Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
Část A – tato JEDNA otázka je povinná a MUSÍ být zodpovězena 1
Společnost Alfa dne 1. 1. 2010 pořídila 45% podíl ve společnosti Beta za 3 500 tis. Kč. Následně dne 1. 7. 2010 společnost Alfa pořídila dalších 15 % akcií společnosti Beta, za které uhradila 1 700 tis. Kč v hotovosti. Tržní cena jedné akcie společnosti Beta k 1. 1. 2010 byla 38 Kč, k 1. 7. 2010 stoupla na 42 Kč / akcie. Vlastní kapitál společnosti Beta k výše uvedeným datům byl (v tis. Kč): 1. 1. 2010
1. 7. 2010
Základní kapitál
2 000
3 000
Ostatní fondy
1 500
1 500
Nerozdělený zisk
1 800
1 400
Níže jsou uvedeny výkazy obou společností k 31. 12. 2011: Výkaz o finanční situaci k 31. 12. 2011
Alfa
Beta
Pozemky, budovy a zařízení Dlouhodobý nehmotný majetek Finanční investice Dlouhodobá aktiva Zásoby Pohledávky Peníze v bance Celkem aktiva
tis. Kč 16 480 1 060 5 600 23 140 2 200 3 100 980 29 420
tis. Kč 14 200 900 100 15 200 2 100 1 860 800 19 960
Vlastní kapitál a fondy: Kmenové akcie 15 Kč/ks Ostatní fondy Nerozdělené zisky Vlastní kapitál celkem Dlouhodobý bankovní úvěr Závazky Daně ze zisku Závazky celkem Celkem vlastní kapitál a závazky
15 000 800 6 520 22 320 3 830 2 700 570 7 100 29 420
3 000 2 000 4 280 9 280 7 630 2 650 400 10 680 19 960
Alfa
Beta
tis. Kč 85 700 -67 650 18 050 -12 700 -2 180 1 200 -280 4 090 -980 3 110 5 010 8 120
tis. Kč 98 700 -83 600 15 100 -9 800 -1 320 100 -720 3 360 -880 2 480 -800 1 680
Výkaz o úplném výsledku za rok končící 31. 12. 2011 Tržby z prodeje výrobků a služeb Náklady na prodané výrobky a služby Hrubý zisk Ostatní provozní náklady Správní náklady Finanční výnosy Finanční náklady Zisk před zdaněním Daň ze zisku Čistý zisk běžného účetního období Ostatní úplný výsledek – přecenění finančních aktiv Úplný výsledek celkem
1 ICÚ, a.s.
Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
K výše uvedeným výkazům jsou k dispozici následující dodatečné informace: (i)
Společnost Alfa vykazuje investici ve společnosti Beta v historické pořizovací ceně.
(ii) Reálné hodnoty čistých aktiv společnosti Beta k datu akvizice byly přibližně stejné jako jejich účetní hodnoty s následujícími výjimkami: Zůstatková hodnota Pozemek Budova
800 6 200
Reálná hodnota poznámka 1 600 stále používán a vlastněn společností Beta 7 800 zbývající doba použitelnosti 20 let od data akvizice, stále používán společností Beta
(iii) V roce 2011 společnost Alfa vyúčtovala společnosti Beta služby v úhrnné výši 860 tis. Kč. Zisková marže společnosti Alfa z poskytování služeb je 25 %. K 31. 12. 2011 nebyla související faktura společností Beta stále uhrazena. Společnost Beta vykázala tyto náklady na řádku Správní náklady. (iv) V roce 2011 prodala společnost Beta společnosti Alfa výrobky v celkové výši 1 600 tis. Kč. Čtvrtinu těchto výrobků měla společnost Alfa k 31. 12. 2011 stále na skladě. Společnost Beta při prodeji výrobků účtuje 25% přirážku k nákladům. Úhrady faktur za prodej výrobků proběhly před koncem roku 2011. (v) V roce 2011 společnosti Alfa a Beta vyplatily dividendy ze zisku za rok 2010 ve výši 1 200 tis. Kč (Alfa) a 800 tis. Kč (Beta). (vi) V roce 2010 poskytla společnost Alfa půjčku společnosti Beta ve výši 1 200 tis. Kč, úročenou sazbou 5 % p.a. Tato půjčka byla dne 30. 12. 2011 v plné výši splacena. (vii) Nekontrolní podíly ve společnosti Beta byly k datu akvizice oceněny reálnou hodnotou. (viii) Společnost Alfa provedla v roce 2011 posouzení zpětně získatelné částky goodwillu z pořízení podílu ve společnosti Beta a identifikovala snížení hodnoty tohoto aktiva o 30 %. Skupina Alfa vykazuje veškeré odpisy i znehodnocení dlouhodobého majetku v rámci položky Náklady na prodané výrobky a služby. Úkol: Sestavte konsolidovaný výkaz o finanční situaci a konsolidovaný výkaz o úplném výsledku skupiny Alfa k 31. 12. 2011. Pozn.: Neuvažujte odloženou daň; zaokrouhlujte na celé tisíce Kč. /25 bodů/
2 ICÚ, a.s.
Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
Část B – POUZE TŘI z otázek v této části musejí být zodpovězeny 2
Níže jsou uvedeny výkazy společnosti Gama tak, jak je připravil hlavní účetní společnosti: Výkaz o finanční situaci k 30. 4. 2012 Pozemky, budovy a zařízení
tis. Kč 15 760
Nehmotná aktiva
4 250
Finanční investice
1 720
Dlouhodobá aktiva
21 730
Zásoby
2 900
Pohledávky z obchodního styku
3 130
Peníze v bance Krátkodobá aktiva Celkem aktiva Kmenové akcie 10 Kč/ks Ostatní fondy Nerozdělené zisky
800 6 830 28 560 3 000 600 8 740
Vlastní kapitál
12 340
Vydané dluhopisy
10 000
Odložený daňový závazek Dlouhodobé závazky
960 10 960
Rezervy
1 580
Závazky z obchodního styku
3 490
Splatná daň ze zisku
190
Krátkodobé závazky
5 260
Celkem vlastní kapitál a závazky Výkaz o úplném výsledku za rok končící 30. 4. 2012
28 560 tis. Kč
Tržby z prodeje výrobků a služeb
120 780
Náklady na prodané výrobky a služby
-94 690
Hrubý zisk Ostatní provozní náklady
26 090 -14 300
Správní náklady
-4 800
Finanční výnosy
230
Finanční náklady
-890
Zisk před zdaněním Daň ze zisku Čistý zisk za účetní období Ostatní úplný výsledek - přecenění finančního aktiva Úplný výsledek za účetní období
6 330 0 6 330 600 6 930
3 ICÚ, a.s.
Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
Při kontrole výše uvedených výkazů finanční ředitel společnosti Gama identifikoval následující záležitosti, které je nutné do výkazů společnosti vhodným způsobem promítnout: (i)
V zůstatku na řádku Nehmotná aktiva je zahrnut projekt, který byl v průběhu běžného účetního období dokončen vývojovým oddělením společnosti Gama. Tento projekt byl zahájen v roce 2010, a celkem na něj naběhly náklady v celkové výši 4 000 tis. Kč. Rozborem těchto nákladů byly zjištěny následující skutečnosti: Náklady vynaložené v roce končícím 30. 4. 2010
380 tis. Kč
Náklady vynaložené v roce končícím 30. 4. 2011
3 120 tis. Kč
Náklady vynaložené v roce končícím 30. 4. 2012
500 tis. Kč
Představenstvo bylo v průběhu těchto tří účetních období průběžně informováno o aktuálním stavu projektu, a o jeho perspektivě. Na základě těchto informací bylo dne 31. 10. 2010, kdy byl aktuální zůstatek účtu projektu 2 250 tis. Kč, představenstvem odsouhlaseno, že projekt má být dokončen, na což byly vyčleněny potřebné finanční, technické i personální prostředky. Až do tohoto data totiž nebylo jisté, zda výsledky projektu budou vůbec použitelné pro potřeby společnosti. Projekt byl dokončen dne 31. 1. 2012. Jelikož se ale zatím nerozběhla nová výrobní linka, na které se budou vyrábět výrobky s použitím výsledků tohoto projektu, projekt zatím není amortizovaný. Výrobní linka už byla v prostorách společnosti nainstalována a uvedena do provozuschopného stavu, ale zatím se stále čeká na slavnostní zahájení výroby, na které mají přijet vrcholní pracovníci hlavního mateřského podniku společnosti Gama. Vedení společnosti Gama předpokládá, že nová výroba bude mít z výsledků projektu prospěch po dobu 10 let. (ii)
Zůstatek na řádku Finanční aktiva představuje 10% podíl v jiné společnosti, který společnost Gama klasifikovala jako finanční aktivum přeceňované na reálnou hodnotu přes výsledovku. Zůstatková hodnota investice k 30. 4. 2012 odpovídá reálné hodnotě investice k tomuto datu.
(iii)
Jeden z odběratelů společnosti Gama se před koncem března 2012 dostal do platebních potíží a v důsledku toho odhaduje vedení společnosti, že pohledávka za tímto dlužníkem v úhrnné výši 860 tis. Kč bude uhrazena pouze v 90 % její nominální hodnoty a až na konci dubna 2013.
(iv)
Počátkem běžného účetního období představenstvo společnosti Gama uzavřelo dohodu s technickým ředitelem podniku, ve které se technický ředitel zavázal zavést během tří let úpravy výrobních postupů pro jejich zefektivnění s cílem dosáhnout plánovaných úspor na přímých výrobních nákladech ve výši 5 milionů Kč ročně. Při dosažení tohoto cíle získá technický ředitel 8 000 opcí na úpis akcií společnosti Gama za zvýhodněnou cenu. Reálná hodnota jedné této opce počátkem května 2011 byla 42 Kč, a k 30. 4. 2012 narostla na 45 Kč. Podle dosavadního vývoje poklesu výrobních nákladů je pravděpodobné, že technický ředitel zadaný úkol splní. Ve výše uvedených výkazech není tato dohoda nijak promítnuta.
(v)
Dlouhodobý dluhopis společnost Gama emitovala dne 1. 5. 2011 za jeho nominální hodnotu. Dluhopis nese roční kupon 5 % a je 30. 4. 2015 buď vykupitelný, nebo přeměnitelný na akcie společnosti Gama v závislosti na rozhodnutí držitele dluhopisu. Úroky za běžné účetní období společnost vykázala na řádku Finanční náklady a uhradila dne 30. 4. 2012.
(vi)
Daňová sazba společnosti je 20%. Zůstatek splatné daně ze zisku v předvaze se vztahuje k zálohám placeným v roce 2011 k daňové povinnosti za běžné účetní období ve výši 800 tis. Kč, a k rozdílu z úhrady splatné daně za předchozí účetní období. Za rok končící 30. 4. 2012 vedení společnosti Gama odhaduje splatnou daňovou povinnost na 1 450 tisíc Kč. Odložená daň vykázaná ve výkazu o finanční situaci představuje zůstatek převedený z minulého účetního období. Čisté zdanitelné přechodné rozdíly k 30. 4. 2012 činily celkem 5 780 tis. Kč, včetně rozdílu z přecenění finančního aktiva zmíněného výše v bodě (ii).
(vii)
Diskontní sazba společnosti Gama je 8 % p.a..
Úkol: Připravte konečnou verzi výkazu o finanční situaci a výkazu o úplném výsledku za rok končící 30. 4. 2012 společnosti Gama v souladu s IFRS na základě dostupných informací. Pozn.: Komentář k účetní závěrce není požadován, zaokrouhlujte na celé tisíce Kč.
/25 bodů/
4 ICÚ, a.s.
Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
3
Při přípravě účetní závěrky za rok končící 31. 3. 2012 připravila asistentka finančního ředitele veřejně obchodované společnosti Delta stručnou zprávu popisující jí provedené účetní ošetření následujících transakcí: (i)
Naše společnost plánuje do konce prvního pololetí 2012 emitovat a prodat nové kmenové a prioritní akcie. Tyto prioritní akcie by mělo být možné či nutné za určitých okolností vykoupit nebo přeměnit na kmenové akcie. Dle mého názoru není nutné tyto akcie nijak do účetní závěrky k 31. 3. 2012 promítnout, protože budou emitované až v následujícím účetním období. Navíc si myslím, že všechny nové akcie budou vykázané ve vlastním kapitálu, neovlivní výši zisku společnosti, a tak není nutné o nich předem uživatele účetní závěrky naší společnosti informovat předem. (8 bodů)
(ii) Všimla jsem si, že v účetní závěrce za minulé účetní období je pod výsledovkou uvedený ukazatel Základní a Zředěný zisk na akcii. Není mi moc jasné, proč tyto dva ukazatele zveřejňujeme, jak se od sebe liší, jak je možné tyto údaje jednoduše laicky interpretovat, a hlavně jak se vlastně počítají. (8 bodů) (iii) Jedno ze středisek naší společnosti se nově začalo zabývat úpravou stávajících a vývojem nových konstrukčních řešení výrobků a výrobních postupů, které používají jiná střediska společnosti. Cílem je najít možná vylepšení a zefektivnění výrobních postupů, které bychom pak buď používali sami, nebo bychom je mohli nabídnout formou licence či prodeje jiným podnikům v oboru. Náklady tohoto střediska jsou značné, a ředitel vývojového střediska by rád tyto náklady vykázal jako nehmotné aktivum namísto jejich vykazování ve výsledovce. Myslím si, že v tomto nám IFRS dávají celkem možnost volby – aktivace nákladů nebo jejich vykázání ve výsledovce je čistě na rozhodnutí vedení společnosti. (9 bodů) Úkol: Navrhněte vhodné ošetření výše uvedených transakcí a položek, které jsou pro společnost Delta významné, v souladu s IFRS, pokud je dle vašeho názoru odlišné od jejich ošetření asistentkou finančního ředitele společnosti. Váš návrh doplňte vhodnými odkazy na relevantní pravidla standardů a interpretací a případně i výpočty souvisejících částek. V případě potřeby použijte diskontní sazbu 5 % p.a. (neuvažujte odloženou daň, bodové hodnocení je uvedeno u každé dílčí otázky). /25 bodů/
4 (a) Společnost Epsilon podniká v ekologickém zemědělství – obdělává zemědělskou půdu, pěstuje ovoce a zeleninu a chová skot a drůbež. V současné době vedení společnosti připravuje žádost o dotace, které přislíbilo rozdělit ministerstvo zemědělství z fondů Evropské unie. Dotace by mohly být získány na pořízení nové zemědělské techniky, na nákup ekologických hnojiv a postřiků, a na nákup telat od zahraničních ekologických zemědělců. Společnost Epsilon ale bude muset, pokud dotace získá, po dobu minimálně pěti let předkládat ministerstvu zemědělství svou účetní závěrku sestavenou podle IFRS. S tímto účetním systémem nemá vedení společnosti Epsilon dosud žádné zkušenosti. Úkol: Připravte pro vedení společnosti Epsilon přehled relevantních pravidel pro vykazování dotací podle IFRS, včetně ilustrativních příkladů. Přehled doplňte vhodnými odkazy na relevantní pravidla standardů a interpretací (pravidla pro sestavení první účetní závěrky podle IFRS nejsou požadována). (10 bodů) (b) Společnost Téta provozuje síť zábavních center, z nichž většinu společnost sama vybudovala, ale některé pořídila od konkurence formou podnikové kombinace. Centrum Fanka, které bylo pořízeno počátkem roku 2009, vykazuje už druhým rokem záporný zisk před zdaněním, úroky a odpisy, a proto vedení společnosti rozhodlo, že při přípravě účetní závěrky za rok končící 31. 12. 2011 je nutné určit zpětně získatelnou částku centra Fanka, a tím i jeho případné znehodnocení. V minulosti zpětně získatelná částka zjišťována nebyla, protože v roce 2009 centrum Fanka vytvořilo relativně velký čistý zisk. Centrum Fanka je z pohledu společnosti Téta považováno za penězotvornou jednotku – všechny atrakce se nalézají na jednom pozemku, a podle místních pravidel je nutné mít v otvírací době centra všechny atrakce funkční. Pokud by jedna z atrakcí nebyla v provozu, nemohlo by zábavní centrum nabízet žádné jiné atrakce. 5 ICÚ, a.s.
Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
K dispozici jsou následující informace o podnikové kombinaci, při které společnost Téta získala kontrolu nad zábavním centrem Fanka: Pořízená aktiva:
Reálná hodnota
Zůstatková hodnota
k datu akvizice
k 31. 12. 2011
tis. Kč
tis. Kč
– Velký kolotoč
3 600
2 900
– Dva malé kolotoče v úhrnné hodnotě
2 900
2 100
– Autodrom
4 700
4 050
– Pozemek
3 450
3 450
Pořizovací cena uhrazená dřívějším vlastníkům zábavního centra Fanka
17 400
V běžném účetním období centrum Fanka vytvořila ztrátu před zdaněním 900 tis. Kč, celkové odpisy za rok 2011 činily 700 tis. Kč. Čisté úrokové náklady centra Fanka za rok 2011 byly 50 tis. Kč. Vedení společnosti Téta obdrželo nabídku od jiné společnosti podnikající ve stejném oboru na odkoupení zábavního centra Fanka. Nabízená cena je buď 11 000 tis. Kč za celé centrum ve stavu tak jak je, nebo 3 400 tis. Kč za pozemek centra a 3 900 tis. Kč za autodrom. O kolotoče nemá žádný potenciální kupec zájem. Vedení společnosti Téta před koncem roku 2011 najalo nového ředitele pro zábavní centrum Fanka, který ve spolupráci s dřívějším ředitelem připravil níže uvedený plán zisku zábavního centra na následujících pět let (v tis. Kč): Výnosy z atrakcí – ročně
7 800
Roční náklady – energie
4 300
– mzdy – odpisy
1 500 800
Odhadovaná zbývající doba použitelnosti zábavního centra je osm let od data sestavení účetní závěrky. Nový ředitel zábavního centra odhaduje, že v průběhu maximálně dvou příštích let se podaří díky plánované masivní reklamní kampani a relativně drobným úpravám atrakcí přilákat větší množství nových zákazníků, takže zisky v šestém až osmém roce by mohly být vždy o 4 % vyšší než v roce předcházejícím. Diskontní sazba používaná společností Téta pro výpočty hodnoty z užívání středisek je 8 % p.a. Zásobitel (anuita) při této sazbě na osm let je 5,7466 Kč z jedné Kč pravidelného ročního příjmu. Úkol: (i). Okomentujte rozhodnutí vedení společnosti Téta týkající se nutnosti posoudit zpětně získatelnou částku zábavního centra Fanka jako penězotvorné jednotky k 31. 12. 2011 odkazem na relevantní pravidla IFRS. (8 bodů) (ii). Určete zpětně získatelnou částku centra Fanka k 31. 12. 2011, případnou ztrátu ze snížení hodnoty centra k tomu datu a její rozpočítání na jednotlivá aktiva zábavního centra Fanka k tomuto datu. (7 bodů) /25 bodů/
6 ICÚ, a.s.
Zkouška IFRS/IFRS specialista ze dne 23. 6. 2012 – zadání
5 (a) Společnost Omega potřebovala prostředky pro financování svého strategického rozvoje. Z tohoto důvodu vedení společnosti rozhodlo o prodeji vybraných bonitních pohledávek bance. Podrobnosti o této transakci jsou následující: Datum prodeje
1. 10. 2011
Objem prodaných pohledávek
23 000 tis. Kč
Úhrada od banky při prodeji
18 400 tis. Kč
Vedení společnosti Omega je přesvědčeno, že všechny prodané pohledávky jsou za velmi bonitními klienty, a proto tedy odúčtovala prodané pohledávky do výsledovky, kde vykázala i přijatou úhradu od banky v plné výši při jejich prodeji. Zbývající část hodnoty pohledávek banka společnosti Omega uhradí v případě, kdy jednotliví dlužníci svůj závazek v termínu splatí na účet banky. Pokud dlužník nezaplatí v den splatnosti, banka prodá danou pohledávku společnosti Omega následující den zpět za 80 % nominální hodnoty pohledávky. Polovina z prodaných pohledávek je splatná dne 30. 3. 2012, a druhá polovina dne 30. 9. 2012. Po dobu než budou pohledávky plně splaceny, účtuje banka společnosti Omega měsíčně 2 % z aktuální výše nevypořádané částky vyplacené společnosti Omega jako poplatek. Tyto poplatky společnost Omega platí bance pravidelně vždy na konci měsíce. Do data účetní závěrky společnosti Omega banka od dlužníků vyinkasovala celkem 10 500 tis. Kč a prodala společnosti zpět zbývající část pohledávek po splatnosti proti okamžité úhradě v hotovosti. Společnost Omega vykázala zpět převzaté pohledávky v jejich aktuální pořizovací ceně, tedy ve výši 80 % jejich nominální hodnoty. Částku, přijatou od banky jako úhradu zbývajících 20 % hodnoty inkasovaných pohledávek, společnost vykázala do výsledovky jako snížení ztráty z prodeje pohledávek. Vedení společnosti Omega je přesvědčeno, že všechny pohledávky po splatnosti budou inkasovány nejpozději do konce dubna 2012, a proto nepovažuje za nutné k vrácené části pohledávek tvořit opravné položky ze znehodnocení. Stejně tak je vedení společnosti stále přesvědčeno, že i zbývající část dlužníků svůj závazek vyrovná v termínu splatnosti. Úkol: Okomentujte, zda je účetní ošetření prodeje pohledávek společností Omega v souladu s IFRS, včetně uvedení vhodných odkazů na relevantní pravidla konkrétních IFRS. Pokud, dle vašeho názoru, IFRS požaduje odlišné vykázání této transakce, připravte přehled zůstatků a částek, které by měly být správně vykázány ve výkazu o finanční situaci k 31. 3. 2012 a ve výsledovce za rok končící 31. 3. 2012 společností Omega. (12 bodů) (b) Jeden z výrobních závodů společnosti Omega se dostal do vážných finančních problémů, protože na trhu se objevil konkurenční produkt nabízený za mnohem nižší cenu, než za kterou výrobek prodává společnost Omega. Vedení společnosti proto zvažuje několik možných variant řešení této nepříznivé situace, které zahrnují úplné uzavření výrobního závodu formou jeho opuštění, prodej výrobního závodu jako celku, rozprodej jednotlivých aktiv výrobního závodu a přesun výroby do jiné země, kde by náklady na výrobu byly výrazně nižší. Vedení společnosti Omega se na vás obrátilo se žádostí o zpracování přehledu, ve kterém pro každou ze zvažovaných variant uvedete její možný dopad na finanční situaci a výsledek hospodaření společnosti. Na základě tohoto přehledu se pak vedení společnosti pro jednu z možností rozhodne. Úkol: Připravte zprávu pro vedení společnosti Omega, ve které uvedete nejen možný dopad jednotlivých zvažovaných variant na finanční situaci společnosti a její výsledek hospodaření, ale i odkazy na relevantní pravidla IFRS. (13 bodů) /25 bodů/
7 ICÚ, a.s.
