MISKOLCI EGYETEM Gazdaságtudományi Kar Üzleti Információgazdálkodási és Módszertani Intézet Számvitel Tanszék
Eredményelemzés Musinszki Zoltán
Minimális nyereségkövetelményt meghatározó módszer
Minimális AEE Határozza meg a terv évi adózás elõtti eredmény minimálisan szükséges összegét, a következõ információk segítségével! Bázis idõszak adatai: - tárgyi eszközök bruttó értéke 390.000 eFt - átlagos leírási kulcs 15% Terv évi adatok: - tárgyi eszközök beszerzés és üzembehelyezés 60.000 eFt - a beruházások végrehajtásához szükséges pénzjövedelem 75.000 eFt - a társasági adó mértéke 16% - a tulajdonosok osztalék elvárásának mértéke 15% - a jegyzett tõke összege 150.000 eFt, amelybõl a terv évben 10.000 eFt értéket kívánnak visszavásárolni - az új eszközök üzembehelyezésének tervezett idõpontja szeptember 1. - az új eszközöket várhatóan 5 évig kívánja a társaság üzemeltetni, (a társasági adó törvény szerinti leírási kulcs 15%). A maradványérték elhanyagolható. - a társaság befektetései után várhatóan 10 millió forint osztalékra lesz jogosult.
Minimális AEE – MSZE terv
Adózás elõtti eredmény tervezett összegének számszerûsítése MSZE + osztalék minimális eredmény = ——————————— 100 - adókulcs MSZE tervezett összegének Fizetendõ osztalék tervezett számszerûsítése összegének számszerûsítése Fizetendõ osztalék = Beruházáshoz szükséges pénzeszköz = osztalék alap•osztalék mérték -Terv szerinti értékcsökkenés jegyzett tõke - Terven felüli értékcsökkenés -jegyzett, de be nem fizetett tõke = MSZE tervezett összege -visszavásárolt saját részvények névértéke =osztalék alap
Minimális AEE – osztalékterv
MSZE tervezett összegének számszerûsítése Beruházáshoz pénzeszköz
szükséges a
-Terv szerinti értékcsökkenés
- Terven felüli értékcsökkenés = MSZE tervezett összege
12500 eFt
beruházások végrehajtásához szükséges pénzjövedelem 75.000 eFt meglevõ eszközökre •01.01-tõl 12.31-ig 390 000x0,15 új eszközökre •09.01-tõl 12.31-ig 60 000x 0,2x4/12
Nyitó: tárgyi eszközök bruttó értéke 390.000 eFt, átlagos leírási kulcs 15% Terv: tárgyi eszközök beszerzés és üzembe helyezés 60.000 eFt, üzembe helyezés tervezett idõpontja szeptember 1.
Minimális adózás elõtti eredmény
Fizetendõ osztalék tervezett összegének számszerûsítése
AEE – társasági adó = MSZE + osztalék
Fizetendõ osztalék = 150000 eFt-10000 eFt)x0,15=21000 eFt = osztalék alap•osztalék mérték
társasági adó = (AEE +- adóalap korrekció) x adókulcs +adókorrekció
(a
tulajdonosok mértéke 15%)
osztalék
elvárásának
jegyzett tõke -jegyzett, de be nem fizetett a jegyzett tõke összege 150.000 eFt, tõke amelybõl a terv évben 10.000 eFt -visszavásárolt saját részvények értéket kívánnak visszavásárolni névértéke =osztalék alap
AEE–(AEE-9000)x0,16=12500+21000 Adóalap növelõ • számviteli trv szerinti écs +62 500 eFt
AEE = 38 167 eFt
Adóalap csökkentõ • adótörvény szerinti écs -61 500 eFt (390 000x0,15+60 000x0,15x4/12) • kapott osztalék -10 000 eFt
•1 Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.
John Smith vadõrnek a következõ szezonban 10 000 $-ból kell megoldania a Jellystone Nemzeti Park két oszlopos tagjának, Maci Lacinak és Bubunak az etetését. Smith vadõr tudja, hogy mézre 3000, húsokra 2000, gyümölcsre 1000, egyebekre 4000 $-t költhet, a források nem átcsoportosíthatók. Az élelmezési stratégia roppant egyszerû, mondhatnánk önkiszolgáló. A látogatók megveszik az elõregyártott piknikkosarakat, Maci Laci és Bubu pedig a turisták elemózsiás kosarát majd furfangos módon fogják fosztogatni. Smith vadõr négyféle kosarat tervez összeállítani, az alábbi tartalommal: megnevezés
William
Hanna
Joseph
Barbera
Kosár (db)
1
1
1
1
Méz (dl/kosár)
5
10
10
5
Steak (dkg/kosár)
25
50
50
50
Sült pulyka (dkg/kosár)
50
30
50
40
Alma (db/kosár)
4
4
2
2
„Medvék etetése tilos!” tábla (db)
1
1
1
1
Bár a medvék étvágya korlátlan, a vadõr látogatási naponként Maci Lacinak 5 darab William, 2 darab Hanna, 1 darab Joseph és 3 darab Barbera kosarat szán. Természetesen Bubu fogyasztását is korlátozni kívánja, rendre 3, 2, 1, 2 kosárban. A következõ évadban várhatóan 50 látogatási nap lesz. (Feltételezzük, hogy a látogatók a felkínált kosarakat megvásárolják, illetve Laci és Bubu minden kosarat sikeresen megszerez.) Feladat: Legfeljebb mennyi nyereségre tehet szert Smith vadõr, ha tudjuk, hogy: • a tervezett eladási árak rendre 15, 20, 20, 15 $/kosár, • a kosár 4$/darab, a méz 5$/liter, a steak 2$/kg, a sült pulyka 3$/kg, az alma 0,25$/darab, a tábla 0,2$/darab áron szerezhetõ be?
Megoldás 1
Megoldás 2 - kereslet
erõforrás?
termék?
kereslet
fogyasztók: Maci Laci
Bubu
Négyféle kosár:
• méz
Négyféle kosár:
kosár/látogatási nap
éves kereslet
• William
• steak
• William
5
3
400
• Hanna
• sültpulyka
• Hanna
2
2
200
• Joseph
• alma
• Joseph
1
1
100
• Barbera
• „Medvék etetése tilos!” tábla
• Barbera
3
2
250
• kosár
kereslet
évente 50 látogatási nap
erõforrásigény
Megoldás 4 – szûk keresztmetszet
Megoldás 3 - erõforrásigény
Smith vadõr tudja, hogy mézre 3000, húsokra 2000, gyümölcsre 1000, egyebekre 4000 $-t költhet, a források nem átcsoportosíthatók.
erõforrásonként:
erõforrásigény
kereslet (értékesítési maximum) X fajlagos erõforrásigény Megnevezés
William
Hanna
Joseph
Barbera
kereslet
400
200
100
250
Kosár (db)
1
1
1
1
Méz (dl/kosár)
5
10
10
5
Steak (dkg/kosár)
25
50
50
50
Sült pulyka (dkg/kosár)
50
30
50
40
Alma (db/kosár)
4
4
2
2
„Medvék etetése tilos!” tábla (db)
1
1
1
1
Erõforrás -igény
Kosár Méz
950 db 625 l 375 kg 410 kg 3100db 950 db
Steak Sült pulyka Alma „Medvék etetése tilos!” tábla
szûk keresztmetszet:
erõforrásigény
Erõforrás költsége
Költség ($)
950 db 625 l 375 kg 410 kg 3100 db 950 db
4$/darab
3800 3125 750 1230 775 190
5$/liter 2$/kg 3$/kg 0,25$/darab 0,2$/darab
méz
•2 Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.
A közvetlen önköltség meghatározása - kalkulációs séma
Megoldás 5 – fajlagos fedezet megnevezés Eladási ár ($/kosár)
1.Közvetlen anyagjellegû ráfordítások
William
Hanna
Joseph
Barbera
15
20
20
15
a./ közvetlen anyagköltség b./ igénybevett szolgáltatások
2.Közvetlen személyi jellegû ráfordítások a./ közvetlen bérköltség b/ közvetlen bérek járulékai
Önköltség ($/kosár)
3.Gyártáshoz kapcsolódó egyéb közvetlen költségek a./ jellemzõk alapján felosztásra kerülõ üzemi költség (gépköltség) b./ speciális szerszámköltségek (leírások) c./ egyéb közvetlenül elszámolható költségek (bérleti díjak, lízing díjak stb)
4.Saját termelésû készletek tovább felhasználása /félkésztermék felhasználás/ 5. Elõállítási önköltség /1.+2.+3.+4./ 6. Kalkulációs egységre meghatározható közvetlen értékesítési költség (bizományosi díj, jutalék) 7. Közvetlen önköltség (értékesítési) /5.+6./
Megoldás 6 – fajlagos fedezet megnevezés
Megoldás 7 – jövedelmezõségi rangsor
William
Hanna
Joseph
Barbera
William
Hanna
Joseph
Eladási ár ($/kosár)
15
20
20
15
Eladási ár ($/kosár)
15
20
20
15
Önköltség ($/kosár)
9,7
12,1
12,2
9,4
Önköltség ($/kosár)
9,7
12,1
12,2
9,4
1
1
1
1
4$/darab
Fedezet ($/kosár)
5,3
7,9
7,8
5,6
Méz (dl/kosár)
5
10
10
5
5$/liter
Fajlagos erõforrásigény (méz l/kosár)
0,5
1
1
0,5
Steak (dkg/kosár)
25
50
50
50
2$/kg
Fedezet ($/liter)
10,6
7,9
7,8
11,2
Sült pulyka (dkg/kosár)
50
30
50
40
3$/kg
Jövedelmezõségi rangsor
2
3
4
1
Alma (db/kosár)
4
4
2
2
0,25$/darab
„Medvék etetése tilos!” tábla (db)
1
1
1
1
0,2$/darab
Kosár (db)
megnevezés
Megoldás 8 – optimális termékösszetétel értékesítési minimum?
nincs
optimális termékszerkezet a jövedelmezõségi rangsor alapján megnevezés
Termelés (kosár)
Felhasznált erõforrás (l)
Szabad erõforrás (l)
Barbera
250
125
3000/5-125=475
William
400
200
475-200=275
Hanna
200
200
275-200=75
Megoldás 9 – várható fedezet megnevezés
William
Hanna
Joseph
Eladási ár ($/kosár)
15
20
20
15
Önköltség ($/kosár)
9,7
12,1
12,2
9,4
75/1=75
75
0
Barbera
Értékesítés (kosár)
400
200
75
250
Árbevétel ($)
6000
4000
1500
3750
Közvetlen költség ($)
3880
2420
915
2350
Fedezeti összeg ($)
2120
1580
585
1400
Árbevétel Joseph
Barbera
15250+0=15250
Közvetlen költség
9565+0=9565
Fedezeti összeg
5685+0=5685
•3 Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.
Fedezetszámítás 7. példa Egy termékbõl 22.000 db-ot termel a vállalkozás, melyet a tárgyévben értékesített is. Az értékesítés adatai a következõk. Az értékesítés nettó árbevétele Az értékesítés közvetlen költsége Az értékesítés közvetett költsége
44.000 eFt 27.500 eFt 8.250 eFt
Feladat: a) Állapítsa meg a fedezeti összeget, fedezeti hányadot, a fedezeti pontot és a fedezeti árat! b) Határozza meg, hogy hány darabos értékesítés mellett érhetõ el 12 000 eFt nyereség! c) Ha egy vevõ az elõállított terméket mind megvásárolta volna, mekkora árengedményt kaphatott volna 30.000 db-os vásárlás esetén, illetve 15%-os árengedményhez milyen mennyiséget kellett volna megrendelni, hogy a 12.000 eFt-os nyereség biztosított legyen.
Megoldás 7. példa – a.) Fedezeti összeg (FÖ) = árbevétel (Á) - közvetlen költség (Klen K) = mennyiség (q) X egységár (p) - mennyiség (q) X klen önköltség (ö) = közvetett költség (K) + nyereség (Ny)
FÖ = Á - Klen K = 44.000-27.500=16.500 eFt Fedezeti hányad = FÖ/Á = 16.500/44.000 x 100% = 37,5% Fedezeti pont: q x 2000 Ft/db - q x 1250 Ft/db = 8250 eFt + 0 eFt
q = 11000 db Fedezeti ár: 22000 db x p - 27500 eFt = 8250 eFt + 0 eFt
p = 1625 Ft/db
Megoldás 7. példa b.), c.)
Eredménytervezés 9. példa I. Egy vállalkozás bázis évi nettó árbevétele 1.200.000 eFt, az értékesítés közvetlen költsége 620.000 eFt, az értékesítés közvetett költsége 400.000 eFt volt.
FÖ = Á - Klen K = q x p - q x ö = K + Ny q=?, ha Ny = 12000 eFt q x 2000 Ft/db - q x 1250 Ft/db = 8250 eFt + 12000 eFt q = 27000 db p=?, ha Ny = 12000 eFt és q = 30000 db 30000 db x p - 30000 db x 1250 Ft/db = 8250 eFt +12000 eFt
p = 1925 Ft/db 75Ft/db engedmény
q=?, ha Ny = 12000 eFt és p = 1700 Ft/db (-15%) q x 1700 Ft/db - q x 1250 Ft/db = 8250 eFt + 12000 eFt
Feladat: A bázis évi adatokból kiindulva tervezze meg a vállalkozás következõ évi üzemi (üzleti) tevékenységének eredményét, ha a vállalkozás a volumen 5%-os, a közvetlen költség 6%-os, a termékek eladási árainak 5%-os növelését tervezi. Az értékesítés közvetett költségénél 20.000 eFt-os növekedés várható!
FÖ = Á - Klen K = q x p - q x ö = K + Ny 1,05 x 1,05 x 1.200.000 eFt - 1,05 x 1,06 x 620.000 eFt = = 420.000 eFt +Ny
q = 45000 db
Eredménytervezés 9. példa II. Feladat: A bázis évi adatokból kiindulva tervezze meg a vállalkozás következõ évi üzemi (üzleti) tevékenységének eredményét, ha a volumen 10%-kal, a termékek eladási ára 1%-kal, a közvetlen költségek 5%-kal növekednek. Az értékesítés közvetett költsége 25.000 eFt-tal nõ. A bázis idõszakhoz viszonyított volumennövekedés után 2% árengedményt nyújt vevõi részére!
FÖ = Á - Klen K = q x p - q x ö = K + Ny
! árengedmény
1,1 x 1,01 x 1.200.000 eFt - 0,1 x 1,01 x 1.200 200..000 eFt x 0,02 - 1,1 x 1,05 x 620.000 eFt = 425.000 eFt +Ny Ny = 189.676 eFt
Ny = 212.940 eFt
Eredménytervezés 9. példa III. FÖ = Á - Klen K = q x p - q x ö = K + Ny Feladat: Á=?, ha K = 420.000 eFt, és Ny/Á (eredményhányad) változatlan Á - 620.000 eFt = 420.000 eFt + 180.000/1.200.000 x Á Á = 1.223.529 eFt Feladat: Á=?, ha K = 420.000 eFt és Ny = 218.000 eFt Á - 620.000 eFt = 420.000 eFt + 218000 eFt Á = 1.258.000 eFt
•4 Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.
Eredménytervezés 9. példa IV. Feladat: Milyen mértékû áremeléssel, vagy volumennöveléssel, vagy közvetlen önköltség csökkentéssel lehet a vállalkozásnál 36.000 eFt-tal növelni a bázis évi üzemi (üzleti) tevékenység eredményét?
FÖ = Á - Klen K = q x p - q x ö = K + Ny (1+p) x 1.200.000 eFt - 620.000 eFt = 400.000 eFt + 216.000 eFt p = 3,00% (1+q) x 1.200.000 eFt - (1+q) x 620.000 eFt = 400.000eFt + 216.000eFt
Köszönöm a figyelmet!
q = 6,21% 1.200.000 eFt - (1+ö) x 620.000 eFt = 400.000 eFt + 216.000 eFt ö = -5,81%
•5 Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.
