TARTALOMJEGYZÉK 2 ELNÖKI KÖSZÖNTÔ 4 VEZÉRIGAZGATÓI ÜDVÖZLET. 6 magunkról 12 AZ IGAZGATÓSÁG JELENTÉSE 19 AZ IGAZGATÓSÁG TAGJAI

TARTALOMJEGYZÉK

2

ELNÖKI KÖSZÖNTÔ

4

VEZÉRIGAZGATÓI ÜDVÖZLET

6

magunkRÓL

12

AZ IGAZGATÓSÁG JELENTÉSE

19

AZ IGAZGATÓSÁG TAGJAI

20

A KÖNYVVIZSGÁLÓ JELENTÉSE

21

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT MÉRLEG

22

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT EREDMÉNYKIMUTATÁS

23

AUDITÁLT KIMUTATÁS A KONSZOLIDÁLT SAJÁTTÔKEVÁLTOZÁSOKRÓL

24

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT CASH FLOW KIMUTATÁS

25

MEGJEGYZÉSEK A KONSZOLIDÁLT PÉNZÜGYI KIMUTATÁSOKHOZ

48

EREDMÉNY LEVEZETÉS A MAGYAR ÉS NEMZETKÖZI SZÁMVITELI SZABVÁNYOK SZERINT KÉSZÜLT KIMUTATÁSOK KÖZÖTT

49

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT MÉRLEG (MAGYAR SZÁMVITELI SZABÁLYOK SZERINT)

50

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT EREDMÉNYKIMUTATÁS (MAGYAR SZÁMVITELI SZABÁLYOK SZERINT)

52

A FELÜGYELÔBIZOTTSÁG JELENTÉSE

53

A FELÜGYELÔBIZOTTSÁG TAGJAI

54

TULAJDONOSI SZERKEZET – Tôzsdei kereskedés a Danubuis részvényekkel 2002-ben

55

MAGYARORSZÁGI IDEGENFORGALOM

57

A DANUBIUS-CSOPORT SZERVEZETI FELÉPÍTÉSE

58

SZÁLLODÁK MAGYARORSZÁGON, A CSEH KÖZTÁRSASÁGBAN, SZLOVÁKIÁBAN ÉS ROMÁNIÁBAN

62

SZÁLLODAI GAZDÁLKODÁSI ADATOK 2002-BEN

64

ÜZLETPOLITIKA 2003

1

ELNÖKI KÖSZÖNTÔ

T isztelt Danubius-részvényesek! Örömömre szolgál, hogy Önök elé terjeszthetem a Danubius Hotels Rt. 2002. évi jelentését. Hetedik éve vagyok társaságuk elnöke, és túlzás nélkül állítható, hogy a 2002-es esztendô jelentette a legnagyobb kihívást, amellyel magam és a vállalat vezetése szembesült. Úgy tûnik, 2003 még ennél is nehezebb év lesz. Ennek a jelentésnek a készítésekor remélhetôleg befejezéséhez közeledik Irakban a háború, ám senki nem tudja ma még megítélni magának a konfliktusnak, valamint a háború befejezését követôen várható politikai bizonytalanságnak és feszültségnek a turizmusra gyakorolt hatását. A múlt évi jelentésben kiemeltem néhány olyan rajtunk kívül álló kockázati tényezôt, mely befolyásolhatja a 2002-es évet. Sajnos ezek a valóságban bekövetkeztek. A felértékelôdô nemzeti valuták, a német gazdaság nagyon kritikus helyzete, a szeptember 11-i események után elmaradt fellendülés, valamint az iraki krízist megelôzô várakozás párosulva a szállodai kapacitások folyamatos és nagymértékû – különösen Budapestet érintô – bôvülésével, rendkívül kiélezett versenyhelyzetet teremtettek. Míg a hotelkapacitások növekedtek, a külföldi turisták száma csökkent. Az egész iparág mind a kihasználtság, mind pedig a bevételek tekintetében elmaradt a várakozásoktól. Úgy gondolom, ilyen nehéz piaci körülmények között, a 2002. évi eredményünk figyelemre méltó. Az adó és kisebbségi részesedés levonása után elért nettó nyereségünk (2,9 milliárd Ft) kismértékben marad el a 2001. évi eredménytôl. USA dollárban kifejezve tulajdonképpen ez a nyereség meghaladja a 2001. évit. Az eredmény világosan bizonyítja nemzetközi terjeszkedésünk fontosságát, mely segített kompenzálni a rendkívül nehéz magyar piac hatását. Ha visszatekintünk az Önök vállalatának stratégiai fejlôdésére, úgy gondolom, sok mindenre büszkék lehetünk. 2002-ben ünnepelte a vállalat megalapításának 30. évfordulóját, amikorra már 10 éve volt a Budapesti Értéktôzsde tagja. 1992ben az Önök vállalatának forgalma kevesebb volt 5 milliárd forintnál. 2002-ben a forgalom majdnem elérte a 36 milliárd forintot, ami 11,6%-os növekedés 2001-gyel szemben. A társaság egy viszonylag kis magyar hotelcsoportból Közép-Európa négy országában mûködô nemzetközi szállodalánccá bôvült. Mi vagyunk a vezetô, gyógyszállókat mûködtetô vállalat a térségben és Magyarország legnagyobb hotellánca. Szállodáink vannak a térség számos, gyönyörû környezetben lévô gyógyüdülô helyén, mindegyik a maga jellegzetességével, történelmével és gyógyászati hírnevével. Budapesten számos házunk – például a Hilton, a Gellért és a Margitszigeti szállók – a város egyedülálló jellegzetességei. 2002-ben befejeztük a Slovenske Liecˇebné Kúpele Piestany 67%-os részvényhányadának megvásárlását, és két további lépésben az év végére részesedésünket 88%-ra növeltük. Most keményen dolgozunk azon, hogy továbbfejlesszük e híres gyógyüdülôhelyet, mely már 2002-ben hozzájárult eredményünkhöz. Ugyancsak több mint 56%-ra növeltük érdekeltségünket a Salina Invest Rt.-ben. Ez biztosította ellenôrzésünket a romániai Sovata gyógykomplexum felett. A Sovata szálló és a hozzá csatlakozó gyógyászati központ felújítása 2003. elsô félévére befejezôdik, s ezzel magyar és európai vendégeink egyaránt hozzájuthatnak az itt újdonságot jelentô Danubius szolgáltatásokhoz.

2

ELNÖKI KÖSZÖNTÔ

Marienbadban ismét sikeres évet zártunk, és folytattuk felújítási programunkat, mely, figyelembe véve a városban erôsödô versenyt, rendkívül fontos vezetô pozícióink megerôsítése szempontjából. Ez a program 2003-ban is folytatódik. Magyarországon 2001-ben befejeztük a Margitszigeti Thermal Szálló rekonstrukcióját. Ezt követôen a nehéz gazdasági körülményekre tekintettel szerényebb beruházási politikát folytattunk. A szállók széles körében szükségessé vált javításokra összpontosítottunk, ezzel közvetlenül szolgálva vendégeink kényelmét. Ezen kívül a jól ismert csôtörés miatt kéthetes bezárásra kényszerült Gellért szálló számos megrongálódott szobájának a felújítása, több közös helyiségnek a helyreállítása vált szükségessé. Közép és hosszú távra elôre tekintve, úgy gondolom, az EU 2004. évi kibôvülése, amikor Magyarország, a Cseh Köztársaság és Szlovákia, mint új tagok csatlakoznak, óriási lehetôségeket és kihívásokat is fog jelenteni. Természetesen a csatlakozás kivételes alkalmat jelent a térség fejlôdésére, majd az EU-n belüli szabadabb kereskedelem lehetôségeinek kiaknázására. Másik oldalról ugyanakkor máris érezzük a költségek emelkedését eredményezô nyomást. Ez folytatódni fog, amint a térség lakossága élni fog az EU nyújtotta munkavállalási lehetôségek és a remélhetô gyorsabb gazdasági növekedés elônyeivel. Én továbbra is optimista maradok a jövônket illetôen, de nincs kétség afelôl, hogy a verseny még élesebbé válik. A 2003-as évet különleges probléma is sújtja. Üzleti céljainkat komolyan befolyásolhatja a háború kimenetele, és a turizmus szembe kell nézzen egy újabb problémával is, a SARS járvány következményeivel. Úgy gondolom, hiba lenne határozott jóslatokba bocsátkozni, amíg nem látjuk, miként rendezôdik a nemzetközi helyzet. Amennyiben a háborús konfliktus ténylegesen befejezôdik, nem lesznek újabb terrorcselekmények és nem fenyegetnek járványok, úgy a második félévben valós kilátásai vannak a fellendülésnek. Végezetül, szeretnék köszönetet mondani részvényeseinknek az elmúlt évben Sir Bernard Schreier nyújtott kitartó támogatásért. Alapos megfontolás után arra az elhatározásra jutottunk, hogy idén osztalékfizetés nem lenne helyénvaló. Tudjuk, az elmúlt évek osztalékpolitikája népszerû volt részvényeseink körében, de az Igazgatóság azért is felelôs, hogy biztosítsa a társaság hosszú távú fejlôdését. Úgy gondoljuk, a jelenlegi rendkívül bizonytalan körülmények között helyes és ésszerû pénzkészleteinket rezerválni arra az esetre, ha a háború utáni fellendülés késne. Így a vállalat számára fontos és szükséges beruházások elvégzéséhez a megfelelô rugalmassággal rendelkezünk. Az osztalékfizetés minden lehetséges alkalommal általános politikánk marad, és a jövô évben javuló körülményeket feltételezve, szándékunkban áll újraértékelni a helyzetet. Szeretném szintén megköszönni ügyfeleink és beszállítóink, valamint alkalmazottaink hasznos közremûködését, amelyet a nehéz évek során tanúsítottak. Mély megrendülésünket fejezem ki Cséti Gábor halála miatt, aki a felügyelôbizottság elnökeként oly sok éven át hûséges volt a társasághoz, és ugyanakkor köszöntöm utódját, a felügyelôbizottság új elnökét, Antalpéter Tibor urat. Tisztelt Részvénytulajdonosok, biztosítani kívánom Önöket arról, hogy az Igazgatóság, a vállalat vezetôsége és az egész Danubius csapat az elôttünk álló nagyon nagy kihívások ellenére elkötelezett a vállalat teljesítményének és sikerének javítása érdekében.

3


T isztelt

Részvénytulajdonosok!

Örömmel nyújtom át Önöknek a Danubius Hotels Rt. 2002-es éves jelentését. Sajnálatos módon kénytelenek vagyunk jelentésünkben az idegenforgalomra, s ezáltal társaságunkra is ható számos negatív tényezô bemutatását elôtérbe helyezni, mivel ezek nagymértékben befolyásolták 2002. évi teljesítményünket. Engedjék meg ugyanakkor, hogy legelôször felhívjam figyelmüket arra, hogy még ebben a nehéz idôszakban is a részvényesi vagyon növelését, illetve a társaság jövôbeni fejlôdését tartottuk szem elôtt. Ennek érdekében 2002 folyamán meghatározó részesedést szereztünk a méltán híres szlovákiai gyógyüdülôhely, Pöstyén legnagyobb szállodavállalatában. Megkezdtük a szükséges felújítási program kidolgozását, és törekszünk arra, hogy ezt a leányvállalatunkat is – elsôsorban értékesítési területen – integráljuk a csoporthoz. Bízunk abban, hogy a helyi és magyarországi vezetôk együttmûködése által élni tudunk a társaságban rejlô növekedési lehetôséggel. A romániai Szovátafürdôn is jelentôsen növeltük befektetésünket. Jelenleg a Hotel Sovata és a hozzá kapcsolódó gyógyászati központ felújításán dolgozunk, és meggyôzôdésünk, hogy ezzel egy olyan színvonalú szolgáltatáscsomagot tudunk nyújtani vendégeinknek, mely nemcsak Magyarországról, de Európa távolabbi részébôl is vonzza majd a vendégeket erre a csodálatos helyre. Cseh leányvállalatunk egyre jobb teljesítményében már megmutatkoznak a közös értékesítési hálózat pozitív hatásai, hiszen marienbadi szállodáinkban az átlagár emelkedése mellett – a korábban is magas – foglaltsági szint tovább növekedett. Ugyanakkor sajnos Csehországban is meghatározók azok az idegenforgalom szempontjából negatív tényezôk, melyeket az elnöki köszöntôben részletezett Sir Bernard, s különösen hátrányosan érintette a csehországi fôszezont az Európa-szerte nagy károkat okozó árvíz. Hazai szállodáinkban mindent megtettünk annak érdekében, hogy a külföldiek számának csökkenését belföldi vendégekkel ellensúlyozzuk. Néhány éve kiemelt figyelmet szentelünk annak, hogy minél több olyan ajánlatot állítsunk össze, amely felkelti honfitársaink érdeklôdését. Látva, hogy Magyarországon is egyre szélesebb körben terjed el az egészséges életmód, és nô a wellness- és fitness-szolgáltatások iránti igény, mi is újabb és újabb lehetôségeket kínálunk. A tavalyi évben útjára indítottuk a hazánkban még kevéssé ismert Kneipp-kúrát, mely különösen az idegi és érrendszeri panaszok enyhítésére és megelôzésére alkalmas. Véleményem szerint sikeresek voltak magyarországi marketingakcióink, ezt bizonyítja a belföldi vendégek számának 9%-os emelkedése is. A 2002-es év fôbb eseményei után tekintsünk a jelenbe, illetve jövôbe. A 2001. szeptember 11-i terrortámadást követô mélyponton úgy gondoltuk, hogy ennél rosszabb már nem lehet. Most azonban, egy hónappal az iraki háború kitörését követôen, minden eddiginél nagyobb bizonytalanság uralkodik. Csak reménykedni tudunk abban, hogy az iraki konfliktus és a számos országban tapasztalható gazdasági recesszió miatt nem csökken tovább az utazási hajlandóság, és legalább az Európán belüli turiz-

4


mus megmarad a jelenlegi szinten. Hiszem továbbá, hogy az iraki háború befejezését követôen megindul az idegenforgalomban a növekedés, és biztosítom Önöket arról, hogy vállalatunk vezetôsége és csapata mindent meg fog tenni annak érdekében, hogy a Danubius teljesítménye átlagon felül javuljon. Ezt segítheti az Európai Unióhoz való csatlakozás is, ami ugyan a jelenleginél is erôsebb versenyhelyzetet teremt társaságunk számára, de számos elônyt, lehetôséget is kínál mind az ország, mind pedig szállodáink számára. A társaság igazgatósága a legvégsô határidôig várt az osztalékfizetésre vonatkozó döntéssel, mivel abban reménykedtünk, hogy a nemzetközi helyzet idôközbeni változása segítségünkre lesz e felelôsségteljes határozat meghozatalában. Sajnos ez nem így történt. Ezért úgy láttuk ésszerûbbnek, hogy pénzeszközeinket most tartalékoljuk, s a 2002-es év után nem fizetünk osztalékot. A Danubius Hotels Rt. 2002-ben ünnepelte fennállásának 30 éves évfordulóját, s büszke vagyok rá, hogy – az elsô három év kivételével – mindvégig hozzájárulhattam a társaság sikereihez. Köszönetemet fejezem ki valamennyi munkatársunknak, ügyfelünknek és partnerünknek a cégünk munkájában való hasznos közremûködésért. Önöknek pedig, tisztelt részvényeseink, szintén köszönetet mondok azért, hogy támogatták társaságunkat, és lehetôvé tették, hogy a Danubius 2002-ben megélje tôzsdei szereplésének 10. évét.

Sándor Betegh

5

M

agunkról

N

égy országban, 72 szállodában várjuk a vendégeket. A szállodai szobák száma az elmúlt tíz év alatt közel hatszorosára emelkedett. A turistáknak, üzletembereknek 4200 magyar városi szállodai szoba áll rendelkezésére, s 4685 szobával dolgozunk vendégeink egészségéért, aktív pihenéséért Közép-Európában.

Szobák

2.

D

10 000

2000

olgozóink számára komoly kihívást jelent a növekvô hálózatban a hatékonyság követelményeinek való megfelelés és a vendégek igényeinek mind teljesebb kiszolgálása. Ma már évente minden egyes dolgozónk 122 vendéget szolgál ki, öregbítve a Danubius szállodák méltán elismert hírnevét.

5 000

1000

3.

Bevétel (ezer Ft) 40 000

Ebitda (ezer Ft) 9000

35 000

8000

30 000

7000 6000

25 000

5000

20 000

4000

15 000

3000

0

02 20

01 20

97

96

Bevétel

19

19

19

92

0 2.

Ebitda

3000 2000

200 1000 0

Vendégek száma (ezer fô)

02 20

01 20

97

96

0 3. Alkalmazottak száma

A

Danubius fô célja magas nemzetközi színvonalon megôrizni a tradicionális gyógyturizmust, a mai kor igényeihez igazodva fejleszteni a prevenciót, az egészség megôrzését. Ezt otthonos szállodai elhelyezéssel, kiváló, korszerû nemzeti és nemzetközi konyhán alapuló éttermi szolgáltatásokkal teszi még vonzóbbá. 4.

400

19

A

19

1.

4000

Danubius Csoport bevételei és jövedelmezôsége töretlenül fejlôdött az utóbbi tíz évben, hûen tükrözve a növekedést és a hatékonyság javulását. (*A szlovák és román leányvállalatok idôarányos teljesítményeit tartalmazó adatok 2002-ben)

1992 1699 szoba

5000 600

92

1.

6000

800

19

2002 9965 szoba

Alkalmazottak száma

Vendégek száma

4.

D

anubius

városi szállodák Magyarországon

M

agas színvonalú szolgáltatásokat kínáló, 3, 4 és 5 csillagos városi szállodáink megtalálhatók Budapesten és több kereskedelmi, idegenforgalmi és kulturális szempontból jelentôs vidéki városban is. Üzleti, konferencia- és egyéb rendezvény-, valamint turista vendégeinket a szolgáltatások széles skálájával várják a szállodák, hiszen az étterem és az üzletemberek teljes körû kiszolgálását biztosító „business centre”, valamint különleges programlehetôségek és felszerelések mellett számos házban fitness-központ is rendelkezésre áll. Városi szállodáink közül mindenki talál igényeinek megfelelôt: vendégeink a fôváros, illetve kisebb vidéki városok szívében vagy tömegközlekedéssel könnyen elérhetô, csendes zöldövezetben is lakhatnak. Szállodák Budapesten Hilton Budapest (5* de luxe) Danubius Hotel Gellért (4*) Radisson SAS Béke Hotel (4* superior) Best Western Grand Hotel Hungaria (4*) Congress Park Hotel Flamenco (4*) Hotel Astoria (4*) Hotel Budapest (4*) Hotel Erzsébet (3* plus) Hotel Stadion (3*) Szállodák vidéken Hotel Rába, Gyôr (3*) Hotel Palatinus, Pécs (3*) Hotel Pátria, Pécs (3*)

D

anubius

gyógyszállodák

Magyarországon

A

Danubius Hotels Csoport gyógy-, szépség- és wellnessajánlatai méltán tettek szert nemzetközi hírnévre. A magas kategóriájú gyógyszállodák Budapesten, valamint Hévízen, Sárváron és Bükfürdôn, vagyis Magyarország legismertebb gyógyfürdôhelyein kínálnak széles körû gyógy- és szépségkezeléseket. Filozófiánk egyszerû: mens sana in corpore sano. A gyógy- és szépségkezeléseket a szálloda épületében vehetik igénybe vendégeink, a wellness- és sportprogramok egy részét szintén házon belül, másik részét pedig a szállodák közvetlen közelében kínáljuk. Egyes gyógyszállodáink, különösen a budapesti és bükfürdôi házak kiválóan alkalmasak konferenciák lebonyolítására is. Szállodák Budapesten Danubius Thermal Hotel Margitsziget (4* superior) Danubius Grand Hotel Margitsziget (4* superior) Danubius Thermal and Conference Hotel Helia (4*)

Szállodák vidéken Danubius Thermal Hotel Hévíz, Hévíz (4* superior) Danubius Thermal Hotel Aqua, Hévíz (4*) Danubius Thermal Hotel Sárvár, Sárvár (4*) Danubius Thermal & Sport Hotel Bük, Bükfürdô (4*)

D

anubius

üdülôszállodák Magyarországon

A

Danubius Hotels Csoport négy szállodája tartozik ebbe a csoportba, közülük három legnagyobb tavunk, a Balaton partján, egy pedig Sopronban található. A háromcsillagos Balaton parti szállodák mindegyike igényes, gyermekbarát szolgáltatásokat kínál, s rendelkezik saját stranddal is. Számos lehetôség nyílik ezen szállodáinkban az aktív pihenésre, felnôttek és gyerekek számára is vannak megfelelô játék- és sportprogramok, és biztosítunk gyerekfelügyeletet is. Különbözô méretû konferenciák és rendezvények lebonyolítására is alkalmasak üdülôszállodáink. Kínálatunkat szélesítik a magas színvonalú szépség- és wellnessszolgáltatások is. Bio-Sport Hotel Lövér, Sopron (4*) Hotel Helikon, Keszthely (3*) Hotel Annabella, Balatonfüred (3*) Hotel Marina, Balatonfüred (3*)

D

anubius szállodák

a

Cseh Köztársaságban, Marienbadban

A

festôi szépségû Marienbad mindössze 40 km-re fekszik a német határtól és kétórás autóútra Prágától. Nyugat-Csehország csodálatos gyógy-, sportés kulturális központja elválaszthatatlanul kapcsolódik VII. Edward, Goethe, Mark Twain, Chopin és Sigmund Freud nevéhez, akik szívesen látogatták a hajdani császárikirályi üdülôhelyet, és élvezték gyógyvizeinek jótékony hatását. A szállodák egy része saját gyógyászattal rendelkezik. Az elsôsorban anyagcsere-, vese- és húgyvezeték, valamint idegrendszeri problémák kezelésére alkalmas marienbadi gyógyvíz felhasználására épült Nové Lázné kezelôcentrum a gyógyszolgáltatások széles skáláját kínálja. A szállodákban, illetve közelükben található számtalan sport- és fitness-lehetôség, valamint a környék történelmi látnivalói teszik teljessé a vendégek marienbadi tartózkodását. Hotel Villa Butterfly (4*) Spa Hotel Hvezda-Skalnik (4*) Spa Hotel Nové Lázné (4*) Spa Hotel Centrálni Lázné (3*) Spa Hotel Vltava-Berounka (3*) Spa Hotel Svoboda (3*) Spa Hotel Pacific (3*) Spa Hotel Labe (3*)

D

anubius szállodák

Szlovákiában, Pöstyénben Romániában, Szováta-fürdôn

A

gyógyforrásairól és iszappakolásáról híres szlovák város, Pöstyén szállodáinak többsége és a gyógyászati központ egy szigeten található, melyet a Vág folyó egy mesterséges csatornája vesz körül. A zöldövezetnek kialakított sziget sétányai, szállodái, éttermei, szabadtéri és fedett medencéi a vendégek rendelkezésére állnak. A termálvíz és a mesterséges csatornából nyert különleges iszap segítségével fôleg gyulladásos reumatikus betegségek, mozgásszervi elváltozások és bôrbetegségek kezelését végzik. Spa Hotel Balnea Esplanade (4*) Spa Hotel Balnea Palace (3*) Spa Hotel Balnea Grand (3*) Spa Hotel Balnea Splendid (4*) Spa Hotel Thermia Palace (3*) Pro Patria (2*) Hotel Jalta (2*) Hotel Park (2*)

A

Romániában található híres fürdô- és üdülôhely, Szovátafürdô szállodái a sótartalmáról nevezetes Medve-tó szomszédságában találhatók. Az „Európa Holt-tengereként” emlegetett sós tó eredményesen használható reumatikus és nôgyógyászati panaszok enyhítésére. Danubius Hotel Sovata (3*) Hotel Bradet (2*) Hotel Faget (2*) Hotel Alunis (2*)


M

int ahogyan részvényeseink az év során közzétett gyorsjelentéseinkben is olvashatták, a 2002-es év társaságunk életében a legnehezebb idôszak volt. Mindezek ellenére ebben az évben is folytattuk a gyógy-idegenforgalmi szolgáltatásainkat javító regionális fejlesztéseket. Meggyôzôdésünk, hogy ez a megfelelô stratégia jövôbeni sikereinkhez. Az év utolsó negyedévére rányomta bélyegét a folyamatosan gyengülô német gazdaság, az erôsödô nemzeti valuták bevételeinkre gyakorolt hatása, további új szállodák nyitása Budapesten és másutt, valamint az az általános bizonytalanság, melyet az iraki háború fenyegetô valószínûsége keltett. Mindazonáltal magyarországi és csehországi gazdálkodásunk megfelelt a javított és augusztus 14-én publikált elôrejelzéseknek, szlovák leányvállalatunk azonban decemberben elmaradt a tervtôl, fôleg a közel-keleti és a német piac gyengeségei miatt. A fenti körülmények ellenére csupán kissé maradtunk el éves szinten a 2001-es évi nettó profittól, azonban rá kell mutatnunk, hogy ezek a számok USD-ben kifejezve a nettó nyereség javulását mutatnák, a forint fent említett valutákhoz mért idei jelentôs erôsödésének következtében. Ma már sajnos tényként szögezhetjük le, hogy az Irak elleni háború és annak következményei az idegenforgalom alakulását kedvezôtlenül befolyásolják. A helyzetet tovább súlyosbítja, hogy számos ország gazdasági nehézségekkel küzd. Ilyen bizonytalan idôkben egyes vendégek lemondják foglalásukat, számos vállalat késôbbre halasztja a konferenciaszervezést, és bizonyos piacokon, mint pl. a Közel-Kelet, Németország és az Egyesült Államok a gondok erôsebben jelentkeznek, mint másutt. Mindezek továbbra is negatív hatással lesznek a szállodai bevételekre. A háború kitörése még súlyosabb következményekkel jár, és az eredményekre gyakorolt potenciális hatás természetesen jelenleg felbecsülhetetlen. A vállalat vezetôsége továbbra is minden lehetô lépést megtesz annak érdekében, hogy elhárítsa a fenti kockázatokat.

Évforduló 2002 a jubileumok éve volt társaságunk életében. Áprilisban ünnepeltük megalakulásunk 30. évfordulóját, s decemberben tízéves jelenlétünket a Budapesti Értéktôzsdén. 30 évvel ezelôtt 400 szobát magában foglaló két szállodával, s 130 millió Ft. árbevétellel indultunk. Ma közel tízezer szállodai szobás nemzetközi lánc tulajdonosai vagyunk éves 37 milliárd Ft-os (145 millió EUR-os) árbevétellel. Ez alatt az idô alatt megteremtettük a magyar gyógyidegenforgalom hazai bázisát, s bevezettük szolgáltatásait a nemzetközi piacon. Fejlesztéseink során is koncentráltunk arra, hogy a környezô/közeli országok privatizációs ajánlatai közül azokat válasszuk, amelyek a társaság gyógyszolgáltatási profilját erôsítik. Örülünk, hogy ma már olyan nagyhírû gyógyhelyeken vásárolt szállodavállalatok eredményei is a Danubius Hotels Rt. profitját erôsítik, mint Marienbad, Pöstyén és Szováta.

12


Jelentôs részvényesi vagyongyarapodás Szlovákia Társaságunk ez évben is folytatta sikeres szereplését a szomszédos országok kínálta privatizációs pályázatokon, amelynek eredményeképpen májusban a 95,36%-os tulajdonunkban lévô cseh Lecˇebné Lázné Mariánské Lázné a.s. leányvállalatunkon keresztül pályázva birtokunkba került a Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. pöstyéni gyógyfürdôkomplexum részvényeinek 67%-a. Két további lépésben részesedésünk 87,66%-ra emelkedett az év végéig. A világhírû gyógyhely megvásárlásával három gyógyászati központ és több mint 1500 szállodai szobával rendelkezô társaság került a tulajdonunkba. A társaság adatainak 67%-át 2002. május 31-tôl, 69,84%-át szeptember 1-jétôl, 87,66%-át pedig 2002 november 1-jétôl konszolidáljuk. Romániában a privatizációs szerzôdésben vállalt elsô évre esô tôkeemelés végrehajtásával, valamint korábbi kisebbségi tulajdonosok részesedésének kivásárlásával a Salina Invest Rt.-ben a részvények 56,52%-át szereztük meg. A Salina 93,98%-os tulajdonosa a Balneoclimaterica Rt.-nek, amelynek szállodáit a Danubius üzemelteti, illetve fogja üzemeltetni a rekonstrukciók után. A társaság adatait 2002. szeptember 30-i dátummal vonjuk be a konszolidációba. Meg kell azonban jegyezni, hogy a legjelentôsebb szállodát, a Hotel Sovatát 2002 novemberében rekonstrukciós munkálatok miatt bezártuk.

Kedvezôtlen hatások és kilátások a magyar és a nemzetközi idegenforgalomban Hosszú idô után 2002-ben a magyar gazdaságban a turizmus elvesztette sikerágazati szerepét. Az elmúlt két évben a jelentôsen megnövekedett szállodakapacitás csökkenô vendégszámmal párosult, amelyen belül is kedvezôtlen átrendezôdések történtek a kevésbé költôképes vendégréteg irányába. A külföldi vendégéjszakák száma 6,7%-kal csökkent 2002-ben. A helyzet komolyságát jellemzi, hogy az idegenforgalmat segítô kormányzati intézkedési tervek készülnek a szakma összefogásával ennek a tendenciának a megfordítására. A Magyar Turizmus Rt. 2003. évi marketing terve már pozitív változásokat vetít elôre. A múlt évben rányomta bélyegét a nemzeti idegenforgalom alakulására a tengerentúli forgalomban a 2001. szeptember 11-i eseményeket követô depresszió, valamint a háborús elôkészületek, a német gazdaság gyengélkedése következtében a német vendégek csökkenô száma, a megnövekedett kapacitásra jutó kevesebb vendég megnyerése érdekében kialakult árharc, csökkenô átlagár. Legvégül említést érdemel a turistaszezont megrengetô közép-európai árvíz, valamint a már említett bizonytalan nemzetközi helyzet.

13


Erôsödô nemzeti valuták negatív hatása A forint- és csehkorona-felértékelés (5,3, illetve 9,5% az euróval szemben) árbevételt érintô negatív hatása a magyar társaságoknál 1,28 milliárd Ft, a cseh társaságoknál 522 millió Ft, amelyet a követeléseken, kötelezettségeken összesen elszámolt 797 millió Ft-os árfolyamnyereség csak részben tudott kompenzálni.

Kétheti bevételkiesés A Hotel Gellért szálloda mellett 2002. szeptember 10-én történt csôtörés következményeként a szállodát két hétig zárva kellett tartani az okozott károk részleges helyrehozataláig, valamint az elektromos áram hiánya miatt. Az elázott, súlyosan megrongálódott szobák rendbehozatala, az ezzel kapcsolatos kárfelmérés, valamint a kiesett forgalom kompenzálásáról a tárgyalásokat a Vízmûvek felelôsségbiztosítása, valamint a cégcsoport minden szállodájára megkötött üzemszüneti biztosítás alapján megkezdtük. A szálloda 2002 éves eredményébôl természetesen hiányzik ez a kétheti forgalom. A mérlegben szereplô 110 millió Ft összegû kár fedezeteként 50 millió Ft elôleget utalt át a biztosító.

Konszolidált mérleg (IAS) Társaságunk az elmúlt egy év során 14,8 mrd Ft-tal növelte a mérleg fôösszeget, amelynek részletezése az alábbi táblázatokból követhetô. millió Ft Eszközök Forgóeszközök Befektetett eszközök

Eszközök összesen

Konszolidált tételek változása

Ebbôl SLKP hatása

Ebbôl Sovata hatása

Ebbôl Sovata hatása

Ebbôl SLKP hatása

Konszolidált tételek változása

Források

1 164

895

825

1 453

2 843

10 073

Kötelezettségek

13 606

10 869

1 878

156

–48

2 139

Kisebbségi részesedés

1 094

8 969

2 558

Saját tôke

2 703

11 764

14 770

Források összesen

14 770

11 764

2 703

A 2002-ben bekövetkezett 14,8 milliárd Ft-nyi eszközállomány-növekedés döntô többsége az akvizíciókból származik. A kötelezettségek alakulása is a vagyongyarapodással van összefüggésben. A konszolidált szintû hitelállomány változása a visszafizetett (8,3 millió EUR) és felvett (36 millió EUR) hitelek egyenlege. 2002. december 31-én hitelállományunk csoportszinten 81,3 millió EUR (ebbôl Pöstyén 5,7 millió EUR) és 6,6 millió USD.

14


A céltartalék értéke csökkent a 2001. év végén a szervezeti átalakításhoz kapcsolódó bér és egyéb költségekre képzett céltartalék felhasználása miatt (311 millió Ft), és nôtt a 2002ben a pöstyéni társaság jövôbeni kötelezettségeire (621 millió Ft), valamint a magyar társaságoknál egy önkormányzati bérlemény vitatott bérleti díjára képzett céltartalékkal. A negatív goodwill 1,3 milliárd Ft-os emelkedése a Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. vásárlásakor keletkezett 1409 millió Ft értékkel növekedett, s csökkent az éves amortizációval. A külsô tagok részesedése jelentôsen emelkedett az SLKP megvásárlásával (+1,3 milliárd Ft), valamint a Salina Invest Rt.-ben végrehajtott tôkeemelés következtében (+706 millió Ft). A saját tôke értéke nôtt az éves eredménnyel (+2905 millió Ft), amelyet 364 millió Ft-tal csökkentett a külföldi leányvállalatok tôkéjének forintra történô átszámításakor keletkezett árfolyamveszteség.

Konszolidált eredmény (IAS) 2002-ben társaságunk IAS szerint számított 2,9 milliárd Ft adózott eredményt ért el, amely 357 millió Ft-tal marad el az elôzô év hasonló idôszakának teljesítményétôl. A változásokat és azoknak okait az alábbi táblázatban foglaltuk össze. millió Ft Változás: konszolidált szinten Bevétel Ebbôl:

3738

Sovata hatása 72

SLKP hatása (Pöstyén) 3886

• Szobaárbevétel

–200

1139

• Vendéglátás

1125

949

• Gyógyászat

1699

1709

8

4

• Kamat • Egyéb bevétel

1106

Költségek Ebbôl:

Ebbôl:

4626 • Szobaárbevétel költsége

85 124

3880

987

781

• Vendéglátás költsége

1091

651

• Gyógyászat költsége

1354

1172

865

708

• Adminisztratív és általános költségek • Fizetett kamatok

131

51

–434

73

• Értékcsökkenés

613

414

• Egyéb költségek

19

30

• Árfolyamveszteség (-nyereség)

Átalakítás költségei

–361

Társasági adó

–170

10

30

Eredmény (kisebbségi rész levonása elôtt)

–357

–62

–24

15


Az eredményváltozás fôbb összetevôi: Az új szlovák társaság közel 3,9 mrd Ft-os bevétele, valamint a Hotel Eger-Park eladásából származó egyéb bevételnövekmény játszott szerepet abban, hogy konszolidált szinten 11,6%-kal, vagyis 3,7 milliárd Ft-tal nôttek bevételeink a bázishoz mérten. (Ez az emelkedés a Hotel Eger-Park eladási ára nélkül 9,3%, 3 milliárd Ft.) A magyarországi szállodák bevételkiesése elsôsorban az átlagár csökkenésbôl ered (12 148 Ft-ról 11 274 Ft-ra) és csak másodsorban az elmaradt foglaltságból (59,6% a tavalyi 63%-kal szemben). A cseh szállodák teljesítésében fôként az átlagár növekedése játszott szerepet (10 469 Ftról 10 786 Ft-ra), s a 0,6%pontos foglaltságnövekedés (a tavalyi 78,3%-hoz képest) csak kisebb mértékben módosította az árbevételt. Cseh koronában mintegy 2,1%-kal emelkedett az összbevétel. A cseh idegenforgalmat is – hasonlóan a magyarországi trendekhez – sújtják a német gazdaság nehézségei, valamint a cseh korona ez évtôl megindult felértékelôdése az euróhoz, dollárhoz képest (9,5, illetve 13,9%). Fokozták az értékesítési nehézségeket a 2002. év fôszezonját derékba törô közép-európai árvizek. A magyar és cseh társaságok üzemeléssel összefüggô költségei 723 millió Fttal emelkedtek, így ezek a társaságok nem tudták kompenzálni a bevételkiesést. Ennek következtében az üzemelésbôl származó eredmények alatta maradtak változatlan hálózaton is az elmúlt év azonos idôszakában realizált eredménynek. Az új szlovák társaság konszolidálása üzemelési költségeinket 2604 millió Ft-tal, összes költségünket pedig 3880 millió Ft-tal növelte. Társaságunk az elmúlt egy év során 846 millió Ft kamatot számolt el. A 2001. évi 858 millió Ft adófizetési kötelezettséggel szemben ez évben 561 millió Ft az elôírt adó, amely közel 300 millió Ft-os csökkenést jelent. Társaságunk élt az új számviteli törvény adta fejlesztésitartalék-képzési lehetôséggel, amelynek adómegtakarítása 100 millió Ft, a már említett 300 millió Ft-on belül.

Visszafogott rekonstrukció Társaságunk ebben az évben lényegében az üzemeltetés zavartalan biztosításához szükséges állagmegóvó felújításokat és beruházásokat végezte, kiegészítve a szükséges biztonságtechnikai fejlesztésekkel. Magyarországi szállodáinkban 1,6 mrd Ft-ot költöttünk az alább felsorolt kiemelt feladatokra, szemben a tavalyi 7 mrd Ft értékû átfogó szállodafelújítási és rekonstrukciós munkálatokkal. • A Pátria Szálloda nagykonyhájának befejezô üteme elkészült. • Az Erzsébet Szálloda három szobaszintjének 43 vendégszobát érintô rekonstrukciója folytatódott a kapcsolódó vendégfolyosói felújításokkal, a tûzjelzô rendszer bôvítésével. • A Grand Hotel Hungária szállodai halljának részleges felújítása és belsôépítészeti korszerûsítése befejezôdött, így a korábban elkészített group check-in helyiséggel összekapcsolva – költségtakarékos megoldásokkal – kialakult egy, a mai igényeket kielégítô, a korábbinál lényegesen nagyvonalúbb közösségi vendégtér.

16


• A Gellért Szálloda parkolási problémáinak enyhítésére – párhuzamosan a szálloda elôtti terület rekonstrukciós munkáival – kialakításra került egy 40 db gépkocsi befogadására alkalmas bérelt parkoló. • A Stadion Szállodában a fûtési szezonra elkészült az önálló gázkazánház, megteremtve az épület korábbinál lényegesen gazdaságosabb hôellátásának feltételeit korszerû mûszaki színvonalon. • A Stadion Szállodában – a fôváros ez évi legnagyobb beruházásaként felépülô Budapest Aréna tôszomszédságában – befejezôdött a még felújítatlan 135 szoba rekonstrukciója az alsó három vendégszinten, a kapcsolódó vendégfolyosókkal együttesen. További felújítások: Befejezôdött az Astoria Szálloda teljes történelmi épületszárnyának tetôhéjazat felújítása, valamint az épület 7 felvonójának fôjavítása is. A Rába Szállodában megnyitottuk az immár országos sörözôláncot képezô Belga Sörözô új egységét. A Hilton Szállodában sor került a mosodai fô gépegység és kapcsolódó berendezéseinek cseréjére. Ugyancsak ebben a szállodában a szabványos érintésvédelmi rendszer kialakításának érdekében folyik az EPH rendszer kialakítása. A Béke Szállodában befejezôdtek a biztonságot szolgáló vészvilágítási rendszer felújítási munkái, és megtörténtek a beütemezett légkezelôberendezés-cserék is. A Budapest Szállodában a tûzgátló ajtók cseréje, a hûtôkamrák felújítása, továbbá a konyhai csatornahálózat gerincvezetékének cseréje került sorra. A Gellért Szállodában túlnyomó részben befejezôdtek a szeptemberi vízbetörési esemény kármentési és helyreállítási munkái. A Marina Szállodában CATERPILLAR aggregátor szükségáramforráskénti telepítésére került sor, és elkészültek a kazánház kiviteli tervei a gázüzemre történô átálláshoz. A Thermal Hotel Bük fedett teniszpályáján új gázüzemû sugárzó fûtésrendszert alakítottunk ki, és a szállodában új konferenciatermet képeztünk ki korábbi irodák helyén. A romániai Szovátán befejezôdött a Sovata Szálloda és a gyógyászati kezelôközpont felújításának kiviteli tervezése, s megkezdôdtek a szálloda rekonstrukciós munkálatai. A csehországi Mariánské Lázné-ban a Berounka Szállodában befejezôdött 8 nagyméretû szobaegység felújítása, a hozzá tartozó közösségi helyiség kialakításával együtt. A Nové Lázné Szállodában befejezôdött a nagykonyha és az étterem áthelyezése és bôvítése, 24 négycsillagos szintû szoba kiépítése és 7 rekonstrukciója, valamint a recepció, a lobby bár és a tetôterasz kialakítása összesen 615 millió Ft értékben. Ennek eredményeképpen összesen kilencven 4 csillagos superior kategóriájú szoba várja a vendégeket. Befejezôdött 11 szoba felújítása a Pacific szállodában. Az Oracle Financials vállalatirányítási rendszer bevezetése folyamatban van. A szlovákiai Pöstyén gyógyhelyen található Pro Patria nagykonyhájának teljes felújítása befejezôdött.

17


Környezetvédelem 2002-ben közvetlen környezetvédelmi kihatású tevékenységre egy korszerû zsírfogó beépítésével került sor a Budapest Szállodában. Közvetett környezetvédelmi hatású tevékenységeink és fejlesztéseink a következôk voltak: • új hulladékszállítási szerzôdés megkötése a FKF Rt.-vel, és egyes szállodákban hulladéktömörítô használatba állítása a kommunális hulladékszállítási költségeink kb. 25%-os csökkenését eredményezte; • egységes elvek szerint halad a szelektív hulladékgyûjtés a fôvárosi szállodákban; • tovább folytatódott a konyhai hûtôparkok cseréje korszerû (407c típusú), ózonréteget nem veszélyeztetô hajtógázas berendezésekre a Budapest és a Thermal Hévíz Szállodákban; • környezetszennyezô akkumulátortelep kiváltása történt meg diesel aggregáttal a Marina Szállodában; • energiatakarékos homlokzati nyílászárók beépítése a Stadion és Flamenco Szállodákba.

Tôzsdei kereskedés, tulajdonosi szerkezet 2002. december 31-én a 8 285 437 db törzsrészvénybôl álló jegyzett tôke 53,4%-a a CP Holdings bel- és külföldi befektetéseinek tulajdonában van. Ezen tulajdonosok 5%-ot meghaladó részesedése: Interag Rt. 29,38%, Kenyon Phillips Acquisition LLC 11,63%, Israel Tractors 6,12%, és a CP Holdings Ltd. 6,27%. A részvények további 32,76%-át külföldi pénzügyi befektetôk birtokolják, amelyek közül a Citibank Rt. mint letétkezelô 18,44%-ban képvisel tulajdonosokat és a Bank Austria/HVB 8,33%-ban. A társaság alkalmazottainak részesedése 1,38%, a társaság saját részvényállománya változatlanul 4,52%. Belföldi magánszemélyek, intézmények és nyugdíjpénztárak tulajdonában a részvények 7,94%-a található. A Danubius Hotels Rt. részvényeivel 2002-ben 244 kereskedési napon 4246 üzletkötés keretében 1 475 634 db részvénnyel kereskedtek 5659 millió Ft árfolyamértékben, amely 3835 Ft/részvény éves átlagárat eredményezett. A társaság igazgatósága mély megrendüléssel tudatta részvényeseivel, hogy Cséti Gábor, a Danubius Hotels Rt. felügyelô bizottságának elnöke elhunyt. Az október 18-án megtartott felügyelô bizottsági ülésen a tagok Antalpéter Tibor urat választották elnökké.

18

AZ IGAZGATÓSÁG TAGJAI

Betegh Sándor

John Smith

Robert Levy

1990 októberétôl a Danubius vezérigazgatója

A CP Holdings Ltd.-nek, leányvállalatainak, az Investor Holding Rt.-nek társ-vezérigazgatója

A CP Holdings Ltd.-nek és leányvállalatainak társ-vezérigazgatója

Sir Bernard Schreier

Iris Gibbor

László József

A CP Holdings Ltd. igazgatója

1998-ig a SAS Skandináv Légitársaság budapesti igazgatója, jelenleg a BGF oktatója

Az igazgatóság elnöke; a CP Holdings Limited-nek, leányvállalatainak, az Investor Holding Rt.-nek elnök-vezérigazgatója; a Bank Leumi Plc-nek elnökhelyettese

Dr. Deák Imre

Tóbiás János

Dr. Fluck István

1990 decemberétôl a Danubius általános vezérigazgató-helyettese

1991-tôl a Danubius gazdasági vezérigazgató-helyettese

A FEMTEC általános alelnöke, a Budapest Gyógyfürdô Rt. igazgató fôorvosa

19

A KÖNYVVIZSGÁLÓ JELENTÉSE

KPMG Hungária Kft. Váci út 99. H–1139 Budapest

Telefon: (36-1) 270 7100 Telefax: (36-1) 270 7101

e-mail: [email protected] internet: www.kpmg.hu

Független Könyvvizsgálói Jelentés A Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. részvényeseinek Elvégeztük a Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. és leányvállalatai („a Csoport”) 2002. december 31-i fordulónappal készített konszolidált mérlegének és az ehhez kapcsolódó, az adott évre vonatkozó konszolidált eredménykimutatásának, valamint a konszolidált sajáttôke-változások kimutatás és cashflow-kimutatás vizsgálatát. A konszolidált pénzügyi kimutatások elkészítése az igazgatók feladata. A mi feladatunk a konszolidált pénzügyi kimutatások hitelesítése könyvvizsgálatunk alapján. A könyvvizsgálatot a Könyvvizsgálók Nemzetközi Szövetsége által kiadott Nemzetközi Könyvvizsgálati Standardok alapján hajtottuk végre. A fenti standardok értelmében a könyvvizsgálat tervezése és elvégzése révén kellô bizonyosságot kell szereznünk arról, hogy a pénzügyi kimutatások nem tartalmaznak jelentôs mértékû tévedéseket. A könyvvizsgálat magában foglalja a pénzügyi kimutatások tényszámait alátámasztó bizonylatok szúrópróbaszerû vizsgálatát. Emellett tartalmazza az alkalmazott számviteli alapelvek és az igazgatók lényegesebb becsléseinek, valamint a pénzügyi kimutatások bemutatásának értékelését. Meggyôzôdésünk, hogy munkánk megfelelô alapot nyújt véleményünk megadásához. Véleményünk szerint a konszolidált pénzügyi kimutatások a Csoport 2002. december 31-én fennálló vagyoni, pénzügyi és jövedelmi helyzetérôl megbízható és valós képet adnak, összhangban a Nemzetközi Számviteli Standard Bizottság által kiadott Nemzetközi Beszámoló-Készítési Standardokkal Budapest, 2003. március 13. KPMG Hungária Kft.

David Thompson Partner KPMG Hungária Könyvvizsgáló, Adó- és Közgazdasági Tanácsadó Kft., a company incorporated under the Hungarian Companies Act, is a member of KPMG International, a Swiss association.

A jelen dokumentum eredeti IAS jelentés magyar nyelvû fordítása. Bármilyen eltérés esetén az angol változat a mérvadó.

20

AUDITÁLT KONSZOLIDÁLT MÉRLEG

A uditált, konszolidált mérleg Millió Ft-ban Megjegyzés

2002

2001 december 31.

Eszközök • Pénzeszközök

3

4 010

3 931

• Követelések

4

1 590

1 340

• Egyéb követelések és elhatárolások

5

1 846

1 217

• Készletek

6

Forgóeszközök összesen

527

321

7 973

6 809

• Tárgyi eszközök nettó értéke

7

61 448

47 862

• Immateriális javak nettó értéke

8

1 500

1 561

• Egyéb befektetett eszközök

9

283

369

• Halasztott adókövetelések

21

271

104

Befektetett eszközök összesen

63 502

49 896

Eszközök összesen

71 475

56 705

2 279

1 307

173

254

Források • Szállítók • Kapott elôlegek • Céltartalékok

10

856

419

• Egyéb kötelezettségek és elhatárolások

11

1 676

1 894

• Hosszú lejáratú kötelezettségek rövid lejáratú része

13

4 396

2 408

9 380

6 282

• Hosszú lejáratú kötelezettségek

13

15 813

11 328

• Halasztott adókötelezettségek

20

2 401

1 206

• Negatív cégérték

12

4 056

2 761

22 270

15 295

14

2 538

399

15

8 285

8 285

7 847

7 792

(1 574)

(1 536)

22 635

19 730

94

458

Saját tôke összesen

37 287

34 729

Források összesen

71 475

56 705

Rövid lejáratú kötelezettségek összesen

Hosszú lejáratú kötelezettségek összesen Kisebbségi részesedés Saját tôke • Részvénytôke • Tôketartalék • Saját részvények

15

• Eredménytartalék • Átváltási tartalék

21

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT EREDMÉNYKIMUTATÁS

A uditált, konszolidált eredménykimutatás Millió Ft-ban 2002

Megjegyzés

2001

december 31-ével végzôdô évre

Árbevétel • Szálloda

16 452

16 652

• Vendéglátás

10 562

9 437

• Gyógyászat

5 074

3 375

195

187

3 653

2 547

35 936

32 198

• Szálloda

3 836

2 849

• Vendéglátás

7 312

6 221

• Gyógyászat

2 265

911

13 095

12 230

• Kamatráfordítások

846

715

• Árfolyamnyereség

(558)

(124)

• Értékcsökkenési leírás

3 529

2 916

1 761

1 742

32 086

27 460

–

(361)

3 850

4 377

(934)

(1 104)

2 916

3 273

(11)

(46)

2 905

3 227

367

408

• Kamatbevételek • Egyéb bevételek

17

Összes bevétel Ráfordítások

• Igazgatási és általános költségek

• Egyéb ráfordítások

18

19

Átszervezési költségek nélküli összes ráfordítás • Átszervezési költségek

10

Adózás elôtti nyereség • Nyereségadó

20

Adózás utáni nyereség • Kisebbségi részesedés

14

Éves adózott eredmény Egy részvényre jutó nyereség (Ft/részvény)

21

22

AUDITÁLT KIMUTATÁS A KONSZOLIDÁLT SAJÁTTÔKE-VÁLTOZÁSOKRÓL

A

uditált kimutatás a konszolidált sajáttôke-változásokról Millió Ft-ban Megjegyzés 2001. január 1.

Részvénytôke

Tôketartalék

Saját részvény

Eredménytartalék

Átváltási tartalék

Összesen

8285

8224

(1985)

16 892

302

31 718

Éves adózott eredmény

3 227

3 227

Osztalék

(389)

(389)

Saját részvényekkel kapcsolatos ügyletek vesztesége

15

(449)

Saját részvények 2000. évi osztaléka

449

-

17

17

Külföldi leányvállalatok átváltása

2001. december 31.

8285

7792

(1536)

Éves adózott eredmény Saját részvényekkel kapcsolatos ügyletek nyeresége

19 730

156

458

34 729

2 905

15

38

Saját részvények 2001. évi osztaléka

2 905

(38)

–

17

17

Külföldi leányvállalatok átváltása

2002. december 31.

156

8285

23

7847

(1574)

22 635

(364)

(364)

94

37 287

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT CASH FLOW KIMUTATÁS

A uditált, konszolidált cash flow kimutatás Millió Ft-ban 2002

2001

december 31-ével végzôdô évre Szokásos tevékenységbôl származó pénzeszközváltozás: Adózás elôtti eredmény

3850

4377

(195)

(187)

846

715

Helyesbítések: • Kamatbevételek • Kamatráfordítások • Értékcsökkenés és amortizáció

3334

2739

• Hitelek nem realizált árfolyam nyeresége

(797)

(654)

• Tárgyi eszközök értékesítésébôl származó nyereség

(766)

(9)

(140)

(86)

• Készletek

(4)

(9)

• Szállítók és egyéb rövid lejáratú kötelezettségek

(69)

249

Szokásos tevékenység miatti pénzeszközváltozás

6059

7135

• Fizetett kamat

(850)

(725)

• Fizetett társasági adó

(561)

(851)

Szokásos tevékenységbôl származó pénzeszközök

4648

5559

Tárgyi eszközök vásárlása

(3566)

(7334)

Leányvállalatok felvásárlása miatti nettó készpénzkiáramlás

Eszközök és források változása: • Vevôkövetelések és egyéb követelések

Befektetési tevékenységbôl származó pénzeszközváltozás:

(8013)

(288)

Kapott kamat

203

195

Egyéb befektetett eszközökbôl származó pénzbeáramlás/(-kiáramlás)

184

(99)

–

1262

Értékpapírok állományának nettó csökkenése Tárgyi eszközök értékesítésébôl származó bevétel Befektetési tevékenységre felhasznált pénzeszközök

1067

25

(10 125)

(6239)

5928

3620

Pénzügyi mûveletekbôl származó pénzeszközváltozás: Hosszú lejáratú kötelezettségek nettó növekedése Saját részvény értékesítése

1574

1536

Saját részvények vásárlása

(1574)

(1536)

Fizetett osztalék

(389)

(389)

17

17

Saját részvények osztaléka Pénzügyi mûveletekbôl származó pénzeszközök

5556

3248

Pénzeszköz-növekedés

79

2568

Nyitó pénzeszközök

3931

1363

Záró pénzeszközök

4010

3931

24

MEGJEGYZÉSEK A KONSZOLIDÁLT PÉNZÜGYI KIMUTATÁSOKHOZ Millió Ft-ban

1 A Társaság bemutatása A Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. (a továbbiakban: „Danubius” vagy „a Társaság”) a Magyar Köztársaság törvényei szerint bejegyzett részvénytársaság. A Társaság és leányvállalatai („a Csoport”) vendéglátó-ipari szolgáltatásokat nyújt Magyarországon, a Cseh Köztársaságban, Szlovákiában és Romániában, elsôsorban három-, négy- és ötcsillagos gyógyüdülô és városi hotelekben. A Társaság részvényeit jegyzik a Budapesti Értéktôzsdén. Jelenleg a Társaság részvényeinek 53,4%-a a nagy-britanniai CP Holdings Limited magántársaság és az ellenôrzése alatt álló társaságok tulajdonában van. A Danubius holdingtársaság, Magyarországon két fô leányvállalata van, egy szállodaüzemeltetô és egy ingatlankezelô társaság. A Társaságnak 95,36%-os részesedése van a Lécˇebné Lázneˇ a.s. szállodaüzemeltetô társaságban, amely Marienbadban, a Cseh Köztársaságban mûködik, és 100%-os tulajdonosa a Gama 45 s.r.o társaságnak, amelynek szállodája van Marienbadban. 2001 szeptemberében egy konzorcium, amelyben a Danubiusnak 20%-os részesedése volt, megnyerte a Balneoclimaterica SA 82,17%-os tulajdonrészének megszerzésére kiírt privatizációs pályázatot, amely társaságnak szálloda- és ingatlankomplexuma van a romániai Szovátán. 2002-ben a Danubius további 36,52%os részesedést szerzett a konzorciumtársaságban (Salina Invest SA), és 2002. december 31-én 56,52%-os tulajdonrésze volt a Salina Invest SA-ban és 53,11%-os érdekeltsége a Balneoclimaterica SA-ban (lásd 27. megjegyzés). A Csoport magyarországi szállodaüzemeltetési tevékenysége átszervezésre került 2002. január 1-jén. A szállodai egységeket regionális igazgatóságokba szervezték át elsôsorban földrajzi elhelyezkedésük alapján. 2002 májusában a Lécˇebné Lázneˇ a.s. 67%-os részesedést szerzett a Piestanyban és Smrdakyban szállodát üzemeltetô szlovák Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. (a továbbiakban: "Piestany") társaságban. Ezt követôen a Danubius további 20,66%-os részesedést szerzett két részletben. 2002. december 31-én a Csoportnak 87,66%-os tulajdonrésze volt a Piestanyban (lásd 26. megjegyzés).

KPMG Hungária Kft. Váci út 99. H–1139 Budapest Hungary

Telefon: (36-1) 270 7100 Telefax: (36-1) 270 7101


Független Könyvvizsgálói Jelentés

A Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. részvényeseinek Elvégeztük a Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. és leányvállalatai („a Csoport”) 2002. december 31-i fordulónappal készített konszolidált mérlegének és az ehhez kapcsolódó, az adott évre vonatkozó konszolidált eredménykimutatásának, valamint a konszolidált sajáttôke-változások kimutatás és cashflow-kimutatás vizsgálatát. A konszolidált pénzügyi kimutatások elkészítése az igazgatók feladata. A mi feladatunk a konszolidált pénzügyi kimutatások hitelesítése könyvvizsgálatunk alapján. A könyvvizsgálatot a Könyvvizsgálók Nemzetközi Szövetsége által kiadott Nemzetközi Könyvvizsgálati Standardok alapján hajtottuk végre. A fenti standardok értelmében a könyvvizsgálat tervezése és elvégzése révén kellô bizonyosságot kell szereznünk arról, hogy a pénzügyi kimutatások nem tartalmaznak jelentôs mértékû tévedéseket. A könyvvizsgálat magában foglalja a pénzügyi kimutatások tényszámait alátámasztó bizonylatok szúrópróbaszerû vizsgálatát. Emellett tartalmazza az alkalmazott számviteli alapelvek és az igazgatók lényegesebb becsléseinek, valamint a pénzügyi kimutatások bemutatásának értékelését. Meggyôzôdésünk, hogy munkánk megfelelô alapot nyújt véleményünk megadásához. Véleményünk szerint a konszolidált pénzügyi kimutatások a Csoport 2002. december 31-én fennálló vagyoni, pénzügyi és jövedelmi helyzetérôl megbízható és valós képet adnak, összhangban a Nemzetközi Számviteli Standard Bizottság által kiadott Nemzetközi Beszámoló-Készítési Standardokkal

Budapest,

2003. március 13.

David Thompson Partner

KPMG Hungária Könyvvizsgáló, Adó- és Közgazdasági Tanácsadó Kft., a company incorporated under the Hungarian Companies Act, is a member of KPMG International, a Swiss association.


2 A meghatározó számviteli elvek A pénzügyi kimutatások összeállításának alapja A Társaság és leányvállalatai a hivatalos számviteli nyilvántartásaikat és a belföldi pénzügyi kimutatásaikat az adott ország (Magyarország, Cseh Köztársaság, Szlovákia és Románia) számviteli szabályaival összhangban készítik. A konszolidált pénzügyi kimutatásokat a Nemzetközi Számviteli Standard Bizottság (International Accounting Standards Board, „IASB") által kiadott Nemzetközi Beszámoló-készítési Standardok ("IFRS"), valamint az azok értelmezésével foglalkozó bizottság (Standing Interpretations Committee) által kiadott értelmezések alapján állították össze, és ennek következtében tartalmaznak olyan helyesbítéseket, amelyeket a csoporthoz tartozó egyes társaságoknak az adott ország (Magyaror-

25


Millió Ft-ban

szág, Cseh Köztársaság, Szlovákia és Románia) törvényeivel összhangban készített belföldi nyilvántartásai nem tartalmaznak. A konszolidált pénzügyi kimutatások összegei magyar forintban (Ft) értendôk és millió forintban kerülnek kimutatásra. A konszolidált pénzügyi kimutatások az eredeti bekerülési érték elve alapján készültek. A korábban állami tulajdonban lévô vállalatnak a jelenlegi részvénytársasággá történô 1991. július 31-i átalakulásához kapcsolódóan a Társaság független értékelés alapján átértékelte a tárgyi eszközöket a fenti idôpontban meghatározott becsült valós értékre. A Társaság pénzügyi kimutatásaiban ezek az összegek szerepelnek a számviteli- és adó elszámolások alapjaként. A számviteli politikát a Csoport tagjai következetesen alkalmazzák, és az konzisztensen követi az elôzô évi számviteli irányelveket. Becslések és feltételezések használata A pénzügyi kimutatásoknak az IFRS elôírásaival összhangban történô elkészítése szükségessé teszi, hogy a vezetôség az eszközök és források kimutatott összegét, illetve a beszámolási idôszak bevételeit és ráfordításait érintô becsléseket készítsen és feltételezéseket alkalmazzon. A tényleges összegek eltérhetnek ezektôl a becslésektôl. A konszolidáció alapja A leányvállalatok a Társaság által ellenôrzött vállalkozások. A társaság akkor gyakorol ellenôrzést, ha közvetlenül vagy közvetve jogosult a vállalat pénzügyi és mûködési politikájának irányítására, amely irányítás célja a tevékenységbôl származó hasznok megszerzése. A konszolidált pénzügyi kimutatások a Társaság és a jelentôs leányvállalatok pénzügyi kimutatásait tartalmazza a csoporton belüli valamennyi lényeges tranzakció és egyenleg kiszûrése után. A Társaság jelentôs leányvállalatai 2002. december 31-én az alábbiak: Csoport részesedése Csoport részesedése 2002.december 31-én 2001.december 31-én

Név

Alap-tevékenység

Bejegyzés helye

Hungária Szálloda-Ingatlankezelô Rt.

ingatlankezelô

Magyarország

99,9%

99,9%

Danubius Szállodaüzemeltetô és Szolgáltató Rt.

szálloda-üzemeltetô Magyarország

100%

100%

Hullám Közös Vállalat


100%

100%

Danubius Béta Hotels Kft.


100%

100%

HungarHotels Tours Kft.

utazási iroda

Magyarország

100%

100%

Preventív Rt.

biztonsági szolgálat Magyarország

32,76%

51%

Hotelreservierung und Reiseservice für Ungarn GmbH utazási iroda

100%

100%

Lécˇebné Lázneˇ a.s.

szálloda-üzemeltetô Cseh Köztársaság

Németország

95,36%

95.36%

Gama 45 s.r.o

szálloda-üzemeltetô Cseh Köztársaság

100%

100%

Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s.

szálloda-üzemeltetô Szlovákia

87,66%

–

Salina Invest SA

holding-társaság

Románia

56,52%

20%

SC Balneoclimaterica SA

szálloda-üzemeltetô Románia

53,11%

16,43%

26


Millió Ft-ban

Külföldi fizetôeszközben lebonyolított ügyletek A külföldi fizetôeszközben lebonyolított ügyletek az ügylet napján érvényes árfolyamon kerülnek átszámításra a mûködés helyszíne szerinti helyi devizára. A mérlegfordulónapon devizában nyilvántartott eszközök és források év végi árfolyamon kerülnek átértékelésre a mûködés helyszíne szerinti helyi devizára. Az átértékelésbôl eredô árfolyamnyereség, illetve árfolyamveszteség az eredménykimutatásban kerül kimutatásra. Külföldi vállalkozások pénzügyi kimutatásai A külföldi vállalkozások eszközei és forrásai, beleértve a konszolidáció során keletkezô cégértéket és valós értékhelyesbítéseket a mérleg-fordulónapi árfolyamon kerülnek átszámításra. A külföldi vállalkozások bevételei és ráfordításai éves átlagárfolyamon kerülnek átszámításra. Az árfolyam-különbözetbôl eredô nyereség, illetve veszteség közvetlenül a saját tôkében kerül kimutatásra. Tárgyi eszközök ÉRTÉKCSÖKKENÉSI LEÍRÁS A tárgyi eszközök a 1991. évi átértékelt értékükön, illetve az 1991 utáni beszerzések esetén a bekerülési értéken vannak kimutatva, csökkentve a felhalmozott értékcsökkenéssel. Az értékcsökkenési leírás lineáris módszerrel kerül meghatározásra. A Csoport által alkalmazott értékcsökkenési kulcs 2-5% az épületekre és a bérelt ingatlanokon végrehajtott fejlesztésekre, és 14,5–33% a gépekre és berendezésekre. Abban az esetben, ha a Csoportnak használati joga van egy adott ingatlanra vonatkozóan, ezeket a jogokat azon idôszak alatt értékcsökkentik, amíg a Csoportnak ez a joga fennáll. Ide tartoznak a budapesti margitszigeti ingatlanokra vonatkozó tulajdonjogok is, amelyek 100 év alatt kerülnek leírásra. FELÚJÍTÁS A jelentôs felújítási költségek az épületekre vonatkozó politika szerint kerülnek aktiválásra és leírásra. Pénzügyi befektetések Azokat a befektetéseket, amelyekben a Társaságnak 20%-nál nagyobb, de 50%-nál kisebb tulajdonrésze van (társult vállalkozások) tôkemódszerrel kerülnek elszámolásra. Az egyéb befektetések a tartós értékcsökkenésre képzett értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken kerülnek kimutatásra. Cégérték A felvásárlásból származó cégérték a felvásárlás bekerülési értékének a felvásárlás során megszerzett nettó beazonosítható eszközök valós értéke feletti többlete. A cégérték halmozott amortizációval csökkentett bekerülési értéken kerül kimutatásra. A cégérték 20 év alatt kerül amortizálásra. A leányvállalatok felvásárlásából származó negatív cégérték elhatárolt bevételként kerül kimutatásra és lineáris módszerrel amortizálódnak 20-30 év alatt, a hozzájuk kapcsolódó szállodai eszközök hasznos élettartamától függôen.

27


Millió Ft-ban

Készletek A készletek értékelése a bekerülési érték, illetve a nettó realizálható érték közül az alacsonyabb értéken történik. A készletek bekerülési értéke átlagáron kerül meghatározásra. Pénzeszközök A pénzeszközök olyan likvid befektetések, amelyeknek eredeti lejárata három hónap vagy annál rövidebb idôszak. Értékvesztés A Csoport eszközeinek nyilvántartási értékei minden mérlegfordulónapon áttekintésre kerülnek, hogy megállapítsák, van-e értékvesztésre utaló jel. Értékvesztés miatti veszteség kerül elszámolásra minden olyan esetben, ha az eszköz nyilvántartási értéke meghaladja annak realizálható értékét. Az értékvesztést az eredménykimutatásban számoljuk el.

KPMG Hungária Kft. Váci út 99. H–1139 Budapest Hungary

Telefon: (36-1) 270 7100 Telefax: (36-1) 270 7101

Céltartalékok A mérlegben akkor mutatnak ki céltartalékot, ha a Társaságnak valamely múltbéli eseménybôl eredôen jogi vagy feltételes kötelezettsége áll fenn, továbbá valószínû, hogy a kötelezettségteljesítésre eszközök kerülnek felhasználásra.


Független Könyvvizsgálói Jelentés

A Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. részvényeseinek Elvégeztük a Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. és leányvállalatai („a Csoport”) 2002. december 31-i fordulónappal készített konszolidált mérlegének és az ehhez kapcsolódó, az adott évre vonatkozó konszolidált eredménykimutatásának, valamint a konszolidált sajáttôke-változások kimutatás és cashflow-kimutatás vizsgálatát. A konszolidált pénzügyi kimutatások elkészítése az igazgatók feladata. A mi feladatunk a konszolidált pénzügyi kimutatások hitelesítése könyvvizsgálatunk alapján. A könyvvizsgálatot a Könyvvizsgálók Nemzetközi Szövetsége által kiadott Nemzetközi Könyvvizsgálati Standardok alapján hajtottuk végre. A fenti standardok értelmében a könyvvizsgálat tervezése és elvégzése révén kellô bizonyosságot kell szereznünk arról, hogy a pénzügyi kimutatások nem tartalmaznak jelentôs mértékû tévedéseket. A könyvvizsgálat magában foglalja a pénzügyi kimutatások tényszámait alátámasztó bizonylatok szúrópróbaszerû vizsgálatát. Emellett tartalmazza az alkalmazott számviteli alapelvek és az igazgatók lényegesebb becsléseinek, valamint a pénzügyi kimutatások bemutatásának értékelését. Meggyôzôdésünk, hogy munkánk megfelelô alapot nyújt véleményünk megadásához. Véleményünk szerint a konszolidált pénzügyi kimutatások a Csoport 2002. december 31-én fennálló vagyoni, pénzügyi és jövedelmi helyzetérôl megbízható és valós képet adnak, összhangban a Nemzetközi Számviteli Standard Bizottság által kiadott Nemzetközi Beszámoló-Készítési Standardokkal

Budapest,

Átszervezési céltartalék Akkor képeznek átszervezési céltartalékot, ha a Csoport részletes és hivatalos átszervezési tervet fogadott el, és az átszervezés megkezdôdött vagy azt nyilvánosan bejelentették. Az átszervezési céltartalék csak az átszervezési terv megvalósításával kapcsolatos pótlólagos költségeket tartalmazza, a folyamatos mûködés költségeit nem.

2003. március 13.

David Thompson Partner

KPMG Hungária Könyvvizsgáló, Adó- és Közgazdasági Tanácsadó Kft., a company incorporated under the Hungarian Companies Act, is a member of KPMG International, a Swiss association.


A bevételek kimutatása A szállodai (a teljes vendégéjszakák alapján), a vendéglátási, illetve a gyógyászati bevételek a szolgáltatás nyújtásakor kerülnek elszámolásra áfa nélküli összegen. Nyereségadó Az eredményt terhelô adó tárgyidôszaki adóból és halasztott adóból tevôdik össze. A halasztott adó a kötelezettségmódszer használatával kerül meghatározásra, ez az eszközök és kötelezettségek számviteli beszámolóban szereplô nyilvántartási értéke, valamint az adófizetés céljából kiszámított összegek közötti idôbeli (átmeneti) különbségbôl keletkezik. A mindenkori hatályos adókulcsokkal kerül kiszámításra a halasztott adó. Nyugdíjalap A Társaság a magyar munkavállalók részére meghatározott járulékfizetésalapú nyugdíjalapot mûködtet. A nyugdíjjal kapcsolatos költségek az eredmény terhére kerülnek elszámolásra abban az idôszakban, amikor a járulékfizetés esedékes. Az alap eszközeit vagyonkezelô által kezelt külön alapban tartják.

28


Millió Ft-ban

A pénzügyi instrumentumok valós értéke A pénzügyi instrumentumok nyilvántartási értéke megközelíti a valós értéküket, mert vagy rövid lejáratúak, vagy a különbözô instrumentumoknak a valós árfolyamokhoz közeli kamatlábai vannak. Szegmensjelentés A szegmensinformációt a Társaság az üzleti szegmensei szerinti bontásban mutatja be. Az elsôdleges formátum (üzleti szegmensek) a Társaság vezetôi és belsô beszámolási felépítésén alapul, és az alábbi szegmenseket foglalja magában: szállodaüzemeltetés, ingatlankezelés és egyéb szolgáltatások. A szegmensek eredményei, eszközei és kötelezettségei a szóban forgó szegmenshez közvetlenül hozzárendelhetô, valamint arra a szegmensre ésszerûen felosztható tételeket tartalmazzák. A Csoport tevékenységét a földrajzi területek szerinti bontásban is bemutatja.

3 Pénzeszközök 2002.

2001. december 31.

Pénztár, bankszámlán lévô pénzeszközök Értékpapírok

3964

3359

46

572

4010

3931

2002.

2001.

4 Követelések

december 31. Vevôk

1837

1508

Kétes követelésekre képzett értékvesztés

(247)

(168)

1590

1340

29


Millió Ft-ban

5 Egyéb követelések és elhatárolások 2002.

2001. december 31.

Követelések a nem konszolidált leányvállalatoktól

53

276

Aktív idôbeli elhatárolások, elôlegek

539

546

Adóval kapcsolatos követelések

849

176

Egyéb követelések

405

439

Értékvesztés egyéb követelésekre

–

(220)

1846

1217

A nem konszolidált leányvállalatokkal szembeni követelések tartalmazzák a Marcali Szálloda Kft. részére nyújtott 45 millió Ft rövid lejáratú hitelt (2001: 200 millió Ft). Az adóval kapcsolatos követelések tartalmazzák a 2001. évre ténylegesen fizetett társasági adó alapján az adóhivatal által elôírt adóelôleg befizetésébôl adódó 594 millió Ft magyarországi társaságiadó-túlfizetést (2001: 129 millió Ft).

6 Készletek 2002.

2001. december 31.

Étel és ital

211

168

Anyagok

291

131

25

22

527

321

Áruk

30


Millió Ft-ban

7 Tárgyi eszközök nettó értéke

Telek

Épületek és létesítmények

Bútorok, felszerelések berendezések

Befejezetlen beruházások

Összesen

2002. január 1.

5907

47 999

9 986

550

64 442

Felvásárlásból származó növekedések

3296

15 854

4 625

509

24 284

Árfolyamváltozások hatása

(85)

(853)

(142)

(20)

(1 100)

2 242

1 186

–

3 436

Bekerülési érték/átértékelés

Növekedés

8

Csökkenés

(92)

(431)

(197)

(30)

(750)

9034

64 811

15 458

1009

90 312

2002. január 1.

–

10 073

6 507

–

16 580


–

6 550

3 500

–

10 050


–

(506)

(114)

–

(620)

Éves értékcsökkenési leírás

–

2 172

1 136

–

3 308

Csökkenés

–

(308)

(146)

–

(454)

2002. december 31.

–

17 981

10 883

–

28 864

2001. december 31.

5907

37 926

3 479

550

47 862

2002. december 31.

9034

46 830

4 575

1009

61 448

2002. december 31. Értékcsökkenési leírás:

Nettó könyv szerinti érték

A felvásárlásból származó növekedések tétel a Piestany és a Balneoclimaterica SA felvásárlásának hatásait tartalmazza. A jelzálog biztosítékaként lekötött eszközökre vonatkozó információkat a 13. megjegyzés tartalmazza.

31


Millió Ft-ban

8 Immateriális javak nettó értéke

Cégérték

Ingatlan használati jog

Szoftver és egyéb immateriális javak

Összesen

Bekerülési érték 2002. január 1.

733

538

874

2145


–

–

129

129


–

–

(2)

(2)

Növekedés

–

–

130

130

Csökkenés

–

–

(9)

(9)

2002. december 31.

733

538

1122

2393

2002. január 1.

58

54

472

584


–

–

95

95


–

–

Értékcsökkenési leírás:

Éves értékcsökkenési leírás Csökkenés

37 –

2002. december 31.

6 –

(3)

(3)

178

221

(4)

(4)

95

60

738

893

2001. december 31.

675

484

402

1561

2002. december 31.

638

478

384

1500

Nettó könyv szerinti érték

A 638 millió Ft cégérték a Léèebné Lázne a.s. felvásárlási költségének a cégfelvásárlás során megszerzett nettó beazonosítható eszközök valós értéke feletti többlete, csökkentve az elszámolt akkumulált amortizációval. Az immateriális javak 2002. december 31-i összege 478 millió forint értékben (2001: 484 millió) két margitszigeti szállodára vonatkozó ingatlanhasználati jogot tartalmaz (csökkentve az elszámolt akkumulált amortizációval), amelyeket a fôvárosi önkormányzattól bérelnek.

32


Millió Ft-ban

9 Egyéb befektetett eszközök 2002.

2001. december 31.

Befektetések nem konszolidált leányvállalatban

175

175

Befektetés a Salina Invest SA-ba (lásd 27. megjegyzés)

–

130

Egyéb befektetések

80

13

Munkavállalóknak adott kölcsönök

28

43

Egyéb kölcsönök

–

8

283

369

Konszolidációba be nem vont leányvállalatok: 2002 Név

2001

Alaptevékenység Érdekeltség%

Érdekeltség%

Marcali Szálloda Kft.

szálloda

121

50

121

50

Kastélykert Kft.

szálloda

43

100

43

100

Hungaria Hotel und Reisen GmbH.

utazási iroda

9

100

9

100

Hotel Kastély Kft.

szálloda

2

50

2

50

175

175

A fenti leányvállalatok nem jelentôsek a Csoport szempontjából, ezért ezek nem kerültek konszolidálásra.

10 Céltartalékok Átszervezés

Jogi

Egyéb

Összesen

311

–

108

419

Céltartalék-növekedés (Piestany)

–

621

6

627

Az év során képzett céltartalék

–

–

121

121

(311)

–

–

(311)

–

621

235

856

Egyenleg 2002. január 1-jén

Az év során felhasznált céltartalék Egyenleg 2002. december 31-én

33


Millió Ft-ban

2001 novemberében az igazgatótanács jóváhagyta a magyarországi mûködés átszervezését, amely a vezetôk és más beosztású munkavállalók létszámának csökkentésével járt. Az átszervezés becsült összes ráfordítása 361 millió Ft volt (végkielégítési költségek és kapcsolódó járulékok), és 311 millió Ft céltartalék lett képezve a ki nem fizetett végkielégítésekre 2001. december 31-én. Az átszervezés költségei a vezetôség és a munkavállalók képviselôi által elfogadott részletes terv alapján kerültek kiszámításra. Az átszervezés 2002. december 31-ig befejezôdött. A Piestany felvásárlásakor 621 millió Ft céltartalékot képeztek függô jogi kötelezettségekre (lásd 24. megjegyzés). Az egyéb céltartalékok elsôsorban a Csoport által bérelt irodaingatlanokra vonatkozó esetleges visszamenôleges bérleti költségekre képzett céltartalékot tartalmazzák.

11 Egyéb kötelezettségek és elhatárolások 2002.

2001. december 31.

Bérek

539

372

Társadalombiztosítási járulék

300

232

Fizetendô adók

339

385

Fizetendô osztalék

–

389

Elhatárolt költségek

489

463

9

53

1676

1894

Egyéb

12 Negatív cégérték A negatív cégérték az alábbi felvásárlásokra vonatkozik: 2002.

2001.

december 31. Hungar Hotels

2993

2993

Hotel Hélia

154

154

Gama 45 s.r.o.

407

407

Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. (26. megjegyzés)

1490

–

Akkumulált amortizáció

(988)

(793)

4056

2761

34


Millió Ft-ban

13 Hosszú lejáratú kötelezettségek A Csoport bankhiteleinek lejárati ideje: 2002.

2001. december 31.

Éven belül

4 396

2 408

1 és 2 év között

4 452

1 855

2 és 5 év között

10 331

8 111

5 éven túl

1 030

1 362

Összesen

20 209

13 736

Éven belül esedékes összeg

(4 396)

(2 408)

15 813

11 328

A bankhitelek összetétele a következô: 2002.

2001.

december 31. Danubius Szálloda és Gyógyüdülô Rt. 1. MKB hosszú lejáratú euró hitel, LIBOR + 0,75% kamattal, a Budapest Hilton szállodán lévô jelzáloggal biztosítva.

–

1 260

2. MKB hosszú lejáratú USD hitel, LIBOR + 0,75% kamattal, a Budapest Hilton szállodán lévô jelzáloggal biztosítva.

1 470

1 840

3. MKB hosszú lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,75% kamattal, a Budapest Hilton szállodán lévô jelzáloggal biztosítva.

1 197

1 260

4. K&H hosszú lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,75% kamattal, a Hotel Radisson SAS Béke és a Hotel Flamenco szállodákon lévô jelzáloggal biztosítva.

1 990

2 094

5. MKB hosszú lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,75% kamattal, a Budapest Hilton és a Hotel Budapest szállodákon lévô jelzáloggal biztosítva.

1 795

1 889

6. MKB hosszú lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,75% kamattal, a Budapest Hilton és a Grand Hotel Hungária szállodákon lévô jelzáloggal biztosítva.

1 171

1 232

7. MKB hosszú lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,75% kamattal, a Thermal Hotel Sárvár szállodán lévô jelzáloggal biztosítva.

1 756

–

8. MKB rövid lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,75% kamattal, a Thermal Hotel Sárvár szállodán jelzáloggal biztosítva.

1 218

35


Millió Ft-ban

folytatás 2002.

2001.

december 31. Danubius Szállodaüzemeltetô és Szolgáltató Rt. K&H Bank hosszú lejáratú euró hitel, LIBOR + 1,25% kamattal, a Hotel Hélia szállodán lévô jelzáloggal biztosítva.

299

630


2 254

2 833


1 826

–

568

491

3 297

–

1 327

–

41

207

20 209

13 736

Hungária Szálloda-Ingatlankezelô Rt.

Lécˇebné Lázneˇ a.s. 1. Komercni banka rövid lejáratú euró hitel, EURIBOR + 0,65% kamattal, szállodákon lévô jelzáloggal biztosítva. 2. K&H és CˇSOB hosszú lejáratú euró hitel, EURIBOR + 1,4% kamattal, a Hotel Radisson SAS Béke és a Hotel Flamenco szállodákon lévô jelzáloggal biztosítva. Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. Rövid lejáratú bankkölcsön szlovák koronában és euróban, 5% és BRIBOR + 1,25% kamattal, szállodákon lévô jelzáloggal biztosítva. Egyéb bankkölcsönök

Összes bankhitel

2002. december 31-én a LIBOR 1,38%, az EURIBOR 2,90% és a BRIBOR 4,90% volt.

36


Millió Ft-ban

14 Kisebbségi részesedés 2002.

2001.

december 31. Hungária Szálloda-Ingatlankezelô Rt. Preventív Rt Lécˇebné Lázneˇ a.s. Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. Salina Invest SA and SC Balneoclimaterica SA

6

6

72

32

406

361

1348

–

706

–

2538

399

2002.

2001.

december 31. Nyitó egyenleg

399

641

A kisebbségi részvényeseknek járó nyereség

11

46

Részesedés kisebbségi részvényeseknek eladott / (azoktól felvásárolt) leányvállalatban

74

(288)

Kisebbségi részesedés felvásárolt leányvállalatban

2054

–

2538

399

2002.

2001.

15 Részvénytôke

december 31. Törzsrészvények

8285

8285

A 2002. december 31-i jegyzett részvénytôke 8 285 437 (2001: 8 285 437) engedélyezett és kibocsátott, egyenként 1000 Ft névértékû törzsrészvénybôl áll. 2002. december 31-én a Danubius tulajdonában 374 523 saját részvénye volt (Saját részvények), 1574 millió Ft értékben (2001-ben 374 523 részvény, 1536 millió Ft értékben). Ezek a részvények a saját tôke részeként kerülnek kimutatásra. A magyar társasági törvény elôírásainak értelmében a saját részvényeket a vásárlás dátumától számított egy éven belül el kell adni. A saját részvények 2002. évi eladásából és visszavásárlásából származó 38 millió Ft nyereség a tôketartalék növekedéseként került elszámolásra (2001: 449 millió Ft veszteség).

37


Millió Ft-ban

16 Eredménytartalék Osztalék a Társaság magyar számviteli törvény szerint számított eredménytartalékából és mérleg szerinti eredményébôl fizethetô. A 2002. december 31-én osztalékfizetésre rendelkezésre álló összeg 20 303 millió Ft. A nem belföldi illetôségû részvényesnek fizetett osztalék után maximum 20% forrásadót kell fizetni. Az adó mértéke attól függ, hogy milyen illetôségû a részvényes. A magyar illetôségû egyéni részvényeseknek is kell forrásadót fizetniük (a belföldi illetôségû jogi személyiségek mentesek a forrásadó alól).

17 Egyéb bevételek Összetétele: 2002

2001

Bérleti díjak

418

469

Telekommunikáció

227

251

Utazási irodai bevétel

255

361

Jövedelem egyéb szállodai szolgáltatásokból

555

390

Biztonsági szolgáltatások

607

217

Negatív cégérték amortizációja

195

178

Hotel Eger szálloda értékesítése

749

–

Tárgyi eszközök értékesítésébôl származó nyereség

17

9

Egyéb pénzügyi bevételek

209

189

Egyéb bevételek

421

483

3653

2547

2002 októberében a Danubius eladta a magyarországi Hotel Eger szállodát, 749 millió Ft nettó nyereség realizálásával.

38


Millió Ft-ban

18 Igazgatási és általános költségek 2002

2001

Bérek és járulékai

5 467

5 214

Közmûköltségek

1 621

1 441

Fenntartási ráfordítások

1 126

1 168

Menedzsment díjak a CP Holdings Limited (kapcsolt vállalkozás) részére

293

303

Szállodaláncoknak fizetett díj (Hilton, Radisson SAS)

284

320

Marketingköltségek

535

436

Banki és biztosítási díjak

491

333

Jutalékok

132

115

Szakmai és tagsági díjak

563

501

Távközlési díjak

484

366

Bérleti költségek

316

365

Biztonsági költségek

238

246

1 545

1 422

13 095

12 230

Egyéb költségek

19 Egyéb ráfordítások 2002

2001

Helyi adók

558

564

Egyéb adók

1005

947

198

231

1761

1742

Kétes követelésekre képzett és egyéb értékvesztések (az átszervezés kivételével)

39


Millió Ft-ban

20 Az eredményt terhelô adók Az éves adóteher összetétele: 2002

2001

Tárgyévi adóköltség

561

858

Halasztott adóköltség

373

246

934

1104

Az alábbi táblázat tartalmazza a nyereségadó-költség és a törvény által elôírt adókulccsal számított adó közötti különbözet levezetését:

Adózás és kisebbségi részesedés elôtti eredmény A magyar törvény által elôírt adókulcs (%) Számított adó

2002

2001

3850

4377

18

18

693

788

Az adóteher változása az alábbiak miatt: Az adókulcsok eltérése Cseh leányvállalatok Román leányvállalatok

–

(37)

(10)

–

A halasztott adó nettó hatása Cseh leányvállalatok

160

Szlovák leányvállalatok

(33)

Magyarországi vállalkozások Egyéb különbözetek Nyereségadó

127 –

246

118

(122)

108

934

1104

Magyarországi vállalkozások Magyarországon 2002-ben a társasági adó mértéke 18% (2001: 18%). A tárgyévi adóköltség 498 millió Ft volt (2001: 635 millió Ft). 2002-ben 143 millió Ft halasztott adókötelezettséget (2001: 118 millió Ft) képeztek a külföldi valutában lévô hitelek év végi átértékelésébôl adódó idôbeli különbség miatt. A magyar törvények szerinti kimutatásokban az árfolyamnyereség elhatárolásra került a magyar számviteli törvénnyel összhangban, míg az IFRS szerinti beszámolókészítés során az eredménykimutatásban került elszámolásra. 103 millió Ft (2001-ben nulla) további halasztott adókötelezettség került kimutatásra a 2003-ra tervezett beruházásokból adódó idôbeli különbségekre, amely beruházásokra a magyar adótörvényekkel összhangban elôzetesen adókedvezményt vettek igénybe 2002-re.

40


Millió Ft-ban

Cseh leányvállalatok A Cseh Köztársaságban 2002-ben a társasági adó mértéke 31% volt (2001-ben 31%). A Lécˇebné Lázneˇ a.s. 2002. évi adóköltsége nulla volt (2001: 223 millió forint). A Gama 45 s.r.o-nak nem volt adott idôszakra vonatkozó adóköltsége, mivel felhasználta az elhatárolt veszteséget. A 160 millió Ft halasztott adóköltség (2001: 127 millió Ft) a cseh leányvállalatok idôleges különbözeteinek év közbeni változásainak tulajdonítható. Szlovák leányvállalat A Szlovák Köztársaságban 2002-ben a társasági adó mértéke 25% volt. A Piestany tárgyévi adóköltsége 53 millió Ft volt. A 33 millió Ft halasztott adóbevétel az idôleges különbözetek évközi változásának tulajdonítható. Román leányvállalat Romániában 2002-ben a társasági adó mértéke 25% volt. A tárgyévi adóköltség a Salina Invest SA-nál 10 millió Ft, az SC Balneoclimaterica SA-nál nulla volt. 2002-ben nem volt halasztott adóköltség.

Halasztott adókövetelések és -kötelezettségek A 2001. és 2002. december 31-i halasztott adókövetelések és kötelezettségek az alábbiak miatt keletkeztek:

Követelések

Kötelezettségek

2002

2001

2002

2001

44

52

241

13

Lécˇebné Lázneˇ a.s.

–

–

752

776

Piestany

–

–

575

–

Javítási és karbantartási céltartalék

–

432

296

Leányvállalatok Ingatlanok, gépek, berendezések Ingatlanok valós értékhelyesbítése

Átvihetô veszteség adóhatása Jogi ügyek miatt képzett céltartalék Egyéb tételek

24

25

–

–

155

–

–

–

48

27

37

3

271

104

2037

1088

Fejlesztési tartalék kedvezménye

–

–

103

–

Hitelek árfolyamnyeresége

–

–

261

118

271

104

2401

1206

Társaság

41


Millió Ft-ban

A Lécˇebné Lázneˇ a.s. befektetett eszközeire (elsôsorban telek és szállodaépületek) vonatkozóan értékhelyesbítést számoltunk el az eszközöknek a cseh törvények szerinti kimutatásokban kimutatott bekerülési értéke és a Csoport által végrehajtott felvásárlás idôpontjában fennálló valós értéke közötti eltérésre. A fenti valós értékhelyesbítésre vonatkozóan is képeztek halasztott adókötelezettséget (az átértékelési többlet 31%-a). Valós értékhelyesbítést végeztünk a Piestany befektetett eszközeire (elsôsorban telek és szállodaépületek) vonatkozóan az eszközöknek a szlovák törvények szerinti kimutatásokban található bekerülési értéke és a Csoport által végrehajtott felvásárlás idôpontjában fennálló valós értéke közötti eltérésre. A fenti valós értékhelyesbítésre vonatkozóan is képeztek halasztott adókötelezettséget (az átértékelési többlet 25%-a) (lásd 26. megjegyzés). A Lécˇebné Lázneˇ a.s. kimutat javítási és karbantartási céltartalékot a cseh törvények szerinti kimutatásaiban, amely létesítményeinek jövôbeli javítási ráfordításaira vonatkozik, a cseh számviteli és adójogszabályokkal összhangban. Ezt a céltartalékot a jelen IFRS pénzügyi kimutatásokban visszaírják és erre az idôleges különbözetre halasztott adókötelezettséget számoltak el.

21 Részvényenkénti nyereség A részvényenkénti nyereség alapja a törzsrészvény-tulajdonosoknak felosztható 2905 millió Ft nettó nyereség 2002-ben (2001: 3227 millió Ft), valamint a 2002-ben forgalomban lévô törzsrészvények súlyozott átlaga: 7 910 914 (2001: 7 910 914). 2002.

2001. december 31.

Kibocsátott törzsrészvények az év elején

8 285 437

8 285 437

Saját részvények az év elején

(374 523)

(374 523)

Forgalomban lévô törzsrészvények az év elején

7 910 914

7 910 914

2 905

3 227

367

408

Mérleg szerinti eredmény millió forintban Részvényenkénti nyereség (Ft/részvény)

22 Jövôbeni kötelezettségek 2002. december 31-én A Csoport mintegy 1,5 milliárd forintot tervez szállodafelújításra fordítani a magyarországi szállodáira. A Lécˇebné Lázneˇ a.s. 225 millió forint (30 millió cseh korona) értékben vállalt építési szerzôdéses kötelezettséget a csehországi szállodáira. A Piestany felvásárlásakor a Csoport 700 millió szlovák korona (3976 millió Ft) értékû szállodaépület-rekonstrukciós

42


Millió Ft-ban

programra vállalt kötelezettséget. A Csoportnak 0,5 millió dolláros (115 millió Ft) kötelezettsége van szovátai szállodafelújításra. 2001-ben a Danubius megkapta 500 millió Ft állami támogatás jogát a pécsi Hotel Nádor rekonstrukciójához. Az összeget a 2,2 milliárd forintos szállodarekonstrukció elôrehaladásának megfelelôen fizetik a Danubius részére. A rekonstrukció megkezdésének idôpontjáról még nem döntöttek.

23 Függô kötelezettségek 1997-ben a Társaságnál adóhatósági és társadalombiztosítási ellenôrzést tartottak. Az adóhatóság 76 millió Ft pótlólagos adó és társadalombiztosítási járulék befizetésének kötelezettségét állapította meg, amely összeg tartalmazta a bírságot, továbbá 17 millió Ft visszaigényelhetô áfát. A Társaság vitatta a vizsgálat megállapításait, és 1997-ben 24 millió Ft céltartalékot képzett. 2001-ben a követelést 51 millió Ft-ra csökkentették. 2002-ben az APEH visszafizette a bírságot és a kapcsolódó kamatokat.

24 Jogi ügyek 1995 elôtt a Hotel Gellért szálloda irányítását a Társaság végezte az ÁPV Rt.-vel történt szóbeli megállapodás alapján, mivel tisztázatlan volt a szálloda tulajdonjoga. 1995. május 15-én a bíróság a Társaságnak ítélte a szálloda tulajdonjogát és a Társaság 1419 millió Ftot fizetett az ÁPV Rt.-nek. A földhivatal azonban nem tudta bejegyezni a tulajdonjogot, mivel a Hotel Gellért szálloda és a Budapest Gyógyfürdôi és Hévizei Rt. tulajdonában lévô Gellért Gyógyfürdô ugyanazon a telken épült. 2002-ben a felek társasházat hoztak létre a közös telekre, és ezt a földhivatal bejegyezte. 621 millió Ft céltartalékot képeztek a Piestany leányvállalat, 2002-es felvásárláskor meglévô függô jogi kötelezettségeire (lásd 26. megjegyzés).

25 Nyugdíjpénztár A Társaság munkavállalói állami nyugdíjpénztárak tagjai, amelyekbe a munkáltatók és a munkavállalók is hozzájárulást fizetnek. Magyarországon, a Cseh Köztársaságban, Szlovákiában és Romániában a nyugdíjfizetési kötelezettség az államot terheli. Az állami nyugdíjon kívül a Danubiusnak saját nyugdíjpénztára van, amelyhez valamenynyi magyar munkavállaló csatlakozhat hat hónap munkaviszony után. A járulék 206 millió Ft volt (2001: 199 millió Ft). A fizetett járulék a munkavállaló fizetésének 5%-a. A pénztár eszközeit vagyonkezelô által kezelt külön alapokban tartják és azok nem szerepelnek a jelen pénzügyi kimutatásokban. A cseh, szlovák és román leányvállalatok részére nincsenek nyugdíjpénztárak.

43


Millió Ft-ban

26 A Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s. felvásárlása A konszolidált pénzügyi kimutatásokra gyakorolt hatás: Felvásárláskori mérleg Immateriális javak

34

Tárgyi eszközök

10 803

Tárgyi eszközök valós értékhelyesbítése

2 341

Halasztott adókötelezettség a valós értékhelyesbítésre

(585)

Nettó halasztott adókövetelés

261

Forgóeszközök, pénzeszközökkel együtt

906

Hitelek

(1 381)

Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek

(816)

Jogi ügyek miatt képzett céltartalék

(621)

Nettó eszközök

10 942

A Danubius Csoport részesedése a nettó eszközökben (87,12%)

9 533

Csökkentve: Vételár

7 663

Felvásárlási költségek

380

Negatív cégérték

1 490

2002 májusában a Lécˇebné Lázneˇ a.s. 67%-os részesedést vásárolt a Slovenské Lécˇebné Kúpele nevû, Piestany-ban mûködô szállodaüzemeltetô társaságban a szlovák privatizációs ügynökségtôl 1018 millió szlovák koronáért (5,9 milliárd Ft). 2002 júliusában a Danubius a részvények további 2,84%-át szerezte meg, majd 2002 novemberében a Lécˇebné Lázneˇ a.s. 271 millió szlovák koronáért (1,6 milliárd Ft) megvásárolta a részvények további 17,82%-át, amelyet bekerülési értéken eladtak a Danubiusnak. 2002. december 31-én a Csoport részesedése 87,66% volt. A részvényvásárlás elsôsorban egy magyar banktól kapott 7,8 millió eurós kölcsönbôl, egy cseh bank által nyújtott 15,5 millió eurós kölcsönbôl, és csoportforrásokból került finanszírozásra. A Piestany-t 2002. június 1-jével vonták be a konszolidációba, és a konszolidált pénzügyi kimutatásokban 2002-re vonatkozóan hét hónap tevékenysége szerepel. A felvásárlás 1490 millió Ft negatív cégértéket eredményezett, amely harminc év alatt kerül leírásra lineáris módszerrel, a szállodaingatlanok amortizációs idôszakának megfelelôen.

44


Millió Ft-ban

27 A Salina Invest SA felvásárlása A román leányvállalatok hatása a konszolidált pénzügyi kimutatásokra: Felvásárláskori mérleg Tárgyi eszközök

1837

Leányvállalati szintû negatív cégérték

(1077)

Forgóeszközök pénzeszközökkel együtt

1104

Nettó halasztott adókötelezettség

(252)

Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek

(66)


(158)

Nettó eszközök

1388

A Danubius Csoport részesedése a nettó eszközökben (56,52%) Csökkentve: Vételár, amely magában foglalja a 2001-ben beszerzett 130 millió Ft befektetést is. Csoportszintû cégérték

784 1114 (330)

Cégérték

–

2001 szeptemberében egy magyar befektetôkbôl álló konzorcium, amelyben a Danubiusnak 20%-os részesedése volt, megnyerte a Balneoclimaterica SA, szovátai (Románia) szálloda- és ingatlankomplexum 82,17%-os tulajdonrészének megszerzésére kiírt privatizációs pályázatot. A Balneoclimaterica SA-ban lévô konzorciumbefektetés holdingtársaságaként megalapították a Salina Invest SA-t. 2001. december 31-én a Társaságnak 130 millió Ft befektetése volt a Salina Invest SA-ban. A Társaság 2002-ben 364 millió forintért további részesedést vásárolt a Salina Invest SAban a többi részvényestôl, és 2002 januárja és júniusa között több részletben 620 millió forinttal megemelte a Salina Invest SA részvénytôkéjét. 2002 december 31-én a Danubiusnak 56,52%-os részesedése volt a Salina Invest SA-ban, és a Salina Invest SA tulajdonában volt a Balneoclimaterica SA részvényeinek 93,97%-a. A Salina Invest SA és leányvállalata, a Balneoclimaterica SA 2002. október 1-jével került bevonásra a konszolidációba, és a konszolidált pénzügyi kimutatások 2002-re vonatkozóan három hónapi tevékenységet tartalmaznak.

45


Millió Ft-ban

28 Kapcsolt felek közötti ügyletek A Csoport kapcsolt felek közötti ügyletei: 2002

2001

Menedzsment díj a CP Holding részére

293

303

Bérleti díj az Interag Rt. részére

116

157

Az Interag Rt. által nyújtott szolgáltatások

37

42

Az Interag Rt. részére nyújtott szolgáltatások

(1)

(20)

Az Investor Rt. által nyújtott szolgáltatások

13

11

Az Investor Rt. részére nyújtott szolgáltatások

(4)

(15)

A kapcsolt vállalkozásokkal szembeni követelések és kötelezettségek nem jelentôsek 2002. december 31-én.

29 Pénzügyi instrumentumok A Csoport pénzügyi eszközei pénzeszközöket és készpénz-egyenértékeket, állami kincstárjegyet és követeléseket foglalnak magukban. A Csoport pénzügyi kötelezettségei többek között bankhitelekbôl, szállítói kötelezettségekbôl és kötelezettségekbôl állnak. Ezeknek a pénzügyi instrumentumoknak a valós értéke nem tér el lényegesen a nyilvántartási értéküktôl. Devizakockázat A Társaság elsôsorban euróban (korábban német márkában), illetve amerikai dollárban adja meg az árait, és bevételeit külföldi valutában vagy magyar forintban kapja. A Csoportnak 6,6 millió USD és 81 millió euró hiteltartozása volt 2002. december 31-én (lásd 13. megjegyzés). A vezetés rendszeresen vizsgálja a devizafedezeti ügyletek vagy más derivatív termék kötésébôl származó elônyök lehetôségét, de eddig nem kötött ilyen ügyletet. Kamatkockázat A hitelek kamatait a 13. megjegyzés tartalmazza. A vezetés nem kötött kamatfedezeti ügyletet, mivel véleményük szerint a szerzôdéses kamatok kedvezôek a Társaság számára. Hitelkockázat Az alábbi pénzügyi eszközök lehetnek kitéve hitelkockázatnak: rövid lejáratú befektetések, bankszámlán lévô pénzeszközök és vevôkövetelések. A rövid lejáratú befektetések állampapírok, a pénz ismert bankokban van és a kétes követelésekre képzett értékvesztés tükrözi a vevôkövetelések hitelkockázatát. A Társaságnál nincs jelentôs hitelkockázat-koncentrálódás.

46


Millió Ft-ban

30 Szegmensjelentés Üzleti szegmensek Szállodaüzemeltetés Árbevétel

34 825

Szegmensek közötti bevétel Összes bevétel

Egyéb szolgáltatások

162

Kiszûrés

948

Konszolidált

–

35 936

57

5 209

3 658

(8 923)

–

34 882

5 371

4 606

(8 923)

35 936

(353)

2 640

618

–

2 905

Szegmensenkénti nyereség (veszteség) Forgóeszközök

Ingatlankezelés

4 989

1 386

5 105

–3 507

7 973

30 197

30 943

39 596

–37 234

63 502

Rövid lejáratú kötelezettségek

8 092

1 033

2 070

–1 815

9,380

Hosszú lejáratú kötelezettségek

8 183

3 408

8 901

1 778

22 270


2 460

6

72

–

2 538

16 451

27 882

33 658

–40 704

37 287

Befektetett eszközök

Nettó eszközök

A szegmensek közötti bevétel a szállodai egységek által az ingatlankezelési szegmensnek fizetett ingatlanbérleti díjból és a Társaság által az ingatlankezelési és a szállodaüzemeltetési szegmensek megbízásából vásárolt tárgyi eszközök továbbszámlázásából tevôdik össze. A forgóeszközök és a rövid lejáratú kötelezettségek kiszûrése fôként társaságok közötti bérleti díjak. A befektetett eszközök kiszûrése elsôsorban a tôkekonszolidáció. A cseh, szlovák és román leányvállalatokat a szállodaüzemeltetési szegmens tartalmazza (részletesen lásd a Földrajzi szegmensek részben).

Földrajzi szegmensek Magyarországi mûködés Árbevétel Szegmensek közötti bevétel Összes bevétel

Csehországi mûködés

Szlovákiai mûködés

Romániai mûködés

Kiszûrés

Konszolidált

26 329

5 678

3 857

72

–

35 936

516

–

–

–

–516

–

26 845

5 678

3 857

72

–516

35 936

Szegmensenkénti nyereség / (veszteség)

2 485

470

(17)

(33)

–

2 905

Forgóeszközök

5 650

1 156

896

824

–553

7 973

52 511

13 534

13 210

1,132

–16 885

63 502

5 712

1 210

2 685

145

–372

9 380

17 117

7 695

158

231

–2 931

22 270

Befektetett eszközök Rövid lejáratú kötelezettségek Hosszú lejáratú kötelezettségek Kisebbségi részesedés Nettó eszközök

78

406

1 348

706

–

2 538

35 254

5 379

9 915

874

–14 135

37 287

A kiszûrések elsôsorban a tôkekonszolidációt és a Csoporton belüli kölcsönöket tartalmazzák.

47

EREDMÉNYLEVEZETÉS A MAGYAR ÉS NEMZETKÖZI SZÁMVITELI SZABÁLYOK SZERINT KÉSZÜLT KIMUTATÁSOK KÖZÖTT

ezer Ft Eredménymódosítás + Magyar számviteli szabályok szerinti eredmény (cseh, szlovák és román befektetések, valamint kisebbségi részesedés nélkül)

–

1 566 024

Cseh és szlovák ingatlanértékelési különbözet amortizációja

152 658

IAS céltartalék különbözet

26 296

Saját részvény nem realizált árfolyam nyeresége

37 453

Stuttgart befektetés árfolyam vesztesége

1 432

Eredménynövelô tételek halasztott adója

256 865

Negatív goodwill és egyéb amortizáció módosítások

221 263

Hitelek átértékelési nyeresége

796 827

SLKP akvizíciós költségei

342 464

Eredmény csökkentô tételek halasztott adója

33 623

Külföldi leányvállalataink IAS szerinti eredménye

419 819

Nemzetközi számviteli standardek szerinti eredmény

2 905 316

48

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT EREDMÉNYKIMUTATÁS (MAGYAR SZÁMVITELI SZABÁLYOK SZERINT)

e Ft Megnevezés Értékesítés nettó árbevétele Aktivált saját teljesítmény értéke Egyéb bevételek Ebbõl: visszaírt értékvesztés Anyagköltség Igénybevett szolgáltatások értéke Egyéb szolgáltatások értéke Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke Anyagjellegû ráfordítások Bérköltség Személyi jellegû egyéb kifizetések Bérjárulékok Személyi jellegû ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások Ebbõl: értékvesztés Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye Kapott (járó) osztalékok, részesedések Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége Ebbôl: kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszk. kamatai, árfolyamnyeresége Ebbôl: kapcsolt vállalkozástól kapott Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegû bevételek Ebbôl: kapcsolt vállalkozástól kapott Pénzügyi mûveletek egyéb bevételei Pénzügyi mûveletek bevételei Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége Ebbôl: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetendô kamatok és kamatjellegû ráfordítások Ebbôl: kapcsolt vállalkozásnak adott Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése Pénzügyi mûveletek egyéb ráfordításai Pénzügyi mûveletek ráfordításai Pénzügyi mûveletek eredménye Szokásos vállalkozói eredmény Rendkívüli bevételek Rendkívüli ráfordítások Rendkívüli eredmény Adózás elôtti eredmény Adófizetési kötelezettség Adózott eredmény Eredménytartalék igénybevétele osztalékra Jóváhagyott osztalék Kisebbségre jutó részesedés Mérleg szerinti eredmény

49

2001. év 2002. év 31 991 753 35 209 684 595 165 492 841 833 373 531 21 387 5 182 286 6 005 049 5 593 824 7 293 857 503 748 993 590 52 629 117 202 1 024 005 1 204 005 12 356 492 15 613 703 7 262 186 8 755 921 746 962 932 920 2 776 135 3 243 401 10 785 283 12 932 242 2 804 667 3 437 825 2 256 964 1 311 750 256 268 27 876 4 281 783 2 747 702 1 327 2 131 10 080 652 732

index 110,1% 27,7% 169,1% 115,9% 130,4% 197,2% 222,7% 117,6% 126,4% 120,6% 124,9% 116,8% 119,9% 122,6% 58,1% 10,9% 64,2% 160,6%

Megoszlás a bevétel % -ában 2001 2002 100,0% 100,0% 1,5% 16,2% 17,5% 1,6% 0,2% 3,2% 38,6% 22,7% 2,3% 8,7% 33,7% 8,8% 7,1% 0,8% 13,4%

2,4% 0,1% 17,1% 20,7% 2,8% 0,3% 3,4% 44,3% 24,9% 2,6% 9,2% 36,7% 9,8% 3,7% 0,1% 7,8% 1,9%

34 371

0,1%

159 833 49 747 538 439 709 679 8 400

147 831 5 625 966 393 1 803 458 3 261

92,5% 11,3% 179,5% 254,1% 38,8%

0,5% 0,2% 1,7% 2,2%

716 336 40 868

785 631 301

109,7% 0,7%

2,2% 0,1%

2,2%

780 891 80,7% 1 569 783 92,7% 233 675 2 981 377 90,4% 253 206 2316,0% 355 456 318,6% –102 250 2 879 127 90,0% 583 145 67,4% 2 295 982 98,4%

3,0% 5,3%

0,3%

2,2% 4,5% 0,7% 8,5% 0,7% 1,0%

10,0% 2,7% 7,3%

8,2% 1,7% 6,5%

1,2% 0,2% 5,9%

6,6%

968 170 1 692 906 –983 227 3 298 556 10 933 111 562 –100 629 3 197 927 864 943 2 332 984 6 004 389 657 52 763 1 896 568

140 –13 796 2 309 638

121,8%

10,3%

0,4% 2,7% 5,1%

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT MÉRLEG (MAGYAR SZÁMVITELI SZABÁLYOK SZERINT) E

S

Z

K

Ö

Z

Ö

K ezer Ft Megnevezés

Befektetett eszközök Immateriális javak Alapítás-átszervezés aktivált értéke Kísérleti fejlesztés aktivált értéke Vagyoni értékû jogok Szellemi termék Üzleti vagy cégérték Immateriális javakra adott elôlegek Immateriális javak értékhelyesbítése Tárgyi eszközök Ingatlanok és kapcsolódó vagyoni értékû jogok Mûszaki berendezések, gépek, jármûvek Egyéb berendezések, felszerelések, jármûvek Tenyészállatok Beruházások, fejújítások Beruházásra adott elôlegek Tárgyi eszközök értékhelyesbítése Befektetett pénzügyi eszközök Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban Egyéb tartós részesedés Tartósan adott kölcsön egyéb rész.-i viszonyban álló váll.-ban Egyéb tartósan adott kölcsön Tartós hitelviszonyt megtestesítô értékpapír Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése Forgóeszközök Készletek Anyagok Befejezetlen termelés és félkész termékek Növendék-, hízó- és egyéb állatok Késztermékek Áruk Készletekre adott elôlegek Követelések Követelések áruszállításból és szolgáltatásból Követelések kapcsolt vállalkozással szemben Egyéb részesedési viszonyban lévô vállalkozással szemben Váltókövetelések Egyéb követelések Értékpapírok Részesedés kapcsolt vállalkozásban Egyéb részesedés Saját részvények, saját üzletrészek Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítô értékpapírok Pénzeszközök Pénztár, csekkek Bankbetétek Aktív idôbeli elhatárolások Bevételek aktív idôbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások aktív idôbeli elhatárolása Halasztott ráfordítások ESZKÖZÖK ÖSSZESEN

50

2002 január 1. 48 798 642 426 726

december 31. 62 704 434 548 734

55 046 367 453

40 156 408 212

4 227

100 366

47 990 562 43 396 902 2 769 436 1 011 343

61 859 788 55 914 364 3 799 922 978 953

777 208 35 673

1 164 734 1 815

381 354 314 864 8 434 15 550

295 912 251 603

42 506

28 759

7 836 751 323 137 292 809

8 946 421 526 892 462 235

60

60

28 397 1 871 2 068 172 1 416 059 260 168 12 848

64 597 2 869 980 1 681 929 54 502 12 848

379 097 2 107 537

1 120 701 1 602 077

1 535 544 571 993 3 337 905 186 807 3 151 098 600 061 431 328 168 733

1 572 996 29 081 3 947 472 187 950 3 759 522 701 154 449 615 251 539

57 235 454

72 352 009

15 550

AUDITÁLT, KONSZOLIDÁLT MÉRLEG (MAGYAR SZÁMVITELI SZABÁLYOK SZERINT)

FORRÁSOK ezer Ft 2002 január 1. 35 667 128 8 285 437 374 523

december 31. 40 228 539 8 285 437 374 523

7 138 139 13 846 894 1 535 544

7 138 139 15 039 629 1 642 996

1 896 568 2 676 438 288 108 437 337 418 857

2 309 638 3 343 185 2 469 515 856 009 850 318

18 480 19 681 330 3 312 756

5 691 28 962 904 5 523 500

3 312 756 11 239 274 33 666

5 523 500 15 767 314 18 000

5 199 215 5 847 797

4 219 983 11 525 261

158 596 5 129 300 15 667

4 070 7 672 090 15 667

2 286 723 251 494 880 018

4 425 464 164 774 1 576 691

27 491

286

1 667 907 1 449 659 191 424 406 546 851 689

1 489 208 2 304 557 206 712 648 672 1 449 173

57 235 454

72 352 009

Megnevezés Saját tôke Jegyzett tôke Ebbôl: visszavásárolt tulajdoni részesedés névértéken Jegyzett, de még be nem fizetett tôke Tôketartalék Eredménytartalék Lekötött tartalék Értékelési tartalék Mérleg szerinti eredmény Leányvállalatok saját tôke változás Külsô tagok részesedése Céltartalékok Céltartalék várható kötelezettségekre Céltartalék jövôbeni költségekre Egyéb céltartalék Kötelezettségek Hátrasorolt kötelezettség Hátrasorolt kötelezettség kapcsolt vállalkozással szemben Egyéb részesedési viszonyban lévô vállalkozással szemben Hátrasorolt kötelezettsége egyéb gazdálkodóval szemben Tôkekonszolidációs különbözet leányvállalatokból Hosszú lejáratú kötelezettségek Hosszú lejáratra kapott kölcsönök Átváltoztatható kötvények Tartozások kötvény kibocsátásból Beruházási és fejlesztési hitelek Egyéb hosszú lejáratú hitelek Tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Egyéb részesedési viszonyban lévô vállalkozással szemben Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kölcsönök Ebbôl: átváltoztatható kötvények Rövid lejáratú hitelek Vevôktôl kapott elôlegek Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból Váltótartozások Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Egyéb részesedési viszonyban lévô vállalkozással szemben Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek Passzív idôbeli elhatárolások Bevételek passzív idôbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások passzív idôbeli elhatárolása Halasztott bevételek

FORRÁSOK ÖSSZESEN

51

A FELÜGYELÔBIZOTTSÁG JELENTÉSE

A Danubius Hotels Rt. felügyelôbizottságának jelentése a Társaság 2002. évi mérlegével és az igazgatóság beszámolójával kapcsolatban A felügyelôbizottság a 2002. év során az elfogadott munkaterv szerint tartotta meg üléseit. A határozatképesség minden alkalommal biztosított volt. Az üléseken rendszeresen részt vettek a Danubius Szállodaüzemeltetô és Szolgáltató Rt. és a Hungária Szálloda-Ingatlankezelô Rt. felügyelôbizottságainak elnökei, valamint a belsô ellenôrzés vezetôje. Ezen túlmenôen a nevezett felügyelôbizottságok több esetben a témától függôen, együttes ülést is tartottak. Több alkalommal meghívottként jelen volt a könyvvizsgáló is, és tájékoztatott tevékenységérôl. A felügyelôbizottság elnöke rendszeresen részt vett az Rt. igazgatósági ülésein. A felügyelôbizottság munkaterv szerint meghívta és beszámoltatta az Rt. vezetôit, és súlypontilag az alábbi kérdésekkel foglalkozott: • a 2002. évi gazdálkodási tevékenység; az üzleti terv teljesítése, • a szeptember 11-i események és az iraki háború miatt kialakult kedvezôtlen helyzettel összefüggô intézkedések, • a pénzügyi helyzet és annak várható alakulása, • az rt. új akvizíciói, • a marketing és értékesítési tevékenység, • a rekonstrukciók, felújítások és beruházások alakulásának áttekintése az rt. versenyképességének biztosítása érdekében, • a belsô ellenôrzés tevékenysége, • a törvényesség betartása. A felügyelôbizottság megállapította, hogy • a pénzügyi kötelezettségek terv szerint teljesültek, • a beruházások és felújítások – a gazdasági helyzet és a konkurencia alakuAntalpéter Tibor lásának figyelembevételével – megfelelô ütemben történtek. a felügyelôbizottság elnöke A felügyelôbizottság a 2002-es év során törvénybe ütközô, vagy alapszabályt sértô intézkedéseket vagy eseményeket az rt. mûködésében nem tapasztalt. Az rt. a 2002. évi üzleti tervben foglalt célkitûzéseit – az új akvizíciók kapcsán megszerzett vállalkozások idôarányos konszolidációját figyelembe véve – megközelítôleg teljesítette. Figyelembe véve az összes piaci tényezô hatását, a felügyelôbizottság az rt. gazdálkodási eredményeit elfogadásra javasolja. A felügyelôbizottság megtárgyalta az rt. 2002. évi beszámolóját, és a könyvvizsgáló jelentésének és szóbeli kiegészítésének ismeretében, azokat a közgyûlésnek 45 838 244 e Ft mérlegfôösszeggel és 1 665 235 e Ft mérleg szerinti eredménnyel elfogadásra javasolja. A felügyelôbizottságmegismerve a könyvvizsgáló jelentését ugyancsak elfogadásra javasolja a Danubius Rt. konszolidált beszámolóját 72 352 009 e Ft mérlegfôösszeggel és 2 309 638 e Ft mérleg szerinti eredménnyel. A felügyelôbizottságtámogatja az igazgatóság azon javaslatát, hogy a rendkívüli helyzetre való tekintettel osztalékfizetésre ebben az évben ne kerüljön sor. Budapest, 2003. április 22.

52

A FELÜGYELÔBIZOTTSÁG

Antalpéter Tibor

Dr. Boér Gábor

A felügyelôbizottság elnöke 2002. október 18-tól 1990–1995 között a Magyar Köztársaság Londonba akkreditált nagykövete.

1990 óta az Investor Holding Rt. vezérigazgató-helyettese, 1997tôl az Interag Holding Rt. vezérigazgatója.

Cséti Gábor A felügyelôbizottság elnöke, 2002. szeptemberében elhunyt

Dr. Horvátth Ákos

Surányi Imréné

A Budapesti Gazdasági Fôiskola idegenforgalmi tanszékének docense

1967–2000 között a Pénzügyminisztériumban dolgozott vezetô beosztásban; jelenleg közigazgatási fôtanácsadó, adószakértô

53

TULAJDONOSI SZERKEZET ÉS TÔZSDEI KERESKEDÉS

T

ôzsdei kereskedés a Danubuis részvényekkel 2002-ben

Kereskedési napok száma Üzletkötések száma Forgalmazott részvények darabszáma

2001

2002

244

244

8 734

4 246

2 280 552

1 475 634

Forgalmazott részvények értéke (millió Ft)

8 360,3

5 658,7

Éves átlagár (Ft)

3 666

3 835

Legalacsonyabb napi ár (Ft)

2 355

3 060

Legmagasabb napi ár (Ft)

4 580

4 545

Éves záróár (Ft)

3 490

4 000

Tulajdonosi szerkezet 2002. december 31-én 1,4%

4,5%

0,9% 7,0%

CP Holdings Ltd. befektetései Külföldi befektetôk 32,8%

Hazai cégek

53,4%

Belföldi magánszemélyek Danubius dolgozók Saját részvények

Danubius részvények kereskedése a BÉT-en 2002-ben 400 000

10000 9000

350 000

8000 300 000 7000 Névérték

6000

250 000

Záróár

5000

200 000

BUX index 4000 Forgalom darabszáma

150 000

3000 100 000 2000 50 000

1000 0 . . . . . . . . . . . . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 . 01 02 . 03 . 04 . 05 . 06 . 07 . 08 . 09 . 10 . 11 . 12 . . 02 002 002 002 002 002 002 002 002 002 002 002 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 20

. 01

54

0


A

2002-es évben a magyarországi szállodapiac keresleti oldala, a „torta” alig változott az elôzô évhez képest, ugyanakkor egyre több szeletre oszlik, hiszen a kínálat bôvülése tovább folytatódik. A turizmus számára kedvezôtlen környezet a negatív külsô tényezôk egymást erôsítô hatása miatt alakult ki: • A 2001. szeptemberi terrortámadás okozta sokk még nem múlt el, ugyanakkor erôsödött az esetleges iraki háborútól való félelem. • Mindehhez párosult a fôszezon derekán Európa jelentôs részét érintô árvíz és a külföldiek beutazására kedvezôtlenül, a magyarok kiutazására viszont élénkítôen ható forintárfolyam erôsödés. A szállodai kapacitás a 2001. évi növekedést meghaladóan bôvült az elmúlt évben. Országos szinten 43 szálloda kezdte meg mûködését: egy új ötcsillagos szálloda nyitott (a Corinthia Grand Hotel Royal Budapesten), a négycsillagos szállodák száma pedig tizeneggyel nôtt, amibôl három a fôvárosban nyílt meg (köztük az egykori Palace Szálló, a Novotel Budapest Centrum). A vendégforgalmi adatok azonban csak részben követik ezt a növekedést. A szállodai vendégek száma 1996 óta folyamatosan emelkedett, 2002-ben meghaladta a 4 millió fôt, de sajnálatos módon az elmúlt öt év során nem állt arányban a szobaszám emelkedésével: Kapacitás és vendégszám növekedés 1998-ról 2002-re

% 200

Szobaszám Vendégszám 150

189 144

138

142 126

100

120 115

112

50

0 5*-os szállodák

4*-os szállodák

3*-os szállodák

A külföldiek által kereskedelmi szálláshelyeken eltöltött vendégéjszakák száma számottevôen, 6,7%-kal csökkent, de a szállodai vendégéjszakák száma csak kisebb mértékben (2,7%-kal) esett vissza. Jelentôs (20% feletti) csökkenés az alsó kategóriákban következett be, míg a négy- és ötcsillagos szállodák növekedést könyvelhettek el. A külföldi vendég-

55

Szállodák


éjszakák száma 4,4%-kal csökkent a fôvárosban, míg a Balaton-parton 8,4%-os volt az elmaradás a 2001. évhez képest. A fô küldô országok többségébôl (mint például Német-, Olasz- és Spanyolországból, valamint az USA-ból) kevesebb vendégéjszakát töltöttek magyarorszáKülföldi vendégéjszakák számának megoszlása gi szállodákban, mint az elôzô évben, ugyanakkor nôtt az Angliából, FranciaÁzsia Egyéb országból és a szomszédos országokból érkezôk által eltöltött vendégéjszakák 5,0% 2,0% USA száma. 4,0% A belföldi kereslet növelése a magyarországi turizmus fejlesztésének egyik fô irányvonala. A hazai vendégek száma a kereskedelmi szálláshelyeken 1992 óta – az 1995-ös minimális csökkenést leszámítva – folyamatosan emelkedik. Egyéb Németország európai 38,0% A szállodákban 2002-ben 3,1%-kal nôtt a belföldi vendégek száma az elôzô 19,0% évhez képest, s meghaladta az 1,6 milliót, a vendégéjszakák száma ugyanakkor Egyéb EU csak 2,2%-kal emelkedett a tartózkodási idô rövidülése miatt. A belföldi vendég13,0% éjszakák száma stagnált Budapesten, de 2,6%-os növekedést mutatott a BalaAusztria ton-parton. Anglia 4,0% Hollandia 4,0%

7,0% Olaszország 4,0%

Szállodai vendégek száma Belföldi

Külföldi

5000

5000 2432

2382

4000 2230

2403

2179

3000

4000

3000

2000

2000 1335

1466

1566

1556

1604

1000

1000

0

0 1998

1999

2000

2001

2002

A szállodák szobafoglaltsága valamennyi kategóriában csökkent a 2001-es évhez viszonyítva. A négy- és ötcsillagos hotelek foglaltsága 57,3, illetve 60,4%-ra esett vissza, míg az átlagos foglaltság 45,4%-ra csökkent az elôzô évi 46,6%-ról. A konkurenciaharc fôként az árak alakulásából figyelhetô meg, ugyanis növekvô szállodai kapacitás mellett stagnált az országos szállásdíjbevétel. Budapesten ugyanakkor minden kategóriában visszaesés volt tapasztalható, s átlagosan 4%-kal csökkent a szállodák szállásdíjbevétele. A magyar turizmus 3448 millió euró bevételt termelt 2002-ben. Forrás: KSH, MNB

56

A DANUBIUS-CSOPORT SZERVEZETI FELÉPÍTÉSE

95,36% Lecˇebné Lázneˇ Mariánské Lázneˇ a.s.

100%

Gama 45 s.r.o. 87,66%

Slovenské Liecˇebné Kúpele Piestany a.s.

100%

32,75% Preventív Security Rt.

Danubius Szállodaüzemeltetô és Hungária Szálloda- Szolgáltató Rt. 100% Ingatlankezelô Rt. Beta Hotels Kft. 100% Hullám Szálló KV

99,99%

100%

56,52% Salina Invest SA

HungarHotels Tours

D

93,97% SC Balneoclimaterica SA

anubius

Hotels Rt.

A Danubius Hotels Rt. felsorolt érdekeltségei a konszolidációs kör tagjai. Vannak egyéb érdekeltségek is – például a külföldi utazási irodáink –, melyek konszolidálására a Danubius alacsony tulajdoni hányada, illetve a társaságok kis mérete miatt nem kerül sor. A magyarországi szállodák üzemeltetése a Danubius Szállodaüzemeltetô és Szolgáltató Rt.-hez tartozik, míg a szállodai ingatlanok és telkek többségének kezelése a Hungária Szálloda-Ingatlankezelô Rt. feladata. A szállodák területi igazgatóságokba tömörülnek: három van Budapesten, kettô vidéken és a két pécsi szálloda – a korábbi rendszerbôl megmaradt – önálló egységként üzemel. A külföldi leányvállalatainknak nagyfokú függetlenséget biztosítunk. A korábbi vezetôk munkáját egy-egy magyar munkatársunk segíti, és képviseletünket az igazgatóságokba, illetve a felügyelôbizottságokba megválasztott néhány magyar vezetô valósítja meg.

57


S zállodák belföldön BUDAPESTEN Kategória

Szobák száma

Profil

Budapest Hilton

5* de luxe

322

városi szálló

Danubius Thermal Hotel Margitsziget

4* superior

267

gyógyszálló

Danubius Grand Hotel Margitsziget

4* superior

164

városi-gyógy

Danubius Hotel Gellért

4*

234

városi szálló

Danubius Thermal & Conference Hotel Helia

4*

262

gyógyszálló

4* superior

247

városi szálló

Congress Park Hotel Flamenco

4*

358

városi szálló

Grand Hotel Hungária

4*

499

városi szálló

Hotel Budapest

4*

289

városi szálló

Hotel Astoria

4*

131

városi szálló

Hotel Stadion

3*

378

városi szálló

Hotel Erzsébet

3* plus

123

városi szálló

Radisson SAS Béke Hotel

VIDÉKEN: Város

Kategória

Szobák száma

Profil

Danubius Thermal Hotel Hévíz

Hévíz

4* superior

210

gyógyszálló

Danubius Thermal Hotel Aqua

Hévíz

4*

224

gyógyszálló

Danubius Thermal Hotel Sárvár

Sárvár

4*

136

gyógyszálló

Bükfürdô

4*

200

gyógyszálló

Pécs

4*

Sopron

4*

185

üdülôszálló

Keszthely

3*

240

üdülôszálló

Hotel Annabella

Balatonfüred

3*

388

szezonális üdülôszálló

Hotel Marina

Balatonfüred

3*

349

szezonális üdülôszálló

Hotel Rába

Gyôr

3*

155

városi szálló

Hotel Palatinus

Pécs

3*

100

városi szálló

Hotel Pátria

Pécs

3*

117

városi szálló

Danubius Thermal & Sport Hotel Bük Hotel Nádor1 Bio-Sport Hotel Lövér Danubius Hotel Helikon

1

Atépítés alatt lévô szálloda.

58

városi szálló


BÉTA LÁNC: Szállodák

Város

Kategória

Szobák száma

Tulajdonos

Szerzôdés

Hotel Silvanus

Visegrád

4*

102

magán

névhasználati

Hotel Garden

Budapest

3*

100

magán

névhasználati

Hotel Unio

Budapest

3*

50

magán

névhasználati

Hotel Esztergom

Esztergom

3*

36

Danubius Csoport (Hungaria Ingatlankezelô Rt.) névhasználati

Hotel Agro

Harkány

3*

108

Hotel Park

Hévíz

3*

Hotel Kövestetô

Hosszúhetény

Hotel Kalocsa

magán

névhasználati

30

Beta Hotels Kft.

saját üzemeltetés

3*

22

magán

névhasználati

Kalocsa

3*

31

magán

névhasználati

Hotel Sauna

Kecskemét

3*

38

magán

névhasználati

Hotel Hullám

Keszthely

3*

50

Danubius Csoport (Hullám Szálló KV)

névhasználati

Ricsováry Major

Lajosmizse

3*

21

magán

névhasználati

Hotel Twins

Leányfalu

3*

27

magán

névhasználati

Club Hotel Orfû

Orfû

3*

18

magán

névhasználati

Hotel Provincia

Szentendre

3*

24

magán

névhasználati

Hotel Eger-Park

Eger

3*

165

magán

névhasználati

Hotel Ablánc

Bük

2*

20

magán

névhasználati

Hotel Balkon

Harkány

2*

49

magán

névhasználati

Hotel Napsugár

Hévíz

2*

53

magán

névhasználati

Hotel Phoenix

Keszthely

2*

76

Beta Hotels Kft.

bérbe adva

Pension Eszter

Szentbékkála

2*

16

magán

névhasználati

Összesen:

1036

59


S

zállodák Csehországban (Marienbadban) Kategória

Szobák száma

Hotel Villa Butterfly

4*

96

Spa Hotel Hvezda-Skalnik

4*

154

Spa Hotel Nové Lázné

4*

92

Spa Hotel Centralni Lázné (és Neapol)

3*

146

Spa Hotel Vltava-Berounka

3*

107

Spa Hotel Svoboda (és Palladio, Margareta)

3*

103

Spa Hotel Pacific (és Astoria, Windsor)

3*

142

Spa Hotel Labe (és Ulrika)

3*

59

Miramonte1

24

Mûködô szállodai szobák száma

923

Nem mûködô szállodai szobák száma 2

365

Mindösszesen

1288

S

zállodák Szlovákiában (Pöstyénben és Smrdáky-ban) Kategória Pöstyénben

Szobák száma 1,321

Kategória Smrdáky-ban3

Szobák száma 204

Balnea Esplanade Hozzá tartozik4

4*

263

Centrál

2*

24

8

Vietoris

2*

30

Balnea Palace

3*

191

Mier

25

Balnea Grand

3*

161

Záhorie

40

Balnea Splendid

4*

143

Eva

Jalta

2*

67

Morava

1-2*

126

Mlados

Hozzá

tartozik5

Thermia Palace

3*

122

Pro Patria

2*

149

Park

2*

91

1

15 2*

40 30

Gyermekszanatórium Nem mûködô szállodák: Hotel Snezka, Hotel Split, Hotel Jitrenka, Hotel Kavkaz, Hotel Libuse, Hotel Oberon, Hotel Lisabon, Hotel Parlament. 3 Smrdáky 60 km-re van Pöstyéntôl nyugati irányban. 4 Balnea Esplanade-hoz tartozik: Boarding House Victoria Regia (8 szoba) 5 Hotel Jalta-hoz tartozik: Smaragd (2*, 17 szoba), Sumava (2*, 34 szoba), Riviera (2*, 27 szoba), Berlin (2*, 27 szoba), Krivan (1*, 21 szoba) 2

60


S zállodák Romániában (Szovátán) Kategória

Szobák száma

3*

168

Hotel Faget

2*

136

Hotel Alunis7

2*

136

Bradet7

2*

98

Danubius Hotel

Hotel

Sovata6

Összesen

538

S

zállodai szobák számának összesítése

Budapesten

5*

4*

322

2451

501

3274

955

1349

2304

Vidéken Béta lánc

3*

Egyéb

Öszesen

102

720

214

1036

3508

2570

214

6614

Csehországban

342

557

24

923

Szlovákiában

406

474

645

1525

168

370

538

365

365

Belföldön összesen

322

Romániában Csehországban nem mûködô Külföldön összesen Mindösszesen

6 7

322

Jelenleg felújítás alatt Nem a Danubius üzemelteti

61

748

1199

1404

3351

4256

3769

1618

9965


Magyarországi szállodák

Csehországi szállodák

24 731 833

5 028 974

7 204 699

13 117 118

2 485 649

2 120 003

Vendéglátás bevétele

8 411 597

1 159 280

1 808 012

Gyógyászat bevétele

1 919 818

1 138 179

2 951 879

Szállodai bevételek

Szlovákiai szállodák*

Ebbôl: Szobaárbevétel

Egyéb bevételek

1 283 300

245 866

324 805

Szállodai költségek

10 579 745

1 343 707

2 525 198

Szobakiadás költsége

2 661 155

293 927

340 187

Vendéglátás költsége

5 872 748

687 045

1 227 141

Gyógyászat költsége

740 454

323 278

637 069

1 305 388

39 457

320 801

Ebbôl:

Egyéb költségek

*: Az SLKP (Pöstyén) társaság 2002. június 1-tôl kerül konszolidálásra. Az itt szereplô adatok az SLKP teljes éves teljesítményét mutatják, így a megoszlásban részesedésük megfelel a jövôben várhatónak.

Bevétel megoszlás fô tevékenységek szerint

Bevételek megoszlása országok szerint

5,0%

19,0%

Magyarországi

16,0%

szállodák Csehországi szállodák Szlovákiai szállodák

48,0%

31,0%

67,0%

Szobaárbevétel Vendéglátás bevétele Gyógyászat bevétele

14,0%

Egyéb bevételek

Eredményszintek 100 88

84

80

80

78

72 61

60

45 40 30

41 32

30 19

20 0 Magyarországi szállodák Üzemeltetés

Szobakiadás

Csehországi szállodák Vendéglátás

62

Szlovákiai szállodák Gyógyászat


Magyarországi szállodák

Cseh szállodák

Szlovák szállodák

Szobafoglaltság

59,6%

78,9%

79,9%

Átlagár (Ft-ban)

11 274

10 786

4 225

Szobák száma

5 578

923

1 525

3 481,2

684,4

1 920,7

0,62

0,74

1,26

Létszám Létszám / szobaszám

Vendégéjszakák megoszlása a magyarországi szállodákban Egyéb EU 15,0%

Egyéb európai 13,0% Ázsia 7,0%

Anglia 5,0%

Vendégéjszakák megoszlása a cseh szállodákban Egyéb európai 2,0% Anglia 1,0% Oroszország 5,0%

Egyéb 3,0%

Egyéb 2,0%

USA 5,0% Olaszország 6,0% Ausztria 8,0%

Németország 25,0% Magyarország 14,0%

Csehország 32,0%

Vendégéjszakák megoszlása a szlovák szállodákban

Szlovákia 42,0%

Egyéb 4,0% Ausztria 3,0% Arab országok 4,0% Izrael 4,0% Csehország 5,0%

Németország 38,0%

63

Németország 57,0%

ÜZLETPOLITIKA 2003

Társaságunk a magyar szállodákat ért kedvezôtlen 2001-2002. évi hatások után kétségek, és bizonytalanságok közepette tekint a 2003. év elé. A 2002. IV. negyedévtôl folyamatos háborús készülôdés, a háború kitörése, majd az Éves Jelentés készítésének idôszakában dúló harcok, s azoknak beláthatatlan vége és következményei különösen megnehezítik ez évre vonatkozó elképzeléseink számszerûsítését s megvalósulását. Az elmúlt néhány évben nagyarányú kapacitásbôvülést megélt piac már most jelentôsen szenved a nemzetközi terrorizmustól való félelemtôl és a háborús fejleményektôl. Mindez már az év kezdetétôl jelentôsen negatívan befolyásolta nem csak magyarországi szállodáink, hanem külföldi leányvállalataink teljesítményét is. A vendégek száma már nem csak a tengerentúli országokból csökken, hanem kevesebben érkeznek hagyományos piacainkról is. Korábban a szlovák szállodák vendégeinek jelentôs része arab országokból érkezett, de számuk a háború kitörése miatt várhatóan drasztikusan visszaesik. Városi szállodáinkban a konferenciák és egyéb üzleti rendezvények iránt mérséklôdik az érdeklôdés egyrészt a vállalatok nagy részénél érvényben lévô költségtakarékossági programok, másrészt a nemzetközi rendezvények esetében az utazási hajlandóság csökkenése miatt. Az elmúlt két év árbevételének alakulására kedvezôtlenül ható erôsödô forint mellett legnagyobb problémánk a túlkínálat következtében kialakult alacsony szobaátlagár. Az ez évben nyitó újabb fôvárosi négy- és ötcsillagos szállodák bevezetô árai sem segítenek majd e tendencia megfordításában. A háború befejezése és annak következményei ma még tervezhetetlenek. Ezért az Éves Jelentés készítésének idôszakában abban bízunk, • hogy magyarországi társaságaink esetében az elmúlt évek átszervezései, az irányítás korszerûsítésére és a költségtakarékosságra hozott intézkedések a hatékonyság javulását eredményezik, • hogy az elsôsorban a hagyományos vendégküldô országokra (Ausztria, Svájc, Németország) és belföldre koncentrált értékesítés képes lesz kompenzálni a kiesô tengerentúli forgalmat, és természetesen mindent megtesz annak érdekében, hogy ezt a kört a lehetôségekhez képest szélesítse is, • hogy bevételeink kedvezô alakításához jelentôsen eredményesebb értékesítés következtében nagyobb résszel járulnak hozzá a gyógyászati és fitnessszolgáltatások, amelyhez az elmúlt néhány évben minden szükséges elôkészületet megtettünk, • hogy költséggazdálkodásunkat tovább szigorítjuk az ésszerûség, és minôség szabta korlátokon belül, figyelembe véve az energiaáremelések és más kormányzati intézkedések költségnövelô hatását. Leányvállalataink esetében abban bízunk, • hogy a már egész évben konszolidálásra kerülô szlovák szállodák teljesítményéhez kedvezôen járul hozzá, hogy szolgáltatásai bekerültek a Danubius értékesítési rendszerébe, • hogy cseh szállodáink eddigi kitûnô teljesítményüket ebben az évben is felülmúlják, • s hogy a hamarosan megújulva, s gyógyszolgáltatásokkal megerôsítve újra nyitó Hotel Sovata is hozzájárul ez évi eredményünkhöz. A magyar szállodákat tekintve 2003-ban is csak a szokásos éves állagmegôrzô feladatokra koncentrálunk, s ezek értéke számításaink szerint 1 Mrd Ft körül alakul. Külföldi szállodáink mérsékelt felújítási programját ez évben is tovább folytatjuk a korábbi elképzeléseknek megfelelôen. Mindezek figyelembevételével a társaság Igazgatósága arra törekszik, hogy az elôzô év eredményét ebben az évben is elérjük, azt feltételezve, hogy a háború utáni idegenforgalmi kereslet jelentôsen növekszik. A háború elhúzódása, a nemzetközi terrorizmustól való félelem esetleges erôsödése, s egyéb ma még nem látható események (pl. lassan az egész világon terjedô újabb és újabb vírusfertôzések) jelentôsen befolyásolhatják számszerûsített elképzeléseink megvalósulását. Ebben az évben is folyamatosan tájékoztatjuk részvényeseinket a jelentôsebb változásokról.

64

TARTALOMJEGYZÉK 2 ELNÖKI KÖSZÖNTÔ 4 VEZÉRIGAZGATÓI ÜDVÖZLET. 6 magunkról 12 AZ IGAZGATÓSÁG JELENTÉSE 19 AZ IGAZGATÓSÁG TAGJAI

Recommend Documents