OKIRAT dematerializált kötvényről A KÖTVÉNY KIBOCSÁTÓ ADATAI A Kibocsátó teljes neve:
Kereskedelmi és Hitelbank Zártkörűen Részvénytársaság K&H Bank Zrt. 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9. 01-10-041043
A kibocsátó rövid neve: Székhelye: Cégjegyzékszám:
Működő
OKIRAT ALÁÍRÓI Első aláíró neve: képviseleti jog alapja Második aláíró neve: képviseleti jog alapja
Behán Attila Vezető üzletkötő Dr. Varga Tibor Tihamérné Befektetési szolgáltatások vezetője
A KÖTVÉNY KIBOCSÁTÁSHOZ SZÜKSÉGES FELHATALMAZÁS ÉS DÖNTÉS Kibocsátói döntés jellege: Kibocsátói döntés időpontja:
Lakossági Új és Aktív Termék és Folyamat Bizottság 2017.01.11.
FIZETÉSRE VONATKOZÓ KÖTELEZETTSÉGVÁLLALÁS A Kibocsátó kötelezettségvállalása:
A Kibocsátó kötelezettséget vállal a kötvény összegének és a kamatoknak jelen okirat szerint történő visszafizetéséért illetve megfizetéséért.
A TELJES KÖTVÉNYSOROZATRA VONATKOZÓ ADATOK (i) Sorozat megjelölése: (ii) Részlet száma: Meghatározott pénznem: Össznévérték: (i) Sorozat össznévértéke: (ii) Részlet össznévértéke: Jegyzés napja:
„K&H kávé kakaó” 1 HUF 1.817.446.982 HUF 1.817.446.982 HUF 2017. február 13.
Jegyzési árfolyam: A pénzügyi teljesítés napja:
105,00% 2017. február 14.
Névérték kötvényenként: Darabszám: (i) Sorozaté: (ii) Részleté Forgalomba hozatal napja: Értéknap
1 HUF
A kamatszámítás kezdőnapja: Elszámolási nap:
2017. február 14.
Dematerializált okirat értéknapja: Lejárat napja:
2017. február 14.
Futamidő: Kötvény típusa kamatozás szerint: Kamatbázis: Alkalmazandó Munkanap Szabály: Forgalomba hozatal jellege:
3 év Indexált kamatozású, ahol a kamatozás feltétel teljesüléséhez kötött
1.817.446.982 db 1.817.446.982 db 2017. február 14. 2017.február 14.
2017. február 14.
2020. február 14.
Tényleges/365 Módosított Következő munkanap szabály Zártkörű forgalomba hozatal
Szervező, Forgalmazói, Kamatszámító és Kifizető ügynöki feladatokat ellátó személy:
K&H Bank Zrt.
KAMATFIZETÉSSEL ÖSSZEFÜGGŐ RENDELKEZÉSEK Indexált kamatozású kötvényekkel összefüggő rendelkezések i. Mögöttes termék (Index vagy Formula): ii. Kamatfizetés gyakorisága, kamatfizetési időszak hossza: iii. Alkalmazott képernyőoldal:
iv. Kamatláb lejáratkor:
Nestle SA, Mondelez International Inc, Danone and Hershey Co. négy részvényből összeállított részvénykosár A futamidő végén egyösszegben
vállalat-részvény Bloomberg kód releváns tőzsde Nestle SA BN FP SIX Swiss Exchange Mondelez International Inc HSY UN NASDAQ Danone MDLZ UW Euronext Paris Hershey Co. NESN VX New York Stock Exchange A Kötvény teljes tőkevédelem mellett 0,01% garantált minimum forintkamatot és bizonyos feltételek teljesülése esetén kamatprémiumot fizet a kötvény lejáratakor. A kamatprémium megállapítása az alábbiak szerint történik: a) Amennyiben egy adott Éves Értékelési napon a részvénykosárban szereplő valamennyi részvény hivatalos napi záróárfolyama eléri vagy meghaladja a Kezdeti értéklési nap árfolyamát, a Kötvény az adott évre 5% kupont fizet. b) Memória (emlékező) jellemző: ha egy kupon kifizetés kimarad egy adott évben az a) pontban leírt feltétel nem teljesülése miatt, a következő években visszamenőleg meg lehet szerezni azt, amennyiben a következő évek valamelyikében az a) pontban leírt feltétel teljesül. Ez esetben valamennyi, korábban ki nem fizetett kupon visszamenőleg kifizetésre kerül. c) Bónusz: amennyiben az utolsó Éves Értékelési napon minden egyes, a részvénykosárban szereplő részvény hivatalos napi záróárfolyama legalább 10%-kal meghaladja a Kezdeti árfolyamszintet, a kötvény további 5% bónusz kupont fizet lejáratkor. ahol a: Kezdeti Értékelési nap: 2017.02.14. Éves Értékelési napok: 2018.02.14.; 2019.02.14.; 2020.02.11. A Kötvény kifizetett kamata tehát forintban: 0,01% + Kamatprémium Az alábbi példa táblázatok három eltérő – kifizetésre kerülő – forint kamatprémiumra vonatkozó szcenáriót mutatnak be. Első szcenárió, amikor a befektetés hozama a maximumot éri el, azaz 20% (EHM: 4,55%) Hivatalos részvény záróárfolyam az adott Értékelési napon
vállalat-részvény
1. év
2. év
3. év
Nestle SA
101%
103%
110%
Mondelez International Inc
103%
105%
110%
Danone
110%
108%
110%
Hershey Co.
102%
104%
110%
5%
5%
5%+5%
Lejáratkori hozam:
Magyarázat: minden egyes részvény teljesítménye minden egyes Éves Értékelési napon a Kezdeti árfolyamszint 100%-án vagy afelett, az utolsó Éves Értékelési napon pedig minden egyes részvény a Kezdeti árfolyamszint 110%-án vagy afelett volt, ezért a kötvény minden évre 5% kamatot és ezen felül további 5% kamatprémiumot fizet.
2
Második szcenárió, amikor a befektetés hozama a minimum és a maximum hozam között fizet, azaz 10 % (EHM: 1,56%) Hivatalos részvény záróárfolyam az adott Értékelési napon
vállalat-részvény
1. év
2. év
3. év
Nestle SA
104%
100%
99%
Mondelez International Inc
103%
105%
110%
Danone
104%
101%
114%
Hershey Co.
99%
102%
115%
Lejáratkori hozam:
0%
10%
+0%
Magyarázat: az első Éves Értékelési napon az egyik részvény hivatalos napi záróárfolyama a Kezdeti árfolyamszint 100%-a alatt van, azonban a második Éves Értékelési napon minden egyes részvény hivatalos napi záróárfolyama a Kezdeti árfolyamszint 100%-án vagy afelett van, ezért a kötvény a második évben a „Memória jellemző” miatt 10% kupont fizet. Az utolsó Éves Értékelési napon azonban az egyik részvény hivatalos napi záróárfolyama ismét a Kezdeti árfolyamszint 100%-a alatt van, ezért a kötvény lejáratkor csak az első két évre vonatkozó összesen 10% kamatprémiumot és ezen felül az utolsó évre 0% kamatprémiumot fizet. Harmadik szcenárió, amikor a befektetés hozama csupán a minimumot éri el, azaz 0% (EHM: -1,61%) Hivatalos részvény záróárfolyam az adott Értékelési napon
vállalat-részvény
1. év
2. év
3. év
Nestle SA
104%
85%
102%
Mondelez International Inc
103%
104%
100%
Danone
104%
97%
90%
Hershey Co.
99%
102%
101%
Lejáratkori hozam:
0%
0%
0%
Magyarázat: valamelyik részvény (elég, ha csak egy darab!) hivatalos napi záróárfolyama minden egyes Éves Értékelési napon a Kezdeti árfolyamszint 100%-a alatt volt, ezért a kötvény a 0%-ot fizet lejáratkor A kupon kifizetések tőke 100%-ra vetítve kerülnek kifizetésre. Mivel a jegyzés 105%-on történik maximálisan 15% kamatprémium kerülhet kifizetésre. Ezen felül minden esetben kifizetésre kerül a 0,01%-os (EHM: -1,61%) garantált minimum forint kamat.
v. Kamatláb lejárat előtti visszaváltás esetén: vi. Kamatláb(ak) meghatározásának napja(i): vii. Első kamatfizetési nap: viii. További kamatfizetési nap(ok): ix. Meghatározott kamatfizetési időszak(ok): x. Egyéb rendelkezések: xi. Kamatösszeg kiszámításáért felelős fél: xii. Kamatfizetés helye:
Kamatláb kerekítés két tizedesre történik a matematikai kerekítés általános szabályai szerint. Nem alkalmazandó Nem alkalmazandó Lejárat napján Nem alkalmazandó A futamidő végén A kamat minden esetben a névérték százalékában értendő, nem évesített kamat K&H Bank Zrt. K&H Bank Zrt.-nél vezetett értékpapír-számla esetén a Befektető K&H Bank Zrt.- nél vezetett ’Ügyfélszámlája’
3
xiii. Rendelkezések a kamatlábra vagy kamatösszegre vonatkozóan, amennyiben a kamatszámításnál az Index/Formula nem alkalmazható xiv. Változó kamatozású kötvényekkel összefüggő rendelkezések:
Nem alkalmazandó
Nem alkalmazandó
A KÖTVÉNYEK LEJÁRAT ELŐTTI VISSZAVÁLTÁSÁVAL ÖSSZEFÜGGŐ RENDELKEZÉSEK A Kötvények törlesztése i. Lejárat előtti visszaváltás a kötvénytulajdonosok döntése alapján: ii. Visszaváltás a Kibocsátó döntése alapján: iii. Kötvények visszaváltási értéke lejárat előtti visszaváltáskor:
iv. Tőke és kamatfizetés helye: v. Egyéb rendelkezések: vi. Kamatösszeg kiszámításáért felelős fél: vii. Tájékoztató a visszaváltásról: viii. Kötvényenkénti választott visszaváltási összeg és számításának módja: ix. Amennyiben részben is visszaváltható: x. Minimális visszaváltási összeg xi. Maximális visszaváltási összeg xii. Kiválasztás módszere xiii. Értesítési időszak (ha eltérő a Kötvényfeltételekben megjelölttől):
A kötvénytulajdonos kérheti a kibocsátót a futamidő alatt, piaci kereskedési napokon a Kötvények visszavásárlására. Piaci kereskedési napnak minősül minden olyan munkanap, amikor bankközi devizaés pénzpiaci kereskedés van (szombati munkanapok és munkaszüneti/ünnepnapok nem számítanak bele). Nem alkalmazandó A Kibocsátó a Kötvényekre a Kibocsátás Napját követő minden piaci kereskedési napon 11:00 óráig árfolyamot jegyez, melyet a kötvénytulajdonossal előzetesen egyeztetett e-mail címre megküld a Kötvénytulajdonos részére, akinek ezt követően tíz perc áll a rendelkezésére az ár elfogadására. Az árfolyam a kötvény építőelemeinek (betét + opciók) reális piaci értékének a visszaváltás banki költségeivel (névértékre vetített 1%) csökkentett összege. A kötvénytulajdonosok a „Minimális visszaváltási összeg” pontban részletezett névértéket (lásd jelen rendelkezés x,-es pontja) meghaladó összeget válthatnak vissza a megadott árfolyamon. Tárgynapos értéknappal a
[email protected] email címre 10:30-ig elküldött visszaváltások számolhatóak el. A 10:30 után küldött visszaváltások T+1-es munkanapon és árfolyammal számolódnak el. K&H Bank Zrt.-nél vezetett értékpapírszámla esetén a Befektető K&H Bank Zrt.-nél vezetett ’Ügyfélszámlája’ A kamat a névérték százalékában értendő, nem évesített kamat K&H Bank Zrt.
-
25.000.000 Ft névérték n/a -
A KÖTVÉNYEK LEJÁRATÁVAL KAPCSOLATOS RENDELKEZÉSEK A Kötvények törlesztése i. Kötvények visszaváltási értéke:
A névérték 100%- a + kamatláb, a fentebb vázolt feltételeknek megfelelően, a „Kamatfizetéssel összefüggő rendelkezések” rész „iv. Kamatláb lejáratkor” pontjában leírtak szerint.
4
ii. Fizetés napja: iii. Egyéb rendelkezések: iv. Kamatösszeg kiszámításáért felelős fél v. Tőke és kamatfizetés helye vi. Tájékoztató a lejáratról:
2020. február 14. A kamat a névérték százalékában értendő, évesített kamat K&H Bank Zrt. K&H Bank Zrt.-nél vezetett értékpapír-számla esetén a Befektető K&H Bank Zrt.-nél vezetett ’Ügyfélszámlája’ A Bank hirdetményében. www.kh.hu
A KÖTVÉNYEKKEL ÖSSZEFÜGGŐ ÁLTALÁNOS FELTÉTELEK i. A Kötvények típusa: ii. A Kötvények előállítási módja: iii. Egyéb rendelkezések vagy speciális feltételek:
Névre szóló Dematerializált előállítású Kötvények Nem alkalmazandó
ÉRTÉKESÍTÉS i. Forgalmazó: ii. A forgalmazói feladatokat ellátó személy elkülönített letéti számlaszáma: iii. A forgalomba hozatal módja: iv. A forgalomba hozatal helye: v. Befektetői kör: vi. Jegyzési garanciavállaló: vii. A jegyzési időszak kezdete: viii. A jegyzési időszak zárása: ix. Átruházási megkötés: x. Maximális forgalomba hozatali hozam: xi. Minimális forgalomba hozatali ár: xii. Minimális jegyzési mennyiség befektetőnként: xiii. Maximális jegyzési mennyiség befektetőnként xiv. Túljegyzés: xv. Aluljegyzés: xvi. Az Allokáció időpontja: xvii. Az Allokáció módja: xviii. Allokáció kihirdetésének helye és időpontja:
K&H Bank Zrt. -
Zártkörű forgalomba hozatal, jegyzés K&H Bank Zrt. 652-es fiók K&H Biztosító Zrt. 1095 Budapest, Lechner Ödön fasor 9. Adószám: 10765920-4-44 K&H Biztosító Zrt. 2017. február 13. 2017. február 13. nincs -
A Kibocsátó fenntartja a jogot, hogy a meghirdetett mennyiséget meghaladóan túljegyzést fogadjon el. A Kibocsátó fenntartja a jogot, hogy a meghirdetett mennyiséget alatt aluljegyzést fogadjon el. -
TŐZSDEI BEVEZETÉS Tervezett tőzsdei bevezetés: Forgalomba hozatali korlátozások:
A Kibocsátó nem kezdeményezi a Kötvények szabályozott piacra történő bevezetését. -
ÁLTALÁNOS INFORMÁCIÓK A kötvény kibocsátásának célja:
Befektetési lehetőség biztosítása a K&H Biztosító ügyfelei számára
5
Központi Értékpapírszámla Vezető A KELER-től eltérő elszámolási rendszer(ek), és a vonatkozó azonosítási szám(ok): A keletkeztetés helye:
KELER vagy jogutódja
Kötvények jóváírása: ISIN azonosító: Kockázati besorolás: Komplexitás: Egyéb:
Értékpapírszámlán HU0000357520 Dinamikus Komplex nem OBA garantált
Nem alkalmazandó
KELER
Budapest, 2017.február 27.
Behán Attila
Dr. Varga Tibor Tihamérné Befektetési szolgáltatások vezetője
Vezető üzletkötő K&H Bank Zrt.
6
