PÉNZÜGYI SZERVEZETEK ALLAMI FELÜGYELETE

PÉNZÜGYI SZERVEZETEK ALLAMI FELÜGYELETE TŐKEPIACI FELÜGYELETI FŐOSZTÁLY Ikt. sz : 24410/

VÍ7S2álaíi jelentés a Quaestor Értékpapírkereskedelmi és Befektetési Rt. 2005. évi átfogó helyszíni vizsgálatáról

Készítette;

Jóváhagyta:

Budapest, 2005. december

/2005.

' Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat

Vizsgálati jelentés

TARTALOMJEGYZÉK I. Vezetői összefoglaló

4

II.

6

A vizsgálat jellemzői, célja, időtartama, vizsgálati módszerek 2.1.

A vizsgált intézmény azonosító adatai

6

2.2.

A vizsgálatot jellemző adatok

6

2.3.

A vizsgálat módszertani ismertetője

7

III. Személyi kockázatok

8

3.1. Tulajdonosi struktúra jellemzői, a Quaestor csoport, részesedések 8 3.1.1. A Társaság és a tulajdonosai, valamint a Quaestor csoporton belüli jövedelemáramlási, befektetési kapcsolatok 8 3.1.2. A Társaság részesedései, tartós pénzügyi befektetésekre vonatko zó korlátozások 9 3.2. Stratégiai és üzleti tervek 3.2.1. Stratégiai tervek 3.2.2. Üzletpolitikai terv 3.3.

9 9 9

;;

Részvénykönyvvezetése

10

3.4. Menedzsment, személyi állomány 3.4.1. Az Igazgatóság, és a Felügyelő Bizottság 3.4.2. A döntési jogkörök és felelősségek meghatározása, átruházásának szabályozottsága 3.4.3. Üzletkötök, személyi feltételek 3.4.4. Alkalmazottak személyes üzleti tevékenysége

10 10 11 11 11

IV. Működési kockázatok 4.1.

13

Szervezetifelépítés (ügynökhálózaí)

13

4.2. Belső szabályozottság 4.2.1. Üzletszabályzat 4.2.2. A vezető állású sze mélyek és alkalmazottak által végezhető személyes üzleti tevékenység feltételeiről szóló szabályzat ; 4.2.3. Az aláírások reridjéröl szóló szabályzat 4.2.4. Pénzkezelési szabályzat 4.2.5. Pénzmosási szabályzat 4.2.6. Befektetési hitelezési szabályzat ^

14 14

4.3.

16

Jogi kockázat

4.4. Ellenőrzési rendszer 4.4.1. A belső ellenőrzés tevékenysége, függetlenségének érvényesülése 4.4.2. A vezetői ellenőrzés 4.4.3. Munkafolyamatba épített ellenőrzés 4.4.4. A tulajdonosi ellenőrzés

^

^

15 15 15 15 16 16 16 18 18 18

4.5.

A kockázatkezelés rendszere, minősége

18

4.6.

Számviteli rendszer

19

4.7. Informatikai rendszer 4.7.1. Tervezés, vezetés, szervezet és szabályozás 4.7.2. Információ technológiai architektúra, fejlesztés és üzembeállítás 4.7.3. Üzemeltetés 4.7.4. Monitorozás, ellenőrzés

22 22 23 24 25

4.8.

26

Biztonsági rendszer (tárgyi, technikai feltételek)

4.9. Pénzmosás megelőzése és megakadályozása 4.9.1. Szabályzat, felelős személy 4.9.2. Oktatás 4.9.3. Hirdetmény 4.9.4. Ügyfél-azonosítás 4.9.5. Bejelentések

26 26 26 26 27 27

4.10.

27

A kereskedési rendszer vizsgálata -2-

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4.10.1. 4.10.2. 4.10.3. 4.10.4. 4.10.5. 4.10.6. 4.10.7. 4.10.8. 4.10.9. 4.10.10. 4.10.11.


Szabályozottság Technikai feltételek, nyilvántartási rendszer Ügyfélkör, ügyfelek azonosítása, számlaszerződések ellenőrzése Megbízások felvétele, fedezetellenörzés, allokáció Egységes időrendi nyilvántartás Meghatalmazások vizsgálata Szerződések kiküldése, értesítések, egyenlegközlők Sztornó tételek ellenőrzése Ügylettípusok Ügyletek aláírásainak vizsgálata jogosultsági szempontból. Sajátszámlás ügyletek

28 28 28 28 30 30 30 30 31 32 32

4.11. Ügyfélvagyon elkülönített kezelése 4.11.1. Pénz- és értékpapír fedezettség vizsgálata, ügyfélkövetelések védelme 4.11.2. Pénz és értékkezelés (szabályozottság, gyakorlati működtetés, rovancs, szegregáció) 4.11.3. Az értékpapírszámlák és az ügyfélszámlák vezetésének gyakorlata

33 33 33 34

4.12. Portfolió-kezelési tevékenység vizsgálata 4.12.1. Szabályozottság, személy, tárgyi, technikai feltételek 4.12.2. A portfoliókezelési szerződések vizsgálata (keretszerződések, egyéb dokumentumok) 4.12.3. A portfoliókezelési tevékenység során alkalmazott szétosztási szabályok (allokációs elvek)

35 35 36 37

4.13.

37

Felügyeleti adatszolgáltatás megbízhatósága, pontossága, díjfizetés

4.14. Ügyfélszolgálat, fogyasztóvédelem, panaszügyintézés 4.14.1. Belső szabályozottság 4.14.2. A menedzsment kapcsolata a fogyasztóvédelemmel, ügyfélszolgálati tevékenységgel 4.14.3. Panaszügyintézés V. Üzleti kockázatok 5.1.

38 38 38 38 39

Tííkehelyzet, tőkemegfelelés

39

5.2. A kereskedési könyv vezetésének vizsgálata : 5.2.1. A hozamgörbe származtatás módszertanának vizsgálata 5.2.2. A kereskedési könyvbe való.besorolás 5.2.3. A kereskedési könyvi tőkekövetelmény számítása

^

39 39 39 40

5.3.

Likviditási kockázat vizsgálata

41

5.4.

Jövedelmezőség vizsgálata

41

5.5.

Hitelkockázat, kockázatok koncentrációja

42

5.6.

Piaci kockázat (devizaárfolyam kockázat, kamatlábkockázat, részvény(index)árfolyam kockázat) _ 42

VI. MELLÉKLETEK

44

-3 -

^ Q uaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


I. VEZETŐI ÖSSZEFOGLALÓ I/l.

Azon terültek, melyek megfelelnek a jogszabályi előírásoknak, illetve prudenciális szempontból elfogadható gyakorlatot tükröznek:

Személyi kockázat területén: A vizs gálat során meggyőzödtünk arról, hogy a Társaság menedzsmentje megfelelő szakmai és személyi kvalitásokkal rendelkezik a Társaság biztonságos és eredményes működtetéséhez. A tulajdonosi felelősség a tulajdonosok döntéseiben megfelelően érvényesül. A Társaság engedélyezett és gyakorolt tevékenységi köreihez rendelkezik a megfelelő személyi, tárgyi, technikai feltételekkel, a kereskedés és az elszámolás folyamatai megfelelő módon szabályozottak. Működési kockázat területén: A Társaság kiemelt figyelmet fordít az ügyfelekkel való magas szintű kapcsolattartásra, a vitás ügyek rendezésének folyamata, dokumentáltsága megfelelő. A belső ellenőrzési tevékenység megállapításaival és javaslataival a vezetés hatékony támogatója. Számviteli rendjében és gyakorlatában a számviteli elvek és előírások kisebb hiányosságoktól eltekintve megfelelően érvényesülnek. Az előző átfogó vizsgálathoz képest a Társaság informatikai helyzetében javulás tapasztalható. A vizsgált időpontokra vonatkozóan az ügyfelek tulajdonát képező pénz- és értékpapír állomány hiánytalanul rendelkezésre állt. A Társaság adatszolgáltatási fegyelme, a Felügyelettel való kapcsolattartása megfelelő, (kisebb hibáktól eltekintve) megbízható képet nyújt a Társaság helyzetéről, tevékenységéről. Üzleti kockázat területén:

1/2.

A Társaságnál a vizsgálat során az alábbiakban részletezett jogszabálysértések kerültek feltárásra, azonban ezek nem jártak együtt ügyfél érdeksérelemmel:

Személyi kockázat területén: Az egyes tevékenységeket végző szervezeti egységek szabályzatban definiált elkülönítése ellenére egyes funkciók gyakorlása során átfedések tapasztalhatók. Működési kockázat területén: Üzletszabályzat (ügynök, illetve az alkalmazott szerződésminta tekintetében) és a Szabályzat a pénzmosás megelőzésére és megakadályozására, továbbá az egyes számviteli szabályzatok tartalmi és formai hiányosságai kerültek feltárásra. A számviteli területet érintően a következő jogszabálysértések fordultak elő: az éves beszámoló kiegészítő melléklete tartalmi szempontból nem felelt meg mindenben a vonatkozó jogszabályi előírásnak. Hiányosságot tártunk fel továbbá a Nullás számlaosztály vezetésével, valamint az ügyféltartozások minősítésével kapcsolatban. Előzőeken kívül felmerült még a Társaság által végzett számviteli tevékenységgel kapcsolatban a tevékenység kizárólagossági szabály megsértése, mely időközben megszűnt. A számviteli és informatikai területet érintően a kiszervezéssel kapcsolatos Felügyeleti bejelentések nem történtek meg. Nem készült még el az üzleti folyamatokra épülő, az informatikai területet érintő kockázatelemzés. A vizsgálat az adatszolgáltatással kapcsolatban feltárt néhány kisebb súlyú hiányosságot. A stornó tételek áttanulmányozása során a munkafolyamatba épített ellenőrzési rendszert érintően tárt fel az ellenőrzés jogszabálysértő gyakorlatot.

-4-

^ Qu aestor értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


A Társaság portfoliókezelési tevékenység végzése során nem tartja be a Tpt. 136. § (3) bekezdésében meghatározott jogszabályi előírást. Üzleti kockázat területén: A Kere skedési könyv vezetésének ellenőrzése során besorolási hiányosságok kerültek feltárásra. 1/3.

Egyéb, prudenciális szempontból kifogásolt gyakorlat:

Személyi kockázat területén: Az SZMSZ és az egyes munkaköri leírások összhangjának hiányossága volt megállapítható. A vezető állású személyek üzletkötéseinek szabályozástól való eltérése a gyakorlati alkalmazás során. Működési kockázat területén: Az ügynök által végzett tevékenység esetenként túlterjeszkedik a bizományosi, kereskedelmi tevékenységhez kapcsolódó feladatkörökön. Egyes belső szabályok átdolgozása szükséges. Az ellenőrzés módszere tekintetében fontosnak tartjuk a Társaság informatikai rendszereiből lehívott illetve az alapbizonylatokon alapuló ellenőrzés fokozottabb alkalmazását. A Társaság kockázatkezelési rendszere nincs összhangban a Felügyelet 3/2000. számú ajánlásával. Aláírás bejelentő kartonoknál szükségesnek tartjuk a nyomtatványok teljeskörű és cégszerű kitöltését. A határidős ügyletek fedezetellenőrzése során egyes esetekben a fedezetbefoglalás elmaradása (alszámlák közötti átvezetés) volt kifogásolható. Az ügyfélértesítések, illetve egyenlegközlők kiküldésének gyakorisága prudenciális szempontból nem megfelelő. A kereskedési limitek szabályozói szinten nem kerültek rögzítésre. Az egyes ügyfélpanaszok nem kerülnek elkülönítésre az egyéb hivatalos levelezésektől. Üzleti kockázat területén: A kereskedési könyv vezetésének ellenőrzése során hiányosságok kerültek feltárásra.'

-5-

prudenciális

szempontból

kifogásolható

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat

II. A


VIZSGÁLAT

JELLEMZŐI,

CÉLJA,

IDŐTARTAMA,

VIZSGÁLATI

MÓDSZEREK

2.1.

A vizsgált intézmény azonosító adatai

Intézmény neve:

Quaestor ÉrtékpapírkereskedeImi és Befektetési Rt. (a továbbiakban: Társaság)

Intézmény székhelye:

1054 Budapjest, Báthori u. 4.

Tevékenységi engedélyek:

A Társaság a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletének (a továbbiakban: Felügyelet) III/75.02420/2003. (2003.02.21.) számú engedélye alapján, befektetési társaságként működik, hatályos Üzletszabályzatát a Felügyelet hagyta jóvá. Tevékenységét az I993.04.16-án kelt, 70.068/93. számú határozat alapján kezdte meg. Önkéntes kölcsönös biztosító pénztár részére a 1199/1999. (1999.IV.2.) számú felügyeleti határozat, valamint magánnyugdíjpénztár részére a 2608/1999. (1999.XII.31.) számú felügyeleti határozat alapján végezhet vagyonkezelési tevékenységet.

A Társaság engedélyezett tevékenységi körei közül bizományosi tevékenység keretében a BÉT részvényszekciójában és határidős niacán ' köt ügyieteket. " ' ( . , . nem elsődleges állampapír forealm.azó. A Quaestor alaook befektetési ieeveinek forgalmazója. i'végzi.

A vizsgált időszakban nem volt, lehetőségét nem biztosította, nem végzett. r i

r-nem nyújtott, • ügy leteket nem kötött,

• é s az ehhez kapcsolódó szolgáltatás tevékenységi körökhöz kapcsolódó tevékenysége nem volt. : kapcsolódó árbevétele nem volt. 2.2.

A vizsgálatot jellemző adatok

A vi zsgálatra a Felügyelet éves ellenőrzési ütemtervének megfelelően került sor annak érdekében, hogy megállapítsuk, a Társaság betartja-e a rá vonatkozó törvényi és egyéb jogszabályi előírásokat, különös tekintettel a tőkepiacról szóló 2001. évi CXX törvényre (a továbbiakban: Tpt.). Kiemelt ellenőrzési szempont volt a befektetők biztonságának védelme, az ügyfélvagyon nyilvántartásának, kezelésének és meglétének ellenőrzése. A vizsgálat célja volt továbbá, hogy helyzetképet kapjunk a Társaság működésében rejlő kockázatokról, azok mértékéről, valamint, hogy a Társaság jogszabálykövető és prudens működését elősegítsük. A helyszíni vizsgálatra 2005. szeptember 5 - 20. között került sor. A vizsgálat helyszíne a Társaság 1054 Budapest, Báthori u. 4. sz. alatti székhelye, valamint a Társaság ügynökének a 1024 Budapest Lövőház u. 1-5. szám alatti fiókirodája volt. A vizsgálat alá vont időszak 2003. március 13-tól a helyszíni vizsgálat befejezésének időpontjáig volt meghatározva, egyes esetekben azonban a vizsgált időszakot megelőzően keletkezett dokumentumokat is értékelt az ellenőrzés.

-6-

• Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 2.3.


A vizsgálat módszertani ismertetője

A Társaságnál a Felügyelet korlátozott terjedelmű, és mélységű, nem teljes körű vizsgálatot folytatott. A vizsgálat során a Társaságtól különböző iratokat, adatokat kértünk be, meghallgattuk a Társaság képviselőit, alkalmazottait, a helyszínen tanulmányoztuk az egyes munkafolyamatokat. Az ellenőrzéskor támaszkodtunk a Felügyeleten a korábbi eljárások során keletkezett dokumentumokra, illetőleg a Társaság elektronikus adatszolgáltatására. Az eljárás során az adott tárgykörtől függően alkalmaztuk a szúrópróbaszerű és/vagy a tételes ellenőrzés módszerét. A Társaság vezető tisztségviselőivel és alkalmazottaival folytatott interjúk során a meghallgatott személyeknek lehetőségük volt az államigazgatási eljárás általános szabályairól szóló 1957. évi IV. tv. (a továbbiakban: Áe.) 2.§ (6), illetőleg a 27.§ (1) bekezdésében biztosított jogukkal élni, ennek keretében nyilatkozatokat tenni, álláspontjukat ismertetni. Egyes meghallgatott személyek által előadottakat jegyzőkönyvben, feljegyzésben rögzítettük. A vizsgálati jelentésben félkövér dóit betűtípussal kerültek rögzítésre azon megállapítások, amelyek valamely (a vizsgált időszakban hatályos) jogszabályi, felügyeleti határozati, szabályzati rendelkezést, belső ügyviteli eljárást sértenek. Azon megállapítások, amelyek a Felügyelet álláspontja szerint a prudens működés kívánalmának nem megfelelő gyakorlatot jelzik, dőlt betűszedéssel jelennek meg a vizsgálati jelentésben. A jogkövető magatartásra utaló megállapítások kiemelés nélkül szerepelnek. A vizsgálati jelentésben az egyes témakörök elején általános képet adunk a vizsgálat megállapításairól. Jelen dokumentumban, a Vezetői összefoglaló rövid áttekintést mutat a vizsgálat egyes megállapításairól (melyet részleteiben a vizsgálati jelentés adott fejezete tartalmaz). A vizsgálat során átvett dokumentumok jegyzékét a jelentés l/a. és 1/b. számú mellékletei tartalmazzák. A vizsgálat résztvevői köszönetüket fejezik ki a Társaság menedzsmentjének és munkatársainak a vizsgálat során tanúsított segítőkészségükért.

-7-

'Quaestor Értékpapír Rt . 2005. évi átfogó vizsgálat


III. SZEMÉLYI KOCKÁZATOK 3.1.

Tulajdonosi struktúra jellemzői, a Quaestor csoport, részesedések

A tulajdonosi felelősség a megfelelően érvényesül. A Társaság tulajdonosi. Quaestor cégcsoporthoz fűződő kapcsolatai szerteágazóak, a személyi, elszámolási összefüggések hatáskör hiányában (Id. nem felügyelt intézmények köre) teljes mélységben nem ellenőrizhetőek A Társaságra vonatkozó Jogszabályi rendelkezések alapján szűkített vizsgálat - kivéve a kiszervezésként definiálható informatikai szolgáltatást - nem tárt fel olyan üzleti kapcsolatokat, Jóvedelemáramlási tendenciákat, amelyek veszélyeztetnék a Társaság biztonságos és prudens működését. 1.

A Társaság nyilvános részvénytársaság. A Társaság részvényei 1997. márciusától be vannak vezetve a Budapesti Értéktőzsde jegyzett „B" kategóriájába, , „ _ . A Társaság 5 %-ot meghaladó tulajdonosai a Felügyelet felé teljesített adatszolgáltatás és az azzal egyező részvénykönyv alapján a következők: -

Quaestor Pénzügyi Tanácsadó Rt. %, jelentős részesedés Quaestor Idegenforgalmi és Kereskedelmi Rt. ( jelentős részesedés,

-

Belföldi intézményi és magánszemélyek

) i

j)

2.

A vizsgálati időszakban a tulajdonosi szerkezetben változás nem történt.

3.

A részvénykönyvből (Id. melléklet a legalább 5%-ot elérő tulajdonos által a befektetési vállalkozásban fennálló közvetett tulajdonának azonosításáról) megállapítható, hogy a (közvetlen befolyással rendelkező tulajdonosa: F • ~ . , , tulajdoni részesedéssel bir a Társaságban.

4.

A cégcsoport meghatározó, Magyarországon bejegyzett tagja a QPT Rt. és a Quaestor Idegenforgalmi és Keresk^-^-'îi Rt., amelyek közvetlenül. í " ~ befolyásoló részesedésű tulajdonosai a Társaságnak (3'i 1.486/1999.. sz. nai.áfozaij.

3.1.1.

A Társaság és a tulajdonosai, valamint a Quaestor csoporton belüli jövedelemáramlási, befektetési kapcsolatok

5.

A Társaság és tulajdonosai, valamint a Quaestor Csoportba tartozó további cégek, intézmények között a stratégiai tervekben, vezető tisztségviselők személyében, tulajdonosi körben, munkaszervezetekben, tárgyi-technikai feltételek biztosításában, üzleti együttműködésben is megfigyelhetőek kapcsolódási pontok (lásd továbbá 4.1. fejezetet). A Társaság és a Quaestor Csoport más ' tagvállalatai között és évben létrejött szerződésekről, azok költséghatásairól kapott kimutatás', valamint az eljárás során tudomásunkra jutott egyéb információkat a 3. és 4. számú mellékletek tartalmazzák.

6.

Az átfogó vizsgálat hatáskör hiányában nem vállalhatta: üzleti-elszámolási kapcsolatrendszer teljeskörű feltérképezését, ezért alapvetően a Társasag közötti közvetlen szerződéses és informális kapcsolatokra koncentráltunk. E körben a vizsgaiat - túl a ( . álta l a Társaság részére végzett informatikai szolgáltatással kapcsolatban megfogalmazott aggályokon (Id. 4.7.1.2 fejezetet)-jogszabálysértésre utaló tényt nem tárt fel.

7.

' Helyszínen S2 sz alatt átvett kimutatás a Társaság és a Quaestor Csoport tagjai között i szerződésekről.

-8-

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 8.

3.1.2. 9.

3.2.


Jelen eljárásban több vizsgálati programpont kapcsán vizsgáltuk a Társaság által tulajdonosaival, a menedzsment tagjaival, és a Quaestor Csoport egyéb tagjaival kötött ügyleteket^. A mintavételi körben az adásvételi szerződések a felek által megfelelő módon aláírtan, a hatályos Üzletszabályzatban Jóváhagyott szerződésmintával azonos tartalommal rendelkezésre álltak; az ügyletek fedezete biztosított volt, elszámolásuk a szerződéseknek megfelelően történt, a kapcsolódó transzferekre az ügyfélrendelkezéssel összhangban került sor. A mintavételi körben további vizsgálatot indokló (volumen, árfolyam) ügyletkötést nem észleltünk. A Társaság részesedései, tartós pénzügyi befektetésekre vonatkozó korlátozások A Társaság befektetési célú részesedései ) megfelelnek a Tpt. 180.§ (3) bekezdésében foglaltaknak. A részesedések mértékét, a személyi, üzleti kapcsolódásokat az 1/b sz, melléklet tartalmazza. Stratégiai és üzleti tervek

r j A Társaság stratégiai és üzleti tervei a vezetőség innovációs készségéről tanúskodnak, amely a ^ kockázato kockázatokk egyidejű egyide felismerésével, azonosításával, annak megfelelő kezelésére törekvéssel párosul. A í stratégiai és üzleti tervek megvalósításához a Társaság eredményes gazdálkodása megfelelő alapot jelent (lásd 5.4. fejezet). 3.2.1.

Stratégiai tervek

10.

A Társaság a vizsgálathoz rendelkezésre bocsátotta a i. év i éves üzleti tervét, a , évre v onatkozó stratégiai tervét, megkaptunk továbbá egy kivonatot a Társaság irányításának és értékelésének tulajdonosi stratégiájáról, amelv súlypontjait i a Társaság vezető tisztségviselői meghalIgátásüksorán külön ki emelték.

11.

Az átadott dokumentumok azt tükrözik, hogy a Jövőben a Társaság az helyezi a hangsúlyt.

12.

A Társaság stratégiáját a bevezetni, annak kidolgozásakor figyelembe

3.2.2.

_ vette a felmérte

' _

.

kívánja „ (

Üzletpolitikai terv

13.

A Társaság üzleti terve tartalmazza

14.

Az üzleti terv elkészítésekor a Társaság valamint azt, hogy • _ . ehhez a

15.

mellett az

, célkitűzéseket, beleértve ., valamint a szem előtt tartva meghatározták a 'és

A célok elérése érdekében A Társaság az ügyfelek részére lehetővé kívánja tenni . elérhetőségét. Ennek első lépéseként a i lehetőségét kívánja megvalósítani, melyet követően

^ Előzetesen 31. sz alatt átvett, továbbá a helyszíni eljárás során a 72 , 89. és 95 sorszám alatt átvett dokumentumok

-9-

Qîaestor Értékp apír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 16.

17.


megvalósítása érdekében a megvalósítani ajövöben.

valamint a

; kívánják

A Társaság évre vonatkozó üzleti tervében kitűzött eredményadatok reálisnak tekinthetőek, azonban a tervben szereplő új termékek bevezetésére a vizsgálat idejéig még nem került sor.

3.3.

Részvénykönyv vezetése

Az ellenőrzés során megállapítottuk, hogy a részvénykönyv vezetése a Tpt. és a Gt. vonatkozó előírásának megfelelően történik. 3.4.

Menedzsment, személyi állomány

A Társaság menedzsmentje megfelelő szakmai és személyi kvalitásokkal rendelkezik a Társaság biztonságos és eredményes működtetéséhez. A tevékenység végzéséhez szükséges személyi feltételek alapvetően biztosítottak. Az alkalmazotti állomány stabilitása, felkészültsége megfelelő alapot jelentenek a stratégiai és üzleti tervek megvalósításához. 3.4.1.

Az Igazgatóság, és a Felügyelő Bizottság

18.

A Társaság SZMSZ-e megfelelő részletezettséggel tartalmazza az Igazgatóság, a Társaság menedzsmentjének feladat és jogkörét.

19.

A Tá rsaság Igazgatósága jelenleg 3 főből áll; Tarsoly Csaba, Májer Zsolt és Tarsolyné Rónaszéki Erika.

20.

A Felügyelő Bizottság tagjai.- Dr. Bakódi Kálmán, Révész László, Závodszky Zoltán.

21.

Nevezettek a Felügyelet előtti korábbi eljárásban igazolták, hogy a törvényben előírt végzettséggel, szakképesítéssel és vizsgával rendelkeznek, nyilatkoztak a Tpt. 113. §-ában meghatározott összeférhetetlenségi, illetőleg a Tpt. 357. §-ában meghatározott kizáró okok tekintetében.

22.

Mind a Társaság vezető tisztségviselői, mind az egyes szakmai területeket irányító munkatársak több éves tőkepiaci, szakmai, üzleti tapasztalattal rendelkeznek.

23.

A Társaság igazgatósági tagjainak a napi munkavégzésben való aktív részvétele, folyamatos jelenlétük és tevékenységük egyúttal a vezetői és szakmai ellenőrzés biztositéka is.

24.

A Társaság Igazgatósága általában _ ülésezett^ Az Igazgatósági ülésekről jegyzökönyvek készültek, melyek tartalmazzák a megtárgyalt napirendi pontokat, és az Igazgatósági üléseken szavazás útján meghozott határozatokat.

25.

Az ügyvezető (Májer Zsolt) az Igazgatóság tagja, az Igazgatósággal való kapcsolata, az együttműködés ennek megfelelően folyamatos, az Igazgatósági üléseken készült jegyzőkönyvek szerint dokumentált is.

26.

A Felügyelő Bizottsági üléseken - az átadott jegyzőkönyvek szerint'* -

27. 28.

,

' A vizsgálat előkészítő szakaszában átadott 2. 3 és 11. mellékletek szennt (SZMSZ, Alapító okirat, az Igazgatósági ülések jegyzökö nyvei) * A vizsgálat előkészítő szakaszában átadott 13 számú melléklet (Felügyelő Bizottsági ülések jegyzőkönyvei)

- 10-

i

' Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgá lat 3.4.2.

_


A döntési jogkörök és felelősségek meghatározása, átruházásának szabályozottsága

29.

A Társaság Alapító Okiratában, SZMSZ-ében, egyéb belső szabályzataiban (Szabályzat az aláírások rendjéről'), az egyes tisztségekhez, munkakörökhöz, munkafolyamatokhoz kapcsolódó döntési jogkörök és felelősségek, aláírási jogosultságok

30.

Az Igazságügyi Minisztérium Cégnyilvántartási és Céginformációs Szolgálat által vezeten nyilvános Cégadatok Kivonatának adatai szerint két igazgató együttesen jogosult a Társaság képviseletére (2003.10.21-től).

31.

Az eljárás során különböző vizsgálati programpontok kapcsán (számlaszerződések, aláírás bejelentő kartonok bizományosi, adásvételi ügyletek, egyéb szerződések, a vizsgálat során átadott írásos nyilatkozatok) ellenőriztük a képviseleti jogosultság és az aláírási rend betartását. A v izsgált körben megállapítottuk, hogy az aláírások módja döntően megfelelő volt. (Az aláírás bejelentő kartonok egy részénél észlelet hiányosságok a 4.10.3. fejezetben kerültek rögzítésre.)

3.4.3.

Üzletkötők, személyi feltételek

32.

Az ellenőrzés során megállapítottuk, hogy a Társaságnál' a Felügyeleten bejelentett üzletkötők vannak alkalmazásban.

33.

A Társaság ügynökének, a QPT Rt-nek alkalmazásában álló üzletkötők/termékértékesítők' bejelentése és nyilvántartásba vétele szintén megtörtént.

34.

Az üzletkötők a korábbi felügyeleti eljárások során írásban nyilatkoztak arról, hogy velük szemben a Tpt-ben meghatározott kizáró és összeférhetetlenségi okok nem állnak fenn.

35.

A Társaság személyi állománya stabil,

36.

A Társaságnál alkalmazott ösztönzési/motivációs rendszer, és jutalmazási mód . í'-

37.

Az eljárás helyszíni szakaszában a helyszínen megtekintettük az alkalmazottak munkaszerződéseit, és bekértük az.egyes alkalmazottak munkaköri leírásait. A megtekintett szerződések megfelelnek az ilyen dokumentumokkal szemben támasztott követelményeknek.

38.

Jelen eljárásban ellenőrzött munkaköri leírások a felek által aláírtak voltak, összhangban álltak a munkavállalók által végzett tevékenységgel, és - három kivételével - az SZMSZ rendelkezéseivel. Kivételt képezett a portfoliókezelő munkaköri leírása, mely státusszal kapcsolatban az SZMSZ rendelkezést nem tartalmazott. Az SZMSZ nem tartalmaz továbbá rendelkezéseket az adatvédelmi és informatikai biztonsági felelősi munkakörrel, valamint a rendszergazdai munkakörrel kapcsolatban sem.

3.4.4.

Alkalmazottak személyes üzleti tevékenysége

39.

A Társaság előző átfogó vizsgálat tartama alatt is hatályban lévő vezető állású személyek és alkalmazottak személyes tevékenvségéről szóló szabályzata (a továbbiakban: Szabályzat) egyértelműen tiltja _ ^ iSt. A szabályzat személyi hatálya alá tartozó szemelyek szóló megbízást.

40.

A h atáridős ügyetek vizsgálata során észleltük, hogy a szabályozással ellentétben, a Társaság egyik alkalmazottja C ' ' ) rendelkezett nyitott határidős pozíciókkal. Az eljárás tartama alatt a lársasag vezcngittgaiujd írásban nyilatkozott' arról, hogy részére egyedileg, napi tájékoztatási kötelezettség mellett engedélyezte _ , m eghatározva az

5

A helyszíni eljárás sorún a 92. sorszám alatt átve tt dokumentum. ' A Társaság által előzetesen megküldött sze mélyi jelentés, valamint a helyszínen áttanulmányozott munkaszerződések alapján ' A helyszíni eljárás során a 15 sorszám alatt átvett dokumentum (QPT alkalmazásában álló üzletkötők/termékértékesitök) ' A helyszíni eljárás során a 10 sorszám alatt átvett dokumentum (tájékoztató anyag a junatási és motivációs rendszerről) ' Helyszínen 70 sz. alatt átvett nyilatkozat

- 11 -

' Quaesto r Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


is. A szigorú szabályozást súlytalanná teszi az egyedi engedély; erre irányuló igény esetén indokolt az engedélyezés feltételeit a szabályozásba is beépíteni. Az eljárás során megállapítottuk, hogy a tételesen vizsgált . és napokon nevezett valóban nem haladta meg az engedélyezett mértéket'"' ugyanakkor számlájának Ft egyenlege miatt szerepelt a fiókhálózatnak . között küldött listákbaf'. 41.

Az eljárás során részint fenti s zabályzati rendelkezések betartásának ellenőrzése keretében, részint egyéb vizsgálati programpontokhoz kapcsolódóan vizsgáltuk a Társaság alkalmazottainak azonosítottságát, meghatalmazottkénti eljárását, szerződéseiket, valamint a kiválasztott személyek'^ számlaforgalmát. A mintavételi körben az aláírt számlaszerződések és a Pmt. szerinti azonosítási adatlapok rendelkezésre álltak'^. A Számlaszerződések jellemzően több éve keltezettek. Annak ellenére, hogy a Számlaszerződés a Vegyes és záró rendelkezések körében rögzíti a Társaság mindenkori Üzletszabályzatának hatályát, figyelemmel az időközi Üzletszabályzat módosításokra (amelyek érintették e szerződésmintát is) indokolt a szerződések aktualizálása.

42.

A Társaság üzletszabályzata IV. fejezet 1. pontja részletes rendelkezéseket tartalmaz a meghatalmazások rendjéről, azok tartalmi és formai követelményeiről. Speciális - tilalmazó szabályok vonatkoznak a Társaság vezető állású személyeire és alkalmazottaira (id. szabályzat a vezető állású személyek és alkalmazottak személyes üzleti tevékenységérői). A Társaság vezérigazgatójának nyilatkozata szerint'"

43.

Az ellenőrzés során észleltük, hogy egyes alkalmazotti ügyfelek aláírás bejelentő kartonján az együttes rendelkezési jogosultságra vonatkozó, választást engedő rész nem került sem kitöltésre, sem áthúzással érvénytelenítésre'^. E sornak értelemszerűen csak több személy rendelkezési jogosultsága esetén van jelentősége, azonban általános elvárás, hogy a papír alapú dokumentumok minden esetben teljeskórűen, egyértelműen legyenek kitöltve. (Hasonló hiányosságokat észleltünk más ügyféldossziék ellenőrzésekor is, lásd 4.10.3. fejezetet.)

Helyszínen 20 s z alatt átvett, valamint a helysz íni szakaszt követően bekért -i a KELER tözsdekereskedelmi visszaigazolások " Helyszínen 106 sz alatt átvett, valamint a helyszíni szakaszt követően -án beküldött listák Helyszínen 33 sz alatt átvett alkalmazotti értékpapir-és pénzszámla forgalmak közötti időszakra Helyszínen 19 sz. alatt átvett számlaszerződések, Pmt. adatlapok, aláírás bejelentő kartonok. Előzetesen beküldött dokum entumok listája. '^Helyszínen 19 sz alatt átvett dokumentumok közül > - 12-



IV. MŰKÖDÉSI KOCKÁZATOK 4.1.

Szervezeti felépítés (ügynökhálózat)

A Társaságnál az egyes tevékenységeket végző szervezeti egységek definiált elkülönítése ellenére egyes funkciók gyakorlása során átfedések tapasztalhatók, amelyek személyhez kötöttségük miatt működési kockázatot jelenthetnek. 45.

A Társaság bonyolult, vegyes tevékenységű cégcsoport tagja, amely csoportból mellette csupán a Quaestor Befektetési Alapkezelő Rt., a Quaestor Magánnyugdíjpénztár, a Certus Önkéntes Kölcsönös Nyugdíjpénztár, a Quaestor Egészségpénztár és a Quaestor Jelzálogfinanszírozási Rt. tartozik a felügyelt intézmények körébe. A nem felügyelt cégek profilja - az előző átfogó vizsgálat óta változatlanul - szerteágazó, elsősorban és , valamint az tartozik a fő érdekeltségeik közé. A Hpt. csoport fogalmának alkalmazhatóságának hiányában is. Quaestor Csoport alatt az egymással szoros érdekeltségi, tulajdonosi, üzleti, személyi kapcsolatrendszert értjük, amely elemeit külön táblázatokban (Id. 3. és 4. számú melléklet) aktualizáltuk.

46.

Az SZMSZ rögzíti, a szervezeti ábra tükrözi a , tevékenység végzése során a szervezeti elkülönítést i és között. A helyszíni eljárás során ugyanakkor megállapítottuk, hogy a defmiált szervezeti elkülönültség ellenére, az SZMSZ rendelkezéseivel ellentétben, egyes értékesítési csatornák esetében az üzletkötői és a back-office feladatok egy részének ellátása ugyanazon személyekhez kötődik, ezáltal a belső eljárások, megoldások nem biztosítják teljeskörüen a Tpt. 109.§ (2) bekezdés a) pontja által előírt funkciók elkülönítését. -

-

Az ügynökhálózatban személyesen megjele nő ü gyfelek és a hangrögzítéses telefonon megbízást adók esetében a megbízást a rendszerben rögzítő munkatárs nyomtatja ki a szerződéseket, és íratja alá az ügyféllel, amely az SZMSZ 12. fejezete szerint a back-office feladata. Az állampapír ügyletek vizsgálata során megállapítottuk, hogy az államooDÍr üzleti naplót (papír alapon kézzel vezetett nyilvántartás) a Társaság központjá ban ki, mind az ügyfelekkel való kapcsolatfelvétel, egyeztetetés (jellemzően lejaraws eioaj, mina az ügyletek rendszerben történő rögzítése, a kötjegy kitöltése hozzájuk tartozik, amely az SZMSZ 6.5.6. fejezete szerint az értékesítőfeladatköre

47.

A vizsgált időszakban a Társaság ügynökei: a Capital Market Trading Értékpapír Ügynökség Kft. (a továbbiakban: CMT) a QPT Rt., valamint a Konzumbank Kereskedelmi Rt. ( voltak. A Társaság 2003. február 21-től hatályos Üzletszabályzata csak a CMT ügynököt rögzíti, a QPT Rt-t (amely a Felügyelet III/42079/2002. számú felügyeleti határozata alapján tói szintén ügynöke) nem, ezáltal megsértette a 205/1996. (XII.23.) Korm. rendelet 1S.§ (1) bekezdésének b) pontját, amely szerint az Üzletszabályzat mellékletét képezi az ügynöki lista.

48.

A Társaság nyilatkozata szerint" a CMT . évben , , , ' kapcsolat alatt a QPT Rt-vel fennálló jogviszonyt értjük.

49.

a továbbiakban ügynöki

Összhangban a Társaság üzleti tervében megfogalmazottakkal, a Quaestor Csoport által az ügyfelek részére nyújtott minél szélesebb körű szolgáltatások biztosítása érdekében a későbbiekben . A QPT Rt. jelenleg az ország 16 városában 19 ügyfélszolgálati irodát működtet. A Társaság ügynökén keresztül az előző átfogó

" Helyszínen 121 sz, alatt átvett feljeg y2és az ügynöki kapcsolatokról.

- 13 -

. Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


vizsgálat óta további két budapesti irodában nyújt befektetési szolgáltatást (a Mammut 11 üzletközpontban, illetve a IX. Ráday u. 7-ben). 50. az SZMSZ, mind az egyéb szabályzatok (Üzletszabályzat, Szabályzat az ügynökök alkalmazásának és a velük való elszámolások általános renHi4rAn röoTÍtik. Az SZMSZ 6.2.3. feiezete • felad atává teszi.

' >i

biztosítják a Társasag és ügynöke közötti folyamatos információáramlást es ellenőrzési pontokat. A fentieken túlmenően a QPT Rt. tevékenységéről " • ' . ° AZ ügynökhálózat ellenőrzésében

51.

A helyszíni eljárás során a QPT Rt. meghallgatása, valamint a Mamut 11ben működő fiókban tartott ellenőrzés során kontrolláltuk az ügynökhálózatra vonatkozó rendelkezések betartását (a fiókvezető ellenőrzési gyakorlata; nyilvántartási rendszer, használata; ügyfélazonosítás, papír alapú dokumentumok kezelése), azt rendben lévőnek találtuk.

52.

Az eljárás során megállapítottuk, hogy a QPT Rt. a Tpt. 5.§ (1) bekezdés 103. a) pontjában meghatározott tevékenységeken (a szolgáltató nevében bizományosi, illetőleg kereskedelmi tevékenység végzése) túlmutató feladatokat is ellát. A hivatkozott jogszabályhelyen definiált feladatokon kívül teendők elsődleges ellátása •- .. nyilvántartási rendszerben végrehajt'^ft .itornózásc' 'a ,A Társaság ' _ - túl a részletezett kapcsolatoKon - speciális atekintetben is. hogy t ^"en ímelyek tekintetetyen a larsasag részéről történő közvetlen ellenőrzés nem volt a helyszíni vizsgálat tapasztalatai alapján érzékelhető (kivéve a panaszügyintézés vezérigazgatói kontrolija).

4.2.

Belső szabályozottság

A Társaság jelen vizsgálathoz átadott szabályzatai nagyrészt készültek Az aktuálisan alkalmazott belső szabályzatok nagy része - egyrészt jogszabályváltozás következtében, másrészt a Társaságnál időközben megváltozott szervezeti struktúrának megfelelően - átdolgozást igényel 4.2.1.

Üzletszabályzat

53.

Figyelemmel a vizsgált időszak jogszabályváltozásaira, a Üzletszabályzat több ponton aktualizálásra szorul.

54.

Az Üzletszabályzatban felsorolt tevékenységi kör (6602 Csoportos nyugdíjbiztosítás. 6603 Nem életbiztosítás) nem áll összhangban az alapító okiratban illetve a cégkivonatban foglalt tevékenységi körrel. Az előző átfogó vizsgálat során már feltárt eltérést a Társaság a cégadatok tekintetében már korrigálta, figyelemmel arra, hogy időközben az Üzletszabályzat nem módosult, az változatlanul tartalmazza a most kifogásolt tevékenységet.

55.

Az Üzletszabályzatnak a szerződésekről vezetett nyilvántartások megőrzési idejére vonatkozó rendelkezése (2.1.2. pont) nincsen összhangban a Tpt 2003.01.01. óta hatályos 120.§ (3) bekezdésével

- 14-

nem módosított

• Quaestor Értékpapír R t. 2005. évi átfogó vizsgálat


56.

Az Üzletszabályzatban (2.2.9. pont) részletes rendelkezések olvashatóak az adó-tökeszámla vezetés szabályairól A tökeszámla vezetés a befektetési adóhitelhez kapcsolódik, amelynek intézményét időközben (2004.01.01.) hatályon kívül helyezték.

57.

Az Üzletszabályzatban több olyan rendelkezés található, amely a Tpt. 2005. Július l-jén hatályba lépő módosulása folytán már nem felel meg a hatályos jogszabályi rendelkezéseknek. Az összhang hiánya például az Üzletszabályzat alábbi pontjai tekintetében állapítható meg: -

Az Üzletszabályzat értelmében az Rt. a szerződés kötés megtagadását két napon belül jelent i be a Felügyeletnek, amely ellentétes a Tpt. 119. § (3) bekezdésén ek 2 005. július l-jétől hatályos azon rendelkezésével, miszerint a szerződéskötés megtagadását a befektetési szolgáltató haladéktalanul, de legkésőbb egy munkanapon köteles a Felügyeletnek bejelenteni. Az Üzletszabályzat 12.1. pontja a (befektetők védelmének egyes eszközei) Tpt. 2005. július 1jétől hatálytalan 207 .§-ának rendelkezéseit tartalmazza. Ugyanezen pontnál a Tpt. tisztességtelen árfolyambefolyásolásra vonatkozó már nem ha tályos rendelkezései lelhetöek fel. Az Üzletszabályzat befektet ési hitelre vonatkozó 5.1 . pontja nem áll összhangban a Tpt. 2005. július l-jétől hatályos 156.§-ával. Az Üzletszabályzat a befektetési hitel vonatkozásában megállapított óvadékkal és fedezettel foglalkozó 5.4.1 pontja szerint az ügyfélnek a fedezet helyreállítására vonatkozó kötelezettségét a fedezet helyreállításról szóló értesítést követő kereskedési nap 10 óráig kell telj esítenie. Az Üzletszabályzat ezen rendelkezése azonban nincsen összhangban a Tpt. kógens 157.§-ával, amely kimondja, hogy az óvadékkiegészitési kötelezettségnek legkésőbb kettő munkanapon belül kell eleget tenni. 1, ezért a szabályozási eltérés ügyfél érdeksérelmet nem okozott.

4.2.2.

A vezető állású személyek és alkalmazottak által végezhető személyes üzleti tevékenység feltételeiről szóló szabályzat

58.

A szabályzatban olvasható tevékenységi kör (66.02. csoportos nyugdíjbiztosítás, 66.03 nem életbiztosítás) nem felel meg a Társaság cégkivonatában és alapszabályában foglaltaknak (lásd az Üzletszabályzatnál leírtakat).

59.

A szabályzat a Tpt. 113.§ (1) bekezdésére, valamint 200.§-ára történő hivatkozást tartalmaz, amely — a Tpt. 2005. július l-jétől hatályos változása folytán — nem felel meg teljes körűen a hatályos jogszabályszövegnek.

4.2.3. 60.

4.2.4. 61.

4.2.5. 62.

Az aláírások rendjéről szóló szabályzat A Szabályzat 1. pontja értelmében a Társaság gazdálkodásával kapcsolatos ügyekben, valamint a sajátszámlás ügyletek során a cégjegyzésre jogosultak önállóan írhatnak alá, amely nem áll összhangban a Társaság cégkivonatával, amely szerint a cégjegyzés módja együttes. Az eljárás során ellenőrzött szerződések aláírása Pénzkezelési szabályzat A Szabályzat 2.3. pontja értelmében a vezérigazgatót helyettesítő utalványozási jogkör korlátozott. A Szabályzat azonban nem rendelkezik arról, hogy kik jogosultak a vezérigazgató helyett utalványozni és, hogy ezen személyek utalványozási jogköre mennyiben korlátozott. Pénzmosási szabályzat A Szabályzat a pénzmosás megelőzéséről és megakadályozásáról szóló 1994. évi XXIV. törvény és annak végrehajtásáról szóló 299/2001. (XII.27.) Korm. rendelet alapján készült, ezért szükséges a Szabályzat a pénzmosás megelőzéséről és megakadályozásáról 2003. évi XV. törvény illetve a Felügyelet által 2005. február 18-án közzétett mintaszabályzatnak megfelelően aktualizálni

- 15 -

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4.2.6. 63.

4.3.


Befektetési hitelezési szabályzat

A Szab ályzat 3. számú mellékletében fellelhető Befektetési Hitelszerződés nem minden tekintetben áll összhangban az Üzletszabályzat mellékletét képező szerződésmintával. Az összhang hiánya például a késedelmi kamatfizetés (Befektetési Hitelezési Szabályzat 2.8., Üzletszabályzat: 5.4.5. pont) illetve a pótfedezet benyújtásának szabályai (Befektetési Hitelezési Szabályzat 7.1. pont) tekintetében állapítható meg. Tekintettel arra, hogy a befektetési szolgáltatási tevékenységet folytató gazdálkodó szervezetek üzletszabályzatának kötelező tartalmi elemiről szóló 205/1996. (X1I.23.) K orm. rendelet I5.§ (3) bekezdése alapján a Felügyelet az Üzletszabályzatban található szerződésmintát hagyta jóvá, a Befektetési Hitelezési Szabályzatban is a Felügyelet által jóváhagyott mintát kell alkalmazni. Megjegyezzük azonban, hogy .' fenti megállapítás kizárólag a szabályozásra vonatkozik. Jogi kockázat

A Társaság kiemelt figyelmet fordit az ügyfelekkel való magas szintű kapcsolattartásra; külső kapcsolatai megfelelően dokumentáltak; tevékenysége alapvetően megfelel a külső szabályozás, illetőleg a piaci elvárások által meghatározott követelményeknek; a vitás ügyek rendezésének folyamata, dokumentáltsága megfelelő;

64.

4.4.

Az átfogó vizsgálat előkészítése során a Társaság arról nyilatkozott,^" hogy

Ellenőrzési rendszer

A vizsgálat megállapította, hogy a munkafolyamatba épített ellenőrzés területén a kontroll pontok nem kerültek a Társaság működésében felmerülő kockázatoknak megfelelően teljes körűen kialakílásra Kisebb hiányosságoktól eltekintve az ellenőrzés szabályozottságát kellően részletesnek,, a jogszabályokkal, illetve egyéb belső szabályzatokkal összhangban állónak tartjuk, a belső ellenőrzés függetlensége biztosított.

4.4.1. 65.

A belső ellenőrzés tevékenysége, függetlenségének érvényesülése A Társaság belső ellenőrzésének szabályozása

,

került rögzítésre.

66.

A Társaság jelenlegi belső ellenőre az ellenőrzéssel kapcsolatos feladatait. A belső ellenőr személye megfelel a Tpt. 110. § (7) bekezdésében megfogalmazott alkalmazási feltételeknek. A belső ellenőr

67.

A belső ellenőr munkaköri leírásában, illetve munkaszerződésében rögzítésre kerültek^' a fontosabb belső ellenőri feladatok, az ellenőrzéssel kapcsolatos elvárások. Az említett dokumentumok azonban olyan feladatokat is megfogalmaznak, amelyek ellentétben állnak a Társaságnál alkalmazott gyakorlattal pl. a munkaköri leírás szerint a belső ellenőr „ ellenőrzi a

20

A vizsgálat előkészítő szakaszában megküldött 19. számú melléklet A helyszíni eljárás során a 7 és 64. sorszám alatt átvett dokumentumok alapján (munkaköri leírás és munkaszerződés)

- 16 -



pénzügyi eredményt az egyszeres könyvvitelt vezetőknél, jellemzi az egyszerűsített mérleg részeit' a munkaszerződés 4.5 pontja pedig a Hpt. 67.§ (8) bekezdésére hivatkozik.

68.

A belső ellenőr informatikai szakismerettel nem rendelkezik,

69.

A belső ellenőr szakmai felügyeletét

70.

A belső ellenőr

látja el. A belső ellenőr t jogszabályi előírásoknak megfelelően

t

71.

a 1 ársaság teljes tevékenységi körét, azonban a Felügyelet Jele szolgaitatott, jeleniésiábíák adatainak helyességére vonatkozó ellenőrzésre a vizsgálati időszak alatt nem került sor. 72.

A belső ellenőr a vizsgált időszak alatt ~ ' .ell enőrzést végzett. A rendelkezésre bocsátott vizsgálati jelentések ' alapján megállapítottuk, hogy a belső ellenőr tevékenysége megfelelően dokumentált.

73.

A belső ellenőrzési tevékenység során alkalmazott ellenőrzési módszerek közül a leggyakoribb az k Az alkalmazott módszerek között szerepel továbbá a — módszerek

•

' ik Elismerve ez utóbbi

hatékonyságát

, fontosnak tartjuk a Társaság informatikai rendszereiből lehívott listák (stornók, utalások, ügyletek, allokáció, fedezetek ellenőrzése stb.), illetve az alapbizonylatokon alapuló ellenőrzés fokozottabb alkalmazását. 74.

. A belső ellenőr tájékoztatása szerint a javaslatokat a vezetés és a munkatársak figyelembe veszik. Egyes javaslatok már azonnal beépítésre kerülnek.

- 17-

. Q .uaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsg álat 4.4.2.


A vezetői ellenőrzés

75.

A vezetők ellenőrzési tevékenysége kiterjed

76.

A Társaság olyan

^ tartozó ügyekre. Főbb eszközei; a

rendszert alkalmaz, amely magába foglalja a összességét. rendszer, amely a a

' '; : rendszer ; követését és

lehetővé teszi a kezelését a vonatkozó szabályzatok szerint. 77.

A Társaság a •

; rendszer lén yeges elemeként az időközben kialakított párhuzamosan a i rend szert kívánja ól bevezetni. Ez a i ) rendszer, ami legfőképpen képes

lesz a' 4.4.3. 78.

4.4.4. 79.

4.5.

; rendszer megvalósítására^^.

Munkafolyamatba épített ellenőrzés

A munkafolyamatba épített ellenőrzés az üzleti folyamatok, a kereskedési, elszámolási rendszer (lásd részletesebben a 4.10.8. és ,. fejezetekben) vizsgálata során került hangsúlyosan előtérbe. A helyszíni vizsgálat során megállapítottuk, hogy a Társaság által alkalmazott nyilvántartási és főkönyvi rendszer révén számos ellenőrzési pontot biztosít. A kapcsolódó személyes felelősséget a Társaság vagy az rögzítette. Ennek ellenére a - fentiekben jelzett tárgykörök kapcsán -feltárt hibák, hiányosságok és egyezőtlenségek arra utalnak, hogy a munkafolyamatba épített ellenőrzési pontok nem megfelelően működnek, s ezáltal a Társaság működése nem felel meg maradéktalanul a Tpt. 109. § (2) d) bekezdésében foglaltaknak. A jogszabálysértés alapjául hivatkozott hiányosságokat részletesen a vizsgálati jelentés adott fejezeteiben rögzítjük, jelen fejezetben általános érvénnyel került sor összegző minősítésükre. A tulajdonosi ellenőrzés A Társaságnál a tulajdonosi ellenőrzés az előző átfogó vizsgálat során tapasztaltakkal egyezően elsősorban a keresztül érvényesül, de az i, valamint a "is kiegészíti azt. A kockázatkezelés rendszere, minősége

A Társaság kockázatkezelési rendszere nincs összhangban a Felügyelet 3/2000. számú ajánlásával. 80.

A T ársaság nem alkalmaz külön kockázatkezelőt, valamint kockázatkezelési eljárását sem foglalta szabályzatba. Ez alól a jelenti a kivételt, melyre vonatkozóan a Társaság szabályzata előírja, hogy a

^ A helyszíni eljárás során a 120. sorszám alatt át vett nyilatkozat (a

- 18 -

rendszerről)

, Q .uaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


81.

A saját számlás ügyietek vonatkozásában a „saját számlás kereskedéséről és a kereskedői limitekről szóló szabályzaf'^^ az _ i vonatkozóan tartalmaz rendelkezéseket, nem tér ki azonban a befektetési politikára ;) illetve az alkalmazott limitekre.

82.

A saját számlás kereskedés során alkalmazott limitek szinten kerültek beállításra; a i poz íciók vizsgálata a limitek kihasználásáról tanúskodik.

4.6.

Számviteli rendszer

A Társaság az Önköltség számítási szabályzat kivételével rendelkezik a szükséges számviteli szabályzatokkal, azok tartalma kisebb hiányosságoktól eltekintve megfelel a jogszabályi előírásoknak. A számviteli szabályzatot^^ és elszámolása)^^ területén fellelt, kockázati súlyukat tekintve kisebb jogszabálysértéseket a Társaság már a helyszíni vizsgálat során megszüntette^^, így ezek nem kerülnek felrovásra. Összességében a Társaság számviteli rendjében és gyakorlatában a számviteli elvek és előírások alapvetően megfelelően érvényesülnek; hiányosságként említendő, hogy a főkönyvi könyvelésben nem valósul meg a 0. számlaosztály folyamatos vezetése. A számviteli terület vizsgálata során kiszervezéshez, illetve kizárólagos tevékenységi szabályok megsértéséhez kapcsolódóan tártunk fel jogszabálysértést. A Társaság könyvvizsgálatát ellátó gazdasági társaság^° és a könyvvizsgálatért személyében is felelős természetes személy^^ szerepel a Felügyelet által vezetett könyvvizsgálói névjegyzékben. 83.

A Társaság nem rendelkezik Önköltség számítási szabályzattal. A szabályzat elkészítésére a Társaságnak 2005. évtől áll fenn kötelezettsége a számvitelről szóló 2000.C törvény 14. §. (7) bekezdése alapján, a 251/2000. (XIL24.) a befektetési vállalkozások éves beszámoló készítési és könyvvezetési kötelezettségének sajátosságairól szóló Korm. rendelet (a továbbiakban: Kormányrendelet) 3. § (6) f) bekezdésében foglaltak figyelembe vételéveL

84.

Az eszköz-forrás értékelési szabályzat nem megfelelő gyakorisággal tartalmazza az eladási célú tőzsdei értékpapírok értékelését, havi gyakoriság helyett mérleg fordulónapi (lásd: Szabályzat 4.2.3. pont) értékelést említ, ugyanakkor 1 értékpapírok értékelése a gyakorlatban a jogszabályi előírásoknak megfelelően megtörténik^^

85.

A évi éves beszámoló kiegészítő mellékletében nem kerültek kimutatásra a Kormányrendelet 17. § (2) előírásainak megfelelően a mérleg fordulónapján le nem zárt határidős ügyletek saját számlás és bizományosi ügylet bontásban.

86.

A évi éves beszámoló kiegészítő melléklete szerint (4.5 pont) a Társaságnak mérleg fordulónapon nem volt le nem zárt határidős ügylete. Ennek ellentmond a -re vonatkozó kivonat, illetve a 3lE (befektetési vállalkozás-derivatív ügylelek) auditált felügyeleti tábla, melyek alapján, mérleg fordulónapon a Társaság rendelkezett nyitott határidős pozícióval. Az eltérés felveti a könyvvizsgáló éves beszámolóra vonatkozó felelősségét is.

87.

A csoport tagokkal kötött ügyletek könnyebb nyomon követése miatt a Quaestor csoport tagok részére^'^ a követelések között kerüli ügyfélszámla megnyitásra, melyen kimidaiásra kerülnek a bizományosi ügyletekből eredő elszámolások és a csoport tagokkal fennálló egyéb, nem ügyletből

A helyszíni eljárás során a 67 sorszám alatt átvett dokumentum Az eszközök és források értékelési sza bályzatának módos ítása BEVA és PSZAF dij a 85-ös számláról átsorolásra került a 86-os számlára Jegyzőkönyvben 77 sz alatt átvett módosított szabályzat vonatkozó része. Pénzmentő Könyvvizsgáló, Adótanácsadó és Vállalkozási Kft " dr. Rocskai János. és ' időpontokra vizsgálva, előzetesen megküldött dokumentnmok alapján re vonatkozó 3IE felügyeleti jelentés tábla, jegyzőkönyvben 114 sz alatt átvett Quaestor Pénzügyi Tanácsadó Rt., Certus Nyugdíjpénztár, Quaestor Magánnyugdíjpénztár és az Alapok

- 19-

kimutatás



származó követelései^^ A Kormányrendelet 11. § (1) bekezdésében leírtak szerint az ügyfélszámlát - a számviteli nyilvántartásokon belül - az ügyfelekkel szembeni kötelezettségek között kell kimutatni, így a Társaság gyakorlata, nem felel meg az említett rendelkezésnek, mely nem tesz különbséget az érdekeltségi körbe tartozó ügyfelek és a Társaság egyéb ügyfelei között. Ezen túlmenően nem elfogadható, hogy a Társaság ugyanazon főkönyvi számlán tartja nyilván a csoporttagokkal szemben az ügyletből származó elszámolásokat és az egyéb, nem ügyletből származó követeléseket, mivel egyik esetben ügyfélről, a másik esetben pedig partnerről beszélhetünk. 88.

A 0. számlaosztályban nem biztosított az idegen tulajdonban lévő értékpapírok állományának folyamatos vezetése, ennek a nyilvántartási rendszerben szereplő adatokkal való teljes körű egyeztetése csak év végén történik meg^^. A Kormányrendelet 8. § (8) b) bekezdés alapján a havi, illetve a negyedéves zárlati munkálatok során egyeztetni kell az analitikus és a főkönyvi nyilvántartásokat, ez jelenti továbbá a 9. § (1), (4) bekezdésében foglaltak megsértését is, mivel a folyamatos nyilvántartás vezetése nem csak az analitikus rendszerben követelmény, hanem a főkönyvi rendszerben is.

89.

A Társaság a Befektetési szolgáltatásból adódó ügyfelekkel szemben fennálló egyéb követeléseket a vizsgált időszakot tekintve mindvégig problémamentesnek ítélte^^, ennek megfelelően a követelések után a főkönyvben értékvesztés nem került elszámolásra. A követelés értéke -án összesen Ft volt. Az ügyféltartozások analitikájának^' vizsgálata során megállapításra került, hogy a lejárt követelések egy kivételével ( töl fennálló Ft) követelések (a számviteli politika szerint, követelés az eFt összeghatárt meg nem haladó követelés). A Társaság a , _ szabályzatában (kelt; i foglaltak alapján :

•

._

ó

alapján történik, mely rendelkezés megegyezik a 10/2002. (11.20.) PM rendelet (a továbbiakban: PM rendelet) 8. § (2 ) bekezdésében foglaltakkal. Annak ellenére, hogy az ügyfél tartozások túlnyomó része már több éve ( " óta) fennáll, a Társaság mindvégig problémamentesnek ítélte azokat, tekintett nélkül az időtartamukra, és a megtérülési valószínűségükre, így értékvesztés nem került utánuk elszámolásra. Szintén problémamentes kategóriába került besorolásra a fent említett, -tői fennálló Ft-ot meghaladó követelés is, mely után értékvesztés szintén nem került elszámolásra. A Társaság alkalmazott gyakorlata nem felel meg a hivatkozott PM rendeletben és belső szabályzatában foglaltaknak. 90.

A 3 7A (portfólió elemzés-minősítés) negyedévesfelügyeleti táblában nem kerül kimutatásra adat a „Hozamra és a tőke megóvására vonatkozó ígérvény" soron, így a Társaság nem tett teljes körűen eleget az 5/2004. (11.12.) PM rendelet V. negyedéves jelentések 37A tábla kitöltési útmutatójára vonatkozóan. A 10/2002. (11.20.) PM rendelet 9.§ (4) bekezdése alapján a hozamra, illetve a tőke megóvására vonatkozó ígéret, mint várható jövőbeni kötelezettség minősítésekor az ügylet kockázati súlyát az ígérettel érintett, kezelt portfólió részét képező befektetési eszközökből eredő kockázatok alapján kell meghatározni, és ennek alapján kell a PM rendelet 3. § szerinti kategóriákba besorolni. ^ szükséges céltartalékot megképzi, mely a 37B2 táblában az előírásoknak megfelelően feltüntetésre kerül.

91.

A számviteli területtel kapcsolatos munkák egy részét a i látja el. Tekintettel azonban a fiókok (ügynökhálózat) kirendeltségek miatti túlmunkára a számviteli feladatok ellátásába "a ; is részt vesznek.

Jegyzőkönyvben 113. sz alatt átvett 32101 főkönyvi karton Számvitelről készült feljegyz és Nyilatkozat (9 számú mellékl et) előzetesen beküldött dokumentum, A helyszíni vizsgálat során a 94 sorszám alatt átvet t dokumcnnim (analitika a fennálló tartozásokról)

-20-

• Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 92.


A vevő és szállítói számlák, illetve a kapcsolódó megállapodások, szerződések vizsgálata során az alábbiakat állapítottuk meg: -

-

-

A

(Megbízott), _ . ó i. napján kötött Megáilanodás alapján a Társaság (Megbízó) székhelyén számviteli feladatokat lát el. , a Álláspontunk szerint nem felel meg a pnidenciális követelményeknek az a tény, hogy a számviteli feladatokat feladatokat lát el a Társaságnál, mivel ez megnehezíti a munkafolyamatba épített ellenőrzést, továbbá személyi kockázattal jár, ami növeli az üzletvitel során keletkező információval történő visszaélés veszélyét. 40 A (mint Megbízott)

. napja közötti időszakban számviteli szolgáltatásokat végzett a Társaság (mint Megbízó) részére. A fenti Megállap odásokban ( .) a Megbízott kötelezettség ei között is feltüntetésre kerültek feladatok, . A Társaság nyilatkoza ta'" alapján A a k, illetve kapcsolatos feladatokat lát el. A pedig az , valamint ehhez kapcsoló dóan az A számlák vizsgálata során megállapításra került, hogy

A (mint Megbízott) alapján (utolsó módos ítás: Társaságnak (mint Megbízó),

az a Társaság felé

1-án kötött

szerződés végez a • stb.).

93.

A fent említett gazdasági társaságok által végzett, tevékenység, illetve az . jellemzőit tekintve kiszervezett tevékenység, melyet a Társaság nem jelentett a Felügyelet felé, így nem tett eleget a TpL 160. §-bait foglalt kötelezettségének. Fenti tevékenységek ellátására vonatkozó szerződések lényegüket, megvalósulási formájukat tekintve egyértelműen a kiszervezett tevékenység végzésre utalnak, bár tartalmukat tekintve nem feleltethetők meg a Tpt. 160. §. (4) bekezdésében foglalt előírásoknak. Megjegyzendő: amennyiben e tevékenységeket a külső szolgáltatók nem kizárólagos kiszervezési szerződés keretében, a vonatkozó Jogszabályi előírásoknak megfelelően végzik, úgy hangsúlyosan előtérbe kerülnek az értékpapírtitok védelmére vonatkozó szabályok. A Tpt. 374. § k) pontja szerint: nem jelenti az értékpapírtitok sérelmét a kiszervezett tevékenység végzéséhez szükséges adatátadás a kiszervezett tevékenységet végző gazdasági társaság részére. A Tpt. taxatív szabályokat rögzít az értékpapírtitok védelme érdekében. Jelen esetben, amennyiben az adatkezelés, adatfeldolgozás, vagy adattárolás nem kiszervezés keretében történik, a Tpt. 370.§ (1) bekezdés b) pontja nem érvényesülhet, hanem ugyanezen szakasz a) pontjában rögzítetteket kell figyelembe venni, amely szerint értékpapírtitok csak akkor adható ki harmadik személynek, ha az ügyfél vagy annak törvényes képviselője a rá vonatkozó kiszolgáltatható értékpapírtitok körét pontosan megjelölve közokiratba vagy teljes hatályú bizonyító erejű magánokiratba foglaltan kéri vagy erre felhatalmazást ad. (Ilyen dokumentum a vizsgálati anyagban nem volt fellelhető). Kiszervezett tevékenység esetén az írásba kötött szerződés a Tpt. 160. §-ban foglaltak alapján elengedhetetlen azzal a gazdasági társasággal, aki a kiszervezett tevékenységet ténylegesen végzi ( . és a Társaság között nem került szerződés aláírásra). Az alapvető hiányosság - a Tpt. 160. § (3) bekezdésében előírt bejelentési kötelezettség elmulasztása - folyományaként jelentkeznek, a szerződés kötelező tartalmi

A helyszíni eljárás során a 44 sorszám alatt átvett dokumenhim (számla, megállapodás és teljesítés igazolás) A helyszíni eljárás során a 74 sorszám alatt átvett dokumentum (megállapodás) Nyilatkozat számviteli szolgáltatással kaocsolatosan, helyszíni eljárás után bekért dokumentum ( •t Számvitelről készült feljegyzés " Nyilatkozat számviteli szolgáltatással kapcsolatosan, helyszint e ljárás után bekért dokumentum ' j ^ A helyszíni eljárás során a 43. sorszám alatt átvett dokumentumok (számla és szerződés, szerződés, és módosításai). -21 -



elemeinek hiánya (4); a közreműködő alkalmazásának szabályainak figyelmen kívül hagyása (9); valamint a kiszervezés Üzletszabályzatban való szerepeltetésének hiánya (11) bekezdés. 94.

4.7.

Az < . ' . (min/ Megbízó) és a Quaestor Értékpapír Rt (mint Megbízott) között i-án kötött szerződés alapján a Társaság -ig szolgáltatás, ezen belül a Megbízó tevékenységéhez kapcsolódó egyéb hasonló feladatok teljes körít ellátására vállalt kötelezettsége^^, amely végzése az említett időszakban sértette a Tpt. 88. (1) bekezdésében meghatározott kizárólagossági szabályt Informatikai rendszer

A 2003-ban végzett felügyeleti vizsgálat óta eltelt időben a jelenlegi informatikai vizsgálat a Társaság informatikai helyzetében javulást tapasztalt a "' és az : ki alakítása és működése területén. A Társaság üzleti rendszere, a bemutatott és rendelkezésre bocsátott dokumentumok, valamint a rendszer főbb részeinek megtekintése j ala pján megfelel a jogszabályi előírásoknak (283/2001. Korm. rendelet ?.§. (1) b) pontja). r

^

4.7.1.

^

^

,

. .

Tervezés, vezetés, szervezet és szabályozás

4.7.1.1. Informatikai stratégia 95. 96.

4.7.1.2. Az informatika szervezete 97.

Az informatika szervezete [7] a QPT Rt-ben került kialakításra, fős létszámmal, melyet fő ) irányít . 1 I je lenlegi létszám ' ' k de figyelembe kell venni azt is, hogy i . A feladatelhatárolásokat személyekre lebontva a részben pedig az tartalmazzák [5], [8]. Az előző PSZÁF vizsgálat során feltárt személyi és összeférhetetlenségi problémákat megoldották.

98.

ek

99.

A Társaság az informatikai feladatainak ellátását kiszervezi a QPT Rt szervezetébe. Általánosan jellemző, hogy a működés és a szabályozások „csoport" szinten vannak definiálva, kiszervezési

fii helyszíni eljárás során a 46. sorszám alatt átvett dokumentumok (számla és megbízási szerződés).

-22-

• Q uaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


szerződést nem mutattak be, a kiszervezési tevékenység nincs a Felügyeletre bejelentve (TpL 160 . (3)). Az informatika megfelelő működése szempontjából nem jelent kulcsfontosságú problémát, de a Társaság szempontjából vélhetően nem teljesül a Tpt. 160. §. (10) pont tulajdonosi összeférhetőségi korlátozása. 4.7.1.3. Szabályozottság 100. A Társaság informatikai tevékenységének szabályozása alapjaiban teljeskörűnek mondható, de nem „egyenszilárdságú". A jelenleg hatályos szabályozások az rendszerben mindenki számára elérhetőek. A korábbi felügyeleti vizsgálatok megállapításainak megfelelően - elkészíttették az új - cégcsoport szintű szabályzat-tervezeteket. Több esetben az eljárásrendek nem készültek el (pl. Katasztrófa-elhárítási szabályzat (17] eljárásrendjei). Az elkészült anyagok többnyire tükrözik a struktúrát. Továbbra is hiányzik a szabályozási tevékenységet, a szabályzatok formáját, tartalmát, kezelését előíró felső szintű utasítás. 4.7.1.4. Kockázatkezelés 101. A bemutatott dokumentumok, és a megvalósított architektúra az informatikai kockázatok ismeretére utal [9], [10], [19]. Nem készült még el az üzleti folyamatokra épülő, a kapcsolódó informatikai szolgáltatásokat számbavevő, átfogó kockázat-felmérés, -elemzés és -menedzselési terv, illetve a Tpt. 101/A § (2)bekezdése szerinti kockázatelemzés. 102. Van

a csoporton belül ( rendszert jelenleg nem működtetnek. Az IT területen az

, de bevezetését

tervezik. 4.7.2.

Információ technológiai architektúra, fejlesztés és üzembeállítás

4.7.2.1. Információ technológiai architektúra 103. Az információ technológiai architektúra [C/4. oldal] és az azon megvalósított alkalmazások a Társaság igényeit továbbra is kielégítik, és összességében megfelelnek a törvényi előírásoknak (Id. a' • rendszer külső auditját). A há lózat. . _ ;. Az üzleti kommunikáció folyik, melyet szerződés alapján a szolgáltat. A telephelyek kommunikációjának biztonságát szolgálják. A jövőben várhatóan a szolgáltatást a ;zolgáltatója 104.

A telephelyek kommunikációjának biztonságosabbá tételét szolgálják az Az adatok védelmét és a folyamatos üzletmenet biztosítását ), valamint alkalmazásával ( ) biztosítják. A

(

í

t tesz lehetővé. A Társaságnak aktív internetes elérhetősége van, melyen keresztül az ügyfelek az ún. ' ; internetes kliens alkalmazás segítségével adhatnak megbízásokat. A hatékony hibaelhárításra és a hibák visszakereshetőségére iz . használják széleskörűen. ^ I 4.7.2.2. Fejlesztés és változáskezelés 105. A rendszerben történt kisebb nagyobb mérvű : letesztelték és arról jegyzőkönyvet állítottak ki. Ezen dokumentációkat megerősítendő az üzleti rendszerük megfelelőségéről a könyvvizsgáló, és a külső fejlesztő is külön nyilatkozott (bizonyító erejű magánokirati formában (Id. korábbbi vizsgálatok dokumentációi). A Társaság üzleti rendszere, a bemutatott és rendelkezésre bocsátott dokumentumok, valamint a rendszer főbb részeinek

-23 -

, Quaesto r Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


megtekintése alapján megfelel a jogszabályi előírásoknak (283/2001 .(XII.26.) Korm. rendelet 7.§. (1) b) pontja). 106. A hatályos és a tervezett informatikai biztonsági szabályzat 18] a számos vonatkozását előírja, de i.

s

A

li

alapvetően az program rendszer használandó. A t eszteléseket tesztkörnyezetben kell végrehajtani, azonban a teszteléssel kapcsolatos felelősségek a szabályozás tervezetben nincsenek meghatározva [11]. 4.7.3.

Üzemeltetés

4.7.3.1. Folyamatok menedzselése 107. Társaság fő üzleti rendszere i ) az üzleti folyamatokat teljes körűen lefedi, külön vezetett egyéb kiegészítő nyilvántartásokra nincs szükség. A kereskedési rendszer ) és a főkönyv ) között a 1 történnek, melyet a egészít ki. A vezetői ellenőrzéseket lehetőségek, továbbá - "j) támogatják. 4.7.3.2. Fizikai-, logikai- és adatbiztonság 108. A Quaestor csoport telephelyei I

i en

109.

kiterjed. Ahol nem elengedhetetlen a használata, a ' egységeket [13]. A hálózat . n és építettek be C ), melyet a szabályzat [13] figyelembe vételével alakítottak ki. A , • t alkalmaznak ( • stb.).

110. A Cégcsoport sávszélességű, . alkalmazás J szerveren fut, mely 1 ' kommunikál a 111. A kommunikáció biztonságát a növeli.

és

' rendelkezik. Az ún. > I

, a szerverekét a

s

4.7.3.3. Hozzáférési jogosultságok 112. A hozzáférési jogosultságokat a Társaság

kezeli.

- I it ^ ,

-LÍ

113. A vizsgálat során tételesen kitértünk a főkönyvi rendszer jogosultságainak és naplóinak elemzésére. A hozzáférések és a naplózás vonatkozásában nem volt kifogásunk, de a nyilvántartás formája nehezen átlátható, ami akadálya lehet a tételes ellenőrzésnek [26]. 114. A i háló zati rendszergazdák A fejlesztők

-24-



4.7.3.4. Felhasználók támogatása 115. A felhasználók támogatását a mely L-ként funkcionál.

: végzik, ""

'

i, 'ön

4.7.3.5. Adatvédelem, mentések, archiválások 116.

,i

117. A mentések minőségét

biztosítja. Tárolásuk töiténik, átadás-átvételi nyilvántartás vezetésével.

4.7.3.6. Rendkívüli események 118. A Társaság elfogadásra váró üzletmenet folytonossági terve (BCP) részben helyreállítási tevékenységeket (DRP) is tartalmaz, de nem tükrözi kellően az üzleti terület elkötelezettségét, a kieső informatikai szolgáltatásokat helyettesítő tevékenységeket [17]. Nem történt még meg a szabályzat-tervezetben említett - kapcsolódó eljárásrendek kidolgozása. 4.7.3.7. Külső szolgáltatások, kiszervezés 119. A teljes informatikai tevékenységet a Társaság részére a cégcsoporton belüli Quaestor Pénzügyi tanácsadó Rt. végzi (bővebben a 4.7.1.2. fejezetben). 4.7.3.8. Informatikai oktatás 120. A

4.7.4.

képzési és oktatási terve

7 évekre érvényes, melynek keretében

Monitorozás, ellenőrzés

4.7.4.1. Független ellenőrzés 121. A Társaság könyvvizsgálója -i dátummal olyan nyilatkozatot adott melyben megállapította, „hogy az alkalmazott informatikai rendszer a mindenkori pénzügyi helyzet megállapítására alkalmas". Ezen nyilatkozatához a könyvvizsgáló bizonyító, megalapozó audit evidenciákat csatolt a rendszerre vonatkozó „Vizsgálati jelentés"-ében. A I az üzemeltetés gyakorlatát biztonsági szempontból elemezte [19]. 122. A rendszeresen végez informatikai vizsgálatokat [22], [23].

munkatervek alapján [24], [25]

4.7.4.2. Monitorozás 123. A Társaságnál az informatikai tevékenység monitorozására

-25 -

i

- Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4.8.


Biztonsági rendszer (tárgyi, technikai feltételek)

A Társaság rendelkezik a tevékenysége végzéséhez szükséges megfelelő irodai elhelyezéssel, tárgyi technikai, biztonsági feltételekkel (lásd még a 4.7.3.2. és a 4.7.3.5. fejezeteket). Az ügyfélszolgálati irodák alkalmasak az ügyfelek kulturált fogadására, kiszolgálására, lehetővé teszik a bizalmas ügykezelést. A Társaság székhelyén és a megtekintett fiókirodában az ügyfélszolgálati térben a hatályos üzletszabályzat az ügyfelek részére elérhető volt; a Társaság internetes honlapján szintén megtekinthető a hatályos üzletszabályzat. 124. A Társaság székhelyéül szolgáló ingatlant a .-töl •A _ szerződés ( hatályos, és időtartamra szól. A szerződést felmondási idővel jogosultak a szerződő felek írásban felmondani. A szerződés megfelel a vonatkozó, 283/2001. (Xn.26.) Korm. rendelet 3. §-ban rögzített előírásnak. 4.9.

Pénzmosás megelőzése és megakadályozása

A vonatkozó szabályozás hiányossága ellenére, a Társaság munkaszervezete, nyilvántartási rendszere alkalmas a pénzmosás megelőzését és megakadályozását szolgáló rendelkezések alkalmazására. 4.9.1.

Szabályzat, felelős személy

125. A Társaság a pénzmosás megelőzéséről és megakadályozásáról szóló szabályzatát (a továbbiakban: Szabályzat) a jogszabályi változásoknak és a Felügyelet honlapján 2005.02.18-án közzétett, új mintaszabályzat alaoján nem aktualizálta. A helyszíni vizsgálat tartama alatt ellenőrzött változat _ , -tői hatályos (Lásd még a 4.2.5. fejezetet). A szabályzat teljes átdolgozása elengedhetetlen. 126. A T ársaságnál automatikus integrált elektronikus szűrőrendszer nem üzemel, mivel átlagosan napi darab pénzügylettel Járó tranzakcióra kerül sor, ezért a folvamatos ellenőrzés n történik'^', azonban ' _ és , a millió forint feletti üzleteket szükség szerint, de minimum ; áttekinti, és erről Jegyzőkönyvet készítenek"* . 127. A pénzmosás megelőzésével és megakadályozásával kapcsolatos feladatok ellátásáért kijelölt személy 4.9.2.

Oktatás

128. A Szabályzat hozzáférhető minden alkalmazott számára a Társaság , amelyet minden munkatárs elér (i ). A Szabályzati rendelkezésnek megfelelően évben megtörtént az alkalmazottak oktatása és vizsgáztatása"*'. Az oktatáson és a vizsgán történő részvétel kerül nyilvántartásra. A képzésről a Szabályzatnak megfelelően felje^zés'"és Jegyzőkönyv^' készült. 4.9.3.

Hirdetmény

129. A Társaság székhelyén és a Mammut Üzletházban található fiókban történt helyszíni ellenőrzés során megállapítottuk, hogy az ügyfelek fogadására szolgáló helyiségekben az ügyfelek azonosítására vonatkozó magyar és angol nyelvű Hirdetmény elhelyezésre került.

"*' A helyszín i eljárás után megküldött do kumentum (24410/34/2005. ikt számú levél 6. sz melléklete). " A helyszíni eljárás során a 122. sorszám alatt átvett dokumentum (Jegyzőkönyv a "" A helyszí ni eljárás során a 122. sorszám alatt átvett dokumenmm, illetve, „A pénz mosási vizsga értékelése" c. dokumentum. „Pénzmosás vizsga értékelése" c. dokumentum. " A helyszíni eljárás során a 15 sorszám alatt átvett dokumentum

-26-

' Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4.9.4.


Ügyfél-azonosítás

130. A Társaság nevében megbízási szerződés alapján a db a Társaság által megfogalmazott tájékoztató levelet" postázott ki az ügyfeleknek, a Pmt-ben előírt azonosítással kapcsolatban. Az ügyfelek részére küldött egyenlegközlő levélben az azonosítatlanságra vonatkozó állapot feltüntetésre került. 131. Az ügyfél azonosítottságát, a szükséges adatok meglétét a

rendszer tartalmazza,

es 132. Az eljárás során a í adatszolgáltatás alapjául szolgáló, azonosítatlan ügyfeleket tartalmazó listából^"* kiválasztott ügyfelek tekintetében szúrópróbaszerűen ellenőriztük, hogy e státuszuk ellenére előfordult-e ügyleti megbízás teljesítése. A mintavételi körben a Pmt. 16.§ (9) bekezdésbe ütköző ügyletkötést nem észleltünk; e listában azonosítatlanként feltüntetett személy időközbeni azonosítása -ügyleti megbízásának teljesítése előtt megtörtént^^. 4.9.5.

Bejelentések

133. A Társaság a pénzmosással kapcsolatos bejelentésekre vonatkozó negyedéves adatszolgáltatási kötelezettségének (37C tábla) eleget tett. A vizsgálat megállapította, hogy, a 2005. február hónaptól hatályban lévő új adattartalmat (befagyasztott követelések darabszáma, és összege) a táblában nem töltötte W"' ezzel megsértette a 6/2005. (II. 4.) PM rendelettel módosított 5/2004. (II. 12.) PM rendeletet, azonban a megállapítást követően a Társaság a hiányosságot pótolta, jelentését módosította, illetve azt 2005. szeptember 29. napjával a Felügyeletnek megküldte. A tábla az ORFK felé történt bejelentésre utaló adatot nem tartalmazott a vizsgált időszakban. A Társaság képviselői meghallgatásuk során hangsúlyozták, hogy kiemelt figyelmet fordítanak a gyanúsnak tekinthető tranzakciók vizsgálatára. Az ügyfél üzleti szokásainak, kockázatviselési képességének, üzleti és személyes kapcsolatainak ismeretében, kellő körültekintés mellett azonban eddig nem tartották indokoltnak bejelentés tételét. 4.10.

A kereskedési rendszer vizsgálata

A Társaság engedélyezett és gyakorolt tevékenységi köreihez rendelkezik a megfelelő személyi, tárgyi, technikai feltételekkel, a kereskedés és az elszámolás folyamatai megfelelő módon szabályozottak. A Quaestor Csoport felépítéséből, a Társaság és tulajdonos ügynöke speciális helyzetéből adódóan indokolt nagyobb figyelmet fordítani a Társaság felelősségi körébe tartozó folyamatok közvetlen ellenőrzésére; az üzleti és elszámolási funkciók egyértelmű elválasztására. A szerződésminták alkalmazásával kapcsolatos hiányosságok ügyfél érdeksérelmet nem okoztak, azonban a jogszabályi megfelelés kötelező érvényű. Legnagyobb kockázatot a határidős ügyletek fedezetvizsgálata során tárt fel az eljárás. Annak ellenére, hogy az elszámolóházi igénynek megfelelő biztosítékok reruielkezésre álltak, a Társaság fedezeti igényeinek folyamatos és teljeskörű érvényesítése, azoknak az erre szolgáló derivativ alapbiztosíték alszámlákra történő átvezetése tekintetében a munkafolyamatba épített ellenőrzés erősítésére van

szükség.

" A helyszíni eljárás során a 123. sorszám alatt átvett dokumentum. A helyszíni eljárás során a 98 sorszám alatt átvett dokumentum 54 Előzetesen elektronikusan beküldött, Pmt. sz erint azonosítatlan ügyfé llista re vonatkozóan Helyszínen 18 sz alatt átvett Pmt. azonosítási adatlap, aláírás bejelentő karton, számlaszerződés és számlakivonatok KIR adatbázis 37/C tábla, negyedéves jelentés

-27-



4.10.1. Szabályozottság 134. A kereskedési és elszámolási tevékenységre vonatkozóan a Társaság rendelkezik a jogszabályok által előírt szabályzatokkal, azok megfelelő részletezettséggel tartalmazzák az egyes munkafolyamatok során végrehajtandó tevékenységeket, azok felelőseit. A szabályzatok döntő része az előző átfogó vizsgálat során is hatályban volt. A szabályozó dokumentumok a ' (a Quaestor cégcsoport információs rendszere) elérhetőek, 4.10.2. Technikai feltételek, nyilvántartási rendszer 135. A Társaság (az előző átfogó vizsgálathoz képest változatlanul) a rendszerben tartja nyilván a saját és az ügyfelek ügyleteit, pénz-és értékpapír követeléseit. Az ügynökhálózat fiókjai a Társaság nyilvántartási rendszeréhez 136. A tőzsdei üzletkötések lebonyolításában a vizsgált időszakban alapvető változást jelentett a BÉT ) rendszerhez való csatlakozás (időpontja: 2003. december), amely révén közvetlen adatkapcsolat létesült a kereskedési rendszer központja és a Társaság back-office rendszere ) között.

4.10.3. Ügyfélkör, ügyfelek azonosítása, számlaszerződések ellenőrzése 137. A 3IC tábla idősoros adatai, és a Társaság jelen eljáráshoz adott tájékoztatása alapján megállapítottuk, hogy a Társaság ügyfélköre a 2003. évi átfogó vizsgálat óta közel ügyféllel ( év végén ügyféllel volt szerződésük, a -re vonatkozó adatszolgáltatás szerint: ). A részint a Quaestor Csoporton belüli keresztértékesítések, részint az inaktív ügyfélállomány felé irányuló marketing tevékenység eredményezte. Az aktív ügyfélállomány . lényegesen i a s zerződéses állománynál (hozzávetőleg -re tehető). Az ügyfélkör változatlanul tipikusan bői áll. 138. Az eljárás során részint a MAMMUT II. üzletközpontban működő ügynökfiókban, részint a nyilvántartási rendszer megtekintésével és azonosítási iratok bekérésével ellenőriztük a papír alapon és elektronikusan tárolt adatokat. A mintavételi körbe eső dossziék feldolgozását az 5. számú melléklet tartalmazza. 139. A vizsgált körben az ügyfelek döntően megfelelő módon azonosítottak, a számlaszerződések egy kivétellel ( ) fellehet őek, és a felek által megfelelő formában aláírtak voltak. Az azonosítási hiányosságok (cégiratok, fordítás, Pmt. azonosítási adatlap) általában off-shore cégekhez kötődik, amelyek azonban évek óta nem adnak ügyleti megbízást, nyilvántartási rendszerben értesítendő státuszban vannak. A vizsgált ügyfélkörben, azonosítottság hiányában teljesített ügyleti megbízást nem tárt fel a vizsgálat. 140. Az Aláírás bejelentő kartonoknál jellemző hiányosságként észleltük, hogy azon bélyegző hiányában csak az adatokat rögzítő munkatárs szignója szerepelt (pl. j míg más ügyfeleknél a Társaság ügynökének aláírása cégszerű volt. Egyes esetekben értelemszerűen több rendelkezési jogosult feltüntetésénél - elmaradt a nyomtatványon az együttes jogosultság körének meghatározása , míg más ügyfélnél ez kitöltésre került' 4.10.4. Megbízások felvétele, fedezetellenőrzés, allokáció 4.10.4.1.

Értékesítési csatornák

141. A használatára vonatkozó keretszerződés, valamint a biztonsági okból minden ilyen szerződés' meíiett megkötendő, call-centeren keresztüli megbízásokra vonatkozó keretszerződés aláírása előfeltétele ezen értékesítési csatorna igénybevételének. Az Interneten keresztül érkező.

-28-

' Quaestor í rtékpapír Rt, 2005. évi átfogó vizsgálat


tőzsdei instrumentumra és befektetési jegyre vonatkozó megbízások (állampapír ügyleteket ezen az értékesítési csatomán nem lehet kötni) automatikusan rögzülnek a rendszerben. Szerződés kinyomtatására nem kerül sor (Id. Üzletszabályzat II. fejezet 1.3. cím ő.pont), az ügyfél megbízása teljesülését, számlaegyenlegét az Internetes felületen ellenőrizheti. 142. Call-centeren az utalás és transzfer rendelkezés kivételével (ezeknél az írásbeliség kötelező) valamennyi, a Társaság által forgalmazott termékre adható megbízás. E csatornán adott megbízásokról szerződés szintén nem készül, a Társaság ezeket a megbízásokat hangrögzítéssel előkereshető módon tárolja. 143. A helyszíni eljárás során visszahallgatott, call-centeren keresztül érkező megbízások esetében a hangrögzítés alapján megállapítottuk, hogy a megbízás felvételére az üzletszabályzati rendelkezéseknek megfelelően került sor. A visszahallgatott egyéb hangrögzítéses telefonon érkezett megbízások is megfeleltek a szabályzati kritériumoknak'' (Id. Üzletszabályzat II. fejezet 2.1.6.). 144. Az e szolgáltatást igénybe vevő ügyfelek listájából szúrópróbaszerűen kiválasztott ügyfelek szerződéseinek vizsgálata során megállapítottuk, hogy azok nem azonosak az aláírásuk időszakában (jelenleg is) hatályos Üzletszabályzat mellékleteként jóváhagyott szerződésmintával. Az Üzletszabályzat VIII. fejezet 3.1.3.2. sz. melléklet Megállapodás a Quaestor Értékpapír Rt. „Quaestophone" Szolgáltatása keretében, telefonon adott megbízások feltételrendszeréről szerződés helyett azonos címet viselő, de az Üzletszabályzat egyes vonatkozó rendelkezéseivel kibővített változat került az ügyfelek által aláírásra'®. Ezáltal a Társaság megsértette a 205/1996. (XII.23.) Korm. rendelet 15. § (3) bekezdését, amelynek értelmében jóváhagyott szerződésmintákat kell alkalmaznia. 145. A Társaság képviselőinek tájékoztatása szerint mobil telefonon nem vesznek fel megbízást. Annak használata nem tilos, de ilyen esetben az ügyfél jelentkezését követően, az üzletkötő a Társaság rögzített készülékéről hívja vissza az ügyfelet. 4.10.4.2.

Fedezetellenőrzés, allokáció

146. A • rendszer fedezetvizsgálata valamennyi értékesítési csatorna esetében biztosítja, hogy a szükséges fedezet megbízás/adásvétel időpontjában való rendelkezésre állása hiányában az ügylet ne kerülhessen rögzítésre. Az ügylet elszámolását a nyilvántartási rendszer •'égzi, a fedezetbiztosításhoz szükséges átvezetéseket a hajtják végre. 147. A ; rendszer fedezetellenőrzésének működését részint a Társaság székhelyén, a Társaság képviselői által szimulált fedezetlen üzletkötés, részint a m kötött állampapír és részvény ügyletek, illetőleg a n nyitott határidős pozíciók fedezettségének vizsgálata keretében bekért szerződések számlakivonatok alapján ellenőriztük". A konkrét megállapításokat az adott ügylettípusról szóló fejezetek tartalmazzák. 148. Fedezet hiányában a rendszer pozíciózárásra adható megbízás.

révén nyitó pozíciót nem lehet rögzíteni, azonban

149. Az üzletkötő/termékértékesítő felelőssége az ügyfelet felhívni a Ft fölötti tartozás rendezésére. A Társaság központjából minden reggel listát" küldenek a fiókhálózatba fenti összeget meghaladóan tartozó ügyfelekről mind a határidős, mind a day-trade ügyleteket kötő ügyfelekről. A lista a derivativ alszámla -• Ft-ot meghaladó mínuszát kockázatkezelési szempontból késedelmesen, az ügyletkötés másnapi elszámolást követő napon (lényegében T+2 nap) tartalmazza. 150. A f edezetvizsgálattal érintett napokon fennálló tartozások vizsgálata során megállapítottuk", hogy azok döntően számlavezetési és adatszolgáltatási díjhátralékból erednek; a határidős " Feljegyzés -án tartott eljárási cselekménvekrö! Helyszínen 38 sz. alatt átvett Megállapodások (i : számlaszámú ügyfelek) Feljegyzés a kereskedési rendszer v izsgálatáról ( án tartott eljárási cselekmények). " Helyszínen 106. és 118 sorszám alatt átvett listá k " Fedezetvizsgálathoz előzetesen beküldött nyi lvántartási adatok (tartozó ügyfelek listája)

-29-

• Quafstor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


pozíciókon elszenvedett árfolyamveszteségen kívül a nyilvántartási rendszer árképzése miatt is keletkezett tartozás. A Társaság figyelemmel arra, hogy a tartozások összegét nem értékelte jelentősnek (jellemzően Ft alattiak), bírósági eljárást nem kezdeményezett". 4.10.5. Egységes időrendi nyilvántartás 151. A Társaság nyilvántartási rendszere megfelel aTpt. 120.§ (l)-(2) bekezdésében foglaltaknak. • 152. A -án kötött tőzsdei ügyletek kereskedési rendszerből lehívott ajánlati listája,'^ a Felüêlet TNFIE rendszerének adatai, a Társaság nyilvántartási rendszeréből lehívott teljesítések lista adatai egymással megfeleltethetőek voltak, a szúrópróbaszerűen kiválasztott ügyfelek bizományosi szerződései a felek által megfelelő formában aláírtan, az Üzletszabályzat mellékleteként jóváhagyott tartalommal rendelkezésre álltak, az ügyletek pénz és értékpapír fedezete biztosított volt." 153. Az értékpapír eladásra, illetve vételre kötött bizományosi szerződéseken nyomtatáskor automatikusan feltüntetésre kerül annak időpontja is, amely összhangot mutatott az ajánlati listában történt rögzítéssel (Id. a nyilvántartási és a kereskedési rendszer közötti kapcsolatról írottak). 4.10.6. Meghatalmazások vizsgálata 154. A Társaság nyilvántartási rendszerében elektronikusan is rögzítésre kerülnek a meghatalmazott adatai, aláírásmintája." Ügyfélszámla feletti rendelkezési joggal jellemzően családtagokat ruháznak fel. Fedezetbiztosítás kapcsán készfizető keizességvállalásra, egyéb megállapodásra nem volt példa a Társaság ügyfélkörében. 155. Az eljárás során szúrópróbaszerűen vizsgált meghatalmazások" összhangot mutattak a hatályos Üzletszabályzat mellékleteként jóváhagyott mintával. 4.10.7. Szerződések kiküldése, értesítések, egyenlegközlők 156. Az Üzletszabályzat ÍV. fejezetében, az értesítési, tájékoztatási, képviseleti szabályok között, a 2. pont alatt rendelkezik az ügyfél értesítés szabályairól. A Társaság gyakorlata megfelel a szabályozásnak. Az ügyfél által kért értesítési mód a Társaság nyilvántartási rendszerében elektronikusan is fel van tüntetve." 157. Az eljárás során a portfoliókezelés vizsgálata keretében, az ügyfeleknek küldött negyedéves értesítések ellenőrzésekor megállapítottuk, hogy a faxon történő továbbítás esetén a fax adáslapok is lefűzésre kerültek. 158. Erre vonatkozó üzletszabályzati rendelkezés hiányában a Társaság meghatározott gyakorisággal nem küld az ügyfeleknek egyenlegközlőt, azt csak külön kérésre küldik. 4.10.8.

Sztornó tételek ellenőrzése

159. A Társaság nyilvántartási rendszerében paraméterezett státuszokról adott nyilatkozata" szerint a nyilvántartási rendszerből semmilyen ügylet nem törlődik. A 2004. IV. és 2005. I. negyedévi időszakokra elektronikusan bekért,'" a nyilvántartási rendszerben végrehajtott sztornó műveletek alapvetően két ügycsoporthoz kerültek kialakításra . __

24410/34/2005. ikt. számú dokumentumok, valamint feljegyzés a kereskedési rendszer vizsgálata során tartott e ljárási cselekményekről " Helyszínen 16 sz alatt átvett ajánlati lista " Előzetesen bekén teljesítési lista " Helvszínen 68 sz alatt átvett dokumentumok. " rendszerből kinyomtatott ügyfé l „partner - adatlap" (képernyőkép) Helyszínen 56 sorszám alatt átvett meghatalmazások " Helyszínen 12. sz alatt á tvett, a rendszerből kinyomtatott ügyfél partner-adatlap" képernyőképek " Helyszínen 54 sz alatt átvett nyilatkozat a státuszokról. Helyszínen 49 sz. alatt átvett kiegészítet t sztornó lista elektronikusan

-30-



Megállapítottuk, hogy a Társaság nyilvántartási rendszerébői a sztomózások visszakereshetőek, azok időpontja megállapítható. 160. A mintavétel alapjául szolgáló időszakból kiválasztott sztornó műveletek^' oka döntően emberi mulasztás volt (téves értékpapír, mennyiség, összeg, művelet rögzítése), amelyek azonnali észlelésük miatt ügyfél érdeksérelmet nem okoztak ugyan, de előfordulásuk indokolja a Tpt. 109.§ (2) bekezdés d) pontjában rögzített folyamatba épített ellenőrzés megerősítését. 161. A sztornózás rendje, a művelet kérésének csatornái ( 1, illetőleg ezen dokumentumok megőrzési módja, a művelet végzésére jogosultak köre nincs a Társaságnál általános érvényű utasításban, szabályzatban rögzítve. Az eljárás során e tárgvkörrel kapcsolatban a' alkalmazottja, a i (. i 0 adott egy feljegyzésben' is megerősített tájékoztatást. Figyelemmel e művelet esetleges kockázataira, indokolt mind a szabályozás magasabb szintre emelése, mind annak Társaság részéről történő (back-office vezető, belső ellenőr) ellenőrzése. 4.10.9. 4.10.9.1.

Ügylettípusok Azonnali ügyletek

162. Jelen eljárásban vizsgáltuk a tőzsdei ügyletkötések folyamatát (Id. a technikai feltételekről, nyilvántartási rendszerről szóló 4.10.2. fejezetet), valamint a -án kötött ügyleteket (szerződések tartalmi és formai elemei, ügyletek elszámolása), azokat a mintavételi körben" rendben lévőnek találtuk. 4.10.9.2.

Határidős és day-trade ügyletek

163. A Társaság Üzletszabályzata III. fejezet 3. pontja, valamint a day-trade szolgáltatás keretében adott megbízások feltételrendszeréről kötendő Megállapodás részletes, pontosan rögzített kereteket biztosít ezen ügylettípushoz. 164. Határidős ügyletet a Társaság Üzletszabályzatának rendelkezései alapján, az erre vonatkozó Bizományosi Keretszerződés aláírását követően, az ott meghatározott (fedezetbiztosítási) feltételek teljesülése esetén lehet kötni. A jelen eljárásban ellenőrzött ügyféldossziék''* minden esetben tartalmazták a kockázatfeltáró nyilatkozatokat. Az Üzletszabályzat hatálybalépését követően aláírt Bizományosi keretszerződések határidős termékekre megfeleltek a Felügyelet által jóváhagyott szerződésmintának, ugyanakkor észleltük, hogy a vizsgált 10 határidős keretszerződés szerződés fele és a day-trade szolgáltatásra vonatkozó megállapodások még -ben kerültek aláírásra, amely felveti a szerződések időszakonkénti aktualizálásának igényét. 165. A határidős keretszerződéssel rendelkező ügyfelek száma az átadott elektronikus lista szerint fölötti, amelyből -re tehető a rendszeres üzletelők száma ( '-én ügyfélnek volt nyitott pozíciója). 166. Alapletétként a Társaság minden ügyfelétől a KELER Rt. által meghatározott biztosíték kívánja meg. Amennyiben a fedezeti szint alá megy, az ügyféllel történő telefonos egyeztetést követően, a szükséges mértékben likvidálják az ügyfél pozícióit. 167. A -i nyitott határidős pozíciók fedezettségét részint a Társaságtól e napra vonatkozóan kért teljeskörű fedezettségi kimutatás'^ a KELER tőzsdekereskedelmi visszaigazolása'^ megbízónkénti összesített árkülönbözet", részint a szúrópróbaszerűen kiválasztott ügyfelek szerződéseinek, számlakivonatainak" bekérésével ellenőriztük. Megállapítottuk, hogy a KELER " Helyszínen 83, sz alatt átvett dokumentumok (kiválasztott stomó tételek magyarázata és a kapcsolódó feljegyzések) " Helyszínen 66 sz alatt átvett Feljegyzés a té ves ügyletek sztomózásának menetéről. " Helyszínen 68 sz, valamint a 16. sz. alatt átvett dokumentumok. " Helyszínen 69. sz alatt átvett dokumentumok (határidős keretszerződések, day-trade megállapodások. Pmt adatlapok, letétek, pénz számla ) " Helyszínen 97, sz alatt átvett kimutatás a -án elszámolt derivativ pozícióval rendelkező ügy felek fedezeteiről. Helyszínen 20 sz alatt, valamint a helyszíni szakaszt kővetően beküldött tözsdekereskedelmi visszaigazolások. "Helyszínen 107 sz alatt átvett KELER megbízónkénti összesített árkülönbözet. " Helyszínen 20. sz alatt átvett, )-i hatá ridős kötések, tőzsdekereskcdelem visszaigazolás. T400-as Keler kivonat, derivativ számlák, Helyszínen 69.és 102 sz alatt átvett határidős keretszerződések, számlakivonatok

-31 -



Rt. által meghatározott biztosítéki szintnek valamennyi ügyfél megfelelt, ugyanakkor a Társaság által előírt alapletét, valamint a változó letét biztosítási kötelezettségnek megfelelő eszközöket egyes ügyfelek tekintetében elmulasztották a szabad értékpapír, illetve pénzszámláról átvezetni a derivativ alszámlákra ( ). A fő számláról történő átvezetés elmaradása a back-office munkatársak mulasztásából adódott, amely arra utal, hogy a Társaság belső eljárása nem felel meg teljeskörűen a Tpt. 109.§ (2) bekezdés d) pontjának. 4.10.9.3.

OTC ügyletek (állampapír kereskedés)

168,

169. A

vei kötött

i-án, szerződés biztos hátteret biztosít e piaci műveletekhez.

170. Az eljárás során több vizsgálati programponthoz kapcsolódóan ellenőriztük az állampapír ügyleteket.'' A szúrópróbaszerűen kiválasztott ügyletek vonatkozásában megállapítottuk, hogy a szerződések a felek által aláírt formában, az Üzletszabályzat mellékletének megfelelő tartalommal rendelkezésre álltak. Az egyeztetések során a szerződések, a nyilvántartás, és az elszámolás bizonylatai között összhangot állapítottunk meg; az elszámolások a tulajdoni viszonyoknak megfelelően történtek; a szükséges fedezet a vizsgált esetekben rendelkezésre állt mind az ügyfél, mind a Társaság számláján. Adott napon, ugyanazon állampapírra kötött adásvételi szerződések tekintetében hátrányos megkülönböztetést nem észleltünk. 4.10.10. Ügyletek aláírásainak vizsgálata jogosultsági szempontból. 171. A helyszíni vizsgálat során ellenőrzött szerződéseket a Társaság, illetve ügynöke részéről arra felhatalmazott személyek írták alá. 4.10.11. Sajátszámlás ügyletek 172. A Társaság sajátszámlás portfoliója . . napokon Ft, döntően álló állománnyal rendelkezett).

_

(a fedezetvizsgálattal érintett • Ft árfolyamértékű,

173. A tőzsdén irányelveit

ügyleteket kötnek. A saját számlás kereskedés . a portfolió szerkezetének kialakítására vonatkozó elképzeléseket az I határozza meg, amelynek tagja a is. A részvénytárca mértékéről és a benne lévő egyedi részvénypozíciók arányáról a dönt. A saját számlás határidős kereskedés ( ) mértéke az egyirányú nyitott pozíciók .szám.? mögöttes termékenként maximum kontraktus. A Társaság és az „ is köt határidős ügyleteket, melyeket fedez. A fedezett határidős pozíciók limitje prompt árfolyam értéken Ft.

174. A Társaság saját számlás kereskedésről és a kereskedői limitekről szóló szabályzata általános érvénnyel rendelkezik a .. 1, tartalmazza a rt valamint a ^ • szükséges eljárást. A limitek összegszerűen szabályozó dokumentumban nem kerültek meghatározásra, arról a Társaság vezérigazgatója külön feljegyzésben^" adott tájékoztatást. 175. A Társaság sajátszámlás pozícióit számításra

vezeti, amely a és a elnevezésű rendszert alkalmazza. E r endszer figyeli a

" Helyszínen az 55 , 72 , 82., 89., 95. sz. alatt átvett dokumentumok Helyszínen 115 sz. alatt átvett nyilatkozat.

-32 -



t is. Napi szinten döntési jogosultsága a részvényügyletek tekintetében a , az állampapírok tekintetében a területet évek óta irányító van. 176. A vizsgált időszakban: -án a Társaság 'a szándékolt 'db. részvény helyett piaci áron vételre vitt be aiánlatot. Az ügyletkötés körülményeit a Felügyelet külön eljárásban vizsgálta ( ). Jelen eljárásban ezen ügyletkötés a rendszerbe épített limitellenőrzést „hatástalanító" emberi tévedés kockázatai miatt kerül említésre. 177. A Budapesti Értéktőzsde Rt. (továbbiakban: BÉT) szintén vizsgálat a fenti kötést. A vizsgálat megállapította, hogy

(a BÉT vizsgálata szerint ugyanakkor • A BÉT kérte, hogy a jövőben fokozott gondossággal járjanak el az ügyletek kötésekor, felhívta továbbá a Társaság figyelmét, hogy a fentiekhez hasonló magatartás sorozatos előfordulása esetén szankciót alkalmazhat. 4.11.

Űgyfélvagyon elkülönített kezelése

j A Társasággal szemben fennálló pénz és értékpapír ügyfélkövetelés fedezete a felsorolt helyszámlákon, a vizsgált körben maradéktalanul rendelkezésre állt. A fedezettségi vizsgálat során szegregációs problémát nem tártunk fel, a Társaság illetve az ügyfeleinek befektetési eszközeinek (pénz, értékpapír) elkülönített kezelése, nyilvántartása biztosított, a pénz- és értékkezeíésre vonatkozó szabályozás megfelelő. 4.11.1. Pénz- és értékpapír fedezettség vizsgálata, ügyfélkövetelések védelme 178. Az eljárás során két értéknapra vonatkozóan ( .és ) ellenőriztük az ügyfelek pénz- és értékpapír követelésének biztosítottságát. A rendelkezésre bocsátott kimutatások, számlakivonatok alapján a tételes pénz- és értékpapírfedezettségi vizsgálat során megállapítottuk, hogy a Társasággal szemben fennálló pénz és értékpapír ügyfélkövetelés fedezete a felsorolt helyszám Iákon, a vizsgálat napok maradéktalanul rendelkezésre állt, eltérést nem találtunk a jelentésekben feltüntetett adatok és az azt alátámasztó bizonylatok között. 179. A Társaság belső ellenőre az adatszolgáltatással, illetve az ügyfélkövetelések fedezettsége témakörben vizsgálatot nem folytatott. 4.11.2. Pénz és értékkezelés (szabályozottság, gyakorlati működtetés, rovancs, szegregáció) 180. A Társaság ügynökeként eljáró QPT Rt. fiókjaiban is biztosított (a Tpt. 5. § 103/A. pontjában meghatározott ügynök) az ügyfelek pénztári ki és befizetése, értékpapírok kezelése ( )• 181. A Társaságnál -tői hatályos a jelenleg érvényben lévő Értékkezelési szabályzat, valamint a Pénzkezelési szabályzat. A Társaság pénz- és értékkezelésre vonatkozó belső szabályzatai kellő mélységben részletezik a pénz- és értékkezelési feladatokat, a szükséges biztonsági feltételeket, a személyi felelősséget. A „Szabályzat az ügynökök alkalmazásának és a velük való elszámolások általános rendjéről" című dokumentummal együttesen megfelelően szabályozzák a pénz- és értékkezelést a Társaságnál (illetve az ügynökénél). 182. A Társaság ügynökének központi fiókjában -én értéktári rovancsot tartottunk. Az értéktári ellenőrzés során a Társaság nyilvántartási rendszerébői a rovancsolás előtt kinyomtatott értéktári készlet listát^' és az értéktárban fellelhető értékpapír állományt szúrópróbaszerűen egyeztettük. A nyilvántartott mennyiség egyezett az értéktárban található részvények " A helyszíni eljárás során a 3 sorszám alatt átvett dokumentum (értéktári készlet lista)

-33 -



inennyiségével, az Értéktári szabályzatban rögzített működtetés feltételei a gyakorlat során is biztosítottak voltak. 183. A Társaság ügynökének központi fiókjában -én ügyfél pénztár rovancsot tartottunk. A Társaság ügynökének Jelen lévő pénztárosa az általa kezelt pénzkazettában található készpénzt pénzszámláló segítségével összeszámolta, melynek végösszege megegyezett a vizsgálat során átadott pénztárjelentéseken szereplő kivonat®^ záró állományával. 184. A Társaság mind a Keler Rt-ben, mind az egyéb hitelintézeteknél elkülönített számlát vezet a saját illetve az ügyfelek pénzeszközeinek kezelésére. Ugyanez vonatozik az értékpapír számlákra. A fedezettségi vizsgálat során szegregációs problémát nem tártunk fel. 185. A Pénzelési szabályzat szerint a Társaságnál , A Társaság által kialakított gyakorlat megfelel a Jogszabályi előírásoknak. 4.11.3. Az értékpapírszámlák és az ügyfélszámlák vezetésének gyakorlata 4.11.3.1.

Ügyfélszámlák közötti értékpapír és pénz átvezetések

186. A Társaság nyilatkozata®^ szerint a vizsgált időszak mintavételi körében (: ) ügyfelek értékpapír számlái között 187. A Társaság értékpapír-kölcsönzési tevékenység végzésére engedéllyel nem rendelkezik, sem saját, sem bizományosi tevékenység keretében ilyen tevékenységet nem végez, közvetítőként nem Jár el 188. A Társaság az ügyfélszámla vezetéséhez kapcsolódó pénzforgalmi szolgáltatás nyújtására vonatkozó engedéllyel nem rendelkezik. 189. Az azonos időszakot felölelően bekért, ügyfélszámlák közötti pénz átvezetésekről küldött adatsor összesen tételt tartalmazott, tt

190. A Társaság hatályos Üzletszabályzatának /. fejezet, 2.2.7. pontja minden további feltétel és vonatkozó felületeti engedély nélkül lehetővé teszi az ügyfélszámlák közötti pénz átvezetést, azért az nem áll összhangban a hatályos jogi szabályzással (liL Tpt. 88.§ (I) bekezdés i) pontja, 147.§ (2) bekezdése). 191. A i készpénzes tranzakciók vizsgálata körében (a nagy összegű tételek ellenőrzésekor) észleltük, hogy az egyes ügyfélszámlák közötti pénzmozgást ügyfél pénztári ki/befizetéssel (nem pénzszámlák közötti átvezetéssel) bonyolítják. (Ld: -án a . és a kódszámú ügyfelek között - • " ' Ft, és i a és a Kódszámú ügyfelek között ; mozgott. Mindkét esetben kapcsolatban állók voltak.) 4.11.3.2.

Pozíció átadások

192. A kereskedési vezető tájékoztatása szerint®' ügyfelek között határidős pozíció átadásra a vizsgált időszakban nem került sor. Erre utaló tranzakciót Jelen vizsgálat sem tárt fel.

A helyszfni eljárás során az 1 sorszám alan átvett dokumentum (pínztárrovancs dokumentumai) ®' Előzetesen 25 sz alatt beküldött nyila tkozat " Feljegyzés

tartón eljárási cselekményekről

-34-

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4.11.3.3.


Transzferek, utalási rendelkezések

193. A vizsgálat tárgyát képezte az értékpapír transzferekhez kapcsolódó dokumentumok, bizonylatok ellenőrzése. Az eljárás során ; vona tkozóan elektronikus kimutatást kértünk a transzferekről''. 194. Az ügyfél rendelkező nyilatkozata alapján indított értékpapír transzferek esetében szúrópróbaszerűen ellenőriztük a KELER T700-as számlakivonat (MO) ügyfél rendelkező nyilatkozatával való összhangját. Megállapítottuk, hogy a vizsgált körben ' a tranzakciók alapjául a rendelkezésre jogosult ügyféltől származó írásos rendelkezés szolgált, azoknak megfelelő tartalommal kerültek elszámolásra. A T ársaság nyilvántartási rendszerében a KELER bizonylattal azonos tartalommal a tranzakciók rögzítésre kerültek. 195. A . beké rt utalás lista mintavételi körébe eső utalások", és a helyszínen ellenőrzött utalások dosszié vizsgálata során megállapítottuk, hogy a tranzakciókra mindenkor az ügyfél rendelkezése alapján, illetőleg ügylet elszámolásához kapcsolódóan került sor. 4.12.

Portfolió-kezelési tevékenység vizsgálata

A portfoliókezelési tevékenység végzése során a személyi, tárgyi, technikai feltételek a jogszabályi előírásoknak megfelelően biztosítottak, a szervezeti felépítés (elkülönítés) igazodik a jogszabályi rendelkezésekhez. A portfoliókezelési tevékenység végzéséhez kötelezően előírt szabályzatok, illetve alkalmazott szerződés átdolgozása prudenciális szempontból szükségszerű. A Társaság fenti tevékenysége kapcsán nem tartja be a Tpt. 136. § (3) bekezdésében meghatározott jogszabályi előírást, azonban ez az ügyfelek részére érdeksérelmet nem okozott..

4.12.1. Szabályozottság, személy, tárgyi, technikai feltételek 196. A Társaság portfoliókezelési tevékenységét az Üzletszabályzata, valamint a Portfoliókezelési tevékenység működési szabályzata (hatályos: !-től) és az Eljárási szabályzat (hatályos: tói) szabályozza. A Társaság portfoliókezelési tevékenységhez kapcsolódó szabályzatai átdolgozásra szorulnak, nem a jelenleg kialakult szervezeti felépítésnek, kialakult gyakorlatnak megfelelő szabályozási környezetet tartalmazza. 197. A portfoliókezelési tevékenységhez kapcsolódó letétkezelési tevékenységet a el.

~

198. A Társaságnál a szervezeti elkülönítés a portfoliókezelési tevékenységhez kapcsolódóan

látja c

199. A Társaság az -vei Megállapodást" kötött i, ' "közreműködésre a Társaság i, valamint a ~ " vei kötött > .vonatkozásában. A Megállapodás '-én kiegészítésre került a közreműködéssel. A Társaság alvállalkozójaként eljáró szintén rendelkezik a tevékenység végzéséhez szükséges felügyeleti engedéllyel . 200. A befektetési döntések meghozatalában a .

" A helyszíni eljárás során a 47 sorszám alatt átvett kimu tatás " A helyszíni eljárás során a 88. sorszám alatt átvett dokumentumok. " A helyszíni eljárás során a 84. és 103 sorszám alatt átvett dokumentumok " A helyszíni eljárás során az 53 sorszám alatt átvett dokumentum (Megállapodás),

-35 -

.

tt t. A


Vizsgálati jelentés segíti a Társaság portfoliókezelési tevékenységének hatékony működését.

201.

az alkalmas a kezelt vagyon elkülönített nyilvántartására. 202. J stb. A fent említett fökönyvi nyilvántartás a vonatkozó 251/200. (XII. 24.) Korm. rendelet előírásának megfelelően került kialakításra. 203. A portfoliókezelési tevékenységhez kapcsolódó adatszolgáltatási kötelezettségének a Társaság részben eleget tesz, a 30G táblázat (egyéb tevékenység kockázata) analitikai kimutatását a vizsgálat során megtekintettük, hiányosságot nem állapítottunk meg (lásd még 90. pontban foglaltakat). 4.12.2. A portfoliókezelési szerződések vizsgálata (keretszerződések, egyéb dokumentumok) 204. A vizsgálat során átadott szerződését^^ megegyeznek a Társaság Üzletszabályzatának mellékletét képező szerződésmintákkal, melyek - egy k.ivételével - tartalmazzák a Tpt. 14. számú mellékletében feltüntetett kötelező tartalmi elemeket Kivételt képez a Tpt 14. mellékletének 9. pontjában meghatározott tartalmi elem, mely a portfolióba tartozó, a befektető tulajdonában álló befektetési eszközök, tőzsdei termékek kölcsönzésének, terhelhetőségének szabályait részletezné. Megjegyezzük, hogy a Társaság értékpapír kölcsönzés végzésére vonatkozó felügyeleti engedéllyel nem rendelkezik, ilyen jellegű tevékenységet a gyakorlatban nem végez. 205. .

z

"

:

206. A vizsgált időszakban összesen db portfoliókezelési szerződést kötött a Társaság, az ügyfélkör jellemzően és áll. 207. A portfoliókezelési szerződésekben meghatározott befektetési irányelvek kizárólag ) tartalmazó portfoliókat kezel.

a Társaság

208. A Társaság az ügyfelei részére negyedévente tételes eszközérték kimutatást®^ küld. A Társaság vonatkozó szabályzatait, és portfoliókezelési szerződéseit áttekintve megállapítást nyert, hogy azok az eszközértékelésre vonatkozó konkrét leírást, meghatározást nem tartalmaznak. A Társaság portfoliókezelési tevékenységhez kapcsolódó Eljárási szabályzata 1. pontjában megfogalmazottak szerint: a Társaság köteles gondoskodni a portfoliókban lévő értékpapírok és más eszközök folyamatos értékeléséről az eszközérték-számítás szabályainak megfelelően. A Társaság a portfoliók eszközértékét forintban a vonatkozó jogszabályokkal összhangban határozza meg; ... a portfoliókra vonatkozó, részletes eszközértékelési szabályokat az egyedileg kialakított portfoliókezelési szerződések tartalmazzák. A szerződéseket áttanulmányozva megállapíthatjuk, hogy azok az eszközök értékelésére vonatkozó részletes meghatározást nem tartalmaznak. 209. A portfoliókezelési szerződéssel érintett ügyfélkörrel a Társaság re vonatkozóan — szerződéseket kör®''. A Társaság képviselőjének tájékoztatása szerint korábban ( -e előtt, mielőtt az / a megállapodás

®® A helyszíni eljárás során a 86. sorszám alatt átvett dokumentumok (számlakivonatok).

94

A helyszíni eljárás során az 57. sorszám alatt átvett dokumentumok A helyszíni eljárás során az 57. és 86 sorszám alatt átvett dokumentumok (tételes e szközérték kimutatás). A helyszíni vizsgálat során a 73 sorszám alatt átvett ad ásvételi szerződések másolatai

-36-



létrejött) i szerző déseket kötöttek'', amely szerződés típusából adódóan jelentősen eltér egy szerződéstől, így nem volt mód, ! alkalmazására, mint egy . i szerződés esetében. A Társaság fent vázolt gyakorlata nem felel meg a Tpt. 136. § (3) bekezdésének, mely szerint a portfoliókezelő a tulajdonában lévő értékpapírokat az általa kezelt portfolióba nem helyezheti el, és nem vásárolhat értékpapírt az általa kezelt portfoliókbóL Az előző átfogó vizsgálat során kifogásolt, és időközben megszüntetett gyakorlatot a Társaság t követően alkalmazza ismét. 4.12.3. A portfoliókezelési tevékenység során alkalmazott szétosztási szabályok (allokációs elvek) 210. Az allokáció a Társaság és vagyonkezelő belső szabályzataiban rögzített allokációs elveknek megfelelően történik. Az egyes portfoliókhoz, kapcsolódó limitellenőrzés szintén , történik. 211. A Társaság képviselőjének nyilatkozata szerint a vagyonkezelő

'k

A vagyonkezelő

212. A vizsgálat során átadott dokumentumok alapján®^ megállapíthatjuk, hogy az egyes portfoliók között, a befektetési irányelveknek megfelelően az allokáció során az egyenlő elbánás elve a vizsgált körben biztosított volt. 4.13.

Felügyeleti adatszolgáltatás megbízhatósága, pontossága, díjfizetés

A Társaság adatszolgáltatási fegyelme, a Felügyelettel való kapcsolattartása megfelelő, az adatszolgáltatása tartalmi szempontból megbízhatónak tekinthető (mindamellett, hogy kisebb súlyú tartalmi hibák előfordultak), reális képet nyújt a Társaság helyzetéről, tevékenységéről. Az adatszolgáltatási rendszer automatizáltsági foka alacsony. 213. A Társaságnál az informatikai rendszer nem állítja elő automatikusan a felügyeleti szervek felé küldött jelentéseket. t

Az

utan Kerülnek továbbításra a Felügyelt tele. 214. A Társaság negyedéves felügyeleti díjfizetési kötelezettségének eleget tett, azonban azt nem határidőben teljesítette. A néhány napos időbeli eltérés azzal magyarázható, hogy a Tpt. 385. § (1) bekezdése szerint a befektetési vállalkozás a felügyeleti díjat a tárgynegyedévet követő hónap 20. napjáig köteles megfizetni, ezzel szemben a felügyeleti díj fizetési kötelezettség számítását (előírását) tükröző 37E táblát legkésőbb a tárgynegyedévet követő hónap 20. munkanapjának végéig kell megküldeni.

" A helyszíni vizsgálat során a 108 sorszám alatt átvett szerződések másolatai. ^ A helyszíni eljárás során az 55 a 62 valamint a 95 sorszám alan átvett dokumentumok .

-37-

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4.14.


Ügyfélszolgálat, fogyasztóvédelem, panaszügyintézés

Az ügyfelekkel történő szabályozott és kielégítő színvonalú kapcsolattartás feltételei biztosítottak. 4.14.1. Belső szabályozottság 215. A Társaság Üzletszabályzata, SZMSZ-e, a Hivatalos megkeresések és ügyfélpanaszok kezelési rendjéről, a Quaestor csoport hálózatában jelentkező problémák, panaszok, hibák és igények bejelentéséről, kezeléséről és ellenőrzéséről, valamint a Társaság aláírások rendjéről szóló szabályzatai tartalmaznak a fenti tárgykörökkel kapcsolatos, megfelelő részletezettségü rendelkezéseket. 4.14.2. A menedzsment kapcsolata a fogyasztóvédelemmel, ügyfélszolgálati tevékenységgel 216. Az eljárás során megállapítottuk, hogy a Társaság menedzsmentje " " ii I - kiemelt figyelmet fordít az ügyfelek minél szélesebb körű tájékoztatásara, a Társaság tevékenységének, forgalmazott termékeinek minél teljesebb megismertetésére. Ennek érdekében a Társaság honlapján (www.quaestor.hu) naponta mind az egyes tevékenységi körökkel, üzletágakkal, mind a napi aktualitásokkal kapcsolatban folyamatosan friss információkhoz, elemzésekhez juthatnak az ügyfelek. Ezen kivül - az Ügyfél kérelmére - a Társaság e-mailben vagy faxon keresztül is tájékoztatást nyújt, például negyedéves elemzések megküldésével. 4.14.3. Panaszügyintézés 217. Az ügyfelek részéről postai úton, vagy az Interneten keresztül érkező bejelentést, érdeklődést, esetleges panaszt a la tárgykör szerint illetékes személynek, aki i. A ' ~ c. ' e. 218. Altalánosságban elmondható, hogy •. 1 vizsgált időszakban nem került sor, a vizsgált időszakban jelentősebb súlyú panaszügy nem volt. A vizsgált időszakban a Felügyeletre ügyfél panasz érkezett. A Társaság ezeket kivizsgálta, és nem találta megalapozottnak. 219. Az eljárás során áttanulmányoztuk az ügyfelek papír alapú beadványainak (panaszainak és hivatalos megkereséseinek) listáját, amelyben az előző átfogó vizsgálat óta f-ig eltelt időszakban a Társasághoz érkezett panaszok és megkeresések szerepelnek. Ezek döntően c; az ügyfelek jellemzően 1, összefüggő kérdésekkel kapcsolatban kértek felvilágosítást. A szúrópróbaszerűen megvizsgált beadványokra a Társaság megfelelő tartalmú felvilágosítást, választ adott. 220. A vizsgálat során — az előző átfogó vizsgálathoz hasonlóan — megállapítottuk, hogy a kifejezetten panaszbeadványnak tekintendő iratok nincsenek elkülönítve, ily módon célzott ellenőrzésük nehézkes. Indokolt lenne fizikailag is külön kezelni az ilyen típusú ügyeket. 221. Az előző vizsgálati jelentésben megfogalmazott javaslat alapján nem került sor a hivatalos megkeresések és ügyfélpanaszok kezelési rendjére vonatkozó szabályzat átdolgozására a PSZAF elnökének 14 és 15/2001. számú ajánlásával összhangban, ezért ezt újra javasoljuk megtenni.

-38-



V. ÜZLETI KOCKÁZATOK 5.1.

Tőkehelyzet, tőkemegfelelés

A 7. számú melléklet grafikonja tükrözi, hogy a szavatoló tőke állománya Társaság szavatoló tőke 'endelkezik. 5.2.

i

ik, s a

A kereskedési könyv vezetésének vizsgálata

A kereskedési könyv vezetése számos ponton tartalmaz elemeket azonban ezzel együtt is megfelelő, tekintettel arra, hogy a feltárt hibák nem Jelentősek: a kötvényeknél a jelentett tőkekövetelmény Vo-all, a részvényeknél pedig '%-al tért el. Fokozottabb kontroll szükséges azonban ahhoz, hogy a jövőben az esetleges nagyobb hibák és a kapcsolódó tőkekövetelmény-eltérések elkerülhetőek legyenek. 222. A Társaság A kereskedési könyv vezetésére és a tökekövetelmény meghatározására vonatkozó belső szabályzata megfelel a kereskedési könyvben nyilvántartott pozíciók, kockázatvállalások, a devizaárfolyam kockázat és nagykockázatok fedezetéhez szükséges tökekövetelmény megállapításainak szabályairól és a kereskedési könyvvezetésének részletes szabályairól szóló 244/2000. (XII.24.) Kormányrendelet (a továbbiakban: Kkr.) előírásainak, valamint tartalmazza a hivatkozott jogszabály 10.§-ában felsorolt kötelező elemeket. 223. A kereskedési könyv vezetését az I ' a ,

/

i végzi a 1 ügyletiista alapján.

224. A kereskedési könyvi tőkekövetelmény számítása a Társaság (illetve az ' "j segítségével történik a Kkr. szerinti sztenderd módszerek alapján. 225. A saját számlás pozíciók értékelése a Kkr. és a Társaság belső szabályzata rendelkezéseinek megfelelően történik. 5.2.1.

A hozamgörbe származtatás módszertanának vizsgálata

226. A Társaság szabályzata a f_ ä pedig a kereskedési könyv bevezetése óta eltelt időszakban nem volt. Az utóbbi ügylettípus értékeléséhez szükséges paraméterek a szabályzat szerint ezért opciókhoz kapcsolódó számítási módszerek csak a szabályzatban kerültek rögzítésre, it. 227. A (gyakorlatban alkalmazott) módja összhangban van a Társaság szabályzatával. Megjegyezzük, hogy a hozamgörbe származtatása (a vizsgált időszak minden kereskedési napján) csak éves időtartamra történt meg. Tekintve, hogy a származtatás módjára vonatkozó törvényi előírások nincsenek, csak ajánlani tudjuk, hogy — a későbbiekben esetlegesen diverzifikálódó termékkörre is tekintettel — a Társaság térjen át egy szakmailag jobban elfogadható módszertan alkalmazására. 5.2.2.

A kereskedési könyvbe való besorolás

228. A Társaság szabályzata szerint minden olyan saját számlás ügylet illetve pozíció a kereskedési könyvben kerül nyilvántartásra, amely biztosan nem befektetési céllal köttetett. 229. A )-ára vonatkozó kereskedési könyv vizsgálata során megállapítottuk, hogy a kereskedési könyvben az OTC részvények között vannak nyilvántartva a befektetési céiú osztalékelsőbbségi és törzsrészvények, amely nem felel meg a Tpt. 173.§ (2) a) pontja vaiamlni a Kkr. 3.§ (1) és 18.§ (1) bekezdése rendelkezésének. Nem kerülnek azonban fenti

-39-



pozíciók beszámításra az összesített bruttó illetve nettó részvénypozíciókba a Tpt-nek és a Kkr-nek megfelelően. 5.2

A kereskedési könyvi tőkekövetelmény számítása

A Társaság szavatoló tőkéje a vizsgált időpontban ) megfelelő fedezetet nyújtott a kereskedési könyv tőkekövetelményére. A kereskedési könyvi tőkekövetelmény számításánál az alábbiakban említett differenciákból származó Ft további tőkeszükségletet fedezi a Társaság által számított szavatolótőke-többlet. 230. A vizsgált időszakban ( K) a T ársaság kereskedési könyvi tőkekövetelménye átlagosan Ft volt, azonban trendet követ; az időszak eleji Ft-os tőkekövetelmény az időszak végére Ft-ra flineáris trendszámítás alapján). A folyamat csak meg. A pozíciókockázat tőkekövetelményének • tendenciája nértéku, mint a teljes kereskedési könyvé; más kockázati kategóriák súlya a tőkekövetelményen belül (de továbbra is a pozíciókockázatból származik a kereskedési könyvi tőkekövetelmény %-a). Jelentős kiugrások nem tapasztalhatók, de t jelle mzően hónapok végén a pozíciókockázat és ezáltal a kereskedési könyvi tőkekövetelmény. (Lásd a 6. számú melléklet, kereskedési könyvi tőkekövete I mény.) 231. A ;

ára vonatkozó kereskedési könyvi tőkekövetelmény %-a pozíciókockázatból, Vo-a pedig partnerkockázatból adódott. Ez utóbbiak teljes egészében a külső letéti helyen tárolt értékpapírok, a letéti számlák (ügyfélpénzeket tartalmazókra is) illetve a bankszámlák tekintetében és a negatív egyenlegű ügyfélszámlákból eredő kockázatok tőkekövetelményét jelentik. A pozíciókockázat %-a , 1%-a -, %-a . ír-pozíciókból adódik. ' ^• ' ' " '

232. A pozíciókockázati tőkekövetelmény számítása kapcsán a vizsgálat az alábbi megállapításokat teszi. A Társaság a kötvények egyedi pozíciókockázatának számítása során a Kkr. szerinti módszert alkalmazza, az általános pozíciókockázatot illetve annak tőkekövetelményét a ) alapú megközelítéssel számolja. 233. A Társaság Ft-tal kevesebb kötvények egyedi pozíciókockázatára vonatkozó tőkekövetelményt jelentett, melynek oka, hogy a 6-24 hónap közötti futamidejű kötvények pozícióit (és azok tőkekövetelményét)- egy helytelen képlet miatt nem vette figyelembe. 234. A 2003-as átfogó vizsgálat során a fedezeti célú határidős ügyletek kezelése kapcsán tett megállapítások miatt a Társaság nem jelenteti meg a Kkr. 6.§ (3) bekezdésben előírt, a fedezeti célú határidős pozíciók felbontásából adódó fiktív pénzáramlások kamatkockázatát a kötvények általános pozíciókockázata között. Ugyanakkor a részvénypozíciókat tartalmazó, kereskedési könyvi táblázatbán feltüntetett spekulatív célú határidős pozíciók közül csak a határidős vásárláshoz kapcsolódó fiktív kölcsönfelvétel került figyelembe vételre. A Kkr-nek illetve a Tpt. 173.§ (2) a) pontjának való megfelelés végett a figyelembe nem vett spekulativ és fedezeti célú határidős pozíciókhoz tartozó fiktív pénzáramlások alapján további Ft tőkét kell képezni. 235. A Kkr. 6.§ (4) bekezdése szerint a határidős ügyletek felbontásából adódó fiktív pénzáramlások értéke a jövőbeli pénzáramlás, vagyis a kötési árfolyam jelenértéke. A Társaság az elszámolóár jelenértékével számol. 236. A Társaság az alábbiak miatt a részvények egyedi pozíciókockázata tekintetében Ft-tal nagyobb, az általános pozíciókockázata tekintetében Ft-tal kisebb, összességében Ft-tal kisebb tőkekövetelményt számított. A részvények pozíciókockázatának számításakor a határidős részvénypozíciók esetén a kereskedési könyvben feltüntetett értékpapír-darabszámok nem egyeznek meg a KELER kivonat szerinti kontraktusokból (az értékpapír illetve a kontraktus névértéke alapján) adódó darabszámmal. A részvény esetén a pozíció értéke tévesen szerepel egy elütés miatt. A részvény esetén a kereskedési könyvben feltüntetett készletmennyiség nem egyezik meg az értékpapír-analitikában közölttel.

-40 -



237. A Kkr. 38.§ (1) bekezdése szerint az egyes kibocsátókkal szembeni - előírt mértéket meghaladó hosszú pozíciójának rövid pozíciók feletti többletét a nagykockázat számítása során figyelembe kell venni. A adatszolgáltatás szerint a szavatoló tőke )-a Ft, mely alapján a vei szembeni Ft-os hosszú pozíció nagykockázatnak minősül. Ezt a Társaság nem jelentette a 30A2 táblázatban (Szavatoló tőke tíz százalékát meghaladó kockázatvállalások), ezzel nem tett eleget a befektetési szolgáltató és a külföldi befektetési szolgáltató magyarországi fióktelepe üzleti, szolgáltatási tevékenységéhez, a befektetési vállalkozás és hitelintézet kereskedési könyv vezetéséhez, az árutőzsdei szolgáltató és az elszámolóházi szolgáltató tevékenységéhez kapcsolódó, a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete részére történő adatszolgáltatási kötelezettségéről szóló 5/2004. (11.12.) PM rendelet szerinti jelentéstételi kötelezettségének. 238. A Társaság a Kereskedési könyvben nyilvántartott részvénypozíciók és azok tőkekövetelménye táblában (36A5) a 234. pontban említett ek miatt a (bruttó) hosszú és rövid pozíció oszlopban a fedezeti célú határidős pozíciókat és azok prompt lábát nem tartalmazó pozíciót tünteti fel. Ezzel a Társaság jelentése nem felel meg teljes körűen a 5/2004. (II.I2.) PM rendelet előírásainak. 5.3.

Likviditási kockázat vizsgálata

239. A Társaság likviditási helyzetét: -tői ig vizsgáltuk. A 9. számú melléklet a Társaság likviditási rátájának alakulását mutatja be. A grafikonból kitűnik, hogy a Társaság likviditási helyzete javult a vizsgált időszakban; mind a likviditási ráta, mind a likviditási gyorsráta növekvő értéket mutat. 240. A Társaság ' -ben elkészítette r helyzetet, valamint a '

..... :é

241. A Társaság belső utasítása szabályozza a Társaság

:

összetételét.

242. A Társaságnál , , , , , - . lyről. A likviditás tervezését elősegíti, hogy az Üzletszabályzat Pénzügyi teljesítések dijai fejezete előírja, az ügyfélnek a Ft feletti kifizetéseket nappal a kifizetés előtt, utalás esetén pedig nappal a tranzakció előtt be kell jelentenie. 243. , 5.4.

Jövedelmezőség vizsgálata

A Társaság jövedelmezősége megfelelő. 244. A Társaság jövedelmezőségének vizsgálata a 1. é s . évi auditált beszámolók és a felügyeleti mérleg és eredménykimutatás alapján tönént. 245. A larsaság befektetési szolgáltatási tevékenysége mindkét évben ; volt. i-ról -re 'A-kal eredményt ért el fő tevékenységével ( Ft-ról Ft-ra a befektetési szolgáltatási tevékenység eredménye), megjegyzendő azonban, hogy annak jövedelmezősége vagyis a befektetési szolgáltatási tevékenység ráfordításai jobban , mi nt a bevételei.

-41 -

Qpae'stor Értékpapír Rt. 2005, évi átfogó vizsgálat


246. A adatok a tevékenység tanúskodnak; a , elért befektetési szolgáltatási tevékenység eredménye a es : adat %-át teszi KÍ. Feltételezve a ütem változatlanságát, -hez képest %-os mutatna a -ős eredmény. 247. A befektetési szolgáltatási tevékenység szerkezete, jellege - a bevételek tükrében re jelentősen változott hoz képest. Míg a megelőző időszakban a tevékenysége bevételeinek aránya (a befektetési szolgáltatási tevékenységhez képest) ' "% illetve % volt, addig -re ez az arány % illetve %-ra módosult. , -ben fokozódott az eltolódás a tevékenység felé; a bevételnek már . %-a ebből származott. Ez a folyamat egyúttal felhívja a figyelmet arra. hogy a Társaság > üzleti (piaci) kockázatot vállal. A bevételeknek továbbra is része származik a , ízolgáltatásból. 248. Az egyes tevékenységi körök eredményessége -ben jelentős változást mutat -hoz kénest; míg a tevékenység eredménye %-kal , addig a . i tevékenység eredménye , ;%-kal t. .-ben-a adatok alapján - várhatóan erősödik ez a tendencia (a változásokról részletesen lásd az 8. számú mellékletet.) 249. A saját tőke egységére jutó eredmény mind a Társaság teljes, mind a fő tevékenységét tekintve mutat -hoz képest, az eszközállományra (mérlegfoösszegre) vetítve azonban " jövedelmezőséget tapasztalunk -ben. . ben mindkét mutató tekintetében jelentős i várható (lásd az 8. számú mellékletet). 5.5.

Hitelkockázat, kockázatok koncentrációja

A Társaság kockázatvállalása (és annak mértéke) tevékenységével összhangban áll. A kockázatkezelés formális leírása és dokumentálása azonban hiányos, nem teljeskörű. 250. A Társaság 251. A társaság rendelkezik Befektetési, adósminősítési, fedezetértékelési, eszközminősítési' és céltartalékképzési szabályzattal, amely nem felel meg maradéktalanul a befektetési vállalkozások kintlevőségei, befektetései, mérlegen kívüli tételei és a fedezet minősítésének, illetőleg értékelésének szempontjairól szóló 10/2002. (11.20.) PM rendelet (a továbbiakban: PM rend.) előírásainak, amennyiben nem alkalmazza a PM rend. 3.§-ában előírt külön figyelendő minősítési kategóriát; valamint az adósminősítési szabályzat nem tartalmazza, hogy az ügyfél illetve partner vagyoni, pénzügyi, jövedelmi helyzetét milyen szempontok alapján kell értékelni (PM rend. S.§ (l) bekezdés). S.ő.

Piaci kockázat kockázat)

(devizaárfolyam

kockázat,

kamatlábkockázat,

részvény(index)árfolyam

A Társaság piaci kockázatnak való kitettsége a vizsgált időszakban fokozódott; míg értékpapírok állománya az összes eszközhöz képest. %-ot tett ki, addig %-ra módosult.

j-án az ára ez az arány

252. A Társaság piaci kockázatnak kitett eszközeit a 10. számú melléklet tartalmazza. 253. A piaci kockázat „szerkezete" jelentős változást mutat a vizsgált időszakban (lásd 10. számú melléklet): a _ dominanciáját felváltotta a . A i — a - a portfolióban csökkenő aránnyal szerepelnek. A piaci kockázat tekintetében tehát a Társaság relatíve kamatkockázatot vállal (és relatíve árfolyamkockázatot), ugyanakkor a portfolió összetétele kevésbé kockázatos irányba változott.

-42 -



254. Az árfolyamkockázat korlátozása végett a Társaság 255.

^

256. A Társasán ho»-'

^

257. A Társaság üzleti tevékenysége során ( kockázata

' nem köt,

-43-

i

nem vállal, a



VI. MELLÉKLETEK 1. számú melléklet A helyszíni eljárás során átvett dokumentumok jegyzéke 1. Pénztárrovancs dokumentumai 2. és t vonatkozó állampapírok értékelésének dokumentumai 3. Értéktári rovancs dokumentumai 4. i és i-i tételes pénzeszköz forgalom (saját pénzkészlet). 5. hitel állomány ( .időpontokra) 6. Megállapodás a . és a Társaság között 7. 8. 9. 10. 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17.

Munkaköri leírások. Megbízási Szerződés és a felmondása. Megállapodás (másolat) a Társaság és között, munkaszerződésének és munkaköri leírásának másolata. A Társaság juttatási és motivációs rendszerének bemutatása. Részvénykönyv elektronikusan (floppy) rendszerből kinyomtatott ügyfél „partner - adatlap" (képernyőkép) Fiókvezető munkaköri leírása Bérleti szerződés másolata (1054 Budapest, Báthori u. 4.) Quaestor Pénzügyi Tanácsadó Rt. üzletkötők/termékértékesítők kimutatás Ajánlati lista Kimutatás a Társaság és a Quaestor csop ort más tagvállalatai között létrejött szerződésekről

18. Pmt. szerinti ügyfél-azonosítás ( ) 19. Alkalmazottak ügyfélszámla szerződései, azonosítási adatlapok. 20. •' határidős kötések, tőzsdekereskedelem visszaigazolás, > Keler kivonat, számlák). 21. Internet ( • számlák 22. Callcenter számlák. 23. Ügynöki megállapodás módosítása (Quaestor Értékpapír Rt. és a Quaestor Pénzügyi Tanácsadó Rt. között). 24. ügyfélszámla szerződése, és a hozzá kapcsolódó dokum entumok másolata. 25. , ü gyfél számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 26. számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 27. számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 28. számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 29. I számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 30. . számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 31. számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 32. számlaszerződése és a hozzá kapcsolódó dokumentumok másolata. 33. Alkalmazottak ügyfélszámla kivonatai 34. Pmt. szerinti azonosítatlan ügyfelek számlakivonata. 35. Hivatalos megkeresésekkel, panaszügyekkel kapcsolatos dokumentumok másolata. 36. Day-trade számlaszerződéssel rendelkező ügyfelek listája. 37. Nyilatkozat a > való kapcsolatról i 38. Megállapodás a

szolgáltatással kapcsolat ban :

39. Eves jelentés a Quaestor Pénzügyi Tanácsadó Rt.

évi teljesítményéről (értékpapír terület et érintően).

41. A • - a cégcsoport belső internetes információs rendszere (kinyomtatott oldalak). 42. Kimutatás a Társaság és alkalmazottai érdekel tségi körébe tartozó társaságok közötti szerződésekről (+ megállapodások). 43. Számla: + szerződés másolata (iratkezelés és tárolás). 44. Számla: + megállapodás másolata. 45. Megszüntető megállapodás + megállapodás a Quaestor Befektetési Alapkezelő Rt-vel. 46. Számla:' " " "• + megbízási szerződés másolata. 47. Bekért transzfereK elektionikusan.

-44-

Quaestor Értékpapír Rt. 2005. év|átfogó vizsgádat

_


48. Bekért utalások elektronikusan. 49 Stomók kiegészített lista elektronikusan. 50. Pénzmosás megelőzésének vizsgála tához -i bel ső ellenőri vizsgálati Jel entés kapcsolódó aláírás beielentő kartonokkal. 51. számlaszerződése, cégazonosítási iratok. 52. Kiegészített kimutatás a Társaság és a cégcsoport közötti szerződésekről. 53. Megállapodás és módosító megállapodás a Társaság és a között, valamint számla. 54. Státuszok leírása. 55. Állampapír üzleti napló 56. és meghatalmazása. 57. Portfoliókezelési tevékenység vizsgálatá hoz bekért dokumentumok (kimutatás, szerződések, értesítések). 58. Ügyfélazonosítás tárgykörében bekért értékpapír és pénzszámla kivonatok 59. Kijelölt személy feladata a pénzmosás megelőzésével kapcsolatban. 60. Kiadási pénztárbizonylatok (pénzmosás megelőzésére vonatkozó vizsgálathoz). 61. Pénzmosás megelőzésére vonatkozó ofT-shore cégek listája és az abban feltüntetett dokumentumok másolatai). 62. -i állampapír szerződések (elektronikusan). 63. Kiválasztott készpénz kifizetésekhez aláíró kartonok, azonosítási adatlapok. 64. Belső ellenőr munkaszerződése. 65. Nyilatkozat likviditási tervvel kapcsolatban I 66. Feljegyzés stomózás menetével kapcsolatban. 67. A Társaság sajátszámlás kezeléséről és a kereskedői limitekről szóló szabályzata. 68. Bizományosi szerződés .. . - ~ ^ ^ kapcsolódó értékpapír számla egyenlegek ' 69. Day-trade és határidős ügyletekhez kapcsolódó azonosítási adatlap, bizományosi keretszerződés határidő s termékekre, ill. megállapodás day-trade ügyletek feltételrends zeréről (értékpapír és pénzszámla kimutatás )-ra):' 70. Nyilatkozat részére ' ügylet engedélyezésével kapcsolatban. 71. Nyilatkozat a ' ' . derivativ ügyleteivel kapcsolatban (nemleges). 72. Adásvételi szerződések, kötjeg y + transzferálási kérelem i db adásvételi szerződés és kötjegy, és db transzferkérelem. 73. Portfoliós ügyfelek adásvételi szerződései. 74. Megállapodás a Társaság és a között. 75. munkaszerződése. 76. A ~ kibocsátott számla a Társaság részére végzett számviteli teveicenyscggci iîjcsoiatDan (átszámiazas;. 77. Eszköz - forrás értékelési szabályzat vonatkozó részének módo sítása. 78. Főkönyvi kartonok (272, 80152, 901521, 86731, 86732). 79. Főkönyvi karton (T+3 napos elszámolás alapján pénzügyileg nem rendezett tételek 0. nyilvántartási számlaosztályba való átvezetése). 80. Főkönyvi kartonok (8561, 8422,4511, 8217). 81. 0. Nyilvántartási számlaosztály (03711, 03712, 04514) és a főkönyvi számlatükör (0. Nyilvántartási számlaosztályhoz) 82. . állampapír ügyletek T700-as kivonat. 83. Kiválasztott stomó tételek magyarázata és kapcsolódó feljegyzések. 84. Kiválasztott utalási rend elkezésekhez tartozó ügyfél pénzszámla és Keler kivonatok. 85. Adatszolgáltatási táblázatok analitikája (30E, 30K1, 33C, 30F1, 30G). 86. in élő portfoliókezelési szerződé sek tételes eszközérték kimutatása, értékpapír és pénzszámla kivonatok. 87. Portfolió lejáratkori elszámolás dokumentumai. 88. Kiválasztott értékpapír transzferekhez transzferkérelem, értékpapírszámla kivonat, Keler kivonat (külön táblázat szerint). 89. A cégcsoporton belül kötött ügyletekhez kapcsolódóan Keler értékpapír számla kivonatok és ügyfél értékpapírszámla kivonatok. 90. -ra vonatkozó saiátszámlás határidős ügyletek számlakivonatai.

-45 -



92. Az aláírások rendjéről szóló szabályzatnak megfelelően az aláírásra jogosultak köre a Társaságnál. 93. Nyilatkozata - vei kapcsolatban. 94. 37A negyedéves táblázat elektronikus analitikája ( ., fennálló tartozás időtartamának megjelölésévelV 95. . közötti állampapír ügyletek ( rendszerből elektronikusan). 96. Részvény saját számlás forgalom ( rendszerből elektronikusan). 97. ra vonatkozó nyitott határidős pozícióval rendelkező ügyfelek ügylet fedezeti kimutatása. 98. A Hmt. sze rinti azonosításra vonatkozó felhívó levél bianco példánya. 99. A rendszerhez kapcsolódó jogosultsági lista. 100. A főkönyvi rendszerben beállított jogosultságokról kimutatás. 101. és pénzszámlakivonatok. 102. Ki választott határidős ügyfelek értékpapír számla egyenlegei 103.Készpénz átutalási megbízások. 104.Számlatípusokról kimutatás. 105.Nyilatkozat „Kezelői" számlákról. 106.Fiókoknak küldött Ft-ot meghaladó; számlák 107.Keler megbízónkénti összesített árkülönbözet 108. szerződések (portfoliókezelési tevékenység keretében kötött ügyletekhez). 109.Fökönyvi kartonok ;82111, 92111, 8212, 9212, 9214, 8214, 8213, 9213) és elektronikus kimutatás. 110.A napra vonatkozó határidős saját számlás teljesítések és letétek. 11 l.A kereskedési könyvben nyilvántartott sajátszámlás kötvények értékelése 1., elektronikusan is átadva, tökekövetelmény meghatározásával). 112.A larsasag sajátszámlás ügyleteinek kimutatása (BO kimutatása). 113.Főkönyvi kartonok í 32101); (8521) (8522,9422, 9421) (045114,91191) .(32102). 114. 115.Nyilatkozat sajátszámlás kereskedés termékcsoportjainak engedélyezett limitjeiről. 116.Felhasználói jogosultságok ( rendszer, kiegészített). 117.Pénzszámla és '( ' 118.Day-trade tartozó ügyfelekről értesítés a tiókhaiózamak. 119.Nyilatkozat az aláírások rendjéről szóló szabályzatról. 120 rendszerről feljegyzés (A Társaság irányításának és értékelésének tulajdonosi stratégiája). 121.Felieavzés a 1 , -vei való ügynöki kapcsolatról. 122. jegyzőkönyv ( , pénzmosási azonosítási kötelezettségről) 123.Ügyfeleknek küldött Pmt. szerinti azonosításra vonatkozó felhívás postázásáról szóló számla másolata.

-46-

Quaestor Értékpapír Rt. 2O05. évi átfogó vizsgálat


2. számú melléklet Az információ technológia vizsgálata során átvett dokumentumok jegyzéke 1. Kitöltött, aláírt kérdőívek 2. CD-n átadott anyagok listája 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17.

Az informatikai terület tevékeny<''^<"^"'^lí átfogó leírása Quaestor Ép.-Rt stratégiai terve IT munkaköri leírások évi IT költségek . szervezeti ábra Quaestor Csoport Informatikai Biztonsági és adatvédelmi szabályzat - kiadás: Informatikai belső állapotfelmérés J cockázatelemzés (dátum nélkül) Quaestor Csoport Informatikai Változáskezelési Szabályzat - kiadás: Quaestor Csoport Informatikai Üzemeltetési Szabályzat - kiadás ^ QUAESTOR Csoport Vírusfertőzés megelőzési szabályzata A fizikai hálózat kapcsolati ábrái (a többi CD-n) Hibakezelési Szabályzat A Quaestor Értékpapír kereskedelmi tevékenység üzletmenet-folytonossági terve Quaestor Csoport Informatikai Katasztrófa Elhárítási és Kockázatkezelési Szabályzat - Kiauas:

18. Katasztrófa terv, lépések 19. Active Directory Audit (Az üzemeltetés Gyakorlatának Elemzése Biztonsági Szempontból (Informatikai biztonsági szabályozás felülvizsgálata) 20. Quaestor Értékpapír Rt. Ellenőrzési terve , — az adatvédelmi és biztonsági ellenőrzésekhez 21. Quaestor Értékpapír Rt. Ellenőrzési terve - az adatvédelmi és biztonsági ellenőrzésekhez 22. Vizsgálati jegyzőkönyv - A logikai hozzáíérésre vonatkozó belső előírások megtartásának vizsgálata. Kiadott hozzáférési jogosultságok vizsgálata23. Vizsgálati jegyzőkönyv - Az adatmentés szabályzatának és a gyakorlat összhangjának, illetve az adatmentési eljárásnak a vizsgálata 24. Összefoglaló a évi adatvédelmi és informatikai biztonsági ellenőrzésekről 25. Összefoglaló a . évi adatvédelmi és informatikai biztonsági ellenőrzésekről 26. , főkönyvi rendszer jogosultsági beállításai és naplózása

-47-

Qyaestor Értékpapír Rt. 2005, évi átfogó vizsgálat


3. számú melléklet A Társaság tulajdonosai Cégnév/székhely

Quaestor É rté kpa p ír kereskedel m i és Befektetési Rt (továbbiakban: Társaság) 1054 Budapest, Báthori u. 4.

tulajdonosok (részesedés)

törattfke, jegyzett tőke (Ft)

Vezető tisztségviselők (igazgatósig, FB)

Kapcsolat, együttműködés jellege

Quaestor Tanácsadó

Pénzügyi cégjegyző. Tarsoly Rt Csaba, Tanolyné Rónaszéki Enka, Quaestor Májcr Zsolt Idegenforgalmi és kereskedelmi Rt FB: dr Bakódi ( 1%). Kálmán, Révész László, Závodszky Zoltán (•

(

Szerződés költséghatisa (2004. évre)

Szerződés költséghatása (2005.07.31ig)

Az alábbiakban részletezve

l-'/o).

%).

beiioldí intézm ényi és magánszemélyek

Quaestor Pénzügyi Tanácsadó Rt 1054 Budapest, Báthori D. 4 .

Quaestor

Idegenforgalmi és Kereskedelmi Rt 1054 Buda pest Báthori u. 4.

INSULA Management Establishment (Ll9490 Vaduz, Liechtenstein közvetlen rányitás) kézbesítési mb. E^ &Szekcrcs Ügyvédi Iroda A Tá rsaságban történi befolyásoló részesedését a Felügyelet 3 U 486/1999. sz határozattal engedélyezte

nyilvános részvényesek ismertek)

cégjegyző Tarsoly Csaba, Tarsoly Vince, Tanolyné Rónaszéki Enka, FB. Kiss Szilárd, Szacsky Tibor, Májer Zsolt

A lársaság ügynöke a 111/42079/2002 számú felügyeleti határozat aiapián

cégjegyző. Kiss Károly. Tarsoly Csaba, Tutunkov Hnszlov Jordán

nincs adat

nincs adat

nincs adat

nincs adat

nincs adat

nincs adat

nincs adat

nincs adat

FB Berecz László, Lönncz Attila, Varga János

Infonnációk f orrása PSZÁF adatok. Társaság jelen eljárásban adott információi, a Quaestor Csoport honlapja

-48-

^ Quaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat 4. számú melléklet

A Társaság részesedései, és a Quaestor csoport felépítése

-49-


Qyaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


Információk fo rrása PSZÁF adatok, Társaság jelen eljárásban adott mformáciöi, a Quaestor Csoport honlapja • helyszínen 10 $z alatt átvett dokumentum alapján' Quaestor Értékpapirkereskedelmi RL juttatási és motivációs rendszere

-50-

Quaestor Értékpapír Rt 2005. évi átfogó vizsgálat


5. számú melléklet ügyféldossziék, azonosítási iratok feldolgozása kódszám

ügyfél név

számlaszerződés dátuma, meefelelőséee*

aláírás bejelentő karton

azonosítási iratok"

Pmt. szerinti azonosítási adatlap

*0K, amennyiben a szerződés a f eiek által megfelelő formában aláirt •*0K, amennyiben az Üzletszabályzat /Pml szcnnti azonosítási iratok rendelkezésre állnak (cé gbejegyzés, alárási címpéldány, fordítás) *** UgyleQ aktivitás a Társaság által átadott összesítő feljegyzés, számlaforgalmak és 2005.09.07-i pénz-számla egyenleg alapján

-51 -

ügyleti aktivitás/ egyenleg—



6. számú melléklet A kereskedési könyv tőkekövetelmény alakulása (A kereskedési könyvi tőkekövetelmény számítása, 5.2.3. fejezethez)

7. számú melléklet A Társaság szavatoló tőkéjének alakulása A Quaestor Értékpapír Rt. szavatoló tőkéjének alakulása

szolgáló szavatoló tóke - — Fizetőképességi mutató tökekóvetelmenye

-

Devizaárfolyam-, árués kereskedési könyvi kockázatok tőkekövetelménye rendelkezésre álló szavatoló tőke szukséges szavatoló töke

— vagy hiány

-52 -

*• Qgaestor Értékpapír Rt. 2005. évi átfogó vizsgálat


8. számú melléklet A befekt etési szolgáltatási tevékenység eredménye tevékenységi körönkén t

Bizományosi tevékenység Bevételei Ráfordításai Eredménye Kereskedési tevékenység Bevételei Ráfordításai Eredménye Értékpapír forgalomba hozatal Bevételei

1

Ráfordításai

Bevételei Ráfordításai

i

)

Eredménye Letétkezelési, letéti őrzési tevékenység

1

1

-

Eredménye Egyéb befektetési szolgáltatás Bevételei

1

Ráfordílásai Eredménye Befektetési szolgáltatási tevékenység Bevételei Ráforditá.sai Eredménye

j

1

• 2005. / félévi adato k felsinnásából

A befektetési szolgáltatás bevételeinek megoszlása

Bizományosi tevékenység Kereskedési tev ékenység Értékpapír forgalomba hozatal

•1

Letétkezelési, letéti őrzési tevékenység Egyéb befektetési szolgáltatás

,

•

•

Befektetést szolgáltatást tevékenység

a

i

1

A saját töke egységére jutó credmén

• 2005.1 félévi adatok Jelizorzásából

-53 -

1

*'



9. számú melléklet A Társaság likviditási mutatóinak alakulása A Quaestor Értékpapír Rt. likviditási mutatóinak alakulása • Li kviditási gyorsráta

• Li kviditási ráta

• Mozgó átl. 1 5 sz. (Likviditás i ráta)

10. számú melléklet Piaci kockázatnak kitett eszközök

1

2004.0
2004.09.30

2004.12.31

2005.03.31

200S.06.30

(Ft)

(Ft)

(Ft)

(Ft)

(Ft)

Az értékpapírok megoszlása 2004.06.30

2004.09.30

-54-

2004.12.31

2005.03.31

2005.06.30

PÉNZÜGYI SZERVEZETEK ALLAMI FELÜGYELETE

Recommend Documents