SZENTENDRE ÖNKORMÁNYZATA Reorganizációs terv. Készítette: BDO Magyarország ( eleje szerinti állapot)

SZENTENDRE ÖNKORMÁNYZATA Reorganizációs terv Készítette: BDO Magyarország 2011.10.24. (2011. 09. eleje szerinti állapot)

REORGANIZÁCIÓS TERV I. Feladatok, módszertan

A BDO Magyarország szerződéses feladatai

FELADATUNK

1

PÉNZÜGYI HELYZETFELMÉRÉS

2

REORGANIZÁCIÓ

• Jelenlegi likviditási helyzet felmérése

• Rendelkezésre álló, szabadon felhasználható vagyonelemek

• Felmérés a 2011. évben keletkező hiányról: 2011. év I-V. hó tényadatok vizsgálata és 2011. év VI-XII. hónapokra gazdasági előrejelzés készítése • Operatív működés felmérése: Feladatellátás Szervezetfenntartás • Jelenlegi finanszírozási helyzet felmérése Önkormányzat, és 100%-ban tulajdonolt leányvállalatai tekintetében: VSZ Zrt Aquapalace Kft ProSzentendre Kft Szentendrei Kulturális Központ Kft Szentendrei Sportcélú Kft • Jelenlegi és tervezett beruházások likviditási vizsgálata • Duna-Vértes Hulladékgazdálkodási Társulásban való részvétel gazdasági kihatásainak vizsgálata

áttekintése • Egyszeri és folyamatos bevételi lehetőségek felmérése • Folyamatos fizetőképesség fenntartásához szükséges rövid távú lépések vizsgálata • Finanszírozási konstrukció kidolgozása: Meglévő hitelek lehetséges átstrukturálása Új finanszírozási csomag számításba vétele Banki egyeztető tárgyalások elindítása

Pénzügyi modell készítése

A feladatok elvégzése során alkalmazott módszertan

MÓDSZERTAN

1. FELADAT

2. FELADAT

• Legfontosabb bevételi és kiadási kategóriák meghatározása

• A 2011. évi adatok alapján pénzügyi terv összeállítása 2012-

• A bevételek tételes számbavétele és strukturálása a kategóriákba • A kiadások tételes számbavétele és strukturálása a kategóriákba • Cash Flow kimutatás összeállítása Operatív Befektetési Finanszírozási • Jelenleg futó beruházások tételes vizsgálata, és azok hatása a Cash Flow-ra • Pénzügyi modell összeállítása 2011. VI-XII hóra, és a teljes hiány kimutatása

2016 időszakra • A bevételek tételes számbavétele, a növelési lehetőségek feltárásával • A kiadások tételes számbavétele azok szinten tartási és/vagy csökkentési lehetőségeinek feltárásával • Középtávú Cash Flow kimutatás összeállítása Operatív Befektetési Finanszírozási • A vagyonelemek értékesítési lehetőségeinek feltárása és implementálása a modellbe • Új finanszírozási csomag kidolgozása, és hatásainak számszerűsítése a modellben • Banki egyeztető tárgyalások (meglévő bank, esetleges új bankok bevonása)

4

REORGANIZÁCIÓS TERV II. Helyzetfelmérés

Szentendre – Helyzetfelmérés 1. Szervezeti ábra

Önkormányzat

SZEI 100%

Városi Szolgáltató Zrt. 39%

Pirk János Nonprofit Kft.

GESZ

Polgármesteri hivatal

100%

100%

Pro Szentendre Kft.

Aquapalace Kft. 100%

34%

TDM Nonprofit Kft.

Szentendrei Kulturális Központ Kft.

Tűzoltóság

Költségvetési szervek

100%

Szentendrei Sportcélú Kft.

Forprofit szervezetek

86%

Pap-sziget Nonprofit Kft.

Nonprofit

szervezetek

16%

6

Szentendre – Helyzetfelmérés 2. Legfontosabb bevételi és kiadási kategóriák BEVÉTELEK

KIADÁSOK

• ÁLLAMI TÁMOGATÁSOK

• SZEMÉLYI JUTTATÁSOK

• ÁTENGEDETT KÖZPONTI ADÓK • HELYI ADÓK • MŰKÖDÉSI BEVÉTELEK • PÉNZESZKÖZ ÁTVÉTEL • FELHALMOZÁSI ÉS TŐKE JELLEGŰ BEVÉTELEK • EGYÉB SAJÁTOS BEVÉTELEK • FINANSZÍROZÁSI BEVÉTELEK • ELŐZŐ ÉVI PÉNZMARADVÁNY • LEJÁRT VEVŐKÖVETELÉSEK VÁRHATÓ BEVÉTELEI

• MUNKÁLTATÓT TERHELŐ JÁRULÉKOK • DOLOGI KIADÁSOK • PÉNZESZKÖZ ÁTADÁS, EGYÉB TÁMOGATÁSOK • ELLÁTOTTAK PÉNZBELI HOZZÁJÁRULÁSA • FELHALMOZÁSI KIADÁSOK • KAMATFIZETÉS • MŰKÖDÉSI TARTALÉK ÉS FEJLESZTÉSI TARTALÉK • FINANSZÍROZÁSI KIADÁSOK • LEJÁRT SZÁLLÍTÓI TARTOZÁSOK VÁRHATÓ KIFIZETÉSEI

A SZÁMÍTÁSOK ALAPJA • Előző évi tényadatok megoszlásai • 2011. évi költségvetés és módosított előirányzat • 2011. évi I-V. hónap tényadatai

7

Szentendre – Helyzetfelmérés 3. Bevételek

BEVÉTELI FORRÁSOK

ÁLLAMI TÁMOGATÁS ÁTENGEDETT KÖZPONTI ADÓK HELYI ADÓK MŰKÖDÉSI BEVÉTELEK PÉNZESZKÖZ ÁTVÉTEL FELHALMOZÁI ÉS TŐKE JELLEGŰ BEVÉTELEK EGYÉB SAJÁTOS BEVÉTELEK FINANSZÍROZÁSI BEVÉTELEK ELŐZŐ ÉVI PÉNZMARADVÁNY BEVÉTELEK ÖSSZESEN VEVŐ KÖVETELÉSEK (2011.07.01.) VÁRHATÓ BEFOLYÁSA CASH IN ÖSSZESEN

2011. 2011. I-V. módosított hó tény előirányzat 1 182 012 555 625 870 985 426 769 1 130 000 528 101 739 079 299 539 3 706 832 444 920 267 000 24 024 36 250 18 931 691 372 100 000 2 880 326 260 826 11 503 856 2 658 735 11 503 856

2011 június 86 816 58 630 5 593 57 999 27 470 90 000 2 486 50 000 0 378 993

3 037 728

2011 július 86 816 49 050 -22 005 37 103 93 253 0 2 602 100 000 0 346 820 494 347 314

2011 2011 2011 2011 2011 augusztus szeptember október november december 98 392 58 027 19 962 37 715 74 046 0 2 592 100 000 0 390 734 494 391 228

75 241 111 284 399 858 60 428 196 296 8 500 2 265 100 000 0 953 872 0 953 872

92 931 62 117 43 965 52 279 39 464 8 500 2 402 100 000 0 401 658 0 401 658

92 931 58 070 43 928 72 733 27 470 0 2 126 100 000 0 397 258 0 397 258

93 259 47 038 112 014 121 284 292 072 0 2 846 100 000 0 768 513 75 154 843 667

2011 összesen 1 182 012 870 985 1 131 417 739 079 1 194 990 131 024 36 250 750 000 260 826 6 296 583 76 141 6 372 724

Főbb megállapítások • A helyzetfelmérés során az Önkormányzat bevételeinek soronkénti vizsgálatát elvégeztük. A vizsgálat során a 2011. évi módosított előirányzat, az I-V. havi tény adatok alapján prognosztizáltuk a várható adatokat. • A bevételek esetében a módosított előirányzat számait korrigáltuk a jelenleg tudomásunkra jutott tények alapján. • Az egyes bevételi egységek 6-12 havi várható értékeinek kalkulálása során a 2009. és/vagy 2010. évi hasonló adatok eloszlását vettük alapul, és az egyes hónapok közti ütemezést ez alapján terveztük meg. • A bevételek tekintetében a módosított előirányzathoz képest a pénzeszközátvétel, a felhalmozási jellegű bevétel, a finanszírozási bevételek, és az előző évi pénzmaradvány esetében tapasztalható jelentős eltérés.

8

Szentendre – Helyzetfelmérés 3. Bevételek Az eltérések okai • Pénzeszköz átvételek felhalmozási célra: Ezen a soron a pályázati pénzek bejövő tételei szerepelnek. A BDO ebben az esetben az egyes pályázatokról rendelkezésre álló információk tekintetében készítette el a bevételek tervezését. A pályázatokra elszámolható bevételek várható szintje kb. 2 512 mFt-tal elmarad a költségvetési előirányzattól (a közvetlen szállítókkal kapcsolatos elszámolásokat a táblázat nem tartalmazza). • Pénzeszköz átvételek működési célra: Az ilyen címen kapott tényleges bevételek mintegy 80 mFt-tal alacsonyabb szintet mutatnak az előirányzathoz képest. A bevételekkel összefüggésben lévő események bekövetkezési valószínűségét alacsony szinten határoztuk meg a rendelkezésre álló információk alapján. • Felhalmozási és tőke jellegű bevételek: A költségvetés és várható adatok közötti különbséget az ingatlan eladások csökkenő tendenciája eredményezi, mely alapján mintegy 136 mFt-tal kevesebb bevétel prognosztizálható ilyen címen. • Finanszírozási bevételek: Az adatok prognosztizálása során figyelembe vettük a munkabérhitel havonta befolyó, 100 mFt-ot jelentő összegét. Az előirányzat és várható érték között csupán technikai eltérés adódik, ugyanis a költségvetés más jellegű bevételekkel számol ilyen címen. • Előző évi pénzmaradvány Az Önkormányzat rendelkezésére álló (és lekötött) pénzkészlet, valamint a tényleges érték között kb. 2 619 mFt eltérés tapasztalható. Ezt a differenciát számottevően a kötvénykibocsátásból óvadékban helyezett összeg eredményezi, mely mindeddig nem került felszabadításra.

Az előirányzott és várható értékek közötti eltérés jelentős része a beruházásokkal összefüggő elszámolásokat érinti 9

Szentendre – Helyzetfelmérés 4. Kiadások

KIADÁSI TÉTELEK

SZEMÉLYI JUTTATÁSOK MUNKÁLTATÓT TERHELŐ JÁRULÉKOK DOLOGI KIADÁSOK PÉNZESZKÖZ ÁTADÁS, EGYÉB TÁMOGATÁS ELLÁTOTTAK PÉNZBELI HOZZÁJÁRULÁSA FELHALMOZÁSI KIADÁSOK KAMATFIZETÉS MŰKÖDÉSI TARTALÉK FEJLESZTÉSI TARTALÉK FINANSZÍROZÁSI KIADÁSOK (HITELTÖRLESZTÉS) KIADÁSOK ÖSSZESEN SZÁLLÍTÓI TARTOZÁSOK (2011.07.01) VÁRHATÓ KIFIZETÉSE CASH OUT ÖSSZESEN

2011. 2011. I-V. módosított hó tény előirányzat 1 803 068 731 585 478 875 194 220 1 653 759 841 697 369 444 93 897 105 800 44 083 4 468 099 544 748 254 900 114 084 77 403 0 1 970 254 0 326 115 213 127 11 507 717 2 777 442 11 507 717

2011 június 153 069 40 665 128 693 13 740 8 817 7 720 19 999 0 0 106 563 479 267

3 256 709

2011 július 143 885 38 225 83 538 38 992 8 817 235 196 19 999 0 0 110 618 679 271 71 596 750 867

2011 2011 2011 2011 2011 augusztus szeptember október november december 143 885 38 225 52 526 46 048 8 817 531 358 19 999 0 0 110 618 951 476 69 231 1 020 707

143 885 38 225 139 824 38 344 8 817 181 309 19 999 0 0 156 563 726 966 31 620 758 585

143 885 38 225 141 196 48 257 8 817 13 893 19 999 0 0 110 618 524 890 0 524 890

143 885 38 225 147 869 23 568 8 817 20 447 19 999 0 0 110 618 513 428 0 513 428

143 882 38 228 125 835 30 868 8 812 0 19 999 0 0 156 563 524 186 0 524 186

2011 összesen 1 747 963 464 236 1 661 178 333 711 105 800 1 534 672 254 076 0 0 1 075 291 7 176 926 172 447 7 349 373

Főbb megállapítások • A helyzetfelmérés során az Önkormányzat kiadásainak soronkénti vizsgálatát a bevételekhez hasonlóan végeztük el. • A kiadások esetében a módosított előirányzat számait korrigáltuk a jelenleg tudomásunkra jutott tények alapján. • Az egyes kiadási egységek 6-12 havi várható értékeinek kalkulálása során a 2009. és/vagy 2010. évi hasonló adatok eloszlását vettük alapul, és az egyes hónapok közti ütemezést ez alapján terveztük meg. • A kiadások tekintetében a módosított előirányzathoz képest a személyi juttatások és kapcsolódó járulékai, a felhalmozási kiadások, a fejlesztési tartalék, valamint finanszírozási kiadások esetében tapasztalható jelentős eltérés.

10

Szentendre – Helyzetfelmérés 4. Kiadások Az eltérések okai • Személyi juttatások és kapcsolódó járulékai: Az előrejelzés során figyelembe vettük a képviselő testület által az év második felében visszamenőleges hatállyal elfogadott, 3%-os éves szintű bérmegszorítást. Ez közel 70 m Ft-os megtakarítást jelentett az előirányzathoz képest. • Felhalmozási kiadások: Ezen a soron a pályázati beruházások kimenő tételei szerepelnek. A BDO ebben az esetben is az egyes pályázatokról rendelkezésre álló információk tekintetében készítette el a tervezést. A pályázatokra elszámolható kiadások várható szintje kb. 2 933 m Ft-tal elmarad a költségvetési előirányzattól (a közvetlen szállítókkal kapcsolatos elszámolásokat a táblázat nem tartalmazza). • Fejlesztési tartalék: Ez a tétel az elkülönített kötvények felszabadítása esetén, a fejlesztésekre költhető kerettel egyezik meg. A tervezés során a rendelkezésre álló információk birtokában ilyen címen nem prognosztizáltunk fejlesztési kiadásokat, mely 1 970 mFt-os eltérést mutat az előirányzathoz képest. • Finanszírozási kiadások Ezen a soron vettük figyelembe a rulírozó jellegű munkabérhitelek visszafizetett összegeit (lásd bevételek között a feltöltött hitelkeretet). A hiteltörlesztések esetében tapasztalható 749 mFt-ból 600 mFt (júniustól havi 100 mFt) a munkabérhitelekkel kapcsolatos, egyfajta technikai eltérés.

Az előirányzott és várható értékek közötti várható eltérés jelentős része a beruházásokkal összefüggő elszámolások érinti!

11

Szentendre – Helyzetfelmérés 5. Cash flow struktúra BEVÉTELEK

KIADÁSOK

• OPERATÍV CASH FLOW

• OPERATÍV CASH FLOW

Normatív állami hozzájárulás Kisebbségi önkormányzatok állami támogatásai Jövedelempótló támogatás kiegészítés Évközi változások (pótlólagos támogatások) SZJA helyben maradó része Gépjárműadó Építményadó Magánszemélyek kommunális adója Beszedett idegenforgalomi adó Épületek után fizetendő idegenforgalmi adó HIPA Talajterhelési díj Késedelmi pótlék, egyéb tételek, bírságok Működési bevételek (Pog.Hivatal és Intézmények) OEP támogatás (intézményi) Működési célra átvett pénzeszközök Lakbérbevételek Lejárt vevőkövetelésekből várható bevételek • BEFEKTETÉSI CASH FLOW Felhalmozási célra átvett pénzeszköz Ingatlan hasznosítás Lakásértékesítés Dolgozói lakásalap • FINANSZÍROZÁSI CASH FLOW Hitelfelvétel működési és felhalmozási célra Előző évi pénzmaradvány Munkabér hitel felvétele

Személyi juttatások (Polg.Hivatal és Intézmények) Munkáltatót terhelő járulékok (Polg.Hivatal és Intézmények) Dologi kiadások (Polg.Hivatal és Intézmények) Ellátottak pénzbeli hozzájárulása Lejárt szállítói tartozások várható kifizetései • BEFEKTETÉSI CASH FLOW Pénzeszköz átadás (Polg.Hivatal és Intézmények) Beruházás, felújítás (Polg. Hivatal és Intézmények) Felhalmozási célú pénzeszköz átadás • FINANSZÍROZÁI CASH FLOW Működési és fejlesztési tartalék Hosszú lejáratú fejlesztési hitelek kamata és törlesztő részlete Korábban lehívott kötvény kamata és törlesztő részletese Aquapalace Kft lízing átvállalt kamata és törlesztő részlete Potenciális új finanszírozás kamata és törlesztő részlete Munkabér hitel visszafizetése

Szentendre – Helyzetfelmérés 6. Cash flow kimutatás 2011. évre - Bevételek CASH FLOW TÉTEL 1) Normatív állami hozzájárulás 2) Normatív, kötött felhasználású támogatás 3) Kissebségi önkormányzatok 4) Jövedelempótló támogatás kiegészítés 5) Évközi változások 1) SZJA helyben maradó része 2) Gépjárműadó 1) Építményadó 2) Magánszemély kommunális adója 3) Beszedett idegenforgalmi adó 4) Épületek után fizetett idegenforgalmi adó 5) HIPA 6) Késedelmi pótlék 7) Talajterhelési díj 8) Egyéb tételek (egyéb bevételek) 1) Polgármesteri Hivatal (működési bevételek) 2) Önkormányzati intézmények (működési bevételek) 1) OEP (intézményi) 2) Működési célra átvett pénzeszközk (Polgármesteri hivatal) 3) Működési célra átvett pénzeszközök (Intézmények) 4) Felhalmozási célra átvett pénzeszköz 1) Ingatlan értékesítés (ÁFA nélkül) 2) Lakásértékesítés (vételár + vételár hátralék) 3) Dolgozói Lakásalap 1) Lakbérbevétel 2) Bírságok (műemlékvédelmi, környezetvédelmi) 1) Kötvénykibocsátás igénybevétele 2) Hitelfelvétel felhalmozásra 3) Hitelfelvétel működésre 4) Egyéb finanszírozási bevétel ELŐZŐ ÉVI PÉNZMARADVÁNY VEVŐ KÖVETELÉSEK (2011.07.01.) VÁRHATÓ BEFOLYÁSA OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN BEFEKTETÉSI BEVÉTELEK ÖSSZESEN FINANSZÍROZÁI BEVÉTELEK ÖSSZESEN

2011. 2011. I-V. módosított hó tény előirányzat 874 446 233 106 0 50 000 24 460 640 985 230 000 330 000 13 000 4 500 0 761 000 14 000 7 500 0 500 000 239 079 321 802 117 373 18 132 3 249 525 250 000 15 000 2 000 36 250 0 589 907 0 101 465 0 2 880 326 0 4 182 527 3 749 631 3 571 698

419 734 111 891 0 24 000 0 307 673 119 096 188 761 8 821 890 1 417 314 607 9 451 4 154 0 174 145 125 394 147 647 0 0 297 273 24 024 0 0 18 931 0 0 0 100 000 0 260 826 0 1 864 721 433 188 360 826

2011 június 65 583 17 483 0 3 750 0 48 074 10 556 495 329 423 0 4 346 0 0 0 37 803 20 196 24 879 0 2 590 0 90 000 0 0 2 486 0 0 0 50 000 0 0 0 221 510 107 483 50 000

2011 július 65 583 17 483 0 3 750 0 48 074 977 -3 476 -184 351 0 -20 011 758 558 0 32 978 4 124 24 879 0 2 590 65 783 0 0 0 2 602 0 0 0 100 000 0 0 494 164 047 83 266 100 000

2011 2011 augusztus szeptember 74 328 19 814 0 4 250 0 54 484 3 543 -931 986 969 0 17 622 758 558 0 35 817 1 898 24 879 0 2 590 46 576 0 0 0 2 592 0 0 0 100 000 0 0 494 224 837 66 390 100 000

56 839 15 152 0 3 250 0 41 664 69 620 128 370 2 120 861 0 267 191 758 558 0 40 457 19 970 24 879 15 692 2 590 153 135 0 7 500 1 000 2 265 0 0 0 100 000 0 0 0 677 085 176 787 100 000

2011 2011 2011 október november december 65 583 17 483 0 3 750 6 115 48 074 14 043 8 322 97 342 0 33 888 758 558 0 30 156 22 123 24 879 11 994 2 590 0 0 7 500 1 000 2 402 0 0 0 100 000 0 0 0 275 675 25 983 100 000

65 583 17 483 0 3 750 6 115 48 074 9 997 5 349 613 310 0 36 340 758 558 0 54 703 18 029 24 879 0 2 590 0 0 0 0 2 126 0 0 0 100 000 0 0 0 279 775 17 483 100 000

61 211 16 317 0 3 500 12 230 44 869 2 169 3 110 218 354 0 107 017 758 558 0 93 939 27 344 24 879 0 2 590 264 603 0 0 0 2 846 0 0 0 100 000 0 0 75 154 462 747 280 920 100 000

2011 összesen 874 446 233 106 0 50 000 24 460 640 985 230 000 330 000 13 000 4 500 1 417 761 000 14 000 7 500 0 500 000 239 079 321 802 27 686 18 132 827 370 114 024 15 000 2 000 36 250 0 0 0 750 000 0 260 826 76 141 4 170 398 1 191 500 1 010 826

Szentendre – Helyzetfelmérés 7. Cash flow kimutatás 2011. évre - Kiadások CASH FLOW TÉTEL 1) Önkormányzati intézmények személyi juttatása 2) Polgármesteri Hivatal személyi juttatása 1) Önkormányzati intézmények munkabér járulékai 2) Polgármesteri Hivatal munkabér járulékai A) GESZ dologi kiadások B) SZEI dologi kiadások C) Tűzoltóság dologi kiadások 2) Polgármesteri Hivatal dologi kiadása 1) Önkormányzati intézmények pénzeszköz átadása 2) Polgármesteri Hivatal pénzeszköz átadása ELLÁTOTTAK PÉNZBELI HOZZÁJÁRULÁSA a) Felújítás (intézmények) b) Beruházás (intézmények) a) Felújítás (Polg.Hivatal) b) Beruházás (Polg.Hivatal) c) Felhalmozási célú pénzeszköz átadás (Polg.Hivatal) 1) Hosszú lejáratú fejlesztési hitelek kamata 2) Kötvény kamata 3) Aquapalace finanszírozás átvállalás kamat 4) Új finanszírozás kamata MŰKÖDÉSI TARTALÉK FEJLESZTÉSI TARTALÉK 1) Hosszú lejáratú fejlesztési hitelek tőketörlesztése 2) Egyéb hitelek tőke törlesztése (2013-tól kötvénytörlesztő) 3) Aquapalace finanszírozás átvállalás tőke 4) Munkabér hitel visszafizetés 5) Új finanszírozás törlesztése 1) Szállítók OPERATÍV KIADÁSOK ÖSSZESEN BEFEKTETÉSI KIADÁSOK ÖSSZESEN FINANSZÍROZÁI KIADÁSOK ÖSSZESEN

2011. 2011. I-V. módosított hó tény előirányzat 1 282 504 520 369 520 564 211 216 346 276 140 441 132 599 53 779 535 744 258 942 135 640 85 846 28 018 14 626 954 357 482 283 12 640 0 356 804 93 897 105 800 44 083 9 230 0 60 630 0 1 496 263 270 788 2 716 535 222 449 185 441 51 511 34 900 14 542 100 000 41 667 120 000 57 876 0 0 77 403 0 1 970 254 0 183 780 45 945 22 335 9 306 120 000 57 876 0 100 000 0 0 0 0 4 041 502 1 811 585 4 837 543 638 645 2 628 672 327 212

2011 június 108 877 44 193 29 405 11 260 41 012 3 878 1 778 82 025 0 13 740 8 817 0 0 3 852 3 368 500 2 908 8 333 8 757 0 0 0 45 945 1 861 8 757 50 000 0 0 331 245 21 460 126 562

2011 július 102 344 41 541 27 640 10 584 24 035 7 316 1 778 50 410 2 107 36 885 8 817 0 0 0 170 196 65 000 2 908 8 333 8 757 0 0 0 0 1 861 8 757 100 000 0 71 596 346 062 274 188 130 617

2011 2011 2011 2011 2011 augusztus szeptember október november december 102 344 41 541 27 640 10 584 10 509 4 960 1 778 35 280 2 107 43 941 8 817 0 0 0 517 465 13 893 2 908 8 333 8 757 0 0 0 0 1 861 8 757 100 000 0 69 231 312 684 577 406 130 617

102 344 41 541 27 640 10 584 43 075 6 149 1 778 88 823 2 107 36 237 8 817 0 0 0 162 415 18 893 2 908 8 333 8 757 0 0 0 45 945 1 861 8 757 100 000 0 31 620 362 371 219 652 176 562

102 344 41 541 27 640 10 584 75 630 7 524 1 778 56 264 2 107 46 150 8 817 0 0 0 0 13 893 2 908 8 333 8 757 0 0 0 0 1 861 8 757 100 000 0 0 332 123 62 150 130 617

102 344 41 541 27 640 10 584 34 972 6 123 2 250 104 524 2 107 21 461 8 817 0 0 0 0 20 447 2 908 8 333 8 757 0 0 0 0 1 861 8 757 100 000 0 0 338 796 44 015 130 617

102 342 41 540 27 642 10 585 47 570 13 846 2 550 61 869 2 107 28 761 8 812 0 0 0 0 0 2 908 8 333 8 757 0 0 0 45 945 1 861 8 757 100 000 0 0 316 757 30 868 176 562

2011 összesen 1 243 308 504 655 335 690 128 545 535 744 135 640 28 316 961 478 12 640 321 071 105 800 0 0 274 640 1 075 894 184 138 34 900 100 000 119 176 0 0 0 183 780 22 335 119 176 750 000 0 172 447 4 151 623 1 868 383 1 329 367

Szentendre – Helyzetfelmérés 8. Összefoglalás a 2011. évről CASH FLOW TÉTEL

OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN BEFEKTETÉSI BEVÉTELEK ÖSSZESEN FINANSZÍROZÁI BEVÉTELEK ÖSSZESEN OPERATÍV KIADÁSOK ÖSSZESEN BEFEKTETÉSI KIADÁSOK ÖSSZESEN FINANSZÍROZÁI KIADÁSOK ÖSSZESEN OPERATÍV CASH FLOW EGYENLEG BEFEKTETÉSI CASH FLOW EGYENLEG FINANSZÍROZÁSI CASH FLOW EGYENLEG CASH FLOW EGYENLEG ÖSSZESEN

CASH-FLOW KIMUTATÁS NYITÓ PÉNZÁLLOMÁNY CASH IN TÉTELEK CASH OUT TÉTELEK PLUSZ FINANSZÍROZÁSI IGÉNY KAMATA TELJES FINANSZÍROZÁSI IGÉNY HITELÁLLOMÁNY ZÁRÓ PÉNZÁLLOMÁNY GÖNGYÖLÍTETT FINANSZÍROZÁSI SZÜKSÉGLET FINANSZÍROZÁSI SZÜKSÉGLET 2011. JÚLIUS 1.

2011. 2011. I-V. módosított hó tény előirányzat 4 182 527 3 749 631 3 571 698 4 041 502 4 837 543 2 628 672 141 025 -1 087 912 943 026 -3 861

1 864 721 433 188 360 826 1 811 585 638 645 327 212 53 136 -205 457 33 614 -118 707

2011 2011 július augusztus 194 618 0 344 843 389 970 750 867 1 020 707 1 794 7 163 -213 200 -637 901 213 200 637 901 0 0 -213 200 -851 101 -911 277 -

2011 június

2011 július

221 510 164 047 107 483 83 266 50 000 100 000 331 245 346 062 21 460 274 188 126 562 130 617 -109 734 -182 015 86 023 -190 922 -76 562 -30 617 -100 273 -403 553

2011 2011 2011 augusztus szeptember október

224 837 66 390 100 000 312 684 577 406 130 617 -87 847 -511 016 -30 617 -629 480

677 085 176 787 100 000 362 371 219 652 176 562 314 714 -42 865 -76 562 195 286

VIZSGÁLT IDŐSZAK 2011 2011 2011 2011 szeptember október november december 0 0 0 0 954 595 397 982 404 066 867 231 758 585 524 890 513 428 524 186 5 560 6 685 7 670 4 823 190 449 -133 593 -117 032 338 221 -190 449 133 593 117 032 -338 221 0 0 0 0 -660 652 -794 245 -911 277 -573 056 -

275 675 25 983 100 000 332 123 62 150 130 617 -56 448 -36 167 -30 617 -123 232

2011 2011 2011 november december összesen

279 775 17 483 100 000 338 796 44 015 130 617 -59 021 -26 532 -30 617 -116 170

462 747 280 920 100 000 316 757 30 868 176 562 145 990 250 053 -76 562 319 481

4 170 398 1 191 500 1 010 826 4 151 623 1 868 383 1 329 367 18 775 -676 883 -318 541 -976 649

A költségvetés várható teljes hiánya 2011. évben: 976 649 eFt

A várható finanszírozási szükséglet 2011. 6-12 hóban: 911 277 eFt 15

Szentendre – Helyzetfelmérés 9. A finanszírozási igény és cash flow alakulása 2011. VI-XII. hónapokban

SZÜKSÉGES FINANSZÍRZOÁSI IGÉNY E HUF-BAN 0 -200 000 E HUF

-400 000 -600 000 -800 000 -1 000 000

GÖNGYÖLÍTETT FINANSZÍROZÁSI SZÜKSÉGLET

2011 július

2011 augusztus

2011 szeptember

2011 október

2011 november

2011 december

-213 200

-851 101

-660 652

-794 245

-911 277

-573 056

CASH-FLOW MEGOSZLÁSA %-BAN

100% 80% 60% 40% 20% 0% -20% -40%

2011 július

2011 augusztus

2011 szeptember

2011 október

2011 november

2011 december

-60% -80% -100% OPERATÍV CASH FLOW EGYENLEG

BEFEKTETÉSI CASH FLOW EGYENLEG

FINANSZÍROZÁSI CASH FLOW EGYENLEG

16

Szentendre – Helyzetfelmérés 10. 2011. év VI-XII. hónap kockázata LEGFŐBB OKOK

KOCKÁZATOK 1. A Budapest Bankkal kapcsolatos finanszírozás rendezésének nehézségei Budapest Bank lízing – VSZ Zrt adósságszolgálata kb. 360 mFt Budapest Bank folyószámlahitel – VSZ Zrt adósságszolgálata kb. 70 mFt A külső forrás meg nem fizetése miatt a Budapest Bank elindíthatja az Önkormányzattal szembeni adósságrendezést 2. Az Önkormányzat rövid távú likviditásának veszélye 3. A leányvállatok tőkepótlásának elmaradása

•A gázmotor leállítása óta a VSZ Zrt likviditási problémákkal küzd, mely veszélyezteti a Budapest Bank adósságszolgálatának megfizetését. • Az Önkormányzat jelentős likviditási problémákkal küzd, mely nem teszi lehetővé a VSZ adósságának átvállalását, illetve egyösszegű rendezését. • Az Önkormányzat jelentős beruházásokat bonyolít 2011. évben, melyeknél az önrész és az ÁFA forrása nem biztosított. • A beruházások nem jövedelem-termelő egységekbe történtek, így azok megtérülése és jövedelemtermelő képessége hosszú távon sem biztosított. • A leányvállalatok (kiemelten az Aquapalace Kft) jelenlegi tőkehelyzete, illetve vagyoni, pénzügyi helyzete tőkepótlást tesz szükségessé az Önkormányzat részéről rövid távon az alapfeladatok ellátása érdekében. • A leányvállalatok tőkepótlására az Önkormányzatnál nincs rendelkezésre álló forrás.

Az Önkormányzat jelentős forráshiánnyal küzd! KULCS TÉNYEZŐK • Az Önkormányzat bevételeinek növelése korlátozott! • A kiadások racionalizálása szükséges! • A leányvállalatok (VSZ Zrt és Aquapalace Kft) adósságszolgálatának rendezése, átstrukturálása! • A szervezeti és működési struktúra átgondolása és teljes átalakítása!

17

Szentendre – Helyzetfelmérés 11. Összefoglalás

• A helyzetfelmérés visszaigazolta a 2011-es költségvetés tervezésekor használt feltételezéseket – 1 mrd Ft hiány betervezésre került, • A terv úgy számolt, hogy 560 M Ft az óvadékba tett forrásból (kötvény), 525 M Ft pedig egyéb fejlesztési hitelből kerül finanszírozásra, viszont a bank eddig nem bocsátott rendelkezésre új hitelkeretet

• Megváltozott körülmények – banki finanszírozás visszafogása, országkockázat jelentős növekedése, (önkormányzatok bevételei jelentős mértékben függnek az államtól, ezért a szuverén kockázat romlása a bankoknál azonnal kihat az önkormányzati ügyfelek besorolására is!), • Devizahitelek végtörlesztésére vonatkozó törvény elfogadása – további kockázati növekedés, most nem segít az önkormányzatok helyzetén!

Az eladósodás fő oka az elmúlt időszakban végrehajtott beruházások, fejlesztések finanszírozása volt:

– a korábban jövedelmezőnek tekintett beruházások működési feltételeinek megváltozása plusz terhet ró az Önkormányzatra, mint tulajdonosra ( Aquapalace Kft, VSZ Zrt),

•

- a pályázatokon elnyert források mellett a saját erő és ÁFA finanszírozásra nem volt bevételi fedezet, és a többségük nem jövedelemtermelő beruházásra került befektetésre – a felvett hitelek visszafizetésének forrását meg kell teremteni!

DE: a 2007-2013 EU finanszírozási ciklusban rendelkezésre bocsátott és elnyert pályázati fejlesztési források nem fognak a 2014-től kezdődő új ciklusban rendelkezésre állni, most volt lehetőség a tervezett városfejlesztési beruházásokat végrehajtani!

Szentendre – Helyzetfelmérés 12. Az Önkormányzat pénzügyi helyzetének jelenlegi állapota

2011. évi várható költségvetési hiány: 976 649 eFt

Pótlólagos külső forrás bevonása Új hitel felvétele valamely banktól a meglévő adósságállomány mellé

A kötvényekbe elkülönített összeg teljes vagy részleges felszabadítása

• Csak akkor van rá lehetőség, ha a pótlólagos forrás visszafizetése biztosított az Önkormányzat részéről!

Megoldás: REORGANIZÁCIÓ

19

REORGANIZÁCIÓS TERV III. A reorganizáció megvalósítása

Kiinduló helyzet, alapfeltételezések a reorganizációs terv elkészítéséhez • • •

• • •

•

A 2011. szeptember elején fennálló állapot szerint készült a kalkuláció A jelenlegi jogszabályokból indultunk ki (önkormányzati törvény, ÁHT, stb) – várható változások ??? Reorganizációs csomag – az Önkormányzat jelenleg ismert pénzügyi teherbíró képességén alapul, a koncepció arra épül, hogy a szeptemberi állapot szerint fennálló adósságot a javasolt intézkedések megvalósítása következtében milyen időtávon és milyen ütemben tudja a város visszafizetni, úgy hogy közben megőrzi működőképességét! Bankkal történő egyeztetések - nem érkezett még érdemi válasz! (2011. október 24.) Jelenlegi keret a banki egyeztető tárgyalásokra terjed ki, iteratív folyamatnak kell lennie Reorganizációs csomag koncepció szinten, az egyes részletkérdések még további kidolgozást igényelnek! (függ a banki visszajelzéstől is, jogi, adózási és számviteli kérdések) Az irányról és a koncepcióról most szükséges döntést hozni, a döntést a Képviselő Testületnek kell meghozni – a megvalósításra részletes intézkedési és ütemtervet javaslunk elfogadni – felelősökkel!

A reorganizáció megvalósítása ALAPELEMEK

Bevételek

Kiadások

ALKALMAZOTT MÓDSZEREK • A bevételek növelési lehetőségeinek vizsgálata (3 forgatókönyv) • A kalkuláció csak a HIPA és Építményadó tekintetében számol növekedéssel. Új adónem bevezetésével nem számolt a BDO! • A kiadások szinten vizsgálata (3 forgatókönyv)

tartásának

és/vagy

csökkentésének

Aquapalace Kft • A leányvállalatok működési veszteségeinek kezelése • A működéshez szükséges tőkepótlások végrehajtása

VSZ Zrt Idegen források

• A finanszírozás összevonása/átstrukturálása, a Raiffeisen Bankon kívüli finanszírozók kivétele a rendszerből

Szervezeti és működési struktúra Vagyongazdálkodás

CASH FLOW KIMUTATÁS ÖSSZEÁLLÍTÁSA 22

A reorganizáció végrehajtása vagy adósságrendezés? CSŐDHELYZET

Igen

JELEN

Nem

Igen

Bevétel és kiadás optimalizálás

Nem

Igen

Korszerű vagyongazdálkodás

Nem

Igen

A szervezet és működés racionalizálása

Új finanszírozás

Nem

JÖVŐ 23

REORGANIZÁCIÓS TERV IV. Forgatókönyv elemzés

Forgatókönyv elemzés 1. Módozatok áttekintése (2012-2016)

2011. évi költségvetés, módosított előirányzat

Reális bevételi terv

Optimista bevételi terv

Kiadások tervezése 2012-2016

Pesszimista bevételi terv

BESZÁMOLÁS

Bevételek tervezése 2012-2016

Közepes szintű költségcsökkentés

Erős szintű költségcsökkentés

Gyenge szintű költségcsökkentés

Rövid, és közép távú üzleti tervek, beszámolók VSZ Zrt adósságrendezése

Optimista eredményterv

Pesszimista eredményterv

Adósságrendezés: - Önkorm. fizeti - Új finanszírozásba bevonni

Aquapalace Kft adósságrendezése

Saját üzemeltetés

Üzemeltetés kiszervezése

Adósságrendezés: - Önkorm. fizeti - Új finanszírozásba bevonni 25

Forgatókönyv elemzés 2. Bevételi struktúrák (2012-2016) Reális bevételi struktúra

Hatótényezők •

•

•

•

Állami támogatások (0% növekedés) Pótlólagos támogatások év közben (2012-ben 50% csökkenés, majd rendre 25% évente) SZJA (állami támogatással ellentétes) Gépjárműadó (0% növekedés) Építményadó (0% növekedés 2014-ig, a következő választásig, majd minden évben 1% növekedés) HIPA (2% növekedés minden évben) Polg. Hivatal Működési kamatbevétel (2013-tól 0 eFt a kötvények után) Egyéb működési bevételek (0% változás évente) OEP támogatás (2% növekedés évente) Polg. Hivatal működési pénzeszköz átvétel (2012-ben 75% csökkenés, majd 0% változás) Ingatlan hasznosítás (2012-2014-ben 200 000 eFt/év, azt követően 100 000 eFt) Lakásértékesítés (2012-ben 25% csökkenés, majd 0% változás) Lakbérbevételek (inflációkövetés)

Forgatókönyv elemzés 3. Bevételi struktúrák bemutatása (2012-2016)

OPERATÍV BEVÉTELEK VÁRHATÓ ALAKULÁSA MÓDOZATONKÉNT (2012-2016)

14 000 000 12 000 000

4 008 093

3 848 914

3 840 077

4 163 010

4 259 701

3 831 950

3 824 530

10 000 000 8 000 000

4 220 941

4 371 459

4 488 866

6 000 000 4 000 000

4 082 824

3 953 352

3 974 748

4 000 503

4 027 216

2 000 000 0 2012 összesen

2013 összesen

REÁLIS OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN

2014 összesen

2015 összesen

OPTIMISTA OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN

2016 összesen

PESSZIMISTA OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN

Érzékenyen reagáló tényezők Reális bevételi struktúra • Állami támogatások és SZJA (0% változás) • HIPA (2% növekedés) • OEP támogatás (2% növekedés)

Optimista bevételi struktúra • Állami támogatások és SZJA (inflációkövetés) • HIPA (5% növekedés) • OEP támogatás (5% növekedés)

27

Forgatókönyv elemzés 4. Kiadási struktúrák (2012-2016) Közepes szintű költségcsökkentés

Hatótényezők • Személyi juttatások és járulékok (2012-ben 10%, 2013-2014-ben 1% csökkenés, majd 0% változás) Rezsiköltségek (víz, gáz, távhő, villany), ÁFA, és egyéb szolgáltatások (inflációkövetés) • Karbantartás, javítás, egyéb üzemeltetés (2012-ben 10%, 20132014-ben 5%, 2015-2016-ban 3% csökkenés) Kistérségi kötelező fajlagos támogatás 2012-ben 5%, 2013-2016-ban 1% csökkenés Kötelező egyéb támogatások 0% változás • Nem kötelező támogatások 2012-ben 75%, 2013-ban 50%, 2014-ben 25% csökkenés, 2015-ben 306 mFt összeg, 2016-ban a 2011. évi szint. Ellátottak pénzbeli hozzájárulása 2% csökkenés évente Polg. Hivatal beruházások 2012-től 100% csökkenés (egyedi elbírálás) Intézményi beruházások 2012-ben 100% csökkenés (egyedi elbírálás)

Forgatókönyv elemzés 5. Kiadási struktúrák bemutatása (2012-2016) OPERATÍV KIADÁSOK VÁRHATÓ ALAKULÁSA MÓDOZATONKÉNT (2012-2016) 14 000 000 12 000 000 10 000 000

4 151 623 3 873 237

3 870 771

3 871 306

3 896 171

3 923 994

3 683 255

3 629 897

3 580 884

3 554 844

3 543 418

4 151 623

3 727 711

3 692 762

3 660 663

3 664 880

3 670 531

2011 összesen

2012 összesen

2013 összesen

2014 összesen

2015 összesen

2016 összesen

8 000 000 6 000 000

4 151 623

4 000 000 2 000 000 0

KÖZEPES SZINTŰ KÖLTSÉGCSÖKKENTÉS

ERŐS SZINTŰ KÖLTSÉGCSÖKKENTÉS

GYENGE SZINTŰ KÖLTSÉGCSÖKKENTÉS

Érzékenyen reagáló tényezők Közepes szintű költségcsökkentés

Erős szintű költségcsökkentés

• Személyi juttatások és járulékok (2012-ben 10%, 2013-2014-ben 1% csökkenés, majd 0% változás) • Karbantartás, javítás, egyéb üzemeltetés (2012-ben 10%, 2013-2014-ben 5%, 2015-2016-ban 3% csökkenés) • Nem kötelező támogatások 2012-ben 75%, 2013-ban 50%, 2014-ben 25%, majd 100% csökkenés, 2016-ban a 2011. évi szint

• Személyi juttatások és járulékok (2012-ben 10%, 2013-2014-ben 2%, majd 1% csökkenés) • Karbantartás, javítás, egyéb üzemeltetés (2012-ben 15%, 2013-2015-ben 5%, 2016-ban 3% csökkenés) • Nem kötelező támogatások 2012-ben 100% csökkenés, 2016-ban a 2011. évi szint

Forgatókönyv elemzés 6. Az egyes módozatok kezelése a modellben Elérési út: [DRAFT_II_SZAKASZ_SZENTENDREIONKORMANYZAT_CF_SCENARIO_2011-2016.xls] fájl, ‘Vezetői_input_adatok_2012-2016’ munkalap.

Tényezőnként legördülő választéklista A modell lehetővé teszi, hogy különböző kombinációk alapján a számítások elvégezhetőek legyenek

Forgatókönyv elemzés 8. Az Önkormányzat jövője reorganizáció esetén Javasolt struktúra • Reális bevételi struktúra • Közepes szintű költségcsökkentési struktúra • VSZ Zrt pesszimista eredményterve és az adósságállomány átfinanszírozása a Raiffeisen Banktól kapott új csomagba (2012-2036) • Aquapalace Kft kiszervezése, a lízingek átfinanszírozása a Raiffeisen Banktól kapott új csomagba (20122036)

CASH-FLOW TÉTEL OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN BEFEKTETÉSI BEVÉTELEK ÖSSZESEN FINANSZÍROZÁI BEVÉTELEK ÖSSZESEN OPERATÍV KIADÁSOK ÖSSZESEN BEFEKTETÉSI KIADÁSOK ÖSSZESEN FINANSZÍROZÁI KIADÁSOK ÖSSZESEN OPERATÍV CASH FLOW EGYENLEG BEFEKTETÉSI CASH FLOW EGYENLEG FINANSZÍROZÁSI CASH FLOW EGYENLEG CASH-FLOW összesítve NYITÓ Időszaki CF ZÁRÓ

2011 összesen 4 170 398 1 191 500 6 284 034 4 151 623 2 406 301 4 174 944 18 775 -1 214 801 2 109 090 913 064 194 618 913 064 1 107 682

2012 összesen 3 933 196 433 106 1 200 000 3 727 711 162 753 1 720 674 205 485 270 353 -520 674 -44 836 1 107 682 -44 836 1 062 846

2013 összesen 3 953 352 433 106 1 200 000 3 692 762 129 476 1 694 285 260 590 303 630 -494 285 69 935 1 062 846 69 935 1 132 781

2014 összesen 3 974 748 433 106 1 200 000 3 660 663 120 954 1 747 781 314 085 312 152 -547 781 78 456 1 132 781 78 456 1 211 237

2015 összesen 4 000 503 333 106 1 200 000 3 664 880 95 933 1 912 134 335 622 237 173 -712 134 -139 338 1 211 237 -139 338 1 071 899

2016 összesen 4 027 216 333 106 1 200 000 3 670 531 359 705 1 830 316 356 685 -26 599 -630 316 -300 230 1 071 899 -300 230 771 669

REORGANIZÁCIÓ 31

REORGANIZÁCIÓS TERV V. Megoldási javaslatok

Megoldási javaslatok 1. A reorganizációs csomag főbb tényezői

1

Aktív vagyongazdálkodás bevezetése és kontrollja Komplex vagyonfelmérés (leltár és értékelés) Vagyongazdálkodási politika elkészítése, célok meghatározása Intézkedési tervek (felelősök, időzítés) Rendszeres kontroll, visszamérés, beszámoltatás

2

Bevételek növelése (adóalanyok, adónemek kiterjesztése), a behajtási folyamat hatékonyság-növelése

3

Kiadások csökkentése, improduktív beruházások leállítása

4

Szervezeti, irányítási, feladat megoldási struktúra teljes átalakítása, a redundanciák kiszűrése

5

Finanszírozás újracsomagolása Aquapalace Kft lízingtartozás kiváltása pl. a korábban kibocsátott kötvényből Operatív finanszírozás (2011. évi költségvetési hiány) VSZ Zrt lízing kiváltása az új hitelcsomagból ProSzentendre Kft finanszírozás kiváltása Kulturális Központ Kft finanszírozás kiváltása 33

Megoldási javaslatok 2. Új finanszírozás elemei Új finanszírozási csomag – 5 273 M HUF

ProSzentendre és Kulturális Központ – 100 mFt

Aquapalace KFt lízing – 2 819 mFt

Önkormányzat által lehívott kötvény – 1 000 mFt

Önkormányzat 2011. évi hiánya – 911 mFt

VSZ Zrt lízing és folyószámlahitel – 440 mFt

Új finanszírozás feltételezett kondíciói • Futamidő: 25 év • Ebből türelmi idő: 3 év • Felvétel: 2011.10.01 • Lejárat: 2036.10.01 • Törlesztés kezdete: 2014.12.31 • Kamat: fix 6%/év • Devizanem: HUF

BDO kalkuláció!

34

Megoldási javaslatok 4. Az előrejelzés során figyelembe vett feltételek (2011-2016)

Javasolt feltételrendszer • Új hitelcsomag kialakítása, a meglévő kötelezettségállomány újracsomagolása • Reális bevételi struktúra megvalósítása • Közepes szintű költségcsökkentés megvalósítása • Pesszimista eredményterv a VSZ Zrt tekintetében • Uszoda kiszervezése koncesszióba • A finanszírozás esetében 6%-os fix kamat évente

A feltételek egymástól függetlenül változtathatók, BDO javaslata a fenti feltételrendszer

35

Megoldási javaslatok 4. Az előrejelzés során figyelembe vett feltételek (2017-2036)

Operatív bevételek Befektetési bevételek Finanszírozási bevételek

Feltételek • Operatív, befektetési, finanszírozási bevételek: a 2016. évi szinttel egyenlők Kivéve: Az ingatlan hasznosításból származó bevételek, melyeket 2017. évről 0 eFt értékkel vettük figyelembe!

Feltételek

Operatív kiadások Befektetési kiadások Finanszírozási kiadások

• Operatív kiadások: a 2016. évi szinttel egyenlők • Befektetési kiadások: a 2016. évi szinttel egyenlők Kivéve adott támogatások: 2017. évben 300 000 eFt 2018. évben 250 000 eFt 2019. évtől 100 000 eFt 2026-ig 2027. évben 250 000 eFt 2028. évben 200 000 eFt 2029. évben 150 000 eFt 2030. évtől 100 000 eFt • Finanszírozási kiadások: a 2016. évi szinttel egyenlők Kivéve: Az új finanszírozás kamatai, mely a futamidő alapján évente csökken.

36

Megoldási javaslatok 3. A cash flow várható alakulása az új finanszírozás után (2011-2036) 2011 összesen OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN 4 170 398 BEFEKTETÉSI BEVÉTELEK ÖSSZESEN 1 191 500 FINANSZÍROZÁI BEVÉTELEK ÖSSZESEN 6 284 034 OPERATÍV KIADÁSOK ÖSSZESEN 4 151 623 BEFEKTETÉSI KIADÁSOK ÖSSZESEN 2 406 301 FINANSZÍROZÁI KIADÁSOK ÖSSZESEN 4 174 944 OPERATÍV CASH FLOW EGYENLEG 18 775 BEFEKTETÉSI CASH FLOW EGYENLEG -1 214 801 FINANSZÍROZÁSI CASH FLOW EGYENLEG 2 109 090 CASH-FLOW összesítve 913 064 NYITÓ 194 618 Időszaki CF 913 064 ZÁRÓ 1 107 682 2024 CASH-FLOW TÉTEL összesen OPERATÍV BEVÉTELEK ÖSSZESEN 4 027 216 BEFEKTETÉSI BEVÉTELEK ÖSSZESEN 233 106 FINANSZÍROZÁI BEVÉTELEK ÖSSZESEN 1 200 000 OPERATÍV KIADÁSOK ÖSSZESEN 3 670 531 BEFEKTETÉSI KIADÁSOK ÖSSZESEN 112 640 FINANSZÍROZÁI KIADÁSOK ÖSSZESEN 1 617 662 OPERATÍV CASH FLOW EGYENLEG 356 685 BEFEKTETÉSI CASH FLOW EGYENLEG 120 466 FINANSZÍROZÁSI CASH FLOW EGYENLEG -417 662 CASH-FLOW összesítve 59 489 NYITÓ 150 699 Időszaki CF 59 489 ZÁRÓ 210 187 CASH-FLOW TÉTEL

2012 összesen 3 933 196 433 106 1 200 000 3 727 711 162 753 1 720 674 205 485 270 353 -520 674 -44 836 1 107 682 -44 836 1 062 846 2025 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 603 281 356 685 120 466 -403 281 73 870 210 187 73 870 284 058

2013 összesen 3 953 352 433 106 1 200 000 3 692 762 129 476 1 694 285 260 590 303 630 -494 285 69 935 1 062 846 69 935 1 132 781 2026 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 588 899 356 685 120 466 -388 899 88 252 284 058 88 252 372 309

2014 összesen 3 974 748 433 106 1 200 000 3 660 663 120 954 1 747 781 314 085 312 152 -547 781 78 456 1 132 781 78 456 1 211 237 2027 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 262 640 1 574 518 356 685 -29 534 -374 518 -47 367 372 309 -47 367 324 942

2015 összesen 4 000 503 333 106 1 200 000 3 664 880 318 714 1 912 134 335 622 14 392 -712 134 -362 120 1 211 237 -362 120 849 118 2028 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 212 640 1 560 136 356 685 20 466 -360 136 17 015 324 942 17 015 341 957

2016 összesen 4 027 216 333 106 1 200 000 3 670 531 359 705 1 830 316 356 685 -26 599 -630 316 -300 230 849 118 -300 230 548 887 2029 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 162 640 1 545 755 356 685 70 466 -345 755 81 396 341 957 81 396 423 353



2019 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 689 569 356 685 120 466 -489 569 -12 419 68 977 -12 419 56 558 2032 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 502 610 356 685 120 466 -302 610 174 541 729 290 174 541 903 831

2020 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 675 188 356 685 120 466 -475 188 1 963 56 558 1 963 58 521 2033 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 488 229 356 685 120 466 -288 229 188 922 903 831 188 922 1 092 753

2021 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 660 806 356 685 120 466 -460 806 16 344 58 521 16 344 74 865 2034 összesen 4 027 216 233 106 1 200 000 3 670 531 112 640 1 473 847 356 685 120 466 -273 847 203 304 1 092 753 203 304 1 296 056


37


Megoldási javaslatok 5. Önkormányzat szintjén megvalósítandó átszervezések, optimalizálások • Az Önkormányzat szervezetének teljes átalakítása: Pontosított, célszerű, egyértelmű döntési mechanizmusok, és felelősségi szintek kialakítása A többszörös igazgatási és irányítási szintek megszüntetése, feladatösszevonások, illetve racionalizálások Az átszervezések kapcsán törekedni kell az Önkormányzat ellenőrzési szerepének növelésére, a beszámoltatás pontosítására Reorganizációs menedzser kijelölése, akinek felelősségi körébe tartozik: Az elfogadott reorganizációs terv végrehajtása, folyamatos felügyelet, visszacsatolás a döntéshozónak Önkormányzati szinten minden kifizetés ellenőrzése Az Önkormányzat teljes vagyonának feltérképezése, aktualizálása, valós értéken történő bemutatása (komplex vagyonleltár elkészítése) Valódi vagyongazdálkodás folytatása – hasznosítás, visszamérés, ellenőrzés • Létszám, és bércsökkentés (lásd szervezeti egységenként) • Karbantartási, üzemeltetési feladatok optimalizálása, áttekintése, központosítása • Egyéb dologi kiadások áttekintése, korlátozása • Támogatások korlátozása (főként civil szervezetek, sport, egyéb külső szereplők) • A szolgáltatási rendszer Holdingba történő szervezése (ÁFA optimalizálás) • Az állami normatíván felül maximum 5% támogatás nyújtása az intézményeknek • A nem kötelező feladatok korlátozása vagy ezzel kapcsolatos új források biztosítása a térség önkormányzatainak bevonásával (bölcsődei, óvodai, iskolai szolgáltatások tekintetében) • A nem jövedelemtermelő beruházások korlátozása, megszűntetése • Bevételek növelése, lehetséges adókulcs növeléssel és/vagy az adóalanyok körének bővítésével (pl. Építményadó esetében) • Szükséges a nyilvántartási rendszerek frissítése (pl. adókivetés esetében az adóalanyok beazonosítása nehézkes)

2012. évben kb. 462 mFt megtakarítás

38

Megoldási javaslatok 6. Polgármesteri Hivatal szintjén megvalósítandó átszervezések, optimalizálások

• A feladatok, döntési szintek racionalizálása: Létszám-, és bércsökkentés (minimum 10% mértékben) Karbantartási, üzemeltetési feladatok összevonása és központosítása, az erre fordított kiadások csökkentése (kb. 10% mértékben)

Kb. 302 mFt megtakarítás 2012. évben

Egyéb dologi kiadások áttekintése, korlátozása (kb. 10% mértékben) A nem kötelező támogatások csökkentése A szolgáltatási rendszer Holdingba történő szervezése (ÁFA optimalizálás) Önként vállalt feladatok korlátozása kapcsolatban új források szerzése

vagy

ezzel

39

Megoldási javaslatok 7. GESZ szintjén megvalósítandó átszervezések, optimalizálások

• A feladatok, döntési szintek racionalizálása: Létszám-, és bércsökkentés (minimum 10% mértékben)

Karbantartási, üzemeltetési feladatok összevonása és központosítása, az erre fordított kiadások csökkentése (kb. 10% mértékben)


Egyéb dologi kiadások áttekintése, korlátozása (kb. 10% mértékben)

A szolgáltatási rendszer Holdingba történő szervezése (ÁFA optimalizálás)

Óvodák, bölcsődék kihasználtságának vizsgálata (ellátást igénylők/férőhely megközelítésben)

40

Megoldási javaslatok 8. SZEI szintjén megvalósítandó átszervezések, optimalizálások • A feladatok, döntési szintek racionalizálása: Karbantartási, üzemeltetési feladatok összevonása és központosítása, az erre fordított kiadások csökkentése (kb. 10% mértékben)

Egyéb dologi kiadások áttekintése, korlátozása (kb. 10% mértékben)


A szolgáltatási rendszer Holdingba történő szervezése (ÁFA optimalizálás)

41

Megoldási javaslatok 9. A 100%-os tulajdonban lévő leányvállalatok külső finanszírozásának újracsomagolása VSZ Zrt tartós kötelezettségei

Aquapalace Kft tartós kötelezettségei

ProSzentendre Kft és Kulturális Központ Kft tartozásrendezése

• Budapest Bank lízingek (3 szerződés) visszafizetése, kb. 360 mFt értékben • Egyéb külső finanszírozások visszafizetése (Budapest Bank folyószámlahitel kb. 70 mFt értékben)

• Raiffeisen Bank uszoda lízing rendezése kb. 2 819 mFt értékben (lízing kiváltás)

• Külső források rendezése kb. 100 mFt értékben

Új finanszírozás – Raiffeisen Bank Az új finanszírozás visszafizetésébe bevonható források • Önkormányzati pótlólagos bevételek • Önkormányzati megtakarítások, különösen Létszám-, és bércsökkentés Karbantartás, üzemeltetés területén nyerhető plusz források Egyéb dologi kiadások optimalizálása Támogatások korlátozásából felszabaduló forrás ÁFA optimalizálásból felszabaduló források • Az Önkormányzat forgalomképes vagyonának értékesítése • Leányvállalatoktól osztalék formájában visszaforgatott tőke

42

Megoldási javaslatok 10. A Városi Szolgáltató Zrt holding céggé alakítása

LÉPÉSEK 1

2

A VSZ Zrt átszervezése vagyonkezelő és szolgáltató Zrt/Kft társasággá (holding)

A VSZ Zrt tevékenységeinek kiszervezése cégekbe és divíziókba (lásd később) Távhőszolgáltatás ESCO konstrukcióban (lásd később) Hulladékkezelés Parkolás Pályázatírás Vagyongazdálkodás Kertészet

3

MEGJEGYZÉS • A Holding struktúra megvalósítása előtt külön vizsgálandók az alábbiak: Átszervezés számviteli vonatkozása Adózási és illeték kérdéskörök (kiemelten: ÁFA, TAO) Az új rendszerben az egymás közötti szerződéses kapcsolatok (ÁFA, Transzferár) Szervezeti funkciók, felelősségi körök

Jelen megbízásunk a fenti tényezők tételes vizsgálatára nem terjedt ki.

Az uszodai szolgáltatás átszervezése a holding felügyelete alá 43

Megoldási javaslatok 11. Holding szerkezet Javasolt holding szerkezet – egy lehetséges modell

Önkormányzat 100%

100%

VSZ Vagyonkezelő Zrt.

Önállóan működő cégek

A VSZ Zrt részeként működő, önálló divíziók

Az ágazat kiszervezhető önálló entitásba!

Aquapalace Kft.

TÁVHŐ Kft. -ESCO

Karbantartó és üzemeltető Kft

A karbantartási és üzemeltetési feladatok ellátása teljes önkormányzati szinten

Hulladékgazdálkodás

Parkolás

Vagyongazdálkodás

Pályázatírás

Kertészet 44

Megoldási javaslatok 11. Holding szerkezet A Holding szerkezet pénzügyi előnyei • Hatékonyabb pénzgazdálkodás – menedzsment • Hatékonyságjavítás • „Belső bank” működtetése • Kedvezőbb beszerzési pozíciók • Vállalatcsoport szintű adóoptimalizálás

központosított

A Holding szerkezet vezetés-szervezési előnyei cash

• A vállalati pénzügyi-számviteli és kontrolling-rendszer hatékonyságának növelése (összevont adminisztráció) • Gyorsabb és megalapozottabb döntéshozatal • Alacsonyabb összlétszámú irányító testületek • Belső szolgáltatások nyújtása • Integrált vállalati információs rendszer kiépítése

A Holding szerkezet jogi korlátai • Összehangolt közbeszerzési politika esetén vagy egymástól igénybe vett szolgáltatásoknál a Kbt. (közbeszerzési törvény) előírásait figyelembe kell venni. A közbeszerzési szabályokat az önkormányzat és a holding közötti szerződéses kapcsolatokban is alkalmazni kell. • Ebből az következik, hogy Kbt. kógens (eltérést nem engedő) előírásai alapján a belső szerződéses rendezést, a közvetlen közbeszerzés nélküli - szerződéskötést a "házon belüli beszerzés" (in-house) tényállás, vagy önkormányzati rendelettel biztosított kizárólagos jog alapján, a tulajdonosi helyzet és a végzett feladat jellege által behatároltan lehet megoldani. • Az önkormányzati holding veszteséges üzleteinél létezik a keresztfinanszírozás tilalma. • A pénzügyi elszámolások számviteli vonatkozásait folyamatosan vizsgálni szükséges, különösen kiemelten a transzferárazásra és az ezzel kapcsolatos nyilvántartási kötelezettségre. • Az uniós projekteknél a támogatási szerződések - tipikus esetben öt évre - tilalmazzák a támogatással megvalósult vagyontárgy elidegenítését. Az egyes ágazati törvények is tartalmaznak a közszolgáltató cégek tulajdonosi szerkezetére kiható rendelkezéseket.

• Célrendszer rögzítése – Önkormányzat érdekei!

• Folyamatos tulajdonosi kontroll és visszamérés! • Megtermelt eredmény visszaforgatása az Önkormányzathoz! 45

A reorganizációs terv elfogadásának feltételei

• Az önkormányzati törvény módosítás parlamenti elfogadása, a 2012-es költségvetés elfogadása, • A KÁT kérdése – megújuló energia forrásokból származó termelés kötelező átvételének újraszabályozása (VSZ ZRt.), • Több fordulós, iteratív banki tárgyalások (meglévő bankok és újak bevonása), • Ettől függetlenül az Önkormányzatnak döntenie kell a szükséges intézkedésekről, milyen koncepció alapján készüljön a 2012-es költségvetés

Határozati javaslatok – mit látunk célszerűnek külső szemmel A helyzetfelmérés alapján 911 M Ft plusz finanszírozási igény jelentkezik, kezelése az alábbiak szerint lehetséges:

A jelenleg fennálló hitelek, lízingtartozások kiváltása és átfinanszírozása egy új hitelcsomagban, a már kibocsátott kötvény óvadékban lévő részének felhasználásával. A teljes új hitelcsomag visszafizetése a reorganizációs terv alapján az alábbi intézkedések végrehajtása mellett lehetséges:

• • • • • •

A 2012-es önkormányzati költségvetési koncepció tervezése során az alábbiakból kell kiindulni: Kiadások csökkentése, a megtakarítások elérése mind a működésben, mind a nem kötelező támogatásokban, Fejlesztések, beruházások leállítása (a megkezdett beruházások és a Duna parti gát beruházás kivételével), Szervezeti átalakítás előkészítése a hatékonyság növelése érdekében, Reorganizációs menedzser kiválasztása, feladatának és hatáskörének rögzítése, A szervezeti átalakítás forgatókönyvének részletes kidolgozása, intézkedésekkel, határidőkkel, felelősökkel

Határozati javaslatok - időzítés Azonnal végrehajtható intézkedések

• 2012-es költségvetési koncepció elkészítése a kiadáscsökkentések figyelembe vételével • Fejlesztések, beruházások leállítása (a megkezdettek és a Duna parti gát kivételével), • Döntés a szervezeti átalakítás szükségességéről, a részletes forgatókönyv kidolgozásáról (a kidolgozás időigénye kb.1 hónap), • Reorganizációs menedzser kiválasztása

Év végéig megtehető intézkedések

• Az aktív vagyongazdálkodás kialakítása (koncepció, vagyonfelmérés, hasznosítási, gazdálkodási terv, visszamérés, kontroll) • A szervezeti átalakítás részletes forgatókönyve • A bevétel növelési lehetőségek áttekintése (adóbeszedés, új adók, egyéb szolgáltatások, stb). • Közben folyamatos egyeztetés a bankokkal

Rövid távú intézkedési terv javaslat – azonnal megkezdhető •

A banki döntésig javasoljuk az alábbi lépések megtételét:

•

Szállítóállomány pontos felmérése, heti aktualizálással, beleértve a leányvállalatokat is, Szigorú kifizetési terv készítése, betartás szoros monitoringgal, Kintlévőségek hatékonyabb behajtása, Tárgyalásos egyeztetések a nagyobb szállítókkal (közművek, beruházási szállítók) Egyezségek kötése a nagyobb beszállítókkal (pl. barter ügyletek, érdeklődés esetén ingatlan, vagyontárgy felajánlása a tartozás ellenében) Folyamatos, párhuzamos banki egyeztetések (Raiffeisen, Budapest Bank) Reális üzleti terv készítése a VSZ részéről (BB elvárás!), Újabb bankok bevonása átmeneti likviditás biztosítása érdekében.

• • • • • • •

KÖSZÖNJÜK A FIGYELMET! Készítette: BDO Magyarország Tanácsadó Kft. 2011.10.24.

SZENTENDRE ÖNKORMÁNYZATA Reorganizációs terv. Készítette: BDO Magyarország ( eleje szerinti állapot)

Recommend Documents