BAB I PENDAHULUAN. Perusahaan adalah sebuah entitas yang berdiri sendiri dan terpisah dari

BAB I PENDAHULUAN

A. Latar Belakang Masalah Perusahaan adalah sebuah entitas yang berdiri sendiri dan terpisah dari pemiliknya. Dan sering kali pemilik tidak berada dalam perusahaan untuk ikut serta dalam operasi dan mengawasi jalannya perusahaan dari hari ke hari. Karena adanya keterpisahan ini, maka jembatan emas yang dapat menghubungkan antara pemilik dan para pengelola perusahaan adalah pelaporan keuangan. Laporan keuangan berusaha mengkomunikasikan kepada pemilik bagaimana perusahaan dijalankan dari hari ke hari oleh pengelolanya, juga untuk mengetahui kinerja keuangan suatu perusahaan sebagai dasar pengambilan suatu keputusan untuk pihak-pihak yang berkepentingan. Ada berbagai jenis laporan keuangan yang dapat dihasilkan oleh suatu proses akuntansi yaitu, neraca, laporan laba/rugi, laporan perubahan ekuitas, laporan arus kas, dan catatan atas laporan keuangan. Sebagaimana halnya seorang dokter mencoba mengetahui kondisi kesehatan seseorang, begitu pula seorang manajer keuangan atau pihak-pihak lain yang berkepentingan

untuk

mengetahui

kondisi

perusahaan.

Pihak-pihak

yang

berkepentingan tersebut akan menganalisis laporan keuangan dengan metode atau teknik analisis yang disesuaikan keperluan sehingga dapat diketahui kinerja keuangan perusahaan yang dapat berguna dalam pengambilan keputusan yang rasional. Metodemetode maupun teknik-teknik analisis yang biasa digunakan untuk menganalisis

1

laporan keuangan, antara lain analisis breakeven, analisis rasio, analisis sumber dan penggunaan dana dan analisis tren. Namun dalam kesempatan ini penulis hanya membahas analisis rasio keuangan, karena analisis tersebut yang lazim dipakai perusahaan dalam menilai kinerja keuangan perusahaan. Analisis rasio yang biasanya digunakan dalam menilai kinerja keuangan perusahaan perbankan adalah dari aspek permodalan, aspek likuiditas, aspek rentabilitas, aspek resiko usaha, dan aspek efisiensi usaha. Dari uraian diatas maka dalam kesempatan ini penulis tertarik untuk mengetahui kinerja keuangan perbankan dengan menggunakan analisis rasio pada judul skripsi ini adalah: ''ANALISIS RASIO KEUANGAN DALAM MENGUKUR KINERJA KEUANGAN PADA PT.BANK MEGA Tbk. PERIODE 2004 SAMPAI DENGAN 2006”

B. Perumusan Masalah Berdasarkan pembahasan di atas, maka rumusan masalah dapat dinyatakan sebagai berikut: 1. Bagaimana perkembangan rasio dari aspek permodalan periode 2004 s/d 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk? 2. Bagaimana perkembangan rasio dari aspek likuiditas periode 2004 s/d 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk? 3. Bagaimana perkembangan rasio dari aspek rentabilitas periode 2004 s/d 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk?

2

4. Bagaimana perkembangan rasio dari aspek resiko usaha periode 2004 s/d 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk? 5. Bagaimana perkembangan rasio dari aspek efisiensi usaha periode 2004 s/d 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk?

C. Tujuan dan kegunaan Penelitian a. Kegunaan yang diharapkan dari penelitian ini adalah sebagai berikut: 1. Bagi Perusahaan Untuk memberi masukan bagi perusahaan dalam perbaikan kinerja keuangan perusahaan. 2. Bagi Pembaca Untuk menambah pengetahuan dan wawasan pembaca dalam bidang analisis rasio keuangan dalam pratiknya 3. Bagi Penulis Untuk menambah pengetahuan dan wawasan penulis mengenai bagaimana peranan rasio keuangan perusahaan. b. Tujuan Penelitian. 1. Untuk mengetahui perkembangan rasio dari aspek permodalan periode 2004 s/d 2006 pada PT Bank Mega, Tbk. 2. Untuk mengetahui perkembangan rasio dari aspek likuiditas periode 2004 s/d 2006 pada PT Bank Mega, Tbk. 3. Untuk mengetahui perkembangan rasio dari aspek rentabilitas periode 2004 s/d 2006 pada PT Bank Mega, Tbk.

3

4. Untuk mengetahui perkembangan rasio dari aspek resiko usaha periode 2004 s/d 2006 pada PT Bank Mega, Tbk. 5. Untuk mengetahui perkembangan rasio dari aspek efisiensi usaha periode 2004 s/d 2006 pada PT Bank Mega, Tbk.

4

BAB II LANDASAN TEORI

A. Laporan Keuangan 1. Pengertian Laporan Keuangan

Laporan keuangan menurut Myer yang dikutip oleh S. Munawir (2005:5) adalah : “Dua daftar yang disusun oleh akuntan pada akhir periode untuk suatu perusahaan. Kedua daftar itu adalah neraca atau daftar posisi keuangan dan daftar rugi laba atau daftar pendapatan. Pada waktu akhir-akhir ini sudah menjadi kebiasaan bagi perseroan-perseroan untuk menambah daftar ketiga yaitu daftar surplus atau daftar laba yang tidak dibagikan/ laba yang ditahan”. Menurut Ikatan Akuntan Indonesia (2002: 2) yang dimaksud laporan keuangan adalah : “Laporan keuangan merupakan bagian dari proses pelaporan keuangan. Laporan keuangan yang lengkap biasanya meliputi neraca, laporan rugi laba, laporan perubahan posisi keuangan (yang disajikan dalam berbagai cara seperti, misalnya, sebagai laporan arus kas, atau laporan arus dana), catatan, dan laporan lain seperti materi penjelasan yang merupakan bagian integral dari laporan keuangan. Disamping itu juga termasuk diskedul dan informasi tambahan yang berkaitan dengan laporan tersebut, misalnya laporan keuangan segmen industri dan geografis serta pengungkapan pengaruh perubahan harga”.

Dari pengertian laporan keuangan di atas dapat ditarik kesimpulan bahwa laporan keuangan memberikan gambaran tentang keadaan posisi keuangan yang tercermin dalam neraca, perhitungan rugi laba, laporan perubahan modal, laporan arus kas dan catatan atas laporan keuangan. Laporan keuangan perlu dibandingkan antara satu periode dengan periode berikutnya untuk memperoleh gambaran perubahan yang terjadi di dalam suatu badan usaha yang akan dipergunakan oleh

5

pihak-pihak yang berkepentingan sebagai

bahan

pertimbangan

di

dalam

pengambilan keputusan ekonomis. 2. Jenis-jenis Laporan Keuangan Jenis-jenis Laporan Keuangan Utama adalah sebagai berikut : a. Daftar neraca yang menggambarkan ringkasan posisi keuangan perusahaan pada tanggal tertentu yang menunjukkan total aktiva sama dengan total kewajiban ditambah ekuitas pemilik. b. Perhitungan laba/rugi yang menggambarkan ringkasan pendapatan dan biaya perusahaan selama periode tertentu, diakhiri dengan laba atau kerugian bersih untuk periode tersebut. c. Laporan arus kas yang menggambarkan sumber dan penggunaan kas dalam satu periode. d. Laporan perubahan modal yang menggambarkan perubahan posisi modal baik saham dalam PT atau modal dalam perseroan. e. Catatan atas laporan keuangan yang berisi tentang informasi gambaran umum perusahaan, dan kebijakan akuntasi Laporan keuangan yang biasanya dipakai atau menjadi objek analisis adalah sebagai berikut : 1. Neraca Neraca adalah laporan yang sistematis tentang aktiva, hutang serta modal dari suatu perusahaan pada saat tertentu. Menurut Ikatan akuntan Indonesia neraca harus disusun secara sistematis sehingga dapat memberikan gambaran mengenai posisi keuangan perusahaan pada saat tertentu. tujuan neraca adalah

6

untuk menunjukkan posisi keuangan suatu perusahaan pada tanggal tertentu, biasanya pada waktu dimana buku-buku ditutup dan di tentukan sisanya pada suatu akhir tahun fiskal atau tahun kalender, sehingga nerasa sering disebit juga dengan Balance Sheet. Menurut Jumingan (206:13) neraca adalah suatu laporan yang sistematis tentang aktiva (asset), utang (liabilities), dan modal sendiri (owner equity) dari suatu perusahaan pada tanggal tertentu. Neraca terdiri dari tiga bagian utama yaitu : a.

Asset (Harta, Aktiva) Asset adalah harta yang dimiliki perusahaan yang berperan dalam operasi perusahaan misalnya kas, persediaan, aktiva tetap, aktiva tidak berwujud, dan lain-lain. FASB dalam Concept Nomor 3 – Elements of financial Statement of Bisiness Enterprise yang terdapat didalam bukunya Zaki Baridwan (2004 : 20) menyatakan bahwa : “Aktiva adalah manfaat ekonomis di masa yang akan datang yang diharapkan akan diterima oleh suatu badan usaha sebagai hasil dari transaksi-transaksi yang terjadi dimasa lalu”. Pada dasarnya, aktiva dapat diklasifikasikan menjadi dua bagian utama, yaitu : 1) Aktiva Lancar adalah uang kas dan aktiva lainnya yang dapat dikonversikan (diubah) menjadi kas dalam waktu singkat, biasanya kurang dari satu tahun. Yang termasuk aktiva lancar adalah :

7

a) Kas atau uang tunai yang dapat dipergunakan untuk membiayai operasi perusahaan. b) Investasi Jangka Pendek (surat-surat berharga atau marketable securities) adalah investasi yang sifatnya sementara dengan maksud untuk memanfaatkan uang kas yang untuk sementara belum dibutuhkan dalam operasi. c) Piutang Wesel adalah tagihan perusahaan kepada pihak lain yang dinyatakan dalam suatu wesel atau perjanjian yang diatur dalam undang-undang. d) Piutang Dagang adalah tagihan kepada pihak lain (kepada kreditur atau langganan) sebagai akibat adanya penjualan barang dagangan secara kredit. e) Persediaan, untuk perusahaan menufaktur, persediaan adalah total sisa barang jadi yang dimiliki, bahan mentah. sedangkan untuk pedagang eceran dan agen, persediaan adalah stok atau sisa produk yang akan dijual f) Piutang Penghasilan atau Penghasilan yang Masih Harus Diterima, adalah penghasilan yang sudah menjadi hak perusahaan yang telah memberikan

jasa

dan

prestasinya,

tetapi

belum

diterima

pembayarannya, sehingga hal ini merupakan tagihan bagi perusahaan.

8

g) Biaya Dibayar Dimuka atau Persekot, adalah pengeluaran untuk memperoleh jasa/prestasi dari pihak lain dan belum dinikmati oleh perusahaan pada periode ini melainkan pada periode berikutnya. 2).

Aktiva tetap adalah kekayaan yang dimiliki perusahaan yang phisiknya nampak (kongkrit). Yang termasuk dalam kelompok aktiva tetap antara lain: a)

Tanah, yang diatasnya didirikan bangunan atau digunakan operasi, misalnya sebagai lapangan, halaman, tempat parker dan lain sebagainya.

b).

Bangunan, baik bangunan kantor, toko maupun bangunan untuk pabrik.

c).

Mesin.

d).

Inventaris.

e).

Kendaraan dan perlengkapan atau alat-alat lainnya.

b. Hutang Menurut Jumingan (2006:25) yang dimaksud dengan hutang adalah semua kewajiban perusahaan kepada pihak lain untuk membayar sejumlah uang atau menyerahkan barang atau jasa pada tanggal tertentu. Pada umumnya, hutang atau kewajiban dapat dibedakan menjadi dua bagian yaitu: 1). Hutang Lancar atau Hutang Jangka Pendek adalah kewajiban keuangan perusahaan yang pelunasahnya atau pembayarannya akan dilakukan dalam jangka pendek (satu tahun sejak tanggal neraca) dengan

9

menggunakan aktiva lancar yang dimiliki perusahaan. Hutang lancar meliputi antara lain: a)

Hutang Dagang, adalah hutang yang timbul

karena adanya

pembelian barang dagang secara kredit. b)

Hutang Wesel, adalah hutang yang disertai dengan janji tertulis (yang

diatur

dengan

undang-undang) untuk

melakukan

pembayaran sejumlah tertentu pada waktu tertentu dimasa yang akan datang. c)

Hutang Pajak, baik pajak untuk perusahaan

maupun pajak

pendapatan karyawan yang belum disetorkan ke Kas Negara. d)

Biaya Yang Masih Harus Dibayar, adalah biaya-biaya yang sudah terjadi tetapi belum dilakukan pembayarannya.

e)

Hutang Jangka Panjang yang Segera Jatuh Tempo, adalah sebagian (seluruh) hutang jangka panjang yang sudah menjadi Hutang

jangka

pendek,

karena

harus

segera dilakukan

pembayarannya. f)

Penghasilan Yang Diterima Dimuka (Deferred Revenue), adalah penerimaan uang untuk penjualan barang/jasa yang

belum

direalisir. 2) Hutang Jangka Panjang, adalah kewajiban keuangan yang jangka waktu pembayarannya (jatuh tempo) masih jangka panjang (lebih dari satu tahun sejak tanggal neraca). Hutang Jangka Panjang meliputi antara lain:

10

a). Hutang Obligasi. b). Hutang hipotik c. Modal. Modal adalah hak atau bagian yang dimiliki oleh pemilik perusahaan yang ditunjukan dalam pos modal (modal saham), surplus dan laba yang ditahan. Atau kelebihan nilai aktiva yang dimiliki oleh perusahaan terhadap seluruh hutang-hutangnya.

Adapun beberapa bentuk neraca yang umum digunakan menurut Jumingan (2006:14) adalah sebagai berikut: "Neraca disusun dalam salah satu dari dua bentuk : (1) bentuk perkiraan (account form), dengan aktiva disajikan di sebelah kiri dan kewajiban ekuitas pemilik pada sebelah kanan atau (2) bentuk laporan (report form), dengan aktiva, kewajiban dan ekuitas pemilik disusun secara vertikal".

Dari pengertian diatas dapat diperjelas lagi bahwa neraca dalam bentuk perkiraan (account form) aktiva (aktiva lancar, investasi/penyertaan, aktiva tetap, aktiva tidak berwujud dan aktiva Iain-lain) diletakkan di sebelah kiri sedangkan kewajiban (kewajiban lancar, kewajiban jangka panjang dan kewajiban Iain-lain) dan modal (modal saham, agio saham, laba di tahan) diletakan disebelah kanan. Neraca dalam bentuk laporan (report form) menyusun aktiva, kewajiban dan modal dengan urutan kebawah.

11

2. Laporan Rugi Laba. Perhitungan rugi/laba merapakan suatu laporan yang sistematis tentang penghasilan, biaya dan rugi/laba yang diperoleh suatu perusahaan selama periode tertentu. Menurut PAI (Prinsip Akuntansi Indonesia) yang terdapat dibuku Sofyan Syafri Harahap (2002: 67) perhitungan rugi laba harus disusun dengan cara dan penyajian sebagai berikut: "1. Perhitungan rugi/laba harus disusun sedemikian rupa agar dapat memberikan gambaran mengenai hasil usaha perusahaan dalam periode tertentu. 2. Cara penyajian perhitungan rugi/laba adalah sebagai berikut: a. Harus memuat secara rinci unsur-unsur pendapatan dan biaya. b. Seyogyanya disusun dalam bentuk urutan kebawah (stafel). c. Harus dipisahkan antara hasil bidang usaha lain serta pos luar biasa".

Walaupun belum ada keseragaman tentang susunan laporan rugi/laba, S. Munawir (2000: 26) dalam bukunya menyimpulkan: a. Bagian pertama menunjukan penghasilan yang diperoleh dari usaha pokok perusahaan ( penjualan barang dagangan atau memberikan jasa/service) diikuti dengan harga pokok dari barang/ service yang dijual, sehingga diperoleh laba kotor. b. Bagian kedua menunjukan biaya-biaya operasional, terdiri dari biaya penjualan dan biaya umum/administrasi (operating expanses). c. Bagian tiga menunjukan hasil-hasil yang diperoleh diluar operasi pokok perusahaan yang diikuti dengan biaya-biaya yang terjadi diluar usaha pokok perusahaan (non operating/financial income and expenses). d. Bagian keempat menunjukkan laba atau rugi yang insedential (extra ordinary gain or loss) sehingga akhirnya diperoleh laba bersih sebelum pajak pendapatan.

Bentuk dari laporan rugi/laba yang biasa digunakan adalah : a. Multiple step (Bertahap).

12

Bentuk multiple step adalah bentuk laporan rugi/laba dimana dilakukan beberapa pengelompokkan terhadap penghasilan-penghasilan dan biaya-biaya yang disusun dalam urutan-urutan tertentu sehingga bisa dihitung pendapatanpendapatan sebagai berikut: 1. Laba Bruto, yaitu hasil penjualan dikurangi harga pokok penjualan. 2. Pendapatan Usaha Bersih, yaitu laba bruto dikurangi biaya-biaya usaha. 3. Pendapatan Bersih Sebelum Pajak, yaitu pendapatan bersih ditambah dan dikurangi dengan pendapatan dan biaya-biaya diluar usaha. 4. Pendapatan Bersih sesudah Pajak, yaitu pendapatan bersih sebelum pajak dikurangi pajak pendapatan atau pajak perseroan. 5. Pendapatan bersih dan elemen-elemen luar biasa, yaitu pendapatan bersih sesudah pajak ditambah dan atau dikurangi dengan elemenelemen yang tidak biasa (sesudah diperhitungkan pajak penghasilan untuk pos luar biasa). Contoh laporan rugi/laba bentuk Multiple step (Bertahap) dapat dilihat dalam tabel 3. b. Single Step. Dalam bentuk ini tidak dilakukan pengelompokkan terhadap penghasilan dan biaya ke dalam kelompok-kelompok usaha dan di luar usaha, tetapi hanya dipisahkan antara: 1. Pendapatan-pendapatan dan laba-laba 2. Biaya-biaya dan kerugian-kerugian.

13

Dalam single step, semua biaya dikurangkan dari jumlah semua penghasilan. Bentuk ini menguntungkan, karena lebih sederhana dan menekankan pada jumlah penghasilan serta biaya yang merupakan faktor penting dalam penerapan keburukan, serta hubungan antara laporan keuangan dan hasil penjualan dan pendapatan operasi. Hasil penjualan tidak dapat ditetapkan dengan segera, hal ini berbeda dengan multiple step.

Mengenai penyajian perhitungan rugi/laba dikenal dua konsep yang dapat disimpulkan sebagai berikut: a. Current Operating Performance Concept atau Clean Surplus Concept. Menurut konsep ini, semua rugi/laba yang sifatnya luar biasa (extra ordinary) dimasukan kedalam laba yang ditahan (R/E). Laporan rugi/laba hanya menentukan hasil dari operasi normal periode itu, yaitu meliputi pendapatan dan biaya yang berhubungan dengan usaha pokok perusahaan saja. b. All Inclusive Concept atau Clean Surplus Principles. Menurut konsep ini, semua rugi/laba yang sifatnya luar biasa (extra ordinary) harus diperlihatkan dalam laporan rugi/laba. Jadi semua pendapatan dan biaya baik yang berasal dari usaha pokok atau rutin perusahaan maupun yang sifatnya tidak rutin dan luar biasa masuk dalam laporan rugi/laba.

14

3. Tujuan Laporan Keuangan. Tujuan laporan keuangan menurut Bank Indonesia (2001:II.1) adalah: ” untuk memberikan informasi tentang posisi keuangan, kinerja, perubahan ekuitas, arus kas, dan informasi lainnya yang bermanfaat bagi pengguna dalam rangka membuat keputasan ekonomi serta menunjukan pertanggungjawaban manajemen atas penggunaan sumber daya yang dipercayakan kepada mereka.” Menurut Ikatan Akuntan Indonesia (2002: 4) tujuan laporan keuangan adalah sebagai berikut: "Tujuan laporan keuangan adalah menyediakan informasi yang menyangkut posisi keuangan, kinerja, serta perubahan posisi keuangan suatu perusahaan yang bermanfaat bagi sejumlah besar pemakai dalam pengambilan keputusan ekonomi. Laporan keuangan yang disusun untuk tujuan ini memenuhi kebutuhan bersama sebagian besar pemakai namun dengan demikian, laporan keuangan tidak menyediakan semua informasi yang mungkin dibutuhkan pemakai dalam pengambilan keputusan ekonomi karena secara umum menggambarkan pengaruh keuangan dari kejadian dimasa lalu, dan tidak diwajibkan untuk menyediakan informasi nonkeuangan. Laporan keuangan juga menunjukan apa yang telah dilakukan manajemen (stewardship), atau pertanggungjawaban manajemen atas sumber daya yang dipercayakan kepada pemakainya. Pemakai yang ingin menilai apa yang telah dilakukan atau pertanggungjawaban manajemen berbuat demikian agar mereka dapat membuat keputusan ekonomi; keputusan ini mungkin mencakup, misalnya keputusan untuk menahan atau menjual investasi mereka dalam perusahaan atau keputusan untuk menggangkat kembali atau mengganti manajemen".

4. Keterbatasan Laporan Keuangan

Menurut Ikatan Akuntan Indonesia yang dikutip oleh Sofyan Syafri Harahap (2002: 10) menguraikan secara rinci tentang sifat dan keterbatasan laporan keuangan, sebagai berikut: 1. Laporan keuangan bersifat historis, yaitu merupakan laporan atas kejadian yang telah lewat. Karenanya laporan keuangan tidak dapat dianggap sebagai satu-satunya sumber informasi dalam proses pengambilan keputusan ekonomi.

15

2. Laporan keuangan bersifat umum dan bukan dimaksudkan untuk memenuhi kebutuhan pihak tertentu. 3. Proses penyusunan laporan keuangan tidak luput dari penggunaan taksiran dan berbagai pertimbangan. 4. Akuntansi hanya melaporkan informasi yang materiil. Demikian pula penerapan prinsip akuntansi terhadap suatu fakta atau pos tertentu mungkin tidak dilaksanakan jika hal ini tidak menimbulkan pengaruh yang materiilterhadap kelayakan laporan keuangan. 5. Laporan keuangan bersifat konservatif dalam menghadapi ketidakpastian; bila terdapat beberapa kemungkinan kesimpulan yang tidak pasti mengenai penilaian suatu pos, maka lazimnya dipilih alternatif yang menghasilkan laba bersih atau nilai aktiva yang paling kecil. 6. Laporan keuangan telah menekankan pada makna ekonomis suatu peristiwa/transaksi dari pada bentuk hukumnya (formalitas), (substance over form). 7. Laporan keuangan disusun dengan menggunakan istilah-istilah teknis, dan pemakai laporan keuangan diasumsikan memahami bahasa teknis akuntansi dan sifat dari informasi yang dilaporkan. 8. Adanya berbagai alternatif metode akuntansi yang dapat digunakan menimbulkan variasi dalam pengukuran sumber-sumber ekonomis dan tingkat kesuksesan antar perusahaan. 9. Informasi yang bersifat kualitatif dan fakta yang tidak dapat dikuantifikasikan umumnya diabaikan.

Dengan mengingat dan memperhatikan sifat laporan keuangan tersebut diatas, maka kita dapat menarik kesimpulan dimana laporan keuangan itu mempunyai beberapa keterbatasan, antara lain : a. Laporan keuangan yang dibuat secara periodik merupakan interim report (laporan yang dibuat antara waktu tertentu yang sifatnya sementara) dan merupakan laporan yang final. Sehingga semua jumlah-jumlah atau halhal yang dilaporkan dalam laporan keuangan tidak menunjukkan nilai likuidasi atau realisasi. b. Laporan keuangan menunjukkan angka dalam rupiah yang kelihatannya bersifat pasti dan tepat, tetapi sebenarnya dasar penyusunannya dengan standar nilai yang muungkin berbeda atau berubah-ubah. Sehingga angka

16

yang tercantum dalam laporan keuangan hanya merupakan nilai buku (book value) yang belum tentu sama dengan harga pasar sekarang maupun nilai gantinya. c. Laporan

keuangan

disusun

berdasarkan

hasil

pencatatan

transaksi

keuangan atau nilai rupiah dari berbagai waktu atau tanggal yang lalu. Sehingga suatu analisa dengan memperbandingkan data beberapa tanpa membuat penyesuaian terhadap perubahan tingkat harga akan diperoleh kesimpulan yang keliru. d. Laporan keuangan tidak dapat mencerminkan berbagai faktor yang dapat mempengaruhi posisi atau keadaan keuangan perusahaan karena faktor-faktor tersebut tidak dapat dinyatakan dalam satuan uang.

5. Pihak-pihak Yang Berkepentingan Atas Laporan Keuangan. Pihak-pihak yang berkepentingan atas laporan keuangan menurut Jumingan (2006:3) adalah sebagai berikut: 1. Pemilik Perusahaan. Bagi pemilik perusahaan laporan keuangan dimaksudkan untuk: a. Menilai prestasi atau hasil yang diperoleh manajemen. b. Mengetahui hasil dividen yang akan diterima. c. Menilai posisi keuangan perusahaan dan perrumbuhannya. d. Mengetahui nilai saham dan laba perlembar saham e. Sebagai dasar untuk memprediksi kondisi perusahaan di masa datang.

17

f. Sebagai dasar untuk mempertimbangkan menambah atau mengurangi investasi. 2. Manajemen Perusahaan. Bagi Manajemen Perusahaan laporan keuangan ini digunakan untuk: a. Alat untuk mempertanggungjawabkan pengelolaan kepada pemilik. b. Mengukur tingkat biaya dari setiap kegiatan operasi perusahaan, divisi,bagian, atau segmen. c.

Mengukur tingkat efesiensi dan tingkat keuntungan perusahaan, divisi bagian, atau segmen.

d. Menilai hasil kerja individu yang diberi tugas dan tanggung jawab e.

Untuk menjadi bahan pertimbangan dalam menentukan perlu tidaknya diambil kebijaksanaan baru.

3. Investor. Bagi investor laporan keuangan dimaksudkan untuk: a. Menilai kondisi keuangan dan hasil usaha perusahaan. b. Menilai kemungkinan menanamkan dana dalam perusahaan. c. Menilai kemungkinan melakukan divestasi (menarik investasi) dari perusahaan. d. Menjadi dasar memprediksi kondisi perusahaan di masa datang. 4. Kreditur atau Banker. Bagi kreditur atau Banker laporan keuangan digunakan untuk: a. Menilai kondisi keuangan dan hasil usaha perusahaan baik dalam jangka pendek maupun dalam jangka panjang.

18

b. Menilai kualitas jaminan kredit/investasi untuk menopang kredit yang akan diberikan. c.

Melihat dan memprediksi prospek keuntungan yang mungkin diperoleh dari perusahaan atau menilai rate of return perusahaan.

d. Menilai

kemampuan likuiditas,

solvabilitas,

sebagai dasar pertimbangan keputusan kredit. k.

rentabilitas

perusahaan

Menilai sejauh mana

perasahaan mengikuti perjanjian kredit yang sudah disepakati. 5. Pemerintah dan Regulator. Bagi pemerintah atau regulator laporan keuangan dimaksudkan untuk: a. Menghitung dan menetapkan jumlah pajak yang harus dibayar. b. Sebagai dasar dalam penetapan-penetapan kebijaksanaan baru. c. Menilai apakah perusahaan memerlukan bantuan atau tindakan lain. d. Menilai kepatuhan perusahaan terhadap aturan yang ditetapkan. e. Bagi lembaga pemerintah lainnya bisa menjadi bahan peyusunan data statistik. 6. Analis, Akademis, Pusat Data Bisnis. Para analis, akademis, dan juga lembaga-lembaga pengumpulan data bisnis seperti Standard & Poor laporan keuangan penting sebagai bahan atau sumber informasi primer yang akan diolah sehingga menghasilkan informasi yang bermanfaat bagi analisa, ilmu pengetahuan, dan komoditi informasi.

19

2. Analisis Laporan Keuangan. A. Pengertian Anlisis Laporan Keuangan. Menurut Jumingan (2006:240) analisis keungan bank merupakan proses pengkajian secara kritis terhadap keuangan bank menyangkut review data, menghitung, mengukur, menginterprestasi, dan memberi solusi terhadap keuangan bank pada suatu periode tertentu

Menurut Sofyan Syafri Harahap ( 2004: 190) juga memberikan pengertian tentang analisis laporan keuangan sebagai berikut: "Analisis laporan keuangan adalah menguraikan pos-pos laporan keuangan menjadi unit informasi yang lebih kecil dan melihat hubungannya yang bersifat signifikan atau yang mempunyai makna antara satu dengan yang lain baik antara data kuantitatif maupun data non kuantitatif dengan tujuan untuk mengetahui kondisi keuangan lebih dalam yang sangat penting dalam proses menghasilkan keputusan yang tepat".

Kegiatan analisis laporan keuangan berfungsi untuk mengkonversikan data yang berasal dari laporan keuangan sebagai bahan mentahnya menjadi informasi yang lebih berguna, lebih mendalam, dan lebih tajam dengan teknik tertentu. Analisis laporan keuangan merupakan kebalikan dari kegiatan pembukuan. Proses pembukuan dimulai dari transaksi, dicatat kebuku, diproses dan akhirnya menjadi laporan keuangan, tetapi dalam analisis laporan keuangan prosesnya dimulai dari laporan keuangan di telusuri ke buku, sampai ke transaksi perusahaan.

20

B. Tujuan Analisis Laporan Keuangan Tujuan analisis laporan keuangan adalah untuk membantu pengambilan keputusan dalam bidang keuangan agar lebih cepat, cermat, tepat dan akurat. Secara lengkap kegunaan analisis laporan keuangan adalah sebagai berikut: 1. Dapat memberikan informasi yang lebih luas, lebih dalam dari pada yang terdapat dari laporan keuangan biasa. 2. Dapat menggali informasi yang tidak tampak secara kasat mata dari suatu laporan keuangan atau yang berada di balik laporan keuangan. 3. Dapat mengetahui kesalahan yang terkandung dalam laporan keuangan. 4. Dapat

mengungkapkan

hubungannya dengan

hal-hal

yang

bersifat

tidak

konsisten

dalam

suatu laporan keuangan baik dikaitkan dengan

komponen intern laporan keuangan maupun kaitannya dengan informasi yang diperoleh dari luar usaha. 5. Dapat mengetahui sifat-sifat hubungan yang akhirnya dapat melahirkan model-model dan teori-teori yang terdapat di lapangan seperti untuk prediksi, peningkatan (rating). 6. Dapat

memberikan

informasi

yang

diinginkan

oleh

para

pengambil

keputusan. 7. Dapat menentukan peringkat (rating) perusahaan menurut criteria tertentu yang sudah dikenal di dalam dunia bisnis. 8. Dapat memahami situasi dan kondisi keuangan yang dialami perusahaan, baik posisi keuangan, hasil usaha, kinerja perusahaan, dan sebagainya.

21

Teknik analisis yang biasa digunakan dalam analisis laporan keuangan adalah sebagai berikut: 1. Analisis Perbandingan Laporan Keuangan Adalah metode atau teknik analisis dengan cara memperbandingkan laporan keuangan untuk dua periode atau lebih dengan menunjukan: a. Data absolut jumlah-jumlah dalam rupiah. b. Kenaikan atau penurunan dalam jumlah rupiah. c. Kenaikan atau penurunan dalam prosentase. d. Perbandingan yang dinyatakan dengan rasio. e. Prosentase dari total. Analisis dengan mengunakan metode ini akan dapat diketahui perubahanperubahan yang terjadi, dan perubahan mana yang memerlukan penelitian lebih lanjut. 2. Analisa Trend bertujuan untuk mengetahui tendensi atau kecenderungan keadaan

keuangan

suatu perusahaan di

masa yang akan datang baik

kecenderungan naik, turun, maupun tetap. 3. Laporan keuangan dengan prosentase berkomponen atau size statement, adalah suatu metode analisa untuk mengetahui prosentase investasi pada masing-masing struktur

aktiva terhadap total

permodalannya

dan

aktivanya, juga untuk mengetahui

komposisi

dihubungkan dengan jumlah penjualannya.

22

perongkosan

yang

terjadi

4. Analisis Sumber dan Penggunaan Modal Kerja, adalah suatu analisa untuk mengetahui

sumber-sumber serta penggunaan

modal

kerja atau

untuk

mengetahui sebab-sebab berubahnya modal kerja dalam periode tertentu. 5. Analisis Sumber dan Penggunaan Kas (Cash flow statement analysis), adalah suatu analisa untuk mengetahui sebab-sebab berubahnya jumlah uang kas atau

untuk

mengetahui sumber-sumber serta penggunaan uang kas selama period tertentu. 6. Analisis rasio, adalah suatu metode analisa untuk mengetahui hubungan dari pospos tertentu dalam neraca atau laporan rugi-laba secara individu atau kombinasi dari kedua laporan tersebut. 7. Analisis Breakeven, analisa ini digunakan untuk mengetahui: a. Hubungan antara penjualan, biaya dan laba. b. Untuk mengetahui struktur biaya tetap dan biaya variable. c. Untuk mengetahui kemampuan perusahaan memberikan margin untuk menutupi biaya tetap. d. Untuk mengetahui kemampuan perusahaan dalam menekan biaya dan batas di mana perusahaan tidak mengalami laba dan rugi. 8. Analisis Perubahan Laba Kotor (gross profit analysis), adalah suatu analisis untuk mengetahui sebab-sebab perubahan laba kotor suatu perusahaan dari periode ke periode yang lain atau perubahan laba kotor suatu periode dengan laba yang dibudget untuk periode tersebut.

23

C. Analisis Rasio Keuangan Laporan Keuangan. Analisis rasio adalah cara analisa dengan menggunakan perhitunganperhitungan perbandingan atas data kuantitatif yang ditunjukan dalam neraca maupun laporan laba rugi. Penggunaan analisis rasio hanya akan ada artinya jika ada suatu standar tertentu sebagai pegangan untuk penilaian. Kalau belum ada maka sebaiknya dikombinasikan dengan analisis komparatif sehingga dengan demikian dapat dilihat perkembangan rasio-rasio tersebut dari waktu ke waktu. Dapat pula rasio-rasio perusahaan lain yang sejenis, yang mempunyai skala dan lingkungan yang kurang lebih sama. Walaupun rasio-rasio merupakan alat yang sangat berguna, tetapi tidak terlepas dari beberapa kerbatasan dan harus digunakan dengan hatihati. Rasio disusun dari data akuntansi dan data tersebut dipengaruhi oleh earn penafsiran yang berbeda dan bahkan merupakan hasil dari manupulasi. Menurut Sofyan Syafri Harahap (2004: 298) analisis rasio ini memiliki keunggulan dibandingkan teknik analisis lainnya. Keunggulannya tersebut adalah: 1. Rasio merupakan angka-angka atau iktisar statistik yang lebih mudah dibaca dan ditafsirkan. 2. Merupakan pengganti yang lebih sederhana dari informasi yang disajikan laporan keuangan yang sangat rinci dan rumit. 3. Mengetahui posisi perusahaan di tengah industri lain. 4. Sangat bermanfaat untuk bahan dalam mengisi model-model pengambilan keputusan dan model prediksi 5. Menstandarisir size perusahaan 6. Lebih mudah memperbandingkan perusahaan dengan perusahaan lain atau melihat perkembangan perusahaan secara periodik atau "time series". 7. Lebih mudah melihat trend perusahaan serta melakukan prediksi di masa yang akan datang.

24

Disamping keunggulan yang dimiliki, menurut Sofyan Syafri Harahap (2004: 298) analisis rasio ini juga memiliki beberapa keterbatasan yang harus disadari sewaktu penggunaannya agar tidak salah dalam penggunaannya. Adapun keterbatasan analisis rasio itu adalah: 1. kesulitan dalam memilih rasio yang tepat yang dapat digunakan untuk kepentingan pemakainya. 2. keterbatasan yang dimiliki akuntansi atau laporan keuangan juga menjadi keterbatasan teknik ini seperti : a. Bahkan perhitungan rasio atau laporan keuangan itu banyak mengandung taksiran dan judgment yang dapat dinilai bias atau subyektif. b. Nilai yang terkandung dalam laporan keuangan dan rasio adalah nilai perolehan (cost) bukan harga pasar. c. Klasifikasi dalam laporan keuangan bisa berdampak pada angka rasio. d. Metode pencatatan yang tergambar dalam standar akuntansi bisa diterapkan berbeda oleh perusahaan yang berbeda. 3. Jika data untuk menghitung rasio tidak tersedia maka akan menimbulkan kesulitan menghitung rasio. 4. Sulit jika data yang tersedia tidak singkron. 5. Jika dua perusahaan dibandingkan bisa saja teknik danstandar akuntansi yang dipakai tidak sama. Oleh karenanya jika dilakukan perbandingan bisa menimbulkan kesalahan.

3. Analisis Rasio Keuangan Pada Perusahaan Perbankan

Kinerja bank merupakan bagian dari kinerja bank secara keseluruhan. Menurut Jumingan (2006:239) kinerja (performence) bank secara keseluruhan merupakan gambaran prestasi yang dicapai bank dalam operasionalnya, baik menyangkut aspek

25

keuangan, pemasaraa, penghimpunan dan penyaluran dana, teknologi maupun sumber daya manusia.

Berdasarkan apa yang telah dinyatakan diatas, kinerja keuangan bank merupakan gambaran kondisi keuangan bank pada suatu periode tertentu baik menyangkut aspek penghimpunan dana maupun penyaluran dana yang biasnya diukur dengan indikator kecukupan modal, likuiditas dan profitabilitas bank.

Berkaitan dengan analisis kinerja keuangan bank mengandung beberapa tujuan yaitu untuk mengetahui keberhasilan pengelolaan keuangan bank terutama kondisi likuiditas, kecukupan modal dan profitabilias yang dicapai dalam tahun berjalan maupun tahun sebelumnya, dan untuk mengetahui kemampuan bank dalam mendayagunakan semua aset yang dimiliki dalam mengahasilkan profit secara efisien.

Analisis kinerja keuangan atau analisis keuangan bank merupakan proses pengkajian secara kritis terhadap keuangan bank menyangkut review data, menghitung, mengukur, menginterprestasi, dan memberi solusi terhadap keuangan bank pada suatu periode tertentu.

Setiap rasio keuangan yang dibentuk memiliki tujuan yang ingin dicapai masingmasing. Ini berarti tidak dijumpai batasan yang jelas dan tegas berapa rasio yang terdapat pada setiap aspek yang di analisis. Namum demikian, yang terpenting dalam penggunan rasio keuangan adalah memahami tujuan penggunaan rasio keungan tersebut. Analisis rasio keuangan pada perusahaan perbankan yang biasa digunakan yaitu:

26

a. Aspek Permodalan Modal Capital Adequacy Ratio =

x 100 % ATMR

Dipergunakan untuk mengukur kecukupan modal guna menutupi kemungkinan kegagalan dalam pemberian kredit. Hal ini diperkirakan bagian terbesar A T M R (Aktiva Tertimbang Menurut Resiko) berupa kredit. Semakin tinggi ratio CAR suatu bank menandakan tingkat kesehatan bank yang baik, berdasarkan SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat kesehatan bank umum, dijelaskan bahwa penilaian terhadap CAR (Kewajiban Pemenuhan Modal Minimum/KPMM) dilakukan sebagai berikut. 1. Pemenuhan KPMM sebesar 8% diberi predikat sehat 2. Pemenuhan KPMM kurang dari 8% yaitu 7,99% diberi predikat kurang sehat 3. Pemenuhan KPMM kurang dari 6,92% diberi predikat tidak sehat.

Dalam menghitung Capital Adquacy Ratio (CAR) dengan jalan menghitung Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR). ATMR dihitung dengan cara mengalikan aktiva neraca dengan bobot masing-masing, sesuai dengan SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat kesehatan bank umum, sebagai berikut.

27

Tabel 1.2 Tabel Perhitungan ATMR Pos-Pos Neraca Risiko (%) Kas Giro pada Bank Indonesia Giro Pada Bank Lain Penempatan pada Bank Lain Surat Berharga Kredit yang diberikan Penyertaan Pendapatan yang diterima Biaya dibayar dimuka Uang muka pajak Aktiva tetap Aktiva lain-lain

0 0 20 0 20 100 100 100 100 100 100 20

Equity Primary Ratio

= Total Assets

Dipergunakan untuk mengukur kemampuan permodalan Bank dalam menyanggah aset akibat berbagai kerugian yang tidak dapat dihindari. Berdasarkan SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat kesehatan bank umum, minimum Primary Ratio adalah 5%.

Equity Capital Ratio I

= Total Loan

Dipergunakan untuk mengukur kemampuan permodalan Bank dalam menyanggah sejumlah pinjaman pada nasabah. Berdasarkan SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat

28

kesehatan bank umum, minimum pemenuhan total pinjaman terhadap modal adalah 10%.

Equity + Reserve for Loan losses Capital Ratio II

= Total Assets

Dipergunakan untuk mengukur kemampuan permodalan dan cadangan kerugian pinjaman dalam menyanggah sejumlah pinjaman kepada nasabah. Menurut ukuran industri minimum modal dan cadangan kerugian pinjaman (PPAP) terhadap total pinjaman adalah sebesar 5%.

b. Aspek Likuiditas

Cash Assets Quick Ratio

= Total Deposit

Dipergunakan mengetahui kemampuan Bank dalam membayar kembali kewajiban kepada para deposan dengan sejumlah cash assets yang dimiliki. Menurut ukuran trend industi minimum Quick Ratio adalah 10%.

Total Loan Banking Ratio

= Total Deposit

Dipergunakan untuk mengetahui kemampuan Bank dalam membayar para penyimpan dana dengan jaminan pinjaman yang diberikan. Menurut SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat

29

kesehatan bank umum, untuk Banking Ratio diatas dibawah 110% diberinilai kredit 100, artinya likuiditas bank tersebut dinilai sehat. Berdasarkan perturan Bank Indonesia LDR harus diatas 50%, apabila kurang dari 50% bank wajib untuk menambah Giro Wajib Minimum (GWM) pada Bank Indonesia sebesar 3%.

Total Loan Loan to Assets Ratio = Total Assets

Dipergunakan untuk mengukur kemampuan Bank dalam memenuhi permintaan kredit melalui jaminan sejumlah aset yang dimiliki. Menurut SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat kesehatan bank umum, untuk LAR dibawah 110% diberinilai kredit 100, artinya likuiditas bank tersebut dinilai sehat.

c. Aspek Rentabilitas Operating Income-Operating Expense Gross Profit Margin = Operating Income

Dipergunakan untuk mengetahui kemampuan Bank dalam menghasilkan laba operasi melalui pendapatan operasi yang dihasilkan. Menurut ukuran trend indstri Gross Profit Margin minimum 10% bank tersebut dipredikatkan bank sehat.

30

Net Income Net Profit Margin

= Operating Income

Dipergunakan untuk mengetahui kemampuan Bank dalam menghasilkan laba bersih melalui pendapatan operasi. Menurut ukuran trend indstri Gross Profit Margin minimum 10%.

Net Income Return on Equity

= Equty

Dipergunakan untuk mengetahui kemampuan, Bank dalam menghasilkan laba bersih melalui penggunaan modal sendiri. Menurut ukuran trend indstri ROE minimum 10% kenaikan ROE akan menyebabkan kenaikan harga saham bank tersebut.

d. Aspek Risiko Usaha Bad Debt Credit Risk

= Total Loan

Dipergunakan untuk mengukur kemampuan Bank dalam menyanggah risiko kegagalan pengembalian kredit oleh kreditur. Dengan standar acuan prinsip kehati-hatian sebesar 2%.

e. Aspek Efisiensi Usaha.

Total Assets Leverage Multiplier = Total Capital

31

Dipergunakan untuk mengetahui kemampuan manajemen Bank dalam mengelola aktiva yang dimiliki mengingat biaya yang dikeluarkan dalam mengelola aktiva. Menurut ukuran trend indstri Leverage Multiplier minimum 10%.

Interest Paid Cost of Fund

= Total Fund

Dipergunakan untuk mengetahui kemampuan untuk membayar biaya-biaya bunga dibanding rata-rata dana yang dimiliki. Semakin besar cost of fund semakin besar biaya bunga yang dikeluarkan maksimum 50%.

32

BAB III METODOLOGI PENELITIAN

A. Gambaran Umum

1. Obyek dan lokasi penelitian Obyek dari penelitian ini adalah laporan keuangan yaitu : laporan nerca dan laporan rugi laba periode 2004, 2005 dan 2006 di PT. Bank Mega, Tbk yang beralamat di Menara Bank Mega Jl. Kapt. Tendean Kav. 12-14A Jakarta. Waktu pelaksanaan penelitian ini adalah dari bulan April sampai dengan Agustus 2007.

2. Sejarah Singkat Perusahaan Berawal dari sebuah usaha milik keluarga bernama PT.Bank Karman yang didirikan pada tahun 1969 berkedudukan di Surabaya, selanjutnya pada tahun 1992 berubah nama menjadi PT. Mega Bank dan melakukan relokasi Kantor Pusat ke Jakarta. Seiring dengan perkembangannya PT. Mega Bank pada tahun 1996 diambil alih oleh PARA GROUP (PT.GLOBAL INVESTINDO dan PT.Para Rekan Investama). Untuk lebih meningkatkan citra PT. Mega Bank , pada bulan Juni 1997 melakukan perubahan logo dengan tujuan bahwa sebagai lembaga keuangan kepercayaan masyarakat, akan lebih mudah dikenal melalui logo perusahaan yang baru tersebut. Pada tahun 2000 melakukan perubahan nama dari PT. Mega Bank menjadi PT. Bank Mega. Dalam rangka memperkuat struktur permodalan maka pada tahun yang sama PT. Bank Mega melaksanakan Inicial Public Offering dengan menawarkan saham kepada masyarakat, dengan demikian sebagian saham PT. Bank Mega dimiliki oleh Public dan berubah namanya menjadi PT. Bank

33

Mega Tbk. Telah mendapatkan ijin dari Bank Indonesia sebagai Bank Devisa sehingga memperluas dan menjangkau bisnis yang lebih luas lagi. PT. Bank Mega Tbk. yang bersemboyan "Mega Tujuan Anda" tumbuh dengan pesat dan terkendali serta menjadi lembaga keuangan ternarna yang mampu disejajarkan dengan bank-bank terkemuka di Asia Pasifik dan telah mendapatkan berbagai penghargaan dan prestasi baik di tingkat nasional, regional maupun internasional. Dalam upaya mewujudkan kinerja sesuai dengan nama yang disandangnya, PT. Bank Mega Tbk. berpegang pada azas profesionalisme, keterbukaan dan kehati-hatian dengan struktur permodalan yang kuat serta produk dan fasilitas perbankan terkini. Hingga saat ini PT. Bank Mega Tbk. memiliki 151 jaringan kerja yang terdiri dan kantor cabang, kantor cabang pembantu dan kantor kas yang tersebar hampir di seluruh kota besar di Indonesia dan satu buah Priority Banking. Dalam perjalanan usahanya, PT Bank Mega Tbk. mendapat penghargaan dari berbagai pihak diantaranya, Bank Terbaik versi majalah SWA (berdasarkan konsep Economic Value Added), Bank dengan Pelayanan Terbaik (Banking Service Excellence) berdasarkan survey Market Research Indonesia (MRI) bekerjasama dengan Majalah Infobank, Bank dengan Pertumbuhan /issef Tertinggi seAsia-Pasifik versi majalah Asiaweek, dan emiten Terbaik untuk Sektor Perbankan versi Majalah Investor, serta predikat Bank yang Sangat Bagus selama 5 tahun berturut-turut versi majalah Infobank. Setelah melakukan penjualan saham perseroan kepada masyarakat dengan cara penawaran umum melalui Pasar Modal (Go Public) maka berdasarkan Akta Perubahan Dasar Perseroan No.15 tertanggal 17 April 2000 yang dibuat dihadapan Nila

34

Noordjasmani Soeyasa Besar, SH pengganti dari Imas Fátimah SH, notaris di Jakarta, susunan dan kepemilikan saham PT. Bank Mega Tbk. Sebagai : 

PT. PARA GLOBAL INVESTINDO : 79,99 %



PT. PARA REKAN INVESTAMA

: 0,01 %



MASYARAKAT

: 20,00 %

Berdasarkan keputusan rapat sebagaimana ditentukan dalam Akta Nomor 34 tanggal 22 Mei 2002, yang dibuat oleh Imah Fatima SH, Notaris di Jakarta, perseroan telah mengadakan Penawaran Terbatas I (Right Issue) yang mengakibatkan perubahan Anggaran Dasar Nomor 18 tanggal 15 juli 2003 yang dibuat oleh Notaris yang sama dengan susunan kepemilikan pemegang saham PT. Bank Mega Tbk. menjadi sebagai berikut : 

PT. PARA GLOBAL INVESTINDO : 64,51 %



PT. MANDIRI SEKURITAS

: 19,33 %



MASYARAKAT

: 16,16 %

Selanjutnya terjadi perdagangan saham PT. Bank Mega Tbk. selama tahun 2003 sehingga mengakibatkan perubahan kepemilikan saham menjadi : 

PT. PARA GLOBAL INVESTINDO : 64,51 %



PT. TRIMEGAH SEKURITAS

35

:

6,69 %



MASYARAKAT

: 28,80 %

Selama tahun 2004 terjadi perdagangan saham PT Bank Mega Tbk. sehingga mengakibatkan perubahan kepemilikan saham menjadi : 

PT. PARA GLOBAL INVESTINDO : 57,28 %



MASYARAKAT

: 42,72 %

3. Struktur Organisasi dan JobDescription Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan yang diselengarakan pada tanggal 24 Maret 2003 telah menyetujui pengangakatan Dewan Komisaris Bank Mega yang terdiri dari 1 (satu) orang Komisaris Utama dan 2 (dua) orang Komisaris Independen serta pengangkatan Dewan Direksi Bank Mega yang terdiri dari 1 (satu) orang Direktur Utama dan 5 (lima) orang Direktur (struktur oraganisasi lampiran 1). Sesuai dengan PBI No.8/4/PBI/2006, komisaris independen hádala anggota dewan komisaris yang tidak memiliki hubungan keuangan, kepengurusan, kepemilikan saham dan atau mempunyai hubungan keluarga dengan anggota dewan komisaris lainya, direksi dan atau pemegang saham pengendali atau hubungan lainyayang dapat memepengaruhi kemempuanya dalam bertindak independen. Tugas dan tanggung jawab dewan komisaris Bank Mega adalah sebagai berikut: 1. Dewan komisaris wajib memastikan terselenggaranya tata kelola perusahaan dalam setiap kegiatan usaha bank , pada seluruh tngkatan atau jenjang organisasi yang ada di Bank Mega.

36

2. Dewan komisaris wajib melaksanakan pengawasan terhadap pelaksanaan tugas dan tanggung jawab direksi serta memberikan nasehat kepada direksi. 3. Melakukan pengawsan, pemantauan, dan evaluasi terhadap pelaksanaan kebijaksanaan strategis bank. 4. Dewan komisaris wajib memastikan bahwa direksi Bank Mega telah menindaklanjuti temuan audit. Dan rekomendasi dari satuan kerja audit intern Bank Mega, auditor eksternal, hasil pengawasan Bank Indonesia serta hasil pengawasan dari pihak lain. Seperti halnya Dewan Komisaris, Dewan Direksi Bank Mega juga mempunyai tugas dan tanggung jawab terhadap roda bisnis perseroan. Pada hakekatnya, Dewan Direksi bertanggung jawab atas pengawasan internal, pamantauan dan pengelolaan resiko-resiko perbankan, menajaga iklim kerja perseroan agar tetap kondusif dan kooperatif, serta mengelola dan mengembangakan kemampuan SDM sehingga tercipta profesionalitas serta produktivitas yang tinggi dari perseroan. Selain itu, Dewan Direksi juga memiliki kewajiban untuk memberikan laporan tentang kinerja bank secara keseluruhan dalam Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan.

37

4. Produk a. Simpanan Mega Dana, Mega Maxi, Mega Dollar ( dalam mata uang USD dan SGD ), Mega Pro, Mega Bisnis, Mega Optima, Mega Giro Valas (dalam mata uang USD, SGD dan EUR), Mega Depo, Mega DOC, Mega Depo Valas (dalam mata uang USD dan SGD), Mega Rencana b. Pinjaman Kredit Korporasi dan Sindikasi, Kredit Modal Kerja, Kredit Modal Kerja Hermanen, Kredit Investasi, Kredit Rekening Koran, Kredit Pengusaha Kecil dan Mikro, Kredit Kepada Korperasi dan Anggotanya, Mega Otto Joint Financing, Jaminan dan Bank Garansi, Mega Griya, Mega Guna, Mega Otto, Mega Reno, Mega Medika, Mega Implant, Pembiayaan Fasilitas Ekspor – Impor c. Transaksi Internacional Remittance, Collection, dan Trade Finance d. Card Center Credit Card Mega Visa, Debit dan ATM e. Treasury Foreign Exchange Transaction (Spot, Forward and Swap), Money Market, Marketable Securities/Bonds, SBI

38

f. Jasa Layanan Lainnya Priority Banking, Trustee, Custodian, Securities Agent, Settlement Bank, Mega Cash, Mega O, Mega SDB, Mega Call, Mega Transactional Bank, Mega Payroll, Mega Internet Banking

B. Metode penelitian.

Metode penelitian merupakan suatu proses

berpikir yang sistematis, diawali

dengan identifikasi masalah sampai penarikan kesimpulan akhir dari permasalahan yang diteliti. Metode penelitian yang dipakai dalam penelitian ini adalah metode penelitian deskriptif yaitu, penelitian yang bertujuan untuk membuat deskripsi sacara sistematis, factual dan akurat mengenai analisis rasio keuangan dalam mengukur kinerja keuangan PT. Bank Mega, Tbk periode tahun 2004 sampai dengan 2006 melalui aspek permodalan, aspek likuiditas, apek rentabilitas, aspek resiko usaha dan aspek efisiensi usaha.

C. Teknik Pengumpulan Data. Dalam menyusun skripsi ini, penulis menggunakan 2 (dua) metode pengumpulan data yang terdiri dari : a.

Studi Pustaka. Yaitu penelitian yang dimaksudkan untuk mencari dan menyusun landasan teori dimana penelitian ini dilakukan dengan cara membaca buku-buku, majalah39

majalah, surat kabar dan bahan-bahan kuliah yang berhubungan dengan analisis laporan keuangan dan laporan keuangan itu sendiri . b.

Studi Lapangan. Penelitian ini dilakukan dengan melakukan peninjauan langsung ke tempat yang menjadi obyek penelitian, dalam hal ini PT. Bank Mega Tbk untuk memperoleh data primer dan seunder. Penelitian ini dilakukan dengan 2 (dua) cara, yaitu : 1.

Wawancara (interview). Dilakukan dengan cara mengadakan wawancara penulis dengan pihak-pihak yang berkepentingan di PT. Bank Mega Tbk yang berhubungan dengan ruang lingkup penyusunan skripsi yaitu mengenai laporan keuangan.

2.

Pengamatan (observasi). Melakukan pengamatan langsung pada obyek penelitian untuk membuktikan kebenaran dari data dan informasi yang diperoleh.

D. Definisi Operasional Variabel 1. Rasio dari aspek permodalan digunakan untuk mengetahui kecukupan modal bank dalam mendukung kegiatan bank secara efisien. 2. Rasio dari aspek likuiditas digunakan untuk mengukur kemampuan bank dalam menyelesaikan kewajiban dalam jangka pendek. 3. Rasio dari aspek rentabilitas digunkan untuk mengetahui kemampuan bank dalam menghasilkan profit melalui operasi bank. 4. Rasio dari aspek risiko usaha digunakan untuk mengukur kemampuan bank dalam menyanggah risiko dari aktivitas operasi.

40

5. Rasio dari aspek efisiensi uasaha digunakan untuk mengetahui kinerja manajemen dalam menggunakan semua aset secara efisien.

E. Metode Analisis Data Untuk mengetahui kinerja keuangan perusahaan metode yang digunakan adalah deskriptif kuantitatif dan deskriptif kualitatif. Cara menganalisis kinerja keuangan perusahaan adalah : a. Mengenal perusahaan terlebih dahulu dengan mengetahui bidang usaha, struktur organisasinya dan sejarah singkat perusahaan. b. Mengumpulkan data yang digunakan dalam penelitian yang diperoleh dari perusahaan yaitu laporan neraca dan laporan rugi laba tahun 2004 dan tahun 2005 dan 2006. c. Menghubungkan antara data yang ada di laporan neraca dan data laporan rugi laba per periode sesuai dengan rumus rasio yang sudah dipilih untuk menilai kinerja keuangan perusahaan. d. Menganalisis hasil perhitungan rasio yang merupakan alat yang digunakan dalam menilai kinerja keuangan perusahaan dengan membandingkan hasil perhitungan

rasio

tahun

sebelumnya

dalam

perusahaan

yang

sama

(perbandingan internal). Dilihat juga apakah terjadi peningkatan atau penurunan rasio saat ini dengan rasio tahun sebelumnya.

41

e. Dari hasil analisis rasio tersebut maka akan mendapatkan beberapa kesimpulan mengenai kinerja keuangan perusahaan dan saran-saran perbaikan kinerja keuangan perusahaan untuk masa yang akan datang.

42

BAB IV

ANALISIS DAN PEMBAHASAN A. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Permodalan Rasio dalam aspek permodalan bertujuan untuk mengetahui kemampuan kecukupan modal bank dalam mendukung kegiatan bank secara efisien. Rasio dalam aspek permodalan yang umum digunakan adalah : a. Capital Adequacy Ratio (Rasio Kecukupan Modal) b. Primary Ratio c. Capital Ratio I d. Capital Ratio II Analisis perkembangan rasio dari aspek permodalan periode 2004 sampai dengan 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk adalah sebagai berikut

: Tabel 1.4 Rasio dari Aspek Permodalan PT. Bank Mega, Tbk periode 2004 s/d 2006 Rasio

Tahun 2004

Tahun 2005

Tahun 2006

Aspek Permodalan Capital Adequacy Ratio

12,13%

9,1%

12,5%

Primary Ratio

6,5%

5,0%

6,2%

43

Kenaikan/Penurunan

Thn’05 turun 3,03% dibandingkan Thn’04, Thn’06 naik 3,4% dibandingkan Thn’05 Thn’05 turun 1,5% dibandingkan Thn’04, Thn’06 naik 31,2% dibandingkan Thn’05

Capital Ratio I

16,3%

11,4%

17,8%

Thn’05 turun 4,9% dibandingkan Thn’04, Thn’06 naik 6,4% dibandingkan Thn’05 Capital Ratio II 7,1% 5,6% 6,7% Thn’05 turun 1,5% dibandingkan Thn’04, Thn’06 naik 1,1% dibandingkan Thn’05 Sumber: laporan keuangan PT. Bank Mega, Tbk tahun 2004 s/d 2006 data diolah tahun 2007

Analisa rasio untuk Capital Adequacy Ratio PT. Bank Mega Tbk. tahun 2004 s/d 2006 adalah 12,13%, 9,1% dan 12,5% dikategorikan Bank dengan predikat sehat. Kenaikan jumlah kredit yang diberikan dari 7.467.706 pada tahun 2004 menjadi 11.113.855 pada tahun 2005 serta modal yang tidak mengalami perubahan yang signifikan pada tahun 2005, adalah salah satu faktor penyebab penurunan CAR pada tahun 2005 sebesar 3,03% denganan standar ukuran dari peraturan Bank Indonesia minimum CAR adalah 8%. Analisa rasio untuk Primary Ratio PT. Bank Mega Tbk. Tahun 2004 s/d 2006 mengalami penurunan pada tahun 2005 dibandingkan dengan tahun 2004 dan mengalami kenaikan ditahun 2006 dibandingkan dengan tahun 2005. untuk keseluruhan modal Bank Mega dapat menyanggah asset akibat kerugian yang tidak dapat dihindari dengan minimum rasio 5%. Analisa rasio untuk Capital Ratio I PT. Bank Mega Tbk. Mengalami penurunan di tahun 2005 dibandingkan tahun 2004 dan mengalami kenaikan ditahun 2006, secara keseluruhan kemampuan modal PT. Bank Mega Tbk. Dapat menyanggah total pinjaman sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia minimum rasio adalah sebesar 10%. Analisa rasio untuk Capital Ratio II PT. Bank Mega Tbk. Mengalami penurunan di tahun 2005 dibandingkan tahun 2004 dan mengalami kenaikan di tahun 2006 dibandingkan dengan tahun 2005, secara keseluruhan kemampuan modal dan

44

pencadangan aktiva produktif

(pencadangan kerugian pinjaman) terhadap sejmlah

pinjaman nasabah dikategorikan bank sehat dengan minimum 5%.

B. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Likuiditas Aspek Likuiditas digunakan untuk mengukur kemampuan bank dalam menyelesaikan kewajiban jangka pendek, rasio yang digunakan adalah : a. Quick Ratio b. Banking Ratio c. Loan to asset Ratio Analisis perkembangan rasio dari aspek likuiditas periode 2004 sampai dengan 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk adalah sebagai berikut: Tabel 2.4 Rasio dari Aspek Likuiditas PT. Bank Mega, Tbk periode 2004 s/d 2006 Rasio

Tahun 2004

Tahun 2005

Tahun 2006

Kenaikan/Penurunan

Aspek Likuiditas Quick Ratio

25,6%

15,4%

14,1%

Thn’05 turun 10,2% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 1,3% dibandingkan Thn’05 Baking Ratio 46% 47% 38% Thn’05 naik 1% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 9% dibandingkan Thn’05 Loan to Asset Ratio 39% 44% 34% Thn’05 naik 5% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 10% dibandingkan Thn’05 Sumber: laporan keuangan PT. Bank Mega, Tbk tahun 2004 s/d 2006 data diolah tahun 2007

Analisa rasio untuk Quick Ratio PT. Bank Mega Tbk. Pada tahun 2004 adalah sebesar 25,6% yang berarti total dana pihak ketiga (tabungan, giro, deposito) dapat dapat dbayar

45

kembali sebanyak 25,6% dengan cash asset yang dimiliki PT. Bank Mega Tbk. Untuk tahun 2005 sebesar 15,4% mengalami penurunan dibandingkan dengan tahun 2004 dan pada tahun 2006 mengalami penurunan dibandingkan tahun 2004 dan 2005, hal tersebut dikarenakan bertambahnya dana pihak ketiga dan perluasan jaringan PT. Bank Mega Tbk. Pada tahun 2005 dan 2006 yang tidak diikuti dengan pertambahan cash asset. Untuk keseluruhan Quick Ratio Bank Mega cukup baik dengan ukuran trend industri adalah 10%. Analisa rasio Banking Ratio (Loan to Deposit Ratio) PT. Bank Mega Tbk. Mengalami kenaikan di tahun 2005 dibandingkan dengan tahun 2004 dan mengalami penurunan ditahun 2006, hal tersebut dikarenakan adanya kenaikan jumlah pinjaman pada tahun 2005. secara keseluruhan untuk Banking Ratio PT. Bank Mega Tbk. Dinilai sehat dengan acuan standar Bank Indonesia adalah 50%. Analisa rasio Loan to Asset Ratio PT. Bank Mega Tbk. Megalami kenaikan di tahun 2005 dibandingkan dengan tahun 2004 dan mengalami penurunan di tahun 2006 hal tersebut dikarenakan adanya kenaikan jumlah pinjaman pada tahun 2005. Menurut SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat kesehatan bank umum, untuk LAR dibawah 110% diberinilai kredit 100, artinya likuiditas bank tersebut dinilai sehat

C. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Rentabilitas Tujuan penggunaan rasio aspek rentabilitas adalah untuk mengetahui kemampuan bank dalam menghasilkan laba (profit) melalui operasional bank. Rasio yang digunakan adalah.

46

a. Gross Profit Margin b. Net Profit Margin d. Return on Equity Analisis perkembangan rasio dari aspek rentabilitas periode 2004 sampai dengan 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk adalah sebagai berikut:

Tabel 3.4 Rasio dari Aspek Rentabilitas PT. Bank Mega, Tbk periode 2004 s/d 2006 Rasio

Tahun 2004

Tahun 2005

Tahun 2006

Kenaikan/Penurunan

Aspek Rentabilitas Gross Profit Margin

54%

37%

32%

Thn’05 turun 17% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 5% dibandingkan Thn’05 Nett Profit Margin 33% 22% 17% Thn’05 turun 11% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 5% dibandingkan Thn’05 Return on Equity 26% 14% 7,8% Thn’05 turun 12% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 6,2% dibandingkan Thn’05 Sumber: laporan keuangan PT. Bank Mega, Tbk tahun 2004 s/d 2006 data diolah tahun 2007

Analisa rasio Gross Profit Margin PT. Bank Mega Tbk. Mengalami penurunan di tahun 2005 dan 2006, hal tersebut dikarenakan tingginya biaya operasional bank pada tahun 2005 dan 2006, secara keseluruhan Gross Profit Margin PT. Bank Mega Tbk. Merupakan bank dengan predikat bank sehat dengan ukuran trend industri minimum rasio adalah 10%.

47

Analisa rasio Nett Profit Margin mengalami penurunan yang disebabkan penurunan pendapatan operasi dikarenakan tingginya biaya bunga (negative spread) yang disebabkan banyaknya dana pihak ketiga yang ditempatkan pada produk deposito yang merupakan salah satu dana mahal. Dengan acuan standart trend industri minimum rasio adalah 10%. Analisa rasio Return on Equity mengamalami penurunan dari tahun 2004 sampai dengan tahun 2006, rasio ROE ini merupakan indicator yang amat penting bagi pemegang saham dan calon investor untuk mengukur kemampuan bank dalam memperoleh laba bersih yag dikaitakan dalam pembayaran deviden, kenaikan ROE akan menyebabkan kenaikan harga saham. ROE PT. Bank Mega Tbk. Mengalami penurunan dari tahun 2004 sampai dengan tahun 2006 yang disebabkan berkurangnya net income pada tahun 2006. Untuk keselurah ROE PT. Bank Mega Tbk. dikategorikan bank sehat.

D. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Risiko Usaha Tujuan penggunaan rasio aspek risiko usaha adalah untuk mengukur kemampuan bank dalam menyanggah risiko dari aktivitas operasi. Rasio yang digunakan adalah rasio credit risk, Dipergunakan untuk mengukur kemampuan Bank dalam menyanggah risiko kegagalan pengembalian kredit oleh kreditur. Analisis perkembangan rasio dari aspek risiko usaha periode 2004 sampai dengan 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk adalah sebagai berikut: Tabel 4.4 Rasio dari Aspek Risiko Usaha PT. Bank Mega, Tbk periode 2004 s/d 2006

48

Rasio

Tahun 2004

Tahun 2005

Tahun 2006

Kenaikan/Penurunan

Aspek Risiko Usaha Credit Risk

1,5%

1,45%

1,32%

Thn’05 turun 0,05% dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 0,13% dibandingkan Thn’05 Sumber: laporan keuangan PT. Bank Mega, Tbk tahun 2004 s/d 2006 data diolah tahun 2007

Analisa rasio Credit Risk menngalami penuruman menurut perhitungan tetapi mangalami kenaikan dilihat dari prinsip kehati-hatian yang disebabkan penurunan jumlah kredit bermasalah atau non performing loan dari periode 2004 sampai dengan 2006 dengan standar acuan prinsip kehati-hatian sebesar 2% .

E. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Efisiensi Usaha Aspek Efisiensi Usaha digunakan untuk mengetahui kinerja manajemen dalam menggunakan semua asset secara efisien. Rasio yang diganakan adalah: a. Leverage Multiplier b. Cost of Fund

Analisis perkembangan rasio dari aspek efisiensi usaha periode 2004 sampai dengan 2006 pada PT. Bank Mega, Tbk adalah sebagai berikut: Tabel 5.4 Rasio dari Aspek Efisiensi Usaha PT. Bank Mega, Tbk periode 2004 s/d 2006 Rasio

Tahun 2004

Tahun 2005

Tahun 2006

Kenaikan/Penurunan

Aspek Efisiensi Usaha Leverage Multiplire

15,3

19,6

16

49

Thn’05 naik 4,3 point

dibandingkan Thn’04, Thn’06 turun 3,6 point dibandingkan Thn’05 Cost of Fund 5% 6,6% 8% Thn’05 naik 1,6% dibandingkan Thn’04, Thn’06 naik 1,4% dibandingkan Thn’05 Sumber: laporan keuangan PT. Bank Mega, Tbk tahun 2004 s/d 2006 data diolah tahun 2007

Analisa rasio Leverage Multiple PT. Bank Mega Tbk. mengalami kenaikan di tahun 2005 dibndingkan dengan tahun 2004 yang disebabkan kenaikan total aktiva di tahun 2005 sebesar 74% dibandingkan dengan tahun 2004. secara keseluruhan untuk Leverage Multiple Ratio PT. Bank Mega Tbk. mampu dalam megelola aktiva dengan ukuran trend industri minimum 10 %. Analisa ratio Cost of Fund PT. Bank Mega Tbk. mengalami kenaikan dari tahun 2004 sampai dengan tahun 2006 yang disebabkan bertambahnya dana pihak ketiga yang sangat signifikan dari tahun 2004, ketahun 2005 dan 2006. Cost of Fund secara keseluruhan cukup sehat dengan ukuran maksimum 50% dari total dana pihak ketiga. Dari hasil analisis laporan keuangan PT. Bank Mega, Tbk periode tahun 2004 sampai dengan 2005 dapat dilihat bahwa kinerja keuangan PT. Bank Mega Tbk, mengalami penurunan di tahun 2005 dan mengalami kenaikan di tahun 2006, tetapi secara keseluruhan kinerja keuangan PT. Bank Mega, Tbk cukup baik dan tergolong Bank dengan predikat sehat. Penurunan dan kenaikan kinerja keuangan perusahaan dapat dilihat dari penurunan dan kenaikan hasil perhitungan rasio yaitu: 1. Dari aspek permodalan yaitu CAR (Capital Adequacy Ratio) PT. Bank Mega, Tbk.

50

2. Dari aspek likuiditas yaitu Quick Ratio mengalami penurunan dari tahun 2004 sampai dengan 2006 yaitu, 25,6, 15,4%, dan 14,1% dikarenakan cash asset yang tidak banyak mengalami penambahan sedangkan pertumbuhan peningkatan dana pihak ketiga yang melonjak tinggi seiring dengan expansi perluasan jaringan perusahaan. Dengan standart ukuran trend industri adalah sebesar 10%. Dengan rasio tersebut Bank Mega masih tergolong bisa membayar kembali kewajiban kepada para deposan dengan sejumlah cash assets yang dimiliki. Untuk Loan to Asset Ratio, mengalami penurunan 10% dibandingkan tahun 2005, semakin tinggi rasio ini, tingkat likuiditasnya semakin kecil karena jumlah asset yang diperlukan unutk membiayai kredit semakin besar. Banking Ratio / Loan to Deposit Ratio, mengalami penurunan sebesar 9% dari tahun 2005, semakin tinggi rasio tersebut memberikan indikasi semakin rendahnya kemampuan likuiditas bank yang bersangkutan. Menurut SE BI No.30/2/UPPB/ tanggal 30 April 1997 tentang tata cara penilaian tingkat kesehatan bank umum, untuk rasio LDR dibawah 110% diberinilai kredit 100, artinya likuiditas bank tersebut dinilai sehat. 3. Dari aspek rentabilitas yaitu Nett Profit Margin mengalami penurunan yang disebabkan penurunan pendapatan operasi dikarenakan tingginya bunga (negative spread) yang disebabkan banyaknya dana pihak ketiga yang ditempatkan pada produk

51

deposito yang merupakan salah satu dana mahal. Return on Equity mengamalami penurunan dari tahun 2004 sampai dengan tahun 2006, rasio ROE ini merupakan indicator yang amat penting bagi pemegang saham dan calon investor untuk mengukur kemampuan bank dalam memperoleh laba bersih yag dikaitakan dalam pembayaran deviden, kenaikan ROE akan menyebabkan kenaikan harga saham. 4. Dari aspek risiko usaha yaitu Credit Risk mengalami penuruanan secara nominal tetapi mengalami kenaikan secara ukuran trend pasar yang disebabkan penurunan jumlah kredit bermasalah atau non performing loan dari periode 2004 sampai dengan 2006 dengan standar acuan prinsip kehati-hatian sebesar 2%. 5. Dari aspek efisiensi usaha yaitu Cost of Fund mengalami kenaikan yang disebabkan bertambahnya dana pihak ketiga yang sangat signifikan dari tahun 2004, ketahun 2005 dan 2006.

52

BAB V KESIMPULAN DAN SARAN

A. Kesimpulan Berdasarkan hasil penelitian yang penulis lakuakan pada PT. Bank Mega, Tbk penulis dapat mengambil kesimpulan :

1. Analisa rasio keuangan (aspek permodalan, aspek likuiditas, aspek rentabilitas,aspek risiko usaha dan aspek efisiensi usaha) berperan dalam mengukur kinerja keuangan PT. Bank Mega, Tbk yang dapat dilihat dari perubahan hasil perhitungan rasio-rasio keuangan yang dipilih. Analisis keuangan dari aspek permodalan Capital Adequacy Ratio (CAR) PT. Bank Mega, Tbk berperan dalam mengukur kinerja perusahan yang menjadi ukuran masyarakat dalam menempatkan dananya dibank dan sebagai standart bank yang sehat sesuai ketentuan Bank Indonesia dengan nilai terendah adalah 8% sedangkan Capital Adequacy Ratio PT. Bank Mega, Tbk dengan batasan nilai terendah ratio 9,1% padatahun 2005. 2. Ditinjau dari aspek permodalan yaitu, Capital Adequacy Ratio, Capital Ratio I, Primary Ratio dan Capital Ratio II mengalami penurunan di tahun 2005 yang disebabkan kenaikan jumlah kredit yang diberikan pada tahun 2005 sehingga menyebabkan meningkatnya jumlah Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR), serta penambahan modal yang tidak terlalu signifikan.

53

3. Ditinjau dari aspek likuiditas yaitu, Quick Ratio, Banking Ratio, dan Loan to Asset Ratio pada tahun 2005 mengalami kenaikan yang disebabkan naiknya jumlah kredit yang tidak sebanding dengan pertumbuhan dana pihak ketiga. 4. Ditinjau dari aspek rentabilitas yaitu, Gross Profit Margin, Net Profit Margin, dan Return on Equity, yang disebabkan penurunan pendapatan operasi. 6. Ditinjau dari aspek risiko usaha yaitu Credit Risk Ratio mengalami penurunan dari tahun sebelumnya yang disebabkan menurunnya jumlah kredit bermasalah atau non performing loan. 5. Ditinjau dari aspek efisiensi usaha yaitu, Leverage Multipler, dan Cost of Fund mengalami kenikan yang disebabkan bertambahnya dana pihak ketiga yang menempatkan dananya kedalam produk deposito yang berbunga tinggi sehingga perusahan mengeluarkan biaya bunga yang besar.

B. Saran-Saran

Memperhatikan pembahasan dan kesimpulan diatas, penulis mencoba memberikan saran-saran sebagai berikut:

1. Agar rasio dalam aspek permodalan perusahaan semakin baik, maka

perusahaan

harus menigkatkan modal melalui penerbitan obligasi serta meningkatkan penjualan produk-produk perbankan melalui strategi pemasaran yang lebih baik serta melalui media promosi yang lebih efektif. 2. Agar rasio dalam aspek likuiditas perusahaan semakin baik, maka perusahaan harus meningkatkan cash asset dengan cara meningkatkan dana pihak ketiga.

54

3. Agar rasio dalam aspek rentabilitas perusahaan semakin baik, maka perusahaan harus menaikan pendapatan operasi dengan cara peningkatan pemberian kredit kemasyarakat yang akan meningkatkan pendapatan provisi, komisi serta bunga yang diterima perusahaan. 4. Agar rasio dalam aspek risiko usaha semakin baik, maka perusahaan dapat melakukan beberapa tindakan penyelamatan kredit bermasalah antara lain dengan: Rescheduling, Reconditioning, dan Restructuring kredit-kredit bermasalah. 5. Agar rasio dalam aspek efisiensi usaha perusahaan semakin baik, maka perusahaan dapat melakukan strategi pemasaran dengan membuat produk bank yang berbunga rendah atau dengan cara melakukan joint fund dengan perusahaan capital atau assuransi yang bisa menanggu biaya bunga bersama, dengan cara tersebut perusahaan dapat menekan biaya bunga sehingga dapat maningkatakan efisiensi.

55

DAFTAR ISI

Halaman

Halaman Judul

i

Halaman Pengesahan

ii

Daftar isi

iii

Daftar Tabel

v

Daftar Lampiran

vi

Kata Pengantar

vii

Bab I. Pendahuluan

1

A. Latar Belakang Masalah

1

B. Perumusan Masalah

2

C. Tujuan dan Kegunaan Penelitian

3

Bab II. Landasan Teori

4

A. Laporan Keuangan

4

1. Pengertian Laporan Keuangan

4

2. Jenis-jenis Laporan Keuangan

5

3. Tujuan Laporan Keuangan

14

4. Keterbatasan Laporan Keuangan

14

5. Pihak-pihak yang Berkepentingan Atas Laporan Keuangan

15

B. Analisis Laporan Keuangan

19

1. Pengertian Analisis Laporan Keuangan

19

2. Tujuan Analisis Laporan Keuangan

20

56

3. Analisis Rasio Laporan Keuangan C. Analisis Rasio Keuangan Pada Perusahaan Perbankan

23 24

Bab III. Metodelogi Penelitian A. Gambaran Umum

33

B. Metode Peneltian

39

C. Teknik Pengumpulan Data

39

D. Definisi Operasional Variabel

40

E. Metode Analisis Data

41

Bab IV. Analisis dan Pembahasan

43

A. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Permodalan

43

B. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Likuiditas

45

C. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Rentabilitas

46

D. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Risiko Usaha

48

E. Analisis Perkembangan Rasio dari Aspek Efisiensi Usaha

49

Bab V. Kesimpulan dan Saran A. Kesimpulan

53

B. Saran-saran

54

Bagan Struktur Organisasi PT. Bank Mega Tbk.

73

Dafatar Pustaka

74

57

DAFTAR LAMPIRAN

Halaman

Bagan Struktur Organisasi PT. Bank Mega Tbk.

58

74

DAFTAR PUSATAKA

Bank Indonesia. 2001. Pedoman Akuntansi Perbankan Indonesia, Bank Indonesia, Jakarta. Bank Mega. 2005. Annual Report Tahun 2004, Bank Mega, Jakarta. Bank Mega. 2006. Annual Report Tahun 2005, Bank Mega, Jakarta. Bank Mega. 2007. Annual Report Tahun 2006, Bank Mega, Jakarta. Ikatan Akuntan Indonesia. 2002. Standar Akuntansi Keuangan, Salemba Empat, Jakarta. Jumingan. 2006. Analisis Laporan Keuangan, Bumi Aksara, Jakarta. Lukman Dendawijaya. 2005. Manajemen Perbankan, Edisi 2, Ghalia Indonesia, Jakarta. Mega Web. 2007. Peraturan External, Bank Mega, Jakarta. Moh. Ramly Fuad & M. Rustan DM. 2006. Akuntansi perbankan (Petunjuk Praktis Operasional Bank), Graha Ilmu, Joagyakarta.

Zaki Baridwan. 2004. Intermediate Accounting, Edisi 8, BPFE, Yogyakarta.

59

DAFTAR TABEL

Halaman

Tabel 1 Neraca PT. Bank Mega Tbk, tahun 2004

56

Tabel 2 Neraca PT. Bank Mega Tbk, tahun 2006 perbandingan 2005

61

Tabel 3 Laporan Laba Rugi PT. Bank Mega Tbk, Tahun 2004

66

Tabel 4 Laporan Laba Rugi PT. Bank Mega Tbk, Tahun 2006 perbandingan tahun 2005

68

Tabel 5 Perhitungan ATMR PT. Bank Mega Tbk, Tahun 2004

71

Tabel 6 Perhitungan ATMR PT. Bank Mega Tbk, Tahun 2005

71

Tabel 7 Perhitungan ATMR PT. Bank Mega Tbk, Tahun 2006

72

60

Tabel 5 Perhitungan ATMR PT Bank Mega Tbk. Thn. 2004 Pos-pos Neraca Nominal Bobot ATMR (Rp) Resiko (%) Kas 108.797 0 Giro pada Bank Indonesia 3.023.248 0 Giro Pada Bank Lain 27.859 20 5.571,8 Penempatan pada Bank Lain 989.303 0 Surat Berharga 6.360.184 20 1.272.036,8 Kredit yang diberikan 7.467.706 100 7.467.706 Penyertaan 100 Pendapatan yang diterima 955.547 100 955.547 Biaya dibayar dimuka 100 Uang muka pajak 100 Aktiva tetap 360.374 100 360.374 Aktiva lain-lain 306.275 20 61.255 Jumlah ATMR

10.061.296,8

Tabel 6 Perhitungan ATMR PT Bank Mega Tbk. Thn. 2005 Pos-pos Neraca Nominal Bobot ATMR (Rp) Resiko (%) Kas 159.499 0 Giro pada Bank Indonesia 2.120.783 0 Giro Pada Bank Lain 28.545 20 5.709 Penempatan pada Bank Lain 1.314.265 0 Surat Berharga 9.321.871 20 1.864.374,2 Kredit yang diberikan 11.113.855 100 11.113.855 Penyertaan 100 Pendapatan yang diterima 817.445 100 817.445 Biaya dibayar dimuka 100 Uang muka pajak 100 Aktiva tetap 564.995 100 564.995 Aktiva lain-lain 390.406 20 78.081,2 Jumlah ATMR

13.935.959,4

61

Tabel 7 Perhitungan ATMR PT Bank Mega Tbk. Thn. 2006 Pos-pos Neraca Nominal Bobot ATMR (Rp) Resiko (%) Kas 301.734 0 Giro pada Bank Indonesia 2.558.285 0 Giro Pada Bank Lain 50.399 20 10.079,8 Penempatan pada Bank Lain 1.056.456 0 Surat Berharga 14.728.533 20 2.945.706,6 Kredit yang diberikan 10.839.026 100 10.839.026 Penyertaan 100 Pendapatan yang diterima 877.986 100 877.986 Biaya dibayar dimuka 100 Uang muka pajak 100 Aktiva tetap 674.675 100 674.675 Aktiva lain-lain 357.208 20 71.441,6 Jumlah ATMR

15.418.915

62

Tabel 1 PT BANK MEGA Tbk. NERACA 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali data saham) 2004 AKTIVA KAS

108.797

GIRO PADA BANK INDONESIA

3.023.248

GIRO PADA BANK LAIN Penyisihan kerugian

28.137 (278)

Bersih

27.859

PENEMPATAN PADA BANK INDONESIA DAN BANK LAIN Penyisihan kerugian

990.519 (1.216)

Bersih

989.303

EFEK-EFEK Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Diperdagangkan Pihak ketiga Diperdagangkan Dimiliki hingga jatuh tempo

36.710 6.313.547

Jumlah efek-efek Penyisihan kerugian

6.364.427 (4.243)

Bersih

6.360.184

14.170

EFEK YANG DIBELI DENGAN JANJI DIJUAL KEMBALI

-

KREDIT YANG DIBERIKAN Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

8.060 7.573.397

63

PT BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali data saham) 2004 Jumlah kredit yang diberikan Penyisihan kerugian

7.581.457 (113.751)

Bersih

7.467.706

TAGIHAN AKSEPTASI Penyisihan kerugian

49.672 (496)

Bersih

49.176

AKTIVA PAJAK TANGGUHAN - bersih

10.467

AKTIVA TETAP Harga perolehan Akumulasi penyusutan

539.655 (179.281)

Nilai buku

360.374

AKTIVA LAIN-LAIN Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

488 305.787

Jumlah aktiva lain-lain

306.275

JUMLAH AKTIVA

18.703.389

64

PT BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali data saham) 2004 KEWAJIBAN DAN EKUITAS KEWAJIBAN KEWAJIBAN SEGERA

17.709

SIMPANAN Giro Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

43.014 2.476.541

Jumlah giro

2.519.555

Tabungan Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

6.871 1.887.884

Jumlah tabungan

1.894.755

Deposito berjangka Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

26.570 11.071.329

Jumlah deposito berjangka

11.097.899

Sertifikat deposito – bersih

-

Jumlah Simpanan

15.512.209

SIMPANAN DARI BANK LAIN Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

332 686.256

Jumlah simpanan dari bank lain

686.588

65

PT BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali data saham)

2004 EFEK YANG DIJUAL DENGAN JANJI DIBELI KEMBALI HUTANG PAJAK

885.159 31.239

KEWAJIBAN PAJAK TANGGUHAN

42

KEWAJIBAN AKSEPTASI

49.672

PINJAMAN YANG DITERIMA

93.898

ESTIMASI KERUGIAN KOMITMEN DAN KONTINJENSI

1.112

KEWAJIBAN LAIN-LAIN

58.511

KEWAJIBAN DIESTIMASI ATAS IMBALAN KERJA

15.836

PINJAMAN SUBORDINASI

105.000

Jumlah Kewajiban

17.456.975

HAK MINORITAS ATAS AKTIVA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASI

25.793

EKUITAS Modal saham - nilai nominal Rp 500 per saham Modal dasar - 1.800.000.000 saham Modal ditempatkan dan disetor penuh - 940.230.000 saham Tambahan modal disetor - agio saham Cadangan umum

470.115 143.195 301

66

PT BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali data saham)

2004 Selisih transaksi entitas sepengendali Saldo laba

(950) 607.960

Jumlah Ekuitas

1.220.621

JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS 18.703.389

67

Tabel 2 PT. BANK MEGA Tbk. NERACA 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005

(Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2006 2005 AKTIVA Kas

301.734

159.499

2.558.285

2.120.783

50.908 (509)

28.830 (285)

50.399

28.545

1.060.108 (3.652)

1.314.770 (505)

1.056.456

1.314.265

14.985 14.718.496

12.996 9.312.431

Jumlah efek-efek Penyisihan penghapusan

14.733.481 (4.948)

9.325.427 (3.556)

Bersih

14.728.533

9.321.871

209 (2)

232 (2)

207

230

12.789 10.985.894

10.207 11.252.919

Giro pada Bank Indonesia Giro pada Bank lain – Pihak ketiga Penyisihan penghapusan Bersih Penempatan pada Bank Indonesia dan Bank Lain – Pihak ketiga Penyisihan penghapusan Bersih Efek-efek Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

Tagihan DerivatifPihak ketiga Penyisihan penghapusan Bersih Kredit yang Diberikan Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

68

PT. BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 (Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2006

2005

Jumlah Kredit yang Diberikan Penyisihan penghapusan

10.998.683 (159.657)

11.263.126 (149.271)

Bersih

10.839.026

11.113.855

396.330 (2.771)

83.580 (836)

393.559

82.744

12.828

12.235

956.457 (281.782)

772.683 (207.688)

674.675

564.995

Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

12.169 345.039

2.950 387.456

Jumlah Aktiva Lain-lain

357.208

390.406

30.972.910

25.109.428

Tagihan AkseptasiPihak ketiga Penyisihan penghapusan Bersih Aktiva Pajak Tangguhan – bersih Aktiva Tetap Harga perolehan Akumulasi penyusutan Nilai buku Aktiva lain-lain

JUMLAH AKTIVA

69

PT. BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

(Disajikan

2006

2005

36.579

72.844

41.110 3.305.675

24.130 2.114.204

3.346.785

2.138.334

24.835

4.968

Pihak ketiga

3.269.868

1.757.863

Jumlah tabungan

3.294.703

1.762.831

Deposito Berjangka Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

96.988 19.017.524

22.442 18.053.870

Jumlah deposito berjangka

19.114.512

18.076.312

Jumlah Simpanan

25.756.000

21.977.477

Simpanan dari Bank lain Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

229 2.296.539

154 1.420.324

2.296.768

1.420.478

KEWAJIBAN DAN EKUITAS KEWAJIBAN Kewajiban Segera Simpanan Giro Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga Jumlah Giro Tabungan Pihak yang mempunyai hubungan istimewa

Jumlah Simpanan dari Bank Lain

70

Kewajiban Derivatif

-

PT. BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2006 Hutang Pajak

89

(Disajikan

2005

64.363

44.744

Kewajiban Akseptasi

396.330

83.580

Pinjaman yang Diterima

135.045

Estimasi Kerugian Komitmen dan Kontinjensi Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

-

14 3.912

396 1.564

3.926

1.960

Kewajiban lain-lain Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Pihak ketiga

225 259.642

109 121.531

Kewajiban Diestimasi atas Imbalan Kerja

259.867 29.731

121.640 24.991

60.000

85.000

29.038.609

23.832.803

812.722

712.694

Pinjaman Subordinasi Jumlah Kewajiban EKUITAS Modal Saham – nilai nominal Rp 500 persaham Modal Dasar - 1.800.000.000 saham Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh - 1.625.443.188 saham pada tahun 2006 dan 1.425.388.642 saham pada tahun 2005

71

PT. BANK MEGA Tbk. NERACA (lanjutan) 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2006 Tambahan Modal Disetor – Agio Saham

(Disajikan

2005

777.985

377.876

3.573

3.573

5.841

-

401 333.779

401 182.081

1.934.301

1.276.625

JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS 30.972.910

25.109.428

Selisih Transaksi Entitas Sepengendali Keuntungan bersih yang belum direalisasi Atas efek yang Tersedia untuk Dijual Saldo Laba Telah ditentukan penggunaannya Belum ditentukan penggunaannya Jumlah Ekuitas

72

Tabel 3 PT BANK MEGA Tbk. LAPORAN LABA RUGI Tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali laba bersih per saham dasar) 2004 PENDAPATAN DAN BEBAN OPERASIONAL Pendapatan Bunga Bunga Provisi dan komisi

1.650.575 51.755

Jumlah Pendapatan Bunga

1.702.330

Beban Bunga dan Pembiayaan Lainnya

823.837

Pendapatan Bunga - bersih

878.493

Pendapatan Operasional Lainnya Jasa administrasi Keuntungan bersih efek yang dijual dan jatuh tempo Keuntungan transaksi mata uang asing – bersih Keuntungan perubahan nilai wajar efek yang diperdagangkan bersih Lain-lain

43.521 16.064 4.401

3.812 6.458

Jumlah Pendapatan Operasional Lainnya

74.256

Beban Penyisihan Kerugian Aktiva Produktif

47.849

Beban (Pemulihan) Estimasi Kerugian Komitmen dan Kontinjensi

(121)

Beban Operasional Lainnya Umum dan administrasi Gaji dan kesejahteraan karyawan

259.926 172.622

Jumlah Beban Operasional Lainnya

432.548

73

LABA OPERASIONAL

472.473 PT BANK MEGA Tbk. LAPORAN LABA RUGI (lanjutan) Tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2004 (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali laba bersih per saham dasar) 2004

PENDAPATAN DAN BEBAN NON OPERASIONAL Pendapatan Non Operasional

2.798

Beban Non Operasional Amortisasi biaya penyelamatan Bank Amortisasi goodwill Lain-lain

9.125 303 1.018

Jumlah Beban Non Operasional

10.446

BEBAN NON OPERASIONAL BERSIH

7.648

LABA SEBELUM BEBAN (MANFAAT) PAJAK PENGHASILAN

464.825

BEBAN (MANFAAT) PAJAK PENGHASILAN Tahun berjalan Tangguhan

143.672 (3.233)

Jumlah Beban Pajak

140.439

LABA BERSIH SEBELUM HAK MINORITAS ATAS LABA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASI

324.386

HAK MINORITAS ATAS LABA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASI

4.485

LABA BERSIH

319.901

LABA BERSIH PER SAHAM DASAR

340

74

Tabel 4 PT. BANK MEGA Tbk. LAPORAN LABA RUGI Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2006 Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 (Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2006 PENDAPATAN DAN BEBAN OPERASIONAL Pendapatan Bunga Bunga Provisi dan komisi

2. 969.152 68.677

Jumlah Pendapatan Bunga

3.037.829

Dengan

2005

2.230.026 62.718 2.292.744

Beban Bunga dan Pembiayaan Lainnya

2.292.312

1.555.063

PENDAPATAN BUNGA – BERSIH

745.517

737.681

87.246

49.234

12.393

11.947

1.989 1.662 14.188

(1.174) 3.634 6.828

Jumlah Pendapatan Operasional Lainnya

117.478

70.469

Beban Penyisihan Penghapusan Aktiva Produktif

48.251

40.366

Pendapatan Operasional Lainnya Jasa administrasi Keuntungan transaksi mata uang asing - bersih Keuntungan (kerugian) perubahan nilai wajar efek yang diperdagangkan - bersih Keuntungan bersih efek yang dijual Lain-lain

Beban Estimasi Kerugian Komitmen dan Kontinjensi

2.010

75

860

PT. BANK MEGA Tbk. LAPORAN LABA RUGI (lanjutan) Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 (Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2006

2005

326.393 258.428

290.847 210.923

Jumlah Beban Operasional Lainnya

584.821

501.770

LABA OPERASIONAL

227.913

265.154

Pendapatan dan Beban Bukan Operasional Pendapatan Bukan Operasional Pendapatan sewa Lain-lain

9.183 5.808

5.484 3.811

Jumlah Pendapatan Bukan Operasional

14.991

9.295

Beban Bukan Operasional Amortisasi biaya penyelematan Bank Lain-lain

9.099 11.821

9.100 1.658

Jumlah Beban Bukan Operasional

20.920

10.758

(5.929)

(1.463)

221.984

263.691

73.382 (3.096)

86.105 (1.767)

Beban Operasional Lainnya Umum dan administrasi Gaji dan kesejahteraan karyawan

Beban Bukan Operasional - bersih

LABA SEBELUM BEBAN (MANFAAT) PAJAK PENGHASILAN Beban (Manfaat) Pajak Penghasilan Tahun berjalan Tangguhan

76

PT. BANK MEGA Tbk. LAPORAN LABA RUGI (lanjutan) Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2006 Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun 2005 (Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

Beban Pajak - Bersih LABA BERSIH LABA BERSIH PER SAHAM DASAR (dalam Rupiah penuh)

77

2006

2005

70.286

84.338

151.698

179.353

97

129

LEMBAR PENGESAHAN SKRIPSI

Nama

: Tomy Abdul Malik

NIM

: 43205110013

Program Studi

: Akuntansi

Judul Skripsi

: Analisis Rasio Keuangan Dalam Mengukur Kinerja Keuangan Pada PT. Bank Mega Tbk. Periode 2004 Samapai Dengan 2006.

Tanggal Ujian Skripsi

:

Disahkan Oleh :

Pembimbing

(________________________) Tanggal :

Dekan,

Ketua Jurusan Akuntansi

(_____________________) Tanggal :

(______________________) Tanggal :

78

ANALISIS RASIO KEUANGAN DALAM MENGUKUR KINERJA KEUANGAN PADA PT.BANK MEGA Tbk. PERIODE 2004 SAMPAI DENGAN 2006

KRIPSI Diajukan Sebagai Salah Satu Syarat Untuk Memperoleh Gelar SARJANA EKONOMI Program Studi Akuntansi

Na ma

: Tomy Abdul Malik

NIM

: 43205110013

FAKULTAS EKONOMI UNIVERSITAS MERCU BUANA JAKARTA 2008

79

ANALISIS RASIO KEUANGAN DALAM MENGUKUR KINERJA KEUANGAN PADA PT.BANK MEGA Tbk. PERIODE 2004 SAMPAI DENGAN 2006

KRIPSI Program Studi Akuntansi

Na ma

: Tomy Abdul Malik

NIM

: 43205110013

FAKULTAS EKONOMI UNIVERSITAS MERCU BUANA JAKARTA 2008

80

81