2003. évi éves jelentés a Budapest Nemzetközi Részvény Alapról
Alap megnevezése: Budapest Nemzetközi Részvény Befektetési Alap Típusa: nyíltvégű értékpapír alap Futamideje: nyilvántartásba vételtől határozatlan ideig tart
Budapest Alapkezelő Rt. HVB Bank Hungary Rt.
Alapkezelő 1138 Budapest, Váci út 188. Letétkezelő 1054 Budapest, Akadémia u. 7. Forgalmazók
főforgalmazó Budapest Bank Rt. forgalmazók BNP Paribas Hungária Bank Rt. HVB Bank Hungary Rt. Concorde Értékpapír Rt. ERSTE Bank Befektetési Rt Magyar Takarékszövetkezeti Bank Rt. Raiffeisen Bank Rt.
1138 Budapest Váci út 188.
1055 Budapest, Honvéd utca 20. 1054 Budapest, Akadémia u. 17. 1123 Budapest, Alkotás u. 50. 1075 Budapest, Madách Imre út 13-15. 1122 Budapest, Pethényi köz 10. 1054 Budapest, Akadémia u. 6. Könyvvizsgáló KPMG Hungária Könyvvizsgáló, Adó és 1139 Budapest, Váci út 99. Közgazdasági Tanácsadó Kft. Könyvvizsgáló neve/bejegyzési száma: Boros Judit / 005374
Forgalomban lévő befektetési jegyek darabszáma 2003.01.02-án
3,537,881,301
Értékesített befektetési jegyek darabszáma a 2003. évben
10,109,706,168
Visszaváltott befektetési jegyek darabszáma a 2003. évben
10,582,111,050
Forgalomban lévő befektetési jegyek darabszáma 2003.12.31-én
3,069,340,808
Összesített nettó eszközérték (Ft) 2003.12.31-én
2,445,332,289
Egy jegyre jutó nettó eszközérték (Ft/db) 2003.12.31-én
Az Alap az év folyamán nem vett igénybe hitelt.
A nettó eszközérték és az árfolyam alakulása az előző három évben 2000.12.29 9,453,381,999 1.3060 2001.12.28 6,051,846,862 1.0850 2002.12.31 2,573,238,945 0.7273
0.7967
2
A nettó eszközérték és az árfolyam havi alakulása Dátum 03.01.31 03.02.28 03.03.31 03.04.30 03.05.30 03.06.30 03.07.31 03.08.29 03.09.30 03.10.31 03.11.28 03.12.31
Budapest Nemzetközi Részvény Alap nettó eszközérték árfolyam 2,247,566,952 0.6942 2,076,257,589 0.6907 2,727,160,641 0.6903 3,010,662,993 0.7313 2,635,632,015 0.7332 2,395,180,849 0.8146 2,446,869,407 0.8162 2,369,086,958 0.8250 2,417,218,309 0.7689 2,595,776,717 0.8101 2,594,145,091 0.8046 2,445,332,289 0.7967
Származtatott ügyletekre vonatkozó adatok Az Alapban nincsenek származtatott ügyletek. Alapkezelő működésében bekövetkezett változások, befektetési politika változásai Az Alapkezelő működésében nem történt jelentős változás a 2003. év folyamán. Makrogazdasági és tőkepiaci körkép — A nemzetközi részvénypiacok 2003-ban A tőzsdéken 2000 óta tartó negatív trend az idei év tavaszán megfordult. Hosszú idő után először bizonyultak a részvények jó választásnak. A pozitív fordulat egy igencsak bizonytalan világpolitikai helyzetben történt, ugyanis a Második Öböl-háború kitörésének hírére indult meg az emelkedés. Eleinte úgy tűnt, hogy a szövetséges csapatok gyors katonai sikerei és ezzel egy elhúzódó háborús konfliktus rémének elhárulása fűtötte az optimizmust. Az év folyamán aztán egymás után érkeztek az amerikai gazdaság állapotának javulásáról szóló hírek. A gazdasági növekedés beindulása párhuzamosan az amerikai dollár gyengülésével az év második felében az amerikai vállalati eredmények látványos emelkedéséhez vezetett. Ez a pozitív tendencia Európában is tapasztalható volt, bár a felértékelődő euró az exportőröket itt hátrányosan érintette. Az általános erősödés a japán gazdaságot sem kerülte el és a japán részvényárak régen nem látott emelkedését vonta maga után. 2003 a feltörekvő piacok éve volt. A tíz legnagyobb hozamot produkáló nemzeti részvényindex között öt dél-Amerikait, négy ázsiait és egy afrikait találunk. Ezzel szemben az utolsó tíz hely egyikét foglalja el például a brit, az amerikai és a holland részvénypiac. A globális részvénypiaci erősödésről elmondható, hogy üteme óvatosabb és jobban elnyújtott volt, mint a korábbi időszakok esése. A szektorok teljesítményét összevetve kitűnik, hogy év eleje óta a legnagyobb növekedést az Atlanti-óceán mindkét partján az információs-technológiai szektor produkálta. A 90-es évek második felében tapasztalt addig példanélküli „bika piac” vezetője szintén az IT szektor volt. Idén ugyancsak jól teljesítettek az alapanyaggyártás, az ipar és a pénzügyi szektor.
3 A 2003. év folyamán az Alapkezelési Szabályzatban bekövetkezett módosítások Nyolc befektetési Alap (Budapest (I.) Állampapír Alap, Budapest (II.) Kötvény Alap, Budapest Bonitas Alap, Budapest Pénzpiaci Alap, Budapest Növekedési Alap, Budapest Vegyes Alap, Budapest Nemzetközi Kötvény Alap, Budapest Nemzetközi Részvény Alap) tájékoztatója összevonásra került, a tájékoztatóban található adatok frissítésre kerültek. A befektetési politikák átfogalmazásra kerültek, lényeges limitet érintő változások nem történtek. Működési költségek (Eft) Alapkezelői díj Letétkezelői díj Közzétételi, hirdetési díj Felügyeleti díj Könyvvizsgálói díj Bankköltség, forgalmi jutalék Megbízási, ügynöki díjak Egyéb költségek Működési költség összesen
33,251 3,576 370 766 826 199 40,370 218 79,576
A 2003. évben nem volt a befektetési eszközökre értékvesztés elszámolva. Befektetési eszközök összetétele az időszak elején és végén Budapest Nemzetközi Részvény Alap befektetési eszközeinek összetétele (eFt) Időszak nyitó állománya Időszak záró állománya Vagyonelem, ill. értékpapírfajta 2003. január 02. 2003. december 31. Betétek 55,990 79,621 HVB folyószámla (HUF) látraszóló 55,008 31,063 HVB folyószámla (EUR) látraszóló 855 35,113 HVB folyószámla (USD) látraszóló 127 13,445 HVB Bank Hungary Rt. lekötött betét 160,038 Tőzsdei Tőzsdén kívüli Tőzsdei Tőzsdén kívüli értékpapírok értékpapírok értékpapírok értékpapírok Értékpapír neve Jegybankképes értékpapírok 506,129 0 294,926 0 Diszkont kincstárjegy 506,129 294,926 D030108 269,578 D031001 236,551 D040317 195,107 D040107 99,819 Államkötvények 0 0 MNB kötvény 0 0 Kamatozó kincstárjegy 0 0 Vállalati és egyéb kötvények 0 0 0 0 Részvények 1,916,539 2,054,783 Magyar részvények 0 0 0 0 Brau Union Nabi Nemzetközi Részvények 1,916,539 2,054,783 USA DOLLÁR; USA 1,117,695 988,469 3 M COMPANY ( MINNESOTA MINING) 19,872 ABBOTT LABORATORIES 20,383 21,612 ALCOA INC 7,833 11,910 ALTRIA (PHILIP MORRIS COMPANIES INC) 29,142 AMERICAN INTERNATIONAL GROUP 48,917 10,034 APPLIED MATERIALS INC 8,698 36,708 BAXTER INTERNATIONAL 6,563 6,506 BOEING CO 10,584 12,316 BRISTOL MYERS SQUIB CO 14,473 16,150
4
CHEVRON TEXACO CORPORATION CISCO SYSTEM INC CITIGROUP INC. COCA-COLA CO COLGATE-PALMOLIVE CO DELL COMPUTER CORP DOW CHEMICAL COM USD2.50 E.I. DU PONT DE NEMOURS AND CO ELECTRONIC DATA SYSTEMS CORP EMERSOM ELECTRIC CO EXXON MOBIL CORP FORD MOTOR COMPANY GENERAL ELECTRIC CO GILLETTE COMPANY GOLDMAN SACHS GROUP INC HEWLETT-PACKARD (HWP US) ILLINOIS TOOL WORKS INC INTEL CORPORATION INTL BUSINESS MACHINES CORP JOHNSON & JOHNSON JP MORGAN CHASE & CO KIMBERLY-CLARK CORP KRAFT FOODS LILLY (ELI) & CO MCDOLNALD'S CORPORATION MEDTRONIC INC MICROSOFT CORP MINNESOTA MINING & MFG CO (3M) MONSANTO CO MOTOROLA INC ORACLE CORP PEOPLESOFT PEPSICO INC PFIZER INC PHARMACIA CO (MONSANTO CO) PROCTER & GAMBLE CO QUALCOM INC COM SCHERING-PLOUGH SCHLUMBERGER LTD SMUCKER JM CO TEXAS INSTRUMENTS TYCO INTERNATIONAL LTD UNITED TECHNOLOGIES CORP WALT DISNEY WYETH USA DOLLÁR; Kanada NORTEL NETWORKS CORP EURO; Finnország NOKIA OYJ EURO; Franciaország AVENTIS SA (RHONE POULENC) AXA PAR FRF 60 DANONE GROUPE L'OREAL LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUITTON SANOFI-SYNTHELABO SA TOTAL FINA SA-B
23,262 32,426 36,799 9,462 23,493 10,550 13,483 3,452 8,490 77,290 6,662 74,191 12,762 3,920 10,171 8,878 36,146 44,324 54,436 15,146 9,991 7,239 23,571 20,936 18,343 117,240 15,810 1,703 7,724 19,755
27,449 42,628 40,278 20,755 22,925 13,438 13,415 4,182 9,931 40,489 28,585 93,408 14,025 5,237 19,070 10,442 32,449 28,889 21,234 11,378 5,498 23,655
44,100 2,316 30,105 47,510
24,639 61,749 17,383 36,680 11,102 13,002 9,540 409 10,367 13,319 11,641 13,616 2,173 2,173 25,267 25,267 87,432 14,551 9,481 6,070 10,122 6,037 7,363 33,808
43,393
15,174 9,212 11,559 427 19,608 35,857 50,868 13,872 39,923 39,923 53,731 53,731 51,130 16,108 6,734 10,073 9,762 8,453
5 EURO; Hollandia ABN AMRO HOLDING NV AEGON NV ING GROUP NV KONINKLIJKE AHOLD NV KONINKLIJKE PHILIPS ELECTRONICS ROYAL DUTCH PETROLEUM ST MICROELECTRONICS NV UNILEVER NV-CVA EURO; Németország BASF AG BAYER AG BAYERISCHE MOTOR WERKE AG BEIERSDORF BRAU UND BRUNNEN COMMERZBANK DAIMLER CHRYSLER REG DEUTSCHE BANK REGISTERED SHS DYCKERHOFF INFINEON TECHNOLOGIES AG SAP AG-VORZUG SIEMENS AG VOLKSWAGEN AG NPV EURO; Spanyolország BANCO BILBAO VIZCAYA SA COM STK90 BANCO SANTANDER CENTRAL HISPANO ANGOL FONT; Nagy-Britannia ANGLO AMERICAN ASTRAZENECA PLC BP AMOCO PLC BRITISH AMERICAN TOBACCO DIAGEO PLC GLAXO SMITHKLINE PLC HSBC HOLDINGS PLC RIO TINTO PLC-REG SHELL TRASPORT & TRADING CO UNILEVER PLC VODAFONE GROUP PLC ORD 5P JAPÁN JEN; Japán CANON INC. 50 HONDA MOTOR CO 50 MATSUSHITA ELECTRIC INDL CO NINTENDO CO LTD NISSAN MOTOR NOMURA SECURITIES SONY CORP 50 TOYOTA MOTO CORPORATION SVÁJCI FRANK; Svájc CREDIT SUISSE GROUP REG NESTLE REG NOVARTIS AG REG SHS ROCHE HOLDING AG-BEARER ROCHE HOLDING AG-GENUSS SWISS REINSURANCE-REG UBS AG REGISTERED AUSZTRÁL DOLLÁR; Ausztrália NATIONAL AUSTRALIA BANK LTD NEWS CORP LTD-PREF ORD NEWS CORPORATION LTD Befektetési jegyek Kárpótlási jegy MINDÖSSZESEN
85,256 8,201 5,619 11,012 4,628 7,754 31,012 5,292 11,738 110,688 9,071 5,166 3,833 49,885
136,094 10,699 13,421 24,046 2,455 22,558 33,775 17,823 11,317 283,188
50,453 33,041 65,243 13,875 15,092 17,950 37,567 34,916
10,234 9,435
7,628 15,436 23,340 10,353 12,987 248,423 7,345 20,157 51,496 5,466 11,838 38,641 35,033 6,777 21,299 9,279 41,092 76,483 8,476 9,157 4,437 4,191 5,268 7,589 13,168 24,197 123,459 10,267 28,208 35,834 4,006 16,206 8,187 20,751 16,323 9,251 2,956 4,116 0 0 2,478,658
15,051 33,771 13,533 20,238 238,552 9,756 25,501 56,272 6,877 12,822 43,088 45,364 8,596 22,021 8,255 85,593 9,702 10,180 5,763 3,912 7,139 10,645 10,099 28,153 124,938 22,847
0 0 0
41,344 4,070 21,751 7,813 27,113 19,394 10,577 3,678 5,139 0 0 2,349,709
0 0 0
6 A könyvvizsgáló által hitelesített mérleg és eredménykimutatás 2003. MÉRLEG Eszközök (aktívák) Sorszám a 01. 02. 03. 04. 05. 06. 07. 08. 09. 10. 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17. 18. 19. 20. 21. 22. 23. 24. 25. 26. 27. 28. 29. 30. 31. 32. 33. 34. 35. 36. 37. 38. 39. 40. 41.
A tétel megnevezése b A. Befektetett eszközök (02. sor) I. ÉRTÉKPAPÍROK (03. + 04. sor) 1. Értékpapírok 2. Értékpapírok értékkülönbözete (05. + 06. sor) a/ kamatból, osztalékból b/ egyéb B. Forgóeszközök (08.+13.+18. sor) I. KÖVETELÉSEK (09.+10.+11.+12. sor) 1. Követelések 2. Követelések értékvesztése (-) 3. Külföldi pénzértékre szóló követelések értékelési különbözete 4. Forintkövetelések értékelési különbözete II. ÉRTÉKPAPÍROK (14.+15. sor) 1. Értékpapírok 2. Értékpapírok értékkülönbözete (16.+17. sor) a) kamatból, osztalékból b) egyéb III. PÉNZESZKÖZÖK (19.+20. sor) 1. Pénzeszközök 2. Valuta, devizabetét értékelési különbözete C. Aktív időbeli elhatárolások (22.+23. sor) 1. Aktív időbeli elhatárolások 2. Aktív időbeli elhatárolások értékvesztése (-) D. Származtatott ügyletek értékelési különbözete ESZKÖZÖK ÖSSZESEN (01.+07.+21.+24. sor)
Előző év c
E. Saját tőke (27.+30. sor) I. INDULÓ TÖKE (28.+29. sor) a) kibocsátott befektetési jegyek névértéke b) visszavásárolt befektetési jegyek névértéke (-) II. TŐKEVÁLTOZÁS (TŐKENÖVEKMÉNY)(31.+32.+33.+34. sor) a) visszavásárolt befektetési jegyek értékkülönbözetéből b) értékpapírok értékelési különbözetéből c) előző évek eredményéből d) üzleti évi eredményből F. Céltartalékok G. Kötelezettségek (37.+38.+39. sor) I. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK II. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK III. KÜLFÖLDI PÉNZÉRTÉKRE SZÓLÓ KÖTELEZETTSÉGEK ÉRTÉKELÉSI KÜLÖNBÖZETE H. Passzív időbeli elhatárolások FORRÁSOK ÖSSZESEN (26.+35.+36.+40. sor)
2,573,286 3,537,881 20,828,402 -17,290,521 -964,595 2,064,668 -949,754 -1,024,349 -1,055,160 0 49,056
0 0 0
2,621,226 0 0
2,405,266 3,343,019 -937,753 12,001 -949,754 215,960 218,364 -2,404 1,116 1,116 0 2,622,342
49,056 0 0 2,622,342
adatok E Ft-ban Előző év(ek) módosításai Tárgyév d e 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2,481,867 0 0 0 0 0 0 0 2,349,707 2,621,182 0 -271,475 5,091 -276,566 132,160 132,486 -326 0 0 0 0 0 0 2,481,867 0 0
0
0
0
2,441,054 3,065,477 30,938,109 -27,872,632 -624,423 2,104,825 -271,801 -2,079,509 -377,938 0 40,813 0 40,813 0 0 2,481,867
"A" EREDMÉNYKIMUTATÁS adatok E Ft-ban Sorszám a I. II. III. IV. V. VI. VII. VIII. IX.
A tétel megnevezése b PÉNZÜGYI MŰVELETEK BEVÉTELEI PÉNZÜGYI MŰVELETEK RÁFORDÍTÁSAI EGYÉB BEVÉTELEK MŰKÖDÉSI KÖLTSÉGEK EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK RENDKÍVÜLI BEVÉTELEK RENDKÍVÜLI RÁFORDÍTÁSOK FIZETETT, FIZETENDŐ HOZAMOK TÁRGYÉVI EREDMÉNY
Előző év(ek) Előző év módosításai c d 617,852 1,566,860 7,579 113,731 0 0 0 0 -1,055,160 0
Tárgyév e 300,857 601,510 2,291 79,576 0 0 0 0 -377,938
7 Könyvvizsgálói jelentés
