Havi jelentés Február

www.dialoginvestment.hu

Dialóg Likviditási Befektetési Alap Ingatlanfejlesztő Részvény Alap Konvergencia Részvény Alap Származtatott Deviza Alap EURÓ Származtatott Deviza Alap Octopus Származtatott Alap Maracana Alap

Havi jelentés – 2011. Február DIALÓG Befektetési Alapkezelő Zrt. 1034 Budapest, Kecske utca 23. S (+36 1) 436 9624 X (+36 1) 436 9629 U [email protected] v www.dialoginvestment.hu

Dialóg

Likviditási Befektetési Alap A hónap történései röviden 2011 februárjában alig-alig történt említésre méltó esemény a hazai állampapírok piacán. A korábbi hónap nagy eufóriája kismértékben alább hagyott, így a hozamgörbe rövidebb szakaszán 10-15 pontos hozamemelkedés ment végbe, a hosszabb futamidő gyakorlatilag érintetlen maradt. A Magyar Nemzeti Bank – a várakozásoknak megfelelően- nem nyúlt az alapkamathoz, így az maradt 6 százalékon.

Az alap és referenciaindex alakulása

A portfolió összetétele

1.2500 Alap

100% ZMAX

1.1875

1.1250

1.0625

1.0000

03

05

07

09

11

2008.

01

03

05

07

09

11

2009.

01

03

05

07

09 11 01

2010.

2011.

Eszköz

Forint

Diszkontkincstárjegy

596.207.900

Százalék 57,2%

Államkötvény

0

0,0%

MNB kötvény

149.974.950

14,4%

Jelzáloglevél

0

0,0%

Betét

272.742.918

26,1%

Számlapénz

25.783.252

2,5%

Elhatárolt változó költségek

-1.363.989

-0,1%

Egyéb követelések/kötelezettségek

-122.969

-0,0%

Befektetett eszközök összesen

1.043.222.062

Az Alap nettó eszközértéke 2011. február 28-án: 1.043.222.062 Ft, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 1.2097 Ft.

Az Alap célja

Dialóg Likviditási Alap alapinformációi

Az Alap nyilvános, nyíltvégű, a BAMOSZ besorolása szerint likviditási típusú befektetési alap. Az Alap célja, hogy magas likviditású, rövid lejáratú forintbefektetéseken keresztül folyamatosan versenyképes pénzpiaci hozamot érjen el. Az Alap befektetéseinek átlagos hátralévő futamideje nem haladhatja meg a 90 napot. Az Alapkezelő törekszik arra, hogy az Alap nettó eszközértékének ingadozása a lehető legalacsonyabb legyen.

A nyíltvégű alap indulása

2008. március 19.

ISIN kód

HU0000706494

Az Alap fajtája

likviditási

Az Alap típusa

nyilvános, nyíltvégű

Letétkezelő

UniCredit Bank Hungary Zrt.

Könyvvizsgáló

Deloitte Tanácsadó és Könyvvizsgáló Kft.

Vezető forgalmazó


Forgalmazás helye

1054 Budapest, Szabadság tér 5-6. 1023 Budapest, Bécsi út 3-5.

Befektetési politika

1036 Budapest, Lajos utca 48-66.

Az Alap kizárólag Magyarországon, magyar forintban denominált eszközökbe fektet be: • bankbetétekbe • diszkontkincstárjegyekbe • rövid hátralévő futamidejű állampapírokba Az Alap portfóliójában származékos ügyletek nem szerepelnek. Az Alap referencia indexe: 100% ZMAX Index.

Alapkezelői díj maximum

1,05%

Maximális díjterhelés

1,15%

Vételi / eladási jutalék

maximum 500 Forint

Vételi megbízás elszámolása

T napon (T napi árfolyamon)

Visszaváltási megbízás elszámolása

T napon (T napi árfolyamon)

Hozamadatok Időszak

Alap1

Referencia1

Kockázati profil

1 hónap

0,37%

0,32%

3 hónap

1,12%

1,10%

Az Alap kockázata

6 hónap

2,13%

2,17%

Indulás óta2

6,67%

6,87%

Időszak

Alap2

NAGYON MÉRSÉKELT ALACSONY ALACSONY

KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

MAGAS

Ajánlott minimális futamidő 1 HÉT

6 HÓNAP

1 ÉV

2 ÉV

3 ÉV

5 ÉV

1 év

4,44%

2 év

-

Évesítés nélküli Nettó adatok

1

Referencia2 4,37% -

Éves szintre számított adatok

2

A fent kiszámított hozamok a kamatadó, forgalmazási költségek (vételi, eladási, átváltási jutalék), számlavezetési és egyéb költségek levonása előtt értendők. Az Alap múltbéli teljesítménye nem nyújt biztosítékot a jövőbeli hozamok nagyságára. Az Alap kezelési szabályzata és tájékoztatója - a mindenkor érvényes kondíciós listákkal együtt - megtekinthető a Forgalmazó helyeken, illetve a Kibocsátó székhelyén. Az oldalon megjelenő valamennyi információ kizárólag tájékoztatásul szolgál. A Dialóg Befektetési Alapkezelő Zrt. nem vállal felelősséget a jelen kiadvány alapján hozott befektetési döntésért, és annak következményeiért. Jelen kiadvány nem minősül befektetési ajánlásnak, ajánlattételi felhívásnak vagy befektetési tanácsadásnak. A hirdetést a Dialóg Befektetési Alapkezelő Zrt. (tev.eng.sz.: PSZÁF-E-III/42/2008) jelentette meg.. A befektetési jegyek vezető forgalmazója az UniCredit Bank Hungary Zrt. (tev.eng.sz.:I-1523/2003), a Budapesti Értéktőzsde tagja.

Dialóg

Ingatlanfejlesztő Részvény Alap A hónap történései röviden A régió ingatlanfejlesztő vállalatainak életében nem történt érdemi változás 2011 februárjában. A kivárás hatására az árak gyakorlatilag nem változtak, főbb történések híján a forgalom is a megszokotthoz képest alacsony volt.


A portfolió összetétele Eszköz

Forint

Részvény

596.899.986

76,2%

Államkötvény

5.234.562

0,7%

Betét

123.050.225

15,7%

0.6550

Számlapénz

59.931.636

7,7%


-2.239.713

-0,3%

0.4475


451.581

0,1%


783.328.277

1.0000 0.8625 Alap

0.2400

03 05 07 09 11 01

2008.

03

05

2009.

07

80% REX + 20% RMAX

09

11

01

03

05

07 09 11 01

2010.

2011.

Az Alap célja

Az Alap nettó eszközértéke 2011. február 28-án: 783.328.277 Ft, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 0,7849 Ft.

Dialóg Ingatlanfejlesztő Alap alapinformációi

Részesíteni a befektetőket a régió, illetve a tágabban vett fejlődő piacok legdinamikusabban fejlődő szektora, az ingatlan szektor adta növekedés lehetőségeiből. Ezen cégek jellemző módon irodákat, logisztikai és kereskedelmi központokat építenek, majd értékesítenek vagy adnak bérbe. Az Alap célja, hogy a „hagyományos” ingatlanalapok hozamát hosszú távon jelentősen meghaladó hozamot érhessenek el a Befektetők ésszerű kockázatvállalás, de rövid távon magas volatilitás mellett.


2008. március 19.

ISIN kód

HU0000706510

Az Alap fajtája

részvénytúlsúlyos

Az Alap típusa


Letétkezelő


Könyvvizsgáló


Vezető forgalmazó


Forgalmazás helye

1054 Budapest, Szabadság tér 5-6. 1023 Budapest, Bécsi út 3-5.



Az Alap közvetlenül ingatlanba nem fektet! Befektetési terület: • Közép- és Kelet-Európa • Balkán országai • FÁK országai • Oroszország • Törökország Célpontok: 40-50 ingatlanfejlesztő- és ingatlanberuházással foglalkozó részvénytársaság. Referencia Index: 80% UniCredit REX Index + 20% RMAX Index

Az Alap kockázata NAGYON MÉRSÉKELT ALACSONY ALACSONY

KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

MAGAS

Ajánlott minimális futamidő 6 HÓNAP

1 ÉV

2 ÉV

3 ÉV


2,50%


2,70%


3.000 Forint, maximum 4% / 3000 Forint


T+1 napon (T napi árfolyamon)


T+2 napon (T+1 napi árfolyamon)

Hozamadatok

Kockázati profil

1 HÉT

Százalék

Időszak

Alap1

Referencia1

1 hónap

0,40%

0,15%

3 hónap

6,24%

0,54%

6 hónap

13,94%

1,05%

Indulás óta2

-7,89%

4,57%

Időszak

Alap2

1 év

21,18%

2,05%

-

-

2 év

5 ÉV


1

Referencia2


2


Dialóg

Konvergencia Részvény Alap A hónap történései röviden Alapvetően az egyhelyben topogás jellemezte a régió börzéit 2011 februárjában. Bár a publikált vállalati gyorsjelentések jobbak lettek a vártnál, a közel-keleti és észak-afrikai bizonytalanság ellensúlyozta az optimista hangulatot. A feszült helyzetnek köszönhetően több éves csúcsára emelkedett a nyersolaj ára. A magas olaj áraknak köszönhetően a hónap nyertese az orosz börze volt.



Forint

Részvény

926.288.319

65,3%

Államkötvény

233.782.159

16,5%

Betét

113.046.142

8,0%

0.8250

Számlapénz

218.298.103

15,4%


-3.244.675

-0,2%

0.6125


-69.364.930

-4,9%


1.418.805.118

1.2500 Alap 40% CETOP20 + 40% MSCI EMEA + 20% RMAX INDEX

1.0000

Százalék

0.4000 03 05 07

09 11 01

2008.

03

05

07

09

11

2009.

01

03

05 07 09 11

2010.

01

2011.

Az Alap célja

Az Alap nettó eszközértéke 2011. február 28-án: 1.418.805.118 Ft, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 1,2235 Ft.

Dialóg Konvergencia Alap alapinformációi

Az Alap célja, hogy a Befektetők részesülhessenek a második hullámban az Európai Unióhoz csatlakozó országok gazdasági növekedéséből. Az Alap befektetéseinek célpontjai azon országok, amelyek kimaradtak a 2004-es EUcsatlakozásból, de potenciálisan az elkövetkezendő 15-20 év során az Európai Unió tagjaivá vagy társult tagjaivá válhatnak.


KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

Az Alap típusa


Letétkezelő


Könyvvizsgáló


Vezető forgalmazó


Forgalmazás helye

1054 Budapest, Szabadság tér 5-6.

2 ÉV

3 ÉV


2,50%


2,70%


3.000 Forint, maximum 4% / 3000 Forint





Időszak

Alap1

Referencia1

1 hónap

5,16%

1,72%

3 hónap

13,26%

4,88%

6 hónap

17,76%

8,68%

Indulás óta2

7,08%

-1,05%

Időszak

Alap2

1 év

30,26%

MAGAS

Ajánlott minimális futamidő 1 ÉV

részvénytúlsúlyos

Hozamadatok

Az Alap kockázata

6 HÓNAP

HU0000706528

Az Alap fajtája


Kockázati profil

1 HÉT

2008. március 19.

ISIN kód

1023 Budapest, Bécsi út 3-5.

Az Alap ennek a stratégiának megfelelôen a dél-kelet európai régió (Horvátország, Szlovénia, Bosznia-Hercegovina, Szerbia, Montenegro, Macedónia, Albánia, Románia, Bulgária), a FÁK tagállamok (elsôsorban Ukrajna, Kazahsztán, Grúzia), valamint Törökország és Oroszország vállalatai által kibocsátott részvényeket vásárol. Referencia Index: 40% CETOP20 Index + 40% MSCI EM Europe Index + 20% RMAX Index



5 ÉV

2 év Évesítés nélküli Nettó adatok

1

-

Referencia2 15,85% -


2


A Dialóg Származtatott Deviza Alap 2011. február havi ügyletei Előző hónapból áthozott nyitott pozíciók* Dátum

Devizapár

Pozíció nyitása / zárása

Irány

AUDCAD AUDNZD AUDUSD CADJPY EURCAD EURJPY EURUSD GBPSEK

Long Long Long Long Short Short Long Long

Mennyiség

Árfolyam

1,250,000 1,570,000 1,675,000 2,000,000 1,400,000 1,500,000 1,200,000 1,250,000

Realizált eredmény (%)

0.993 1.291 0.995 82.228 1.368 112.524 1.369 10.280

Realizált eredmény (EUR)

-0.99% -2.50% -0.30% -1.53% -1.01% -0.33% -0.02% -0.54%

-9,353 -23,372 -3,790 -15,504 -9,427 -3,965 -731 -5,344

2011. február üzletkötései** Dátum

Devizapár

2/1/11 2/1/11 2/1/11 2/4/11 2/4/11 2/7/11 2/8/11 2/10/11 2/11/11 2/15/11 2/16/11 2/17/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11


NZDJPY GBPSEK GBPSEK NZDUSD EURJPY EURCAD NZDJPY AUDUSD AUDCHF EURGBP EURGBP CADJPY NZDUSD AUDCHF CHFJPY NZDCHF EURNZD AUDNZD

Irány

Nyitás Zárás Nyitás Nyitás Zárás Zárás Zárás Zárás Nyitás Nyitás Zárás Zárás Zárás Zárás Nyitás Nyitás Nyitás Zárás

Long Short Short Long Long Long Short Short Long Long Short Short Short Short Short Long Short Short

Mennyiség

Árfolyam

2,400,000 1,250,000 1,250,000 2,500,000 1,500,000 1,400,000 2,400,000 1,675,000 1,750,000 1,400,000 1,400,000 2,000,000 2,500,000 1,750,000 1,100,000 2,500,000 1,400,000 1,570,000


63.307 10.306 10.307 0.774 110.923 1.337 63.806 1.002 0.973 0.837 0.838 84.881 0.749 0.943 88.388 0.706 1.824 1.342


-0.25% 1.44% 2.36% 0.79% 0.68% 0.14% 3.23% -3.22% -3.03% 4.00% Összesen:

-3,965.50 17,644.50 23,008.58 10,658.64 4,369.65 2,026.36 30,976.00 -44,146.36 -39,846.16 21,813.87 22,539.58

Hónap végi nem realizált pozíciók* Dátum

Devizapár


AUDCAD EURUSD CHFJPY NZDCHF EURNZD GBPSEK

Irány

Long Long Short Long Short Short

Mennyiség

Árfolyam

1,250,000 1,200,000 1,100,000 2,500,000 1,400,000 1,250,000


0.992 1.383 88.210 0.698 1.838 10.239


-0.08% 0.08% 0.01% -0.11% -0.08% 0.07% Összesen:

-1,120.00 1,120.00 140.00 -1,540.00 980.00 -1,540.00

* A realizált és a nem realizált eredmény a Letétkezelő által használt euróra vetített deviza keresztárfolyamokból számolódik. ** A hónap üzletkötései során bemutatott realizált eredményt a következőképpen kell értelmezni: az Alap vagyonának körülbelül 10%-a letétként szerepel, a nyitott devizapozíciók tőkeáttétele 10X-es; így az Alap teljesítményéhez a százalékos realizált eredmény tized része járul hozzá.

Összes havi (realizált) tranzakció 10 Összes realizált tranzakció indulás óta 285

Összes sikeres havi (realizált) tranzakció 7 Összes sikeres realizált tranzakció indulás óta 175

Összes sikeres havi (realizált) tranzació aránya 70.00% Összes sikeres (realizált) tranzació aránya indulás óta 61.40%

Napi hozamok szórása

Kokázatmentes kamat

4.12%

6.64%

Sharp mutató (R(f)=6,64%) -1.48

Havi realizált és nem realiált eredmény (EUR) 20,999.58

Dialóg

Származtatott Deviza Alap A hónap történései röviden Az Európai Központi Bank által sugallt kamatemelési várakozások hatására tovább erősödött az euró a főbb devizapárokkal szemben 2011 februárjában. A hónap során többéves csúcsra emelkedő nyersanyagáraknak köszönhetően az ún. nyersanyagdevizák tovább tudtak erősödni, kivételt ez alól az ausztrál dollár jelentett, amely a természeti katasztrófák hatására gyengült. A forint és a többi régiós deviza kismértékben tovább erősödött az euróval szemben.

Az alap és referenciaindex alakulása 1.1500 Alap

1.1125

100% ZMAX

1.0750

1.0375 1.0000 04

05

2009.

06 07 08 09

10 11 12

01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 01

2010.

2011.

Az Alap célja A DIALÓG Származtatott Deviza Befektetési Alap célja, hogy a világgazdaság vezető devizáinak mozgását, árfolyamalakulását kihasználva a befektetők a betéti és pénzpiaci hozamoknál magasabb hozamban részesülhessenek. Az Alap portfoliójában a fejlett, fejlődő és egyéb gazdaságok devizapárjai, valamint hazai, magyar forintban kibocsátott diszkontkincstárjegyek, illetve állampapírok találhatók. Az Alap spekulatív jelleggel nyithat bankközi és tőzsdei devizapozíciókat. Az Alap minden, a Tpt. által megengedett azonnali és származtatott pozíciót felvehet, long és short irányba is.


Forint

Állampapír és diszkontkincstárjegy

2.042.498.178

Százalék 54,9%

Betét

1.276.740.482

34,3%

Számlapénz HUF

654.897

0,0%

Számlapénz EUR

399.253.703

10,7%

Nyitott devizapozíciók eredménytartalma

2.112.575

0,1%


-8.468.103

-0,2%


6.136.914

0,2%

Sikerdíj

0

0,0%

Nyitott tőkeáttételes pozíciók HUF értéke

2.799.724.150

75,3%

Tőkeáttétel mértéke (max, 2X-es)

1.75 0

Forward ügyletek

0,0%

3.718.928.646


Az Alap nettó eszközértéke 2011. január 28-án: 3.718.928.646 Ft, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 1,1343 Ft.

Dialóg Származtatott Deviza Alap alapinformációi A nyíltvégű alap indulása

2009. március 25.

ISIN kód

HU0000707732

Az Alap fajtája

Származtatott Deviza Alap

Az Alap típusa


Letétkezelő



Könyvvizsgáló


Vezető forgalmazó


Az Alap portfoliójában a fejlett, fejlődő és egyéb gazdaságok devizapárjai, valamint hazai, magyar forintban kibocsátott diszkontkincstárjegyek, illetve állampapírok találhatók. Az Alap spekulatív jelleggel nyithat bankközi és tőzsdei devizapozíciókat. Az Alap minden, a Tőkepiaci Törvény által megengedett azonnali és származtatott pozíciót felvehet, long és short irányba is. Az alap benchmarkja 100% ZMAX Index.

Forgalmazás helye


Kockázati profil KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

MAGAS


6 HÓNAP

1 ÉV

1036 Budapest, Lajos utca 48-66. Alapkezelői díj maximum

2,50%


2,70%


3000 Forint, maximum 5% / 3000 Forint





Hozamadatok

Az Alap kockázata NAGYON MÉRSÉKELT ALACSONY ALACSONY


2 ÉV

3 ÉV

5 ÉV

1


2


Időszak

Alap1

Referencia1

1 hónap

1,12%

0,20%

3 hónap

0,74%

0,70%

6 hónap

2,22%

1,37%

Indulás óta

6,74%

4,43%

Időszak

Alap

1 év

4,27%

2

Referencia2 2,76%


A Dialóg EURÓ Származtatott Deviza Alap 2011. február havi ügyletei Előző hónapból áthozott nyitott pozíciók* Dátum

Devizapár


Irány

AUDCAD AUDNZD AUDUSD CADJPY EURCAD EURJPY EURUSD GBPSEK

Long Long Long Long Short Short Long Long

Mennyiség

Árfolyam

250,000 350,000 314,000 335,000 260,000 220,000 300,000 290,000


0.993 1.291 0.995 82.228 1.368 112.524 1.369 10.280


-0.99% -2.50% -0.30% -1.53% -1.01% -0.33% -0.02% -0.54%

-1,871 -4,674 -758 -3,101 -1,885 -793 -146 -1,069

2011. február üzletkötései** Dátum

Devizapár

2/1/11 2/1/11 2/1/11 2/4/11 2/4/11 2/7/11 2/8/11 2/10/11 2/11/11 2/15/11 2/16/11 2/17/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11 2/22/11


NZDJPY GBPSEK GBPSEK NZDUSD EURJPY EURCAD NZDJPY AUDUSD AUDCHF EURGBP EURGBP CADJPY NZDUSD AUDCHF CHFJPY NZDCHF EURNZD AUDNZD

Irány

Nyitás Zárás Nyitás Nyitás Zárás Zárás Zárás Zárás Nyitás Nyitás Zárás Zárás Zárás Zárás Nyitás Nyitás Nyitás Zárás

Long Short Short Long Long Long Short Short Long Long Short Short Short Short Short Long Short Short

Mennyiség

Árfolyam

480,000 250,000 250,000 500,000 300,000 280,000 480,000 335,000 350,000 280,000 280,000 400,000 500,000 350,000 220,000 500,000 280,000 314,000


63.307 10.306 10.307 0.774 110.923 1.337 63.806 1.002 0.973 0.837 0.838 84.881 0.749 0.943 88.388 0.706 1.824 1.342


-0.25% 1.44% 2.36% 0.79% 0.68% 0.14% 3.23% -3.22% -3.03% 4.00% Összesen:

-793.10 3,528.90 4,601.72 2,131.73 873.93 405.27 6,195.20 -8,829.27 -7,969.23 4,362.77 4,507.92

Hónap végi nem realizált pozíciók* Dátum

Devizapár


AUDCAD EURUSD CHFJPY NZDCHF EURNZD GBPSEK

Irány

Long Long Short Long Short Short

Mennyiség

Árfolyam

250,000 240,000 220,000 500,000 280,000 250,000


0.992 1.383 88.210 0.698 1.838 10.239


-0.08% 0.08% 0.01% -0.11% -0.08% 0.07% Összesen:

-224 224 28 -308 -224 196 -308.00

* A hónap üzletkötései során bemutatott realizált eredményt a következőképpen kell értelmezni: az Alap vagyonának körülbelül 10%-a letétként szerepel, a nyitott devizapozíciók tőkeáttétele 10X-es; így az Alap teljesítményéhez a százalékos realizált eredmény tized része járul hozzá.

Összes havi (realizált) tranzakció 10 Összes realizált tranzakció indulás óta 85

Összes sikeres havi (realizált) tranzakció 7 Összes sikeres realizált tranzakció indulás óta 52

Összes sikeres havi (realizált) tranzació aránya 70.00% Összes sikeres (realizált) tranzació aránya indulás óta 61.18%

Napi hozamok szórása

Kokázatmentes kamat

1.01%

1.00%

Sharp mutató (R(f)=1%) -0.17

Havi realizált és nem realiált eredmény (EUR) 4,199.92

Dialóg

EURÓ Származtatott Deviza Alap A hónap történései röviden Az Európai Központi Bank által sugallt kamatemelési várakozások hatására tovább erősödött az euró a főbb devizapárokkal szemben 2011 februárjában. A hónap során többéves csúcsra emelkedő nyersanyagáraknak köszönhetően az ún. nyersanyagdevizák tovább tudtak erősödni, kivételt ez alól az ausztrál dollár jelentett, amely a természeti katasztrófák hatására gyengült. A forint és a többi régiós deviza kismértékben tovább erősödött az euróval szemben.


Az alap és referenciaindex alakulása 12.0000

11.4375 Alap

10.8750

100% EURIBOR 6*

*ábrázolás technikai okoból a benchmark értékét 100-al osztottuk

10.3125

9.7500

05.03.

06

07

08

09

10

11

2010.

12

01

02

2011.

Az Alap célja A Dialóg Euró Származtatott Deviza Alap célja, hogy a befektetők a betéti hozamokat akár jelentős mértékben is meghaladó hozamot realizálhassanak alacsony szórás/kockázat mellett. Az Alap befektetési politikája szerint a portfolió 90 százalékát a lehető legkisebb kockázatú eszközökbe, jellemzően euróban denominált betétekbe, rövid futamidejű diszkontkincstárjegyekbe fekteti, míg a fennmaradó 10 százalék erejéig tőkeáttételes pozíciókat vesz fel a világ vezető devizapárjaira. Az Alap Magyarországon még kevésbé elterjedt, ugyanakkor a nemzetközi befektetők körében rendkívül népszerű ún. kvantitatív eljárás során hozza meg döntéseit a tőkeáttételes pozíciókat illetően. Az Alap – származtatott befektetési alap révén – mind az emelkedő, mind a csökkenő piaci folyamatokat ki tudja használni. A Tőkepiaci törvény értelmében az Alap maximális tőkeáttétele kétszeres.

Eszköz

EUR

Százalék


0

0,0%

Betét

3.587.557.84

85,9%

Számlapénz HUF

0.00

0,0%

Számlapénz EUR

317.575.12

7,6%

Nyitott devizapozíciók eredménytartalma

-1.375.83

-0,0%

Elhatárolt változó költségek (EUR)

-10.504.59

-0,3%


281.482.11

6,7%

Elhatárolt sikerdíj

0.00

0,0%


4.174.734.65

Nyitott tőkeáttételes pozicíók EUR értéke

2.922.314.26

Tőkeáttétel mértéke (max. 2X-es)

1.70

Forward Ügyletek

0

0,70%

0,0%

Az Alap nettó eszközértéke 2011. február 28-án: 4,174.734,65 EUR, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 0,010083 EUR.

Dialóg EURÓ Származtatott Alap alapinformációi



2010. május 5.

ISIN kód

HU0000708714

Az Alap fajtája

Származtatott Deviza Alap

Az Alap típusa


Letétkezelő


Könyvvizsgáló


Vezető forgalmazó


Forgalmazás helye

1054 Budapest, Szabadság tér 5-6. 1023 Budapest, Bécsi út 3-5. 1036 Budapest, Lajos utca 48-66.

Az Alap portfoliójában a fejlett, fejlődő és egyéb gazdaságok devizapárjai, valamint euróban kibocsátott diszkontkincstárjegyek, állampapírok, illetve betétek találhatók. Az Alap spekulatív jelleggel nyithat bankközi és tőzsdei devizapozíciókat. Az Alap minden, a Tőkepiaci Törvény által megengedett azonnali és származtatott pozíciót felvehet, long és short irányba is. Az alap benchmarkja 100% EURIBOR 6 hónap Index.


2,50%


2,70%


10 EUR


T+1 (T napi árfolyam)


T+6 (T+1 napi árfolyam)

Hozamadatok Kockázati profil Az Alap kockázata NAGYON MÉRSÉKELT ALACSONY ALACSONY

KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

MAGAS


6 HÓNAP

1 ÉV

2 ÉV

3 ÉV

5 ÉV

Időszak

Alap1

1 hónap

0,47%

0,130%

3 hónap

-0,17%

0,41%

6 hónap

0,73%

0,79%

Indulás óta2

0,83%

18,46%

Időszak

Alap2

1 év

-

2 év

-


1

Referencia1

Referencia2 -


2


Dialóg

Octopus Származtatott Alap A hónap történései röviden 2011 februárjában az alap nyereséges részvényügyletekkel tudta növelni hozamát, illetve a hónap során nagyobb fogadásokat tett a Brent és WTI olaj árak közötti különbség szűkülésére játszva. Az Octopus Alap kisebb pozíciókat vett fel a Kazakhmys és az Apple részvények esésére fogadva.



Forint

Részvények

429.784.645

19.5%

Állampapír és DKJ

1.404.804.955

63.9%

Forward ügyletek

-2.100.317

-0.1%

Számlapénz

180.111.291

8.2%

Betét

285.116.375

13.0%

1.00725


-3.359.861

-0.2%

0.99300


-95.629.513

-4.3%

Sikerdíj

3.529.928

0.2%


2.198.727.575

1.05000 Alap

1.03575

100% ZMAX

1.02150

09.17.

10

11

12

2010.

01

02

2011.

Százalék

Az Alap célja

Az Alap nettó eszközértéke 2011. február 28-án: 2.198.727.575 Ft, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 1,0451 Ft.

A DIALÓG Octopus Származtatott Befektetési Alap célja, hogy a pénz- és tőkepiacok adta lehetőségeket kihasználva – magasabb kockázatvállalás mellett – a bankbetétek hozamát meghaladó hozamot érjen el. Ennek érdekében az Alap minden befektetési eszközre – kötvény, részvény, nyersanyag, deviza, származtatott termékek – felvehet akár vételi, akár eladási pozíciót. A hagyományos befektetési alapokkal ellentétben a Dialóg Octopus Származtatott Alapnak nem csak emelkedő, hanem adott esetben csökkenő piacokon is lehetősége van hozamot elérnie.

Dialóg Octopus Alap alapinformációi A nyíltvégű alap indulása

2010. szeptember 17.

ISIN kód

HU0000709241

Az Alap fajtája

származtatott

Az Alap típusa


Letétkezelő


Könyvvizsgáló

Szovics Zsolt – Trusted Adviser Könyvvizsgáló és Tanácsadó Kft.

Vezető forgalmazó


Forgalmazás helye




Az Alap saját tőkéjét hazai és külföldi részvényekbe, kötvényekbe, illetve a Tpt. által engedélyezett határidős ügyletekbe fekteti. Az Alap spekulatív jelleggel nyithat bankközi és tőzsdei devizapozíciókat. Az Alap minden, a Tpt. által megengedett azonnali és származtatott pozíciót felvehet, long és short irányba is. Az alap benchmarkja 100% ZMAX Index.

1036 Budapest, Lajos utca 48-66. Alapkezelői díj maximum

2,00%


2,50%


T+1 (T napi árfolyam)


T+10 (T+1 napi árfolyam)

Hozamadatok Időszak

Alap1

Referencia1

Kockázati profil

1 hónap

0,85%

0,25%

3 hónap

2,12%

0,87%

Az Alap kockázata

6 hónap

-

-

Indulás óta2

4,51%

1,52%

Időszak

Alap2

1 év

-

-

-

-


KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

MAGAS


6 HÓNAP

1 ÉV

2 ÉV

3 ÉV

2 év

5 ÉV


1

Referencia2


2


Dialóg

Maracana Alap A hónap történései röviden 2011 februárjában a Dialóg Maracana Tőkevédett Származtatott Zártvégű Befektetési Alap mögöttes termékeiként funkcionáló orosz, brazil és amerikai ingatlanpiacok kismértékben emelkedni tudtak. Ismételten felülteljesítő volt az orosz piac, míg a brazil piac alulteljesítette a kosár átlagát.


Az alap és referenciaindex alakulása 10.100 10.000 9.925

9.750 Alap

9.575

9.400

01.02.

2

2011.

2011.

Eszköz

Forint

Százalék

Részvények

0

0,0%


0

0,0%

Opciók

43.894.200

12,4%

Számlapénz

875.231

0,2%

Bankbetét

311.791.682

87,8%


-1.235.404

-0,3%


-198.978

-0,1%

Sikerdíj

0

0,0%


355.126.731

Az Alap nettó eszközértéke 2011. február 28-án: 355.126.731 Ft, az egy jegyre jutó nettó eszközértéke: 9,514 Ft.

Az Alap célja Az Alap célja, hogy a befektetők a tőkéjük kockáztatása nélkül részesülhessenek a világ gyorsan fejlődő régióinak növekedéséből.

Dialóg Maracana Alap alapinformációi


Zártvégű alap indítása

2011.01.05.

Lejárata

2015.12.15.

Az Alap kizárólag a következő eszközöket tartja portfoliójában: • bankbetét • opció, melyben a következő eszközök találhatók: orosz részvények (40%) brazil részvények (40%) amerikai ingatlanfejlesztő vállalatok részvényei (20%) • számlapénz

ISIN kód

HU0000709464

Az Alap fajtája

Származtatott

Az Alap típusa

nyilvános, zártvégű

Letétkezelő


Könyvvizsgáló

Szovics Zsolt, MKVK tagsági szám 005784

Vezető forgalmazó


Forgalmazás helye

A Budapesti Értéktőzsdére bevezetett befektetési jegy

Kockázati profil Az Alap kockázata NAGYON MÉRSÉKELT ALACSONY ALACSONY

Hozamadatok KÖZEPES

SZÁMOTTEVŐ

MAGAS


6 HÓNAP

1 ÉV

2 ÉV

3 ÉV

5 ÉV

Időszak

Alap1

1 hónap

-4.86%

-

3 hónap

-

-

6 hónap

-

-

Indulás óta

-4.86%

-

Időszak

Alap2

2

1 év

-

2 év

-


1

Referencia1

Referencia2 -


2

A fent kiszámított hozamok a kamatadó, forgalmazási költségek (vételi, eladási, átváltási jutalék), számlavezetési és egyéb költségek levonása előtt értendők. Az Alap múltbéli teljesítménye nem nyújt biztosítékot a jövőbeli hozamok nagyságára. Az Alap kezelési szabályzata és tájékoztatója - a mindenkor érvényes kondíciós listákkal együtt - megtekinthető a Forgalmazó helyeken, illetve a Kibocsátó székhelyén. Az oldalon megjelenő valamennyi információ kizárólag tájékoztatásul szolgál. A Dialóg Befektetési Alapkezelő Zrt. nem vállal felelősséget a jelen kiadvány alapján hozott befektetési döntésért, és annak következményeiért. Jelen kiadvány nem minősül befektetési ajánlásnak, ajánlattételi felhívásnak vagy befektetési tanácsadásnak. A hirdetést a Dialóg Befektetési Alapkezelő Zrt. (tev.eng.sz.: PSZÁF-E-III/42/2008) jelentette meg.. A befektetési jegyek vezető forgalmazója az UniCredit Bank Hungary Zrt. (tev.eng. sz.:I-1523/2003), a Budapesti Értéktőzsde tagja.

Havi jelentés Február

Recommend Documents