Pololetní zpráva 2009

Raiffeisen – Health hCare akciový fond [Raiffeisen-HealthC Care-Aktien] Pololetní zpráva 2009

Obsah Obecné údaje fondu............................................................................................................ ........................... 3 Charakteristika fondu .......................................................................................................... ........................... 3 Zvláštní informace............................................................................................................... ........................... 3 Upozornění na právní aspekty ....................................................................................... ........................... 4 Údaje o fondu v EUR .......................................................................................................... ........................... 5 Počet podílů v oběhu .......................................................................................................... ........................... 5 Zpráva o investiční politice fondu ....................................................................................... ........................... 6 Struktura majetku fondu v EUR .......................................................................................... ........................... 7 Seznam majetku fondu v EUR ............................................................................................ ........................... 8

Pololetní zpráva: 1.6.2009 – 30.11.2009 Raiffeisen – HealthCare akciový fond

2

Pololetní zpráva a za období od 1. června 20 009 do 30. listopadu 2 2009 Fond investuje do titulů mezinárodních firrem, spadajících do oblasti výroby a distribuce energií. V Velmi rozsáhlá investiční se dělí zejména na následujících obllastí: lékařská technika, služby ve zdravotnictví, biotechn nologie a farmacie. V porovnání s globálně investujícími fond dy je díky omezenému spektru oborové působnosti a měnové složce nutno počítat se značně intenzivnějšími výkyvy kurzů.

Obecné údaje fondu Tranše

Datum vydání

ISIN

ISIN podílových listů s výplatou výnosů (A A)

18.4.2001

AT0000714274

ISIN podílových listů s částečnou reinves sticí výnosů (T)

18.4.2001

AT0000714282

ISIN podílových listů s reinvesticí výnosů v plné výši (zahraniční tranše) (V)

29.10.2002

AT0000712716

ISIN podílových listů s výplatou výnosů pro spoření ve fondu (A)

18.4.2001

AT0000712724

ISIN podílových listů s částečnou reinves sticí výnosů pro spoření ve fondu (T)

18.4.2001

AT0000712732

Charakteristika fondu Měna fondu:

EUR

Účetní rok:

1.6. – 31.5.

Datum rozdělení:

16.8.

Shoda se směrnicemi EU:

Shoda se směrnicemi EU o zákona (veřejné fondy s investováním podle § 20 rakouského o investičních fondech)

Typ fondu:

Cílový fond (max. s 10% subfondů)

Cílová skupina:

Fondy pro drobné investory

Depozitář:

Raiffeisen Zentralbank Österreich AG

Investiční společnost:

Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m. b. H. A-1010 Vídeň, Schwarzenbergplatz 3 Telefon +43 1 71170-0, fax +43 1 71170-1092 www.rcm.at Číslo v obchodním rejstříku: 83517 w

Vedení fondu:

Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m. b. H.

Auditor:

KPMG Austria GmbH

Zvláštní informace Změna názvu:

do 9.9.2009: Raiffeisen – HealthCare akciový fond [R RaiffeisenHealthCare-AktienFonds]


3

Upozornění na právní aspekty Zveřejněný prospekt (s výjimkou speciáln ních fondů) v aktuálním znění včetně veškerých změn od d jeho prvního zveřejnění je zájemcům k dispozici na stránk kách www.rcm.at. Veškeré údaje a informace údaje byly ses staveny o ověřeny s maximální pečlivostí. Odpovědnost nebo záruku za aktuálnost, správnost a kompletnost posk kytnutých informací nelze poskytnout. Použité zdroje hod dnotíme jako spolehlivé. Použitý software počítá s přesností na n patnáct desetinných míst, nikoli na zobrazená dvě desetinná místa. Při dalších výpočtech prováděným s vykázan nými výsledky nelze vyloučit odchylky. Hodnota jednoho podílu se vypočítá jako podíl celkové hodnoty investičního fondu včetně jeho výýnosů a počtu podílů. Celkovou hodnotu investičního fondu vypočte v depozitář jako součet hodnoty cenných papírů, p příslušných nástrojů peněžního trhu a kupních práv na cenné papíry na základě jejich aktuálního kurzu, včetně finančn ních investic, peněžní hotovosti, zůstatků na bankovních účte ech, pohledávek a jiných práv fondu, snížený o závazky. Čisté jmění se stanoví podle následujícíc ch zásad: a) Hodnota majetku kotovaného nebo ob bchodovaného na burze nebo na jiném regulovaném trhu se zásadně stanovuje na základě posledního známého kurzu. bchodováno na burze nebo na jiném regulovaném trhu n nebo pokud kurz dab) Pokud není aktivum kotováno nebo ob ného aktiva kotovaného nebo obchod dovaného na burze nebo na jiném regulovaném trhu neodráží přiměřeně skutečnou tržní hodnotu, použijí se ku urzy spolehlivých poskytovatelů dat nebo alternativně tržžní ceny srovnatelných cenných papírů či jiné uznávané é metody hodnocení.


4

Vážení podílníci! sellschaft m. b. H. si Vám dovoluje předložit pololetní zprávu Raiffeisen – Společnost Raiffeisen Kapitalanlage-Ges HealthCare akciového fondu za období od 1. června 2009 do 30. listopadu 2009.

Údaje o fondu v EUR 31.5.2009

30.11.2009

22 167 154,02

24 134 582,90

Majetek připadající na podíl s výplatou výýnosů (A)

66,16

71,51

Prodejní cena / podíl (A)

69,47

75,09

Majetek připadající na podíl s výplatou výýnosů (T)

67,40

72,86

Prodejní cena / podíl (T)

70,77

76,50

Majetek připadající na podíl s výplatou výýnosů (V)

67,40

72,86

Prodejní cena / podíl (V)

70,77

76,50

Majetek fondu

Počet podílů v oběhu

Počet podílů v oběhu k 31.5.2009 Prodej Zpětný odkup Počet podílů v oběhu k 30.11.2009 Počet podílů v oběhu k 30.11.2009 celk kem


A

T

V

10 543,360

12 281 707,81

36 793,946

377,000

16 535,26 64

5 306,370

- 500,000

- 15 499,07 78

- 3 836,816

10 420,360

282 743,99 98

38 263,500 331 427,858

5

Zpráva o investiční politice fo ondu Raiffeisen – HealthCare akciový fond je zaměřen z na aktivní stock picking. Výběru titulů předchází intenzivní analýza podniků s tím, že investiční zaměření fondu vychází ze střednědobého až dlouhodobého způsobu u investování. Raiffeisen – HealthCare akciový fond se relatiivně značně odklání od svého benchmarku, globálního in ndexu Healthcare. To se projevilo nejen v zastoupení zemí a regionů, ale také v tržní kapitalizaci akciových titulů, kte eré fond drží. Rovněž v uplynulém období byly většinou zas stoupeny méně až středně kapitalizované akcie na úkor titulů s vysokou tržní kapitalizací. bí. Příčinou toho byl Sektoru HealthCare se v oborovém porovvnání vydařil takřka nejlepší vývoj ve sledovaném obdob předcházející slabší vývoj a tím dosaženíí atraktivnějšího hodnocení, stejně jako defenzivnější cha arakter v dosud stále ještě nejistém ekonomickém prostře edí. Vedení fondu zůstalo věrné své strategii, kdy sází především na podniky s novými, perspektivním mi vývojovými projekoji zdravotnických ty a produktovody, přísné řízení nákladů a fantazií rozvíjejících se trhů. Výrazného obratu ve vývo edchozím roce bylo částečně využito k vybírání zisků (na apř. u nemocničních akcií po jejich dramatickém propadu v pře titulů). Z absolutního hlediska v Raiffeisen n – HealthCare akciovém fondu dominují americké tituly, čímž došlo v celkové performanci k mírnému zbrzdění. Pokud jde o vývoj produktů a bilanční spolehlivost, dokkázaly přesvědčit i are byla důvěra vložena do podniků s dobrými základním mi údaji a atraktivním japonské firmy. V oblasti služeb HealthCa hodnocením a v oblasti zdravotnického za abezpečení do firem působících na prorůstových trzích. K dosažení dalších výnosů byly uskutečň ňovány zápůjčky cenných papírů.


6

Struktura majetku fondu v EU UR Cenné papíry

Hodnota kurzu

%

Akcie denominované v: USD

14 201 744,69

58,84

CHF

3 805 526,87

15,77

EUR

2 330 130,60

9,65

GBP

2 051 833,32

8,50

JPY

609 683,78

2,53

DKK

469 011,71

1,94

CAD

237 857,27

0,99

AUD

211 062,23

0,88

23 916 850,47

99,10

205 346,41

0,85

Poměrné úroky (z vkladů u bank)

133,15

0,00

Přijaté úroky

- 53,95

0,00

Časově rozlišené nároky na dividendy

52 714,92

0,22

Časové rozlišení celkem

52 794,12

0,22

Různé poplatky

- 40 408,10

- 0,17

Majetek fondu

24 134 582,90

100,00

Cenné papíry celkem

Vklady u bank

Vklady u bank v měně fondu

Časové rozlišení

Ostatní zúčtovací položky


7

Seznam majetku fondu v EUR R ISIN

OZNAČENÍ CENNÉHO PAPÍRU

STAV NÁKUP PRODEJ 30.11.2009 PŘÍRŮSTKY ÚBYTKY VE SLEDOVANÉM OBDOBÍ

KURZ

HODNOTA KURZU V EUR

PODÍL NA MAJETKU FONDU V %

AKCIE DENOMINOVANÉ V AUSTRALSKÝCH DOLARECH H AU000000CSL8 CSL LTD.

11 220

11 220

0

31,0000

211 062,23

0,88

AKCIE DENOMINOVANÉ V KANADSKÝCH DOLARECH CA09067J1093 BIOVAIL CORP.

25 130

25 130

0

15,0400

237 857,27

0,99

AKCIE DENOMINOVANÉ VE ŠVÝCARSKÝCH FRANCÍCH CH0011432447 BASILEA PHARM. NA JMÉNO CH0013841017 LONZA GROUP AG CH0012005267 NOVARTIS CH0012032048 POŽITKOVÉ LISTY ROCHE HOLDING US87162M4096 SYNTHES ACC.INV. REG.SHS

4 090 6 250 41 770 14 380 1 410

4 090 6 250 41 770 5 120 0

0 0 0 389 1 876

79,0000 80,1500 55,6500 166,6000 132,8000

214 534,23 332 605,74 1 543 390,55 1 590 669,94 124 326,41

0,89 1,38 6,39 6,59 0,52

AKCIE DENOMINOVANÉ V DÁNSKÝCH KORUNÁCH DK0060102614 NOVO-NORDISK NA JMÉNO B DK 1

10 610

10 610

0

329,0000

469 011,71

1,94

AKCIE DENOMINOVANÉ V EURECH DE000BAY0017 BAYER AG NA JMÉNO FR0000121667 ESSILOR DE0005785802 FRESENIUS MEDICAL CARE AG DE0005785638 FRESENIUS VZG FR0010259150 IPSEN PROMESSES.NOM. FR0000120578 SANOFI-AVENTIS S.A.

8 350 4 360 6 720 5 410 6 630 19 740

8 350 4 360 6 720 5 410 730 19 740

0 0 0 0 0 0

51,2400 38,7500 35,8700 44,6800 36,1800 51,2000

427 854,00 168 950,00 241 046,40 241 718,80 239 873,40 1 010 688,00

1,77 0,70 1,00 1,00 0,99 4,19

12 550 100 920 19 370

12 550 100 920 19 370

0 0 0

27,3300 12,7900 11,8700

377 619,18 1 421 079,82 253 134,32

1,56 5,89 1,05

6 190 5 600 6 600 4 100

0 5 600 6 600 4 100

13 635 0 0 0

3 100,0000 3 090,0000 3 510,0000 4 760,0000

147 764,09 133 248,73 178 388,82 150 282,14

0,61 0,55 0,74 0,63

12 470 18 030 5 040 22 500 14 730 3 970 21 190 12 970 4 600 2 210 4 490 10 280 2 860 6 140 3 270 20 380 23 090 47 840 4 820 9 710 4 180 11 650 51 910 20 250 108 880 4 960 6 020 20 090 13 370 46 680

4 070 18 030 5 040 0 2 930 8 370 21 190 22 525 4 600 2 210 26 425 0 2 860 4 100 1 300 480 23 090 44 290 4 820 14 080 4 180 0 51 910 20 250 118 900 4 960 6 020 0 16 010 28 800

0 0 0 0 7 400 4 400 0 18 480 0 0 21 935 18 445 0 29 460 6 730 0 0 6 850 0 4 370 0 32 000 0 0 82 020 0 0 14 494 2 640 29 570

54,0800 29,4400 58,2900 56,5000 54,8300 74,7200 25,3800 32,0300 54,9700 75,3800 46,9600 36,9000 85,7400 30,5600 51,0700 46,5600 14,4200 62,8900 73,2900 62,7500 62,4900 42,9900 36,2900 18,0100 18,2500 58,2700 49,6900 52,8800 47,4800 29,4400

450 260,46 354 400,40 196 148,62 848 773,16 539 239,46 198 056,02 359 073,41 277 368,79 168 827,91 111 226,71 140 778,10 253 267,90 163 723,18 125 280,19 111 499,85 633 545,52 222 305,32 2 008 784,91 235 858,99 406 811,88 174 400,40 334 390,59 1 257 762,58 243 500,25 1 326 696,71 192 968,92 199 722,12 709 303,42 423 840,83 917 549,12

1,86 1,47 0,81 3,52 2,23 0,82 1,49 1,15 0,70 0,46 0,58 1,05 0,68 0,52 0,46 2,63 0,92 8,32 0,98 1,68 0,72 1,39 5,21 1,01 5,50 0,80 0,83 2,94 1,76 3,80

AKCIE DENOMINOVANÉ V BRITSKÝCH LIBRÁCH GB0009895292 ASTRAZENECA GROUP GB0009252882 GLAXOSMITHKLINE PLC JE00B2QKY057 SHIRE LTD. AKCIE DENOMINOVANÉ V JAPONSKÝCH JENECH JP3160400002 EISAI JP3398000004 SUZUKEN CO. LTD. JP3463000004 TAKEDA JP3546800008 TERUMO CORP. AKCIE DENOMINOVANÉ V AMERICKÝCH DOLARECH US0028241000 ABBOTT LABORATORIES US00817Y1082 AETNA INC. US0184901025 ALLERGAN INC. US0311621009 AMGEN US0718131099 BAXTER INTERNAT. US0758871091 BECTON, DICKINSON & CO. US1101221083 BRISTOL-MYERS US14149Y1082 CARDINAL HEALTH INC. US1510201049 CELGENE CORP. US1567821046 CERNER CORP. IE00B3QN1M21 COVIDIEN PLC. US5324571083 ELI LILLY & CO. US3021821000 EXPRESS SCRIPTS US3458381064 FOREST LABORATORIES US3729171047 GENZYME NA JMÉNO US3755581036 GILEAD SCIENCES INC. US4364401012 HOLOGIC INC. US4781601046 JOHNSON & JOHNSON US50540R4092 LABORATORY CORP. OF AMERICA HOLDGS. H US58155Q1031 MC KESSON CORP. US58405U1025 MEDCOHEALTH SOLUT. US5850551061 MEDTRONIC INC. US58933Y1055 MERCK CO. US6285301072 MYLAN LABORATORIES US7170811035 PFIZER US74834L1008 QUEST DIAGNOSTICS INC. NA JMÉNO US8636671013 STRYKER CORP. US8816242098 TEVA PHARMACEUTICAL IND. US8835561023 THERMO FISH.SCIENTIF. US91324P1021 UNITEDHEALTH GROUP INC.


8

ISIN


STAV NÁKUP PRODEJ ÚBYTKY 30.11.2009 PŘÍRŮSTKY VE SLEDOVANÉM OBDOBÍ

AKCIE DENOMINOVANÉ V AMERICKÝCH DOLARECH US92532F1003 VERTEX PHARMACEUTICALS INC. US9426831031 WATSON PHARMACEUTICALS INC. US94973V1070 WELLPOINT INC.

4 580 4 780 10 470

0 9 700 13 570

6 595 4 920 3 100

KURZ

HODNOTA KURZU V EUR

PODÍL NA MAJETKU FONDU V %

39,0000 36,9600 54,2400

119 258,89 117 956,13 379 163,95

0,49 0,49 1,57

MAJETEK V CENNÝCH PAPÍRECH CELKEM

EUR

23 916 850,47

99,10

VKLADY U BANK VKLADY V EURECH

EUR

205 346,41

0,85

EUR

52 794,12

0,22

OSTATNÍ ZÚČTOVACÍ POLOŽKY RŮZNÉ POPLATKY

EUR

-40 408,10

-0,17

MAJETEK FONDU

EUR

24 134 582,90

100,00

VYPOČÍTANÁ HODNOTA NA PODÍL S VÝPLATOU VÝNOSŮ OSŮ VYPOČÍTANÁ HODNOTA NA PODÍL S REINVESTICÍ VÝNO VYPOČÍTANÁ HODNOTA NA PODÍL S REINVESTICÍ VÝNO OSŮ V PLNÉ VÝŠI

EUR EUR EUR

71,51 72,86 72,86

POČET PODÍLŮ S VÝPLATOU VÝNOSŮ V OBĚHU POČET PODÍLŮ S REINVESTICÍ VÝNOSŮ V OBĚHU POČET PODÍLŮ S REINVESTICÍ VÝNOSŮ V PLNÉ VÝŠI V OBĚHU

KS KS KS

ČASOVÉ ROZLIŠENÍ POMĚRNÉ ÚROKY PŘIJATÉ ÚROKY ČASOVĚ ROZLIŠENÉ NÁROKY NA DIVIDENDY

EUR EUR EUR

133,15 -53,95 52 714,92

10 420,360 2 282 743,998 38 263,500

MAJETEK ZABLOKOVANÝ V PŘEHLEDU MAJETKU FONDU (ZÁPŮJČKY CENNÝCH PAPÍRŮ): US0311621009 US5324571083 US4781601046 US58933Y1055 US91324P1021

AMGEN ELI LILLY & CO. JOHNSON & JOHNSON MERCK CO. UNITEDHEALTH GROUP INC.

USD USD USD USD USD

9 000 280 45 000 50 420 11 000

DEVIZOVÉ KURZY MAJETEK FONDU V CIZÍCH MĚNÁCH BYL PŘEPOČÍTÁN NA EUR PODLE DEVIZOVÝCH KURZŮ K 27.11.2009: MĚNA AUSTRALSKÝ DOLAR KANADSKÝ DOLAR ŠVÝCARSKÝ FRANK DÁNSKÁ KORUNA BRITSKÁ LIBRA JAPONSKÝ JEN AMERICKÝ DOLAR


JEDN NOTKA 1 EUR E 1 EUR E 1 EUR E 1 EUR E 1 EUR E 1 EUR E 1 EUR E

= = = = = = =

KURZ 1,64795 1,58900 1,50610 7,44265 0,90830 129,86240 1,49775

AUD CAD CHF DKK GBP JPY USD

9

NÁKUP A PRODEJ CENNÝCH PAPÍRŮ BĚHEM VYKAZOV VANÉHO OBDOBÍ, POKUD NEBYL VYKÁZÁN V SEZNAMU MAJETKU: ISIN


NÁKUP P PŘÍRŮSTKY

PRODEJ ÚBYTKY

AKCIE DENOMINOVANÉ V DÁNSKÝCH KORUNÁCH DK0010287234 H.LUNDBECK A/S

0

9 505

AKCIE DENOMINOVANÉ V EURECH ES0157097017 LABORATORIOS ALMIR. BE0003739530 UCB CAP.

0 0

11 757 12 592

AKCIE DENOMINOVANÉ V JAPONSKÝCH JENECH JP3942400007 ASTELLAS PHARMA INC. JP3475350009 DAIICHI SANKYO CO. LTD O.N. JP3347200002 SHIONOGI & CO. LTD.

0 0 0

17 447 47 200 63 725

9 900 0 0 0 6 912 0 0 0 0 0 48 500 0 2 200 0 0 0 8 500 52 000 2 100 0 0 8 300 0 0 7 900 0 0

16 500 30 500 22 100 8 775 6 912 9 417 7 000 21 350 22 025 4 225 135 250 30 600 2 200 16 200 11 300 17 500 24 900 74 575 9 100 13 100 16 400 8 300 32 233 81 425 26 225 11 800 23 025

AKCIE DENOMINOVANÉ V AMERICKÝCH DOLARECH US03073E1055 AMERISOURCEBERGEN US0323461089 AMYLIN PHARMACEUTICALS INC. US0463531089 ASTRAZENECA (SPON. ADRS) US0758111092 BECKMAN COULTER INC. US14170T1016 CAREFUSION CORP. US1567081096 CEPHALON INC. US2036681086 COMMUN. HEALTH SYS NEW US2228621049 COVENTRY HEALTH CARE BMG2552X1083 COVIDIEN LTD US2788561098 ECLIPSYS CORP. US2841312083 ELAN CORP. (ADRS) US4219331026 HEALTH MANAGEMENT ASSOC. INC. CL.A US42222G1085 HEALTH NET US4410601003 HOSPIRA INC. US4448591028 HUMANA US4955821081 KING PHARMACEUTICALS INC. US5846881051 MEDICINES CO. US5893311077 MERCK AND CO. US6710401034 OSI PHARMACEUTICALS INC. US6994621075 PAREXEL INTL CORP. US75886F1075 REGENERON PHARMACEUTICALS IN NC. US7665596034 RIGEL PHARMACEUT. US80105N1054 SANOFI-AVE.SP.ADR US8066051017 SCHERING-PLOUGH US7908491035 ST.JUDE MEDICAL US9314221097 WALGREEN US9830241009 WYETH

Společnost Raiffeisen Kapitalanlage-G Gesellschaft m. b. H. pracuje podle norem jakosti Sdrružení rakouských investičních společností (VÖIG).

Vídeň, 5. ledna 2010


10

Pololetní zpráva 2009

Recommend Documents