PEMBAHARUAN PROSPEKTUS REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA Tanggal Efektif:19 November 2010
Tanggal Mulai Penawaran: 13 Desember 2010
OTORITAS JASA KEUANGAN REPUBLIK INDONESIA (OJK) TIDAK MEMBERIKAN PERNYATAAN MENYETUJUI ATAU TIDAK MENYETUJUI EFEK INI, TIDAK JUGA MENYATAKAN KEBENARAN ATAU KECUKUPAN ISI PROSPEKTUS INI. SETIAP PERNYATAAN YANG BERTENTANGAN DENGAN HAL-HAL TERSEBUT ADALAH PERBUATAN MELANGGAR HUKUM. Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA adalah Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif berdasarkan Undang-Undang No. 8 tahun 1995 tentang Pasar Modal beserta peraturan pelaksanaannya. Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA (selanjutnya disebut “BATAVIA USD BALANCED ASIA“) bertujuan mendapatkan tingkat pertumbuhan yang optimal dalam jangka menengah dan/atau panjang melalui penempatan dana pada efek bersifat utang dan/atau instrumen pasar uang dan/atau kas dan efek ekuitas yang terdaftar di Indonesia dan/atau Asia. BATAVIA USD BALANCED ASIA akan menginvestasikan dananya dengan komposisi investasi sebagai berikut : Minimum 1% (satu persen) dan maksimum 30% (tiga puluh persen) pada Efek ekuitas dan minimum 5% (lima persen) serta maksimum 79% (tujuh puluh sembilan persen) pada Efek bersifat utang dan/atau minimum 5% (lima persen) dan maksimum 79% (tujuh puluh sembilan persen) pada instrumen pasar uang yang memilki jatuh tempo kurang dari satu tahun meliputi Efek bersifat utang yang jatuh temponya kurang dari satu tahun, sertifikat Bank Indonesia, surat berharga pasar uang, surat pengakuan hutang, sertifikat deposito, dan/atau kas. PENAWARAN UMUM PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen sebagai Manajer Investasi melakukan Penawaran Umum atas Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA secara terus menerus dengan rincian sebagai berikut: BATAVIA USD BALANCED ASIA sampai dengan: 200.000.000 (dua ratus juta) Unit Penyertaan. Adapun batas minimum pembelian awal dan minimum pembelian selanjutnya adalah sebagaimana diuraikan dalam BAB XIII butir 13.2 dari Prospektus ini. Setiap Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai Aktiva Bersih awal per Unit Penyertaan sebesar USD 1 (satu dolar Amerika Serikat) pada hari pertama penawaran. Selanjutnya harga pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA ditetapkan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan. Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dikenakan biaya pembelian Unit Penyertaan (subscription fee) minimum sebesar 0,5% (nol koma lima persen) dan maksimum sebesar 2% (dua persen) dari jumlah nilai pembelian yang dilakukan, biaya penjualan kembali Unit Penyertaan (redemption fee) maksimum sebesar 2% (dua persen) dari jumlah nilai penjualan kembali yang dilakukan dan biaya pengalihan Unit Penyertaan (switching fee) maksimum sebesar 0,5% (nol koma lima persen). Uraian lengkap mengenai biaya-biaya dapat dilihat pada Bab IX tentang Imbalan Jasa dan Alokasi Biaya.
MANAJER INVESTASI
BANK KUSTODIAN
PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen Chase Plaza, Lantai 12 Jl. Jend. Sudirman Kav. 21, Jakarta 12920 Telepon : (62-21) 520-8390 Faksimili: (62-21) 520-6899 Email :
[email protected] www.bpam.co.id
The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Cabang Jakarta Menara Mulia, Lantai 25 Jl. Jend. Gatot Subroto Kav. 9-11, Jakarta 12930 Telepon : (62-21) 5291 4901 Faksimili (62-21) 2922 9696
PENTING : SEBELUM ANDA MEMUTUSKAN UNTUK MEMBELI UNIT PENYERTAAN REKSA DANA INI ANDA HARUS TERLEBIH DAHULU MEMPELAJARI ISI PROSPEKTUS INI KHUSUSNYA BAB III MENGENAI MANAJER INVESTASI, BAB V MENGENAI TUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI DAN BAB VIII MENGENAI RISIKO INVESTASI. Prospektus ini diterbitkan di Jakarta pada tanggal 31 Maret 2013
UNTUK DIPERHATIKAN BATAVIA USD BALANCED ASIA tidak termasuk instrumen investasi yang dijamin oleh Pemerintah ataupun Bank Indonesia. Sebelum membeli Unit Penyertaan, calon investor harus terlebih dahulu mempelajari dan memahami Prospektus dan dokumen penawaran lainnya. Isi dari Prospektus dan dokumen penawaran lainnya bukanlah suatu saran baik dari sisi bisnis, hukum, maupun pajak. Oleh karena itu, calon Pemegang Unit Penyertaan disarankan untuk meminta pertimbangan atau nasehat dari pihak-pihak yang berkompeten sehubungan dengan investasi dalam BATAVIA USD BALANCED ASIA. Calon Pemegang Unit Penyertaan harus menyadari bahwa terdapat kemungkinan pemegang Unit Penyertaan akan menanggung risiko sehubungan dengan Unit Penyertaan yang dipegangnya. Sehubungan dengan kemungkinan adanya risiko tersebut, apabila dianggap perlu calon Pemegang Unit Penyertaan dapat meminta pendapat dari pihak-pihak yang berkompeten atas aspek bisnis, hukum, keuangan, pajak, maupun aspek lain yang relevan. Perkiraan yang terdapat dalam prospektus yang menunjukan indikasi hasil investasi dari BATAVIA USD BALANCED ASIA hanyalah perkiraan dan tidak ada kepastian atau jaminan bahwa Pemegang Unit Penyertaan akan memperoleh hasil investasi yang sama dimasa yang akan datang, dan indikasi ini bukan merupakan janji atau jaminan dari Manajer Investasi atas Target Hasil Investasi maupun potensi hasil investasi yang akan diperoleh oleh calon Pemegang Unit Penyertaan. Perkiraan tersebut akan dapat berubah sebagai akibat dari berbagai faktor, termasuk antara lain faktor-faktor yang telah diungkapkan dalam Bab VIII mengenai Risiko Investasi.
DAFTAR ISI
Halaman 1
BAB I.
ISTILAH DAN DEFINISI
BAB II.
KETERANGAN MENGENAI BATAVIA USD BALANCED ASIA
5
BAB III.
MANAJER INVESTASI
8
BAB IV.
BANK KUSTODIAN
11
BAB V.
TUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI
12
BAB VI.
METODE PERHITUNGAN NILAI PASAR WAJAR DARI EFEK DALAM
15
PORTOFOLIO BATAVIA USD BALANCED ASIA BAB VII.
PERPAJAKAN
17
BAB VIII.
RISIKO INVESTASI
18
BAB IX.
IMBALAN JASA DAN ALOKASI BIAYA
20
BAB X.
HAK-HAK PEMEGANG UNIT PENYERTAAN
23
BAB XI.
PENDAPAT DARI SEGI HUKUM
25
BAB XII.
PENDAPAT AKUNTAN TENTANG LAPORAN KEUANGAN
26
BAB XIII.
PERSYARATAN DAN TATA CARA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN
27
BAB XIV.
PERSYARATAN DAN TATA CARA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN
30
BAB XV.
PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN
33
BAB XVI.
PEMBUBARAN DAN HASIL LIKUIDASI
35
BAB XVII. SKEMA PEMBELIAN, PENJUALAN KEMBALI DAN PENGALIHAN
38
UNIT PENYERTAAN BATAVIA USD BALANCED ASIA BAB XVIII. PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS DAN FORMULIR PEMESANAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN
41
1.1.
AFILIASI
BAB I ISTILAH DAN DEFINISI
Afiliasi adalah: a. b. c. d. e. f. 1.2.
hubungan keluarga karena perkawinan dan keturunan sampai derajat kedua, baik secara horisontal maupun vertikal; hubungan antara satu pihak dengan pegawai, Direktur, atau Komisaris dari pihak tersebut; hubungan antara 2 (dua) perusahaan dimana terdapat satu atau lebih anggota Direksi atau Komisaris yang sama; hubungan antara perusahaan dengan suatu pihak, baik langsung maupun tidak langsung, mengendalikan atau dikendalikan oleh perusahaan tersebut; hubungan antara 2 (dua) perusahaan yang dikendalikan baik langsung maupun tidak langsung oleh pihak yang sama; atau hubungan antara perusahaan dan pemegang saham utama.
AGEN PENJUAL Agen Penjual adalah Agen Penjual Efek Reksa Dana sebagaimana dimaksud dalam Peraturan BAPEPAM dan LK Nomor V.B.3 yang merupakan Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor: Kep-10/BL/2006 tanggal 30 Agustus 2006 perihal Pendaftaran Agen Penjual Efek Reksa Dana beserta seluruh perubahannya.
1.3.
BANK KUSTODIAN Bank Kustodian adalah Bank Umum yang telah mendapat persetujuan OJK untuk menyelenggarakan kegiatan usaha sebagai Kustodian, yaitu memberikan jasa penitipan Efek (termasuk penitipan kolektif atas Efek yang dimiliki bersama oleh lebih dari satu pihak yang kepentingannya diwakili oleh Kustodian) dan harta lain yang berkaitan dengan Efek serta jasa lain, termasuk menerima dividen, bunga, dan hak-hak lain, menyelesaikan transaksi Efek, dan mewakili pemegang rekening yang menjadi nasabahnya.
1.4.
EFEK Efek adalah surat berharga, yaitu surat pengakuan utang, surat berharga komersial, saham, obligasi, tanda bukti utang, Unit Penyertaan kontrak investasi kolektif, kontrak berjangka atas Efek, dan setiap derivatif dari Efek sebagaimana dimaksud dalam Undang-Undang No. 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal beserta peraturan pelaksanaannya yang dapat dibeli oleh BATAVIA USD BALANCED ASIA.
1.5.
EFEKTIF Efektif adalah terpenuhinya seluruh tata cara dan persyaratan Pernyataan Pendaftaran Dalam Rangka Penawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif yang ditetapkan dalam Undang-Undang Pasar Modal dan Peraturan BAPEPAM dan LK Nomor IX.C.5., Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor: Kep-430/BL/2007 tanggal 19 Desember 2007. Surat pernyataan efektif Pernyataan Pendaftaran Dalam Rangka Penawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif akan dikeluarkan oleh OJK.
1.6.
FORMULIR PEMESANAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan adalah formulir asli yang dipakai oleh calon pembeli untuk membeli Unit Penyertaan yang diisi, ditandatangani dan diajukan oleh calon pembeli kepada Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi.
1.7.
FORMULIR PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN 1
Formulir Pengalihan Unit Penyertaan adalah formulir asli yang dipakai oleh Pemegang Unit Penyertaan untuk mengalihkan Unit Penyertaan yang dimilikinya yang diisi, ditandatangani dan diajukan oleh Pemegang Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi. 1.8.
FORMULIR PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan adalah formulir asli yang dipakai oleh Pemegang Unit Penyertaan untuk menjual kembali Unit Penyertaan yang dimilikinya yang diisi, ditandatangani dan diajukan oleh Pemegang Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi.
1.9.
FORMULIR PROFIL PEMODAL Formulir Profil Pemodal adalah formulir yang disyaratkan untuk diisi oleh pemodal sebagaimana diharuskan oleh Peraturan BAPEPAM Nomor IV.D.2 Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM Nomor: Kep-20/PM/2004 tanggal 29 April 2004 tentang Profil Pemodal Reksa Dana, yang berisikan data dan informasi mengenai profil risiko pemodal BATAVIA USD BALANCED ASIA sebelum melakukan pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang pertama kali di Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi.
1.10.
HARI BURSA Hari Bursa adalah hari diselenggarakannya perdagangan Efek di Bursa Efek, yaitu Senin sampai dengan Jumat, kecuali hari tersebut merupakan hari libur nasional atau dinyatakan sebagai hari libur oleh Bursa Efek.
1.11.
HARI KERJA Hari Kerja adalah hari Senin sampai dengan hari Jumat dimana Bank Indonesia buka dan melakukan kliring, kecuali hari libur nasional yang ditetapkan oleh pemerintah Republik Indonesia dan/atau Hari Kerja biasa yang karena suatu keadaan tertentu ditetapkan oleh pemerintah Republik Indonesia dan/atau Bank Indonesia sebagai hari libur.
1.12.
HARI KALENDER Hari Kalender adalah setiap hari dalam 1 (satu) tahun sesuai dengan kalendar Gregorius tanpa kecuali.
1.13.
KONTRAK INVESTASI KOLEKTIF Kontrak Investasi Kolektif adalah kontrak antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian yang mengikat Pemegang Unit Penyertaan, dimana Manajer Investasi diberi wewenang untuk mengelola portofolio investasi kolektif dan Bank Kustodian diberi wewenang untuk melaksanakan penitipan kolektif.
1.14.
MANAJER INVESTASI Manajer Investasi adalah pihak yang kegiatan usahanya mengelola Portofolio Efek untuk para nasabah atau mengelola portofolio investasi kolektif untuk sekelompok nasabah kecuali perusahaan asuransi, dana pensiun, dan bank yang melakukan sendiri kegiatan usahanya berdasarkan peraturan perundang-undangan yang berlaku.
1.15.
METODE PERHITUNGAN NAB Metode Penghitungan NAB adalah metode untuk menghitung NAB sesuai dengan Peraturan Bapepam dan LK nomor IV.C.2. Lampiran Keputusan Ketua Bapepam dan LK nomor Kep367/BL/2012 tanggal 9 Juli 2012 tentang Nilai Pasar Wajar Dari Efek Dalam Portofolio Reksa Dana. 2
1.16.
NILAI AKTIVA BERSIH (NAB) NAB adalah nilai pasar yang wajar dari suatu Efek dan kekayaan lain dari Reksa Dana dikurangi seluruh kewajibannya.
1.17.
NILAI PASAR WAJAR Nilai Pasar Wajar adalah nilai yang dapat diperoleh dari transaksi Efek yang dilakukan antar para pihak yang bebas bukan karena paksaan atau likuidasi.
1.18.
OJK OJK adalah Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia (dahulu bernama Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan atau disingkat “Bapepam dan LK” dan sebelumnya bernama Badan Pengawas Pasar Modal atau disingkat “Bapepam”) sebagaimana diatur dalam Undang-undang No. 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal dan peraturan pelaksanaannya juncto Undang-Undang Nomor 21 Tahun 2011 tentang Otoritas Jasa Keuangan.
1.19.
PERNYATAAN PENDAFTARAN Pernyataan Pendaftaran adalah dokumen yang wajib disampaikan oleh Manajer Investasi kepada OJK dalam rangka Penawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif yang ditetapkan dalam Undang-Undang Pasar Modal dan Peraturan BAPEPAM dan LK Nomor IX.C.5, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor: Kep-430/BL/2007 tanggal 19 Desember 2007 tentang Pernyataan Pendaftaran Dalam Rangka Penawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif.
1.20.
PENAWARAN UMUM Penawaran Umum adalah kegiatan penawaran Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang dilakukan oleh Manajer Investasi untuk menjual Unit Penyertaan kepada Masyarakat berdasarkan tata cara yang diatur dalam Undang-Undang Pasar Modal beserta peraturan pelaksanaannya dan Kontrak Investasi Kolektif.
1.21.
PEMEGANG UNIT PENYERTAAN Pemegang Unit Penyertaan adalah pihak–pihak yang memiliki Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA.
1.22.
PORTOFOLIO EFEK Portofolio Efek adalah kumpulan Efek yang dimiliki oleh orang perseorangan, perusahaan, usaha bersama, asosiasi, atau kelompok yang terorganisasi. Definisi Portofolio Efek berkaitan dengan BATAVIA USD BALANCED ASIA adalah kumpulan Efek yang merupakan kekayaan BATAVIA USD BALANCED ASIA.
1.23.
PROSPEKTUS Prospektus adalah setiap pernyataan yang dicetak atau informasi tertulis yang digunakan untuk Penawaran Umum Reksa Dana dengan tujuan pemodal membeli Unit Penyertaan Reksa Dana, kecuali pernyataan atau informasi yang berdasarkan peraturan BAPEPAM dan LK yang dinyatakan bukan sebagai Prospektus.
1.24.
REKSA DANA Reksa Dana adalah wadah yang dipergunakan untuk menghimpun dana dari masyarakat pemodal untuk selanjutnya diinvestasikan dalam Portofolio Efek oleh Manajer Investasi. Sesuai Undang-Undang Pasar Modal, Reksa Dana dapat berbentuk Perseroan Tertutup atau Terbuka dan Kontrak Investasi Kolektif. Bentuk hukum reksa dana yang ditawarkan dalam Prospektus ini adalah Kontrak Investasi Kolektif. 3
1.25.
SURAT KONFIRMASI TRANSAKSI UNIT PENYERTAAN Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan adalah surat yang mengkonfirmasikan mengenai pelaksanaan perintah pembelian dan/atau penjualan kembali dan/atau pengalihan Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan dan/atau menunjukan jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan dan berlaku sebagai bukti kepemilikan Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA. Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan akan dikirimkan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelah: (i)
(ii)
(iii)
1.26.
Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dan pembayaran diterima oleh Bank Kustodian (in good fund and in complete application); Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik (in complete application) oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi; Formulir Pengalihan Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan lengkap dan diterima baik (in complete application) oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi;.
TANGGAL PEMBAYARAN Tanggal Pembayaran adalah suatu tanggal dimana Manajer Investasi untuk kepentingan Pemegang Unit Penyertaan wajib melaksanakan pembayaran atas pelunasan sesegera mungkin paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelah tanggal dilakukannya penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA.
1.27.
UNDANG-UNDANG PASAR MODAL Undang-Undang Pasar Modal adalah Undang-Undang No. 8 tahun 1995 tentang Pasar Modal.
4
BAB II KETERANGAN MENGENAI BATAVIA USD BALANCED ASIA 2.1.
PEMBENTUKAN BATAVIA USD BALANCED ASIA (selanjutnya disebut “BATAVIA USD BALANCED ASIA”) adalah Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif berdasarkan Undang-Undang No. 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal beserta peraturan pelaksanaannya di bidang Reksa Dana sebagaimana termaktub dalam Kontrak Investasi Kolektif Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA No. 19 tanggal 8 Oktober 2010, yang dibuat di hadapan Sugito Tedjamulja, S.H., Notaris di Jakarta antara PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen sebagai Manajer Investasi dan The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited Cabang Jakarta, sebagai Bank Kustodian. BATAVIA USD BALANCED ASIA memperoleh pernyataan Efektif dari BAPEPAM dan LK sesuai dengan Surat Keputusan Ketua Badan Pengawas Pasar Modal No. S-10428/BL/2010
2.2.
PENAWARAN UMUM PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen sebagai Manajer Investasi melakukan Penawaran Umum atas Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA secara terus menerus dengan rincian sebagai berikut: BATAVIA USD BALANCED ASIA sampai dengan: 200.000.000 (dua ratus juta) Unit Penyertaan. Adapun batas minimum pembelian awal Unit Penyertaan dan minimum pembelian selanjutnya adalah sebagaimana diuraikan dalam BAB XIII butir 13.2 dalam Prospektus ini. Setiap Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai Aktiva Bersih awal per Unit Penyertaan sebesar USD 1 (satu dolar Amerika Serikat) pada hari pertama penawaran. Selanjutnya harga masing-masing Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA ditetapkan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan.
2.3.
MANFAAT INVESTASI PADA BATAVIA USD BALANCED ASIA BATAVIA USD BALANCED ASIA memberikan manfaat dan kemudahan bagi pemodal antara lain: a.
Diversifikasi investasi dengan dukungan dana yang cukup besar, BATAVIA USD BALANCED ASIA menjanjikan diversifikasi portofolio investasi yang akan memperkecil risiko yang timbul.
b.
Pengelolaan yang profesional BATAVIA USD BALANCED ASIA dikelola dan dimonitor setiap hari oleh para manajer profesional yang berpengalaman di bidang manajemen investasi di Indonesia, sehingga pemodal tidak lagi perlu melakukan riset, analisa pasar dan berbagai pekerjaan administrasi yang berhubungan dengan pengambilan keputusan investasi.
c.
Unit Penyertaan mudah dijual kembali, setiap penjualan oleh Pemegang Unit Penyertaan wajib dibeli kembali oleh Manajer Investasi.
d.
Pembayaran uang tunai kepada pemodal tidak dikenakan pajak setiap pembagian uang tunai, termasuk pembayaran atas penjualan kembali Unit Penyertaan tidak dikenakan pajak.
e.
Pembebasan pekerjaan analisa investasi dan administrasi investasi dalam bidang pasar modal membutuhkan tenaga, pengetahuan investasi dan waktu yang cukup banyak serta berbagai pekerjaan administrasi, dengan membeli Unit Penyertaan 5
BATAVIA USD BALANCED ASIA, maka Pemegang Unit Penyertaan tersebut bebas dari pekerjaan tersebut. 2.4.
PENGELOLA BATAVIA USD BALANCED ASIA a.
Komite Investasi Komite Investasi BATAVIA USD BALANCED ASIA bertanggung jawab untuk memberikan pengarahan dan strategi manajemen aset secara umum. Komite Investasi BATAVIA USD BALANCED ASIA saat ini terdiri dari: Lilis Setiadi, memiliki pengalaman dalam industri pengelolaan dana dan perbankan sejak tahun 1995. Dua posisi profesional Lilis yang terakhir sebelum bergabung dengan PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen di Juli 2009 adalah Kepala Penjualan Reksa Dana di Schroders Investment Management Indonesia, dan Kepala Global Securities Services Deutsche Bank AG Jakarta Lilis menyelesaikan pendidikannya di Oklahoma State University dengan gelar Bachelor of Science degree di bidang Marketing dan International Business. Beliau memiliki Izin Wakil Manajer Investasi No: KEP-99/BL/WMI/2007 dari BAPEPAM dan LK. Yulius Manto, memiliki pengalaman dalam industri pengelolaan dana dan perbankan sejak tahun 1997. Dua posisi profesional Yulius yang terakhir sebelum bergabung dengan PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen di April 2010 adalah Fund Administration Services di Deutsche Bank AG dan Manager of Mutual Funds Sales at Schroder Investment Management Indonesia.Yulius menyelesaikan pendidikan sarjana ekonomi akuntansi di Universitas Tarumanagara. Beliau memiliki Izin Wakil Manajer Investasi No: KEP-58/PM/WMI/2006 dari BAPEPAM dan LK.
b.
Tim Pengelola Investasi Tim pengelola investasi BATAVIA USD BALANCED ASIA terdiri dari: Suryanto Bergabung dengan PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen pada tahun 2010 sebagai Head of Investment, dan memiliki pengalaman kerja di Pasar Modal sejak tahun 1998. Sebelumnya bekerja di PT First State Investments Indonesia sebagai Manajer Investasi Senior selama enam tahun dan PT Bahana TCW Investment Management sebagai Riset Analis selama dua tahun. Beliau memulai karirnya di Sanwa Bank New York pada tahun 1996. Meraih gelar MBA di bidang Keuangan dari Northeastern University pada tahun 2003 dan BSc dalam Manufacturing Engineering dari Boston University pada tahun 1996. Memiliki Izin Wakil Manajer Investasi No: KEP-60/PM/IP/WMI/1999. Angky Hendra Mendapatkan gelar sarjana ekonomi dari Universitas Tarumanagara. Dan telah bekerja di bidang keuangan dan pasar modal sejak tahun 1998 serta telah menduduki beberapa posisi antara lain Customer Relations dan Research Analyst di PT Ramayana Artha Perkasa. Angky juga telah memiliki izin Wakil Manajer Investasi No. KEP-125/PM/WMI/2005. Rinaldi Lukita Handaya Mendapatkan gelar Bachelor of Business with Distinction dari University of Technology Sydney. Memiliki pengalaman di bidang keuangan dan pasar modal sejak tahun 2006. Dan telah memiliki izin Wakil Manajer Investasi dari BAPEPAM dan LK Nomor: KEP- 45/BL/WMI/2008 dan memperoleh gelar FRM dan CFA pada tahun 2011. 6
Indra Suruadji Indra Suruadji Mendapatkan gelar Sarjana Ekonomi dari Universitas Atmajaya jurusan Akuntansi dan gelar Magister Manajemen bidang keuangan dari Prasetya Mulya Business School. Memiliki pengalaman kerja sejak tahun 2006 di bidang pasar modal. Dan telah memiliki izin Wakil Manajer Investasi dari Bapepam No. KEP42/BL/WMI/2008 dan memperoleh gelar CFA sejak 2011. Yosa Gumelar Yosa mendapatkan gelar Sarjana Ekonomi jurusan Akuntansi dari Universitas Persada Indonesia YAI, Jakarta dan memiliki pengalaman kerja sejak tahun 2004 di bidang pasar modal. Yosa memiliki izin WMI dari Bapepam – LK dengan nomor : Kep25/BL/WMI/2011 tanggal 14 Maret 2011. Thomas Christianto Kaloko Thomas bergabung di BATAVIA pada tahun 2012. Sebelum bergabung dengan BATAVIA, Thomas bekerja pada Deutsche Bank AG Jakarta sebagai Fund Accounting Supervisor. Thomas mendapatkan gelar Sarjana Ekonomi jurusan Akuntansi dari Universitas Indonesia, Depok dan memiliki izin WMI dari Bapepam – LK dengan nomor : Kep-65/BL/WMI/2012 tanggal 27 Maret 2012. Erisa Habsjah Erisa telah berpengalaman dalam bidang riset dan pengelolaan portofolio sejak tahun 2006. Sebelum bergabung dengan BATAVIA pada bulan Januari 2013, Erisa adalah Equity Research Analyst/Fund Manager pada PT BNP PARIBAS INVESTMENT PARTNERS, Jakarta. Erisa lulus dari The Claremont Graduate University, Claremont, CA, dalam bidang Finance dan mendapatkan gelar Masters of Business Administration. Erisa memiliki izin WMI dari Bapepam – LK dengan nomor : Kep58/BL/WMI/2010 tanggal 27 Desember 2010.
7
BAB III MANAJER INVESTASI 3.1.
KETERANGAN SINGKAT MENGENAI MANAJER INVESTASI PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen berkedudukan di Jakarta, pada awalnya didirikan dengan nama PT Bira Aset Manajemen pada tahun 1996 berdasarkan Akta No. 133 tanggal 23 Januari 1996 yang dibuat di hadapan Djedjem Widjaja, S.H., Notaris di Jakarta yang telah mendapat pengesahan dari Menteri Kehakiman Republik Indonesia sesuai dengan keputusannya No. C2-1942.HT.01.01.TH1996 tanggal 12 Pebruari 1996, serta setelah mengalami beberapa perubahan, diantaranya perubahan seluruh ketentuan anggaran dasar untuk disesuaikan dengan Undang-Undang No. 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas yang dituangkan dalam Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen No. 37 tanggal 12 Maret 2008, dibuat di hadapan Sugito Tedjamulja, S.H., Notaris di Jakarta, perubahan mana telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia di bawah No. AHU-39971.AH.01.02.Tahun 2008 tanggal 10 Juli 2008, dan perubahan terakhir sebagaimana dituangkan dalam Akta Pernyataan Keputusan Pemegang Saham PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen No. 45 tanggal 28 Desember 2012, dibuat di hadapan Lady Ita Larosa Boru Simanihuruk, S.H., M.Kn., Notaris di Kabupaten Tangerang, perubahan mana telah diterima dan dicatat dalam Database Sisminbakum Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia pada No. AHU-AH.01.1003421 tanggal 06 Februari 2013. Manajer Investasi telah diambil alih oleh PT Batavia Prosperindo Internasional sesuai dengan Akta No. 141 tanggal 20 Desember 2000 yang dibuat di hadapan Dr. Irawan Soerodjo, S.H., M.Si., Notaris di Jakarta. Sesuai Akta No. 51 tanggal 26 Januari 2001 yang dibuat di hadapan Dr. Irawan Soerodjo, S.H., M.Si, Notaris di Jakarta, yang telah mendapat pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia No. C-1329 HT.01.04-TH 2001 tanggal 21 Pebruari 2001 dan telah didaftarkan dalam Daftar Perusahaan di Kantor Pendaftaran Perusahaan Kodya Jakarta Selatan di bawah No. 676/RUB.09.03/VIII/2001 tanggal 20 Agustus 2001 serta telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 76, tanggal 21 September 2004, Tambahan No. 9350, nama Manajer Investasi berubah menjadi PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen. PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen memperoleh izin usaha dari BAPEPAM dan LK sebagai Manajer Investasi berdasarkan Surat Keputusan Ketua BAPEPAM nomor KEP03/PM/MI/1996 tanggal 14 Juni 1996. Direksi dan Dewan Komisaris Susunan Direksi dan Dewan Komisaris PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen yang bertindak sebagai Manajer Investasi BATAVIA USD BALANCED ASIA ini tercantum dalam Akta Pernyataan Keputusan Pemegang Saham PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen nomor 45 tanggal 28 Desember 2012, yang dibuat di hadapan Lady Ita Larosa Boru Simanihuruk, S.H., M.Kn., Notaris di Kabupaten Tangerang, perubahan mana telah diterima dan dicatat dalam Database Sisminbakum Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia pada No. AHU-AH.01.10-03422 tanggal 06 Februari 2013, yaitu sebagai berikut: Dewan Komisaris Irena Istary Iskandar Rudy Johansen
Jabatan Komisaris Komisaris
Direksi Lilis Setiadi Yulius Manto Suryanto
Jabatan Direktur Utama Direktur Direktur
8
3.2.
PENGALAMAN MANAJER INVESTASI PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen memiliki dana kelolaan seluruh Reksa Dana per posisi tanggal 31 Desember 2012 sebesar Rp13,19 Triliun dan mengelola 61 Reksa Dana lainnya yaitu: 1
Batavia Dana Dinamis
2
Batavia Prima Ekspektasi
3
Batavia USD Balanced Asia
4
Batavia Prima Campuran
5
Si Dana Obligasi Maxima
6
Batavia Dana Obligasi Ultima
7
Batavia Prima Obligasi
8
Batavia Dana Kas Maxima
9
Batavia Dana Obligasi Plus
10
Batavia Proteksi Sriwijaya
11
Batavia Proteksi Pajajaran
12
Si Dana Proteksi Batavia Div. IX
13
Si Dana Batavia Proteksi Parahyangan
14
Batavia Proteksi Utama 2
15
Batavia Proteksi Utama 3
16
Batavia Proteksi Prima 2
17
Batavia Proteksi Prima 3
18
Batavia Proteksi Utama 8
19
Batavia Proteksi Utama 9
20
Batavia Proteksi Prima 5
21
Batavia Proteksi Prima 6
22
Batavia Proteksi Prima 7
23
Batavia Proteksi Prima 8
24
Batavia Proteksi Prima 9
25
Batavia Proteksi Prima 10
26
Batavia Proteksi Prima 11
27
Batavia Proteksi Prima 12
28
Batavia Proteksi Prima 15
29
Batavia Proteksi Prima 16
30
Batavia Proteksi Prima 17
31
Batavia Proteksi Prima 18
32
Batavia Proteksi Prima 19
33
Batavia Proteksi Prima 20
34
Batavia Proteksi Optimal 2
35
Batavia Proteksi Optimal 3
36
Batavia Proteksi Optimal 5
37
Batavia Proteksi Optimal 6
38
Batavia Proteksi Optimal 7
39
Batavia Proteksi Optimal 8
40
Batavia Proteksi Optimal 9
41
Batavia Proteksi Optimal 10
42
Batavia Proteksi Optimal 11 9
43
Batavia Proteksi Optimal 12
44
Batavia Proteksi Optimal 15
45
Batavia Proteksi Optimal 16
46
Batavia Proteksi Optimal 17
47
Batavia Proteksi Optimal 18
48
Batavia Proteksi Maxima
49
Batavia Dana Saham
50
Batavia Dana Saham Optimal
51
Batavia Dana Saham Syariah
52
Batavia Dana Saham Agro
53
Si Dana Batavia Terbatas I
54
Si Dana Batavia Terbatas II
55
Si Dana Batavia Terbatas IV
56
Si Dana Batavia Terbatas V
57
Si Dana Batavia Terbatas VI
58
Si Dana Batavia Terbatas VII
59
Si Dana Batavia Terbatas Optimal
60
Si Dana Batavia Terbatas Maxima
61
Batavia Terbatas Ultima
Batavia Prosperindo Aset Manajemen adalah perusahaan Manajer Investasi yang hanya semata-mata mengelola dana nasabah, sehingga semua keahlian dan kemampuan pengelolaan investasi diarahkan untuk kepentingan nasabah. Dengan didukung oleh para staf yang berpengalaman dan ahli dibidangnya, serta didukung oleh jaringan sumber daya Group Batavia, PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen akan memberikan pelayanan yang berkualitas kepada para nasabahnya. 3.3.
PIHAK YANG TERAFILIASI DENGAN MANAJER INVESTASI Pihak/perusahaan yang terafiliasi dengan Manajer Investasi di pasar modal di Indonesia adalah PT Batavia Prosperindo Sekuritas (BPS).
10
BAB IV BANK KUSTODIAN 4.1.
Keterangan Singkat Mengenai Bank Kustodian The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited Cabang Jakarta (“HSBC”) telah beroperasi di Indonesia lebih dari 125 tahun yang merupakan bagian dari HSBC Group. HSBC merupakan salah satu institusi perbankan dan layanan keuangan internasional terkemuka yang memberi layanan perbankan pribadi, komersial, korporasi dan investasi serta asuransi di manca negara. HSBC Cabang Jakarta menyediakan jasa kustodi berdasarkan persetujuan dari Ketua Badan Pengawas Pasar Modal (BAPEPAM) sebagai Bank Kustodian melalui Surat Keputusan No. KEP-81/PM/1991 tertanggal 27 September 1991.
4.2.
Pengalaman Bank Kustodian HSBC Securities Services (HSS) menyediakan jasa secara terpadu untuk para pemodal dalam dan luar negeri melalui tiga komponen bisnis yaitu: Custody and Clearing, Corporate Trust and Loan Agency dan Fund Services. HSS adalah salah satu penyedia jasa sekuritas dan fund services terdepan di dunia. HSS berada pada posisi terbaik untuk memenuhi kebutuhan global, regional dan lokal anda dengan tim yang berada di Asia Pasifik, Timur Tengah, Eropa dan Amerika. Sampai dengan tanggal 31 December 2011, HSS menyimpan USD 5.2 (lima koma dua) triliun untuk aset nasabah Kustodi dan USD 2.4 (dua koma empat) triliun untuk aset nasabah Fund Services. HSBC Cabang Jakarta telah beroperasi sebagai Bank Kustodian sejak tahun 1989 dengan memberikan layanan terbaik bagi nasabahnya dan sampai saat ini merupakan salah satu Bank Kustodian terbesar di Indonesia. Lebih dari 30 % (tiga puluh per seratus) surat berharga yang dimiliki oleh pemodal asing yang tercatat di Sentral Depository disimpan di HSBC Cabang Jakarta. Didukung oleh 80 (delapan puluh) staff yang berdedikasi tinggi, standar pelayanan yang prima dan penggunaan sistem yang canggih, HSBC Cabang Jakarta dinobatkan sebagai Bank Kustodian terbaik dengan diperolehnya rating tertinggi dan mendapat peringkat Top Rated dalam kurun waktu 16 (enam belas) tahun sejak 1994 berdasarkan survey yang dilaksanakan oleh Global Custodian's Emerging Markets Review. HSBC Cabang Jakarta juga mendapat predikat sebagai Bank Kustodian terbaik dari The Asset Asian Award (Asia) pada tahun 1999-2009. Selain itu, HSBC Cabang Jakarta juga mendapat peringkat teratas dalam survey yang diadakan oleh majalah Global Investor pada tahun 2006-2009.
4.3.
Pihak Yang Terafiliasi Dengan Bank Kustodian Pihak/perusahaan yang terafiliasi dengan Bank Kustodian di pasar modal atau yang bergerak di bidang jasa keuangan di Indonesia adalah PT HSBC Securities Indonesia dan PT Bank Ekonomi Rahardja Tbk.
11
BAB V TUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI 5.1.
TUJUAN INVESTASI BATAVIA USD BALANCED ASIA bertujuan mendapatkan tingkat pertumbuhan yang optimal dalam jangka menengah dan/atau panjang melalui penempatan dana pada Efek bersifat utang dan/atau instrument pasar uang dan/atau kas dan Efek ekuitas yang terdaftar di Indonesia dan/atau Asia
5.2.
KEBIJAKAN INVESTASI BATAVIA USD BALANCED ASIA akan menginvestasikan dananya dengan komposisi investasi sebagai berikut: Minimum 1% (satu persen) dan maksimum 30% (tiga puluh persen) pada Efek ekuitas dan minimum 5% (lima persen) serta maksimum 79% (tujuh puluh sembilan persen) pada Efek bersifat utang dan/atau minimum 5% (lima persen) dan maksimum 79% (tujuh puluh sembilan persen) pada instrumen pasar uang yang memilki jatuh tempo kurang dari satu tahun meliputi Efek bersifat utang yang jatuh temponya kurang dari satu tahun, sertifikat Bank Indonesia, surat berharga pasar uang, surat pengakuan hutang,sertifikat deposito, dan/atau kas. Kebijakan investasi sebagaimana disebutkan di atas wajib telah dipenuhi oleh Manajer Investasi selambat-lambatnya 120 (seratus dua puluh ) hari sejak tanggal diperolehnya pernyataan efektif atas BATAVIA USD BALANCED ASIA dari OJK.
5.3.
PEMBATASAN INVESTASI a.
Batasan Investasi Sesuai dengan Peraturan BAPEPAM dan LK nomor IV.B.1, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK nomor KEP-552/BL/2010 tanggal 30 (tiga puluh) Desember 2010 (dua ribu sepuluh) tentang Pedoman Pengelolaan Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif, BATAVIA USD BALANCED ASIA hanya dapat melakukan penjualan dan pembelian atas:
(a) (b)
(c) (d)
(e)
b.
Efek yang telah dijual dalam Penawaran Umum dan/atau diperdagangkan di Bursa Efek baik di dalam maupun di luar negeri; Efek bersifat utang seperti surat berharga komersial (commercial paper) yang sudah mendapat peringkat dari perusahaan pemeringkat Efek, Surat Utang Negara, dan/atau Efek bersifat utang yang diterbitkan oleh lembaga internasional dimana Pemerintah Indonesia menjadi salah satu anggotanya; Efek Beragun Aset yang ditawarkan melalui Penawaran Umum dan sudah mendapat peringkat dari perusahaan pemeringkat Efek; instrumen pasar uang dalam negeri yang mempunyai jatuh tempo kurang dari 1 (satu) tahun, meliputi Sertifikat Bank Indonesia, Surat Berharga Pasar Uang, Surat Pengakuan Hutang, dan Sertifikat Deposito, baik dalam rupiah maupun dalam mata uang asing; dan/atau Surat berharga komersial dalam negeri yang jatuh temponya di bawah 3 (tiga) tahun dan telah diperingkat oleh perusahaan pemeringkat Efek. Tindakan yang dilarang Manajer Investasi dilarang melakukan tindakan yang dapat menyebabkan Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif: a. memiliki Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri yang informasinya tidak dapat diakses dari Indonesia melalui media massa atau fasilitas internet; 12
b. memiliki Efek yang diterbitkan oleh satu perusahaan berbadan hukum Indonesia atau berbadan hukum asing yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri lebih dari 5% (lima per seratus) dari modal disetor perusahaan dimaksud atau lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana pada setiap saat; c. memiliki Efek Bersifat Ekuitas yang diterbitkan oleh perusahaan yang telah mencatatkan Efeknya pada Bursa Efek di Indonesia lebih dari 5% (lima per seratus) dari modal disetor perusahaan dimaksud; d. memiliki Efek yang diterbitkan oleh satu Pihak lebih dari 10% (sepuluh perseratus) dari Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana pada setiap saat. Efek dimaksud termasuk surat berharga yang diterbitkan oleh bank. Larangan dimaksud tidak berlaku bagi: 1) Sertifikat Bank Indonesia; 2) Efek yang diterbitkan oleh Pemerintah Republik Indonesia; dan/atau 3) Efek yang diterbitkan oleh lembaga keuangan internasional dimana Pemerintah Republik Indonesia menjadi salah satu anggotanya; e. melakukan transaksi lindung nilai atas pembelian Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri lebih besar dari nilai Efek yangdibeli; f. memiliki Efek Beragun Aset lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana, dengan ketentuan bahwa masing-masing Efek Beragun Aset tidak lebih dari 5% (lima per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana; g. memiliki Efek yang tidak ditawarkan melalui Penawaran Umum dan/atau tidak dicatatkan pada Bursa Efek di Indonesia, kecuali: 1) Efek yang sudah mendapat peringkat dari Perusahaan Pemeringkat Efek; 2) Efek pasar uang, yaitu Efek bersifat utang dengan jatuh tempo kurang dari 1 (satu) tahun; dan 3) Efek yang diterbitkan oleh Pemerintah Indonesia dan/atau lembaga keuangan internasional dimana Pemerintah Republik Indonesia menjadi salah satu anggotanya; h. memiliki Portofolio Efek berupa Efek yang diterbitkan oleh pihak yang terafiliasi dengan Manajer Investasi lebih dari 20% (dua puluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana, kecuali hubungan Afiliasi yang terjadi karena kepemilikan atau penyertaan modal pemerintah; i. memiliki Efek yang diterbitkan oleh pemegang Unit Penyertaan dan/atau Pihak terafiliasi dari pemegang Unit Penyertaan berdasarkan komitmen yang telah disepakati oleh Manajer Investasi dengan pemegang Unit Penyertaan dan/atau pihak terafiliasi dari pemegang Unit Penyertaan; j. terlibat dalam kegiatan selain dari investasi, investasi kembali, atau perdagangan Efek; k. terlibat dalam penjualan Efek yang belum dimiliki (short sale); l. terlibat dalam Transaksi Marjin; m. melakukan penerbitan obligasi atau sekuritas kredit; n. terlibat dalam berbagai bentuk pinjaman, kecuali pinjaman jangka pendek yang berkaitan dengan penyelesaian transaksi dan pinjaman tersebut tidak lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari nilai portofolio Reksa Dana pada 13
saat pembelian; o. membeli Efek yang sedang ditawarkan dalam Penawaran Umum, jika: 1) Penjamin Emisi Efek dari Penawaran Umum tersebut merupakan satu kesatuan badan hukum dengan Manajer Investasi; atau 2) Penjamin Emisi Efek dari Penawaran Umum dimaksud merupakan Pihak terafiliasi dari Manajer Investasi, kecuali hubungan Afiliasi tersebut terjadi karena kepemilikan atau penyertaan modal Pemerintah; p. terlibat dalam transaksi bersama atau kontrak bagi hasil dengan Manajer Investasi atau Afiliasinya; dan q. membeli Efek Beragun Aset yang sedang ditawarkan dalam Penawaran Umum, jika: 1) Kontrak Investasi Kolektif Efek Beragun Aset tersebut dan Kontrak Investasi Kolektif Reksa Dana dikelola oleh Manajer Investasi yang sama; 2) Penawaran Umum tersebut dilakukan oleh Pihak terafiliasi dari Manajer Investasi, kecuali hubungan Afiliasi tersebut terjadi karena kepemilikan atau penyertaan modal Pemerintah; dan/atau 3) Manajer Investasi Reksa Dana terafiliasi dengan Kreditur Awal Efek Beragun Aset, kecuali hubungan Afiliasi tersebut terjadi karena kepemilikan atau penyertaan modal Pemerintah. Pembatasan investasi tersebut di atas didasarkan pada peraturan yang berlaku saat prospektus ini diterbitkan, yang mana dapat berubah sewaktu-waktu sesuai dengan kebijakan yang ditetapkan oleh Pemerintah di bidang Pasar Modal termasuk Surat Persetujuan dan kebijakan yang akan dikeluarkan oleh BAPEPAM DAN LK berkaitan dengan pengelolaan Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif. Dalam hal Manajer Investasi bermaksud membeli Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri, pelaksanaan Pembelian Efek tersebut baru dapat dilaksanakan setelah tercapainya kesepakatan antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian mengenai tata cara Pembelian, penjualan, penyimpanan, pencatatan dan hal-hal lain sehubungan dengan Pembelian Efek tersebut. 5.4.
KEBIJAKAN PEMBAGIAN HASIL INVESTASI Hasil Investasi yang diperoleh oleh BATAVIA USD BALANCED ASIA akan diinvestasikan kembali dalam BATAVIA USD BALANCED ASIA sehingga selanjutnya akan meningkatkan Nilai Aktiva Bersihnya, atau Manajer Investasi dapat membagikan sebagian/seluruhnya secara pro-rata kepada Pemegang Unit Penyertaan dan sisanya dibukukan ke dalam BATAVIA USD BALANCED ASIA sehingga selanjutnya akan meningkatkan Nilai Aktiva Bersihnya. Manajer Investasi dapat membagikan hasil investasi secara tunai dengan cara pemindahbukuan atau transfer dana dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke rekening atas nama Pemegang Unit Penyertaan atau dalam bentuk Unit Penyertaan sehingga mengurangi Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA. Dalam hal Manajer Investasi membagi hasil investasi maka Pemegang Unit Penyertaan tidak dikenakan biaya. Manajer Investasi berwenang menentukan cara pembagian hasil investasi dan besarnya jumlah hasil investasi yang akan dibagikan maupun waktu pembagian hasil investasi tersebut. Cara pembagian hasil investasi akan diterapkan secara konsisten.
14
BAB VI METODE PENGHITUNGAN NILAI PASAR WAJAR DARI EFEK DALAM PORTOFOLIO BATAVIA USD BALANCED ASIA Metode penghitungan Nilai Pasar Wajar Efek dalam portofolio BATAVIA USD BALANCED ASIA yang digunakan oleh Manajer Investasi adalah sesuai dengan Peraturan Bapepam dan LK nomor IV.C.2 tentang Nilai Pasar Wajar Dari Efek Dalam Portofolio Reksa Dana, Lampiran Keputusan Ketua Bapepam dan LK nomor Kep-367/BL/2012 tanggal 9 Juli 2012, yang memuat antara lain ketentuan sebagai berikut: 1.
Nilai Pasar Wajar dari Efek dalam portofolio Reksa Dana wajib dihitung dan disampaikan oleh Manajer Investasi kepada Bank Kustodian paling lambat pukul 17.00 WIB setiap hari bursa, dengan ketentuan sebagai berikut: a. Penghitungan Nilai Pasar Wajar dari Efek yang aktif diperdagangkan di Bursa Efek menggunakan informasi harga perdagangan terakhir atas Efek tersebut di Bursa Efek ; b.
Penghitungan Nilai Pasar Wajar dari: 1) Efek yang diperdagangkan di luar Bursa Efek (over the counter); 2) Efek yang tidak aktif diperdagangkan di Bursa Efek; 3) Efek yang diperdagangkan dalam denominasi mata uang asing; 4) Instrumen pasar uang dalam negeri, sebagaimana dimaksud dalam Peraturan Nomor IV.B.1 tentang Pedoman Pengelolaan Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif; 5) Efek lain yang transaksinya wajib dilaporkan kepada Penerima Laporan Transaksi Efek sebagaimana dimaksud dalam Peraturan Nomor X.M.3 tentang Penerima Laporan Transaksi Efek; 6) Efek lain yang berdasarkan Keputusan Bapepam dan LK dapat menjadi Portofolio Efek Reksa Dana; dan/atau 7) Efek dari perusahaan yang dinyatakan pailit atau kemungkinan besar akan pailit, atau gagal membayar pokok utang atau bunga dari Efek tersebut, Menggunakan harga pasar wajar yang ditetapkan oleh Lembaga Penilaian Harga Efek (“LPHE”) sebagai harga acuan bagi Manajer Investasi.
c.
Dalam hal harga perdagangan terakhir Efek di Bursa Efek tidak mencerminkan Nilai Pasar Wajar pada saat itu, penghitungan Nilai Pasar Wajar dari Efek tersebut menggunakan harga pasar wajar yang ditetapkan oleh LPHE sebagai harga acuan bagi Manajer Investasi.
d.
Dalam hal LPHE tidak mengeluarkan harga pasar wajar terhadap Efek sebagaimana dimaksud dalam angka 1 huruf b butir 1) sampai dengan butir 6), dan angka 1 huruf c Peraturan ini, Manajer Investasi wajib menentukan Nilai Pasar Wajar dari Efek dengan itikad baik dan penuh tanggung jawab berdasarkan metode yang menggunakan asas konservatif dan diterapkan secara konsisten, dengan mempertimbangkan antara lain: 1) 2) 3)
e.
Harga perdagangan sebelumnya; Harga perbandingan Efek sejenis;dan/atau Kondisi fundamental dari penerbit Efek.
Dalam hal LPHE tidak mengeluarkan harga pasar wajar terhadap Efek dari perusahaan yang dinyatakan pailit atau kemungkinan besar akan pailit, atau gagal membayar pokok utang atau bunga dari Efek tersebut, sebagaimana dimaksud pada angka 1 huruf b butir 7), Manajer Investasi wajib menghitung Nilai Pasar Wajar dari Efek dengan itikad baik dan penuh tanggung jawab berdasarkan metode yang menggunakan asas konservatif dan diterapkan secara konsisten dengan mempertimbangkan: 1) 2) 3)
Harga perdagangan terakhir Efek tersebut; Kecenderungan harga efek tersebut; Tingkat bunga umum sejak perdagangan terakhir (jika berupa Efek Bersifat Utang); 15
4) 5) 6) 7) f.
Informasi material yang diumumkan mengenai Efek tersebut sejak perdagangan terakhir; Perkiraan rasio pendapatan harga (price earning ratio), dibandingkan dengan rasio pendapatan harga untuk Efek sejenis (jika berupa saham); Tingkat bunga pasar dari Efek sejenis pada saat tahun berjalan dengan peringkat kredit sejenis (jika berupa Efek Bersifat Utang);dan Harga pasar terakhir dari Efek yang mendasari (jika berupa derivatif atas Efek).
Dalam hal Manajer Investasi menganggap bahwa harga pasar wajar yang ditetapkan LPHE tidak mencerminkan Nilai Pasar Wajar dari Efek dalam portofolio Reksa Dana yang wajib dibubarkan karena: 1) 2)
diperintahkan oleh OJK sesuai peraturan perundang-undangan di bidang Pasar Modal;dan/atau total Nilai Aktiva Bersih kurang dari Rp25.000.000.000,00 (dua puluh lima miliar rupiah) selama 90 (sembilan puluh ) hari bursa secara berturut-turut,
Manajer Investasi dapat menghitung sendiri Nilai Pasar Wajar dari Efek tersebut dengan itikad baik dan penuh tanggung jawab berdasarkan metode yang menggunakan asas konservatif dan diterapkan secara konsisten. g.
Nilai Pasar Wajar dari Efek dalam portofolio Reksa Dana yang diperdagangkan dalam denominasi mata uang yang berbeda dengan denominasi mata uang Reksa Dana tersebut, wajib dihitung dengan menggunakan kurs tengah Bank Indonesia.
2.
Penghitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana, wajib menggunakan Nilai Pasar Wajar dari Efek yang ditentukan oleh Manajer Investasi.
3.
Dalam penghitungan Nilai Pasar Wajar Surat Berharga Negara yang menjadi Portofolio Efek Reksa Dana Terproteksi, Manajer Investasi dapat menggunakan metode harga perolehan yang diamortisasi, sepanjang Surat Berharga Negara dimaksud untuk dimiliki dan tidak akan dialihkan sampai dengan tanggal jatuh tempo (hold to maturity).
4.
Bagi Reksa Dana Terproteksi yang portofolionya terdiri dari Surat Berharga Negara yang dimiliki dan tidak akan dialihkan sampai dengan tanggal jatuh tempo, dan penghitungan Nilai Pasar Wajar-nya menggunakan metode harga perolehan yang diamortisasi, maka pembelian kembali atas Unit Penyertaan hanya dapat dilakukan pada tanggal pelunasan sesuai dengan Kontrak Investasi Kolektif dan Prospektus.
5.
Nilai aktiva bersih per saham atau Unit Penyertaan dihitung berdasarkan Nilai Aktiva Bersih pada akhir hari bursa yang bersangkutan, setelah penyelesaian pembukuan Reksa Dana dilaksanakan, tetapi tanpa memperhitungkan peningkatan atau penurunan kekayaan Reksa Dana karena permohonan pembelian dan/atau pelunasan yang diterima oleh Bank Kustodian pada hari yang sama.
16
BAB VII PERPAJAKAN Berdasarkan peraturan perpajakan yang berlaku, penerapan Pajak Penghasilan (PPh) atas pendapatan Reksa Dana yang berbentuk Kontrak Investasi Kolektif, adalah sebagai berikut: No. Uraian Penghasilan Reksa Dana yang berasal dari: a. Pembagian uang tunai (dividen)
Perlakuan PPh
Dasar Hukum
PPh tarif umum
Pasal 4 (1) UU PPh
b. Bunga Obligasi
PPh Final*
Pasal 4 (2) dan 4 (3) huruf i UU PPh jo. Pasal 2(1) dan Pasal 3 huruf d PP No.16 th 2009
c. Capital gain/diskonto obligasi
PPh Final*
Pasal 4 (2) dan 4 (3) huruf j UU PPh jo. Pasal 2(1) dan Pasal 3 huruf d PP No.16 th 2009
d. Bunga Deposito dan diskonto Sertifikat Bank Indonesia
PPh Final 20%
Pasal 4 (2) UU PPh jo. Pasal 2 PP 131 th 2000 jo. Pasal 3 Keputusan Menteri Keuangan R.I No. 51/KMK.04/2001
e. Capital Gain Saham di Bursa
PPh Final 0,1%
Pasal 4 (2) UU PPh jo. PP 41 th 1994 jo. Pasal 1 PP 14 tahun 1997
f. Commercial Paper dan surat utang lainnya
PPh tarif umum
Pasal 4 (1) UU PPh
B.
Bagian Laba yang diterima oleh Pemegang Unit Penyertaan Kontrak Investasi Kolektif
Bukan Objek PPh
Pasal 4 (3) huruf i UU PPh
*)
Berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 16 Tahun 2009 dan peraturan pelaksananya, bunga dan/atau diskonto dari obligasi yang diterima dan/atau diperoleh Wajib Pajak reksadana yang terdaftar pada OJK dikenakan pemotongan pajak sebesar 0% (nol persen) untuk tahun 2009 sampai dengan tahun 2010, 5% (lima persen) untuk tahun 2011 sampai dengan tahun 2013 dan 15% (lima belas persen) untuk tahun 2014 dan seterusnya.
A.
Adalah penting bagi Pemodal dan Institusi/Perusahaan Asing untuk meyakinkan kondisi perpajakan yang dihadapinya dengan berkonsultasi pada Penasehat Pajak sebelum melakukan investasi pada BATAVIA USD BALANCED ASIA. Informasi perpajakan tersebut di atas dibuat oleh Manajer Investasi berdasarkan pengetahuan dan pengertian dari Manajer Investasi atas peraturan perpajakan yang ada sampai dengan Prospektus ini dibuat. Apabila di kemudian hari terdapat perbedaan interpretasi atas Peraturan Perpajakan yang berlaku maka Manajer Investasi akan menyesuaikan informasi perpajakan di atas. Dalam hal terdapat pajak yang harus dibayar oleh pemodal sesuai dengan peraturan perundangundangan di bidang perpajakan yang berlaku, pemberitahuan kepada pemodal tentang pajak yang harus dibayar tersebut akan dilakukan dengan mengirimkan surat tercatat kepada pemodal segera setelah Manajer Investasi mengetahui adanya pajak yang harus dibayar oleh pemodal.
17
BAB VIII RISIKO INVESTASI Semua investasi, termasuk investasi dalam Reksa Dana, memiliki risiko. Risiko yang melekat pada BATAVIA USD BALANCED ASIA meliputi: (1) Risiko Perubahan Kondisi Ekonomi dan Politik
Perubahan kondisi ekonomi di luar negeri sangat mempengaruhi kondisi ekonomi di Indonesia karena Indonesia menganut sistem perekonomian terbuka. Demikian pula perubahan kondisi ekonomi dan politik di Indonesia sangat mempengaruhi kinerja perusahaan-perusahaan baik yang tercatat pada bursa efek maupun perusahaan yang menerbitkan instrumen pasar uang atau Efek bersifat utang, yang pada akhirnya dapat mempengaruhi nilai saham, instrumen pasar uang maupun Efek bersifat utang yang diterbitkan perusahaan-perusahaan tersebut. (2) Risiko Berkurangnya Nilai Unit Penyertaan
Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA dapat menurun disebabkan oleh perubahan harga dari Efek dalam portofolio BATAVIA USD BALANCED ASIA (3) Risiko Nilai Tukar
Risiko nilai tukar mungkin timbul karena berubahnya nilai tukar mata uang asing atau mata uang Rupiah terhadap mata uang dolar Amerika Serikat yang merupakan denominasi mata uang dari BATAVIA USD BALANCED ASIA. Perubahan nilai tukar tersebut dapat menyebabkan nilai investasi menurun dan dapat mempengaruhi hasil investasi BATAVIA USD BALANCED ASIA. (4) Risiko Likuiditas
Penjualan kembali (pelunasan) tergantung kepada likuiditas dari portofolio atau kemampuan dari Manajer Investasi untuk membeli kembali (melunasi) dengan menyediakan uang tunai. Apabila seluruh atau sebagian besar Pemegang Unit Penyertaan secara serentak melakukan Penjualan Kembali kepada Manajer Investasi, maka hal ini dapat menyebabkan Manajer Investasi tidak mampu menyediakan uang tunai seketika untuk melunasi penjualan kembali Unit Penyertaan tersebut. Dalam hal terjadi keadaan force majeure, yang berada di luar kontrol Manajer Investasi, yang menyebabkan sebagian besar atau seluruh harga Efek yang tercatat di Bursa Efek turun secara drastis dan mendadak (crash) atau terjadinya kegagalan pada sistem perdagangan dan penyelesaian transaksi, atau ditutupnya Bursa Efek maka keadaan tersebut akan mengakibatkan portofolio investasi dari BATAVIA USD BALANCED ASIA terkoreksi secara material dan Penjualan Kembali dapat dihentikan untuk sementara sesuai dengan ketentuan dalam Kontrak Investasi Kolektif BATAVIA USD BALANCED ASIA dan Peraturan Bapepam dan LK. (5) Risiko Wanprestasi
Risiko yang terjadi bila pihak-pihak yang terkait dengan BATAVIA USD BALANCED ASIA, seperti penerbit obligasi, pialang, bank kustodian, PT KPEI, bank tempat BATAVIA USD BALANCED ASIA melakukan penempatan dana atau pihak-pihak terkait lainnya yang berhubungan dengan BATAVIA USD BALANCED ASIA mengalami wanprestasi sehingga dapat mempengaruhi Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA. (6) Risiko Pasar
Nilai Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dapat berfluktuasi sejalan dengan berubahnya kondisi pasar pada tingkat bunga, ekuitas dan kredit. Penurunan Nilai Aktiva Bersih dari BATAVIA USD BALANCED ASIA dapat disebabkan oleh hal-hal sebagai berikut: -
-
Perubahan tingkat suku bunga pasar yang dapat mengakibatkan fluktuasi tingkat pengembalian pada Efek utang; Perubahan harga dari Efek bersifat ekuitas dan Efek lainnya yang dapat mengakibatkan fluktuasi tingkat pengembalian pada Efek tersebut; Setiap penurunan peringkat dari penerbit obligasi; 18
-
Force Majeure yaitu suatu kondisi diluar kekuasaan manajer investasi, seperti perang dan bencana alam.
(7) Risiko Perubahan Hukum dan Peraturan Perundang-Undangan
Perubahan hukum dan peraturan perundang-undangan yang berlaku atau atau perubahan atau perbedaan interpretasi peraturan perundang-undangan yang material terutama di bidang perpajakan atau peraturan khususnya di bidang pasar uang dan pasar modal dapat mempengaruhi tingkat pengembalian dan hasil investasi yang akan diterima oleh BATAVIA USD BALANCED ASIA dan penghasilan yang mungkin diperoleh Pemegang Unit Penyertaan. (8) Risiko Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana
Pemegang Unit Penyertaan menghadapi risiko pembubaran dan likuidasi BATAVIA USD BALANCED ASIA apabila BATAVIA USD BALANCED ASIA memenuhi salah satu kondisi yang tercantum dalam Peraturan Bapepam dan LK No. IV.B.1 angka 37 serta Kontrak Investasi Kolektif BATAVIA USD BALANCED ASIA dimana Manajer Investasi wajib membubarkan dan melikuidasi BATAVIA USD BALANCED ASIA apabila salah satu kondisi dalam peraturan dan Kontrak Investasi Kolektif BATAVIA USD BALANCED ASIA tersebut terpenuhi.
19
BAB IX IMBALAN JASA DAN ALOKASI BIAYA Dalam pengelolaan BATAVIA USD BALANCED ASIA terdapat biaya-biaya yang harus dikeluarkan oleh BATAVIA USD BALANCED ASIA, Manajer Investasi maupun Pemegang Unit Penyertaan. Perincian biaya-biaya dan alokasinya adalah sebagai berikut: 9.1.
9.2.
BIAYA YANG MENJADI BEBAN BATAVIA USD BALANCED ASIA a.
Imbalan jasa Manajer Investasi.
b.
Imbalan jasa Bank Kustodian.
c.
Biaya transaksi Efek dan registrasi Efek.
d.
Biaya pencetakan dan distribusi pembaharuan Prospektus termasuk laporan keuangan setelah BATAVIA USD BALANCED ASIA dinyatakan Efektif oleh OJK.
e.
Biaya pencetakan dan distribusi Formulir Profil Pemodal, Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan , Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan dan Formulir Pengalihan Unit Penyertaan setelah BATAVIA USD BALANCED ASIA dinyatakan Efektif oleh OJK.
f.
Biaya pencetakan dan pengiriman Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan setelah BATAVIA USD BALANCED ASIA dinyatakan Efektif oleh OJK.
g.
Biaya pencetakan dan pengiriman laporan-laporan kepada Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA sebagaimana dimaksud dalam Peraturan BAPEPAM Nomor X.D.1. setelah BATAVIA USD BALANCED ASIA dinyatakan efektif oleh OJK.
h.
Biaya pemasangan berita/pemberitahuan di surat kabar mengenai rencana perubahan Kontrak Investasi Kolektif dan Prospektus BATAVIA USD BALANCED ASIA (jika ada) dan perubahan Kontrak Investasi Kolektif setelah BATAVIA USD BALANCED ASIA dinyatakan Efektif oleh OJK.
i.
Pembayaran pajak yang berkenaan dengan biaya-biaya tersebut diatas.
j.
Biaya-biaya atas jasa auditor yang memeriksa laporan keuangan tahunan setelah Pernyataan Pendaftaran Reksa Dana menjadi Efektif .
k.
Biaya-biaya lainnya yang berdasarkan pertimbangan Manajer Investasi digunakan untuk kepentingan BATAVIA USD BALANCED ASIA.
l.
Untuk keterangan lebih lanjut, lihat butir 9.5 tentang Alokasi Biaya.
BIAYA YANG MENJADI BEBAN MANAJER INVESTASI a.
Biaya persiapan pembentukan BATAVIA USD BALANCED ASIA termasuk biaya pembuatan Kontrak Investasi Kolektif dan Prospektus awal serta penerbitan dokumendokumen yang dibutuhkan, termasuk imbalan jasa Akuntan, Konsultan Hukum dan Notaris yang diperlukan sampai mendapat pernyataan Efektif dari OJK.
b.
Biaya administrasi BATAVIA USD BALANCED ASIA yaitu biaya telepon, faksimili, fotocopy dan transportasi.
c.
Biaya pemasaran termasuk biaya pencetakan brosur dan iklan, biaya pemasaran Unit Penyertaan, serta biaya percetakan dan distribusi prospektus yang pertama kali.
d.
Imbalan jasa Konsultan Hukum, Akuntan, Notaris dan beban lain kepada pihak ketiga yang berkenaan dengan pembubaran dan likuidasi BATAVIA USD BALANCED ASIA. 20
e.
9.3.
Biaya pengumuman di surat kabar mengenai penghimpunan dana kelolaan BATAVIA USD BALANCED ASIA telah mencapai nilai yang setara dengan Rp25.000.000.000,(dua puluh lima miliar Rupiah) paling lambat 30 (tiga puluh) Hari Bursa setelah Pernyataan Pendaftarannya telah menjadi efektif.
BIAYA YANG MENJADI BEBAN PEMEGANG UNIT PENYERTAAN a.
Semua biaya bank termasuk biaya pemindahbukuan atau transfer sehubungan dengan pembayaran pembelian Unit Penyertaan, hasil penjualan kembali Unit Penyertaan dan pengalihan Unit Penyertaan serta pengembalian sisa dana pembelian Unit Penyertaan yang ditolak dan pembayaran pelunasan Unit Penyertaan (jika ada).
b.
Biaya pembelian dari jumlah pembelian yang dilakukan dan dibukukan sebagai pendapatan BATAVIA USD BALANCED ASIA dan/atau Agen Penjual dan/atau Manajer Investasi yang diatur dalam perjanjian tersendiri.
c.
Biaya penjualan kembali dari jumlah penjualan kembali yang dilakukan, dan dibukukan sebagai pendapatan BATAVIA USD BALANCED ASIA dan/atau Agen Penjual dan/atau Manajer Investasi yang diatur dalam perjanjian tersendiri.
d.
Biaya pengalihan yang dikenakan pada saat Pemegang Unit Penyertaan mengalihkan investasinya antara Reksa Dana yang dikelola oleh Manajer Investasi dan dibukukan sebagai pendapatan BATAVIA USD BALANCED ASIA dan/atau Agen Penjual dan/atau Manajer Investasi yang diatur dalam perjanjian tersendiri.
e. 9.4.
Pajak yang berkenaan dengan Pemegang Unit Penyertaan (jika ada).
Biaya Konsultan Hukum, biaya Notaris dan atau biaya Akuntan setelah BATAVIA USD BALANCED ASIA menjadi efektif menjadi beban Manajer Investasi, Bank Kustodian dan atau BATAVIA USD BALANCED ASIA sesuai dengan pihak yang memperoleh manfaat atau yang melakukan kesalahan sehingga diperlukan jasa profesi tersebut.
21
9.5.
ALOKASI BIAYA JENIS
BATAVIA USD BALANCED ASIA
KETERANGAN
Dibebankan kepada Reksa Dana: a.
Imbalan Jasa Manajer Investasi;
maks. 2% p.a
Per tahun, dihitung secara harian dari Nilai Aktiva Bersih berdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) Hari Kalender per tahun dan dibayarkan setiap bulan.
b.
Imbalan jasa Bank Kustodian;
maks. 0,2% p.a
Per tahun, dihitung secara harian dari Nilai Aktiva Bersih berdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) Hari Kalender per tahun dan dibayarkan setiap bulan.
Dibebankan kepada Unit Penyertaan:
Pemegang
Dari jumlah dilakukan
pembelian
yang
a.
Biaya pembelian (subscription fee)
Min. 0,5% maks. 2%
b.
Biaya penjualan kembali (redemption fee)
maks. 2%
Dari jumlah penjualan kembali yang dilakukan
c.
Biaya pengalihan Unit Penyertaan (switching fee)
maks. 0.5%
Dari jumlah pengalihan yang dilakukan
d.
dan
Semua biaya Bank
Jika ada Pajak-pajak yang berkenaan dengan biaya Pemegang Unit Jika ada Penyertaan Imbalan jasa Manajer Investasi dan Bank Kustodian tersebut di atas belum termasuk PPN, yang merupakan biaya tambahan yang wajib dibayar oleh BATAVIA USD BALANCED ASIA. e.
22
BAB X HAK-HAK PEMEGANG UNIT PENYERTAAN Dengan tunduk pada syarat-syarat sesuai tertulis dalam Kontrak Investasi Kolektif, setiap Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA mempunyai hak-hak sebagai berikut : a.
Hak Untuk Memperoleh Pembagian Hasil Investasi Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk memperoleh pembagian hasil investasi sesuai dengan Kebijakan Pembagian Hasil Investasi.
b.
Hak Untuk Menjual Kembali Sebagian Atau Seluruh Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk menjual kembali sebagian atau seluruh Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi.
c.
Hak Mengalihkan Investasinya Antara Reksa Dana Yang Dikelola Oleh Manajer Investasi Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk mengalihkan investasinya antara Reksa Dana yang dikelola oleh Manajer Investasi, kecuali untuk Reksa Dana pasar uang dan Reksa Dana Terproteksi.
d.
Hak Untuk Mendapat Bukti Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yaitu Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan Setiap Pemegang Unit Penyertaan akan mendapatkan bukti penyertaan dalam BATAVIA USD BALANCED ASIA berupa Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan yang akan dikirimkan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelah (i) Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dan pembayaran diterima dengan baik oleh Bank Kustodian (in good fund and in complete application); (ii) Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik (in complete application) oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi; dan (iii) Formulir Pengalihan Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan lengkap dan diterima baik (in complete application) oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi;.
e.
Hak Untuk Memperoleh Informasi Mengenai Nilai Aktiva Bersih Harian per Unit Penyertaan dan Kinerja BATAVIA USD BALANCED ASIA Setiap Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk mendapatkan informasi mengenai Nilai Aktiva Bersih harian per Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang dipublikasikan di harian tertentu.
f.
Hak Untuk Memperoleh Laporan-Laporan Sebagaimana Dimaksud Dalam Peraturan BAPEPAM Nomor X.D.1. Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA berhak memperoleh laporanlaporan posisi akun sebagaimana diatur dalam peraturan BAPEPAM nomor X.D.1. antara lain: (a)
laporan bulanan selambat-lambatnya pada hari ke-12 (kedua belas) bulan berikutnya yang memuat sekurang-kurangnya informasi sebagai berikut: -
apabila pada bulan sebelumnya terdapat mutasi (pembelian dan/atau penjualan kembali dan/atau pengalihan) atas jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan, memuat sekurang-kurangnya 23
informasi sebagaimana dimaksud dalam Peraturan BAPEPAM Nomor X.D.1; atau -
(b)
g.
apabila pada bulan sebelumnya tidak terdapat mutasi (pembelian dan/atau penjualan kembali dan/atau pengalihan) atas jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan, memuat sekurang-kurangnya: (a) Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan pada akhir bulan, (b) jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan, (c) total nilai Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan, dan (d) informasi bahwa tidak terdapat mutasi (pembelian dan/atau penjualan kembali dan/atau pengalihan) atas Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan pada bulan sebelumnya;
laporan tahunan selambat-lambatnya hari ke-12 (kedua belas) bulan Januari yang menggambarkan posisi akun pada tanggal 31 Desember yang memuat sekurangkurangnya informasi sebagaimana dimaksud dalam Peraturan BAPEPAM Nomor X.D.1. Mekanisme pengiriman laporan-laporan tersebut diatas akan disepakati lebih lanjut oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian BATAVIA USD BALANCED ASIA.
Hak Atas Hasil Likuidasi Secara Proporsional Sesuai Dengan Kepemilikan Unit Penyertaan dalam hal BATAVIA USD BALANCED ASIA Dibubarkan dan Dilikuidasi Dalam hal BATAVIA USD BALANCED ASIA dibubarkan dan dilikuidasi maka hasil likuidasi harus dibagi secara proporsional menurut komposisi jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki.
h.
Hak Memperoleh Laporan Keuangan Secara Periodik Pemegang Unit Penyertaan berhak mendapatkan laporan keuangan BATAVIA USD BALANCED ASIA secara periodik yang telah diaudit oleh Akuntan yang terdaftar di OJK yang termuat dalam Prospektus.
i.
Hak Memperoleh Hasil Pencairan Unit Penyertaan Apabila Nilai Unit Penyertaan Kurang Dari Saldo Minimum Kepemilikan Unit Penyertaan Apabila penjualan kembali menyebabkan nilai Unit Penyertaan yang dimiliki Pemegang Unit Penyertaan yang bersangkutan menjadi kurang dari 500 (lima ratus) Unit Penyertaan maka Manajer Investasi berhak menutup akun yang dimiliki Pemegang Unit Penyertaan tersebut dan mencairkan Unit Penyertaannya serta mentransfer hasil pencairan Unit Penyertaan tersebut dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke rekening yang tercantum pada formulir pembukaan rekening BATAVIA USD BALANCED ASIA atau rekening yang ditunjuk kemudian oleh pemegang Unit Penyertaan.
24
BAB XI PENDAPAT DARI SEGI HUKUM
25
Bltil lrRiu
BiiDANpENGAwas pasAR MoDAL (BAPEPAjV)DAN LEMBAGA XEUANGAN ILX) I)P BAP^X ATilAD FIAD RAH ^NI'K Rl Geduns Batu oePaneme. Keuanqaf
1
Pr Balav'a Prosperndo Asei Manaremei
1
Mahaler Inv€stas' ) bem*sld miuk sampa' d€igan serlnaf
c "L e" ^. "
roo ooo 000,o
ni^,. 2
o-,
Sehubunoan denqa^ maksud
.^- . ;k" B"od ";"-Pe;r^s;*r voo"
rsrs.blt
dL 3r6s
M-,N"5j0PM.-D-r'00
Enq bebas da^ mand I leah d'iunlu( d eh riaialer i'enlaoat rur,m t pe.a"pat uurum r khusls menseia O Man3rer iveslas ( ) n" i-qrc"q e"o sha;qha Banknq co$oraron Lmled (HsBcr cabanq
."orgc
r.-;
_
.iodr. dr
*rmn ar* tobkoD,Frc
vang beMenaig vanq hasrliva temlat riukum bnqga 3 Oklober 20ro fltpobn P€moik.aan Hukum ) yans menlad dasar daf merupakan basan va^g tdak lerpsahkatr dar Pendapai Nukum n
Klslodan
mauDun
pem
4
ran Bank (Udodan phak kepada phak yans memberran kuasa vanq mewa( membskan lEak (ustod'an l^donesa sehinsga d Jalana kanror cabanq Bank ked!3 ha teGebur oendapal hukum medqeia
5
Sereah medeiksa dan mene
Kam rdak melaklk3^
LapoGn
a
Pemeiksaan
t dolumendolumenvangdrnc ebh an]uldaan
P€ndapar Hlkum
Manaer Inveslas adaah suaru p€Gercan ledatas vang sah dd an dan peratu.an perundaig menurut dan bedasari(an undaisan Negara Rep!b k hdones a dan berkedudukan d' Jakana €rusahaan erek va^g rieakukan keg aran lsana d perukan unt!k meijaankan keq aran
!sanaiva
Anqoob orcks dan Dewan Kom$tu Manaler nvestas J,aig sedanq *sua densan ansqa6n dasar me;r,b.l adarah Manarer D reks' dan Wakl Ma;ter ivestas oEno per*oransan sebaga waklManaler Invesras qrrai sepaq.ns sepenqetahuao kam pe^getahuan mana ddasarkan er's
bereqJ rD
;b";
p"da a.;q, dan Wakt Manae,
I
mereka I'd3k
Fmah m€qad angqota
sualu peGeroan dnvabkan pa 't d hlkum karcna meakukai lndak pLdana d b'd3ns keuaigan sepanians sepengelahuan
kah
varq
pengetahuan frana
ab!
p€mah
ddasarkanat'r cmar
6-,a4'eta ,t .p ,atg p-. JooobD-<' )o!ooe,0o ;,",ar tdak sedanq bekerF €nqkp pda perusahaa^ en d:n oada sa?t in,"-gra padasaar
^
idaksedansbek€4aranskappadaperusahaanerek
angsola
D
:'i
reksi
Dewan
sebasa Wakt Manater nvesusr ada ah
r)
engan KepurGan L'!s Sei ad L Ketla Badan Pe^qawas Pasarlvodardan Lembaqa Keuansan No KEP 99/3LMM /2007 bnssa 23 Asusrus2007
ii'J
Rukmawat
Gunad
dengan Keputusai da dan Lembaga Keuansan No
(EP 26/BL/vvMl/2009bnoga
2
J!'
2009
DEkur Manarer nvesras dengan n Lembaqa Keuansai 53rPMMM /2006 bnqga
rr
No
r(EF
Me' 2006.
dar
No
KEP 53/ PM/WM|2005
ranggal9 Jun 2005 r
eira Baoa a4qa4", oa<.
iangsa 20Desember2005
(v)
nard Lukia Nandaya. pegawa ManaJer ivestas'
de^gan Fasar Moda dan LemMga Penqawas Sadan Keuaisan No KEP-a5rEL/WM/2003iangga 2,1 Desember2oo8 R
Man4,.r
Inv*las deisaf, No KEP
Pasar Mond Kepurusan (etua 107/PM^![rll2004 ranggal 19 oklobef 2004
r,
S',a1o Peqctr Bad: o" q;^A
laiggall oktober
r999
rla.boPvlPwM
r99o
in teGebd mas'h berzku d'n [dak m oeh Bapepam dan LK unilk d cabur arau d'bekukan aia! d k€nakan sanks adm slratif
dan sepaiFng peng€lahuai
k.m
'ii
^
sepdr 3 9 p€_de;r-d' d buar @da
tanqqa 5 oklober 2010 o€h o Gks
d.,
M:n3ler nvestas'
runluran pid;na alau guqatan perdata d muka peEd an unum dai tdak redbat daram sengketa perpalakan bak lerhadap
M;i4er Neds
beum pdiah d nyatakan parir
ans dai rhe Nonsko^g And shansha ousar dr No 1 Ou€ens Road Centu Hong kons da^ rerah memperceh I'n unruk metakubn kegiatan usaha ssbaga bank umum d:i b.nk dev sa ndd^esa seda pe6eilrlan seb
d
sepanrang peiseblruan kam Pemv;la,n Fm d,bual d bawah ranqan dan bermereaicukup lanqsa 7 okloier 2oro yans diandatangan oleh cidraera Da6ia seaku Head ot
secrres
Seru@s
Jakada bedasa*an J
"i
ra
sfai
Kuasa (Power ol Anomey)
No 03/rlorLGA IMO
ra F5Bc
uhnva bahwa samp: densan Enggal surar Pernyataan Bank Kusrod an lidal sedanq te ibat da2m 1') pe*ara perdata ( ) pdana ( ) pereerisrhan admii$ras' denssn Gbns ndonesra vais beNenang vang seera marcra ra'" daoa .e"p" qar'teo'o' a. rcaad_oal ea 95L1oa' ,qa5a
'ei dtal (BC -do "' a dan alau lv) tdak sedang dhukum brena pdana yaig m€ruskan keuans2n Ne9a6 Repubrk
sepanlarc pengelahlan kam penoebhuai mana ddasa*an abs surat o" r,araal No pd o o"^a- bBal c^ooa 0r'06. -o.o,r' o o a oa.a q"- olA- c ucaL Da* a + or- lecd o securiries seruces HSBC cabano Jakada
bahwi HsBc cabang Jakarb telah melakukan pemBahan ,asa
dan
ooeras onar Bank Kustod an dan Aqen Penlual
ManaJ-.r nvestas dan Bank Kuslodai rdak ierai
'as'
saru sama
bn
6NA BATAVIA USD BALANCEO ASA denqan Sank KustodLan seMoa'mana dmuar 19 bnqgar3 Oklober 2010 yang d'buard hadapan Susrc
daLam Akla f.lo TedLaduria sH Nobris d Jakarla (selanluinya d'sebul KontEk)teali peraluran perundano uidangan v6nq beraku
oe' lda q ats 'dfqamsoe^a,'e,$dd -.^dd,l
Baik rvanater nveslas' maupln Bank Kuslod ai m€mpmva' k€cakapa^l hukum da; beMenans sepetuhnya untuk henandalaisan' Konl€k dan oleh karcnanya kewalLban kewar ban me€ka fr3s'.gmasns daam
Kd^kak adaah sah dai mengikat seda dapal diluntui peme^uhannva d
yans betuenans seteah penandaranganan Konr€k setao oembeli Unl Penvedaan vans karena^va akai heilad
pdn upemesans
un't Penyedaai tunduk dan rerkatoreh Kontak
para pmak yang berhlbuugai Pas:. Moda ndonesa 1BAPM) dan ket€duan 3ebasamana daturdaram Un'lans Undang No 30 Tahln 1999 lenlang neng kar para p rrar daam Penyehsaian Senskela seriaD undPenyedaan BATAVIA USO BALANCEDASAvang d'tawarbn ada pem k/pemesangnya vansr€rdafrar penilipan koekxfyans diseenggarakan oeh Bank Kusrod'ad daam dalta
draa^kan oeh seoEnq
rruk meniaankan
pem upemesais udl Penyen:an
d' NegaE
1
Semua tandalansan adaah
sebaoa
as
RePUb'k
as
ssmua dokumei vang dserahkan kepada kam
adaah ole^i k
densan dokumen as nva semud turu"a" ata, pada as darsemuadokum€n yans ada dokunen vanq d-mpa*an landala^gai adaah landa tanqa^ as dar orang_o€ns vanq nem k kewenangan aEU
*'in
P 2
atsu selrublngan denoa^ rakta vans
aoal Nukun
^
masa
unruK
vanq dmual daram dokumen-dokumen vang d'sampakai
Seran da, dokumen-dokume^ yaig leah dr la'n menoena p€rubahan angga€n dasar perubahan bablan/pemb€kuan perznar *.b,ba';d dan
ar Manalerlnvslas dan sank Kuslodran
kral od .'a c epdo' ac- ! +oo'1
e1q Tp' qe
dan werenana unruk merskukan I idakan leGebur
4
Pensqunaan
{an
sepaqanJ pensetahtan kaml nengena suatu haL daram
daf pemyaban p€igurus alau Wakr Manajs nv€sbs maupui dal
pensutus
dan/atauwak Bank Kusiodan dan k€bdnqai yans dibskai oleh Manaje. lnveslas dan/arau a^ggota 0 reks dan/alau anggola Dewan Kom'sads Manaler nveslas' abupun penqurus dadabu wak B6nk Kusiod an leEebut sesuar densan kap6siasnva masn9 nas i9 aoaan benar. lengkap dan sesuai dengan keadaai vans *oen.mva
t
oe' d' L. B.rr rLJodal t bedd^q d neqa?d ra_a
^Ev
.e!ad.
o'h4 p".r
Bd i '(rodd
,:'rq b" ^sr-g pe,aru*" dan huk"h ya;s be"k
doa
T",r.
id9adabdra_ 9 Bd r Kllrod'c' d Jdra'a
s€rh Bsg( Kurtodisn tehh memperol€tr selun$ iJkr ).9n9 dlterlukrn nenurut peratur8n dan huktJm yang bedaku dl :reg€ra di rnena Benk Kl€bdbt dlrtf(gn
dahtr nenFhnl€f keg:dlrnnya dan rn€mnclalangdnl 3dluruh dokuhen
yang
dirujuk daldtl Leporan Petnerlkssan Hukurn.
D€h'klanleh P€idapat H-kum ,nr kami b"et dengan gebenaFbenanya clan deno6n gaouh leirjur*r d*m tepasibs kdti s$agai Konsultan Hukrm !6'tg b*aG den rnerdlri. tldal
dlhd
tedapes
d€ng*r Ue.lqj€r lrwestasi maupun gaik ltubtodhn d€. tid.h bqrpiltik. !.ita
dq tep€rihga[
gilbadi bqll(.$ecs|a Iang6un0 maupun lidak lanldung tarhadap
us{ra ibnElrr Ini!8taEi.
Hsmd f(alnl. BUDIAB'O I.AW PARR{ERSIIIP
rk;
BAB XII PENDAPAT AKUNTAN TENTANG LAPORAN KEUANGAN
26
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA Financial Statements With Independent Auditors’ Report For The Years Ended December 31, 2012 And 2011
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA FINANCIAL STATEMENTS WITH INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011
TABLE OF CONTENTS
Page
Independent auditors’ report Statement of Financial Position…..……………………………………………………………………….…
1
Statement of Comprehensive Income……………………………………………………………………….
2
Statement of Changes in Net Assets Attributable To Unit Holders Of Redeemable Shares.…............
3
Statement of Cash Flows…………..……………………………………………………………………….…
4
Notes to the Financial Statements.. …………………………………………………………………………. 5-29
***************************
Independent Auditors’ Report Report No. 0027/T&T-GA/RT/E/2013 The Unitholders and Investment Manager Reksa Dana Batavia USD Balanced Asia We have audited the statement of financial position of Reksa Dana Batavia USD Balanced Asia (“the Mutual Fund”) as of December 31, 2012 and 2011, and the related statement of comprehensive income and the statement changes in net assets attributable to holders of redeemable shares for the years then ended. These financial statements are the responsibility of the Investment Manager and Custodian Bank of the Mutual Fund. Our responsibility is to express an opinion on these financial statements based on our audit. We conducted our audit in accordance with auditing standards established by the Indonesian Institute of Certified Public Accountants. Those standards require that we plan and perform the audit to obtain reasonable assurance about whether the financial statements are free of material misstatement. An audit includes examining, on a test basis, evidence supporting the amounts and disclosures in the financial statements. An audit also includes assessing the accounting principles used and significant estimates made by Investment Manager, as well as evaluating the overall financial statement presentation. We believe that our audit provides a reasonable basis for our opinion. In our opinion, the financial statements referred to above present fairly, in all material respects, the financial position of Reksa Dana Batavia USD Balanced Asia as of December 31, 2012 and 2011, and the results of its operations and statement of cash flows for the years then ended in conformity with Indonesian Financial Accounting Standards.
TJAHJADI & TAMARA
Roy Tamara Public Accountant Licence No. AP.0169 February 21, 2013
The accompanying financial statements are not intended to present the financial position, statement of comprehensive income changes in net assets attributable to holders of redeemable shares, and cash flows in accordance with accounting principles and practices generally accepted in countries and jurisdictions other than Indonesia. The standards, procedures and practices to audit such financial statements are those generally accepted and applied in Indonesia.
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA STATEMENT OF FINANCIAL POSITION DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United States Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
Notes
ASSETS Investment portfolios 2,4,18,19 Money market instruments Equity instruments (with acquisition cost of US$3,696,378 and US$2,573,972 in 2012 and 2011) Debt instruments (with acquisition cost of US$10,876,488 and US$13,774,907 in 2012 and 2011) Bank 2,5,15,18,19 Interest receivable 2,6,18,19 Other assets 7 TOTAL ASSETS
LIABILITIES Taxes payable Others liabilities
2,8a 2,9,15,18
TOTAL LIABILITIES NET ASSETS ATTRIBUTABLE TO UNIT HOLDERS OF REDEEMABLE SHARES OUTSTANDING INVESTMENT UNITS
10
NET ASSETS VALUE PER INVESTMENT UNIT
2012
1,416,493
1,437,550
3,633,540
2,386,640
11,062,734 576,999 209,102 41
13,702,668 579,190 224,633 41
16,898,909
18,330,722
23,087 346,714
8,619 176,109
369,801
184,728
16,529,108
18,145,994
15,178,821.2077
17,823,748.1643
1.0890
1.0181
The accompanying notes form an integral part of these financial statements.
1
2011
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA STATEMENT OF COMPREHENSIVE INCOME FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United States Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
Notes
2012
2011
INVESTMENT INCOME
2,11
748,520
945,044
INVESTMENT EXPENSES Investment management Custodial Other
2,15 12 13 14
164,085 24,612 129,784
187,200 28,080 155,129
Total Investment Expenses
318,481
370,409
INVESTMENT INCOME - NET
430,039
574,635
361,122 294,123
(378,375) 324,628
655,245
(53,747)
REALIZED AND UNREALIZED GAIN (LOSS) ON INVESTMENTS Unrealized gain (loss) on investments Realized gain on investment
2,4
Total Realized and Unrealized Gain (Loss) on Investment INCREASE IN NET ASSETS ATTRIBUTABLE TO UNIT HOLDERS BEFORE TAX TAX EXPENSE Final tax Current tax
1,085,284
520,888
2,8b 34,603
INCREASE IN NET ASSETS ATTRIBUTABLE TO UNIT HOLDERS OF REDEEMABLE SHARES FROM OPERATION
1,050,681
The accompanying notes form an integral part of these financial statements.
2
(13,581)
507,307
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA STATEMENT OF CHANGES IN NET ASSETS ATTRIBUTABLE TO UNIT HOLDERS OF REDEEMABLE SHARES FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011) (Expressed in United States Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2012 NET ASSETS ATTRIBUTABLE TO UNIT HOLDERS OF REDEEMABLE SHARES AT BEGINNING OF THE YEAR Increase in Net Assets from Operations TRANSACTIONS WITH UNIT HOLDERS Subscription for investment units Redemption for investment units
2011
18,145,994
3,025,409
1,050,681
507,307
21,165,403 (23,832,970)
35,462,376 (20,849,098)
Total Transactions With Unit Holders - Net
(2,667,567 )
14,613,278
NET ASSETS ATTRIBUTABLE TO UNIT HOLDERS OF REDEEMABLE SHARES AT END OF THE YEAR
16,529,108
18,145,994
The accompanying notes form an integral part of these financial statements.
3
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA STATEMENT OF CASH FLOWS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United States Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
CASH FLOW FROM OPERATING ACTIVITIES Cash receipt from investment income Bond interest Deposits interest Cash account interest Dividend Proceeds from sale of financial assets Purchase of financial assets Investment expenses Income tax Net Cash Provided by (Used in) Operating Activities
CASH FLOW FROM FINANCING ACTIVITIES Subscription for investment units Redemption for investment units Net Cash Provided by Financing Activities Net Increase (Decrease) in Cash In Bank
2012
2011
657,229 26,485 1,360 78,977 36,872,678 (34,803,341 ) (467,696 ) (20,136 )
659,221 36,264 2,312 58,794 31,158,184 (46,828,695) (467,989) (4,997)
2,345,556
(15,386,906)
21,165,403 (23,513,150 )
35,455,376 (20,705,245)
(2,347,747 )
14,750,131
(2,191 )
(636,775)
CASH IN BANK AT BEGINNING OF THE YEAR
579,190
1,215,965
CASH IN BANK AT END OF THE YEAR
576,999
579,190
The accompanying notes form an integral part of these financial statements.
4
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
1.
GENERAL Establishment Reksa Dana Batavia USD Balanced Asia (“the Mutual Fund”) is an open-end Mutual Fund in the form of a Collective Investment Contract, established within the framework of the Capital Market Law No. 8 of 1995, and in accordance with the Appendix of the Decision Letter of the Chairman of the Capital Market Supervisory Agency and Financial Institutions Supervisory Agency or Bapepam-LK No. Kep22/PM/1996 dated January 17, 1996, which has been amended several times, with the latest amendment made through the Appendix of the Decision Letter of Bapepam-LK No. Kep-552/BL/2010 dated December 30, 2010 concerning Rule No. IV.B.1 “The Management of the Collective Investment Contract of the Mutual Funds. The Collective Investment Contract on the Mutual Fund between PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen as the Investment Manager and The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Jakarta as the Custodian Bank, was stated in Deed No. 19 dated October 8, 2010 of Sugito Tedjamulja, S.H., notary public in Jakarta and addendum Deed No.49 dated February 14, 2011 of Sugito Tedjamulja,S.H., notary in Jakarta on changing the procedure for repurchase of investments units at the request of the resale of investment units and procedures for the transfer of investments units at the request of transfer of investment units of equity unit holders. In accordance with the Collective Investment Contract, during the public offering period, the Mutual Fund offered a maximum of 200,000,000 investment units. The total investment units acquired by the unitholders during the offering period with net asset value of US$1 for each investment unit. The Mutual Fund obtained the Notice of Effectivity of its operations from the Chairman of BapepamLK based on his Decision Letter No. S-10482/BL/2010 dated November 19, 2010. Investment Objective and Policy In accordance with the Collective Investment Contract, the investment objective of the Mutual Fund is to obtain optimal growth rates in the medium term and/or long term through fund placement in debt instruments and/or money market instruments and/or cash and equity instruments registered in Indonesia and/or Asia. In accordance with Collective Investment Contract, the assets of the Mutual Fund will be invested in: Minimum of 1% (one percent) and maximum of 30% (thirty percent) in equity instruments. Minimum of 5% (five percent) and maximum of 79% (seventy-nine percent) in debt instruments. Minimum of 5% (five percent) and maximum of 79% (seventy-nine percent) in instruments with maturity of less than one year include debt instruments with maturities of less than one year, Certificate of Bank Indonesia, money market securities, promissory note, certificates of deposit, and/or cash.
5
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
1. GENERAL (continued) Financial Statements Investment unit transactions are conducted and the net asset value per unit is published during the trading days in the stock exchange, of which the last trading days in December 2012 and 2011 in the Indonesia Stock Exchange were on December 28, 2012 and December 30, 2011, respectively. The financial statements of the Mutual Fund for the years ended December 31, 2012 and 2011 are prepared based on the Mutual Fund’s net asset position as of December 31, 2012 and 2011. The Investment Manager and the Custodian Bank is responsible for the preparation and presentation of the Mutual Fund’s financial statements that has been completed and approved to published on February 21, 2013. The Investment Manager and Custodian Bank is responsible for the Mutual Fund’s financial statements accordance with the duties and responsibilities of the Investment Manager and the Custodian bank in the Collective Investment Contract.
2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING AND FINANCIAL REPORTING POLICIES Basis of Measurement and Preparation of Financial Statement The financial statements have been prepared and presented in accordance with Financial Accounting Standards (“SAK”) issued by the Board of Financial Accounting Standards of the Indonesian Institute of Accountants and capital market’s regulator and also regulation of Indonesian Capital Market and Financial Institutions Supervisory Agency (Bapepam and LK) Financial statement have been prepared on the accrual basis and using historical cost concept of accounting, except as disclosed in the relevant notes to the financial statements. Statement of cash flows have been prepared using the direct method, present receipts and disbursements of cash classified into operating, investing, and financing activities. The reporting currency used in preparation of financial statements is in United Stated Dollar (US$). Reporting the financial statement of the Mutual Fund is in United Stated Dollar (US$), except number of outstanding investment units. Investment Portfolios The transactions for investment portfolios are recognized in the financial statements of the Mutual Fund at the time a commitment is made for the investment transaction, which is at the transaction date. The investment portfolios consist of money market instruments, debt instruments, and equity instruments. Money market instruments are time deposits are stated at nominal value. Debt instruments and equity instruments are stated at fair market value. For the investment portfolios which trading is not liquid or the market prices available are not reliable, these investment portfolios are assessed based on their fair values. The determination of fair market value and fair value is based on the Appendix of the Decision Letter of the Chairman of Bapepam-LK No. Kep-402/BL/2008 dated October 9, 2008 regarding Rule Number IV.C.2 “Fair Market Value of Securities in the Mutual Fund Portfolios” that hava been altered by Appendix of the Decision Letter of the Chairman of Bapepam-LK No. Kep-367/BL/2012 dated July 9, 2012 regarding Rule Number IV.C.2 “Fair Market Value of Securities in the Mutual Fund Portfolios” effective January 1, 2013 If the bonds are purchased at a price including the current interest-coupon, the current interest coupon paid is recognized as interest receivable.
6
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2. SUMMARY OF (continued)
SIGNIFICANT
ACCOUNTING
AND
FINANCIAL
REPORTING
POLICIES
Transactions With Related Parties The Mutual Fund have transactions with certain parties, which have a related party relationship, as defined in SFAS No. 7 (Revised 2010) “Related Party Disclosures”. Significant transactions with related parties, whether or not conducted under terms and conditions similar to those granted to third parties, are disclosed in the related notes. A party is considered to be ralated to the mutual fund if: a. Directly or indirectly through one or more intermediaries, the party (i) controls, or is controlled by,or is under common control with the mutual fund; (ii) has an interest in the mutual fund that gives significant influence over the mutual fund or (iii) has joint control over the mutual fund; b. the party is an associate of the mutual fund; c. the party is a joint venture in which the mutual fund is a venturer; d. the party is a member of the key management personnel of the mutual fund or its group; e. the party is a close member of the family of any individual referred to (a) or (d); f. the party is an entity that is controlled, jointly controlled or significantly influenced by or for which significant voting power in such entity resides with, directly or indirectly, any individual referred to (d) or (e); or g. the party is a post employment benefit plan for the benefit of employees of the mutual fund, or any entity that is a related party of the mutual fund. The transactions are made based on terms agreed by the parties. Where as such terms may not be the same as those transactions with unrelated parties. All significant transactions and balances with related parties are disclosed in the relevant notes to the financial statements. Income and Expense Recognition Interest income from money market instruments and debt instruments are recognized on an accrual basis, with reference to the time period, nominal value, and the related interest rate. Unrealized gain or loss on investments arising from the increase or decrease in market values (fair values) and realized gain or loss on investments arising from sale of investment portfolios are recognized in the statement of operations and statement of changes in net assets of the current year. To calculate the realized gain or loss from the sale of investment portfolios, the costs of investment sold are determined using the weighted average method. Investment expenses are accrued on a daily basis. Income Tax Mutual funds formed under Collective Investment Contracts are subject to income tax similar to those of partnership. The Mutual Fund’s taxable income on its operations is being regulated by the Circular Letter of the Directorate General of Taxation No. SE-18/PJ.42/1996 dated April 30, 1996, regarding “Income Tax on Mutual Fund’s Operations”, and other prevailing tax regulations. The taxable income pertains only to the Mutual Fund’s income, while the redemption of investment units and the income distributed (cash distribution) by the Mutual Fund to its unitholders are not taxable.
7
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Final Income Tax In accordance with the tax laws and regulations, income subject to final income tax shall not be reported as taxable income and all expenses related to income subject to final income tax are not deductible. However, such income and expenses are included in the profit and loss comprehensive calculation for accounting purposes. Accordingly, no temporary difference, deferred tax asset and liability shall be recognized. If the recorded value of an asset or liability related to final income tax differs from its taxable base, the difference shall not be recognized as deferred tax asset or deferred tax liability. Current tax expense is determined based on the taxable increase in net assets from operations for the year computed using prevailing tax rates. Non final Income Tax Deferred tax assets and liabilities are recognized for the future tax consequences attributable to differences between the financial statement carrying amounts of existing assets and liabilities and their respective tax bases. Deferred tax liabilities are recognized for all taxable temporary differences and deferred tax assets are recognized for deductible temporary differences to the extent that it is probable that taxable income will be available in future periods against which the deductible temporary differences can be utilized. Deferred tax is calculated at the tax rates that have been enacted or substantively enacted at the date of the statements of assets and liabilities. Deferred tax is charged or credited in the statements of operations. Deferred tax assets and liabilities (if any) are offset in the statement of assets and liabilities in the same manner the current tax assets and liabilities are presented. Current year income tax is calculated based on any taxable increase in net assets from operating activities in the respective period and is calculated based on the applicable tax rate. Financial instruments The Mutual Fund Adopted SFAS No. 50 (Revised 2010), “Financial Instruments: Presentation”, SFAS No. 55 (Revised 2011), “Financial Instruments: Recognition and Measurement”, and SFAS No. 60, “Financial Instruments : Disclosures”. Mutual Fund recognizes financial assets or financial liabilities on the statement of financial position, if and only if, the mutual fund becomes a party to the contractual provisions of the instrument. 1. Financial Assets Initial recognition and measurement Financial assets within the scope of PSAK No. 55 (Revised 2011) are classified as financial assets at fair value through profit or loss comprehensive, loans and receivables, held-to-maturity investments or available-for-sale financial assets, the Investment Manager determines the classification of financial assets after initial recognition and where allowed and appropriate, reevaluates this designation at each financial year end.
8
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Financial Instruments (continued) 1. Financial Assets (continued) Initial recognition and measurement (continued) Financial assets are initially recoqnized at fair value, and in the case of financial assets not at fair value through profit or loss comprehensive, transaction costs that are directly attributable. Purchases or sales of financial assets that require presentation of assets within the period established by regulation or regular way trade is recognized on the transaction date, the date the Investment Manager is committed to purchase or sell the asset. The Mutual Fund’s financial assets consists of investment portfolio, bank, interest receivables, other receivables and other non-current assets which are classified and accounted for as loans and receivables. Subsequent measurement The Subsequent measurement depends on their classification as follows: Financial assets at fair value through profit or loss Financial assets at fair value through profit or loss include financial assets held for trading and financial assets designated upon initial recognition at fair value through profit or loss. Financial assets are classified as held for trading if they are acquired for the purpose of selling or repurchasing in the near future. Financial assets designated as financial assets at fair value through profit or loss upon initial recognition if it fulfill the criteria as follows: a. The establishment eliminate or significantly reduce the measurement and recognition inconsistency that can arise from measuring assets and the recognition of gains and losses due to the use of different basics, or b. Asset is part of a category of financial assets, financial liabilities or both, which are managed and their performance is evaluated based on fair value, in accordance with risk management or documented investment strategy, or c. The financial instrument has an embedded derivative, unless the embedded derivative does not significantly modify the cash flows or pins with little or no analysis, that the separation of the embedded derivative can not be done. Financial assets at fair value through profit or loss are presented in the statement of financial position at fair value on initial recognition and after initial recognition, transaction costs are recognized immediately in the statement of comprehensive income for the period, gains or losses from changes fair value are recognized as unrealized gain or loss on investments in the statement of comprehensive income for the period. Portfolio include in this category.
9
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Financial Instruments (continued) 1. Financial Assets (continued) Subsequent measurement (continued) Loans and receivables Loans and receivables are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments, which do not have quotations in an active market. Such financial assets are carried at amortized cost using the effective interest method. Gains and losses are recognized in profit or loss when the loans and receivables are derecognized or impaired, as well as the amortization process. Bank and interest receivable include in this category. 2. Financial Liabilities Initial recognition and measurement Financial liabilities within the scope of PSAK No. 55 (Revised 2011) are classified as financial liabilities at fair value through profit and loss or loans and borrowings. The Investment Manager determines the classification of its financial liabilities at initial recognition. Financial liabilities consist of other payables. Financial liabilities are initially recognized at their fair values and, in case of loans and borrowings, inclusive of directly attributable classified as financial liabilities measured at amortized cost. Subsequent Measurement After initial recognition, financial liabilities are measured at amortized cost are subsequently measured at amortized cost using the effective interest method. Gains and losses are recognized in profit or loss when the liabilities are derecognized as well as through the amortization process. 3. Offsetting of Financial Instruments Financial assets and financial liabilities are offset and the net amount reported in the statements of financial position if, and only if, there is a currently enforceable legal right to offset the recognized amounts and there is an intention to settle on a net basis, or to realize the assets and settle the liabilities simultaneously. Income and expenses are presented on a net amount only when permitted by the accounting standards.
10
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Financial Instruments (continued) 4. Fair Value of Financial Instruments The fair value of financial instruments that are traded in active markets at each reporting date is determined by reference to quoted market prices at the end of the reporting period. If the current price quotations are not available, then the price of the last transaction that is used to reflect the evidence of the current fair value as long as there are no significant changes in the economy since the transaction occurred. For financial instruments with no active market, fair value is determined using appropriate valuation techniques. Such techniques may include the transactions using a fair market between the parties which understand; reference to the current fair value of another instrument that is substantially the same; discounted cash flow analysis, or other valuation models. The Investment Manager adjust the price in the more advantageous market to reflect any differences in counterparty credit risk between instruments traded in that market and the instruments being valued for financial asset positions. In determining the fair value of financial liabilities position, the credit risk associated with mutual fund instruments are considered. 5. Amortized cost of financial instruments Amortized cost is calculated using the effective interest method deducted with allowance for impairment and primary payment and reduction. The calculation calculate any premium or discount on acquisition and includes transaction costs and fees that are an integral part of the effective interest rate. 6. Impairment of financial asset At the end of each reporting period, the Investment Manager evaluates whether there is objective evidence that a financial asset or group of financial assets is impaired. •
Financial Assets Carried at Amortized Cost For loans and receivables carried at amortized cost, the Investment Manager first assesses individually whether objective evidence of impairment exists individually for financial assets that are individually significant, or collectively for financial assets that are not individually significant. When there is objective evidence that an impairment loss has been incurred, the amount of the loss is measured as the difference between the asset’s carrying amount and the present value of estimated future cash flows (excluding future credit losses that have not been incurred). The carrying amount of the asset is reduced through the use of an allowance for impairment account and the amount of the loss is directly recognized in the statements of comprehensive income. The carrying amount of the asset is reduced through the use of an allowance account and the total loss is recognized in the statement of comprehensive income. The interest income furthermore recognized at the carrying value of the derived value, based on the original effective interest rate of the asset. Loans and receivables, together with the associated allowance removed if there is no possibility of future recovery in a realistic and all guarantees are realized or has been transferred to the Mutual Fund. If, in the next period, the estimated value of impairment loss financial assets increases or decreases because of an event occurring after the impairment was recognized, the impairment loss previously recognized increased or decreased by adjusting the allowance account. If in the future the write off can be recovered, the amount of the reversal is recognized in the statement of comprehensive income.
11
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Financial Instruments (continued) 7. The derecognition of financial assets and financial liabilities Financial asset A financial asset, or where applicable a part of a financial asset or part of a Mutual Funds of similar financial assets, is derecognized when: (1) the contractual rights to receive cash flows from the financial asset have expired; or (2) the Mutual Funds has transferred its contractual rights to receive cash flows from the financial asset or has assumed an obligation to pay them in full without material delay to a third party under a “pass-through” arrangement and either (a) has transferred substantially all the risks and rewards of the financial asset, or (b) has neither transferred nor retained substantially all the risks and rewards of the financial asset, but has transferred control of the financial asset. Where the Mutual Funds has transferred its rights to receive cash flows from the financial asset or has entered into a pass-through arrangement and has neither transferred nor retained substantially all the risks and rewards of the financial asset nor transferred control of the financial asset, the asset is recognized to the extent of the Mutual Funds’s continuing involvement in the asset. Continuing involvement that takes the form of a guarantee over the transferred asset, is measured at the lower of the original carrying amount of the asset and the maximum amount of consideration that the Mutual Funds could be required to repay. Financial liabilities A financial liability is derecognized when it is extinguished, that is when the obligation specified in the contract is discharged or cancelled or expires. When an existing financial liability is replaced by another from the same lender on substantially different terms, or the terms of an existing financial liability are substantially modified, such an exchange or modification is treated as derecognition of the original financial liability and recognition of a new financial liability, and the difference in the respective carrying amounts is recognized in the statements of comprehensive income. Segment Information Forms of segment reporting is based on the investment segment Mutual Fund. Segment Investment Fund is the investment component that can be distinguished by type of portfolio securities which are subject to risks and returns that are different from those of other segments. Changes in Accounting Policies The Statements of Financial Accounting Standards issued by the Indonesian Financial Accounting Standards Board (”DSAK”) and effective on or after January 1, 2012 are as follows:
SFAS 10 (Revised 2010) “The Effects of Changes in Foreign Exchange Rates” SFAS No. 46 (Revised 2010), “Accounting for Income Taxes” SFAS No. 50 (Revised 2010), “Financial Instrument: Presentation” SFAS No. 55 (Revised 2011), “Financial Instruments: Recognition and Measurement”. SFAS No. 60, “Financial Instruments: Disclosures”
The Investment Manager is presently evaluating, the adoption of the above new and revised standards and interpretations did not result in significant changes to the Mutual Fund’s accounting policies and had no material effect on the amounts reported for the current or prior financial years.
12
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
3.
SOURCE OF ESTIMATION UNCERTAINTY Judgements The preparation of financial statements, in conformity with Indonesian Financial Accounting Standards, requires Investment Manager to make estimations and assumptions that affect amounts reported therein. Due to inherent uncertainty in making estimates, actual results reported in future periods may differ from those estimates. The following judgements are made by Investment Manager in the process of applying the Mutual Funds’s accounting policies that have the most significant effects on the amounts recognized in the financial statements: Classification of Financial Assets and Financial Liabilities The Mutual Funds determines the classifications of certain assets and liabilities as financial assets and financial liabilities by judging if they meet the definition set forth in PSAK No. 55 (Revised 2006). Accordingly, the financial assets and financial liabilities are accounted for in accordance with the Mutual Funds’s accounting policies disclosed in Note 2. Estimated and Assumption The main assumption of the future and the other main source of estimation uncertainty at the reporting date that have a significant risk of material adjustments to the carrying value of assets and liabilities for the year / next period disclosed below. Investment Manager bases its estimates on assumptions and parameters that are available at the time of the financial statements prepared. And assumptions regarding future development of the situation may change due to market changes or circumstances beyond the control of the Investment Manager. The changes are reflected in the related assumptions as incurred.
Financial instruments Fund financial records certain assets and liabilities at fair value, which requires the use of accounting estimated. While significant components of the measurement of fair value is determined using verifiable objective evidence (such as exchange rates, interest rates), the change in fair value may differ if the mutual fund uses a different valuation methodology. Changes in the fair value of financial assets and liabilities that may directly affect the profit or loss the Fund. Mutual Funds have the financial instruments are stated at carrying amounts either because the amount is less than fair value or because of their fair value can not be measured reliably. Income tax Significant judgement is involved in determining provision for corporate income tax. There are certain transactions and computation for which the ultimate tax determination is uncertain during the ordinary course of business. The Mutual Funds recognizes liabilities for expected corporate income tax issues based on estimates of whether additional corporate income tax will be due. Allowance for impairment of receivables Mutual fund based on the interest receivable evaluate collectable in financial liabilities, to note provisions on the amount of the debt to reduce the amount of receivables expected to be received by the mutual fund.
13
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
4. INVESTMENT PORTFOLIO a. Money market instruments Summary of investments portfolios as of December 31, 2012 and 2011 are as follow: 2012
Type of investments Time deposits PT Bank Permata Tbk PT Bank Permata Tbk PT Bank Permata Tbk PT Bank Internasional Indonesia Tbk PT Bank Internasional Indonesia Tbk Jumlah
Nominal value 250,000 250,000 413,651 251,421 251,421 1,416,493
Interest rate % 2.28 2.28 4.80 2.32 2.32
Maturity date 11-Jan-13 11-Jan-13 03-Jan-13 28-Feb-13 28-Feb-13
Percentage to total investment portfolios % 1.55 1.55 2.57 1.56 1.56 8.79
2011
Type of investments Time deposits PT Bank Permata Tbk PT Bank Permata Tbk PT Bank Permata Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga Tbk Jumlah
Nominal value 330,900 275,750 330,900 250,000 250,000 1,437,550
Interest rate % 6.50 6.00 6.25 2.44 2.44
Maturity date 27-Jan-12 04-Jan-12 27-Jan-12 09-Jan-12 09-Jan-12
Percentage to total investment portfolios % 1.88 1.58 1.88 1.43 1.43 8.20
b. Equity Instruments 2012
Type of Investments Shares China Mobile Ltd Petrochina Co. Ltd Standard Chartered Plc. PT Astra Graphia Tbk PT Bank Mandiri Tbk PT Gudang Garam Tbk PT Semen Indonesia Tbk PT Astra International Tbk PT United Tractors Tbk PT Indocement Tunggal Prakarsa Tbk PT Indosat Tbk PT Jasa Marga Tbk PT Kalbe Farma Tbk PT Perusahaan Gas Negara Tbk PT Telekomunikasi Indonesia Tbk Golden Agri Resources Ltd Olam International Limited PTT Exploration & Production PLC (F/R)
Number of shares
Total fair market value
10,500 220,000 6,600 500,000 400,000 50,500 109,000 337,500 121 209,500 249,000 310,500 1.414,000 306,000 329,500 306,000 62,000 38,863
Total
14
Percentage to total investment portfolios (%)
122,249 312,760 168,669 69,804 335,057 294,016 178,661 265,253 246 486,378 166,086 174,997 154,999 145,564 308,374 163,891 79,088 207,448
0.76 1.94 1.05 0.43 2.08 1.82 1.11 1.65 0.00 3.02 1.03 1.09 0.96 0.90 1.91 1.02 0.49 1.29
3,633,540
22.55
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
4. INVESTMENT PORTFOLIO (continued) b. Equity Instruments (continued) 2011
Type of Investments Shares Petrochina Co. Ltd Standard Chartered Plc. PT Bank Central Asia Tbk PT Astra International Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk PT Bank Mandiri Tbk PT Indotambang Raya Megah Tbk PT United Tractors Tbk PT Indocement Tunggal Prakarsa Tbk PT Jasa Marga Tbk Golden Agri Resources Ltd PTT Exploration & Production PLC (F/R)
Number of shares
Percentage to total investment portfolios (%)
Total fair market value
220,000 6,600 375,000 25,000 350,000 275,000 60,000 121 75,000 500,000 306,000 32,500
Total
273,902 144,372 330,900 204,055 260,584 204,745 255,786 352 141,046 231,630 168,288 170,980
1.56 0.82 1.89 1.16 1.49 1.17 1.46 0.00 0.80 1.32 0.96 0.99
2,386,640
13.62
Trading activities and the fair market value of equity instruments are very volatile and are highly dependent on the capital market condition. Because of the inherent uncertainty of valuation, the estimated values of the equity instruments as of December 31, 2012 and 2011 may differ significantly from their respective values upon realization. c.
Debt Instruments 2012
Type of investments Government Bond Indonesia (Rep of) 5,25% 17 Januari 2042 Indonesia (Rep of) 10.375% 4 May 2014 Indonesia (Rep of) 11.625% 4 Maret 2019 Indonesia (Rep of) 3,75% 25 April 2022 Indonesia (Rep of) 4.875% 5 May 2021 Indonesia (Rep of) 6.875% 9 March 2017 Indonesia (Rep of) 7,5% 15 Jan 2016 Indonesia (Rep of) 7,75% 17 Jan 2038 Indonesia (Rep of) 8.5% 12 October 2035 Indonesia (Rep of) 6.75% 10 Maret 2014 (regs) Perusahaan Penerbit SBSN 4% 21 Nov 2018
Nominal value
1,000,000 500,000 500,000 1,000,000 500,000 1,000,000 2,000,000 1,000,000 500,000 500,000 500,000 9,000,000
Fair Value
Interest rate %
Maturity date
1,159,045 559,604 761,053 1,069,800 577,175 1,194,639 2,348,680 1,519,240 803,967 532,241 537,290 11,062,734
5.25 10.375 11.625 3.75 4.875 6.875 7.50 7.75 8.50 6.75 4.00
17-Jan-42 4-May-14 4-Mar-19 25-Apr-22 5-May-14 9-Mar-17 15-Jan-16 17-Jan-16 12-Oct-35 10-Mar-14 21-Nov-18
Percentage to total investment portfolios % 7.19 3.47 4.72 6.65 3.58 7.41 14.58 9.43 5.00 3.30 3.33 68.66
2011
Type of investments Government Bond Indonesia (Rep of) 10.375% 4 May 2014 Indonesia (Rep of) 4.875% 5 May 2021 Indonesia (Rep of) 5.875% 13 March 2020 Indonesia (Rep of) 6.875% 17 January 2018 Indonesia (Rep of) 6.875% 9 March 2017 Indonesia (Rep of) 6.75% 10 March 2014 Indonesia (Rep of) 7.25% 20 April 2015 Indonesia (Rep of) 7.5% 15 Jan 2016 Indonesia (Rep of) 8.5% 12 October 2035 Perusahaan Penerbit SBSN 8.8% 23 April 2014
Nominal value
1,500,000 2,000,000 500.000 1,000,000 1,000,000 2,000,000 1,000,000 1,000,000 500.000 1,500,000 12,000,000
15
Fair Value
1,759,058 2,145,382 568.824 1,183,393 1,167,966 2,157,704 1,133,767 1,164,588 724.644 1,697,342 13,702,668
Interest rate %
Maturity date
10.38 4.88 5.88 6.88 6.88 6.75 7.25 7.50 8.50 8.80
4-May-14 5-May-21 13-Mar-20 17-Jan-18 9-Mar-17 10-Mar-14 20-Apr-15 15-Jan-16 12-Oct-35 23-Apr-14
Percentage to total investment portfolios % 10.04 12.24 3.25 6.75 6.67 12.31 6.47 6.64 4.13 9.68 78.18
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
4. INVESTMENT PORTFOLIO (continued) c. Debt Instruments (continued) Debt instruments owned by the Mutual Fund consist of government bonds with market value as December 31, 2012 and 2011 amounting to US$11.062.735 and US$13,702,668, have terms up 2035. In case the closing trading price in the stock exchange does not reflect the fair market value a particular time, the fair value of the bonds is then determined by the Investment Manager accordance with the Decision Letter of the Chairman Bapepam-LK regarding “Fair Market Value securities in the Mutual Fund Portfolios”.
of to at in of
Because of the inherent uncertainty of valuation, the respective estimated values of the debt instruments as of December 31, 2012 and 2011 may differ significantly from their values upon realization. In connection with the bond trading activities in the unliquid exchange and considered not reflect the fair market price at that time, the fair value of bonds is determined based on the best opinion Investment Manager with reference to the Decree of the Chairman of Bapepam and LK regarding the "Fair Market Value of Portfolio Securities Investment Fund". Realizable value of bonds may differ significantly from the fair value of each bond on December 31, 2012 and 2011. On December 31, 2012 and 2011, realized investment gains from changes of fair value investment amounted to US$285.891 and US$324,628 recorded in the statement of comprehensive income. On December 31, 2012 and 2011, unrealized investment gains or loss from changes of fair value investment amounted to US$360.728 and US$378,375 recorded in the statement of comprehensive income. Summary of purchases and sales of investment portfolios: Equity Instruments 2012 Purchase Type of investments
Number of shares
Sales
Total Purchases
Number of shares
Total Sales
Equity instruments PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Gudang Garam Tbk
650,000
457,203
1,000,000
741,509 234,786
93,000
501,165
42,500
198,500
276,200
89,500
130,414
1,056,000
891,677
1,431,000
1,220,834
PT United Tractors Tbk
148,000
425,630
148,000
437,845
PT Unilever Indonesia Tbk
168,500
425,972
168,500
409,284
-
-
60,000
287,566
PT Indofood Sukses Makmur Tbk
300,000
157,179
300,000
179,334
PT Harum Energy Tbk
350,000
311,073
350,000
289,755
PT Astra International Tbk
818,000
1,058,835
505,500
973,815
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
450,000
384,670
325,000
242,538
PP London Sumatra Indonesia Tbk
500,000
147,173
500,000
162,002
PT Indomobil Sukses International Tbk
125,000
207,339
125,000
231,343
PT Jasa Marga Tbk
685,500
388,940
875,000
453,643
PT Indocement Tunggal Perkasa Tbk
297,000
646,895
162,500
324,992
PT Astra Graphia Tbk
1,500,000
236,178
1,000,000
155,573
PT Bekasi Fajar Industrial Estate Tbk
1,000,000
56,546
1,000,000
69,436
PT Semen Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Central Asia Tbk
PT Indo Tambangraya Megah Tbk
16
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
4. INVESTMENT PORTFOLIO (continued) Equity Instruments (continued) 2012 Purchase Type of investments
Number of shares
Sales
Total Purchases
Number of shares
Total Sales
Equity instruments (continued) PT Indosiar Karya Media Tbk
1,500,000
239,549
1,500,000
303,245
50,000
122,916
50,000
114,735
PT Metropolitan Land Tbk
4,000,000
213,469
4,000,000
201,510
PT Surya Citra Media Tbk
1,250,000
228,269
1,250,000
257,063
PT Surya Semesta Internusa Tbk
2,000,000
227,870
2,000,000
237,399
PT Ciputra Development Tbk
1,250,000
88,858
1,250,000
93,262
PT Ciputra Property Tbk
1,173,000
86,962
1,173,000
90,871
PT Ciputra Surya Tbk
1,125,000
202,310
1,125,000
243,179 191,413
PT Mayora Indah Tbk
PT Tambang Batubara Bukit Asam Tbk PT Alam Sutera Realty Tbk PT Astra Agro Lestari Tbk PT Indofood CBP Sukses Makmur Tbk
87,500
198,473
87,500
1,625,000
98,116
1,625,000
97,544
50,000
122,915
50,000
125,327
200,000
119,048
200,000
123,825
2,000,000
152,728
2,000,000
139,803
650,000
204,472
650,000
245,615
1,344,500
1,210,815
1,015,000
906,946
750,000
127,131
750,000
132,216
PT Media Nusantara Citra Tbk
1,000,000
216,558
1,000,000
244,500
PT Wijaya Karya Tbk
1,250,000
124,733
1,250,000
133,962
PT Sentul City Tbk
7,500,000
244,220
7,500,000
199,176
PT Mitrabahtera Segara Sejati Tbk
1,150,000
190,347
1,150,000
125,723
PT Global Mediacom Tbk
1,500,000
260,592
1,500,000
238,137
PT Bumi Serpong Damai Tbk
1,500,000
196,400
1,500,000
199,514
PT Lippo Cikarang Tbk
100,000
41,287
100,000
44,608
PT Petrosea Tbk
250,000
119,774
250,000
52,830
PT Indosat Tbk
249,000
165,656
-
-
1,414,000
166,234
-
-
652,500
294,062
346,500
161,696
PT Pembangunan Perumahan Tbk PT Tower Bersama Infrastructure Tbk PT Telekomunikasi Indonesia Tbk PT Summarecon Agung Tbk
,
PT Kalbe Farma Tbk PT Perusahaan Gas Negara Tbk PT XL Axiata Tbk
380,000
235,515
380,000
222,168
42,340,000
12,471,951
41,784,500
11,670,935
China Mobile Ltd.
10,500
102,390
-
-
Sub total
10,500
102,390
-
-
Olam International Limited
62,000
105,066
-
-
Sub total
62,000
105,066
-
-
6,363
-
-
-
Sub total
PTT Exploration & Production Plc.
Sub total TOTAL
6,363
-
-
-
44,038,863
12.679.407
41,784,500
11,670,935
17
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
4. INVESTMENT PORTFOLIO (continued) Equity Instruments (continued) 2011 Purchase Type of investments
Number of shares
Sales
Total Purchases
Number of shares
Total Sales
Equity instruments PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Gudang Garam Tbk
2,714,000
1,897,087
2,403,000
1,784,259
318,500
1,853,890
331,000
2,075,398
PT Indika Energy Tbk
310,000
141,929
375,000
112,506
PT Semen Indonesia (Persero) Tbk PT Tambang Batubara Bukit Asam (Persero) Tbk PT Bank Central Asia Tbk
150,000
165,182
193,000
221,633
75,000
174,502
93,500
238,974
2,300,000
2,000,475
1,925,000
1,756,132
527,121
1,397,768
527,000
1,491,859
20,000
31,242
20,000
35,389
PT Indo Tambangraya Megah Tbk
175,000
916,926
115,000
617,113
PT Indofood Sukses Makmur Tbk
525,000
348,690
525,000
404,031
PT Harum Energy Tbk
550,000
627,517
550,000
531,021
PT Astra International Tbk
516,000
3,829,318
491,000
3,813,026
1,887,500
1,485,308
1,612,500
1,215,747
400,000
110,638
400,000
110,513
PT Bank Negara Indonesia Tbk
1,500,000
703,049
1,500,000
627,849
PT Adaro Energy Tbk
2,250,000
563,965
2,250,000
442,175
50,000
55,855
50,000
58,331
500,000
220,016
-
-
75,000
133,601
-
-
14,843,121
16,656,958
13,361,000
15,535,956
220,000
345,422
-
-
16,000
172,633
16,000
120,478
PT United Tractors Tbk PT Unilever Indonesia Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PP London Sumatra Indonesia Tbk
PT Indomobil Sukses International Tbk PT Jasa Marga Tbk PT Indocement Tunggal Perkasa Tbk
Sub total Petrochina Co. Ltd. HSBC Holdings Standard Chartered Plc.
Sub total
Golden Agri - Resources Ltd.
Sub total
PTT Exploration & Production Plc.
Sub total TOTAL
6,600
173,377
-
-
242,600
691,432
16,000
120,478
306,000
172,239
-
-
306,000
172,239
-
-
32,500
198,738
-
-
32,500
198,738
-
-
15,424,221
17,719,367
13,377,000
15,656,434
18
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
4. INVESTMENT PORTFOLIO (continued) Debt Instruments 2012 Purchase Type of investments Debt instruments Republic of Indonesia 5,875% 13.03.2020 Republic of Indonesia, 6,875%, 09.03.2017 Republic of Indonesia, 6, 75%, 10.03.2014 Republic of Indonesia, 6,875%, 17.01.2018 Republic of Indonesia, 7, 25%, 20.04.2015 Republic of Indonesia 10,375% 04.05.2014 Republic of Indonesia, 7, 5%, 15.01.2016 Republic of Indonesia, 4,875%, 05.05.2021 Perusahaan penerbit SBSN, 8, 8%, 23.04.2014 Republic of Indonesia, 5,25% , 17.01.2042 Republic of Indonesia, 11,625%, 04.03.2019 Republic of Indonesia, 3,75%, 25.04.2022 Republic of Indonesia, 7,75%, 17.01.2038 Perusahaan penerbit SBSN, 4%, 21.11.2018 Republic of Indonesia, 3,3%, 21.11.2022 PT Pertamina Persero, 030522, FXH-REGS TOTAL
Nominal Value
Sales
Total Purchases
Republic of Indonesia 5,875% 13.03.2020 Republic of Indonesia, 6,875%, 09.03.2017 Republic of Indonesia, 6, 75%, 10.03.2014 Republic of Indonesia, 6,875%, 17.01.2018 Republic of Indonesia, 7, 25%, 20.04.2015 Republic of Indonesia 10,375% 04.05.2014 Republic of Indonesia, 7, 5%, 15.01.2016 Republic of Indonesia, 4,875%, 05.05.2021 Perusahaan penerbit SBSN, 8, 8%, 23.04.2014 Republic of Indonesia, 8, 5%, 12.10.2035 TOTAL
Total Sales
-
-
500,000
585,625
500,000
597,500
500,000
598,750
500,000
537,500
2,000,000
2,170,500
-
-
1,000,000
1,197,500
-
-
1,000,000
1,127,500
900,000
1,030,875
1,900,000
2,176,900
2,000,000
2,361,875
1,000,000
1,181,250
-
-
1,500,000
1,614,375
1,000,000
1,116,250
2,500,000
2,792,125
5,500,000
5,820,365
4,500,000
4,824,465
500,000
770,625
-
-
3,000,000
3,088,513
2,000,000
2,093,753
1,500,000
2,246,625
500,000
771,875
2,000,000
2,038,500
1,500,000
1,547,750
1,000,000
1,000,000
1,000,000
1,010,000
1,500,000
1.478.750
1,500,000
1,509,375
19,900,000
22,087,378
21,900,000
25,201,743
2011 Purchase Type of investments Debt instruments
Nominal Value
Nominal Value
Sales
Total Purchases
Nominal Value
Total Sales
3,500,000
3,791,922
3,500,000
3,838,750
2,200,000
2,557,425
1,500,000
1,787,500
2,000,000
2,218,750
1,000,000
1,099,500
2,000,000
2,321,750
1,000,000
1,166,250
2,500,000
2,877,875
1,500,000
1,724,375
2,500,000
3,054,440
1,000,000
1,171,375
1,000,000
1,166,900
-
-
5,500,000
5,610,165
3,500,000
3,639,500
1,500,000
1,748,000
-
-
1,300,000
1,878,500
800,000
1,074,500
24,000,000
27,225,727
13,800,000
15,501,750
19
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
5. BANKS This account consist of: 2012
2011
Bank Rupiah The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Jakarta branch* (Rp212.576.814 and Rp203,069,252 in 2012 and 2011) Dollar The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Jakarta branch* PT Bank Commonwealth PT Bank UOB Buana Tbk PT Bank Danamon Indonesia Tbk
21,984
22,398
553,178 1,805 22 10
546,792 10,000 -
Total
576,999
579,190
* Custodian Bank (Note 15)
6. INTEREST RECEIVABLE This account represents interest receivable from bonds and time deposits amounted US$209,102 and US$224,633 as of December 31, 2012 and 2011. Based on a review of the status of interest receivable at the year end, the Investment Manager believes that all receivables are collectible, therefore no allowance for impairment losses on interest receivable.
7. OTHER ASSETS On December 31, 2012 and 2011 this account consist of income tax reclaim receivable amounted to US$41. 8. TAXATION a. Taxes Payable This account consist of: 2012 Article 23 Article 25 Article 29 Total
20
2011
359 686 22,042
386 8,233
23,087
8,619
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
8. TAXATION (continued) b. Current Tax Reconciliation between the increase in net assets attributable to unit holders operations before income tax expense according to statement of comprehensive income with the increase of net assets attributable to unit holders of participating units from taxable operating activities for the year ended December 31, 2012 and 2011 are as follows: 2012 2011 Increase in net assets attributable to unit holders from operations before income tax expense per statements of operations Permanent differences: Income subjected to final tax: Bonds interest Cash account interest Deposit interest Realized gain on investments Unrealized loss on investments Investment expenses
1,085,284
(632,228 ) (1,360 ) (27,288 ) (263,498 ) (340,107 ) 317,616
520,888
(846,936) (2,312) (37,238) (315,548) 378,375 357,385
Taxable increase in net assets from operations (fiscal loss) Fiscal loss compensation – 2010
138,417 -
54,614 (291)
Taxable increase in net assets attributable to unit holders from operation after fiscal loss compensation
138,417
54,323
34,604 -
13,581
6,485 6,077
5,348 -
22,042
8,233
Income tax expenses 25% x 138,417 25% x 54,323 Prepayment: Article 23 Article 25 Income tax payable
Increase in net assets from taxable operating activities and current tax expense of Mutual Funds in 2012 and 2011 in accordance with the Annual (SPT) submitted to the Tax Office. Based on Goverment Regulation No. 16 Year 2009 and its implementing regulations, interest and or discount bonds received and/or obtained by Taxpayer fund registered with Bapepam and LK are charged with the following rates: 1. 0% for the year 2009 up to 2010 2. 5% for the year 2011 up to 2013 3. 15% for the year 2014 and beyond. In September 2008, the Government of Indonesia, issued a new income tax regulations which will be effective since January 1, 2009. With the enactment of these new regulations, the corporate tax rate would be a fixed rate of 25% (twenty five percent) in the year 2010 onwards.
21
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
8. TAXATION (continued) c. Deferred Tax As of December 31, 2012 and 2011 there were no temporary differences to recognize deferred tax assets and/or liabilities due to the income of the Mutual Fund’s portfolio has been subject to final income tax. d. Administration The filing of tax returns is based on the Mutual Fund’s own calculation of tax liabilities (selfassessment). The tax authorities may conduct a tax audit on the Mutual Fund as determined in the Law of General Provisions and Administration of Taxation.
9. OTHER LIABILITIES 2012
2011
Unsettled redemption Investment management (Note 12 and 15) Custodial service (Note 13 and 15) Audit fees Redemption Other
319,820 15,424 2,356 3,965 5,149
16,984 2,595 1,935 143,853 10,742
Total
346,714
176,109
10. OUTSTANDING INVESTMENT UNITS All of outstanding investments units owned by the unitholders totally 15,178,821.2077 units and 17,823,748.1643 units as of December 31, 2012 and 2011. 11. INVESTMENT INCOME This account consist of income from the following: 2012
2011
Bonds interest Dividend Deposit interest Cash account interest
640,895 78,977 27,288 1,360
846,936 58,558 37,238 2,312
Total
748,520
945,044
22
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
12. INVESTMENT MANAGEMENT EXPENSE This account represents compensation for the services provided by PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen, as Investment Manager, which is calculated at maximum of 2% per annum of the net asset value for the year, computed on a daily basis and paid on a monthly basis. This expense is subject to Value Added Tax of 10%. The terms of the service compensation are documented in the Collective Investment Contract between the Investment Manager and the Custodian Bank. The accrued investment management expense is recorded under “Other Liabilities” account (Note 9). Investment Management expenses have been charged in the current year amounted to US$164,085 and US$187,200 for the years ended December 31, 2012 and 2011. 13. CUSTODIAL EXPENSE This account represents compensation, custodial services and administration related to the Mutual Fund’s assets. The services are provided by The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Jakarta Branch, as Custodian Bank, with fee maximum of 0.2% per annum based on net asset value computed on a daily basis and paid on a monthly basis. This expense is subject to Value Added Tax 10%. The terms of the service compensation are documented in the Collective Investment Contract between the Investment Manager and the Custodian Bank. The accrued custodial expense is recorded under “Other Liabilities” account (Note 9). Custodial expenses have been charged in the current year amounted to US$24,612 and US$28,080 for the years ended December 31, 2012 and 2011.
14. OTHER EXPENSES These expenses include charge for audit fee, safe keeping fee, transaction costs, operating costs, and tax costs (Note 9). Other expenses have been charged in the current year amounted to US$129,784 and US$155,129 for the years ended December 31, 2012 and 2011.
15. THE NATURE AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES Nature of Relationship -
PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen is the Investment Manager of Mutual Fund. The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Jakarta Branch is the Custodian Bank of Mutual Fund.
Transactions With Related Parties In operations, the Mutual Fund entered into certain transactions with a related party. The transactions with related parties were done under similiar terms and conditions as those done with third parties. The balance in the statement of financial position arising from transactions with related parties are described in "Bank" (Note 5) and "Other Liabilities" (Note 9).
23
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
15. THE NATURE AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES (continued) Transactions With Related Parties (continued) Significant transactions of the Mutual Fund with related parties are as follows: 2012 Investment Manager
2011
Custodian Bank
Investment Manager
Custodian Bank
Statements of Financial Position Bank Other Liabilities
-
575,162
-
569,190
15,424
2,356
16,984
2,595
164,085
24,612
187,200
28,080
Statements of Comprehensive Income Investment Expense
16. SEGMENT INFORMATION Mutual Fund business segments are divided by type of portfolio investments consist of money market instruments, debt securities and equity securities. This Classification is the basis for reporting segment information. Statement of comprehensive income 2012 Money market instrument Investment income Bonds interest Deposit interest Dividend Others
Debt securities
27,288 -
640,895 -
Equity securities
Others
Total
78,977
-
640,895 27,288 78,977
-
-
-
1,360
1,360
Total Investment income
27,288
640,895
78,977
1,360
748,520
Investment expenses
(8,547)
(200,743)
(108,765)
(426)
(318,481)
-
215,946 258,485
78,177 102,637
-
294,123 361,122
-
474,431
180,814
-
655,245
18,741
914,583
151,026
934
1,085,284
Realized and unrealized gain (loss) on investment Realized gain on investment Unrealized gain on investment Total Realized and Unrealized gain on Investment Increase in net assets from operation before tax – net Tax expense Increase in Net Assets Attributable to Unit Holders of Redeemable Shares from Operation
(34,603)
1,050,681
24
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
16. SEGMENT INFORMATION (continued) Statement of comprehensive income (continued) 2011 Money market instrument Investment income Bonds interest Deposit interest Dividend
Debt securities
37,238 -
Others Total Investment income Investment expenses Realized and unrealized gain (loss) on investment Realized gain(loss) on investment Unrealized gain(loss) on investment Total Realized and Unrealized gain (loss) on Investment Increase (decrease) in net assets from operation before tax – net
Equity securities
846,936 -
Others
Total
58,558
-
846,936 37,238 58,558
-
-
-
2,312
2,312
37,238
846,936
58,558
2,312
945,044
(10,176)
(231,443)
(128,158)
(632)
(370,409)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
36,305
(90,052)
-
(53,747)
27,062
651,798
(159,652)
1,680
520,888
Tax expense Increase in Net Assets Attributable to Unit Holders of Redeemable Shares from Operation
(13,581)
507,307
Statement of financial position 2012 Money market instrument
Debt secutities
Equity securites
Others
Total
Asset Assets segment
1.418.272
11.270.057
3.633.540
-
16.321.869
-
-
-
577.040
577.040
1.418.272
11.270.057
3.633.540
577.040
16,898,909
Liabilites segment
-
-
-
-
-
Not allocated liabilities
-
-
-
369,801
369,801
Total liabilites
-
-
-
369,801
369,801
Not allocated assets Total Assets Liabilites
2011 Money market instrument
Debt secutities
Equity securites
Others
Total
Asset Assets segment
1,438,526
13,926,327
2,386,640
-
17.751,493
-
-
-
579,229
579,229
1,438,526
13,926,327
2,386,640
579,229
18.330,722
Liabilites segment
-
-
-
-
-
Not allocated liabilities
-
-
-
184,728
184,728
Total liabilites
-
-
-
184,728
184,728
Not allocated assets Total Assets Liabilites
25
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
17. FINANCIAL RATIOS Following is a summary of the Fund financial ratios for the year ended December 31, 2012 and 2011:
2012 Total return on investments Return on investments adjusted for marketing charges Operating expenses Portfolio turnover Percentage of taxable income
2011
6.96% 5.90% 1.84% 2.01:1 12.75%
2.60% 2.09% 3.50% 2.94:1 10.49%
The ratio of Return on investments adjusted for marketing charges above was calculated based on Appendix of the Decision Letter of the Chairman of Bapepam No. Kep-08/PM/1997 dated 30 April 1997, Regulation No.IV.C.3 on "Daily Announcement Guideliness for Net Asset Value of Mutual Fund", and has been amended by attachment letter of the Decision Letter of the Chairman of Bapepam-LK No. Kep-516/BL/2012 dated September 21, 2012, which will be effective after January 1, 2013 The aforementioned financial ratios were presented solely to assist in understanding the past performance of the Mutual Fund. It should not be construed as an indication that the performance of the Mutual Fund in the future will be the same as that of the past.
18. FINANCIAL INSTRUMENTS The table below presents a comparison of the carrying amount and fair value of financial instruments Mutual Funds recorded in the financial statements. 2012 Carrying Amount
2011 Fair Value
Carrying Amount
Fair Value
FINANCIAL ASSETS Financial assets at fair value through profit or loss Investment portfolios
16,112,767
16,112,767
17,526,858
17,526,858
576,999
576,999
579,190
579,190
209,102 16,898,868
209,102 16,898,868
224,633 18,330,681
224,633 18,330,681
346,714
346,714
176,109
176,109
Loans and account receivables Bank Interest receivable Total Financial Assets
FINANCIAL LIABILITIES Financial liabilities are stated at amortized cost Other liabilities
The fair value of bank, interest receivables and other payables approximate value recorded in these financial instruments because of the short maturity. The fair value of the portfolio securities is based on market prices.
26
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
18. FINANCIAL INSTRUMENTS (continued) The estimated fair value The fair value of a financial instrument is the amount at which the instrument could be exchanged or settled between knowledgeable and willing parties in an arm's-length transaction, other than in a forced or liquidation sale situation. Under SFAS No. 60, "Financial Instruments: Disclosures" requires disclosure of fair value measurements by level of the fair value hierarchy as follows: -
Level 1 ,quated market price in an active market for identicial instrument Level 2, valuation techniques based on observable inputs Level 3, valuation techniques using significant unobservable inputs
A comparison by category of carrying amounts and fair value of financial assets and liabilities for the years ended December 31, 2012 and 2011 is set out below: 2012 Estimated fair value Carrying value
Level 1
Level 2
Level 3
Financial Asets Instrument portfolios
16,112,767
3,633,540
-
12,479,227
2011 Estimated fair value Carrying value
Level 1
Level 2
Level 3
Financial Asets Instrument portfolios
17,526,858
2,386,640
15,140,218
19. FINANCIAL RISK MANAGEMENT The Mutual Fund’s principal financial instruments comprise Investment portfolios, bank, interest receivable and other liabilities. The main risks arising from the Mutual Fund’s financial instruments are exposure to changes in economic and political conditions risk, market risk, interest rate risk, liquidity risk, default risk, exchange rate risk, exposure to changes in legislation and law changes, and Risk of dissolution and liquidation of Mutual Funds. The Mutual Fund overall risk Investment Manager objectives are to effectively manage these risks and minimize potential adverse effects on their financial performance. The Investment Manajer reviews and agrees with the policies for Managing each of these risks, as well as economic risks and business risks of the Mutual Fund, which are summarized below, and also monitors the market price risks arising from all financial instruments.
27
-
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
19. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (continued) Exposure to changes in economic and political conditions Open economic system adopted by Indonesia is very vulnerable to international economic changes. Changes in economic and political conditions within and outside the country or regulation particularly in the money market, capital markets, and tax is a factor that can affect the performance of both companies listed in stock exchanges and companies that publish financial markets, which in turn affects the value equity and fixed income securities issued by such companies. Market risk Market risk is the risk which the fair value or contractual cash flows in the future from a financial instrument or securities will be affected due to the effects of price changes and / or interest rate markets. Risk management is the management of the Fund carried out by evaluation and selection of appropriate securities investments or securities, including investment grade category, the effect of liquid and have good fundamentals. Market risk Changes or deteriorating economic conditions and politics inside and outside the country or regulatory changes may affect the perspective of income that can also affect the performance of the issuer. This will affect also the performance of the Fund. This risk is minimized by the way are always updating information on the development of social, economic and political either inside or outside the country, to be used as consideration in investment management. Interest rate risk Interest rate risk is the risk that the fair value or future contractual cash flows of a financial instrument will be affected due to changes in market interest rates. Fund exposure to interest rate risk which is affected mainly related to portfolio securities. To minimize interest rate risk, the Investment Manager to implement restrictions on allocation of asset in accordance with the parameters of the investment and the future outlook of interest rate. Evaluation of allocation of asset decision’s will be made periodic. The following table is the carrying amount, by maturity, financial assets and liabilities related to mutual fund interest rate risk is as follows: 2012 interest rate Aset Instrument portfolios Bank Interest receivables
Due in 1st year
Due in 2nd year
Due in 3rd year
Due in 4th year
Due more than 4th year
Total
2.28%-11.625% -
1,416,493 576,999
1,669,021 -
-
3,867,920 -
5,525,793 -
12,479,227 576,999
2.28%-11.625%
209,102
-
-
-
-
209,102
Due in 2nd year
Due in 3rd year
Due in 4th year
Due more than 4th year
2011 interest rate Aset Instrument portfolios Bank Interest receivables
Due in 1st year
Total
2,44%-10,375% -
1,437,550 579,190
-
5,614,105 -
1,133,767 -
6,954,797 -
15,140,218 579,190
2,44%-10,375%
224,633
-
-
-
-
224,633
28
REKSA DANA BATAVIA USD BALANCED ASIA NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED DECEMBER 31, 2012 AND 2011 (Expressed in United State Dollars, Except Number of Outstanding Investment Units)
19. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (continued) Liquidity risk Liquidity risk is the risk that the Fund will have difficulty in obtaining funds to meet commitments associated with financial instruments. Liquidity risk may arise from the inability of the Fund to sell a financial asset quickly at a price close to fair value. Liquidity needs of mutual fund specifically arise from the need to provide adequate cash to finance the sale of portfolio investments and pay back the distribution of profits to unit holders. In managing liquidity risk, the Investment Manager to monitor and maintain adequate liquidity to fund operations and invest the majority of its assets in active markets and can be withdrawn at any time. Held Mutual Funds can be withdrawn at any time and most are listed in Indonesia Stock Exchange. In addition, the Investment Manager regularly evaluate cash flow and correction of actual cash flows and matching the maturity profile of financial assets and liabilities. Default risk Risk that occurs when the parties relating to the Fund, such as issuing bonds, broker, custodian bank, PT KPEI, the bank where the Fund placing their funds or other related parties related to the Mutual Fund have defaulted so as to affect the asset value Net Investment Fund. Exchange rate risk Exchange rate risk may arise because of changes in foreign currency exchange rates or currency of rupiah against the U.S. dollar which is the currency denomination of the Fund. Changes in exchange rates could lead to declining investment values and investment returns may affect the Fund. Exposure to changes in legislation and law changes There is a change of legislation in force or the existence of government policies, particularly in the field of macroeconomics-related debt securities may affect the rate of return and investment returns will be accepted by the Fund. Changes in legislation and policy in the field of taxation may also reduce the income that may be obtained by Shareholders Participation Unit. Risk of dissolution and liquidation of Mutual Funds Unit holders face the risk of dissolution and liquidation if the Fund to meet any of the conditions listed in Rule Bapepam & LK. IV.B.1 and Collective Investment Contract Investment Manager shall dissolve and liquidate if any of the conditions in Regulation and Collective Investment Scheme Fund are met.
29
BAB XIII PERSYARATAN DAN TATA CARA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN 13.1.
TATA CARA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Sebelum melakukan pembelian, pemodal harus sudah membaca dan mengerti isi Prospektus BATAVIA USD BALANCED ASIA ini beserta ketentuan-ketentuan yang ada dalam Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan. Para pemodal yang ingin membeli Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA harus terlebih dahulu membuka rekening yang ditunjuk oleh Manajer Investasi, mengisi dan menandatangani formulir pembukaan rekening BATAVIA USD BALANCED ASIA dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan, melengkapinya dengan bukti pembayaran dan fotokopi jati diri (KTP/SIM bagi perorangan lokal, Paspor bagi Warga Negara Asing dan fotokopi anggaran dasar, NPWP/Nomor Pokok Wajib Pajak, serta bukti jati diri dari pejabat yang berwenang untuk badan hukum) serta dokumen pendukung lainnya sesuai dengan Prinsip Mengenal Nasabah oleh Penyedia Jasa Keuangan di Bidang Pasar Modal sebagaimana diatur dalam Peraturan BAPEPAM dan LK Nomor V.D.10 yang disampaikan kepada Manajer Investasi secara langsung atau Agen Penjual ditunjuk oleh Manajer Investasi. Para pemodal yang melakukan pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang pertama kali (pembelian awal) disyaratkan untuk mengisi dan menandatangani Formulir Profil Pemodal BATAVIA USD BALANCED ASIA sebelum melakukan pembelian. Formulir pembukaan rekening BATAVIA USD BALANCED ASIA, Formulir Profil Pemodal dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan dapat diperoleh dari Manajer Investasi atau dari Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi. Pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA oleh pemodal tersebut harus dilakukan sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan dalam Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan. Pembelian Unit Penyertaan oleh pemodal yang dilakukan menyimpang dari syarat dan ketentuan tersebut di atas tidak akan dilayani. Dalam hal terdapat keyakinan adanya pelanggaran ketentuan sebagaimana diatur dalam Peraturan BAPEPAM dan LK Nomor V.D.10 tentang Prinsip Mengenal Nasabah Oleh Penyedia Jasa Keuangan di Bidang Pasar Modal, Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek Reksa Dana yang ditunjuk Manajer Investasi wajib menolak pesanan pembelian Unit Penyertaan dari calon Pemegang Unit Penyertaan.
13.2.
BATAS MINIMUM PEMBELIAN Minimum pembelian awal Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dan minimum pembelian selanjutnya Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA adalah sebagai berikut: Reksa Dana Pembelian
Minimum Pembelian Awal
Minimum Selanjutnya
BATAVIA USD BALANCED USD 500 USD 100 ASIA Apabila pembelian awal dan pembelian selanjutnya dilakukan melalui Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi, dimana Agen Penjual tersebut menetapkan minimum pembelian awal dan pembelian selanjutnya Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang lebih besar dari yang tercantum dalam Prospektus ini maka batas minimum pembelian awal dan pembelian selanjutnya Unit Penyertaan 27
BATAVIA USD BALANCED ASIA akan diatur dan dicantumkan dalam Dokumen Keterbukaan Produk. 13.3.
HARGA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Setiap Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai Aktiva Bersih awal per Unit Penyertaan sebesar USD 1 (satu dolar Amerika Serikat) pada hari pertama penawaran. Selanjutnya harga penjualan Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA ditetapkan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA yang ditetapkan pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan.
13.4.
PEMROSESAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA beserta bukti pembayaran dan fotokopi bukti jati diri yang telah lengkap dan diterima secara baik (in complete application) oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi serta disetujui oleh Manajer Investasi sampai dengan pukul 13.00 WIB (tiga belas waktu Indonesia Barat) dan pembayaran untuk pembelian tersebut diterima dengan baik (in good fund) oleh Bank Kustodian pada Hari Bursa yang sama, akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan. Berkaitan dengan hal tersebut, Manajer Investasi wajib menyampaikan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang telah disetujui tersebut kepada Bank Kustodian selambat-lambatnya pukul 16.00 WIB (enam belas Waktu Indonesia Barat) pada Hari Bursa yang bersangkutan. Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan beserta bukti pembayaran dan fotokopi bukti jati diri yang telah lengkap dan diterima secara baik (in complete application) oleh Manajer Investasi dan Agen Penjual serta disetujui oleh Manajer Investasi setelah pukul 13.00 WIB (tiga belas waktu Indonesia Barat) dan pembayaran untuk pembelian tersebut diterima dengan baik (in good fund) oleh Bank Kustodian pada Hari Bursa berikutnya akan diproses oleh Bank Kustodian Berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa berikutnya. Berkaitan dengan hal tersebut, Manajer Investasi wajib menyampaikan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang telah disetujui tersebut kepada Bank Kustodian selambat-lambatnya pukul 16.00 WIB (enam belas Waktu Indonesia Barat) pada Hari Bursa berikutnya tersebut.
13.5.
SYARAT PEMBAYARAN Pembayaran pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dilakukan dengan pemindahbukuan atau transfer dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat dan pembayaran tersebut dilakukan kepada rekening BATAVIA USD BALANCED ASIA sebagai berikut: Rekening Bank Nomor
: BATAVIA USD BALANCED ASIA : The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited : 001-879766-008
Apabila diperlukan, untuk mempermudah proses pembelian Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA, maka atas permintaan Manajer Investasi, Bank Kustodian dapat membuka rekening atas nama BATAVIA USD BALANCED ASIA pada bank lain.
28
Rekening tersebut sepenuhnya menjadi tanggung jawab dari dan dikendalikan oleh Bank Kustodian. Rekening tersebut hanya dipergunakan untuk penerimaan dana dari pembelian dan pembayaran penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA termasuk dana yang diperlukan untuk transaksi Efek dari BATAVIA USD BALANCED ASIA. Bagi pembelian Unit Penyertaan yang ditolak seluruhnya atau sebagian, sisa dananya akan dikembalikan oleh Manajer Investasi tanpa bunga dengan pemindahbukuan atau transfer dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke rekening yang ditunjuk oleh Pemegang Unit Penyertaan. Semua biaya bank, biaya pemindahbukuan atau transfer, biaya pembelian, dan biaya lain (merujuk butir 9.3) sehubungan dengan pembayaran pembelian Unit Penyertaan, menjadi beban Pemegang Unit Penyertaan. 13.6.
PERSETUJUAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Manajer Investasi dan Bank Kustodian berhak menerima atau menolak pemesanan pembelian Unit Penyertaan secara keseluruhan atau sebagian. Bagi pemesanan pembelian Unit Penyertaan yang ditolak seluruhnya atau sebagian, sisanya akan dikembalikan oleh Manajer Investasi tanpa bunga dengan pemindahbukuan atau transfer dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke rekening yang ditunjuk oleh Pemegang Unit Penyertaan.
13.7.
SURAT KONFIRMASI TRANSAKSI UNIT PENYERTAAN Surat atau bukti konfirmasi atas pelaksanaan perintah Pembelian Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan wajib dikirimkan kepada Pemegang Unit Penyertaan dalam waktu paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelah diterimanya perintah dimaksud dengan ketentuan, seluruh pembayaran telah diterima dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik (in good fund and in complete application).
29
BAB XIV PERSYARATAN DAN TATA CARA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN 14.1.
PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Pemegang Unit Penyertaan dapat menjual kembali sebagian atau seluruh Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang dimilikinya pada setiap Hari Bursa. Penjualan kembali oleh Pemegang Unit Penyertaan dilakukan dengan mengisi dan menyampaikan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang ditujukan kepada Manajer Investasi secara langsung atau melalui Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dan dapat dikirimkan melalui pos tercatat. Penjualan kembali oleh Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA harus dilakukan sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan dalam Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan. Penjualan kembali oleh Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang dilakukan menyimpang dari syarat dan ketentuan tersebut di atas tidak akan dilayani.
14.2.
BATAS MINIMUM PENJUALAN KEMBALI DAN SALDO MINIMUM KEPEMILIKAN Batas minimum Penjualan Kembali Unit Penyertaan dan minimum kepemilikan Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA adalah sebagai berikut: Reksa Dana
Minimum Penjualan Kembali
BATAVIA USD BALANCED USD 100 atau ASIA 10 Unit Penyertaan
Minimum Unit Kepemilikan 500 Unit Penyertaan
Apabila penjualan kembali dilakukan melalui Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi, dimana Agen Penjual tersebut menetapkan minimum penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang lebih besar dari yang tercantum dalam Prospektus ini maka batas minimum penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA akan diatur dan dicantumkan dalam Dokumen Keterbukaan Produk. Apabila jumlah kepemilikan Unit Penyertaan kurang dari 500 (lima ratus) Unit Penyertaan, maka Manajer Investasi berhak untuk menutup rekening Pemegang Unit Penyertaan tersebut, mencairkan seluruh Unit Penyertaan yang tersisa milik Pemegang Unit Penyertaan tersebut berdasarkan Nilai Aktiva Bersih pada Hari Bursa ditutupnya rekening tersebut dan mengembalikan sisa investasinya dengan cara pemindahbukuan atau transfer dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke rekening yang ditunjuk oleh Pemegang Unit Penyertaan. 14.3.
PEMBAYARAN PENJUALAN KEMBALI Sesuai ketentuan BAPEPAM dan LK, pembayaran atas penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA dilaksanakan oleh Manajer Investasi sesegera mungkin, paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang telah dipenuhi sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA, diterima secara lengkap oleh Manajer Investasi.
30
Pembayaran dana hasil penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA akan dilakukan dengan pemindahbukuan atau transfer dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke rekening yang ditunjuk pemegang Unit Penyertaan. Semua biaya bank, biaya pemindahbukuan atau transfer, biaya penjualan kembali dan biaya lain (merujuk butir 9.3) sehubungan dengan pembayaran penjualan kembali Unit Penyertaan merupakan beban dari Pemegang Unit Penyertaan. 14.4
HARGA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Harga penjualan kembali setiap Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA adalah harga setiap Unit Penyertaan pada Hari Bursa yang ditentukan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa bersangkutan.
14.5.
PEMPROSESAN PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang telah lengkap dan diterima secara baik (in complete application) sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dan telah disetujui oleh Manajer Investasi sampai dengan pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat), akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan. Berkaitan dengan hal tersebut, Manajer Investasi wajib menyampaikan permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan tersebut kepada Bank Kustodian selambatlambatnya pukul 16.00 WIB (enam belas Waktu Indonesia Barat) pada Hari Bursa tersebut. Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang telah lengkap dan diterima secara baik (in complete application) sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dan telah disetujui oleh Manajer Investasi setelah pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat) maka akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa berikutnya. Berkaitan dengan hal tersebut, Manajer Investasi wajib menyampaikan permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan tersebut kepada Bank Kustodian selambatlambatnya pukul 16.00 WIB (enam belas Waktu Indonesia Barat) pada Hari Bursa berikutnya. Surat atau bukti konfirmasi atas perintah penjualan kembali Unit Penyertaan oleh pemegang Unit Penyertaan wajib dikirimkan kepada Pemegang Unit Penyertaan dalam waktu paling lambat 1 (satu) Hari Kerja setelah diterimanya perintah dimaksud dengan ketentuan, Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan lengkap dan diterima dengan baik (in complete application). Manajer Investasi berhak untuk membatasi jumlah penjualan kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA jika jumlah permohonan penjualan kembali dalam 1 (satu) hari telah mencapai 20% (dua puluh persen) dari Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada Hari Bursa yang bersangkutan. Dalam hal Manajer Investasi menerima atau menyimpan permohonan penjualan kembali lebih dari 20% (dua puluh persen) dari Nilai Aktiva Bersih pada Hari Bursa yang bersangkutan, maka kelebihan permohonan penjualan kembali tersebut oleh Bank Kustodian atas instruksi Manajer Investasi akan ditolak dan tidak akan diproses.
31
14.6.
PENOLAKAN PERMOHONAN PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Sesuai Peraturan Bapepam dan LK Nomor IV.B.1. tentang Pedoman Pengelolaan Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif, Lampiran Keputusan Ketua Bapepam dan LK Nomor: Kep-552/BL/2010 tanggal 30 Desember 2010, setelah memberitahukan secara tertulis kepada OJK dengan tembusan kepada Bank Kustodian, Manajer Investasi dapat menolak pembelian kembali (pelunasan) atau menginstruksikan Agen Penjual Efek BATAVIA USD BALANCED ASIA untuk melakukan penolakan pembelian kembali (pelunasan) apabila terjadi hal-hal sebagai berikut: a. Bursa Efek dimana sebagian besar Portofolio Efek BATAVIA USD BALANCED ASIA diperdagangkan ditutup; dan /atau b. Perdagangan Efek atas sebagian besar Portofolio Efek BATAVIA USD BALANCED ASIA di Bursa Efek dihentikan; dan /atau c. Keadaan kahar sesuai dengan ketentuan Kontrak Investasi Kolektif. Manajer Investasi wajib memberitahukan secara tertulis kepada Pemegang Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA apabila melakukan penolakan pembelian kembali (pelunasan) tersebut di atas paling lambat 1 (satu) Hari Bursa setelah tanggal instruksi penjualan kembali diterima oleh Manajer Investasi.
14.7.
SURAT KONFIRMASI TRANSAKSI UNIT PENYERTAAN Surat atau bukti konfirmasi atas pelaksanaan perintah penjualan kembali Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan wajib dikirimkan kepada Pemegang Unit Penyertaan dalam waktu paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelah diterimanya perintah dimaksud dengan ketentuan, Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan oleh Pemegang Unit Penyertaan lengkap dan diterima dengan baik (in complete application)
32
BAB XV PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN 15.1.
Pengalihan Unit Penyertaan Pemegang Unit Penyertaan dapat mengalihkan investasinya antara Reksa Dana yang dikelola oleh Manajer Investasi, kecuali untuk Reksa Dana Pasar Uang dan Reksa Dana Terproteksi.
15.2.
Prosedur Pengalihan Unit Penyertaan Pengalihan investasi dilakukan dengan menyampaikan Formulir Pengalihan Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dengan menyebutkan nama Pemegang Unit Penyertaan, nama Reksa Dana, nomor akun Pemegang Unit Penyertaan dan nilai investasi yang akan dialihkan. Pengalihan investasi tersebut harus dilakukan sesuai dengan ketentuanketentuan serta persyaratan–persyaratan yang tercantum dalam Prospektus dan Formulir Pengalihan Unit Penyertaan.
15.3.
Pemrosesan Pengalihan Unit Penyertaan Pengalihan investasi dari BATAVIA USD BALANCED ASIA ke Reksa Dana lainnya diproses oleh Manajer Investasi dengan melakukan pembelian kembali Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan dan melakukan penjualan Unit Penyertaan Reksa Dana lainnya tersebut yang diinginkan oleh Pemegang Unit Penyertaan. Pengalihan investasi dari Reksa Dana lainnya ke BATAVIA USD BALANCED ASIA diproses oleh Manajer Investasi dengan melakukan pembelian kembali Unit Penyertaan Reksa Dana lainnya tersebut yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan dan melakukan penjualan Unit Penyertaan BATAVIA USD BALANCED ASIA yang diinginkan oleh Pemegang Unit Penyertaan. Formulir Pengalihan Unit Penyertaan yang telah lengkap dan diterima secara baik (in complete application) sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi dan telah disetujui oleh Manajer Investasi sampai dengan pukul 13.00 WIB(tiga belas Waktu Indonesia Barat), akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan. Formulir Pengalihan Unit Penyertaan yang diterima oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual dan telah disetujui oleh Manajer Investasi setelah pukul 13.00 WIB (tiga belas) Waktu Indonesia Barat, akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA pada akhir Hari Bursa berikutnya.
15.4.
Batas Minimum Pengalihan Unit Penyertaan. Batas Minimum Pengalihan Unit Penyertaan. Batas Minimum Pengalihan investasi dari BATAVIA USD BALANCED ASIA ke reksa dana lainnya adalah sejumlah USD 100 (seratus dollar Amerika Serikat) atau 10 (sepuluh) Unit Penyertaan. Batas minimum Pengalihan investasi dari reksa dana lainnya ke BATAVIA USD BALANCED ASIA adalah sejumlah USD 100 (seratus dollar Amerika Serikat) atau 10 (sepuluh) Unit Penyertaan. Apabila pada hari pengalihan jumlah kepemilikan Unit Penyertaan kurang dari Saldo Minimum Kepemilikan Unit Penyertaan yang dipersyaratkan dalam Pasal 14.2,pada hari pengalihan maka Manajer Investasi berhak untuk menutup akun 33
tersebut dan mengembalikan sisa investasinya dengan cara pemindahbukuan atau transfer dalam denominasi mata uang dolar Amerika Serikat ke akun atas nama Pemegang Unit penyertaan yang ditunjuk oleh Pemegang Unit Penyertaan. 15.5.
Nilai Tukar untuk Pengalihan ke dan dari Reksa Dana yang Berdenominasi Mata Uang Rupiah Dalam hal pengalihan investasi Unit Penyertaan yang diminta oleh Pemegang Unit Penyertaan adalah pengalihan dari BATAVIA USD BALANCED ASIA ke Reksa Dana lain yang berdenominasi mata uang Rupiah atau pengalihan dari Reksa Dana lain yang ber-denominasi mata uang Rupiah ke BATAVIA USD BALANCED ASIA, maka nilai tukar yang digunakan untuk meng-konversi jumlah investasi yang dialihkan adalah nilai tukar yang berlaku di Bank Kustodian pada 1 ( satu ) Hari Bursa setelah tanggal pengalihan (T+1) yaitu nilai tukar yang berlaku di Bank Kustodian pada saat dana diterima atau dibayarkan oleh Bank Kustodian.
34
BAB XVI PEMBUBARAN DAN LIKUIDASI 16.1.
BATAVIA USD BALANCED ASIA berlaku sejak ditetapkan pernyataan efektif oleh OJK dan wajib dibubarkan, apabila terjadi salah satu dari hal-hal sebagai berikut : a.
Dalam jangka waktu 60 (enam puluh) Hari Bursa, BATAVIA USD BALANCED ASIA yang pernyataan pendaftarannya telah menjadi efektif memiliki dana kelolaan kurang dari Rp25.000.000.000,- (dua puluh lima miliar Rupiah); dan atau
b.
Diperintahkan oleh OJK untuk membubarkan BATAVIA USD BALANCED ASIA sesuai dengan Peraturan Perundang–undangan di bidang Pasar Modal; dan atau
c.
Total Nilai Aktiva Bersih BATAVIA USD BALANCED ASIA kurang dari Rp25.000.000.000,- (dua puluh lima miliar Rupiah) selama 90 (sembilan puluh) Hari Bursa berturut-turut; dan atau
d. Manajer Investasi dan Bank Kustodian sepakat membubarkan Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA. 16.2.
16.3.
Dalam hal Reksa Dana wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam Bab 16.1 huruf a, maka Manajer Investasi wajib : a.
menyampaikan laporan kondisi tersebut kepada OJK dan mengumumkan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi BATAVIA USD BALANCED ASIA kepada para Pemegang Unit Penyertaan paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional, paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada Bab 16.1 huruf a Prospektus ini.
b.
menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat pembubaran namun tidak boleh lebih kecil dari dari Nilai Aktiva Bersih Awal (harga par) dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada Bab 16.1 huruf a Prospektus ini.
c.
membubarkan BATAVIA USD BALANCED ASIA dalam jangka waktu paling lambat 10 (sepuluh) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada Bab 16.1 huruf a Prospektus ini, dan menyampaikan laporan hasil pembubaran BATAVIA USD BALANCED ASIA kepada OJK dalam paling lambat 10 (sepuluh) Hari Bursa sejak Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA dibubarkan.
Dalam hal Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam Bab 16.1 huruf b, maka Manajer Investasi wajib ; a. mengumumkan pembubaran, likuidasi dan rencana pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA paling kurang dalam satu surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak diperintahkan BAPEPAM dan LK, dan pada hari yang sama memberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA; b.
menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan 35
bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat pembubaran dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak diperintahkan pembubaran Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA oleh OJK; dan c.
16.4.
menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA kepada OJK paling lambat 2 (dua) bulan sejak diperintahkan pembubaran Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA oleh OJK dengan dilengkapi pendapat dari Konsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Notaris;
Dalam hal Reksa Dana wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam Bab 16.1 huruf c, maka Manajer Investasi wajib: a. menyampaikan laporan kondisi tersebut kepada OJK dengan dilengkapi kondisi keuangan terakhir Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA dan mengumumkan kepada para Pemegang Unit Penyertaan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional , dalam jangka waku paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada bab 16.1 huruf c Prospektus ini serta pada hari yang sama memberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA;
16.5.
b.
menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat likuidasi selesai dilakukan dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak likuidasi selesai dilakukan; dan
c.
menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA kepada OJK paling lambat 2 (dua) bulan sejak dibubarkan dengan dilengkapi pendapat dari konsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Notaris.
Dalam hal Reksa Dana wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam Bab 16.1 huruf d, maka Manajer Investasi wajib ; a. menyampaikan kepada OJK dalam jangka waktu paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak terjadinya kesepakatan pembubaran Reksa Dana oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian dengan melampirkan : 1)
kesepakatan pembubaran dan likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian;
2) 3)
alasan pembubaran; dan kondisi keuangan terakhir;
dan pada hari yang sama mengumumkan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA kepada para Pemegang Unit Penyertaan paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional serta memberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA; b. menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih 36
pada saat likuidasi selesai dilakukan dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak likuidasi selesai dilakukan; dan c. menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA kepada OJK paling lambat 2 (dua) bulan sejak dibubarkan dengan dilengkapi pendapat dari konsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA dari Notaris. 16.6.
Dalam hal masih terdapat uang hasil likuidasi yang belum diambil oleh Pemegang Unit penyertaan setelah tanggal pembagian hasil likuidasi kepada Pemegang Unit Penyertaan yang ditetapkan oleh Manajer Investasi, maka ; a.
jika Bank Kustodian telah memberitahukan dana tersebut Pemegang Unit Penyertaan sebanyak 3 (tiga) kali dalam tenggang waktu masing – masing 2 (dua) minggu serta telah mengumumkannya dalam surat kabar harian yang berperedaran nasional, maka dana tersebut wajib disimpan dalam rekening giro di Bank Kustodian untuk kepentingan Pemegang Unit Penyertaan dalam jangka waktu 30 ( tiga puluh) tahun;
b.
setiap biaya yang timbul atas penyimpanan dana tersebut akan dibebankan kepada rekening giro tersebut;
c.
apabila dalam jangka waktu 30 (tiga puluh) tahun tidak diambil oleh Pemegang Unit Penyertaan, maka dana tersebut wajib diserahkan oleh Bank Kustodian kepada Pemerintah Indonesia untuk keperluan pengembangan industri Pasar Modal;
16.7.
Manajer Investasi wajib memastikan bahwa hasil dari likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA harus dibagi secara proposional menurut komposisi jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh masing–masing Pemegang Unit Penyertaan.
16.8.
Setelah dilakukannya pengumuman rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA, maka Pemegang Unit penyertaan tidak dapat melakukan penjualan kembali (pelunasan).
16.9.
Dalam hal Reksa Dana dibubarkan dan dilikuidasi, maka beban biaya pembubaran dan likuidasi Reksa Dana BATAVIA USD BALANCED ASIA termasuk biaya Konsultan Hukum, Akuntan dan beban lain kepada pihak ketiga menjadi tanggung jawab dan wajib dibayar Manajer Investasi kepada pihak–pihak yang bersangkutan.
37
BAB XVII SKEMA PEMBELIAN, PENJUALAN KEMBALI dan PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN BATAVIA USD BALANCED ASIA
PEMESANAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN
INVESTOR Formulir Aplikasi Pembelian & Dokumen Pendukung
AGEN PENJUAL (jika ada): 1. Pengenalan nasabah dan profil nasabah 2. Menjelaskan secara rinci tentang Reksa Dana 3. Menerima dan memeriksa kelengkapan dokumen 4. Notifikasi ke Manajer Investasi
PT BATAVIA PROSPERINDO ASET MANAJEMEN (MANAJER INVESTASI): 1. Pengenalan nasabah dan profil nasabah (untuk Pembelian Unit Penyertaan melalui Manajer Investasi) 2. Menjelaskan secara rinci tentang Reksa Dana 3. Menerima dan memeriksa kelengkapan dokumen 4. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 5. System Update 6. Autorisasi Aplikasi Pemesanan Pembelian
Batch Pemesanan Pembelian Formulir Dokumen Pendukung
Dana Surat Konfirmasi
Laporan Hasil Pembelian
THE HONGKONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED (BANK KUSTODIAN): 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. Penerimaan dana di rekening reksa dana 3. Proses pendaftaran / pembukaan rekening 4. Alokasi jumlah Unit Penyertaan 5. Informasi ke PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen
38
PEMESANAN PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN
INVESTOR Formulir Penjualan Kembali & Dokumen Pendukung
AGEN PENJUAL (jika ada): 1. Pemeriksaan Formulir dan Kelengkapan dokumen pendukung 2. Notifikasi ke Manajer Investasi
PT BATAVIA PROSPERINDO ASET MANAJEMEN (MANAJER INVESTASI): 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. System Update 3. Autorisasi Aplikasi Penjualan Kembali
Batch Penjualan Kembali Formulir Dokumen Pendukung
Dana Surat Konfirmasi
Laporan Hasil Penjualan Kembali
THE HONGKONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED (BANK KUSTODIAN): 1. Penerimaan Batch Penjualan Kembali, Formulir dan Dokumen Pendukung 2. Verifikasi kepemilikan 3. Perhitungan Hasil Penjualan Kembali 4. Pembayaran Hasil Penjualan Kembali 5. Informasi ke PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen
39
PEMESANAN PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN
Formulir Pengalihan INVESTOR
AGEN PENJUAL (jika ada): 1. Pemeriksaan Formulir dan Kelengkapan dokumen pendukung 2. Notifikasi ke Manajer Investasi
PT BATAVIA PROSPERINDO ASET MANAJEMEN (MANAJER INVESTASI): 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. System Update 3. Autorisasi Aplikasi Pengalihan
Reksa Dana yang dituju
Batch Pengalihan
Surat Konfirmasi
Dana
Laporan Hasil Pengalihan
THE HONGKONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED (BANK KUSTODIAN): 1. Penerimaan Batch Penjualan Kembali, Formulir dan Dokumen Pendukung 2. Verifikasi kepemilikan 3. Perhitungan Hasil Penjualan Kembali 4. Pembayaran Hasil Penjualan Kembali 5. Informasi ke PT Batavia Prosperindo Aset Manajemen
40
BAB XVIII PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS DAN FORMULIR PEMESANAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN 18.1
Informasi, Prospektus dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan dapat diperoleh di kantor Manajer Investasi yang ditunjuk oleh Manajer Investasi. Hubungi Manajer Investasi untuk informasi lebih lanjut.
18.2.
Untuk menghindari keterlambatan dalam pengiriman laporan tahunan BATAVIA USD BALANCED ASIA serta informasi lainnya mengenai investasi, Pemegang Unit Penyertaan diharapkan untuk memberitahu secepatnya mengenai perubahan alamat kepada Manajer Investasi atau Agen Penjual dimana Pemegang Unit Penyertaan melakukan pembelian Unit Penyertaan.
Manajer Investasi PT BATAVIA PROSPERINDO ASET MANAJEMEN Chase Plaza, Lantai 12 Jl. Jend. Sudirman Kav.21 Jakarta 12920 Telepon (62-21) 520-8390 Faksimili (62-21) 520-6899 Email :
[email protected] www.bpam.co.id Bank Kustodian THE HONGKONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED, CABANG JAKARTA Menara Mulia, Lantai 19 Jalan Jendral Gatot Subroto Kav 9-11 Jakarta 12930 – Indonesia Telepon : (62-21) 5291 4901 Faksimili : (62-21) 2922 9696
41