TARTALOMJEGYZÉK. I. Üzleti jelentés oldal. II. Konszolidált éves beszámoló számszerő adatai éves mérlegadatok

2

TARTALOMJEGYZÉK

I. Üzleti jelentés

3-21. oldal

II. Konszolidált éves beszámoló számszerő adatai

22-26. oldal

2009. éves mérlegadatok 2009. éves eredménykimutatás o

forgalmi költség eljárással

o

összköltség eljárással

III. Cash- Flow kimutatás

27-28. oldal

IV. Független könyvvizsgálói jelentés

29-31. oldal

V. Konszolidált kiegészítı melléklet

32-53. oldal

VI. Felelısségvállalás

54-55. oldal

3

I. Üzleti jelentés

4

A PANNON-FLAX vállalatcsoport vezetı állású tisztségviselıi PANNON-FLAX NyRt. Igazgatóságának tagjai Váradi Ernı Teimel Gézáné Teimel Balázs dr. Illés Tibor Hajdu Attila

elnök tag-vezérigazgató tag-kereskedelmi igazgató tag tag

A Felügyelı Bizottság tagjai Bugár Csaba Kelemen Gábor Pálinszki Iván

elnök tag tag

Auditálást végzı cég:

Ámon&Co Gazdasági Tanácsadó Korlátolt Felelısségő Társaság Megbízottja: Ámon Pál Heiling (MKVK.004989; 9022 Gyır, Czuczor Gergely u. 15.)

Általános adatok a Társaságról Anyavállalat: Neve: Rövidített neve: Székhelye: Levelezési címe: Telefonszám: Fax szám: E-mail cím: Internetes oldal: Adószáma: Statisztikai szám: TB törzsszám: Alapításának ideje, alapszabály kelte: Utolsó alapszabály száma, bejegyzésének kelte: Cégbejegyzés helye, ideje, száma: Utolsó cégbejegyzés helye, ideje, száma: Alaptıke 2009. december 31-én: Üzleti éve: Idıtartam:

PANNON-FLAX Gyıri Lenszövı NyRt. PANNON-FLAX NyRt. 9027 Gyır, Kandó K. u. 1. 9002 Gyır, Pf. 110. 06-96/507-700 06-70/984-9602 06-96/507-704 [email protected] www.pannon-flax.hu www.salsaverde.hu 10219838-2-08 10219838-1320-114-08 2027-1 1988.10.12. 17. számú, 2009.június 16. Gyır, 1988.11.29., cg. 75004 Gyır, 2009.07.08. cg. 000224/170. 2 232 564 000 Ft megegyezik a naptári évvel határozatlan idıre alakult

5

Közzétételi hely:

Beszámoló készítése: PANNON-FLAX NyRt. saját mérlege konszolidált mérleg Beszámolóval kapcsolatban információt nyújt: Értékpapírkód:

Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete honlapja Budapesti Értéktızsde honlapja PANNON-FLAX NyRt. honlapja Tpt. elıírásai szerint magyar számviteli szabályok szerint nemzetközi (IFRS) számviteli szabályok szerint Teimel Gézáné HU0000075296

A gyárat 1911. január 1-én alapították Mechanikai Len- és Kenderszövı, Kikészítı és Impregnáló Taussig Sámuel és Fiai néven. Az üzem abroszok, törülközök, ruhavásznak, ponyva- és vitorlavásznak gyártásával foglalkozott. 1948-ban Gyıri Szövıgyár néven államosították, majd 1963-ban az ország lenipari vállalatainak összevonásakor a BUDA-FLAX Lenfonó és Szövıipari Vállalat Gyıri Szövıgyára lett. 1988. október 12-én társasággá alakult BUDA-FLAX Gyıri Lenszövı Rt. néven. Alapításkori alaptıkéje 227 millió Ft, mely 227 db egyenként 1 000,- Ft névértékő, bemutatóra szóló részvénybıl állt. 1990-ben a bemutatóra szóló részvényeket névre szóló részvényekké alakították át oly módon, hogy az új törzsrészvény 1 000,- Ft alapcímlető, névre szóló részvény, amelybıl 10 000,- Ft-ra illetve 100 000,- Ft-ra összevont címlető részvények is készültek. A részvények 70%-a 1990-ben külföldi tulajdonba került, ettıl kezdve vegyesvállalatként mőködik. A külföldi tıke részaránya jelenleg 23,16 %. A részvényeket 1991. június 3-án bevezették a Budapesti Értéktızsdére „B” kategóriában, nyilvános kibocsátást követıen. ÁPTF engedély száma: 20.026/91. A Társaság nevét 1994. november 24-én PANNON-FLAX Gyıri Lenszövı Rt.-re változtatta, ami miatt 1997. július 21-ével a 447 566 000 Ft névértékő részvénycsomagot kicserélte. A Társaság neve 2006. június 23-tól PANNON-FLAX Gyıri Lenszövı NyRt.-re változott. Többszöri alaptıke emelést követıen 2000. április 25-ével jegyzett tıkéjét 2 232 564 000 Ft-ra növelte, ami azóta változatlan. 2004. november 24-i fordulónappal a részvényeket dematerializált részvényekké alakították át és így a Társaság jegyzett tıkéje 2 232 564 db egyenként 1 000 Ft névértékő dematerializált törzsrészvénybıl áll. A PANNON-FLAX NyRt. fı tevékenysége befektetés, ingatlanfejlesztés, illetve pamut és lenszövetek szövése, kikészítése, konfekcionálása és forgalmazása.

Konszolidált leányvállalatok: Neve: Székhelye: Levelezési címe: Adószáma: Alapítás éve: Cg. száma: Tevékenységi köre: Jegyzett tıke: Tulajdonos: Ügyvezetı: Neve: Székhelye: Levelezési címe: Adószáma: Alapítás éve:

Pannonflax Textil Kft. 9027 Gyır, Kandó K. u. 1. 9002 Gyır, Pf.110. 14335477-2-08 2008. 08-09-016448 textiláru gyártása, forgalmazása 50.500 e.Ft PANNON-FLAX NyRt. 100% Teimel Gézáné Dawnmount Hungary Kft. 1021 Budapest, Hárshegyi u. 5-7. 9027 Gyır, Kandó K. u. 1. 11883115-2-41 1999.

6

Cg. száma: Tevékenységi köre:

Jegyzett tıke: Tulajdonos: Ügyvezetı: Neve: Székhelye: Levelezési címe: Adószáma: Alapítás éve: Cg. száma: Tevékenységi köre: Jegyzett tıke: Tulajdonosok: Ügyvezetı: Neve: Székhelye: Levelezési címe: Adószáma: Alapítás éve: Cg. száma: Tevékenységi köre:

01-09-681276 saját tulajdonú ingatlan adásvétele ingatlanforgalmazás, ingatlan bérbeadása, üzemeltetése, portfólió kezelés 2.189,5 millió Ft PANNON-FLAX NyRt. 100% Váradi Ernı B+G Kft. 1183 Budapest, Gyömrıi u. 85-91. 9002 Gyır, Pf.110. 11128681-2-43 1993. 01-09-893654 számviteli, adószakértıi tevékenység ingatlan bérbeadása, üzemeltetése ingatlankezelés 590,6 millió Ft PANNON-FLAX NyRt. 87,64% Dawnmount Hungary Kft. 12,36% Teimel Gézáné

Jegyzett tıke: Tulajdonos: Ügyvezetı:

Flaxtrade Ker. és Szolg. Kft. 9027 Gyır, Kandó K. u. 1. 9002 Gyır, Pf.110. 10622694-2-08 1991. 08-09-002189 munkaruházat gyártása egyéb szálláshely szolgáltatás ingatlan bérbeadása, üzemeltetése 65,1 millió Ft PANNON-FLAX NyRt. 100% Csókáné Akurátni Julianna

Neve: Székhelye: Levelezési címe: Adószáma: Alapítás éve: Cg. száma: Tevékenységi köre: Jegyzett tıke: Tulajdonos: Ügyvezetı:

Maxinema Ker. és Szolg. Kft. 1112 Budapest, Oltvány u. 28. 1112 Budapest, Oltvány u. 28. 13804330-2-43 2006. 01-09-874101 egyéb eszközök bérbeadása 113,0 millió Ft Dawnmount Hungary Kft. 99,6% Berkes Zoltán

7

PANNON-FLAX csoport fıbb konszolidált pénzügyi adatai 2007. Értékesítés nettó árbevétele - Export - Belföld Együtt Üzemi eredmény Adózott eredmény Befektetett eszközök Forgóeszközök * Jegyzett tıke Saját tıke Mérleg fıösszeg

2008. 2008. ** Korrigált*** IFRS szabályok szerint

millió Ft-ban 2009. év

1 318,8 1 250,4 2 569,2

1 289,1 1 135,4 2 424,5

1 289,1 1 166,5 2 455,6

1 034,2 1 249,4 2 283,6

42,0 30,7

-33,4 -103,3

-47,5 -128,2

143,3 24,0

1 229,0 2 772,9 2 232,6 2 648,3 4 001,9

1 238,0 2 825,8 2 232,6 2 409,4 4 063,8

1 296,0 2 758,2 2 232,6 2 361,0 4 054,2

2 105,0 1 807,4 2 232,6 2 280,3 3 912,5

* idıbeli elhatárolással együtt ** 2008 évben a konszolidálásba bekerült a Pannonflax Textil Kft., de nem igényel bázis módosítást ***2009 évben a konszolidálásba bekerült a Maxinema Kft, a 2008 év adatai korrigálásra kerültek.

A Társaság 2009. évi legfontosabb eseményei A Társaság közgyőlése 2008. évben új stratégiát határozott meg számunkra, amely végrehajtásra került. A textilipari tevékenység, valamint a befektetési, ingatlanfejlesztési tevékenység különválasztása megtörtént. 2008. május 22-én Pannonflax Textil Kft. néven hoztunk létre egy leányvállalatot, amely az év során megszerezte mindazokat az engedélyeket, amely textilipari tevékenység mőködtetéséhez szükségesek. Év végén a Társaság az új Kft.-nek átadta (értékesítette) a termelıeszközöket, valamint a létszámot. 2009. január 1-tıl kezdıdıen a textilipari tevékenység döntı hányadát az új társaság végzi. A beszámolási idıszakban a Vállalatcsoportot igen jelentısen érintette a válság. Az év elején rendkívül alacsony rendelésállománnyal indultunk, ezért elsırangú kérdés volt a költségcsökkentéshez szükséges intézkedések meghozatala annak érdekében, hogy a Társaság megırizze mőködıképességét. Feladatokhoz igazítottuk létszámunkat, átszerveztük a gyártási folyamatot, és csökkentettük a termeléshez használt területeket. Elsık között adtunk be munkahelymegtartó pályázatot, amelynek eredményeként 51 fı megtartása érdekében 48,8 millió Ft támogatást nyertünk el egy évre. A nagyon kedvezıtlen elsı félévet követıen a második félévben fokozatosan növekedett rendelésállományunk, a legmagasabb szintet a IV. negyedévben értük el. Eredményünk is ennek megfelelıen fokozatosan javult. A fentiek eredményeként árbevételünk a bázisidıszaki 2 455,6 millió Ft-ról 2 283,6 millió Ft-ra, 7 %-kal mérséklıdött. Üzleti eredményünk -47,5 millió Ft-ról 143,3 millió Ft-ra, adózott eredményünk -128,2 millió Ft-ról 24 millió Ft-ra javult. A válság ellenére tehát eredményes évet zártunk. Az év során a Pannonflax Textil Kft. az MKB és a CIB Banktól forgóeszközének finanszírozásához szükséges hitelt megkapta, az eszközvásárlás miatti adósságát törlesztette, a Részvénytársaság a banki hiteleit visszafizette.

8

Az energiaköltségek jelentıs csökkentése érdekében gızkazánház létrehozását határoztuk el, amely 2 éves megtérülési idejő beruházás. A két kazánnal mőködı kazánházat december hónapban üzembe helyeztük, és 2010 január 2-tıl nagyon gazdaságosan mőködik. A továbbiakban a technológiai gızt nem vásároljuk, hanem elıállítjuk. Gyártmányfejlesztési munkánkat tovább erısítettük. Saját kollekciónkat újabb színvariációk és mintázat alkalmazásával, valamint exkluzív len ágynemővel bıvítettük. A Salsaverde termékcsalád értékesítését hazai üzletekben és európai országokban folytattuk, mőködtetünk Salsaverde honlapot és webáruházat. Részt vettünk januárban valamint októberben Párizsban a Maison&Objet kiállításon, ahol nagy sikere volt saját kollekciónknak. Minıségbiztosítási rendszerünket a NATO AQAP 2110:2006. normatív dokumentumok és az MSZ EN ISO 9001:2001. szabvány szerint megújítottuk a PANNON-FLAX NyRt-ben és a Pannonflax Textil Kft-ben is. Mindkét társaság rendelkezik honvédségi termékek gyártásához szükséges engedélyekkel is. A Társaság a környezetvédelmi feladatokat kiemelt fontosságúnak kezeli és különösen figyel a beérkezı anyagok pld vegyszerek EU elıírások szerinti megfelelésére (REACH), illetve a gyártási technológiákból adódó szennyezıdések minimalizálására, legyen az a textílián,vagy a kibocsájtott hulladékban. Az alkalmazott környezetvédelmi megbízott feladatai kiterjednek a jogszabályi változások napra kész követésén túl az adatszolgáltatások, bevallások szabályszerő elkészítésére, a gyártástechnológiából adódó szennyezıdések minimalizálására, a keletkezı veszélyes hulladékok szelektív győjtésére, és szabályszerő megsemmisítésére is. Szennyvíz Valamennyi vizsgálat megfelelı eredményt adott, minden paraméter határértéken belül volt. A 2010 évre leadott terv felülvizsgálatunkat a környezetvédelmi hatóság elfogadta. Az éves adatszolgáltatási kötelezettségünknek a 2008-as év adataira alapozott VAL-VÉL adatlapok benyújtásával tettünk eleget. Hulladékok Az egyedi hulladékgazdálkodási tervünk jogosultjává és kötelezettjévé a Pannonflax Textil Kft vált. A termelıdött, szelektíven győjtött veszélyes és nem veszélyes hulladékok telephelyünkrıl történı elszállítása megtörtént. 2009-ben mennyiségre kevesebb hulladék képzıdött mint az elızı években, fajtájában azonban bıvült a kör, aminek következtében eleget tettünk a környezetvédelem irányelveinek. Az éves adatszolgáltatási kötelezettségünknek a „hulladék keletkezés bejelentı” adatlapok benyújtásával tettünk eleget. Zaj A zajkibocsátási határérték megállapítása jogerıs határozat formájában megtörtént, ellenırizte a Környezetvédelmi Hatóság. A mérés határértékeken belüli eredményeket adott. Légszennyezés A Hatóság jogerıs levegıvédelmi követelményeket állapított meg számunkra. Az éves adatszolgáltatási kötelezettségünknek a jogszabályban elıírt adatszolgáltató lapok benyújtásával tettünk eleget. Határérték túllépés nem történt. Az új beruházású gızkazánra a levegıvédelmi követelményeket meghatározta a Hatóság, az elért eredmények kedvezıek, határértéken belüliek.

9

A B+G Kft. megkezdte a tulajdonában lévı budapesti iparterület fejlesztésének elıkészítését, amelynek 1-es üteme befejezést nyert. A Dawnmount Kft. bıvítette részesedéseit. 31 % érdekeltséget szerzett az Egyesült Arab Emírségekben bejegyzett régiós befektetések céljára alakult társaságban, és 110 millió Ft –tal emelte a Maxima Kft alaptıkéjét, részesedésének összértéke 1 416,3 millió Ft.

Forgalmi és piaci pozíciók értékelése A vállalatcsoport nettó árbevétele 2.283,6 millió Ft volt, amelyen belül az export árbevétel 1.034,2 millió Ft-ot, a belföldi árbevétel 1.249,4 millió Ft-ot tett ki. Az export árbevétel 45,3%-át teszi ki árbevételünknek. A len és lentípusú termékek, a különbözı mintázatú és színő konfekcionált háztartási textíliák és len felsıruházati anyagok fıként az Európai Unió országaiba és az USA-ba találnak vevıkre. A munka- és védıruházati termékeinkkel pályázat útján a hazai fegyveres testületeket és egyéb közületeket látjuk el. A belföldi értékesítés között került kimutatásra a közvetett export is, amely hazai feldolgozást követıen került exportra.

Exportértékesítés Exportra csak a Textil Kft gyárt és szállít. Az exportértékesítés mennyiségben az elızı évi 1.487,4 e.m2-rıl 1.001,7 e.m2-re, árbevétele 1.289,1 millió Ft-ról 1.034,2 millió Ft-ra változott. Az értékesítés mennyiségének 32,7%-os csökkenése mellett az árbevétel 19,8%-kal csökkent, alapvetıen a gazdasági válság következtében, összetételében azonban kedvezı módon. Exportunk mennyiségének 75,5 %-át a len típusú konfekcionált háztartási textíliák, 1,2%-át méteráruban értékesített len háztartási textíliák, 5,4%-át len ruházati szövetek, 17,9%-át egyéb ruházati szövetek tették ki. Egyre növekvı mértékben dolgozunk katalógus-áruházakkal, áruházláncokkal, szaküzletekkel. Hosszú távú együttmőködést alakítottunk ki tradicionális len háztartási textíliákat gyártó cégekkel. Az elmúlt évben 23 országba szállítottuk termékeinket. Európai Unió országaiban 555 millió Ft, EFTA országokban 136 millió Ft értékő forgalmat bonyolítottunk. Európai Unión kívüli országokba 339 millió Ft értékő árut szállítottunk. 2009. évben továbbra is legtöbbet a francia piacon adtunk el. Amerikai partnerünk csökkentette vásárlását, így az amerikai árbevétel 223 millió Ft-ról 73 millió Ft-ra csökkent, ezen kívül exportunk a svájci és dán piacot leszámítva visszaesett. Az év során számos projekt indult el, többek között a Garnier Thiebaut, Alexandre Turpault, Zucchi Group stb. Ezek a cégek egyenként is jelentıs piaci potenciállal rendelkeznek, és a projektjük felfutóban van. Az új partnerek növekvı rendelésállományára számítunk a következı idıszakban. Saját márkánk, a felsı kategóriás len asztalnemő kollekció, a Salsaverde Home Collection forgalmazásában is jelentıs növekedéssel számolunk, tekintettel arra, hogy több export célpiacunkon sikerült disztribútort munkába állítani ill. helyi ügynökségen keresztül alügynök hálózatot létrehozni. Ezzel egyidıben harci ruházati alapanyag értékesítése terén is fontos projektjeink indultak el.

10

Belföldi értékesítés Belföldi értékesítésünk elızı évhez képest mennyiségben 39,3%-kal, értékben 7,1%-kal növekedett. Mivel az alacsonyabb egységáru közvetett export közel háromszorosára nıtt, és az összes többi belföldi értékesítés visszaesett, ezért átlagosan az értékbeli növekedés a mennyiségi növekedés alatt maradt. Belföldi értékesítés összetétele romlott.

Belföldi értékesítés e.m2-ben: Ebbıl: - közvetett export célú - belföldi célú

2008. 1 227,7 466,8 760,9

2009. év 1 710,7 627,7 1 082,3

Index % 139,3 134,5 142,2

Belföldi értékesítés millió Ft-ban: Ebbıl: - közvetett export célú - belföldi célú

1 166,4 132,7 1 033,7

1 249,4 379,0 870,4

107,1 285,6 84,2

A közvetett export a hazai megrendelınk által konfekcionált, ezt követıen exportra szállított háztartási textília, amely az elızı évhez képest 246,3 millió Ft-tal nıtt, míg a további hazai értékesítés árbevétele 163,3 millió Ft-tal visszaesett. Fegyveres testületi értékesítésünk az év második felében volt, együttesen 474,9 millió Ft-ot tett ki, és a bázishoz képest 5 %-kal csökkent.

Költségek és ráfordítások alakulása Év elején hozott intézkedések hatására a termelés költségei jelentıs mértékben mérséklıdtek. Az értékesítési árbevétel 7,0%-os csökkenését a közvetlen költségek 10,2%-os csökkenéssel követték. Az általános költségek 132,4 millió Ft-tal, 21,2 %-kal mérséklıdtek. A termelés összes költségén belül az egyes költségnemek aránya változott. A közvetlen anyagköltség 46,8%-ról 52,4%-ra; a közvetett anyagköltség 12,6%-ról 12,8%-ra; a szolgáltatások 8,8%-ról 8,0%-ra; a személyi jellegő költségek 28,1%-ról 22,9%-ra; az értékcsökkenési leírás 3,7%-ról 3,9%-ra változott. Az év során 164,1 millió Ft-tal kevesebb a személyi jellegő ráfordítás merült fel, mint a bázisban a termelékenység jelentıs javulása eredményeként.

Eredmények alakulása A Vállalatcsoport a beszámolási idıszakban 143,3 millió Ft üzemi eredményt ért el, ami a bázishoz képest nagyon jelentıs, 190,8 millió Ft eredmény növekedést jelent.

11

Az eredményességre ható fıbb tényezık:

A válság miatti kedvezıtlen piaci helyzetben 7%-kal csökkent az értékesítés volumene, és romlott a belföldi értékesítés összetétele is. Az árbevétel 7%-os csökkenését a közvetlen költségek 10,2%-os, a közvetett költségek 21,1%-os csökkenéssel követtek., ami 44 millió Ft eredménykiesést okozott. Az alapanyagárak nem változtak lényegesen, az árfolyamváltozással 1 %-on belüli átlagár növekedés következett be. 2,8 %-os a fajlagos alapanyag kihozatal javulást értük el a termelés folyamatában, ami több, mint 50 millió Ft megtakarítást jelentett. A Társaság energia költsége (villany, gız, gáz) 216 millió Ft-ot tesz ki, amely az árbevétel közel 10 %-a. Az energia ára éves szinten átlagosan a bázishoz képest 69 %-kal nıtt, és 88 millió Fttal növelte a költségeket. Az üzem átszervezésével, energiatakarékos technológiák alkalmazásával, az energiaveszteségek felszámolásával a fajlagos energia felhasználását 31 %-kal mérsékelni tudtuk, és így az árváltozás költségnövelı hatását 64 millió Ft-tal mérsékeltük. Az élımunka hatékonyabb felhasználásával minden termelési folyamatban növeltük a termelékenységet, gyári szinten átlagosan 10,8 %-kal. Elért eredmény 70 millió Ft megtakarítás. A deviza árfolyammozgások a vállalatcsoport mérleg szerinti eredményét nem rontották jelentısen, azonban üzemi eredményünket 39 millió Ft-tal csökkentették. A pénzügyi eredményt a befolyáskori árfolyamváltozás 8,4 millió Ft-tal javította, a devizahitelre elszámolt árfolyamveszteség pedig 31 millió Ft-tal rontotta azt. A minıségi munka javulása eredményeként 10 millió Ft-tal növeltük árbevételünket, és nyereségünket. Munkaerı megtartása érdekében meghirdetett pályázaton 48,8 millió Ft támogatást nyertünk, amelybıl 2009-ben 37,4 millió Ft-ot kaptunk meg. Összefoglalva a Társaság a gazdálkodás minden területén elırelépett. Az eredményesség érdekében javította az élımunka hatékonyságát, a termékek minıségét, csökkentette a fajlagos anyag- és energiaköltségeket. Intenzív gyártmányfejlesztéssel növelte az értékesítési lehetıségeket, új piacokat szerzett. A válság okozta volumencsökkenés és a belföldi termékösszetétel romlás azonban jelentısen befolyásolta az elérhetı eredmény nagyságrendjét.

Valamennyi leányvállalat üzemi eredménye az elızı évhez képest javulást mutat.

12

A pénzügyi mőveletek a bázisban -75,3 millió Ft-tal, a beszámolási idıszakban -110,7 millió Fttal rontották eredményünket. A pénzügyi mőveletek bevételei 89,6 millió Ft-tal csökkentek a kapott kamatok változása miatt. A pénzügyi ráfordítások növekedésébıl a kamat 6,1 millió Ft-ot tett ki. A részesedések elszámolt vesztesége 41,3 millió Ft-tal kevesebb volt a beszámolási idıszakban. Az egyéb árfolyamnyereség és veszteség összegét lényegében az exportra és importra a tényleges befolyáskor elszámolt árfolyam-különbözet adja. Rendkívüli bevétel és ráfordítás 2009. évben nem volt. A fentiekben leírtak együttes hatására a Társaság mérleg szerinti eredménye 24,0 millió Ft.

Üzleti kapcsolatok A Pannonflax Textil kft vevıállománya az elmúlt évben export területén bıvült, belföldön azonban csökkent. Mindkét piacon vannak jelentıs részarányt képviselı vevık. Sajnos a válság hatására az év során a legnagyobb vevık csökkentették megrendeléseiket. A legnagyobb külföldi vevınk részesedése az exportértékesítésbıl az elmúlt évben 12,9%-ot, a beszámolási idıszakban 10,8%-ot tett ki, a további két legnagyobb export vevı forgalma is 20,5%-ról 18,4%-ra csökkent. Az elsı három külföldi vevınk tehát igen jelentıs nagyságrendet képvisel értékesítésünkben. Folyamatosan új kapcsolatok megszerzésére törekszünk az export piacokon, ami eredményes is, sajnos azonban megszőnı kapcsolatok is vannak rendszeresen. Új vevık megszerzését szolgálják fejlesztéseink, a saját kollekció (márkanév) kialakítása, a nemzetközi kiállításokon való részvétel és a folyamatos vevılátogatások is. Ez évben is a legnagyobb vevınk belföldön a Magyar Honvédség volt. A második legnagyobb vevı a közvetett exportra gyártó konfekcionáló cég, amely rendelését 246,3 millió Ft-tal növelte elızı évhez képest. Maximálisan törekedünk vevıkörünk bıvítésére, 1-1 vevınktıl való függıségünk mérséklésére. A Társaság a Coface Hungary Zrt.-vel belföldre és exportra biztosította szerzıdéseit. A szállítói kapcsolataink kialakításánál a megbízhatóság és a minıség elsıdlegessége mellett arra törekszünk, hogy kialakítsunk magunknak minden területen alternatív lehetıséget, és érjük el a lehetı legkedvezıbb árat. A fı alapanyagainkat, így a pamutfonalat importból, a lenfonalat hazai és import forrásból szerezzük be. A termékek kikészítéséhez szükséges festékeket és vegyszereket a világpiacon jól ismert német, svájci és osztrák gyártó cégektıl vásároljuk. Üzleti kapcsolataink szempontjából nagyon fontos a Társaság megítélése. Figyelembe veszik vevıink azt, hogy milyen biztonságos gyártási, minıségirányítási rendszerben dolgozunk, nem alkalmazunk-e egészségre káros technológiát, betartjuk-e a környezetvédelmi elıírásokat. Ezért Társaságunk 1997-tıl folyamatosan mőködteti és megújítja az ISO és AQAP szabvány szerinti

13

minıségirányítási rendszerét. A két rendszert Integrált Minıségirányítási Kézikönyv foglalja össze. Háztartási textíliákat Ökotex Standard 100 környezetbarát kikészítéssel gyártjuk. Mivel a Nemzetközi Lenszövetséghez (CELC) tartozunk, így lenbıl készült termékeinket „Masters of Linen” etikettel forgalmazhatjuk.

Pénzügyi helyzet alakulása A Társaság eszközeinek fıösszege 4 054,2 millió Ft-ról 3.912,5 millió Ft-ra csökkent, ezen belül az egyes eszközök értéke eltérıen változott. A tárgyi eszközök értéke 43,3 millió Ft-tal nıtt. A befektetett pénzügyi eszközök értéke 466,0 millió Ft-ról 1.231,8 millió Ft-ra emelkedett a Dawnmount Kft befektetéseinek eredményeként. Készleteink összértéke 95,7 millió Ft-tal kevesebb, a saját termeléső készletek értéke 4,3 %-kal ,az alapanyagok értéke 31,1%-.kal kevesebb az elızı évinél. A követelésállományunk 664,2 millió Ft-ról 825,5 millió Ft-ra változott, amelybıl a vevıállomány 252,4 millió Ft-tal nıtt, az egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozással szembeni és egyéb követelések összege 91,0 millió Ft-tal csökkent, lényegében az állammal szemben fennálló követelés csökkenése miatt. A Társaság saját tıkéje 2.361,0 millió Ft-ról 2.280,3 millió Ft-ra mérséklıdött. A Társaság kötelezettségei 64,0 millió Ft-tal, 1.661,6 millió Ft-ról 1.597,5 millió Ft-ra csökkentek. Hiteltartozásunk csökkent az év közbeni hiteltörlesztések miatt. Társaságunk pénzügyi helyzete az év során kiegyensúlyozott volt. Rendelkezésünkre álló hitelkeretet 80-90%-ban használtuk ki. Kötelezettségeinknek határidıben eleget tudtunk tenni. Pénzügyi mutatóink kedvezıek. Vevıállományunk kétszeres fedezetet szállítóállományunkra, az összes forgóeszköz állomány fedezi kötelezettségeinket.

Pénzügyi mutatók alakulása

Év végi vevıállomány (nap) Év végi szállító állomány (nap) Vevı/szállítóállomány

2008. 46 25 2,67

2009. 89 63 2,0

Likviditási mutató (forgóeszköz/rövidlej.kötel) Likviditási gyorsráta (forgóeszköz-készlet/rövidlej.kötel) Tıke ellátottsági mutató (saját tıke/tárgyieszk.+készlet)

1,64 1,10 1,40

1,10 0,60 1,39

Saját tıke részaránya (%) Befektetett eszközök aránya (%)

58,2 32,0

58,3 53,8

nyújt

14

Két bankkal állunk hitelezési kapcsolatban, kapcsolatunkat évenként megkötött megállapodás szabályozza. A gazdálkodásunkhoz szükséges hitelkereteket biztosítják. 2009 évben a Részvénytársaság visszafizette bankhiteleit, a Textil Kft. pedig forgóeszközének finanszírozásának céljából hitelt vett igénybe, melynek év végi összege 1 255 millió Ft. Hitelállományunk csökkentése érdekében készletgazdálkodásunkra igyekszünk legnagyobb figyelmet fordítani, de folyamatosan figyelemmel kísérjük a vevık fizetési fegyelmét is.

Humán erıforrás gazdálkodás PANNON-FLAX vállalatcsoport létszáma, átlagkeresete Teljes munkaidıs létszám: fı - éves átlag - december 31-én Összes kifizetett bér e.Ft Átlagkereset Ft/fı/hó

2008. 226 190 413 113 152 328

2009. 172 174 326 706 157 634

Index % 76,1 91,6 79,1 103,5

A Vállalatcsoport létszáma éves átlagban 226 fırıl 172 fıre csökkent. 2009 évben munkahelymegtartó támogatást nyertünk, így a pályázatkor meglevı 170 fıs létszámot 2 éven keresztül foglalkoztatjuk. Fizetésemelés nem volt, a 3,5%-os átlagkereset növekedés a létszámösszetétel változásából származik. Dolgozóink részére szociális juttatásokat biztosítunk, például iskolakezdési támogatást, üzemorvosi ellátást. A szakmunkásképzési alapból történı finanszírozással a tanulás terén növeltük dolgozóink aktivitását (szakmai képzés, nyelvtanulás). A Társaság fizikai létszámának 48%-a szakmunkás, 44%-a betanított munkás, 8%-a segédmunkás. A nem fizikai létszámból 27 fınek felsıfokú, 28 fınek középfokú végzettsége van. A nem fizikai létszám aránya 32%. 2009. évben az Igazgatóság részére (5 fı) 4 500 e Ft, a Felügyelı Bizottság (4 fı) részére 2 900 e Ft tiszteletdíj került kifizetésre.

A PANNON-FLAX NyRt. részvényeinek tızsdei forgalma A PANNON-FLAX NyRt. részvényei 1991-tıl kezdıdıen forognak a tızsdén „B” kategóriában. A Társaság névre szóló részvényeit 2004. november 24-i határnappal dematerializáltuk, így ettıl kezdıdıen sorszám nélküli, 1.000,- Ft alapcímlető dematerializált törzsrészvény forgalmazása történik a tızsdén.

15

Az elmúlt évben a nyitó árfolyam 630,- Ft, a záró árfolyam 574,- Ft volt. Az év során a részvények árfolyama 387,- Ft-tól 700,- Ft-ig mozgott. Árfolyam Ft-ban

Idıszakok havi bontásban

Kockázati tényezık A PANNON-FLAX NyRt leányvállalatán keresztül(Pannonflax Textil Kft) nagyon érzékeny a világgazdasági folyamatok alakulására, mivel fogyasztási cikkek piacán tevékenykedik. Emiatt a jelenleg ható világgazdasági válság súlyosan érinti társaságunkat. A Pannonflax Textil Kft nagymértékben ráutalt kiemelt vevıire, s bár nagy hangsúlyt fektet újabb vevık felkutatására, elképzelhetı, hogy a piaci tényezık vagy egyéb folyamatok miatt elveszti egy-egy nagyobb kulcsfontosságú partnerét, amely árbevétel kieséshez vezet. Különösen fontosak ebbıl a szempontból a hazai közületek, ezen belül a honvédség rendelései, a közvetett export és a legnagyobb export vevık igényének fennmaradása. A Pannonflax Textil Kft. export értékesítésére hatással van a len természetes anyag erıteljes, vagy kevésbé divatos volta. Konjunktúra esetén nemcsak a len ruházati szövetekre, hanem a len háztartási textíliákra is nagyobb a kereslet. A Társaság eredményeire nagy hatással van a forint euróhoz és dollárhoz viszonyított erısödése vagy éppen gyengülése, részben azért, mert hitelünk zömében euró alapú, másrészt azért, mert árbevételeink jelentıs részét adja az export, alapanyag szükségletének többségét pedig importálja. Az árfolyamok ingadozásának tehát három irányban is kitett. A Társaság eszközeinek jelentıs hányada van befektetésekben, ezért nagyon fontos számára befektetésének hatékony mőködése, befektetéseinek értéke. A Társaságra ható kockázatokat folyamatosan figyeljük, elemezzük és törekszünk a negatív hatások kezelésére. Egyes termékekre, például a honvédségi rendelésekre vonatkozóan a kockázatkezelés a termelés teljes folyamatára kiterjed, és matematikai módszerek alkalmazásával készül.

16

A munkavédelemrıl szóló 1993. évi XCIII. törvény (Mvt.) 1998. január 1-étıl hatályos módosítása (52.§.(2) bekezdés kimondja) „a munkáltató köteles minıségileg és szükség esetén mennyiségileg értékelni a munkavállalók egészségét és biztonságát veszélyeztetı kockázatokat”. A kockázatok minél pontosabb ismerete megfelelı rendszerbe foglalja gyárunk munkavédelmi, tőzvédelmi és egészségvédelmi tevékenységét, természetesen ezen szükségletek illetve az ide vonatkozó szabványi, törvényi és rendeleti elıírások betartásával. A fentiek értelmében Társaságunk egyrészt feltérképezte munkakörönkénti bontásban a különbözı kockázatokat a gépi, kémiai, fiziológiai, munkakörnyezeti, pszichés stb. hatásokat, másrészt a kockázatok csökkentése érdekében számos intézkedést hozott. Ezek sorában jelentıs munkakörülmény javulást jelentett pld. a szövödében és a varrodában a klímatizálás, egyes munkaszervezési intézkedések, a veszélyes anyagok kezelésének újraszabályozása stb. A kockázatkezelést folyamatos feladatként fogjuk fel és ezért az átszervezések, munkaköri összevonások, gépáthelyezések nyomán az új helyzetekre folyamatosan aktualizálnunk kell a kockázatkezelést, illetve ezek az átszervezések a kockázatok minimalizálásának igényével születnek. A Társaság ellen Mátravölgyi János és 4 társa pert indított határidıs ügyleteken a PANNONFLAX NyRt. által kinyomtatott részvények árfolyamának változása miatt elszenvedett kárának megtérítése érdekében. A per folyamatban van.

Tulajdonosi szerkezet és értékpapír struktúra bemutatása A PANNON-FLAX NyRt. 2 232 564 db részvényének tulajdonosi szerkezete 2010. április 22.- i állapot szerint: Kibocsátott darabszám *

Megoszlási %

Szavazati arány %

Részvények névértéke e Ft-ban

Belföldi tulajdonosok: -Intézményi, társasági befektetık

817 898

36,64

36,64

817 898

- Magánszemély

897 531

40,2

41,22

897 531

517 135

23,16

23,75

517 135

2 232 564

100

100

2 232 564

Külföldi tulajdonosok: -Intézményi, társasági befektetık - Magánszemély Összes alaptıke:

A 2 232564 darab részvénybıl a Társaság saját tulajdonában 2009. december 31-én 42.500 db, egyik leányvállalatának tulajdonában 12.500 db részvény volt, ami szavazatra nem jogosít. Az igazgatósági tagoknak a beszámoló összeállításakor nem volt részvénytulajdona. *Kibocsátott darabszám egyenlı a szavazatra jogosító részvények darabszámával.

17

5%-nál nagyobb tulajdonosi hányaddal rendelkezı tulajdonosok 2010. április 22.- i állapot szerint: Kibocsátott részvények mennyisége db-ban - belföldi: Magictrade Kft. Kaptár Befektetési ZRt. High-Tech Kft. - külföldi: Baxter and Fenwick Befek.Alap InterChalet Ltd. Együtt:

554 598 120 000 143 300 208 135 309 000 1 335 033

részesedés %

szavazati arány %

24,84 5,37 6,42 9,32 13,84 59,79

24,84 5,37 6,42 9,32 13,84 59,79

Szavazati korlát: 25%. A Társaság részvényeibıl 5% alatti részvénymennyiséggel rendelkezı tulajdonosok részvényeinek névértéke 897 531 e.Ft-ot tesz ki, amely a jegyzett tıke 40,21 %-a. Ennek megfelelıen Társaságunk a közkézhányad elıírásainak megfelel. A PANNON-FLAX NyRt. alaptıkéje 2 232 564 000,- Ft, ami 2 232 564 db, egyenként 1 000,- Ft névértékő, névre szóló törzsrészvényre oszlik. A társaság papír alapú részvényei 2004. november 26-i fordulónappal dematerializált részvényekké alakultak át. Az átalakuláskor 5.740 db papír alapú részvényt nem adtak le a tulajdonosok, amelyek az elıírt határidıben értékesítésre kerültek a tızsdén. A Társaság a beszámolási idıszakban nem bocsátott ki részvényeket. A Társaság részvényeihez kapcsolódó részvényesi jogokat és kötelezettségeket a 2009. május 19-i közgyőlés által elfogadott 17. sz. Alapszabály V., VI. és IX. és XVIII. fejezetei tartalmazzák. Az értékpapírhoz főzıdı jogok nem változtak.

Célkitőzések, tervek: még nem elfogadott A 2010. április 27.-i közgyőlés még nem tárgyalta a célkitőzéseket. A CIB Bankkal a hitelezésrıl folytatott tárgyalásokat követıen kerülnek meghatározásra a célkitőzések, várhatóan a május 25.-i közgyőlésen. A Társaság 2010. éves célkitőzése:

A legfontosabb ebben az évben, hogy a válság negatív hatásait minimalizálni tudjuk, és átmeneti veszteséges gazdálkodás mellett is biztosítsuk a Társaság hosszú távú mőködését. Az ingatlanfejlesztési tevékenység személyi, jogi különválasztását követıen annak beindítása és felkészülés a holding jellegő tevékenység végzésére. Jelentıs növekedési potenciált igénylı, ám ugyancsak jelentıs fejlesztési elıkészítı munkát igénylı ingatlanprojektek felkutatása, felvásárlása, megvalósítás feltételeinek kialakítása.

18

A Társaság tulajdonát képezı gyıri üzemingatlan középtávú fejlesztési koncepciójának kidolgozása. A Társaság (közvetve) 100%-os tulajdonát képezı budapesti ingatlan tulajdonosi illetıség önálló ingatlanná alakításához szükséges teendık elvégzése, fejlesztési koncepció kidolgozása után a tervek, engedélyeztetés elindítása. Önálló leányvállalatba szervezett textilipari tevékenység fenntartása, hatékony mőködtetése o a válság idıszakának áthidalásához szükséges intézkedések megtétele, o gyártmányfejlesztés erısítése, o marketing tevékenység és fokozott piaci munka mellett az értékesítés növelése, o magasabb vevıi igényeket kielégítı, magasabb fedezető termékek gyártási feltételeinek kialakítása, o a hatékonyabb és eredményesebb munkavégzéshez szükséges megfelelı szintő információs rendszer mőködtetése. Az önálló leányvállalatként mőködı vagyonkezelı társaságban vagyont gyarapító befektetések felkutatása, megvalósítása. A PANNON-FLAX 2010. éves üzleti terve: árbevételi terv: 2 500 millió Ft üzemi eredményterv: 140 millió Ft mérleg szerinti eredményterv: 40 millió Ft

A PANNON-FLAX többségi részesedéssel bíró és konszolidált befektetéseinek önálló mérleg- és eredményadatai 2009. évben Adatok millió Ft-ban Pannonflax Textil Kft.

Dawnmount Kft.

B+G Kft.

Flaxtrade Kft.

Maxinema * Kft

2009.

2009.

2009.

2009.

2009.

ESZKÖZÖK Tárgyi eszközök Befektetett pénzügyi eszközök Forgóeszközök Ebbıl: Követelések Értékpapírok Pénzeszközök Készletek Aktív idıbeli elhatárolás ESZKÖZÖK összesen:

588,1 1 012,7 326,5 25,7 660,5 8,9 1 609,7

1416,3 158,2 156,3 1,9 30,9 1 605,4

490,2 54,3 40,8 13,5 0,4 544,9

18,2 1,0 1,0 0,7 0,3 20,2

49,5 51,9 42,9 9,0 2,1 103,5

FORRÁSOK: Saját tıke Ebbıl: Jegyzett tıke Eredménytartalék Mérleg sz. eredmény Hosszúlejáratú kötelezettség Rövidlejáratú kötelezettség Passzív idıbeli elhatárolás FORRÁSOK összesen:

78,1 50,5 0,7 26,9 1 527,7 3,9 1 609,7

1 605,3 2 189,5 -587,6 3,4 0,1 1 605,4

541,4 590,6 -35,4 -13,8 2,6 0,9 544,9

19,6 65,1 -44,7 -0,8 0,6 20,2

56,4 113,0 -48,0 -8,6 27,2 19,9 103,5

19

Értékesítés nettó árbevétele Értékesítés közvetlen költségei Értékesítés bruttó eredménye Egyéb bevételek Egyéb ráfordítások Üzemi tevékenység eredménye Pénzügyi mőveletek eredménye Rendkívüli eredmény Adózás elıtti eredmény Mérleg szerinti eredmény

2213,8 1160,1 1053,7 39,4 19,9 131,8 -96,5 35,2 26,9

-10,3 14,6 4,3 3,4

43,6 27,0 16,6 0,5 14,7 -13,9 0,7 -13,8 -13,8

0,3 -0,7 -0,1 -0,8 -0,8

18,4 22,3 -3,9 0,2 -8,9 0,3 -8,6 -8,6

A konszolidációba bevont társaságok köre 2009 évben a Maxinema Kft-vel bıvült, amelynek a Dawnmount Hungary Kft. a 99,6 %-os tulajdonosa.

A Pannonflax Textil Kft.-t a textiltevékenység folytatásának érdekében 2008. május 22-én alapította a Részvénytársaság. Induló alaptıkéje 500 ezer Ft volt, amelyet 2008. decemberében 50 500 e Ft-ra emelt a Pannon-Flax NyRt, mint 100 %-os tulajdonos. A Kft. 2008. évben a mőködés megkezdéséhez szükséges feltétel kialakításán dolgozott. Megkapta a telephely engedélyt, valamint az összes környezetvédelmi engedélyt. 2008. december végén megvásárolta az anyavállalattól a textilgyártáshoz szükséges gépeket, eszközöket, valamint a készleteket 1,6 milliárd Ft-ért. 2009. január 2-ával átvette a dolgozókat, és megkezdte a textilgyártást. A telephelyet az anyavállalattól bérli. 2009. év során a Társaság minıségbiztosítási rendszerét tanúsíttatta a NATO AQAP 2110:2006nomatív dokumentumok, és az MSZ EN ISO 9001:2001 szabvány szerint. Ugyancsak megkapta a honvédségi gyártásra vonatkozó engedélyeket is. A Társaság mőködését igen jelentıs átszervezéssel kezdte. A termelést kisebb területre vonta össze költségmegtakarítási céllal. Mivel mőködésének megkezdése a válság bekövetkezésének idıszaka alá esett, elengedhetetlen volt számára költségcsökkentı intézkedések meghozatala. Év elején munkaerı-megtartási pályázatot adtunk be, amelyben 51 fı 2 éves megtartása érdekében 48,8 millió Ft támogatást nyertünk 1 évre. Energiaracionalizálási feladatokhoz pályázatokat készítettünk a nagyon drágán vásárolt technológiai gız kiváltására. Végül saját gız kazánház létrehozása, beruházása mellett saját gız elıállításával oldottuk meg a feladatot. A kazánház 2009 decemberében átadásra került, és nagyon jól mőködik, 2 éves megtérülési idejő beruházás. A társaság az anyavállalat profilját vette át, értékesítési stratégiája megegyezik az anyavállalat eddigi stratégiájával. 2009. évben exportra 1 001,7 e m2 készterméket értékesített, és 1 034,2 millió export árbevételt ért el. Termékeit 23 országba szállította.

20

Belföldre 1 713,5 e m2 terméket értékesített, 1 179,6 e Ft értékben. Együttesen elért árbevétele 2 213,8 millió Ft volt, amit, ha az anyavállalat a 2008. éves árbevételéhez hasonlítunk, 7 % os árbevétel csökkenést jelent. A Társaság a gazdálkodás minden területén elıbbre tudott lépni a korábbiakhoz képest. Javította termékei minıségét, erıteljesen javította a termelékenységet, javította a fajlagos anyag- és energiafelhasználást, csökkentette a termelés munkaigényességét, feltárt és megszüntetett gyártási veszteségeket, csökkentette az általános költségeket. Intenzív gyártmányfejlesztéssel javította az értékesítési lehetıségeket, új piacokat keresett, új termékeket vezetett be a piacon. A válság okozta volumencsökkenés kedvezıtlen hatásait a költségek csökkentésével, és kedvezıbb termékösszetétel kialakításával nagyrészt ellensúlyozta. Az év során átlagosan 172 fıt foglalkoztatott, 157 634 Ft/fı átlagkereset mellett. A Társaság mőködésének elsı évében elért 2 213,8 millió Ft árbevételt, 131 millió Ft üzemi eredményt, 26,9 millió Ft mérleg szerinti eredményt. Mőködéséhez év közben az MKB és a CIB Bank hitelt nyújtott, melynek év végi állománya 1 255 millió Ft volt. Az anyavállalatnak kifizette az eszközvásárlás teljes összegét.

Mérlegének fıbb adatai: Eszközök (immateriális javak és tárgyi eszközök) Forgóeszközök Ebbıl: Készletek Követelések Pénzeszközök Aktív idıbeli elhatárolás ESZKÖZÖK összesen: Saját tıke Kötelezettségek: Ebbıl: Rövid lejáratú hitelek Szállítóállomány Egyéb kötelezettségek Passzív idıbeli elhatárolás FORRÁSOK összesen:

Adatok: millió Ft-ban 588,1 1 012,7 660,5 326,5 25,7 8,8 1 609,7 78,1 1 527,7 1 255,0 229,3 43,4 3,9 1 609,7

A Társaság kötelezettségei az év elejéhez képest csökkentek. Pénzügyi helyzete kiegyensúlyozott volt, kötelezettségeinek maradéktalanul eleget tett, lejárt tartozása nem volt. A Dawnmount Kft. Jegyzett tıkéje 2.189,5 millió Ft, amelybıl a PANNON-FLAX NyRt. részesedése 100%. Eszközállománya 1.605,4 millió Ft-ot tesz ki, amelybıl a követelés 156,3 millió Ft, 1416,3 millió Ft a befektetett eszköz, amelytıl a vagyon gyarapodását várja el a tulajdonosa. Adózott eredménye 3,4 millió Ft. A B+G Kft Törzstıkéje 590,6 millió Ft. Tulajdonosok részesedése: PANNON-FLAX NyRt. (apport) 517,6 millió Ft, a Dawnmount Kft. 73 millió Ft. Jelenleg bérbeadással hasznosítják a területet,

21

de megfelelı eredmény eléréséhez szükséges új profil kidolgozása, amely folyamatban van. A B+G Kft. megkezdte a tulajdonában lévı budapesti iparterület fejlesztésének elıkészítését, amelynek 1-es üteme befejezést nyert. Az év során 43,6 millió Ft árbevételt ért el, kiadásai azonban meghaladták az árbevételt (energiaköltség, helyi adó, környezetvédelmi kiadások, épületfenntartás stb.). Mérleg szerinti vesztesége –13,8 millió Ft.

Flaxtrade Kereskedelmi és Szolgáltató Kft. Törzstıkéje 65,5 millió Ft. 100%-os tulajdonosa a PANNON-FLAX NyRt. A Társaság a tulajdonában lévı üdülı mőködtetésével foglalkozik. 2009. éves eredménye –0,8 millió Ft. *Maxinema Kft Törzstıkéje 113.0 millió Ft. A Dawnmount Kft 99,6%-os tulajdonában van. Gépkölcsönzéssel foglalkozik 2009 éves eredménye -8,6 millió Ft Konszolidált eredmények A PANNON-FLAX NyRt., mint anyavállalat az elızı fejezetben felsorolt többségi tulajdonában álló társaságokkal együttesen a nemzetközi „IFRS” elvek alapján konszolidált mérleget és eredménykimutatást készített. A konszolidációba bevont társaságok köre 2009. évben a Pannonflax Textil Kft., a Dawnmount Kft., a B+G Kft. a Flaxtrade Kft, és a Maxinema Kft . A csoport tagjainak számviteli politikájában lényegi eltérés nincs és nem is változott. Az anyavállalathoz képest a leányvállalatok az alábbi fıbb területen módosították az eredményt: Adatok e Ft-ban

PANNON-FLAX Vállalatcsoport Különbözet NyRt. konszolidált adatai millió Ft-ban 2009. évben Árbevétel Üzemi eredmény Adózott eredmény Jegyzett tıke Saját tıke Mérleg fıösszeg Befektetett eszközök Forgóeszközök

909,1 38,2 7,5 2 232,6

2 283,6 143,3 24,0 2 232,6

+1374,5 + 105,1 + 16,5 -

3 061,0 3 148,1 2 760,5 383,8

2 280,3 3 912,5 2 105,0 1 761,5

- 780,7 + 764,4 -655,5 +1 377,7

Az árbevétel és eredményesség szerkezete jelentısen módosult annak következtében, hogy a tényleges termelı tevékenység 2009. január 1-ével átkerült a Pannonflax Textil Kft-hez. Így az árbevétel és eredmény szempontjából már nem az NyRt, hanem a leányvállalat (Pannonflax Textil Kft) a meghatározó.

22

II. Konszolidált éves beszámoló számszerő adatai

23

PANNON-FLAX NyRt. Összevont (konszolidált) 2009. éves mérlege „A” változat Sorszám a.

Megnevezés b.

2008. XII.31. c.

(Auditált) Adatok e Ft-ban 2008* 2009. XII.31 XII.31. d. e.

Index %

ESZKÖZÖK: 01.

A. BEFEKTETETT ESZKÖZÖK (02+10+18. sor)

02. 03. 04. 05. 06. 07. 08. 09. 10. 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17. 18. 19. 20. 21. 22. 23. 24. 25. 26. 27. 28. 29.

I. Immateriális javak (03-09. sor) Alapítás-átszervezés aktivált értéke Kísérleti fejlesztés aktivált értéke Vagyoni értékő jogok Szellemi termékek Üzleti vagy cégérték Immateriális javakra adott elılegek Immateriális javak értékhelyesbítése II. Tárgyi eszközök (11-17. sor) Ingatlanok Mőszaki berendezések, gépek, jármővek Egyéb berendezések, felszerelések, jármővek Tenyészállatok Beruházások Beruházásokra adott elıleg Tárgyi eszközök értékhelyesbítése III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK (19-28. sor) Részesedés kapcsolt vállalkozásban Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban Egyéb tartós részesedés Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban Egyéb tartósan adott kölcsön Tartós hitelviszonyt megtestesítı értékpapír Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése Befektetett pénzügyi eszközök értékelési különbözete Tıkekonszolidációs különbözet (28-29. sorok) Leányvállalatokból Társult vállalkozásokból

30.

B. FORGÓESZKÖZÖK (31+38+47+53. sor)

31. 32. 33. 34. 35. 36. 37. 38. 39. 40. 41. 42. 43. 44. 45. 46. 47. 48. 49. 50. 51. 52. 53. 54. 55.

I. KÉSZLETEK (32-37 sorok) Anyagok Befejezetlen termelés és félkész termékek Növendék-, hízó- és egyéb állatok Késztermékek Áruk Készletre adott elılegek II. KÖVETELÉSEK (39-46 sorok) Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevık) Követelések kapcsolt vállalkozással szemben Követelések egyéb részesedési viszonyban levı vállalkozással szemben Váltókövetelések Egyéb követelések Követelések értékelési különbözete Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete Konszolidációból adódó (számított) társasági adó követelés III. ÉRTÉKPAPÍROK (48-52. sorok) Részesedés kapcsolt vállalkozásban Egyéb részesedés Saját részvények, üzletrészek, eladásra vásárolt részvények Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítı értékpapír Értékpapírok értékelési különbözete IV. PÉNZESZKÖZÖK (54-56. sorok) Pénztár, csekkek Bankbetétek

56.

C. AKTÍV IDİBELI ELHATÁROLÁSOK (57-59. sor)

57. 58. 59.

Bevételek aktív idıbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások aktív idıbeli elhatárolása Halasztott ráfordítások

60.

ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN (01+30+56. sor)

1 237 966

1 295 966

2 105021

162,4

31 713 4 679 27 034 737 778 428 865 268 850 40 063 468 475 468 475 -

31 713 4 679 27 034 798 278 428 865 329 350 40 063 465 975 465 975 -

27 560 4 283 23 277 845 699 425 559 272 995 116 022 31 123 1 231 762 1 231 762 -

86,9 91,5 86,1 105,9 99,2 82,9 289,6 264,3 264,3 -

2 792 214

2 722 380

1 761 507

64,7

891 208 202 416 302 229 365 736 20 827 739 689 277 765 204 085 250 528 7 311 217 967 49 454 168 513 943 350 2 586 940 764

891 208 202 416 302 229 365 736 20 827 664 154 312 558 84 725 260 553 6 318 217 967 49 454 168 513 949 051 2 589 946 462

795 501 139 510 280 082 358 898 17 011 825 575 564 989 83 643 174 459 2 484 56 817 49 454 7 363 83 614 2 063 81 551

89,3 68,9 92,7 98,1 81,7 124,3 180,8 98,7 67,0 39,3 26,1 100,0 4,4 8,8 79,7 8,6

33 605

35 862

45 932

128,1

27 927 5 678 -

30 184 5 678 -

32 955 12 977 -

109,2 228,5 -

4 063 785

4 054 208

3 912 460

96,5

*A mérlegsorok összehasonlítható adatokat tartalmaznak és a Nemzetközi Számviteli Standardok szerint készültek. A mellékelt jegyzetek a konszolidált beszámoló szerves részét képezik.

24

Sorszám a.

Megnevezés b.

(Auditált) Adatok e Ft-ban 2009. Index XII.31 % e.

2008. XII.31. c.

2008.* XII.31 d.

2 409 404

2 360 969

2 280 308

96,6

2 232 564 42 500 446 727 397 415 49 454 -103 334 -258 430 -354 992 -354 992 -

2 232 564 42 500 446 727 397 415 49 454 -128 179 -278 505 -354 992 -354 992 -3 515 -

2 232 564 42 500 446 727 324 769 49 454 24 045 -320 114 -477 396 -477 396 259 -

100,0 100,0 100,0 81,7 100,0 114,9 134,5 134,5 -

1 641 315

1 661 588

1 597 593

96,1

1 641 315 500 1 270 629 1 303 96 774 272 109 -

1 661 588 500 1 270 629 1 303 116 862 272 294 -

1 597 593 6 160 1 254 994 282 026 54413 -

96,1 98,8 241,3 20,0 -

13 066

31 651

34 559

109,2

13 066 -

31 651 -

34 559 -

109,2 -

4 063 785

4 054 208

3 912 460

96,5

FORRÁSOK: 61.

D. SAJÁT TİKE (62+65+66+67+68+71+72+73+76. sor)

62. 63. 64. 65. 66. 67. 68. 69. 70. 71. 72. 73. 74. 75. 76. 77. 78. 79. 80.

I. JEGYZETT TİKE 62-es sorból a.) visszavásárolt tulajdonosi részesedés névértéken II. JEGYZETT, DE MÉG BE NEM FIZETETT TİKE (-) III. TİKETARTALÉK IV. EREDMÉNYTARTALÉK V. LEKÖTÖTT TARTALÉK VI. ÉRTÉKELÉSI TARTALÉK Értékhelyesbítés értékelési tartaléka Valós értékelés értékelési tartaléka VII. MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY VIII. Leányvállalati saját tıke változása IX. Konszolidáció miatti változások (68-69 sorok) adósságkonszolidálás különbözetébıl közbensı eredmény különbözetébıl X. Külsı tagok (más tulajdonosok) részesedése E. Céltartalékok Céltartalék a várható kötelezettségekre Céltartaléka jövıbeni költségekre Egyéb céltartalék

81.

F. KÖTELEZETTSÉGEK (82+87+96. sor)

82. 83. 84. 85. 86. 87. 88. 89. 90. 91. 92. 93. 94. 95. 96. 97. 98. 99. 100. 101. 102. 103. 104. 105. 106. 107. 108.

I. HÁTRASOROLT KÖTELEZETTSÉGEK Hátrasorolt kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Hátrasorolt kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévı váll. szemb. Hátrasorolt kötelezettségek egyéb gazdálkodóval szemben Tıkekonszolidációs különbözet leányvállalatokból II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (88-95. sorok) Hosszú lejáratra kapott kölcsönök Átváltoztatható kötvények Tartozások kötvénykibocsátásból Beruházási és fejlesztési hitelek Egyéb hosszú lejáratú hitelek Tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Tartós kötelezettségek egyéb részesedési viszonyban lévı váll. szemben Egyéb hosszúlejáratú kötelezettségek III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (97-108. sorok) Rövid lejáratú kölcsön ebbıl: az átváltoztatható kötvények Rövid lejáratú hitelek Vevıktıl kapott elılegek Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) Váltótartozások Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben Egyéb rövidlejáratú köt. egyéb részesedési viszonyban lévı váll. szemben Egyéb rövidlejáratú kötelezettségek Kötelezettségek értékelési különbözete Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete Konszolidálásból adódód (számított) társasági adó tartozás

109. G. PASSZÍV IDİBELI ELHATÁROLÁSOK 110. 111. 112.

Bevételek passzív idıbeli elhatárolása Költségek, ráfordítások passzív idıbeli elhatárolása Halasztott bevételek

113. FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN (61+81+109. sor)

*A mérlegsorok összehasonlítható adatokat tartalmaznak és a Nemzetközi Számviteli Standardok szerint készültek.

A mellékelt jegyzetek a konszolidált beszámoló szerves részét képezik.

25

PANNON-FLAX NyRt. Összevont (konszolidált) 2009 éves eredménykimutatása Forgalmi költség eljárással „A” változat

Tételszám a.

A tétel megnevezése b.

01. 02.

Belföldi értékesítés nettó árbevétele Export értékesítés nettó árbevétele

03.

I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02)

04. 05. 06.

Értékesítés elszámolt közvetlen önköltsége Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke

07.

II. AZ ÉRTÉKESÍTÉS KÖZVETLEN KÖLTSÉGEI (04+05+06.)

08. 09. 10. 11.

12. 13. 14. 15. 16. 17. 18. 19. 20. 21. 22. 23. 24. 25. 26. 27. 28. 29.

III. ÉRTÉKESÍTÉS BRUTTÓ EREDMÉNYE (I-II.) Értékesítés költsége Igazgatási költségek Egyéb általános költségek IV.AZ ÉRTÉKESÍTÉS KÖZVETETT KÖLTSÉGEI (09+10+11.) V. EGYÉB BEVÉTELEK ebbıl: visszaírt értékvesztés V/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkezı – eredményt növelı – konszolidációs különbözet VI. EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK ebbıl: értékvesztés VI/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkezı – eredményt csökkentı – konszolidációs különbözet A. ÜZEMI (ÜZLETI) TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE (III.-IV.+V.-VI.) Kapott osztalékok társult vállalkozástól Kapott osztalékok egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozástól Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége ebbıl: kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamnyeresége ebbıl: kapcsolt vállalkozástól kapott Kapott kamatok és kamat jellegő bevételek ebbıl: kapcsolt vállalkozástól kapott Pénzügyi mőveletek egyéb bevételei ebbıl: értékelési különbözet

30.

VII. PÉNZÜGYI MŐVELETEK BEVÉTELEI (20-29.)

31. 32. 33. 34. 35. 36. 37.

Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége ebbıl: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetett kamatok és kamat jellegő kifizetések ebbıl: kapcsolt vállalkozásnak adott Pénzügyi befektetések értékvesztése Pénzügyi mőveletek egyéb ráfordításai ebbıl: értékelési különbözet

38. 39. 40.

VIII.PÉNZÜGYIMŐVELETEKRÁFORDÍTÁSAI(31-37.)

41. 42. 43. 44.

IX. RENDKÍVÜLI BEVÉTELEK X. RENDKÍVÜLI RÁFORDÍTÁSOK D. RENDKÍVÜLI EREDMÉNY (IX-X.) E. ADÓZÁS ELİTTI EREDMÉNY (+C+D)

45.

B.PÉNZÜGYI MŐVELETEK EREDMÉNYE (VII-VIII) C. SZOKÁSOS VÁLLALKOZÓI EREDMÉNY (+A+B)

XI. Adófizetési kötelezettség

47.

XI./A Konszolidálásból adódó (számított) társasági adó különbözet (±) F. ADÓZOTT EREDMÉNY (+E-XI. +XI/A)

49.

G. MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY (+F-48)

46. 48.

Jóváhagyott osztalék, részesedés

(Auditált) Adatok e. Ft-ban 2008.* 2009. Év év d. e

2008 év c. 1 135 420 1 289 105 2 424 525 1 680 136 73 556 29 446

1 166 449 1 289 105 2 455 554 1 693 397 73 556 54 925

1 249 401 1 034 217 2 283 618 1 559 017 41 485 35 436

1 783 138

1 821 878 633 676 204 602 359 489 65 642 629 733 25 176 -

1 635 938

76 599 -

53 899 -

-33 385 100 5 944 76 231 115 166 197 441 70 961 56 415 135 653 -

-47 480 100 5 944 66 494 115 166 187 704 70 961 56 415 135 653 -

143 277 472 16842 81 693 99 007 78 026 15 065 116 622 -

7,9 25,3 70,9 52,7 110,0 26,7 86,0 -

263 029 -65 588 -98 973 -98 973

263 029 -75 325 -122 805 -122 805

209 713 -110 706 32 571 32 571

79,7 147,0 -

11 672

11 692 -6 318

11010

94,2 39,3

641 387 204 602 353 216 65 642 623 460 25 176 76 488 -

-7 311

647 680 172 978 264 634 59 206 496 818 46 314 -

-

-2 484

107,1 80,2 93,0 92,1 56,4 64,5 89,8 102,2 84,5 73,6 90,2 78,9 184,0 70,4 -

-103 334

-128 179

24 045

-

-103 334

-128 179

24 045

-

-

-


Index %

-

-

26

PANNON-FLAX NyRt. Összevont (konszolidált) 2009 éves eredménykimutatása Összköltség eljárással „A” változat

TételA tétel megnevezése szám a. b. 01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele 02. Export értékesítés nettó árbevétele

2008 év c. 1 135 420 1 289 105

03.

I. ÉRTÉKESÍTÉS NETTÓ ÁRBEVÉTELE (01+02)

04. 05.

Saját termeléső készletek állományváltozása Saját elıállítású eszközök aktivált értéke

06.

II. AKTIVÁLT SAJÁT TELJESÍTM. ÉRTÉKE (±04+05)

07. 08.

2 424 525 -50 438 22 408

-28 030

10. 11. 12. 13. 14.

III. EGYÉB BEVÉTELEK ebbıl: visszaírt értékvesztés III/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkezı – eredményt növelı – konszolidációs különbözet Anyagköltség Igénybevett szolgáltatások értéke Egyéb szolgáltatások értéke Eladott áruk beszerzési értéke Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke

15.

IV. ANYAGJELLEGŐ RÁFORDÍTÁSOK (10-14.)

16. 17. 18. 19. 20. 21. 22. 24. 25. 26. 27. 28. 29. 30. 31. 32. 33. 34.

Bérköltség Személyi jellegő egyéb kifizetések Bérjárulékok V. SZEMÉLYI JELLEGŐ RÁFORDÍTÁSOK (16-18.) VI. ÉRTÉKCSÖKKENÉSI LEÍRÁS VII. EGYÉB RÁFORDÍTÁSOK ebbıl: értékvesztés VII/A. Adósságkonszolidálás miatt keletkezı – eredményt csökkentı – konszolidációs különbözet A. ÜZEMI (ÜZLETI) TEVÉKENYS. EREDM. (III.-IV.+V.-VI.) Kapott osztalékok társult vállalkozástól Kapott osztalékok egyéb részesedési viszonyban lévı vállalkozástól Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége ebbıl: kapcsolt vállalkozástól kapott Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamnyeresége ebbıl: kapcsolt vállalkozástól kapott Kapott kamatok és kamat jellegő bevételek ebbıl: kapcsolt vállalkozástól kapott Pénzügyi mőveletek egyéb bevételei ebbıl: értékelési különbözet

35.

VIII. PÉNZÜGYI MŐVELETEK BEVÉTELEI (25-34.)

36. 37. 38. 39. 40. 41. 42.

Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége ebbıl: kapcsolt vállalkozásnak adott Fizetett kamatok és kamat jellegő kifizetések ebbıl: kapcsolt vállalkozásnak adott Pénzügyi befektetések értékvesztése Pénzügyi mőveletek egyéb ráfordításai ebbıl: értékelési különbözet IX. PÉNZÜGYI MŐVELETEK RÁFORDÍTÁSAI (36-42.)

09.

23.

43. 44. 45. 46. 47. 48. 49. 50.

51. 52. 53.

54.

25 176 -

B. PÉNZÜGYI MŐVELETEK EREDMÉNYE (VIII.-IX.) C. SZOKÁSOS VÁLLALKOZÓI EREDMÉNY (+A+B) X. RENDKÍVÜLI BEVÉTELEK XI. RENDKÍVÜLI RÁFORDÍTÁSOK D. RENDKÍVÜLI EREDMÉNY (X-XI.) E. ADÓZÁS ELİTTI EREDMÉNY (+C+D) XII/A. Konszolidálásból adódó (számított) különbözet (±) F. ADÓZOTT EREDMÉNY (+E-XII.+XII/A) Jóváhagyott osztalék, részesedés

G. MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY (+F-53) Részvényenkénti nyereség

társasági

adó

-28 030

25 176 -

46 314 -

107,1 80,2 93,0 48,5

-

184,0 -

1 309 746 202 687 12 326 73 556 54 925

1 358 613 162 647 13 888 41 485 35 436

103,7 80,2 112,7 56,4 64,5

1 621 488

1 653 240

1 612 069

97,5

413 113 96 029 159 641 668 783 88 297 76 488 -

413 113 96 029 159 641 668 783 101 558 76 599 -

326 706 62 115 115 911 504 732 85 814 53 899 -

79,1 64,7 72,6 75,5 84,5 70,4 -

-33 385 100 5 944 76 231 115 166 197 441 70 961 56 415 135 653 -

-47 480 100 5 944 66 494 115 166 187 704 70 961 56 415 135 653 -

143 277 472 16842 81 693 99 007 78 026 15 065 116 622 -

7,9 25,3 70,9 52,7 110,0 26,7 86,0 -

263 029 -65 588 -98 973 -

263 029 -75 325 -122 805 -122 805

209 713 -110 706 32 571 32 571

79,7 147,0 -

-

11 672 -7 311

11 692 -6 318

-

11010

-2 484

94,2 39,3

-103 334

-128 179

24 045

-

-103 334

-128 179

24 045

-

-0,046

-0,057

0,011

-

-


69 859

Index %

1 309 746 196 517 12 223 73 556 29 446

-98 973

XII. Adófizetési kötelezettség

(Auditált) Adatok e.Ft-ban 2008.* 2009. év év d. e 1 166 449 1 249 401 1 289 105 1 034 217 2 455 554 2 283 618 -50 438 58 994 22 408 10 865

-

-

27

III. Cash-Flow kimutatás

28

A december 31-ével végzıdı év Cash-Flow kimutatása

Adatok e.Ft-ban

Mőködési tevékenységbıl származó cash-flow Adózás elıtti eredmény Értékcsökkenés Vevıállomány változása Egyéb követelések változása Készletváltozás Nem realizált, de tárgyévet érintı változások Szállító és egyéb kötelezettség változás Hitelvisszafizetés, -felvét Egyéb változás Mőködési tevékenységbıl származó cash-flow Fizetett társasági adó Mőködési tevékenységbıl eredı nettó pénzáram

2009 december 31. 32 571 85 814 -252 431 87 176 95 707 -7162 -54 020 -9 975 -70 742 -93 062 -8 526 -101 588

Befektetési tevékenységbıl származó cash-flow Tárgyi eszköz és immateriális javak beszerzése Befektetések és értékpapírok vásárlása Befektetés, tárgyi eszközök értékesítése Befektetések egyéb változása Befektetési tevékenység nettó pénzárama Finanszírozási tevékenységbıl eredı cash-flow Értékpapírok kibocsátása Kötvények kibocsátása Fizetett osztalék Finanszírozási tevékenységbıl eredı pénzáram

-129 082 -780 852 161 150 -15 065 -763 849 -865 437

Pénzeszközök változása Pénzeszközök – nyitó állomány Pénzeszközök – záró állomány Pénzeszközök változása

949 051 83 614 -865 437

29

IV. Független könyvvizsgáló jelentése

28

V. Kiegészítı melléklet

29

1. Általános háttér a.) Jogi helyzet és tevékenység jellege A PANNON-FLAX Gyıri Lenszövı Rt.-t 1988. október 12-én az 1875. évi XXXVII. Törvény alapján alapította a BUDA-FLAX Lenfonó és Szövıipari Vállalat + 6 partner vállalat, a BUDA-FLAX Gyıri Lenszövı gyáregységébıl, jogelıd nélkül. Alapításkori neve: BUDA-FLAX Gyıri Lenszövı Rt., amelyet 1993. november 24-én változtatott meg jelenlegi nevére. A Társaság a Magyar Köztársaságban bejegyzett vállalkozás. Elérhetısége: 9027 Gyır, Kandó Kálmán u 1 www.pannon-flax.hu b.) A mérlegkészítés alapja Az éves beszámolót a bekerülési érték elve alapján állították össze. Alapításkori eszközök vagyonértékeléssel kerültek a Társaság apportjába. Mérlegsorok egysége ezer Ft. Minden magyar vállalkozáshoz hasonlóan a Társaság számviteli, pénzügyi és egyéb nyilvántartásainak vezetése, valamint az éves beszámoló összeállítása a számvitelre vonatkozó jogszabályok elıírásai szerint történik. c.) Összehasonlító adatok A Társaság mérlegadatai nem összehasonlíthatóak. 2009. január 1-étıl a textilipari tevékenységet a Pannonflax Textil Kft folytatja. Az Ny Rt a tulajdonábn maradt ingatlan hasznosításával foglalkozik. d.) A Társaság részvényeit 2004. november 24-i fordulónappal dematerializált részvényekké alakították át. A Társaság alaptıkéje 2 232 564 db, egyenként 1 000,- Ft névértékő dematerializált törzsrészvénybıl áll, amely teljes egészében a tızsdén van. Értékpapírkód: HU 0000075296 A Társaság saját tulajdonában 2009. december 31-én 42.500 db részvény volt.

2. Számviteli politika A Társaság kettıs könyvvitelt vezet és Éves beszámolót készít, amelyben a 2000. évi C. számviteli törvény 1.sz. melléklete „A” változata szerinti Mérleget és 3.sz. melléklete „A” változata szerinti forgalmi költség eljárással készíti el Eredménykimutatását. A mérlegkészítés idıpontja: január 31. A Társaság Anyavállalat, így Konszolidált Beszámoló készítésére kötelezett. Jelentıs összegő hiba: A mérlegfıösszeg 2 %-át meghaladó hiba, lényeges hiba: az alaptıke 20%-át meghaladó hiba. Választott önköltségszámítási módszer: utókalkuláción alapuló önköltségszámítás. Tartalma: 1. Közvetlen anyagköltség 2. Közvetlen bérköltség és járulékai 3 Egyéb közvetlen költségek.

Mérlegtételek értékelése: a.) Befektetett eszközök és értékcsökkenés Az immateriális javak és tárgyi eszközök bruttó értékét az új beszerzések esetében a beszerzési érték adja a számvitelrıl szóló tv. 47-51.§-a szerint. A társaság tárgyi eszközeinek értékét az eszközök hasznos élettartama alatt írjuk le egyedi elbírálás (fizikai elhasználódás) szerint.

30

Az értékcsökkenés elszámolási módszere, terv szerinti lineális leírás, amelyet az üzembehelyezés napjától számolunk a bruttó értékre vetítve. Értékcsökkenési leírás szerint a jelen beszámoló elkészítésekor alkalmazott értékcsökkenési leírási kulcsok: 1992. év elıtt 1992.01.01. után aktivált eszközökre aktivált eszközökre %-ban Épületek: Hosszú élettartamú szerkezetbıl Közepes élettartamú szerkezetbıl Rövid élettartamú szerkezetbıl Építmények: Elektromos vezetékek Gáz vezetékek Gız- és földgáz távvezeték Minden más vezeték (víz) Ipari és minden egyéb építmény Gépek, berendezések, felszerelések, szoftverek Ügyvitel technikai eszközök Jármővek 50.000 Ft alatti bruttó értékőek

1 3 6

2 3 6

8 6 4 3 2 9

8 6 4 3 2 14,5

15 15 10

33 20 100

A befejezetlen beruházások értékelése beszerzési áron, illetve saját elıállítás esetén közvetlen önköltségen történik. Tárgyi eszközök megrongálódása esetén a Társaság kiselejtezést, vagy amennyiben tovább használható az eszköz, úgy terven felüli értékcsökkenést számol el. Maradványérték: az az érték, amely az eszköz rendeltetésszerő használatbavételekor a hasznos élettartam végén várható. A Társaság a fizikai elhasználódást tekinti a hasznos élettartamnak, így a maradványérték = a hulladékértékkel. Ez alacsony összege miatt elhanyagolható. A befektetett pénzügyi eszközök közül a részesedések értékelése tızsdei jelenlét esetén az év utolsó napján érvényes árfolyamon történik. Egyéb befektetéseknél, amennyiben a két egymást követı évben a Társaság veszteséges, vesztesége egy évben meghaladja az alaptıke 20%-át, két évben együttesen a 30%-át, és a következı évre a Társaság nem tervez legalább az alaptıke 10%-át elérı nyereséget, értékvesztés kerül elszámolásra. Az értékvesztés mértékét a Társaság utolsó mérlegében szereplı saját tıke és jegyzett tıke aránya, valamint a következı év nyereségtervének figyelembevételével állapítjuk meg. Végelszámolás, felszámolás esetében a végelszámoló, illetve a felszámoló által jegyzett pesszimista számítás alapján határozzuk meg az értékvesztés összegét. Visszaírás: a tényleges megtérüléskor a kivezetéssel együtt. Saját részvény esetén a számviteli törvény 59/A § 7. bekezdés d pontja szerint nem kerül sor átértékelésre. b.) Kutatás-fejlesztés Kutatás-fejlesztés költségeit a felmerülés évében számoljuk el az eredmény terhére. c.) Készletek A készleteket a felesleges, illetve elfekvı készletekre képzett értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken, azaz a nettó realizálható értéken mutatjuk ki. Anyagok, áruk értékelése tényleges beszerzési áron történik. A befejezetlen termelés és félkész termékek értékelése tényleges közvetlen költségen kerül elszámolásra A késztermék készletek értékelése tényleges közvetlen költségen történik. Egyedi értékelés alapján azokra a készletekre számolunk el értékvesztést, amelyek nem felelnek meg az eredeti rendeltetési céljuknak. Értékvesztés visszaírásra nem kerül sor, értékesítéskor realizálódik az eredmény.

31

d.) Követelések Forint követelések értékelése könyv szerinti értéken, a deviza követelések értékelése a MKB Bank ZRt. deviza középárfolyamán történik. XII. 31-én minden devizaügyletet (követelés és kötelezettség) át kell értékelni a fordulónapi árfolyamra. A Társaság év végén a határidın túli követeléseit egyedileg értékeli. A felszámolás alatt levı társaságokkal szembeni, a felszámolás kezdeti idıpontját megelızıen keletkezett követelésre egyedi elbírálás alapján, értékvesztés került elszámolásra. Az egyedi elbíráláshoz a felszámolótól kapott információkat használjuk fel. A csıdegyezség alatt levı cégekkel szembeni – a csıd bejelentését megelızıen keletkezett, és a csıdegyezségbe bevont - követelésekre a csıdegyezségi megállapodás szerinti értékvesztést számolja el. A többi határidın túli követelés elbírálása a cég fizetési készsége alapján történik. Az elszámolt értékvesztés visszaírásra akkor történik, ha a tervezettnél magasabb összeg folyik be a követelésre. Váltó követelések értékelése a kiváltott követeléssel azonos értéken történik (kamat nélkül). A devizában lévı követelések ÁFA elszámolásakor MNB középárfolyamon kerülnek kimutatásra. e.) Egyéb eszközök értékelése Egyéb eszközök és források értékelése könyv szerinti értéken történik (pénzeszközök, aktív idıbeli elhatárolások). f.) Eszközök besorolása-átsorolása Besorolás: Az eszközök besorolása befektetett és forgóeszköz kategóriába használatuk idıtartama szerint történik. Az 1 éven túli idıtartamú eszközöket a befektetett eszközök, az éven belüli felhasználásra, értékesítésre kerülı eszközök a forgóeszközök közé sorolja a Társaság. Átsorolás: Amennyiben az eszközök használata, rendeltetése a besorolást követıen megváltozik, mert az eszköz a tevékenységet, a mőködést tartósan már nem szolgálja, vagy fordítva, akkor azok besorolását meg kell változtatni, a befektetett eszközt át kell sorolnia forgóeszközök közé, vagy fordítva. g.) A kapcsolt vállalkozásokkal összefüggı adatokat a Társaság külön tartja nyilván. h.) Tartalékok értékelése: könyv szerinti értéken történik i.) Kötelezettségek A Ft-ban fennálló beruházási és fejlesztési hitelek, valamint áruszállításból és szolgáltatásból származó rövidlejáratú kötelezettségek, valamint rövidlejáratú hitelek értékelése könyv szerinti értéken történik. A devizában fennálló áruszállításból és szolgáltatásból származó, valamint deviza hitelekbıl fennálló kötelezettségek értékelése: Devizaügyletek értékelése a MKB Bank ZRt. deviza középárfolyamán történik. XII. 31-én minden devizaügyletet (követelés és kötelezettség) át kell értékelni a fordulónapi árfolyamra. A devizában felmerülı kötelezettségek ÁFA elszámoláskor MNB középárfolyamon kerülnek figyelembevételre. j.) Nyereség elszámolása Az értékesítési tranzakciók nyereségét a teljesítéskor jelenítjük meg a mérlegben az adott termék eladási árának és közvetlen önköltségének egyidejő elszámolása mellett. Valamennyi egyéb felmerült bevételt és ráfordítást az összemérés elve alapján a megfelelı idıszakra számoljuk el.

32

3. Immateriális javak Az immateriális javak között a szoftver termékek és vagyoni értékő jogok kerültek elszámolásra. Szoftverek ezer Ft-ban Bruttó érték: 2008. december 31-én Változás 2009. december 31-én Halmozott értékcsökkenés: 2008. december 31-én Változás 2009. december 31-én Nettó érték: 2008. december 31-én 2009. december 31-én

Vagyoni értékő jogok

Összesen

2 717 1 011 3 728

-

2 717 1 011 3 728

882 427 1 309

-

882 427 1 309

1 835 2 419

-

1 835 2 419

4. Tárgyi eszközök Tárgyi eszközök Bruttó érték: 2008. december 31-én Változás 2009. december 31-én Halmozott értékcsökkenés: 2008. december 31-én Változás 2009. december 31-én Nettó könyv szerinti érték: 2008. december 31-én 2009. december 31-én

Ingatlanok

Mőszaki ber.gépek, jármővek

Egyéb ber. felszer. jármővek

Beruházások

Beruházásra adott elıleg

426 168 3 857 430 025

-

53 571 -1 775 51 796

-

-

479 739 2 082 481 821

107 505 7 495 115 000

-

37 991 -1270 36 721

-

-

145 496 6 225 151 721

318 663 315 025

-

15 580 15 075

-

-

334 243 330 100

Összesen

Jelentıs beruházás nem volt ebben az évben.

5. Kutatás-fejlesztés 2009 évben nem volt saját kutatás-fejlesztési tevékenységünk.

6. Befektetések

Pannonflax Textil Kft. Dawmount Kft. B+G Kft. FLAXTRADE Kereskedelmi és Szolgáltató Kft. Eurodomb Kft.

Jelenlegi tulajdoni arány % 100% 100% 87,6% 100% 6,8%

Tevékenység textiltermékek gyártása, értékesítése Ingatlanforg., befektetések hasznosítása Pénzügyi tanácsadás üdülési szolgáltatás, textilkeresk. Ingatlanforgalmazás

2008. 2009. XII.31. XII.31. könyv szerinti érték ezer Ft-ban 50 500 50 500 1 821 500 1 821 500 517 600 517 600 38 424 38 424 15 065 2 443 089 2 428 024

A Pannonflax Textil Kft.-t a textiltevékenység folytatására alapította 2008. május 22-én az NyRt., amely 100%-ban tulajdonos. Induló alaptıke 500 e.Ft, melyet 2008 decemberben 50 millió Ft-tal megemelt az NyRt. A Kft.2009 elkezdte a textiltevékenységet. Árbevétele 2213,8 millió Ft, mérleg szerinti eredménye 26,9 millió Ft. 2008 decemberben 1.601 millió Ft értékő eszközt vásárolt a PANNON-FLAX NyRt.-tıl, amelyet 2009 során visszafizetett. 78,7 millió Ft saját forrással rendelkezik.

33

A Dawnmount Kft.-t 1999. május 3-án 3 millió Ft törzstıkével alapították. Jegyzett tıkéje 2.189,5 millió Ft, amelybıl a PANNON-FLAX NyRt. részesedése 100%. Eszközállománya 1 605,4 millió Ft-ot tesz ki, amelybıl a követelés 156,3 millió Ft, 1 416,3 millió Ft a befektetett eszköz, amelytıl a vagyon gyarapodását várja el tulajdonosa. 2009. éves adózott eredménye 3,4 millió Ft. A B+G Kft.-t 1993. szeptember 7-én 1 millió Ft-os törzstıkével alapították, jelenlegi törzstıkéje 590,6 millió Ft. Tulajdonosok részesedése: PANNON-FLAX NyRt. (apport) 517,6 millió Ft, a Dawnmount Kft. 73 millió Ft. Jelenleg bérbeadással hasznosítják a területet, de megfelelı eredmény eléréséhez szükséges új profil kidolgozása, amely folyamatban van. A B+G Kft. megkezdte a tulajdonában lévı budapesti iparterület fejlesztésének elıkészítését, amelynek 1-es üteme befejezést nyert. Az év során 43,6 millió Ft árbevételt ért el, kiadásai azonban meghaladták az árbevételt (energiaköltség, helyi adó, környezetvédelmi kiadások, épületfenntartás stb.). Mérleg szerinti vesztesége –13,8 millió Ft. Flaxtrade Kereskedelmi és Szolgáltató Kft.-t 1991-ben 1,5 millió Ft törzstıkével alapította a PANNON-FLAX NyRt. Jelenleg a PANNON-FLAX NyRt. a 100%-os tulajdonosa. A Társaság a tulajdonában lévı üdülı mőködtetésével foglalkozik. 2009. éves eredménye –0,8 millió Ft. 2008. éves eredménye –0,8 millió Ft. Eurodomb Kft. (1021 Budapest, Hárshegyi u. 5-7.). A PANNON-FLAX NyRt. 6,8%-os tulajdonos. 2009. december 31-én bekerülési értéken tartjuk nyilván könyveinkben.2009 évben felszámolás alá került, ezért év végén értékvesztést számoltunk el rá.

7. Saját részvények 2009.12.31-én 42.500 ezer darab saját részvény van Társaságunk tulajdonában.

8. Készletek 2008. decemberben az NyRt. értékesítette a Pannonflax Textil Kft. részére készleteit annak érdekében, hogy a Kf.t 2009. január 1-én zökkenımentesen indíthassa az új évet. A készletek átadása piaci áron történt. 2009.12.31-én sem volt az NyRt tulajdonában készlet.

34

9. Követelések Pannon-Flax NyRt. 2008.XII.31. 2009.XII.31. ezer Ft-ban 90 108 280 877

Vevık Egyéb követelések: - konszolidációba bevont vállalatoktól - egyéb követelés

1 600 128 120 066 1 810 302

12 820 293 697

2009. december 31-i vevıállományunk 280 877 e.Ft.A vevıállomány a Magyar Honvédség tartozása, 2010 elsı napjaiban rendezésre került.Az egyéb követelés adó követelés, amely az év elején rendezésre került. A Társaságnak peresített követelése nincs.

10. Értékpapírok 2008.XII.31.

2009.XII.31.

46 875 6 891 56 345

49 454 7 363 56 817

Saját részvény Forgatási célú értékpapír

11. Pénzeszközök 2008.XII.31. 2009.XII.31. ezer Ft-ban 246 234 49 455 33 093 49 701 33 327

Bankbetétek Pénztár

12. Aktív idıbeli elhatárolás 2008.XII.31. 2009.XII.31. ezer Ft-ban 5 678 3 701

Aktív idıbeli elhatárolás

Az aktív idıbeli elhatárolások záró tételei: 2009. évben kifizetett, 2010. évet terhelı Elıfizetési díjak adók idıbeli elhatárolása Bankkamat egyéb

652 3049

13. Jegyzett tıke

Jegyzett tıke

2008. év mennyiség Érték db ezer Ft 2 232 564 2 232 564

2009. évben alaptıke emelés nem volt.

2009. év mennyiség Érték db ezer Ft 2 232 564 2 232 564

35

14. Tartalékok Tıketartalék Eredménytartalék Lekötött tartalék Mérleg szerinti eredmény

2008.XII.31.

2009.XII.31.

446 727 397 415 49 454 -72 644

446 727 324 769 49 454 7 465

. A lekötött tartalék a Társaság által visszavásárolt saját részvény értéke.

15. Céltartalékok Társaságunknak 2009.12.31-én nem voltak olyan – a számviteli tv. 41.§.(1) bekezdésének megfelelı – fizetési kötelezettségei, melyek miatt céltartalékot kellett volna képeznünk. A 41.§. (2) bekezdésében leírt céltartalék képzési lehetıséggel pedig – számviteli politikánknak megfelelıen – nem kívánunk élni.

16. Hitelek, kölcsönök 2008.XII.31. Hosszúlejáratú és fejlesztési hitelek Rövidlejáratú bankhitelek Kutatás-fejlesztési hitelek (egyéb vállalkozókkal szembeni kötelezettségbıl) Szállítói hosszúlejáratú tartozás (gépvásárláshoz) Hitelek összesen l éven belül visszafizetendı: - Rövidlejáratú bankhitel (forgóeszköz hitel)

2009.XII.31.

1 2 70 629

-

-

-

1 270 629

-

1 270 629

A bankhiteleket a Társaság 2009 év során visszafizette

17. Egyéb kötelezettségek Szállítók Egyéb rövidlejáratú kötelezettség: - Kapcsolt vállalkozással szemben - Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek - Rövid lejáratú kölcsönök - Egyéb részesedési viszonyban lévı vállalk. szemben

2008.XII.31. 2009.XII.31. ezer Ft-ban 95 552 27 163 271 010 366 562

35 144 10 427 4 500 77 234

Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek között a költségvetéssel szembeni kötelezettség 3 115 e.Ft), a tulajdonosoknak még fizetendı 2.050 ezer Ft-ot kitevı korábbi osztalék, át nem vett részvények ellenértéke (5.262 eFt) szerepel.

18. Passzív idıbeli elhatárolás Passzív idıbeli elhatárolás

2008.XII.31.

2009.XII.31.

10 486

9 872

Passzív idıbeli elhatárolásként az OZO3TEX program keretében kapott (5,3 millió Ft) támogatás, Fizetendı ÁFA (2,4 millió Ft), és bankköltség (0,1millió Ft). és könyvvizsgálati díj szerepelnek (2,1 millió Ft) szerepelnek.

36

19. Bér- és létszámadatok 2008. XII.31.

2009. XII.31. fı

Összes foglalkoztatott: - átlag létszám - XII.31-i állományi létszám

225 186

-

Személyi jellegő kifizetések: 2008. év 412 285 95 996 159 340 667 621

Kifizetett munkabér Személyi jellegő kifizetések Bérjárulékok

2009. év 7 572 2 380 9 952

2009. évben az Igazgatóság részére (5 fı) 4500 e.Ft, a Felügyelı Bizottság (4 fı) részére 2 900 e.Ft tiszteletdíj. A választott könyvvizsgáló 2 100 e ft díjazásban részesül a 2009 éves mérleg elfogadását követıen.

20. Költségek költségnemenkénti alakulása 2008. év

2009. év ezer Ft

1. Anyag jellegő ráfordítások: - Anyagköltség - Igénybevett anyagjellegő szolg. - Egyéb szolgáltatás Anyagjellegő ráfordítás összesen 2. Személyi jellegő ráfordítások: - Bérköltség - Személyi jellegő egyéb kifizetés - Bérjárulékok Személyi jell.ráfordítások összesen 3. Értékcsökkenési leírás 4. Termelési költség összesen

1 408 884 161 986 11 425 1 582 295

31 38 501 2 353 40 885

412 285 95 996 159 340 667 621 85 472 2 335 388

7 572 2 380 9 952 10 510 61 347

21. Aktivált saját teljesítmények értéke 2009 évben nem volt

22. Értékesítés nettó árbevétele relációnként 2008. év

2009. év e.Ft

Értékesítés nettó árbevétele: - Belföldi készszövet értékesítés - Export készszövet értékesítés - Szolgáltatás, egyéb: - belföld - export Értékesítés nettó árbevétele: Belföldi értékesítésbıl közvetett export:

1 156 371 1 283 160 599 325 5 945 3 044 801 132 200

475 700 433 359 909 059 -

37

23. Értékesítés közvetlen költségei 2008. év 2009. év ezer Ft-ban 1 802 132 31 292 936 544 498 252 621 2 095 068 797 150

Értékesítés elszámolt közvetlen költsége Elábé, alvállalkozói teljesítmények Eladott(közvetített) szolgáltatás Értékesítés közvetlen költsége

Közvetlen költség relációnkénti alakulása: Készszövet értékesítés belföldre Készszövet értékesítés exportra Szolgáltatás, konfekció, egyéb

2008. év 2009. év ezer Ft-ban 778 762 466 145 771 235 545 071 331 005 2 095 068 797 150

24. Bruttó fedezet relációnkénti alakulása

Belföldi készszövet értékesítés Export készszövet értékesítés Szolgáltatás, egyéb Összesen:

Fedezeti összeg ezer Ft 2008. 2009. 377 609 9 555 511 925 60 199 102 354 949 733 111 909

Fedezeti % 2008. 2009. 32,7 2,0 39,9 9,9 23,6 31,2 12,3

25. Fel nem osztott költségek 2008. év Értékesítés költsége Igazgatási költségek Egyéb általános költségek Értékesítés közvetett költsége mérleg sz.

673 090 333 309 64 636 1 071 035

2009. év ezer Ft 49 011 9 952 2 353 61 316

26. Egyéb bevételek

Késedelmi kamat bevétel K+F támogatás Egyéb Elızıéveketérintı eredményhelyesbítés Kártérítés Biztosító térítése Építményadó továbbterhelése Tárgyi eszköz értékesítés, egyéb Követelés értékesítés

2008. év 2009. év ezer Ft 752 5 656 2 283 892 3 708 5 6 956 688 514 186 1 150 178 840 707 282 7 834

2009. évben Társaságunk kereskedelemfejlesztési támogatást kapott 2 283 e.Ft. értékben.

27. Egyéb ráfordítások 2008. év Eredményt terhelı SZJA+ÁFA Késedelmi kamat+kártérítés, bírság Elszámolt értékvesztés Iparőzési adó Építményadó

2 307 90 6 774 18 649 15 302

2009. év 15 2 348 15 303

38 Egyéb tételek együtt Elızı éveket érintı eredményhelyesbítés Innovációs járulék Tárgyi eszköz értékesítés Követelés értékesítés Terven felüli écsi Összesen mérleg szerint

4 873 326 207 178 840 1 998 555 040

107 2 083 336 20 192

28. Üzemi (üzleti) tevékenység nettó eredménye Üzemi eredmény

2008. év 2008. év ezer Ft 30 940 38 235

29. Pénzügyi mőveletek bevétele 2008. év Kamat és kamatjellegő bevételek Árfolyamnyereség: - export - import - devizahitel Befekt. eszk. árfolyamnyeresége Saját részvény árfolyamnyeresége Egyéb pénzügyi bevétel Egyéb árfolyamnyereség

2009. év ezer Ft 3 412 57 566 34 972 60 233 472 273 11 512 25 574 110 402 83 612

30. Pénzügyi mőveletek ráfordítása 2008. év Fizetett kamatok Árfolyamveszteség: - export -import - devizahitel -részesedések értékvesztése Pénzügyi mőveletek egyéb ráfordításai

2009. év

ezer Ft 70 951 37 452 51 302 42 857 1 202 563

55 193 33 324 15 065 9 035 112 617

31. Rendkívüli eredmény 2008. év

2009. év ezer Ft

Rendkívüli bevételek Rendkívüli ráfordítások Rendkívüli eredmény

-

-

32. Adózás 2008. év Társasági adó Minimumadó Különadó

ezer Ft 11 423 -

2009. év 1 396 369

Az adózás a belföldi társas vállalkozásokra érvényes rendelet szerint történik. 2006. évben szeptember 1-tıl bevezetésre került a különadó, melynek mértéke az adózás elıtti eredmény 4 %-a. Ezt az adót abban az esetben is fizetni kell, ha a társasági adóalap 0. 2009. évben a különadó alap 9 225 eFt. Társasági adó mértéke 16%. 2009. évi adó 1396 e.Ft.

39

Adóalapot módosító tényezık 2009-ban: Adóalapot növelı csökkentı ezer Ft-ban Korábbi évek elhatárolt veszteségébıl Értékcsökkenési leírás Követelésre elszámolt értékvesztés Adóhiány, bírság Hitelezési veszteség Szakmunkástanulók után Továbbfoglalkoztatott szakmunkástanulók és munkanélküliek Visszafizetési kötelezettség nélkül adott támogatás Nem a vállalkozás bevételszerzı tevékenységével kapcsolatos költségek K+F Elızı évet érintı bevétel és ráfordítás Visszaírt követelés Iparőzési adó Egyéb

15 261

Különbözet

13 317

103

2 348 15 261

15 768

507

33. Osztalék 2008. év

2009. év ezer Ft -

Osztalék

2009. évre osztalék fizetését nem tervezzük.

34. Vagyoni helyzet, eszköz és tıkeösszetétel Befektetett eszközök aránya: % Saját tıke aránya: % Tıke ellátottsági mutató (Saját tıke/tárgyi eszk+készlet) Hosszúlejáratú kötelezettség aránya: % Tárgyi eszközök nettó/btto értékének aránya%

2008. év 59,1 65,0

2009. év 87,7 97,2

9,14

9,27

69,67

68,51

2008. év

2009. év

35. Jövedelmezıség Hozammutatók: - Értékesítés nettó árbevétele mill.Ft-ban - Bruttó termelési érték mill.Ft-ban - Hozzáadott érték mill.Ft-ban Árbevétel arányos nyereség % Eszközarányos nyereség % l fıre jutó - termelési érték e.Ft-ban - hozzáadott érték e.Ft-ban - nyereség e.Ft-ban

3 044,8 3 214,3 1 805,4 -2,3 -1,5

909,1 916,9 119,7 1,07 0,3

14 286 8 024 -323

-

36. Pénzügyi és likviditási helyzet Cash-Flow mill.Ft-ban Likviditási gyorsráta (1) Likviditási mutató (2) Saját tıke/tárgyi eszközök Átfutási idı napokban: - vevıállományban - szállítóállományban

2008. év 12,8 1,17 1,17 9,14

2009. év 18,0 4,97 4,97 9,27

11 19

111 12

-

40

37. Társadalombiztosítás és nyugdíjalapok Társaságunk a bruttó fizetések 29%-át fizette 2008-ban.. 2009-I félévben, míg 2009 II félévben 26%-ot a kötelezı Egészség- és Nyugdíjbiztosítási pénztár részére. Ezen túlmenıen 1996-tól kezdıdıen a MKB Önkéntes Nyugdíjpénztárába fizeti a Társaság a bruttó fizetések 4%-át dolgozói javára, amelyet a dolgozók különbözı mértékben még kiegészítenek. Az Egészségbiztosítási Pénztár részére fentieken kívül 2009. évben dolgozónként és havonta 1.950,- Ft egészségügyi hozzájárulást fizettünk.

38. Többségi részesedéssel bíró befektetések A PANNON-FLAX többségi részesedéssel bíró és konszolidált befektetéseinek önálló mérleg- és eredményadatai 2009 évben Adatok millió Ft-ban Pannonflax Textil Kft.

Dawnmount Kft.

B+G Kft.

Flaxtrade Kft.

Maxinema * Kft

2009.

2009.

2009.

2009.

2009.

ESZKÖZÖK Tárgyi eszközök Befektetett pénzügyi eszközök Forgóeszközök Ebbıl: Követelések Értékpapírok Pénzeszközök Készletek Aktív idıbeli elhatárolás ESZKÖZÖK összesen:

588,1 1 012,7 326,5 25,7 660,5 8,9 1 609,7

1416,3 158,2 156,3 1,9 30,9 1 605,4

490,2 54,3 40,8 13,5 0,4 544,9

18,2 1,0 1,0 0,7 0,3 20,2

49,5 51,9 42,9 9,0 2,1 103,5

FORRÁSOK: Saját tıke Ebbıl: Jegyzett tıke Eredménytartalék Mérleg sz. eredmény Hosszúlejáratú kötelezettség Rövidlejáratú kötelezettség Passzív idıbeli elhatárolás FORRÁSOK összesen:

78,1 50,5 0,7 26,9 1 527,7 3,9 1 609,7

1 605,3 2 189,5 -587,6 3,4 0,1 1 605,4

541,4 590,6 -35,4 -13,8 2,6 0,9 544,9

19,6 65,1 -44,7 -0,8 0,6 20,2

56,4 113,0 -48,0 -8,6 27,2 19,9 103,5

Értékesítés nettó árbevétele (belföld) Értékesítés közvetlen költségei Értékesítés bruttó eredménye Egyéb bevételek Egyéb ráfordítások Üzemi tevékenység eredménye Pénzügyi mőveletek eredménye Rendkívüli eredmény Adózás elıtti eredmény Mérleg szerinti eredmény

2213,8 1160,1 1053,7 39,4 19,9 131,8 -96,5 35,2 26,9

-

43,6 27,0 16,6 0,5 14,7 -13,9 0,7 -13,8 -13,8

0,3 -0,7 -0,1 -0,8 -0,8

18,4 22,3 -3,9 0,2 -8,9 0,3 -8,6 -8,6

-10,3 14,6 4,3 3,4

A konszolidációba bevont társaságok köre 2008. évben a Pannonflax Textil Kft.-vel, 2009 évben a Maxinema Kft-vel bıvült.

41

A Pannonflax Textil Kft.-t a textiltevékenység folytatásának érdekében 2008. május 22-én alapította a Részvénytársaság. Induló alaptıkéje 500 ezer Ft volt, amelyet 2008. decemberében 50 500 e Ft-ra emelt a Pannon-Flax NyRt, mint 100 %-os tulajdonos. A Kft. 2008. évben a mőködés megkezdéséhez szükséges feltétel kialakításán dolgozott. Megkapta a telephely engedélyt, valamint az összes környezetvédelmi engedélyt. 2008. december végén megvásárolta az anyavállalattól a textilgyártáshoz szükséges gépeket, eszközöket, valamint a készleteket 1,6 milliárd Ft-ért. 2009. január 2-ával átvette a dolgozókat, és megkezdte a textilgyártást. A telephelyet az anyavállalattól bérli. 2009. év során a Társaság minıségbiztosítási rendszerét tanúsíttatta a NATO AQAP 2110:2006nomatív dokumentumok, és az MSZ EN ISO 9001:2001 szabvány szerint. Ugyancsak megkapta a honvédségi gyártásra vonatkozó engedélyeket is. A Társaság mőködését igen jelentıs átszervezéssel kezdte. A termelést kisebb területre vonta össze költségmegtakarítási céllal. Mivel mőködésének megkezdése a válság bekövetkezésének idıszaka alá esett, elengedhetetlen volt számára költségcsökkentı intézkedések meghozatala. Év elején munkaerı-megtartási pályázatot adtunk be, amelyben 51 fı 2 éves megtartása érdekében 48,8 millió Ft támogatást nyertünk 1 évre. Energiaracionalizálási feladatokhoz pályázatokat készítettünk a nagyon drágán vásárolt technológiai gız kiváltására. Végül saját gız kazánház létrehozása, beruházása mellett saját gız elıállításával oldottuk meg a feladatot. A kazánház 2009 decemberében átadásra került, és nagyon jól mőködik, 2 éves megtérülési idejő beruházás. A társaság az anyavállalat profilját vette át, értékesítési stratégiája megegyezik az anyavállalat eddigi stratégiájával. 2009. évben exportra 1 001,7 e m2 készterméket értékesített, és 1 034,2 millió export árbevételt ért el. Termékeit 23 országba szállította. Belföldre 1 713,5 e m2 terméket értékesített, 1 179,6 e Ft értékben. Együttesen elért árbevétele 2 213,8 millió Ft volt, amit, ha az anyavállalat a 2008. éves árbevételéhez hasonlítunk, 7 % -os árbevétel csökkenést jelent. A Társaság a gazdálkodás minden területén elıbbre tudott lépni a korábbiakhoz képest. Javította termékei minıségét, erıteljesen javította a termelékenységet, javította a fajlagos anyag- és energiafelhasználást, csökkentette a termelés munkaigényességét, feltárt és megszüntetett gyártási veszteségeket, csökkentette az általános költségeket. Intenzív gyártmányfejlesztéssel javította az értékesítési lehetıségeket, új piacokat keresett, új termékeket vezetett be a piacon. A válság okozta volumencsökkenés kedvezıtlen hatásait a költségek csökkentésével, és kedvezıbb termékösszetétel kialakításával nagyrészt ellensúlyozta. Az év során átlagosan 172 fıt foglalkoztatott, 157 634 Ft/fı átlagkereset mellett. A Társaság mőködésének elsı évében elért 2 213,8 millió Ft árbevételt, 131 millió Ft üzemi eredményt, 26,9 millió Ft mérleg szerinti eredményt. Mőködéséhez év közben az MKB és a CIB Bank hitelt nyújtott, melynek év végi állománya 1 255 millió Ft volt.

42

Az anyavállalatnak kifizette az eszközvásárlás teljes összegét. A Társaság kötelezettségei az év elejéhez képest csökkentek. Pénzügyi helyzete kiegyensúlyozott volt, kötelezettségeinek maradéktalanul eleget tett, lejárt tartozása nem volt. A Dawnmount Kft. Jegyzett tıkéje 2.189,5 millió Ft, amelybıl a PANNON-FLAX NyRt. részesedése 100%. Eszközállománya 1.605,4 millió Ft-ot tesz ki, amelybıl a követelés 156,3 millió Ft, 1416,3 millió Ft a befektetett eszköz, amelytıl a vagyon gyarapodását várja el a tulajdonosa. Adózott eredménye 3,4 millió Ft. A B+G Kft Törzstıkéje 590,6 millió Ft. Tulajdonosok részesedése: PANNON-FLAX NyRt. (apport) 517,6 millió Ft, a Dawnmount Kft. 73 millió Ft. Jelenleg bérbeadással hasznosítják a területet, de megfelelı eredmény eléréséhez szükséges új profil kidolgozása, amely folyamatban van. A B+G Kft. megkezdte a tulajdonában lévı budapesti iparterület fejlesztésének elıkészítését, amelynek 1-es üteme befejezést nyert. Az év során 43,6 millió Ft árbevételt ért el, kiadásai azonban meghaladták az árbevételt (energiaköltség, helyi adó, környezetvédelmi kiadások, épületfenntartás stb.). Mérleg szerinti vesztesége –13,8 millió Ft. Flaxtrade Kereskedelmi és Szolgáltató Kft. Törzstıkéje 65,5 millió Ft. 100%-os tulajdonosa a PANNON-FLAX NyRt. A Társaság a tulajdonában lévı üdülı mőködtetésével foglalkozik. 2009. éves eredménye –0,8 millió Ft. *Maxinema Kft Törzstıkéje 113.0 millió Ft. A Dawnmount Kft 99,6%-os tulajdonában van. Gépkölcsönzéssel foglalkozik 2009 éves eredménye -8,6 millió Ft 39. Várható veszteség megtérülés A követelések behajtása érdekében bírósági végrehajtást kezdeményezünk azokkal a vállalkozókkal szemben, akiknél a visszafizetést nem látjuk biztosítottnak. Jelenleg 9 bírósági beadványunk van 17 657 e.Ft érték behajtása érdekében. Ezekre a tartozásokra a korábbiakban céltartalék képzés, illetve jelenleg a számviteli törvénynek megfelelı értékvesztés elszámolása megtörtént. 40. Környezetvédelem A Társaság a környezetvédelmi feladatokat kiemelt fontosságúnak kezeli és különösen figyel a beérkezı anyagok pld vegyszerek EU elıírások szerinti megfelelésére (REACH), illetve a gyártási technológiákból adódó szennyezıdések minimalizálására, legyen az a textílián,vagy a kibocsájtott hulladékban. Az alkalmazott környezetvédelmi megbízott feladatai kiterjednek a jogszabályi

43

változások napra kész követésén túl az adatszolgáltatások, bevallások szabályszerő elkészítésére, a gyártástechnológiából adódó szennyezıdések minimalizálására, a keletkezı veszélyes hulladékok szelektív győjtésére, és szabályszerő megsemmisítésére is. Szennyvíz Valamennyi vizsgálat megfelelı eredményt adott, minden paraméter határértéken belül volt. A 2010 évre leadott terv felülvizsgálatunkat a környezetvédelmi hatóság elfogadta. Az éves adatszolgáltatási kötelezettségünknek a 2008-as év adataira alapozott VALVÉL adatlapok benyújtásával tettünk eleget. Hulladékok Az egyedi hulladékgazdálkodási tervünk jogosultjává és kötelezettjévé a Pannonflax Textil Kft vált. A termelıdött, szelektíven győjtött veszélyes és nem veszélyes hulladékok telephelyünkrıl történı elszállítása megtörtént. 2009-ben mennyiségre kevesebb hulladék képzıdött mint az elızı években, fajtájában azonban bıvült a kör, aminek következtében eleget tettünk a környezetvédelem irányelveinek. Az éves adatszolgáltatási kötelezettségünknek a „hulladék keletkezés bejelentı” adatlapok benyújtásával tettünk eleget. Zaj A zajkibocsátási határérték megállapítása jogerıs határozat formájában megtörtént, ellenırizte a Környezetvédelmi Hatóság. A mérés határértékeken belüli eredményeket adott. Légszennyezés A Hatóság jogerıs levegıvédelmi követelményeket állapított meg számunkra. Az éves adatszolgáltatási kötelezettségünknek a jogszabályban elıírt adatszolgáltató lapok benyújtásával tettünk eleget. Határérték túllépés nem történt. Az új beruházású gızkazánra a levegıvédelmi követelményeket meghatározta a Hatóság, az elért eredmények kedvezıek, határértéken belüliek. Környezetvédelmi céltartalékot 2009. évben nem képeztünk. 41. Kockázati tényezık A PANNON-FLAX NyRt. nagyon érzékeny a világgazdasági folyamatok alakulására, mivel fogyasztási cikkek piacán tevékenykedik. Emiatt a jelenleg ható világgazdasági válság súlyosan érinti társaságunkat. Közvetlenül és közvetve is érinti a piaci helyzet a Társaságot. Különösen fontos a hazai közületek, ezen belül is a honvédség rendelései. Változatlanul fontos számunkra a deviza árfolyam alakulása, kiszámíthatósága. A Társaság eszközeinek jelentıs hányada van befektetésekben, ezért nagyon fontos számára befektetésének hatékony mőködése, befektetéseinek értéke. A Társaságra ható kockázatokat folyamatosan figyeljük, elemezzük és törekszünk a negatív hatások kezelésére. A Társaság ellen Mátravölgyi János és 4 társa pert indított határidıs ügyleteken a PANNON-FLAX NyRt. által kinyomtatott részvények árfolyamának változása miatt elszenvedett kárának megtérítése érdekében. A per folyamatban van.

44

42. December 31-ével végzıdı év Cash-Flow kimutatása: Adatok e.Ft-ban

I. 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12. 13. II. 14. 15. 16. III. 17. 19. 20. 22. -25. 26. 27. 28. IV.

Szokásos tevékenységbıl származó pénzeszköz-változás (1-13.)

Adózás elıtti eredmény Elszámolt amortizáció Befektetett eszközök elszámolt értékvesztése Céltartalék képzés és felhasználás különbözete Befektetett eszközök értékesítésének eredménye Szállítói kötelezettség változása, és vevık által adott elılegek

Egyéb rövid lejáratú kötelezettség változása Passzív idıbeli elhatárolások változása Vevıkövetelés változása Forgóeszközök (vevı és pénzeszköz nélkül) változása Aktív idıbeli elhatárolások változása Fizetett adó (nyereség után) Fizetett, fizetendı osztalék, részesedés Befektetési tevékenységbıl származó pénzeszköz-változás (14-16.)

Befektetett eszközök beszerzése Befektetett eszközök eladásából származó bevételek Kapott osztalék Pénzügyi mőveletekbıl származó pénzeszköz-változás (17-27.)

Részvénykibocsátás bevétele (tıkebevonás) Hitelfelvétel Hosszúlejáratú kölcsön felvétele Véglegesen kapott pénzeszköz Hiteltörlesztés, -visszafizetés Hosszú lejáratra nyújtott kölcsönök és elh.bankbetét Véglegesen átapott pénzeszköz Egyéb hosszúlejáratú kötelezettség változása Pénzeszközök változása (+-I.+-II.+-III.)

+/+/+ + +/+/+/+/+/+/+/+/+/+ + +/+ + + + +/+/-

2008. 2009. december 31-én -459 747 1 221 708 -61 221 9 230 85 472 10 510 15 065 -21 410 -68 389 240 926 -260 439 -1 759 -614 -1 356 534 -190 769 667 850 1 706 902 -1 648 1 977 11 423 1 765 173 626 - 6 953 152 581 6 953 326 207 112 040 -1 231 129 131 425 39 500 19 385 1 270 629 -174 081 -16 374

45

VI. Felelısségvállalás

TARTALOMJEGYZÉK. I. Üzleti jelentés oldal. II. Konszolidált éves beszámoló számszerő adatai éves mérlegadatok

Recommend Documents