

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

Josef Tauber

Výkonný ředitel Managing Director

Kdosi mi nedávno uvedl zajímavý příměr ze života bankéře.

Recently, somebody showed me an interesting comparison from the

Položil otázku, jaký je rozdíl mezí bankéřem z období raného

life of a banker. He asked me the difference between a banker from the

vývoje kapitalismu a bankéřem dnešní moderní doby. Rozdíl

early stages of capitalism and a banker in this day and age. The difference

spočívá v tom, že „původní“ bankéř, když způsobil ztrátu svým

is that the „original“ banker would commit suicide if he caused one of his

klientům (a tedy i sobě), věc řešil obvykle tím, že spáchal sebe-

clients (and thus himself ) to lose money. If the modern banker causes

vraždu. Moderní bankéř, když způsobí ztrátu (vesměs jen klien-

a loss (mostly only to clients - hardly ever to himself ), he hands the

tům, sobě spíše nikoli), předává problém vládě, aby jej vyřešila.

problem over to the government to be sorted out.

Začteme-li se do odborných textů zhruba rok zpátky, zjistíme,

Looking at professional texts roughly one year ago, we can

že se klíčová témata nijak zvlášť nezměnila. Média a odborné

see that the key topics have not changed much. The media and

publikace jsou nadále plná přesně těch samých otázek jako

professional journals are still full of exactly the same issues as last

před rokem, diskuse však nabrala na hloubce, rozsahu

year, but the discussion is now deeper, wider in scope and more

a intenzitě. Řada námětů se konkretizovala do hmatatelnější

intense. A number of topics have become more palpable and

podoby, některé normy se podařilo v průběhu doby prosadit,

during that time certain standards have been pushed through,

schválit či dokonce implementovat, jiné leží na stole připravené

passed or even implemented, while others are still on the table

k posledním kolům připomínek a schvalování.

awaiting final comment and approval.

Myslím, že nezacházím příliš daleko když konstatuji, že nás tento

I believe I am not going too far in saying that this situation and

stav a průběh věcí znepokojuje. Zdá se nám, že institucí, autorit

the way in which matters are progressing is a worry to us. It appears

a orgánů, které se snaží vstupovat do procesu nápravy věcí a tedy

to us that too many institutions, authorities and bodies are trying

hledat východiska z krize a budoucím krizím zabránit, je nějak pří-

to enter into the process of remedying the matter in order to find

liš mnoho. Mnoho je i různých iniciativ a návrhů, přicházejí také

a way out of the crisis and prevent further crises. There are also

ze všech možných stran, od institucí i jednotlivců. Naše obavy,

many different initiatives and proposals coming from every possible

že regulace bude příliš, že dopadne útlumově nejen na banky,

direction, from institutions and individuals. Our fears that there

ale i na reálné ekonomiky, zejména v podobě tenčích finančních

will be too much regulation and that this will cause a downturn

toků, větší zdrženlivosti a obezřetnosti v posuzování rizik, jsou

not only for banks but also for the real economy, primarily in the

oprávněné a opírají se o seriózní dopadové studie. Ale můžeme

form of smaller financial flows, greater restraint and discretion

jít ještě mnohem dál. Podnikům a obyvatelstvu budou na trhu

when assessing risk, are justified and are based on sound impact

22

ÚVODNÍ SLOVO VÝKONNÉHO ŘEDITELE Managing Director’s Report

poptávky po úvěrech konkurovat vlády se svými rozpočtovými

assessments. But we can still go much further. Governments with

problémy. Vyšší požadavky na kapitálové vybavení bank, které

budget problems will be competing on the loan demand market

zajisté patří mezi ta „správná“ opatření, pravděpodobně sníží

with businesses and the population. Higher capital requirements

atraktivnost bank v očích investorů, výnosy z investic do

for banks, which is definitely one of the „right“ measures, will

bankovní industrie výhledově klesnou, mimo jiné i proto,

probably reduce banks‘ attractiveness in the eyes of investors.

že mnoho likvidity bude vázáno regulací.

Revenues from investment in the banking industry will drop in the long term, one of the reasons being that a great deal of liquidity

Nabízí se otázka, jak budou vyplněny mezery, nebo, chcete-li,

will be bound by regulation.

neuspokojená poptávka, které pravděpodobně na trhu vzniknou, když banky sníží svůj akční rádius. Nastoupí nebankovní finanční

The issue arises of how to fill the gaps or, if you like, the unsatisfied

instituce? Oživí se kapitálové trhy a zvýší i v našich zeměpisných

demand on the market that will probably ensue once the banks

šířkách svoji roli dodavatele kapitálu? Nebo se řešení bude spíše

narrow their operating range. Will non-banking financial institutions

hledat ve vyšších výdajích států? Nevrací se nám nyní a stále více

come to the fore? Will the capital markets pick up and intensify their

zase ta vtíravá otázka: nebude výsledkem všeho nakonec více

role as suppliers of capital even within our lines of latitude? Or will

státu a méně trhu...? A pokud tomu tak bude, bude to opravdu

a solution be sought in higher public expenditure instead? Will that

výsledkem náhodných shod okolností?

insistent „won‘t the upshot of all this ultimately be more state and less market...“ keep recurring now and even more in the future?

Věřím, že řád věcí má svoji vlastní logiku, nezávislou na vůli lidí

And if so, will it really be due to happenstance?

a má tedy schopnost korigovat i to, co se nám jeví jako fatální a neodvratné. Svět po krizi bude jistě asi (trochu?) jiný, možná

I believe that the order of things has its own logic that is

proti krizím odolnější, pokud tomu chceme věřit. Buďme

independent of man‘s willpower and can therefore correct even

však klidně optimisty v tom, že velký objem a až nepřijatelnost

that which to us may seem terminal and irreversible. The post-

regulačních dopadů nakonec dozná mírnějších forem, nadšení

crisis world will almost certainly be (a little?) different and maybe

k zásahům bude více překryto rozumem a trhy si najdou cestu

more resistant to crises, if we can believe that. However, we may

k nové prosperitě.

be optimistic in the sense that the high volume and virtually unacceptable impacts of regulation will ultimately take a more moderate form, the passion for intervention will be more overlaid with reason, and the markets will find a path to renewed prosperity.

23

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

LEGISLATIVA

LEGISLATION

ČBA sleduje legislativní vývoj jak na vnitrostátní, tak mezinárodní

The CBA monitors legislative developments both on the national level

úrovni. Prostřednictvím účasti v orgánech Evropské bankovní federa-

and on the international level. Through our involvement in the bodies

ce a Evropské hypoteční federace získáváme aktuální informace

of the European Banking Federation and the European Mortgage Fede-

o projednávaných návrzích Evropské komise a k těmto návrhům

ration, we acquire up-to-date information about the European Commis-

se prostřednictvím těchto organizací vyjadřujeme. Na vnitrostátní

sion’s proposals under discussion and provide our standpoints on these

úrovni využíváme členství ČBA v legislativní radě vlády a kontaktů

proposals through these organisations. On the national level, we use the

s předkladateli návrhů zákonů, kdy je snahou uplatnit připomínky

membership of our members in the Legislative Council of the Govern-

ČBA již ve fázi přípravy návrhů legislativních změn. Zároveň sleduje-

ment and our contacts with the submitters of bills to attempt to incorpo-

me podané poslanecké či senátní návrhy a v případě potřeby k nim

rate the CBA’s comments still in the bill drafting phase. At the same time,

uplatňujeme připomínky.

we monitor the proposals submitted by the Chamber of Deputies and the Senate and, if necessary, comment on them.

S připravovanými změnami seznamujeme pravidelně členské banky, zejména prostřednictvím pravidelné informace pro členy

We acquaint member banks on a regular basis with the changes being

Prezidia, členy Právní komise a Právní subkomise Hypoteční komise.

prepared, namely through information communicated to members of the

O zásadních legislativních změnách uveřejňuje ČBA pravidelně

Executive Board, members of the Legal Commission and members of the

informace v BA Survey.

Legal Sub-Commission of the Commission for Mortgage Banking. The CBA publishes regular information about legislation changes in the BA Survey.

Za sledované období se ČBA účastnila projednávání následujících zásadních legislativních návrhů:

In the period in question, the CBA was involved in negotiating the following fundamental legislative proposals:

Návrh novely zákona o bankách, upravující pojištění vkladů

Draft amendment to the Act on Banks regulating deposit insurance

ČBA sledovala od počátku vývoj projednávání a schválení novely směrnice Evropského parlamentu a Rady o systémech pojištění

From the very onset, the CBA has been monitoring developments in

vkladů a účastnila se pracovní skupiny, která připravila návrh novely

negotiations and passage of the amendment to the Directive of the

zákona o bankách. ČBA uplatňovala zejména následující zásadní

European Parliament and of the Council on deposit guarantee schemes

připomínky:

and has been an active member of the working group that has drafted the amendment to the Act on Banks. The CBA has ensured the incorpora-

•

zajištění dostatečně dlouhé lhůty pro implementaci nových

tion of the following important points:

evidenčních povinností bank do informačních systémů. Tento požadavek byl odůvodněn zejména nutností plánování výdajů

•

Sufficiently long deadlines for implementing the new obligation on

na úpravy informačních systémů a nutností řádného otestování

banks for reporting in information systems. This demand for longer

změn. ČBA se podařilo ve finálním textu vyjednat roční

deadlines was justified in particular by the need to plan expenditure

lhůtu pro odklad;

on modifying the information systems and to duly test the changes. In the final text, the CBA manage to postpone the deadline by a year.

•

nesouhlas s nepřiměřeně zvýšeným příspěvkem do Fondu pojištění vkladů; výsledek vyjednávání je navýšení příspěvku

•

Objection to the excessive increase in the contribution to the Depo-

na 0,04% z průměru pojištěných pohledávek z vkladů

sit Guarantee Fund; the negotiations resulted in an increase in the

za příslušné kalendářní čtvrtletí;

contribution to 0.04% of the average of insured receivables from deposits for the calendar quarter concerned.

•

zakotvení povinné ingerence státu ve formě záruky či garance za závazky Fondu pojištění vkladů, která by napomohla Fondu

24

•

Enshrinement of mandatory government interference in the form

zajistit prostředky pro výplatu v zákonem a směrnicí požadova-

of a warrantee or guarantee of the liabilities of the Deposit Guaran-

né zkrácené lhůtě. Výsledný kompromis stanovuje možnost,

tee Fund, which would help ensure that the Fund has the financial

aby Fond požádal o poskytnutí dotace nebo návratné

resources available for making payments by the reduced deadline

finanční výpomoci v potřebné výši ze státního rozpočtu.

as demanded by the law and the Directive. The resulting compromi-

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

Novela byla uveřejněna ve sbírce zákonů pod č. 156/2010 Sb.

se allows the Fund to apply for aid or refundable financial assistance

a nabývá účinnosti dne 5.6.2010, povinnost hradit příspěvky dle

in the required amount from the State budget.

nových pravidel počíná od 3. čtvrtletí 2010. The amendment was promulgated in the Collection of Laws under Návrhy novel loterijního zákona

No. 156/2010 Coll. and came into force on 5 June 2010. The obligation to pay the contributions under the new rules begins to apply to the

V průběhu roku 2009 a 2010 bylo podáno několik návrhů novel

third quarter of 2010.

loterijního zákona (poslanecké návrhy sn. tisk 935, 971, senátní návrh sn. tisk 722, Magistrátní návrh sn. tisk 973, ), z nichž 2 obsaho-

Draft amendments of the Lotteries Act

valy problematické ustanovení, podle kterého by banka musela odmítat provedení podaných příkazů k úhradě na účty provozovateli

A number of amendments to the Lotteries Act were introduced during

nepovolených her a sázek. Novely nestanovovaly jednoznačný sys-

2009 (Chamber of Deputies proposals – Parliamentary Press No. 935 and

tém, jak by banka „zakázaná“ čísla účtů identifikovala, ani závazek

No. 971; Senate proposal – Parliamentary Press No. 722; Municipal propo-

státu řešit spory a náhrady škody z neprovedených platebních příka-

sal – Parliamentary Press No. 972), of which two contained the problematic

zů, to vše ve světle nového zákona o platebním styku. Předmětné

provision under which a bank would have to refuse to execute payment

novely by znamenaly vysoké náklady na úpravu IT systémů a nárůst

orders to accounts of unauthorised game and betting operators. The amen-

počtu stížností a žádostí o náhradu škody.

dments did not set out an explicit system that would allow banks to identify “forbidden” bank accounts, nor did they stipulate the government’s

ČBA proto ke všem projednávaným návrhům připravila stanovisko

obligation to resolve disputes and to compensate for damage from unexecu-

popisující problematičnost návrhu a jednala s předkladateli. Finální

ted payment orders, all in light of the new Payment Systems Act. The amend-

schválená novela loterijního zákona neproveditelné povinnosti

ments in question would mean high costs of modifying IT systems and an in-

pro banky neobsahuje.

crease in the number of complaints and damage compensation claims.

Novely občanského soudního řádu

For this reason, the CBA prepared a standpoint to all amendments under

a exekučního řádu

discussion that describes the problems related to them, and met with the authors. The final approved version of the amendment to the Lotteries

ČBA aktivně sleduje a účastní se přípravy a připomínek k úpravám Exekuč-

Act does not contain the impossible-to-implement obligation.

ního řádu a souvisejících předpisů na činnost bank. Exekuční řád má zásadní dopad jak na řešení nesplácených úvěrů dlužníků bank, tak na čin-

Amendment of the Code of Civil Procedure

nost bank jako tzv. poddlužníka, který vede exekucí postižené účty klientů.

and the Distrainment (Execution) Code

Narychlo schválená novela občanského soudního řádu zavedla

The CBA actively monitors, and takes part in drafting and reviewing,

pro banky v § 304b novou povinnost uvolňovat na žádost dlužníka

amendments to the Distrainment (Execution) Code and related regulati-

částku do výše dvojnásobku životního minima z exekucí postiženého

ons pertaining to banks. The Distrainment (Execution) Code has a funda-

účtu. Vzhledem k formě přijetí (pozměňovací návrh načtený při

mental impact both on bank debtors and on banks that are sub-debtors,

projednávání jiné novely v poslanecké sněmovně), neměla ČBA

i.e., banks that maintain the bank debtors’ accounts.

možnost k návrhu uplatnit připomínky. The quickly adopted amendment to the Code of Civil Procedure Neprodleně po schválení se na základě iniciativy ČBA uskutečnila

introduced Section 304b, a provision that imposes the obligation on

jednání za účasti zástupců ČBA, Exekutorské komory a autora návrhu

banks to release, upon the debtor’s request, an amount from the fro-

Veřejného ochránce práv. Při jednáních byly identifikovány základní

zen account that is equal to up to twice the official monthly subsisten-

problémy nejednoznačné právní úpravy a přijat vzájemně odsouhla-

ce amount. Due to the way the amendment was adopted (the proposed

sený právní názor na aplikaci novely, zejména odůvodněnou vysvět-

amendment was introduced while a different amendment was being de-

lením důvodů předložení návrhu Veřejným ochráncem práv. Účastní-

bated in the Chamber of Deputies), the CBA did not have the opportunity

ci jednání se také shodli na vhodnosti technické novely, která by od-

to review the amendment.

stranila výkladové nejasnosti. Rozpočtový výbor Poslanecké sněmovny pak uložil, aby Ministerstvo spravedlnosti připravilo za spolupráce

Based on the initiative of the CBA, a meeting of representatives of the CBA,

s ČBA, Exekutorskou komorou a Veřejným ochráncem práv text návr-

the Chamber of Distrainers (Debt Enforcement Officers) of the Czech Re-

hu novely, Ministerstvo spravedlnosti však současné Poslanecké sně-

public, and the author of the proposal introduced by the Public Defender of

25

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

movně návrh nepředložilo, mimo jiné s ohledem na připravovanou

Rights took place immediately following passage. During the meeting, the

velkou novelu občanského soudního řádu. ČBA se přípravy této

basic problems with the ambiguous wording of the regulation were iden-

novely zúčastní s cílem technickou úpravu této části prosadit.

tified and a legal opinion on the application of the amendment was adopted, with an explanation of why the Public Defender of Rights had introduced the proposal. The parties also agreed on a technical amendment that would eliminate interpretational ambiguities. The Budget Committee of the

BANKOVNÍ REGULACE Uplynulé období bylo v oblasti bankovní regulace v důsledku finanční krize velmi živé. Český bankovní sektor díky dostatečné kapitalizaci a ziskovosti a obezřetnému přístupu regulátora prošel krizovým obdobím bez problémů. V České republice nemusela být bankovnímu sektoru poskytnuta žádná z forem přímé státní pomoci nebo státních garancí. Banky se těší vysoké důvěře veřejnosti. Bankovní sektor jako celek má přebytek likvidity, dostatek vlastních zdrojů pro poskytování

Chamber of Deputies then asked the Ministry of Justice to draft the text of the proposed amendment in conjunction with the CBA, Chamber of Distrainers (Debt Enforcement Officers) and the Public Defender of Rights. The Ministry of Justice, however, did not submit the proposed amendment to the Chamber of Deputies, also for the reason that a major amendment of the Code of Civil Procedure was being drafted. The CBA will be involved in drafting this amendment in order to incorporate the technical regulation.

BANKING REGULATION

úvěrů a zanedbatelný podíl toxických aktiv. Due to the financial crisis, the period in review was very lively in the area of Podle výsledků zátěžových testů, která zveřejnila ČNB v červnu, je český finanční sektor odolný vůči tržním, úvěrovým i jiným rizikům. V obou zátěžových scénářích (návrat recese, ztráta důvěry) se kapitálová přiměřenost pohybuje nad regulatorním minimem 8 %. Nutné navýšení regulatorního kapitálu v nejpesimističtějším scénáři se podle aktuálních zátěžových testů odhaduje na pouhé 3 miliardy Kč,

banking supervision. Thanks to sufficient capitalisation and profitability as well as the cautious approach on the part of the banking supervisor, the Czech banking sector managed to make it through the crisis relatively unscathed. In the Czech Republic, the banking sector did not need any form of direct government assistance or guarantees. The banks are enjoying high public confidence, and the banking sector has a surplus of liquidity, a sufficient amount

tj. méně než 1 % stávajícího regulatorního kapitálu bank.

of own resources to provide loans, and a negligible share of toxic assets.

ČBA zpracovávala připomínky a stanoviska k novým právním

According to the stress tests published by the CNB in June, the Czech

normám či jejich novelám, např. k •

novele zákona o bankách

•

návrhu zákona, kterým se mění některé zákony v souvislosti se stanovením kapitálových požadavků a postupů dohledu nad bankami, spořitelními a úvěrními družstvy a obchodníky s cennými papíry

•

novele vyhlášky České národní banky č. 164/2002 Sb., o podmínkách přístupu k informacím v informační databázi České národní banky - Centrální registr úvěrů

•

financial sector is resistant to market, credit and other risks. In both test scenarios (return of the recession, loss of confidence), capital adequacy hovers above the regulatory minimum of 8%. The necessary increase in regulatory capital under the most pessimistic scenario is, according to the latest stress tests, estimated at a mere CZK 3 billion, i.e., less than 1% of the current regulatory capital of the banks. The CBA has incorporated its comments and standpoints into the following new laws or their amendments: •

Amendment to the Banking Act

•

Bill amending certain laws in connection with setting capital requirements and the procedures for supervising banks, savings banks, cre-

úřednímu sdělení České národní banky k výkladu pojmů

dit unions, and investment firms

důvěryhodnost a odborná způsobilost •

vyhlášce, kterou se mění vyhláška č. 123/2007 Sb., o pravidlech

•

on the conditions of access to information contained in the

obezřetného podnikání bank, spořitelních a úvěrních družstev

information databases of the Czech National Bank – the Central

a obchodníků s cennými papíry ČBA sleduje proces revize Směrnice o kapitálových požadavcích (CRD), nové doporučující dokumenty Evropského výboru regulátorů

26

Amendment to Czech National Bank Decree No. 164/2002 Coll.,

Register of Credits •

Official communication of the Czech National Bank regarding definition of the terms credibility and expertise

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

(CEBS) a Basilejského výboru pro bankovní dohled (BCBS), jakož i

•

stanoviska EBF k návrhům legislativních změn zásadního charakteru.

Decree amending Decree No. 123/2007 Coll., stipulating the prudential rules for banks, credit unions, and investment firms

Bankovní regulace byla předmětem zvýšeného zájmu i akademic-

The CBA is monitoring the revision of the Capital Requirements Directive

kých kruhů. ČBA se v dubnu 2010 aktivně zúčastnila vědeckého se-

(CRD), the new recommendations of the Committee of European

mináře „Nové trendy regulace finančních trhů“ pořádaného katedrou

Banking Supervisors (CEBS) and of the Basil Committee on Banking Super-

národního hospodářství Právnické fakulty Univerzity Karlovy. V květ-

vision (BCBS), and the standpoints of the EBF to proposed fundamental

nu 2010 pak přijali zástupci České bankovní asociace studenty MBA

legislative changes.

z Loyola Marymount University v USA a jejich profesora a v červnu 2010 studenty Bankovního institutu vysoké školy z Ukrajiny. Studenti

Academic circles also showed greater interest in banking supervision.

se zajímali o to, jak si vedl český bankovní systém v době globální

In April 2010, the CBA took part in the scientific seminar “New Trends in

finanční krize, jakož i o regulaci bankovního systému v ČR, připravo-

Financial Market Supervision” organised by the National Economics De-

vané změny regulatoriky v rámci EU a jejich dopady na banky

partment of the Law Faculty of Charles University. In May 2010, the Czech

působící v ČR a zátěžové testování bank.

Banking Association welcomed MBS students and their professor from Loyola Marymount University in the USA and, in June 2010, students of the Ukraine branch of the Banking Institute College of Banking. The students were interested in the state of the Czech banking system in the

KAPITÁLOVÝ TRH A CENNÉ PAPÍRY

wake of the global financial crisis as well as in banking supervision in the Czech Republic, amendments to the regulatory framework within the EU,

ČBA připravovala připomínky a stanoviska (v některých případech i v koordinaci s Asociací pro kapitálový trh České republiky) k novým

and the impact thereof on the Czech Republic and bank stress tests.

právním normám či jejich novelám, např. k

CAPITAL MARKETS AND SECURITIES

•

úřednímu sdělení ČNB o ochraně proti zneužívání trhu

The CBA prepared comments and standpoints on new laws and amend-

a transparenci

ments (in certain cases even in cooperation with the Czech Capital Market Association), namely:

•

zákonu o finančním zajištění •

•

Official communication of the CNB on protection against market abuse and transparency

vyhlášce o předkládání výkazů a dalších informací obchodníky s cennými papíry České národní bance

•

•

Act on Financial Security

•

Decree on submission of statements and other information

vyhlášce o podrobnostech některých pravidel při poskytování investičních služeb

by investment firms to the Czech National Bank •

vyhlášce, kterou se mění vyhláška č. 269/2004 Sb., o náležitostech a přílohách žádostí podle zákona č. 189/2004 Sb., o kolek-

•

•

konzultačnímu materiálu ke směrnici UCITS IV

Decree stipulating the details of certain rules connected to the provision of investment services

tivním investování •

Decree amending Decree No. 269/2004 Coll., on requisites and schedules of applications pursuant to Act No. 189/2004 Coll., on collective investment

Pravidelně je aktualizována Rámcová smlouva o obchodování na finančním trhu vč. souvisejícího právního posudku. Koncem roku 2009 došlo na základě požadavků bank a jejich klientů k rozšíření Rámcové

•

Consultation material to the UCITS IV directive

smlouvy o obchodování na finančním trhu (Standard ČBA č.20/2006), o dodatek komoditních derivátů. Banky tak mají možnost používání

The Master Agreement on Financial Transactions and the related legal opi-

jednotného formátu zejména pro protistrany a jiné právnické osoby

nion are updated on a regular basis. At the end of 2009, the Master Agree-

s vyřešeným problémem sjednání závěrečného vyrovnání. Hlavní pří-

ment on Financial Transactions (CBA Standard No. 20/2006) was expan-

nos spočívá již v samotné existenci standardní smluvní dokumentace

ded to include an addendum on commodity derivatives based on re-

pro široké spektrum produktů. Pro banky je důležité, že se jedná

quests made by banks and their clients. The banks can now use a single

27

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

o smlouvu, na kterou je vyhotoven právní posudek, uznávaný i ČNB,

format, in particular for parties and other legal entities that have the

a že předmětná smlouva je jednou ze dvou rámcových smluv (vedle

issue of final settlement (close-out netting) resolved. The main bene-

ISDA), kterou lze použít i pro účely snížení kapitálového požadavku.

fit lies in the existence of standard contractual documentation for a wide spectrum of products. It is important for banks that this is an agreement

ČBA v současné době spolupracuje s PRK Partners s.r.o. advokátní

for which a legal opinion recognised by the CNB has been drawn up and

kancelář na vypracování produktového doplňku pro transakce

that the agreement in question is one of two master agreements (alongsi-

s emisními povolenkami a na vypracování úpravy doplňku pro devi-

de ISDA) that can also be used to reduce the capital requirement.

zové transakce k příloze pro derivátové transakce Rámcové smlouvy o obchodování na finančním trhu.

At this time, the CBA is working with the law firm PRK Partners s.r.o. to draft a product addendum for transactions with emission allowances and to amend the addendum for FX transactions to the derivatives transactions schedule of the Master Agreement on Financial Transactions.

PLATEBNÍ STYK

PAYMENT SYSTEMS

Hlavními tématy uplynulého roku byly legislativa platebního styku a příprava na sjednocení podmínek poskytování platebních služeb v EU,

The main topics of the past year included payment systems legislation

včetně zapojení do procesu tvorby celoevropských platebních nástro-

and unification of the conditions for providing payment services in the

jů vyvíjených pro fungování Jednotné oblasti pro platby v eurech.

EU, including involvement in the development of pan-European payment instruments for the Single Euro Payments Area.

Legislativa platebního styku Payment systems legislation V červenci byl přijat nový zákon č. 284/2009 Sb., o platebním styku, účinný od 1. listopadu 2009. Do českého práva tak byly promítnuty

In June, Act No. 284/2009 Coll., on payments systems, effective from 1 No-

požadavky Směrnice č.2007/64/ES o platebních službách na vnitřním

vember 2009, was adopted. Thus, the requirements of Directive 2007/64/

trhu, která zakotvila jednotný právní rámec v zemích EHP a přinesla

EC on payment services in the internal market, which enshrined a single

podstatné zvýšení ochrany klientů v platebním styku. Složitá příprava

legal framework in the EEA and brought about substantially greater prote-

na povinnosti zaváděné zákonem spočívala zejména v novém nasta-

ction for clients in payment systems, were reflected. The process of prepa-

vení interních procesů, dokončení potřebných softwarových úprav

ring for the obligations imposed by this piece of legislation was complica-

a nových IT aplikací, jejichž implementace v bankách měla velmi

ted – due to need to set up new internal processes, modify software, and

výrazné nákladové dopady.

create new IT applications – and costly for the banks.

Bylo nutno také dořešit některé navazující postupy, které se z důvodu

It was also necessary to finally resolve certain related procedures that,

zamýšlené plné harmonizace pravidel evropských zemí nemohly stát

due to the intention to fully harmonise the rules of the various EU Mem-

součástí obecně závazné právní úpravy, ale přitom nezbytně vyžadují

ber States, could not become part of generally binding legal regulation,

dobrou vzájemnou spolupráci mezi bankami. V platebním styku

but essentially required good mutual cooperation 0f the banks. Thus, the

tak nabyla významu příprava nových standardů bankovních akti-

importance of drafting new banking standards containing recommen-

vit, obsahujících doporučené postupy a tím definujících předvídatel-

ded procedures, thus making it possible to predict the behaviour of those

né chování bankovních poskytovatelů platebních služeb, kteří se

banks that provide payment services and commit to observing the rules

k plnění pravidel stanovených příslušným standardem přihlásí.

laid down by the standard, increased.

Komise pro platební styk průběžně spolupracovala s MF ČR a ČNB

The Commission for Payment Traffic and Payment Instruments was invol-

v připomínkových řízeních k návrhům legislativy související s peněž-

ved on an ongoing basis in consultations with the Ministry of Finance

ním oběhem a platebním stykem.

of the Czech Republic and the CNB on legislative proposals connected to monetary circulation and payment systems.

Jednotná oblast pro platby v eurech - Single Euro Payments Area ( „SEPA“)

Single Euro Payments Area (“SEPA”)

Důležitou součástí činnosti ČBA je působení v rámci Evropské rady

An important aspect of the CBA is its involvement in the European

pro platební styk (European Payments Council – „EPC“), která v EU

Payments Council (EPC). In the EU, the EPC is responsible for the develo-

28

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

zastřešuje vývoj celoevropských platebních nástrojů, tvořících základ

pment of pan-European payment instruments which form the foundati-

budované a postupně zaváděné tzv. Jednotné oblasti pro platby

on for the creation and implementation of the Single Euro Payments Area

v eurech SEPA. ČBA, která v EPC reprezentuje zájmy ČR, se prostřed-

(SEPA). The CBA, which represents Czech interests in the EPC, is involved

nictvím svých zástupců v Plenárním shromáždění a v pracovních or-

through its representatives at EPC Plenary Meetings and working groups

gánech EPC podílí jak na rozhodování, tak na vlastním vývoji pravidel

both in decision-making and in the creation of the rules to be applied

panevropských platebních instrumentů.

to the pan-European payment instruments.

Činnosti ČBA související se SEPA zahrnují:

The CBA’s involvement in SEPA includes the following:

•

•

trvalé monitorování postupu příprav a sledování aktuálních informací z EPC

•

působení zástupců ČBA v pracovních skupinách EPC

Permanent monitoring of preparations and keeping track of the latest information from the EPC

•

(pro platební systémy SEPA, pro karty a pro hotovost)

Involvement of CBA representatives in the EPC working groups (for SEPA payment systems, for cards, and for cash)

•

přípravu stanovisek k vybraným dokumentům EPC

•

Drafting of standpoints on certain EPC documents

•

diskuse k rezolucím přijímaným v EPC, řešení problémů

•

Discussions on resolutions adopted by the EPC, resolution

jejich implementace •

•

spolupráci se Slovenskou asociací bank (např. na vymezení tzv.

of problems related to their implementation •

Cooperation with the Slovak Banking Association (e.g., on defining

doplňkových služeb SEPA) a dohody o kandidátech zastupují-

so-called SEPA Additional Services) and agreements on candidates

cích společně oba státy v pracovních orgánech EPC

representing both countries in the EPC working groups

spolupráci se zástupci bankovní komunity zemí středoevrop-

•

ského regionu v otázkách společného zájmu

Cooperation with representatives of the banking community of the countries of the Central European region on issues of common interest

•

fungování National Adherence Support Organisation, tzv. NASO, které zajišťuje administrativně-organizační záležitosti spojené s přistupováním bank k systémům SEPA

•

Functioning of the National Adherence Support Organisation (NASO), which deals with administrative and organisational matters connected to providing banks with access to SEPA systems

Od r. 2008 funguje v ČBA Národní koordinační výbor pro řízení implementace SEPA v ČR (NKV SEPA), jehož členy jsou zastupci ČBA, ČNB,

The National Coordination Committee for Managing SEPA Implementati-

MF ČR a zástupci profesních a spotřebitelských sdružení (Svaz prů-

on in the Czech Republic (NCC SEPA) – whose members are representati-

myslu a dopravy ČR, Hospodářská komora ČR, Česká asociace treasu-

ves of the CBA, CNB, Ministry of Finance of the Czech Republic and profes-

ry, Sdružení českých spotřebitelů). NKV SEPA monitoruje procesy

sional and consumer associations [Svaz průmyslu a dopravy ČR (Confede-

v EU a vývoj v EPC a zabývá se jejich praktickými důsledky. K budou-

ration of Industry of the Czech Republic), Hospodářská komora ČR (Czech

cím úkolům NKV SEPA bude patřit i problematika transformačních

Chamber of Commerce) , Česká asociace treasury (Czech Association Trea-

procesů při převodu současných národních (korunových) platebních

sury), Sdružení českých spotřebitelů (Czech Consumer Association)] – has

instrumentů na produkty (v eurech) podle celoevropských SEPA stan-

been part of the CBA since 2008. The NCC SEPA monitors processes in

dardů – postup tohoto přechodu a způsob jeho zajištění jsou nyní

the EU and developments in the EPC and deals with their practical con-

v Evropě předmětem zásadních diskusí. Zástupci NKV SEPA se pravidel-

sequences. The future tasks of the NCC SEPA will also include the issue of

ně účastní zasedání organizovaných Evropskou komisí k implementaci

transformation processes connected to the conversion of current natio-

SEPA pro národní koordinační orgány všech členských zemí EU.

nal (Czech crown) payment instruments to products (in Euros) pursuant to pan-European SEPA standards – the procedure for this transfer and the

V současné době je největší důraz v rámci NKV SEPA kladen na

manner of its provision is under serious discussion in Europe at this time.

oblast komunikace, aktuálním úkolem je zvýšení obecného pově-

Representatives of the NCC SEPA regularly take part in the meetings of the

domí o projektu SEPA. Byl zpracován Národní plán implementace

national coordination authorities of all EU Member States organised by

SEPA v ČR, který tvoří její základní rámec a bude postupně aktualizo-

the European Commission on SEPA implementation.

29

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

ván a doplňován dalšími konkrétními opatřeními v souvislosti s pře-

At this time, the NCC SEPA is placing the greatest emphasis on commu-

pokládaným nárůstem využívání eurových SEPA plateb v rámci ČR,

nication, with the current task being to increase general awareness of the

ve vazbě na termín vstupu ČR do eurozóny a v závislosti na aktivi-

SEPA project. A National SEPA Implementation Plan in the Czech Republic

tách orgánů EU souvisejících s řízením přechodu evropských zemí na

has been prepared. This plan forms the basic implementation framework

podmínky SEPA. Součástí komunikačních aktivit jsou i semináře pořá-

and will be updated and supplemented with other specific measures re-

dané ve spolupráci s ČNB, které již mají víceletou tradici – v září 2009

gularly in connection with the expected increase in use of euro SEPA pay-

to byl seminář „ Změny na trhu platebních služeb k 1.11.2009“.

ments inside the Czech Republic, in relation to the date of accession of the Czech Republic to the Eurozone, and depending on the EU authorities in

Spolupráce s ČNB

connection with their management of the transition of European countries to SEPA conditions. The communication efforts include seminars or-

ČBA řešila v součinnosti s ČNB způsob zajištění některých

ganised in cooperation with the CNB. These have a tradition spanning

konkrétních požadavků vyplývajících z implementace projektu

many years. The last one – “Changes in the Payment Systems Market

SEPA pro české subjekty – jako např. identifikace příjemců inkas-

as at 1 November 2009” – was held in September 2009.

ních plateb prostřednictvím tzv. „Creditor Identifier“, tj. kódu povinně uváděného při transakcích SEPA inkas, který má umožnit plát-

Cooperation with the CNB

ci a jeho bance kontrolu údajů o příjemci. Některé země pro tyto účely využívají identifikační kódy příjemců zavedené již dříve např.

The CBA, in cooperation with the CNB, addressed the manner of imposing

pro domácí platební styk, v ČR se identifikační kód příjemce in-

certain requirements on Czech entities due to the implementation

kas dosud nepoužíval. Výsledkem spolupráce je vytvoření centrali-

of SEPA, such as identification of direct debit creditors via the so-called

zovaného registru příjemců inkas - „Registru RIP“ pro ČR . O přidě-

“Creditor Identifier”, i.e., the code that has to be stated in connection with

lení identifikačního kódu žádá klient - příjemce svou banku, regis-

SEPA direct debit transactions that should allow the payer and its bank

tr včetně pravidel jeho vedení je veřejně dostupný na webových

to verify data about the creditor. For this purpose, some countries use, for

stránkách ČNB.

example, the Creditor Identifier already implemented for domestic payments; the Czech Republic has hitherto not used any such code. The coo-

Mezi ČBA a ČNB pokračovala také dříve dohodnutá součinnost,

peration resulted in the creation of a central register of direct debit credi-

týkající se průběžného sledování vývoje využívání nástrojů SEPA

tors – DDC Register – for the Czech Republic. The client-creditor requests

bankami v ČR.

his bank to assign an identification code (identifier). The registry and the rules for maintaining it are publicly accessible on the CNB website.

Těžištěm vzájemné spolupráce je trvale problematika mezibankovního platebního styku v ČR – jde o posuzování potřebných změn v sys-

Previously agreed cooperation between the CBA and CNB in connection

tému CERTIS, diskuse k námětům na racionalizaci postupů a k návr-

with the ongoing monitoring of the development of use of SEPA instru-

hům na další zlepšení. Všechny tyto činnosti jednoznačně přispívají

ments by banks in the Czech Republic continued.

k neustálému zdokonalování mezibankovního platebního styku v ČR. The focal point of mutual cooperation continues to be the permanent Příprava na zavedení eura v ČR

issue of interbank payment systems in the Czech Republic. This includes assessment of necessary changes in the CERTIS system, suggestions for

patří v platebním styku ke strategickým úkolům. ČBA se prostřednic-

increasing efficiency of procedures, and proposals for further improve-

tvím svého zástupce podílela na činnosti Pracovní skupiny pro

ment. All these activities clearly contribute to the continuous improve-

finanční sektor v rámci Národní koordinační skupiny pro zavede-

ment of interbank payments and collection in the Czech Republic.

ní eura. V uplynulém roce diskuse k logistickým a provozně-technickým opatřením přechodu na euro ustoupily v pracovních orgánech

Preparations for adoption of the euro

ČBA přechodně do pozadí, na aktuálnosti však nabývá otázka budou-

in the Czech Republic

cí podoby mezibankovního platebního systému, kterou bude nutno vyjasnit v dostatečném předstihu před přijetím eura jako

This is one of the strategic tasks in the area of payment systems. The CBA,

zákonné měny v ČR.

through its representative, has been part of the Working Group for the Financial Sector of the National Coordination Group for Euro Adoption. In

Zástupci ČBA působí kromě EPC také v konzultačních a expertních

the last year, the working groups of the CBA have temporarily put on hold

orgánech EBF, konkrétně ve Výboru EBF pro platební styk a v Expert-

discussions about logistical and operational/technical measures for transi-

ní skupině pro implementaci Směrnice o platebních službách . Přínos

tion to the euro; however, the issue of the future likeness of the interbank

30

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

zapojení, spočívající v možnosti pracovních diskusí a informací

payment system has taken on increasing importance, and it will be

o přístupu ostatních zemí EU, byl v minulém roce využit zejména

necessary to clarify it sufficiently in advance of adoption of the euro

při spolupráci na vytváření legislativy platebního styku.

as the official currency in the Czech Republic.

KODEX MOBILITY KLIENTŮ

CBA representatives are involved not only in the EPC, but also in the consultation and expert bodies of the EBF, specifically in the EBF’s

V předešlém roce se evropské banky zavázaly podpořit rozvoj

Payment Systems Committee and Expert Group for the Implementati-

konkurenčního prostředí jako základního předpokladu zlepšení

on of the Payment Services Directive. The advantages of involvement,

úrovně bankovních služeb, snížení jejich cen a zajištění inovačního

i.e., the possibility to take part in working discussions and receive infor-

vývoje. Pod záštitou European Banking Industry Committee byla při-

mation about the approach of the other EU countries, were put to use

pravována opatření ke zvýšení mobility klientů, výsledkem jsou přija-

last year mainly in connection with cooperation on creating payment

té jednotné evropské principy usnadňující klientům přechod do jiné

systems legislation.

banky. Prinipy pro změnu banky byly plně promítnuty i do nového standardu ČBA, účinného od 1.11.2009. K dodržování Kodexu mobi-

CLIENT MOBILITY CODE

lity klientů ČBA se přihlásilo 17 bank, tedy většina těch, které vedou klientům-spotřebitelům běžné účty.

Last year, European banks committed themselves to supporting the development of a competitive environment as the basic prerequisite to improving the level of banking services, decreasing banking fees, and ensuring innovative development. Under the auspices of the Eu-

SPOTŘEBITELSKÉ OTÁZKY

ropean Banking Industry Committee, measures to improve client mobility were drafted, with the result being the adoption of com-

Zákon o spotřebitelském úvěru

mon European principles facilitating the movement of clients from one bank to another. The principles for changing banks were also ful-

Prioritou činnosti komise pro spotřebitelské otázky byla ve sledovaném období příprava zákona o spotřebitelském úvěru a jeho implementace v bankách. Zákon byl schválen Parlamentem v květnu 2010. Zákon je transpozicí směrnice EU o spotřebitelských úvěrech z dubna 2008 a podle zákona budou banky zejména nově poskytovat klientům předsmluvní informace, budou regulovány informace

ly reflected in the new CBA standard in force from 1 November 2009. Seventeen banks have agreed to observe the Client Mobility Code, i.e., the majority of those who maintain current accounts for clients-consumers.

CONSUMER ISSUES

ve smlouvách i v reklamě a bude upraveno právo na odstoupení od smlouvy a předčasné splacení. Výsledkem více než dvouletého úsi-

Consumer Credit Act

lí České bankovní asociace se podařilo, že návrh zákona neobsahuje ustanovení představující zásadní problémy pro spotřebitelské úvěro-

In the period in question, a priority of the Commission for Consumer

vání bank (navíc oproti směrnici EU) a zákon byl schválen s odkladem

Affairs was drafting of the Consumer Credit Act and

účinnosti o více než tři čtvrtletí (od 1. ledna 2011).

its implementation in the banks. This piece of legislation was ratified by Parliament in May 2010. The Consumer Credit Act is a transposition

ČBA po zveřejnění nové verze návrhu zákona jako výsledku mezire-

of the EU Consumer Credit Directive of April 2008. Under the Consumer

zortního připomínkového řízení zhruba v pololetí 2009 nadále inten-

Credit Act, banks will now provide clients with pre-contractual informa-

zivně komunikovala s gestory transpozice směrnice do české legislati-

tion; information in contracts and in advertisements will now be regula-

vy – Ministerstvem průmyslu a obchodu a Ministerstvem financí,

ted; and the right to withdraw from an agreement and to make early pay-

v pozdější fázi projednávání zákona i s ČNB a dalšími zástupci vlády

ments will be addressed. The result of the two-year effort by the CBA is the

a politických stran v Parlamentu. Upozorňovala přitom na ustanovení,

elimination of those provisions that posed a fundamental obstacle to con-

která by mohla mít výrazně negativní dopad na další rozvoj trhu spo-

sumer lending by banks (moreover at variance with the EU directive).

třebitelského úvěrování. Podařilo se tak prosadit, že z působnosti zá-

The legislation was passed with its force being deferred by almost three

kona byly vyloučeny veškeré účelové hypoteční úvěry (včetně refinan-

quarters (until 1 January 2011).

covaných hypoték a hypoték na rekonstrukce, které byly původně do působnosti zahrnuty). ČBA také prosadila v ustanovení o vyřizování re-

The CBA, after a new version of the legislation was published as a result

klamací u vázaných úvěrů, že banky nebudou nuceny řešit reklamace

of interdepartmental consultations in mid 2009, continued to communi-

spotřebitelů v případě vadného zboží zakoupeného na úvěr.

cate intensively with authorities responsible for transposing the directive

31

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

S cílem projednat detailní otázky implementace uspořádala komise

into Czech legislation – the Ministry of Industry and Trade and the

ČBA pro spotřebitelské otázky v dubnu a květnu 2010 dvě schůzky,

Ministry of Finance – and, later on, with the CNB and other representati-

kterých se zúčastnilo cca 30 expertů z retailových bank. Předmětem

ves of the government and the political parties in Parliament. It called

jednání byla řada otázek týkajících se působnosti úpravy, způsobu

attention to provisions that could have a highly negative impact on the

naplnění informačních povinností i dalších ustanovení zákona.

further development of the consumer credit market. It managed to have all specific-purpose mortgages eliminated from the legislation (including

Standard č. 19

mortgage refinancing and reconstruction mortgages, all of which had

– Kodex Chování mezi bankami a klienty

been included in the previous versions). The CBA also managed to include a provision on handling claims on specific-purpose loans under which

Sekretariát ČBA ve spolupráci s komisí ČBA pro spotřebitelské otázky

banks will not be forced to handle consumer claims regarding goods

připravil aktualizaci Standardu č. 19 „Kodex chování mezi bankami

bought under credit.

a klienty“, který nastavuje určitý minimálním standard péče bank o retailového klienta (individuální klientelu, fyzickou osobu – nepod-

With the aim of discussing implementation issues in detail, the Commissi-

nikatele). Ustanovení Kodexu obsahují výčet práv klientů ve vztahu

on for Consumer Affairs organised two meetings – one in April and one

k bankám, výčet práv bank ve vztahu ke klientům i informace k řešení

in May 2010 – which were attended by about 30 retail bank experts. The

vzájemných sporů. Ke Standardu je přihlášeno 13 retailových bank

discussion included a number of issues regarding the scope of the legisla-

a 4 stavební spořitelny. Standard byl aktualizován, aby byl v souladu

tion, the manner of fulfilling the information requirements, and other

s novým zákonem o platebním styku – změny se týkaly zejména frek-

provisions of the act.

vence informací poskytovaných klientům o změnách obchodních podmínek a sazebníků a také frekvence výpisů z účtu.

Standard No. 19 – Code of Conduct between Banks and Clients

Evropská legislativa a spolupráce The CBA Secretariat, in cooperation with the CBA Commission for Otázky ochrany spotřebitele v oblasti finančních služeb zůstávají i na-

Consumer Affairs, prepared an update of Standard No. 19 “Code of

dále ve středu zájmu Evropské komise, která ve sledovaném období

Conduct between Banks and Clients”, which imposes minimum stan-

pokračovala v projednávání některých témat, a také nastolila témata

dards on the way banks care for their retail customers (individual clients,

nová. ČBA v oblasti spotřebitelských otázek úzce spolupracuje s

natural persons – non-entrepreneurs). The Code of Conduct lists the

Evropskou bankovní federací a zapojuje se do přípravy stanovisek

rights of clients in relation to banks and the rights of banks in relation to

pro EK, dále připravuje informace za retailové bankovnictví ČR pro

clients and provides information about dispute resolution. Thirteen retail

studie předcházející návrhům nebo rozhodnutím EK o regulaci. S cí-

banks and four building and loan associations are parties to the Code of

lem zamezit přijetí regulatorních opatření, která by byla neopodstat-

Conduct. The Code was updated to be in compliance with the Payment

něná nebo by měla negativní dopad na retailové obchody bank

Systems Act – the amendments pertained in particular to the frequency

v ČR, se komise pro spotřebitelské otázky zapojila do projednává-

that information is provided to clients about changes of business terms

ní následujících témat na úrovni EU:

and conditions and fee schedules as well as the frequency that bank statements are dispatched.

Bankovní poplatky za běžné účty European legislation and cooperation V září 2009 byla zveřejněna studie EK, která analyzuje transparentnost a porovnává poplatky za služby napojené na běžný účet. Výsledkem

Consumer protection issues in the area of financial services remain the

studie je zjištění, že v ČR jsou poplatky na úrovni středu, nadprůměrně

central focus of the European Commission which, in the period in questi-

transparentní, přestože složitější (ceny skládající se z více položek). Pod-

on, continued discussions on certain topics and introduced new topics.

le EK banky po celé Evropě skrývají poplatky před svými klienty ve složi-

In the area of consumer affairs, the CBA continues to work closely

tých poplatkových strukturách a tím klientům komplikují, aby si porov-

with the European Banking Federation and is involved in the drafting

nali ceny a převedli své účty do jiných bank. Poplatková politika bank

of standpoints for the EC. It also prepares information on behalf of Czech

v ČR byla označena za transparentní a trh za nadprůměrně konkurenční.

retail banking for studies preceding EC proposals or decisions on regulation. With the aim of preventing regulatory measures that would be un-

Product tying (praktiky vážoucí prodej finančních produktů na

warranted or have a negative impact on retail transactions of banks in the

prodej dalších produktů) – ve studii pro EK prezentovány běžné ob-

Czech Republic, the Consumer Affairs Commission has become involved

chodní/marketingové praktiky bank jako potencionálně nekalé.

in negotiating the following topics on the EU level:

32

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

Financial inclusion – představa EK je zajistit přístup každému

Banking fees for current accounts

občanovi EU k základnímu bankovnímu účtu za „rozumnou cenu“ In September 2009, the EC published a study analysing transparency and Responsible lending (zodpovědné úvěrování - podle EK

comparing fees for services tied to current accounts. The study found that

se jedná o úvěrové produkty vhodné pro potřeby spotřebitelů

in the Czech Republic fees are at mid-level and above-average in terms

a šité na míru jejich schopnosti splácet)

of transparency, although more complex (the fees comprise a number of items). According to the EC, banks throughout Europe are keeping their

Diskriminace ve finančních službách (z titulu pohlaví,

fees hidden from clients inside complicated fee structures, thereby making

věku, invalidity, rasy, náboženství a sexuální orientace) – v souvislosti

it more difficult for clients to compare fees and transfer their accounts to

s tím řeší EK otázku přístupu vysoce rizikových skupin obyvatelstva

other banks. The fee policy of banks in the Czech Republic was described

k úvěrům (což je v přímém rozporu s principy zodpovědného

as transparent and competitiveness of the market as above-average.

úvěrování) Product tying (the practice of tying the sale of financial products to Omezování výše úrokových sazeb pro retailové úvěry

the sale of other products) – in the study conducted for the EC, regular

- připravovaná studie analyzuje pro EK praxi v členských státech EU

sales/marketing practices of banks were presented as potentially unfair.

Návrh směrnice EU o právech spotřebitele

Financial inclusion – the EC’s vision is to ensure that every EU citizen has access to a basic bank account for a “reasonable fee”.

•

řeší se působnost z pohledu finančních služeb a zda úplná a cílená harmonizace

Responsible lending – according to the EU, this is a loan product suitable for the needs of consumers and tailored to their ability to pay.

•

stanoveny požadavky na informace pro spotřebitele, právo odstoupit od smlouvy a ochrana spotřebitele před nepřiměře-

Discrimination in financial services (due to sex, age, disability,

nými smluvními podmínkami

race, religion and sexual orientation) – in connection with this, the EC is dealing with the issue of lending to high-risk groups (which is in direct

Finanční gramotnost

violation of the principle of responsible lending).

Z hlediska ochrany spotřebitele je významná úroveň finanční gra-

Limiting interest rates on retail credit – a study being

motnosti obyvatelstva, neboť ta je rozhodující pro to, aby klient

conducted for the EC is analysing the practice in the EU Member States.

porozuměl informacím, které mu banky poskytnou o nabízených finančních produktech. K tomu přispívají od počátku roku 2008

Draft EU Consumer Rights Directive

i společné webové stránky finančních asociací www.financnívzdelavani.cz zaměřené na širokou veřejnost, které jsou výstupem

•

dlouhodobého projektu řízeného ČBA. Stránky uvádějí základní

the scope of financial services and whether there should be full and targeted harmonisation are the issues being dealt with.

informace o finančních produktech a seznamují se základy finančního plánování.

•

information to be provided to the consumer, the right to withdraw from an agreement, and protection of the consumer from unreasonable contractual conditions need to be stipulated.

RETAILOVÉ BANKOVNICTVÍ

Financial literacy

Stále se stupňující trend ochrany spotřebitele, který byl nastarto-

From the point of view of consumer protection, the level of financial litera-

ván před několika lety a v mnohém podpořen proběhlou ekono-

cy of the population is important. It is decisive if the client is to understand

mickou krizí, během posledního roku ještě zesílil. Důraz na přesa-

the information that the bank provides about the financial products that

hovou aplikaci již přijatých opatření a zvažování dalších a dalších

it offers. The website www.financnívzdelavani.cz, which is aimed at the

regulačních aktivit zaměřených na oblast financování retailu, bylo

general public and which is the product of a long-term project headed

patrné nejen v celosvětovém či evropském měřítku, ale i na

by the CBA, has been contributing to this since the beginning of 2008.

domácím poli.

The website provides basic information about financial products and introduces the basics of financial planning.

33

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

Distribuce

RETAIL BANKING

Obdobným směřováním je vedena i konzultační aktivita MF v oblasti

The ever-increasing trend toward consumer protection that commenced

distribuce na finančním trhu, která byla zahájena v březnu loňského

a number of years ago and was then reinforced by the economic crisis in-

roku. Pracovní skupina k distribuci (PSD), jejíž práce se ČBA účastní

tensified in the past year. Emphasis on the application of already adopted

a v níž jsou široce zastoupeni, jak poskytovatelé, tak zprostředkovate-

measures and contemplation of further regulatory measures aimed at re-

lé, ale samozřejmě i spotřebitelé a reprezentanti dohledových a stát-

tail financing were apparent not only on a global and European scale,

ních orgánů, vypracovala již druhé doporučení pro ministra financí

but also on the national sale.

v oblasti možné budoucí úpravy distribuce na finančním trhu. Závěry, k nimž při své práci došla mnohdy nejsou jednoznačné a varianty řešení, které doporučení obsahuje jsou často založeny pouze na většinovém souhlasu členů PSD. V rámci PSD bylo konkrétně dosaženo shody na potřebě registrace distributorů na finančním trhu a nastavení základních pravidel jednání se zákazníkem a určitých mechanismů kontroly. Podstatnou je zejména otázka jednotného dohledu, který by pokrýval celý sektor finančního trhu a byl zajišťován Českou národní bankou. V otázkách požadavků na odbornost či bližší specifikaci povinně předávaných informací klientům se však názory představitelů trhu velmi liší. Důvodem je především skutečnost, že finanční trh není homogenním prostorem, který by mohl být upraven jednotně a bez přihlédnutí ke konkrétním odlišnostem jednotlivých sektorů. Právě s ohledem na tato specifika jsou pro určité oblasti finančního trhu na evropské úrovni již stanovena jasná pravidla, z nichž nelze slevit, ale ani je nelze zpřísnit (např. oblast kapitálového trhu či pojišťovnictví). Pro jiné byla zase nalezena specificky česká cesta regulatorní úpravy (např. oblast penzijního připojištění). Zbývající oblast, na jejíž regulaci se koncepce prosazovaná Ministerstvem financí směřuje nejvíce je značně roztříštěná (úvěry a vkladové a investiční produkty nespadající pod regulaci kapitálového trhu) a z velké části také již regulovaná (oblast spotřebitelských úvěrů). Z hlediska ČBA navíc zcela zásadní otázkou zůstává rozlišení mezi kmenovými zaměstnanci striktně regulovaných poskytovatelů finančních služeb na jedné straně a zprostředkovateli, kteří v současnosti regulováni nejsou a do budoucna budou zřejmě pracovat na základě udělené licence na straně druhé. Tam, kde již nyní prokazatelně funguje nejen stabilní regulační mechanismus, včetně odpovědnostní hierarchie, ale i efektivní dohled nad fungováním celého bankovního systému, není smysluplné ani odůvodněné zavádět další zákonná opatření. Hypotéční obchody

Distribution Consultation efforts initiated by the Ministry of Finance in the area of financial market distribution in March of last year took a similar path. The Distribution Working Group (DWG), in which the CBA will be involved and in which providers and agents are widely represented, as of course are consumers and representatives of supervisory and public authorities, has already drafted a second recommendation for the Ministry of Finance in the area of possible future regulation of financial market distribution. The conclusions that the DWG arrived at are often not clear and the options that the recommendations contain are often based only on the majority consensus of DWG members. The DWG reached an agreement specifically on the registration of financial market distributors and the creation of the basic rules for dealing with customers and certain control mechanisms. Common supervision that would cover the entire financial market sector and be performed by the Czech National Bank is of fundamental importance. As regards expertise requirements or more detailed specification of the mandatory information to be provided to clients, the opinions of market representatives vary greatly. The reason for this is mainly the fact that the financial market is not homogenous and, as such, cannot be regulated uniformly and without account being taken of the various differences between each of its sectors. It is with regard to this specific nature that clear rules are set for certain areas of the financial market, and it is not possible to either ease such rules or make them more severe (e.g., in the capital market or insurance industry). For other areas, a specific Czech route was taken with regard to regulation (e.g., in supplementary pension insurance). The remaining area, at whose regulation the concept advocated most by the Ministry of Finance is aimed, is highly fragmented (loans and deposit/investment products not falling under capital market regulation) and already regulated for the most part (such as consumer loans). From the point of view of the CBA, the issue of fundamental importance is differentiation between core employees of strictly regulated financial ser-

V rámci Komise pro hypoteční obchody ČBA (KHO) byly konzultová-

vices providers, on the one hand, and, on the other, agents who are not re-

ny jak návrhy týkající se implementace směrnice o spotřebitelském

gulated at this time and who in the future will apparently be working on the

úvěru, tak návrhy související s dalšími českými regulačními aktivitami.

basis of a licence. In those areas where not only a stable regulatory mecha-

Současně KHO opakovaně připravovala připomínky k iniciativám

nism is demonstrably working, including the responsibility hierarchy, but

Evropské hypoteční federace i Evropské komise souvisejícím

also supervision over the entire banking system is functioning effectively,

s odpovědným úvěrováním.

it makes no sense to adopt further statutory measures, nor is it warranted.

34

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

Vzhledem k neustále se prohlubujícímu tlaku na doložení

Mortgage transactions

uváděné argumentace průkaznými statistickými údaji, se KHO rozhodla připravit podklady potřebné pro případné zahájení sbě-

Proposals regarding the implementation of the Consumer Credit Directive

ru statistických údajů prostřednictvím kanceláře ČBA. Bude-li projekt

and proposals related to other Czech supervisory activities were consul-

sběru dat realizován, měla by souhrnná data sloužit jako argumen-

ted with the CBA’s Commission for Mortgage Banking (CMB). At the same

tační podpora nejen v oblasti hypotečního úvěrování, ale při nasta-

time, the CMB repeatedly drafted comments on the initiatives of the Euro-

vování parametrů bankovní regulace obecně (např. v souvislosti

pean Mortgage Federation and of the European Commission on respon-

s regulací kapitálu u hodnot typu LTV, LGD atp.)

sible lending. With regard to ever increasing pressure to support arguments with statis-

OCEŇOVÁNÍ MAJETKU

tical proof, the CMB decided to draft the documentation necessary commence collection of statistical data through the office of the CBA. If the data collection project is implemented, the compiled data should serve

Jedním ze základních aspektů poskytování úvěrů na bydlení

to support arguments not only on mortgage lending but also on setting

(tedy úvěrů hypotečních i úvěrů ze stavebního spoření) je bezespo-

banking supervision parameters (e.g., in connection with the regulation

ru oceňování nemovitostí. Banky a jejich odhadci jsou nuceni přizpů-

of capital with respect to LTV, LGD and other similar values).

sobovat se novým trendům ve stavebnictví, ve vývoji materiálů i v legislativní úpravě, aby byli schopni řádně ocenit nemovitosti slouží-

PROPERTY ASSESSMENT

cích k zajištění poskytnutých úvěrů. Na sledování aktuálního dění a zajištění včasného předání relevantních informací v rámci České ban-

Without a doubt, one of the basic aspects of home loans (i.e., mortgages

kovní asociace se již několik let podílí samostatná Pracovní skupina

and building savings loans) is real estate assessment. Banks and their app-

pro oceňování nemovitostí vedená Ing. Petrem Němečkem z Hypo-

raisers are forced to conform to new trends in construction and materials

teční banky, a.s.

and changes in legislation to be able to put a value on real estate serving as loan collateral. The independent Working Group for Property Assess-

Pro metodické potřeby členských bank byly v rámci této pracovní

ment headed by Petr Němeček of Hypoteční banka, a.s. has for a number

skupiny vypracovány Doporučené zásady oceňování – odhady

of years been involved in monitoring current events and ensuring

obvyklých cen nemovitostí, které byly počátkem roku 2010 revidová-

the timely provision of information to the CBA.

ny. Vzhledem k úskalím, která přinášejí aktuální trendy odhadcům nemovitostí, uspořádala ČBA na podnět pracovní skupiny v červnu le-

For the methodological needs of the member banks, this Working Group

tošního roku seminář zaměřený na oceňování nízkoenergetických

drafted the Recommended Assessment (Valuation) Principles – real esta-

a pasivních staveb, který vedl jeden z hlavních odborníků na tuto pro-

te market price estimates, which were revised in early 2010. With regard to

blematiku Ing. Pavel Zídek z Českomoravské stavební spořitelny, a.s.

the pitfalls of current trends for real estate appraisers, the CBA, at the suggestion of the working group, organised a seminar in June of this year focused on assessment of low-energy and passive buildings. This seminar was headed by one of the principal experts on this issue: Pavel Zídek

DANĚ

of Českomoravská stavební spořitelna, a.s.

Daň z přidané hodnoty

TAXES

Vývoj v oblasti nepřímých daní na nadnárodní úrovni sleduje ČBA

Value added tax

prostřednictvím aktivního působení v pracovní skupině pro DPH při EBF, v níž je velmi úspěšně reprezentována předsedkyní

Developments in the area of indirect taxes at the national level are moni-

Daňové komise Ing. Petrou Pospíšilovou.

tored by the CBA through its active involvement in the EBF VAT Working Group. The CBA has been very successfully represented by Ms Pospíšilová,

Ve věci novelizace směrnice o DPH u finančních a pojišťovacích

the Chair of the Commission for Taxes.

služeb nedošlo v uplynulém období k žádnému zvláštnímu posunu. Pracovní skupina pro DPH při EBF tuto problematiku i nadále sleduje

As regards the amendment of the VAT Directive in the area of financial

a připomínkuje všechny kroky, které jednotlivá předsednictví

and postal services, no special progress has been made. The EBF VAT Wor-

v dané věci činí. Novelizace směrnice byla projednávána za španěl-

king Group continues to monitor this area and comment on all steps that

35

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

ského předsednictví a rovněž belgické předsednictví avizovalo, že

each presidency makes in the area concerned. The amendment of the

se danou problematikou bude zabývat, i když výraznější pokrok nelze

VAT Directive was discussed during the Spanish Presidency, and the Bel-

zřejmě čekat. Prostřednictvím EBF byla rovněž připomínkována snaha

gian Presidency also announced that it would address this issue, althou-

oddělit ustanovení o modernizaci pojmů z oblasti finančních a pojiš-

gh great progress apparently cannot be expected. Through the EBF, the-

ťovacích služeb od dalších částí novely, které se týkají zavedení přes-

re were efforts to separate the provisions on modernisation of terms in

hraniční skupinové registrace a přeshraničního sdílení služeb. Tako-

the area of financial and postal services from the other parts of the amen-

vý postup je z hlediska EBF i jejích členských organizací nepřijatelný.

dment related to the implementation of cross-border group registration

Pracovní skupina pro DPH při EBF rovněž diskutovala problémy, kte-

and cross-border exchange of services. From the point of view of the EBF

ré vznikly po poslední novelizaci směrnice o DPH a její implementaci,

and its members, such approach is unacceptable. The EBF VAT Working

zejména v oblasti souhrnných hlášení na služby, jakož i dalšími změ-

Group also discussed problems that arose after the last amendment to

nami v této oblasti (zejm. fakturace).

the VAT Directive and its implementation, namely in the area of recapitulative statements of services as well as other changes in this area

V oblasti tuzemské úpravy DPH pokračovala ČBA v úsilí prosadit

(invoicing in particular).

další změny ve výpočtu koeficientu DPH prostřednictvím projednání návrhu na Koordinačním výboru Komory daňových poradců a MF

In the area of the domestic VAT regulation, the CBA continued with its

ČR s následným zveřejněním stanoviska na webu MF ČR. V několika-

efforts to push through changes in the calculation of the VAT coefficient

kolovém jednání s MF se podařilo úspěšně uzavřít příspěvek vymeze-

by discussing the proposal at the Coordination Committee of Tax Advisors

ní pojmu obrat ve vztahu k některým finančním činnostem osvobo-

and the Ministry of Finance of the Czech Republic, with the subsequent

zeným od DPH a jejich zohlednění při výpočtu koeficientu podle

publication of a standpoint thereon on the Ministry’s website.

§76 odst.2 zákona o DPH ve smyslu chápání měnového swapu

After a number of rounds of meetings with the Ministry of Finance, a

v souladu s jeho ekonomickou podstatou.

conclusion was definitely reached on the paper entitled Definition of the term turnover in relation to certain VAT-exempt financial activities and the-

Daně z příjmů

ir application in the calculation of the coefficient pursuant to Section 76(2) of the VAT Act in terms of understanding currency swaps in accordance

Změnou priorit v důsledku ekonomického a politického vývoje došlo

with their economic purpose.

ze strany MF k útlumu prací na rekodifikaci stávajícího zákona o daních z příjmů resp. nebyla otevřena žádná komunikační, ať instituci-

Income taxes

onalizovaná či neformální, rozhraní, která by umožnila ČBA realizovat její hlavní cíl v této oblasti, tj. prosazování rekodifikace zákona. Vzhle-

Due to a change of priorities as a result of economic and political develop-

dem k objemu prací, které Daňová komise na tomto úkolu odvedla

ments, the Ministry of Finance moved its focus away from re-codifying the

ve všech předchozích fázích projektu, a k tomu, že nemohl být plně

Income Taxes Act, or, more precisely, no communication interface – insti-

využit současný mimořádně vysoký expertní potenciál komise, lze

tutionalised or informal – was set up to make it possible for the CBA to car-

pouze vyjádřit naději, že projekt rekodifikace zákona o daních z pří-

ry out its main objective in this area i.e., advancing re-codification of the

jmů bude pokračovat v dohledné době.

Act. With regard to the scope of work that the Commission for Taxes carried out on this task in all previous project phases and with regard to the

Dlouhodobě, v rámci pracovních setkání s MF v návaznosti na nove-

fact that the Commission’s extraordinary expertise could not be fully utili-

lizaci Savings Directive usilovala ČBA o racionalizaci reportu Hlášení

sed, only hope can be expressed that the project of re-codifying the

platebního zprostředkovatele omezením okruhu reportovaných pro-

Income Taxes Act will continue in the foreseeable future.

duktů a informací a o snížení souvisejících nákladů vyhodnocováním zkušeností s technickým provozem a se zpětnou odezvou.

Over the long-term, in the framework of the working meetings of the Ministry of Finance and in connection with the amendment of the Sa-

Přirozenou součástí práce Daňové komise byla aktivní účast ve všech

vings Directive, the CBA had been striving to make the Information Report

připomínkových řízeních vypsaných MF v oblasti daňové legislativy,

of the Paying Agent more effective and efficient by limiting the range of

kde tradičně dosahuje vysoké úspěšnosti.

reported products and information and to reduce related costs by evaluating experience with technical operations and feedback.

Mimo to bylo uplynulé období specifické poměrně četným výskytem nestandardních situací s hrozbou obtížně predikovatelných důsled-

A natural part of the work of the Commission for Taxes was its involve-

ků, např. zpochybnění pravidel odpočtu úroků u refinancovaných hy-

ment in all consultations requested by the MF on tax legislation, an

poték, kauza neoprávněného výběru sociálního pojistného a souvi-

area where it is traditionally very successful.

36

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

sející daňové důsledky, otázka zaměstnaneckých benefitů ve vztahu

In addition to this, the past period was specific because of the relatively

k DPH, které si vyžádaly expertní posouzení Daňové komise pro jed-

frequent occurrence of unusual situations where it was difficult to foresee

notlivé varianty vývoje, a ačkoliv se původní hrozby nenaplnily, plně

the consequences: the dispute over the rules for deducting interest from

prokázaly schopnost efektivní pohotové součinnosti členů komise.

re-financed mortgages; cases of un/authorised collection of social insurance and the related tax implications; and the issue of employee bene-

V nadcházejícím období se bude Daňová komise intenzivně zabývat

fits in relation to VAT. Each situation had to be assessed by the Commission

úpravou zdaňování pojistného plnění přijatého od EGAP. Přes veške-

for Taxes, and although initial fears did not come to pass, the readiness

rou snahu a opakovaná jednání s MF se dlouhodobě nedaří dosáh-

of Commission members to work together was amply demonstrated.

nout ve věci uspokojivého řešení. Praxe potvrdila předpokládanou neprůchodnost návrhu MF s využitím stávajícího § 5 odst.7 zákona

In the next period, the Commission for Taxes will focus hard on the tax

o rezervách. Více v kapitole exportní financování.

treatment of indemnities paid out by EGAP. Despite all efforts and repeated dealings with the Ministry of Finance, a satisfactory solution is still not in sight. Practice has confirmed the foreseen impassability of the proposal of the Ministry of Finance to apply Section 5(7) of the Act on Reserves.

ÚČETNICTVÍ, VÝKAZNICTVÍ

More information on this can be found in the Export Financing chapter.

Pro aktivity ČBA v oblasti účetní odbornosti byl určující vliv pokračují-

ACCOUNTING, REPORTING

cí světové krize a z něho plynoucí požadavky na vývoj regulace bank a účetních standardů. Finanční krize výrazně prohloubila problémy

For the CBA’s efforts in the area of accounting expertise, the ongoing

s aplikací IAS 39, který byl již dříve dlouhodobě považován za obtížně

global crisis and the demands ensuring from it on banking supervision

vyložitelný a aplikovatelný. V říjnu 2008 došlo k dílčí novele umožňu-

and accounting standards were the determining factors. The financial

jící určité reklasifikace finančních nástrojů. Návazně EU požádala IASB

crisis significantly exacerbated the problems with the application of IAS

o vyřešení dalších tří okruhů do konce roku 2009: reklasifikace

39, which had already been seen for quite some time as difficult to in-

z kategorie oceňování reálnou hodnotou z rozhodnutí účetní jednot-

terpret and apply. In October 2008, the standard was partially amended,

ky, znehodnocení realizovatelných dluhových a majetkových nástro-

which allowed for a certain reclassification of financial instruments. In

jů a investice do syntetických CDO (collateralised debt obligations).

this connection, the EU requested that the IASB resolve three other areas

Politický tlak EU a G-20 na zlepšení a zjednodušení účetnictví finanč-

by the end of 2009: reclassification from the Fair Value Option based on

ních nástrojů do konce roku 2009 tak vyústil v požadavek ECOFINu

a decision of the accounting entity; devaluation of implementable debt

na komplexní revizi IAS 39, se zohledněním cíle dosáhnout globální

and property instruments; and investment into synthetic CDOs (colla-

konvergence při účtování finančních nástrojů v souladu s komuniké

teralised debt obligations). The political pressure from the EU and the

G-20. Do popředí zájmů účetních expertů finančních institucí se tak

G-20 to improve and simplify the accounting of financial instruments by

definitivně dostal mezinárodní aspekt resp. problematika vývoje me-

the end of 2009 culminated with the demand by ECOFIN to have IAS39

zinárodních účetních standardů, s diskutovanými změnami zejména

comprehensively revised, with a view to attaining global convergence

v oblasti klasifikace a oceňování finančních nástrojů, znehodnocení

in connection with the accounting of financial instruments in complian-

realizovatelných nástrojů, vybudování „level playing field“ vzhledem

ce with the G-20 communiqué. Thus, the international aspect or the is-

k US GAAP, přechod na model očekávaných ztrát u úvěrových port-

sue of the development of international accounting standards ended

folií, vyloučení vlastního úvěrového rizika z reálné hodnoty závazků,

up in the forefront of interests of financial institution experts, with the di-

pravidla odúčtování SPV při sekuritizaci a vykazování výsledků a pre-

scussed changes being namely in the area of classification and valuation

zentace účetních výkazů. S využitím podnětů z členských bank se

of financial instruments, impairment of implementable instruments, cre-

proto nově v rámci Komise pro účetnictví a reporting ustavila pra-

ation of a level playing field with regard to US GAAP, transfer to the mo-

covní skupina k problematice mezinárodních účetních standardů.

del of anticipated losses with respect to loan portfolios (hedging), elimi-

V současné době je také ČBA zastoupena v Accounts Commitee EBF

nation of own credit risk from the fair value of liabilities, rules for the de-

(AC) a ve Working Group on IFRS 9. Náplní nové platformy je zpří-

recognition of SPVs in connection with securitisation and results repor-

stupňovat cenné informace z EBF širšímu okruhu zájemců a zároveň

ting, and presentation of accounting statements. By making use of sug-

získávat zpětnou vazbu využitelnou pro argumentaci v jednáních

gestions of member banks, a new working group under the Commissi-

na úrovni AC v ostatních strukturách EBF. Nová pracovní skupina se

on for Accounting and Reporting (CAR) was set up to address the issue

ihned aktivně zapojila do veřejných připomínkových řízení organizo-

of international accounting standards. At this time, the CBA is also repre-

vaných IASB. Mimo to byl v září 2009 k aktuálním otázkám

sented in the EBF Accounts Committee (AC) and in the Working Group

z oblasti IFRS a bankovní regulace uspořádán mimořádně úspěš-

on IFRS 9. The purpose of the new platform is to provide valuable infor-

37

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

ný seminář pro experty z oblasti účetnictví a bankovní regulace, lek-

mation from the EBF to a wider group of stakeholders and, at the same

torsky zabezpečený Petrem Křížem (PWC, partner, viceprezident pro

time, obtain feedback that can be used as argumentation in meetings

účetní výkaznictví a předseda Bankovní pracovní skupiny,Federace

of the AC with the other EBF structures. The new working group im-

evropských účetních FEE, předseda Podvýboru pro finanční instituce,

mediately became actively involved in the public consultations organi-

KA ČR). V oblasti mezinárodních standardů i tuzemské účetní legisla-

sed by the IASB. In addition to this, in September 2009, an extraordinarily

tivy KÚR nadále úspěšně spolupracuje s Podvýborem pro finanční in-

successful seminar for accounting and banking experts was organised

stituce KA ČR. Ve vztahu k MF ČR se KÚR soustavně podílí na všech

to address current IFRS and banking regulation issues. The seminar was

připomínkových řízeních vypsaných ministerstvem, přičemž význam-

headed by Petr Kříž (PwC Partner, Vice-President for Accounting and Re-

ného úspěchu dosáhla zejména při předložení připomínek k novele

porting and Chairman of the Banking Working Group of the Federation

zákona o účetnictví (novela prošla LRV).

of European Accountants - FEE, Chairman of the Subcommittee for Financial Institutions of the Chamber of Auditors of the Czech Republic).

V oblasti bankovního výkaznictví se osvědčila spolupráce s ČNB for-

In the area of international standards and even national accounting le-

mou společných pracovních skupin složených z expertů ČNB a KÚR.

gislation, the CAR continues to work successfully with the Subcommit-

V uplynulém období tak pracovaly pracovní skupina „security by

tee for Financial Institutions of the Chamber of Auditors of the Czech

security“, pracovní skupina pro ostatní majetek zákazníků a pracov-

Republic. In relation to the Ministry of Finance of the Czech Republic,

ní skupina pro vykazování transakcí s finančními deriváty. Tato for-

the CAR takes part systematically in all consultations announced by the

ma dlouhodobé, průběžné spolupráce významně přispívá k včasné-

Ministry of Finance, achieving significant successes in particular in con-

mu projednání a detailní přípravě sběru dat tak, aby tento plnil poža-

nection with the submission of comments to the amendment of the

davky zainteresovaných útvarů ČNB a zároveň představoval minimál-

Accounting Act (the amendment made it through the Legislative

ní zátěž pro banky. V rámci pravidelné spolupráce s ČNB spolupracu-

Council of the Government).

je KÚR na přípravě roční aktualizace metodiky regulatorního výkaznictví. V tomto směru je třeba vyzdvihnout zejména přínos ex-

In the area of bank reporting, cooperation with the CNB in form

pertů z velkých členských bank ČBA, jejichž erudice a expertní vklad

of joint working groups comprising experts of the CNB and the CAR

významnou měrou přispívají k omezování dopadů vykazovacího

proved successful. In the previous period, the following working

břemene na banky.

groups were active: the working group “security by security”; the working group for other customer assets; and the working group for financial derivatives transactions reporting. This form of long-term, ongoing cooperation contributes significantly to the timely discussion and tho-

VNITŘNÍ AUDIT

rough preparation for the collection of data in such a way as to fulfil

Stabilní a osvědčenou platformu pro problematiku vnitřního

time, represented a minimum burden on the banks. As part of regular

auditu v gesci ČBA představuje Komise pro vnitřní audit, sdružující v uplynulém období odborníky z 22 členských bank. Péčí KVA jsou systematicky zabezpečovány odborné profesní kontakty se třetími stranami, zejména s ČNB. Významný přínos KVA spočívá rovněž ve vytváření prostoru pro odbornou rozpravu a sdílení informací a zkušeností expertů z oblasti vnitřního auditu.

the requirements of the CNB departments concerned and, at the same cooperation with the CNB, the CAR helps draft the annual update of the regulatory reporting procedures. In this respect, the benefit provided by experts from the big CBA member banks, whose intellect and expertise contribute to reducing the reporting burden for the banks, should be highlighted.

INTERNAL AUDIT

V uplynulém období byla stěžejním tématem činnosti KVA problematika výkladu nového zákona č. 93/2009 Sb., o auditorech,

A stable and tried and true platform for addressing the issue of internal

zejména oblasti výboru pro audit. KVA specifikovala problematická

audit in the remit of the CBA is the Commission for Internal Audit (CIA),

ustanovení, jejichž formulace v zákoně vyžadovala podrobnější

which comprises experts from 22 member banks. Professional contacts

výklad ČNB (např. vztah výboru pro audit k vnitřní kontrole, výjimka

with third parties, namely with the CBN, are systematically secured by the

z povinnosti zřídit výbor pro audit, určení auditora, požadavky na

CIA. The significant contribution of the CIA lies also in the creation of room

nezávislost a odbornost členů výboru pro audit, vztahy výboru pro

for professional discussion and the exchange of information and expertise

audit k ostatním orgánům společnosti atd.), a zpracovala obsáhlý

from the area of internal audit.

podklad pro její vyjádření. Značné nároky na expertní kapacitu KVA nezbytnou pro odborné posouzení zákona a přípravu podkladu pro

In the prior period, a pivotal topic for the CIA was the interpretation of Act

vyjádření ČNB přinesly ceněný výsledek ve formě výkladového stano-

No. 93/2009 Coll., on Auditors, namely with respect to audit committe-

38

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

viska ČNB prezentovaného na jejím webu a využívaného širokou

es. The CIA specified the problematic provisions in the Act that required

odbornou veřejností.

a more detailed explanation by the CNB (e.g., the relationship of the audit committee to internal controls, the exemption from the obligation to

Dále se KVA mj. zabývala:

set up an audit committee, selection of an auditor, independence requirements, audit committee member expertise, the relationship of the audit

•

Analýzou zpracovanou Samostatným odborem ochrany spo-

committee to other company bodies, etc.) and put together the materials

třebitele ČNB Podání v oblasti ochrany spotřebitele v roce 2009

to draft a standpoint. The significant expertise of the CIA required to assess

obdržená na sektor bankovnictví, s níž KVA ve svém vystoupení

the Act and extensive work undertaken to compile the material necessa-

seznámila ředitelka odboru JUDr. Helena Kolmanová;

ry to draft a response by the CNB resulted in a valuable standpoint on interpretation published on the CNB website and available to a broad group

•

Odrazem přístupu banky ke klientům při prodeji svých produk-

of professionals.

tů v auditní práci na podkladě prezentace na téma Treat Customer Fairly z pohledu auditu, nabízející inspirativní pohled na ak-

The CIA also addressed the following:

tivity v oblasti péče o klienta a posun směrem k auditu přístupu společnosti ke klientovi.

•

Analysis prepared by the Independent Consumer Protection Committee of the CNB entitled Consumer protection complaints filed in 2009

V nejbližší době se hodlá KVA zaměřit na oblast ochrany osobních

with respect to the banking sector, with which the CIA was acquain-

údajů v bankách a na novelu vyhlášky ČNB č. 123.

ted by Department Director Helena Kolmanová in her presentation •

Reflection of the approach of banks to clients in connection with the sale of their products and audit work based on the presentation on

EXPORTNÍ FINANCOVÁNÍ V rámci problematiky exportního financování byly hlavní aktivity činnosti Pracovní skupiny pro exportní financování (PSEF) směřovány do následujících oblastí: Systém dorovnávání úrokových rozdílů (IMU) Novela zákona č. 58/1995 Sb. (zákon č. 293/2010 Sb.) vstoupila v účinnost v září 2009. Zákon nově zavedl do legislativy základní principy systému dorovnávání úrokových rozdílů jako další nástroj

the topic Treat Customers Fairly from the point of view of audit, offering an inspirational view of customer care and the movement towards auditing the approach of companies to clients The CIA now intends to focus on the area of protection of data in banks and on the amendment of CNB Decree No. 123.

EXPORT FINANCING As part of the issue of export financing, the main activities of the Working Group for Export Financing (WGEF) focused on the following areas:

státní podpory exportu. Konkrétní principy a schémata systému byly poté stanoveny až v prováděcí vyhlášce (vyhláška č. 62/2010 Sb. –

Interest rate equalisation system (IMU)

účinná od 20.3.2010), na jejíž přípravě a strukturování se PSEF intenzivně podílel. Díky úsilí PSEF se tak podařilo oproti původním návr-

The amendment to Act No 58/1995 Coll. (Act No. 293/2010 Coll.) came

hům systém výrazně zatraktivnit pro banky a odstranit řadu věcných

into force in September 2009. This piece of legislation implemented the

a technických nepřesností. Projektový tým IMU nyní intenzivně ko-

basic principles of the interest rate equalisation system into law as another

munikuje se zástupci Ministerstva financí a Ministerstva průmyslu

instrument of the government to support exports. The specific principles

a obchodu a snaží se najít konsensus ve zbývajících praktických pro-

and layout of the system were then laid down in the implementing regu-

blémech a prosazuje urychlené reálné uvedení systému do praxe.

lation (Decree No 62/2010 Coll. – in force from 20 March 2010), with the WGEF intensively taking part on its preparation and structuring. Thanks

Problematika zdanění přijatého

to the efforts of the WGEF, it was possible to make this system, as compa-

pojistného plnění od EGAP

red to previous proposals, more attractive to the banks and eliminate a number of material and technical inaccuracies. The IMU project team

PSEF se ve spolupráci s Daňovou komisí intenzivně věnuje i otázkám zdanění přijatého pojistného plnění od EGAP. V případě selhání dlužníka se sídlem mimo EU (a pojištěného EGAP) je přijaté pojistné plnění podle stávající legislativy předmětem daně z příjmu právnic-

is now communicating with the Ministry of Finance and the Ministry of Industry and Trade and is trying to find consensus on the remaining practical problems and is advocating the accelerated implementation of the system into practice.

39

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

kých osob v plné výši, aniž by bylo možné vytvářet daňově uznatelné

Issue of taxing indemnities paid out by EGAP

opravné položky na nedobytnou pohledávku. Danou záležitost řeší ČBA jak s Ministerstvem financí, tak s Ministerstvem průmyslu a ob-

WGEF, in cooperation with the Tax Commission, is also working hard to

chodu (jako garantem státní podpory exportu).

address the issue of taxation of indemnities paid out by EGAP. In the event of default on the part of a debtor seated outside the EU (and insured by

Příprava nové Exportní strategie ČR 2011-2015

EGAP), the indemnity received is subject to corporate income tax in full under current legislation without it being possible to create a tax-deducti-

PSEF se podílel na přípravě části „Financování exportu“ základních

ble provision to the payable (bad debt). The CBA is trying to resolve this

Tezí státní podpory exportu. Dle dohody s MPO se bude PSEF i nadá-

issue with the Ministry of Finance and the Ministry of Industry of Trade

le podílet na přípravě nové Exportní strategie ČR 2011-2015 v druhé

(as the guarantor of the government export subsidy).

polovině r. 2010. Preparation of a new Czech Export Strategy for 2011-2015 Zintenzivnění spolupráce s EGAP, MPO a MF The WGEF was involved in drafting the “Export Financing” part of the general Nadále pokračuje úspěšná spolupráce a vzájemná podpora s EGAP

Government Export Subsidy Proposal. According to an agreement with the

v oblastech společného zájmu. Vrcholní představitelé EGAP, MPO

Ministry of Industry and Trade, the WGEF will continue to take part in prepa-

a MF jsou pravidelně zváni na řádná jednání PSEF, na pracovní úrovni

ring the Czech Export Strategy for 2011-2015 in the second half of 2010.

došlo k dalšímu zintenzivnění kontaktů. Increasing cooperation with EGAP, the Ministry of Industry and Trade and the Ministry of Finance

EKONOMICKÉ A MĚNOVÉ OTÁZKY

Successful cooperation and mutual support is continuing with EGAP in areas of shared interest. The top representatives of EGAP, the Ministry of Indust-

Pracovní skupina pro ekonomické a měnové otázky (PSEMO)

ry and Trade, and the Ministry of Finance are invited regularly to the session

se v uplynulém období věnovala - kromě standardních aktivit

of the WGEF and contact on the work level stepped up even further.

(poskytování vstupních makroekonomických dat pro EBF, účast předsedy na jednáních Economic and Monetary Affairs Committee

ECONOMIC AND MONETARY ISSUES

EBF, příprava stanovisek a účast na diskusích v rámci EBF) věnovala i celé řadě dalších témat. Na jednání Pracovní skupiny byl v září 2009

In the prior period, the Working Group for Economic and Monetary Issues

přítomen ministr financí E. Janota, se kterým byly diskutovány od-

(WGEMI) focused on a number of other topics outside the standard ones

borné ekonomické otázky – primárně z fiskální a rozpočtové oblasti.

(provision of preliminary macroeconomic data for the EBF, participation

Současně bylo provedeno několik společných jednání s Vědeckým

of the Chair at meetings of the EBF Economic and Monetary Affairs Com-

grémiem ČBA, kam byli přizváni zástupci Bankovní rady ČNB

mittee, preparations of standpoints on and participation in discussions wi-

a Ministerstva financí. Diskutovány byly zásadní makroekonomické

thin the EBF). Minister of Finance E. Janota attended the September 2009

otázky a problémy.

meeting of the WGEMI, where economic issues, primarily from the fiscal and budget areas, were discussed. At the same time, a number of joint sessions with the Scientific Council of the CBA were organised, with representatives of the CNB Board and Ministry of Finance attending.

KOMUNIKACE

Fundamental macroeconomic issues and problems were discussed.

ČBA v rámci realizace své dlouhodobé komunikační strategie

COMMUNICATION

rozvíjí projekty aktivní prezentace klíčových témat v oblasti Image bankovního sektoru, bezpečnosti, spotřebitelské problematiky

The CBA, as part of its efforts to implement its long-term communication

a bankovní regulace.

strategy, is developing projects to actively present key topics in the following areas: banking sector image, security, consumer issues, and ban-

Vedle konkrétních projektů, jako jsou projekty komunikační podpo-

king supervision.

ry fyzické bezpečnosti poboček nebo boje proti tzv. oddlužovacím agenturám, klade sekretariát asociace důraz na kontinuální komuni-

In addition to specific projects, such as the project for communication-re-

kaci s médii. ČBA se stala místem, na které se novináři často obrace-

lated support of the physical security of bank branches or the project for

40

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

jí jako na přirozeného mluvčího celého sektoru, v mnoha případech

fighting debt assistance agencies, the CBA Secretariat places emphasis

se k událostem vyjadřujeme sami, zpravidla formou tiskových zpráv

on ongoing communication with the media. The CBA has become the

a prohlášení.

spokesperson for the entire sector. In many cases, it responds to certain events itself in the form of press releases and announcements.

Nejčastějším tématem jsou legislativní změny a návrhy, ať již na národní, nebo stále častěji na evropské úrovni. ČBA zásadně nekomen-

The most frequent topics include legislative changes and proposals at either

tuje politická prohlášení (obvzláště předvolební), nýbrž opakovaně

the national or, with increasing frequency, the European level. As a rule, the

zdůrazňuje nutnost udržet tržní prostředí ve finančnictví, případně

CBA does not comment on political announcements (especially pre-election

se vyjadřuje k již zcela konkrétním dotazům.

ones), but it does repeatedly emphasise the need to ensure that the finance industry has a market environment, and responds to specific questions.

Počty výstupů a citací dosahují v některých měsících počtu řady desítek. Aktuálními tématy posledního roku byly především ochota bank

The number of outputs and citations are in the dozens each month. The

k úvěrování v návaznosti na ekonomickou krizi, výše bankovních po-

hot topics of the last year revolved around the willingness of banks to lend

platků a ziskovost bank, dále např. možné ekonomické důsledky roz-

in connection with the economic crisis, bank fees and profitability, the possi-

hodnutí brněnského soudu v insolventní kauze, nová konstrukce do-

ble economic implications of the ruling of the Brno court on an insolvency

hledu nad finančním sektorem na evropské úrovni (plus požadavky

case, and a new structure of supervision over the financial sector on the

na zvýšení kapitálové přiměřenosti).

European level (plus the increase in the capital adequacy requirement).

V oblasti vnitřní komunikace sekretariát pokračuje ve vydávání

In the area of internal communication, the CBA Secretariat continues

BA Survey jako zhruba měsíčního legislativního monitoru informují-

to publish roughly on a monthly basis the BA Survey, which monitors le-

cího o hlavních tématech činnosti asociace. Naopak stručným sektoro-

gislation and provides information about the main topics being addressed

vým ekonomickým analýzám se věnuje nové periodikum Banky a fakta.

by the CBA. Conversely, the new periodical Banks and Facts (Banky a fakta) provides brief economical analyses that pertain to the banking sector.

BANKOVNÍ A FINANČNÍ BEZPEČNOST

BANK AND FINANCIAL SECURITY Developments in the bank and financial security sector in the previous

Vývoj na úseku bankovní a finanční bezpečnosti v uplynulém obdo-

period did not confirm fears that the economic crisis would cause a rise

bí nepotvrdil obavy z ekonomickou krizí vyvolaného nárůstu krimi-

in crime against banks. The number of attacks and banks essentially did

nálních aktivit namířených proti bankám. Počty útoků na banky se v

not change, with the amount of damage caused actually falling slight-

zásadě nezměnily, výše způsobených škod zaznamenala mírný po-

ly. The basis of this trend is the fact that banks are improving their security

kles. Základ k tomuto trendu banky vytvářejí především zkvalitňová-

systems and implementing measures aimed at minimising losses.

ním svých bezpečnostních systémů a opatřeními, které minimalizují výši případných ztrát.

Fight against money laundering

Boj proti praní špinavých peněz

The new statutory provisions on the fight against money laundering and financing of terrorism in the form of Act No. 253/2008 Coll., on selected

Nová právní úprava boje proti praní špinavých peněz a financová-

measures against legitimisation of proceeds of crime and financing of ter-

ní terorismu v podobě zákona č. 253/2008 Sb., o některých opatře-

rorism, and the implementing decree of the CNB to this legislation No.

ních proti legalizaci výnosů z trestné činnosti a financování terorismu,

281/2008 Coll., on certain requirements for the system of internal princi-

a prováděcí vyhlášky ČNB k tomuto zákonu č. 281/2008 Sb., o někte-

ples, procedures and control measures against the legitimisation of the

rých požadavcích na systém vnitřních zásad, postupů a kontrolních

proceeds of crime and financing of terrorism, have been in force for almost

opatření proti legalizaci výnosů z trestné činnosti a financování tero-

two years and have the first phase of application behind them. These have

rismu, má po téměř dvouleté účinnosti za sebou první aplikační fázi.

brought significant procedural changes as well as certain application-rela-

Ta přinesla pro banky významné metodické změny i některé aplikač-

ted problems, whose resolution was facilitated primarily by direct, informal

ní problémy, jejichž řešení usnadnila zejména přímá, neformální spo-

cooperation of the CBA and individual CBA member banks with the

lupráce ČBA a jednotlivých členských bank asociace s Finančně ana-

Financial Analytical Unit of the Ministry of Finance (FAU), which gained in

lytickým útvarem Ministerstva financí (FAÚ), která v uplynulém obdo-

intensity over the past period. Cooperation with the FAU also developed in

bí nabyla na intenzitě. Spolupráce s FAÚ se rozvinula rovněž na úse-

the area of implementation of Government Resolution No 222 of 22 March

41

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

ku realizace usnesení vlády č 222 z 22. března 2010, kterým bylo mi-

2010, which imposed on the Ministry of Finance the obligation to submit

nistru financí uloženo předložit vládě technicko-ekonomickou studii

to the government a technical-economic feasibility study on the possible

proveditelnosti možných způsobů řešení zefektivnění systému zjišťo-

methods for increasing the effectiveness of the system for obtaining infor-

vání informací z finančního sektoru, která má být hotova do polovi-

mation from the financial sector, which should be ready by the middle

ny příštího roku.

of next year.

Bankovní bezpečnost

Banking security

Komise pro bankovní a finanční bezpečnost (KBFB) se v uplynulém

In the past period, the Commission for Banking/Financial Security (CBFS)

období ve své činnosti zabývala jednak operativním řešením pro-

focussed on the operative resolution of issues tied to criminal activity aga-

blémů spojených kriminální činností namířenou proti bankám, jed-

inst banks and activities of a procedural nature, including in particular the

nak činností metodické povahy, zahrnující zejména posuzování návr-

assessment of pertinent bills or the problems surrounding the application

hů příslušných právních norem či aplikačními problémy platných zá-

of laws already in force. It was possible to renew close cooperation with

konů. Podařilo se obnovit předchozí úzkou spolupráci s Policií ČR na

the Police of the Czech Republic in the fight against legitimisation of pro-

úseku boje proti legalizaci výnosů z trestné činnosti, zástupci Poli-

ceeds of crime. Representatives of the Police Presidium of the Police of the

cejního prezidia PČR jsou spolu se zástupci vedení FAÚ stálými hosty

Czech Republic are, along with the leadership of the FAU, regular guests

pravidelných měsíčních jednání KBFB. Součástí jednání jsou i nadále

at the monthly meetings of the CBFS. Non-commercial presentations

nekomerční prezentace tuzemských i zahraničních firem specializují-

of domestic and foreign banks specialising in direct banking security

cích se zejména na problematiku bezpečnosti přímého bankovnictví.

continue to be part of the meetings.

Ve spolupráci s Policejním prezidiem PČR se na jeho půdě uskutečnil

In cooperation with the Police Presidium of the Police of the Czech

13. ročník tradičního pracovního semináře „Prevence finanční krimi-

Republic, the 13th annual working seminar “Preventing Financial Crime”

nality“ věnovaného problematice boje proti praní špinavých peněz

took place at its headquarters. This seminar is devoted to the fight against

a financování terorismu, na kterém vystupují s aktuálními příspěv-

money laundering and financing of terrorism, where the FAU, CBN, the

ky zástupci FAÚ, ČNB, Nejvyššího soudu, Státního zastupitelství, Poli-

Supreme Court, the Public Prosecution, and the Police of the Czech Re-

cie ČR. Vedení ČBA rovněž jednalo s policejním prezidentem o přetr-

public give presentations on current issues. CBA management also dealt

vávajících aplikačních problémech zákona o PČR v bankách, možnos-

with the Police Presidium about the persisting problems with the applica-

tech vzájemné koordinace mediální komunikace v případech odha-

tion of the Act on the Police of the Czech Republic by banks, the possibili-

lování trestné činnosti namířené proti bankovní industrii a spolupráci

ty for mutual coordination of communication with the media in

bank a policie na úseku boje proti legalizaci výnosů z trestné činnosti.

cases of detection of crime against the banking industry, and cooperation between banks and the police in the fight against the legitimisation of proceeds of crime.

ETICKÝ VÝBOR

ETHICS COMMITTEE

Etický výbor je poradním orgánem Prezidia ČBA a jeho úkolem

The Ethics Committee is an advisory body of the CBA Executive Board.

je posuzovat dodržování pravidel Etického kodexu ČBA (v těch

Its task is to assess observance of the principles of the CBA Ethical Code

částech, které se týkají obecných zásad chování, vztahů bank a jejich

(those parts that pertain to the general principles of conduct, relation-

zaměstnanců ke klientům a vztahů mezi bankami navzájem) a Etic-

ships of the banks and their staff to clients and relationships of the banks

kého kodexu finančního trhu. Současně do jeho kompetence spada-

to each another) and the Financial Market Ethical Code. Also falling into

jí stížnosti řešené v rámci kanceláře ČBA, které souvisejí s porušením

the remit of the Ethics Committee are complaints dealt with by the CBA

navazujících kodexů, které byly v rámci České bankovní asociace při-

regarding breach of the Codes drafted by the CBA and whose observan-

praveny a k jejichž dodržování se banky dobrovolně přihlásily. Jde

ce the banks had voluntarily agreed to. These codes include the Code

o Kodex chování mezi bankami a klienty a Zásady poskytování před-

of Conduct between Banks and Clients and the Principles of Providing

smluvních informací souvisejících s úvěry na bydlení a nově také

Pre-Contractual Information on Home Loans (Code of Conduct on

Kodex mobility klientů.

Home Loans) and now also the Client Mobility Code.

Etický výbor se schází pravidelně dvakrát ročně a jeho členy jsou ze-

The Ethics Committee meets twice a year and its members are indepen-

jména nezávislí odborníci, ale také zástupci Prezidia ČBA a kanceláře

dent experts as well as representatives of the CBA Executive Board and the

42

Aktivity České bankovní asociace ACTIVITIES OF THE CZECH BANKING ASSOCATION

ČBA. V prosinci loňského roku byli na dobu následujících dvou

office of the CBA. In December of last year, the following members were

let jmenováni do Etického výboru tito členové:

appointed to the Ethics Committee for a two-year term of office:

Doc. Ing. Zdeněk Chytil, CSc.

Doc. Ing. Zdeněk Chytil, CSc. (Vice-Dean of the Economic and Public

(proděkan Národohospodářské fakulty VŠE)

Administration Faculty of the University of Economics)

Prof. JUDr. PhDr. Michal Tomášek DrSc.

Prof. JUDr. PhDr. Michal Tomášek DrSc. (Director of the Department

(vedoucí katedry Evropského práva PF UK)

of European Law at the Law Faculty of Charles University)

Ing. Pavel Štěpánek, CSc. (člen rady ředitelů EBRD)

Ing. Pavel Štěpánek, CSc. (Member of the EBRD Council of Directors)

Ing. Petr Špaček, CSc. (poradce Prezidenta ČBA)

Ing. Petr Špaček, CSc. (Advisory to the President of the CBA)

Ing. Vladimír Staňura (člen Prezidia ČBA)

Ing. Vladimír Staňura (Member of the CBA Board) Ing. Josef Tauber (CBA Managing Director)

Ing. Josef Tauber (výkonný ředitel ČBA) Although in each year that the Ethics Committee has existed there has Lze konstatovat, že za dobu fungování Etického výboru dochází

been a slight growth in the number of complaints lodged by clients, it has

každoročně k lehkému nárůstu v počtu podání klientů. Současně

to be said that over the last year the nature of such complaints has chan-

je nutné zmínit i to, že během uplynulého roku došlo k výrazné

ged. The majority of the clients’ complaints can be seen as questions,

změně jejich charakteru. Většinu klientských podání tak lze spíše

requests for advice or suggestions rather than actual complaints. Since

hodnotit jako dotazy, žádosti o radu či podněty než skutečné

the launch of the Ethics Committee, more than 60 complaints have been

stížnosti. Od okamžiku zahájení činnosti Etického výboru bylo kan-

dealt with, all of which have been resolved administratively by the office

celáří ČBA řešeno více než 60 podání, z nichž všechna byla v souladu

of the CBA or with the pertinent member bank at the level of the CBA,

s ustanoveními kodexů a Organizačním a jednacím řádem Etického

in compliance with the provisions of the codes and the Organisational

výboru vyřešena administrativní cestou přímo kanceláří ČBA či pří-

and Procedural Rules of the Ethics Committee. Only one complaint requi-

padně s danou členskou bankou na úrovni kanceláře ČBA. Pouze

red that it be dealt with specifically by the Ethics Committee.

jedno podání si vyžádalo konkrétní projednání Etickým výborem. VĚDECKÉ GRÉMIUM

SCIENTIFIC COUNCIL

V rámci činnosti Vědeckého grémia došlo v uplynulém roce k významným změnám. V březnu 2010 byl rozhodnutím Prezidia

In the past year, significant changes took place with respect to the work

nastartován proces komplexní restrukturalizace tohoto odborného

of the Scientific Council. In March 2010, restructuring of this body began,

orgánu – byla částečně obměněna členská základna, řízením byl

based on a decision of the Executive Board – the membership base was

pověřen Luděk Niedermayer. Vědecké grémium se nově stává zdrojem

partially changed and L. Niedermayer was put in charge of managing the

strategických podnětů pro Prezidium a současně fórem pro řešení

body. The Scientific Council is now the source of strategic suggestions for

strategických otázek dle zadání Prezidia ČBA. I nadále se jedná

the Executive Board as well as a forum for resolving strategic issues as re-

o otevřené grémium, tedy složené jak ze zástupců bankovní sféry, tak

quested by the CBA Executive Board. The Scientific Council continues

sféry akademické, think-tanků apod. Strategická témata budou zpra-

to be an open body, i.e., composed of representatives from the banking

covávána do konkrétních výstupů projektovými týmy – výstupy bu-

sector, academic sector, thinks tanks etc. Strategic topics will be prepared

dou zaměřeny pro širokou veřejnost i dovnitř samotné bankovní in-

into the specific outputs of project teams – outputs will be aimed at the

dustrie. V novém formátu se „široké“ Vědecké grémium sešlo v dubnu

general public and inside the banking industry itself. The “broad” Scientific

2010 a červnu 2010, přičemž identifikovalo pro Prezidium první sou-

Council met in its new form in April 2010 and June 2010, where it identi-

bor strategických témat a prvním zpracovávaným tématem (v rámci

fied a set of strategic topics for the Executive Board, with the first such

užšího projektového týmu) se stala analýza dopadů návrhů změn

topic (in the framework of a specific project team) being an analysis

regulatoriky na bankovní sektor v ČR vypracovávaná společně

of the impacts of proposals for changes to the regulatory framework

s Komisí pro bankovní regulaci při ČBA.

on the Czech banking sector, prepared in cooperation with the Banking Regulation Commission of the CBA.

43

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

Pro činnost ČBA má velký význam její členství v Evropské bankov-

CBA is a member of the European Banking Federation (EBF), af-

ní federaci (EBF), sdružující národní asociace komerčních bank zemí

filiating national associations of the commercial banks in the EU

EU, Švýcarska, Norska a Islandu. EBF je současně členem European

countries, Switzerland, Norway and Iceland, which has a great

Banking Industry Committee (EBIC), který sdružuje tři hlavní evrop-

importance for CBA activities. CBA is also a member of the Euro-

ské bankovní asociace - mimo EBF sdružení spořitelen a družstevních

pean Banking Industry Committee (EBIC) – an interest body, lin-

bank, a další specializované bankovně-finanční asociace; zastupuje je

king major European organisations and acting as a spokesper-

ve vztahu k Evropské komisi a Evropské centrální bance.

son of the banking industry in relation to the European Commission and to the European Central Bank.

ČBA jako řádný člen od roku 2004 spolurozhoduje o koncepčních otázkách a stanoviscích EBF. Většina odborných komisí a některé z

CBA as a regular EBF member since 2004 participates in the decisi-

pracovních skupin ČBA mají v pracovních orgánech EBF své zástup-

ons on conceptual issues and attitudes, taken by the EBF. Most of the

ce, čímž se pro ČBA otevírá možnost podílet se přímo na formování

CBA expert commissions and some of the working groups have the-

a slaďování pozic v rámci evropské bankovní komunity; zatím je tato

ir representatives in the EBF working bodies, expanding thus an op-

možnost využívána v rozdílné míře, dané kapacitou a zainteresova-

portunity for the CBA to take part in concerting of the standpoints of

ností jednotlivých pracovních orgánů ČBA na daných tématech. Mo-

the European banking community. Monitoring of the envisaged acts

nitorování příprav legislativy EU, stanoviska EBF a informace o po-

in the EU legislation, EBF opinions and information on the approa-

stupu ostatních členských zemí hrají stále důležitější roli při zapojení

ches of other countries play ever more important role in the CBA in-

ČBA do transpozičních prací do národní legislativy a pro přípravu sa-

volvement in the transposition procedures and in the preparation of

motných bank na předpokládané změny.

banks for expected changes.

V uplynulém období působili zástupci ČBA v těchto

CBA representatives acted in the following EBF

výborech a pracovních skupinách EBF:

committees and working groups:

•

Výbor pro bankovní dohled

•

Banking Supervision Committee

•

Právní výbor

•

Legal Committee

•

Výbor proti podvodům a praní špinavých peněz

•

Anti-Fraud and Anti-Money Laundering Committee

•

Výbor pro platební systémy

•

Payment Systems Committee

•

Výbor pro ekonomické a měnové otázky

•

Economic and Monetary Affairs Committee

•

Výbor pro spotřebitelské otázky

•

Consumer Affairs Committee

•

Výbor pro komunikaci

•

Communication Committee

•

Pracovní skupina pro DPH

•

VAT Working Group

•

Pracovní skupina pro fyzickou bezpečnost

•

Physical Security Working Group

•

Expertní skupina pro implementaci Směrnice ES

•

Payment Services Directive

o platebních službách.

44

Implementation Expert Group

ČBA A EVROPSKÁ BANKOVNÍ SDRUŽENÍ CBA and Banking Interest Organisations in Europe

Významné je členství v Evropské radě pro platební styk (EPC), která je

Important is a membership of European Payments Council (EPC),

nejvyšším samoregulačním orgánem komerčního sektoru v plateb-

who is the supreme self-regulating body in the payment operations

ním styku, zastřešujícím banky, spořitelny, družstevní banky a jejich

of the commercial sector, roofing banks, savings institutions, co-ope-

tři příslušné evropské bankovní federace resp. sdružení. ČBA zastupu-

rative banks and their three European banking federations or asso-

je české instituce v Plenárním shromáždění EPC a její zástupci působí

ciations. CBA represents the Czech institutions in the EPC Plenary

v nejdůležitějších pracovních skupinách (pro platební systémy SEPA,

and CBA representatives are working in the most significant working

pro hotovosti a pro platební karty).

groups (SEPA Payment Schemes WG, Cash WG, Cards WG).

V této souvislosti je nutné zmínit výbornou a velmi úzkou spolupráci

An excellent and very close co-operation with the Slovak Banking As-

(včetně společného zastoupení v pracovních orgánech a prosazování

sociation (including a joint representation in some working bodies and

společně zpracovaných stanovisek) se Slovenskou asociací bank.

promotion of jointly prepared standpoints) ought to be mentioned.

Od roku 2006 se ČBA stala členem EURIBOR EBF.

CBA is a member of EURIBOR EBF since the year 2006.

Komise ČBA pro hypoteční obchody je členem Evropské hypoteční

CBA Commission for Mortgage Banking is a member of the European

federace, do činnosti dalších evropských orgánů se zapojují zástup-

Mortgage Federation. Representatives of the CBA member instituti-

ci členských organizací ČBA na základě individuálního členství jejich

ons are engaged in the activities of further European bodies on a ba-

vlastních institucí. Šest stavebních spořitelen (členů ČBA) je v rámci

sis of individual membership of their own institutions. Six building

samostatné Asociace českých stavebních spořitelen členy Evropské-

savings banks (CBA members) are members of the European Federa-

ho sdružení stavebních spořitelen.

tion of Building Savings Banks in the framework of a self-standing Association of the Czech Building Savings Banks.

45

Průřez ČINNOSTí OPERATIONAL REVIEW

V srpnu 2009 podal rezignaci na členství v Dozorčím

Mr. Jiří Šperl resigned from his position as Supervisory

výboru p. Jiří Šperl. Na uvolněné místo byly přijaty dvě

Committee Member in August 2009. At the Supervisory

nominace, a to Ing. Jana Jeníčka, generálního ředitele Raiffei-

Committee‘s session in February 2010, two individuals were

sen stavební spořitelny, a. s., a Martina Koloucha, výkonného

nominated for this position: Ing. Jan Jeníček, Director General

ředitele a člena představenstva Raiffeisenbank, a. s. Dozorčí

of Raiffeisen stavební spořitelna, a.s., and Martin Kolouch, Exe-

výbor rozhodl v zájmu zvýšení své operativy o navýšení počtu

cutive Director and Board Member of Raiffeisenbank a.s. In the

členů o jednoho, tj. z pěti na šest členů. Oba zmínění kandidáti

interests of increasing its operations, the Supervisory Commit-

byli kooptováni za členy dozorčího výboru.

tee decided to co-opt both the aforementioned individuals as Members, thus increasing its number of Supervisory

Dozorčí výbor České bankovní asociace

Committee Members by one, i.e. from five to six members.

vykonává úkoly, které mu náleží podle

Both mentioned candidates were co-opted as members

stanov ČBA, tedy především:

of Supervisory Committee.

•

dohlíží na věcnou stránku činnosti asociace

The Czech Banking Association‘s Supervisory

•

dohlíží na dodržování přijatých usnesení prezidia

Committee carries out those tasks that fall

•

provádí kontrolu hospodaření asociace

within its scope of responsibilities under

•

posuzuje návrh rozpočtu asociace před jeho

the Czech Banking Association‘s Articles,

projednáním v prezidiu a předložením ke schválení

in particular the following:

na výročním shromáždění členů. Ke své činnosti dostával dozorčí výbor v uplynulém období

•

it supervises the Association‘s general activities

•

it supervises compliance with resolutions adopted by the Executive Board

průběžně informace o podstatných záležitostech, projednávaných prezidiem ČBA. Předseda dozorčího výboru se většiny

•

it exercises control over the economic activity of the Association

zasedání prezidia přímo účastnil. •

it reviews the Association‘s draft budget prior to the

Dozorčí výbor pozitivně zhodnotil činnost asociace v uplynu-

budget being discussed by the Executive Board and sub-

lém období, která odpovídala jak stanovám, tak hlavním cílům

mitted for approval at the Members‘ Annual Meeting

46

ZPRÁVA DOZORČÍHO VÝBORU Statement of the Supervisory Board

činnosti, konkretizovaným v každoročně prezidiem aktualizova-

For the purposes of its activities, the Supervisory Commit-

ném Akčním plánu ČBA. Dozorčí výbor provedl kontrolu plně-

tee regularly received information during the previous period

ní úkolů uložených prezidiem. Konstatoval, že prezidiem pro-

about essential matters discussed by the Czech Banking

jednávané úkoly jsou v souladu s hlavními cíli ČBA obsaženými

Association‘s Executive Board. The Chairman of the Superviso-

v Akčním plánu na období 2008-2011 a Rozvojovými cíli ČBA

ry Committee was present at most of the Executive

schválenými shromážděním členů dne 5. října 2009. Závěrům

Board‘s sessions.

a úkolům ze zasedání prezidia je věnována odpovídající pozornost a úkoly jsou adekvátním způsobem zajišťovány.

The Supervisory Committee evaluated the Association‘s activities during the previous period as having complied with

Dozorčí výbor provedl kontrolu hospodaření za rok 2009,

the Association‘s Articles and with the main goals specified

podrobně prověřil plnění rozpočtu a jeho jednotlivých kapitol

in the Czech Banking Association‘s Plan of Action, which

a shledal jej bez závad. Na shromáždění členů v říjnu 2010

is updated every year by the Executive Board. It carried out

doporučí dozorčí výbor schválit účetní závěrku ČBA.

a compliance audit in respect of the tasks allotted by the Executive Board. The Supervisory Committee approved, that all

Dozorčí výbor považuje činnost České bankovní asociace

tasks discussed by Executive Board are in accordance with the

za odpovídající záměrům vyjádřeným ve stanovách a rovněž

main CBA objectives incorporated in Plan of Action 2008 –

v hospodaření asociace neshledává žádné závady. Dozorčí

2011 and with CBA developmental targets approved

výbor proto pozitivně hodnotí činnost České bankovní asocia-

by the Members’ Annual Meeting on 5th October 2009.

ce jako celku a oceňuje práci těch, kteří se podíleli na dosažených výsledcích uplynulého období.

Appropriate attention is paid to conclusions and Executive Board tasks. All tasks are executed properly a accordingly. The Supervisory Committee audited the economic activi-

Ing. Ladislav Macka

ty of the Association in 2009 and scrutinized execution of the

předseda dozorčího výboru

budget and the individual budget sections, finding no shortcomings. It recommends that the Czech Banking Association‘s final accounts be approved at the Members‘ Annual Meeting in October 2010. The Supervisory Committee considers the Czech Banking Association‘s activities to correspond to the goals set out in the Articles, and has also found no shortcomings in the economic activity of the Association. It therefore takes a positive view of the Czech Banking Association‘s activities as a whole, and appreciates the work done by all who participated in achieving the last period‘s results.

Ing. Ladislav Macka Chairman of the Supervisory Committee

47

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE (K 30. 6. 2010) MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION (AS OF 30 june 2010)

Plní členové   /  Full Members Banky Bilanční suma k 31. 12. 2009 (v mil. Kč) Pozn. Banks Total assets as of 31. 12. 2009 (CZK million) Note 1. Banco Popolare Česká republika, a.s

4 065,4

2. Česká exportní banka, a.s.

49 732,6

*

3. Česká spořitelna, a.s.

734 992,8

*

4. Českomoravská stavební spořitelna, a.s.

161 157,2

5. Českomoravská záruční a rozvojová banka, a.s.

62 134,9

6. Československá obchodní banka, a.s.

752 780,8

*

7. Evropsko-ruská banka, a.s.

696,4

*

8. GE Money Bank, a.s.

134 945,1

9.

164 811,0

Hypoteční banka, a.s.



*

10. J & T Banka, a.s.

39 542,4

11. Komerční banka, a.s.

605 047,0

12. LBBW Bank CZ a.s.

29 146,7

13. Modrá pyramida stavební spořitelna, a.s.

76 062,1

14. PPF banka a.s.

43 256,0

15. Raiffeisenbank a.s.

193 213,5

16. Raiffeisen stavební spořitelna a.s.

81 947,0

17. Stavební spořitelna České spořitelny, a.s.

100 840,0

18. UniCredit Bank Czech Republic, a.s

264 627,0

*

19. Volksbank CZ, a.s.

47 598,0

*

20. Wüstenrot hypoteční banka a.s.

9 137,7

*

21. Wüstenrot – stavební spořitelna a.s.

37 078,6

*

*

48

finanční údaje dle IFRS financial statements audited by IFRS

*

*

Seznam členů ČBA List of CBA members

Plní členové   /  Full Members Pobočky zahraničních bank (v režimu jednotné licence) Branches of Foreign Banks (single licence principle)

bilanční suma k 31. 12. 2009 (v mil. Kč) Země centrály total assets as of 31. 12. 2009 (CZK million) Domicile of the Head Office

22. ABN AMRO Bank N.V.  (do/till 14.3.2010) The Royal Bank of Scotland N.V.  (od/from 15.3.2010)

n/a

Nizozemsko / Netherlands

23. Bank of Tokyo – Mitsubishi UFJ (Holland) N.V. Prague Branch, organizační složka

7 721,0

Nizozemsko / Netherlands

24. BRE Bank S.A., organizační složka podniku

n/a

Polsko / Poland

25. CALYON S.A., organizační složka  (do /till 31.3.2010) Crédit Agricole Corporate & Investment Bank S.A., Prague, organizační složka  (od/from 1.4.2010

n/a

Francie / France

26. Citibank Europe plc., organizační složka

n/a

Irsko / Ireland

27. COMMERZBANK Aktiengesellschaft, pobočka Praha

n/a

SRN / Germany

28. Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka

11 441,4

SRN / Germany

29. Fortis Bank SA/NV, pobočka Česká republika

n/a

Belgie / Belgium

30. HSBC Bank plc – pobočka Praha

43 733,0 *

Velká Británie / Great Britain

31. ING Bank N.V., organizační složka

113 107,6

Nizozemsko / Netherlands

32. Oberbank AG pobočka Česká republika

11 858,3

Rakousko / Austria

33. Všeobecná úverová banka, a.s., organizační složka Praha, Gruppo Banca Intesa Sao Paolo

4 243,0

Slovensko / Slovakia

34. Waldviertler Sparkasse von 1842 AG

n/a

Rakousko / Austria

Nebankovní subjekty   /  Non-banks 1. Bankovní institut vysoká škola, a.s., Praha

*

Česká republika / Czech Republic

finanční údaje dle IFRS financial statements audited by IFRS

49

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE (K 30. 6. 2009) MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION (AS OF 30 june 2009)

Plní členové  /  Full Members The Royal Bank of Scotland N.V. , (from 15.3.2010)

ABN AMRO Bank N. V. (till 14.3.2010)

Mailing address:

Jungmannova 745/24, P. O. Box 773, 111 21 Praha 1

Tel.:

+420 244 051 111

Fax:

+420 244 052 222

Internet:

www.rbs.cz

Bank code:

5400

BIC:

ABNACZPP

Chief officer:

Anders Ljunggren, Country Executive

Banco Popolare Česká republika, a.s. Mailing address:

Lazarská 3, 110 00 Praha 1

Tel.:

+420 224 990 211

Fax:

+420 296 245 428

Internet:

www.bpcr.cz

E-mail:

[email protected]

Bank code:

6100

Chief officer:

Leoš Pýtr, Chairman of the Board & President,



Sergio Resegotti, Member of the Board & General Manager

Share capital subscribed (MCZK):

1100,4

Bank of Tokyo - Mitsubishi UFJ (Holland) N.V. Prague Branch, organizační složka Mailing address:

Klicperova 3208/12, 150 00 Praha 5

Tel.:

+ 420 257 257 911

Fax:

+ 420 257 257 957

Internet:

www.nl.bk.mufg.jp

Bank code:

2020

BIC:

BOTKCZPP

Chief officer:

Tetsuya Nakao, Chief Executive Officer

BRE Bank S.A., organizační složka podniku Mailing address:

Nil House, Karolinská 654/2, 186 00 Praha 8

Tel.:

+420 221 854 100

Fax:

+420 221 854 102

Internet:

www.mbank.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

6210

Chief officer:

Janusz Mieloszyk , General Manager (from 07/2009 still in position)



Petr Řehák, General Manager (from 04/2010)

SEZNAM ČLENŮ LIST OF MEMBERS

Crédit Agricole Corporate & Investment Banking S.A., organizační složka (from 1.4.2010)

CALYON S.A., organizační složka (till 31.3.2010)

Mailing address:

Ovocný trh 8, 117 19 Praha 1

Tel.:

+420 222 076 111

Fax:

+420 222 076 119

Internet:

www.ca-cib.com

Bank code:

5000

BIC:

CRLYCZPP

Chief officer:

Thierry Hebraud, Chief Country Officer (till 31.5.2010)



Pavel Chlumský, Chief Country Officer (from 1.6.2010)

Citibank Europe plc, organizační složka Mailing address:

Bucharova 2641/14, 158 02 Praha 5

Tel.:

+420 233 061 111

Fax:

+420 233 061 617

Internet:

www.citibank.cz

Bank code:

2600

BIC:

CITICZPX

Chief officer:

Kenneth Edward Quinn, General Manager (till 31.3.2010)



Shahmir Khaliq, General Manager (from 1. 4. 2010)

COMMERZBANK Aktiengesellschaft, pobočka Praha Mailing address:

Jugoslávská 1, 120 21 Praha 2

Tel.:

+420 221 193 111

Fax:

+420 221 193 699

Internet:

www.commerzbank.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

6200

BIC:

COBACZPX

Chief officer:

Rainer Ottenstein, General Manager (till 2009)



Jutta Walter, General Manager

Česká exportní banka, a.s. Mailing address:

Vodičkova 34/701, P. O. Box 870, 111 21 Praha 1

Tel.:

+420 222 843 111

Fax:

+420 224 226 162

e-mail:

[email protected]

Internet:

www.ceb.cz

Bank code:

8090

BIC:

CZEECZPP

Chief officer:

Lubomír Pokorný, Chairman of the Board & General Manager

Share capital subscribed (MCZK):

2 950

51

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE (K 30. 6. 2009) MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION (AS OF 30 june 2009)

Česká spořitelna, a.s. Mailing address:

Olbrachtova 1929/62, 140 00 Praha 4

Tel.:

+420 956 711 111

Internet:

www.csas.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

0800

BIC:

GIBACZPX

Chief officer:

Gernot Mittendorfer, Chairman of the Board & CEO

Share capital subscribed (MCZK):

15 200

Českomoravská stavební spořitelna, a.s. Mailing address:

Vinohradská 3218/169, 100 17 Praha 10

Tel.:

+420 225 221 111

Fax:

+420 225 229 999

Internet:

www.cmss.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

7960

Chief officer:

Vladimír Staňura, Chairman of the Board

Share capital subscribed (MCZK):

1 500

Českomoravská záruční a rozvojová banka, a.s. Mailing address:

Jeruzalémská 964/4, 110 00 Praha 1

Tel.:

+420 255 721 111

Fax:

+420 255 721 110

Internet:

www.cmzrb.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

4300

BIC:

CMZRCZP1

Chief officer:

Ladislav Macka, Chairman of the Board & CEO

Share capital subscribed (MCZK):

2 131,5

Československá obchodní banka, as. Mailing address:

Radlická 333/150, 150 57 Praha 5

Tel.:

+420 224 111 111

Internet:

www.csob.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

0300

BIC:

CEKOCZPP

Chief officer:

Pavel Kavánek, Chairman of the Board & CEO

Share capital subscribed (MCZK):

5 855

52

SEZNAM ČLENŮ LIST OF MEMBERS

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Mailing address:

Jungmannova 34/750, P.O. Box 829, 111 21 Praha 1

Tel.:

+420 221 191 111

Fax:

+420 221 191 411

Internet:

www.deutsche-bank.cz

Bank code:

7910

BIC:

DEUTCZPX

Chief officer:

Martin Bartyzal, Chief Country Officer



Roman Klaban, Branch Manager

Evropsko-ruská banka, a.s. (from 1.4.2010) Mailing address: Tel.: Fax: Internet: e-mail: Bank code: BIC: Chief officer: Share capital subscribed (MCZK):



Štefánikova 78/50, 150 00 Praha 5 +420 236 073 757 +420 236 073 750 www.erbank.com [email protected] 2210 GEBACZPP Roman Popov, Chairman of the Board Vladimír Hořejší, Deputy Chairman of the Board 600

Fortis Bank SA/NV, pobočka Česká republika Mailing address:

Ovocný trh 8, 117 19 Praha 1

Tel.:

+420 225 436 000

Fax:

+420 225 436 028

Internet:

www.fortisbusiness.com

Bank code:

6300

BIC:

GEBACZPP

Chief officer:

Hans Broucke, General Manager

GE Money Bank, a.s. Mailing address:

BB Centrum, Vyskočilova 1422/1a, 140 28 Praha 4

Tel.:

+420 224 441 111

Fax:

+420 224 441 500

Internet:

www.gemoney.cz

Bank code:

0600

BIC:

AGBACZPP

Chief officer:

Peter Herbert, Chief Executive Officer

Share capital subscribed (MCZK):

510

53

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE (K 30. 6. 2009) MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION (AS OF 30 june 2009)

HSBC Bank plc – pobočka Praha Mailing address:

Millennium Plaza, V Celnici 10, 117 21 Praha 1

Tel.:

+420 225 024 555

Fax:

+420 225 024 550

Internet:

www.hsbc.cz

Bank code:

8150

BIC:

MIDLCZPP

Chief officer:

Arjan van den Berkmortel, Chief Executive Officer

Hypoteční banka, a.s Mailing address:

Radlická 333/150, 150 57 Praha 5

Tel.:

+420 224 116 515

Fax:

+420 224 119 722

Internet:

www.hypotecnibanka.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

2100

Chief officer:

Jan Sadil, Chairman of the Board & CEO

Share capital subscribed (MCZK):

5076,3

ING Bank N. V., organizační složka Mailing address:

Nádražní 344/25, 150 00 Praha 5

Tel.:

+420 257 473 111

Fax:

+420 257 473 555

Internet:

www.ingcommercialbanking.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

3500

BIC:

INGBCZPP

Chief officer:

Rolf-Jan Zweep, CEO ING Bank CR



& General Manager Commercial Banking

J&T BANKA, a.s. Mailing address:

Pobřežní 14, 186 00 Praha 8

Tel.:

+420 221 710 111

Fax:

+420 221 710 211

Internet:

www.jtbank.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

5800

BIC:

JTBPCZPP

Chief officer:

Štěpán Ašer, CEO

Share capital subscribed (MCZK):

1 838

54

SEZNAM ČLENŮ LIST OF MEMBERS

Komerční banka, a.s. Mailing address:

Na Příkopě 33/969, 114 07 Praha 1

Tel.:

+420 955 511 111

Fax:

+420 224 243 020

Internet:

www.kb.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

0100

BIC:

KOMBCZPP

Chief officer:

Henri Bonnet Chairman of the Board & CEO (from 06/2009)

Share capital subscribed (MCZK):

19 005

LBBW Bank CZ a.s. Mailing address: Tel.: Fax: Internet: e-mail: Bank code: BIC: Chief officer:

Vítězná 1, 150 00 Praha 5 +420 233 233 233 +420 233 233 299 www.lbbw.cz [email protected] 4000 SOLACZPP Markus Hermann, Chairman of the Board of Directors & General Manager (till 15.2.2010) Gernot Daumann Chairman of the Board of Directors & General Manager (from 17.5.2010)

Modrá pyramida stavební spořitelna, a.s. Mailing address:

Bělehradská 128, čp. 222, 120 21 Praha 2

Tel.:

+420 222 824 111

Fax:

+420 222 824 113

Internet:

www.modrapyramida.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

7990

Chief officer:

André Léger, Chairman of the Board & CEO (till 31.12.2009)



Jan Pokorný, Chairman of the Board & CEO (from 1.1.2010)

Share capital subscribed (MCZK):

500

Oberbank AG pobočka Česká republika Mailing address:

I.P.Pavlova 5, 120 00 Praha 2

Tel.:

+420 224 190 100

Fax:

+420 224 190 138

Internet:

www.oberbank.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

8040

BIC:

SMWRCZCZ21XXX

Chief officer:

Robert Pokorný, Director

55

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE (K 30. 6. 2009) MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION (AS OF 30 june 2009)

PPF banka a.s. Mailing address:

Evropská 17/2690, 160 41 Praha 6

Tel.:

+420 224 175 888

Fax:

+420 224 175 980

Internet:

www.ppfbanka.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

6000

BIC:

PMBPCZPP

Chief officer:

Petr Milev, Chief Executive Officer

Share capital subscribed (MCZK):

769

Raiffeisenbank a.s. Mailing address:

Hvězdova 1716/2b, 140 78 Praha 4

Tel.:

+420 234 405 222

Internet:

www.rb.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

5500

BIC:

RZBCCZPP

Chief officer:

Lubor Žalman, Chairman of the Board of Directors & CEO

Share capital subscribed (MCZK):

6 564

Raiffeisen stavební spořitelna a.s. Mailing address:

Koněvova 2747/99, 130 45 Praha 3

Tel.:

+420 271 031 111

Fax:

+420 222 581 156

Internet:

www.rsts.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

7950

Chief officer:

Jan Jeníček, Chairman of the Board & General Manager

Share capital subscribed (MCZK):

650

Stavební spořitelna České spořitelny, a.s. Mailing address:

Vinohradská 180/1632, 130 11 Praha 3

Tel.:

+420 224 309 111

Fax:

+420 224 309 112

Internet:

www.burinka.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

8060

Chief officer:

Jiří Plíšek, Chairman of the Board & General Manager

Share capital subscribed (MCZK):

750

56

SEZNAM ČLENŮ LIST OF MEMBERS

UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Mailing address:

Na Příkopě 20, 111 21 Praha 1

Tel.:

+420 221 112 111

Fax:

+420 221 112 132

Internet:

www.unicreditbank.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

2700

BIC:

BACX CZPP

Chief officer:

Jiří Kunert, Chairman of the Board & CEO

Share capital subscribed (MCZK):

5 124,7

Volksbank CZ, a.s. Mailing address: Tel.: Fax: Internet: e-mail: Bank code: BIC: Chief officer: Share capital subscribed (MCZK):

Na Pankráci 1724/129, 140 00 Praha 4 +420 221 969 911 +420 221 969 951 www.volksbank.cz [email protected] 6800 VBOE CZ 2X Johann Lurf, Chairman of the Board of Directors (till 14.6.2010) Libor Holub, Chairman of the Board of Directors & CEO, (from 15.6.2010) 2 005

Všeobecná úverová banka, a.s., Bratislava, organizační složka Praha, Gruppo Banca Intesa Sao Paolo Mailing address:

Pobřežní 3, 186 00 Praha 8

Tel.:

+420 221 865 111

Fax:

+420 221 865 555

Internet:

www.vub.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

6700

BIC:

SUBACZPP

Chief officer:

Daniele Fanin, Director

Waldviertler Sparkasse von 1842 AG Mailing address:

Klášterská 126/II, 377 01 Jindřichův Hradec

Tel.:

+420 384 344 111

Fax:

+420 384 344 108

Internet:

www.wspk.cz

e-mail:

[email protected]

Bank code:

7940

BIC:

SPWTCZ21

Chief officer:

Gerhard Hufnagl, Chairman of the Board, Director

57

58

ČLENOVÉ ČESKÉ BANKOVNÍ ASOCIACE (K 30. 6. 2009) MEMBERS OF THE CZECH BANKING ASSOCIATION (AS OF 30 june 2009)

Wüstenrot hypoteční banka a.s. Mailing address:

Na Hřebenech II 1718/8, 140 23 Praha 4

Tel.:

+420 257 092 092, Zelená linka 800 225 555

Fax:

+420 257 092 605

Internet:

www.wuestenrot.cz

e-mail:

[email protected], [email protected]

Bank code:

7980

Chief officer:

Pavel Vaněk, Chairman of the Board & General Manager

Share capital subscribed (MCZK):

600

Wüstenrot – stavební spořitelna a.s Mailing address:

Na Hřebenech II 1718/8, 140 23 Praha 4

Tel.:

+420 257 092 092

Fax:

+420 257 092 149

Internet:

www.wuestenrot.cz

e-mail:

[email protected].

Bank code:

7970

Chief officer:

Pavel Vaněk, Chairman of the Board & General Manager

Share capital subscribed (MCZK):

1 070,364

Nebankovní subjekty  /  Non-banks Bankovní institut vysoká škola, a.s. Mailing address:

Nárožní 2600/9, 158 00 Praha 5

Tel.:

+420 251 114 555

Fax:

+420 233 072 082

Internet:

www.bivs.cz

e-mail:

[email protected]

Chief officer:

Miroslav Doležal, Chairman of the Board of Directors

Poznámka Note Bank code:

identifikační kód banky dle ČNB (tuzemský platební styk) bank identifier code stipulated by CNB (domestic payments)

BIC:

identifikační kód banky dle S.W.I.F.T. bank identifier code provided by S.W.I.F.T.

58

SEZNAM ČLENŮ LIST OF MEMBERS

59

Česká bankovní asociace CZECH BANKING ASSOCIATON Vodičkova 30, 110 00 Praha 1 tel.: +420 224 225 926, +420 224 422 080 fax: +420 224 422 090 internet: www.czech-ba.cz e-mail: [email protected]