ANALISIS PENGARUH FINANCING TO DEPOSITE RATIO, NON PERFORMING FINANCE, DAN RETURN ON EQUITY TERHADAP PEMBIAYAAN MURABAHAH PADA BANK MUAMALAT INDONESIA PERIODE 2005- 2013
SKRIPSI Diajukan sebagai salah satu syarat Untuk menyelesaikan Program Sarjana (S1) Pada Program Sarjana Fakultas Ekonomi Universitas Wahid Hasyim DisusunOleh : WILDAN MUKHOLADUN NIM 111020210
FAKULTAS EKONOMI UNIVERSITAS WAHID HASYIM SEMARANG 2015
i
PENGESAHAN SKRIPSI Nama Penyusun
: Wildan Mukholadun
Nomor Induk Penelitian
: 111020210
Fakultas/ Jurusan
: Ekonomi/ Akuntansi
Judul Usulan Penelitian Skripsi : Analisis pengaruh Finance to Deposit Ratio, Non Performing Financing, dan Return on Equity terhadap Pembiayaan Murabahah pada Bank Muamalat Indonesia periode 2005- 2013. Telah diuji dan dipertahankan di depan Dewan Penguji pada tanggal 4 September 2015 dinyatakan LULUS. SUSUNAN DEWAN PENGUJI 1. Dosen Penguji I
1. Dosen Pembimbing I
Ratna Kusumawati, SE,.MM.
Nanang Yusroni, SE., M.Si.
NPP. 01.00.0.0024
NPP. 03.05.1.0131
2. Dosen Penguji II
2. Dosen Pembimbing II
Ernawati Budi Astuti, SE., M.Si
Yulekhah Ariyanti, SE., MM
NIP. 19761013.200501.2.002
NPP. 03.05.1.0132
3. Dosen Penguji III
Nanang Yusroni, SE., M.Si. NPP. 03.05.1.0131 Semarang, 4 September 2015 Mengetahui, Dekan Fakultas Ekonomi
Drs. H. Umar Chadhiq, SE.,MM NIP. 19590416.198603.1.004
ii
ABSTRAKSI
Pembiayaan murabahah merupakan penyaluran dana dalam bentuk jual beli. Bank akan membelikan barang yang dibutuhkan pengguna jasa kemudian menjualnya kembali ke pengguna jasa dengan harga yang dinaikkan sesuai margin keuntungan yang ditetapkan bank dan pengguna jasa dapat mengangsur barang tersebut. Perbankan syariah di Indonesia saat ini menggunakan akad murabahah sebagai salah satu produk utama pembiayaannya. Penelitian ini dilakukan untuk mengetahui pengaruh FDR, NPF, dan ROE terhadap pembiayaan murabahah pada Bank Muamalat Indonesia. Penelitian ini menggunakan populasi laporan keuangan tahunan dari laporan keuangan tahunan Bank Muamalat Indonesia pada periode tahun 2005-2013. Pengambilan sampel dalam penelitian ini menggunakan metode purposive sampling, yaitu metode pegambilan sampel dengan menggunakan kriteria-kriteria tertentu. Jumlah data yang digunakan adalah sebanyak 9 (sembilan) laporan keuangan tahunan dari Bank Muamalat Indonesia. Alat analisis yang digunakan dalam penelitian ini adalah program SPSS versi 22. Hasil penelitian menunjukkan bahwa FDR, NPF,dan ROE secara simultan berpengaruh terhadap pembiayaan murabahah. Besarnya pengaruh ketiga variabel independen tersebut terhadap pembiayaan murabahah adalah sebesar 76 % dan sisanya sebesar 24 % dipengaruhi oleh variabel lain di luar penelitian ini. Untuk hasil secara parsial, variabel FDR tidak berpengaruh terhadap pembiayaan murabahah. untuk variabel NPF berpengaruh negatif pada pembiayaan murabahah dan sedangkan ROE berpengaruh positif terhadap pembiayaan murabahah. Kesimpulan dalam penelitian ini adalah secara simultan FDR tidak berpengaruh terhadap pembiayaan murabahah , NPF berpengaruh negatif terhadap pembiayaan murabahah dan sedangkan ROE berpengaruh positif terhadap pembiayaan murabahah. Kata Kunci : Financing to Deposit Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), Return on Equity (ROE), Pembiayaan Murabah.
iii
ABSTRACT
Murabahah financing the distribution of funds in the form of buying and selling. Bank will buy needed goods and then resell the services to service users at inflated prices determined in accordance bank profit margins and service users can repay the goods. Islamic banking in Indonesia is currently using murabahah as one of the main product financing. This study was conducted to determine the effect of FDR, NPF, and ROE against murabaha financing at Bank Muamalat Indonesia. This study uses a population of the annual financial statements of the annual financial report of Bank Muamalat Indonesia in the period 2005-2013. The samples in this study using purposive sampling method, the method pegambilan samples using certain criteria. The amount of data used was as much as 9 (nine) the annual financial statements of Bank Muamalat Indonesia. The analytical tool used in this study was SPSS version 22. The results showed that the FDR, NPF, and ROE simultaneously affect the murabaha financing. The magnitude of the effect of three independent variables against murabaha financing is 76% and the remaining 24% is influenced by other variables outside the research. For the partial results, FDR variable does not affect the murabaha financing. for variable NPF negative effect on the financing murabaha and while ROE positive effect on murabaha financing. The conclusion of this study is simultaneously FDR had no effect on the financing murabaha, NPF negative effect on the financing murabaha and while ROE positive effect on murabaha financing. Keywords: Financing to Deposit Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), Return on Equity (ROE), Murabahah
iv
PERNYATAAN SKRIPSI Yang bertanda tangan dibawah ini, saya Wildan Mukholadun menyatakan bahwa skripsi yang berjudul “Analisis Pembiayaan Murabahah, Pembiayaan Mudharabah, Musyarakah, Financing to Deposite Ratio (FDR), dan Non Performing Financing (NPF) terhadap Pembiayaan Murabahah pada Bank Muamalat Indonesia Periode 2005- 2013” adalah hasil tulisan saya sendiri. Dengan ini saya menyatakn bahwa sesungguhnya dalam penulisan skripsi ini tidak terdapat keseluruhan atau sebagian tulisan orang lain yang saya ambil dengan cara menyalin atau meniru dalam bentuk rangkain kalimat atau simbol yang menunjukkan gagasan atau pendapat atau pemikiran dari penulisan lain, yang saya akui seolah- oleh sebagai tulisan saya sendiri dan tidak terdapat bagian atas keseluruhan tulisan yang saya salin, tiru, atau yang saya ambil dari tulisan orang lain tanpa memberikan pengakuan penulis asalnya. Apabila saya melakukan tindakan yang bertentangan dengan hal tersebut diatas, baik disengaja maupun tidak, dengan ini saya bersedia menerima sanksi yang sesuai dengan ketentuan yang berlaku.
Semarang, 13 Maret 2015
`
Wildan Mukholadun
v
MOTTO
َي َف ِع ا ا اَّل ِع ا ْر ا آ ُهللاَي ِعاآ ْر ُهللا ا اَّل ِع ْر ا ُهللا ا ُهللاَي اْر ِع ْر ا َف ٍت جا ُهللا َف َف ْر َف ْر ْر َف َف ْر ْر َف َف Artinya : “Allah meninggikan orang-orang yang beriman diantara kamu dan orang-orang yang diberi ilmu pengetahuan beberapa derajat” (Al mujadalah : )
“Dan barang siapa yang menempuh suatu perjalanan untuk mencari suatu ilmu (agama), maka Allah akan memudahkan baginya (dengan ilmu) satu jalan menuju surge “(HR.Muslim).
“Bersikap kokoh seperti batu karang yang tak rapuh walaupun setiap detik waktu selalu diterjang ombak laut”
“Hiduplah seakan engkau akan mati besok. Belajarlah seakan engkau akan hidup selamanya “. (Mahatma Gandhi).
vi
PERSEMBAHAN Skripsi ini kupersembahkan untuk : Kedua orang tuaku yang selalu mendukungku, terima kasih atas limpahan doa dan kerja kerasnya serta kasih sayangnya selama ini yang tak terhingga dan selalu memberikan yang terbaik dalam keadaan apapun. Adek saya Liya Mawadah yang selalu mendoakan, menghiburku dan menyayangiku dalam keadaan apapun Rauhana Mubarriroh yang selalu mendampingi serta curahan doa-doa yang tak lepas dicurahkan , . Semua keluarga besar yang selalu mengajariku arti perjuangan selalu menyayangiku, mendoakanku, serta memberikan motivasi - motivasi dalam hidupku. Sahabat- sahabatku seperjuangan angkatan 2011 lebih khususnya Kang Poltak (Rifan Fahmi), Kang Duki (Hanif Masduki), Kang Takul (M Huda), Kang Amud (Mauhmud) Para masyarakat lantai tiga Pon Pes Luhur Wahid Hasyim Semarang. . Dan Almamaterku Univesitas Wahid Hasyim Semarang.
vii
KATA PENGANTAR Puji syukur kehadirat Allah SWT atas limpahan rahmat dan nikmatNya kepada penulis sehingga mampu menyusun dan menyelesaikan penyusunan dan penulisan Sholawat dan salam penulis curahkan kepada junjungan Nabi Agung Muhammad SAW yang telah mengantarkan kita semua dari zaman kegelapan menuju zaman pembaharuan melalui keteladanan beliau yang semoga mendapat pertolongannya besok dihari pembalasan. Ahirnya setelah melalui banyak proses belajar melalui pengetahuan dan pengalaman dari hasil kombinasi antara skil yang dimiliki dan pendidikan yang diperoleh dari lingkungan formal sehingga dapat mengemas dalam sebuah karya ilmiah. Skripsi dengan judul “Analisis Pengaruh Finance to Deposit Ratio (FDR), Non performing Financing (NPF), dan Return on Equity (ROE) Terhadap Pembiayaan Murabahah pada Bank Muamalat Indonesia Periode 2005-2013”, dapat terselesaikan dengan baik sebagai salah satu syarat untuk menyelesaikan Program Sarjana (S1) pada Program Sarjana Fakultas Ekonomi Universitas Wahid Hasyim Semarang. Pada kesempatan ini penulis sampaikan terima kasih dan penghargaan yang tulus atas bantuan, arahan, informasi serta bimbingannya kepada : 1. Bapak Drs.H. Umar Chadiq ,SE,MM., selaku Dekan Fakultas Ekonomi Universitas Wahid Hasyim Semarang yang telah memberikan kesempatan kepada penulis untuk menimba ilmu di Fakultas Ekonomi. 2. Bapak Nanang Yusroni ,SE,ME., selaku Kepala Jurusan Akuntansi Universitas Wahid Hasyim Semarang yang telah memberikan dukungan, saran, serta bimbingannya. 3. Nanang Yusroni SE.,MS.i Selaku dosen pembimbing I yang telah mengarahkan, memberikan saran dan informasi yang berharga, serta tetap bersedia meluangkan waktunya untuk bimbingan secara intensif. 4. Yulekhah Ariyanti, SE., MM, selaku dosen pembimbing II yang telah bersedia meluangkan waktunya, perhatian, kesabaran dan segala bimbingan serta arahan dan senantiasa memotivasi hingga selesainya skripsi ini 5. Khanifah, SE., M.Si., Akt, selaku dosen wali yang senantiasa membimbing dan memberikan pengarahan selama masa studi. 6. Seluruh dosen pengajar dan Staf Fakultas Ekonomi Universitas Wahid Hasyim Semarang yang telah memberikan bekal ilmu yang bermanfaat dan membantu kelancaran studi. 7. Keluarga Besar yang senantiasa memberikan dukungan, motivasi dan kasih sayang kepada penulis. 8. Saudara- saudaraku seperjuangan di pondok pesantren luhur wahid hasyim yang penuh berkah, dan yang tersepsial seluruh masyarakat
viii
lantai tiga. Terima kasih atas doa dan motivasi-motivasi yang kalian berikan. 9. Sahabat-sahabatku dan saudara- saudaraku seperjuangan di Fakultas Ekonomi Universitas Wahid Hasyim Semarang angkatan 2011 prodi Akuntansi. 10. Semua pihak yang telah sudi memberikan arahan, bimbingan dan informasi sehingga dapat terselesaikannya kertas kerja ilmiah ini. Penulis sadar dalam penyusunan hasil penelitian yang terkemas dalam penulisan karya ilmiah ini masih banyak kekurangan untuk itu penulis mengharapkan kritik beserta saran yangbersifat mendidik dan membangun sebagai motivasi.Semoga karya tulis ilmiah ini dapat bermanfaatbagi penulis khususnya dan para pembaca pada umumnya. Wassalamu’alaikum Wr. Wb Semarang, 4 September 2015
Penulis,
Wildan Mukholadun
ix
DAFTAR ISI Halaman Judul............................. ........................................................................................ i Halaman Pengesahan .......................................................................................... ii Abstraksi.................. ..........................................................................................iii Abstrac........................ ....................................................................................... iv Peryataan Skripsi ................................................................................................. v Motto............ ..................................................................................................... vi Persembahan............. ........................................................................................ vii Kata Pengantar .................................................................................................viii Daftar Isi.............................................................................................................. x Daftar Tabel ..... ................................................................................................ xii Daftar Gambar....... ...........................................................................................xiii Daftar Lampiran ............................................................................................... xiv BAB I PENDAHULUAN 1.1 Latar Belakang .............................................................................................. 1 1.2 Rumusan Masalah ......................................................................................... 9 1.3 Tujuan dan Manfaat Penelitian ................................................................... 11 1.4 Sistematika penulisan .................................................................................. 12 BAB II PENDAHULUAN 2.1 Landasan Teori ........................................................................................ 14 2.1.1 Teori Stewardship. .......................................................................... 14 2.1.2 Pengertian Perbankan Syari’ah ...................................................... 15 2.1.3 Penyaluran Dana Syari’ah .............................................................. 18 2.1.4 Definisi dan Konsep Murabahah .................................................... 23 2.1.5 Murabahah Menurut Fiqih ............................................................. 25 2.1.6 Dasar Hukum Jual Beli Murabahah ............................................... 26 2.1.7 Prinsip Murabahah ......................................................................... 28 2.1.8 Fatwa DSN Tentang Ketentuan Murabahah .................................. 38 2.1.9 Syarat Jual Beli Murabahah ........................................................... 30 2.1.10 Faktor-faktor yang mempengaruhi pembiayaan murabahah .......... 34 2.1.11 Financing to Deposit Ratio (FDR) ................................................. 35 2.1.12 Non Performing Financing (NPF) .................................................. 38 2.1.13 Return on Equity ............................................................................ 40 2.2 Peneliti Terdahulu ....................................................................................... 42 2.3 Kerangka Pemikiran Teoritis ...................................................................... 53 2.4 Hipotesis...................................................................................................... 53 2.4.1 Pengaruh Financing to Deposite Ratio pada Pembiyaan Murabahah...................... ............................................................. 53 2.4.2 Pengaruh Non Performing Finance pada Pembiayaan Murabahah................................................................................. .. 55 2.4.3 Pengaruh Ratio on Equity pada Pembiayaan Murabahah ........... 56
x
2.4.4
Pengaruh Financing to Deposite Ratio, Non Performing Financing, dan Return on Equity pada Pembiayaan Murabahah 57
BAB III METODE PENELITIAN 3.1 Variabel Penelitian dan Definisi Operasiona ........................................... 59 3.1.1 Variabel Dependen ...................................................................... 59 3.2.2 Variabel Independen ................................................................... 59 3.2 Populasi dan Sampel ............................................................................ 61 3.2.1 Populasi ........................................................................................ 61 3.2.2 Sampel ......................................................................................... 62 3.3 Jenis dan Sumber Data............................................................................ 62 3.4 Metode pengumpulan Data ..................................................................... 63 3.5 Metode Analisis Data ............................................................................ 64 3.5.1 Uji Asumsi Klasik ....................................................................... 66 3.5.2 Uji Hipotesis Analisis Regresi Berganda..................................... 70 BAB VI HASIL DAN PEMBAHASAN 4.1 Deskripsi Obyek Penlitian ....................................................................... 73 4.1.1 Profil Bank Muamalat.................................................................. 73 4.1.2 Visi dan Misi Bank Muamalat Indonesia .................................... 76 4.2.3 Produk-produk Bank Muamalat Indonesia .................................. 76 4.2 Hasil Penelitian ........................................................................................ 81 4.2.1 Analisi Deskriptif ........................................................................ 81 4.3 Uji Asumsi Klasik ................................................................................... 83 4.3.1 Uji Normalitas ............................................................................ 83 4.3.2 Uji Multikolonieritas ................................................................... 86 4.3.3 Uji Autokorelasi. ................................................................................... 87 4.3.4 Uji Heterosekdasitas. ................................................................... 89 4.4 Analisis Regresi Berganda. ...................................................................... 90 4.4.1 Hipotesis Penelitian. .................................................................... 92 4.4.2 Uji Koefisien Determinasi. .......................................................... 96 4.5 Pembahasan dan Hasil Penelitian. ........................................................... 97 4.5.1 Pengaruh Finance to Deposit Ratio terhadap Pembiayaan Murabahah.. ................................................................................... 97 4.5.2 Pengaruh Non Performing Financing terhadap Pembiayaan Murabahah.. ................................................................................... 98 4.5.3 Pengaruh Return On Equity terhadap Pembiayaan Murabahah.. 99 4.5.4 Pengaruh Finance to Deposit Ratio, Non Performing Financing, dan Return on Equity terhadap Pembiayaan Murabahah.. ......... 100 BAB V KESIMPULAN 5.1 Kesimpulan.. ............................................................................................. 102 5.2 Saran.................. ........................................................................................ 104 DAFTAR PUSTAKA.................. .................................................................. 106 Lampiran - lampiran
xi
DAFTAR TABEL
1.1 Tabel Perkembangan Rasio Pembiayaan Bank Muamalat indonesia ...... 6 2.1 Tabel Perbedaan Bank Syari’ah dan Bank Konvensional.......................... 17 2.2 Tabel Penelitian Terdahulu ......................................................................... 46 4.1 Tabel Uji Deskriptif Statistik ...................................................................... 81 4.2 Tabel Uji Kolmogorof-Smirnov Z .............................................................. 85 4.3 Tabel Uji Multikolerasi ............................................................................... 87 4.4. Tabel Uji Autokorelasi ............................................................................... 88 4.2 Tabel Uji Heterosikdasitis ........................................................................... 90 4.5 Tabel Uji Regresi ........................................................................................ 91 4.6 Tabel Uji t Statistik ..................................................................................... 93 4.7 Tabel Uji f Statistik ..................................................................................... 95 4.8. Tabel Uji Koefisien Determinasi ............................................................... 96
xii
DAFTAR GAMBAR
2.1 Gambar Mekanisme Murabahah ................................................................. 23 2.2 Gambar Kerangka Pemikiran Teoritis ........................................................ 53 4.1 Gambar Analisis Grafik .............................................................................. 84 4.2 Gambar Uji Heterosekdasitis ...................................................................... 90
xiii
DAFTAR LAMPIRAN 5.1 Tabel Financing to Deposit Ratio ............................................................. 110 5.1 Tabel Non Performing Financing.............................................................. 110 5.1 Tabel Return on Equity ............................................................................. 110 5.1 Tabel Pembiayaan Murabahah .................................................................. 111 5.1 Tabel Uji Deskriptif Statistik .................................................................... 111 5.2 Tabel Uji Kolmogorof-Smirnov Z ............................................................ 112 5.3 Tabel Uji Multikolerasi ............................................................................. 113 5.4. Tabel Uji Autokorelasi ............................................................................. 113 5.5 Tabel Uji Heterosikdasitis ......................................................................... 113 5.6 Tabel Uji Regresi ...................................................................................... 114 5.7 Tabel Uji t Statistik ................................................................................... 114 5.8 Tabel Uji f Statistik ................................................................................... 114 5.9. Tabel Uji Koefisien Determinasi ............................................................. 115
xiv
PENGESAHAN KELULUSAN SKRIPSI
Nama Mahasiswa
: Wildan Mukholadun
Nomor Induk Mahasiswa
: 111020210
Fakultas/Jurusan
: Ekonomi/Akuntansi
Judul Usulan Penelitian Skripsi : ANALISIS PENGARUH FINANCING TO DEPOSIT RATIO, NON PERFORMING FINANCING, DAN RETURN ON EQUITY TERHADAP PEMBIAYAAN MURABAHAH ( Studi Kasus Pada Bank Muamalat Indonesia Periode 2005-2013)
Telah dinyatakan lulus ujian pada tanggal 4 September 2015
Tim Penguji 1. Ratna Kusumawati, S.E., M.Si 2. Ernawati Budi Astuti, S.E., M.Si 3. Nanang Yusroni, S.E., M.Si
( ( (
) ) )
Ketua Sidang,
Sekretaris Sidang,
Nanang Yusroni, S.E., M.Si
Setyo Mahanani, S.E
NPP: 03.05.1.0131
NPP: 03.13.1.0256
xv
