Relax... it s Miko coffee

*! ! 26 % 2 3 , !' !..5!,2%0/24

Relax ... it’s Miko coffee

GECONSOLIDEERDE KERNCIJFERS

IFRS KERNCIJFERS MIKO-GROEP a) In duizend EUR

Omzet

31.12.2009

31.12.2008

Variatie 2009/2008

111.160

113.328

- 1,91%

Bedrijfsresultaat

11.252

6.831

64,73%

Courante cash-flow

17.835

13.478

32,32%

7.929

4.389

80,66%

Aandeel van de groep in het resultaat

b) Per aandeel

31.12.2009

31.12.2008

Variatie 2009/2008

Gewone winst per aandeel (*)

6,39

3,54

80,52%

Verwaterde winst per aandeel (*)

6,40

3,54

80,79%

(*) Voor de berekeningswijze : zie jaarrekening, toelichting 9.14

2. IFRS KERNCIJFERS PER DIVISIE a) KOFFIE (In duizend EUR)

Omzet Bedrijfsresultaat

b) KUNSTSTOF (In duizend EUR)

Omzet Bedrijfsresultaat

31.12.2009

31.12.2008

Variatie 2009/2008

55.941

56.008

- 0,12%

4.067

3.692

10,16%

31.12.2009

31.12.2008

Variatie 2009/2008

57.102

59.371

- 3,82%

7.290

3.294

121,33%

1

VOORWOORD VAN DE GEDELEGEERD BESTUURDERS


VOORWOORD VAN DE GEDELEGEERD BESTUURDERS 2009 is een uitzonderlijk jaar geworden. Hoewel onze verwachtingen erg onzeker waren gezien de wereldwijde economische toestand, zijn onze resultaten erg goed met een ebit en een ebitda die respectievelijk zijn gestegen met 64,73 % en 26,50 % in vergelijking met 2008. Toegegeven, de scherpe val van de grondstoffenprijzen heeft dit resultaat een stevige duw in de rug gegeven. Zo ondergingen de wereldmarktprijzen voor olie, de basisgrondstof voor onze kunststofverwerkingsafdeling, aanzienlijke dalingen. Maar niet alleen deze externe factoren lagen aan de basis van onze goede resultaten. Het lage consumentenvertrouwen in 2009 had tot gevolg dat het gemiddelde Europese koffieverbruik in de horeca met meer dan 4% daalde. Desondanks bleef de omzet van het koffieservicesegment nagenoeg status quo en groeiden de ebit en ebitda met respectievelijk 10,16 % en 7,06 %. Deze aanzienlijke groei kwam voornamelijk uit Frankrijk waar enkele grote contracten werden binnengehaald, en uit Engeland waar een belangrijke reorganisatie werd doorgevoerd. Ook in België en Nederland hadden we niet te klagen. De omzet wist er goed stand te houden dankzij volgehouden prospectie naar nieuw cliënteel. Deze prospectie werd geholpen door ons duurzame koffiemerk Puro. Landal Green Parks, het grootste groenparkconsortium in Nederland koos voor Puro, net als “The Royal Parks”, die een keten van een twintigtal “kiosks” uitbaten in de grote Londense parken zoals Hyde Park. En ook dichter bij huis, in de gemeente Turnhout, kan nu ook al het personeel dagelijks genieten van een aantal bakjes Puro. Dit maar bij wijze van voorbeelden. Puro is een duurzame koffie, die ons onlangs de “Be fair award” voor het beste nieuwe fairtrade-merk opleverde. Wij waren fier deze onderscheiding te mogen ontvangen uit handen van Minister van Ontwikkelingssamenwerking Michel. Puro is een fairtradekoffie waarvan we 2% van de omzet gebruiken om regenwoud aan te kopen in Ecuador via het Engelse World Land Trust met als erevoorzitter de beroemde natuurdocumentairemaker Sir David Attenborough. Het kunststofverwerkingssegment behaalde in 2009 grote onderscheiding. Omzet, ebit en ebitda evolueerden met respectievelijk -3,82 %, 121,33 % en 41,05 %. Dat de omzet in euro daalde, heeft enkel te maken met de gedaalde olieprijzen: klanten betaalden minder voor het eindproduct.

3


Enkele grote en zeer complexe projecten in de sector van de margarine, die in 2008 werden opgestart, bereikten in 2009 de gewenste productiviteit. De uiterst kritieke productietijden die noodzakelijk zijn voor het competitief produceren van grote volumes werden behaald. Onze diepgaande knowhow en ons dagelijks streven naar optimalisatie liggen hiervan aan de grondslag. Recent werd besloten om de naamgeving van onze kunststofactiviteiten te stroomlijnen en om te dopen tot “MIKO PAC – Thinking outside the box”. Door deze naamswijziging wensen wij de directe link te leggen met moederbedrijf Miko, daar waar onze historische naam dat verband niet toonde. “Thinking outside the box” verwijst naar onze visie om creatief en vooruitstrevend te zijn. We kijken naar 2010 met een wat onzekere bril. Het rommelt zowel op de grondstoffen- als de valutamarkten. Over concrete vooruitzichten kunnen we ons daarom niet uitlaten. Ook de aandelenmarkt is niet stabiel. In die volatiliteit wisten we 2009 evenwel af te klokken met een koers van 43,70 euro, 6 euro meer dan vorig jaar. Ondertussen staat –per midden maart– de koers van Miko boven de 48 euro. Bij deze wensen wij al ons personeel oprecht te danken voor hun inzet. De economische tijden zijn moeilijk. Hun hulp is essentieel. Met dank.

Frans Van Tilborg gedelegeerd bestuurder

4

Frans Michielsen gedelegeerd bestuurder voorzitter

ACTIVITEITENVERSLAG

ACTIVITEITENVERSLAG 1. PROFIEL EN ORGANISATIESTRUCTUUR VAN DE MIKO-GROEP De Miko-groep is sinds 1998 genoteerd op de beurs van Eurolist by Euronext Brussels, en behaalde in 2009 met 631 medewerkers een omzet van ruim 111 miljoen euro.

EVOLUTIE AANTAL MEDEWERKERS

De groep concentreert zich op 2 kern642 631 574 540 activiteiten: koffieservice en kunststof537 503 verpakkingen. Miko evolueerde in de loop van zijn geschiedenis van de geprefereerde koffieleverancier van buurtwinkels en 2004 2005 2006 2007 2008 2009 kruideniers tot de eerste grote specialist in koffie op de out-of-home markt. Sinds de jaren ’70 besloot Miko zich immers op deze markt te concentreren in plaats van grote reclamebudgetten te investeren om op te boksen tegen multinationale spelers die de koffierekken in de warenhuizen domineren.

koffieservice

koffieservice & kunststofverwerking

B

koffieservice

NL F UK

D PL CZ SK AUS

Miko NV Miko Coffee Service NV Miko Koffie Service BV Miko Café Service SA Miko Coffee Ltd Miko Coffee South West Ltd Miko Coffee North West Ltd Cornish Coffee Ltd Leo Coffee GmbH. Miko Kawa Sp. z o.o. Miko Kava s.r.o. Miko Kava s.r.o. Beverage Marketing Australia Ltd

kunststofverwerking B

D PL

MPC-DG Plastics NV Mepaco NV Grispa NV MPC-HORDIJK Verpackungen GmbH. MPC-MCO Sp. z o.o.

Australië

Deze out-of-home markt bestaat uit drie segmenten: de horeca en de kantoren- en bedrijvenmarkt. Miko levert geïntegreerde oplossingen voor warme en koude dranken. Een professionele koffiemachine wordt ter beschikking van de klant gesteld, en via goed georganiseerde telemarketing zorgt Miko voor de nodige technische en logistieke ondersteuning. In ruil daarvoor neemt de klant een minimumhoeveelheid koffie af.

5

ACTIVITEITENVERSLAG

Deze formule bleek een succes en Miko kan met recht en reden zeggen dat het geen kilo’s maar koppen koffie verkoopt. Al snel werd de formule dan ook geëxporteerd naar andere landen. Miko heeft op dit moment eigen verkoopvestigingen in het Verenigd Koninkrijk, Frankrijk, Nederland, Duitsland, Polen, Tsjechië, Slowakije en Australië. Bovendien verkoopt Miko zijn koffieconcepten via onafhankelijke verdelers in onder meer Ierland, Finland, Hongarije, Roemenië, Bulgarije, Slovenië, Estland, Griekenland, Turkije, Canada, Zuid-Afrika, Suriname en de Nederlandse Antillen.

In 1958 lanceerde Miko op de Brusselse Wereldtentoonstelling de éénkopskoffiefilter. Het filterrokje, dat uit kunststof gemaakt werd, moest kunnen weerstaan aan de temperatuur van kokend water waarmee koffie gezet wordt. Omdat de techniek om het filterrokje nog niet bestond, heeft Miko deze zelf ontwikkeld. Hiervoor koos Miko voor het materiaal polypropyleen. De nieuwe knowhow werd daarna ook gebruikt om verpakkingen te produceren. Op die manier groeide de kunststofactiviteit uit tot een onafhankelijke kernactiviteit binnen de Miko-groep. Het aandeel van de kunststofafdeling in de groepsomzet oversteeg in 2008 voor het eerst dat van de koffie. MPC-DG Plastics, de Belgische kunststofpoot van de Miko-groep, gebruikt in hoofdzaak twee technologieën.

OMZETSAMENSTELLING Kunststof 50,20 %

In de ultramoderne spuitgietafdeling worden kunststofkorrels gesmolten en onder hoge druk in matrijzen gespoten. Om mooi bedrukte verpakkingen te maken, ontwikkelde MPC-DG Plastics de “in-mouldKoffie labelling”-technologie (IML). Met een robot 49,80% wordt een etiket uit kunststof in de matrijs gelegd, waarrond vervolgens dezelfde kunststof gespoten wordt. Dit leidt tot een eindproduct van hoge kwaliteit, dat volledig recycleerbaar is.

6

ACTIVITEITENVERSLAG

De gestage groei van MPC-DG Plastics leidde ertoe dat extra capaciteit noodzakelijk werd. Omdat Centraal- en Oost-Europa steeds belangrijkere afzetmarkten vormden, koos MPCDG Plastics ervoor haar productie naar het oosten uit te breiden. Dit gebeurde door de overname van MCO in Polen. Nu staat er een moderne spuitgietfabriek, die net als haar Belgische evenknie blijft groeien en uitbreiden. De tweede technologie die MPC-DG Plastics in huis heeft is thermoforming, waarbij kunststofkorrels eerst tot een folie worden geëxtrudeerd, waarna de verwarmde folie in een matrijs in een definitieve vorm wordt geperst. Alle restjes van de folie worden herverwerkt in de productie, zodat deze techniek volledig afvalvrij is.

Met dit procédé worden voornamelijk dozen en schaaltjes voor kant-en-klare maaltijden gemaakt. Deze markt blijft almaar groeien in deze tijden van éénpersoonsgezinnen en gezinnen waar beide partners werken. Omdat deze verpakkingen zo succesvol zijn in Duitsland, werd daar een dochteronderneming opgericht die de verkoop op de enorme Duitse markt voor haar rekening neemt.

7

ACTIVITEITENVERSLAG

DE NIEUWE GROEPSSTRUCTUUR

COFFEE 100 % (*)

Miko Koffie NV België

100 % (*)

Miko Coffee Service NV België

99,96 %

Miko Café Service SA Frankrijk

100 %

Miko Koffie Service BV Nederland

100 %

Miko Coffee Ltd Verenigd Koninkrijk

100 %

Miko Coffee South West Ltd Verenigd Koninkrijk

(*)

8

89 %

Miko Coffee North West Ltd Verenigd Koninkrijk

Waar de wetgeving omwille van de gekozen vennootschapsvorm meerdere aandeelhouders voorschrijft, is 1 aandeel in eigendom overgedragen aan de familiale holding MIKO Holding NV als tweede aandeelhouder van de vennootschap.

100 %

Miko Kava s.r.o. Tsjechië

100 %

Cornish Coffee Co Ltd Verenigd Koninkrijk

ACTIVITEITENVERSLAG

Miko NV België

PACKAGING 100 % (*)

MPC-DG Plastics NV België

75 %

Miko Kava s.r.o. Slowakije

49 %

Miko Leo Coffee GmbH. Duitsland

51 %

Beverage Marketing Ltd Australië

100 % (*)

70 %

100 %

100 % (*)

Mepaco NV België

MPC-HORDIJK GmbH. Duitsland

MPC-MCO Sp. z o.o. Polen

Grispa NV België

9

ACTIVITEITENVERSLAG

2. EVALUATIE VAN DE KOFFIESERVICEAFDELING De omzet van de koffieserviceafdeling bedroeg in 2009 ongeveer 56 miljoen euro. Dit komt neer op een status quo ten opzichte van vorig jaar, en dit ondanks de wereldwijde zware economische crisis. 2.1. Investeringen De totale investeringen in de koffieserviceafdeling bedroegen in 2009 2,9 miljoen euro. Zoals elk jaar werd dit bedrag voornamelijk besteed aan de aankoop van koffiemachines, die vervolgens in huur of bruikleen werden geplaatst bij onze klanten. 2.2. Belangrijke gebeurtenissen in 2009 Na een jaar waarin verschillende overnames werden gedaan en nieuwe projecten werden opgestart, concentreerde de koffieserviceafdeling zich in 2009 op het integreren en verder uitbouwen van haar activiteiten. 2.2.1. Succesvolle implementatie van GrandMilano Het “GrandMilano” koffieconcept, dat gericht is op het topsegment van de horecamarkt en in 2008 werd gelanceerd, werd in 2009 met succes verder geïmplementeerd. Dit concept is gebaseerd op een innovatief bruikleenconcept met creditsysteem. Er werd eveneens een specifiek gamma porselein gecreëerd. 2.2.2. Verdere uitbouw van Puro De duurzame koffie Puro blijft jaar na jaar groeien. De omzet van de Purokoffie steeg met 23% ten opzichte van 2008. Deze mooie groei werd behaald door de verdere uitbouw van de globale, internationale marktaanpak met het Puroconcept, die gericht is op specifieke doelgroepen: bedrijven, horeca, gemeentebesturen en scholen. Zo kon Miko zowel in België als internationaal een aantal opvallende nieuwe klanten noteren: de stad Turnhout, het OCMW van Geel, het arboretum van Kalmthout, het kabinet van Vlaams minister-president Peeters, Landal GreenParks (Nederland), Orlen tankstations (Polen). Ook op het gebied van e-commerce werden nieuwe stappen gezet. Er werd een samenwerking opgestart met een webwinkel in Engeland voor de verkoop van Purokoffie aan particulieren, en Puro werd opgenomen op verschillende fairtradewebsites. De eigen Purowebsite werd volledig vernieuwd.

10

ACTIVITEITENVERSLAG

Het blijft de ambitie van Miko Coffee Service om op termijn ook te streven naar een sterke aanwezigheid van Puro bij het horecacliënteel. Miko was alvast met een opvallende Purostand aanwezig op Horeca Expo Gent. Het Purogamma werd dit jaar uitgebreid met onder meer Puro Vending Chocolade, Puro Fairtrade Chocolade, Puro Espresso Pods, Puro Instant Coffeesticks en Puro Ripple Cups.

Be fair award “Beste nieuwe fairtrademerk” Als bekroning voor het succes van Puro ontving Miko op 6 oktober 2009 uit de handen van Minister van Ontwikkelingssamenwerking Michel de Be Fair Award voor “Beste nieuwe fairtrademerk”. De jury loofde het innovatieve karakter van Puro. Miko ontwikkelde immers als eerste koffieverkoper een productengamma dat voor 100% uit fairtradekoffie en -thee bestaat. Bovendien legde de jury er de nadruk op dat bij Puro fairtrade en duurzame handel hand in hand gaan, doordat 2% van de omzet van Puro geschonken wordt aan het World Land Trust van Sir David Attenborough en zo gebruikt wordt voor de bescherming van het Zuid-Amerikaanse regenwoud. De toekenning van deze prijs vormt een mooie erkenning voor onze inspanningen op dit vlak en leverde ook heel wat positieve persaandacht op. Miko investeerde ook stevig in de sponsoring en ondersteuning van verschillende lokale en regionale projecten teneinde de naambekendheid van het merk te vergroten (Filmfestival Open Doek Turnhout, Trading Minds, Nature For Life, Nocturne van VKW Kempen, …). Er werd actief deelgenomen aan verschillende projecten van Max Havelaar (Week van de Fairtrade, Fairtrade@work, …) en aan de Fairtrade-beurs in Sint-Truiden. Ook investeert Miko in Congo in ontpulpinstallaties om de kwaliteit van de koffie daar te verbeteren. Dit gebeurt in samenwerking met CDI Bwamanda.

11

ACTIVITEITENVERSLAG

2.2.3. Integratie van de vestigingen in het Verenigd Koninkrijk De integratie van de verschillende vestigingen in het Verenigd Koninkrijk werd voortgezet. Miko Coffee North West Ltd, Miko Northern Ltd en Café Sienna Ltd fuseerden tot één vennootschap, waarna tevens een kapitaalverhoging werd doorgevoerd. Deze Engelse vestigingen schakelden over op het SAP-systeem dat binnen de Miko-groep gebruikt wordt. Tot nu toe werden vier verschillende softwaresystemen gebruikt. Deze maatregelen leveren op termijn operationele synergieën en kostenbesparingen op, en dit vooral op het logistieke en administratieve vlak.

2.3. Landelijke ontwikkeling 2.3.1. België 2.3.1.1. Office Coffee Service (OCS) Het commerciële centrum werd omwille van logistieke redenen overgebracht van Zaventem naar Mechelen. Het nieuwe pand op de Industriezone Noord te Mechelen voldoet beter aan de logistieke en functionele vereisten. Tegelijk werd de maatschappelijke zetel verplaatst van Zaventem naar Turnhout. De economische crisis had zeker een negatief effect op de omzetontwikkeling binnen het OCS-segment, doordat bedrijven de deuren sloten of minder personeel in dienst hadden. Desondanks slaagde MCS er toch in om heel wat mooie nieuwe klanten binnen te halen. Door deze extra inspanningen bleef de omzet binnen het segment nagenoeg status quo in vergelijking met 2008. Het gamma “gezonde” producten en frisdranken werd gevoelig uitgebreid, met het oog op een betere marktpenetratie bij scholen en bedrijven. Het televerkoopteam werd verder geprofessionaliseerd met het oog op het genereren van grotere bestellingen en het reduceren van de leveringsfrequentie bij de klant. Een Global Routing System werd geïmplementeerd om de logistieke service te optimaliseren. Creatieve nieuwe commerciële concepten werden uitgewerkt, waarbij uitgegaan wordt van de combinatie van huur en koffieafname. Tenslotte werden een aantal samenwerkingsakkoorden gesloten voor de divisies catering en fullservice.

12

ACTIVITEITENVERSLAG

2.3.1.2. Horeca In het horecasegment wist Miko Coffee Service groei te realiseren, en dit ondanks de klappen die de horecasector moest incasseren ten gevolge van de economische crisis. Dit resultaat is mede te danken aan de succesvolle implementatie van het “GrandMilano” koffieconcept, waarrond een specifieke imagocampagne werd gevoerd. In het horecasegment ligt het risico op insolvabele klanten traditioneel relatief hoog. Door de invoering van een systematische screeningprocedure wordt hierop beter geanticipeerd. Er werden specifieke verkoopinspanningen geleverd om de relatief hoge voorraad aan tweedehandstoestellen in de markt te plaatsen. Eind 2009 was deze stock quasi volledig in de markt geplaatst. Het gamma espressotoestellen werd verder geuniformiseerd in functie van de marktbehoefte en de stockopvolging. Uiteraard was Miko ook dit jaar aanwezig op de belangrijkste nationale en regionale horecabeurzen: Horeca Expo Gent (waar de nieuwe verpakking van Bruynooghe werd voorgesteld), Horecatel Marche-en-Famenne, Horeca Boulevard Oostende, het Nationaal Congres der Bierhandelaars. De uitstraling van het merk werd verhoogd door een aantal opvallende nieuwe klanten. Tevens werden verschillende belangrijke evenementen gesponsord: Winterland Hasselt, Kerstmarkt Gent, IJssculpturenfestival Brugge, Superprestige Cyclocross Diegem, enzovoort. 2.3.2. Verenigd Koninkrijk Miko is in het Verenigd Koninkrijk aanwezig met een hoofdkwartier in Surrey ten zuidwesten van Londen, drie grotere regionale vestigingen en vijf kleinere depots. Zo heeft Miko UK één van de meest veelomvattende netwerken in de Engelse koffiemarkt, hetgeen haar in staat stelt om zijn doelstellingen op middellange en lange termijn na te streven, namelijk het doen groeien van het marktaandeel in de dynamische Engelse koffiemarkt en het zich profileren als “one-stop-shop”-koffieservicespecialist voor de “out-of-home”-markt met een nationale merkbekendheid maar ook met een sterke lokale verankering.

13

ACTIVITEITENVERSLAG

Miko Coffee Ltd Miko Coffee South West Ltd Cornish Coffee Ltd Miko Coffee North West Ltd

Om het zwakke Pond en de verergering van de economische crisis te bestrijden, heeft Miko UK in de tweede helft van 2008 zijn voorzorgen genomen door kosten te verminderen, nietessentiële uitgaven uit te stellen en een herstructurering door te voeren die tot een grotere efficiëntie leidde. De overheadkosten werden verminderd in alle vestigingen en de productiviteit werd verhoogd door vrijwillige verlenging van de wekelijkse arbeidsduur. Er werden tevens klanten overgedragen tussen de verschillende regionale vestigingen om te besparen op logistiek en service. Door de vier bestaande vestigingen in het noorden van Engeland te integreren tot twee zetels, en zo kosten te besparen en de efficiëntie te verhogen, legde Miko UK zijn positie als één van de sterkste koffieservicebedrijven in die regio vast.

In november 2009 schakelden alle noordelijke vestigingen over op SAP, het IT-systeem dat door alle Miko-vestigingen wordt gebruikt. Dit vraagt grote inspanningen op korte termijn, maar zal op termijn zeker zijn vruchten afwerpen. Ondanks de economische omstandigheden, die tot een vermindering van de koffieconsumptie per gebruiker leidden, slaagde Miko UK erin de verkopen te doen groeien en de marges te verhogen. Deze resultaten werden behaald dankzij een combinatie van nieuwe klanten, het uitbreiden van het productengamma bij bestaande klanten en een sterke focus op het behouden van de bestaande klanten. Enkele opvallende successen waren de nieuwe contracten met prestigieuze klanten zoals The Royal Parks in Londen (met onder meer Hyde Park en St. James Park), Virgin Active fitnesszalen in Londen, Hard Rock Café in heel het land, verscheidene nieuwe Colleges aan de universiteit van Cambridge en ook het British Museum.

14

ACTIVITEITENVERSLAG

Er werden verschillende nieuwe producten geïntroduceerd, met onder meer een gamma suikerzakjes voor hotels.

Puro Bedroom Sachets Decaff

Puro Bedroom Sachets Colombian

Puro Flatsticks Brown

Vele nieuwe klanten kiezen voor Purokoffie, aangezien de trend naar ethisch bewustzijn en fairtrade in de koffie-industrie steeds sterker wordt. 2.3.3. Frankrijk De verkopen in Frankrijk worden georganiseerd via partnerships met verschillende netwerken van gespecialiseerde distributeurs. Door de wijziging van de wet-Galland werd overgeschakeld van ristorno’s op het einde van elk jaar naar nettoprijzen, hetgeen de omzet omlaag duwt. Desondanks werd er een omzetstijging gerealiseerd. Om de producten onder de aandacht te brengen werd door de medewerkers van de verkoopspartners elke maand één of meerdere producten uit het gamma gepresenteerd aan hun contacten. Een nieuwe contractformule (koffie, machine en service) werd uitgetest en werd bijzonder positief onthaald door de cateringbedrijven, hetgeen zal leiden tot de uitbreiding van deze nieuwe formule tot andere spelers op de “out-of-home”-markt. In de bakkerij- en patisseriemarkt is de aanwezigheid van Miko vergroot dankzij nieuwe samenwerkingen met distributeurs. Sinds het einde van het jaar 2009 worden nieuwe volautomatische espressomachines in de markt geplaatst in de regio rond Parijs. In deze sector is Miko Frankrijk nu in staat om in te spelen op de koffiebehoeften van zowel de horeca als de ondernemingen. 2.3.4. Duitsland De door Miko-Leo ingeslagen weg van het verdelen via de gespecialiseerde koffiegroothandel werd doorgezet in 2009. Dit resulteerde in een groei van het koffievolume. In een markt waar de prijsdruk zeer groot is en de marges dus klein zijn, is desondanks een grote rendabiliteitsverbetering bereikt. Het operationele verlies is verkleind en er mag gehoopt worden in 2010 break-even te draaien. De ombouw van het Leo-merk naar Miko is in 2009 afgerond. Onder meer de universiteit van Rostock stapte over naar Miko-koffie.

15

ACTIVITEITENVERSLAG

2.3.5. Nederland Einde 2009 werd een groot distributiecontract afgesloten met Ten Haef – GEHO. Tevens schakelde Landal Green Parks, een grote keten van recreatieparken, over op Purokoffie. Op 1 december 2009 trad Koen Van Zon aan als nieuwe directeur van Miko Koffie Service Nederland. Hij volgt Marcel Lammerée op, de stichter van het bedrijf, die zich op andere projecten binnen de Miko-groep zal gaan toeleggen.

2.3.6. Polen In Polen werd het bestaande contract met de grootste keten van benzinestations met twee jaar verlengd, goed voor 100 ton koffie per jaar. Naast de bestaande samenwerking met “Beyond the Bean”, werd een nieuwe samenwerking opgestart met het theebedrijf “Island Rose”. 2.3.7. Tsjechië en Slowakije Zowel in Tsjechië als Slowakije sloeg de crisis in 2009 hard toe. In beide landen zagen we lagere bestellingen van bedrijven en horeca, onze traditionele afzetmarkten. Ook het toerisme kreeg er rake klappen. 2.3.8. Australië Miko Coffee Australia, het eerste koffieservicefiliaal buiten Europa, wist in 2009 een mooie groei neer te zetten. De focus ligt op espressoconcepten die aan de horeca worden aangeboden. Het kantoor en het magazijn zijn gelegen aan de Sunshine Coast, de meest nabijgelegen grote stad is Brisbane. Aangezien telkens een reistijd van 2 uur moet worden overbrugd om in Brisbane service te verlenen, werd in 2009 een test gedaan met de opening van een kleine logistieke unit in Brisbane. Dit zal verder geëvalueerd worden in 2010.

16

ACTIVITEITENVERSLAG

2.3.9. Export De exportafdeling vond toegang tot 3 nieuwe exportlanden met het Puroconcept. In Ierland heeft de Purokoffie veel succes. We kunnen onder meer de prestigieuze Galway University tot onze klanten rekenen. Voor het eerst is Miko aanwezig in Finland. Ook deze nieuwe markt is te danken aan Puro. In Estland werd een goede start gemaakt in de samenwerking met twee nieuwe verdelers, andermaal met Puro.

3. EVALUATIE VAN DE KUNSTSTOFVERWERKINGSAFDELING 3.1. Investeringen In 2009 bedroegen de investeringen ruim 2,8 miljoen euro. 3.2. Belangrijke ontwikkelingen in 2009 3.2.1. Algemene evolutie van de activiteiten De in 1974 opgerichte kunststoftak evolueerde in 2009 naar 50 % van het omzetcijfer van de Miko-groep, en dit vooral door het binnenhalen van grote projecten voor internationale spelers. De vier bedrijven (MPC-DG Plastics, Mepaco, MPC-HORDIJK (Duitsland) en MPC-MCO (Polen)) noteerden gezamenlijk een gezonde evolutie van de resultaten. Van het totale omzetcijfer bij MPC-DG Plastics is 75% afkomstig uit export, wat MPC-DG Plastics een zeer internationale uitstraling geeft in haar vakgebied, namelijk het produceren van hoogwaardige verpakkingen voor voedingsproducenten. De wil van MPC-DG Plastics om jaarlijks haar groeicijfers waar te maken dwong haar op zoek te gaan naar nieuwe bijkomende markten en dit met positieve resultaten. De plotse daling van de grondstofprijzen werd aan het cliënteel doorgerekend en had dus gevolgen voor het omzetcijfer, maar de productie in België steeg van 412 miljoen naar 489 miljoen eenheden (+18,69%). Het feit dat dergelijke aantallen geproduceerd moesten worden, noopte de kunststoftak tot verdere investeringen in de uitbouw van haar kwaliteitssysteem, niet alleen door bijkomend personeel, maar tevens door het investeren in camerabewaking van de geproduceerde producten. Het menselijk oog kan immers de snelheid waarmee de producten uit de matrijzen komen niet meer volgen. Hierdoor kan MPC-DG Plastics een perfecte kwaliteit garanderen. Een duidelijke evolutie is tevens waar te nemen in de investeringen in machines. De machines die momenteel worden aangekocht zijn tweemaal krachtiger dan die van vijf jaar geleden, hetgeen de productiviteit gevoelig doet toenemen.

17

ACTIVITEITENVERSLAG

Door de perfectionering van de matrijzen en de robotbouw is er ook een duidelijke evolutie naar meervoudige matrijzen. Vandaag slaagt MPC-DG Plastics erin om met 12-voudige matrijzen een in-mould-labelling-bakje te maken in 5 seconden. De klanten worden voortdurend veeleisender en de toleranties worden steeds kleiner. Van alle componenten van de verpakkingen moet de traceerbaarheid gegarandeerd worden. De verpakkingen moeten voldoen aan alle verschillende wetgevingen in de diverse landen waarnaar onze producten geëxporteerd worden. Ook is een zeer hoge flexibiliteit noodzakelijk om just in time leveringen dagdagelijks waar te maken. De kwaliteitsaudits, uitgevoerd door de klanten, gaven in 2009 een zeer gunstig resultaat. 3.2.2. Nieuwe naam, logo en slogan Doordat de naam MPC-DG Plastics moeilijk in de mond lag voor onze buitenlandse klanten, en bijna niemand de betekenis van deze letters kende (“Miko Plastic Center en De Geest Plastics“), werd gezocht naar een naam die duidelijker aangeeft waar de onderneming voor staat. Na een lange analyse is de beslissing genomen te kiezen voor MIKO PAC met als slogan “Thinking outside the box”. Deze slogan benadrukt vooral de creativiteit naar nieuwe verpakkingen toe. Ook zal het door de nieuwe naam voor de buitenwereld duidelijker worden dat de Miko-groep zich focust op twee takken: koffieservice en kunststofverpakkingen. 3.3. België 3.3.1. Plannen voor een nieuw logistiek centrum Precies om een optimale toelevering aan ons cliënteel te garanderen werd al in 2008 besloten tot de bouw van een nieuw logistiek centrum. Klanten willen alleen nog een minimale stock financieren. Om het nieuwe gebouw zo snel mogelijk in gebruik te kunnen nemen, werd nu al met architecten het volledige ontwerp van dit centrum op papier gezet, zodat geen tijd meer verloren gaat op het moment dat alle administratieve formaliteiten vervuld zijn.

18

ACTIVITEITENVERSLAG

De capaciteit van het nieuwe magazijn zal in de beginfase 12.000 palletplaatsen bedragen, waardoor er plaats vrijkomt in de huidige gebouwen om bestaande magazijnruimte om te vormen naar productieruimte. Tevens zal er voldoende ruimte voorzien worden om de nood aan bijkomende kantoren in te vullen. Elk nieuw project in de plasticdivisie vereist telkens een investering in machines, robots en matrijzen; productieruimte is dus een essentieel element in de verdere uitbouw van de activiteiten van MPC-DG Plastics. 3.3.2. Thermoforming De thermoformingafdeling kende een duidelijke evolutie naar meer en milieubewuster produceren. De doelstelling hier is om zo weinig mogelijk plastic als grondstof te gebruiken en toch een heel performant product te realiseren. MPC-DG Plastics slaagde in deze doelstelling door investeringen in nieuwe matrijzen die door hun profieluitvoering toelaten een beduidend lichter product op de markt te brengen en toch voor 100% te voldoen aan de compressie- en stabiliteitseisen van de klant. Dit levert een materiaalbesparing van 20% op. De proeven met composteerbare grondstoffen werden voortgezet om klaar te zijn van zodra de klant daadwerkelijk een dergelijk product wenst te realiseren. Er werd geïnvesteerd in een co-extrusie, hetgeen zowel ten goede kwam aan de kwaliteit als aan de kwantiteit van de output.

Het thermoformeren van producten is namelijk een tweestappenproces: eerst het extruderen van een folie op de gewenste filmdikte en dan het “dieptrekken” van deze folie op thermoformmachines. De geproduceerde hoeveelheden werden gevoelig vermeerderd door het afsluiten van een contract met een Zweeds bedrijf, zodat MPC-DG Plastics een totaal nieuw gamma van trays voor de kant-en-klaar maaltijden kan aanbieden. Ook met een Duitse restaurantketen werd een project gerealiseerd voor meeneemverpakkingen voor culinaire maaltijden die thuis door opwarmen in de microgolfoven kunnen worden klaargemaakt.

19

ACTIVITEITENVERSLAG

3.3.3. Spuitgieterij In de spuitgietafdeling is de groei van de aantallen vooral toe te schrijven aan de verdere uitbouw van de eerder ontgonnen markten, zijnde margarine en “health care”- producten. Voor de margarinemarkt was de eerste stap de productie van 2 kg-verpakkingen voor de Engelse markt, dan de 1 kg-verpakking voor de Belgische markt, vervolgens de 250 g verpakkingen voor de Duitse markt, en nu een 500 g-verpakking voor de Nederlandse markt. Er werd een contract afgesloten om over meerdere jaren meer dan 100 miljoen producten te realiseren.

Ook in de “health care”-producten werd succes geboekt met de uitbreiding van dozen voor de “bubble”-wasproducten. We speelden zo in op de tendens van het gebruik van voorgedoseerde wasproducten in plaats van flessen met doseerdoppen. Tevens is duidelijk te merken dat MPC-DG Plastics, door nieuwe markten aan te boren, meer geconsulteerd wordt om mee te doen aan prijsaanbiedingen voor deze producten. Er mag verwacht worden dat dit in de toekomst zijn vruchten zal afwerpen. Het feit dat de groei van de kunststofafdeling als een constante kan gezien worden duidt op een volgehouden drive om de klanten ten volle ten dienste te zijn en een zeer hoog niveau van kwaliteit te handhaven. Door het feit dat de kunststoftak de mogelijkheid van diverse productielocaties aan de klant kan aanbieden is zij een gewilde bruid geworden, vooral omdat transport een belangrijke kostprijsfactor is. 3.3.4. Grispa Het in 2008 overgenomen Grispa te Houthalen is van een zwaar verlieslatend bedrijf geëvolueerd naar een winstgevende onderneming. Het engagement van het management was dit bedrijf in twee jaar tijd uit de rode cijfers te halen door het wegsnijden van niet renderende producties, het optimaliseren van het productieapparaat, en een optimaal inzetten van arbeid. Grispa is zoals MPC-DG Plastics te Turnhout een bedrijf gespecialiseerd in de techniek van spuitgieten van verpakkingen. Bij Grispa wordt meer de nadruk gelegd op het produceren van kleinere reeksen om flexibeler in te spelen op de vragen van de markt, en is de vrijgekomen productiecapaciteit ten volle benut voor het produceren van bijkomende orders. Het omzetcijfer is weliswaar gedaald, maar de producties die overbleven gaven een beter rendement.

20

ACTIVITEITENVERSLAG

3.4. Duitsland De omzet van MPC-HORDIJK daalde licht ten opzichte van 2008. De grootste klanten ondervonden de gevolgen van de economische crisis en verloren aldus omzet. Bovendien kreeg MPC-HORDIJK te kampen met een agressieve prijsaanval van een Duitse concurrent. MPC-HORDIJK was met een eigen stand aanwezig op de Freshconex-beurs in Berlijn. Dit leverde een aantal nieuwe klanten op.

3.5. Polen MPC-MCO zette in 2009 een zeer sterk resultaat neer. De omzet steeg met meer dan 50%. Deze stijging deed zich zowel in de lokale markt (Polen) als op de exportmarkt voor. De groei in de lokale markt kan grotendeels worden toegeschreven aan het opgestart project van margarinevlootjes voor de Poolse markt.

21

ACTIVITEITENVERSLAG

De groei in de exportmarkt werd gerealiseerd door te focussen op de productie van roomijsverpakkingen voor Duitsland. Ondanks deze sterke groei konden de vaste kosten constant gehouden worden, hetgeen het resultaat uiteraard ten goede kwam. Daarnaast steeg de rendabiliteit door het investeren in verdere automatisering. De EBITDA steeg maar liefst met 57,5%. Om de rendabiliteit verder op te drijven werd in 2009 een nieuw pakket vervangsinvesteringen goedgekeurd. Ook dit jaar wist MPC-MCO een primeur neer te zetten binnen Polen door zich als eerste verpakkingsproducent aan te sluiten bij het Sedex (Supplier-Ethical Data Exchange) platform. Na een positieve audit werd het bedrijf erkend als een partner die belang hecht aan een ethische organisatie en supply chain. MPC-MCO en haar internationale handelspartners hechten hier zeer veel belang aan.

4. HUMAN RESOURCES 4.1. The Winning Team De Miko-groep besloot om ook in tijden van economische crisis verder te investeren in toekomstige groei door te werken aan de versterking van het management van de groeiende kunststoftak (MPC-DG Plastics). We stelden ons de vraag: Hoe pakken we als managementteam de toekomst aan? Er werden een aantal doelstellingen geformuleerd die we verfijnd en uitgediept wilden zien om te streven naar meer effectiviteit als managementteam. Voor de verfijning en uitdieping van de doelstellingen werd gebruik gemaakt van een “Nature Linked Management Training”. Wij geloven immers in het oud Chinees gezegde: “Als je het me vertelt, dan vergeet ik het. Als je het me laat zien, onthou ik het misschien. Als je me erbij betrekt, dan begrijp ik het.” De voorbereiding van deze effectiviteitstraining voor de managers bestond uit een gesprek met elk managementlid onder leiding van een senior trainer, om een breed beeld te krijgen van het huidige functioneren van het managementteam, de wederzijdse verwachtingen omtrent de training, en de mindset van elke manager aan het begin van het trainingstraject. Op basis hiervan werd een op maat gemaakt trainingstraject uitgestippeld met een weloverwogen keuze van theoretische backbones die naadloos aansluiten bij de noden én de cultuur van MPC-DG Plastics en de waarden van de Miko-groep: “PLEZIER” – Positivisme, Luisteren, Enthousiasme, Zekerheid, Initiatief, Engagement, Respect. Tijdens de workshops werd de natuur als veilige leeromgeving gebruikt waar deelnemers geconfronteerd werden met hun ware natuur, hun gedrag en hun denkpatronen. Tijdens de feedbacksessies na elke workshop, kregen de

22

ACTIVITEITENVERSLAG

managers zowel op individueel niveau als op teamniveau een spiegel voorgehouden, zodat ze een beter inzicht kregen in hun gedrag, communicatiestijl en leiderschapsstijl. De trainers trokken steeds de parallel met het dagdagelijkse bedrijfsleven. Op het einde van de training werd gefocust op het opstellen van een individueel en collectief actieplan. Hiervoor werden tools aangereikt om het actieplan in de toekomst levend te houden. Door deze effectiviteitstraining is een aanzet gegeven om verder te ontwikkelen naar een “winning team” dat klaargestoomd wordt om MPC-DG Plastics en zijn medewerkers een mooi toekomstperspectief te geven. Ieder managementlid neemt de verantwoordelijkheid op zich om tot een continu leer- en verbeterproces te komen. 4.2. Opleiding voor after-sales medewerkers Miko Coffee Service is een serviceorganisatie die ten dienste staat van de klant. We maken het verschil met onze concurrenten door ons elke dag opnieuw te gedragen naar de uitspraak “Klant is koning”. Dit is niet altijd een gemakkelijke opdracht. Correct reageren in alle omstandigheden is gemakkelijker gezegd dan gedaan, want “Wat is correct reageren?”, “Hoe moet ik me dan gedragen?”. Iedereen handelt hierin zoals hij dit zelf aanvoelt. Er werd beslist om in 2009 te investeren in een professionele begeleiding, onder het motto Hoe omgaan met interne/externe klantcontacten op een effectieve & positieve manier? Door een interne bevraging bij de after-sales medewerkers, gefocust op concrete klantenervaringen, wensen en prioriteiten, werd een op maat gemaakte training opgebouwd die praktisch toepasbaar is. De opleiding ”Effectief en positief communiceren in moeilijke gesprekken” werd een opleiding rond klantgericht en resultaatgericht communiceren. Voor elk van de deelnemers geldt dat ze zich veel meer bewust zijn geworden van het belang en de impact van de vorm van communicatie: hoe men iets zegt, overstijgt het belang van wat men zegt. Men slaagt erin bepaalde communicatietechnieken in klantencommunicatie toe te passen en beseft dat wanneer betrokkenheid en emoties oplopen, er voldoende alertheid aan de dag moet worden gelegd om niet in de valkuilen van frustraties en eigenbelang te trappen. Deze opleiding werd in maart 2009 georganiseerd en kent een on-the-job vervolg in de after-sales-vergaderingen. Andere belangrijke opleidingen waarin Miko in 2009 investeerde zijn: blussen met kleine blusmiddelen, EHBO, coaching aan eerstelijnsleidinggevenden, Nederlands op de werkvloer voor allochtone medewerkers, … Kortom één voor één opleidingen die bijdragen tot de verdere groei en ontwikkeling van de Miko-groep en zijn medewerkers.

23

ACTIVITEITENVERSLAG

5. MILIEU- EN VEILIGHEIDSBELEID 5.1. Milieu Bij het afleveren van de nieuwe milieuvergunning voor MPC-DG Plastics werd door de dienst milieuvergunningen als bijzondere voorwaarde gesteld dat de exploitant een akoestische controlemeting moet uitvoeren. Een erkend geluidsdeskundige werd aangesteld om een langdurige geluidsmeting uit te voeren. In de zomerperiode en bij maximale productiviteit werd de mogelijke geluidshinder voor de omgeving geïnventariseerd. Uit de praktische geluidsmetingen blijkt dat MPC-DG Plastics ruim voldoet aan de gestelde milieukwaliteitsnormen in het Vlarem. Onze buren kunnen dus op hun twee oren slapen…

Gelijktijdig met de aanvraag van de stedenbouwkundige vergunning voor de uitbreiding van het distributiecentrum van MPC-DG Plastics werd de milieuvergunningsaanvraag gelanceerd. Om de omwonenden te informeren werd op initiatief van MPC-DG Plastics in de loop van het openbaar onderzoek een informatievergadering gehouden. Eind november werd in de gebouwen van Miko een verduidelijking gegeven van de uitbreidingsplannen, met een omschrijving van de milieuimpact. Het volledige uitbreidingsplan werd met luchtfoto’s en plannen van het gebouw toegelicht en praktische vragen van de buurt werden beantwoord. Het ingediende milieuvergunningsdossier voor de uitbreiding vervolgt de administratieve molen van een standaard aanvraagprocedure waardoor een definitieve uitspraak mag verwacht worden in het voorjaar 2010. 5.2. Veiligheid Bij Miko Koffie werd een brandevacuatie ingeoefend op basis van een fictieve brand aan een las op de LC-productiemachine op de eerste verdieping. Bij de plotse melding van een vuurhaard wordt van de werknemers verwacht dat ze gepast reageren: het uitvoeren van een specifieke blusactie, maar ook het waarschuwen van de andere werknemers en het opstarten van een evacuatie. Gelijktijdig werden de nieuwe veiligheidsinstructies voor het gecontroleerd stoppen van de koffiebrander in de praktijk getest. “In het heetst van de strijd” werd één werkneemster aangeduid om een letsel aan het been te suggereren waardoor de interactie met de evacuatie kon worden ingeoefend. Het opgezet spel werd zeer goed meegespeeld zodat de crisissituatie zo reëel mogelijk kon ingeoefend worden. Dergelijke oefeningen bewijzen hun nut voor de dag dat het geen oefening is maar wel een echte brand. Bij een brand aan een acethyleenfles in het atelier van MPC-DG Plastics werd de brandende fles door de interne brandweerploeg deskundig met bluswater gekoeld. De vuurhaard bleef hierdoor onder controle tot de brandweer ter plaatse was. Om geen onnodige risico’s te nemen werd besloten tot een totale evacuatie van de productieafdeling.

24

ACTIVITEITENVERSLAG

Bij Miko Coffee Service in Kortrijk werd de brandveiligheid verbeterd door het verhuizen van het laadstation van de heftrucks vanuit het magazijn naar een locatie tegen de buitenmuur. In het magazijn in Mechelen werden bij de installatie van de rekken in het magazijn ook de vluchtwegen voor het personeel uitgewerkt met behulp van pictogrammen. De evacuatieplannen met een aanduiding van de vluchtwegen en de picto’s van de mobiele brandblusmiddelen werden op de respectievelijke plaatsen uitgehangen. Een goed opgeleide brandweerploeg bewijst zijn nut in de eerste minuten van de ontwikkeling van een vuurhaard. De juiste blusactie op een beginnende brandhaard kan de uitbreiding van het vuur beperken en ook doven. Een twintigtal werknemers werden extra opgeleid aan de hand van een theoretische opleiding en een praktische uitdaging op verschillende types van realistische vuurhaarden; olie, gas, maar ook koffiestof en kunststof. Ook de interne nijverheidshelpers moeten voldoende opgeleid zijn en vertrouwd zijn met de laatste technieken op het gebied van wondverzorging en reanimatie. Alle beschikbare EHBO’ers kregen een bondige update vanuit de externe preventiedienst.

Bij MPC-DG Plastics werden deopgemaakte veiligheidsinstructies in de spuitgietafdeling en de themoformafdeling doorgenomen met de betrokken werknemers. Tijdens de presentatie werden veel regels en richtlijnen toegelicht, maar werd ook gezorgd voor een groot aantal verduidelijkende foto’s, die de werknemers moeten stimuleren tot een veilige werkmethode.

25

ACTIVITEITENVERSLAG

6. DUURZAAM ONDERNEMEN: PEOPLE, PLANET, PLEASURE De Miko-groep hecht veel belang aan duurzaam ondernemen. De sterke focus op de Purofairtradekoffie is hiervan een mooi voorbeeld, maar ook op andere vlakken levert de Miko-groep inspanningen om duurzaamheid en rentabiliteit zo goed mogelijk met elkaar te combineren. Om deze inspanningen op een heel concrete manier in kaart te brengen, werd de beslissing genomen om werk te maken van een volwaardig duurzaamheidsverslag. Hiervoor zullen de richtlijnen van het Global Reporting Initiative (GRI) gehanteerd worden. “Duurzaamheidsverslaggeving omvat het meten en publiceren van en verantwoording afleggen aan interne en externe belanghebbenden over de prestaties van een organisatie die gericht zijn op de doelstelling van duurzame ontwikkeling (…). Een duurzaamheidsverslag dient een evenwichtige en redelijke weergave te zijn van de duurzaamheidsprestaties van een verslaggevende organisatie, en omvat zowel positieve als negatieve resultaten.” (“Richtlijnen voor duurzaamheidsverslaggeving”, versie 3.0, p. 5) Deze richtlijnen reiken de onderneming een kader aan dat kan worden gebruikt om op termijn een volwaardig duurzaamheidsverslag af te leveren. Uiteraard zal dit gepaard gaan met een volgehouden aandacht voor initiatieven om het duurzame karakter van de activiteiten van de onderneming dag na dag te verstevigen.

7. BELANGRIJKE GEBEURTENISSEN SINDS BALANSDATUM Sinds de afsluiting van het boekjaar 2009 hebben zich geen belangrijke gebeurtenissen voorgedaan.

8. MISSIE EN STRATEGIE De Miko-groep spitst zich toe op twee kernactiviteiten met elk een eigen missieformulering. Voor het koffieservicesegment: "Miko wil dé duurzame partner van de out-of-home klant zijn door het leveren van zorgeloze koffieconcepten gebaseerd op producten en services van hoge kwaliteit"... - Uw koffie, onze zorg – Voor het kunststofverpakkingssegment: "Binnen de voedingsnijverheid wil MPC-DG Plastics een duurzame en erkende partner zijn voor de toelevering van eigentijdse kunststofverpakkingen met hoge toegevoegde waarde." De corporate strategy die het mogelijk moet maken om deze missies te realiseren kan als volgt worden samengevat:

26

ACTIVITEITENVERSLAG

Concentratie op onze kernactiviteiten: koffieservice en kunststofverwerking Onze strategie is gebaseerd op een verdere uitbouw van de huidige twee kernactiviteiten. Dit zal gebeuren door zowel interne als externe groei. Van primordiaal belang blijft het verstevigen van de marktpositie in onze "thuislanden": België, Nederland, Frankrijk, Engeland, Duitsland, Polen, Tsjechië, Slowakije en Australië. Maar ook een verdere internationalisering blijft onze ambitie. Vermijd myopia... denk op lange termijn Een bedrijf dat al 200 jaar bestaat mag zich niet laten verleiden tot opportunisme en een kortetermijnvisie. Wij zullen de moed hebben om investeringen, mogelijke participaties of overnames en kosten te beoordelen op basis van hun strategische langetermijnbijdrage aan de groep, ook al gebeurt dit soms ten koste van het resultaat op korte termijn. Think big ... but act small Wij zullen er altijd naar streven om voor beide kernactiviteiten onze zeer belangrijke troef van flexibiliteit uit te spelen. Gezien onze matige omvang zullen maatwerk, snelle reactietijden en specialisatie cruciaal zijn om te groeien in onze zeer veeleisende marktsegmenten. 200 jaar meesterschap in kwaliteit en service Door volgehouden research & development-inspanningen zullen wij continu trachten om de al zeer hoge standaard van onze producten nog te verbeteren. Dit geldt zowel voor onze koffies als voor onze kunststofverpakkingen. Onze koffieserviceafdeling zullen wij ook steeds zeer kritisch onder de loep nemen voor wat de kwaliteit van de dienstverlening betreft. Op dit vlak zullen wij uitmuntendheid nastreven. Mensen: de belangrijkste succesfactor van onze onderneming Uitmuntendheid is slechts te verwezenlijken als de medewerkers bereid zijn zich daarvoor in te zetten. Motivatie is het sleutelwoord. De Miko-groep zal ernaar streven haar medewerkers te motiveren door hen de kans te geven om hun eigen creativiteit en energie aan bod te laten komen en tevens deze kwaliteiten te erkennen. Miko biedt doorgroeimogelijkheden aan wie dit nastreeft en verdient. Ook kennis is een sleutelwoord. Daarom biedt Miko regelmatig de kans om opleidingen te volgen, zodat medewerkers upto-date kunnen blijven. "Ik doe iets voor DO": evenwicht tussen Profit, People, Planet and Pleasure In 2005 richtte Miko een denktank op die zich moest verdiepen over het thema "Duurzaam Ondernemen (DO)". Het resultaat van deze denktank was onder meer de lancering van het "Puroconcept". Een ander resultaat was de aanbeveling om het thema "Duurzaam Ondernemen (DO)" voortaan ook op te nemen onder de corporate strategy. Onder het motto "Ik doe iets voor DO..." engageert Miko zich om zijn strategie zodanig te sturen opdat er een gezond evenwicht tot stand komt tussen Profit, People en Planet.

9. VOORUITZICHTEN VOOR 2010 We kijken naar 2010 door een wat onzekere bril. Het rommelt zowel op de grondstoffen- als de wisselkoersmarkten. Over concrete vooruitzichten kunnen we ons daarom niet uitlaten.

27

ACTIVITEITENVERSLAG

10. VOORSTEL TOT WINSTVERDELING Te bestemmen winst van het boekjaar: De raad van bestuur stelt voor het winstsaldo als volgt te verdelen: • vergoeding van het kapitaal: 1.191.984 euro • toevoeging aan de beschikbare reserve: 2.260.700 euro • over te dragen saldo: 4.935,17 euro Ingeval de gewone algemene vergadering van aandeelhouders instemt met deze winstverdeling zal een nettodividend van 0,72 euro per aandeel betaalbaar zijn aan de loketten van KBC vanaf 1 juni 2010.

11. EVOLUTIE VAN HET MIKO-AANDEEL OP EUROLIST BY EURONEXT BRUSSELS 120 110 100 90 80 70 60 50 40 30

28

Miko

BEL20

VLAM21

INFORMATIE CORPORATE GOVERNANCE

CORPORATE GOVERNANCE In 2009 werd de volledige corporate governance-structuur van onze onderneming kritisch onder de loep genomen en waar nodig aangepast. Miko leeft de nieuwe Corporate Governance Code 2009 na. Waar er omwille van de specifieke situatie van de vennootschap toch wordt afgeweken van de Code, worden deze afwijkingen toegelicht en verantwoord op grond van het “comply or explain”principe. Het corporate governance-charter werd aangepast om het in overeenstemming te brengen met de nieuwe Code. Tevens werd voor de raad van bestuur, het auditcomité en het benoemings- en remuneratiecomité een intern reglement opgesteld. Er werd bijzondere aandacht besteed aan de benoemingsprocedure voor bestuurders en leden van het uitvoerend management, aangezien er zich in 2010 verscheidene wijzigingen voordoen in de samenstelling van de raad van bestuur en van de uitvoerende comités. Al deze documenten werden goedgekeurd op de vergadering van de raad van bestuur van 23 februari 2010 en kunnen worden geraadpleegd op de website. We blijven ervan overtuigd dat de nadruk ligt op ondernemingszin en performantie, maar we besteden ook de nodige aandacht aan controle en risicobeheer.

1. RAAD VAN BESTUUR 1.1. Samenstelling Volgens de statuten dient de raad van bestuur van Miko NV uit minstens zes bestuurders te bestaan, waarvan de helft niet-uitvoerende bestuurders zijn. Minstens drie bestuurders dienen onafhankelijk te zijn. De samenstelling van de raad van bestuur bleef in 2009 ongewijzigd: – de NV SHMB, voorzitter van de raad van bestuur, met als vaste vertegenwoordiger de heer Stef Michielsen (°1943) – de heer Frans Michielsen (°1947), gedelegeerd bestuurder en voorzitter van het exploitatiecomité – de heer Frans Van Tilborg (°1965), gedelegeerd bestuurder – de heer Aloïs Michielsen (°1942), bestuurder, voorzitter van de raad van bestuur van de NV Solvay – de heer Willy Menève (°1935), bestuurder – de heer Franky Depickere (°1959), onafhankelijk bestuurder , gedelegeerd bestuurder van de NV Cera Beheersmaatschappij en de NV Almancora Beheersmaatschappij, lid van de raad van bestuur van de NV KBC Groep – de heer Flor Joosen (°1952), onafhankelijk bestuurder, gedelegeerd bestuurder van de NV Joosen-Luyckx, voorzitter van de raad van bestuur van de NV Metalinc, nationaal voorzitter van Unizo

29


– de heer Chris Van Doorslaer (°1961), onafhankelijk bestuurder, Chief Executive Officer van de NV Cartamundi

v.l.n.r. Frans Van Tilborg, Stef Michielsen, Aloïs Michielsen, Frans Michielsen, Franky Depickere,Willy Menève, Flor Joosen, Chris Van Doorslaer

De NV SHMB met als vaste vertegenwoordiger de heer Stef Michielsen, en de heren Frans Michielsen, Aloïs Michielsen en Frans Van Tilborg zijn gerelateerd aan de referentieaandeelhouder STAK OKIM. De heren Flor Joosen, Chris Van Doorslaer en Franky Depickere voldoen aan de criteria bepaald in art. 526ter van het wetboek van vennootschappen en zijn bijgevolg onafhankelijke bestuurders. De heer Willy Menève is niet verbonden met de referentieaandeelhouder maar kan ook niet als onafhankelijk bestuurder beschouwd worden. Er is immers tussen het mandaat van de heer Menève als gedelegeerd bestuurder van de vennootschap en zijn mandaat als niet-uitvoerend bestuurder geen wachtperiode geweest. Er zijn twee uitvoerende bestuurders, namelijk de beide gedelegeerd bestuurders. De andere bestuurders zijn niet-uitvoerende bestuurders. De secretaris van de vennootschap is de heer Johan Vandervee. Er waren in 2009 geen ongebruikelijke transacties tussen de bestuurders en Miko NV, noch lopende rekeningen of zekerheidsstellingen van Miko NV aan of ten voordele van deze personen. Er hebben zich geen belangenconflicten in de zin van artikel 523 en 524 van het wetboek van vennootschappen voorgedaan. Het bestuurdersmandaat van de heren Frans Michielsen, Aloïs Michielsen en Willy Menève eindigt na de jaarvergadering van 12 mei 2010. De raad van bestuur zal op de algemene vergadering een voorstel tot benoeming van nieuwe bestuurders voorleggen aan de aandeelhouders. 1.2. Werking De tussentijdse verkoop- en exploitatiecijfers worden vooraf aan de bestuurders bezorgd en op de vergaderingen besproken. De gedelegeerd bestuurders geven toelichting.

30


De volgende onderwerpen werden besproken op de vergaderingen van de raad van bestuur in 2009: – – – – – – – – – – –

goedkeuring jaarrekening 2008 goedkeuring jaarverslag 2008 en voorstel tot dividenduitkering bespreking en goedkeuring kapitaalverhoging Grispa verkiezing van de voorzitter bespreking benoemings- en herbenoemingsprocedure bestuurders bespreking kandidaten voor bestuursmandaten en managementfuncties bespreking mogelijke overnameopportuniteiten herstructurering dochtermaatschappijen UK goedkeuring budgetten 2010 aankoop van gronden en bouwplannen (uitbreiding magazijnen MPC-DG Plastics) kapitaalverhoging Miko Ltd UK

De voorzitters van de adviserende comités brengen aan de raad van bestuur verslag uit over hun werkzaamheden. 1.3. Aanwezigheden NV SHMB Frans Michielsen Frans Van Tilborg Aloïs Michielsen Willy Menève Franky Depickere Flor Joosen Chris Van Doorslaer

R: R: R: R: R: R: R: R:

6/6 6/6 6/6 5/6 6/6 5/6 5/6 6/6

A: 5/5

A: 5/5 A: 5/5

B: 3/3 B: 3/3 B: 3/3 B: 3/3

C: 1/1 C: 1/1

B: 3/3 B: 3/3

C: 1/1

R = raad van bestuur A = auditcomité B = benoemingscomité C= remuneratiecomité 1.4. Adviserende comités 1.4.1. Auditcomité Het auditcomité was in 2009 samengesteld uit de heer Franky Depickere, voorzitter, de heer Willy Menève en de NV SHMB, vertegenwoordigd door de heer Stef Michielsen. Het auditcomité bestaat uitsluitend uit niet-uitvoerende bestuurders. Eén van hen is onafhankelijk en beschikt over de nodige deskundigheid op het vlak van boekhouding en audit. Aldus voldoet de samenstelling van het auditcomité aan de criteria bepaald in artikel 526bis van het wetboek van vennootschappen. Er wordt vooralsnog niet voldaan aan de strengere richtlijn van de Corporate Governance Code, die een meerderheid van onafhankelijke leden van het auditcomité vooropstelt. De vennootschap heeft er echter voor geopteerd om het streven naar een optimale aanwending van de kennis en expertise van de bestuurders te laten primeren op het naleven van formele onafhankelijkheidscriteria. De vennootschap benadrukt dat deze afwijking van de Code van voorbijgaande aard zal zijn en streeft ernaar al bij de eerstvolgende benoemingsronde de samenstelling van het comité in overeenstemming te brengen met de vereisten van de Code.

31


Het auditcomité vergaderde vijfmaal. De volgende onderwerpen werden besproken op de vergaderingen van het auditcomité in 2009: – – – – – – –

voorstelling van het rapport van de commissaris voorstel tot aanstelling nieuwe bedrijfsrevisor voor het Verenigd Koninkrijk voorstel tot aanstelling commissaris voor Miko Koffie Nederland evaluatie van het intern rapporteringsproces en opstart SAP buitenlandse dochters bespreking opmerkingen van de commissaris bij de halfjaarlijkse cijfers bespreking tabel van onderlinge leningen toelichting van het auditplan door de bedrijfsrevisor

1.4.2. Remuneratiecomité Het remuneratiecomité was in 2009 samengesteld uit de niet-uitvoerende bestuurders, de heer Chris Van Doorslaer, voorzitter, de heren Willy Menève, en Aloïs Michielsen. Bij de bepaling van het remuneratiebeleid van het uitvoerend management woont de CEO, de heer Frans Michielsen en de heer Johan Vandervee, secretaris en verantwoordelijk voor het HR-beleid de vergadering bij. Het remuneratiecomité kwam éénmaal samen, in de maand december. Volgende onderwerpen werden besproken: – de wedden van kader en directie – de voortzetting van het aandelenoptieplan waarbij leden van het exploitatiecomité kunnen inschrijven op 1.000 aandelenopties en leden van de managementteams op 500 aandelenopties. In het totaal gaat het om maximum 15.500 opties. Er worden geen opties voorzien voor de niet-uitvoerende bestuurders. De voorzitter van het remuneratiecomité bracht hierover uitgebreid verslag uit aan de raad van bestuur. Met het oog op de voorbereiding van een nieuwe samenstelling van de raad van bestuur vervoegden de leden van het remuneratiecomité het benoemingscomité. Deze samenvoeging had als doel de aanwezige ervaring en kennis zo optimaal mogelijk te benutten ter voorbereiding van de vernieuwing van het bestuur in 2010. 1.4.3. Benoemingscomité Het benoemingscomité kwam driemaal samen in 2009 en stelde een procedure op voor: – het voordragen van geschikte kandidaten voor bestuurdersmandaten, de functie van CEO en de leden van het exploitatiecomité – het evalueren van kandidaat-bestuurders en het adviseren m.b.t. aanstelling van nieuwe bestuurders op de algemene vergadering 2010 – het evalueren van kandidaturen en het adviseren m.b.t. de aanstelling van nieuwe leden van het exploitatiecomité. Het comité droeg de heer Frans Van Tilborg voor om de taak van CEO op zich te nemen na de algemene vergadering van 2010. De beëindigingsvergoeding voor uitvoerende bestuurders werd herbesproken in het licht van de Corporate Governance Code 2009 en conform bevonden.

32


De samenvoeging van het remuneratie- en het benoemingscomité werd inmiddels vastgelegd in een nieuw intern reglement van het remuneratie- en benoemingscomité en zal na de algemene vergadering van 2010 van kracht blijven. De vennootschap streeft ernaar om bij de eerstvolgende benoemingsronde de samenstelling van het samengevoegde remuneratie- en benoemingscomité volledig in overeenstemming te brengen met de vereisten van de Code.

2. UITVOEREND MANAGEMENT 2.1. Het exploitatiecomité De Miko-groep heeft geen directiecomité zoals voorzien in het Belgisch recht. Het dagelijks bestuur van de Miko-groep wordt waargenomen door de twee gedelegeerd bestuurders. Zij worden in hun uitvoerende taken bijgestaan door het exploitatiecomité. Het exploitatiecomité vergaderde elfmaal in 2009. Het comité bestaat uit de twee gedelegeerd bestuurders en de bestuurders van de Belgische dochtermaatschappijen. Het exploitatiecomité werkt beleidsvoorstellen uit, stelt de budgetten op, bespreekt de resultaten van de voorbije periode, vergelijkt ze met de resultaten van het voorbije jaar en met de door de raad van bestuur goedgekeurde budgetten. Frans Michielsen Frans Van Tilborg Dirk Hermans Marcel Lammerée Joël Merens Jan Michielsen Wim Van Gemert Johan Vandervee Kristof Michielsen

gedelegeerd bestuurder Miko-groep, voorzitter gedelegeerd bestuurder Miko-groep bestuurder MPC-DG Plastics NV directeur Miko Koffie Service BV-Nederland (sinds 1 december 2009 : business development manager) bestuurder Miko Coffee Service NV bestuurder MPC-DG Plastics NV bestuurder MPC-DG Plastics NV bestuurder Miko Coffee Service NV productiedirecteur MPC-DG Plastics NV

v.l.n.r. Marcel Lammerée, Kristof Michielsen, Johan Vandervee, Frans Michielsen, Wim Van Gemert, Jan Michielsen, Frans Van Tilborg, Joël Merens, Dirk Hermans

33


2.2. Het exportcomité De verantwoordelijken voor de binnen- en buitenlandse koffieserviceafdelingen van de Miko-groep komen enkele malen per jaar samen om ervaringen uit te wisselen en afspraken te maken op internationaal niveau omtrent marketing- en salestechnieken rekening houdend met de cultuurverschillen van de diverse landen. In 2009 vergaderde dit comité vijf maal. Het comité is als volgt samengesteld: Frans Michielsen Frans Van Tilborg Luc Antonio Jacques Grevet Karl Hermans Marcel Lammerée Joël Merens Marc Swinnen Koen Van Zon

Adrian Stagg

Luc Antonio

gedelegeerd bestuurder Miko-groep, voorzitter gedelegeerd bestuurder Miko-groep international sales support manager Miko Koffie NV directeur Miko Café Service SA-Frankrijk export manager Miko Koffie NV directeur Miko Koffie Service BV-Nederland (sinds 1 december 2009 : business development manager) bestuurder Miko Coffee Service NV-België marketing manager Miko Coffee Service NV- België commercieel directeur Miko Koffie Service BV-Nederland (sinds 1 december 2009: directeur Miko Koffie Service BV-Nederland) managing director Miko UK

Jacques Grevet

Karl Hermans

Koen Van Zon

Adrian Stagg

2.3. Managementteams De twee grootste dochtervennootschappen binnen de pijlers koffie en plastic hebben hun eigen managementteam dat betreffende de dagelijkse werking en de concrete uitwerking van afspraken regelmatig vergadert. De besluiten van het bestuur worden hier in uitvoering genomen. Naar het bestuur wordt teruggekoppeld betreffende de werkvloer, ook uitdagingen en opportuniteiten worden gemeld.

34


Het managementteam voor MPC-DG Plastics NV bestaat uit de volgende personen: Paul Cabanier, Wim De Ceuster, Lief Jochems, Eli Mariën, Jan Michielsen, Kristof Michielsen, Patrick Van Zummeren, Katelijne Vos.

v.l.n.r. Katelijne Vos, Eli Mariën, (Franky Carlier – preventie adviseur), Kristof Michielsen, Patrick Van Zummeren, Wim De Ceuster, Lief Jochems, Paul Cabanier, Jan Michielsen

Het managementteam voor MCS NV bestaat uit de volgende personen: Joël Merens, Marc Swinnen, Anje Vermeersch.

v.l.n.r. Frans Michielsen, Marc Swinnen, Anje Vermeersch, Joël Merens

35


2.4. Overzicht van het dagelijks bestuur van de buitenlandse dochtermaatschappijen 2.4.1. Koffieserviceafdeling Verenigd Koninkrijk: Miko Coffee Ltd •Frans Van Tilborg, managing director •Adrian Stagg, managing director

Tsjechië: Miko Kava s.r.o. •Frans Van Tilborg, directeur •Pavlina Chvalinova, consulting manager

Frankrijk: Miko Café Service SA •Frans Van Tilborg, directeur •Jacques Grevet, directeur

Slowakije: Miko Kava s.r.o. • Frans van Tilborg, directeur • Radko Reseta, consulting manager

Duitsland: Miko Leo Coffee GmbH. • Frans Van Tilborg, Geschäftsführer • Frans Michielsen, Geschäftsführer

Polen Miko Kawa Serwis • Frans Van Tilborg, consulting manager • Pawel Olszewski, verantwoordelijke verkoop

Nederland: Miko Koffie Service BV • Frans Van Tilborg, algemeen directeur • Koen Van Zon, directeur

Pavlina Chvalinova

Radko Reseta

Andrzej Olszewski

Hans Peters

2.4.2. Kunststofverwerkingsafdeling Polen: MPC – MCO Sp. z o.o. • Janusz Olszewski, managing director • Kristof Michielsen, director • Andrzej Olszewski , plant manager Duitsland: MPC-HORDIJK Verpackungen GmbH. • Frans Michielsen, Geschäftsführer • Hans Peters, Prokurist

36

Pawel Olszewski

Janusz Olszewski


3. REMUNERATIEVERSLAG De leden van de raad van bestuur ontvingen elk een forfaitaire vergoeding van 9.000 euro. De brutovergoeding toegekend aan de twee gedelegeerd bestuurders van de Mikogroep, inclusief de voordelen van alle aard zoals het gebruik van een bedrijfswagen, bedroeg in 2009 in het totaal 572.757 euro. Dit bedrag bestond uit volgende componenten: een vast gedeelte van 382.463 euro, een variabel gedeelte ten bedrage van 164.779 euro, 14.144 euro bijdragen voor pensioenopbouw en 11.371 euro voordelen in natura. De gedelegeerd bestuurders schreven samen in op 2.000 aandelenopties. De andere leden van het exploitatiecomité ontvingen tezamen 963.595 euro, het variabel gedeelte hiervan bedroeg 62.167 euro, 77.434 euro werd voorzien voor pensioenopbouw. De voordelen in natura bedroegen 28.111 euro . Zij schreven in op 6.250 aandelenopties.

4. AANDEELHOUDERSSTRUCTUUR Er zijn voor 2009 geen belangrijke wijzigingen aan de bestaande aandeelhoudersstructuur te melden. De referentieaandeelhouder van de vennootschap is nog steeds de familie Michielsen, die in 1801 begon met het branden en verkopen van koffie. Na de beursgang in 1998 heeft de familie Michielsen nog 55,31% van de aandelen in bezit gehouden. Dit doet ze via de Stichting Administratiekantoor OKIM en de NV Miko Holding. De Stichting is opgericht naar Nederlands recht en Miko Holding is een Belgische vennootschap. Miko Holding en de Stichting hebben diverse aanmeldingen verricht in het kader van artikel 74, §6 van de wet van 1 april 2007 op de openbare overnamebiedingen waarbij beide rechtspersonen als verbonden rechtspersonen optreden. Beide rechtspersonen samen bezitten op dit ogenblik een totaal van 687.000 aandelen of 55,31%, waarvan 280.002 aandelen of 22,54% bij Miko Holding en 406.998 aandelen of 32,77% bij de Stichting. De wet en de statuten verplichten iedere aandeelhouder wiens deelneming de drempelwaarden van 3% (37.260 aandelen), 5% (62.100 aandelen), of een veelvoud van 5% over- of onderschrijdt, hiervan kennis te geven aan de vennootschap en aan de CBFA. De vennootschap ontving in 2009 geen dergelijke kennisgevingen. Miko bezit 350 van haar eigen aandelen met het oog op het aandelenoptieplan voor haar medewerkers. In dit cijfer kwam dit jaar geen verandering.

37


Aldus ziet de aandeelhoudersstructuur van de vennootschap, voor zover aan de vennootschap bekend, er als volgt uit: – – – – – –

Stichting Administratiekantoor OKIM: Miko Holding NV: KBC Asset Management NV: De Wilg Comm.V.: Miko NV: Publiek:

Totaal:

406.998 (32,77%) 280.002 (22,54%) 52.674 (4,24%) 53.361 (4,30%) 350 (0,03%) 448.615 (36,12%) 1.242.000 (100%)

5. TOEZICHT Op de algemene vergadering van 9 mei 2007 werd de burgerlijke vennootschap PricewaterhouseCoopers Bedrijfsrevisoren, met zetel te 1932 Sint-Stevens-Woluwe, Woluwe Garden, Woluwedal 18, benoemd als commissaris, tot aan de algemene vergadering van 2010. Met ingang van 1 januari 2009 volgde de heer Filip Lozie de heer Luc Discry op als vertegenwoordiger van PricewaterhouseCoopers voor de uitoefening van het mandaat. Een voorstel tot herbenoeming zal op de agenda van de algemene vergadering van 2010 worden geplaatst.

38

JAARREKENING IFRS 2009

39


40


41


42


43


44


45


46


47


48


49


50


51


52


53


54


55


56


57


58


59


60


61


62


63


64


65


66


67


68


69


70


71


72


73


74


75


76


77


78


79


80


81


82

STATUTAIRE JAARREKENING MIKO NV

83


84


85


86


87

NUTTIGE INFORMATIE & NOTITIES

ADRESSEN B Miko NV (BE 0404.175.739) Steenweg op Mol 177, B-2300 Turnhout +32 (0)14 - 46 27 70 +32 (0)14 - 46 27 99 [email protected] • http://www.miko.be Miko Koffie NV Steenweg op Mol 177 B-2300 Turnhout MPC-DG Plastics NV Steenweg op Turnhout 160 B-2360 Oud-Turnhout Miko Coffee Service NV Wayenborgstraat 14 B-2800 Mechelen Mepaco NV Steenweg op Mol 177 B-2300 Turnhout

UK Miko Coffee Ltd ‘Beverages House’ 7 Ember Centre, Hersham Trading Estate Hersham Surrey KT12 3PU Miko Coffee South West Ltd 3 Newbery Commercial Centre Fair Oak Close, Exeter Airport Business Park Clyst Honiton Exeter EX5 2UL Miko Coffee North West Ltd Unit B3(3), Harvey Court Moss Industrial Estate, St Helens Road Leigh WN7 3PT The Cornish Coffee Company Ltd Miko House, Parc Erissey Industrial Estate New Portreath Road, Redruth Cornwall TR16 4HZ

PL F Miko Café Service SA Zone Industrielle du Chemin Vert rue de l’Angoumois 8 F-95815 Argenteuil - Cedex

NL Miko Koffie Service BV Industrieterrein De Schaapsloop Korte Voren 3 NL-5555 XS Valkenswaard

D MPC-HORDIJK Verpackungen GmbH. Molkereistrasse 46B D-47589 Uedem Leo Coffee GmbH. Molkereistrasse 46A D-47589 Uedem

FINANCIELE KALENDER 2010/2011 • Tussentijdse verklaring Q1 • Algemene vergadering • Betaalbaarstelling dividend • Bekendmaking van de halfjaarresultaten • Tussentijdse verklaring Q3 • Einde boekjaar • Bekendmaking van de jaarresultaten • Algemene vergadering • Betaalbaarstelling dividend

MPC-MCO Sp. z o.o. ul. Dąbrowa 21 PL-85-147 Bydgoszcz

CZ Miko Kava s.r.o. Budilovská 167 CZ-14200 Praha 4 - Písnice

SK Miko Kava s.r.o. Dlha ul. 401 SK-97213 Nitranske Pravno

AUS Miko Coffee Australia Beverage Marketing Australia (Pty) Ltd Unit 1, 6 Kerryl Street, Kunda Park, QLD 4556, Australia

eerste week mei 2010 12 mei 2010 1 juni 2010 augustus 2010 eerste week november 2010 31 december 2010 laatste week maart 2011 11 mei 2011 1 juni 2011

89


KORTE INHOUD

90

GECONSOLIDEERDE KERNCIJFERS

1-


3-

ACTIVITEITENVERSLAG 1. PROFIEL EN ORGANISATIESTRUCTUUR VAN DE MIKO-GROEP DE NIEUWE GROEPSSTRUCTUUR 2. EVALUATIE VAN DE KOFFIESERVICEAFDELING 2.1. INVESTERINGEN 2.2. BELANGRIJKE GEBEURTENISSEN IN 2009 2.3. LANDELIJKE ONTWIKKELING 3. EVALUATIE VAN DE KUNSTSTOFVERWERKINGSAFDELING 3.1. INVESTERINGEN 3.2. BELANGRIJKE ONTWIKKELINGEN IN 2009 3.3. KERNONTWIKKELINGEN IN BELGIË 3.4. MPC-HORDIJK VERPACKUNGEN IN DUITSLAND 3.5. MPC-MCO IN POLEN 4. HUMAN RESOURCES 4.1. THE WINNING TEAM 4.2. OPLEIDING VOOR AFTER-SALES MEDEWERKERS 5. MILIEU- EN VEILIGHEIDSBELEID 5.1. MILIEU 5.2. VEILIGHEID 6. DUURZAAM ONDERNEMEN: PEOPLE, PLANET, PLEASURE 7. BELANGRIJKE GEBEURTENISSEN SINDS BALANSDATUM 8. MISSIE EN STRATEGIE 9. VOORUITZICHTEN VOOR 2010 10. VOORSTEL TOT WINSTVERDELING 11. EVOLUTIE VAN HET MIKO-AANDEEL OP EUROLIST BY EURONEXT BRUSSELS

55810 10 10 12 17 17 17 18 21 21 22 22 23 24 24 24 26 26 26 27 28 28 -

CORPORATE GOVERNANCE 1. RAAD VAN BESTUUR 1.1. SAMENSTELLING 1.2. WERKING 1.3. AANWEZIGHEDEN 1.4. ADVISERENDE COMITÉS 2. UITVOEREND MANAGEMENT 2.1. HET EXPLOITATIECOMITÉ 2.2. HET EXPORTCOMITÉ 2.3. MANAGEMENTTEAMS 2.4. OVERZICHT VAN HET DAGELIJKS BESTUUR VAN DE BUITENLANDSE DOCHTERMAATSCHAPPIJEN 3. REMUNERATIEVERSLAG 4. AANDEELHOUDERSSTRUCTUUR 5. TOEZICHT

29 29 29 30 31 31 33 33 34 34 36 -

JAARREKENING IFRS 2009 1. ALGEMENE INFORMATIE 2. GECONSOLIDEERDE IFRS RESULTATENREKENING (KEUR) 3. GECONSOLIDEERDE BALANS IFRS (KEUR) 4. TABEL EVOLUTIE EIGEN VERMOGEN 5. GECONSOLIDEERDE KASSTROOMOVERZICHT 6. WAARDERINGSREGELS

39 39 40 41 42 43 44 -

37 37 38 -


7. SEGMENTINFORMATIE 7.1. GESEGMENTEERDE INFORMATIE 7.2. GEOGRAFISCHE INFORMATIE 8. BIJLAGEN BIJ DE RESULTATENREKENING 8.1. OVERIGE EXPLOITATIEBATEN EN -LASTEN 8.2. VOORRAADWIJZIGING EN BRUTO BIJDRAGE 8.3. PERSONEELSKOSTEN EN OVERIGE SOCIALE LASTEN 8.4. FINANCIËLE OPBRENGSTEN EN KOSTEN 8.5. INKOMSTENBELASTINGEN 9. BIJLAGEN BIJ DE GECONSOLIDEERDE BALANS 9.1. STAAT VAN DE MATERIËLE VASTE ACTIVA 9.2. STAAT VAN DE IMMATERIËLE VASTE ACTIVA 9.3. HANDELS- EN OVERIGE VORDERINGEN OP MEER DAN 1 JAAR 9.4. VOORRADEN 9.5. HANDELS- EN OVERIGE VORDERINGEN OP MINDER DAN 1 JAAR 9.6. GELDMIDDELEN EN KASEQUIVALENTEN 9.7. KAPITAALBEHEER 9.8. FINANCIËLE EN OVERIGE SCHULDEN 9.9. HANDELS- EN OVERIGE SCHULDEN 9.10. VOORZIENINGEN 9.11. UITGESTELDE BELASTING OP HET ACTIEF 9.12. UITGESTELDE BELASTINGEN OP HET PASSIEF 9.13. VOORWAARDELIJKE VERPLICHTINGEN EN VERBINTENISSEN 9.14. OVERZICHT VAN DE AANDELEN 9.15. AANVERWANTE PARTIJEN 9.16. LIJST VAN DE OPGENOMEN VENNOOTSCHAPPEN 10. BELANGRIJKE GEBEURTENISSEN NA HET EINDE VAN HET BOEKJAAR 11. MEDEDELING NOPENS HET GEBRUIK DOOR DE VENNOOTSCHAP VAN FINANCIELE INSTRUMENTEN VOOR ZOVER ZULKS VAN BETEKENIS IS VOOR DE BEOORDELING VAN HAAR ACTIVA, PASSIVA, FINANCIELE POSITIE EN RESULTAAT 12. VERGOEDING VAN DE COMMISSARIS EN VENNOOTSCHAPPEN WAARMEE DE COMMISSARIS EEN BEROEPSMATIG SAMENWERKINGSVERBAND HEEFT 13. VERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUUR 14. VERANTWOORDELIJKHEIDSVERKLARING 15. VERSLAG VAN DE COMMISSARIS

52 52 54 55 55 55 56 57 57 59 59 60 63 63 64 66 66 67 69 69 70 70 71 72 73 74 74 75 -

75 79 81 -

STATUTAIRE JAARREKENING MIKO NV 1. STATUTAIRE JAARREKENING MIKO NV 2. JAARVERSLAG VAN DE RAAD VAN BESTUUR 3. VERSLAG VAN DE COMMISSARIS

83 83 85 85 -

NUTTIGE INFORMATIE 1. ADRESSEN 2. FINANCIËLE KALENDER 2010/2011

89 89 89 -

NOTITIES

93 -

75 -

91


NOTITIES

93


NOTITIES

94


NOTITIES

95


NOTITIES

••• Voor meer informatie, gelieve contact op te nemen met: Miko NV, Frans Michielsen, +32 (0)14 - 46 27 70 •••

96

Alle informatie die gedurende het jaar 2009 aan het publiek werd bekend gemaakt, is terug te vinden op de website van de vennootschap: www.miko.be Relevante wijzigingen die zich hebben voorgedaan sinds het afsluiten van het boekjaar, zijn in dit verslag opgenomen, d.w.z. een weergave van relevante feiten daterend van voor de bestuursvergadering van maart 2010. Ondanks onze poging om zo actueel mogelijke informatie te verstrekken, is het niet uit te sluiten dat een deel van de informatie toch reeds achterhaald is. Gelieve voor de recentste info steeds de website te willen raadplegen. Deze informatie kadert in de voorschriften van artikel 66 van de Prospectuswet.

Thinking outside the box

Relax... it s Miko coffee

Recommend Documents