INFORMASI TAMBAHAN DAN/ATAU PERBAIKAN PENAWARAN UMUM TERBATAS V (“PUT V”) KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN DALAM RANGKA HAK MEMESAN EFEK TERLEBIH DAHULU (“HMETD”) PENGUMUMAN INI MERUPAKAN INFORMASI TAMBAHAN DAN/ATAU PERBAIKAN PROSPEKTUS RINGKAS YANG TELAH DIUMUMKAN DI SITUS WEB PERSEROAN DAN SITUS WEB BURSA EFEK INDONESIA PADA TANGGAL 10 MEI 2016. PROSPEKTUS INI PENTING DAN PERLU MENDAPAT PERHATIAN SEGERA. APABILA TERDAPAT KERAGUAN PADA TINDAKAN YANG AKAN DIAMBIL, SEBAIKNYA BERKONSULTASI DENGAN PIHAK YANG KOMPETEN. OTORITAS JASA KEUANGAN (“OJK”) TIDAK MEMBERIKAN PERNYATAAN MENYETUJUI ATAU TIDAK MENYETUJUI EFEK INI, TIDAK JUGA MENYATAKAN KEBENARAN ATAU KECUKUPAN ISI PROSPEKTUS INI. SETIAP PERNYATAAN YANG BERTENTANGAN DENGAN HAL-HAL TERSEBUT ADALAH PERBUATAN MELANGGAR HUKUM. PT MNC INVESTAMA TBK (“PERSEROAN”) BERTANGGUNG JAWAB SEPENUHNYA ATAS KEBENARAN SEMUA KETERANGAN, DATA ATAU LAPORAN DAN KEJUJURAN PENDAPAT YANG TERCANTUM DALAM PROSPEKTUS INI.
PT MNC INVESTAMA TBK Kegiatan Usaha: Bergerak dalam bidang investasi strategis Berkedudukan di Jakarta Pusat, Indonesia Kantor Pusat: MNC Financial Center Lantai 21 Jl. Kebon Sirih Raya No. 21-27 Jakarta Pusat 10340 Tel. (+ 62 21) 2970 9700 - Fax. (+ 62 21) 3983 6886 Website: www.mncgroup.com Email:
[email protected] PENAWARAN UMUM TERBATAS V PT MNC INVESTAMA TBK TAHUN 2016 (”PUT V”) KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN DALAM RANGKA PENERBITAN HAK MEMESAN EFEK TERLEBIH DAHULU (“HMETD”) Sebanyak-banyaknya 7.780.421.321 (tujuh miliar tujuh ratus delapan puluh juta empat ratus dua puluh satu ribu tiga ratus dua puluh satu) saham biasa atas nama atau sebesar 16,67% (enam belas koma enam puluh tujuh persen) dari modal ditempatkan dan disetor penuh Perseroan setelah PUT V dengan nilai nominal Rp100 (seratus Rupiah) setiap saham yang ditawarkan dengan harga Rp185 (seratus delapan puluh lima Rupiah) setiap saham sehingga seluruhnya bernilai sebanyak-banyaknya Rp1.439.377.944.385 (satu triliun empat ratus tiga puluh sembilan miliar tiga ratus tujuh puluh tujuh juta sembilan ratus empat puluh empat ribu tiga ratus delapan puluh lima Rupiah). Saham-saham yang ditawarkan ini seluruhnya merupakan saham baru yang berasal dari portepel dan pencatatan atas saham-saham yang ditawarkan ini seluruhnya dilakukan pada Bursa Efek Indonesia. Setiap pemegang 5 (lima) saham yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Saham (“DPS”) Perseroan pada tanggal 13 Juli 2016 pukul 16.15 WIB berhak atas 1 (satu) HMETD, dimana setiap 1 (satu) HMETD memberikan hak kepada pemegangnya untuk membeli 1 (satu) saham baru yang harus dibayar penuh pada saat mengajukan pemesanan pelaksanaan HMETD. Dalam hal pemegang saham memiliki HMETD dalam bentuk pecahan, sesuai dengan Peraturan OJK No.32/POJK.04/2015 pasal 33 Tentang HMETD, maka atas pecahan HMETD tersebut wajib dijual oleh Perseroan dan hasil penjualannya dimasukan ke dalam rekening Perseroan. HMETD ini diperdagangkan di BEI dan dilaksanakan selama 10 (sepuluh) hari kerja mulai tanggal 15 Juli 2016 sampai dengan tanggal 28 Juli 2016. HMETD yang tidak dilaksanakan hingga tanggal akhir periode tersebut dinyatakan tidak berlaku lagi. Saham yang akan diterbitkan dalam PUT V ini memiliki hak yang sama dan sederajat dalam segala hal dengan saham Perseroan yang telah disetor penuh lainnya yaitu, hak-hak yang berkaitan dengan saham, antara lain hak suara dalam Rapat Umum Pemegang Saham (“RUPS”), hak atas pembagian dividen, hak atas saham bonus, dan hak atas HMETD. Tidak terdapat pembeli siaga dalam PUT V Perseroan. Apabila saham-saham yang ditawarkan dalam PUT V tersebut tidak seluruhnya diambil bagian oleh pemegang HMETD, maka sisanya akan dialokasikan kepada Para Pemegang Saham lainnya yang melakukan pemesanan lebih dari haknya sebagaimana tercantum dalam Sertifikat HMETD secara proposional berdasarkan hak yang telah dilaksanakan. Jika masih terdapat sisa saham yang ditawarkan, maka sisa saham tersebut tidak akan dikeluarkan Perseroan dari portepel dan dikembalikan ke dalam portepel Perseroan. HMETD DAPAT DIPERDAGANGKAN BAIK DI DALAM MAUPUN DI LUAR BURSA EFEK INDONESIA MULAI TANGGAL 15 JULI 2016 SAMPAI DENGAN TANGGAL 28 JULI 2016. PENCATATAN ATAS SAHAM YANG DITAWARKAN INI SELURUHNYA DILAKUKAN PADA PT BURSA EFEK INDONESIA PADA TANGGAL 28 JULI 2016. TANGGAL TERAKHIR PELAKSANAAN HMETD ADALAH TANGGAL 28 JULI 2016 DIMANA HAK YANG TIDAK DILAKSANAKAN PADA TANGGAL TERSEBUT TIDAK BERLAKU LAGI. DALAM HAL PEMEGANG SAHAM MEMILIKI HMETD DALAM BENTUK PECAHAN, MAKA HAK ATAS PECAHAN SAHAM TERSEBUT AKAN DIJUAL OLEH PERSEROAN SERTA HASIL PENJUALANNYA AKAN DIMASUKKAN KE DALAM REKENING PERSEROAN. PUT V INI MENJADI EFEKTIF SETELAH PERNYATAAN PENDAFTARAN YANG DISAMPAIKAN OLEH PERSEROAN KEPADA OJK DALAM RANGKA PUT V TELAH MENJADI EFEKTIF. DALAM HAL PERNYATAAN EFEKTIF TIDAK DIPEROLEH, MAKA SEGALA KEGIATAN DAN/ATAU TINDAKAN LAIN BERUPA APAPUN JUGA YANG TELAH DILAKSANAKAN DAN/ATAU DIRENCANAKAN OLEH PERSEROAN DALAM RANGKA PENERBITAN HMETD SESUAI DENGAN JADWAL TERSEBUT DI ATAS MAUPUN DALAM PROSPEKTUS INI ATAU DOKUMEN LAIN YANG BERHUBUNGAN DENGAN RENCANA PUT V DIANGGAP TIDAK PERNAH ADA. RISIKO UTAMA YANG DIHADAPI OLEH PERSEROAN ADALAH RISIKO INVESTASI YAITU SANGAT DIPENGARUHI OLEH FAKTOR INTERNAL SEPERTI KEMAMPUAN MANAJEMEN DALAM BIDANG PENGELOLAAN INVESTASI, MANAJEMEN RISIKO DAN KEBIJAKAN STRATEGI SERTA FAKTOR EKSTERNAL SEPERTI KEPERCAYAAN PARA INVESTOR UNTUK MELAKUKAN INVESTASI, SEHINGGA DIPERLUKAN PERHITUNGAN YANG MATANG DALAM MEMUTUSKAN UNTUK MELAKUKAN INVESTASI. DAN/ATAU PIHAK LAIN DALAM MEMENUHI KEWAJIBAN KEPADA PERSEROAN. RISIKO LAINNYA DAPAT DIBACA PADA KETERANGAN TENTANG RISIKO USAHA DALAM PROSPEKTUS. PENTING UNTUK DIPERHATIKAN PEMEGANG SAHAM YANG TIDAK MELAKSANAKAN HAKNYA AKAN MENGALAMI PENURUNAN PERSENTASE KEPEMILIKAN (DILUSI) DALAM JUMLAH MAKSIMUM SEBESAR 16,67% (ENAM BELAS KOMA ENAM PULUH TUJUH PERSEN) SETELAH HMETD DILAKSANAKAN. PERSEROAN TIDAK MENERBITKAN SURAT KOLEKTIF SAHAM HASIL PENAWARAN UMUM INI, TETAPI SAHAM-SAHAM TERSEBUT AKAN DIDISTRIBUSIKAN SECARA ELEKTRONIK YANG AKAN DIADMINISTRASIKAN DALAM PENITIPAN KOLEKTIF DI PT KUSTODIAN SENTRAL EFEK INDONESIA (”KSEI”). RISIKO YANG DIHADAPI INVESTOR ADALAH TIDAK LIKUIDNYA SAHAM YANG DITAWARKAN PADA PENAWARAN UMUM TERBATAS V INI YANG ANTARA LAIN DISEBABKAN OLEH TERBATASNYA JUMLAH PEMEGANG SAHAM PERSEROAN.
Prospektus ini diterbitkan di Jakarta pada tanggal 28 Juni 2016
JADWAL SEMENTARA Rencana Perseroan untuk melakukan Penambahan Modal Dengan HMETD akan dilaksanakan segera setelah pernyataan pendaftaran dinyatakan efektif oleh Otoritas Jasa Keuangan (“OJK”). Merujuk pada ketentuan Pasal 8 ayat (3) POJK No. 32, jangka waktu antara tanggal persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (”RUPSLB”) sampai dengan efektifnya pernyataan pendaftaran tidak lebih dari 12 bulan. Tanggal Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa Tanggal Efektif Tanggal Cum HMETD pada perdagangan di - Pasar Reguler dan Pasar Negosiasi - Pasar Tunai Tanggal Ex HMETD pada perdagangan di - Pasar Reguler dan Pasar Negosiasi - Pasar Tunai Tanggal Akhir Pencatatan dalam Daftar Pemegang Saham (DPS) yang berhak atas HMETD Tanggal Distribusi Sertifikat Bukti HMETD Tanggal Pencatatan Saham di Bursa Efek Indonesia (”BEI”) Periode Perdagangan Sertifikat Bukti HMETD di BEI Periode Pendaftaran, Pemesanan dan Pembayaran Pemesanan Saham (Periode Pelaksanaan) Tanggal Akhir Pembayaran Pemesanan Saham Tambahan Periode Distribusi Saham Hasil Pelaksanaan HMETD Tanggal Penjatahan Saham Tanggal Distribusi Saham Hasil Penjatahan Tanggal Pengembalian Uang Pemesanan Pembelian Saham Tambahan
: :
4 Mei 2016 24 Juni 2016
: :
1 Juli 2016 13 Juli 2016
: :
11 Juli 2016 14 Juli 2016
:
13 Juli 2016
: : :
14 Juli 2016 15 Juli 2016 15 – 28 Juli 2016
:
15 – 28 Juli 2016
: : : : :
1 Agustus 2016 19 Juli – 1 Agustus 2016 2 Agustus 2016 4 Agustus 2016 4 Agustus 2016
PENAWARAN UMUM TERBATAS V Sebanyak-banyaknya 7.780.421.321 (tujuh miliar tujuh ratus delapan puluh juta empat ratus dua puluh satu ribu tiga ratus dua puluh satu) saham biasa atas nama atau sebesar 16,67% (enam belas koma enam puluh tujuh persen) dari modal ditempatkan dan disetor penuh Perseroan setelah PUT V dengan nilai nominal Rp100 (seratus Rupiah) setiap saham yang ditawarkan dengan harga Rp185 (seratus delapan puluh lima Rupiah) setiap saham sehingga seluruhnya bernilai sebanyak-banyaknya Rp1.439.377.944.385 (satu triliun empat ratus tiga puluh sembilan miliar tiga ratus tujuh puluh tujuh juta sembilan ratus empat puluh empat ribu tiga ratus delapan puluh lima Rupiah). Saham-saham yang ditawarkan ini seluruhnya merupakan saham baru yang berasal dari portepel dan pencatatan atas saham-saham yang ditawarkan ini seluruhnya dilakukan pada Bursa Efek Indonesia. Setiap pemegang 5 (lima) saham yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Saham (“DPS”) Perseroan pada tanggal 13 Juli 2016 pukul 16.15 WIB berhak atas 1 (satu) HMETD, dimana setiap 1 (satu) HMETD memberikan hak kepada pemegangnya untuk membeli 1 (satu) saham baru yang harus dibayar penuh pada saat mengajukan pemesanan pelaksanaan HMETD. Dalam hal pemegang saham memiliki HMETD dalam bentuk pecahan, sesuai dengan Peraturan OJK No.32/POJK.04/2015 pasal 33 Tentang HMETD, maka atas pecahan HMETD tersebut wajib dijual oleh Perseroan dan hasil penjualannya dimasukan ke dalam rekening Perseroan. HMETD ini diperdagangkan di BEI dan dilaksanakan selama 10 (sepuluh) hari kerja mulai tanggal 15 Juli 2016 sampai dengan tanggal 28 Juli 2016. HMETD yang tidak dilaksanakan hingga tanggal akhir periode tersebut dinyatakan tidak berlaku lagi. Saham yang akan diterbitkan dalam PUT V ini memiliki hak yang sama dan sederajat dalam segala hal dengan saham Perseroan yang telah disetor penuh lainnya yaitu, hak-hak yang berkaitan dengan saham, antara lain hak suara dalam Rapat Umum Pemegang Saham (“RUPS”), hak atas pembagian dividen, hak atas saham bonus, dan hak atas HMETD. Tidak terdapat pembeli siaga dalam PUT V Perseroan. Apabila saham-saham yang ditawarkan dalam PUT V tersebut tidak seluruhnya diambil bagian oleh pemegang HMETD, maka sisanya akan dialokasikan kepada Para Pemegang Saham lainnya yang melakukan pemesanan lebih dari haknya sebagaimana tercantum dalam Sertifikat HMETD secara proposional berdasarkan hak yang telah dilaksanakan. Jika masih terdapat sisa saham yang ditawarkan, maka sisa saham tersebut tidak akan dikeluarkan Perseroan dari portepel dan dikembalikan ke dalam portepel Perseroan.
2
Pada tanggal 4 Mei 2016, Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa menyetujui peningkatan Modal Disetor dan Modal Ditempatkan Perseroan melalui penambahan modal Perseroan dengan mekanisme HMETD, sebanyak-banyaknya 8.558.463.453 saham dengan nilai nominal Rp100 per saham, serta menyetujui pemberian wewenang dan kuasa kepada Direksi Perseroan untuk menentukan rasio pelaksanaan PUT V, harga pelaksanaan, penggunaan dana dan penyesuaian-penyesuaian/tindakan-tindakan lainnya yang perlu dilakukan sesuai dengan tanggapan dari otoritas dan regulator sera ketentuan perundangan yang berlaku. Tabel di bawah ini menunjukkan komposisi dan struktur permodalan Perseroan sebelum Penambahan Modal HMETD dan setelah Penambahan Modal HMETD, jumlah HMETD sebanyak-banyaknya 7.780.421.321 saham dengan nilai nominal Rp100 per saham maka struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan sebelum dan sesudah dilaksanakannya PUT V secara proforma, adalah sebagai berikut: Permodalan
Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: HT Investment Development Ltd UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd Hary Tanoesoedibjo PT Bhakti Panjiwira Masyarakat (Dibawah 5%) Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh Saham dalam Portepel
Sebelum Penambahan Modal HMETD Jumlah Saham Nilai Nominal % (Rp100 per saham) 115.000.000.000 11.500.000.000.000 9.088.835.716 8.402.553.000 8.069.482.900 5.113.807.112 8.227.427.879 38.902.106.607 76.097.893.393
908.883.571.600 840.255.300.000 806.948.290.000 511.380.711.200 822.742.787.900 3.890.210.660.700 7.609.789.339.300
23,4 21,6 20,7 13,1 21,1 100,0
Setelah Penambahan Modal HMETD Jumlah Saham Nilai Nominal % (Rp100 per saham) 115.000.000.000 11.500.000.000.000 10.906.602.859 10.083.063.600 9.683.379.480 6.136.568.534 9.872.913.455 46.682.527.928 68.317.472.072
1.090.660.285.920 1.008.306.360.000 968.337.948.000 613.656.853.440 987.291.345.480 4.668.252.792.840 6.831.747.207.160
23,4 21,6 20,7 13,1 21,1 100,0
Pemegang saham yang tidak melaksanakan haknya akan mengalami penurunan persentase kepemilikan (dilusi) dalam jumlah maksimum sebesar 16,67% (enam belas koma enam puluh tujuh persen) setelah HMETD dilaksanakan. RENCANA PENGGUNAAN DANA Apabila saham yang ditawarkan dalam PUT V Perseroan ini diambil seluruhnya oleh pemegang HMETD, maka dana yang diperoleh setelah dikurangi biaya-biaya emisi, akan digunakan dengan perincian sebagai berikut: 1.
2.
Sejumlah Rp558.043 juta akan digunakan melunasi hutang kepada Smart Empire Group Ltd (tidak terafiliasi), dimana telah digunakan untuk: (a) Penempatan pada Entitas Anak MKAP sebesar Rp385.000 juta, (b) Pelunasan bunga pinjaman Perseroan Rp160.636 juta dan (c) Biaya operasional Perseroan Rp12.407 juta. Hutang ini diperoleh pada tanggal 9 Mei 2016. Pinjaman ini tidak dikenakan bunga dan akan jatuh tempo dalam waktu 1 tahun. Smart Empire menyetujui pelunasan lebih awal, baik seluruh maupun sebagian hutang tersebut; Sisa dana sebanyak-banyaknya Rp877.735 juta akan digunakan oleh Perseroan antara lain untuk modal kerja Perseroan, investasi jangka pendek dan/atau jangka panjang antara lain di sektor media, jasa keuangan dan properti dengan mengikuti ketentuan peraturan yang berlaku.
Apabila dana yang dihimpun dari PUT V ini kurang dari Rp1.439.378 juta, maka dana akan diprioritaskan pertama untuk melunasi hutang kepada Smart Empire Group Ltd, kedua untuk modal kerja Perseroan, investasi jangka pendek dan/atau jangka panjang antara lain di sektor media, jasa keuangan dan properti dengan mengikuti ketentuan peraturan yang berlaku. Apabila dana yang dihimpun dari PUT V ini kurang dari Rp558.043 juta, maka seluruh dana yang akan diperoleh akan diprioritaskan untuk melunasi sebagian hutang kepada Smart Empire Group Ltd. PERNYATAAN UTANG Pada tanggal 31 Desember 2015, Perseroan dan Entitas Anak mempunyai liabilitas sebesar Rp30.443.615 juta. Jumlah ini telah sesuai dengan Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2015, yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited) dengan pendapat wajar tanpa modifikasian untuk semua hal yang material dengan penekanan suatu hal sehubungan dengan kasus legal PT Cipta Televisi Pendidikan Indonesia (Entitas Anak, PT Media Nusantara Citra Tbk (“MNCN”)) dan penerapan PSAK 24 (Revisi 2013), Imbalan Kerja pada tahun 2014 yang dilakukan secara retrospektif. Rincian jumlah liabilitas Perseroan pada tanggal 31 Desember 2015 diperlihatkan pada tabel di bawah ini: 3
(dalam jutaan Rupiah) Jumlah
Keterangan LIABILITAS JANGKA PENDEK Simpanan dan simpanan dari bank lain Pihak berelasi Pihak ketiga Utang usaha Pihak berelasi Pihak ketiga Utang pajak Biaya masih harus dibayar Utang bank Utang kepada lembaga kliring dan penjaminan Utang nasabah Pihak ketiga Utang reasuransi Pendapatan diterima dimuka Utang lain-lain Pihak berelasi Pihak ketiga Liabilitas jangka panjang jatuh tempo dalam satu tahun Sewa pembiayaan Pinjaman jangka panjang Obligasi Liabilitas lancar lainnya Jumlah Liabilitas Jangka Pendek
407.156 9.219.719 85.592 1.747.067 271.644 429.316 272.056 195.519 977.842 78.648 172.794 7.116 788.474 18.826 4.320.904 58.947 69.628 19.121.248
LIABILITAS JANGKA PANJANG Liabilitas pajak tangguhan – bersih Simpanan dan simpanan dari bank lain - bagian jangka panjang Liabilitas jangka panjang - setelah dikurangi bagian yang jatuh tempo dalam satu tahun Sewa pembiayaan Pinjaman jangka panjang Utang obligasi Liabilitas imbalan pasca kerja Liabilitas kepada pemegang polis Liabilitas jangka panjang lainnya Jumlah Liabilitas Jangka Panjang Jumlah Liabilitas
27.305 151.151 50.453 4.528.844 5.868.605 287.852 395.072 13.085 11.322.367 30.443.615
PERSEROAN TELAH MEMENUHI SEMUA RASIO KEUANGAN YANG DIPERSYARATKAN DALAM PERJANJIAN UTANG PERSEROAN. IKHTISAR DATA KEUANGAN PENTING Tabel berikut ini menggambarkan ikhtisar data keuangan penting Perseroan dan Entitas Anak yang bersumber dari Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak. Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak untuk tahun-tahun yang berakhir pada 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited) dengan pendapat wajar tanpa modifikasian untuk semua hal yang material dengan penekanan suatu hal sehubungan dengan kasus legal PT Cipta Televisi Pendidikan Indonesia (Entitas Anak MNCN) dan penerapan PSAK 24 (revisi 2013), Imbalan Kerja pada tahun 2014 yang dilakukan secara retrospektif. Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan per 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 diaudit oleh Kantor Akuntan Publik dan ditandatangani oleh Partner sebagai berikut: Tahun Kantor Akuntan Publik Partner 2015 Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny Bing Harianto, SE 2014 Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny Bing Harianto, SE 2013 Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny Muhammad Irfan
4
LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN
Keterangan
2015
ASET LANCAR Kas dan setara kas Aset keuangan lainnya - lancar Dana kelolaan Reksadana Efek saham diperdagangkan Efek utang Rekening bank dan deposito berjangka yang dibatasi penggunaannya Lainnya Piutang usaha Pihak berelasi Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Piutang nasabah dan margin Piutang dan deposito wajib dari lembaga kliring dan penjaminan Bagian lancar piutang pembiayaan Pihak berelasi Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Bagian lancar piutang murabahah Pihak berelasi Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Bagian lancar kredit yang diberikan Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Aset reasuransi Piutang premi dan reasuransi Piutang lain-lain Pihak berelasi Pihak ketiga – bersih Persediaan Uang muka dan biaya dibayar dimuka Pajak dibayar dimuka Aset lancar lainnya Jumlah Aset Lancar ASET TIDAK LANCAR Piutang lain – lain Pihak berelasi Pihak ketiga Aset pajak tangguhan - bersih Investasi pada entitas asosiasi Piutang pembiayaan Pihak berelasi Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Piutang murabahah Pihak berelasi Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Kredit yang diberikan Pihak ketiga Cadangan kerugian penurunan nilai Aset keuangan lainnya - tidak lancar
5
(dalam jutaan Rupiah) 31 Desember 2014* 2013*
4.141.203
3.660.815
1.947.803
1.944.544 757.275 66.412 737.579
2.078.362 1.164.127 75.133 533.190
596.373 872.729 86.039 9.226
545.790 129.769
526.874 54.429
629.061 9.081
131.393 3.522.559 (115.233) 1.188.893 130.567
149.997 3.412.467 (91.582) 533.578 132.940
178.940 3.128.171 (98.007) 420.152 81.733
22.295 873.877 (5.237)
15.591 425.535 (5.245)
10.328 241.010 (2.593)
112 276.037 (2.636)
302 257.118 (2.813)
91 123.513 (638)
2.168.431 (2.741) 93.127 237.481
783.191 (9.277) 132.847 190.706
63.717 119.963
29.805 882.616 1.932.262 1.340.114 177.680 92.864 21.296.838
786 681.373 2.091.685 904.842 118.968 136.897 17.952.836
943 1.091.462 1.829.529 669.996 90.033 12.098.655
30.659 2.545 1.156.625 4.767.254
31.188 7.200 635.157 4.577.499
54.338 406.816 3.665.461
19.378 858.937 (8.585)
23.332 785.442 (8.626)
13.363 696.482 (5.722)
341.498 (5.448)
93 285.051 (3.105)
538 237.798 (1.730)
4.864.747 (35.221)
5.403.412 (119.124)
-
Keterangan Obligasi wajib tukar Obligasi tukar Obligasi konversi Obligasi pemerintah Penyertaan saham Lainnya Uang muka investasi Aset al - ijarah – bersih Aset tetap Biaya perolehan Akumulasi penyusutan Goodwill Aset tidak berwujud - bersih Aset tidak lancar lain-lain Jumlah Aset Tidak Lancar JUMLAH ASET LIABILITAS JANGKA PENDEK Simpanan dan simpanan dari bank lain Pihak berelasi Pihak ketiga Utang usaha Pihak berelasi Pihak ketiga Utang pajak Biaya masih harus dibayar Utang bank Utang kepada lembaga kliring dan penjaminan Utang nasabah pihak ketiga Utang reasuransi Pendapatan diterima dimuka Utang lain-lain Pihak berelasi Pihak ketiga Liabilitas jangka panjang jatuh tempo dalam satu tahun Sewa pembiayaan Pinjaman jangka panjang Obligasi Liabilitas lancar lainnya Jumlah Liabilitas Jangka Pendek LIABILITAS JANGKA PANJANG Liabilitas pajak tangguhan - bersih Simpanan dan simpanan dari bank lain - bagian jangka panjang Liabilitas jangka panjang - setelah dikurangi bagian yang jatuh tempo dalam satu tahun Sewa pembiayaan Pinjaman jangka panjang Utang obligasi Liabilitas imbalan pasca kerja Liabilitas kepada pemegang polis Liabilitas jangka panjang lainnya Jumlah Liabilitas Jangka Panjang Jumlah Liabilitas EKUITAS Ekuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk Modal saham - nilai nominal Rp100 per saham Modal dasar - 115.000 juta saham Modal ditempatkan dan disetor -
6
2015 2.913.806 636.318 531.680 476.251 158.856 17.372 321.479 121.294
31 Desember 2014* 2.526.397 636.318 1.010.744 430.298 17.828 299.542 177.857
2013* 2.312.396 636.318 711.900 1.610 14.472 244.374 141.824
14.466.573 (5.140.989) 3.890.917 1.087.540 407.150 31.880.636 53.177.474
13.226.068 (5.666.143) 3.747.232 1.118.355 433.708 29.575.723 47.528.559
11.374.637 (5.310.306) 3.469.891 660.444 321.431 19.646.335 31.744.990
407.156 9.219.719
237.246 6.639.568
-
85.592 1.747.067 271.644 429.316 272.056 195.519 977.842 78.648 172.794
46.055 1.382.347 329.495 430.967 229.142 165.189 384.823 60.312 162.605
20.724 1.633.669 355.929 356.772 167.753 97.371 304.128 31.490 114.938
7.116 788.474
8.556 397.506
29.064 885.386
18.826 4.320.904 58.947 69.628 19.121.248
5.635 185.141 157.601 10.822.188
12.036 489.875 21.474 4.520.609
27.305 151.151
28.106 411.595
16.120 -
50.453 4.528.844 5.868.605 287.852 395.072 13.085 11.322.367 30.443.615
12.879 7.478.671 5.479.728 284.654 377.296 88.184 14.161.113 24.983.301
6.134 4.013.500 5.471.258 210.710 275.666 394.169 10.387.557 14.908.166
Keterangan
2015 3.890.210
38.902.106.607 saham tahun 2015, 38.739.193.407 saham tahun 2014 dan 35.900.092.807 saham tahun 2013 Tambahan modal disetor 3.314.384 Modal lain-lain - opsi saham karyawan 28.320 Selisih transaksi perubahan ekuitas entitas anak 1.759.771 Selisih transaksi perubahan ekuitas entitas asosiasi 697.586 Selisih transaksi ekuitas dengan pihak nonpengendali 50.481 Penghasilan komprehensif lain 328.156 Saldo laba Ditentukan penggunaannya 4.000 Tidak ditentukan penggunaannya 377.284 Jumlah 10.450.192 Dikurangi biaya perolehan saham diperoleh kembali 436.816.600 saham tahun 2015, 512.023.100 saham tahun 2014 dan 652.638.000 saham tahun 2013 (110.392) Jumlah ekuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk 10.339.800 Kepentingan nonpengendali 12.394.059 Jumlah Ekuitas 22.733.859 JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS 53.177.474 *Disajikan kembali sehubungan dengan penerapan PSAK 24 (revisi 2013) “Imbalan Kerja”
31 Desember 2014* 3.873.919
2013* 3.590.009
3.244.652 24.361 1.646.087 623.198 68.103 196.402
2.419.450 28.354 718.886 168.422 221.552
3.000 1.358.358 11.038.080
2.000 1.281.700 8.430.373
(111.412)
(184.991)
10.926.668 11.618.590 22.545.258 47.528.559
8.245.382 8.591.442 16.836.824 31.744.990
LAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN Keterangan
2015
(dalam jutaan Rupiah) 31 Desember 2014* 2013
PENDAPATAN BERSIH Media Lembaga keuangan Lainnya Jumlah pendapatan bersih
10.398.498 1.230.118 581.952 12.210.568
10.243.526 996.162 1.193.712 12.433.400
9.499.902 748.024 1.283.749 11.531.675
BEBAN LANGSUNG LABA KOTOR
(7.438.020) 4.772.548
(7.229.971) 5.203.429
(6.292.821) 5.238.854
Beban umum dan administrasi Beban keuangan Bagian laba bersih entitas asosiasi Kerugian kurs mata uang asing – bersih Penghasilan bunga Keuntungan dan kerugian lain-lain – bersih
(2.603.110) (1.127.868) 68.105 (1.406.874) 62.689 (210.674)
(2.244.331) (872.704) 138.346 (340.567) 124.577 (217.158)
(2.170.484) (878.664) 42.372 (1.549.475) 93.524 (69.730)
LABA (RUGI) SEBELUM PAJAK
(445.184)
1.791.592
706.397
BEBAN PAJAK – BERSIH
(143.208)
(622.197)
(311.410)
LABA (RUGI) BERSIH TAHUN BERJALAN
(588.392)
1.169.395
394.987
35.886
5.005
-
22.080 66.985 124.951
16.664 (67.104) (45.435)
(823) 337.071 336.248
(463.441)
1.123.960
731.235
PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN – BERSIH SETELAH PAJAK Pos yang tidak akan direklasifikasi ke laba rugi: Pengukuran kembali atas program imbalan pasti Pos yang akan direklasifikasi ke laba rugi: Revaluasi investasi efek tersedia untuk dijual Selisih kurs penjabaran laporan keuangan Jumlah penghasilan komprehensif lain tahun berjalan – bersih setelah pajak JUMLAH LABA (RUGI) KOMPREHENSIF TAHUN BERJALAN
7
Keterangan
2015
LABA (RUGI) BERSIH TAHUN BERJALAN YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: Pemilik entitas induk Kepentingan nonpengendali LABA (RUGI) BERSIH TAHUN BERJALAN
(863.821) 275.429 (588.392)
JUMLAH LABA (RUGI) KOMPREHENSIF YANG DAPAT DIATRIBUSIKAN KEPADA: Pemilik entitas induk (732.067) Kepentingan nonpengendali 268.626 JUMLAH LABA (RUGI) KOMPREHENSIF (463.441) *Disajikan kembali sehubungan dengan penerapan PSAK 24 (revisi 2013) “Imbalan Kerja”
31 Desember 2014*
2013
193.123 976.272 1.169.395
(343.699) 738.686 394.987
167.973 955.987 1.123.960
(136.957) 868.192 731.235
RASIO KEUANGAN PENTING
2015 Keterangan Rasio Pertumbuhan Pendapatan Usaha -1,8% Laba Usaha -26,7% Laba Bersih -150,3% Jumlah Aset 11,9% Jumlah Kewajiban 21,9% Jumlah Ekuitas 0,8% Rasio Keuangan Aset Lancar/Kewajiban Lancar 111,4% Jumlah Kewajiban/Ekuitas 133,9% Jumlah Kewajiban/Jumlah Aset 57,2% Rasio Usaha Laba Usaha/Pendapatan Usaha 17,8% Laba Bersih/Pendapatan Usaha -4,8% Laba Bersih/Jumlah Aset -1,1% Laba Bersih/Jumlah Ekuitas -2,6% *Disajikan kembali sehubungan dengan penerapan PSAK 24 (revisi 2013) “Imbalan Kerja”
2014*
2013
7,8% -3,6% 196,1% 49,7% 67,6% 33,9%
17,8% 12,0% -80,0% 16,5% 68,9% -8,6%
165,9% 110,8% 52,6%
267,6% 88,5% 47,0%
23,8% 9,4% 2,5% 5,2%
26,6% 3,4% 1,2% 2,3%
ANALISIS DAN PEMBAHASAN OLEH MANAJEMEN Analisa dan pembahasan kondisi keuangan serta hasil operasi Perseroan dalam bab ini harus dibaca bersamasama dengan “Ikhtisar Data Keuangan Penting” yang bersumber dari Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited) dengan pendapat wajar tanpa modifikasian untuk semua hal yang material dengan penekanan suatu hal sehubungan dengan kasus legal PT Cipta Televisi Pendidikan Indonesia (Entitas Anak MNCN) dan penerapan PSAK 24 (revisi 2013), Imbalan Kerja pada tahun 2014 yang dilakukan secara retrospektif. A. FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI KEGIATAN USAHA DAN KINERJA OPERASIONAL 1.
Pandangan manajemen terhadap kondisi ekonomi dan kondisi pasar.
Dunia usaha menyambut tahun 2015 dengan harapan bahwa dimulainya pemerintahan baru akan membuat situasi politik menjadi lebih kondusif sehingga mendorong perekonomian dan iklim usaha menjadi lebih baik. Namun perekonomian domestik belum mampu lepas dari tekanan global. Pelemahan ekonomi global dan penurunan harga komoditas secara langsung berdampak pada kinerja ekonomi Indonesia karena
8
permintaan komoditas dan produk manufaktur Indonesia di pasar global terus menurun. Pertumbuhan ekonomi domestik terus melambat seiring kontraksi di berbagai sektor industri pengolahan nonmigas. Devaluasi nilai tukar Yuan di bulan Agustus mengakibatkan hampir semua mata uang dunia jatuh hingga berada dalam zona undervalue. Pasar saham global anjlok dan harga komoditas dunia semakin tergerus. Nilai tukar Rupiah turun hingga ke level Rp13.758 per Dollar Amerika Serikat (AS) atau melemah 217 poin dalam sehari. Pelemahan Rupiah masih terus berlanjut hingga pada akhir September dimana Rupiah sempat mencapai Rp14.728 (kurs tengah Bank Indonesia), terendah sepanjang tahun 2015. Bank Indonesia (BI) menilai pelemahan Rupiah sudah terlalu dalam sehingga berada jauh di bawah nilai fundamentalnya. Menghadapi tekanan global yang terus berlangsung, pemerintah terus berupaya menjaga stabilitas ekonomi dan mendorong pertumbuhan. Sejak bulan September hingga Desember 2015, pemerintah telah mengeluarkan delapan paket stimulus ekonomi. Paket kebijakan tersebut mengharuskan deregulasi tak kurang dari 177 aturan yang dianggap menghambat pertumbuhan dunia usaha dan investasi. Kebijakan pemerintah tersebut berhasil menumbuhkan sentimen positif di pasar dan menguatkan Rupiah. Memasuki kuartal IV, nilai tukar Rupiah menguat tajam mencapai level Rp13.521 per Dollar AS dan ditutup di level Rp13.795 pada 31 Desember 2015. Hal ini diyakini merupakan dampak dari berbagai sentimen positif yang terjadi di dalam negeri. Penguatan nilai tukar Rupiah menumbuhkan harapan baru. Banyak investor global membawa uangnya kembali ke negara-negara dengan potensi pertumbuhan ekonomi yang masih menjanjikan seperti Indonesia. Tren investasi di sektor riil menunjukkan kecenderungan positif dan terus mengalir. Badan Koordinasi Penanaman Modal (BKPM) mencatat realisasi investasi sepanjang tahun 2015 mencapai Rp545,4 triliun, naik 17,8% dibandingkan tahun 2014 sebesar Rp463,1 triliun. Hasilnya, pertumbuhan ekonomi Indonesia yang di kuartal I hanya mencapai 4,71% dan turun menjadi 4,67% di kuartal II, mulai menunjukkan titik balik di kuartal III dengan capaian 4,73%. Akhirnya, pada kuartal IV mampu menguat hingga 5,04% sehingga secara tahunan pertumbuhan ekonomi Indonesia tahun 2015 mencapai 4,79%. Membaiknya pertumbuhan pada kuartal IV setelah mencatat level terendah pada kuartal II memberikan pesan positif bagi para pelaku usaha dan investor. Salah satu penyebab turunnya pertumbuhan ekonomi adalah turunnya konsumsi rumah tangga. Di tahun 2015 konsumsi rumah tangga hanya tumbuh sebesar 4,96%, sementara pada tahun 2013 sebesar 5,43% dan tahun 2014 sebesar 5,16%. Dengan demikian, konsumsi rumah tangga selama 3 tahun berturut-turut cenderung turun. Di sisi lain, konsumsi pemerintah baik melalui belanja maupun investasi berhasil menopang perbaikan pertumbuhan ekonomi. Investasi dan belanja pemerintah sama-sama tumbuh lebih tinggi dibandingkan pada tahun 2014. Pada kuartal IV investasi tumbuh 6,9% dan belanja pemerintah tumbuh 7,31%. Sepanjang 2015, investasi tumbuh 5,07% dan belanja pemerintah tumbuh 5,38%. Artinya, peran pemerintah sudah mulai efektif dalam ikut menjaga agar perlambatan tidak terlalu dalam. Konsumsi yang relatif landai turut berperan dalam menahan laju inflasi. Tingkat inflasi tahun kalender per Desember 2015 sekaligus inflasi tahunan hanya mencapai 3,35%. Jauh lebih rendah dibandingkan tahun 2014 yang mencapai 8,36% dan terendah sejak 2010. Salah satu pendorong rendahnya angka inflasi adalah harga minyak dunia yang terus turun sehingga pemerintah beberapa kali mengoreksi harga jual bahan bakar minyak (BBM). Pada saat yang sama, masyarakat juga cenderung menahan konsumsi. Akibatnya, secara agregat juga tidak terjadi kenaikan harga barang dan jasa. Survei indeks keyakinan konsumen oleh BI pada Desember 2015 menunjukkan hasil yang meningkat dibandingkan pada November 2015 walaupun belum setinggi tahun lalu. Survei bulanan ini sudah dilakukan sejak Oktober 1999 terhadap 4.600 rumah tangga sebagai responden di 18 kota di Indonesia. Indeks keyakinan konsumen pada Desember 2015 mencapai 107,5 atau naik 3,8 poin dari bulan sebelumnya. Perbaikan indeks keyakinan konsumen tersebut didorong oleh perbaikan indeks ekspektasi konsumen terhadap kondisi ekonomi Indonesia dalam enam bulan mendatang dan indeks kondisi saat ini. Ekspektasi konsumen terhadap kondisi ekonomi pada enam bulan mendatang membaik karena konsumen memperkirakan akan terjadi perbaikan pada lapangan kerja dan pendapatan 9
2.
Faktor-faktor yang mempengaruhi kondisi keuangan Perseroan, penyebab timbulnya faktor-faktor tersebut, dampak dari faktor-faktor tersebut terhadap kondisi keuangan dan kinerja Perseroan serta langkah-langkah Perseroan dalam mengantisipasi faktor-faktor tersebut.
Faktor-faktor yang mempengaruhi kondisi keuangan Perseroan dapat dikelompokan dalam 2 (dua) kategori, yaitu faktor eksternal dan faktor internal. Faktor eksternal utama yang mempengaruhi kondisi keuangan Perseroan adalah (i) pelemahan nilai tukar Rupiah dan (ii) kenaikan suku bunga. Pelemahan nilai tukar Rupiah akan meningkatkan nilai jumlah hutang valuta asing Perseroan dalam satuan Rupiah, sehingga menambah beban dan kewajiban pembayaran atas hutang dimaksud. Beban dan kewajiban yang meningkat juga harus ditanggung oleh Perseroan dan juga Entitas Anak, apabila suku bunga pinjaman yang dikenakan atas saldo hutang yang ada meningkat. Sebagai upaya untuk meminimalisir dampak dari kedua faktor eksternal utama tersebut, Perseroan senantiasa mengkaji syarat dan kondisi dari pinjaman yang diterima antara lain memprioritaskan pinjaman dalam mata uang Rupiah dengan tingkat suku bunga yang kompetitif dan terdapat fleksibilitas dalam hal jangka waktu pinjaman. Dalam hal suku bunga pinjaman naik dan/atau nilai tukar Rupiah menunjukkan arah pelemahan, Perseroan dapat melakukan pelunasan dipercepat. Apabila Perseroan memerlukan pinjaman dalam valuta asing, maka Perseroan akan mengupayakan agar struktur pinjaman dimaksud dapat menciptakan lindung nilai alami (naturally hedge) dan/atau risiko mata uang asing nya dapat dimitigasi. Per tanggal 31 Desember 2015, kurs Rupiah terhadap Dolar AS yaitu Rp13.795 per Dolar AS, melemah terhadap mata uang Dolar AS, jika dibandingkan dengan per tanggal 31 Desember 2014, yaitu Rp 12.440 per Dolar AS. Hal ini menimbulkan rugi selisih kurs yang mempengaruhi kondisi keuangan Perseroan. Sumber: http://www.bi.go.id Faktor internal yang dapat mempengaruhi kinerja keuangan Perseroan adalah: (i) keterbatasan likuiditas dan (ii) tidak tertagihnya piutang Perseroan dan Entitas Anak. Permasalahan likuiditas dapat terjadi dalam hal unit kerja tertentu tidak menatausahakan estimasi ketersediaan dan kebutuhan dananya dengan cermat, sehingga pada saat timbul kebutuhan dana, dana yang ada tidak mencukupi dan/atau sumber pendanaan belum siap. Untuk memitigasi risiko ini, Perseroan dan Entitas Anak secara periodik dan konsisten menyusun rencana kerja dan anggaran bulanan atau bahkan mingguan untuk memetakan potensi penerimaan dana dan prakiraan jadwal kebutuhan dana. Faktor internal lainnya adalah faktor tidak tertagihnya piutang Perseroan atau Entitas Anak yang timbul (risiko kredit) karena ketidakmampuan debitur dalam memenuhi kewajiban hutangnya kepada Perseroan secara tepat waktu. Langkah Perseroan untuk menghindari terjadinya kondisi ini dan/atau meminimalisir dampak dari risiko kredit adalah melakukan kajian yang seksama atas kualitas debitur / peminjam sebelum pemberian pinjaman, secara periodik melakukan kajian status tagihan dan peminjam, dan melakukan penanganan sedini mungkin atas setiap keterlambatan / penundaan pembayaran jatuh tempo. 3.
Perubahan pada nilai surat berharga, nilai tukar dan tingkat suku bunga dan sejauh mana dampaknya terhadap Perseroan.
a. Perubahan pada nilai surat berharga Perseroan dan Entitas Anak terekspos terhadap risiko perubahan pada nilai surat berharga yang berasal dari investasi efek diperdagangkan dan tersedia untuk dijual. Perseroan tidak melakukan lindung nilai atas investasi surat berharga, namun Perseroan secara intensif melakukan monitor terhadap kinerja investasi surat berharga dan secara periodik melakukan pengujian relevansi antara investasi surat berharga dengan rencana strategis Perseroan dan Entitas Anak. b. Perubahan nilai tukar Perseroan dan Entitas Anak terekspos terhadap pengaruh fluktuasi nilai tukar mata uang asing terutama dikarenakan transaksi yang didenominasi dalam mata uang asing seperti pembelian barang impor dan pinjaman yang didenominasi dalam mata uang asing. Perseroan dan Entitas Anak mengelola eksposur terhadap mata uang asing dengan mencocokkan, sebisa mungkin, penerimaan dan pembayaran dalam masing-masing individu mata uang. Jumlah eksposur mata uang asing bersih Perseroan dan Entitas Anak pada akhir tahun 2015 dan 2014 disajikan pada tabel di bawah ini (dalam jutaan Rupiah, kecuali jumlah 10
yang dinyatakan dalam mata uang asing). Untuk membantu mengelola resiko, Entitas Anak juga mengadakan kontrak berjangka perubahan nilai tukar mata uang asing dalam batasan yang ditetapkan. c. Perubahan tingkat suku bunga Perseroan dan Entitas Anak terpapar terhadap risiko tingkat bunga, karena Perseroan dan Entitas Anak memiliki pinjaman dengan tingkat suku bunga mengambang dan bunga tetap. Untuk mengelola risiko tingkat bunga, Perseroan dan Entitas Anak memiliki kebijakan dalam memperoleh pembiayaan dalam Rupiah dengan tingkat bunga bank yang rendah, back to back deposito dan pinjaman yang akan memberikan spread bunga yang kecil serta jangka waktu pinjaman yang lebih fleksibel sehingga dapat dilakukan pelunasan segera apabila tingkat bunga meningkat tinggi. 4. Kebijakan pemerintah yang mempengaruhi kondisi keuangan dan hasil usaha Perseroan. Per saat ini, tidak ada Kebijakan Pemerintah yang secara langsung mempengaruhi kondisi keuangan dan hasil usaha Perseroan. Kebijakan Pemerintah yang berlaku umum diyakini menciptakan ruang gerak dan kondisi yang sama bagi semua pihak, sehingga Perseroan dan perusahaan sejenis lainnya dituntut untuk merumuskan dan menerapkan strategi yang sejalan dan mengacu pada ketentuan / kebijakan dimaksud. Dengan demikian, persaingan usaha berjalan secara wajar dan iklim usaha menjadi kondusif. 5. Perkembangan Aktivitas Pemasaran Dengan semakin majunya dunia media, beberapa rencana pemasaran dan pengembangan usaha sektor media antara lain: - pada bisnis konten dan iklan, MNCN akan terus membangun kekuatan secara sinergis melalui kehadiran iNews TV dengan pendorong pertumbuhan utama lainnya yang terdiri dari RCTI, MNCTV, Global TV dan 22 saluran eksklusif MNC Sky Vision (MNCSV) sambil terus berupaya menyajikan program-program TV favorit dan menarik, terus menjalin kerjasama dengan Bursa Efek Indonesia dengan menghadirkan Channel Indonesia Business Capital Market (IBCM). - pada bisnis TV berbayar, MNCSV terus berupaya menawarkan pelayanan berkualitas premium berorientasi pada pelanggan dan fokus pada pengembangan jaringan penjualan yang luas, Meningkatkan kecepatan merespons pelanggan, meningkatkan kualitas pelayanan serta meluncurkan program member get member. - pada bisnis media berbasis online, MNC Shop terus mengembangkan pelayanannya dengan memberikan metode pembayaran dan pengiriman yang mudah, serta terjamin keamanannya. Okezone.com melakukan berbagai langkah pengembangan dan peningkatan kinerja. Dari sisi kuantitas, Okezone.com menerbitkan sekitar 610 berita setiap hari, terbanyak di Indonesia. Perseroan juga memperkuat kerja sama dengan 43 agency dan 51 pengiklan di Indonesia. Selain Okezone.com, Perseroan juga memiliki online streaming yaitu Okezone.tv yang dikenal sebagai premier online TV streaming Indonesia. Bisnis mobile dan PC games yang dioperasikan oleh Le Tang telah membuat aplikasi mobile games “Bonnie Bear” dan “Armor Heroes” yang berbasis di Tiongkok. Mobile games Boonie Bears 2 (BB2) dan Armor Heroes diunduh lebih dari 320 juta kali sampai saat ini. Di tahun 2016, digitalisasi seluruh unit usaha financial services antara lain: shared services, digitalisasi database, DRC (Disaster Recovery Center) dan proses bisnis lainnya akan segera terealisasi untuk mendukung percepatan pengembangan bisnis dan peningkatan kerja entitas. Rencana pengembangan masing-masing unit usaha sektor jasa keuangan adalah sebagai berikut: - MNC Finance (“MNCF”) akan tetap fokus pada pembiayaan mobil dan KPR di mana sumber pembiayaannya berasal dari joint financing dengan MNC Bank dan pinjaman dari Bank BUMN seperti BNI dan Bank Mandiri; - MNC Life akan fokus pada produk unit-link dan produk lainnya yang dijual melalui bancassurance; - MNC Asset Management (“MNCAM”) akan bekerja sama dengan MNC Life dalam produk unit-link, selain mengembangkan reksadana tradisional, juga mengembangkan private equity dan offshore funds; - MNC Securities (“MNCS”) akan melakukan penguatan unit bisnis seperti unit fixed income dan investment banking, pengembangan sistem online trading dan perluasan jaringan dengan menambah cabang-cabang baru untuk meningkatkan market share dan peringkat MNC Securities;
11
-
MNC Asuransi Indonesia (“MNCAI”) akan mengembangkan produk yang lebih variatif dan tingkat premi yang lebih kompetitif, juga memperkuat proses klaim, kualitas agen dan rekanan bengkel; MNC Bank akan meningkatkan kinerjanya melalui penerapan strategi bisnis yang terfokus pada online banking dan mobile banking, serta peningkatan kualitas sumber daya manusia; MNC Guna Usaha Indonesia (“MNCGU”) akan fokus pada pembiayaan korporasi antara lain leasing alat berat, mesin, peralatan kesehatan dan factoring.
Demi memperkuat posisinya menjadi perusahaan properti terdepan yang andal dan terpercaya melalui inovasi strategis, pengembangan lokasi dan jasa manajemen properti terbaik sesuai dengan visinya, MNC Land (“MNCL”) mulai melakukan ekspansi bisnis melalui akuisisi beberapa perusahaan properti, dalam rangka pengembangan usaha demi pertumbuhan berkelanjutan. MNCL menjelma menjadi induk perusahaan dengan sejumlah anak perusahaan yang kegiatan usahanya adalah membangun, mengembangkan, dan mengelola aset-aset properti, serta menyediakan jasa tenaga kerja alih daya (outsourcing) seperti tenaga kebersihan (housekeeping), keamanan (security) dan lain-lain. Perkembangan bisnis MNCL tiap tahunnya semakin pesat dan semakin beragamnya produk serta layanan yang dimiliki MNCL memberikan nilai tambah di mata investor, pemegang saham, maupun pemangku kepentingan lainnya. MNCL juga semakin percaya diri dengan memiliki portofolio investasi pada sejumlah perusahaan pengembang terpecaya yang mempunyai produk properti berkualitas, seperti pusat perbelanjaan, hotel, residensial (apartemen) dan lapangan golf. Dengan perluasan usaha yang berkelanjutan, Perseroan melaksanakan target usaha jangka panjang untuk menjadi perusahaan terkemuka dalam bisnis properti terpadu yang memfokuskan diri pada pengembangan kawasan resor terpadu di Indonesia. Dalam rangka mempertahankan posisinya sebagai salah satu pemain unggul di bidang properti, Perseroan juga akan mengimplementasikan serangkaian strategi pemasaran sebagai berikut: - Menjaga tarif sewa dengan harga yang kompetitif dan selalu berada dalam koridor tarif sewa yang aktual pasaran; - Menjaga kualitas pelayanan sehingga penyewa selalu merasa aman dan nyaman bekerja di area perkantoran yang disewanya; - Melakukan preventive maintenance, sehingga meminimalisasi kemungkinan terjadinya kerusakan yang menyebabkan terhentinya operasi; - Melakukan program efisiensi secara berkelanjutan untuk mencapai biaya yang optimal untuk setiap unit bisnis; - Meningkatkan layanan dan jaringan Unit Bisnis Perseroan di seluruh Indonesia melalui cara-cara berikut: Membuat laporan operasional bulanan untuk memonitor kinerja setiap unit bisnis Perseroan; Optimalisasi teknologi internet dalam komunikasi dengan dan antar unit bisnis; Secara rutin meningkatkan koordinasi dengan setiap manajer unit bisnis untuk meningkatkan kinerjanya. Selain itu, Perseroan akan melakukan perluasan usaha ke sektor energi dan sumber daya alam melalui perusahaan tambang batu bara di Sumatera Selatan yang telah diakuisisi dengan membangun pembangkit listrik mulut tambang. 6. Langkah-langkah yang dilakukan Perseroan untuk memperbaiki dan meningkatkan kinerja. Untuk tahun 2016, bisnis Perseroan masih akan mengandalkan media, khususnya televisi berbasis iklan. Namun, sejalan dengan itu, Perseroan juga berkomitmen untuk mengembangkan unit bisnis lain secara bersamaan. Beberapa strategi yang disiapkan oleh Perseroan adalah: - Memperkuat kerja sama antar Entitas Anak di lingkungan kelompok usaha Perseroan. Model seperti terbukti memberikan benefit bagi kinerja Perseroan melalui efisiensi operasional dan peningkatan pendapatan. - Mendorong potensi keuntungan dengan memanfaatkan brand MNC untuk bisnis yang bervariasi. - Memperkuat bisnis media melalui peningkatan pangsa penonton pada televisi free to air (FTA), penambahan jumlah kanal pada televisi berbayar, serta terus mengembangkan bisnis online sebagai new media. 12
-
Menghadirkan produk properti berkualitas tinggi guna meningkatkan kemampuan bersaing di pasar. Mencari peluang-peluang usaha strategis sebagai aktivitas investasi.
Khusus di sektor media, untuk strategi Perseroan di tahun 2016, akan berfokus pada 3 area bisnis dan memperkuat posisi sebagai market leader: - Fokus pada 5 motor utama pertumbuhan yaitu Free to Air TV (RCTI, MNC TV, Global TV), jaringan nasional iNews TV, serta pengembangan bisnis content melalui MNC Channels. - Memperkuat bisnis media berbasis pelanggan dengan memperluas pengembangan bisnis melalui inisiatif MNC Play Media broadband. - Peluang dan pertumbuhan yang menjanjikan dari berbagai bisnis online media seperti WeChat, MNC Shop, pengembang Mobile Games Le Tang yang telah go public, dan Okezone sebagai portal berita online. Strategi umum sektor jasa keuangan adalah: - Fokus pada pengembangan bisnis yang besar, yaitu perbankan dan asuransi. - Melakukan konsolidasi di bisnis jasa keuangan Perseroan, mengingat secara fondasi saat Perseroan sudah memiliki seluruh lini bisnis jasa keuangan, setelah masuknya MNC Bank. - Melakukan joint financing antara perbankan dengan perusahaan pembiayaan yang dimiliki oleh Perseroan, dengan tetap menjaga manajemen risiko dengan baik. - Bekerja sama dengan investor luar untuk mengembangkan bisnis jasa keuangan Perseroan, khususnya di bidang asuransi dan pembiayaan. B. ANALISA KEUANGAN Pembahasan berikut mengacu pada Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak beserta catatan atas Laporan Keuangan untuk tahun-tahun yang berakhir pada 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited). Perbandingan untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2015 dan 2014 Pendapatan Bersih Pendapatan bersih konsolidasian pada tahun 2015 adalah sebesar Rp12.210.568 juta, turun sebesar Rp222.832 juta atau 1,8% dibandingkan dengan tahun 2014 sebesar Rp12.433.400 juta. Penurunan pendapatan di tahun 2015 terutama berasal dari penurunan pendapatan pembiayaan efek dan asuransi sebesar Rp581.831 juta dan penurunan pendapatan dari sektor pertambangan sebesar Rp329.074 juta. Penurunan pendapatan pembiayaan efek dan asuransi di tahun 2015 umumnya disebabkan karena volume transaksi pembiayaan efek dan asuransi yang lebih kecil dibandingkan dengan tahun sebelumnya. Beban Langsung Jumlah beban langsung konsolidasian Perseroan pada tahun 2015 sebesar Rp7.438.020 juta, meningkat sebesar Rp208.049 Juta atau 2,9% dibandingkan tahun 2014 sebesar Rp7.229.971 juta. Peningkatan ini terutama disebabkan oleh Peningkatan beban lembaga keuangan bank dan beban media berbisnis online masing-masing sebesar Rp268.141 juta dan 165.291 juta. Kenaikan beban langsung lembaga keuangan bank sejalan dengan peningkatan pendapatan lembaga keuangan bank, dimana kenaikan ini dikarenakan laporan laba rugi komprehensif MNC Bank dikonsolidasikan ke laporan keuangan Perseroan di tahun 2014 yang telah berjalan. Beban media berbasis online meningkat juga sejalan dengan peningkatan pendapatan media berbasis online, dikarenakan di tahun 2015 Perseroan melalui anak usaha media terus mengembangkan basis online seperti Okezone.com. Perseroan juga memiliki online streaming yaitu Okezone.tv yang dikenal sebagai premier online TV streaming Indonesia. Bisnis mobile dan PC games yang dioperasikan oleh Le Tang telah membuat aplikasi mobile games “Bonnie Bear” dan “Armor Heroes” yang berbasis di Tiongkok. Mobile games Boonie Bears 2 (BB2) dan Armor Heroes telah diunduh lebih dari 320 juta kali. Strategi pengembangan usaha online inilah yang menyebabkan peningkatan beban langsung media berbasis online, yang diharapkan akan meningkatkan pula pendapatan Perseroan dari media online
13
Laba Kotor Laba kotor konsolidasian pada tahun 2015 sebesar Rp4.772.548 juta, turun sebesar Rp430.881 juta atau 8,3% dibandingkan dengan tahun 2014 sebesar Rp5.203.429 juta. Penurunan ini terutama disebabkan oleh penurunan pendapatan dari pembiayaan efek, asuransi dan pendapatan di sektor pertambangan disertai dengan peningkatan beban lembaga keuangan bank dan beban media berbisnis online. Beban Umum dan Administrasi Beban umum dan administrasi konsolidasian pada tahun 2015 adalah sebesar Rp2.603.110 juta, meningkat sebesar Rp358.779 juta atau 16,0% dari tahun 2014 sebesar Rp2.244.331 juta. Kenaikan itu terutama disebabkan oleh meningkatnya beban iklan dan promosi, beban sewa, beban gaji dan kesejahteraan, dan beban kantor masing-masing sebesar Rp143.149 juta, Rp108.307 juta, Rp70.085 juta dan Rp51.117 juta. Peningkatan beban-beban ini terutama disebabkan oleh ekspansi bisnis Perseroan yang terus mengembangkan usahanya sehingga terus merekrut karyawan-karyawan baru, melakukan promosi dan iklan serta penambahan sewa selama tahun 2015. Jumlah karyawan per tanggal 31 Desember 2015 adalah sebanyak 15.045 karyawan, bertambah sebanyak 1.344 karyawan, jika dibandingkan dengan jumlah karyawan per tanggal 31 Desember 2014, yaitu sebanyak 13.701 karyawan. Promosi dan iklan yang ditingkatkan oleh Perseroan merupakan usaha Perseroan untuk lebih mengenalkan dan memasarkan produk-produknya ke masyarakat. Beban Pajak Jumlah beban pajak konsolidasian Perseroan pada tanggal 31 Desember 2015 adalah sebesar Rp143.208 juta, turun sebesar Rp478.989 juta atau 77,0% dibandingkan dengan tahun 2014 sebesar Rp622.197 juta. Penurunan beban pajak ini dikarenakan penurunan Laba Sebelum Pajak, dimana sebelumnya Perseroan mencapai laba sebelum pajak sebesar Rp1.791.592 juta di tahun 2014, sementar di tahun 2015 Perseroan mengalami rugi sebelum pajak yaitu sebanyak Rp445.184 juta. Penurunan ini terutama disebabkan oleh rugi selisih kurs sebagai akibat pelemahan mata uang Rupiah terhadap mata uang Dolar AS. Laba (Rugi) Bersih Laba (Rugi) bersih pada tahun 2015 tercatat rugi sebesar Rp588.392 juta, mengalami penurunan sebesar Rp1.757.787 juta atau 150,3% dibandingkan dengan pada tahun sebelumnya yang mencatat laba bersih sebesar Rp1.169.395 juta. Penurunan laba bersih ini terutama antara lain karena adanya kenaikan kerugian selisih kurs mata uang asing, kenaikan beban umum dan administrasi serta penurunan laba kotor. Kerugian selisih kurs mata uang sebagai akibat dari pelemahan Rupiah terhadap Dolar AS di tahun 2015. Perbandingan untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 Pendapatan Bersih Tahun 2014 merupakan tahun pertumbuhan bagi Perseroan. Lewat pemilihan strategi yang tepat, yaitu pengintegrasian Entitas Anak Perseroan dalam melakukan promosi dan penjualan, yang telah mengantarkan Perseroan dalam pencapaian pendapatan yang lebih tinggi. Pendapatan bersih konsolidasian pada tahun 2014 sebesar Rp12.433.400 juta, meningkat sebesar Rp901.725 juta, atau 7,8% dibandingkan tahun 2013 sebesar Rp11.531.675 juta. Peningkatan ini terutama berasal dari peningkatan pendapatan pada media berbasis online dan media berbasis pelanggan serta pembiayaan, efek dan asuransi, yaitu masing-masing meningkat 115,3%, 8,6% dan 24,5%. Beban Langsung Jumlah beban langsung konsolidasian pada tahun 2014 sebesar Rp7.229.971 juta, meningkat sebesar Rp937.150 juta atau 14,9% dibandingkan tahun 2013 sebesar Rp6.292.821 juta. Peningkatan terutama berasal dari Entitas Anak di bidang media yang disebabkan oleh kenaikan beban media berbasis pelanggan dan media berbasis online masing masing 20,9% dan 170,1%. Kenaikan beban langsung media berbasis pelanggan dan online ini juga sejalan dengan peningkatan pendapatan media berbasis pelanggan dan online, yang dikarenakan pemilihan strategi yang tepat dalam hal pengintegrasian Entitas Anak dalam melakukan promosi dan penjualan.
14
Laba Kotor Laba kotor konsolidasian pada tanggal 31 Desember 2014 sebesar Rp5.203.429 juta, turun sebesar Rp35.425 juta atau 0,7% dibandingkan dengan tahun 2013 sebesar Rp5.238.854 juta. Penurunan terutama disebabkan oleh meningkatnya beban langsung media 13,4%. Beban Umum dan Administrasi Beban umum dan administrasi konsolidasian pada tahun 2014 adalah sebesar Rp2.244.331 juta, meningkat sebesar Rp73.847 juta atau 3,4% dari tahun 2013 sebesar Rp2.170.484 juta. Kenaikan itu terutama disebabkan oleh kenaikan beban gaji dan kesejahteraan karyawan 16,4%. Peningkatan beban gaji dan kesejahteraan ini dikarenakan terdapat penambahan jumlah karyawan yaitu sebanyak 2.318 karyawan dari sebelumnya pada tahun 2013 sebanyak 11.383 karyawan, menjadi sebanyak 13.701 karyawan. Peningkatan jumlah karyawan ini diakibatkan salah satunya dari akuisisi Perusahaan yang kemudian menjadi Entitas Anak Perseroan dimana hal ini sejalan dengan strategi Perseroan dalam pengembangan usahanya. Beban Pajak Jumlah beban pajak konsolidasian Perseroan pada tanggal 31 Desember 2014 adalah sebesar Rp622.197 juta, meningkat sebesar Rp310.787 juta atau 99,8% jika dibandingkan dengan tahun 2013 sebesar Rp311.410 juta. Peningkatan ini terutama disebabkan oleh peningkatan laba sebelum pajak 153,6% yang umumnya dikarenakan penurunan kerugian kurs mata uang asing. Laba Bersih Laba bersih konsolidasian dapat pada tahun 2014 tercatat sebesar Rp1.169.395 juta, mengalami kenaikan yang sangat signifikan yaitu sebesar Rp774.408 juta atau 196,1% dibandingkan laba bersih tahun sebelumnya sebesar Rp394.987 juta. Peningkatan laba bersih terutama disebabkan oleh penurunan kerugian kurs mata uang asing 78%, peningkatan pendapatan bersih 7,8% dan peningkatan pendapatan atas bagian laba bersih Entitas Asosiasi 226,5%. Secara umum, peningkatan ini sebagai hasil dari pemilihan strategi yang tepat, yaitu pengintegrasian Entitas Anak Perseroan dalam melakukan promosi dan penjualan, sehingga menambah pendapatan Perseroan. Selain itu hasil dari ekspansi bisnis dengan mengakuisisi Perusahaan baru juga berkontribusi dalam peningkatan laba bersih Perseroan. Perbandingan untuk tanggal 31 Desember 2015 dan 2014 Aset Total aset konsolidasian pada akhir 2015 tercatat sebesar Rp53.177.474 juta, naik sebesar Rp5.648.915 juta atau 11,9% dibandingkan dengan total aset pada tahun 2014 yang tercatat sebesar Rp47.528.559 juta. Kenaikan jumlah aset konsolidasian di tahun 2015 terutama disebabkan oleh kenaikan piutang nasabah dan margin, peningkatan piutang pembiayaan, peningkatan kredit yang diberikan dan peningkatan aset tetap bersih. Peningkatan aset-aset tersebut secara umum sebagai akibat dari pertumbuhan industri jasa keuangan di Indonesia. Industri jasa keuangan di Indonesia memiliki pertumbuhan yang luas yang tercermin dari peningkatan aset bank komersial selama tahun 2015, yang didorong oleh semakin meningkatnya aktivitas penjaminan kredit, bisnis kartu kredit dan pembiayaan konsumen. Hal ini akan meningkatkan nasabah Perseroan, khususnya Entitas Anak, yaitu MNC Bank dan MNC Finance, sehingga kredit yang diberikan dan piutang pembiayaan meningkat seiring dengan semakin bertumbuhnya masyarakat kelas menengah di Indonesia. Aset Lancar Total aset lancar konsolidasian pada tahun 2015 adalah sebesar Rp21.296.838 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp3.344.002 juta atau sekitar 18,6% dibandingkan dengan total aset lancar konsolidasian pada tahun 2014 yang sebesar Rp17.952.836 juta. Kenaikan terutama karena peningkatan bagian lancar kredit yang diberikan, peningkatan piutang nasabah dan marjin, peningkatan bagian lancar piutang pembiayaan serta peningkatan kas dan setara kas Perseroan.
15
Aset Tidak Lancar Total aset tidak lancar konsolidasian pada tahun 2015 sebesar Rp31.880.636 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp2.304.913 juta atau meningkat sebesar 7,8% dibandingkan dengan jumlah aset tidak lancar konsolidasian pada tahun 2014 sebesar Rp29.575.723 juta. Peningkatan ini terutama karena peningkatan aset tetap bersih. Perbandingan untuk tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 Aset Total aset konsolidasian pada akhir 2014 tercatat sebesar Rp47.528.559 juta, naik sebesar Rp15.783.569 juta atau 49,7% dibandingkan dengan total aset pada tahun 2013 yang tercatat sebesar Rp31.744.990 juta. Kenaikan jumlah aset di tahun 2014 terutama disebabkan kenaikan kredit yang diberikan kepada pihak ketiga, kenaikan aset tetap, kenaikan investasi pada Entitas Asosiasi dan peningkatan aset keuangan dana kelolaan. Peningkatan aset-aset tersebut umumnya dikarenakan dikonsolidasikannya laporan keuangan MNC Bank pada laporan keuangan Perseroan di tahun 2014 dan hasil dari ekspansi bisnis yang dilakukan oleh Perseroan. Aset Lancar Total aset lancar konsolidasian pada tahun 2014 adalah sebesar Rp17.952.836 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp5.854.181 juta atau sekitar 48,4% dibandingkan dengan total aset lancar konsolidasian pada tahun 2013 yang sebesar Rp12.098.655 juta. Kenaikan ini terutama karena peningkatan aset keuangan dana kelolaan dan reksadana, kenaikan kas dan setara kas dan kenaikan kredit yang diberikan kepada pihak ketiga. Aset Tidak Lancar Total aset tidak lancar konsolidasian pada tahun 2014 sebesar Rp29.575.723 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp9.929.388 juta atau meningkat sebesar 50,5% dibandingkan dengan jumlah aset tidak lancar konsolidasian pada tahun 2013 sebesar Rp19.646.335 juta. Kenaikan tersebut terutama karena adanya penambahan aset tetap, kenaikan kredit yang diberikan kepada pihak ketiga dan kenaikan investasi pada Entitas Asosiasi. Perbandingan untuk tanggal 31 Desember 2015 dan 2014 Liabilitas Jumlah liabilitas konsolidasian pada tahun 2015 tercatat sebesar Rp30.443.615 juta, mengalami peningkatan sebesar Rp5.460.314 juta atau 21,9% dibandingkan dengan liabilitas konsolidasian pada tahun 2014 yang tercatat sebesar Rp24.983.301 juta. Peningkatan ini terutama disebabkan oleh adanya peningkatan simpanan dan simpanan pada bank lain, peningkatan utang nasabah pihak ketiga dan peningkatan pinjaman jangka panjang. Peningkatan simpanan dan simpanan dari bank lain dikarenakan semakin bertambahnya nasabah Perseroan di tahun 2015. Penambahan simpanan ini salah satunya juga dikarenakan banyak karyawan Perseroan yang membuka tabungan di MNC Bank dan juga sebagai upaya Perseroan dalam menjaga rasio Loan to Deposit (LDR) yang dipersyaratkan oleh Bank Indonesia selaku regulator. Penambahan pinjaman jangka panjang dikarena terutama peningkatan utang sindikasi, yang dipergunakan oleh Perseroan dalam upaya untuk meningkatkan bisnis usahanya. Liabilitas Jangka Pendek Pada tahun 2015, jumlah liabilitas jangka pendek konsolidasian tercatat Rp19.121.248 juta, mengalami peningkatan sebesar Rp8.299.060 juta atau 76,7% dibandingkan pada tahun 2014 sebesar Rp10.822.188 juta. Peningkatan terutama disebabkan karena adanya peningkatan simpanan dan simpanan dari bank lain, peningkatan pinjaman jangka panjang yang jatuh tempo dalam satu tahun dan peningkatan utang nasabah pihak ketiga. Liabilitas Jangka Panjang Total liabilitas jangka panjang konsolidasian pada tahun 2015 adalah sebesar Rp11.322.367 juta, mengalami penurunan sebesar Rp2.838.746 juta atau 20,0% dibandingkan tahun 2014 sebesar Rp14.161.113 juta. Penurunan tersebut terutama disebabkan oleh adanya penurunan pinjaman jangka panjang.
16
Perbandingan untuk tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 Liabilitas Jumlah liabilitas konsolidasian pada tahun 2014 tercatat sebesar Rp24.983.301 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp10.075.135 juta atau 67,6% dibandingkan dengan liabilitas konsolidasian pada tahun 2013 yang tercatat sebesar Rp14.908.166 juta. Peningkatan ini terutama disebabkan peningkatan simpanan dan simpanan dari bank lain kepada pihak ketiga dan peningkatan pinjaman jangka panjang. Peningkatan simpanan dan simpanan dari bank lain umumnya dikarenakan dikonsolidasikannya laporan keuangan MNC Bank pada laporan keuangan Perseroan di tahun 2014. Sementara peningkatan pinjaman jangka panjang terutama dikarenakan Perseroan melalui Entitas Anak, MNC mendapatkan fasilitas utang sindikasi baru di tahun 2014. Liabilitas Jangka Pendek Pada tahun 2014, jumlah liabilitas jangka pendek konsolidasian tercatat Rp10.822.188 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp6.301.579 juta atau naik 139,4% dibandingkan tahun 2013 sebesar Rp4.520.609 juta. Peningkatan ini terutama disebabkan peningkatan simpanan dan simpanan dari bank lain. Liabilitas Jangka Panjang Total liabilitas jangka panjang konsolidasian pada tahun 2014 adalah sebesar Rp14.161.113 juta, mengalami peningkatan sebesar Rp3.773.556 juta atau 36,3% dibanding tahun 2013 sebesar Rp10.387.557 juta. Peningkatan tersebut terutama disebabkan oleh adanya peningkatan pinjaman jangka panjang. EKUITAS Perbandingan untuk tanggal 31 Desember 2015 dan 2014 Total ekuitas konsolidasian pada tahun 2015 sebesar Rp22.733.859 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp188.601 juta atau sekitar 0,8% dibandingkan dengan ekuitas pada tahun 2014 yang tercatat sebesar Rp22.545.258 juta. Kenaikan tersebut terutama dari tambahan modal disetor, penghasilan komprehensif lain dan kepentingan non pengendali. Perbandingan untuk tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 Total ekuitas konsolidasian pada 2014 sebesar Rp22.545.258 juta, mengalami kenaikan sebesar Rp5.708.434 juta atau 33,9% dibandingkan dengan ekuitas konsolidasian pada tahun 2013 yang tercatat sebesar Rp16.836.824 juta. Kenaikan terutama berasal selisih transaksi perubahan ekuitas Entitas Anak, peningkatan kepentingan non pengendali dan tambahan modal disetor. LAPORAN ARUS KAS Tabel berikut ini memuat ikhtisar laporan arus kas Perseroan untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2015, 2014 dan 2013: (dalam jutaan Rupiah) Keterangan Kas bersih diperoleh dari (digunakan untuk) Aktivitas Operasi Kas bersih digunakan untuk Aktivitas Investasi Kas bersih diperoleh dari Aktivitas Pendanaan (Penurunan)/kenaikan bersih kas dan setara kas
2015 3.689.364 (3.447.390) 238.414 480.388
31 Desember 2014 (1.078.623) (3.582.019) 6.373.654 1.713.012
2013 999.195 (3.999.358) 3.626.306 626.143
Arus Kas Dari Aktivitas Operasi Pada tahun 2015 kas bersih diperoleh dari aktivitas operasi adalah sebesar Rp3.689.364 juta, pada tahun 2014 kas bersih digunakan dari aktivitas operasi adalah sebesar Rp(1.078.623 juta) dan pada tahun 2013 kas bersih diperoleh dari aktivitas operasi Rp999.195 juta.
17
Perolehan kas Konsolidasian dari aktivitas operasi pada tahun 2015 adalah sebesar Rp3.689.364 juta, naik sebesar Rp4.767.987 juta dibandingkan kas yang digunakan untuk aktifitas operasi tahun 2014 sebesar Rp(1.078.623 juta). Kenaikan terutama karena adanya peningkatan yang signifikan atas simpanan dan simpanan dari bank lain serta penurunan pembayaran terhadap pemasok. Pada tahun 2014 tercatat penggunaan kas dari aktivitas operasi sebesar Rp(1.078.623 juta), turun sebesar Rp2.077.818 juta atau turun 207,9% dibandingkan kas diperoleh dari aktifitas operasi tahun 2013 sebesar Rp999.195 juta. Penurunan perolehan kas bersih antara lain dikarenakan adanya penurunan simpanan dan simpanan dari bank lain dan kenaikan pembayaran kepada pemasok. Arus Kas Dari Aktivitas Investasi Pada Aktivitas Investasi, tercatat penggunaan kas bersih oleh Perseroan untuk tahun yang 2015, 2014 dan 2013 masing masing sebesar Rp(3.447.390 juta), Rp(3.582.019 juta) dan Rp(3.999.358 juta). Pada tahun 2015 dibandingkan dengan tahun 2014, pengeluaran Perseroan untuk aktivitas investasi relatif lebih rendah, hal ini dikarenakan pada tahun 2015 belanja modal Perseroan yang jauh lebih kecil dibandingkan tahun 2014. Salah satu penyebab lebih tingginya belanja modal Perseroan di tahun 2014 adalah dikarenakan MNCSV, Entitas Anak Perseroan di bidang media melakukan pembelian satelit transponder. Pada tahun 2014 dibandingkan dengan tahun 2013, pengeluaran Perseroan untuk aktivitas investasi mengalami penurunan yang cukup signifikan, yaitu dari Rp3.999.358 juta menjadi Rp3.582.019 juta. Penurunan yang cukup signifikan ini terkait penambahan investasi pada Entitas Asosiasi di tahun 2013 yang lebih tinggi dibandingkan penambahan investasi pada Entitas Asosiasi pada tahun 2014. Arus Kas Dari Aktivitas Pendanaan Pada tahun 2015, Perseroan membukukan perolehan kas bersih sebesar Rp238.414 juta. Sedangkan pada tahun 2014, Perseroan membukukan perolehan kas bersih sebesar Rp6.373.654 juta. Penurunan penggunaan kas bersih pada tahun 2015 terkait dengan adanya pembayaran utang bank dan utang jangka panjang. Pada tahun 2014, Perseroan mencatatkan perolehan kas bersih sebesar Rp6.373.654 juta. Sedangkan pada tahun 2013, Perseroan mencatatkan perolehan kas bersih sebesar Rp3.626.306 juta. Peningkatan perolehan kas bersih pada tahun 2014 dikarenakan penerimaan setoran modal yang lebih tinggi dibandingkan pada tahun 2013 serta dikarenakan pembayaran utang obligasi yang lebih kecil di tahun 2014 dibanding dengan pembayaran obligasi di tahun 2013. LIKUIDITAS DAN SOLVABILITAS Likuiditas mencerminkan kemampuan Perseroan dalam memenuhi liabilitas jangka pendeknya. Tingkat likuiditas diukur dengan membandingkan aset lancar konsolidasian dengan liabilitas jangka pendek pada suatu tanggal tertentu. Tingkat likuiditas Perseroan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 berturut-turut sebesar 111,4%, 165,9% dan 267,6%. Solvabilitas adalah kemampuan Perseroan dalam memenuhi seluruh liabilitas dengan menggunakan seluruh aset Perseroan. Solvabilitas diukur dengan membandingkan antara jumlah liabilitas konsolidasian terhadap jumlah aset konsolidasian. Solvabilitas Perseroan cenderung stabil. Berikut tingkat solvabilitas Perseroan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 masing-masing sebesar 57,2%, 52,6% dan 47,0%. PEMBELIAN ASET TETAP (CAPITAL EXPENDITURE) Pembelian aset tetap yang dilakukan Perseroan dan Entitas Anak pada tahun 2015, 2014 dan 2013 masing-masing sebesar Rp3.067.533 juta, Rp2.538.425 juta dan Rp1.996.135 juta. Kebijakan pembelian barang modal Perseroan adalah untuk memaksimalkan kinerja operasional dengan tujuan untuk meningkatkan pendapatan Perseroan. Sumber pendanaan Perseroan untuk pembelian barang modal berasal dari kas internal Perseroan, penerbitan obligasi dan pinjaman bank.
18
Dalam melakukan pembelian barang modal, Perseroan dan Entitas Anak telah mempertimbangkan fungsi dan tujuan pembelian barang modal tersebut. Tujuan pembelian barang modal tersebut terutama adalah untuk meningkatkan pendapatan Perseroan dan Entitas Anak. Dengan adanya pertimbangan tersebut, Perseroan dan Entitas Anak menjadi lebih selektif dalam melakukan pembelian barang modal sehingga tidak terdapat masalah yang tidak sesuai dengan tujuan pembelian. Pada tahun 2015 terdapat peningkatan aset dalam penyelesaian yang merupakan bangunan gedung studio di Jakarta, pembangunan stasiun transmisi berikut instalasinya dan renovasi gedung yang diperkirakan seluruhnya selesai di tahun 2016. IMBAL HASIL EKUITAS DAN IMBAL HASIL INVESTASI Imbal Hasil Ekuitas Imbal hasil ekuitas menunjukkan kemampuan Perseroan untuk menghasilkan laba bersih yang diukur dari perbandingan laba bersih terhadap jumlah ekuitas konsolidasian. Tingkat imbal hasil ekuitas pada 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 berturut-turut adalah sebesar -2,6%, 5,2% dan 2,3% . Imbal Hasil Investasi Imbal hasil investasi menunjukkan kemampuan Perseroan untuk menghasilkan laba bersih dari aset yang dimiliki Perseroan, diukur dari perbandingan antara laba bersih dengan total aset konsolidasian. Imbal hasil investasi untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 berturut-turut adalah sebesar -1,1%, 2,5% dan 1,2% . C.
MANAJEMEN RISIKO 1. Manajemen Risiko Modal 2. Manajemen Risiko keuangan - Risiko Pasar - Manajemen risiko kredit - Manajemen risiko likuiditas
RISIKO USAHA A. Risiko Perseroan Perseroan tidak terlepas dari risiko yang disebabkan oleh berbagai faktor yang dapat menurunkan pendapatan Perseroan. Perseroan sebagai perusahaan investasi strategis memiliki beberapa risiko, yaitu: 1. Risiko investasi 2. Risiko sebagai entitas induk 3. Risiko perekonomian 4. Risiko perubahan kebijakan pemerintah 5. Risiko teknologi 6. Risiko persaingan 7. Risiko operasional 8. Risiko fluktuasi nilai tukar valuta asing B.
Risiko Entitas Anak Industri Media 1. Risiko eksternal 2. Risiko internal 3. Risiko investasi 4. Risiko penurunan belanja iklan 5. Risiko persaingan program 6. Risiko persaingan usaha TV berlangganan 7. Risiko gangguan pada satelit 8. Risiko distribusi ilegal
19
Industri Keuangan 1. Risiko investasi 2. Risiko penjaminan emisi efek 3. Risiko perdagangan efek 4. Risiko likuiditas reksa dana terbuka 5. Risiko klaim 6. Risiko kredit 7. Risiko persaingan 8. Risiko peraturan pemerintah Industri Properti 1. Risiko pembangunan properti 2. Risiko pembiayaan 3. Risiko ketersediaan lahan 4. Risiko tingkat suku bunga 5. Risiko persaingan usaha C.
Risiko Kemungkinan Tidak Likuidnya Saham KEJADIAN PENTING SETELAH TANGGAL LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN
Tidak ada kejadian penting yang mempunyai dampak cukup material terhadap keadaan keuangan dan hasil usaha Perseroan dan Entitas Anak yang terjadi setelah tanggal Laporan Auditor Independen yang telah diterbitkan tertanggal 2 Juni 2016 atas laporan keuangan konsolidasian, serta kinerja keuangan dan arus kas konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2015, yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited) dengan pendapat wajar tanpa modifikasian untuk semua hal yang material dengan penekanan suatu hal sehubungan dengan kasus legal PT Cipta Televisi Pendidikan Indonesia (Entitas Anak MNCN) dan penerapan PSAK 24 (Revisi 2013), Imbalan Kerja, yang perlu diungkapkan dalam Prospektus ini. KETERANGAN TENTANG PERUSAHAAN TERBUKA, KEGIATAN USAHA, SERTA KECENDRUNGAN DAN PROSPEK USAHA A. KETERANGAN PERSEROAN Perseroan didirikan berdasarkan akta No.22 tanggal 2 November 1989 yang dibuat dihadapan Sutjipto, S.H., Notaris di Surabaya, sebagaimana diubah dengan Akta Perubahan No.193 tanggal 15 November 1989 yang dibuat oleh Poerbaningsih Adi Warsito, S.H., Notaris di Jakarta. Akta pendirian Perusahaan telah disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan Surat Keputusannya No.C2-10673.HT.01.01.TH.89 tanggal 22 November 1989 dan diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No.18, Tambahan No.813 tanggal 2 Maret 1990. Anggaran Dasar Perseroan telah mengalami beberapa kali perubahan dan perubahan-perubahan Anggaran Dasar Perseroan. Terakhir Anggaran Dasar Perseroan dirubah dengan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.44 tanggal 22 Maret 2016, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta Selatan, yang telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No.AHU-AH.01.03-0034054 tanggal 23 Maret 2016 dan didaftarkan dalam Daftar Perseroan No.AHU-0037228.AH.01.11.Tahun 2016 tanggal 23 Maret 2016, mengenai peningkatan modal disetor. Saat ini, kegiatan utama usaha Perseroan adalah bergerak pada bidang investasi strategis. Kantor Perseroan terletak di MNC Financial Center, Lantai 21, Jalan Kebon Sirih No.21-27, Jakarta Pusat.
20
1.
PERMODALAN DAN PEMEGANG SAHAM
Perkembangan Permodalan dan Kepemilikan Saham Perseroan Setelah Perseroan melakukan PUT IV Pada tanggal 27 Juni 2007, Perseroan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepam-LK dengan Suratnya No.S-3177/BL/2007 untuk melakukan Penawaran Umum Terbatas IV dalam rangka penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebanyak-banyaknya 1.829.534.711 saham dan penerbitan Tanda Bukti Utang Konversi (TBUK) Bhakti Investama Tahun 2007 Dengan Tingkat Bunga Tetap 6% per tahun sebanyak-banyaknya USD170.145.310. Perkembangan permodalan dan kepemilikan saham Perseroan sebelum Perseroan melakukan PUT IV telah dimuat dalam Prospektus yang diterbitkan dalam rangka PUT IV. Berikut dibawah ini adalah perkembangan permodalan dan kepemilikan saham Perseroan setelah Perseroan melakukan PUT IV. Tahun 2009 Berdasarkan Akta Perubahan Anggaran Dasar No.96 tanggal 23 April 2009, dibuat di hadapan Aulia Taufani, S.H., pengganti dari Sutjipto, S.H., pada waktu itu Notaris di Jakarta, yang telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No.AHU41700.AH.01.02.Tahun 2009 tanggal 26 Agustus 2009, struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagai berikut : Permodalan Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: PT Bhakti Panjiwira Hary Tanoesoedibjo ABN Amro N.V Singapore DS-Repo UBS AG, Singapore - UBS HSBC Private Bank (Suisse) SA Masyarakat Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh Saham dalam Portepel
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 20.900.000.000 2.090.000.000.000 1.325.098.778 700.000.000 673.722.000 413.489.000 414.500.000 400.000.000 3.309.462.467 7.236.272.245 13.663.727.755
132.509.877.800 70.000.000.000 67.372.200.000 41.348.900.000 41.450.000.000 40.000.000.000 330.946.246.700 723.627.224.500 1.366.372.775.500
%
18,31 9,67 9,32 5,71 5,73 5,53 45,73 100,00
Tahun 2010 Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.347 tanggal 30 April 2010, dibuat di hadapan Aulia Taufani, S.H., pengganti dari Sutjipto, S.H., pada waktu itu Notaris di Jakarta, yang telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No.AHU-23040.AH.01.02.Tahun 2010 tanggal 5 Mei 2010, Akta No.347 ini menyetujui (a) pemberian wewenang dan kuasa kepada Direksi dengan persetujuan Dewan Komisaris untuk mengeluarkan saham baru Perseroan terkait dengan pelaksanaan konvesi Tanda Bukti Utang Konversi (TBUK) (b) peningkatan modal dasar sebesar Rp2.950.574.875.600, terbagi atas 29.505.748.756 saham, masing-masing bernilai nominal Rp.100 dan (c) peningkatan modal ditempatkan dan disetor penuh sejumlah 7.376.437.189 saham dengan nilai nominal seluruhnya sebesar Rp737.643.718.900 dengan nilai nominal masing-masing sebesar Rp100, sehingga struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 29.505.748.756 2.950.574.875.600
% Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: PT Bhakti Panjiwira 1.716.836.778 171.683.677.800 23,27 Hary Tanoesoedibjo 1.273.674.500 127.367.450.00 17,27 ABN Amro N.V Singapore 617.118.000 61.711.800.000 8,37 UOB Kay Hian Private Ltd 461.000.000 46.100.000.000 6,25 UBS AG, Singapore 413.500.000 41.350.000.000 5,60 Masyarakat 2.894.307.911 289.430.791.100 39,24 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 7.376.437.189 737.643.718.900 100,00 Saham dalam Portepel 22.129.311.567 2.212.931.156.700 Keterangan: Peningkatan modal disetor sebanyak 140.164.944 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp14.016.494.400 tersebut berasal dari pelaksanaan konversi Tanda Bukti Utang Konversi (TBUK) yang
21
telah diterbitkan Perseroan pada tahun 2007 dan telah disetujui oleh pemegang saham dalam RUPSLB tanggal 12 April 2010.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.46 tanggal 5 Mei 2010, dibuat di hadapan Aulia Taufani, S.H., pengganti dari Sutjipto, S.H., pada waktu itu Notaris di Jakarta yang telah disetujui oleh pemegang saham dalam RUPSLB 12 April 2010 serta telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No.AHU-24073.AH.01.02.Tahun 2010 tanggal 11 Mei 2010. Akta No. 46 ini menyetujui (a) peningkatan modal dasar Perseroan yang dilakukan secara bertahap sehingga menjadi setinggi-tingginya Rp11.500.000.000.000 yang terbagi atas 115.000.000.000 saham, masing-masing dengan nilai nominal Rp100 per saham dan (b) peningkatan modal ditempatkan dan disetor penuh sejumlah 29.505.748.756 saham dengan nilai nominal seluruhnya sebesar Rp2.950.574.875.600, dengan nilai nominal masing-masing sebesar Rp100 per saham, sehingga struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
% Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: PT Bhakti Panjiwira 6.867.347.112 686.734.711.200 23,27 Hary Tanoesoedibjo 5.094.698.000 509.469.800.000 17,27 ABN Amro N.V Singapore 2.468.472.000 246.847.200.000 8,37 UOB Kay Hian Private Ltd 1.744.000.000 174.400.000.000 5,91 UBS AG, Singapore 1.654.000.000 165.400.000.000 5,60 Masyarakat 11.677.231.644 1.167.723.164.400 39,58 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 29.505.748.756 2.950.574.875.600 100,00 Saham dalam Portepel 85.494.251.244 8.549.425.124.400 Keterangan: Peningkatan modal disetor sebanyak 22.129.311.567 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp2.212.931.156.700 tersebut berasal dari pembagian saham bonus Perseroan, dimana setiap pemegang 1 saham memperoleh sebanyak 3 saham bonus.
Tahun 2013 Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.8 tanggal 2 Mei 2013, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta Selatan, yang telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No.AHU-AH.01.10-22038 tanggal 4 Juni 2013, struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
% Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: UBS AG, Singapore 6.243.087.438 624.308.743.800 17,46 PT Bhakti Panjiwira 5.112.546.112 511.254.611.200 14,30 UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd 3.561.426.000 356.142.600.000 9,96 Hary Tanoesoedibjo 3.283.546.000 328.354.600.000 9,18 ABN Amro Nominees Singapore Pte Ltd 2.761.947.500 276.194.750.000 7,72 UPB Kay Hian Private Ltd 1.797.000.000 179.700.000.000 5,02 Masyarakat 12.995.042.257 1.299.504.225.700 36,36 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 35.754.595.307 3.575.459.530.700 100,00 Saham dalam Portepel 79.245.404.693 7.924.540.469.300 Keterangan: Peningkatan modal disetor sebanyak 6.248.846.551 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp624.884.655.100 tersebut berasal dari : a. Pelaksanaan program hak opsi manajemen dan karyawan untuk memiliki saham MNC Investama (MESOP) untuk Tahap I – V (periode Desember 2010 – 16 April 2013) sebanyak 476.214.000 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp47.621.400.000; b. Pelaksanaan Konversi TBUK BHIT 2007 (periode Mei 2010 – Mei 2012) sebanyak 3.587.632.551 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp358.763.255.100;
22
c.
Penyetoran modal melalui peningkatan modal tanpa HMETD dari investor sebanyak 714.000.000 saham diambil oleh Charlton Group Holdings Ltd dan sebanyak 1.471.000.000 saham diambil oleh Marco Prince Corp, sehingga seluruhnya sebanyak 2.185.000.000 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp218.500.000.000.
Tahun 2015 Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.38 tanggal 14 April 2015, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta Selatan, yang telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No.AHU-AH.01.03-0915597 tanggal 15 April 2015, struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
% Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: HT Investment Development Ltd 14.079.835.716 1.407.983.571.600 36,22 UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd 5.694.553.000 569.455.300.000 14,65 PT Bhakti Panjiwira 5.113.807.112 511.380.711.200 13.15 Hary Tanoesoedibjo 2.191.199.300 219.119.930.000 5,64 Masyarakat 11.795.048.279 1.179.504.827.900 30,34 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 38.874.443.407 3.887.444.340.700 100,00 Saham dalam Portepel 76.125.556.593 7.612.555.659.300 Keterangan: Peningkatan modal disetor sebanyak 3.119.848.100 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp311.984.810.000 tersebut berasal dari: a. Pelaksanaan program hak opsi manajemen dan karyawan untuk memiliki saham MNC Investama (MESOP) untuk Tahap IV – VI (periode 17 April 2013 – Oktober 2014) sebanyak 274.910.600 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp27.491.060.000; b. Penyetoran modal melalui peningkatan modal tanpa HMETD dari investor sebanyak 1.444.250.000 saham diambil oleh Charlton Group Holdings Ltd dan sebanyak 1.400.687.500 saham diambil oleh Marco Prince Corp, sehingga seluruhnya sebanyak 2.844.937.500 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp284.493.750.000.
Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.57 tanggal 21 Mei 2015, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta Selatan, yang telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No.AHU-AH.01.03-0933733 tanggal 21 Mei 2015, Jo. Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.60 tanggal 21 Mei 2015, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta Selatan, yang telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No.AHU-AH.01.03-0943949 tanggal 19 Juni 2015, struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
% Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: HT Investment Development Ltd 14.079.835.716 1.407.983.571.600 36,20 UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd 5.694.553.000 569.455.300.000 14,64 PT Bhakti Panjiwira 5.113.807.112 511.380.711.200 13,15 Hary Tanoesoedibjo 2.629.344.000 262.934.400.000 6,76 Masyarakat 11.374.739.179 1.137.473.917.900 29,25 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 38.892.279.007 3.889.227.900.700 100,00 Saham dalam Portepel 76.107.720.993 7.610.772.099.300 Keterangan: Peningkatan modal disetor sebanyak 17.835.600 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp1.783.560.000 tersebut berasal dari pelaksanaan program hak opsi manajemen dan karyawan untuk memiliki saham Perseroan (MESOP) untuk periode 1 April 2015 – 28 April 2015.
23
Tahun 2016 Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No.44 tanggal 22 Maret 2016, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn, Notaris di Jakarta Selatan, yang telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Anggaran Dasar No.AHU-AH.01.03-0034054 tanggal 23 Maret 2016, struktur permodalan dan susunan pemegang saham adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
% Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: HT Investment Development Ltd 13.088.835.716 1.308.883.571.600 33,65 UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd 8.402.553.000 840.255.300.000 21,60 PT Bhakti Panjiwira 5.113.807.112 511.380.711.200 13,14 Hary Tanoesoedibjo 2.008.525.300 200.852.530.000 5,16 Masyarakat 10.288.385.479 1.028.838.547.900 26,45 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh 38.902.106.607 3.890.210.660.700 100,00 Saham dalam Portepel 76.097.893.393 3.890.210.660.700 Keterangan: Peningkatan modal disetor sebanyak 9.827.600 saham dengan nilai nominal setiap saham sebesar Rp100 atau seluruhnya sebesar Rp982.760.000 tersebut berasal dari pelaksanaan program hak opsi manajemen dan karyawan untuk memiliki saham Perseroan (MESOP) untuk periode 29 April 2015 – Oktober 2015.
Berdasarkan Daftar Pemegang Saham (DPS) yang dikeluarkan oleh PT BSR Indonesia selaku Biro Administrasi Efek Perseroan, susunan pemegang saham Perseroan per 30 April 2016 dengan kepemilikan saham sebesar 5% (lima persen) atau lebih adalah sebagai berikut: Permodalan
Nilai Nominal Rp100 per saham Jumlah Saham Nilai Nominal (Rp) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: HT Investment Development Ltd UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd Hary Tanoesoedibjo PT Bhakti Panjiwira Masyarakat (Dibawah 5%) Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh Saham dalam Portepel
9.088.835.716 8.402.553.000 8.069.482.900 5.113.807.112 8.227.427.879 38.902.106.607 76.097.893.393
%
908.883.571.600 840.255.300.000 806.948.290.000 511.380.711.200 822.742.787.900 3.890.210.660.700 7.609.789.339.300
23,4 21,6 20,7 13,1 21,2 100,0
Hubungan Kepemilikan, Kepengurusan dan Pengawasan dengan Pemegang Saham Utama, Pengendali, Entitas Anak dan Entitas Asosiasi (Per 30 April 2016)
B. Rudijanto Tanoesoedibjo
Ratna Endang Soelistiowati
Hary Djaja
28,00%
20,00%
32,00%
20,00%
HT Investment Development Ltd
PT Bhakti Panjiwira UOB Kay Hian (Hongkong)*
Masyarakat
Hary Tanoesoedibjo**
100,00%
13,15%
47,78% MCOM
23,36%
21,60%
21,15%
63,76% MKAP
99,99%
99,99% GTS
20,74%
PERSEROAN
MNCE
100,00% BIILC
100,00% BIILD
100,00% OHP
99,99% Finansindo
99,99% GNS
* UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd adalah kustodian yang tidak bisa dikonfirmasikan mengenai kepemilikan individu. ** Individu yang menjadi pengendali Perseroan adalah Hary Tanoesoedibjo.
24
18,98% MNCL
Pemegang Saham Perseroan Berbentuk Badan Hukum Pemegang Saham Perseroan yang berbentuk Badan Hukum yang memiliki saham Perseroan lebih dari 5% adalah sebagai berikut ini: a. HT Investment Development Ltd (“HID”) b. PT Bhakti Panjiwira (“BP”) 2.
PENGURUSAN DAN PENGAWASAN Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat No.97 tanggal 27 Juli 2015, dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn., Notaris di Jakarta Selatan, diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sebagaimana ternyata dalam Surat Penerimaan Pemberitahuan Perubahan Data Perseroan No.AHU-AH.01.03-0955033 tanggal 6 Agustus 2015 dan didaftarkan dalam Daftar Perseroan No.AHU-3538842AH.01.11.Tahun 2015 tanggal 6 Agustus 2015, susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan adalah sebagai berikut: Dewan Komisaris Komisaris Utama Komisaris Komisaris Komisaris Komisaris Independen Komisaris Independen
: Hary Djaja : Ratna Endang Soelistyawati : Bambang Rudijanto Tanoesoedibjo : Liliana Tanaja : Darpito Pudyastungkoro : Kardinal Alamsyah Karim
Direksi Direktur Utama Wakil Direktur Utama Wakil Direktur Utama/Direktur Independen Direktur Direktur Direktur Direktur
: Hary Tanoesoedibjo : Darma Putra : Susanty Tjandra Sanusi : Tien : Natalia Purnama : Jiohan Sebastian : Henry Suparman
Perseroan masih sedang dalam proses pemenuhan Peraturan OJK Nomor 33/POJK.04/2014 tentang Direksi Dan Dewan Komisaris Emiten Atau Perusahaan Publik. Komite Audit Ketua Anggota Anggota
: : :
Komite Remunerasi Ketua : Anggota : Anggota :
Kardinal Alamsyah Karim Darpito Pudyastungkoro Fransiska Therik
Kardinal Alamsyah Hary Djaja Liliana Tanoesoedibjo
Sekretaris Perusahaan (Corporate Secretary) Perseroan telah memiliki Sekretaris Perusahaan yaitu Santi Paramita terhitung sejak tanggal 28 Januari 2014 yang telah ditunjuk berdasarkan Surat Keputusan Direksi Perseroan No.017/MNCINV/Dir/2014 tanggal 28 Januari 2014. Internal Audit Perseroan memiliki Satuan Kerja Internal Audit yang telah mengikuti Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No.56/POJK.04/2015 Tentang Pembentukan dan Pedoman Penyusunan Piagam Unit Audit Internal.
25
3.
KETERANGAN MENGENAI ENTITAS ANAK & ASOSIASI
Perseroan adalah pihak yang menjadi pengendali. Pada saat Prospektus ini diterbitkan, Perseroan memiliki penyertaan secara langsung pada Entitas Anak dan Entitas Asosiasi sebagai berikut:
Nama Perusahaan MKAP
Domisili
Kegiatan Usaha
Jakarta Pusat
MCOM
Jakarta Pusat Jakarta Pusat
Konsultasi di bidang bisnis, manajemen, dan administrasi serta investasi Investasi
GTS
BIILC
Cayman Islands Dubai Jakarta Pusat
BIILD MNCE
OHP Finansindo
GNS MNCL
4.
Singapura Jakarta Pusat
Jakarta Pusat Jakarta Pusat
Status Operasional Beroperasi
Tahun Beroperasi 2000
Beroperasi
1982
Jasa serta konsultasi bisnis, manajemen dan administrasi dalam bidang transportasi Perusahaan investasi
Beroperasi
Persentase Kepemilikan 63,77
Kepemilikan Langsung
Tahun Penyertaan 1999
47,78
Langsung
2001
2007
99,99
Langsung
2007
Beroperasi
2007
100,00
Langsung
2007
Perusahaan investasi Pertambangan batu bara, perdagangan, jasa dan transportasi Perusahaan investasi Pembangunan, perdagangan, perindustrian, pengangkutan darat, perbengkelan, percetakan, perkebunan, pertanian, perikanan, peternakan, jasa dan konsultasi. Perdagangan dan jasa
Beroperasi Beroperasi
2009 2012
100,00 99,99
Langsung Langsung
2009 2012
Beroperasi Beroperasi
2013 2013
100,00 99,99
Langsung Langsung
2013 2013
Beroperasi
2015
99,99
Langsung
2015
Pembangunan, perdagangan, perindustrian dan jasa
Beroperasi
1990
18,98
Asosiasi
2013
PERKARA HUKUM YANG SEDANG DIHADAPI PERSEROAN DAN ENTITAS ANAK. a.
Perkara No.431/PDT.G/2010/PN.JKT.PST., antara Perseroan (“Penggugat”) dengan MCOM (“Tergugat I/T I”), KT Corporation (“Tergugat II/T II”), Qualcom Incorporated (“Tergugat III/T III”) dan PT KTF Indonesia (“Tergugat IV/T IV”) Pada Perkara ini Penggugat merupakan perusahaan yang bergerak di bidang jasa investasi dan pemegang saham mayoritas pada Tergugat I sebesar 51,27% atau sebanyak 7.058.875.000 lembar saham. Bahwa pada tanggal 9 Juni 2006, Tergugat I, Tergugat III dan Tergugat IV telah menandatangani Put and Call Option Agreement (“Perjanjian Opsi”) yang bertujuan mengatur hak untuk menjual saham PT Mobile-8 Telecom, Tbk (“PT Mobile-8”) milik Tergugat III dan Tergugat IV kepada Tergugat I.Dalam menandatangani Perjanjian Opsi, Tergugat I, Tergugat III, dan Tergugat IV telah melakukan penyelundupan hukum untuk mendapatkan keuntungan dalam jumlah besar yang dilakukan dengan cara membuat Perjanjian Opsi yang sudah direncanakan sehubungan dengan rencana diadakannya Penawaran Umum Perdana (IPO) atas saham PT Mobile-8 berdasarkan Shareholder Agreement tanggal 14 November 2003. Untuk mengeksploitasi perubahan harga saham yang akan terjadi dalam jangka waktu yang panjang untuk mendapatkan keuntungan yang tidak wajar, maka Tergugat I, Tergugat III, dan Tergugat IV dengan sengaja tidak memberikan jangka waktu tertentu atas Perjanjian Opsi. Untuk menghindari ketentuan pasar modal Indonesia, Tergugat I, Tergugat III, dan Tergugat IV sengaja memilih hukum New York, Amerika Serikat, sebagai hukum yang berlaku di dalam Perjanjian Opsi. Perjanjian Opsi yang telah ditandatangani tersebut, telah ditandatangani Tergugat I tanpa terlebih dahulu mendapatkan persetujuan Dewan Komisaris Tergugat I. Sehubungan dengan hal tersebut di atas, Penggugat telah dirugikan secara materiil dengan nilai setidaknya sebesar Rp1,00 (satu Rupiah) dan secara immateriil dengan nilai setidaknya Rp1.000.000.000,00 (satu miliar Rupiah).
26
Atas gugatan yang diajukan oleh Penggugat di Pengadilan Negeri Jakarta Pusat, Majelis Hakim Pengadilan Negeri Jakarta Pusat telah menjatuhkan Putusan No.431/PDT.G/2010/PN.Jkt.PST, tanggal 6 Juli 2011, yang pada pokoknya memenangkan Para Tergugat dengan: 1) Mengabulkan Eksepsi Kompetensi Absolut dari Tergugat II dan Tergugat IV serta Tergugat III untuk seluruhnya; 2) Menyatakan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat secara absolut tidak berwenang memeriksa, mengadili dan memutus perkara ini; dan 3) Menghukum Penggugat untuk membayar biaya perkara yang hingga kini ditaksir Rp491.000,00 (empat ratus sembilan puluh satu ribu Rupiah). Terhadap putusan tersebut, Penggugat telah mengajukan upaya hukum banding ke Pengadilan Tinggi DKI Jakarta, pada tanggal 13 Oktober 2011. Pengadilan Tinggi DKI Jakarta telah mengeluarkan putusan atas perkara ini No. 665/PDT/2011/PT.DKI, tanggal 26 Maret 2012, yang amar putusannya antara lain yaitu: 1) Menolak eksepsi Tergugat II dan Tergugat IV serta Tergugat III untuk seluruhnya, 2) Menyatakan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat berwenang memeriksa, mengadili dan memutus perkara ini, 3) Memerintahkan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat untuk melanjutkan pemeriksaan perkara ini, dan 4) Menghukum Tergugat II dan Tergugat IV serta Tergugat III untuk membayar biaya perkara dalam kedua tingkat pengadilan yang dalam tingkat banding sebesar Rp150.000,-. Selanjutnya atas perkara ini telah dikeluarkan Putusan Mahkamah Agung No. 204.K/PDT/2013 tanggal 22 Juli 2014, yang pada intinya menolak permohonan kasasi Pemohon Kasasi (T II). b. Perkara Arbitrase No.16772/CYK., antara KT Corporation (“Pemohon”) dan PT Global Mediacom Tbk (“Termohon”). Pada Perkara ini KT Corporation (Pemohon) menggugat MCOM (”Termohon”) atas tindakan wanprestasi terhadap perjanjian Put and Call Option Agreement tanggal 9 Juni 2006 (Perjanjian Opsi), yaitu bahwa Termohon tidak membeli saham Pemohon (yang dimiliki dalam mobile-8) berdasarkan Perjanjian Opsi. Atas gugatan yang diajukan oleh Pemohon di International Court of Arbitration of The International Chamber of Commerce (“ICC”), Majelis Arbitrase ICC telah menjatuhkan Putusan tanggal 18 November 2010, yang pada pokoknya memenangkan Pemohon sebagai berikut: 1) Menyatakan Termohon telah melanggar Perjanjian Opsi dan lalai untuk memenuhi ketentuan dalam Notice of the Exercise of the Put Option tertanggal 6 Mei 2009; 2) Menghukum Termohon untuk melakukan pembelian 406.611.912 lembar saham PT Mobile-8 Telecom Tbk milik Pemohon dengan harga sebesar USD13.850.966 ditambah dengan bunga (preaward interest) sebesar 5,75% yang perhitungannya dimulai sejak 6 Juli 2009 sampai dengan pembayaran tersebut dilakukan; 3) Memerintahkan Termohon untuk membayar biaya hukum dan biaya-biaya lainnya sebesar USD731.642 serta biaya arbitrase termasuk biaya administratifnya sebesar USD238.000. Terhadap putusan ICC tersebut baru akan mempunyai kekuatan hukum yang mengikat terhadap Perusahaan apabila telah ada persetujuan dari ketua Pengadilan Negeri Jakarta Pusat atas permohonan pelaksanaan Putusan arbitrase ICC tersebut di Indonesia. Pada tanggal 29 Juli 2015, Termohon menerima pemberitahuan (aanmaning) dari Pengadilan Negeri Jakarta Pusat. Namun eksekusinya harus ditunda, dikarenakan adanya proses pengadilan yang sedang berlangsung dalam kasus ini, sehubungan dengan keabsahan perjanjian opsi tanggal 9 Juni 2006 pada kasus 431/PDT.G/2010/PN.JKT.PST.
27
c.
Perkara Perdata No.188/PDT.G/Arb/2012/PN.JKT., antara MCOM (“Penggugat”) dan KT Corporation (“Tergugat”) Pada Perkara ini MCOM (“Penggugat”) menggugat pembatalan atas keputusan International Court of Arbitration No.16772.CYK melalui Pengadilan Negeri Jakarta Pusat melawan KT Corporation (“Tergugat”). Atas perkara ini telah dikeluarkan Putusan Sela Pengadilan Negeri Jakarta Pusat No. 188/Pdt.G/ARB/2012/PN.Jkt.Pst tanggal 8 November 2012, yang menyatakan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat secara absolut tidak berwenang memeriksa, mengadili dan memutus perkara ini. Selanjutnya Mahkamah Agung telah mengeluarkan putusan No. 212K/PDT.SUS-ARBT/2013 Jo. No. 188/PDT.G/ARB/2012/PN.JKT.PST tanggal 12 Agustus 2014, yang pada intinya menguatkan putusan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat No. 188/Pdt.G/ARB/2012/PN.Jkt.Pst tanggal 8 November 2012. Atas Putusan Mahkamah Agung tersebut, Penggugat mengajukan permohonan peninjauan kembali kepada Mahkamah Agung. Berdasarkan permohonan tersebut Mahkamah Agung memutuskan dengan Putusan No.64/PK/Pdt.Sus-Arbt/2015 tanggal 2 September 2015 yang pada intinya menolak permohonan Peninjauan kembali yang diajukan oleh penggugat dan sampai tanggal pemeriksaan ini belum diterima salinan resmi atas putusan tersebut.
d. Perkara Perdata No.534/PDT.G/2013/PN.JKT.PST, antara MCOM (“Penggugat”) dan Qualcom Incorporated (“Tergugat”) Penggugat merupakan pemohon atas pembatalan Putusan ICC No. 18062 tanggal 11 Oktober 2012. Putusan tersebut dijatuhkan tanpa kehadiran Penggugat yang intinya menghukum Penggugat untuk membayar kepada Tergugat sebanyak USD39.500.479 ditambah bungan tetap sebesar 5,063% pertahun sejak 1 Mei 2011 sampai dengan putusan arbitrase diterbitkan, dan menghukum Penggugat untuk membayar USD585.000 sebagai biaya arbitrase termasuk biaya dan pengeluaran Majelis Arbitrase dan biaya administrasi Arbitrase ICC. Atas perkara ini telah dikeluarkan Putusan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat No.534/Pdt.G/ARB/2013/PN.Jkt.Pst tanggal 20 April 2015, yang pada intinya menyatakan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat tidak berwenang memeriksa dan mengadili perkara ini. Atas putusan Pengadilan Negeri Jakarta Pusat tersebut Penggugat mengajukan banding ke Mahkamah Agung, dan saat ini sedang dalam proses pemeriksaan di Mahkamah Agung. Selain yang disebutkan di atas pada saat Prospektus ini diterbitkan, Perseroan, Entitas Anak, Komisaris dan Direksi Perseroan, serta Komisaris dan Direksi Entitas Anak tidak sedang menghadapi atau terlibat sebagai pihak dalam suatu perkara lain baik perkara perdata, pidana, kepailitan, tata usaha negara, hubungan industrial, arbitrase dan/atau pajak pada lembaga-lembaga peradilan terkait yang berwenang di seluruh wilayah Republik Indonesia, somasi yang berpotensi sebagai perkara yang memiliki pengaruh secara material terhadap kelangsungan usaha, harta kekayaan dan rencana Penawaran Umum Terbatas V Perseroan. 5.
IKATAN DAN PERJANJIAN PENTING
Transaksi Dengan Pihak Terafiliasi Perseroan melakukan transaksi tertentu dengan pihak yang terafiliasi, yang dilakukan dengan syarat-syarat normal sebagaimana halnya transaksi dengan pihak ketiga. Transaksi afiliasi ini dapat terjadi secara berulang dan berlaku/diperpanjang secara terus menerus dengan memperhatikan prinsip kewajaran dan kelaziman transaksi. Transaksi dengan pihak-pihak terafiliasi lainnya dengan Perseroan adalah sebagai berikut: Sifat Pihak Terafiliasi a. PT Bhakti Panjiwira adalah pemegang saham Perseroan yang mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap Perseroan.
28
b. c.
Perusahaan yang sebagian pengurus atau manajemennya sama dengan Perseroan adalah MNCL, PT Media Citra Indostar dan PT Bhakti Coal Resources. Perseroan merupakan pendiri Reksadana MNC Dana Lancar, MNC Dana Kombinasi, MNC Dana Dollar, dan MNC Dana Ekuitas.
Transaksi-transaksi Pihak Terafiliasi Dalam kegiatan usahanya, Perseroan dan Entitas Anak melakukan transaksi penting lainnya dengan pihak terafiliasi, yang meliputi antara lain: a.
Perseroan menyediakan manfaat pada Komisaris dan Direktur Perusahaan sebagai berikut: (dalam jutaan Rupiah) Tahun 2015
Keterangan Komisaris Imbalan kerja jangka pendek Pembayaran berbasis saham Sub Jumlah
2.425 485 2.910
Direksi dan karyawan kunci Imbalan kerja jangka pendek Pembayaran berbasis saham Imbalan pasca kerja Sub Jumlah b. c. d.
12.266 404 636 13.306
Perseroan dan Entitas Anak memiliki portofolio efek pengelolaan dana dengan MNCAM berupa unit penyertaan reksadana. Penjualan/pembelian barang dan jasa, persewaan gedung dan transaksi pembiayaan dengan pihak terafiliasi. MCOM dan Entitas Anak juga mempunyai transaksi lain dengan pihak terafiliasi yaitu: Pemberian/penerimaan pinjaman dana tanpa bunga atas pembayaran lebih dahulu biaya MCOM dan Entitas Anak oleh pihak terafiliasi atau sebaliknya.
Pada 31 Desember 2015, saldo yang timbul atas transaksi usaha tersebut adalah sebagai berikut:
Keterangan
Tahun 2015
Aset keuangan lainnya - lancar Piutang usaha Piutang pembiayaan Piutang murabahah Piutang lain-lain – lancar Piutang lain-lain – tidak lancar Jumlah
Keterangan
703.984 131.393 41.673 112 29.805 30.659 937.626
Tahun 2015
Simpanan dan simpanan dari bank lain Utang usaha Utang lain-lain Jumlah
6.
458.675 85.592 7.116 551.383
(dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) Persentase terhadap Jangka Waktu Jumlah Aset 1,32% Kurang dari 1 tahun 0,25% Kurang dari 1 tahun 0,08% 2013 s/d 2019 0,00% 2014 s/d 2016 0,06% Kurang dari 1 tahun 0,06% Lebih dari 1 tahun 1,77% (dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) Persentase terhadap Jangka Waktu Jumlah Liabilitas 1,51% Kurang dari 3 bulan 0,28% Kurang dari 1 tahun 0,02% Kurang dari 1 tahun 1,81%
SUMBER DAYA MANUSIA
Komposisi Karyawan Jumlah karyawan Perseroan dan Entitas Anak per 31 Maret 2016 berjumlah 15.263 orang yang terdiri dari 8.198 orang karyawan tetap dan 7.065 orang karyawan tidak tetap. Dari seluruh karyawan tetap dan tidak 29
tetap tersebut, tidak terdapat tenaga kerja asing yang bekerja di Perseroan. Komposisi karyawan menurut jenjang jabatan, pendidikan, usia dan status karyawan per 31 Maret 2016, 31 Desember 2015, 31 Desember 2014 dan 2013 adalah: Komposisi Menurut Unit Usaha 31 Maret 2016 Jumlah % 65 0,43 12.688 83,13 2.454 16,08 56 0,37 15.263 100,00
2015 Jumlah 63 12.485 2.419 78 15.045
% 0,42 82,98 16,08 0,52 100,00
2014 Jumlah % 68 0,50 10.830 79,03 2.643 19,30 160 1,16 13.701 100,00
2013 Jumlah % 71 0,62 9.614 84,46 1.534 13,48 164 1,44 11.383 100,00
Komposisi Menurut Jenjang Jabatan 31 Maret 2016 Level Jabatan Jumlah % Direktur 113 0,74 GM/VP/SVP 206 1,35 Manajer 774 5,07 Asst. Mgr/Supervisor 2.588 16,96 Staf 11.328 74,22 Non Staf 254 1,66 Jumlah 15.263 100,00
2015 Jumlah 109 196 749 2.544 10.556 891 15.045
% 0,72 1,30 4,98 16,91 70,16 5,93 100,00
2014 Jumlah % 99 0,72 223 1,63 600 4,38 2.227 16,25 9.327 68,07 1.225 8,95 13.701 100,00
2013 Jumlah % 85 0,75 145 1,27 341 3,00 1.911 16,79 7.990 70,19 911 8,00 11.383 100,00
2015 Jumlah 2.178 7.444 3.881 1.031 511 15.045
% 14,48 49,48 25,80 6,85 3,40 100,00
2014 Jumlah 1.695 6.731 3.789 1.024 462 13.701
% 12,38 49,13 27,65 7,47 3,37 100,00
2013 Jumlah % 1.428 12,55 5.723 50,28 3.063 26,91 813 7,14 356 3,13 11.383 100,00
% 0,05 2,27 70,10 15,97 11,61 100,00
2014 Jumlah 5 288 8.843 2.519 2.046 13.701
% 0,04 2,10 64,54 18,39 14,93 100,00
2013 Jumlah % 4 0,04 222 1,95 6.830 60,00 2.218 19,49 2.109 18,52 11.383 100,00
Kelompok Usaha Holding Media Jasa Keuangan Bidang Lainnya Total
Komposisi Menurut Jenjang Usia Usia <25 Tahun 25-34 Tahun 35-44 Tahun 45-50 Tahun >50 Jumlah
31 Maret 2016 Jumlah % 2.103 13,78 7.519 49,26 4.067 26,65 1.032 6,76 542 3,55 15.263 100,00
Komposisi Menurut Tingkat Pendidikan Pendidikan S3 S2 S1 Diploma Non Akademi Total
31 Maret 2016 Jumlah % 17 0,11 366 2,40 10.741 70,37 2.391 15,67 1.748 11,45 15.263 100,00
2015 Jumlah 7 342 10.546 2.403 1.747 15.045
Komposisi Menurut Status Karyawan 31 Maret 2016 Pendidikan Permanen Kontrak Pegawai Total
Jumlah 8.198 7.065 15.263
% 53,71 46, 29 100,00
2015 Jumlah 8.137 6.908 15.045
2014 % 54,08 45,92 100,00
Jumlah 7.919 5.782 13.701
2013 % 57,80 42,20 100,00
Jumlah 6.400 4.983 11.383
% 56,22 43,78 100,00
Pada saat Prospektus ini diterbitkan, Perseroan tidak memiliki serikat pekerja yang dibentuk oleh karyawan Perseroan, oleh karena itu sesuai UU No.21 Tahun 2001 yang mengatur tentang Serikat Pekerja, maka perusahaan tidak mempunyai Peraturan Kerja Bersama (PKB), yang digunakan adalah Peraturan Perusahaan.
30
7.
STRUKTUR ORGANISASI PERSEROAN DEWAN KOMISARIS KOMITE AUDIT
KOMITE RENUMERASI & MESOP DIREKTUR UTAMA
DIREKSI INTERNAL
HUBUNGAN INVESTOR
SEKRETARIS PERUSAHAAN
AUDIT
Sumber Daya Manusia
8.
Keuangan
Akuntasi &
Sistem Manajemen Informasi
Pajak
Manajemen Portofolio
KETERANGAN TENTANG ASET TETAP PERSEROAN DAN ENTITAS ANAK
Pada tanggal 31 Desember 2015, aset material yang dimiliki Perseroan dan Entitas Anak adalah sebagai berikut: Tanah dan Bangunan Nomor Sertifikat
Tanggal Penerbitan
Tanggal Berakhirnya Hak
Luas Tanah 2 (M )
1.
HGB No.2005/Cideng
16-10-1991
09-05-2025
96
2.
HGB No.2006/Cideng
16-10-1991
09-05-2025
75
3.
HGB No.2007/Cideng
16-10-1991
09-05-2025
75
4.
HGB No.2008/Cideng
16-10-1991
09-05-2025
75
5.
HGB No.2009/Cideng
16-10-1991
09-05-2025
75
6.
HGB No.3856/Kedoya Selatan
5-05-2010
05-05-2030
160
7.
HMSRS No.154/I-II-IIIIV/I/Mangga Dua Selatan (diatas Hak Atas Tanah Bersama HGB No.2705)
26-08-1997
18-07-2028
613
8.
HGB No.699/Kebon Sirih
03-06-1997
07-12-2027
1.145
9.
HGB No.700/Kebon Sirih
26-05-1997
07-12-2027
939
10.
HGB No.701/Kebon Sirih
03-06-1997
07-12-2027
632
No.
Lokasi
Perseroan Jl. K.H. Hasyim Ashari Blok E1 No.7 Jakarta Pusat Jl. K.H. Hasyim Ashari Blok E1 No.8 Jakarta Pusat Jl. K.H. Hasyim Ashari Blok E1 No.9 Jakarta Pusat Jl. K.H. Hasyim Ashari Blok E1 No.10 Jakarta Pusat Jl. K.H. Hasyim Ashari Blok E1 No.11 Jakarta Pusat Komplek Aneka Elok Blok II No.19, Kelurahan Kedoya Selatan, Kebon Jeruk, Jakarta Barat Rusun Hunian Dusit Mangga Dua No.1.02, Lt.D-1-2-3, Blok I, Jl.Mangga Dua Raya Blok D, Jakarta Pusat
MCOM
31
Jl. Kebon sirih No.25 Jakarta Pusat Jl. Kebon sirih No.21 dan No.23 Jakarta Pusat Jl. Kebon sirih No.21 dan No.23 Jakarta Pusat
Kepatuhan
No.
Nomor Sertifikat
Tanggal Penerbitan
Tanggal Berakhirnya Hak
Luas Tanah 2 (M )
Lokasi
11.
HGB No.988/Kebon Sirih
14-07-2010
20 tahun
700
Jl.Kebon Sirih No.27 Jakarta Pusat
Tanah dan bangunan yang dikuasai oleh MCOM Berdasarkan Akta Jual Beli Rumah dan Pemindahan Hak No. 183 tanggal 22 April 1994, dibuat di hadapan Hj. 2 Abdul Kadir Usman, Notaris di Jakarta, MCOM menguasai sebidang tanah berukuran 350 m (tiga ratus lima puluh meter persegi) dan bangunan gedung perkantoran berikut fasilitas-fasilitasnya, yang terletak di Jl. Kebon Sirih Timur No. 22, Kelurahan Kebon Sirih, Kecamatan Menteng, Jakarta Pusat, yang berasal dari bekas Hak Eigendom Verponding No. 1236911834. Total nilai buku per tanggal 31 Desember 2015 atas aset tetap (tanah berikut bangunan) dalam tabel di atas adalah Rp2.358.630 juta. 9.
ASURANSI ATAS ASET-ASET MATERIAL PERSEROAN
No
Jenis Pertanggungan
1.
Property All Risk dan Gempa Bumi
Objek Pertanggungan
Nilai Pertanggungan (Rupiah)
Masa Pertanggungan
GEDUNG ROXIMAS Blok E 1 No 7
750.000.000
15/10/15 s/d 15/10/16
Perusahaan Asuransi MNCAI
MNCAI 2.
Property All Risk dan Gempa Bumi
GEDUNG ROXIMAS Blok E 1 No 8 s/d no.11
Property All Risk dan Gempa Bumi
GEDUNG ANGSANA KEDOYA
Property All Risk dan Gempa Bumi
GEDUNG DUSIT MANGGA DUA
3.000.000.000
15/10/15 s/d 15/10/16 MNCAI
3.
750.000.000
15/10/15 s/d 15/10/16 MNCAI
4.
1.839.000.000
15/10/15 s/d 15/10/16
Manajemen Perseroan berkeyakinan bahwa sampai dengan Prospektus ini diterbitkan, nilai pertanggungan untuk menutupi kemungkinan kerugian atas aset yang dipertanggungkan cukup. Terdapat hubungan afiliasi antara Perseroan dengan MNCAI. Perseroan menyatakan bahwa tidak terdapat perbedaan perlakuan antara pihak afiliasi dengan pihak ketiga. Kerjasama asuransi tersebut dilakukan sesuai dengan syarat dan ketentuan yang berlaku umum. 10. TANGGUNG JAWAB SOSIAL PERSEROAN Sebagai salah satu perusahaan publik yang berhubungan dengan kepentingan masyarakat luas, Perseroan memiliki komitmen untuk menunjukkan kepeduliannya terhadap masyarakat dan lingkungan sekitar melalui program tanggung jawab sosial atau Corporate Social Responsibility (CSR). Dalam pelaksanaannya, Perseroan menitikberatkan pada kepedulian terhadap lingkungan hidup, bidang pengembangan sosial kemasyarakatan, bidang ketenagakerjaan, keselamatan dan kesehatan kerja, bidang keagamaan, pendidikan, dan kesehatan. Beberapa kegiatan yang dilaksanakan sepanjang tahun 2015 menjadi wujud komitmen Perseroan dalam tanggung jawab sosial perusahaan, diantaranya melalui partisipasi Perseroan bersama Entitas Anak dalam acara Buka Puasa MNC Berbagi di bulan Ramadhan yang diselenggarakan di kota Jakarta, Bandung, Yogyakarta, menyerahkan hewan kurban Idul Adha untuk masjid sekitar Perseroan, memberikan sumbangan Natal berupa 32
bahan makan dan dana sosial di Panti Asuhan Kupang dan Jakarta. Mendukung kegiatan Ekspedisi NKRI 2015 dengan donasi berupa obat-obatan, renovasi beberapa fasilitas sekolah, kegiatan media literasi untuk anakanak bekerjasama dengan MNCSV melalui pemberian bantuan perlengkapan sekolah di Jambi dan di Palembang, bantuan khitanan massal dan pemasangan decoder indovision secara gratis. Perseroan juga turut aktif berpartisipasi dalam kegiatan CSR yang diadakan dalam rangka HUT MNC Group ke-25, antara lain program Rumah Buku untuk lingkungan warga sekitar Kebon Sirih dan pembangunan Jembatan penghubung desa Karya Jaya Kecamatan Cimarga desa Cigoong Kecamatan Cikulur dan revitalisasi jembatan di daerah Kecamatan Lebak. Penyerahan penghargaan “Asuransi Sang Juara” kepada kepala sekolah dan guru berprestasi oleh MNC Life, menyelenggarakan talkshow mengedukasi masyarakat mengenai investasi yang diadakan oleh MNC Securities di V-Radio. Melakukan kegiatan “Sharing with Street Children” oleh Global TV di salah satu rumah singgah kawasan Jakarta serta mengadakan aksi donor darah secara berkala setiap 3 bulan sekali di lingkungan MNC Group. B. KEGIATAN USAHA PERSEROAN SERTA KECENDRUNGAN DAN PROSPEK USAHA Seluruh data yang digunakan dalam pembahasan bab ini diperoleh dari publikasi Badan Pusat Statistik Desember 2015 dan April 2016, publikasi BI Desember 2015, publikasi BKPM Januari 2016 dan data internal Perseroan 2016. 1.
UMUM
Perseroan didirikan di Surabaya pada tanggal 2 November 1989 dan kemudian memindahkan kantor pusatnya di Jakarta pada bulan Pebruari 1990. Pada awalnya Perseroan hanya berfokus pada kegiatan pasar modal, dalam waktu relatif singkat, yaitu sampai dengan tahun 1994, Perseroan dapat berkembang pesat dengan melakukan kegiatan diseluruh aspek aktivitas pasar modal mulai dari perantara dan perdagangan efek, penasihat investasi, manajer investasi, penjamin emisi efek, originasi dan sindikasi, penasihat keuangan dan riset.
33
Tidak lama kemudian, yaitu pada tahun 1997 Perseroan melakukan Penawaran Umum Perdana Saham dan mencatatkan di Bursa Efek Jakarta dan Bursa Efek Surabaya, yang menandai statusnya menjadi Perusahaan Publik. Tahun 1999 Perseroan fokus ke bidang usaha investasi dan menjadi Investment Company. Perseroan mengalihkan kegiatan usaha sekuritas ke MKAP dan MNCAM. MKAP memasuki pasar modal melalui pelaksanaan IPO pada tanggal 8 Juni 2001 dengan melepas 250.000.000 lembar saham dan meraih dana segar Rp62.500 juta. Pencatatan saham dilakukan di Bursa Efek Jakarta (BEJ) dan Bursa Efek Surabaya (BES), yang sekarang bergabung menjadi Bursa Efek Indonesia (BEI). Perseroan yang pada mulanya bergerak hanya dalam lingkup pasar modal, setelah melalui kegiatan merger dan akuisisi yang intensif dan secara bertahap sejak tahun 2001 mengakuisisi MCOM, saat ini Perseroan telah berkembang menjadi perusahaan induk dan investasi yang memiliki kegiatan usaha di berbagai lini bisnis, dengan cakupan bidang usaha yang luas dan beragam, meliputi konten dan pendapatan iklan melalui media penyiaran dan cetak, teknologi informasi, pendapatan berbasis langganan, berbasis online, jasa keuangan serta portofolio investasi. MKAP kemudian mengalami transformasi bisnis pada tahun 2003 dengan menjadi bagian dari Perseroan sekaligus sub-holding untuk sektor jasa keuangan dengan Entitas Anak yang bergerak di sejumlah bidang usaha di sektor jasa keuangan, yaitu MNCS yang menangani bidang bisnis sekuritas, MNCAM yang menangani jasa pengelolaan dana atau Manajer Investasi, dan MNCF yang mengelola bidang bisnis jasa pembiayaan konsumen. Sementara itu masih di tahun yang sama yaitu 2003, MCOM menjadikan MNC sebagai holding company untuk media berbasis konten. Pada tahun 2007 terdapat beberapa aksi korporasi yaitu Perseroan menjadi pemegang saham 20% MNCSV dan MCOM mengakuisisi 51% saham MNCSV. Rebranding atas nama dan logo baru Entitas Anak MKAP mulai dilakukan pada akhir tahun 2010 dan dirampungkan pada awal 2011 dengan tujuan untuk lebih meningkatkan awareness di mata masyarakat mengenai aspek integratif dalam layanan jasa keuangan Perseroan. Di tahun 2010, Perseroan juga mulai masuk ke bisnis energi dan sumber daya alam. MKAP mengakuisisi PT UOB Life-Sun Assurance yang namanya kemudian diganti menjadi MNC Life. Di sisi lain, tahun 2010 itu MCOM juga meningkatkan kepemilikan saham di MNCSV menjadi 75,4%. Pada tahun 2013, Perseroan merambah ke bisnis properti melalui pembelian saham MNCL dengan total kepemilikan saham sebesar 26,23%. Kemudian pada awal tahun 2014, Perseroan mengakuisisi 25% saham PT Bank ICB Bumiputera Tbk. Perseroan terus menambah kepemilikan atas PT Bank ICB Bumiputera Tbk hingga mencapai 37.8% melalui Penawaran Umum Terbatas HMETD PT Bank ICB Bumiputera Tbk pada bulan Juli 2014. Pada tanggal 23 Juli 2014, OJK menyatakan Perseroan telah lulus fit and proper test dan menyetujui Perseroan sebagai pemegang saham pengendali PT Bank ICB Bumiputera Tbk. PT Bank ICB Bumiputera Tbk kemudian diubah namanya menjadi PT Bank MNC Internasional Tbk (“MNC Bank”). Perseroan memiliki visi yaitu menjadi perusahaan investasi terkemuka, baik di dalam negeri, maupun di luar negeri, khususnya di kawasan Asia Pasifik. Sedangkan misi Perseroan adalah secara konsisten meningkatkan kesejahteraan dan nilai tambah bagi para pemegang saham, investor, mitra bisnis, karyawan serta seluruh pemangku kepentingan lainnya. Dalam menjalankan visi dan misinya, Perseroan selalu berpegang pada filosofi VIP yaitu Visi yang berarti kemampuan dalam melihat peluang yang ada, Integritas yang berarti pada kemampuan dalam membangun kepercayaan di antara investor dan komunitas bisnis, serta Persistensi yang berarti kekuatan untuk mengejar kesempatan dalam keadaan yang sulit. 2.
KEGIATAN USAHA Sesuai dengan pasal 3 Anggaran Dasar Perseroan yang tercantum dalam Akta No.60 tanggal 21 Mei 2015, maksud dan tujuan Perseroan ialah berusaha dalam bidang jasa, perdagangan, perindustrian, pertambangan, pertanian, pengangkutan, dan pembangunan. Perusahaan merupakan induk Perusahaan dari beberapa Entitas Anak dan bergerak dalam bidang investasi.
34
Saat ini kegiatan usaha Perseroan telah beraneka ragam, namun tetap dalam konteks fokus yang terkendali pada 3 investasi strategis yang memiliki prospek pertumbuhan yang tinggi, antara lain: a. Sektor media yang seluruh bisnisnya dikonsolidasikan di bawah unit usaha MCOM dan memiliki fokus utama bisnis Entitas Anak: • pada lini usaha media berbasis iklan dan konten, media penyiaran dan cetak melalui MNCN, • pada lini usaha pendapatan berbasis langganan melalui MNCSV dan MNC Kabel Mediacom (“MKM”) • pada lini usaha media berbasis online, • media pendukung, infrastruktur dan lain-lain. b.
Bisnis jasa keuangan Perseroan yang dikonsolidasikan di bawah induk perusahaan MKAP yang memiliki Entitas Anak di sektor asuransi, pembiayaan, sekuritas, manajemen investasi dan jasa perbankan. Secara lebih rinci, bidang usaha jasa keuangan yang dikembangkan adalah sebagai berikut: • • • • • • •
c.
3.
MNC Bank yang membidik pasar korporasi dan konsumen. MNCF yang fokus pada pembiayaan konsumen dengan mayoritas portofolio pada pembiayaan rumah bekas dan mobil bekas. MNCGU yang fokus pada nasabah korporasi untuk pembiayaan sewa guna usaha (financial lease) alat-alat berat, permesinan dan alat kesehatan termasuk anjak piutang. MNC Life yang menawarkan produk perlindungan yang mencakup asuransi jiwa dan kesehatan. MNCAI yang menyediakan beragam produk asuransi umum yang inovatif yang ditargetkan pada pelanggan ritel dan korporasi. MNCS yang menyediakan jasa pialang saham dan instrumen berpendapatan tetap, jasa transaksi saham secara online, penjamin emisi dan penasihat jasa keuangan serta riset. MNCAM yang menyediakan beragam reksadana yang luas dengan profil risiko yang berbeda, reksadana yang berbasis di luar negeri, private equity dan unit link manajemen aset yang bekerja sama dengan MNC Life.
Sektor properti yang bisnisnya dikonsolidasi melalui MNCL secara umum mengelola bidang properti dengan fokus utama pada lini usaha pembangunan kawasan resort, hotel, vila, sarana hiburan seperti lapangan golf, pembangunan properti umum, investasi dan manajemen.
INDUSTRI Badan Pusat Statistik (BPS) melaporkan, pertumbuhan ekonomi Indonesia di kuartal I hanya mencapai 4,71% dan turun menjadi 4,67% di kuartal II, mulai menunjukkan titik balik di kuartal III menjadi 4,73% dan akhirnya menguat hingga 5,04%. Secara tahunan, pertumbuhan ekonomi Indonesia tahun 2015 mampu mencapai 4,79%. Pertumbuhan tersebut terjadi pada hampir semua lapangan usaha ekonomi. Pertumbuhan tertinggi dicapai oleh Lapangan Usaha Informasi dan Komunikasi yang tumbuh sebesar 10,06%. Secara kuartal, PDB kuartal IV tahun 2015 tumbuh 5,04% dibanding kuartal IV tahun 2014, dimana pertumbuhan tertinggi terjadi di lapangan usaha jasa keuangan dan asuransi sebesar 12,52%. Tetapi membaiknya pertumbuhan pada kuartal IV setelah mencatat level terendah pada kuartal II memberikan pesan positif bagi para pelaku usaha dan investor. Upaya pemerintah menjaga laju inflasi patut diapresiasi. Tingkat inflasi tahunan hanya mencapai 3,35%, jauh lebih rendah dibandingkan tahun 2014 yang mencapai 8,36%. Keberhasilan pemerintah mengendalikan harga bahan pokok dengan menjamin pasokan bahan pangan terbukti mampu meredam tingginya permintaan pasar. Walaupun tidak dapat dipungkiri pelemahan transaksi di tingkat eceran juga berkaitan dengan penurunan daya beli masyarakat. Daya beli masyarakat sudah sangat menurun akibat pelambatan ekonomi. Di tahun 2015 konsumsi rumah tangga hanya tumbuh sebesar 4,96%, sementara pada tahun 2013 sebesar 5,43% dan tahun 2014 sebesar 5,16%. Dengan demikian, konsumsi rumah tangga selama 3 tahun berturut-turut cenderung turun. Di sisi lain, konsumsi pemerintah baik melalui belanja maupun investasi berhasil menopang perbaikan pertumbuhan ekonomi. Investasi dan belanja pemerintah sama-sama tumbuh lebih tinggi dibandingkan 35
pada tahun 2014. Di 2015, investasi tumbuh 5,07% dan belanja pemerintah tumbuh 5,38%. Artinya, peran pemerintah sudah mulai efektif dalam ikut menjaga agar perlambatan tidak terlalu dalam. Survey indeks keyakinan konsumen oleh BI pada bulan Desember menunjukkan tren meningkat dibandingkan bulan sebelumnya walaupun belum setinggi tahun lalu. Survei bulanan ini sudah dilakukan sejak Oktober 1999 terhadap 4.600 rumah tangga sebagai responden di 18 kota di Indonesia. Indeks keyakinan konsumen pada Desember 2015 mencapai 107,5 atau naik 3,8 poin dari bulan sebelumnya. Perbaikan indeks keyakinan konsumen tersebut didorong oleh perbaikan indeks ekspektasi konsumen terhadap kondisi ekonomi Indonesia dalam enam bulan mendatang dan indeks kondisi saat ini. Ekspektasi konsumen terhadap kondisi ekonomi pada enam bulan mendatang membaik karena konsumen memperkirakan akan terjadi perbaikan pada lapangan kerja dan pendapatan. Indeks Tendensi Bisnis (ITB) sebagai indikator perkembangan ekonomi usaha berdasarkan Survei Tendensi Bisnis yang dilakukan oleh Badan Pusat Statistik (BPS) dan Bank Indonesia (BI) dapat menggambarkan kondisi bisnis dan perekonomian sepanjang tahun 2015. BPS mencatat ITB kuartal I sebesar 96,30, jauh menurun dibandingkan ITB pada kuartal IV 2014 sebesar 104,07. Memasuki kuartal II, optimisme dunia usaha terhadap kondisi perekonomian Indonesia terlihat meningkat. Para pelaku bisnis percaya bahwa pemerintah dapat memperbaiki kinerja perekonomian Indonesia saat ini. BPS mencatat ITB kuartal II yang mencapai 105,40, meningkat sedikit menjadi 106,04 pada kuartal III, dan tetap stagnan diposisi 105,22 pada kuartal IV. Pada kuartal IV, nilai tukar Rupiah juga menguat tajam mencapai level Rp13.288 per Dolar AS dan ditutup di level Rp13.795 per Dolar AS pada 31 Desember 2015. Penguatan nilai tukar Rupiah menumbuhkan harapan baru. Banyak investor global membawa uangnya kembali ke Indonesia karena melihat potensi pertumbuhan ekonomi yang masih menjanjikan. Tren investasi di sektor riil menunjukkan kecenderungan positif dan terus mengalir. Badan Koordinasi Penanaman Modal (BKPM) mencatat realisasi foreign direct investment (FDI) sepanjang tahun 2015 mencapai Rp545,4 triliun, naik 17,8% dibandingkan tahun 2014 sebesar Rp463,1 triliun. Bisnis Perseroan yang bertumpu pada tiga pilar, yaitu media, jasa keuangan, dan properti, memilliki tantangan yang berbeda-beda terkait dengan dinamika situasi ekonomi dan dunia usaha di sepanjang tahun 2015. 4.
KECENDERUNGAN DAN PROSPEK USAHA Perlambatan perekonomian global masih akan terus berlanjut sehingga kinerja ekspor Indonesia terutama untuk komoditas andalan seperti batu bara, minyak kelapa sawit mentah (CPO), dan karet belum menunjukkan perbaikan. Tetapi situasi pasar global, terutama pasar keuangan, tampaknya semakin pasti seiring dengan kebijakan Bank Sentral AS menaikkan suku bunga secara bertahap dan dapat diprediksi. Dengan adanya kepastian di pasar keuangan global, diharapkan ekonomi di Tiongkok, Jepang, dan Eropa akan segera menemukan titik balik pemulihan sehingga pasar ekspor segera kembali membaik. Pemerintah telah menargetkan pertumbuhan ekonomi 2016 sebesar 5,3%. Target tersebut cukup realistis mengingat titik balik pertumbuhan pada kuartal IV 2015 yang mengindikasikan bahwa kepercayaan masyarakat mulai tumbuh. Proyek-proyek infrastruktur seperti jalan tol, bendungan, pelabuhan, dan bandara serta pembangkit listrik 35.000 MW sudah dimulai sehingga menimbulkan efek domino yang besar dan mampu menggerakkan perekonomian. Setiap proyek tentu membutuhkan pendanaan bank dan produk-produk jasa keuangan lainnya seperti asuransi konstruksi, asuransi jaminan pelaksanaan (performance bond), jaminan uang muka (advance payment bond) dan sebagainya. Jika perbankan tumbuh, maka semua industri jasa keuangan seperti manajemen aset, sekuritas dan asuransi otomatis ikut bertumbuh. Hal ini akan berdampak positif bagi Perseroan yang memiliki portofolio yang lengkap di bisnis jasa keuangan. Pilar keempat yaitu investasi finansial memiliki peluang besar untuk berinvestasi di proyek-proyek infrastruktur dan menjadi penyeimbang bagi ketiga pilar lainnya dalam menjaga pertumbuhan yang stabil.
36
Sektor Media Pertumbuhan industri media di Indonesia memiliki hubungan langsung dengan kegiatan dunia usaha dan industri periklanan, khususnya bagi televisi free-to-air (FTA) yang berbasis iklan. Hingga saat ini media televisi adalah satu-satunya media audio visual yang mampu menjangkau sasaran masyarakat luas. Media online/mobile akan menjadi pasar terbesar industri periklanan di masa depan. Saat ini posisi media online telah sedikit demi sedikit menggerus pangsa pasar koran dan majalah. Dengan semakin banyaknya pemain media online, alternatif media ini mulai diperhitungkan oleh banyak pemasang iklan sebagai media strategis untuk mempromosikan produknya. Besarnya potensi pasar mobile (media sosial) bagi industri periklanan telah diramalkan perusahaan konsultan global McKinsey, yang menyatakan konsumsi internet Indonesia pada 2017 akan mencapai tingkatan terabyte dari tingkatan gigabyte saat ini. Dari tingkat tersebut, 30% konsumen diperkirakan akan siap melakukan pembelian secara online, sementara 25% diperkirakan akan mempertimbangkan untuk membeli secara online. Sementara Pusat Riset Pew Internet & American Life Project berdasarkan hasil surveinya di tahun 2013 telah menunjukkan pasar mobile akan menjadi pasar industri periklanan. Perseroan akan terus meningkatkan kinerja anak-anak usaha di bidang media untuk mempertahankan posisi MNC Group sebagai “the largest and the most integrated media company” di Asia Tenggara. Pertumbuhan perusahaan di bidang media juga akan didorong melalui akuisisi dan pengembangan beberapa proyek baru yang diharapkan dapat direalisasikan pada tahun ini. Sektor Jasa Keuangan Industri jasa keuangan di Indonesia masih memiliki peluang pertumbuhan yang luas. Hal ini tercermin dari peningkatan aset bank komersial (bank umum konvensional dan bank umum syariah) yang tumbuh 9% dari Rp5.615,15 triliun pada Desember 2014 menjadi Rp6.132,58 triliun pada Desember 2015. Kenaikan nilai aset bank komersial didorong oleh semakin meningkatnya aktivitas perusahaan penjaminan kredit, bisnis kartu kredit dan pembiayaan konsumen. Penetrasi asuransi jiwa di Indonesia masih menjadi salah satu yang terendah di kawasan Asia. Di sisi lain, kelas menengah Indonesia diperkirakan akan tumbuh pesat dan akan menjadi prospek yang potensial untuk meningkatkan pertumbuhan bisnis asuransi jiwa. Pertumbuhan kelas menengah yang sangat cepat di Indonesia akan meningkatkan konsumsi dan pengeluaran bebas (diskresioner) dan juga mendorong sektor simpanan dan investasi. Kondisi ini memberikan prospek yang menguntungkan bagi lembaga keuangan di Indonesia yang tidak hanya didukung oleh permodalan yang kuat tetapi juga menyediakan produk keuangan secara end-to-end. Menyikapi peluang tersebut, unit-unit usaha di bawah MKAP akan dikembangkan untuk menjadi “the most reliable and integrated financial services in Indonesia”. Sinergi antar Entitas Anak akan terus ditingkatkan antara lain melalui cross-selling product dan kegiatan pemasaran bersama. Dengan dukungan struktur permodalan, pengembangan akan dilakukan melalui pertumbuhan organik dan anorganik, dimana pada saat ini Perseroan sedang menjajaki kemungkinan merger untuk bank dan akuisisi sebuah perusahaan pembiayaan. Sektor Properti Percepatan pembangunan infrastruktur yang dilakukan pemerintah mampu mengubah peta industri properti secara signifikan. Pembangunan jalan tol dan jaringan rel kereta api di berbagai wilayah membuat konektivitas antar kota menjadi lebih mudah dan cepat. Misalnya pembangunan kereta cepat (high speed train/HST) Jakarta - Bandung yang terintegrasi dengan moda transportasi Light Rail Transit (LRT) menuju ke berbagai tempat di Bandung, dan terhubung dengan Mass Rapid Transit (MRT) di Jakarta, menjadikan wilayah di sekitar Bandung dan Jabodetabek akan semakin terkoneksi. Ruas jalan tol Ciawi-Sukabumi akan semakin meningkatkan nilai proyek di Lido, Bogor.
37
Wilayah Jabodetabek yang mencakup Jakarta, Bogor, Depok, Tangerang dan Bekasi secara total memiliki populasi mencapai 30 juta orang di mana 50% diantaranya termasuk kategori produktif. Saat ini terdapat 2,4 juta komuter yang melakukan perjalanan ulang-alik dari tempat tinggalnya di kota-kota satelit sekitar Jakarta ke pusat bisnis Jakarta, baik dengan kendaraan pribadi maupun kendaraan umum. Dengan perbaikan dan pembangunan sarana transportasi massal baru termasuk HST, LRT dan MRT, pengembangan kota-kota mandiri baru di kawasan yang dilalui moda transportasi modern tersebut akan tumbuh pesat. Seiring dengan semakin tingginya harga lahan dan tingkat kompetisi di Jakarta, pengembangan properti telah semakin menyebar ke kota-kota lain termasuk di luar Pulau Jawa. Saat ini pengembangan properti di Indonesia telah menyebar ke kota-kota seperti Bali, Semarang, Yogyakarta, Balikpapan, dan Makassar. Perkembangan properti di kota-kota tersebut terutama terjadi karena tumbuhnya permintaan baru berkaitan dengan meningkatnya aktivitas sektor pariwisata, eksplorasi sumber daya alam dan pembangunan infrastruktur. Selain residensial, properti komersial yang meliputi perkantoran, apartemen, ritel dan hotel juga turut berkembang. Pertumbuhan populasi secara langsung mendukung perkembangan industri properti, khusunya tempat tinggal. Tak hanya itu, dengan bertambah baiknya kondisi infrastruktur perkotaan, kebutuhan masyarakat akan selalu meluas pada tempat tinggal, area perkantoran, serta pusat hiburan. Kondisi inilah yang memberikan keyakinan pada Perseroan bahwa industri properti masih memiliki masa depan yang menjanjikan. Tidak terdapat kecenderungan, ketidakpastian, permintaan, komitmen, atau peristiwa yang dapat mempengaruhi secara signifikan penjualan bersih atau pendapatan usaha, pendapatan dari operasi berjalan, profitabilitas, likuiditas, atau sumber modal, atau peristiwa yang akan menyebabkan informasi keuangan yang dilaporkan tidak dapat dijadikan indikasi atas hasil operasi atau kondisi keuangan masa datang. 5.
PEMASARAN DAN PENGEMBANGAN USAHA PERSEROAN Dengan semakin majunya dunia media, beberapa rencana pemasaran dan pengembangan usaha sektor media antara lain: - pada bisnis konten dan iklan, MNCN akan terus membangun kekuatan secara sinergis melalui kehadiran iNews TV dengan pendorong pertumbuhan utama lainnya yang terdiri dari RCTI, MNCTV, Global TV dan 22 saluran eksklusif MNCSV sambil terus berupaya menyajikan program-program TV favorit dan menarik, terus menjalin kerjasama dengan Bursa Efek Indonesia dengan menghadirkan Channel Indonesia Business Capital Market (IBCM). - pada bisnis TV berbayar, MNCSV terus berupaya menawarkan pelayanan berkualitas premium berorientasi pada pelanggan dan fokus pada pengembangan jaringan penjualan yang luas, Meningkatkan kecepatan merespons pelanggan, meningkatkan kualitas pelayanan serta meluncurkan program member get member. - pada bisnis media berbasis online, MNC Shop terus mengembangkan pelayanannya dengan memberikan metode pembayaran dan pengiriman yang mudah, serta terjamin keamanannya. Okezone.com melakukan berbagai langkah pengembangan dan peningkatan kinerja. Dari sisi kuantitas, Okezone.com menerbitkan sekitar 610 berita setiap hari, terbanyak di Indonesia. Perseroan juga memperkuat kerja sama dengan 43 agency dan 51 pengiklan di Indonesia. Selain Okezone.com, Perseroan juga memiliki online streaming yaitu Okezone.tv yang dikenal sebagai premier online TV streaming Indonesia. Bisnis mobile dan PC games yang dioperasikan oleh Le Tang telah membuat aplikasi mobile games “Bonnie Bear” dan “Armor Heroes” yang berbasis di Tiongkok. Mobile games Boonie Bears 2 (BB2) dan Armor Heroes diunduh lebih dari 320 juta kali sampai saat ini. Di tahun 2016, digitalisasi seluruh unit usaha financial services antara lain: shared services, digitalisasi database, DRC (Disaster Recovery Center) dan proses bisnis lainnya akan segera terealisasi untuk mendukung percepatan pengembangan bisnis dan peningkatan kerja entitas. Rencana pengembangan masing-masing unit usaha sektor jasa keuangan adalah sebagai berikut: - MNCF akan tetap fokus pada pembiayaan mobil dan KPR di mana sumber pembiayaannya berasal dari joint financing dengan MNC Bank dan pinjaman dari Bank BUMN seperti BNI dan Bank Mandiri; 38
- MNC Life akan fokus pada produk unit-link dan produk lainnya yang dijual melalui bancassurance; - MNCAM akan bekerja sama dengan MNC Life dalam produk unit-link, selain mengembangkan reksadana tradisional, juga mengembangkan private equity dan offshore funds; - MNCS akan melakukan penguatan unit bisnis seperti unit fixed income dan investment banking, pengembangan sistem online trading dan perluasan jaringan dengan menambah cabang-cabang baru untuk meningkatkan market share dan peringkat MNC Securities; - MNCAI akan mengembangkan produk yang lebih variatif dan tingkat premi yang lebih kompetitif, juga memperkuat proses klaim, kualitas agen dan rekanan bengkel; - MNC Bank akan meningkatkan kinerjanya melalui penerapan strategi bisnis yang terfokus pada online banking dan mobile banking, serta peningkatan kualitas sumber daya manusia; - MNCGU akan fokus pada pembiayaan korporasi antara lain leasing alat berat, mesin, peralatan kesehatan dan factoring. Demi memperkuat posisinya menjadi perusahaan properti terdepan yang andal dan terpercaya melalui inovasi strategis, pengembangan lokasi dan jasa manajemen properti terbaik sesuai dengan visinya, MNCL mulai melakukan ekspansi bisnis melalui akuisisi beberapa perusahaan properti, dalam rangka pengembangan usaha demi pertumbuhan berkelanjutan. MNCL menjelma menjadi induk perusahaan dengan sejumlah anak perusahaan yang kegiatan usahanya adalah membangun, mengembangkan, dan mengelola aset-aset properti, serta menyediakan jasa tenaga kerja alih daya (outsourcing) seperti tenaga kebersihan (housekeeping), keamanan (security) dan lain-lain. Perkembangan bisnis MNCL tiap tahunnya semakin pesat dan semakin beragamnya produk serta layanan yang dimiliki MNCL memberikan nilai tambah di mata investor, pemegang saham, maupun pemangku kepentingan lainnya. MNCL juga semakin percaya diri dengan memiliki portofolio investasi pada sejumlah perusahaan pengembang terpecaya yang mempunyai produk properti berkualitas, seperti pusat perbelanjaan, hotel, residensial (apartemen) dan lapangan golf. Dengan perluasan usaha yang berkelanjutan, Perseroan melaksanakan target usaha jangka panjang untuk menjadi perusahaan terkemuka dalam bisnis properti terpadu yang memfokuskan diri pada pengembangan kawasan resor terpadu di Indonesia. Dalam rangka mempertahankan posisinya sebagai salah satu pemain unggul di bidang properti, Perseroan juga akan mengimplementasikan serangkaian strategi pemasaran sebagai berikut: - Menjaga tarif sewa dengan harga yang kompetitif dan selalu berada dalam koridor tarif sewa yang aktual pasaran; - Menjaga kualitas pelayanan sehingga penyewa selalu merasa aman dan nyaman bekerja di area perkantoran yang disewanya; - Melakukan preventive maintenance, sehingga meminimalisasi kemungkinan terjadinya kerusakan yang menyebabkan terhentinya operasi; - Melakukan program efisiensi secara berkelanjutan untuk mencapai biaya yang optimal untuk setiap unit bisnis; - Meningkatkan layanan dan jaringan Unit Bisnis Perseroan di seluruh Indonesia melalui cara-cara berikut: Membuat laporan operasional bulanan untuk memonitor kinerja setiap unit bisnis Perseroan; Optimalisasi teknologi internet dalam komunikasi dengan dan antar unit bisnis; Secara rutin meningkatkan koordinasi dengan setiap manajer unit bisnis untuk meningkatkan kinerjanya. Selain itu, Perseroan akan melakukan perluasan usaha ke sektor energi dan sumber daya alam melalui perusahaan tambang batu bara di Sumatera Selatan yang telah diakuisisi dengan membangun pembangkit listrik mulut tambang. 6.
PERSAINGAN USAHA Perseroan senantiasa dihadapkan pada persaingan dari perusahaan lainnya. Perseroan berupaya untuk menciptakan keunggulan kompetitif dalam bidang media, keuangan maupun properti. Adanya dukungan kuat antara jasa keuangan, properti maupun dari media Grup MNC dalam mempromosikan “brand awareness” untuk setiap produk Perseroan akan memperkuat kepercayaan pelanggan dan menjangkau 39
wilayah geografis yang luas. Salah satu prestasi Perseroan dalam upaya memajukan usahanya tercermin melalui tercatatnya nama Perseroan di IDX monthly statistic Maret 2016 sebagai perusahaan ke-1 dalam kategori 20 Most Active Stocks by Total Trading Volume. Perseroan melalui Entitas Anaknya telah mengembangkan bisnis media yang lengkap berupa media berbasis konten dan iklan di TV, radio maupun media cetak. Ditambah dengan adanya media berbasis pelanggan yang menyuguhkan aneka ragam program favorit sesuai kebutuhan penonton dan media online yang menyajikan berbagai berita maupun games. Hal tersebut tentunya mempengaruhi Perseroan lebih mampu menarik masyarakat daripada perusahaan pesaing media lainnya. Berdasarkan IDX Yearly Statistic 2015, MNC menempati posisi ke-16 dalam kategori 50 Most Active by Trading Frequency. Perseroan telah membangun sebuah jasa keuangan yang terintegrasi dan bergengsi yang dapat menyediakan jasa keuangan yang lengkap yang terdiri dari MNC Bank, MNC Life (asuransi jiwa), MNCAI (asuransi umum), MNCF (jasa pembiayaan), MNCS (perantara pedagang efek dan investment banking) dan MNCAM. Sinergi diantara anak usaha di bawah Perseroan dan MNC Media akan membedakan produk dan jasa serta kinerja Perseroan dibandingkan pemain lainnya di industri jasa keuangan. Tren di masa depan adalah semakin bertumbuhnya transaksi melalui internet/situs sehingga MNC Media telah melakukan pemasangan jaringan kabel fiber optic yang tercanggih untuk menyediakan jasa internet broadband yang akan menjadi suatu keunggulan kompetitif yang signifikan untuk Perseroan sehingga akan tercapai pertumbuhan jangka panjang yang berkesinambungan. Berdasarkan data IDX Monthly Statistic March 2016, MNCS menduduki peringkat 16 sebagai perusahaan yang masuk dalam kategori 20 Most Active Brokerage Houses in Total Value. Berdasarkan data IDX Annually 2014, MNCS berada di peringkat 16 untuk perusahaan sekuritas yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia dan urutan ke-3 untuk perusahaan sekuritas lokal di Indonesia. Salah satu faktor yang menyebabkan peningkatan tersebut adalah adanya 16 cabang MNCS yang tersebar di Pulau Jawa, Sulawesi, Kalimantan dan Sumatera. 7.
STRATEGI PERSEROAN Untuk tahun 2016, bisnis Perseroan masih akan mengandalkan media, khususnya televisi berbasis iklan. Namun, sejalan dengan itu, Perseroan juga berkomitmen untuk mengembangkan unit bisnis lain secara bersamaan. Beberapa strategi yang disiapkan oleh Perseroan adalah: - Memperkuat kerja sama antarEntitas Anak di lingkungan kelompok usaha Perseroan. Model seperti terbukti memberikan benefit bagi kinerja Perseroan melalui efisiensi operasional dan peningkatan pendapatan. - Mendorong potensi keuntungan dengan memanfaatkan brand MNC untuk bisnis yang bervariasi. - Memperkuat bisnis media melalui peningkatan pangsa penonton pada televisi free to air (FTA) penambahan jumlah kanal pada televisi berbayar, serta terus mengembangkan bisnis online sebagai new media. - Menghadirkan produk properti berkualitas tinggi guna meningkatkan kemampuan bersaing di pasar. - Mencari peluang-peluang usaha strategis sebagai aktivitas investasi. Khusus di sektor media, untuk strategi Perseroan di tahun 2016, akan berfokus pada 3 area bisnis dan memperkuat posisi sebagai market leader: - Fokus pada 5 motor utama pertumbuhan yaitu free to Air TV (RCTI, MNC TV, Global TV), jaringan nasional iNews TV, serta pengembangan bisnis content melalui MNC Channels. - Memperkuat bisnis media berbasis pelanggan dengan memperluas pengembangan bisnis melalui inisiatif MNC Play Media broadband. - Peluang dan pertumbuhan yang menjanjikan dari berbagai bisnis online media seperti WeChat, MNC Shop, pengembang Mobile Games Le Tang yang telah go public, dan Okezone sebagai portal berita online. Strategi umum sektor jasa keuangan adalah: - Fokus pada pengembangan bisnis yang besar, yaitu perbankan dan asuransi. - Melakukan konsolidasi di bisnis jasa keuangan Perseroan, mengingat secara fondasi saat Perseroan sudah memiliki seluruh lini bisnis jasa keuangan, setelah masuknya MNC Bank. 40
-
Melakukan joint financing antara perbankan dengan perusahaan pembiayaan yang dimiliki oleh Perseroan, dengan tetap menjaga manajemen risiko dengan baik. Bekerja sama dengan investor luar untuk mengembangkan bisnis jasa keuangan Perseroan, khususnya di bidang asuransi dan pembiayaan.
Dalam bidang properti, MNCL berkomitmen untuk meraih kemajuan yang signifikan melalui strategi operasional yang tepat dan kompetitif. Upaya ini dilakukan melalui beragam inisiatif pengembangan dan akuisisi proyek yang strategis dan berskala besar. 8.
TATA KELOLA PERUSAHAAN YANG BAIK Jajaran direksi dan manajemen Perseroan memiliki komitmen yang tinggi untuk melaksanakan tugas Perseroan dengan senantiasa mengedepankan prinsip-prinsip tata kelola perusahaan yang baik dan konsisten. Perseroan memandang penerapan Tata Kelola Perusahaan yang Baik atau Good Corporate Governance (GCG) sebagai hal yang penting karena GCG berfungsi sebagai pedoman agar segenap keputusan yang diambil dilandasi nilai-nilai moral yang tinggi dan sangat berintegritas, patuh terhadap Peraturan Perundang-undangan dan kesadaran akan tanggung jawab sosial perusahaan sosial atau Corporate Social Responsibility (CSR) terhadap pihak-pihak yang berkepentingan (stakeholders). Selain itu, penerapan GCG juga merupakan salah satu faktor penting dalam pembentukan perusahaan modern dan profesional agar dapat memenangkan persaingan bisnis dalam era perekonomian globalisasi. Perseroan telah memiliki Komite Audit dan Komite Remunerasi sebagai bagian dari realisasi pelaksanaan GCG. Selain itu, Sekretaris Perusahaan selalu memastikan bahwa Perseroan menyampaikan laporan keuangan secara berkala dan tepat waktu kepada pihak regulator. Hal ini dilakukan sebagai bagian dari penerapan transparansi Perseroan. Rapat rutin antara Direksi dan Dewan Komisaris, serta rapat dengan komite-komite untuk membahas hal-hal terkait keberlangsungan usaha Perseroan senantiasa dilakukan sesuai aturan yang berlaku. Di dalam penerapannya, prinsip-prinsip transparansi, akuntabilitas, tanggungjawab, kemandirian, disiplin dan kewajaran dikedepankan, demi peningkatan kinerja dan citra perusahaan. GCG diperlengkapi Code of Conduct, yang berisi pedoman etika usaha dan etika kerja bagi pimpinan, karyawan dan stakeholder lainnya. Perseroan beserta seluruh unit bisnisnya menjunjung tinggi dan berkomitmen penuh untuk menerapkan prinsip GCG dalam mengimplementasikan bisnis Perseroan. Perseroan berupaya untuk tetap terus mempertahankan dan menumbuhkan kepercayaan para investor kepada Perseroan melalui penyediaan informasi berbentuk laporan melalui media massa, laporan berkala, public expose, Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) melalui korespondensi langsung yang menganut prinsip keterbukaan, keakuratan dan akuntabilitas.
9.
HAK KEKAYAAN INTELEKTUAL (HaKI) Perseroan dan Entitas Anak memiliki HaKI sebagaimana diuraikan dalam tabel di bawah ini. a. Merek No.
Nama Program/ Produk
Perseroan 1. MNC Corporation + Logo MCOM 2. Globalmedia.com 3. Globalmedia.com 4. Globalmedia.com 5. Globalmedia.com 6. Globalmedia.com 7. Globalmedia.com 8. Globalmedia.com 9. Globalmedia.com 10. Globalmedia.com MKAP 11. Merek MNC Financial Services + Logo
Kelas
Tanggal Penerimaan Permohonan/ Pendaftaran
36
2-Feb-12
Proses pendaftaran
Perseroan
16 09 18 25 40 38 41 42 35
29-Agust-09 31-Mar-09 3-Jun-09 31-Mar-09 31-Mar-09 31-Mar-09 31-Mar-09 31-Mar-09 31-Mar-09
Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran Proses pendaftaran
MCOM MCOM MCOM MCOM MCOM MCOM MCOM MCOM MCOM
36
2-Feb-12
Proses pendaftaran
MKAP
41
Keterangan/ Masa Berlaku
Atas Nama
b.
Hak Cipta No.
Nomor Pendaftaran dan Tanggal Pendaftaran
MKAP 1. 05936/14 Juni 2012
MCOM 2. 035333
Judul Ciptaan
Jenis Ciptaan
Tanggal Diumumkan dan Tempat
Jangka Waktu
MNC Financial Services
Seni Logo
16 Desember 2011 di Jakarta
50 tahun sejak pertama kali diumumkan.
PT. Global Mediacom Tbk
Seni Logo
17 Agustus 2007, di Jakarta
50 tahun sejak pertama kali diumumkan
EKUITAS Tabel berikut ini menggambarkan posisi ekuitas Perseroan dan Entitas Anak yang bersumber dari Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak. Laporan Keuangan Konsolidasian Perseroan dan Entitas Anak untuk tahun-tahun yang berakhir pada 31 Desember 2015, 2014 dan 2013 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited) dengan pendapat wajar tanpa modifikasian untuk semua hal yang material dengan penekanan suatu hal sehubungan dengan kasus legal PT Cipta Televisi Pendidikan Indonesia (Entitas Anak MNCN) dan penerapan PSAK 24 (revisi 2013), Imbalan Kerja pada tahun 2014 yang dilakukan secara retrospektif. Keterangan
2015 EKUITAS Modal saham: Modal dasar Rp115.000 juta saham dengan nilai nominal Rp100 per saham Modal ditempatkan dan disetor penuh 38.902.106.607 saham pada 31 Desember 2015, 38.739.193.407 saham pada 31 Desember 2014 dan 35.900.092.807 saham pada 31 Desember 2013 3.890.210 Tambahan modal disetor 3.314.384 Modal lain-lain - opsi saham karyawan 28.320 Selisih transaksi perubahan ekuitas entitas anak 1.759.771 Selisih transaksi perubahan ekuitas entitas asosiasi 697.586 Selisih transaksi ekuitas dengan pihak nonpengendali 50.481 Pendapatan komprehensif lain 328.156 Saldo laba: Ditentukan penggunaannya 4.000 Tidak ditentukan penggunaannya 377.284 Dikurangi biaya perolehan saham diperoleh kembali – 436.816.600 saham pada 31 Desember 2015, 512.023.100 saham pada 31 Desember 2014 dan 652.638.000 saham pada 31 Desember 2013 (110.392) Ekuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk 10.339.800 Kepentingan non pengendali 12.394.059 JUMLAH EKUITAS 22.733.859 * Disajikan kembali sehubungan dengan penerapan PSAK 24 (revisi 2013) “ Imbalan Kerja”.
(dalam jutaan Rupiah) 31 Desember 2014* 2013*
3.873.919 3.244.652 24.361 1.646.087 623.198 68.103 196.402
3.590.009 2.419.450 28.354 718.886 168.422 221.552
3.000 1.358.358
2.000 1.281.700
(111.412) 10.926.668 11.618.590 22.545.258
(184.991) 8.245.382 8.591.442 16.836.824
Tabel di bawah ini menunjukkan komposisi dan struktur permodalan Perseroan sebelum Penambahan Modal HMETD dan setelah Penambahan Modal HMETD dengan asumsi Penambahan Modal Tanpa HMETD dilaksanakan setelah Penambahan Modal Dengan HMETD dilaksanakan, Jumlah HMETD sebanyak-banyaknya 7.780.421.321 saham dengan nilai nominal Rp100 per saham maka struktur permodalan dan susunan pemegang saham Perseroan sebelum dan sesudah dilaksanakannya PUT V secara proforma, adalah sebagai berikut:
42
Permodalan
Modal Dasar Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: HT Investment Development Ltd UOB Kay Hian (Hongkong) Ltd Hary Tanoesoedibjo PT Bhakti Panjiwira Masyarakat (Dibawah 5%) Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh Saham dalam Portepel
Sebelum Penambahan Modal HMETD Jumlah Saham Nilai Nominal % (Rp100 per saham) 115.000.000.000 11.500.000.000.000 9.088.835.716 8.402.553.000 8.069.482.900 5.113.807.112 8.227.427.879 38.902.106.607 76.097.893.393
908.883.571.600 840.255.300.000 806.948.290.000 511.380.711.200 822.742.787.900 3.890.210.660.700 7.609.789.339.300
Setelah Penambahan Modal HMETD Jumlah Saham Nilai Nominal % (Rp100 per saham) 115.000.000.000 11.500.000.000.000
23,4 21,6 20,7 13,1 21,1 100,0
10.906.602.859 10.083.063.600 9.683.379.480 6.136.568.534 9.872.913.455 46.682.527.928 68.317.472.072
1.090.660.285.920 1.008.306.360.000 968.337.948.000 613.656.853.440 987.291.345.480 4.668.252.792.840 6.831.747.207.160
23,4 21,6 20,7 13,1 21,1 100,0
Pemegang saham yang tidak melaksanakan haknya akan mengalami penurunan persentase kepemilikan (dilusi) dalam jumlah maksimum sebesar 16,67% (enam belas koma enam puluh tujuh persen) setelah HMETD dilaksanakan. Apabila perubahan ekuitas Perseroan yang terjadi akibat adanya Penawaran Umum Terbatas V sebanyakbanyaknya 7.780.421.321 saham biasa atas nama atau sebesar 16,67% (enam belas koma enam puluh tujuh persen) dari modal ditempatkan dan disetor penuh Perseroan setelah PUT V dengan nilai nominal Rp100 (seratus Rupiah) setiap saham yang ditawarkan dengan harga pelaksanaan Rp185 (seratus delapan puluh lima Rupiah) per saham setelah dikurangi biaya emisi, maka proforma ekuitas berdasarkan posisi ekuitas sebagai berikut:
Keterangan
EKUITAS Modal saham: Modal dasar Rp115.000 juta saham dengan nilai nominal Rp100 per saham Modal ditempatkan dan disetor penuh – 38.902.106.607 saham pada 31 Desember 2015; 38.739.193.407 saham pada 31 Desember 2014 dan 35.900.092.807 saham pada 31 Desember 2013 Tambahan modal disetor Modal lain-lain - opsi saham karyawan Selisih transaksi perubahan ekuitas entitas anak Selisih transaksi perubahan ekuitas entitas asosiasi Selisih transaksi ekuitas dengan pihak nonpengendali Pendapatan komprehensif lain Saldo laba: Ditentukan penggunaannya Tidak ditentukan penggunaannya Dikurangi biaya perolehan saham diperoleh kembali 436.816.600 saham pada 31 Desember 2015; 512.023.100 saham pada 31 Desember 2014 dan 652.638.000 saham pada 31 Desember 2013 Ekuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk Kepentingan non pengendali JUMLAH EKUITAS
Posisi ekuitas menurut laporan keuangan per 31 Des 2015
Perubahan Ekuitas setelah 31 Des 2015 seandainya telah terjadi PUT V sebesar 7.780.421.321 saham dengan nilai nominal Rp100 dengan harga penawaran Rp185
Proforma Ekuitas per 31 Des 2015 setelah PUT V dan peningkatan modal ditempatkan dan disetor dengan nilai nominal Rp100 setiap saham
3.890.210
778.042
4.668252
3.314.384 28.320 1.759.771 697.586 50.481 328.156
657.736*
3.972.120 28.320 1.759.771 697.586 50.481 328.156
4.000 377.284 (110.392)
4.000 377.284 (110.392)
10.339.800
1.435.778
11.775.578
12.394.059 22.733.859
1.435.778
12.394.059 24.169.637
* Tambahan modal disetor setelah dikurangi biaya emisi sehubungan dengan Penawaran Umum Terbatas V sebesar Rp3.600 juta
KEBIJAKAN DIVIDEN Perseroan merencanakan akan membayar dividen kas kepada seluruh pemegang saham sekurang-kurangnya satu kali dalam setahun, dengan mempertimbangkan bahwa Perseroan adalah induk dari beberapa perusahaan, maka besarnya pembayaran dividen kas akan dikaitkan dengan keuntungan dari Entitas Anak dan/atau pendapatan dividen yang diterima Perseroan dari Entitas Anak pada tahun buku 2015 dan tahun-
43
tahun buku berikutnya, dengan tetap memperhatikan posisi keuangan atau tingkat kesehatan Perseroan dan Entitas Anak dan tanpa mengurangi hak dari RUPS. Sesuai dengan ketentuan UUPT, pembagian dividen hanya akan dilakukan apabila Perseroan memiliki saldo positif pada tahun buku yang bersangkutan. Manajemen Perseroan mengusulkan dasar perhitungan dividen kas (mana yang lebih rendah) sebagai berikut: - 15% dari laba Entitas Anak yang lebih 50% sahamnya dimiliki Perseroan - 25% dari penerimaan dividen yang diterima Perseroan dari seluruh Entitas Anak PERPAJAKAN CALON PEMBELI SAHAM DALAM PENAWARAN UMUM TERBATAS V INI DISARANKAN UNTUK BERKONSULTASI DENGAN KONSULTAN PAJAK MASING-MASING MENGENAI AKIBAT PERPAJAKAN YANG TIMBUL DARI PEMBELIAN, PEMILIKAN MAUPUN PENJUALAN SAHAM YANG DIBELI MELALUI PENAWARAN UMUM TERBATAS V INI. LEMBAGA DAN PROFESI PENUNJANG PASAR MODAL AKUNTAN PUBLIK KONSULTAN HUKUM NOTARIS BIRO ADMINISTRASI EFEK
: Osman Bing Satrio & Eny (anggota dari Deloitte Touche Tohmatsu Limited) : Jusuf Indradewa & Partners Legal Consultant : Kantor Notaris Aryanti Artisari, S.H., M.Kn. : PT BSR Indonesia
TATA CARA PEMESANAN SAHAM DAN/ATAU EFEK BERSIFAT EKUITAS Dalam rangka PUT V Perseroan telah menunjuk PT BSR Indonesia sebagai Pengelola Pelaksanaan Administrasi Saham dan Agen Pelaksanaan dalam rangka PUT V sesuai dengan Akta Perjanjian Pengelolaan Administrasi Saham dan Agen Pelaksanaan Dalam Rangka PUT V PT MNC Investama Tbk No.27 tanggal 4 Mei sebagaimana telah diubah dengan Akta Addendum Dan Pernyataan Kembali Perjanjian Pengelolaan Administrasi Saham Dan Agen Pelaksanaan Dalam Rangka Penawaran Umum Terbatas V PT MNC Investama Tbk No.11 tanggal 2 Juni 2016, yang keduanya dibuat di hadapan Aryanti Artisari, S.H., M.Kn., Notaris di Jakarta Selatan. Berikut ini adalah persyaratan dan tata cara pemesanan pembelian saham: 1.
Pemesan yang Berhak Para Pemegang Saham yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Saham (“DPS”) Perseroan pada tanggal 13 Juli 2016 pukul 16.15 WIB berhak untuk membeli saham dengan ketentuan bahwa setiap pemegang 5 (lima) saham berhak atas 1 (satu) HMETD, dimana setiap 1 (satu) HMETD memberikan hak kepada pemegangnya untuk membeli 1 (satu) Saham Baru dengan nilai nominal Rp100 setiap saham sebesar Harga Pelaksanaan sebesar Rp185 setiap saham. Apabila terdapat pecahan atas HMETD maka akan diadakan pembulatan ke bawah dan pecahan tersebut menjadi milik Perseroan dan harus dijual oleh Perseroan serta hasilpenjualannya dimasukkan ke rekening Perseroan. Pemesan yang berhak membeli Saham Baru adalah pemegang HMETD yang sah, yaitu Pemegang Saham yang memperoleh HMETD dari Perseroan dan belum menjual HMETD tersebut dan pembeli HMETD yang namanya tercantum dalam Sertifikat Bukti HMETD, atau dalam kolom endorsemen pada Sertifikat Bukti HMETD, atau daftar pemegang HMETD yang namanya tercatat dalam Penitipan Kolektif KSEI. Pemesan dapat terdiri atas perorangan, WNI dan/atau WNA dan/atau Lembaga dan/atau Badan Hukum/Badan Usaha, baik Indonesia atau Asing, sebagaimana diaturdalam UUPM dan Peraturan Pelaksanaannya. Untuk memperlancar serta terpenuhinya jadwal pendaftaran pemegang saham yang berhak, maka para pemegang saham yang memegang saham Perseroan dalam bentuk warkat yang akan menggunakan haknya untuk memperoleh HMETD dan belum melakukan pencatatan peralihan kepemilikan sahamnya disarankan untuk mendaftar Surat Kolektif Sahamnya untuk diregistrasi, yaitu sebelum batas akhir pencatatan dalam DPS yakni sebelum tanggal 13 Juli 2016.
44
2.
Distribusi Sertifikat Bukti HMETD Bagi Pemegang Saham yang sahamnya berada dalam sistem Penitipan Kolektif di KSEI, HMETD akan didistribusikan secara elektronik ke dalam rekening efek di KSEI melalui rekening efek Anggota Bursa dan/atau Bank Kustodian masing-masing di KSEI selambat-lambatnya 1 (satu) Hari Bursa setelah tanggal pencatatan pada DPS yang berhak atas HMETD, yaitu tanggal 14 Juli 2016. Prospektus Final, Formulir Pemesanan Pembelian Saham Tambahan (“FPPS Tambahan”) dan formulir lainnya tersedia dan dapat diperoleh pemegang saham di kantor BAE, yaitu PT BSR Indonesia dengan alamat: Komplek Perkantoran ITC Roxy Mas Blok E1 No.10-11 Jl. KH Hasyim Ashari Jakarta 10150 Indonesia dengan menunjukkan bukti identitas atas nama pemegang saham yang tercatat dari masing-masing Anggota Bursa atau Bank Kustodiannya. Bagi pemegang saham yang sahamnya tidak dimasukan dalam Penitipan Kolektif di KSEI, Perseroan akan menerbitkan Sertifikat Bukti HMETD atas nama pemegang saham, yang dapat diambil oleh pemegang saham yang berhak atau kuasanya di BAE pada setiap Hari Kerja dan jam kerja mulai tanggal 14 Juli 2016 dengan membawa: a. Fotokopi identitas diri yang masih berlaku (bagi pemegang saham perorangan) dan fotokopi anggaran dasar (bagi pemegang saham badan hukum/lembaga). Pemegang saham juga wajib menunjukkan asli dari fotokopi tersebut. b. Asli surat kuasa (jika dikuasakan) bermaterai Rp6.000 (enam ribu Rupiah) dilengkapi fotokopi identitas diri lainnya yang masih berlaku baik untuk pemberi kuasa maupun penerima kuasa (asli identitas pemberi dan penerima kuasa wajib diperlihatkan).
3.
Pendaftaran Pelaksanaan HMETD A. Prosedur Pelaksanaan HMETD yang berada dalam Penitipan Kolektif 1. Pemegang HMETD memberikan instruksi pelaksanaan HMETD kepada Anggota Bursa atau Bank Kustodian dan membayar Harga Pelaksanaan HMETD dengan memasukkannya ke dalam rekening yang khusus ditunjuk oleh KSEI; 2. Pada Hari Bursa yang sama dengan saat disampaikannya instruksi pelaksanaan HMETD oleh Anggota Bursa atau Bank Kustodian kepada KSEI, maka: a. KSEI akan mendebet HMETD dari masing-masing sub rekening pemegang HMETD yang memberikan instruksi pelaksanaan HMETD ke dalam rekening KSEI dengan menggunakan fasilitas C-BEST; b. Segera setelah uang Harga Pelaksanaan HMETD diterima di dalam rekening bank yang ditunjuk oleh KSEI, KSEI akan melakukan pemindahbukuan uang Harga Pelaksanaan HMETD dari rekening bank yang ditunjuk oleh KSEI tersebut ke rekening bank yang ditunjuk oleh Perseroan pada hari yang sama. 3. 1 (satu) Hari Bursa setelah KSEI menerima instruksi pelaksanaan HMETD, KSEI akan menyampaikan kepada BAE, dokumen sebagai berikut: a. Daftar rincian instruksi pelaksanaan HMETD yang diterima KSEI, berikut rincian data pemegang HMETD (nomor identitas, nama, alamat, status kewarganegaraan dan domisili) pemegang HMETD yang melakukan pelaksanaan HMETD; b. Surat atau bukti pemindahbukuan uang Harga Pelaksanaan HMETD yang dilakukan oleh KSEI, dari rekening bank yang ditunjuk KSEI ke dalam rekening bank yang ditunjuk oleh Perseroan; c. Instruksi untuk mendapatkan sejumlah Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD ke dalam rekening khusus yang telah disediakan oleh KSEI. 4. Segera setelah BAE menerima dokumen-dokumen dari KSEI sebagaimana dimaksud dalam butir A.3 di atas, BAE akan melakukan pemeriksaan terhadap dokumen pendukung dari instruksi pelaksanaan HMETD, bukti pemindahbukuan uang Harga Pelaksanaan HMETD kedalam rekening bank khusus berdasarkan data pada rekening bank khusus, serta instruksi untuk mendepositokan sejumlah Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD. 5. Selambat-lambatnya 2 (dua) Hari Bursa setelah permohonan pelaksanaan HMETD diterima dari KSEI dan uang Harga Pelaksanaan HMETD telah dibayar penuh (in good funds) di rekening bank khusus, 45
BAE akan menerbitkan/mendepositokan sejumlah Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD ke dalam rekening khusus yang telah disiapkan KSEI, dan KSEI akan langsung mendistribusikan Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD dengan menggunakan fasilitas CBEST. Selanjutnya, setelah melakukan pendistribusian Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD tersebut maka KSEI akan memberikan laporan hasil distribusi Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD tersebut kepada Perseroan dan BAE. B. Prosedur Pelaksanaan HMETD yang berada di luar Penitipan Kolektif 1. Pendaftaran pelaksanaan HMETD dilakukan di kantor pusat BAE. 2. Pemegang HMETD yang berada di luar Penitipan Kolektif yang akan melakukan pelaksanaan HMETD harus membayar Harga Pelaksanaan HMETD ke dalam rekening bank khusus serta menyerahkan dokumen sebagai berikut: a. Asli Sertifikat Bukti HMETD yang telah ditandatangani dan diisi lengkap; b. Asli bukti pembayaran Harga Pelaksanaan HMETD; c. Fotokopi identitas yang masih berlaku dari pemegang HMETD (perorangan) yang akan melakukan pelaksanaan HMETD (Kartu Tanda Penduduk (”KTP”)/paspor/Kartu Izin Tinggal Terbatas (”KITAS”); atau fotokopi anggaran dasar dan lampiran susunan terakhir anggota Direksi/pengurus dari pemegang HMETD (lembaga/badan hukum) yang akan melakukan pelaksanaan HMETD; d. Asli surat kuasa, jika pelaksanaan HMETD dilakukan oleh pemegang HMETD melalui kuasanya dan dilampirkan fotokopi identitas yang masih berlaku dari pemberi dan penerima kuasa (KTP/paspor/KITAS); e. Apabila pemegang HMETD menghendaki Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD dimasukkan dalam Penitipan Kolektif, maka permohonan pelaksanaan HMETD kepada BAE harus diajukan melalui Anggota Bursa atau Bank Kustodian yang ditunjuk dengan menyerahkan dokumen tambahan berupa: Asli surat kuasa dari pemegang HMETD kepada Anggota Bursa atau Bank Kustodian untuk mengajukan permohonan pelaksanaan HMETD dan melakukan pengelolaan Efekatas Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD dalam Penitipan Kolektif KSEI atas nama pemberi kuasa; Asli formulir penyetoran Efek yang diterbitkan KSEI yang telah diisi dan ditandatangani dengan lengkap. 3. BAE akan melakukan pemeriksaan terhadap dokumen pendukung untuk pelaksanaan HMETD sebagaimana dimaksud dalam butir B.2 di atas. 4. Selambat-lambatnya 2 (dua) Hari Bursa setelah permohonan pelaksanaan HMETD diterima oleh BAE dan uang Harga Pelaksanaan HMETD telah dibayar penuh (in good funds) ke dalam rekening bank yang ditunjuk oleh Perseroan, BAE akan menerbitkan sejumlah Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD dalam bentuk fisik Surat Kolektif Saham (”SKS”), jika pemegang Sertifikat Bukti HMETD tidak menginginkan Saham Baru hasil pelaksanaan HMETD dimasukkan kedalam Penitipan Kolektif. 4.
Pemesanan Saham Baru Pemegang saham yang HMETD-nya tidak dijual atau pembeli/pemegang HMETD yang terakhir yang namanya tercantum dalam Sertifikat Bukti HMETD atau pemegang HMETD dalam Penitipan Kolektif KSEI dapat memesan saham tambahan melebihi hak yang dimilikinya dengan cara mengisi kolom pemesanan pembelian saham tambahan dan/atau FPPS Tambahan yang telah disediakan dan menyerahkan kepada BAE paling lambat hari terakhir periode pelaksanaan HMETD yakni tanggal 1 Agustus 2016. Pemegang HMETD dalam bentuk warkat/Sertifikat Bukti HMETD yang menginginkan saham hasil penjatahannya dalam bentuk elektronik harus mengajukan permohonan kepada BAE melalui Anggota Bursa atau Bank Kustodian dengan menyerahkan dokumen sebagai berikut: a. Asli FPPS Tambahan yang telah diisi dengan lengkap dan benar; b. Asli surat kuasa dari pemegang HMETD kepada Anggota Bursa atau Bank Kustodian untuk mengajukan permohonan pemesanan pembelian saham tambahan dan melakukan pengelolaan efek atas saham hasil penjatahan dalam Penitipan Kolektif KSEI dan kuasa lainnya yang mungkin diberikan sehubungan dengan pemesanan pembelian saham tambahan atas nama pemberi kuasa; c. Fotokopi KTP/Paspor/KITAS yang masih berlaku (untuk perorangan) atau fotokopi Anggaran Dasar dan lampiran susunan Direksi/pengurus (bagi lembaga/badan hukum); d. Asli bukti pembayaran dengan transfer/pemindahbukuan/giro/cek/tunai ke rekening Perseroan dari bank tempat menyetorkan pembayaran;
46
e.
Asli Formulir Penyetoran Efek yang diterbitkan oleh KSEI yang telah diisi dan ditandatangani secara lengkap untuk keperluan pendistribusian saham hasil pelaksanaan oleh BAE.
Bagi pemegang HMETD dalam Penitipan Kolektif KSEI, mengisi dan menyerahkan FPPS Tambahan yang telah didistribusikan dengan melampirkan dokumen sebagai berikut: a. Asli instruksi pelaksanaan (exercise) yang telah berhasil (settled) dilakukan melalui C-Best yang sesuai atas nama pemegang HMETD tersebut (khusus bagi pemegang HMETD dalam Penitipan Kolektif KSEI yang telah melaksanakan haknya melalui sistem C-Best); b. Asli formulir penyetoran Efek yang dikeluarkan KSEI yang telah diisi lengkap untuk pendistribusian Saham Hasil Pelaksanaan HMETD oleh BAE; c. Asli bukti pembayaran dengan transfer/pemindahbukuan/giro/cek/tunai ke rekening Perseroan dari bank tempat menyetorkan pembayaran. Pemegang HMETD dalam bentuk warkat/Sertifikat Bukti HMETD yang menginginkan saham hasil penjatahannya tetap dalam bentuk warkat/fisik SKS, harus mengajukan permohonan kepada BAE dengan menyerahkan dokumen sebagai berikut: a. Asli FPPS Tambahan yang telah diisi dengan lengkap dan benar; b. Asli surat kuasa yang sah (jika dikuasakan) bermaterai Rp6.000 (enam ribu Rupiah) dilampirkan dengan fotokopi KTP/Paspor/KITAS dari pemberi dan penerima kuasa; c. Fotokopi KTP/Paspor/KITAS yang masih berlaku (untuk perorangan) atau fotokopi Anggaran Dasar dan lampiran susunan Direksi/pengurus (bagi lembaga/badan hukum); d. Asli bukti pembayaran dengan transfer/pemindahbukuan/giro/cek/tunai ke rekening Perseroan dari bank tempat menyetorkan pembayaran. Pembayaran atas pemesanan tambahan tersebut dapat dilaksanakan dan harus telah diterima pada rekening bank Perseroan selambat-lambatnya pada tanggal 1 Agustus 2016 dalam keadaan tersedia (in good funds). Pemesanan yang tidak memenuhi petunjuk sesuai dengan ketentuan pemesanan dapat mengakibatkan penolakan pemesanan. 5.
Penjatahan Pemesanan Saham Tambahan Penjatahan atas pemesanan saham tambahan akan dilakukan pada tanggal 2 Agustus 2016 dengan ketentuan sebagai berikut: a. Bila jumlah seluruh saham yang dipesan, termasuk pemesanan saham tambahan tidak melebihi jumlah seluruh saham yang ditawarkan dalam PUT V ini, maka seluruh pesanan atas saham tambahan akan dipenuhi; b. Bila jumlah seluruh saham yang dipesan, termasuk pemesanan saham tambahan melebihi jumlah seluruh saham yang ditawarkan dalam PUT V ini, maka kepada pemesan yang melakukan pemesanan saham tambahan akan diberlakukan sistem penjatahan secara proporsional, berdasarkan atas jumlah HMETD yang telah dilaksanakan oleh masing-masing pemegang saham yang meminta pemesanan saham tambahan; c. Jumlah saham yang akan dijatahkan adalah sisa saham yang belum diambil bagian oleh pemegang HMETD. Manajer penjatahan akan menyampaikan laporan hasil pemeriksaan akuntan kepada OJK mengenai kewajaran dari pelaksanaan penjatahan dengan berpedoman pada Peraturan Bapepam dan LK No.VIII.G.12 tentang Pedoman Pemeriksaan Oleh Akuntan Atas Pemesanan dan Penjatahan Efek Atau Pembagian Saham Bonus, dan Peraturan Bapepam dan LK No.IX.A.7 tentang Pemesanan dan Penjatahan Efek Dalam Penawaran Umum. Laporan hasil pemeriksaan tersebut wajib disampaikan oleh Perseroan kepada OJK dalam jangka waktu 30 hari sejak tanggal penjatahan berakhir sesuai dengan POJK 32 pasal 41.
6.
Persyaratan Pembayaran Bagi Para Pemegang Sertifikat Bukti HMETD (Di luar Penitipan Kolektif KSEI) Dan Pemesanan Saham Baru Tambahan Pembayaran pemesanan pembelian saham dalam rangka PUT V yang permohonan pemesanannya diajukan langsung kepada BAE harus dibayar penuh (in good funds) dalam mata uang Rupiah, pada saat pengajuan pemesanan secara tunai, cek, bilyet, giro atau pemindahbukuan atau transfer dengan mencantumkan Nomor Sertifikat Bukti HMETD atau Nomor FPPS Tambahan dan pembayaran dilakukan ke rekening Perseroan pada:
47
Bank MNC Internasional KCP MNC Tower Alamat: Gedung MNC Tower Ground Floor, Jl. Kebon Sirih No.17- 19, Jakarta 10340 No.Rekening: 100-01-000011632-5 Atas Nama: PT MNC Investama Tbk Semua cek dan wesel bank akan segera dicairkan setelah diterima. Bilamana pada saat pencairan, cek atau wesel bank ditolak oleh pihak bank, maka pemesanan pembelian saham yang bersangkutan otomatis menjadi batal. Bila pembayaran dilakukan dengan cek atau pemindahbukuan atau bilyet/giro, maka tanggal pembayaran dihitung berdasarkan tanggal penerimaan cek/pemindahbukuan/giro yang dananya telah diterima dengan baik (in good funds) di rekening Perseroan tersebut di atas. Untuk pemesanan pembelian saham tambahan, pembayaran dilakukan pada hari pemesanan yang mana pembayaran tersebut harus sudah diterima dengan baik (in good funds) di rekening Perseroan tersebut di atas paling lambat tanggal 1 Agustus 2016. Segala biaya yang mungkin timbul dalam rangka pembelian saham PUT V ini menjadi beban pemesan. Pemesanan saham yang tidak memenuhi persyaratan pembayaran akan dibatalkan. 7.
Bukti tanda terima Pemesanan Pembelian Saham Perseroan melalui BAE yang ditunjuk Perseroan menerima pengajuan pemesanan pembelian saham akan menyerahkan bukti tanda terima pemesanan saham yang telah dicap ditandatangani yang merupakan bukti pada saat mengambil saham dan pengembalian uang untuk pemesanan yang tidak dipenuhi. Bagi pemegang HMETD dalam Penitipan Kolektif KSEI akan mendapatkan konfirmasi atas permohonan pelaksanaan HMETD dari C-BEST melalui Pemegang Rekening.
8.
Pembatalan Pemesanan Saham Perseroan berhak untuk membatalkan pemesanan Saham Baru, baik secara keseluruhan atau sebagian, dengan memperhatikan persyaratan yang berlaku. Pemberitahuan pembatalan pemesanan saham akan diumumkan bersamaan dengan pengumuman penjatahan atas pemesanan saham. Hal-hal yang dapat menyebabkan dibatalkannya pemesanan saham antara lain: a. Pengisian Sertifikat Bukti HMETD atau FPPS Tambahan tidak sesuai dengan petunjuk/syarat syarat pemesanan saham yang ditawarkan dalam PUT V yang tercantum dalam Sertifikat Bukti HMETD dan Prospektus. b. Persyaratan pembayaran tidak terpenuhi. c. Persyaratan kelengkapan dokumen permohonan tidak terpenuhi.
9.
Pengembalian Uang Pemesanan Dalam hal tidak terpenuhinya sebagian atau seluruh pemesanan saham yang lebih besar dari pada haknya atau dalam hal terjadi pembatalan pemesanan saham, maka pengembalian uang oleh Perseroan akan dilakukan selambat-lambatnya 2 (dua) Hari Kerja setelah tanggal penjatahan yaitu pada tanggal 4 Agustus 2016. Pengembalian uang yang dilakukan Perseroan sampai dengan tanggal 4 Agustus 2016 tidak akan disertai bunga. Apabila terjadi keterlambatan pengembalian uang, jumlah yang akan dikembalikan akan disertai bunga dengan memperhatikan tingkat suku bunga jasa giro rata-rata Rupiah Bank MNC Internasional, yang diperhitungkan sejak tanggal 4 Agustus 2016 sampai dengan tanggal dimana uang tersebut dikembalikan. Apabila keterlambatan tersebut disebabkan oleh pemesan yang tidak mengambil pengembalian sesuai dengan waktu yang ditentukan maka Perseroan tidak membayar bunga atas keterlambatan tersebut. Pengembalian uang pemesanan dilakukan dalam mata uang Rupiah dengan pemindahbukuan ke rekening atas nama pemesan. Perseroan akan memindahkan uang tersebut langsung ke dalam rekening atas nama pemesan sehingga pemesan tidak dikenakan biaya pemindahbukuan. Uang yang dikembalikan dalam bentuk cek dapat diambil di:
48
PT BSR Indonesia Komplek Perkantoran ITC Roxy Mas Blok E1 No.10-11 Jl. KH Hasyim Ashari Jakarta 10150 Indonesia Telp. (021) 631 7828 Faks. (021) 631 7827 dengan menunjukkan KTP asli atau tanda bukti jati diri asli lainnya (bagi perorangan) yang masih berlaku, fotokopi Anggaran Dasar dan surat kuasa (bagi badan hukum/lembaga) serta menyerahkan bukti tanda terima pemesanan pembelian saham asli dan fotokopi KTP atau tanda bukti diri. Pemesan tidak dikenakan biaya bank ataupun biaya transfer untuk jumlah yang dikembalikan tersebut. 10. Penyerahan Saham Hasil Pelaksanaan HMETD dan Pengkreditan ke Rekening Efek Saham hasil pelaksanaan HMETD bagi pemesan yang melaksanakan HMETD sesuai dengan haknya melalui KSEI akan dikreditkan pada rekening efek dalam 2 (dua) Hari Kerja setelah permohonan pelaksanaan HMETD diterima dari KSEI dan dana pembayaran telah diterima dengan baik di rekening Perseroan. Saham hasil pelaksanaan HMETD dalam bentuk warkat yang melaksanakan HMETD sesuai haknya akan mendapatkan SKS atau saham dalam bentuk warkat selambat-lambatnya 2 (dua) Hari Kerja setelah permohonan diterima oleh BAE dan dana pembayaran telah diterima dengan baik oleh Perseroan. Adapun saham hasil penjatahan atas pemesanan saham tambahan akan tersedia untuk diambil SKSnya atau akan didistribusikan dalam bentuk elektronik dalam Penitipan Kolektif KSEI selambat-selambatnya 2 (dua) Hari Bursa setelah tanggal penjatahan. SKS baru hasil pelaksanaan HMETD dapat diambil pada setiap hari kerja (Senin - Jumat, pukul 09.00 – 15.00 WIB) yang dimulai tanggal 19 Juli 2016. Sedangkan SKS hasil penjatahan saham dapat diambil mulai tanggal 4 Agustus 2016. Pengambilan dilakukan di kantor BAE dengan menyerahkan dokumen: - Asli KTP/paspor/KITAS yang masih berlaku (untuk perorangan); - Fotokopi Anggaran Dasar (bagi lembaga/badan hukum) dan susunan Direksi/Dewan Komisaris - atau pengurus yang masih berlaku; - Asli surat kuasa sah (bagi lembaga/badan hukum atau perorangan yang dikuasakan) bermaterai Rp6.000 (enam ribu Rupiah) dilengkapi dengan fotokopi KTP/Paspor/KITAS dari pemberi dan penerima kuasa; - Asli bukti tanda terima pemesanan saham. 11. Alokasi Terhadap HMETD yang Tidak Dilaksanakan Jika saham yang ditawarkan dalam PUT V tersebut tidak seluruhnya diambil bagian oleh pemegang Sertifikat Bukti HMETD porsi publik, maka sisa saham akan dialokasikan kepada para pemegang saham publik lainnya yang melakukan pemesanan melebihi haknya sebagaimana tercantum dalam Sertifikat Bukti HMETD atau Formulir Pemesanan dan Pembelian Saham Tambahan secara proporsional berdasarkan HMETD yang telah dilaksanakan. Apabila setelah alokasi tersebut masih terdapat sisa, sisa saham tersebut akan dikembalikan ke dalam portepel. 12. Pendaftaran Sertifikat Bukti HMETD Pendaftaran dilakukan sendiri/dikuasakan dengan dilengkapi dokumen-dokumen melalui: PT BSR Indonesia Komplek Perkantoran ITC Roxy Mas Blok E1 No.10-11 Jl. KH Hasyim Ashari Jakarta 10150 Indonesia Telp. (021) 631 7828 Faks. (021) 631 7827
49
dengan membawa: a. Sertifikat Bukti HMETD asli yang telah ditandatangani dan diisi lengkap b. Bukti pembayaran asli dari bank berupa bukti transfer bilyet giro/cek/tunai asli dari bank c. Fotokopi KTP/SIM/Paspor (untuk perorangan) yang masih berlaku, fotokopi Anggaran Dasar (bagi badan hukum/lembaga) d. Surat kuasa (jika dikuasakan) bermaterai Rp6.000 (enam ribu Rupiah) dilengkapi fotokopi KTP yang memberi dan diberi kuasa. Bagi pemesan berkewarganegaraan asing, di samping mencantumkan nama dan alamat pemberi kuasa secara lengkap dan jelas, juga wajib mencantumkan nama dan alamat luar negeri domisili hukum yang sah dari pemberi kuasa secara lengkap dan jelas (asli identitas pemberi dan penerima kuasa wajib diperhatikan) Waktu pendaftaran : Tanggal : 15 - 28 Juli 2016 Pukul : 09.00 - 16.15 WIB e.
Formulir Pemesanan Tambahan asli yang diisi lengkap dan ditandatangani (jika memesan saham tambahan) dan diserahkan kepada BAE paling lambat pada tanggal 1 Agustus 2016. PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS DAN FORMULIR DAN SERTIFIKAT BUKTI HMETD
Prospektus, Sertifikat Bukti HMETD, dan formulir lainnya akan tersedia untuk para pemegang saham yang namanya tercatat dalam DPS Perseroan per tanggal 13 Juli 2016 sampai dengan pukul 16:15 WIB dan dapat diambil dengan cara menunjukkan asli kartu tanda pengenal (KTP/Paspor/KITAS) dan menyerahkan foto kopinya serta asli surat kuasa bagi yang tidak bisa mengambil sendiri pada BAE Perseroan: PT BSR Indonesia Komplek Perkantoran ITC Roxy Mas Blok E1 No.10-11 Jl. K.H. Hasyim Ashari Jakarta 10150 Telp. (021) 631 7828 Faks. (021) 631 7827 U.p. Corporate Action
50
