VÝROČNÍ ZPRÁVA KUPEG úvěrová pojišťovna, a.s

VÝROČNÍ ZPRÁVA 2013

KUPEG úvěrová pojišťovna, a.s.

OBSAH

DŮLEŽITÁ ČÍSLA

-

3

ÚVODNÍ SLOVO PŘEDSEDY PŘEDSTAVENSTVA KUPEG

-

4

STATUTÁRNÍ ORGÁNY SPOLEČNOSTI

-

5

PROFIL SPOLEČNOSTI

-

6

STRUKTURA SKUPINY

-

8

ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI

-

9

PŘEDPOKLÁDANÝ VÝVOJ ČINNOSTI

-

14

OSTATNÍ AKTIVITY SPOLEČNOSTI

-

15

VÝVOJ ZÁKLADNÍHO KAPITÁLU

-

16

ZPRÁVA O VZTAZÍCH

-

17

ZPRÁVA DOZORČÍ RADY

-

19

SKUTEČNOSTI, KTERÉ NASTALY PO ROZVAHOVÉM DNI

-

20

ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA

-

21

ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. PROSINCE 2013

-

22

ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA K VÝROČNÍ ZPRÁVĚ

-

56

Výroční zpráva 2013

-2-

DŮLEŽITÁ ČÍSLA Základní údaje za předešlých pět let v mil. Kč

2009

2010

2011

2012

2013

Objem pojištěných transakcí

131 518

168 587

186 751

196 361

198 968

257

389

397

367

361

74 311

75 053

80 032

83 185

87 624

Vyplacená pojistná plnění

498

616

246

406

268

Výsledek technického účtu

-115

-116

65

-13

3

HV za období

-115

-89

48

-11

-2

HV za období po odečtu amortizace goodwillu

-36

-30

48

-11

-2

Vlastní kapitál

429

340

389

377

375

Obrat (čisté předepsané pojistné)* Riziková angažovanost (hrubé vyjádření)

*Čisté předepsané pojistné vyjadřuje hrubé předepsané pojistné očištěné o vystavené bonusy související se škodním průběhem

Geografické rozložení pojištěných transakcí (%) 2013 Francie 1% ostatní 18%

Velká Británie 2% Rusko 2% Rakousko 2%

Česká republika 50%

Maďarsko 2% Německo 6% Itálie 3% Polsko 7%


Slovenská republika 7%

-3-

ÚVODNÍ SLOVO PŘEDSEDY PŘEDSTAVENSTVA KUPEG Vážení obchodní partneři, na stránkách této výroční zprávy Vás seznámíme s výsledky naší společnosti za rok 2013. Ale ještě než Vám představíme čísla, dovolte několik slov k událostem uplynulého roku, které hodnotové ukazatele zatím nereflektují. Jistě jste postřehli novou vizuální identitu nejen společnosti KUPEG, ale i celé skupiny Credendo Group, jejíž jsme součástí. Dáváme tak jasně najevo závazek poskytovat svým klientům něco výjimečného. Naším cílem je budovat dlouhodobá, vzájemně prospěšná partnerství s klienty, kterým dokážeme ušít úvěrové pojištění na míru. Takové, které se pohodlně užívá, ale zároveň Vás bezpečně chrání před rozmary ekonomického cyklu. Hlavním krokem pro splnění takového závazku je dostupnost produktu, který náročné požadavky splní. Využili jsme nároků kladených novou legislativou (Nový Občanský Zákoník) a upravili a vylepšili stávající nosný produkt e-MODUL, aby splňoval náročnější požadavky NOZ, byl vůči klientům jasnější a transparentnější a zároveň jednodušší. Tak vznikl produkt CREDIRECT, který nabízíme od počátku roku 2014. CREDIRECT není pouhou adaptací na novou právní úpravu, ale je shrnutím zkušeností za deset let, po které e-MODUL sloužil našim klientům. Díky přehledné struktuře, srozumitelné textaci a dalším podpůrným materiálům mají klienti jasnou představu o podmínkách pojištění. V kombinaci s neustále se rozšiřujícím on-line přístupem a špičkovým týmem, který je připraven konzultovat, vysvětlit a poradit v oblasti credit managementu, se jedná o unikátní řešení pro společnosti, které chtějí mít přehled o svých odběratelích a zároveň mít v záloze spolehlivého partnera. Počet informačních zdrojů v roce 2013 se dostal na úroveň 88. To je úroveň, která nám umožňuje vybírat si pouze ty nejlepší a nejkvalitnější partnery. Nemusíme se vázat na konkrétní subjekt a stejně tak jako naši klienti neustále hledáme to nejlepší řešení. Rok 2013 jsme i přes pozitivní výsledek technického účtu uzavřeli s mírnou ztrátou 2 mil. Kč. Důvodem je jednorázové rozpuštění odložené daňové pohledávky vzniklé v roce 2009 v hodnotě 10 mil Kč. V roce 2014 se nedá očekávat výraznější dynamika ani evropské, ani světové ekonomiky a v této atmosféře bude více než kdy jindy důležité mít po ruce spolehlivého a silného partnera. Těšíme se na spolupráci s našimi klienty a na možnost vnést stabilitu do nejistého prostředí.

Ing. Michal V e s e l ý předseda představenstva


-4-

STATUTÁRNÍ ORGÁNY SPOLEČNOSTI Představenstvo Michal VESELÝ Předseda představenstva

Petr Herman Člen představenstva

Představenstvo - Stav k 31. 12. 2013 Jménem společnosti jedná a společnost zavazuje statutární orgán, kterým je představenstvo. Za představenstvo jedná navenek jménem společnosti každý člen představenstva samostatně. Listiny o právních úkonech jménem společnosti podepisuje předseda představenstva samostatně nebo alespoň dva členové představenstva společně.

Dozorčí rada - Stav k 31. 12. 2013 Stefaan VAN BOXSTAEL Člen představenstva

Dozorčí rada podle Stanov společnosti dohlíží na činnost představenstva a jmenuje a odvolává členy představenstva.

Dozorčí rada Dirk TERWEDUWE

Michal PRAVDA

Předseda dozorčí rady

Místopředseda dozorčí rady

Karin DEESEN

Frank VANWINGH

Členka dozorčí rady

Člen dozorčí rady

Jan HOFMAN Člen dozorčí rady


-5-

PROFIL SPOLEČNOSTI Poslání společnosti Pomáháme našim klientům uvolňovat kapitál k rozvoji vlastního obchodu a ekonomickému systému dodáváme stabilitu tím, že shromažďujeme a využíváme ty nejlepší informace o odběratelích a přebíráme na sebe riziko z obchodních vztahů.

 







KUPEG je leaderem trhu s úvěrovým pojištěním v České republice KUPEG je největší společnost v oblasti pojišťování tuzemských úvěrových rizik KUPEG disponuje kapitálem trojnásobně přesahujícím požadavky ČNB na solventnost KUPEG je součástí silné mezinárodní skupiny Credendo Group s ratingem Standard & Poor‘s „AA“ KUPEG v roce 2013 pojistil transakce v hodnotě 199 miliard Kč

Náplň činnosti Pojišťování společností v rámci celé Evropy proti komerčním a politickým rizikům spojeným s obchodem na otevřený úvěr. Podpora, kterou svým klientům denně poskytujeme, je založena na znalostech obchodních podmínek a zvyklostí na trzích po celém světě.

Organizační struktura společnosti


-6-

PROFIL SPOLEČNOSTI Předmět podnikání a) pojišťovací činnost v rozsahu odvětví č. 13, č. 14 a č. 15 neživotních pojištění dle přílohy č. 1 část B zákona č. 277/2009 Sb., o pojišťovnictví, ve znění pozdějších předpisů (dále jen „zákon o pojišťovnictví“) b) činnosti související s pojišťovací činností dle zákona o pojišťovnictví a v rozsahu daném příslušným povolením:  zprostředkovatelská činnost prováděná v souvislosti s pojišťovací činností,  poradenská činnost související s pojišťovací činností,  šetření pojistných událostí prováděné samostatnými likvidátory pojistných událostí na základě smlouvy s pojišťovnou. Společnost byla založena dne 31. 1. 2005 rozhodnutím jediného akcionáře, Exportní garanční a pojišťovací společnosti, a.s. (dále jen „EGAP“), vznikla ke dni zápisu do obchodního rejstříku, t.j. 24. 6. 2005 a faktickou činnost zahájila dne 1. 10. 2005. Tento den nabylo právní moci rozhodnutí Ministerstva financí o schválení převodu pojistného kmene a současně byl navýšen základní kapitál společnosti formou vkladu části podniku označovaného jako komerční pojištění EGAP.

Struktura akcionářů k datu 31. 12. 2013: Credimundi SA.NV. (dříve Ducroire | Delcredere SA.NV.) (Belgie) EGAP (Česká republika)

66 % akcií 34 % akcií

KUPEG - úvěrové pojištění na míru Strukturou nabízených produktů a jejich modifikací vycházíme vstříc konkrétním potřebám klienta. Naším cílem je nabídnout každé společnosti bez rozdílu její velikosti a oblasti jejího podnikání co možná nejvíce individualizované krytí rizika nezaplacení pohledávek. Výroční zpráva 2013

-7-

STRUKTURA SKUPINY


-8-

ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI V roce 2013 si společnost KUPEG i přes přetrvávající recesi české ekonomiky zachovala pozici lídra na českém trhu komerčního úvěrového pojištění. Podařilo se udržet výši čistého předepsaného pojistného a aktivními kroky v zábraně škod zlepšit vývoj nákladů na pojistná plnění a posílit tlak na optimalizaci provozních nákladů. V roce 2013 KUPEG pojistil pohledávky v celkové hodnotě 199 miliard Kč, což je o 1,3 % více než v roce 2012. Malý nárůst byl způsoben především slabou českou ekonomikou a nízkou úrovní pojištěných pohledávek v průběhu prvního pololetí roku 2013. Druhá polovina roku 2013 vykazuje zlepšení. Průměrná pojistná sazba se stabilizovala a pozorujeme mírné navyšování. I přes pozitivní vývoj sazeb pojistného a pojistných částek, se úroveň čistého předepsaného pojistného významně nezměnila v důsledku zvýšeného objemu vyplacených nebo rezervovaných bonusů za bezeškodní průběh za rok 2013 ve výši 12 mil. Kč. Riziková expozice společnosti (nominální úvěrové limity) se v roce 2013 zvýšila v souvislosti s vyšším objemem pojištěných transakcí. Klíčovým teritoriem zůstává Česká republika, nicméně její podíl na celkovém riziku se postupně snižuje.

Úvěrové pojištění Objem pojištěných transakcí V roce 2013 KUPEG zaznamenal pokračující růst v objemu jím pojištěných transakcí. Celkový objem pojištěných transakcí se ve srovnání s rokem 2012 zvýšil o 1,3 % a ve srovnání se stejným obdobím roku 2011 o 6,5 %. Objem pojištěných pohledávek 2007 - 2013 (v mil. Kč) 200 000 180 000 160 000 140 000 120 000 100 000 80 000 60 000 40 000 20 000 0

186 751

196 361

198 968

2012

2013

168 587 127 638

126 771

131 518

2007

2008

2009


2010

2011

-9-

ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI Hrubé předepsané pojistné Vývoj hrubého předepsaného pojistného byl ovlivněn zvýšeným objemem transakcí a dále zlepšeným vývojem pojistných sazeb v druhé polovině roku 2013. Vývoj objemu hrubého předepsaného pojistného 2007 - 2013 (v mil. Kč) 400 200

255

222

257

2007

2008

2009

389

397

370

370

2010

2011

2012

2013

0

Garanční pojištění Garanční pojištění e-BOND představuje alternativu k neplatebním bankovním zárukám. Jeho podstatou je pojištění rizika nesplnění smluvních závazků vyplývajících z uzavřených smluv o dílo, resp. obdobných obchodních smluv, jejichž předmětem je provedení prací, dodávka zboží nebo poskytnutí služeb. Produkt klientům zejména z oblasti strojírenského a stavebního průmyslu usnadňuje přístup k zakázkám, u nichž je podmínkou poskytnutí záruky. Zároveň neváže finanční zdroje společnosti, čímž významně přispívá ke zvýšení likvidity pojištěného. Jeho neopomenutelnou výhodou je v neposlední řadě i skutečnost, že naši klienti při využití tohoto produktu nemusí čerpat rámce u svých financujících bank a zároveň získávají velmi flexibilní a finančně zajímavé řešení. V roce 2013 dosáhlo garanční pojištění stabilních výsledků. Počet vydaných garančních pojistek v roce 2013 je srovnatelný s rokem 2012. Cílová skupina klientů garančního pojištění zůstává stejná jako v předchozích letech. Jde především o společnosti ze strojírenského a stavebního průmyslu. Struktura vydaných záručních pojistek k 31. prosinci 2013 je následující:

Struktura vydaných záručních pojistek (%) za nabídku 7% 9% 29%

za akontaci za řádné provedení díla

8% 47%

za kvalitu díla v záruční době za zádržné


- 10 -

ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI Upisování rizika Upisování rizika (či underwriting) slouží k ohodnocení bonity konkrétního odběratele, na jehož základě je vydáno rozhodnutí o úvěrovém limitu. Dobré ohodnocení rizika je v současné době, kdy přetrvávají ekonomické problémy v mnoha odvětvích či zemích, stále alfou a omegou činnosti pojišťovny. Zásadním kritériem pro hodnocení odběratelů je dostatek důvěryhodných informací – ty KUPEG získává z interních a také externích zdrojů. Nejedná se pouze o kvantitativní data z účetních výkazů, ale i o množství kvalitativních informací o platební morálce, vývoji odvětví a v neposlední řadě riziko samotné obchodní transakce. Význam rizik pojišťovaných na území České republiky opět mírně poklesl a činí 41%. Riziková angažovanost se v roce 2013 zvýšila o 5,3 % ve srovnání s předchozím rokem. Ke konci roku 2013 činila riziková angažovanost (součet platných úvěrových limitů) 87,6 miliard Kč. Velmi pozitivní skutečností je zkrácení reakční doby, která uplyne mezi žádostí o limit a jeho stanovením. V roce 2013 bylo více než 71 % žádostí vyřízeno do dvou dnů. Tuzemské požadavky byly v roce 2013 v 74 % případů vyřešeny do dvou dnů. Z hlediska geografického rozložení rizikové angažovanosti došlo v roce 2013 jen k drobným změnám. Na objemu pojištěných exportních pohledávek mají tradičně největší podíl Slovensko, Polsko, Německo a Itálie.

Geografické rozložení rizikové angažovanosti k 31. 12. 2013 (%) Česká republika Polsko

2% 2%

Slovensko

17%

2%

Německo 41%

2% 2%

Itálie Maďarsko Spojené království

3% 4%

Rusko

7% 9%

9%

Rumunsko Rakousko Francie Ostatní


- 11 -

ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI Likvidace škod a vymáhání V průběhu roku 2013 se KUPEG více zaměřil na prevenci ztrát, kdy se ve srovnání s předchozím rokem o 6,7 % zvýšil objem pohledávek. Urychlili jsme postup vůči dlužníkům a našim klientům tak minimalizujeme potenciální ztráty. Vyplacená pojistná plnění 2013 (v mil. Kč)

616 498

406 268

246 125 2008

2009

2010

2011

2012

2013

V roce 2013 se 32 % z celkové částky vyplaceného pojistného plnění týkalo pohledávek za českými dlužníky, zatímco v roce 2012 to bylo skoro 52 % všech vyplacených odškodnění. Více než 60 % vyplaceného pojistného plnění se týká dlužníků, kteří skončili v insolvenčním řízení (bankroty, reorganizace, moratoria atd.). V roce 2013 se KUPEG prostřednictvím svých specialistů na vymáhání pohledávek zaměřil na rychlejší vymáhání pohledávek v ČR. Tým KUPEGu často navštěvuje dlužníky a zkoumá prostor pro zvýšení účinnosti vymáhání pohledávek a dodává oddělení underwritingu detailní informace z terénu.


- 12 -

ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI Hodnota nahlášených hrozeb pojistných událostí v roce 2013 vzrostla oproti roku 2012 o 4,6 %. Jedna mimořádná pojistná událost v hodnotě 758 mil. Kč, která byla zachycena v roce 2012, není v porovnání zahrnuta. Frekvence nahlášení hrozeb měla v roce 2013 vzrůstající trend – o cca 10 % více případů než v roce 2012. Průměrný měsíční počet nahlášených případů vzrostl o 13 % z 88 případů v roce 2012 na 100 případů v roce 2013.

Počet měsíčně oznámených hrozeb pojistných událostí 2012 - 2013 (v kusech)

140 120 100 80 60 40 20 0 1

2

3

4

5

6

7

8

9

10 11 12

1

2

3

2012

4

5

6

7

8

9

10 11 12

2013

V roce 2013 řešil KUPEG přes 1000 pojistných případů ve 34 zemích.

Počet oznámených hrozeb pojistných událostí 2013 (v kusech)

50

14

110 Česká republika

110 150

Slovensko 665

Polsko Maďarsko Německo Ostatní


- 13 -

PŘEDPOKLÁDANÝ VÝVOJ ČINNOSTI Předpokládaný vývoj činnosti v roce 2014 Aktivity KUPEG se budou i nadále rozvíjet v souladu s požadavky a nároky klientů. Neustále se vyvíjející ekonomické i právní prostředí vyžaduje trvalý rozvoj produktů, které přesně odpovídají potřebám daného obchodu či transakce. KUPEG využívá a bude využívat své plné přítomnosti na trhu k přípravě právě takových produktů.


- 14 -

OSTATNÍ AKTIVITY SPOLEČNOSTI Výzkum, vývoj a ochrana životního prostředí V roce 2013 KUPEG nevyvíjel žádné aktivity v oblasti výzkumu a vývoje a ochrany životního prostředí.

Pracovněprávní vztahy – lidské zdroje Počet zaměstnanců KUPEG k 31. 12. 2013 byl 53, z toho 9 členů vedení společnosti. Údaje zahrnují i zaměstnance slovenské pobočky. Společnost si udržuje štíhlou liniovou organizační strukturu. Hlavními provozními útvary jsou obchodní činnost, underwriting, likvidace škod a vymáhání pohledávek, finance a IT. Pracovněprávním vztahům a rozvoji lidských zdrojů byla i v roce 2013 v KUPEG věnována velká pozornost. Důraz byl kladen především na další vzdělávání a kvalifikaci zaměstnanců, ať už formou jednorázových školení nebo podporou při zvyšování kvalifikace zaměstnanců formou vysokoškolského studia a intenzivní jazykové výuky. Nemalou úlohu v pracovněprávních vztazích má i kolektivní vyjednávání s odborovou organizací, zejména o podmínkách práce zaměstnanců a jejich právech. Výsledkem těchto vyjednávání je uzavření kolektivní smlouvy s odborovou organizací, na základě které jsou zaměstnancům zaručena jejich práva a nároky vyplývající z pracovního poměru v KUPEG.

Organizační složka podniku v zahraničí Od 6. prosince 2012 je zaregistrovaná pobočka na Slovensku. Dle slovenského práva se jedná o „Podnik zahraničnej osoby (organizačná zložka podniku zahraničnej osoby)“. Stávající zástupce společnosti se stal vedoucím organizační složky. V rámci KUPEG má pobočka obchodně a účetně vytvořen samostatný okruh. Upisování rizik a likvidace a vymáhání je prováděno striktně v centrále v Praze. Pracovní postupy a metodika je totožná s postupy v ČR.

Compliance V roce 2013 pokračoval v činnosti compliance officer, který se podílí na kvalitě práce společnosti a jeho úkolem je dohled nad souladem všech oblastí činnosti společnosti s dobrými mravy a zákony ČR. V roce 2013 nemusel řešit žádné zásadní stížnosti či problémy, které by se týkaly provozu společnosti.


- 15 -

VÝVOJ ZÁKLADNÍHO KAPITÁLU

Výše upsaného základního kapitálu: - základní kapitál je zcela splacen.

200 mil. Kč.

Změny v základním kapitálu: První upsání základního kapitálu ve výši 160 mil. Kč se uskutečnilo formou peněžitého vkladu a k jeho splacení došlo dne 4. 2. 2005. Dne 1. 10. 2005 byla převedena formou vkladu na zvýšení základního kapitálu KUPEG část podniku společnosti EGAP se sídlem Praha 1, Vodičkova 34/701, IČ 45279314, v jejímž rámci EGAP poskytoval komerční úvěrové pojištění spadající pod odvětví 14 neživotních pojištění uvedených v části B přílohy č. 1 k zákonu č. 363/1999 Sb., o pojišťovnictví, ve znění pozdějších předpisů a uskutečňoval činnosti s tím související, a která byla v rámci organizační struktury EGAP označována jako „Úsek komerčního pojištění (120)“. Současně s touto částí podniku byla převedena i část pojistného kmene, jehož převod Ministerstvo financí ČR svým rozhodnutím schválilo. Společnost nevydala žádné cenné papíry, které opravňují k uplatnění práva na výměnu za jiné účastnické cenné papíry nebo na přednostní úpis jiných účastnických cenných papírů. Společnost je ve smyslu ust. § 66a obchodního zákoníku společností s většinovým společníkem a je osobou ovládanou. Detailní informace o vztazích mezi ovládající a ovládanou osobou je uvedena v bodě Zpráva o vztazích této výroční zprávy. Majoritním akcionářem společnosti je společnost Credimundi SA.NV. (dříve Ducroire | Delcredere SA.NV.) s 66% podílem a jeho vedoucí postavení se odráží ve složení dozorčí rady.


- 16 -

ZPRÁVA O VZTAZÍCH Zpráva o vztazích mezi ovládající a ovládanou osobou a o vztazích mezi ovládanou osobou a ostatními osobami ovládanými stejnou ovládající osobou (dále „propojené osoby“) za období od 1. ledna 2013 do 31. prosince 2013 podle ustanovení § 66a odst. 9 Obchodního zákoníku ve znění pozdějších předpisů A. Identifikační údaje společnosti: Obchodní firma:

KUPEG úvěrová pojišťovna, a.s. (dále „KUPEG“)

Sídlo společnosti:

Praha 4, Na Pankráci 1683/127, PSČ 140 00

Identifikační číslo:

272 45 322

Daňové identifikační číslo:

CZ 272 45 322

Zápis v obchodním rejstříku:

zapsáno v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze oddíl B, vložka 9958

Základní kapitál:

200 000 000,- Kč splaceno: 100 %

Druh akcií:

kmenové

Forma akcií:

na jméno v zaknihované podobě

Identifikační číslo cenných papírů (ISIN):

CZ 0008039641

Jmenovitá hodnota jedné akcie: 1 000 000,- Kč Počet hlasů spojených s akcií:

jeden hlas

Předmět podnikání: 

pojišťovací činnost v rozsahu odvětví č. 13, č. 14 a č. 15 neživotních pojištění dle přílohy č. 1 část B zákona č. 277/2009 Sb., o pojišťovnictví, ve znění pozdějších předpisů (dále jen „zákon o pojišťovnictví“)



činnosti související s pojišťovací činností dle zákona o pojišťovnictví a v rozsahu daném příslušným povolením: o

zprostředkovatelská činnost prováděná v souvislosti s pojišťovací činností,

o

poradenská činnost související s pojišťovací činností,

o

šetření pojistných událostí prováděné samostatnými likvidátory pojistných událostí na základě smlouvy s pojišťovnou.


- 17 -

ZPRÁVA O VZTAZÍCH B. Popis vztahu mezi propojenými osobami: 1. Vztah mezi ovládající osobou a ovládanou osobou: Od 1. ledna 2013 do 31. prosince 2013 byla ovládající osobou, vlastnící 66 % akcií společnosti, společnost Ducroire | Delcredere SA.NV, Belgie. Společnost Ducroire | Delcredere SA.NV, změnila v listopadu 2013 své obchodní jméno na Credimundi SA.NV. (dále jen Credimundi SA.NV.). Zbývající část, 34 % akcií, je ve vlastnictví společnosti Exportní garanční a pojišťovací společnost, a.s. (EGAP), Česká republika. Exportní garanční a pojišťovací společnost, a.s. byla ovládající osobou do 20. 4. 2011. 2. Vztahy mezi jinými propojenými osobami ve vztahu ke KUPEG Mimo osob uvedených v bodu B. 1. není žádná další propojená osoba. Obchodní vztahy: V účetním období 2013 byly se společností Credimundi SA.NV. uzavřeny následující smlouvy platné k 31. prosinci 2013: 

Outsourcing agreement

Všechny výše uvedené smlouvy jsou uzavřeny na základě standardních tržních podmínek. Soudní spory: KUPEG nevedl s žádnou z propojených osob v roce 2013 žádné soudní spory. Prohlášení představenstva: Představenstvo KUPEG prohlašuje, že KUPEG neuzavřel v posledním účetním období s žádnou z ovládajících nebo propojených osob žádné další smlouvy, vyjma smluv zmíněných v této Zprávě, a veškeré vztahy byly uskutečněny v souladu s platnými právními předpisy. Představenstvo dále prohlašuje, že v posledním účetním období žádná z ovládajících osob nevyužila svého vlivu, aby prosadila přijetí opatření nebo uzavření takové smlouvy, z nichž může KUPEG vzniknout majetková újma. Představenstvo KUPEG prohlašuje, že údaje uvedené ve zprávě jsou pravdivé a jsou v ní uvedeny všechny zjistitelné údaje o propojených osobách. V Praze dne 28. února 2014

Michal V e s e l ý předseda představenstva


- 18 -

ZPRÁVA DOZORČÍ RADY Zpráva dozorčí rady KUPEG úvěrové pojišťovny, a.s. (dále jen „KUPEG“) o činnosti dozorčí rady za období od 1. ledna 2013 do 31. prosince 2013 Dozorčí rada v uplynulém období zajišťovala všechny činnosti, které jí náleží dle příslušných ustanovení právních předpisů a stanov společnosti, zejména pak dohlížela na výkon působnosti představenstva společnosti, kontrolovala hospodaření společnosti a také uskutečňování schváleného podnikatelského záměru. V roce 2013 se uskutečnilo 6 zasedání dozorčí rady, dvě z nich formou per rollam. Dozorčí rada v roce 2013 zasedala ve složení: 4 zástupci společnosti Ducroire | Delcredere SA.NV., společnost změnila v listopadu své obchodní jméno na Credimundi SA.NV. 2 zástupci společnosti Exportní garanční a pojišťovací společnost, a.s. Od 14. září 2013 vykonávala dozorčí rada svou činnost v 5členném složení vzhledem k tomu, že ke dni 13. září zaniklo členství v dozorčí radě pan Stefaanu Van Boxstaelovi (zástupce společnosti Ducroire | Delcredere SA.NV. resp. Credimundi SA.NV.). Dozorčí rada přezkoumala a doporučuje valné hromadě: •

aby schválila Zprávu představenstva o podnikatelské činnosti KUPEG za období od 1. ledna 2013 do 31. prosince 2013,

•

aby schválila roční účetní závěrku za období od 1. ledna 2013 do 31. prosince 2013 včetně předloženého návrhu na rozdělení zisku za rok 2013, který je součástí Zprávy představenstva o podnikatelské činnosti,

•

aby přijala informaci dozorčí rady o přezkoumání zprávy o vztazích mezi ovládající a ovládanou osobou a o vztazích mezi ovládanou osobou a ostatními osobami ovládanými stejnou ovládající osobou.

V Praze dne 21. března 2014

Dirk Terweduwe předseda dozorčí rady


- 19 -

SKUTEČNOSTI, KTERÉ NASTALY PO ROZVAHOVÉM DNI Po datu vydání účetní závěrky nedošlo k žádným dalším událostem s významným vlivem na účetní závěrku k 31. prosinci 2013, které by měly být v této výroční zprávě uvedeny.


- 20 -

ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA


- 21 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 KUPEG úvěrová pojišťovna, a.s. Sídlo: Praha 4, Na Pankráci 1683/127, PSČ 140 00 Identifikační číslo: 272 45 322 Předmět podnikání: pojišťovnictví Rozvahový den: 31. prosince 2013 Datum sestavení účetní závěrky: 28. února 2014

Rozvaha k 31. prosinci 2013 31. prosince 2012

31. prosince 2013 (tis. Kč)

Bod Hrubá výše

Úprava

Čistá výše

Čistá výše

AKTIVA Dlouhodobý nehmotný majetek, z toho:

B.

5

16 825

- 9 683

7 142

8 245

16 825

- 9 683

7 142

8 245

505 600

0

505 600

456 557

1. Dluhové cenné papíry – realizovatelné

312 676

0

312 676

122 991

2. Depozita u finančních institucí

192 924

0

192 924

333 566

125 727

- 7 868

117 859

139 652

31 955

- 6 468

25 487

40 278

80 884

0

80 884

77 263

12 888

- 1 400

11 488

22 111

7 569

0

7 569

17 895

47 675

- 15 935

31 740

20 364

22 423

- 15 935

6 488

4 168

25 227

0

25 227

16 177

25

0

25

19

85 715

0

85 715

90 991

a) software Finanční umístění (investice)

C.

E.

Dlužníci

E.I.

Pohledávky z operací přímého pojištění pojistníci

E.II.

Pohledávky z operací zajištění

E.III.

Ostatní pohledávky, z toho: - odložená daňová pohledávka

4

6

14

12

F.

Ostatní aktiva

F.I.

Dlouhodobý hmotný majetek

F.II.

Hotovost na účtech u finančních institucí a v pokladně

F.IV.

Jiná aktiva

G.

Přechodné účty aktiv

G.III.

Ostatní přechodné účty aktiv, z toho:

85 715

0

85 715

90 991

a) dohadné položky aktivní

54 346

0

54 346

44 206

781 542

- 33 486

748 056

715 809

AKTIVA CELKEM


5

7

- 22 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013

(tis. Kč)

Bod

31. prosince 2013

31. prosince 2012

PASIVA A.

Vlastní kapitál

375 145

377 470

A.I.

Základní kapitál

200 000

200 000

A.II.

Emisní ážio

303 143

303 143

A.III.

Ostatní kapitálové fondy

A.IV.

Rezervní fond a ostatní fondy ze zisku

A.V.

Nerozdělený zisk / neuhrazená ztráta minulých účetních období

A.VI.

Zisk nebo ztráta běžného účetního období

C.

Technické rezervy

C.1.

C.2.

8

1 196

1 194

40 000

40 000

- 166 867

- 155 675

- 2 327

- 11 192

123 640

109 616

Rezerva na nezasloužené pojistné:

12 408

12 496

a) hrubá výše

35 262

38 326

b) podíl zajistitelů (-)

- 22 854

- 25 830

Rezerva na pojistná plnění:

106 581

96 724

a) hrubá výše

847 040

816 178

9

b) podíl zajistitelů (-) C.3.

- 740 459

- 719 454

Rezerva na prémie a slevy

1 290

139

a) hrubá výše

3 223

348

- 1 933

-209

3 361

257

609

887

609

887

83 866

67 700

83 866

67 700

84 112

85 513

1 209

868

73 115

75 584

9 788

9 061

b) podíl zajistitelů (-) C.4.

Vyrovnávací rezerva - hrubá výše

E.

Rezervy

E.1.

Ostatní rezervy

F.

Depozita při pasivním zajištění

F.1.

Závazky ze složených deposit

G.

Věřitelé

G.I.

Závazky z operací přímého pojištění

G.II.

Závazky z operací zajištění

G.III.

Ostatní závazky, z toho:

H.

Přechodné účty pasiv

H.I. H.II.

10

14

11

11, 14

- závazky daňové, ze sociálního zabezpečení a zdravotního pojištění

2 150

1 950

80 684

74 623

Výdaje příštích období a výnosy příštích období

11 482

20 366

Ostatní přechodné účty pasiv (dohadné účty pasiv)

69 202

54 257

748 056

715 809

PASIVA CELKEM


13

- 23 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Výkaz zisku a ztráty za rok končící 31. prosince 2013 2013

(tis. Kč)

8 9

TECHNICKÝ ÚČET K NEŽIVOTNÍMU POJIŠTĚNÍ Zasloužené pojistné, očištěné od zajištění: a) předepsané hrubé pojistné b) pojistné postoupené zajistitelům (-) Mezisoučet c) změna stavu hrubé výše rezervy na nezasloužené pojistné (+/-) d) změna stavu rezervy na nezasloužené pojistné, podíl zajistitelů (+/-) Mezisoučet Výsledek Převedené výnosy z finančního umístění (investic) z Netechnického účtu Ostatní technické výnosy, očištěné od zajištění Náklady na pojistná plnění, očištěné od zajištění: a) náklady na pojistná plnění: aa) hrubá výše ab) podíl zajistitelů (-) Mezisoučet b) změna stavu rezervy na pojistná plnění (+/-): ba) hrubá výše bb) podíl zajistitelů (-) Mezisoučet Výsledek Změn stavu ostatních technických rezerv očištěné od zajištění Prémie a slevy, očištěné od zajištění Čistá výše provozních nákladů: a) pořizovací náklady na pojistné smlouvy b) správní režie c) provize od zajistitelů a podíly na ziscích (-) Výsledek Ostatní technické náklady, očištěné od zajištění Změna stavu vyrovnávací rezervy (+/-)

10

Výsledek Technického účtu k neživotnímu pojištění

I. 1

2 3 4

5 6 7

III. NETECHNICKÝ ÚČET 1 Výsledek Technického účtu k neživotnímu pojištění 2 Výnosy z finančního umístění (investic): a) výnosy z ostatního finančního umístění (investic) Mezisoučet b) změny hodnoty finančního umístění (investic) Mezisoučet Výsledek 3 Náklady na finanční umístění (investice): a) náklady na správu finančního umístění (investic), včetně úroků b) změny hodnoty finančního umístění (investic) Výsledek Převod výnosů z finančního umístění (investic) 4 na Technický účet k neživotnímu pojištění 5 Ostatní výnosy 6 Ostatní náklady 7 Daň z příjmů z běžné činnosti 8 Zisk nebo ztráta z běžné činnosti po zdanění 9 Ostatní daně neuvedené v předcházejících položkách 10

Zisk nebo ztráta za účetní období


Bod

15 14

Základna

Mezisoučet

2012 Výsledek

370 039 - 230 358

Základna

139 681

118 775 63

-2 976

2 919 88

2 982 139 769

121 757

1 915

3 928

61 591

55 516

230 584 - 139 555

292 529 -155 121 91 029

137 408

30 863 - 21 005

579 526 - 594 106 9 858

15 15 14

- 14 580 100 887

122 828

1 150

139

3 729

1 232

61 949 86 660 - 64 757

65 969 81 586 -59 745 83 852 7 647 3 104

87 810 3 829 - 21 178

2 906

- 13 459

2 906

- 13 459

2 236

5 022 2 236

5 022

656

2 142 656

2 142 2 892

64

7 164 57

913

12

Výsledek

370 545 - 251 770

3 064

15 14

Mezisoučet

191 977

248

- 1 915

- 3 928

10 301 5 095 10 326 - 2 214 113

5 418 5 885 239 - 11 177 15

- 2 327

- 11 192

- 24 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Přehled o změnách vlastního kapitálu za rok končící 31. prosince 2013

(tis. Kč)

Zůstatek k 1. lednu 2012 Čistá ztráta za účetní období Zůstatek k 31. prosinci 2012

Čistá ztráta za účetní období Zůstatek k 31. prosinci 2013


Základní kapitál

Emisní ážio

Zákonný rezervní fond

Sociální fond

Neuhrazená ztráta

Celkem

200 000

303 143

40 000

1 194

- 155 675 388 662

0

0

0

0

- 11 192 - 11 192

200 000

303 143

40 000

1 194

- 166 867

377 470

0

0

0

2

- 2 327

- 2 325

200 000

303 143

40 000

1 196

- 169 194

375 145

- 25 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 1. Všeobecné informace KUPEG úvěrová pojišťovna, a.s. (dále jen „Společnost“) vznikla zápisem do obchodního rejstříku dne 24. června 2005. Sídlo Společnosti je v Praze 4, Na Pankráci 1683/127, PSČ 140 00. Společnost je registrována v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 9958 pod identifikačním číslem 272 45 322. Většinovým akcionářem Společnosti s podílem 66% je Credimundi (dříve Ducroire – Delcredere SA. N.V.). Menšinový podíl 34% drží ve Společnosti Exportní garanční a pojišťovací společnost, a. s. (dále jen „EGAP“) vlastněná Českou republikou. Konečnou mateřskou společností je Delcredere Ducroire (dříve Office national du ducroire), která má sídlo v Belgii a je vlastněna Belgickým královstvím. Předmětem činnosti Společnosti je pojišťovací činnost podle § 7 odst. 3 zákona č. 363/1999 Sb., o pojišťovnictví, který byl s účinností od 1. ledna 2010 nahrazen zákonem 277/2009 Sb., v rozsahu pojistných odvětví 13, 14 a 15 neživotních pojištění uvedených v části B přílohy č. 1 zmíněného zákona. Výše zmíněný zákon definuje tato pojistná odvětví následovně: Odvětví 13 – všeobecné pojištění odpovědnosti za škodu jinou než uvedenou v odvětvích 10 až 12. Odvětví 14 – pojištění úvěru. Odvětví 15 – pojištění záruky (kauce). Povolení k provozování pojišťovací činnosti v rozsahu odvětví 14 získala Společnost od Ministerstva financí dne 18. dubna 2005. Povolení k rozšíření pojišťovacích činností o odvětví 13 a 15 bylo uděleno Českou národní bankou dne 10. prosince 2008. Předmět činnosti Společnosti dále zahrnuje následující činnosti související s pojišťovací činností: zprostředkovatelskou činnost prováděnou v souvislosti s pojišťovací činností, poradenskou činnost související s pojišťovací činností, šetření pojistných událostí prováděné samostatnými likvidátory pojistných událostí na základě smlouvy s pojišťovnou. Jménem Společnosti jedná a Společnost zavazuje statutární orgán, kterým je představenstvo. Za představenstvo jedná navenek jménem Společnosti a podepisuje předseda představenstva samostatně nebo dva členové představenstva společně. Podepisování jménem Společnosti se děje tak, že k obchodní firmě Společnosti připojí svůj podpis člen nebo členové představenstva v souladu s výše uvedeným. Předseda představenstva může zmocnit vybrané pracovníky Společnosti k jednání a zastupování Společnosti ve specifických případech. Zmocnění musí být písemné a úředně ověřené.


- 26 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Společnost se podle svého organizačního řádu člení na devět útvarů: útvar generálního ředitele, útvar marketingu, útvar právní a compliance, útvar IT, útvar obchodní, útvar garančního pojištění, útvar finanční, útvar risk underwritingu a útvar likvidace a vymáhání. Dne 6. prosince 2012 Společnost založila organizační složku na Slovensku KUPEG, úvěrová pojišťovna, a.s., pobočka poisťovne z iného členského štátu, Pribinova 4, 811 09, Bratislava, IČO 47 243 953, zapsaná v obchodním rejstříku okresního soudu Bratislava I, oddíl Po, vložka 2160/B. Pobočka zahájila svou aktivní obchodní činnost od 1. ledna 2013, kdy na ni byla převedena část pojistného kmene Společnosti obsahující smlouvy se slovenskými klienty. V listopadu 2013 došlo k přejmenování většinového akcionáře Společnosti a konečné mateřské společnosti na aktuálně platné názvy – Credimundi, resp. Delcredere Ducroire.

2. Účetní postupy 2.1.

Základní zásady zpracování účetní závěrky

Účetní závěrka je sestavována na principu historických pořizovacích cen, který je modifikován přeceněním finančního umístění a technických rezerv na reálnou hodnotu (ve smyslu definice zákona o pojišťovnictví). Účetnictví je vedeno v souladu se zákonem o účetnictví, vyhláškou vydanou Ministerstvem financí České republiky a českými účetními standardy pro pojišťovny. Částky v účetní závěrce a v příloze jsou zaokrouhleny na tisíce českých korun (tis. Kč), neníli uvedeno jinak.

2.2.

Finanční umístění

Společnost klasifikuje jako finanční umístění:  

Investice do cenných papírů. Depozita u finančních institucí.

2.2.1. Investice do cenných papírů Cenné papíry jsou při pořízení oceněny pořizovací cenou. Součástí pořizovací ceny jsou i přímé náklady související s pořízením (např. poplatky a provize makléřům, poradcům nebo burzám). Cenné papíry jsou účtovány k datu vypořádání. Veškeré cenné papíry jsou k rozvahovému dni přeceňovány na reálnou hodnotu. Reálná hodnota cenného papíru je stanovena jako tržní bid cena kótovaná příslušnou burzou cenných papírů nebo jiným aktivním veřejným trhem.


- 27 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Společnost rozdělila své dluhové cenné papíry do portfolia realizovatelných dluhových cenných papírů.

Realizovatelné dluhové cenné papíry nejsou ani cennými papíry oceňovanými reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů ani cennými papíry drženými do splatnosti. Zahrnují zejména dluhové cenné papíry držené pro účely řízení likvidity. Změny v jejich reálné hodnotě se vykazují ve výkazu zisku a ztráty. 2.2.2. Depozita u finančních institucí Depozita u finančních institucí se k rozvahovému dni oceňují reálnou hodnotou, která se za běžných podmínek přibližně rovná naběhlé hodnotě. Změny reálné hodnoty depozit u finančních institucí se vykazují ve výkazu zisku a ztráty.

2.3.

Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek

Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek jiný než pozemky a stavby je prvotně oceněn pořizovací cenou, která zahrnuje náklady vynaložené na uvedení majetku do současného stavu a místa, sníženými v případě odpisovaného hmotného a nehmotného dlouhodobého majetku o oprávky. Za drobný majetek je považován majetek s jednotkovou cenou nižší než 6 250 Kč (do 2011 nižší než 40 tis. Kč) a je odepsán do nákladů při spotřebě. Jsou uplatňovány tyto doby odepisování v letech: Dlouhodobý majetek

Metoda

Odpisová doba v letech

Software

(rovnoměrně)

4-5

Výpočetní technika

(rovnoměrně, zrychleně)

3-5

Stroje, přístroje


3-6

Osobní automobily


4-5

Inventář

(rovnoměrně)

5

V případě, že zůstatková hodnota dlouhodobého hmotného nebo nehmotného majetku přesahuje jeho odhadovanou užitnou hodnotu, je k takovému majetku vytvořena opravná položka.


- 28 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Náklady na opravy a udržování dlouhodobého hmotného nebo nehmotného majetku se účtují přímo do nákladů. Technické zhodnocení jednotlivé majetkové položky překračující 40 000 Kč (60 000 Kč u nehmotného majetku) ročně je aktivováno.

2.4.

Pohledávky

Pohledávky z neinkasovaného pojistného a ostatní pohledávky jsou v nominální hodnotě snížené o opravnou položku k pohledávkám po splatnosti.

vykázány

Výnosy vzniklé z postoupení pohledávek, které byly na Společnost postoupeny v souvislosti se škodní událostí, se oceňují tržní hodnotou a vykazují se v Ostatních výnosech v netechnickém účtu proti Ostatním pohledávkám. Vymožené pohledávky z titulu práva na náhradu škody se vykazují jako snížení Nákladů na pojistná plnění v rámci technického účtu neživotního pojištění. Tvorba resp. rozpuštění opravných položek k pohledávkám po splatnosti jednoznačně souvisejících s pojišťovací činností se vykazuje mezi ostatními technickými náklady resp. výnosy. Tvorba resp. rozpuštění těchto opravných položek ani odpis pohledávek neovlivňují hrubé předepsané pojistné. Tvorba resp. rozpuštění opravných položek k pohledávkám po splatnosti, které nesouvisejí jednoznačně s pojišťovací činností, se vykazuje mezi ostatními netechnickými náklady resp. výnosy.

2.5.

Cizí měny

Transakce prováděné v cizích měnách jsou přepočteny a zaúčtovány devizovým kurzem platným v den transakce. Finanční aktiva a pasiva uváděná v cizích měnách jsou přepočtena na české koruny devizovým kurzem zveřejněným Českou národní bankou („ČNB“) k rozvahovému dni. Veškeré realizované a nerealizované kurzové zisky a ztráty jsou zachyceny ve výkazu zisku a ztráty. U majetku a závazků oceňovaných k rozvahovému dni reálnou hodnotou je kurzový rozdíl součástí reálné hodnoty a samostatně se o něm neúčtuje.

2.6.

Technické rezervy

Účty technických rezerv zahrnují částky převzatých závazků z titulu platných pojistných smluv a jejich účelem je zabezpečit krytí závazků vznikajících z pojistných smluv. Technické rezervy jsou oceňovány reálnou hodnotou v návaznosti na požadavky českých předpisů, jak je popsáno níže.


- 29 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Společnost vytvářela následující technické rezervy: 2.6.1. Rezerva na nezasloužené pojistné Rezerva na nezasloužené pojistné se vytváří podle jednotlivých smluv neživotního pojištění, a to z části předepsaného pojistného, která se vztahuje k následujícím účetním obdobím. 2.6.2. Rezerva na prémie a slevy Rezerva na prémie a slevy se vytváří v souladu s podmínkami jednotlivých pojistných smluv a na základě průběhu škodovosti dané smlouvy za dané období. 2.6.3. Rezerva na pojistná plnění Rezerva na pojistná plnění je krátkodobá, a proto není diskontována na současnou hodnotu a je určena ke krytí závazků z pojistných událostí:  

v běžném účetním období vzniklých, hlášených, ale v tomto období nezlikvidovaných (RBNS); v běžném účetním období vzniklých, ale v tomto období nehlášených (IBNR).

Částka RBNS rezervy se stanoví jako souhrn odhadů nákladů na pojistná plnění. Rezerva na pojistná plnění se snižuje o regresy, které byly nebo budou uplatněny vůči dlužníkům. Výše těchto regresů je odhadována na základě aktuálního poměru minulých vymožených a vyplacených plnění. Rezerva na pojistná plnění se navyšuje o očekávané náklady související s likvidací těchto pojistných událostí. Ty jsou odhadnuty na základě dlouhodobé zkušenosti Společnosti jako podíl na této rezervě. Hodnota IBNR rezervy se vypočítává s pomocí pojistně-matematických a statistických metod. Výše IBNR rezervy je ponížena o očekávanou hodnotu souvisejících regresů. 2.6.4. Vyrovnávací rezerva Vyrovnávací rezerva pokrývá riziko nepředvídatelných událostí, které nebyly zohledněny v rezervě na pojistná plnění, a riziko pojistných událostí mimořádné povahy. Výše rezervy se stanoví v návaznosti na platné české pojistné předpisy.

2.7.

Předepsané hrubé pojistné

Předepsané hrubé pojistné zahrnuje veškeré částky splatné podle pojistných smluv během účetního období nezávisle na skutečnosti, zda se tyto částky vztahují zcela nebo zčásti k pozdějším účetním obdobím a převádějí-li tyto pojistné smlouvy významné pojistné riziko protistrany (pojištěného) na pojistitele tím, že souhlasí s kompenzací pojištěného, pokud by jej v budoucnosti negativně ovlivnila určitá konkrétní nejistá událost.


- 30 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013

Počínaje rokem 2013 Společnost vykazuje prémie a slevy poskytnuté klientům za pozitivní škodní průběh samostatně v řádku prémie a slevy, očištěné od zajištění. V předchozích letech byly prémie a slevy poskytnuté klientům za pozitivní škodní průběh vykázány v rámci hrubého předepsaného pojistného. V účetní závěrce za rok končící 31. prosince 2013 byly v návaznosti na tuto změnu upraveny srovnatelné informace za předcházející účetní období.

2.8.

Náklady na pojistná plnění

Náklady na pojistná plnění se účtují v okamžiku likvidace pojistné události a uznání (stanovení) výše plnění. Tyto náklady zahrnují i náklady Společnosti spojené s likvidací pojistných událostí. Náklady na pojistná plnění se snižují o regresy a jiné obdobné nároky Společnosti. Výše těchto regresů je vykázána ve výši očekávaných plnění od dlužníků. Tyto regresy jsou účtovány proti Dohadným účtům aktivním. Podíl zajistitele na očekávaných plněních je zachycen na Dohadných účtech pasivních. Odhad budoucích nákladů spojených s realizací regresů z již vyplacených pojistných plnění je účtován proti Dohadným účtům pasivním. Podíl zajistitele na těchto nákladech je účtován proti Dohadným účtům aktivním.

2.9.

Rozdělení výnosů a nákladů mezi technické účty a netechnický účet

Náklady a výnosy se účtují v návaznosti na to, zda souvisí či nesouvisí s pojišťovací činností. Veškeré náklady a výnosy jednoznačně související s pojišťovací činností se účtují na příslušné technické účty. Všechny ostatní náklady a výnosy se vykazují na netechnickém účtu a následně se alokují podle interně stanoveného klíče na účet správní režie nebo ostatních technických nákladů.

2.10. Náklady na zaměstnance, penzijní připojištění a sociální fond Náklady na zaměstnance jsou součástí správních nákladů. Společnost přispívá svým zaměstnancům na penzijní připojištění do příspěvkově definovaných penzijních fondů a na životní pojištění nebo stavební spoření. Tyto příspěvky jsou účtovány přímo do nákladů. K financování státního důchodového pojištění hradí Společnost do státního rozpočtu.

pravidelné odvody

Společnost vytváří sociální fond na krytí sociálních potřeb zaměstnanců. V souladu s účetními předpisy platnými v České republice není příděl do sociálního fondu vykázán ve výkazu zisku a ztráty, ale jako rozdělení zisku. Čerpání sociálního fondu rovněž není vykázáno ve výkazu zisku a ztráty, ale jako snížení fondu. Sociální fond tvoří součást vlastního kapitálu a není vykázán jako závazek.


- 31 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 2.11. Pasivní zajištění Zajistná aktiva odpovídající podílu zajistitele na zůstatkové hodnotě technických rezerv krytých předmětnými existujícími zajistnými smlouvami snižují hrubou výši technických rezerv. Pohledávky a závazky ze zajištění se vykazují v pořizovací hodnotě. Změny zajistných aktiv, podílu zajistitele na pojistných plněních, zajistné provize a zajistné se ve výkazu zisku a ztráty uvádějí samostatně od odpovídajících hrubých hodnot. Výnosy ze zajistných provizí se časově nerozlišují. Společnost pravidelně zjišťuje potenciální snížení hodnoty pohledávek ze zajištění a zajistných aktiv vztahujících se k technickým rezervám. V případě, že jejich účetní hodnota přesahuje odhadovanou užitnou hodnotu, je tento rozdíl zachycen ve výkazu zisku a ztráty.

2.12. Odložená daň Odložená daň se vykazuje u všech přechodných rozdílů mezi zůstatkovou hodnotou aktiva nebo závazku v rozvaze a jejich daňovou hodnotou s použitím závazkové metody. Odložená daňová pohledávka je zachycena ve výši, kterou bude pravděpodobně možno realizovat proti očekávaným zdanitelným ziskům v budoucnosti. Pro výpočet odložené daně se používá schválená daňová sazba pro období, v němž Společnost očekává její realizaci.

2.13. Transakce se spřízněnými stranami Spřízněnými stranami Společnosti se rozumí: akcionáři, kteří přímo nebo nepřímo mohou uplatňovat podstatný nebo rozhodující vliv u Společnosti, a společnosti, kde tito akcionáři mají rozhodující vliv; členové statutárních, dozorčích a řídících orgánů Společnosti, nebo její mateřské společnosti a osoby blízké těmto osobám, včetně podniků, kde tito členové a osoby mají podstatný nebo rozhodující vliv. Významné transakce, zůstatky a metody stanovení cen transakcí se spřízněnými stranami jsou uvedeny v bodě 16.


- 32 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 2.14. Následné události Dopad událostí, které nastaly mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky, je zachycen v účetních výkazech v případě, že tyto události poskytly doplňující informace o skutečnostech, které existovaly k rozvahovému dni. V případě, že mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky došlo k významným událostem zohledňujícím skutečnosti, které nastaly po rozvahovém dni, jsou důsledky těchto událostí popsány v příloze účetní závěrky, ale nejsou zachyceny v účetních výkazech.

3. Řízení rizik Finanční pozice a provozní výsledek Společnosti jsou ovlivněny řadou klíčových rizik, jmenovitě pojistným rizikem, finančním rizikem, rizikem nesplnění regulačních opatření a provozním rizikem, kterým Společnost čelí pomocí nastavených vnitřních procedur a postupů popsaných níže. Provozní rizika jsou dána charakterem podnikání, včetně rizika přímých a nepřímých ztrát plynoucích z neadekvátních vnitřních a vnějších procesů, selhání zaměstnanců a systémů nebo z vnějších událostí. Každé z těchto rizik může nepříznivě ovlivnit hospodářský výsledek Společnosti. Z charakteru podnikání vyplývá velký počet komplexních transakcí, které je třeba provést nebo zpracovat pro četné a diverzifikované produkty. Nad těmito procesy a příslušnými systémy existují adekvátní kontroly pro řízení existujících provozních rizik. Kontrolní procedury a systémy ustavené Společností však mohou poskytnout pouze rozumně vysokou a nikoliv absolutní jistotu, že nedošlo nebo nedojde k významné chybě nebo ztrátám.

3.1.

Strategie užívání finančních nástrojů

Charakter podnikání Společnosti zahrnuje řízenou akceptaci rizik z upsaných pojistných smluv, které zahrnují finanční garance a potenciální závazky. Za účelem omezení rizik nesplnění zmíněných záruk a potenciálních závazků nakupuje Společnost finanční nástroje, které přibližně odpovídají očekávaným plněním z pojistných smluv, jejich charakteru a načasování. Struktura investičního portfolia se řídí charakterem pojistných závazků, očekávanou výnosností každé skupiny aktiv a disponibilním kapitálem sloužícím k zachycení cenových pohybů každé skupiny aktiv. Vedle pojistného rizika z upsaných pojistných smluv je Společnost vystavena četným rizikovým faktorům zahrnujícím tržní riziko, úvěrové riziko, měnové riziko, úrokové riziko a riziko likvidity, která jsou podrobněji popsána dále.


- 33 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 3.2.

Tržní riziko

Společnost je vystavena tržnímu riziku. Tržní riziko vzniká z otevřených pozic v úrokových sazbách, měnách a akciových produktech, které podléhají všeobecným i specifickým pohybům na trhu. Představenstvo stanovuje strategii pro složení portfolia a limity akceptovatelného rizika, které jsou denně monitorovány. Investiční limity se stanovují pro jednotlivé druhy finančních investic.

3.3.

Úvěrové riziko

Společnost je vystavena úvěrovému riziku, které vyplývá z neschopnosti protistrany uhradit splatné částky v plné výši. Pojištění se upisuje rovněž pomocí zprostředkovatelů. Společnost jednou ročně vyhodnocuje dostupné finanční a jiné informace o těchto zprostředkovatelích, aby omezila část úvěrového rizika připadajícího z jejich zapojení. K řízení pojistného rizika Společnost využívá zajištění. Tím se však Společnost nezbavuje odpovědnosti prvotního pojistitele, a pokud by zajistitel nevyplatil pojistné plnění z jakéhokoliv důvodu, musí tak učinit sama Společnost. Společnost na roční bázi zjišťuje úvěrové hodnocení zajistitelů a před podpisem zajistných smluv proto zjišťuje jejich finanční sílu.

3.4.

Měnové riziko

Společnost je vystavena měnovému riziku z titulu pojistných smluv pojišťujících rizika denominovaná v zahraničních měnách. Tvorba rezerv na takovéto pojistné události probíhá v českých korunách. Výplata pojistného plnění probíhá v zahraniční měně ve skutečné výši nahlášené škody. Aktiva a pasiva Společnosti jsou převážně v domácí měně.

3.5.

Úrokové riziko

Finanční situace a peněžní toky Společnosti jsou vystaveny riziku dopadu výkyvů aktuálních tržních úrokových sazeb. Při tvorbě portfolia cenných papírů, jejichž hodnota se mění především s vývojem technických rezerv, se v případě změny úrokové sazby vyhodnocuje požadovaná likvidita a finanční pozice Společnosti na základě analýzy budoucích peněžních toků.

3.6.

Riziko likvidity

Společnost je vystavena každodennímu čerpání svých dostupných peněžních zdrojů na pojistná plnění, ukončené pojistky a odbytné. Riziko likvidity je riziko, že úhradu závazků nelze provést včasným způsobem za vynaložení přiměřených nákladů.


- 34 -


Pojistné riziko

Pojistné riziko představuje míru pravděpodobnosti vzniku pojistného nebezpečí, kde pojistným nebezpečím se rozumí možná příčina vzniku pojistné události. Pojistné riziko zahrnuje následující rizika:   

riziko výskytu – pravděpodobnost, že se počet pojistných událostí bude lišit od původního očekávání; riziko přesnosti odhadu – pravděpodobnost, že se výše pojistného plnění bude lišit od původního očekávání; riziko vývoje/ načasování – pravděpodobnost, že dojde ke změnám ve výši závazku pojistitele až ke konci sjednané doby pojištění.

Společnost řídí pojistné riziko:   

jeho omezením využitím zajištění; detailním řízením aktiv a pasiv pro sladění očekávaného škodního průběhu se splatností aktiv; použitím sofistikovaných manažerských informačních systémů, které v každém okamžiku poskytují aktualizovaná, spolehlivá data pro posouzení aktuální výše rizik, jimž je Společnost vystavena v libovolném okamžiku.

3.8.

Riziko nesplnění regulačních opatření, fiskální riziko a solventnost

Splnění požadavků českých regulačních opatření monitoruje Společnost prostřednictvím pověřených osob. Jejich zprávy o plnění těchto opatření se předkládají představenstvu. Riziko nesplnění požadavků regulačních opatření zahrnuje rovněž možnost, že by transakce nemusely být za stávajících právních předpisů právně vymahatelné. Dále zahrnuje odškodnění a pokuty, a rovněž možnost, že by změny předpisů mohly negativně ovlivnit postavení Společnosti. Společnost se snaží minimalizovat toto riziko řádným schvalováním transakcí a posouzením nových nebo neobvyklých transakcí právními experty. Regulátor stanovil v zájmu pojistníků požadovanou (minimální) míru solventnosti s účelem zaručit schopnost Společnosti uhradit své budoucí pojistně technické závazky. Disponibilní míra solventnosti charakterizuje přebytek hodnoty aktiv pojistitele nad jeho závazky, přičemž každá položka kalkulace se stanoví v souladu s platnými pravidly. Disponibilní míra solventnosti musí být udržována na požadované úrovni během celého roku.


- 35 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 4. Finanční umístění 4.1.

Jiná finanční umístění

4.1.1. Realizovatelné dluhové cenné papíry v reálné hodnotě (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Státní pokladniční poukázky obchodované na trhu krátkodobých dluhopisů

289 782

99 651

Státní dluhopisy České republiky s pevným kupónem

22 894

23 340

Celkem

312 676

122 991

Pořizovací cena realizovatelných dluhových cenných papírů k 31. prosinci 2013 byla 310 591 tis. Kč (2012: 120 496 tis. Kč).

4.1.2. Depozita u finančních institucí (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Tuzemské banky

192 924

333 566

Reálná hodnota celkem

192 924

333 566

Depozita u finančních institucí

5. Dlouhodobý nehmotný a hmotný majetek 5.1.

Dlouhodobý nehmotný majetek

(tis. Kč)

1. ledna 2012

Přírůstky

31. prosince 2012

Úbytky

Přírůstky

Úbytky

31. prosince 2013

Pořizovací cena Software

7 358

8 368

0

15 726

905

0

16 631

729

7 639

- 8 368

0

1 099

- 905

194

8 087

16 007

- 8 368

15 726

2 004

- 905

16 825

Software

6 118

1 363

0

7 481

2 202

0

9 683

Oprávky celkem

6 118

1 363

0

7 481

2 202

0

9 683

Zůstatková hodnota

1 969

Pořízení dlouhodobého nehmotného majetku Pořizovací cena celkem Oprávky


8 245

7 142

- 36 -


Dlouhodobý hmotný majetek 1. ledna 2012

Přírůstky

Úbytky

31. prosince 2012

11 613

1 481

-865

12 229

4 879

627

-452

5 054

0

3 162

-2 368

794

1 759

259

0

18 251

5 529

Přístroje, zařízení

9 665

Dopravní prostředky

3 858

(tis. Kč)

Úbytky

31. prosince 2013

363

0

12 592

3 742

- 2 336

6 460

4 664

- 5 458

0

2 018

1 353

0

3 371

-3 685

20 095

10 122

- 7 794

22 423

1 779

-865

10 579

951

0

11 530

651

- 452

4 057

958

- 2 336

2 679

915

376

0

1 291

435

0

1 726

14 438

2 806

- 1317

15 927

2 344

- 2 336

15 935

Přírůstky

Pořizovací cena Přístroje, zařízení Dopravní prostředky Pořízení dlouhodobého hmotného majetku Inventář Pořizovací cena celkem Oprávky

Inventář Oprávky celkem Zůstatková hodnota


3 813

4 168

6 488

- 37 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 6. Dlužníci 31. prosince 2013 Pohledávky za pojistníky

(tis. Kč)


Ostatní pohledávky

Celkem

Do splatnosti

14 798

80 884

11 526

107 208

Po splatnosti

17 157

0

1 362

18 519

Celkem

31 955

80 884

12 888

125 727

Opravná položka

-6 468

0

-1 400

-7 868

Čistá výše pohledávek

25 487

80 884

11 488

117 859

31. prosince 2012 Pohledávky za pojistníky

(tis. Kč)



Celkem

Do splatnosti

29 529

77 263

22 149

128 941

Po splatnosti

19 171

0

1 435

20 606

Celkem

48 700

77 263

23 584

149 547

Opravná položka

- 8 422

0

- 1 473

- 9 895

Čistá výše pohledávek

40 278

77 263

22 111

139 652

Nezaplacené pohledávky nejsou zajištěny. Pohledávky za spřízněnými osobami jsou uvedeny v bodě 16. Na Společnost mohou být převáděny pojištěné pohledávky týkající se jejích pojistných produktů. V roce 2013 činila celková nominální hodnota pohledávek postoupených Společnosti od pojistníků z titulu škodní události 2 196 tis. Kč (2012: 13 017 tis. Kč). Součástí aktiv Společnosti se stala pouze jejich reprodukční cena, která k 31. prosinci 2013 činila 0 Kč (31. prosince 2012: 0 Kč). Vymožené částky z převedených a prodaných pohledávek v roce 2013 činily 0 Kč (2012: 332 tis. Kč). Změny opravné položky k pochybným pohledávkám lze analyzovat takto: (tis. Kč)

2013

Počáteční zůstatek k 1. Lednu

9 895

Tvorba opravné položky Rozpuštění opravné položky Použití na odpis Konečný zůstatek k 31. Prosinci


2012 10 445

4 326 - 2 200

3 048 - 404

- 4 153

- 3 194

7 868

9 895

- 38 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 7. Přechodné účty aktiv (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Očekávané plnění z regresů v brutto výši

25 052

32 440

Dohad předepsaného pojistného

21 814

8 153

Příjmy příštích období z pojistných smluv

23 634

36 745

Dohad provize od zajistitele

2 633

5 143

Provize od zajistitele z dohadnutého pojistného

3 926

1 468

Předem placené obchodní informace, komunikační a další služby, členské příspěvky

5 103

4 873

Podíl zajistitele na vícenákladech

1 124

1 478

Ostatní

2 429

691

Celkem

85 715

90 991

8. Vlastní kapitál 8.1.

Schválené a vydané akcie

Kmenové akcie v nominální hodnotě 1 mil. Kč, plně splacené

8.2.

Počet (ks)


Počet (ks)


200

200 000

200

200 000

Základní kapitál

Základní kapitál je tvořen peněžitými vklady ve výši 160 000 tis. Kč a hodnotou nepeněžitého vkladu ve výši 40 000 tis. Kč. Akcie Společnosti znějí na jméno a jsou v zaknihované podobě a veřejně neobchodovatelné.

8.3.

Emisní ážio

Emisní ážio v původní výši 418 706 tis. Kč vzniklo v souvislosti se vkladem části podniku EGAP k 1. říjnu 2005. Na základě rozhodnutí Valné hromady ze dne 26. června 2009 byla jeho část ve výši 115 563 tis. Kč použita na úhradu ztrát z let 2006 až 2008 a jeho hodnota k 31. prosinci 2009 klesla na 303 143 tis. Kč. To je i hodnota emisního ážia k 31. prosinci 2013 a 2012.


- 39 -


Zákonný rezervní fond

Zákonný rezervní fond lze použít výhradně k úhradě ztrát. V souladu s příslušnými ustanoveními obchodního zákoníku Společnost vytváří zákonný rezervní fond ve výši 5 % z čistého zisku ročně, dokud výše tohoto fondu nedosáhne 20 % základního kapitálu. Zákonný rezervní fond dosáhl 20% základního kapitálu a je ve výši 40 000 tis. Kč.

8.5.

Ostatní kapitálové fondy

Ostatní kapitálové fondy Společnosti jsou tvořeny výhradně sociálním fondem, který se vytváří pouze ze zisku po zdanění. V roce 2013 fond nebyl čerpán a byl využit pouze ke krytí bezúročných zaměstnaneckých půjček maximálně do výše 100 tis. Kč. Souhrnná výše těchto půjček nesmí přesáhnout výši sociálního fondu. Součástí sociálního fondu Společnosti je i část fondu tvořená slovenskou pobočkou. S ohledem na to, že ve Slovenské republice je podle zákona č. 152/1994 Z.z., o sociálnom fonde, tvorba tohoto fondu pro zaměstnavatele povinná, byl v rámci slovenské pobočky tvořen sociální fond ve prospěch sociálních nákladů. V důsledku toho je celková hodnota sociálního fondu Společnosti k 31. prosinci 2013 ve výši 1 196 tis. Kč (31. prosince 2012: 1 194 tis. Kč).

8.6.

Ztráta po zdanění

Ztrátu ve výši 2 327 tis. Kč za rok 2013 navrhuje vedení Společnosti převést na účet neuhrazené ztráty minulých účetních období.

9. Technické rezervy K 31. prosinci 2013: (tis. Kč) Rezerva na nezasloužené pojistné

Podíl zajistitele

Rezerva brutto

Rezerva netto

35 262

- 22 854

12 408

Rezerva na pojistná plnění

847 040

- 740 459

106 581


3 223

- 1 933

1 290

Vyrovnávací rezerva

3 361

0

3 361

888 886

- 765 246

123 640

Rezerva brutto

Podíl zajistitele

Rezerva netto

Celkem K 31. prosinci 2012: (tis. Kč) Rezerva na nezasloužené pojistné

38 326

- 25 830

12 496


816 178

- 719 454

96 724


348

- 209

139


257

0

257

855 109

- 745 493

109 616

Celkem


- 40 -



(tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Hrubá výše rezervy na pojistné události hlášené, ale neuhrazené (RBNS)

815 294

153 839

Hrubá výše rezervy na pojistné události nastalé, ale dosud nenahlášené (IBNR)

31 746

662 339

Rezerva na pojistná plnění celkem

847 040

816 178

Rezervy RBNS a IBNR obsahují i rozdělenou rezervu na budoucí náklady spojené s likvidací pojistných událostí a očekávané regresy. V rámci rezervy RBNS k 31. prosinci 2013 je i rezerva na jeden ojedinělý, ale významný pojistný případ ve výši 644 406 tis. Kč. Tento případ byl k 31. prosinci 2012 součástí IBNR rezervy.

9.2.

Změna stavu hrubé výše rezervy na pojistná plnění

Odhad celkových nákladů na pojistná plnění k 31. prosinci 2013: Pojistná plnění vzniklá v roce (tis. Kč)

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

Celkem

Ke konci účetního období

143 145

229 879

496 980

263 835

288 169

935 506

1 rok později

123 511

363 900

654 733

221 895

261 134

929 568

2 roky později

124 098

441 331

613 382

199 228

233 700

3 roky později

133 228

343 000

594 510

191 483

4 roky později

131 353

342 452

589 111

5 let později

118 571

342 691

6 let později

118 456

Současný odhad nákladů na celková pojistná plnění

118 456

342 691

589 111

191 483

233 700

929 568

286 275

2 691 284

- 118 418

- 338 982

- 585 376

- 190 318

- 232 527

- 249 193

- 135 251

- 1 850 065

Kumulovaná vyplacená pojistná plnění k 31. prosinci 2013

286 275

Rezerva z předcházejících let

1 992

Rezerva na pojistné odvětví 15

0

Rezerva na náklady spojené se zpracováním pojistných událostí

Celková výše rezerv na pojistná plnění


3 829

37

3 709

3 735

1 165

1 173

680 375

151 024

847 040

- 41 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Odhad celkových nákladů na pojistná plnění k 31. prosinci 2012: Pojistná plnění vzniklá v roce (tis. Kč)

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

Ke konci účetního období

168 053

143 145

229 879

496 980

263 835

288 169

935 506

1 rok později

167 186

123 511

363 900

654 733

221 895

261 134

2 roky později

160 729

124 098

441 331

613 382

199 228

3 roky později

158 943

133 228

343 000

594 510

4 roky později

159 789

131 353

342 452

5 let později

159 427

118 571

6 let později

158 509

Současný odhad nákladů na celková pojistná plnění

158 509

118 571

342 452

594 510

199 228

261 134

935 506

2 609 910

- 157 193

- 118 418

- 338 744

- 587 248

- 197 246

- 252 685

- 149 805

- 1 801 339

Kumulovaná vyplacená pojistná plnění k 31. prosinci 2012

Celkem

Rezerva z předcházejících let

4 093

Rezerva na pojistné odvětví 15

0

0

Rezerva na náklady spojené se zpracováním pojistných událostí

Celková výše rezerv na pojistná plnění

3 514

1 316

153

3 708

7 262

1 982

8 449

785 701

816 178

Historická analýza vývoje nákladů na pojistná plnění se provádí pouze pro pojistné odvětví 14 neživotních pojištění. Společnost vytvořila vyrovnávací rezervu ve výši 2 806 tis. Kč pro pojistné odvětví 14 a navýšila vyrovnávací rezervu pro pojistné odvětví 15 o 298 tis. Kč.


- 42 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Změnu stavu hrubé výše technických rezerv lze analyzovat takto: (tis. Kč)

1. ledna 2013

Tvorba

Použití

31. prosince 2013

38 326

16 873

- 19 937

35 262


816 178

939 611

- 908 749

847 040


348

2 578

0

3 223


257

3 440

0

3 361

Celkem

855 109

962 502

- 928 686

888 886

(tis. Kč)

1. ledna 2012

Tvorba

Použití

31. prosince 2012

38 389

18 372

- 18 435

38 326


236 652

982 132

- 402 606

816 178


0

348

0

348

Rezerva na nezasloužené pojistné

Rezerva na nezasloužené pojistné

Vyrovnávací rezerva Celkem

21 435

257

- 21 435

257

296 476

1 001 109

- 442 476

855 109

10. Ostatní rezervy (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Rezerva na nevybranou dovolenou

609

887

Celkem

609

887

Změnu stavu ostatních rezerv lze analyzovat takto: (tis. Kč)


K 1. lednu 2012

586

Tvorba

887

Použití

- 586

K 31. prosinci 2012

887

Tvorba

609

Použití

- 887

K 31. prosinci 2013


609

- 43 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 11. Věřitelé (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Krátkodobé závazky Závazky z operací přímého pojištění

1 209

868

73 115

75 584

Ostatní závazky

9 788

9 061

Věřitelé celkem

84 112

85 513

Závazky při operacích zajištění (bod 14)

Společnost neeviduje žádné závazky po splatnosti z pojistného na sociální zabezpečení, příspěvku na státní politiku zaměstnanosti, veřejného zdravotního pojištění a daňových nedoplatků. Ostatní závazky lze analyzovat takto: (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

880

824

Závazky ze sociálního a zdravotního pojištění

1 270

1 126

Závazky k zaměstnancům ze závislé činnosti

2 451

2 253

Různí věřitelé

5 187

4 858

Celkem

9 788

9 061

2013

2012

Odložený daňový náklad

10 326

239

Daňový náklad celkem

10 326

239

Daňové závazky

Závazky se spřízněnými osobami jsou uvedeny v bodě 16.

12. Daň z příjmů Daň z příjmů ve výkazu zisku a ztráty tvoří: (tis. Kč)


- 44 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Splatná daň byla vypočítána následovně: (tis. Kč)

2013

2012

Zisk / Ztráta před zdaněním

7 998

- 10 953

Výnosy nepodléhající zdanění

-2 262

- 3 105

Daňově neuznatelné náklady

3 591

6 144

-9 327

0

Navýšení daňové ztráty

0

7 914

Daňový základ

0

0

Daň z příjmů

0

0

Uplatnění daňové ztráty let 2009 a 2010

Odložená daňová pohledávka (+) / závazek (-) k 31. prosinci 2013 je vypočtena sazbou daně ve výši 19% (daňová sazba pro rok 2013 a následující roky).


- 45 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Odloženou daňovou pohledávku (+) / závazek (-) lze analyzovat následovně: (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Zrychlené daňové odpisy

- 433

- 233

Odložený daňový závazek celkem

- 433

- 233


116

169

Zákonné sociální a zdravotní pojistné k odměnám

397

301

89

297

Kumulovaná daňová ztráta minulých let

7 401

17 361

Odložená daňová pohledávka celkem

8 003

18 128

Čistá odložená daňová pohledávka

7 569

17 895

Odložený daňový závazek

Odložená daňová pohledávka

Opravné položky vytvořené proti daňově neuznatelným nákladům

V roce 2013 byla snížena složka odložené daňové pohledávky vztahující se k daňovým ztrátám minulých let. Na základě hospodaření Společnosti v roce 2013 a očekávaného vývoje v následujících letech považuje vedení Společnosti plné uplatnění odložené daňové pohledávky za pravděpodobné. Změnu čisté odložené daňové pohledávky/závazku lze analyzovat následovně:

(tis. Kč) Čistá odložená daňová pohledávka k 1. lednu Odložený daňový náklad Čistá odložená daňová pohledávka k 31. prosinci


2013

2012

17 895

18 134

- 10 326

- 239

7 569

17 895

- 46 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 13. Přechodné účty pasiv (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

406

1 044

Závazky z obligatorního zajištění

8 779

16 763

Ostatní

2 297

2 559

Celkem

11 482

20 366

Podíl zajistitele na očekávaných plněních z regresů

14 208

17 779

Podíl zajistitele na dohadnutém pojistném

13 088

4 892

Dohad budoucích vícenákladů

1 982

2 696

Odměny

6 198

6 243

Očekávaná provize pro zprostředkovatele z nezaplaceného pojistného

1 873

1 914

Ostatní

31 853

20 733

Celkem

69 202

54 257

Výnosy / výdaje příštích období Dodavatelské faktury

Dohadné účty pasivní


- 47 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 14. Zajištění Společnost v roce 2013 využívala pro pojistné odvětví 14 především proporcionální kvótové zajištění doplněné o zajištění škodního nadměrku (Excess of Loss) uzavřené se skupinou předních evropských zajistitelů. S touto skupinou zajistitelů byla uzavřena i smlouva na kvótové zajištění pojistného odvětví 15. Pasivní zajištění (tis. Kč) Pohledávky ze zajištění (bod 6) Podíl zajistitelů na rezervě na nezasloužené pojistné

31. prosince 2013 80 884

31. prosince 2012 77 263

22 854

25 830

Podíl zajistitelů na rezervě na pojistná plnění

740 459

719 454

Podíl zajistitele na rezervě na prémie a slevy

1 933

209

- 13 088

- 4 892

1 124

1 477

Podíl zajistitele na očekávaných plněních z regresů

- 14 208

- 17 779

Závazky ze zajištění (bod 11)

- 73 115

- 75 584

Depozita při pasivním zajištění

- 83 866

- 67 700

3 926

1 468

666 903

659 746

- 230 358

- 251 770

139 555

155 122

19 753

597 234

5 463

1 848

64 757

59 745

-830

562 179

Podíl zajistitele na dohadnutém pojistném Podíl zajistitele na dohadu na budoucích vícenákladech

Dohad provize od zajistitele Saldo zajištění

Předepsané hrubé pojistné postoupené zajistitelům Podíl zajistitelů na nákladech na pojistná plnění Podíl zajistitelů na tvorbě a použití rezerv Podíl zajistitelů na prémiích a slevách Provize ze zajištění Výsledek pasivního zajištění


- 48 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 15. Technický účet neživotního pojištění 15.1. Neživotní pojištění (tis. Kč)

Předepsané hrubé pojistné

Zasloužené hrubé pojistné

Hrubé náklady na pojistná plnění

Hrubé provozní výdaje

361 872

362 845

-261 447

-147 373

2013 Pojištění úvěru Pojištění záruk

8 167

10 258

0

-1 612

370 039

373 103

-261 447

-148 985

Pojištění úvěru

360 370

360 013

- 875 647

- 146 132

Pojištění záruk

10 175

10 595

3 592

- 1 424

370 545

370 608

- 872 055

- 147 555

Celkem

2012

Celkem

Součástí hrubých provozních výdajů jsou pořizovací náklady na pojistné smlouvy a správní režie.

15.2. Geografické členění hrubého předepsaného pojistného Rozhodující část předepsaného pojistného na neživotní pojištění plyne ze smluv uzavřených na území České republiky. Zbývající část připadá na země Evropské unie.

15.3. Náklady na pojistná plnění (tis. Kč) Výplaty pojistných plnění Vícenáklady Výnosy z vymožených pohledávek Změna očekávaných výnosů z budoucích vymožení Hrubé náklady na pojistná plnění


2013

2012 267 782

405 996

13 954

13 455

- 58 540

- 141 509

7 388

14 587

230 584

292 529

- 49 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Výnosy z vymožených pohledávek z titulu práva na zábranu škody a postoupených pohledávek snižují celkové náklady na pojistná plnění.

15.4. Pořizovací náklady na pojistné smlouvy Pořizovací náklady na pojistné smlouvy lze analyzovat následovně: (tis. Kč)

2013

2012

Obchodní informace

30 142

29 920

Přímé provize

11 536

12 396

Propagace

2 463

3 732

Inzerce

1 833

3 790

Interní pořizovací náklady

15 975

16 131

Celkem

61 949

65 969


- 50 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 15.5. Správní režie Správní režii lze analyzovat následovně: (tis. Kč)

2013

2012

63 382

60 994

Odpisy dlouhodobého majetku

4 546

4 169

Pronájem kancelářských prostor

7 972

7 627

Informační a komunikační služby

7 077

6 171

Poradenství

1 315

1 867

Auditní a jiné služby

3 037

2 439

Vzdělávací kurzy a zvyšování kvalifikace

1 414

1 121

Výkony pošt a telekomunikací

2 611

3 159

Spotřeba materiálu a pohonných hmot

650

789

Cestovné

691

689

Cestovní náhrady akcionářů

275

287

9 665

8 405

- 15 975

- 16 131

86 660

81 586

(tis. Kč)

2013

2012

Mzdy a odměny členům představenstva

4 481

4 315

Mzdy a odměny ostatním členům vedení

12 012

11 595

Ostatní mzdy, osobní náklady a odměny zaměstnancům

32 239

31 120

Náklady na sociální a zdravotní pojištění

14 650

13 964

Osobní náklady celkem

63 382

60 994

2013

2012

Počet členů představenstva

3

3

Počet členů dozorčí rady

5

6

Počet ostatních členů vedení mimo členů představenstva

6

6

47

46

Osobní náklady

Ostatní správní náklady Část správní režie zahrnutá v interních pořizovacích nákladech Správní režie celkem

15.6. Osobní náklady Osobní náklady lze analyzovat následujícím způsobem:

Počet zaměstnanců

Průměrný počet ostatních zaměstnanců


- 51 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 V průběhu roku 2013 byla vytvářena dohadná položka pasivní na celoroční bonusy za rok 2013. Zůstatek dohadné položky zamýšlené k výplatě části bonusů založených na ještě nevyhodnocených kritériích k 31. prosinci 2013 je 6 198 tis. Kč (31. prosince 2012: 6 243 tis. Kč). Celkový počet zaměstnanců zahrnuje 6 vedoucích pracovníků a 47 ostatních zaměstnanců. Celkový počet činí 53 zaměstnanců. Akcionářům ani členům představenstva a dozorčí rady nebyly v roce 2013 ani 2012 poskytovány žádné zálohy, půjčky, úvěry ani záruky. Dvěma vedoucím zaměstnancům, dvěma členům představenstva a jednomu referentovi jsou k dispozici služební vozidla. Souhrnná zůstatková cena pěti vozidel ve vlastnictví Společnosti k 31. prosinci 2013 je 2 719 tis. Kč (31. prosince 2012: 692 tis. Kč).


- 52 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 16. Transakce se spřízněnými stranami Společnost se podílela na těchto transakcích se spřízněnými stranami: (tis. Kč)

2013

2012

0

64

Výnosy Česká exportní banka („ČEB“) Úrokové výnosy Credimundi (dříve Ducroire Delcredere) Provize z postoupeného pojistného zajistiteli

- 147

1 909

Podíl zajistitele na pojistném plnění

1 789

81 038

648

2 226

10 042

6 012

24

0

Refundace osobních nákladů a ostatní náklady

38

75

Podpora účetního systému SAP

74

83

2 114

0

Podíl zajistitele na předepsaném pojistném

1 779

9 250

Podíl zajistitele na výnosech z vymožených pohledávek

7 198

67 186

208

293

15

460

3 526

0

Podíl zajistitele na vícenákladech Poplatky za služby kreditního poradenství Náklady Exportní garanční a pojišťovací společnost, a.s. Refundace cestovních nákladů členů dozorčí rady Delcredere Ducroire (dříve Office national du ducroire)

Provize za zprostředkování zajištění Credimundi (dříve Ducroire Delcredere)

Cestovní náklady Refundace osobních nákladů a ostatní náklady Nákup obchodních informací

V roce 2012 byly od Delcredere Ducroire (tehdy Office national du ducroire) pořízeny licence pro účetní systém SAP v celkové výši 460 tis. Kč, které od té doby vcházejí do nákladů Společnosti jako odpisy nehmotného majetku (v roce 2013 ve výši 92 tis. Kč, v roce 2012 ve výši 46 tis. Kč).


- 53 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 Všechny transakce byly realizovány za běžných tržních podmínek. Společnost vykazovala tyto zůstatky se spřízněnými stranami: (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

- 1 942

- 62

0

5 327

- 9 931

- 14 457

-6

- 5 765

Podíl zajistitele na rezervě na nezasloužené pojistné

2 246

4 204

Podíl zajistitele na škodních rezervách

3 201

5 317

Ostatní závazky

- 467

- 628


2 959

389

Delcredere Ducroire (dříve Office national du ducroire) Ostatní závazky Credimundi (dříve Ducroire Delcredere) Pohledávky z operací ze zajištění Závazky z operací zajištění Podíl zajistitele na dohadných účtech rozvažných

Běžné účty a termínové vklady jsou úročeny tržními úrokovými sazbami. Ostatní pohledávky a závazky vůči spřízněným stranám vznikly za stejných podmínek a úrokových sazeb jako s jinými klienty.

17. Smluvní závazky Společnost má z dlouhodobého nájmu kancelářských prostor vůči pronajímateli následující smluvní závazky: (tis. Kč)

31. prosince 2013

31. prosince 2012

Splatné do 1 roku

7 783

6 883

Splatné v období 1 – 5 let

1 946

8 604

Celkem

9 729

15 487


- 54 -

ÚČETNÍ UZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. 12. 2013 18. Potenciální závazky Společnost nemá žádné jiné významné potenciální závazky než ty, které jsou uvedeny v bodě 17.

19. Následné události Po rozvahovém dni nedošlo k žádným událostem, které by měly významný dopad na účetní závěrku k 31. prosinci 2013.

Schválení Účetní závěrka byla schválena představenstvem a byla z jeho pověření podepsána.

28. února 2014

Ing. Michal Veselý předseda představenstva a generální ředitel


- 55 -

ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA K VÝROČNÍ ZPRÁVĚ


- 56 -

VÝROČNÍ ZPRÁVA KUPEG úvěrová pojišťovna, a.s

Recommend Documents