METODIKA
hodnocení rizika vývoje produkce zpracovatelského průmyslu
____________________________________ © Ministerstvo průmyslu a obchodu (2005) odbor hospodářské politiky Adviser-EURO, a.s.
Metodika - hodnocení rizika vývoje produkce zpracovatelského průmyslu
ÚVOD Přirozenou oblastí využití dat regionálních analýz zpracovatelského průmyslu je klasifikace jednotlivých okresů a obcí s rozšířenou působností z hlediska existujících nebo potenciálních rizik dalšího vývoje průmyslové produkce. Měřitelným důsledkem negativního vývoje produkce zpracovatelského průmyslu je absolutní pokles jeho výkonnosti, měřeno vytvořenou přidanou hodnotou, a následný pokles zaměstnanosti v průmyslových podnicích. Závažnost negativních tendencí v oblasti regionální produkce zpracovatelského průmyslu je o to větší, že průmyslové podniky zpravidla generují nezanedbatelnou poptávku pro sektor služeb. Tato poptávka s poklesem výkonnosti průmyslu zákonitě klesá a sociálněekonomický problém regionu se umocňuje. Riziko vývoje produkce zpracovatelského průmyslu v regionech tak, jak bylo definováno pro potřeby MPO, se zkoumá ze dvou hledisek – ekonomické riziko a produkční riziko. Ekonomické riziko, odráží míru tendence průmyslových podniků v regionu k ekonomickým problémům, ohrožujícím samu podstatu podnikání a z dlouhodobého hlediska vedoucí až k případnému zániku podniku. Produkční riziko, odráží míru tendence průmyslových podniků v regionu k charakteristikám produkčního procesu, nesouměřitelným s nejlepšími podniky v daném odvětví. Podle významu zpracovatelského průmyslu pro daný region se však důsledky negativních tendencí v průmyslové produkci mohou lišit co do jejich možných socioekonomických dopadů. Váhu vykalkulovaného rizika pro daný region a tedy možný socio-ekonomický dopad můžeme poměřovat dvěma způsoby. Prvním váhovým kritériem je sociální význam průmyslu pro zaměstnanost v daném regionu, což je poměr pracujících v průmyslových podnicích regionu k celkovému počtu ekonomicky aktivních obyvatel regionu. Druhým váhovým kritériem je ekonomický významu průmyslu pro tvorbu přidané hodnoty v daném regionu, což je podíl celkové účetní přidané hodnoty vytvořené v průmyslových podnicích regionu na jednoho ekonomicky aktivního obyvatele.
1
Metodika hodnocení rizika vývoje produkce zpracovatelského průmyslu 1. Ekonomické riziko vývoje průmyslové produkce Na základě metodiky pro RATING průmyslových podniků, resp. oborových a odvětvových agregací, schválené MPO v roce 2003, lze pro agregované údaje významných průmyslových podniků působících v daném regionu vyhodnotit průměrný stav regionální výrobní základny v oblasti ekonomické bonity, finanční stability a podnikatelské aktivity. Používaná metodika standardizuje proces hodnocení tak, aby byl minimalizován vliv odvětvového zaměření výroby a může tedy poskytnout relativně objektivní výsledky. Model komplexního hodnocení podnikatelského subjektu nebo agregace subjektů RATING je postaven na parciální analýze a klasifikaci ve třech oblastech: XA
ekonomická bonita, která odráží kvalitu podnikatelského subjektu analýzou struktury kapitálu, úrovně produkční síly a velikosti zjednodušeného cash flow. Konkrétně je hodnocení provedeno ze 4 ukazatelů s maximálním možným ohodnocením 36 procentních bodů v hodnocení „míry dokonalosti”: XA ≤ 0,36
XB
finanční stabilita, která odráží schopnost podnikatelského subjektu vytvářet finanční prostředky pro provoz, míru jeho likvidity (schopnost okamžitě uhradit své závazky), míru jeho solventnosti (schopnost sehnat finanční prostředky na úhradu svých závazků, resp. schopnost splácet své úvěry). Konkrétně je hodnocení provedeno ze 4 ukazatelů s maximálním možným ohodnocením 32 procentních bodů v hodnocení ”míry dokonalosti”: XB
XC
≤ 0,32
podnikatelská aktivita, která odráží jaká je rentabilita výkonů, jaká je úroveň péče o oběžný majetek, úroveň marketingu a aktivity na trhu. Konkrétně je hodnocení provedeno ze 4 ukazatelů s maximálním možným ohodnocením 32 procentních bodů v hodnocení ”míry dokonalosti”: XC ≤ 0,32
2. Produkční riziko vývoje průmyslové produkce Pro klasifikaci rizika vývoje průmyslové produkce byly zvoleny dva ukazatele. Nejvýznamnějšími faktory produkčního rizika v regionu jsou podprůměrná produktivita práce z přidané hodnoty a nadprůměrný podíl osobních nákladů na vytvořené účetní přidané hodnotě ve zpracovatelském průmyslu regionu obecně i v porovnání jednotlivých oborů s celorepublikovým průměrem.
2
Metodika hodnocení rizika vývoje produkce zpracovatelského průmyslu YA
ukazatel rizikové produktivity práce z přidané hodnoty v průmyslových podnicích udává, jaký podíl účetní přidané hodnoty vytvořené průmyslovými podniky v regionu vznikl s produktivitou práce o 10 % nižší než je průměrná produktivita práce daného oboru v celé ČR.
Σ
YA = kde
PHUOKEČ i * ni OKEČ=i ______________________________________________ PHUOKEČ D celkem
ni - je normovaný koeficient s hodnotami
1 pro PPi REG < 0,9 PPi ČR 0 pro PPi REG ≥ 0,9 PPi ČR
PPi REG - produktivita práce z přidané hodnoty v regionu v oboru i - produktivita práce z přidané hodnoty v celé ČR v oboru i PPi ČR PHUOKEČ i - účetní přidaná hodnota z výkonů v regionu v oboru i PHUOKEČ D celkem - účetní přidaná hodnota z výkonů v regionu ve všech odvětvích ZP YB
ukazatel rizikové mzdové náročnosti v průmyslových podnicích udává, jaký podíl účetní přidané hodnoty vytvořené průmyslovými podniky v regionu vznikl s mzdovou náročností o 10 % vyšší než je průměrná mzdová náročnost daného oboru v celé ČR.
Σ
YB =
kde
PHUOKEČ i * ni OKEČ=i ______________________________________________ PHUOKEČ D celkem
ni - je norm. koeficient s hodnotami 1 pro (OS/PHU)i REG > 1,1 (OS/PHU)i ČR 0 pro (OS/PHU)i REG ≤ 1,1 (OS/PHU)i ČR (OS/PHU)i REG (OS/PHU)i ČR PHUOKEČ i PHUOKEČ D celkem
- podíl os. nákladů a úč. přidané hodnoty v regionu v oboru i - podíl os. nákladů a úč. přidané hodnoty v celé ČR v oboru i - účetní přidaná hodnota v regionu v oboru i - účetní přidaná hodnota v regionu ve všech odvětvích ZP
3. Ukazatel zaměstnanosti v průmyslu Z
ukazatel zaměstnanosti v průmyslu je definován jako počet pracovníků v podnicích zpracovatelského průmyslu v regionu k celkovému počtu ekonomicky aktivních obyvatel. Z = PZAMOKEČ D celkem / EAOCEKLEM 3
Metodika hodnocení rizika vývoje produkce zpracovatelského průmyslu 4. Ukazatel tvorby přidané hodnoty v průmyslu P
ukazatel tvorby přidané hodnoty v průmyslu v regionu je definován jako celková účetní přidaná hodnota vytvořená průmyslovými podniky v regionu k celkovému počtu ekonomicky aktivního obyvatelstva v regionu (v mil. Kč/osob). P = PHU OKEČ D celkem / EAO CEKLEM
5. Absolutní míra rizika vývoje průmyslové produkce Ukazatel ekonomického rizika vývoje průmyslové produkce v regionu je definován jako (1 – RATING). RATING je prostým součtem všech tří parciálních hodnocení (XA; XB; XC), přičemž vnitřní váhy jednotlivých parciálních ukazatelů byly stanoveny již v rámci přípravy metodiky hodnocení RATING, a to s ohledem na významnost každého dílčího ukazatele. Celkový RATING vyplývá z následujícího vzorce1: X = (XA + XB + XC ) Ukazatel ekonomického rizika vývoje průmyslové produkce může v důsledku výše uvedené definice nabývat reálné hodnoty od 0,0 do 1,0.
Ukazatel produkčního rizika vývoje průmyslové produkce v regionu je lineární kombinací obou parciálních ukazatelů (YA; YB). Váhy jednotlivých parciálních ukazatelů byly stanoveny s ohledem na významnost daného parciálního ukazatele a vyplývají z následujícího vzorce: Y = (2/3)*YA + (1/3)*YB Celkový ukazatel rizika charakteristik průmyslové produkce může v důsledku výše uvedené definice nabývat reálné hodnoty od 0,0 do 1,0.
Absolutní míra rizika průmyslové produkce je pak lineární kombinaci ekonomického a produkčního rizika. Ω abs = 0,4*[1 - (XA + XB + XC )] + 0,4*YA + 0,2*YB Absolutní míra rizika průmyslové produkce charakterizuje „ekonomickou a produkční kvalitu“ regionálního zpracovatelského průmyslu, přičemž čím se hodnocení více blíží k „1“, tím je tato kvalita nižší.
1
Platí pro hodnocení konkrétního subjektu. Při statistickém zpracování více hodnocených subjektů nemusí vždy být median celkového hodnocení roven součtu mediánů hodnocení parciálních.
4
Metodika hodnocení rizika vývoje produkce zpracovatelského průmyslu 6. Korigovaná míra rizika průmyslové produkce Absolutní míru rizika dalšího vývoje průmyslové produkce v regionu je třeba korigovat tak, aby byl respektován socio-ekonomický význam zpracovatelského průmyslu pro region. Vhodným způsobem pro tuto korekci je využití ukazatelů Z a P pro stanovení sociální a ekonomické míry rizika, plynoucí ze sociálního a ekonomického významu zpracovatelského průmyslu pro region. Korigovanou míru sociálního rizika průmyslové produkce pro region lze popsat vztahem Z* * Ωabs , kde Z* je ukazatel zaměstnanosti v průmyslu, normovaný na hodnotu vykázanou v nejexponovanějším z hodnocených regionů ČR. Z* = Z / Zmax Normovaný ukazatel zaměstnanosti v průmyslu může v důsledku výše uvedené definice nabývat reálné hodnoty od 0,0 do 1,0. Korigovanou míru ekonomického rizika průmyslové produkce pro region lze popsat vztahem P* * Ωabs , kde P* je ukazatel tvorby přidané hodnoty v průmyslu, normovaný na hodnotu vykázanou v nejexponovanějším z hodnocených regionů ČR. P* = P / Pmax Normovaný ukazatel tvorby přidané hodnoty v průmyslu může v důsledku výše uvedené definice nabývat reálné hodnoty od 0,0 do 1,0. Sloučením ukazatelů Z* a P* do společného výrazu (Z* + P*), definujícího socioekonomický význam zpracovatelského průmyslu pro daný region, získáme váhovou konstantu (charakteristickou pro každý region), kterou je nutno korigovat vypočtenou absolutní míru rizika vývoje průmyslové produkce. Ωkor = (Z* + P*) * Ωabs Korigovaná míra rizika průmyslové produkce Ωkor pak zohledňuje pravděpodobnost možných problémů regionálního zpracovatelského průmyslu v budoucnosti a je přímo úměrná případnému „socio-ekonomického dopadu“. Čím se hodnocení více blíží k „1“, tím je s regionálním zpracovatelským průmyslem spojeno větší socio-ekonomické riziko.
5
