m 30 juni 2010

HALFJAARVERSLAG

AEFIDES Vastgoed XIV CV te Groningen

Over de periode 1 januari 2010 t/m 30 juni 2010

INHOUD Pagina HALFJAARVERSLAG 1 2 3 4 5 6

Resultaat over 1 januari 2010 t/m 30 juni 2010 Balans per 30 juni 2010 Winst- en verliesrekening over 2e kwartaal 2010 Grondslagen voor waardering en resultaatbepaling Toelichting op de balans per 30 juni 2010 Toelichting winst-en verliesrekening over 1 januari 2010 t/m 30 juni 2010

3 4 5 6 8 14

AEFIDES Vastgoed XIV CV te Groningen 14 augustus 2010 ___________________________________________________________________________________________ __________________________________________________________________________________________________ _______________________________________________________________________________________

1

RESULTAAT OVER 1 JANUARI 2010 T/M 30 JUNI 2010

1.1

Algemeen

Het resultaat is ten opzichte van de periode 1 januari 2009 tot en met 30 juni 2009 met € 808.978 afgenomen tot negatief € 1.068.740. Een vergelijking tussen de beide periodes geeft het volgende beeld. De cijfers zijn ontleend aan de winst-en-verliesrekening over 1 januari 2010 tot en met 30 juni 2010.

1-1-2010 t/m 30-6-2010 €

%

Prospectus 1-1-2009 t/m 1-1-2010 t/m 30-6-2009 30-6-2010 €

€

OPBRENGSTEN Netto-omzet

720.711

101,0

691.429

700.750

Beheerkosten Huisvestingskosten Verzekeringen Algemene kosten Financiële baten en lasten

18.947 51.748 10.099 19.227 504.589

2,7 7,3 1,4 2,7 70,6

18.174 25.190 10.786 68.761 415.888

18.550 32.300 4.350 9.350 388.800

Totaal der kosten

604.610

84,7

538.799

453.350

Exploitatieresultaat

116.101

16,3

152.630

247.400

1.184.841

166,0

240.937

-

-1.068.740 -149,7

-88.307

247.400

KOSTEN

Afschrijvingen op materiële vaste activa RESULTAAT

Prospectus 1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 1-1-2010 t/m 30-6-2010 30-6-2009 30-6-2010 € Ingebracht vermogen Exploitatierendement

6.575.000 3,5 %

Genormaliseerd resultaat: Het behaalde exploitatieresultaat is lager dan in de prognose in het prospectus wordt vermeld, voornamelijk veroorzaakt door hogere rentekosten. De hogere rentekosten worden veroorzaakt door de liquiditeitstoeslagen die de SNS-bank heeft opgelegd. De afschrijvingen zijn hoger doordat, in samenspraak met de accountant, de bijkomende kosten van de oprichting deze periode volledig zijn afgewaardeerd. Dit heeft alleen boekhoudkundige gevolgen.

3 van 15

€ 6.575.000 4,6 %

€ 6.575.000 7,5 %


2 BALANS PER 30 JUNI 2010 (na verwerking van het verlies)

30 juni 2010 €

30 juni 2009 €

€

€

ACTIVA Vastgoedbeleggingen

(1)

19.503.967

19.863.457

Vorderingen

(2)

522.593

702.915

-

1.063.136

224.072

95.842

20.250.632

21.725.350

Overige activa

Liquide middelen

(3)

Balanstotaal

PASSIVA Kortlopende schulden

(4)

614.637

611.893

Langlopende schulden

(5)

15.155.667

15.117.667

Eigen vermogen

(6)

Ingebracht vermogen Reservering voor onderhoud Uitkeringen Overige reserves

6.575.000 10.789 -710.499 -1.394.962

6.575.000 10.588 -480.374 -109.424 4.480.328

Geen accountantscontrole toegepast

4 van 15

5.995.790


3

WINST- EN VERLIESREKENING OVER 2E KWARTAAL 2010 Prospectus 1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 1-1-2010 t/m 30-6-2010 30-6-2009 30-6-2010 €

€

€

OPBRENGSTEN Netto-omzet

(7)

720.711

691.429

700.750

720.711

691.429

700.750

18.947 504.589 51.748 10.099 19.227

18.174 415.888 25.190 10.786 68.761

18.550 388.800 32.300 4.350 9.350

604.610

538.799

453.350

116.101 1.184.841

152.630 240.937

247.400 -

-1.068.740

-88.307

247.400

KOSTEN Beheerkosten Financiële baten en lasten Huisvestingskosten Verzekeringen Algemene kosten

(8) (12) (9) (10) (11)

Totaal der kosten Exploitatieresultaat Afschrijvingen

(13)

Resultaat


5 van 15


4

GRONDSLAGEN VOOR WAARDERING EN RESULTAATBEPALING

ALGEMEEN Dit verslag is opgemaakt op basis van historische kostprijs. De waardering van activa en passiva geschiedt, voor zover niet anders is vermeld, tegen nominale waarde. Winsten worden toegerekend aan de periode waarin ze zijn gerealiseerd. Verliezen worden verantwoord in het jaar waarin ze voorzienbaar zijn. GRONDSLAGEN VOOR DE WAARDERING VAN ACTIVA EN PASSIVA

Vastgoedbeleggingen Gebouwen worden gewaardeerd tegen historische kostprijs onder aftrek van geaccumuleerde afschrijvingen. Tevens wordt in de toelichting de getaxeerde waarde vermeld. De getaxeerde waarde is het bedrag dat waarschijnlijk zou kunnen worden verkregen als het onroerend goed per balansdatum zou worden verkocht. In deze waarde wordt en mag geen rekening worden gehouden met inzake de verkoop te maken kosten. Er wordt per jaar een waardebepaling gedaan door een onafhankelijk deskundige. De eerste keer 2 jaar na aankoop van de belegging.

Bijkomende kosten voor oprichting Tot en met 2009 werden de bijkomende kosten voor oprichting in 10 jaar geamortiseerd tot nihil. Met ingang van 1 januari 2010 worden bijkomende kosten van oprichting direct ten laste van het resultaat geboekt. Zij worden derhalve volledig geamortiseerd. GRONDSLAGEN VOOR RESULTAATBEPALING

Algemeen Het resultaat wordt bepaald als het verschil tussen de opbrengstwaarde van de geleverde prestaties en verrichte diensten enerzijds, en anderzijds de kosten en andere lasten van het jaar, gewaardeerd tegen historische kostprijzen.

Netto-omzet De netto-omzet betreft de opbrengst van de in het verslagperiode aan derden geleverde diensten na aftrek van kortingen en omzetbelasting.

Afschrijvingen De afschrijvingen op de materiële vaste activa zijn berekend door middel van vaste percentages van de aanschaffingswaarde, op basis van de verwachte levensduur.


6 van 15


Belastingen De onderneming valt niet onder de wet voor de vennootschapsbelasting omdat vervreemding van de participaties niet is toegestaan zonder toestemming van alle participanten. Derhalve is de onderneming niet belastingplichtig voor de vennootschapsbelasting.


7 van 15


5

TOELICHTING OP DE BALANS PER 30 JUNI 2010

1. Beleggingen 30-06-2010

30-06-2009

€

€

Terreinen en gebouwen Panden Bijkomende kosten panden

18.776.288 727.679

19.043.858 819.599

19.503.967

19.863.457

Panden

Bijkomende kosten panden

Totaal

€

€

€

Boekwaarde per 1 januari 2010 Afschrijvingen

18.911.649 -135.361

773.639 -45.960

19.685.288 -181.321

Boekwaarde per 30 juni 2010

18.776.288

727.679

19.503.967

Aanschaffingswaarde Cumulatieve afschrijvingen en waardeverminderingen

19.340.352 -564.064

919.200 -191.521

20.259.552 -755.585

Boekwaarde per 30 juni 2010

18.776.288

727.679

19.503.967

Uitgangspunt is dat, bij nieuwbouw, panden een levensduur hebben van 50 jaar met een restwaarde van 30%, zijnde grond en karkas. De bijkomende kosten van het pand worden in 10 jaar lineair afgeschreven met een restwaarde van nul. Per 31 december 2009 was de getaxeerde waarde voor de: Nieuwe Oeverstraat 65 te Arnhem: € 3.550.000 Kollenbergweg 56 te Amsterdam: € 3.230.000 Louis Armstrongweg 2 t/m 16 te Almere: € 5.090.000 Abe Lenstra Boulevard 42-44 te Heerenveen: € 3.750.000 Totaal is de getaxeerde waarde € 15.620.000. De getaxeerde waarden zijn lager dan de boekwaarde. Dit wordt veroorzaakt doordat onroerend goed in 2009 sterk in waarde is gedaald. Gezien de lopende huurcontracten (met uitzondering van Keren BV) is er volgens de beheerder geen sprake van een duurzame waardevermindering.


8 van 15


30-06-2010

30-06-2009

€

€

2. Vorderingen Handelsdebiteuren Overige vorderingen en overlopende activa

320.442 202.151

369.424 333.491

522.593

702.915

467.044 -146.602

369.424 -

320.442

369.424

Handelsdebiteuren Debiteuren Voorziening dubieuze debiteuren

OCA Almere kan door omstandigheden de huur op dit moment niet volledig voldoen. Voor eventuele oninbaarheid is een voorziening getroffen. Overige vorderingen en overlopende activa Bijkomende kosten oprichting Overlopende activa

13.423 188.728

179.525 153.966

202.151

333.491

13.423

179.525

Rekening-courant verhoudingen Rekening-courant Aefides Beheer BV

Rekening-courant Aefides Beheer BV 1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 30-6-2010 30-6-2009 € Stand per 1 januari Overige mutaties Overgenomen van Aefides BV Stand per 30 juni


9 van 15

€

84.830 -71.407 -

18.923 160.602

13.423

179.525


30-06-2010

30-06-2009

€

€

Overlopende activa Gemeentelijke belastingen Beheerloon Tussenrekening technisch beheerder Servicekosten Bewaarloon Verzekeringen

19.835 11.447 154.888 2.558 -

16.200 50.669 83.097 4.000

188.728

153.966

-

1.063.136

Bijkomende kosten oprichting

Bijkomende kosten oprichting € Stand per 1 januari 2010 Amortisatie

1.063.137 -1.063.137

Stand per 30 juni 2010

-

Conform de afspraken in de participantenvergadering van 2009 zijn de bijkomende kosten voor oprichting per 1 januari 2010 volledig geamortiseerd.

30-06-2010

30-06-2009

€

€

3. Liquide middelen Rabobank rekening-courant .786

224.072

95.842

13.466 80.690 520.481

82.333 11.886 92.711 424.963

614.637

611.893

4. Kortlopende schulden Aflossingsverplichtingen langlopende schulden Schulden aan leveranciers en handelskredieten Overige belastingen en premies sociale verzekeringen Overlopende passiva


10 van 15


30-06-2010

30-06-2009

€

€

Aflossingsverplichtingen langlopende schulden Kortlopend deel SNS-hypotheek 75521

-

82.333

13.466

11.886

80.690 -

78.065 14.646

80.690

92.711

520.481

424.963

309.927 2.000 115.063 88.491 5.000

75.233 231.190 1.900 115.063 1.577 -

520.481

424.963

Schulden aan leveranciers en handelskredieten Crediteuren

Overige belastingen en premies sociale verzekeringen Omzetbelasting Omzetbelasting, suppletie 2008

Overige schulden en overlopende passiva Overlopende passiva Overlopende passiva Beheerkosten Vooruitgefactureerde huren Accountantskosten Uitkeringen Hypotheekrente Bewaarloon Verzekeringen


11 van 15


30-06-2010

30-06-2009

€

€

5. Langlopende schulden Schulden aan kredietinstellingen

15.155.667

15.117.667

15.155.667

15.117.667

Schulden aan kredietinstellingen SNS hypotheek 75521

1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 30-6-2010 30-6-2009 €

€

SNS hypotheek 75521 Stand per 1 januari Aflossing

15.200.000 -44.333

15.200.000 -

Stand per 30 juni Aflossingsverplichting komend boekjaar

15.155.667 -

15.200.000 -82.333

Langlopend deel per 30 juni

15.155.667

15.117.667

Deze hypothecaire lening ad € 15.200.000 is verstrekt ter financiering van het onroerend goed. Van het restant van de hypotheek per 31 december 2010 heeft een bedrag van € 14.516.000 een looptijd langer dan vijf jaar. De aflossingsverplichting is als volgt; over de hoofdsom dient het volgende percentage afgelost te worden: in 2008 en 2009 0%, in 2010 en 2011 0,5%, in 2012 en 2013 1,0%, in 2014 en 2015 1,5%, in 2016 2,0% en daarna 2,5% per jaar. Ter dekking van het risico van een stijgende rente is een rente-swap afgesloten tot 1 juni 2015 waardoor de rente vast ligt op 4,175%. Door een liquiditeitsopslag van de SNS-bank is de rente tijdelijk met 0,5% verhoogd. De in 2009 verhoogde opslag bedraagt 2,00% boven het 1-maands EURIBOR tarief.


12 van 15


30-06-2010

30-06-2009

€

€

6. Eigen vermogen Ingebracht vermogen Reservering voor onderhoud Uitkeringen Overige reserves

6.575.000 10.789 -710.499 -1.394.962

6.575.000 10.588 -480.374 -109.424

4.480.328

5.995.790

6.575.000

6.575.000

Ingebracht vermogen 526 participaties à € 12.500,00

1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 30-6-2010 30-6-2009 €

€

24.787 10.650 -24.648

6.784 10.450 -6.646

10.789

10.588

Reservering voor onderhoud Stand per 1 januari Reservering boekjaar Onderhoudskosten Stand per 30 juni

De mutatie in de reservering voor onderhoud betreft het verschil tussen de verwachte kosten voor onderhoud conform prospectus en de werkelijk gemaakte kosten voor onderhoud in het boekjaar.

Uitkeringen Uitgekeerd t/m boekjaar Uitgekeerd boekjaar

595.436 115.063

250.248 230.126

Uitgekeerd t/m boekjaar

710.499

480.374

Stand per 1 januari Resultaatbestemming boekjaar Overige mutaties overige reserve

-340.220 -1.068.740 13.998

-17.313 -88.307 -3.804

Stand per 30 juni

-1.394.962

-109.424

Overige reserves


13 van 15


6

TOELICHTING WINST-EN VERLIESREKENING OVER 1 JANUARI 2010 T/M 30 JUNI 2010 1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 30-6-2010 30-6-2009 €

€

7. Netto-omzet Huuropbrengsten

720.711

691.429

18.947

18.174

8. Beheerkosten Beheervergoeding

De beheerkosten zijn 2,5% van de huuropbrengst, dit is conform beheerovereenkomst. Daarnaast wordt hierover 19% omzetbelasting geheven, die voor de onderneming beperkt aftrekbaar is. Personeelsleden Bij de vennootschap waren in 2010 geen werknemers werkzaam. Overige bedrijfskosten 9. Huisvestingskosten Doorbelasting parkeerplaatsen Onderhoud onroerend goed Gemeentelijke belastingen

7.870 24.648 19.230

1.724 6.646 16.820

51.748

25.190

10.099

10.786

2.366 4.511 3.263 6.310 2.777

1.577 4.463 61.519 1.202

19.227

68.761

10. Verzekeringen Assuranties

11. Algemene kosten Bewaarloon Accountantskosten Advieskosten Taxatiekosten Afwaardering vordering Aefides Overige algemene kosten

De bewaarkosten zijn € 4.500 per jaar, dit is conform bewaarovereenkomst. Daarnaast wordt hierover 19% omzetbelasting geheven, die voor de onderneming beperkt aftrekbaar is.


14 van 15


1-1-2010 t/m 1-1-2009 t/m 30-6-2010 30-6-2009 €

€

12. Financiële baten en lasten Rentelasten en soortgelijke kosten

-504.589

-415.888

280.247 94 224.248

201.733 69 214.086

504.589

415.888

181.321 1.003.520

181.320 59.617

1.184.841

240.937

1.003.520

59.617

135.361 45.960

135.360 45.960

181.321

181.320

Rentelasten en soortgelijke kosten SNS Renteswap Rente- en bankkosten SNS Hypotheekrente

13. Afschrijvingen Vastgoedbeleggingen Amortisatie bijkomende kosten oprichting

Amortisatie bijkomende kosten oprichting Amortisatie bijkomende kosten oprichting

14. Afschrijvingen beleggingen Panden Bijkomende kosten panden


15 van 15

m 30 juni 2010

Recommend Documents