Česká spořitelna Konsolidované výsledky za 1. pololetí 2010 (podle IFRS, neauditované) 30. července 2010, Praha

Česká spořitelna – Konsolidované výsledky za 1. pololetí 2010 (podle IFRS, neauditované) 30. července 2010, Praha

Finanční skupina ČS vykazuje opět solidní výsledky Gernot Mittendorfer

Hlavní fakta 1. pololetí 2010 − Výsledky České spořitelny za 1. pololetí 2010 jsou v souladu s očekáváním, odrážejí zpožděný vliv ekonomického zpomalení a historicky nízké tržní úrokové sazby − Česka spořitelna vytvořila vysoký provozní zisk ve výši téměř 13 mld. Kč, který byl ale v meziročním srovnání nižší o 0,4 mld. Kč (tj. o 3 %), zvláště z důvodu poklesu čistého zisku z obchodních operací o 0,9 mld. Kč z jeho mimořádně vysoké úrovně dosažené v prvním pololetí 2009 − Klíčové výnosy (tj. čistý úrokový výnos spolu s čistými příjmy z poplatků a provizí) zůstaly v porovnání s 1. pololetím 2009 na stabilní úrovni − Provozní náklady se meziročně snížily o 5 % zásluhou pokračujícího důsledného řízení nákladů, které se odráží v poklesu všech nákladových položek − Čistý zisk dosáhl 5,9 mld. Kč a vykázal 7% meziroční snížení, které bylo způsobeno nižším provozním ziskem a vyšší tvorbou opravných položek k úvěrům

− Vývoj úvěrového portfolia odráží současnou ekonomickou situaci; úvěry poskytnuté klientům finanční skupiny České spořitelny meziročně lehce poklesly o 1 % − Z důvodu nižšího objemu úvěrů poskytnutých korporátním klientům (meziročně -5 %), retailové úvěry se naopak zvýšily o 2 %, zásluhou úvěrů pro malé podniky, veřejný sektor a spotřebitelských úvěrů − Podíl rizikových úvěrů (NPL) na celkovém portfoliu úvěrů činí 6,2 %; rizikové náklady skupiny ČS se stabilizovaly na stejné úrovni jako v 1. čtvrtletí 2010, tj. na 230 bazických bodech

− Ratingová hodnocení České spořitelny hlavními ratingovými agenturami (Moody‘s, Fitch Ratings a Standard&Poor‘s) potvrzena na současné úrovni (dlouhodobý rating dosahuje hodnot A1 a A) Prezentace výsledků za 1. pololetí 2010 30. července 2010

2

Finanční skupina ČS vykazuje opět solidní výsledky

Hlavní obchodní fakta 1. pololetí 2010 − Spokojenost klientů se v porovnání s předchozím měřením nezměnila a opět přesahuje úroveň před počátkem krize − Důvěru klientů potvrzuje i pokračující růst bankovních vkladů; celkový objem závazků ke klientům se meziročně zvýšil o 7 % (od počátku roku o 9 %)

− Česká spořitelna uskutečnila další krok ke zvýšení využití evropských finančních nástrojů pro české podniky uzavřením dvou důležitých dohod s Evropskou investiční bankou (EIB) − Půjčka „Global Loan“ v celkové částce 200 mil. EUR je určena pro dlouhodobé financování malých a středních podniků a veřejného sektoru − „Risk Sharing Energy Efficiency Global Loan“ v hodnotě 100 mil. EUR s využitím pro financování projektů v oblasti výroby obnovitelné energie – EIB sdílí rizika s ČS − Zásluhou Evropské investiční banky může Česka spořitelna svým klientům nabídnout dlouhodobé úvěry se zvýhodněnou úrokovou sazbou − S celkovým objemem dosud financovaných projektů ve výši 700 mil. EUR je Česká spořitelna jedním z největších partnerů Evropské investiční banky v regionu střední a východní Evropy

− Česká spořitelna převzala pobočky HSBC Premier poté, co banka HSBC veřejně oznámila, že ukončuje své aktivity drobného bankovnictví v České republice − Česká spořitelna nabídla klientům HSBC hladký převod do ČS a stávající zaměstnance poboček HSBC Premier oslovila s nabídkou zaměstnání − Česká spořitelna vytvořila svou vlastní značku ČS Premier, pod níž bude nabízet od posledního čtvrtletí 2010 služby pro segment klientů s vyššími příjmy Prezentace výsledků za 1. pololetí 2010 30. července 2010

3


Finanční výsledky – Poměr nákladů k výnosům se dále zlepšil − Provozní zisk meziročně poklesl o 3 % na 13,0 mld. Kč vlivem opožděného efektu dopadu zpomalení ekonomiky v roce 2009 a klesajících tržních úrokových sazeb − Provozní výnosy se snížily o 4%, pokles provozních nákladů činil 5 %

Návratnost kapitálu 30% 25%

22,0%

21,0%

22,9% 19,9%

20%

− Návratnost kapitálu dosáhla 18,1 % i přes vysokou úroveň vlastního kapitálu

18,1%

15% 10% 5%

− Poměr nákladů k výnosům se zlepšil na 42,2 % − Poměr úvěrů k vkladům poklesl na úroveň 65,7 % (na konci roku 2009 činil 72,5 %)

0% 1-6 06

1-6 07

1-6 08

1-6 09

1-6 10

− Výsledek pokračujícího silného růstu klientských vkladů Poměr nákladů k výnosům

Poměr úvěrů k vkladům 80%

60%

52,8%

52,8%

50%

67,3%

70% 47,3%

42,5%

60%

42,2%

56,3%

70,9%

60,3%

65,7%

50%

40%

40%

30%

30%

20%

20%

10%

10%

0%

0% 1-6 06

1-6 07

1-6 08

1-6 09

Prezentace výsledků za 1. pololetí 2010 30. července 2010

1-6 10

6/2006

4

6/2007

6/2008

6/2009

6/2010


Současné tržní prostředí − Aktuální makroekonomický vývoj − Česká ekonomika se ve 2. čtvrtletí 2009 dostala z recese a v každém z následujících třech čtvrtletích rostla o 0,5 % proti předchozímu čtvrtletí, růst ve 2. čtvrtletí 2010 byl dokonce vyšší (odhad +0,9 % mezičtvrtletně) − Meziroční růst byl v 1. pololetí 2010 ovlivněn čistými vývozy a zásobami, fyzické doplňování skladů začalo v 1. čtvrtletí 2010 − Oživení díky průmyslu na nabídkové straně a zásluhou vývozu / zásob na straně poptávkové

− Nezaměstnanost se na konci června 2010 snížila na 8,5 %, což byl rychlejší pokles než bylo očekáváno jak Ministerstvem financí, Českou národní bankou, tak i Českou spořitelnou − Pracovní trh profitoval ze silného cyklického oživení a naší otevřenosti vůči světu

− Hodnota koruny vůči euru byla v 1. pololetí 2010 volatilní z důvodu averze k riziku díky situaci v Řecku/Španělsku, Maďarsku a podobným záležitostem, ale celkově posílila směrem k fundamentálně odůvodněné úrovni 25,00 CZK/EUR − Koruna posílala z úrovně kolem 26,20 na konci roku 2009 na hodnotu kolem 25,30 na začátku července. Během léta zůstane volatilní z důvodu dluhových problémů, nervozity na trhu a nižší aktivity

− Základní úroková sazba ČNB je na svém historickém minimu 0,75 %, tuto úroveň lze očekávat nejméně do konce třetího čtvrtletí 2010

− Situace na bankovním trhu − Zátěžové testy České národní banky potvrdily, že český bankovní sektor zůstává odolný vůči šokům vzešlým z potenciálně nepříznivého makroekonomického vývoje v období 2010 - 2011 − Bankovní úvěry se v květnu 2010 meziročně zvýšily pouze o 1 %, bankovní vklady o +0,3 % − Čistý zisk celého bankovního sektoru v 1. čtvrtletí 2010 meziročně vzrostl o 16 % Prezentace výsledků za 1. pololetí 2010 30. července 2010

5


Ukazatel spokojenosti klientů (CSI) – Stabilní na úrovni překračující hodnotu před finanční krizí − České spořitelně se podařilo udržet spokojenost svých klientů na stabilní úrovni, a to i přes všechny aktivity ostatních účastníků na trhu

Ukazatel spokojenosti klientů 76,1

− Česká spořitelna se zaměřila na zlepšení proaktivního přístupu, efektivity a spolehlivosti procesů, stejně jako na zavedení nových systémů, zejména v oblasti drobného bankovnictví a řízení lidských zdrojů

73,8

75,4

76,5

76,3

05/2008 11/2008 05/2009 11/2009 05/2010

− Plnění potřeb klientů, zlepšování produktů a kvality služeb patří mezi hlavní priority banky

Ukazatel spokojenosti klientů (Customer satisfaction index - CSI) měří pravidelně dvakrát ročně celkovou spokojenost klientů se službami příslušné banky

− Všichni vedoucí pracovníci banky mají nastaveny individuální výkonnostní ukazatele zaměřené na vztah ke klientům, včetně jejich spokojenosti a loajality

Údaje jsou získávány nezávislou externí agenturou prostřednictvím telefonického dotazování vybraných 2 600 klientů České spořitelny



6

Obsah prezentace − Výkonnost České spořitelny − Finanční výkazy − Analýza výkonnosti

− Ekonomika − Makroekonomický vývoj

− Bankovní trh − Vývoj bankovního trhu − Tržní podíly

− Přílohy


7


Finanční výkazy – výkaz zisků a ztrát Provozní náklady se meziročně snížily o 5 % v mil. Kč

Čistý úrokový výnos Rezervy a opravné položky k úvěrům a pohledávkám Čisté příjmy z poplatků a provizí Čistý zisk/(ztráta) z obchodních operací Všeobecné provozní náklady Ostatní provozní výsledky Čistý zisk/(ztráta) z finančních aktiv v reálné hodnotě (FV) Čistý zisk/(ztráta) z finančních aktiv na prodej (AFS) Čistý zisk/(ztráta) z finančních aktiv držených do splatnosti (HTM) Zisk/(ztráta) před zdaněním Daň z příjmu Zisk za účetní období po zdanění a před kontrolními podíly Čistý zisk za účetní období náležející akcionářům mateřské společnosti náležející nekontrolním podílům Provozní výnosy Provozní náklady Provozní zisk


8

1-6 10 15 068 -5 327 5 988 1 380 -9 457 -582 -42 120 114 7 262 -1 385 5 877

1-6 09 15 531 -3 827 5 515 2 249 -9 909 -1 011 -492 -115 0 7 941 -1 622 6 319

Změna -3,0% 39,2% 8,6% -38,6% -4,6% -42,4% -91,5% na na -8,6% -14,6% -7,0%

5 880 -3

6 307 12

-6,8% na

22 436 -9 457 12 979

23 295 -9 909 13 386

-3,7% -4,6% -3,0%


Finanční výkazy – rozvaha (aktiva) Celková aktiva vzrostla od počátku roku o 8 %

30.6.2010 31.12.2009 31 282 29 371 211 574 126 506 463 462 469 185 -18 886 -14 713 31 138 45 951 7 242 7 367 25 965 28 858 123 391 111 977

v mil. Kč

Pokladní hotovost, vklady u ČNB Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Rezervy a opravné položky k úvěrům a pohledávkám Aktiva určená k obchodování Finanční aktiva v reálné hodnotě (FV) Finanční aktiva na prodej (AFS) Finanční aktiva držená do splatnosti (HTM) Kapitálové investice do přidružených společností oceňované ekvivalencí Nehmotný majetek Hmotný majetek Daňové pohledávky Ostatní aktiva Aktiva celkem


220 2 853 15 346 853 32 211 926 651

9

211 3 251 15 390 582 31 201 855 137

Změna 6,5% 67,2% -1,2% 28,4% -32,2% -1,7% -10,0% 10,2% 4,4% -12,3% -0,3% 46,6% 3,2% 8,4%


Finanční výkazy – rozvaha (pasiva) Klientské vklady se od počátku roku zvýšily o 9 %

30.6.2010 31.12.2009 51 040 47 434 705 842 647 529 50 410 44 197 19 279 17 174 2 026 2 040 506 497 22 152 19 402 10 737 13 404 64 660 63 460 186 292 64 474 63 168 926 651 855 137

v mil. Kč

Závazky k bankám Závazky ke klientům Emitované dluhopisy Pasiva určená k obchodování Ostatní rezervy Daňové závazky Ostatní pasiva Podřízený dluh Celkový kapitál náležející nekontrolním podílům náležející akcionářům mateřské společnosti Pasiva celkem


10

Změna 7,6% 9,0% 14,1% 12,3% -0,7% 1,8% 14,2% -19,9% 1,9% -36,3% 2,1% 8,4%


Analýza výkonnosti – Provozní zisk dosáhl téměř 13 mld. Kč − Provozní zisk se meziročně snížil o 0,4 mld. Kč − Ovlivněno poklesem čistého zisku z obchodních operací (o 0,9 mld. Kč) a čistého úrokového výnosu, které byly oba v roce 2009 velmi vysoké; provozní náklady se snížily o 5 %

− Čistý zisk z obchodních operací meziročně poklesl o 39 %, zpět na běžnou úroveň 1,4 mld. Kč

15 000

13 387 11 261

12 000 9 000

7 491

6 000

23%

3 000

8 110

12 979

39% 19% -3%

8%

0

− Výsledky z finančních aktiv se dále zlepšily v návaznosti na oživení na finančních trzích − Vyšší výnosy z prodeje cenných papírů z portfolia finančních aktiv na prodej (AFS) v držení Penzijního fondu ČS

11

1-6 06

1-6 07

1-6 08

provozní zisk

1-6 09

60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% -10%

1-6 10

meziroční růst

Struktura provozních výnosů za 5 let 25 20 v mld. Kč

− Zásluhou výnosů z obchodování s cennými papíry (snížení o 61 % na 0,4 mld. Kč) z důvodu nižšího výsledku ve 2. čtvrtletí jako reakce na částečně rostoucí averzi k rizikovým aktivům a zvláště vzhledem k vysoké srovnávací bázi loňského roku − Výnosy z operací s cizími měnami poklesly o 12 % na 1,0 mld. Kč opět z důvodu mimořádných výsledků roku 2009


Vývoj provozního zisku (v mil. Kč)

15 10 5

0,1 0,8 4,6

0,2 0,7 4,8

10,4

11,6

1-6 06

1-6 07

0,0 2,2 5,5

0,0 1,4 6,0

14,4

15,5

15,1

1-6 08

1-6 09

1-6 10

0,2 1,2 5,4

0

výnosy z pojišťovací činnosti čistý zisk z obchodování čisté příjmy z poplatků a provizí čistý úrokový výnos


Analýza výkonnosti – Čistý úrokový výnos odráží nízké úrokové sazby − Čistý úrokový výnos meziročně poklesl o 3 % z důvodu nižší úvěrové aktivity a prostředí nízkých úrokových sazeb, stále ale představuje 67 % z celkových výnosů

Vývoj čistého úrokového výnosu (v mil. Kč) 16 000

14 355

− V porovnání s 1. čtvrtletím 2010 vzrostl čistý úrokový výnos ve 2. čtvrtletí 2010 o 2 % − Průměrný 3M PRIBOR se meziročně snížil o 112 bazických bodů

12 000

10 385

8 000

15%

− Čistý úrokový výnos z klientských obchodů zůstal ve srovnání s 1. pololetím 2009 na stejné úrovni

0 1-6 06

− Průměrná dvoutýdenní REPO sazba se snížila o 86 bazických bodů

− Čistý úrokový výnos z operací s cennými papíry se meziročně snížil o 17 % − Z důvodu nižších průměrných objemů cenných papírů

− Nižší čistý úrokový výnos z operací s cennými papíry a z operací s bankami způsobil pokles čisté úrokové marže (na úročená aktiva) na 3,87 % Prezentace výsledků za 1. pololetí 2010 30. července 2010

12

11%

1-6 07

15 068

8%

-3%

1-6 09

1-6 10

24%

4 000

− Objem úvěrů poskytnutých klientům se meziročně snížil o 0,6 %; objem závazků ke klientům se zvýšil o 7 %

− Čistý úrokový výnos z operací s bankami meziročně poklesl o 8 % v návaznosti na nízké tržní úrokové sazby

11 557

15 531

1-6 08

čistý úrokový výnos

30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% -5%

meziroční růst

Čistá úroková marže 5% 4%

3,58%

3,61%

1-6 06

1-6 07

3,95%

4,20%

3,87%

3% 2% 1% 0% 1-6 08

1-6 09

1-6 10


Analýza výkonnosti – Dynamický růst čistých příjmů z poplatků a provizí − Čisté příjmy z poplatků z úvěrových obchodů a s nimi souvisejících produktů meziročně vykázaly nejrychlejší růst, a to o 17 % − Jejich podíl v celkových čistých příjmech z poplatků činí téměř 28 % − Podporovány prodejem pojištění úvěrů v období ekonomické nestability

Vývoj čistých příjmů z poplatků a provizí (v mil. Kč) 6 000 4 610

4 764

5 350

5 988

5 515

12%

12%

4 000

9% 9%

2 000

6%

3%

0% -3%

1-6 06

6

v mld. Kč

− Ovlivněno oživením na finančních trzích a vyšší poptávkou klientů po investičních produktech

1-6 08

1-6 09

4

2

0

1-6 10

meziroční růst

Struktura čistých příjmů z poplatků a provizí za 5 let 0,5

− Čisté příjmy z poplatků z obchodování s cennými papíry meziročně stouply o 5 %

1-6 07

čisté příjmy z poplatků a provizí

− Jejich příspěvek k celkovým čistým příjmům z poplatků se snížil z 59 % v prvním pololetí 2009 na současných 56 %

6% 3%

3%

0

− Čisté příjmy z poplatků z platebních transakcí a za vedení účtů meziročně vzrostly o 3 %

15%

0,6

0,5 0,6

0,6 0,6 3,1

0,5 0,4 3,3

0,6 0,4 3,3

2,7

2,8

0,9

0,9

1,1

1,4

1,6

1-6 06

1-6 07

1-6 08

1-6 09

1-6 10

ostatní z obchodování s cennými papíry z platebních transakcí z úvěrů


13


Analýza výkonnosti – Pokračující snižování provozních nákladů − Pokles provozních nákladů zásluhou snižování ve všech nákladových položkách − Mezičtvrtletní porovnání vykazuje 4% pokles provozních nákladů (2. čtvrtletí 2010 oproti 1. čtvrtletí 2010)

Vývoj provozních nákladů (v mil. Kč) 10 000

9 073

8 388

9 906

9 909

9 457

8 000

10%

6 000

− Personální náklady meziročně poklesly o 5 %

4 000

8%

-5%

0% 1-6 06

1-6 07

1-6 08

provozní náklady

1-6 09

0% -5%

1-6 10

meziroční růst

Struktura provozních nákladů za 5 let 10

− Hlavní pokles ve výdajích na IT a kancelářské vybavení a služby v mld. Kč

8

− Díky nižším odpisům nehmotných aktiv

5%

4%

0

− Ostatní administrativní náklady se meziročně snížily o 5 %

− Odpisy majetku meziročně poklesly o 2 %

9%

2 000

− Ovlivněno nižším počtem zaměstnanců v meziročním porovnání a pouze omezeným zvýšením základních platů

15%

6

1,7 3,1

1,7 3,5

1,4

1,3

1,3

4,3

4,2

4,0

4 2

3,6

3,9

4,2

4,3

4,1

1-6 06

1-6 07

1-6 08

1-6 09

1-6 10

0 odpisy ostatní administrativní náklady personální náklady


14


Analýza výkonnosti – Celkové prostředky klientů ve správě FS ČS − Objem klientských aktiv se meziročně zvýšil o 8 % (od počátku roku o 9 %)

Celkové klientské prostředky

− Bankovní vklady meziročně vykázaly 7% růst (+11 % od počátku roku) díky vkladům podniků a veřejného sektoru

+ 8 % meziročně mld. Kč 798,0

− Vklady na viděnou meziročně vzrostly o 13 % a jejich podíl na celkových vkladech se v meziročním porovnání zvýšil ze 71 % na 75 %

734,2

740,8

732,1

SS ČS PF ČS ČS AM

− Aktiva v domácích podílových fondech spravovaných Investiční společností ČS se meziročně zvýšila o 17 % (od počátku roku o 8 %) zásluhou oživení na finančních trzích a rostoucích prodejů

IS ČS fondy ČS

− Celková aktiva v podílových fondech (včetně Reico a zahraničních fondů) se meziročně zvýšila o 12 % na 68,5 mld. Kč jako důsledek zvýšení čistých prodejů a nárůstu tržních cen aktiv

2008

30/06/09

IFRS, mld. Kč ČS - bankovní vklady

− Aktiva klientů v Penzijním fondu ČS meziročně vzrostla o 9 % (od počátku roku o 4 %)

ČS - správa aktiv

− Obhospodařovaná aktiva klientů (bez podílových fondů) se zvýšila o 15 % (o 4 % od počátku roku)

2009

2008 30/06/09

30/06/10 2009 30/06/10

Meziroční změna

525,0

543,8

521,9

580,1

6,7%

35,6

32,2

35,7

37,2

15,4%

ISČS - podílové fondy

51,4

45,3

51,7

53,1

17,2%

Penzijní fond ČS

29,7

31,0

32,5

33,7

8,8%

Stavební spořitelna ČS

90,4

88,5

92,4

93,9

6,1%

732,1

740,8

734,2

798,0

7,7%

Celkem

Poznámka: změna metodiky podílových fondů, zahrnuje aktiva distribuovaná v ČR


15


Analýza výkonnosti – Kapitálová přiměřenost (ČNB) − Finanční skupina České spořitelny má dostatek vlastního kapitálu pro budoucí růst

Kapitálová přiměřenost podle ČNB (Basel 2) Mateřská banka, mil. Kč Tier I Tier I + Tier II Kapitálový požadavek k úvěrovému riziku Kapitálový požadavek k tržním rizikům Kapitálový požadavek k operačnímu riziku Rizikově vážená aktiva

− Kapitálová přiměřenost skupiny České spořitelny (Tier I + Tier II) se meziročně zvýšila o 130 bazických bodů díky vyššímu kapitálu Tier I

Kapitálová přiměřenost Tier I Kapitálová přiměřenost Tier I+II

− Kapitál Tier I meziročně vzrostl o 16 % zásluhou nerozděleného zisku z roku 2009 − Celkový kapitál (Tier I + Tier II) se v porovnání s 1. pololetím loňského roku zvýšil o 12 %

ČS Finanční skupina, mil. Kč Tier I Tier I+II Kapitálový požadavek k úvěrovému riziku Kapitálový požadavek k tržním rizikům Kapitálový požadavek k operačnímu riziku Rizikově vážená aktiva

− Celkové kapitálové požadavky zůstaly meziročně stabilní (+1 %) − Kapitálový požadavek k úvěrovému riziku vzrostl o 0,5 mld. Kč, požadavek k tržnímu riziku se snížil o 0,3 mld. Kč

Kapitálová přiměřenost Tier I Kapitálová přiměřenost Tier I+II

30/6/2009 31/12/2009 30/6/2010 43 481 50 354 28 089 466 4 581 351 113

43 614 51 112 28 566 323 4 355 357 075

50 670 55 940 28 775 273 4 265 359 688

10,5% 12,2%

10,5% 12,3%

12,2% 13,4%

30/6/2009 31/12/2009 30/6/2010 48 724 55 520 30 519 631 5 394 381 488

48 429 55 894 30 912 410 5 219 386 400

56 575 62 087 30 980 375 5 393 387 250

10,7% 12,2%

10,6% 12,2%

12,3% 13,5%

− Rizikově vážená aktiva se v meziročním porovnání zvýšila o 5,8 mld. Kč (tj. o 1,5 %)


16


Analýza výkonnosti – Rizikové náklady pod kontrolou − Vývoj úvěrového portfolia odráží opožděný efekt dopadu zpomalení ekonomiky, ke kterému došlo v minulém roce, a to jak na straně růstu úvěrů, tak i kvality aktiv − Kvalita úvěrového portfolia se vyvíjí v souladu s očekáváním a odpovídá celkovému hospodářskému vývoji − Řízení úvěrového rizika je dobře připraveno řídit rizika a příležitosti − Rizikové náklady se po období růstu ustálily − Krytí rizikových úvěrů zůstává na stabilní úrovni − Připraveno podporovat růst, jakmile dojde k oživení trhu


17


Analýza výkonnosti – úvěrové portfolio FS ČS Úvěrové portfolio skupiny České spořitelny prakticky stabilní − Celkové úvěrové portfolio skupiny České spořitelny meziročně lehce pokleslo o 1,1 % (tj. o 5,3 mld. Kč)

Konsolidované úvěry klientům k 30. červnu 2010 Stavební spořitelna 9,4%

− Růst spotřebitelských úvěrů, úvěrů veřejnému sektoru, úvěrů poskytnutých malým a středním podnikům a úvěrů ze stavebního spoření nemohl plně vyrovnat pokles v segmentu velkých podniků

− Podíl dceřiných společností na celkovém úvěrovém portfoliu skupiny je dlouhodobě stabilní na úrovni 13,0 % − Limitované příležitosti v oblasti leasingu a factoringu jsou vyváženy úvěry poskytnutými stavební spořitelnou


Leasing 1,9% Ostatní 1,7%

Banka 87,0%

I. Pouze ČS II.1. Stavební spořitelna ČS II.2. Leasing (sAL, sAU) II.3. Factoring ČS II.4. Brokerjet ČS II.5. Ostatní dceřiné společnosti III. Konsolidační položky

418 566 45 466 8 906 1 543 599 6 169 -17 788

422 461 45 512 9 802 1 535 475 6 041 -16 642

421 149 44 487 10 684 1 675 353 5 933 -15 512

Meziroční změna -0,6% 2,2% -16,6% -7,9% 69,9% 4,0% 14,7%

Celkové úvěry klientům (konsolidováno)

463 462

469 185

468 770

-1,1%

v mil. Kč, IFRS

18

30.6.2010 31.12.2009

30.6.2009


Analýza výkonnosti – úvěrové portfolio banky Retailové úvěry lehce vzrostly, korporátní poklesly − Úvěry retailovým klientům se meziročně zvýšily o 2 %, zvláště díky

Vývoj úvěrového portfolia 300,0 250,0 v mld. Kč

− Spotřebitelským úvěrům (růst o 2 %); úvěrům poskytnutých malým podnikům (+7 %) a úvěrům z kreditních karet (+27 %)

200,0 150,0 100,0

220,7 172,0

151,2 27%

119,0 14%

259,6

246,6

100% 80%

162,3

165,0 10%

2%

160,2 60% 40% -1%

50,0

− Korporátní úvěry zaznamenaly v meziročním porovnání pokles o 5 %, a to zvláště kvůli velkým podnikům

0,0

20% 0% -20%

2006

2007

2008

2009

červen 2010

retailové úvěry korporátní úvěry meziroční růst celkových úvěrů

− Úvěry velkým podnikům skupiny (GCIB) se snížily o 22 %

Klientské úvěry banky dle segmentů k 30. červnu 2010

− Úvěry velkým podnikům (ČS) poklesly o 8 % − Úvěry malým a středním podnikům vzrostly o3%

Celkové hypotéky vč. korporátních 42,1%

− Veřejný sektor – růst o 13 %

Ostatní 0,7%

Velké podniky 12,8%

Spotřeb. úvěry vč. kredit. karet 20,1%


258,0

19

Mikro podniky vč. podnikatelů 19,2%

Veřejný sektor 5,1%


Analýza výkonnosti – úvěrové portfolio banky Spotřebitelské úvěry meziročně nejrychleji rostoucím produktem − Hypotéky fyzickým osobám meziročně beze změny (růst o 0,1 mld. Kč)

Vývoj hypotečních úvěrů FO 111,6

120 100 v mld. Kč

− Hypotéky poskytnuté v 1. pololetí 2010: průměrná doba splatnosti úvěru se dále snížila na 22,8 let (23,1 let v roce 2009), průměrná výše poskytnutého úvěru na stabilní hodnotě 1,6 mil. Kč

80 60

116,1

117,8

116,5

1%

0%

2009

červen 2010

80,1

41%

40

39% 4%

20 0

− Celé portfolio: průměrná doba splatnosti úvěru je 21,2 roku, zbytková doba splatnosti 17,0 let a průměrná hodnota úvěru k hodnotě nemovitosti činí 62,9 %

2006

2007

2008

hypoteční úvěry FO

meziroční růst

Vývoj spotřebitelských úvěrů

− Spotřebitelské úvěry se meziročně zvýšily o 2 %, tj. o 1,9 mld. Kč

v mld. Kč

100

− Zásluhou hotovostních úvěrů a kontokorentů

80 60 40 20

73,0 47,7

79,2

79,2

58,8

23%

24% 9%

16%

2%

0 2006

2007

2008

spotřebitelské úvěry

Poznámka: spotřebitelské úvěry zahrnují americké hypotéky, ale nikoli úvěry z kreditních karet


70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0%

20

2009

40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0%

červen 2010

meziroční růst


Analýza výkonnosti – Rizikové náklady stabilizovány Klientské portfolio úvěrů FS ČS: podíl rizikových úvěrů (NPL); krytí úvěrů opravnými položkami

− Podíl rizikových úvěrů (NPL) na celkových hrubých klientských úvěrech se dále zvýšil na úroveň 6,2 % − Ovlivněno zvláště velkými korporátními klienty, kteří byli zasaženi pokračující omezenou ekonomickou aktivitou − Krytí rizikových úvěrů opravnými položkami na úrovni 66 %

7,0% 6,0% 5,0% 4,0% 3,0% 2,0% 1,0% 0,0%

4,8%

4,4%

3,6%

5,4%

6,2%

100% 80%

70%

66%

63%

68%

66%

60% 40%

6/2009

9/2009

12/2009

3/2010

6/2010

FS ČS - rizikové úvěry (NPL) FS ČS - celkové opravné položky/rizikové úvěry (NPL)

− Rizikové náklady skupiny ČS dosáhly anualizované hodnoty 230 bazických bodů

Rizikové náklady klientských úvěrů (anualizované)

− Stabilizace na stejné úrovni z 1. čtvrtletí 2010

242 232

bazické body

250 200

169 163 173 170

187 184

240

230

150 100 50 0 6/2009

9/2009

pouze ČS


21

12/2009

3/2010

6/2010

FS ČS





− Přílohy


22


Makroekonomický vývoj – Česko propadlo ve stejný čas a stejně hluboko jako EMU, v letošním roce ale poroste rychleji − Základní scénář: česká ekonomika v letošním roce poroste o 1,8 % poté, co v 2009 poklesla o -4,0 %

Klíčové ekonomické ukazatele

v tis. Kč

− Loňský rok byl ovlivněn zejména snížením zásob (stejně jako jinde) a poklesem fixních investic − Bez zásob by byl pokles HDP méně dramatický (kolem -2,5 %)

400 350 300 250 200 150 100 50 0


353,6

348,2

2,3%

352,7 1,8%

8% 6% 4% 2% 0% -2%

-4,0%

-4% -6%

2007

2008

2009

2010e

růst reálného HDP

Vývoj nezaměstnanosti, inflace a mezd

8% 6%

23

6,1%

HDP per capita

10%

− Fixní investice se v roce 2009 snížily o 9,2 % díky omezené dostupnosti úvěrů, vysokým volným kapacitám a zpomalení ve stavebnictví; v 1. pololetí 2010 poklesly ze stejných důvodů o cca 5,7 %

342,8

314,2

2006

− Spotřeba domácností v roce 2009 poklesla o 0,2 %, ale v mezičtvrtletním srovnání Q110/Q409 se odrazila na +0,7 %, což bylo dříve a výrazněji než se očekávalo − Ačkoli se nezaměstnanost snižuje, tento silný růst není udržitelný (více se jedná o dopad přechodného zpomalení míry úspor), za celý rok 2010 spotřeba domácností poklesne o 0,1 % (nižší spotřebitelské úvěry, slabý trh práce)

7,0%

8,1%

6,6%

8,4%

8,1%

5,4% 6,6%

7,3%

6,4%

4,0%

4% 2%

9,1%

2,1% 2,5%

2,8%

2006

2007

1,1%

0% nezaměstnanost

2008

CPI (průměr)

2009

1,3% 2010e

růst nominálních mezd


Makroekonomický vývoj –

Zotavování průmyslu zásluhou rostoucího světového obchodu, fiskální konsolidace v EMU nemá dramatický dopad


24

5

0

-5

-5 -10

-15

-15 -25

Průmyslová produkce ČR, meziročně v %, 6M průměr

-20

Německý vývoz do zemí mimo EU27, meziročně v %, 6M průměr VI.09

VI.08

VI.07

VI.06

VI.05

VI.04

VI.03

VI.02

VI.01

-35 VI.00

-25

15

30

10

20

5 0

10

-5

0

-10 -15

-10 Německé vývozy mimo EU27, meziročně %, 6M průměr -20

-20

Vážený USD, meziročně %, 6M průměr, (+ znamená meziroční posílení dolaru)

-25 VI.10

VI.09

VI.08

VI.07

VI.06

VI.05

VI.04

VI.03

VI.02

VI.01

VI.00

VI.99

VI.98

-30 VI.97

-30 VI.96

− Index nákupních manažerů vykazuje snížení, ale měl by se pohybovat nad 50, vývoj ve 2. pololetí 2010 tudíž zpomalí − Nepředpokládá se žádné zlepšení situace na pracovním trhu

15

5

VI.95

− Průmyslová výroba ve 2. pololetí 2010 zpomalí, ale neočekává se „dvojitý pokles“ (další recese)

10

VI.99

1. Přímá angažovanost ČR v zemích „PIGS“ je malá (zhruba 7,2 % celkového českého vývozu) 2. ČR není tak závislá na finální spotřebě v EMU jako spíše na vývozu z Německa, Francie atd. Česko je svázáno se světovou ekonomikou více (prostřednictvím německého vývozu) než je na první pohled patrno 3. Silný růst německého průmyslu a vývozu (hnáno Čínou a momentálně slabým EUR) ztlumí bolest z (německé) plánované fiskální konsolidace 4. Průmysl tvoří velkou část české ekonomiky, a je tak hlavním tahounem celkového růstu

25

15

VI.94

− Průmysl silně profituje z nárůstu německého exportu, fiskální konsolidace zatěžuje růst v EMU, ale mnohem méně v ČR


Makroekonomický vývoj – Jádrová inflace nízká, index spotřebitelských cen směřuje zpět k cíli díky daním

− Vývoj koruny

8%

25

28,3

27,8

25,0

26,4

3%

2,5%

2%

2,3%

2,8%

4,0%

3,1%

25,4

2006

2007

2008

30 25 20 15

2,2% 1,1%

0%

V.10

35

6,4%

5%

III.10

I.10

XI.09

IX.09

VII.09

V.09

III.09

I.09

XI.08

IX.08

Vývoj úrokových sazeb, inflace a měnového kurzu

6%

− Koruna v roce 2010 posílí na průměrnou hodnotu 25,40 CZK/EUR (platební bilance příznivá, konvergence a sentiment se zlepšují) ale proces je/bude přerušován příležitostnými epizodami zvýšené averze k riziku. Na konci roku 2010 by měla dosáhnout hodnoty 24,70 CZK/EUR − 2011: další zvýraznění rozdílu v rychlosti růstu mezi EMU a ČR díky tvrdší konsolidaci jihu Evropy a větším strukturálním problémům. Můžeme očekávat pokračující posílení (24,50 CZK/EUR)


9%

VII.08

− Dvoutýdenní repo sazba byla v květnu překvapivě snížena o 25 bazických bodů na hodnotu 0,75 %, tato úroveň se očekává nejméně do konce 3. čtvrtletí 2010 − Sazby zůstanou na nižší úrovni po delší dobu než bylo původně předpokládáno z důvodu plánu fiskální konsolidace. Lokální konsolidace umaže z růstu cca 1,2 procentního bodu (za stejných ostatních podmínek), což je něco, co chce ČNB vyrovnat. Konec roku 2011 na hodnotě 1,50 %

V.08

− Úrokové sazby jsou díky snížení v květnu 2010 na svém dně – průměrný 3M PRIBOR v roce 2010 dosáhne 1,3 %

Ceny pohonných hmot (PH) Korigovaná inflace bez PH a potravin Ceny potravin (včetně alkoholických nápojů a tabáku) Nepřímé daně v neregulovaných cenách Regulované ceny Meziroční růst spotřebitelských cen (v %)

8 7 6 5 4 3 2 1 0 -1 -2 III.08

− H1 2010: inflaci zvyšovaly pouze ceny pohonných hmot a lednové zvýšení daní, ve 2. pololetí 2010 se přidají i ceny potravin; nicméně jádrová inflace zůstává nízká − 2011: dopad zvýšených daní (zásluhou fiskální konsolidace), růst jádrové inflace z důvodu oživení spotřeby

Příspěvky k růstu inflace (p. b.)

I.08

− Inflace stále tlumena (nízká jádrová inflace), ale očekává se její růst na průměrnou hodnotu 1,3 % s dosažením cíle 2,4 % v posledním čtvrtletí 2010

2009

10 1,3% 5 1,3% 0 2010e

CZK/EUR (průměr) krátkodobá úroková sazba (3M, průměr) CPI (průměr)





− Přílohy


26


Vývoj bankovního trhu – Zdravý bankovní sektor Bankovní trh - vývoj celkových aktiv

− Není nutná žádná státní podpora, ani se o ní v současnosti neuvažuje 5 500

− Silná likvidní a kapitálová pozice

− Bankovní sektor je nezávislý na zahraničních zdrojích, jeho čistá vnější pozice je pozitivní, činí 6% HDP

v mld. Kč

5 000

− Poměr úvěrů k vkladům v bankovním sektoru na bezpečných 77 % v květnu 2010; celková kapitálová přiměřenost na úrovni 14,3 % v březnu 2010

3 500

114%

4 157

4 263

4 221

3 708

40% 20% 0%

2 000 2006

2007

celková aktiva

− Zanedbatelná výše úvěrů poskytnutých v cizích měnách

80% 60%

3 134

3 000

− Navzdory rychlému růstu objemu úvěrů v minulých 5 letech představují celkové úvěry pouze 53 % HDP

120% 100%

4 500 4 000

116%

2 500

− Nízké celkové zadlužení ekonomiky

2008

2009

2010e

podíl celkových aktiv k HDP (%)

Bankovní trh - vývoj úvěrů a vkladů

− Cizoměnové úvěry tvoří 13 % celkových úvěrů a z 95 % jsou kryty cizoměnovými vklady (květen 2010)

− Taženo zejména retailovými úvěry − Pokles korporátních úvěrů (v březnu 2010 se meziročně snížily o -7 %) − V roce 2010 se očekává mírné zrychlení v korporátním sektoru (oživení průmyslu)

− Mezibankovní a dluhopisové trhy se postupně stabilizují

3 000 2 500 v mld. Kč

− Nižší tempo růstu bankovních aktiv

2 000 1 500

1 946 20% 1 328

1 000 500

2 440 2 250 24% 1 910 1 652 16%

2 680

2 586 1 935

1 950

20% 15%

2008

10%

6% 4% 1%

0 2007

30% 25%

16% 8%

10%

2006

2009

1%

5% 0%

2010e

celkové úvěry celkové vklady meziroční růst celkových úvěrů meziroční růst celkových vkladů

Zdroj: ČNB, vlastní odhady


97%

105%

113%

27


Tržní podíly – ČS si udržuje prvenství na trhu (k 31.3.2010) − Přehled aktuálních tržních podílů * − První pozice: − dle počtu klientů (5,3 mil.) − dle celkových úvěrů klientům (podíl 22 %) − 27 % retailové úvěry, 20 % korporátní úvěry

− v hypotékách FO (podíl 23 %) − ve spotřebitelských úvěrech (podíl 43 %) − dle celkových vkladů (podíl 24 %) − 29 % retailové vklady, 12 % korporátní vklady

Vývoj podílů na trhu - aktiva 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% 3/09

− v platebních kartách (podíl 38 %)

6/09

Celková aktiva

− 39 % v kreditních kartách

9/09 Retailové úvěry

12/09

3/10

Celkové hypotéky

− dle celkových aktiv (podíl 22 %) Vývoj podílů na trhu - pasiva

− Druhá pozice: − na trhu podílových fondů (podíl 28 %)

35% 30% 25%

− Složení trhu stabilní − Koncentrovaný bankovní trh − Celkem 39 bank, z toho 32 vlastněných zahraničními subjekty − 3 dominantní hráči, včetně ČS

20% 15% 10% 5% 0% 3/09

* Údaje k 31. březnu 2010; data k 30. červnu 2010 nejsou zatím k dispozici Zdroje: statistika ČNB, AKAT, Asociace bankovních karet


6/09

Primární vklady

28

9/09

Retailové vklady

12/09

3/10

Korporátní vklady





− Přílohy


29


Hlavní ukazatele Počet zaměstnanců a počet poboček 14 000

636

637

646

660

664

Vývoj počtu debetních a kreditních karet* 700

3 000 2 648,5

600 10 856

10 842

10 865

10 722

10 776

400

10 000

300 200

8 000

0 1.1.2007

1.1.2008

1.1.2009

1.1.2010

80% 60%

1 500 1 000

31% 447,1

1.7.2010

2006

v mld. Kč

700 600

537,5

500 400 300 200

591,6

645,9

27% 461,4

469,2

418,4 329,1

10% 10%

9%

100

2% 0%

0 2006 2007 2008 úvěry meziroční růst úvěrů

-1%

50,0 40,0 30,0

10%

20,0

0%

0% 2009

20% 459,2 0% 0% -20% 1. pol. 2010

kreditní karty meziroční růst

987,2

1 083,0

1 173,8 39,7

1 223,5 41,6

1 277,8

1 500

45,5

1 200 900

30,8 21,5

600 300

10,0

-10%

0,0

2009 30.6.2010 vklady meziroční růst vkladů


2008

60,0

30%

7%

2007

kreditní karty

476,5

(Servis 24 + Business 24)

40% 463,5

553,3 -11%

Vývoj Internetového bankovnictví

50%

20%

16%

12%

647,5

40% 622,2

*Vývoj kreditních karet ovlivněn pokračujícím vyřazováním neaktivních karet; objem transakcí se meziročně zvýšil o 23 %

Vývoj úvěrů a vkladů 705,8

39%

0

počet poboček

800

120% 100%

debetní karty

počet zaměstnanců

2 773,6

2 000

500

100 6 000

2 781,5

2 750,9

2 500

500 v tisících

12 000

2 718,0

0 1-6 2006 1-6 2007 1-6 2008 1-6 2009 1-6 2010 počet transakcí (v mil.)

30

počet klientů (v tis.)


Struktura úvěrového portfolia banky v mil. Kč, nekonsolidováno, IFRS

30.6.2010 Objem

31.12.2009

Podíl

Objem

Podíl

30.6.2009

Změna od 31.12.2009

Meziroční změna

Objem

Podíl Objem

v % Objem

v% -0,6%

I. KORPORÁTNÍ A RETAILOVÉ PORTFOLIO

418 250

99,9% 421 916

99,9% 420 697

99,9% -3 666

-0,9% -2 448

1. KORPORÁTNÍ PORTFOLIO GCIB - korporátní a investiční bankovnictví EG Velké podniky Korporátní hypotéky a financování nemovitostí Korporátní portfolio ČS Velké podniky Malé a střední podniky Korporátní hypotéky a financování nemovitostí Veřejný sektor

160 241 53 977 24 924 29 053 106 265 28 634 58 058 6 083 13 490

38,3% 162 345 12,9% 55 854 6,0% 26 817 6,9% 29 037 25,4% 106 490 6,8% 29 265 13,9% 57 715 1,5% 6 694 3,2% 12 816

38,4% 167 911 13,2% 61 884 6,3% 32 097 6,9% 29 787 25,2% 106 027 6,9% 31 042 13,7% 56 371 1,6% 6 655 3,0% 11 959

40,1% -2 103 14,7% -1 877 7,6% -1 894 7,1% 16 25,4% -226 7,7% -631 13,3% 343 1,6% -611 2,7% 674

-1,3% -3,4% -7,1% 0,1% -0,2% -2,2% 0,6% -9,1% 5,3%

-7 669 -4,6% -7 907 -12,8% -7 173 -22,3% -734 -2,5% 238 0,2% -2 408 -7,8% 1 687 3,0% -572 -8,6% 1 530 12,8%

2. RETAILOVÉ PORTFOLIO Kreditní karty Spotřebitelské úvěry Sociální úvěry Hypoteční úvěry FO Malé podniky Komerční hypotéky Veřejný sektor

258 008 5 032 79 211 2 419 116 537 22 254 24 621 7 934

61,6% 259 572 1,2% 4 735 18,9% 79 235 0,6% 2 656 27,8% 117 786 5,3% 21 528 5,9% 24 678 1,9% 8 954

61,4% 252 786 1,1% 3 963 18,8% 77 348 0,6% 2 813 27,9% 116 396 5,1% 20 876 5,8% 23 914 2,1% 7 476

59,8% -1 563 -0,6% 0,9% 297 6,3% 18,0% -24 0,0% 0,7% -237 -8,9% 27,9% -1 249 -1,1% 4,9% 726 3,4% 5,7% -57 -0,2% 1,7% -1 020 -11,4%

5 222 2,1% 1 069 27,0% 1 862 2,4% -394 -14,0% 141 0,1% 1 378 6,6% 708 3,0% 458 6,1%

II. FINANČNÍ TRHY ÚVĚRY KLIENTŮM CELKEM

316

0,1%

545

0,1%

452

0,1%

-229 -42,0%

-135 -30,0%

418 566 100,0% 422 461 100,0% 421 149 100,0% -3 895

-0,9% -2 583

-0,6%

141 158

33,7% 142 464

33,7% 140 310

33,3% -1 305

-0,9%

849

0,6%

HYPOTÉKY CELKEM + FINANCOVÁNÍ NEMOVITOSTÍ 176 295

42,1% 178 195

42,2% 176 752

42,0% -1 900

-1,1%

-457

-0,3%

SPOTŘEBITELSKÉ ÚVĚRY + KREDITNÍ KARTY

20,1%

19,9%

19,3%

0,3%

2 931

3,6%

Podsk upiny RETAILOVÉ HYPOTÉKY


84 243

31

83 970

81 312

273


Hospodářské výsledky po čtvrtletích

v mil. Kč Čistý úrokový výnos Rezervy a opravné položky k úvěrům Čisté příjmy z poplatků a provizí Čistý zisk z obchodování Všeobecné administrativní náklady Ostatní provozní výsledky Čisté zisky z finančních aktiv Zisk před zdaněním Daň z příjmu Zisk za účetní období po zdanění a před kontrolními podíly Čistý zisk za účetní období náležející akcionářům mateřské společnosti náležející nekontrolním podílům Provozní výnosy Provozní náklady Provozní zisk


Q4 2008 8 211 -1 123 2 907 124 -4 680 -163 -3 464 1 812 -250 1 562

Q1 2009 7 760 -1 710 2 627 895 -5 016 -149 -634 3 773 -766 3 007

Q2 2009 7 771 -2 117 2 888 1 354 -4 893 -862 27 4 168 -856 3 312

Q3 2009 7 787 -2 186 2 795 1 019 -4 757 -884 484 4 258 -896 3 362

Q4 2009 7 671 -2 611 3 092 227 -4 603 -952 155 2 979 -844 2 135

Q1 2010 7 456 -2 705 2 870 1 132 -4 823 -323 238 3 845 -723 3 122

Q2 2010 7 612 -2 622 3 118 248 -4 634 -259 -46 3 417 -662 2 755

1 733 -171

3 004 3

3 303 9

3 340 22

2 375 -240

3 128 -6

2 752 3

11 242 -4 680 6 562

11 282 -5 016 6 266

12 013 -4 893 7 120

11 601 -4 757 6 844

10 990 -4 603 6 387

11 458 -4 823 6 635

10 978 -4 634 6 344

32


Čistý zisk vybraných dceřiných společností − Stavební spořitelna ČS vykázala pokles čistého zisku z důvodu nižších provozních výnosů a vyšší tvorby opravných položek − Čistý zisk Penzijního fondu ČS se zvýšil díky vyššímu zisku z finančních aktiv a čistému zisku z obchodních operací − Zlepšení finančního výsledku leasingových společností odráží nižší tvorbu opravných položek ke klientským úvěrům a úspory provozních nákladů − Factoring ČS vykázal čistý zisk zásluhou nižší tvorby opravných položek (účtováno v ostatních provozních nákladech)

IFRS, mil. Kč Stavební spořitelna ČS Leasingové společnosti ČS Penzijní fond ČS* Factoring ČS

H1 2010

H1 2009

Změna v %

683

823

-17,0

-6

-94

> 100

342

280

22,1

7

-77

n/a

* Dle zákona o penzijním připojištění musí být minimálně 85 % zisku distribuováno mezi klienty


33


Výsledky České spořitelny dle segmentového vykazování Erste v mil. EUR

Čistý úrokový výnos Rezervy a opravné položky k úvěrům a pohledávkám Čisté příjmy z poplatků a provizí Čistý zisk/ztráta z obchodních operací Všeobecné provozní náklady Ostatní Zisk/ztráta před zdaněním Daň z příjmu Čistý zisk za účetní období náležející nekontrolním podílům náležející akcionářům mateřské společnosti Provozní výnosy Provozní náklady Provozní zisk

1-6 10 536,1 -188,1 229,6 17,7 -354,1 -12,8 228,5 -43,6 184,9 3,8 181,1

1-6 09 529,9 -120,8 203,2 21,2 -349,7 -58,4 225,5 -45,8 179,7 4,1 175,6

Změna 1,2% 55,7% 13,0% -16,6% 1,3% -78,1% 1,3% -4,8% 2,9% -7,4% 3,1%

783,4 -354,1 429,3

754,3 -349,7 404,7

3,9% 1,3% 6,1%

Kurz za 1. pololetí 2010: 25,79 CZK/EUR (průměr za období)


34


Výsledky České spořitelny dle segmentového vykazování Erste – čtvrtletní vývoj

v mil. EUR

Čistý úrokový výnos Rezervy a opravné položky k úvěrům a pohledávkám Čisté příjmy z poplatků a provizí Čistý zisk/ztráta z obchodních operací Všeobecné provozní náklady Ostatní Zisk/ztráta před zdaněním Daň z příjmu Čistý zisk za účetní období náležející nekontrolním podílům náležející akcionářům mateřské společnosti Provozní výnosy Provozní náklady Provozní zisk

Q2 09 261,1 -79,5 109,2 22,6 -174,3 -29,9 109,1 -22,2 86,9 1,9 85,0

Q3 09 292,0 -82,3 107,0 11,9 -180,8 -16,1 131,7 -26,1 105,5 3,4 102,1

Q4 09 261,0 -84,9 119,3 5,5 -165,3 -32,7 102,8 -33,5 69,3 -0,3 69,6

Q1 10 264,5 -97,2 109,0 16,9 -179,5 -3,7 110,1 -20,7 89,4 1,3 88,1

Q2 10 271,6 -90,9 120,6 0,7 -174,5 -9,1 118,4 -22,9 95,5 2,4 93,1

Meziroční změna 4,0% 14,3% 10,5% -96,9% 0,2% -69,6% 8,5% 3,0% 9,8% 27,1% 9,4%

392,8 -174,3 218,6

411,0 -180,8 230,1

385,8 -165,3 220,5

390,5 -179,5 211,0

392,9 -174,5 218,4

0,0% 0,2% -0,1%

Kurz za 1. pololetí 2010: 25,79 CZK/EUR (průměr za čtvrtletí)


35


Vztahy k investorům – Kontakty místní a za Erste Group Česká spořitelna, Olbrachtova 1929/62, Praha 4 Tel: E-mail: Internet:

956 711 111 [email protected] www.csas.cz

SWIFT: Reuters:

GIBA CZ PX SPOPsp.PR

Hana Rejtharová Urbanová Tel: 956 712 010 Fax: 224 640 999 E-mail: [email protected] Eva Čulíková Tel: 956 712 011 E-mail: [email protected] Iveta Válková Tel: 956 712 012 E-mail: [email protected]

Erste Group, Graben 21, 1010 Vídeň, Rakousko Fax: E-mail: Internet: Reuters: Bloomberg: Datastream: ISIN:

+43 (0)5 0100-13112 [email protected] www.erstegroup.com ERST.VI EBS AV O:ERS AT0000652011


Gabriele Semmelrock - Werzer Tel: +43 (0)5 0100-11286 E-mail: [email protected] Thomas Sommerauer Tel: +43 (0)5 0100-17326 E-mail: [email protected] 36


Česká spořitelna Konsolidované výsledky za 1. pololetí 2010 (podle IFRS, neauditované) 30. července 2010, Praha

Recommend Documents