SURAT EDARAN KEPADA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN

SURAT EDARAN KEPADA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN

Kantor Pusat Wisma BNI 46 Lt. 27 Jl. Jend. Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Telephone (62-21) 5789 7000 Fax (62-21) 5789 7099

SURAT EDARAN MENGENAI RENCANA DELISTING DAN RENCANA PERUBAHAN STATUS PT MERCK SHARP DOHME PHARMA TBK (DAHULU DIKENAL SEBAGAI PT SCHERING-PLOUGH INDONESIA TBK) PENTING UNTUK DIPERHATIKAN OLEH PEMEGANG SAHAM PERSEROAN DALAM RANGKA MEMASTIKAN KEPENTINGAN PEMEGANG SAHAM PUBLIK TETAP TERLINDUNGI, RENCANA PERUBAHAN STATUS DILAKUKAN SESUAI DENGAN SURAT KEPALA EKSEKUTIF PENGAWAS PASAR MODAL OJK NO. S-35/D.04/2013 TANGGAL 19 PEBRUARI 2013 PERIHAL RENCANA GO PRIVATE PT MERCK SHARP DOHME PHARMA TBK (DAHULU DIKENAL SEBAGAI PT SCHERING-PLOUGH INDONESIA TBK) DAN RENCANA DELISTING DILAKUKAN SESUAI DENGAN PERATURAN BEI NO. I-I (SEBAGAIMANA TERCANTUM DALAM KEPUTUSAN DIREKSI BEJ NO. KEP-308/BEJ/07-2004) Jika Anda mengalami kesulitan untuk memahami informasi sebagaimana tercantum dalam Surat Edaran ini atau raguragu dalam mengambil keputusan, sebaiknya Anda berkonsultasi dengan perantara pedagang efek atau pedagang efek lainnya yang terdaftar, manager investasi, penasehat hukum, akuntan atau penasehat profesional lainnya. Jika Anda telah menjual seluruh Saham Anda pada PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk), sebaiknya Anda segera menyampaikan Surat Edaran ini baik langsung kepada pembeli ataupun kepada perantara pedagang efek atau agen lainnya yang melaluinya Anda melakukan penjualan kepada pembeli yang bersangkutan.

PT MERCK SHARP DOHME PHARMA TBK (dahulu dikenal sebagai PT SCHERING-PLOUGH INDONESIA TBK) (“Perseroan”) Bidang Usaha Industri dan pemasaran produk farmasi dan produk-produk terkait Kantor Pusat Wisma BNI 46 Lt. 27 Jl. Jend. Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Telephone (62-21) 5789 7000 Fax (62-21) 5789 7099

Pabrik Raya Pandaan Km 48, Pasuruan Jawa Timur 67156 PO Box 14 Telephone (62-343) 631181 Fax (62-343) 631182

SURAT EDARAN KEPADA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN INI ADALAH UNTUK: (I) (II) (III) (IV)

MENGHAPUS PENCATATAN (DELISTING) SAHAM PERSEROAN DARI BURSA EFEK INDONESIA; MERUBAH STATUS PERSEROAN DARI PERUSAHAAN TERBUKA MENJADI PERUSAHAAN TERTUTUP (GO PRIVATE); MERUBAH ANGGARAN DASAR PERSEROAN SEHUBUNGAN DENGAN GO PRIVATE; DAN MEMBERIKAN KEWENANGAN KEPADA DIREKSI PERSEROAN UNTUK MELAKSANAKAN BUTIR (I), (II) DAN (III) DI ATAS.

Pemberitahuan mengenai RUPSLB telah diumumkan pada tanggal 22 Maret 2013 dalam dua surat kabar berbahasa Indonesia (Kompas dan Investor Daily). Panggilan untuk menghadiri RUPSLB telah diumumkan di surat kabar yang sama pada tanggal 8 April 2013. RUPSLB akan diadakan pada tanggal 24 April 2013 pukul 10.00 Waktu Indonesia Barat di Plaza Bapindo, Assembly Hall – Extention Building Lt. 9, Jl. Jend. Sudirman Kav. 54-55, Jakarta 12190, Indonesia. Jika Anda tidak dapat menghadiri RUPSLB, Anda diharapkan mengisi, menandatangani dan mengembalikan Formulir Surat Kuasa terlampir (Lampiran VI dari Surat Edaran ini), serta Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen (Lampiran V dari Surat Edaran ini) sebagaimana diperlukan, atau fotokopinya, kepada Sekretaris Perusahaan Perseroan (M.A. Ambar Widarjati) dengan cara diserahkan langsung atau melalui fax atau email ke Wisma BNI 46, Lantai 27, Jl. Jend. Sudirman Kav. 1, Jakarta 10220, Indonesia, Tel: (62-21) 5789 7000, Fax: (62-21) 5789 7099, Email: [email protected]. Formulir Surat Kuasa yang telah diisi dan Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen yang telah dilengkapi, sebagaimana diperlukan, harus sudah diterima oleh Perseroan paling lambat tanggal 19 April 2013, pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat. Asli Surat Kuasa dan Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen yang telah ditandatangani harus diserahkan kepada Perseroan pada saat registrasi sebelum memasuki ruang RUPSLB. DIREKSI DAN DEWAN KOMISARIS PT MERCK SHARP DOHME PHARMA TBK (DAHULU DIKENAL SEBAGAI PT SCHERING-PLOUGH INDONESIA TBK), BAIK SECARA SENDIRI-SENDIRI MAUPUN BERSAMA-SAMA BERTANGGUNGJAWAB SEPENUHNYA ATAS KEBENARAN DAN KELENGKAPAN INFORMASI SEBAGAIMANA DIUNGKAPKAN DALAM SURAT EDARAN INI, DAN SETELAH MELAKUKAN PENELITIAN SECARA SEKSAMA, MENEGASKAN BAHWA SEPANJANG PENGETAHUAN DAN KEYAKINAN MEREKA, TIDAK ADA FAKTA PENTING DAN TERKAIT LAINNYA YANG TIDAK DIUNGKAPKAN ATAU DIHILANGKAN SEHINGGA MENYEBABKAN INFORMASI YANG DIBERIKAN DALAM SURAT EDARAN INI MENJADI TIDAK BENAR DAN/ATAU MENYESATKAN. Surat Edaran ini diterbitkan di Jakarta pada tanggal 22 Maret 2013 dan diterbitkan kembali pada tanggal 22 April 2013 setelah direvisi berdasarkan Surat Otoritas Jasa Keuangan No. S-123/PM/24/2013 tanggal 11 April 2013.

DAFTAR ISI DEFINISI 1.

PENDAHULUAN.....................................................................................................................................................................2 1.1 Maksud dan Tujuan Surat Edaran...................................................................................................................................2 1.2 Tinjauan Umum mengenai Usulan Go Private................................................................................................................2 1.3 Penawaran Tender dan Harga Penawaran.....................................................................................................................3 1.4 Rekomendasi Direksi dan Dewan Komisaris..................................................................................................................4 1.5 Pernyataan Perseroan....................................................................................................................................................4

2.

InformaSI MENGENAI usulan Go Private.................................................................................................................6 2.1 Alasan Diajukannya Usulan Go Private..........................................................................................................................6 2.2 Manfaat-Manfaat Usulan Go Private...............................................................................................................................6 2.3 Perlakuan terhadap Pemegang Saham yang Tidak Turut Serta dalam Penawaran Tender...........................................7 2.4 Pendapat Konsultan Independen atas Usulan Go Private..............................................................................................7 2.5 Penawaran Tender dan Harga Penawaran.....................................................................................................................9 2.6 Rekomendasi oleh Direksi dan Dewan Komisaris........................................................................................................12

3. informasi mengenai perseroan..............................................................................................................................14 3.1 Riwayat Perseroan........................................................................................................................................................14 3.2 Kegiatan Usaha Perseroan...........................................................................................................................................14 3.3 Sekilas mengenai Industri Perseroan...........................................................................................................................14 3.4 Hubungan dengan PT Anugerah Pharmindo Lestari....................................................................................................15 3.5 Penyertaan Saham pada Perusahaan Lain..................................................................................................................15 3.6 Struktur Permodalan dan Pemegang Saham...............................................................................................................15 3.7 Komposisi Direksi dan Dewan Komisaris......................................................................................................................16 3.8 Ringkasan Informasi Keuangan....................................................................................................................................16 4. rapat umum pemegang saham luar biasa...........................................................................................................20 4.1 Latar Belakang..............................................................................................................................................................20 4.2 Usulan Agenda untuk RUPSLB.....................................................................................................................................20 4.3 Persyaratan-persyaratan menurut Peraturan Perundang-undangan untuk RUPSLB...................................................21 4.4 Tindakan-tindakan yang Perlu Dilakukan oleh Pemegang Saham...............................................................................22 5.

DAFTAR tanggal-tanggal penting usulan go private...................................................................................24

6. informasi lain.................................................................................................................................................................26 Lampiran Lampiran I : pendapat hukum dari Adnan Kelana Haryanto & Hermanto Lampiran II : LAPORAN penilaian independen dari KJPP RUKY, SAFRUDIN & REKAN Lampiran III : laporan keuangan auditan perseroan Lampiran IV : akta perubahan anggaran dasar Lampiran V : surat pernyataan mengenai pemegang saham independen Lampiran Vi : formulir surat kuasa

i

Usulan Go Private

Halaman ini sengaja dikosongkan

ii ii

Usulan Go Private

DEFINISI

iii

Usulan Go Private

DEFINISI Dalam Surat Edaran ini, kecuali konteks kalimat mensyaratkan lain, ungkapan-ungkapan dalam bagian ini mempunyai arti sebagai berikut. “AKHH” atau “Konsultan Hukum : Adnan Kelana Haryanto & Hermanto, konsultan hukum independen yang ditunjuk oleh Perseroan untuk Usulan Independen” Go Private “Anggaran Dasar”

:

Anggaran Dasar Perseroan per tanggal Surat Edaran ini

“Bapepam-LK”

:

Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan yang kewenangannya telah dialihkan kepada OJK sejak tanggal 31 Desember 2012 sesuai dengan ketentuan Undang-undang No. 21 tahun 2011 tentang Otoritas Jasa Keuangan

“Bursa Efek Indonesia” atau “BEI”

:

PT Bursa Efek Indonesia

“Direksi”

:

Direksi Perseroan

“Dewan Komisaris”

:

Dewan Komisaris Perseroan

“Formulir Surat Kuasa”

:

Formulir surat kuasa, sebagaimana Lampiran VI dari Surat Edaran ini

“Harga Penawaran”

:

Rp70.000 secara tunai per Saham

“Grup Merck”

:

Merck & Co., Inc, Amerika Serikat, pemegang saham pengendali (ultimate shareholder) Perseroan, anak-anak perusahaan dan perusahaan-perusahaan yang terafiliasi lainnya

“Notaris”

:

Notaris Aryanti Artisari, S.H., M.Kn.Notaris Publik di Jakarta

“OJK”

:

Otoritas Jasa Keuangan, suatu institusi independen yang bertanggungjawab atas pengaturan dan pengawasan terhadap jasa keuangan di sektor perbankan, pasar modal dan lembaga keuangan sesuai dengan Undang-undang No. 21 tahun 2011

“Penawaran Tender”

:

Penawaran tender yang akan dilakukan oleh MSD untuk Saham Perseroan dengan Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham

“MSD”

:

Merck Sharp & Dohme Corp., Amerika Serikat, pemegang saham mayoritas Perseroan yang memiliki 64,6% saham

“Pemegang Saham”

:

Para Pemegang Saham Perseroan yang namanya tercatat dalam daftar pemegang saham Perseroan pada Tanggal Pencatatan

“Pemegang Saham Independen”

:

Pemegang saham independen Perseroan sesuai dengan peraturan perundang-undangan pasar modal yang berlaku

“Peraturan Bapepam-LK No. IX.F.1”

:

Peraturan Bapepam-LK No. IX.F.1, sebagaimana dinyatakan dalam Lampiran dari Keputusan Kepala Bapepam-LK No. Kep-263/BL/2011 tanggal 31 Mei 2011 mengenai Penawaran Tender Sukarela

iv

terlampir

dalam

Usulan Go Private

“Peraturan BEI No. I-I”

:

Peraturan BEI No. I-I sebagaimana dituangkan dalam Keputusan Direksi BEJ No. Kep-308/BEJ/07-2004

“Perseroan”

:

PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk(dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk), berdomisili di Jakarta, dan berkantor pusat di Wisma BNI 46 Lt. 27, Jalan Jendral Sudirman Kavling 1, Jakarta 10220, Indonesia

“RSR” atau “Penilai Independen”

:

Kantor Jasa Penilai Publik (KJPP) Ruky, Safrudin & Rekan, penilai independen untuk Usulan Go Private, yang penunjukkannya harus disahkan oleh Rapat Umum Pemegang Saham dan Pemegang Saham Independen dalam RUPSLB

“Rapat Umum Pemegang Saham”

:

Rapat Umum Pemegang Saham Perseroan

“Rencana Delisting”

:

Rencana penghapusan pencatatan (delisting) Saham dari Bursa Efek Indonesia. Rencana ini wajib mendapatkan persetujuan dari lebih dari 50% dari jumlah Saham Perseroan yang secara sah hadir dalam RUPSLB. Mohon merujuk pada Bagian 4.2 dan 4.3 untuk rincian tentang persyaratan kuorum dan hak suara

“Rencana Perubahan Status”

:

Rencana perubahan status Perseroan dari perusahaan terbuka menjadi perusahaan tertutup. Rencana ini wajib mendapatkan persetujuan dari Pemegang Saham Independen yang mewakili lebih dari 50% dari seluruh Saham Independen. Mohon merujuk pada Bagian 4.2 dan 4.3 untuk rincian tentang persyaratan kuorum dan hak suara

“RUPSLB”

:

Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa, yang akan diadakan pada tanggal 24 April 2013 dan, jika diperlukan, tiap-tiap RUPSLB selanjutnya (pada waktu yang akan ditentukan) sehubungan dengan Usulan Go Private

“Saham”

:

Saham-saham Perseroan yang saat ini tercatat di BEI per tanggal Surat Edaran ini

“Saham Independen”

:

Saham dengan hak suara yang sah yang dimiliki oleh Pemegang Saham Independen

“Surat OJK”

:

Surat Kepala Eksekutif Pengawas Pasar Modal OJK No. S35/D.04/2013 tanggal 19 Pebruari 2013 mengenai Rencana Go Private PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk)

“Surat Edaran”

:

Surat Edaran kepada Pemegang Saham Perseroan tanggal 22 Maret 2013 yang telah direvisi pada tanggal 22 April 2013

“Suspensi Perdagangan”

:

Suspensi perdagangan saham Perseroan di pasar regular Bursa Efek Indonesia sejak tanggal 1 Pebruari 2013

v

Usulan Go Private

“Tanggal Pencatatan”

:

5 April 2013, yang merupakan tanggal yang digunakan untuk menentukan Pemegang Saham yang berhak untuk menghadiri dan memberikan suara dalam RUPSLB, yaitu Pemegang Saham yang tercatat dalam daftar pemegang saham Perseroan pada pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat pada tanggal tersebut

“TB”

:

Tahun buku Perseroan, yaitu selama 12 bulan yang berakhir tanggal 31 Desember

“TSS”

:

Tahun sampai sekarang

“Usulan Go Private”

:

Meliputi Rencana Delisting, Rencana Perubahan Status Perseroan, dan usulan-usulan terkait yang diajukan kepada Pemegang Saham dalam RUPSLB, yang meliputi: (a) berkaitan dengan Rencana Delisting: (i) penghapusan pencatatan (delisting) Saham Perseroan dari BEI; dan (ii) pengesahan oleh Rapat Umum Pemegang Saham atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya; (b) berkaitan dengan Rencana Perubahan Status: (i) pengesahan oleh Pemegang Saham Independen atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya; dan (ii) perubahan status Perseroan dari perusahaan terbuka menjadi perusahaan tertutup; (c) perubahan atas Anggaran Dasar Perseroan; dan (d) pemberian wewenang kepada Direksi untuk mengambil segala tindakan yang diperlukan untuk melaksanakan butir (a), (b) dan (c) di atas.

vi

Usulan Go Private

BAGIAN 1: PENDAHULUAN

1

Usulan Go Private

1.

PENDAHULUAN

Direksi Perseroan dengan ini memberitahukan Pemegang Saham mengenai Usulan Go Private. Persetujuan Pemegang Saham dalam RUPSLB diperlukan untuk melaksanakan Usulan Go Private, yang akan diadakan sesuai dengan persyaratan kuorum dan hak suara sebagaimana dimaksud dalam Surat Edaran ini. Perseroan telah mengirimkan surat No. 31/I/2013 tertanggal 1 Pebruari 2013 mengenai Permohonan Suspensi Perdagangan Saham PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk) kepada BEI yang menjelaskan mengenai maksud Perseroan untuk melaksanakan Usulan Go Private. Pada tanggal yang sama, BEI mengeluarkan notifikasi No. Peng-SPT-00001/BEI.PPR/01-2013 tertanggal 1 Pebruari 2013 yang secara sementara menangguhkan perdagangan saham Perseroan pada seluruh pasar sejak Sesi II periode perdagangan pada hari Jumat, 1 Pebruari 2013 sampai pemberitahuan lebih lanjut. Perseroan telah menyerahkan surat berikut dokumen pendukung kepada OJK pada tanggal 21 Maret 2013 sehubungan dengan Usulan Go Private dan informasi tambahan dan/atau perbaikannya pada tanggal 17 April 2013. Pada tanggal 22 Maret 2013, Perseroan telah mengumumkan Surat Edaran kepada Pemegang Saham pada surat kabar Kompas dan Investor Daily dan telah menerbitkan Informasi Tambahan dan/atau Perbaikan Surat Edaran pada surat kabar yang sama pada tanggal 22 April 2013. 1.1

Maksud dan Tujuan Surat Edaran Surat Edaran ini disampaikan oleh Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan dengan maksud untuk memberikan kepada Pemegang Saham: -

1.2

informasi mengenai Usulan Go Private termasuk Rencana Delisting dan Rencana Perubahan Status Perseroan; suatu tinjauan umum mengenai persyaratan-persyaratan hukum yang harus dipenuhi untuk melaksanakan Usulan Go Private; dan informasi mengenai cara pemberian suara dalam RUPSLB.

Tinjauan Umum mengenai Usulan Go Private Pada tanggal 22 Maret 2013, Perseroan mengumumkan Usulan Go Private dengan memuat ringkasan Surat Edaran serta pemberitahuan akan diselenggarakan RUPSLB pada dua surat kabar harian berbahasa Indonesia (Kompas dan Investor Daily). Panggilan untuk menghadiri RUPSLB telah diumumkan di surat kabar yang sama pada tanggal 8 April 2013. Perseroan telah mengumumkan Informasi Tambahan dan/atau Perbaikan atas Surat Edaran pada surat kabar yang sama pada tanggal 22 April 2013. RUPSLB mengenai Usulan Go Private dijadwalkan akan diadakan pada tanggal 24 April 2013 pukul 10.00 Waktu Indonesia Barat di Plaza Bapindo, Assembly Hall – Extention Building Lt. 9, Jl. Jend. Sudirman Kav. 54-55, Jakarta 12190, Indonesia. Usulan Go Private untuk Perseroan melibatkan langkah-langkah sebagai berikut: (a) berkaitan dengan Rencana Delisting: (i) penghapusan pencatatan (delisting) Saham Perseroan dari Bursa Efek Indonesia; dan (ii) pengesahan oleh Rapat Umum Pemegang Saham atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya; dan (b) berkaitan dengan Rencana Perubahan Status: (i) pengesahan oleh Pemegang Saham Independen atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya; dan (ii) perubahan status Perseroan dari perusahaan terbuka menjadi perusahaan tertutup;

2

Usulan Go Private

(c) (d)

perubahan-perubahan atas Anggaran Dasar Perseroan; dan pemberian wewenang kepada Direksi Perseroan untuk melaksanakan butir (a), (b) dan (c) di atas.

Dalam rangka melindungi kepentingan pemegang saham publik, berdasarkan Surat OJK, pelaksanaan Rencana Perubahan Status Perseroan harus mendapatkan persetujuan Pemegang Saham Independen Perseroan dalam suatu Rapat Umum Pemegang Saham Independen yang harus dihadiri oleh Pemegang Saham Independen atau kuasanya yang sah yang mewakili lebih dari 75% dari seluruh Saham Independen dan disetujui oleh Pemegang Saham Independen atau kuasanya yang sah yang mewakili lebih dari 50% dari seluruh Saham Independen. Berdasarkan Peraturan BEI No. I-I, Rencana Delisting mensyaratkan diperolehnya persetujuan dari lebih dari 50% dari jumlah Saham Perseroan yang secara sah hadir dalam Rapat Umum Pemegang Saham. 1.3

Penawaran Tender dan Harga Penawaran Dalam hal Usulan Go Private disetujui dalam RUPSLB, MSD akan melakukan Penawaran Tender untuk membeli Saham yang dimiliki oleh pemegang saham Perseroan lainnya dengan Harga Penawaran. Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham dalam Penawaran Tender telah memenuhi ketentuan mengenai harga penawaran yang wajib ditawarkan berdasarkan Surat OJK, yang mensyaratkan bahwa Harga Penawaran harus lebih menarik atau lebih tinggi dari hargaharga sebagai berikut: harga pasar tertinggi atas Saham di pasar reguler BEI dalam jangka waktu 90 (sembilan puluh) hari terakhir sebelum pengumuman Usulan Go Private (Rp29.000 per Saham); hasil penilaian harga wajar Saham Perseroan yang disiapkan oleh Penilai Independen (Rp42.270 per Saham); nilai nominal Saham (Rp1.000 per Saham); harga pembelian yang ditetapkan oleh BEI untuk delisting, yang berdasarkan Peraturan BEI No. I-I ditetapkan setidak-tidaknya merupakan harga yang tertinggi dari: Ɣ harga nominal (Rp1.000 per Saham); atau Ɣ harga perdagangan tertinggi di pasar reguler BEI selama dua tahun terakhir sebelum tanggal iklan pemberitahuan RUPSLB di surat kabar pada tanggal 22 Maret 2013 setelah memperhitungkan faktor penyesuaian akibat perubahan nilai nominal sejak dua tahun terakhir hingga RUPSLB yang menyetujui Rencana Delisting, ditambah premi berupa tingkat pengembalian investasi selama dua tahun yang diperhitungkan sebesar harga perdana saham dikali rata-rata tingkat bunga Sertifikat Bank Indonesia (SBI) 3 (tiga) bulan atau tingkat bunga obligasi pemerintah lain yang setara yang berlaku pada saat ditetapkannya putusan RUPSLB mengenai Rencana Delisting (Rp43.650 per Saham); atau Ɣ nilai wajar berdasarkan penilaian Penilai Independen (Rp42.270 per Saham). Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham dalam Penawaran Tender adalah: 141,4% lebih tinggi daripada harga pasar tertinggi atas Saham di pasar reguler BEI dalam jangka waktu 90 (sembilan puluh) hari terakhir sebelum pengumuman Usulan Go Private pada tanggal 22 Maret 2013 (Rp29.000 per Saham); 65,6% lebih tinggi daripada hasil penilaian harga wajar Saham Perseroan yang disiapkan oleh Penilai Independen (Rp42.270 per Saham); 6.900,0% lebih tinggi daripada nilai nominal Saham (Rp1.000 per Saham); 60,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan tertinggi di pasar reguler BEI selama dua tahun terakhir sebelum tanggal iklan pemberitahuan RUPSLB di surat kabar pada tanggal 22 Maret 2013 setelah memperhitungkan faktor penyesuaian akibat perubahan nilai nominal sejak dua tahun terakhir hingga RUPSLB yang menyetujui Rencana Delisting, ditambah premi berupa tingkat pengembalian investasi selama

3

Usulan Go Private

1.4

dua tahun yang diperhitungkan sebesar harga perdana saham dikali rata-rata tingkat bunga Sertifikat Bank Indonesia (SBI) 3 (tiga) bulan atau tingkat bunga obligasi pemerintah lain yang setara yang berlaku pada saat ditetapkannya putusan RUPSLB mengenai Rencana Delisting (Rp43.650 per Saham); 94,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan tertinggi selama 12 bulan terakhir sejak Suspensi Perdagangan (yaitu Rp36.000 per Saham); dan 141,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan terakhir Saham Perseroan sebelum Suspensi Perdagangan pada tanggal 1 Pebruari 2013 (yaitu Rp29.000 per Saham).

Rekomendasi dari Direksi dan Dewan Komisaris Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan meyakini bahwa Usulan Go Private adalah untuk kepentingan terbaik Pemegang Saham dan merekomendasikan agar Pemegang Saham memberikan suara menyetujui seluruh keputusan dalam RUPSLB.

1.5

Pernyataan Perseroan Sehubungan dengan Usulan Go Private Perseroan, tidak terdapat kewajiban perizinan atau persetujuan atau pemberitahuan dari maupun kepada instansi pemerintah yang berwenang. Selain itu, Usulan Go Private tidak melibatkan restrukturisasi atau reorganisasi Perseroan atau perubahan atau modifikasi apapun terhadap ketentuan dan persyaratan dari setiap Perjanjian Kerja Bersama dan/atau perjanjian kerja antara Perseroan dengan karyawannya.

4

Usulan Go Private

BAGIAN 2: INFORMASI MENGENAI USULAN GO PRIVATE

5

Usulan Go Private

2.

INFORMASI MENGENAI USULAN GO PRIVATE

2.1

Alasan Diajukannya Usulan Go Private Alasan Usulan Go Private Perseroan adalah, antara lain, sebagai berikut: a.

Saham Perseroan tidak lagi aktif diperdagangkan dan tidak likuid (illiquid). Dalam 12 bulan terakhir, perdagangan saham kecil dan hanya pada kisaran 4 lot pada setiap hari perdagangan.

b.

Berdasarkan data dari Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan selama 3 (tiga) tahun terakhir, jumlah pemegang saham publik yang menghadiri Rapat Umum Pemegang Saham hanya dihadiri paling banyak oleh 9 (sembilan) pihak dari keseluruhan pemegang saham publik Perseroan sejumlah 920 (sembilan ratus dua puluh) pihak. Hal ini mengindikasikan bahwa pemegang saham publik tidak lagi memperhatikan kelangsungan usaha dari Perseroan.

c.

Dengan melakukan Delisting dan Go Private, pemegang saham publik memiliki kesempatan untuk menjual saham yang dimiliki pada harga premium terhadap harga historis.

d.

Sampai dengan saat ini Perseroan dapat membiayai sendiri kegiatan operasional dan oleh karenanya, Perseroan tidak melihat adanya kebutuhan untuk mencari dana dari masyarakat/publik.

e.

Usulan Go Private bagi Perseroan sejalan dengan kebijakan global dari Grup Merck. Dimana Grup Merck terus melakukan restrukturisasi grup secara global setelah melakukan merger dengan Schering-Plough pada tahun 2009.

2.2

Manfaat-manfaat Usulan Go Private

2.2.1

Harga Penawaran yang Menarik Pemegang Saham yang menggunakan haknya dalam Penawaran Tender akan mendapatkan Harga Penawaran yang sangat menarik untuk Sahamnya. Secara terperinci, Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham dalam Penawaran Tender adalah: 141,4% lebih tinggi daripada harga pasar tertinggi atas Saham di pasar reguler BEI dalam jangka waktu 90 (sembilan puluh) hari terakhir sebelum pengumuman Usulan Go Private pada tanggal 22 Maret 2013 (Rp29.000 per Saham); 65,6% lebih tinggi daripada hasil penilaian harga wajar Saham Perseroan yang disiapkan oleh Penilai Independen (Rp42.270 per Saham); 6.900,0% lebih tinggi daripada nilai nominal Saham (Rp1.000 per Saham); 60,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan tertinggi di pasar reguler BEI selama dua tahun terakhir sebelum tanggal iklan pemberitahuan RUPSLB di surat kabar pada tanggal 22 Maret 2013 setelah memperhitungkan faktor penyesuaian akibat perubahan nilai nominal sejak dua tahun terakhir hingga RUPSLB yang menyetujui Rencana Delisting, ditambah premi berupa tingkat pengembalian investasi selama dua tahun yang diperhitungkan sebesar harga perdana saham dikali rata-rata tingkat bunga Sertifikat Bank Indonesia (SBI) 3 (tiga) bulan atau tingkat bunga obligasi pemerintah lain yang setara yang berlaku pada saat ditetapkannya putusan RUPSLB mengenai Rencana Delisting (Rp43.650 per Saham); 94,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan tertinggi selama 12 bulan terakhir sejak Suspensi Perdagangan (yaitu Rp36.000 per Saham); dan 141,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan terakhir Saham Perseroan sebelum Suspensi Perdagangan pada tanggal 1 Pebruari 2013 (yaitu Rp29.000 per Saham).

6

Usulan Go Private

Informasi selanjutnya atas Harga Penawaran dapat dilihat dalam Bagian 2.5. 2.2.2

Keuntungan Dari Segi Pajak Pemegang Saham yang menjual Sahamnya dalam Penawaran Tender hanya akan dikenakan pungutan pajak sebesar 0,1% dari hasil penjualan. Selain dari pajak tersebut, berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan No. 282/KMK.04/1997 tanggal 20 Juni 1997, Pemegang Saham tidak dikenakan pungutan pajak atas keuntungan yang diperoleh dari penjualan Saham (capital gain). Sebaliknya, Pemegang Saham yang tidak ikut serta dalam Penawaran Tender dan karenanya menjadi pemegang saham perusahaan tertutup dapat terkena pungutan pajak atas keuntungan yang diperoleh dari penjualan Saham dengan tarif pajak tetap sebesar 25% untuk perusahaan dan tarif pajak progresif dengan tarif pajak tertinggi sebesar 30% untuk perorangan. Harap diperhatikan bahwa uraian di atas adalah ringkasan umum dari implikasi pajak yang potensial terjadi bagi Pemegang Saham Perseroan yang merupakan penduduk di Indonesia. Seluruh Pemegang Saham disarankan untuk melakukan konsultasi dengan penasehat pajak masing-masing untuk menentukan konsekuensi pajak yang mungkin dikenakan atas Pemegang Saham sehubungan dengan penjualan Saham mereka di Perseroan.

2.2.3

Pembayaran Komisi Perantara oleh MSD MSD akan membayar seluruh komisi perantara (termasuk biaya crossing di BEI) yang ditanggung oleh Pemegang Saham yang ikut serta dalam Penawaran Tender.

2.3

Perlakuan terhadap Pemegang Saham yang Tidak Turut Serta dalam Penawaran Tender Apabila Usulan Go Private disetujui oleh RUPSLB, maka Pemegang Saham publik yang tidak bersedia menjual Saham mereka dalam Penawaran Tender akan tetap menjadi pemegang saham dari perusahaan yang sahamnya tidak tercatat lagi di BEI. Dengan demikian, Pemegang Saham publik tersebut tidak lagi dapat menjual Saham mereka melalui BEI. Sesuai ketentuan Pasal 62 ayat 1 dari Undang-Undang No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas, Pemegang Saham publik yang tidak menyetujui Usulan Go Private yang tidak menjual Sahamnya dalam Penawaran Tender, berhak meminta kepada Perseroan agar Sahamnya dibeli dengan harga wajar. Harga wajar tersebut adalah harga yang sesuai dengan penilaian dari Penilai Independen yaitu Rp42.270 per Saham.

2.4

Pendapat Konsultan Independen mengenai Usulan Go Private Sesuai dengan persyaratan-persyaratan yang diatur dalam Peraturan BEI No. I-I, dan Surat OJK Direksi Perseroan telah menunjuk konsultan-konsultan independen berikut ini untuk memberikan pendapat mereka masing-masing sehubungan dengan Usulan Go Private.

2.4.1

Pendapat dari Konsultan Hukum Independen Direksi Perseroan telah menunjuk AKHH sebagai Konsultan Hukum Independen sehubungan dengan Usulan Go Private. AKHH berpendapat bahwa dalam rangka melindungi kepentingan pemegang saham publik, berdasarkan Surat OJK, pelaksanaan Rencana Perubahan Status Perseroan harus mendapatkan persetujuan Pemegang Saham Independen Perseroan dalam suatu Rapat Umum Pemegang Saham Independen yang dihadiri oleh Pemegang Saham Independen yang mewakili lebih dari 75% dari seluruh Saham Independen dan harus disetujui oleh Pemegang Saham Independen yang mewakili lebih dari 50% dari seluruh Saham Independen.

7

Usulan Go Private

Berdasarkan hal tersebut, maka Usulan Go Private wajib memenuhi ketentuan-ketentuan sebagai berikut: 1. 2.

3.

Rencana Delisting harus mendapatkan persetujuan dari RUPSLB sesuai dengan ketentuan Peraturan BEI No. I-I; Rencana Perubahan Status Perseroan harus mendapatkan persetujuan dari Pemegang Saham Independen dalam suatu Rapat Umum Pemegang Saham Independen yang harus dihadiri oleh Pemegang Saham Independen yang mewakili lebih dari 75% dari seluruh Saham Independen dan disetujui oleh Pemegang Saham Independen yang mewakili lebih dari 50% dari seluruh Saham Independen sesuai dengan ketentuan dalam Surat OJK; Berdasarkan Peraturan BEI No. I-I dan Surat OJK, Penawaran Tender harus memenuhi ketentuan Peraturan Bapepam-LK No. IX.F.1 tentang Penawaran Tender Sukarela.

Rencana Perubahan Status akan menjadi efektif apabila (i) persetujuan dari Rapat Umum Pemegang Saham Independen atas Usulan Go Private sudah diperoleh, (ii) jumlah pemegang saham Perseroan tidak lebih dari 50 pihak, dan (iii) perubahan Anggaran Dasar Perseroan sehubungan dengan Rencana Perubahan Status telah disetujui oleh dan diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia. Apabila Perseroan telah efektif menjadi perusahaan tertutup, maka para Pemegang Saham yang tidak menjual sahamnya dalam Penawaran Tender akan tetap menjadi Pemegang Saham Perseroan yang telah menjadi perusahaan tertutup. Untuk memenuhi ketentuan Pasal 62 Undang-undang No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas yang mengatur bahwa Pemegang Saham yang (i) tidak hadir dan tidak memberikan suaranya dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen atau tidak menyetujui Usulan Go Private dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen, dan, (ii) tidak menjual Sahamnya dalam Penawaran Tender berhak meminta kepada Perseroan agar Sahamnya dibeli dengan harga yang wajar. Perseroan memutuskan bahwa terhadap Saham yang dimiliki oleh Pemegang Saham yang tidak menyetujui Usulan Go Private dan tidak menjual Sahamnya dalam Penawaran Tender, maka Perseroan akan membeli saham dari pemegang saham yang tidak menyetujui Transaksi tersebut dan tidak menjual sahamnya dalam Penawaran Tender pada harga wajar sesuai dengan penilaian dari Penilai Independen, yaitu Rp42.270 per Saham. Salinan dari pendapat hukum AKHH terlampir sebagai Lampiran I dari Surat Edaran ini. 2.4.2

Pendapat dari Penilai Independen Direksi Perseroan telah menunjuk RSR sebagai Penilai Independen untuk memberikan penilaian yang independen atas nilai Saham Perseroan berkaitan dengan Usulan Go Private. Peraturan BEI No. I-I mensyaratkan dibuatnya penilaian harga wajar oleh Penilai Independen. Selain itu, berdasarkan Surat OJK, penunjukkan RSR harus dilakukan oleh Pemegang Saham Independen dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen untuk memastikan bahwa kepentingan Pemegang Saham Independen dilindungi. Mengingat bahwa Perseroan telah menunjuk RSR, maka Perseroan meminta Pemegang Saham Independen untuk mengesahkan penunjukkan RSR serta hasil penilaiannya dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen. Dalam menentukan harga wajar dari Saham, Penilai Independen menggunakan metodemetode sebagai berikut: a. discounted cash flow method (DCF) sebagai metode penilaian utama; dan b. guideline company method (GCM) sebagai metode penilaian sekunder untuk keperluan pembanding. Dengan menggunakan metode-metode di atas, laporan Penilai Independen menyatakan bahwa nilai total harga wajar untuk 100% kepemilikan saham di Perseroan (terdiri dari 3.600.000 Saham) per tanggal 31 Desember 2012 adalah sebesar Rp152.172.000.000 (dengan pembulatan) atau Rp42.270 per Saham.

8

Usulan Go Private

Laporan RSR tertanggal 17 April 2013 menyimpulkan bahwa nilai harga wajar Saham Perseroan adalah Rp42.270 per Saham. Salinan dari laporan penilaian RSR terlampir sebagai Lampiran II dari Surat Edaran ini. 2.5

Penawaran Tender dan Harga Penawaran

2.5.1

Tinjauan Umum Dalam hal Usulan Go Private disetujui oleh RUPSLB, MSD akan melakukan Penawaran Tender untuk membeli Saham yang beredar dengan Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham. Penawaran Tender Perseroan akan diumumkan oleh Perseroan di dua surat kabar harian pada tanggal 26 April 2013 (Kompas dan Investor Daily). Periode Penawaran Tender akan berlangsung antara tanggal 16 Mei 2013 dan 14 Juni 2013.

2.5.2

Keuntungan Dibandingkan dengan Harga Minimum yang Dapat Ditawarkan berdasarkan Peraturan yang Berlaku di Indonesia Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham berdasarkan Penawaran Tender adalah Harga Penawaran yang lebih menguntungkan secara signifikan dibandingkan dengan harga penawaran yang wajib ditawarkan berdasarkan Surat OJK yang mensyaratkan bahwa Harga Penawaran harus menarik atau lebih tinggi dari harga-harga berikut: harga pasar tertinggi atas Saham di pasar regular BEI dalam jangka waktu 90 (sembilan puluh) hari terakhir sebelum pengumuman Usulan Go Private (Rp29.000 per Saham); hasil penilaian harga wajar Saham Perseroan oleh Penilai Independen (Rp42.270 per Saham). Penilai Independen tersebut harus ditunjuk oleh Pemegang Saham Independen dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen; nilai nominal Saham (Rp1.000 per Saham). harga pembelian yang ditetapkan oleh BEI untuk delisting, yang berdasarkan Peraturan BEI No. I-I ditetapkan ditetapkan setidak-tidaknya merupakan harga yang tertinggi dari: Ɣ harga nominal (Rp1.000 per Saham); atau Ɣ harga perdagangan tertinggi di pasar reguler BEI selama dua tahun terakhir sebelum tanggal iklan pemberitahuan RUPSLB di surat kabar pada tanggal 22 Maret 2013 setelah memperhitungkan faktor penyesuaian akibat perubahan nilai nominal sejak dua tahun terakhir hingga RUPSLB yang menyetujui Rencana Delisting, ditambah premi berupa tingkat pengembalian investasi selama dua tahun yang diperhitungkan sebesar harga perdana saham dikali rata-rata tingkat bunga Sertifikat Bank Indonesia (SBI) 3 (tiga) bulan atau tingkat bunga obligasi pemerintah lain yang setara yang berlaku pada saat ditetapkannya putusan RUPSLB mengenai Rencana Delisting (Rp43.650 per Saham); atau Ɣ nilai wajar berdasarkan penilaian Penilai Independen (Rp42.270 per Saham). Hal tersebut di atas dijelaskan dalam Grafik 1 di bawah ini.

9

Usulan Go Private

Grafik 1 – Harga Penawaran vs. Peryaratan Minimum dari OJK

Sumber: Bloomberg

2.5.3

Keuntungan Dibandingkan dengan Harga Perdagangan Historis Harga Penawaran sebesar Rp70.000 per Saham adalah: 141,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan terakhir Saham Perseroan sebelum Suspensi Perdagangan pada tanggal 1 Pebruari 2013 sebesar Rp29.000 per Saham; dan 94,4% lebih tinggi daripada harga perdagangan tertinggi Saham Perseroan selama 12 bulan terakhir sejak Suspensi Perdagangan sebesar Rp36.000 per Saham; dan lebih tinggi dibandingkan dengan harga perdagangan tertinggi dan rata-rata harga penutupan Saham Perseroan sejak pencatatannya di bursa pada tahun 1990 sebagaimana yang terlihat dalam Grafik 2 dan Tabel 1 di bawah ini. Grafik 2 – Harga Penawaran vs.Harga Perdagangan Tertinggi

Sumber: Bloomberg

10

Usulan Go Private

Tabel 1 – Harga Penawaran vs.Harga Rata-Rata Penutupan

Tahun Kalendar

Harga Perdagangan Terendah (Rp per Saham)

Harga Perdagangan Tertinggi (Rp per Saham)

1992

2.135

4.368

2.580

2.613,7%

1993

2.402

6.303

4.168

1.579,5%

1994

3.820

6.341

5.372

1.203,0%

1995

4.845

5.821

5.298

1.221,2%

1996

4.925

8.328

6.269

1.016,6%

1997

4.779

10.746

6.999

900,2%

1998

3.217

11.000

7.471

837,0%

1999

10.000

15.000

11.685

499,0%

2000

9.000

12.000

10.444

570,2%

2001

12.200

25.000

16.950

313,0%

2002

8.000

25.000

13.971

401,0%

2003

6.700

8.500

7.259

864,3%

2004

10.200

12.500

10.927

540,6%

2005

11.000

11.000

11.000

536,4%

2006

7.800

11.000

9.278

654,5%

2007

10.000

22.000

17.816

292,9%

2008

10.350

21.500

17.022

311,2%

2009

9.000

39.500

27.376

155,7%

2010

30.000

43.000

36.825

90,1%

2011

25.000

42.500

29.831

134,7%

2012

29.050

42.500

34.050

105,6%

2013 TSS

29.000

29.000

29.000

141,4%

12 Bulan Terakhir

29.000

36.000

31.125

123,5%

Harga Rata-Rata Penutupan (Rp per Saham)

% Keuntungan Harga Penawaran Dibandingkan Harga Rata-Rata Penutupan

Sumber: Bloomberg

Ringkasan premium dari Harga Penawaran yang dapat diperoleh Pemegang Saham dapat dilihat dalam Tabel 2 di bawah ini: Tabel 2 – Premium dari Harga Penawaran No .

1

2

Harga Per Saham (Rp)

Harga Penawaran (Rp)

Harga perdagangan tertinggi atas Saham di pasar reguler BEI dalam jangka waktu 90 (sembilan puluh) hari terakhir sebelum pengumuman Usulan Go Private pada tanggal 22 Maret 2013 Harga perdagangan tertinggi di pasar reguler BEI selama dua tahun terakhir sebelum tanggal iklan pemberitahuan RUPSLB di surat kabar pada tanggal 22 Maret 2013 setelah memperhitungkan faktor penyesuaian akibat perubahan nilai nominal sejak dua tahun terakhir hingga RUPSLB yang menyetujui Rencana Delisting, ditambah premium

11

Premium

29.000

70.000

141,4%

43.650

70.000

60,4%

Usulan Go Private

No . 3 4

5

6

Harga Per Saham (Rp) Nilai nominal Saham Hasil penilaian harga wajar Saham Perseroan yang disiapkan oleh Penilai Independen Harga perdagangan terakhir Saham Perseroan sebelum Suspensi Perdagangan pada tanggal 1 Pebruari 2013 Harga perdagangan tertinggi selama 12 bulan terakhir sejak Suspensi Perdagangan pada tanggal 1 Pebruari 2013

Harga Penawaran (Rp)

Premium

1.000

70.000

6.900,0%

42.270

70.000

65,6%

29.000

70.000

141,4%

36.000

70.000

94,4%

Sumber: Bloomberg

2.6

Rekomendasi oleh Direksi dan Dewan Komisaris Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan meyakini bahwa Usulan Go Private adalah untuk kepentingan terbaik Pemegang Saham setelah: -

mempertimbangkan alasan-alasan dari Usulan Go Private Perseroan (Bagian 2.1); mempertimbangkan manfaat-manfaat dari Usulan Go Private kepada Pemegang Saham (Bagian 2.2); mempelajari pendapat-pendapat dari konsultan-konsultan independen (Bagian 2.3); dan memperhitungkan keuntungan-keuntungan yang ditawarkan oleh MSD dalam Harga Penawaran (Bagian 2.4).

Karena itu, Direksi dan Dewan Komisaris merekomendasikan agar Pemegang Saham memberikan suara menyetujui seluruh keputusan mengenai Usulan Go Private dalam RUPSLB. Pemegang Saham yang tidak dapat menghadiri RUPSLB diharapkan memberikan suara dengan menggunakan Formulir Surat Kuasa yang terlampir sebagai Lampiran VI dari Surat Edaran ini. Formulir Surat Kuasa yang telah diisi secara lengkap dan ditandatangani secara sempurna, serta Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen (Lampiran V dari Surat Edaran ini) yang telah dilengkapi sebagaimana diperlukan, harus disampaikan dengan cara diserahkan langsung atau melalui fax atau email kepada dan telah diterima oleh Sekretaris Perusahaan Perseroan (M.A. Widarjati) paling lambat pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat pada tanggal 19 April 2013 di alamat sebagai berikut: PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk) Wisma BNI 46, Lantai 27 Jalan Jendral Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Untuk perhatian: M.A. Widarjati Tel: (62-21) 5789 7000 Fax: (62-21) 5789 7099 Email: [email protected] Asli Surat Kuasa dan Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen harus diserahkan kepada Perseroan pada saat registrasi sebelum memasuki ruang RUPSLB.

12

Usulan Go Private

BAGIAN 3: INFORMASI MENGENAI PERSEROAN

13

Usulan Go Private

3.

INFORMASI MENGENAI PERSEROAN

3.1

Riwayat Perseroan Perseroan didirikan berdasarkan Undang-Undang Republik Indonesia No.1 tahun 1967 serta Undang-Undang No. 11 tahun 1970 tentang Penanaman Modal Asing. Perseroan didirikan dengan Akta Pendirian No. 17 tertanggal 7 Maret 1972, dibuat di hadapan Djojo Muljadi, S.H., Notaris di Jakarta, yang telah disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan No. Y.A.5/72/5 tertanggal 26 Oktober 1972, serta diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 2 tertanggal 5 Januari 1973, Tambahan No. 13. Perseroan telah melakukan perubahan seluruh Anggaran Dasar Perseroan untuk disesuaikan dengan ketentuan Undang-Undang No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas dan peraturan Bapepam-LK yang berlaku sebagaimana dinyatakan dalam Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No. 253 tertanggal 26 Juni 2008, dibuat di hadapan Sutjipto, S.H. Notaris di Jakarta, yang disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan Keputusan No. AHU-01487.AH.01.02.Tahun 2009 tertanggal 8 Januari 2009. Perubahan terakhir Anggaran Dasar Perseroan adalah sebagaimana ternyata dalam Akta Berita Acara Rapat No. 35 tertanggal 12 Oktober 2012, dibuat oleh Teddy Anwar, SH, SpN, Notaris di Jakarta, berdasarkan mana Perseroan merubah namanya dari “PT Schering-Plough Indonesia Tbk” menjadi “PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk”. Akta ini telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia dibawah No. AHU-57338.AH.01.02.Tahun 2012 tertanggal 8 Nopember 2012. Pada tanggal 18 April 1990, Perseroan memperoleh Surat Pernyataan Efektif No.SI-102/SHM/MK.10/1990 dari Bapepam untuk menawarkan 892.800 saham baru Perseroan dalam penawaran umum perdana Perseroan. Pada tanggal 5 Januari 2001, seluruh saham ditempatkan Perseroan telah dicatatkan di Bursa Efek Jakarta.

3.2

Kegiatan Usaha Perseroan Lingkup kegiatan Perseroan meliputi: a. b. c. d. e.

pembuatan, pengemasan dan pengembangan produk farmasi untuk manusia dan hewan, produk kebersihan, kosmetik, keperluan rumah tangga dan sejenisnya; memasarkan di dalam negeri dan mengekspor produk farmasi tersebut; distributor utama atas alat-alat kesehatan; mengimpor bahan baku, barang jadi dan alat-alat kesehatan terkait; dan menyediakan pemberian jasa konsultasi bisnis dan manajemen.

Perseroan memulai operasi komersialnya pada bulan Januari 1975. Perseroan memiliki dan mengoperasikan satu fasilitas produksi di Jl. Raya Pandaan Km. 48, 2 Pandaan, Jawa Timur, yang terletak pada area seluas 25.500 m . Produk utama Perseroan meliputi: tablet; krim dan balsam untuk produk farmasi; cairan untuk sirup; suntikan untuk produk farmasi (hanya impor produk). 3.3

Sekilas mengenai Industri Perseroan bergerak di bidang industri farmasi di Indonesia. Seluruh pelaku usaha utama di bidang industri farmasi menghasilkan produk farmasi, dan terdiri dari Kelompok Usaha Grup Kalbe, PT Dexa Medica dan Sanbe Farma.

14

Usulan Go Private

3.4

Hubungan dengan PT Anugrah Pharmindo Lestari Perseroan menjual produknya di pasar domestik maupun ekspor. Dalam TB2012, penjualan domestik Perseroan mewakili kurang lebih 68,38%. Penjualan oleh Perseroan dilakukan melalui distributor lokal, yaitu PT Anugrah Pharmindo Lestari. Perjanjian antara kedua belah pihak telah berjalan sejak tanggal 1 Desember 2006 dan pertama kalinya berlaku untuk lima tahun. Perjanjian tersebut secara otomatis diperpanjang untuk jangka waktu masing-masing satu tahun kecuali ada pemberitahuan pengakhiran yang diberikan sebelumnya. PT Anugrah Pharmindo Lestari bukan merupakan pihak yang terafiliasi dari Perseroan.

3.5

Penyertaan Saham Pada Perusahaan Lain Perseroan tidak mempunyai pengendalian di perusahaan lain.

3.6

Struktur Permodalan dan Kepemilikan Saham Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Perubahan Anggaran Dasar No. 253 tertanggal 26 Juni 2008, dibuat di hadapan Sutjipto, S.H. Notaris di Jakarta, yang disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan Keputusan No. AHU-01487.AH.01.02.Tahun 2009 tertanggal 8 Januari 2009, struktur permodalan Perseroan adalah sebagaimana diuraikan dalam Tabel 3 di bawah. Tabel 3 – Struktur Permodalan Perseroan

Modal dan Pemegang Saham

Modal Dasar

Jumlah Saham

Nilai Nominal per Saham (Rp)

Nilai Total (Rp)

Persentase Kepemilikan Saham (%)

5.000.000

1.000

5.000.000.000

-

1. Merck Sharp & Dohme Corp. (dahulu dikenal sebagai Schering Plough International Inc.)

2.325.350

1.000

2.325.350.000

64,6%

2. MSD Consumer Care, Inc. (dahulu dikenal sebagai Schering Plough Health Care Products)

885.500

1.000

885.500.000

24,6%

3. Publik

389.150

1.000

389.150.000

10,8%

Total Modal Ditempatkan dan Disetor

3.600.000

1.000

3.600.000.000

100,0%

Saham dalam Portepel

1.400.000

1.000

1.400.000.000

-

Modal Ditempatkan dan Disetor

Pada tanggal 20 Maret 2013, pemegang saham utama Perseroan adalah sebagaimana diuraikan dalam Tabel 4 di bawah ini. Tabel 4 – Pemegang Saham Utama

Pemegang Saham

1. Merck Sharp & Dohme Corp.

Jumlah Saham

Nilai Nominal per Saham (Rp)

Nilai Total (Rp)

Persentase Kepemilkan Saham

2.325.350

1.000

2.325.350.000

64,6%

2. MSD Consumer Care, Inc.

885.500

1.000

885.500.000

24,6%

3. Lain-lain (kurang dari 5%)/Masyarakat

389.150

1.000

389.150.000

10,8%

3.600.000

1.000

3.600.000.000

100,0%

Total

15

Usulan Go Private

3.7

Susunan Direksi dan Dewan Komisaris Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan No. 55 tertanggal 20 Juni 2012, dibuat di hadapan Fathiah Helmi, SH, Notaris di Jakarta, susunan Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan adalah sebagaimana diuraikan dalam Tabel 5 dan Tabel 6. Tabel 5 – Direksi Nama

Jabatan

Tan Gooi Cheen/Chris Tan

Presiden Direktur

Stephen Then

Direktur

Novian Zein

Direktur

Pei Ling Ng

Direktur

Tabel 6 – Dewan Komisaris Nama

Jabatan

Patrick Norman Bergstedt

Presiden Komisaris

Christopher Patrick McNamara

Komisaris

Irsan Budianto Darmadji

3.8

Komisaris Independen

Ringkasan Informasi Keuangan Tabel 7, Tabel 8, dan Tabel 9 di bawah ini adalah kutipan dari laporan keuangan auditan Perseroan untuk TB2012 (tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2012), TB2011 (tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011) dan TB2010 (tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2010) yang diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Tanudiredja, Wibisana & Rekan (a member of PwC global network). Laporan keuangan auditan secara lengkap untuk TB2012 dan TB2011 terdapat dalam Lampiran III dari Surat Edaran ini. Tabel 7 – Neraca (Rp juta)

31 Desember 2010

31 Desember 2011

31 Desember 2012

191.176

257.330

263.570

42.580

55.188

176.928

233.756

312.519

440.498

Liabilitas Jangka Pendek

210.043

68.090

96.984

Liabilitas Jangka Panjang

11.590

222.832

326.228

Ekuitas

12.123

21.597

17.286

233.756

312.519

440.498

Aset Aset Lancar Aset Tidak Lancar Total Aset LIABILITAS DAN EKUITAS

Total Liabilitas dan Ekuitas

Sumber: Laporan keuangan auditan Perseroan (perbedaan angka karena pembulatan)

16

Usulan Go Private

Tabel 8 – Laporan Laba Rugi (Rp juta)

31 Desember 2010

31 Desember 2011

31 Desember 2012

260.316

273.311

302.830

Laba Bruto

94.408

69.163

127.315

Rugi Sebelum Pajak Penghasilan

(7.493)

(28.180)

(11.786)

Rugi Tahun Berjalan

(8.043)

(25.420)

(12.367)

Pendapatan Bersih


Tabel 9 – Laporan Arus Kas

(Rp juta)

Arus Kas Bersih Diperoleh Dari/ (Digunakan Untuk) Aktivitas Operasi

Periode 12bulanyang berakhir 31 Desember 2010

Periode 12bulan yang berakhir 31 Desember 2011

Periode 12bulan yang berakhir 31 Desember 2012

1.066

(53.787)

17.426

Arus Kas Bersih Digunakan Untuk Aktivitas Investasi

(3.906)

(10.676)

(128.108)

Arus Kas Bersih Diperoleh Dari Aktivitas Pendanaan

(3.500)

98.454

100.261

(Penurunan)/Kenaikan Bersih Kas Dan Setara Kas

(6.340)

33.991

(10.422)

Kas dan setara kas awal tahun

558

(5.782)

28.209

Kas dan setara kas akhir tahun

(5,782)

28,209

17,787


17

Usulan Go Private


18

Usulan Go Private

BAGIAN 4: RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM LUAR BIASA

19

Usulan Go Private

4.

RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM LUAR BIASA

4.1

Latar Belakang RUPSLB mengenai Usulan Go Private akan diadakan pada tanggal 24 April 2013 pukul 10.00 Waktu Indonesia Barat di Plaza Bapindo, Assembly Hall – Extention Building Lt. 9, Jl. Jend. Sudirman Kav. 54-55, Jakarta 12190, Indonesia. Pengumuman pemberitahuan mengenai RUPSLB beserta dengan ringkasan Surat Edaran telah dilakukan pada tanggal 22 Maret 2013 dalam dua surat kabar harian berbahasa Indonesia (Kompas dan Investor Daily), yang seluruhnya diedarkan secara luas di Republik Indonesia. Panggilan untuk menghadiri RUPSLB telah dilakukan melalui surat kabar yang sama, pada tanggal 8 April 2013. Pemegang Saham yang berhak untuk menghadiri RUPSLB adalah pemegang saham yang namanya tercatat dalam Daftar Pemegang Saham Perseroan pada Tanggal Pencatatan (5 April 2013).

4.2

Usulan Agenda RUPSLB Pemegang Saham diminta untuk memberikan suaranya atas empat agenda yang diusulkan dalam RUPSLB. Empat agenda RUPSLB dimaksud adalah sebagaimana dijelaskan di bawah ini. Agenda Pertama: Berkaitan dengan Rencana Delisting sesuai dengan Peraturan BEI No. I-I, agenda pertama terdiri dari: (i) persetujuan atas penghapusan pencatatan (delisting) Saham-saham Perseroan dari Bursa Efek Indonesia; dan (ii) pengesahan atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya. Sesuai dengan ketentuan dalam Peraturan BEI No. I-I, jika agenda pertama mendapatkan persetujuan yang diperlukan dari RUPSLB, maka Saham Perseroan akan dihapuskan pencatatannya dari BEI. Apabila Direksi Perseroan menindaklanjuti hasil keputusan agenda pertama RUPSLB tersebut, maka dalam hal Pemegang Saham Independen tidak menyetujui agenda kedua, Perseroan akan menjadi perusahaan terbuka yang Sahamnya tidak tercatat di bursa. Agenda Kedua: Berkaitan dengan Rencana Perubahan Status, agenda kedua terdiri dari: (i) pengesahan oleh Pemegang Saham Independen atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya; dan (ii) persetujuan oleh Pemegang Saham Independen atas Rencana Perubahan Status. Agenda Ketiga: Persetujuan atas perubahan seluruh Anggaran Dasar Perseroan sehubungan dengan Rencana Delisting dan Rencana Perubahan Status. Agenda Keempat: Persetujuan atas pemberian wewenang kepada Direksi Perseroan untuk mengambil setiap tindakan yang diperlukan guna melaksanakan keputusan-keputusan sehubungan dengan agenda pertama, kedua dan ketiga di atas. Suara Pemegang Saham Independen untuk seluruh agenda seharusnya sesuai, karena keempat agenda di atas berkaitan dan oleh karenanya tidak terpisahkan.

20

Usulan Go Private

Sehubungan dengan hal di atas, Pemegang Saham (yaitu Pemegang Saham Independen) harus memberikan hak suara mereka sesuai dengan keputusan pada Agenda Pertama dan Agenda Kedua dengan cara: menyetujui seluruh keputusan dalam Agenda Pertama dan Agenda Kedua; atau tidak menyetujui seluruh keputusan dalam Agenda Pertama dan Agenda Kedua; atau tidak mengeluarkan suara (abstain) atas seluruh keputusan dalam Agenda Pertama dan Agenda Kedua. Sebagaimana ditentukan dalam Bagian 2.5 di atas, Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan berpendapat bahwa Usulan Go Private adalah sesuai dengan kepentingan terbaik Pemegang Saham, khusunya Pemegang Saham Independen, maka Direksi dan Dewan Komisaris menyarankan Pemegang Saham untuk menyetujui seluruh agenda yang diusulkan dalam RUPSLB. 4.3

Persyaratan-persyaratan RUPSLB menurut Peraturan Perundang-undangan Berdasarkan Anggaran Dasar Perseroan, Surat OJK dan Peraturan BEI No. I-I, ketentuanketentuan mengenai RUPSLB dan prosedur untuk mengambil keputusan-keputusan untuk keempat agenda RUPSLB adalah sebagai berikut: Keputusan Pertama: Berdasarkan Peraturan BEI No. I-I dan Pasal 11 Anggaran Dasar Perseroan: (i) (ii)

RUPSLB harus dihadiri oleh Pemegang Saham atau kuasanya yang sah yang mewakili lebih dari 50% dari keseluruhan Saham Perseroan dengan hak suara yang sah; dan keputusan dimaksud harus disetujui oleh lebih dari 50% dari keseluruhan Saham Perseroan yang hadir secara sah dalam RUPSLB.

Keputusan Kedua: Sesuai dengan Surat OJK: (i) (ii)

RUPSLB harus dihadiri oleh Pemegang Saham Independen atau kuasanya yang sah yang mewakili lebih dari 75% dari seluruh Saham Independen; dan keputusan dimaksud harus disetujui oleh lebih dari 50% dari seluruh Saham Independen.

Keputusan Ketiga: Sesuai dengan Pasal 12 Anggaran Dasar Perseroan: (i) (ii)

RUSPLB harus dihadiri oleh Pemegang Saham atau kuasanya yang sah yang mewakili 2/3 atau lebih dari keseluruhan Saham Perseroan dengan hak suara yang sah; dan keputusan dimaksud harus disetujui oleh lebih dari 2/3 dari keseluruhan Saham Perseroan yang hadir secara sah dalam RUPSLB.

Keputusan Keempat: Sesuai dengan Pasal 11 Anggaran Dasar Perseroan: (i) (ii)

RUPSLB harus dihadiri oleh Pemegang Saham atau kuasanya yang sah yang mewakili lebih dari 50% dari keseluruhan Saham Perseroan dengan hak suara yang sah; dan keputusan dimaksud harus disetujui oleh lebih dari 50% dari keseluruhan Saham Perseroan yang hadir secara sah dalam RUPSLB.

21

Usulan Go Private

Apabila kuorum dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen yang disyaratkan untuk mengambil keputusan atas Rencana Perubahan Status tidak terpenuhi, maka Rapat Umum Pemegang Saham Independen kedua harus dilaksanakan sesuai dengan Surat OJK. Selanjutnya, apabila Rencana Perubahan Status tidak disetujui oleh Pemegang Saham Independen dalam Rapat Umum Pemegang Saham Independen kedua, maka sesuai dengan Surat OJK, Rencana Perubahan Status tersebut tidak dapat diajukan kembali dalam jangka waktu 12 (dua belas) bulan sejak tanggal keputusan penolakan. 4.4

Tindakan-tindakan yang Perlu Dilakukan oleh Pemegang Saham Di bawah ini adalah petunjuk untuk menghadiri dan memberikan suara dalam RUPSLB jika Pemegang Saham hadir secara langsung ataupun dengan diwakili oleh kuasa.

4.4.1

Pemegang Saham yang Menghadiri RUPSLB Untuk menghadiri dan memberikan suara dalam RUPSLB, Pemegang Saham wajib mendaftarkan diri sebelum RUPSLB dimulai. Untuk mendaftar, Pemegang Saham wajib memperlihatkan: (a) (b)

bukti identitas yang sah; dan Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen (terlampir sebagai Lampiran V) yang telah diisi lengkap dan ditandatangani secara sempurna oleh Pemegang Saham yang bersangkutan.

RUPSLB mengenai Usulan Go Private akan diselenggarakan pada tanggal 24 April 2013, pukul 10.00 Waktu Indonesia Bagian Barat di Plaza Bapindo, Assembly Hall – Extention Building Lt. 9, Jl. Jend. Sudirman Kav. 54-55, Jakarta 12190, Indonesia. Perlu diketahui oleh Pemegang Saham bahwa peraturan dan prosedur RUPSLB wajib diikuti oleh seluruh Pemegang Saham dan siapapun yang menghadiri RUPSLB. 4.4.2

Pemegang Saham yang Tidak Menghadiri RUPSLB Pemegang Saham yang tidak dapat menghadiri RUPSLB diharapkan memberikan suara dengan menggunakan Formulir Surat Kuasa yang terlampir sebagai Lampiran VI dari Surat Edaran ini. Formulir Surat Kuasa yang telah diisi secara lengkap dan ditandatangani secara sempurna, serta Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen (Lampiran V Surat Edaran ini) yang telah dilengkapi sebagaimana diperlukan, harus disampaikan dengan cara diserahkan langsung atau melalui fax atau email kepada dan telah diterima oleh Sekretaris Perusahaan Perseroan (M.A. Ambar Widarjati) paling lambat pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat tanggal 19 April 2013 di alamat sebagai berikut: PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk) Wisma BNI 46, Lantai 27 Jalan Jendral Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Untuk perhatian: M.A. Ambar Widarjati Tel: (62-21) 5789 7000 Fax: (62-21) 5789 7099 Email: [email protected] Asli Surat Kuasa dan Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen harus diserahkan kepada Perseroan pada saat registrasi sebelum memasuki ruang RUPSLB.

22

Usulan Go Private

BAGIAN 5: DAFTAR TANGGAL-TANGGAL PENTING GO PRIVATE

23

UNTUK

USULAN

Usulan Go Private

5.

DAFTAR TANGGAL-TANGGAL PENTING SEHUBUNGAN DENGAN USULAN GO PRIVATE Daftar tanggal-tanggal penting sehubungan dengan Usulan Go Private terdapat dalam Tabel 10 di bawah ini. Tabel 10 – Daftar Tanggal -Tanggal Penting Keterangan

No

Tanggal

1.

Penyampaian surat permintaan Ruling Go Private kepada OJK

1 Pebruari 2013

2.

Penyampaian rencana delisting dan permohonan suspensi perdagangan kepada BEI

1 Pebruari 2013

3.

Pelaksanaan suspensi perdagangan

1 Pebruari 2013

4.

OJK mengeluarkan Ruling Go Private

19 Pebruari 2013

5.

Penyampaian agenda RUPSLB kepada OJK dan BEI

28 Pebruari 2013

6.

Penyampaian draft Surat Edaran dan Rencana Delisting kepada OJK dan BEI

21 Maret 2013

7.

Pengumuman dalam dua surat kabar harian mengenai rencana mengadakan RUPSLB (“Pengumuman RUPSLB”)

22 Maret 2013

8.

Pengumuman dalam dua surat kabar harian mengenai ringkasan Surat Edaran kepada Pemegang Saham

22 Maret 2013

9.

Tanggal Pencatatan untuk keperluan menentukan Pemegang Saham yang memenuhi syarat untuk menghadiri dan mengeluarkan suara dalam RUPSLB

5 April 2013

10.

Pengumuman dalam dua surat kabar harian mengenai panggilan untuk menghadiri RUPSLB (“Undangan RUPSLB”)

8 April 2013

11.

RUPSLB

24 April 2013

12.

Pengumuman dalam dua surat kabar harian mengenai hasil RUPSLB

25 April 2013

13.

Penyampaian Pernyataan Penawaran Tender kepada OJK dan BEI

26 April 2013

14.

Pengumuman Pernyataan Penawaran Tender dalam dua surat kabar harian

26 April 2013

15.

Pernyataan Efektif oleh OJK

15 Mei 2013

16.

Periode Penawaran Tender

16 Mei – 14 Juni 2013

17.

Tanggal Pembayaran

21 Juni 2013

18.

Laporan Penawaran Tender kepada OJK

24 Juni 2013

19.

Perubahan Anggaran Dasar dan penyampaian kepada OJK

8 Juli 2013

20.

Permohonan crossing dan delisting kepada BEI

9 Juli 2013

21.

Penyampaian persetujuan perubahan Anggaran Dasar dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia kepada OJK dan BEI

22 Juli 2013

22.

Persetujuan delisting dari BEI dan pengumuman bursa

24 Juli 2013

Sumber: Perseroan

24

Usulan Go Private

BAGIAN 6: INFORMASI LAIN

25

Usulan Go Private

6.

INFORMASI LAIN Pemegang Saham yang memerlukan informasi lebih lanjut mengenai Usulan Go Private dan Surat Edaran ini dapat menghubungi pihak berikut ini di Perseroan. M.A. Ambar Widarjati Sekretaris Perusahaan PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk Wisma BNI 46, Lantai 27 Jalan Jendral Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Tel: (62-21) 5789 7000 Fax: (62-21) 5789 7099 Email: [email protected]

26

Usulan Go Private

LAMPIRAN I:

PENDAPAT HUKUM DARI ADNAN KELANA HARYANTO &HERMANTO

27

Usulan Go Private


28

Usulan Go Private

29

29

Usulan Go Private

30

30

Usulan Go Private

31 31

Usulan Go Private

32 32

Usulan Go Private

33 33

Usulan Go Private


34

Usulan Go Private

LAMPIRAN II:

LAPORAN PENILAIAN INDEPENDEN DARI RUKY, SAFRUDIN & REKAN

35

Usulan Go Private


36

Usulan Go Private

� ��

37 37

� Usulan Go Private

�

��

��

��

��

��

��

��

��

��

��

��

��

��

�

38 38

Usulan Go Private

�

��

�

39 39

Usulan Go Private

�

��

��

�

40 40

Usulan Go Private

41 41

Usulan Go Private


42

Usulan Go Private

LAMPIRAN III: LAPORAN KEUANGAN AUDITAN PERSEROAN

36

43

UsulanGo GoPrivate Private Usulan


44

Usulan Go Private

45

45

Usulan Go Private


46

Usulan Go Private

47

Usulan Go Private

48

Usulan Go Private

49 49

Usulan Go Private

50 50

Usulan Go Private

51 51

Usulan Go Private

52 52

Usulan Go Private

53 53

Usulan Go Private

54 54

Usulan Go Private

55 55

Usulan Go Private

56 56

Usulan Go Private

57 57

Usulan Go Private

58 58

Usulan Go Private

59 59

Usulan Go Private

60 60

Usulan Go Private

61 61

Usulan Go Private

62 62

Usulan Go Private

63

Usulan Go Private

64

Usulan Go Private

65 65

Usulan Go Private

66 66

Usulan Go Private

67 67

Usulan Go Private

68 68

Usulan Go Private

69 69

Usulan Go Private

70 70

Usulan Go Private

71 71

Usulan Go Private

72 72

Usulan Go Private

73 73

Usulan Go Private

74 74

Usulan Go Private

75

Usulan Go Private

76

Usulan Go Private

77 77

Usulan Go Private

78 78

Usulan Go Private

79 79

Usulan Go Private

80 80

Usulan Go Private

81 81

Usulan Go Private

82 82

Usulan Go Private

83 83

Usulan Go Private

84 84

Usulan Go Private

85 85

Usulan Go Private

86 86

Usulan Go Private

87

Usulan Go Private

88

Usulan Go Private

89 89

Usulan Go Private

90 90

Usulan Go Private

91 91

Usulan Go Private

92 92

Usulan Go Private

93

Usulan Go Private

94

Usulan Go Private

95 95

Usulan Go Private

96 96

Usulan Go Private

97 97

Usulan Go Private


98

Usulan Go Private

LAMPIRAN IV:

AKTA PERUBAHAN ANGGARAN DASAR

37

99


100 100

Usulan Go Private

101

Usulan Go Private

102

Usulan Go Private

103

Usulan Go Private

104

Usulan Go Private

105

Usulan Go Private

106

Usulan Go Private

107

Usulan Go Private

108

Usulan Go Private

109

Usulan Go Private

110

Usulan Go Private

111

Usulan Go Private

112

Usulan Go Private

113

Usulan Go Private

114

Usulan Go Private

115

Usulan Go Private

116

Usulan Go Private

117

Usulan Go Private

118

Usulan Go Private

119

Usulan Go Private

120

Usulan Go Private

121

Usulan Go Private

122

Usulan Go Private

123

Usulan Go Private

124

Usulan Go Private

125

Usulan Go Private

126

Usulan Go Private

127

Usulan Go Private

128

Usulan Go Private

129

Usulan Go Private

130

Usulan Go Private

131

Usulan Go Private

132

Usulan Go Private

133

Usulan Go Private

134

Usulan Go Private

135

Usulan Go Private

136

Usulan Go Private

137

Usulan Go Private

138

Usulan Go Private

139

Usulan Go Private

140

Usulan Go Private

141

Usulan Go Private

142

Usulan Go Private

143

Usulan Go Private

144

Usulan Go Private

145

Usulan Go Private

146

Usulan Go Private

147

Usulan Go Private

148

Usulan Go Private

149

Usulan Go Private

150

Usulan Go Private

151

Usulan Go Private

152

Usulan Go Private

153

Usulan Go Private

154

Usulan Go Private

155

Usulan Go Private

156

Usulan Go Private

157

Usulan Go Private

158

Usulan Go Private

159

Usulan Go Private

160

Usulan Go Private

161

Usulan Go Private

162

Usulan Go Private

163

Usulan Go Private

164

Usulan Go Private

165

Usulan Go Private


166

Usulan Go Private

LAMPIRAN V:

SURAT PERNYATAAN MENGENAI PEMEGANG SAHAM INDEPENDEN

38 Usulan Go Private

167

Usulan Go Private

Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen Yang bertandatangan di bawah ini: Nama(1) : Bukti Jati Diri No. : Alamat : Dalam hal ini bertindak sebagai pemilik / dalam kapasitas sebagai (2) ______________________________________________________________ (3) (4) Berdomisili di ____________(5)sebagai pemilik _______________(6) saham di Perseroan; dengan ini menyatakan bahwa saya / kami merupakan / tidak merupakan(7) Pemegang Saham Independen sehubungan dengan Rencana Perubahan Status sebagaimana dimaksud dalam Surat Edaran Perseroan tanggal 22 Maret 2013 berikut perubahannya, jika ada. Apabila di kemudian hari terbukti bahwa pernyataan tersebut tidak benar, maka saya / kami bersedia untuk dikenakan sanksi sesuai dengan peraturan perundang-undangan yang berlaku.

Tanggal Nama Pemegang Saham Petunjuk Pengisian: (1)

Isi nama, nomor bukti jati diri dan alamat pihak yang menandatangani Surat Kuasa, yang bertindak atas namanya sendiri atau untuk dan atas nama sebuah institusi atau perusahaan.

(2)

Untuk Pemegang Saham perorangan, coret kalimat "bertindak sebagai pemilik / dalam kapasitas sebagai" dan abaikan petunjuk No. (3) dan No. (4). Untuk Pemegang Saham yang berbentuk perusahaan atau institusi, coret kalimat "bertindak sebagai pemilik”.

(3)

Sebutkan jabatan yang menandatangani.

(4)

Sebutkan nama perusahaan atau institusi yang memegang Saham.

(5)

Sebutkan tempat domisili perusahaan atau institusi.

(6)

Sebutkan jumlah seluruh Saham yang dimiliki.

(7)

Coret yang tidak perlu. Pemegang Saham Independen adalah pemegang saham independen Perseroan sesuai dengan peraturan perundang-undangan Pasar Modal yang berlaku.

Catatan: Formulir Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen yang telah diisi secara lengkap dan ditandatangani secara sempurna, atau fotokopinya, harus disampaikan kepada dan telah diterima oleh Sekretaris Perusahaan Perseroan (M.A. Ambar Widarjati) dengan cara diserahkan langsung atau melalui fax atau email paling lambat pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat tanggal 19 April 2013 di alamat sebagai berikut:


168

Usulan Go Private

PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk) Wisma BNI 46, Lantai 27 Jl. Jend. Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Untuk perhatian: M.A. Ambar Widarjati – Sekretaris Perusahaan Tel: (62-21) 5789 7000 Fax: (62-21) 5789 7099 Email: [email protected] Asli Surat Pernyataan Mengenai Pemegang Saham Independen yang telah diisi secara lengkap dan ditandatangani secara sempurna harus diserahkan kepada Perseroan pada saat registrasi sebelum memasuki ruang RUPSLB.


169

Usulan Go Private


170

Usulan Go Private

LAMPIRAN VI: FORMULIR SURAT KUASA

41

171


Pemegang Saham diminta untuk memberikan suaranya atas empat (4) keputusan yang diusulkan dalam RUPSLB: Keputusan pertama berkaitan dengan penghapusan pencatatan (delisting) saham Perseroan dari BEJ dan memerlukan persetujuan dari lebih dari 50% (lima puluh persen) dari jumlah suara yang dikeluarkan dengan sah dalam RUPSLB. Keputusan kedua berkaitan dengan perubahan status Perseroan dari perusahaan terbuka menjadi perusahaan tertutup (go private), memerlukan persetujuan lebih dari 50% dari seluruh Saham Independen. Keputusan ketiga berkaitan dengan perubahan seluruh anggaran dasar Perseroan, memerlukan persetujuan dari lebih dari 2/3 (dua per tiga) dari jumlah suara yang dikeluarkan dengan sah dalam RUPSLB. Keputusan keempat berkaitan dengan pemberian wewenang kepada Direksi Perseroan, memerlukan persetujuan dari lebih dari 50% (lima puluh persen) dari jumlah suara yang dikeluarkan dengan sah dalam RUPSLB. FORMULIR SURAT KUASA SURAT KUASA UNTUK MENGHADIRI RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM LUAR BIASA (“RUPSLB”) PT MERCK SHARP DOHME PHARMA TBK (DAHULU DIKENAL SEBAGAI PT SCHERING-PLOUGH INDONESIA TBK) (“PERSEROAN”) Yang bertandatangan di bawah ini: Nama(1)

:

_________________________

Bukti Jati Diri No.

:

_________________________

Alamat

:

_________________________

Dalam hal ini bertindak sebagai ______________________________ (3) (4)

pemilik

/

dalam

kapasitas

Berdomisili di _______________________ (5)sebagai pemilik ____________________ di Perseroan (“Pemberi Kuasa”); dengan ini memberikan kuasa kepada: Nama

:

Bukti Jati Diri No.

:

Alamat

sebagai(2) (6)

saham

:

dan/atau Nama

:

Bukti Jati Diri No.

:

Alamat

:

dan/atau 42 Usulan Go Private

172

Usulan Go Private

Nama

: __________________________((7)

Bukti Jati Diri No.

:__________________________

Alamat

:__________________________

Untuk bertindak, baik secara bersama-sama maupun sendiri-sendiri, sebagai kuasa dari Pemberi Kuasa (“Penerima Kuasa”) khusus untuk mewakili dan bertindak untuk dan atas nama Pemberi Kuasa untuk menghadiri RUPSLB Perseroan yang akan diadakan pada tanggal 24 April 2013 dan pada setiap rapat penundaannya (jika ada), serta untuk memberikan suara sesuai dengan jumlah saham yang dipegang sebagaimana tersebut di atas, dengan cara sebagai berikut: Keputusan

Setuju

SUARA(8) Menolak

Abstain

Keputusan Agenda Pertama Berkaitan dengan rencana penghapusan pencatatan saham (delisting) (“Rencana Delisting”) sahamsaham Perseroan dari Bursa Efek Indonesia sesuai dengan prosedur yang terdapat dalam Keputusan Direksi Bursa Efek Jakarta No. Kep-308/BEJ/07-2004, maka acara dalam agenda pertama: a.

persetujuan atas delisting saham-saham Perseroan dari Bursa Efek Indonesia; dan

b.

pengesahan atas penunjukkan Kantor Jasa Penilai Publik (KJPP) Ruky, Safrudin & Rekan (“RSR”) sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya.

Keputusan Agenda Kedua Berkaitan dengan rencana perubahan status Perseroan dari perusahaan terbuka menjadi perusahaan tertutup (“Rencana Perubahan Status”), maka acara dalam agenda kedua: a.

pengesahan oleh Pemegang Saham Independen atas penunjukkan RSR sebagai Penilai Independen dan persetujuan atas hasil penilaiannya; dan

b.

persetujuan oleh Pemegang Saham Independen atas Rencana Perubahan Status.

Keputusan Agenda Ketiga Persetujuan atas perubahan seluruh Anggaran Dasar Perseroan sehubungan dengan Rencana Delisting dan Rencana Perubahan Status.


173

Usulan Go Private

Keputusan

Setuju

Keputusan Agenda Keempat

SUARA(8) Menolak

Abstain

Persetujuan atas pemberian wewenang kepada Direksi Perseroan untuk mengambil tindakan-tindakan yang diperlukan guna melaksanakan keputusankeputusan sehubungan dengan hal-hal yang disebutkan dalam agenda1, 2 dan 3 di atas. (*)Beri tanda 3 pada kotak yang disediakan untuk menyatakan pilihan Anda.

Kuasa ini diberikan dengan ketentuan-ketentuan dan persyaratan-persyaratan sebagai berikut: (a)

Surat Kuasa ini merupakan surat kuasa yang selalu dapat dipakai sehubungan dengan acara RUPSLB, sehingga akan tetap berlaku efektif untuk setiap dan seluruh rapat lanjutan RUPSLB dengan acara yang sama, kecuali apabila dibatalkan dan diberitahukan secara tertulis kepada Perseroan oleh Pemberi Kuasa;

(b)

Setiap suara yang diberikan oleh Penerima Kuasa atau pengganti haknya sesuai dengan petunjuk (sebagaimana dibuktikan dengan tanda ( ¥ ) di samping tiap-tiap agenda tersebut) yang diberikan oleh Pemberi Kuasa akan berlaku sah, mengikat dan dapat dilaksanakan terhadap Pemberi Kuasa, dan Surat Kuasa ini tidak dapat dicabut atau dibatalkan dengan alasan apapun; namun demikian, apabila Pemberi Kuasa tidak memberikan petunjuk sebagaimana dimaksud di atas, maka Penerima Kuasa dianggap telah diberi kuasa dan kewenangan untuk tidak memberikan suara (abstain) atau menyetujui atau menolak keputusan, berdasarkan pertimbangannya sendiri, sehubungan dengan setiap dan seluruh acara RUPSLB; dan suara yang dikeluarkan akan berlaku sah, mengikat dan dapat dilaksanakan terhadap Pemberi Kuasa. Surat Kuasa ini diberikan dengan hak substitusi atau hak untuk mengalihkan kewenangan yang diberikan dalam Surat Kuasa ini kepada pihak ketiga, namun pengalihan tersebut hanya akan diberikan secara keseluruhan, dan bukan sebagian; dan

(c)

Pemberi Kuasa setuju untuk menjaga dan melindungi Penerima Kuasa dari segala tuntutan, kewajiban, biaya dan pengeluaran yang timbul karena alasan apapun, termasuk kelalaian, apakah diajukan atau dialami oleh Pemberi Kuasa atau pihak ketiga manapun yang terkait dengan, dan yang timbul baik langsung maupun tidak langsung dari pelaksanaan kuasa yang diberikan berdasarkan Surat Kuasa ini.

Saya / kami menegaskan kembali bahwa saya / kami merupakan / tidak merupakan (9) Pemegang Saham Independen sehubungan dengan Rencana Perubahan Status Perseroan sebagaimana dimaksud dalam Surat Edaran Perseroan tanggal 22 Maret 2013 berikut perubahannya, jika ada. Saya / kami dengan ini menyatakan dengan sesungguhnya bahwa saya / kami telah membaca Surat Edaran tersebut. Surat Kuasa ini ditandatangani oleh Pemberi Kuasa pada tanggal yang disebutkan di bawah ini. Tanggal ____________________ Pemberi Kuasa _______________________ 44 Usulan Go Private

174

Usulan Go Private

Petunjuk Pengisian (1) (2) (3) (4) (5) (6) (7) (8) (9)

(10)

Isi nama, nomor bukti jati diri dan alamat pihak yang menandatangani Surat Kuasa, yang bertindak atas namanya sendiri atau untuk dan atas nama sebuah institusi atau perusahaan. Untuk Pemegang Saham perorangan, coret kalimat "bertindak sebagai pemilik / dalam kapasitas sebagai" dan abaikan petunjuk No. (3) dan No. (4). Untuk Pemegang Saham yang berbentuk perusahaan atau institusi, coret kalimat "bertindak sebagai pemilik”. Sebutkan jabatan yang menandatangani. Sebutkan nama perusahaan atau institusi yang memegang Saham. Sebutkan tempat domisili perusahaan atau institusi. Sebutkan jumlah seluruh Saham yang dimiliki oleh Pemberi Kuasa. Sebutkan nama, nomor jati diri dan alamat Penerima Kuasa, jika terdapat Penerima Kuasa lain yang ditunjuk. Buat tanda ( ¥ ) pada kotak yang sesuai untuk mengindikasikan suara yang dipilih oleh Pemberi Kuasa yang akan dikeluarkan dalam RUPSLB. Pemegang Saham yang bukan termasuk Pemegang Saham Independen hanya dapat mengeluarkan hak suaranya pada Agenda Ketiga dan Keempat. Namun, pemungutan suara ini harus sesuai dengan persetujuan Pemegang Saham Independen untuk Agenda Pertama dan Agenda Kedua, dengan pertimbangan bahwa kedua agenda tersebut berkaitan dan oleh karenanya tidak terpisahkan. Coret yang tidak perlu. Pemegang Saham Independen adalah pemegang saham independen Perseroan sesuai dengan peraturan perundang-undangan Pasar Modal yang berlaku.

Catatan: (i) Formulir Surat Kuasa yang telah diisi secara lengkap dan ditandatangani secara sempurna, atau fotokopinya, harus disampaikan kepada dan telah diterima oleh Sekretaris Perusahaan Perseroan (M.A. Ambar Widarjati) dengan cara diserahkan langsung atau melalui fax atau email paling lambat pukul 16.00 Waktu Indonesia Barat tanggal 19 April 2013 di alamat sebagai berikut: PT Merck Sharp Dohme Pharma Tbk (dahulu dikenal sebagai PT Schering-Plough Indonesia Tbk) Wisma BNI 46, Lantai 27 Jl. Jend. Sudirman Kavling 1 Jakarta 10220 Indonesia Untuk perhatian: M.A. Ambar Widarjati – Sekretaris Perusahaan Tel: (62-21) 5789 7000 Fax: (62-21) 5789 7099 Email: [email protected] Asli Surat Kuasa yang telah diisi secara lengkap dan ditandatangani secara sempurna harus diserahkan kepada Perseroan pada saat registrasi sebelum memasuki ruang RUPSLB. (ii)

Penerima Kuasa yang menghadiri RUPSLB diminta untuk membawa dan memperlihatkan Kartu Tanda Penduduk (KTP) atau bukti jati diri lainnya dan menyerahkan fotokopinya kepada petugas registrasi sebelum memasuki ruang RUPSLB.


175

Usulan Go Private


176

Usulan Go Private

SURAT EDARAN KEPADA PEMEGANG SAHAM PERSEROAN

Recommend Documents