Klíčové informace pro investory

Klíčové informace pro investory V tomto sdělení investor nalezne klíčové informace o tomto fondu. Nejde o propagační sdělení; poskytnutí těchto informací vyžaduje zákon. Účelem je pomoci Vám lépe pochopit investování do tohoto fondu a rizika s tím spojená. Pro informované rozhodnutí, zda investici do tohoto fondu provést, Vám doporučujeme se s tímto sdělením seznámit.

KB Absolutních výnosů, otevřený podílový fond Investiční kapitálové společnosti KB, a.s. ISIN: CZ0008473543 Smíšený fond Fond je speciálním fondem Manažer fondu: Investiční kapitálová společnost KB, a.s., člen skupiny Amundi IČ : 60196769

I.

INVESTIČNÍ STRATEGIE Investičním cílem fondu je, aby zhodnocení při investičním horizontu maximálně 30 % hodnoty cizoměnových aktiv. Za účelem zajištění 12-18 měsíců dosahovalo 2T (2-týdenní) reposazby ČNB + 1,5 % p.a. nebo za účelem plnění investičních cílů používá fond deriváty a po započtení nákladů (investiční cíl / benchmark fondu).

repooperace a reverzní repooperace. Nejsou poskytovány žádné záruky třetími osobami za účelem ochrany investorů.

Výběr investic je primárně zaměřen na nástroje peněžního trhu, krátkodobé

dluhopisy

absolutního

výnosu.

a

strategie,

Jelikož

se

jejichž jedná

o

cílem

je

fond

fondů,

dosažení Výnosy z hospodaření s majetkem fondu se stávají součástí majetku tvoří fondu a jsou reinvestovány. Prostřednictvím distributora může

zprostředkované investice, tj. cenné papíry vydané fondy kolektivního investor požádat investiční společnost o odkoupení svých podílových investování převážnou část majetku fondu. Do majetku fondu budou z listů. Podílové listy jsou odkupovány za podmínek dle statutu každý důvodu vyšší operativnosti a kontroly nad obhospodařováním, nutné pracovní

den,

pokud

za

mimořádných

okolností

nedošlo

k

pro splnění investičního cíle, a z důvodu nižších transakčních nákladů pozastavení odkupování. Fond je určen investorům kteří si přejí pořizovány

zejména

cenné

papíry

vydané

fondy

kolektivního investovat v horizontu 12 až 18 měsíců. Tento fond tedy není vhodný

investování obhospodařovanými skupinou Amundi. Přímé investice pro investory, kteří chtějí získat zpět své investované peněžní fondu do dluhopisů mohou tvořit až 50 % majetku fondu. Fond do prostředky v době kratší a kteří nejsou obeznámeni s riziky spojenými svého majetku bude nabývat přednostně dluhopisy (státní, korporátní, s investicemi na dluhopisových trzích a investicemi do různých komunální, jiné), kterým byl přidělen externí rating investičního strategií absolutního výnosu. stupně. V portfoliu není omezen podíl zahraničních cenných papírů a peněžních prostředků v cizí měně. Měnové riziko investic v cizí měně je zajišťováno tak, aby nezajištěná pozice v cizí měně tvořila

II. RIZIKOVÝ PROFIL

dluhových cenných papírů a investičních nástrojů, kde existuje riziko nesplacení a úrokové riziko včetně rizika protistrany. Úvěrové riziko spočívá v tom, že emitent nebo protistrana nesplní svůj závazek. Rizika nedostatečné likvidity zohledňuje, že určitý majetek fondu nebude zpeněžen včas za přiměřenou cenu a že fond z tohoto důvodu nebude schopen dostát závazkům ze žádostí o

Syntetický ukazatel odkazuje na velikost kolísání hodnoty fondu

odkoupení podílových listů, nebo že může dojít k pozastavení

v minulosti a vyjadřuje vztah mezi šancí na růst hodnoty investice a

odkupování podílových listů nebo investičních akcií vydávaných

rizikem poklesu hodnoty investice. Syntetický ukazatel je společností

speciálním fondem. Tržní rizika vyplývají z vlivu změn vývoje

průběžně přepočítáván, aktuální informaci o zařazení fondu do

celkového trhu na ceny a hodnoty jednotlivých druhů majetkových

rizikové skupiny lze ověřit na internetové adrese http://www.iks-kb.cz.

hodnot v majetku speciálního fondu. Riziko související se zaměřením

Zařazení fondu do příslušné skupiny nemůže být spolehlivým

investiční strategie fondu na absolutní výnos. Investor by si měl dále

ukazatelem budoucího vývoje a může se v průběhu času měnit. Ani

být vědom rizika protistrany, selhání protistrany vyplývající z toho, že

nejméně riziková skupina však neznamená investici bez rizika.

protistrana zčásti nebo zcela nesplní své závazky z vypořádání v

rámci transakce, a rizika ztráty vlivem nedostatků nebo selhání Fond byl zařazen do 2. rizikové skupiny. S ohledem na krátkou historii vnitřních procesů nebo lidského faktoru anebo vlivem vnějších fondu a specifickou investiční strategii je rizikový faktor stanoven na událostí. Ceny akcií, dluhopisů a jiných investičních nástrojů a základě hodnot existující historie fondu. Hodnota investice může klesat cenných papírů mohou stoupat nebo klesat v reakci na změny i stoupat a není zaručena návratnost původně investované částky. všeobecných ekonomických podmínek, hospodářských výsledků a Návratnost investice, ani výnos z této investice nejsou zajištěny. aktivity jednotlivých firem, změny úrokových měr a způsobu, jak je Obecně by měli podílníci fondu uvážit především následující rizika trh vnímá. (rizikové faktory): tržní, derivátů, nedostatečné likvidity, operační, měnová, vznikajících trhů a rizika spojená s investicemi do

KB ABSOLUTNÍCH VÝNOSŮ

Klíčové informace pro investory III. POPLATKY A NÁKLADY SPECIÁLNÍHO FONDU Poplatky účtované investorům a náklady hrazené z majetku fondu slouží k zajištění obhospodařování a administrace fondu, včetně vydávání nebo prodeje a odkupování jeho podílových listů. Tyto poplatky a náklady snižují potenciální výnosnost investice pro investora. Detailní přehled a popis poplatků účtovaných investorům a nákladů hrazených z majetku speciálního fondu obsahuje statut. Jednorázové poplatky účtované investorovi přímo před nebo po uskutečnění investice. (Jedná se o nejvyšší částku, která může být investorovi účtována před uskutečněním investice, nebo před vyplacením investice.) Vstupní poplatek (poplatek distributorovi za obstarání nákupu

max. 2,0 % z aktuální hodnoty podílových listů

podílových listů) Výstupní poplatek

Není

Jedná se o nejvyšší částku, která může být účtována distributorem před uskutečněním investice / před vyplacením investice. Náklady hrazené z majetku v podílovém fondu v průběhu roku: Celková nákladovost

0,80 %

Celkovou nákladovost uvádíme za poslední roční účetní období podílového fondu, které skončilo 31. 12. 2015. Její výše může rok od roku kolísat. Tyto náklady se odrazí pouze ve výkonnosti fondu a nejsou účtovány přímo investorovi. Náklady hrazené z majetku podílového fondu za zvláštních podmínek: Výkonnostní poplatek

10 % ze zhodnocení vlastního kapitálu připadajícího na jeden Podílový list nad benchmark, kterým je: 1,5 % + 2W REPO ČNB

IV. HISTORICKÁ VÝKONNOST Údaje o historické výkonnosti fondu v minulosti nejsou ukazatelem výkonnosti budoucí. Uvedený diagram má proto omezenou vypovídací schopnost, pokud jde o budoucí výkonnost fondu.

3,5%

3,2%

3,0% 2,4%

2,5% 2,0%

1,7%

1,5% 0,8%

1,0% 0,5%

0,0% -0,5%

2010

2011

2012

2013

2014

2015

-1,0%

-1,5%

-1,3%

Fond existuje od roku 2011. Výkonnost je počítána v Kč. Výkonnost Fondu zahrnuje všechny poplatky a náklady s výjimkou vstupních a výstupních poplatků spojených s vydáváním, resp. odkupováním podílových listů fondu. Fond existoval v roce 2011 méně než 1 rok, proto údaje o historické výkonnosti mají sníženou informační hodnotu.

V. PRAKTICKÉ INFORMACE Depozitář: Komerční banka, a.s., IČO 45317054 Dodatečné informace můžete získat na adrese Investiční kapitálová společnost KB, a.s., Praha 1, Dlouhá 713/34, PSČ 110 15, na internetové adrese http://www.iks-kb.cz, případně na bezplatné lince 800 111 166 nebo na emailové adrese [email protected]; na uvedené adrese nebo u distributorů fondu vám budou bezúplatně poskytnuty v elektronické nebo listinné podobě také statut fondu a poslední uveřejněná výroční a pololetní zpráva fondu. Informace o odměňování můžete získat na adrese http://www.ikskb.cz/web/informacni_povinnosti_podilove_fondy.html Investiční kapitálová společnost KB, a. s., odpovídá za správnost a úplnost údajů uvedených v tomto sdělení a nahradí investorům újmu vzniklou tím, že údaje uvedené v tomto dokumentu jsou nejasné, nepravdivé, zavádějící nebo klamavé nebo nejsou v souladu s informacemi uvedenými ve statutu; jinak újmu vzniklou investorům jinou nesprávností nebo neúplností údajů uvedených v tomto dokumentu nenahrazuje. Povolení k činnosti obhospodařovatele tohoto speciálního fondu bylo vydáno v České republice. Obhospodařovatel tohoto speciálního fondu podléhá dohledu České národní banky. Zdanění příjmů z držení podílových listů fondu se řídí daňovou legislativou státu investora. Toto sdělení klíčových informací bylo vyhotoveno ke dni: 7.6.2016

KB ABSOLUTNÍCH VÝNOSŮ

Klíčové informace pro investory V tomto sdělení investor nalezne klíčové informace o tomto fondu. Nejde o propagační materiál. poskytnutí těchto informací vyžaduje zákon. Účelem je, aby investor lépe pochopil způsob investování do tohoto fondu a rizika s tím spojená. Pro informované rozhodnutí, zda danou investici provést, se investorům doporučuje seznámit se s tímto sdělením.

AMUNDI FUNDS BOND GLOBAL AGGREGATE - AHK Podfond Fondů SICAV AMUNDI Kód ISIN: (A) LU1049752758 Tento SKIPCP (Subjekt kolektivního investování do převoditelných cenných papírů (standardní fond)) ustanovil společnost Amundi Luxembourg SA, součást skupiny Amundi, svou správcovskou společností

Cíle a investiční politika Cílem Podfondu je překonat referenční indikátor Barclays Global Aggregate Index (zajištěný v USD) prostřednictvím strategických a taktických pozic, jakož i arbitrážemi s celou úvěrovou částkou, úrokovými sazbami a měnovými trhy. K dosažení tohoto cíle Podfond investuje nejméně dvě třetiny svých aktiv do dluhových nástrojů vydaných nebo garantovaných vládami zemí Organizace pro hospodářskou spolupráci a rozvoj (OECD) nebo vydaných korporátními subjekty, nebo do finančních nástrojů, jejichž hodnota a platby výnosů jsou odvozeny z konkrétního koše podkladových aktiv ("cenných papírů podložených aktivy" a „hypotečních zástavních listů“), kterými je za ně ručeno (aktiva jsou jimi "podložena") a to až do maximálně 40 % jeho aktiv. Cenné papíry, které mají relativně nízké riziko nesplacení ("Investment Grade") představují alespoň 80 % aktiv Podfondu. Použití finančních derivátů bude nedílnou součástí investiční politiky a strategie z Podfondu pro zajištění, arbitráž a / nebo přeexponování na měnách, úrokových sazbách a riziku úvěru. Podfond si neklade za cíl kopírovat referenční ukazatel a může se proto od něj výrazně odchylovat. Akumulační akcie si automaticky ponechává a reinvestuje všechny související příjmy v rámci Podfondu a tím akumuluje hodnotu do ceny akumulačních akcií. Minimální doporučený termín držení je 3 let. Akcie mohou být prodávány či odkupovány (a/nebo převedeny) v kterýkoliv Obchodní den (pokud není ve Statutu uvedeno jinak) za příslušnou Tržní cenu (hodnota čistých aktiv), a to v souladu se Stanovami společnosti. Další podrobnosti jsou uvedeny v úplném prospektu SKIPCP.

Rizikový a výnosový profil Nižší riziko,

Vyšší riziko,

Důležitá rizika věcně podstatná pro Podfond, která nejsou adekvátně zachycena ukazatelem: Obvykle nižší výnos Obvykle vyšší výnos Úvěrové riziko: představuje rizika spojená s náhlým snížením hodnocení kvality emitenta či jeho platební neschopností. Riziko likvidity: v případě nízkého objemu obchodů na finančních trzích může každý nákup nebo prodej na těchto trzích vést k významným kolísáním / výkyvům, které mohou Rizikovost tohoto podfondu odráží hlavně tržní riziko vyplývající z ovlivnit ocenění vašeho portfolia. investic na trzích nástrojů s pevným výnosem a na devizových trzích. Riziko protistrany: představuje riziko neschopnosti účastníka Historická data nemusejí být spolehlivým indikátorem budoucího vývoje. trhu dostát svým smluvním závazkům vůči vašemu portfoliu. Uvedená kategorie rizika není zaručena a může se v čase měnit. Nastane-li kterékoliv z těchto rizik, může to mít dopad na hodnotu Nejnižší kategorie neznamená „bezrizikovost“. čistých aktiv vašeho portfolia. Na vaši počáteční investici se nevztahuje žádná záruka či ochrana.

1

2

3

4

5

6

AMUNDI FUNDS BOND GLOBAL AGGREGATE - AHK

7

1

Poplatky Poplatky, které platíte, se použijí na úhradu nákladů na provoz Podfondu, včetně nákladů na propagaci a distribuci. Tyto poplatky snižují potenciální růst vaší investice. Uvedené vstupní a přestupní poplatky jsou v Jednorázové poplatky sražené před nebo po provedení investice maximální výši. V některých případech můžete platit Vstupní poplatek 4,50 % méně – toto můžete zjistit u svého finančního Výstupní poplatek Žádné poradce. Poplatek za přestup 1,00 % Částka stávajících poplatků je založena na Toto je maximální částka, která může být odečtena z vašich peněz před vyplacením výdajích za rok, jenž skončil 30. června 2015. Tento výnosů z vaší investice. údaj se může meziročně lišit. Nepatří do ní: Poplatky sražené z Podfondu za období jednoho roku výkonnostní poplatky, Průběžné poplatky 1,36 % Náklady na portfoliové transakce kromě případů Poplatky sražené z Podfondu za určitých specifických podmínek vstupních/výstupních poplatků placených Výkonnostní poplatek 20,00 % ročně z jakýchkoliv výnosů, kterých Podfondem při nákupu nebo prodeji podílů v Podfond dosáhne nad Barclays Global Aggregate jiném podniku kolektivního investování. Hedged. Za poslední účetní rok byl účtován výkonnostní poplatek 0,01 %. Pro další informace o poplatcích - viz odstavec o poplatcích ve statutu SKIPCP, který je k dispozici na: www.amundi.com.

1,0%

Dosavadní výkonnost

1%. 0.5 0 -0.5 -1,0%

-1

2011

2012

2013


2014

Graf má omezenou vypovídací hodnotu s ohledem na budoucí výkonnost. Roční (na rok přepočítané) výkony zobrazené v tomto schématu jsou vypočteny bez jakýchkoli poplatků, které si ponechal Podfond. Podfond byl otevřen 30. října 2007. Třída akcií byla otevřena 1. dubna 2014. Referenční měnou je česká koruna.

2015

Srovnávací benchmark

Praktické informace Název depozitáře: CACEIS BANK LUXEMBOURG. Další informace o SKIPCP (prospekt, pravidelné zprávy) je možné získat v angličtině, zdarma, na této adrese: Amundi Luxembourg SA, 5, Allée Scheffer, L-2520 Luxembourg. Další praktické informace (např. poslední hodnotu čistých aktiv) lze získat na internetových stránkách www.amundi.com. SKIPCP obsahuje velké množství dalších podfondů a dalších tříd, které jsou popsány ve statutu. Konverze na akcie jiného Podfondu SKIPCP lze provést za podmínek uvedených v prospektu. Každý podfond odpovídá jasně definované části aktiv a pasiv SKIPCP. V důsledku toho jsou aktiva každého Podfondu k dispozici výhradně k uspokojení práv investorů se vztahem k tomuto Podfondu a práv věřitelů, jejichž nároky vznikly s souvislosti s vytvořením, provozem nebo likvidací tohoto Podfondu. Tento dokument popisuje Podfond SKIPCP. Prospekt a periodická hlášení se připravují za celý SKIPCP nazvaný na počátku tohoto dokumentu. Lucemburské daňové zákonodárství platné pro SKIPCP může mít vliv na osobní daňové postavení investora. Amundi Luxembourg SA může nést odpovědnost pouze v případě jakéhokoliv prohlášení v tomto dokumentu, které je zavádějící, nepřesné nebo nekonzistentní s ohledem na příslušné části prospektu SKIPCP. *********************

Tento SKIPCP je schválen v Lucembursku a je regulován komisí Commission de Surveillance du Secteur Financier, Luxembourg (www.cssf.lu). Amundi Luxembourg SA bylo uděleno povolení v Lucembursku a je regulován komisí Commission de Surveillance du Secteur Financier, Luxembourg. Tyto klíčové informace pro investory jsou přesné k 10. únoru 2016.


2


KB Konzervativní profil, otevřený podílový fond Investiční kapitálové společnosti KB, a.s. ISIN: CZ0008472156 Smíšený fond Fond je speciálním fondem Obhospodařovatel a administrátor: Investiční kapitálová společnost KB, a.s., člen skupiny Amundi IČ : 60196769

I.

INVESTIČNÍ STRATEGIE maximálně 30 % majetku fondu. Investičním cílem fondu je zhodnocování majetku prostřednictvím účelem

plnění

investičních

cílů

Za účelem zajištění nebo za používá

fond

deriváty

a

investic do konzervativního geograficky diverzifikovaného portfolia repooperace a reverzní repooperace. Fond nesleduje žádný určitý fondů peněžního trhu a dluhopisových fondů. Dluhopisové fondy a index nebo ukazatel (benchmark). Nejsou poskytovány žádné dluhopisové cenné papíry tvoří v portfoliu nejméně 30 %, nejvýše záruky třetími osobami za účelem ochrany investorů. 70 % majetku fondu. Nástroje peněžního trhu a fondy peněžního trhu tvoří v portfoliu nejméně 30 %, nejvýše 70 % majetku fondu.

Výnosy z hospodaření s majetkem fondu se stávají součástí majetku fondu a jsou reinvestovány. Prostřednictvím distributora

Jelikož se jedná o fond fondů, tvoří zprostředkované investice, tj. může investor požádat investiční společnost o odkoupení svých cenné papíry vydané fondy kolektivního investování převážnou podílových listů. Podílové listy jsou odkupovány za podmínek dle část majetku fondu. Do majetku fondu budou z důvodu vyšší statutu každý pracovní den, pokud za mimořádných okolností operativnosti a kontroly nad obhospodařováním, nutné pro splnění nedošlo k pozastavení odkupování. Fond je určen investorům kteří investičního cíle, a z důvodu nižších transakčních nákladů si přejí investovat v horizontu 2 až 5 let Tento fond tedy není pořizovány zejména cenné papíry vydané fondy kolektivního vhodný pro investory, kteří chtějí získat zpět své investované investování obhospodařovanými skupinou Amundi. V portfoliu peněžní prostředky v době kratší a kteří nejsou obeznámeni s riziky není omezen podíl zahraničních cenných papírů a peněžních spojenými s investicemi na dluhopisových trzích. prostředků v cizí měně. Měnové riziko investic v cizí měně je zajišťováno tak, aby nezajištěná pozice v cizí měně tvořila Obecně by měli podílníci fondu uvážit především následující rizika (rizikové faktory): tržní, derivátů, nedostatečné likvidity, operační, měnová, vznikajících trhů a rizika spojená s investicemi do dluhových cenných papírů a investičních nástrojů, kde existuje riziko nesplacení a úrokové riziko včetně rizika protistrany. Úvěrové riziko spočívá v tom, že emitent nebo protistrana

II. RIZIKOVÝ PROFIL Syntetický ukazatel odkazuje na velikost kolísání hodnoty fondu

nesplní svůj závazek. Rizika nedostatečné likvidity zohledňuje,

v minulosti a vyjadřuje vztah mezi šancí na růst hodnoty investice

že určitý majetek fondu nebude zpeněžen včas za přiměřenou

a rizikem poklesu hodnoty investice. Syntetický ukazatel je

cenu a že fond z tohoto důvodu nebude schopen dostát

společností průběžně přepočítáván, aktuální informaci o zařazení

závazkům ze žádostí o odkoupení podílových listů, nebo že

fondu do rizikové skupiny lze ověřit na internetové adrese

může dojít k pozastavení odkupování podílových listů nebo

http://www.iks-kb.cz. Zařazení fondu do příslušné skupiny nemůže

investičních akcií vydávaných speciálním fondem. Tržní rizika

být spolehlivým ukazatelem budoucího vývoje a může se v

vyplývají z vlivu změn vývoje celkového trhu na ceny a hodnoty

průběhu

jednotlivých druhů majetkových hodnot v majetku speciálního

času

měnit.

Ani

nejméně

riziková

skupina

však

neznamená investici bez rizika.

fondu. Investor by si měl dále být vědom rizika protistrany, selhání protistrany vyplývající z toho, že protistrana zčásti nebo

Fond byl zařazen do 2. rizikové skupiny, protože tomu odpovídá

zcela nesplní své závazky z vypořádání v rámci transakce, a

historická volatilita kurzu fondu za posledních 5 let. Hodnota

rizika ztráty vlivem nedostatků nebo selhání vnitřních procesů

investice může klesat i stoupat a není zaručena návratnost

nebo lidského faktoru anebo vlivem vnějších událostí. Ceny

původně investované částky. Návratnost investice, ani výnos z této

dluhopisů mohou stoupat nebo klesat v reakci na změny

investice nejsou zajištěny.

všeobecných

ekonomických

podmínek,

hospodářských

výsledků a aktivity jednotlivých firem, změny úrokových měr a způsobu, jak je trh vnímá.

KB KONZERVATIVNÍ PROFIL


max. 3,0 % z aktuální hodnoty podílových listů


Není


1,19 %


Není

IV. HISTORICKÁ VÝKONNOST Údaje o historické výkonnosti fondu v minulosti nejsou ukazatelem výkonnosti budoucí. Uvedený diagram má proto omezenou vypovídací schopnost, pokud jde o budoucí výkonnost fondu. Fond existuje od roku 2005. Výkonnost je počítána v Kč. Výkonnost Fondu zahrnuje všechny poplatky a náklady s výjimkou

7,0%

6,2%

6,0% 4,7%

5,0% 4,0%

3,5%

3,0%

1,9%

2,0%

0,9% 1,0%

0,1%

0,5%

0,0%

2005

2006

-1,0%

2007 -0,2%

2008

2009

2010

2011

2012

2013

-0,8%

2014

2015 -0,6%

-2,0% -2,0%

-3,0%

vstupních a výstupních poplatků spojených s vydáváním, resp. odkupováním podílových listů fondu.

V. PRAKTICKÉ INFORMACE Depozitář: Komerční banka, a.s., IČO 45317054 Dodatečné informace můžete získat na adrese Investiční kapitálová společnost KB, a.s., Praha 1, Dlouhá 713/34, PSČ 110 15, na internetové adrese http://www.iks-kb.cz, případně na bezplatné lince 800 111 166 nebo na emailové adrese [email protected]; na uvedené adrese nebo u distributorů fondu vám budou bezúplatně poskytnuty v elektronické nebo listinné podobě také statut fondu a poslední uveřejněná výroční a pololetní zpráva fondu. Informace o odměňování můžete získat na adrese http://www.ikskb.cz/web/informacni_povinnosti_podilove_fondy.html Investiční kapitálová společnost KB, a. s., odpovídá za správnost a úplnost údajů uvedených v tomto sdělení a nahradí investorům újmu vzniklou tím, že údaje uvedené v tomto dokumentu jsou nejasné, nepravdivé, zavádějící nebo klamavé nebo nejsou v souladu s informacemi uvedenými ve statutu; jinak újmu vzniklou investorům jinou nesprávností nebo neúplností údajů uvedených v tomto dokumentu nenahrazuje. Povolení k činnosti obhospodařovatele tohoto speciálního fondu bylo vydáno v České republice. Obhospodařovatel tohoto speciálního fondu podléhá dohledu České národní banky. Zdanění příjmů z držení podílových listů fondu se řídí daňovou legislativou státu investora. Toto sdělení klíčových informací bylo vyhotoveno ke dni: 7.6.2016

KB KONZERVATIVNÍ PROFIL


KB Privátní správa aktiv 1, otevřený podílový fond Investiční kapitálové společnosti KB, a.s. Třída Exclusive ISIN: CZ0008473725 Dluhopisový investiční fond Fond je speciálním fondem Obhospodařovatel a administrátor fondu: Investiční kapitálová společnost KB, a.s., člen skupiny Amundi IČ : 60196769

I.

INVESTIČNÍ STRATEGIE Investičním cílem fondu je zhodnocování majetku ve fondu v státních dluhopisů se splatností 3 až 5 let), 40 % CZGB 1-3Y (index krátkodobém

až

střednědobém investičním

horizontu.

Fond českých státních dluhopisů se splatností 1 až 3 roky) a 10 %

investuje převážně do dluhopisů s krátkou až střednědobou výnosnost 2M PRIBOR snížená o spread kotací depozitních sazeb. splatností. Vážená průměrná splatnost celkového portfolia je Nejsou poskytovány žádné záruky třetími osobami za účelem maximálně 3 roky.

ochrany investorů.

Dluhopisy se rozumí státní dluhopisy, dluhopisy vydané bankou Výnosy z hospodaření s majetkem fondu se stávají součástí nebo zahraniční bankou, která má sídlo v členském státě Evropské majetku fondu a jsou reinvestovány. Prostřednictvím distributora unie a municipální dluhopisy. Maximálně 20 % majetku fondu lze může investor požádat investiční společnost o odkoupení svých alokovat do investic neinvestičního stupně. Výběr investic není podílových listů. Podílové listy jsou odkupovány za podmínek dle primárně spojen s žádným regionem. Za účelem zajištění nebo za statutu každý pracovní den, pokud za mimořádných okolností účelem

plnění

investičních

cílů

používá

fond

deriváty

a nedošlo k pozastavení odkupování. Fond je proto vhodný pro

repooperace a reverzní repooperace. Nejméně 80 % aktiv je investory, kteří si přejí investovat v horizontu 2 – 3 roky. Tento fond alokováno do dluhových nástrojů denominovaných v měně fondu tedy není vhodný pro investory, kteří chtějí získat zpět své nebo v jiné měně při zajištění měnového rizika.

investované peněžní prostředky v době kratší a kteří nejsou obeznámeni s riziky spojenými s investicemi na dluhopisových

Manažer fondu usiluje v dlouhodobém horizontu o překonání trzích. následujícího benchmarku: 50 % CZGB 3-5Y(index českých

II. RIZIKOVÝ PROFIL Obecně by měli podílníci fondu uvážit především následující rizika (rizikové faktory): tržní, derivátů, nedostatečné likvidity, regulační, operační, měnová, vznikajících trhů a rizika spojená s investicemi do dluhových cenných papírů a investičních nástrojů, kde existuje riziko nesplacení a úrokové riziko včetně rizika protistrany. Úvěrové riziko spočívá v tom, že emitent nebo protistrana nesplní Syntetický ukazatel odkazuje na velikost kolísání hodnoty fondu v minulosti a vyjadřuje vztah mezi šancí na růst hodnoty investice a rizikem

poklesu

hodnoty

investice.

Syntetický

ukazatel

je

společností průběžně přepočítáván, aktuální informaci o zařazení fondu do rizikové skupiny lze ověřit na internetové adrese http://www.iks-kb.cz. Zařazení fondu do příslušné skupiny nemůže být spolehlivým ukazatelem budoucího vývoje a může se v průběhu času měnit. Ani nejméně riziková skupina však neznamená investici bez rizika. Fond byl zařazen do 2. rizikové skupiny, protože historická hodnota jeho podílových listů kolísala pouze málo a jak rizika ztrát, tak i výnosové šance byly relativně nízké. Hodnota investice může klesat i stoupat a není zaručena návratnost původně investované částky. Návratnost investice, ani výnos z této investice nejsou zajištěny.

svůj závazek. Rizika nedostatečné likvidity zohledňuje, že určitý majetek fondu nebude zpeněžen včas za přiměřenou cenu a že fond z tohoto důvodu nebude schopen dostát závazkům ze žádostí o odkoupení podílových listů, nebo že může dojít k pozastavení odkupování podílových listů nebo investičních akcií vydávaných speciálním fondem. Tržní rizika vyplývají z vlivu změn vývoje celkového trhu na ceny a hodnoty jednotlivých druhů majetkových hodnot v majetku speciálního fondu. Investor by si měl dále být vědom rizika protistrany, selhání protistrany vyplývající z toho, že protistrana zčásti nebo zcela nesplní své závazky z vypořádání v rámci transakce, a rizika ztráty vlivem nedostatků nebo selhání vnitřních procesů nebo lidského faktoru anebo vlivem vnějších událostí. Ceny dluhopisů a jiných investičních nástrojů a cenných papírů mohou stoupat nebo klesat v reakci na změny všeobecných ekonomických podmínek, hospodářských výsledků a aktivity jednotlivých firem, změny úrokových měr a způsobu, jak je trh vnímá.

KB Privátní správa aktiv 1 - třída Exclusive


max. 5 % z aktuální hodnoty podílových listů


Není


0,46 %


10 % ze zhodnocení vlastního kapitálu připadajícího na jeden Podílový list nad benchmark, kterým je: 50 % CZGB 1-3Y(index českých státních dluhopisů se splatností 1 až 3 roky), 40 % CZGB 3-5Y a 10 % 2MPRIBID. Benchmark Fondu je očištěn o náklady Fondu v kalkulované výši fixní části úplaty za obhospodařování navýšené o 0,5 % p.a.

IV. HISTORICKÁ VÝKONNOST Údaje o historické výkonnosti fondu v minulosti nejsou ukazatelem výkonnosti budoucí. Uvedený diagram má proto omezenou vypovídací schopnost, pokud jde o budoucí výkonnost fondu. Fond existuje od roku 2012. Výkonnost je počítána v Kč. Výkonnost Fondu zahrnuje všechny poplatky a náklady s výjimkou 3,0% 2,5%

Fond Benchmark

2,7%

2,0% 1,7%

1,7% 1,4%

1,5% 1,2% 1,0%

0,8% 0,4%

0,5% 0,1% 0,0% 2011

2012

2013

2014

2015

vstupních a výstupních poplatků spojených s vydáváním, resp. odkupováním podílových listů fondu. Fond existoval v roce 2012 méně než 1 rok, proto údaje o historické výkonnosti mají sníženou informační hodnotu.

V. PRAKTICKÉ INFORMACE Depozitář: Komerční banka, a.s.

IČO 45317054

Dodatečné informace můžete získat na adrese Investiční kapitálová společnost KB, a.s., Praha 1, Dlouhá 713/34, PSČ 110 15, na internetové adrese http://www.iks-kb.cz, případně na bezplatné lince 800 111 166 nebo na emailové adrese [email protected]; na uvedené adrese nebo u distributorů fondu vám budou bezúplatně poskytnuty v elektronické nebo listinné podobě také statut fondu a poslední uveřejněná výroční a pololetní zpráva fondu. Informace o odměňování můžete získat na adrese http://www.ikskb.cz/web/informacni_povinnosti_podilove_fondy.html Investiční kapitálová společnost KB, a. s., odpovídá za správnost a úplnost údajů uvedených v tomto sdělení a nahradí investorům újmu vzniklou tím, že údaje uvedené v tomto dokumentu jsou nejasné, nepravdivé, zavádějící nebo klamavé nebo nejsou v souladu s informacemi uvedenými ve statutu; jinak újmu vzniklou investorům jinou nesprávností nebo neúplností údajů uvedených v tomto dokumentu nenahrazuje. Povolení k činnosti obhospodařovatele tohoto speciálního fondu bylo vydáno v České republice. Obhospodařovatel tohoto speciálního fondu podléhá dohledu České národní banky. Zdanění příjmů z držení podílových listů fondu se řídí daňovou legislativou domovského státu investora. Toto sdělení klíčových informací bylo vyhotoveno ke dni: 7.6.2016

KB Privátní správa aktiv 1 - třída Exclusive

Klíčové informace pro investory V tomto sdělení investor nalezne klíčové informace o tomto fondu. Nejde o propagační sdělení; poskytnutí těchto informací vyžaduje zákon. Účelem je pomoci Vám lépe pochopit investování do tohoto fondu a rizika s tím spojená. Pro informované rozhodnutí, zda investici do tohoto fondu provést, Vám doporučujeme se s tímto sdělením seznámit

KB Privátní správa aktiv 1, otevřený podílový fond Investiční kapitálové společnosti KB, a.s. Třída Popular ISIN: CZ0008474491 Dluhopisový investiční fond Fond je speciálním fondem Obhospodařovatel a administrátor fondu: Investiční kapitálová společnost KB, a.s., člen skupiny Amundi IČ : 60196769

I.

INVESTIČNÍ STRATEGIE Investičním cílem fondu je zhodnocování majetku ve fondu v státních dluhopisů se splatností 3 až 5 let), 40 % CZGB 1-3Y (index krátkodobém

až

střednědobém investičním

horizontu.

Fond českých státních dluhopisů se splatností 1 až 3 roky) a 10 %

investuje převážně do dluhopisů s krátkou až střednědobou výnosnost 2M PRIBOR snížená o spread kotací depozitních sazeb. splatností. Vážená průměrná splatnost celkového portfolia je Nejsou poskytovány žádné záruky třetími osobami za účelem maximálně 3 roky.

ochrany investorů.

Dluhopisy se rozumí státní dluhopisy, dluhopisy vydané bankou Výnosy z hospodaření s majetkem fondu se stávají součástí nebo zahraniční bankou, která má sídlo v členském státě Evropské majetku fondu a jsou reinvestovány. Prostřednictvím distributora unie a municipální dluhopisy. Maximálně 20 % majetku fondu lze může investor požádat investiční společnost o odkoupení svých alokovat do investic neinvestičního stupně. Výběr investic není podílových listů. Podílové listy jsou odkupovány za podmínek dle primárně spojen s žádným regionem. Za účelem zajištění nebo za statutu každý pracovní den, pokud za mimořádných okolností účelem

plnění

investičních

cílů

používá

fond

deriváty

a nedošlo k pozastavení odkupování. Fond je proto vhodný pro

repooperace a reverzní repooperace. Nejméně 80 % aktiv je investory, kteří si přejí investovat v horizontu 2 – 3 roky. Tento fond alokováno do dluhových nástrojů denominovaných v měně fondu tedy není vhodný pro investory, kteří chtějí získat zpět své nebo v jiné měně při zajištění měnového rizika.

investované peněžní prostředky v době kratší a kteří nejsou obeznámeni s riziky spojenými s investicemi na dluhopisových

Manažer fondu usiluje v dlouhodobém horizontu o překonání trzích. následujícího benchmarku: 50 % CZGB 3-5Y(index českých


Obecně by měli podílníci fondu uvážit především následující rizika (rizikové faktory): tržní, derivátů, nedostatečné likvidity, regulační, operační, měnová, vznikajících trhů a rizika spojená s investicemi do dluhových cenných papírů a investičních nástrojů, kde existuje

riziko

nesplacení

a úrokové

riziko

včetně rizika

protistrany. Úvěrové riziko spočívá v tom, že emitent nebo protistrana Syntetický ukazatel odkazuje na velikost kolísání hodnoty fondu v minulosti a vyjadřuje vztah mezi šancí na růst hodnoty investice a rizikem

poklesu

hodnoty

investice.

Syntetický

ukazatel

je

společností průběžně přepočítáván, aktuální informaci o zařazení fondu do rizikové skupiny lze ověřit na internetové adrese http://www.iks-kb.cz. Zařazení fondu do příslušné skupiny nemůže být spolehlivým ukazatelem budoucího vývoje a může se v průběhu času měnit. Ani nejméně riziková skupina však neznamená investici bez rizika. Fond byl zařazen do 2. rizikové skupiny, protože historická hodnota jeho podílových listů kolísala pouze málo a jak rizika ztrát, tak i výnosové šance byly relativně nízké. Hodnota investice může klesat i stoupat a není zaručena návratnost původně investované částky. Návratnost investice, ani výnos z této investice nejsou zajištěny.

nesplní svůj závazek. Rizika nedostatečné likvidity zohledňuje, že určitý majetek fondu nebude zpeněžen včas za přiměřenou cenu a že fond z tohoto důvodu nebude schopen dostát závazkům ze žádostí o odkoupení podílových listů, nebo že může dojít k pozastavení odkupování podílových listů nebo investičních akcií vydávaných speciálním fondem. Tržní rizika vyplývají z vlivu změn vývoje celkového trhu na ceny a hodnoty jednotlivých druhů majetkových hodnot v majetku speciálního fondu. Investor by si měl dále být vědom rizika protistrany, selhání protistrany vyplývající z toho, že protistrana zčásti nebo zcela nesplní své závazky z vypořádání v rámci transakce, a rizika ztráty vlivem nedostatků nebo selhání vnitřních procesů nebo lidského faktoru anebo vlivem vnějších událostí. Ceny dluhopisů a jiných investičních nástrojů a cenných papírů mohou stoupat nebo klesat v reakci na změny všeobecných ekonomických podmínek, hospodářských výsledků a aktivity jednotlivých firem, změny úrokových měr a způsobu, jak je trh vnímá.

KB Privátní správa aktiv 1 – třída Popular

Klíčové informace pro investory III. POPLATKY A NÁKLADY SPECIÁLNÍHO FONDU Poplatky účtované investorům a náklady hrazené z majetku fondu slouží k zajištění obhospodařování a administrace majetku fondu, včetně vydávání nebo prodeje a odkupování jeho podílových listů. Tyto poplatky a náklady snižují potenciální výnosnost investice pro investora. Detailní přehled a popis poplatků účtovaných investorům a nákladů hrazených z majetku speciálního fondu obsahuje statut. Jednorázové poplatky účtované investorovi přímo před nebo po uskutečnění investice. (Jedná se o nejvyšší částku, která může být investorovi účtována před uskutečněním investice, nebo před vyplacením investice.) Vstupní poplatek (poplatek distributorovi za obstarání nákupu



Není


0,46 %


10 % ze zhodnocení vlastního kapitálu připadajícího na jeden Podílový list nad benchmark, kterým je: 50 % CZGB 1-3Y(index českých státních dluhopisů se splatností 1 až 3 roky), 40 % CZGB 3-5Y a 10 % 2MPRIBID. Benchmark Fondu je očištěn o náklady Fondu v kalkulované výši fixní části úplaty za obhospodařování navýšené o 0,5 % p.a.

IV. HISTORICKÁ VÝKONNOST Údaje o historické výkonnosti fondu v minulosti nejsou ukazatelem výkonnosti budoucí. Uvedený diagram má proto omezenou vypovídací schopnost, pokud jde o budoucí výkonnost fondu. Fond existuje od června 2014. Výkonnost je počítána v Kč. Výkonnost Fondu zahrnuje všechny poplatky a náklady s výjimkou

0,9% 0,8%

0,8%

Fond Benchmark

0,8%

0,7% 0,6%

0,5%

0,5%

0,4%

0,4% 0,3% 0,2% 0,1% 0,0%

2011

2012

2013

2014

vstupních a výstupních poplatků spojených s vydáváním, resp. odkupováním podílových listů fondu.

2015 Třída fondu existovala

v roce 2014 méně než 1 rok, proto údaje o historické výkonnosti mají sníženou informační hodnotu.


IČO 45317054


KB Privátní správa aktiv 1 – třída Popular

Klíčové informace pro investory V tomto sdělení investor nalezne klíčové informace o fondu. Nejde o propagační sdělení; poskytnutí těchto informací vyžaduje zákon. Účelem je pomoci Vám lépe pochopit investování do tohoto fondu a rizika s tím spojená. Pro informované rozhodnutí, zda investici do tohoto fondu provést, Vám doporučujeme se s tímto sdělením seznámit.

KB Privátní správa aktiv 5D, otevřený podílový fond Investiční kapitálové společnosti KB, a.s. – třída Exclusive A ISIN: CZ0008473972 Akciový fond Fond je speciálním fondem Obhospodařovatel a administrátor fondu: Investiční kapitálová společnost KB, a.s., člen skupiny Amundi IČ : 60196769

I.

INVESTIČNÍ STRATEGIE Investičním cílem fondu je zhodnocování majetku investováním do Měnové riziko investic v cizí měně zpravidla není zajišťováno. Za globálního portfolia dividendových akcií. Fond nesleduje žádný účelem zajištění nebo za účelem plnění investičních cílů používá určitý index nebo ukazatel (benchmark). Podíl akcií v portfoliu musí fond deriváty, repooperace a reverzní repooperace. Měnové riziko tvořit minimálně 80 % majetku fondu. Nástroje peněžního trhu a investic v cizí měně není zajišťováno. vklady u bank v české nebo cizí měně tvoří dle potřeb likvidity Fondu, obvykle do 10 % majetku fondu, maximálně však 20 % Výnosy z hospodaření s majetkem fondu se stávají součástí majetku fondu u podílových listů třídy A a jsou reinvestovány.

majetku fondu.

Prostřednictvím distributora může investor požádat investiční Fond kombinuje globální investice s investicemi na rozvíjejících se společnost o odkoupení svých podílových listů. Podílové listy jsou trzích střední a východní Evropy. V rozsahu vymezeném statutem odkupovány za podmínek dle statutu každý pracovní den, pokud za může fond investovat i do cenných papírů vydaných jinými fondy mimořádných okolností nedošlo k pozastavení odkupování. Fond kolektivního

investování.

V portfoliu

není

omezen

podíl je určen investorům kteří si přejí investovat v horizontu 5 a více let.

zahraničních cenných papírů a peněžních prostředků v cizí měně.

II. RIZIKOVÝ PROFIL Hodnota investice může klesat i stoupat a není zaručena návratnost původně investované částky. Obecně by měli podílníci fondu uvážit především následující rizika (rizikové faktory): tržní, derivátů, nedostatečné likvidity, operační, měnová, vznikajících trhů a rizika spojená s investicemi do dluhových cenných papírů a investičních nástrojů, kde existuje riziko nesplacení a úrokové riziko včetně Syntetický ukazatel odkazuje na velikost kolísání hodnoty fondu v rizika protistrany. minulosti a vyjadřuje vztah mezi šancí na růst hodnoty investice a poklesu hodnoty investice. Syntetický ukazatel je Vydavatelé nástrojů peněžního trhu, do kterých fond investoval, společností průběžně přepočítáván, aktuální informaci o zařazení se mohou stát neschopnými plnit své závazky, čímž jimi vydané fondu do rizikové skupiny lze ověřit na internetové adrese nástroje peněžního trhu mohou zčásti nebo zcela ztratit na rizikem

http://www.iks-kb.cz. Zařazení fondu do příslušné skupiny nemůže hodnotě. Stejně tak existuje riziko selhání protistrany, vyplývající být spolehlivým ukazatelem budoucího vývoje a může se v průběhu z toho, že protistrana zčásti nebo zcela nesplní své závazky času měnit. Ani nejméně riziková skupina však neznamená investici z vypořádání v rámci transakce. Ceny akcií, dluhopisů a jiných investičních nástrojů a cenných papírů mohou stoupat nebo bez rizika. klesat v reakci na změny všeobecných ekonomických podmínek, Fond byl zařazen do 5. rizikové skupiny, protože tomu odpovídá hospodářských výsledků a aktivity jednotlivých firem, změny úrokových měr a způsobu, jak je trh vnímá. historická volatilita podkladových aktiv fondu za posledních 5 let.

KB Privátní správa aktiv 5D – (třída Exclusive A)




Není


1,69 %


Není


8,8%

9,0%

8,0%

8,4%

KB PSA 5D - Exclusive A

7,0% 6,0%

5,3%

5,0% 4,0%

3,0% 2,0% 1,0%

0,0% 2011

2012

2013

2014

2015

Fond existuje od roku 2013. Výkonnost je počítána v Kč. Výkonnost Fondu zahrnuje všechny poplatky a náklady s výjimkou vstupních a výstupních poplatků spojených s vydáváním, resp. odkupováním podílových listů fondu. Fond existoval v roce 2013 méně než 1 rok, proto údaje o historické výkonnosti mají sníženou informační hodnotu.


IČO 45317054

Dodatečné informace můžete získat na adrese Investiční kapitálová společnost KB, a.s., Praha 1, Dlouhá 713/34, PSČ 110 15, na internetové adrese http://www.iks-kb.cz, případně na bezplatné lince 800 111 166 nebo na emailové adrese [email protected]; na uvedené adrese nebo u distributorů fondu vám budou bezúplatně poskytnuty v elektronické nebo listinné podobě také statut fondu a poslední uveřejněná výroční a pololetní zpráva fondu. Informace o odměňování můžete získat na adrese http://www.ikskb.cz/web/informacni_povinnosti_podilove_fondy.html Investiční kapitálová společnost KB, a. s., odpovídá za správnost a úplnost údajů uvedených v tomto sdělení, jsou-li nejasné, nepravdivé, zavádějící nebo klamavé nebo nejsou-li v souladu s informacemi uvedenými ve statutu. Povolení k činnosti obhospodařovatele tohoto speciálního fondu bylo vydáno v České republice. Obhospodařovatel tohoto speciálního fondu podléhá dohledu České národní banky. Zdanění příjmů z držení podílových listů fondu se řídí daňovou legislativou domovského státu investora. Toto sdělení klíčových informací bylo vyhotoveno ke dni: 7.6.2016

KB Privátní správa aktiv 5D – (třída Exclusive A)


KB Privátní správa aktiv 5D, otevřený podílový fond Investiční kapitálové společnosti KB, a.s. – třída Popular A ISIN: CZ0008474707 Akciový fond Fond je speciálním fondem Obhospodařovatel a administrátor fondu: Investiční kapitálová společnost KB, a.s., člen skupiny Amundi IČ : 60196769

I.

INVESTIČNÍ STRATEGIE Investičním cílem fondu je zhodnocování majetku investováním do globálního portfolia dividendových akcií. Fond nesleduje žádný Výnosy z hospodaření s majetkem fondu se stávají součástí určitý index nebo ukazatel (benchmark). Podíl akcií v portfoliu musí majetku fondu u podílových listů třídy A a jsou reinvestovány. tvořit minimálně 80 % majetku fondu. Nástroje peněžního trhu a Prostřednictvím distributora může investor požádat investiční vklady u bank v české nebo cizí měně tvoří dle potřeb likvidity společnost o odkoupení svých podílových listů. Podílové listy jsou Fondu, obvykle do 10 % majetku fondu, maximálně však 20 % odkupovány za podmínek dle statutu každý pracovní den, pokud za mimořádných okolností nedošlo k pozastavení odkupování. Fond

majetku fondu.

je určen investorům kteří si přejí investovat v horizontu 5 a více let. Fond kombinuje globální investice s investicemi na rozvíjejících se Tento fond tedy není vhodný pro investory, kteří chtějí získat zpět trzích střední a východní Evropy. V rozsahu vymezeném statutem své investované peněžní prostředky v době kratší a kteří nejsou může fond investovat i do cenných papírů vydaných jinými fondy obeznámeni s riziky spojenými s investicemi na akciových trzích. kolektivního

investování.

V portfoliu

není

omezen

podíl

zahraničních cenných papírů a peněžních prostředků v cizí měně. Měnové riziko investic v cizí měně zpravidla není zajišťováno. Za účelem zajištění nebo za účelem plnění investičních cílů používá fond deriváty, repooperace a reverzní repooperace.


Obecně by měli podílníci fondu uvážit především následující rizika (rizikové faktory): tržní, derivátů, nedostatečné likvidity, operační, měnová, vznikajících trhů a rizika spojená s investicemi do dluhových cenných papírů a investičních nástrojů, kde existuje riziko nesplacení a úrokové riziko včetně rizika protistrany.

Úvěrové riziko spočívá v tom, že emitent nebo protistrana nesplní Syntetický ukazatel odkazuje na velikost kolísání hodnoty fondu v svůj závazek. Rizika nedostatečné likvidity zohledňuje, že určitý minulosti a vyjadřuje vztah mezi šancí na růst hodnoty investice a majetek fondu nebude zpeněžen včas za přiměřenou cenu a že rizikem

poklesu hodnoty investice. Syntetický ukazatel je fond z tohoto důvodu nebude schopen dostát závazkům ze společností průběžně přepočítáván, aktuální informaci o zařazení žádostí o odkoupení podílových listů, nebo že může dojít k fondu do rizikové skupiny lze ověřit na internetové adrese pozastavení odkupování podílových listů nebo investičních akcií http://www.iks-kb.cz. Zařazení fondu do příslušné skupiny nemůže vydávaných speciálním fondem. Tržní rizika vyplývají z vlivu změn být spolehlivým ukazatelem budoucího vývoje a může se v průběhu vývoje celkového trhu na ceny a hodnoty jednotlivých druhů času měnit. Ani nejméně riziková skupina však neznamená investici majetkových hodnot v majetku speciálního fondu. Investor by si bez rizika. měl dále být vědom rizika protistrany, selhání protistrany vyplývající z toho, že protistrana zčásti nebo zcela nesplní své Fond byl zařazen do 5. rizikové skupiny, protože tomu odpovídá závazky z vypořádání v rámci transakce, a rizika ztráty vlivem historická volatilita podkladových aktiv fondu za posledních 5 let. nedostatků nebo selhání vnitřních procesů nebo lidského faktoru Hodnota investice může klesat i stoupat a není zaručena návratnost anebo vlivem vnějších událostí. Ceny akcií a jiných investičních původně investované částky. Návratnost investice, ani výnos z této nástrojů a cenných papírů mohou stoupat nebo klesat v reakci na investice nejsou zajištěny.

změny všeobecných ekonomických podmínek, hospodářských výsledků a aktivity jednotlivých firem, změny úrokových měr a způsobu, jak je trh vnímá.

KB PSA 5D – Popular A




Není


1,69 %*


Není


0,0% 2011

2012

2013

2014

2015

-1,0% -2,0% -3,0% -4,0% -5,0% -6,0% -7,0% -7,1%

-8,0%

Fond existuje od května 2015. Výkonnost je počítána v Kč. Výkonnost Fondu zahrnuje všechny poplatky a náklady s výjimkou vstupních a výstupních poplatků spojených s vydáváním, resp. odkupováním podílových listů fondu.

Třída fondu existovala

v roce 2015 méně než 1 rok, proto údaje o historické výkonnosti mají sníženou informační hodnotu.


IČO 45317054


KB PSA 5D – Popular A

Klíčové informace pro investory

Recommend Documents