PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN/ PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI/ CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002/ 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 TIDAK DIAUDIT/ UNAUDITED
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES CONSOLIDATED BALANCE SHEETS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
NERACA KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Catatan/ Notes
2003
2002
AKTIVA LANCAR Kas dan setara kas Piutang usaha : - Pihak ketiga (setelah dikurangi penyisihan piutang tidak tertagih sebesar Rp 1,702 di tahun 2003 dan Rp 76 di tahun 2002) Piutang lain-lain : - Pihak ketiga (setelah dikurangi penyisihan piutang tidak tertagih sebesar Rp 2,103 di tahun 2003 dan Rp 1,435 di tahun 2002) - Pihak yang mempunyai hubungan istimewa (setelah dikurangi penyisihan piutang tidak tertagih sebesar Rp nihil di tahun 2003 dan tahun 2002) Persediaan Pajak dibayar dimuka Biaya dibayar dimuka dan uang muka
7 32 279,068 2f,6 7,9862m,18a 82,100 2g,7
239,333 4,831 52,559
CURRENT ASSETS Cash and cash equivalents Trade receivables : Third parties (net of provision for doubtful accounts of Rp 1,702 in 2003 and Rp 76 in 2002) Other receivables : Third parties (net of provision for doubtful accounts of Rp 2,103 in 2003 and Rp 1,435 in 2002) Related parties (net of provision for doubtful accounts of Rp nil in 2003 and 2002) Inventories Prepaid taxes Prepayments and advances
Jumlah aktiva lancar
503,728
430,166
Total current assets
PENYERTAAN DALAM SAHAM AKTIVA TIDAK LANCAR Biaya dibayar di muka dan uang muka Prepayments and advances Aktiva pajak tangguhan Aktiva tetap (setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp 235,939 di tahun 2003 dan Rp 197,803 di tahun 2002) Aktiva lain-lain Goodwill Jumlah aktiva tidak lancar JUMLAH AKTIVA TOTAL ASSETS
45,147 2a,3
71,761
31,318 2e,4
27,821
58,102
33,861
-
5
2h,8
- INVESTMENTS IN SHARES
45,129 28,6732m,18c 445,302 2i,9
13,757 Deferred tax assets 361,047 Fixed assets (net of accumulated depreciation of Rp 235,939 in 2003 and Rp 197,803 in 2002)
34,609 10 38,875 2k,11b 592,588 1,096,316
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
39,965 -
Other assets Goodwill
440,067
Total non-current assets 870,233
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 1/1 Page
Brought to you by Global Reports
NON-CURRENT ASSETS 25,298
2g,7
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES CONSOLIDATED BALANCE SHEETS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
NERACA KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Catatan/ Notes
2003 KEWAJIBAN LANCAR Hutang usaha : - Pihak ketiga - Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Hutang pajak Beban masih harus dibayar dan penyisihan Bagian kewajiban jangka panjang yang jatuh tempo dalam waktu satu tahun long-term liabilities - Hutang bank Pendapatan diterima di muka Hutang lain-lain : - Pihak ketiga - Pihak yang mempunyai hubungan istimewa Jumlah kewajiban lancar HAK MINORITAS EKUITAS Modal saham Modal dasar - 900.000.000 saham Modal ditempatkan dan disetor penuh - 329.420.000, dengan nilai nominal Rp 500 (Rupiah penuh) per saham (2002: 329.420.000) Tambahan modal disetor - bersih net Saldo laba yang dicadangkan earnings
CURRENT LIABILITIES Trade payables : 228,610 Third parties -
325,867 12 5,127 32 6,7962m,18b
4,934 6,967
136,848 14
103,832
81,600 17b 21,961 15
16,184
76,932 13
64,356
Bank loans Deferred income Other payables : Third parties -
1,912
Related parties -
426,795
Total current liabilities
614
32
655,745 -
19
245
5,000 22
Jumlah ekuitas
440,571
47
5,000Appropriated 202,061
2d,23
197 443,193
retained
Unappropriated Retained earnings Accumulated other comprehensive income Total equity TOTAL LIABILITIES AND 870,233
1,096,316
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
MINORITY INTERESTS
EQUITY Share capital Authorised - 900,000,000 shares Issued and paid up capital - 329,420,000 with par value of Rp 500 (full Rupiah) per share 164,710 (2002: 329,420,000) 71,225Additional paid in capital -
164,710 20 71,225 21
199,589
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 1/2 Page
Brought to you by Global Reports
Related parties Taxes payable Accrued expenses and provisions Current maturities of
Saldo laba yang belum dicadangkan Akumulasi pendapatan komprehensif lain JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS EQUITY
2002
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENTS OF INCOME FOR THE PERIOD ENDED 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASI UNTUK PERIODE YANG BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Catatan/ Notes
2003 Penjualan bersih Net sales Beban pokok penjualan Cost of goods sold Laba kotor Beban usaha Penjualan Umum dan administrasi
Laba usaha Penghasilan/(beban) lain-lain (Kerugian)/keuntungan penjualan aktiva tetap Biaya penutupan toko Penyisihan penurunan nilai aktiva yang tidak digunakan dalam operasi Pendapatan bunga Biaya bunga Rugi selisih kurs
2002
2,026,867
2l
(1,624,282)
2l,24
402,585
Pendapatan/(Beban) pajak penghasilan Laba/(Rugi) bersih sebelum hak minoritas Hak minoritas atas laba bersih anak perusahaan Laba/(Rugi) bersih
(1,299,810) 374,935
Operating expenses (34,279) Selling (306,615) General and administrative
(396,939)
(340,894)
5,646
34,041
4,791 9 (12,088) 26
(45) (4,314)
(11,225) 10 3,080 (2,502) (1,421)
5,939 (2,326)
(13,719)
33,295
Profit/(Loss)before
Income/(Loss) before minority 24,800 interests
(8,381) 19
1
(8,276)
24,801
Minority interests Net income/(loss) Income/(loss) per share
17
2n,27
103
Laba/(Rugi) bersih per saham
Operating income per share (In full Rupiah) Net income/(loss) per share
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 2 Page
Brought to you by Global Reports
Other income/(expenses) (Loss)/gain on disposal of fixed assets Store Closure Expense Provision for impairment for assets not used in operations Interest income Interest expense Foreign exchange loss
(8,495)Income tax credit/(expense)
5,3382m,18c
105
Operating income
(746)
Laba/(Rugi) per saham Laba usaha per saham (Rupiah penuh)
Gross profit
(28,674) 2l,25 (368,265) 2l,25
(19,365) Laba/(Rugi) sebelum pajak penghasilan corporate tax
1,674,745
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES (Rupiah penuh)
(25)
2n,27
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
75
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 2 Page
Brought to you by Global Reports
(In full Rupiah)
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASI UNTUK PERIODE YANG BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
Catatan Saldo 1 Januari 2002 418,768 Laba bersih periode 9 bulan 24,801 Rugi dari nilai lindung arus kas
23
-
-
-
-
23
-
-
-
-
Saldo 30 September 2003 440,571
71,225
5,000
573 -
-
-
-
-
(59)
-
(376) 202,061
-
5,804
-
5,000
-
(91)
177,260
5,000
138 -
Jumlah
24,801
197
71,225
164,710
-
(376)
71,225
164,710
23
Saldo laba yang belum dicadangkan
71,225
164,710
Saldo 31 Desember 2002 448,938 Rugi bersih periode 9 bulan (8,276) Laba dari nilai lindung arus kas
Modal saham
164,710
Saldo 30 September 2002 443,193 Rugi bersih periode 3 bulan 5,804 Rugi dari nilai lindung arus kas
Tambahan modal disetor
Akumulasi pendapatan Saldo /(kerugian) laba komprehensif yang lain dicadangkan
207,865 (8,276)
47
(59)
5,000
(91) 199,589
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY FOR THE PERIOD ENDED 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
Notes Balance at 1 January 2002 418,768 Net income for the 9 months 24,801 Loss from designated cash flow hedge
Accumulated other Appropriated Unappropriated comprehensive retained retained income/(losses) earnings earnings
Additional paid in capital
Share capital
164,710
23
71,225
-
-
-
-
164,710
Net income for the 3 months 5,804 Loss from designated cash flow hedge
-
-
-
-
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
-
(59)
177,260 24,801
197
-
5,000
(376) 202,061
-
5,804
-
-
(59)
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 3 Page
Brought to you by Global Reports
5,000 -
(376) 71,225
Balance at 30 September 2002 443,193
23
573
Total
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES Balance at 31 December 2002 448,938
164,710
Net income for the 9 months (8,276) Loss from designated cash flow hedge
-
-
-
-
Balance at 30 September 2003 440,571
23
164,710
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
71,225 -
71,225
5,000 -
(91)
(8,276)
47
207,865
5,000
(91) 199,589
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 3 Page
Brought to you by Global Reports
138
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASHFLOWS FOR THE PERIOD ENDED 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASI UNTUK PERIODE YANG BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2003 Arus kas dari aktivitas operasi Penerimaan kas dari pelanggan Receipts from customers Pembayaran kas kepada pemasok Payments to suppliers Pembayaran kas kepada karyawan dan lain-lain others
2002 Cash flows from operating activities 1,625,349
1,964,921 (1,569,798)
Kas yang dihasilkan operasi Cash from operating activities Penerimaan bunga Pembayaran pajak penghasilan badan Payments for corporate tax Pembayaran pajak penghasilan lain-lain Pengembalian pajak penghasilan badan
(1,293,810)
(429,859)
Payments to employees and (357,603)
(34,736)
(26,064)
2,069 (1,364) (394) 93
Arus kas bersih dari aktivitas operasi operating activities
4,257
Receipts from interest income (13,767)
(806) 1,831
Payments for other taxes Refund of corporate tax Net cash provided from (34,549)
(34,332)
Arus kas dari aktivitas investasi Penjualan aktiva tetap
(165,487)
Cash flows from investing activities Proceeds from sale of fixed assets Payments for purchases of fixed (75,206)
(158,837)
(74,857)
(2,036)
Cash flows from financing activities (337)
6,650
Pembelian aktiva tetap
349
assets Kas bersih digunakan untuk aktivitas investasi Net cash used in investing activities Arus kas dari aktivitas pendanaan Pembayaran piutang afiliasi Payments to affiliates Penerimaan dari pinjaman bank
81,600
Kas bersih berasal dari/(digunakan untuk) aktivitas pendanaan
79,564
PENURUNAN BERSIH KAS DAN SETARA KAS AND CASH EQUIVALENTS
(337)
Net cash generated from/(used in) financing activities NET DECREASE IN CASH (109,743)
(113,605)
KAS DAN SETARA KAS
CASH AND CASH EQUIVALENTS
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 4 Page
Brought to you by Global Reports
Proceeds from bank loan
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES AWAL TAHUN Dampak perubahan kurs terhadap kas dan setara kas on cash and cash equivalents KAS DAN SETARA KAS AKHIR
160,719
185,308
(1,967)
CASH AND CASH EQUIVALENTS 71,761 ENDING
45,147
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Halaman 4 Page
Brought to you by Global Reports
BEGINNING Effect of exchange rate changes (3,804)
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 1.
1.
UMUM
GENERAL
PT Hero Supermarket Tbk (“Perseroan”) didirikan berdasarkan akta notaris Djojo Muljadi, SH., No. 19 tanggal 5 Oktober 1971 dan telah memperoleh pengesahan dari Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. J.A.5/169/11 tanggal 5 Agustus 1972 serta diumumkan dalam Tambahan No. 390/1972 dari Berita Negara Republik Indonesia No. 83 tanggal 17 Oktober 1972. Akta tersebut telah diumumkan kembali dalam Tambahan Berita Negara No. 430/1988 dari Berita Negara Republik Indonesia No. 35 tanggal 29 April 1988 serta telah didaftarkan di Kantor Pendaftaran Perusahaan Kodya Jakarta Selatan No. 2701/BH.09.03/VI/1998 tanggal 17 Juni 1998 dan Tambahan Berita Negara No.5044 Berita Negara Republik Indonesia No. 70 tanggal 1 September 1998 serta Tambahan Berita Negara No. 141 dari Berita Negara Republik Indonesia No. 49 tanggal 20 Juni 2000.
PT Hero Supermarket Tbk (the “Company”) was established based on a notarial deed of Notary Djojo Muljadi, SH., No. 19 dated 5 October 1971 which was approved by the Minister of Justice of the Republic of Indonesia in Decision Letter No. J.A.5/169/11 dated 5 August 1972 and published in Supplement No. 390/1972 of the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 83 dated 17 October 1972. The deed was republished in Supplement No. 430/1988 of the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 35 dated 29 April 1988 and registered at Kantor Pendaftaran Perusahaan Kodya Jakarta Selatan dated 17 June 1988 No. 2701/BH.09.03 /VI/1998 and republished in Supplement No. 5044 of the State Gazette of the Republic Indonesia No. 70 dated 1 September 1998 and Supplement No. 141 of State Gazette No. 49 dated 20 June 2000.
Anggaran Dasar Perseroan telah beberapa kali diubah sejak didirikan. Tiga perubahan terakhir adalah:
The Company’s Articles of Association have been amended several times since establishment. The three latest amendments were:
•
•
Akta Notaris No. 66 yang dibuat dihadapan Yaumi Azhar Sarjana Hukum Lex Legibus Magister sebagai Notaris pengganti dari Azhar Azlia, SH., Notaris di Jakarta tanggal 30 Maret 2001 yang perubahanan Anggaran Dasarnya telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman dan Hak Azazi Manusia Republik Indonesia tanggal 5 Juni 2001 No. C01632HT.01.04.TH. 2001 dan laporan perubahan Anggaran Dasarnya telah diterima dan dicatat oleh Menteri Kehakiman dan Hak Azazi Manusia Republik Indonesia tanggal 12 Juli 2001 No. C-03273 HT.01.04.TH2001 serta telah didaftarkan dalam Daftar Perusahaaan pada kantor Pendaftaran Perusahaan Suku Dinas Perindustrian dan Perdagangan Kotamadya Jakarta Selatan tanggal 18 Januari 2002 No. 045/RUB09.03/I/2002 serta diumumkan dalam Tambahan Berita Negara No. 6866/2002 dari Berita Negara Republik Indonesia No. 57 tanggal 16 Juli 2002. Akte tersebut
Notarial Deed No. 66 made before Yaumi Azhar, Sarjana Hukum, Lex Legibus Magister as substitute Notary of Azhar Alia, SH., Notary in Jakarta dated 30 March 2001 in which the amendments had been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in Decision Letter No. C-01632 HT.01.04.TH.2001 dated 5 June 2001 and accepted and recorded by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in Decision Letter No. C-03273 HT.01.04.TH.2001 dated 12 July 2001 and published in Supplement No. 6866/2002 of the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 57 dated 16 July 2002. These amendments had also been registered at Kantor Pendaftaran Suku Dinas Perindustrian dan Perdagangan Kotamadya Jakarta Selatan No. 045/RUB09.03/I/2002 dated 18 January 2002. This Notarial Deed is in regard to extension of the Company’s approved activities to include the operation of hypermarkets and changes in article 14
Halaman 5/1 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
1.
1.
UMUM (lanjutan)
GENERAL (continued)
mengatur hal-hal mengenai perluasan kegiatan usaha sehingga dapat melaksanakan kegiatan usaha hipermarket dan perubahan pasal 14 ayat 2 Anggaran Dasar Perseroan sehubungan dengan kewarga negaraan Komisaris.
Paragraph 2 Articles of Association of the Company in relation to the nationality of the members of the Board of Commissioners.
•
Akta Notaris No. 27 tanggal 10 Agustus 2001 yang dibuat dihadapan Arry Supratno, SH., Notaris di Jakarta, yang laporan akta perubahan Anggaran Dasarnya telah diterima dan dicatat oleh Menteri Kehakiman dan Hak Azazi Manusia Republik Indonesia tanggal 19 Maret 2002 No. C04442HT.01.04.TH.2002 sehubungan dengan peningkatan modal ditempatkan dan disetor Perseroan menjadi Rp 164.710. Akta tersebut telah didaftarkan dalam Daftar Perusahaan pada Kantor Pendaftaran Perusahaan Suku Dinas Perindustrian dan Perdagangan Kotamadya Jakarta Selatan tanggal 11 Juli 2003 No. 818/RUB/08.03/VII/2003.
•
Notarial Deed No. 27 made before Arry Supratno, SH., Notary in Jakarta dated 10 August 2001 in which the amendment had been accepted and recorded by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in Decision Letter No. C-04442 HT.01.04.TH.2002 dated 19 March 2002 in regard to an increase in issued and paid up capital of the Company to Rp 164,710. The deed was registered at Kantor Pendaftaran Perusahaan Suku Dinas Perindustrian dan Perdagangan Kotamadya Jakarta Selatan No. 818/RUB 08.03/VII/2003 dated 11 July 2003.
•
Akta Notaris No. 78 tanggal 27 September 2002 yang dibuat dihadapan Imas Fatimah, SH., Notaris di Jakarta yang laporan perubahan Anggaran Dasarnya telah diterima dan dicatat oleh Menteri Kehakiman dan Hak Azazi Manusia Republik Indonesia tanggal 8 November 2002 No. C21804HT.01.04.TH.2002. Akta tersebut telah didaftarkan dalam Daftar Perusahaan pada Kantor Pendaftaran Perusahaan Suku Dinas Perindustrian dan Perdagangan Kotamadya Jakarta Selatan tanggal 24 Februari 2003 No. 243/RUB 09.03/II/2003 serta diumumkan dalam Tambahan Berita Negara No. 257/2003 dari Berita Negara Republik Indonesia No. 26 tanggal 1 April 2003 yang merubah pasal 14 ayat 1 Anggaran Dasar Perseroan sehubungan dengan perubahan jumlah komposisi anggota Komisaris Perseroan.
•
Notarial Deed No. 78 made before Imas Fatimah, SH., Notary in Jakarta dated 27 September 2002 in which the amendment had been accepted and recorded by by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in Decision Letter No. C-21804 HT.01.04.TH.2002 dated 8 November 2002. The deed was registered at Kantor Pendaftaran Perusahaan Suku Dinas Perindustrian dan Perdagangan Kotamadya Jakarta Selatan No. 243/RUB 09.03/II/2003 dated 24 February 2003 and published in Supplement No. 257/2003 of the State Gazette of the Republic Indonesia No.26 dated 1 April 2003. This Notarial Deed is in regard to the changes of the total numbers and composition of the members of the Board of Commissioners.
Halaman 5/2 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 1.
1.
UMUM (lanjutan)
GENERAL (continued)
Perseroan dan anak perusahaan (“Grup”) bergerak di supermarket dan hipermarket, perdagangan dan jasa. Terdapat dua operasi utama, yaitu sebagai eceran skala besar dan eceran skala kecil. Eceran skala besar terdiri dari divisi supermarket dan hipermarket, eceran skala kecil merupakan divisi eceran khusus.
The Company and its subsidiaries (the “Group”) are engaged in the business of supermarket and hypermarket, trading and services. There are two principal activities being the large format and the small format. The large format is consist of supermarket and hypermarket operations, the small format is the speciality operations.
Kegiatan usaha komersial Perseroan dimulai sejak bulan Agustus 1972.
The Company commenced commercial operations in August 1972.
Kantor pusat Perseroan berlokasi di Jakarta dan memiliki gerai-gerai yang tersebar di kota-kota besar di Indonesia.
The Company’s head office is currently located in Jakarta and the stores are located in major cities throughout Indonesia.
Pada tahun 1989, Perseroan melakukan Penawaran Umum Perdana Saham kepada masyarakat sebanyak 1,76 juta lembar saham atau 15% dari 11,76 juta saham yang ditempatkan dan disetor penuh Perseroan. Saham yang ditawarkan kepada masyarakat dalam Penawaran Umum Perdana tersebut dicatat di Bursa Efek Jakarta (BEJ) pada tanggal 21 Agustus 1989.
In 1989, the Company conducted an Initial Public Offering (IPO) of 1.76 million shares or 15% of 11.76 million shares issued and fully paid. The shares offered to the public in the IPO were registered on the Jakarta Stock Exchange (JSE) on 21 August 1989.
Pernyataan Pendaftaran Perseroan kepada Badan Pengawas Pasar Modal (Bapepam) sehubungan dengan Penawaran Umum Terbatas I Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (“Penawaran Terbatas I”) sebanyak 29.412.500 saham biasa efektif tanggal 25 Juni 1992 yang sahamnya dicatat pada Bursa Efek Jakarta pada tanggal 10 September 1992.
The Company’s registration statement to the Capital Market Supervisory Agency (“Bapepam”) in relation to its first rights issue of 29,412,500 ordinary shares was effective on 25 June 1992, with the shares registered on the Jakarta Stock Exchange on 10 September 1992.
Pernyataan Pendaftaran Perseroan kepada Badan Pengawas Pasar Modal (Bapepam) sehubungan dengan Penawaran Umum Terbatas II Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (“Penawaran Terbatas II”) sebanyak 94.120.000 saham biasa efektif tanggal 10 Agustus 2001 yang sahamnya dicatat pada Bursa Efek Jakarta pada tanggal 5 September 2001.
The Company’s registration statement to Bapepam in relation to its second rights issue of 94,120,000 ordinary shares was effective on 10 August 2001, with the shares registered on the Jakarta Stock Exchange on 5 September 2001.
Halaman 5/3 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 1.
1.
UMUM (lanjutan) Berdasarkan Risalah Rapat Para Pemegang Saham tanggal 21 Maret 2003 yang diaktakan pada Akta Nomor 35 tanggal 21 Maret 2003 yang dibuat dihadapan Imas Fatimah, SH., Notaris di Jakarta, maka susunan anggota Komisaris dan Direksi adalah:
GENERAL (continued) Based on General Meeting of Shareholders dated 21 March 2003 with Notarial Deed no.35 dated 21 March 2003 by Imas Fatimah, SH., Notary in Jakarta, the composition of the members of Board of Commissioners and Directors are as follows:
Anggota Komisaris :
The Board of Commissioners :
Presiden Komisaris Komisaris Komisaris Komisaris Independen Komisaris Komisaris Independen
Nurhajati Lisa Gunawan Mulianti Kurnia Robert Darmadi D.G. Leonard Van Hien Erry Riyana Hardjapamekas
President Commissioner Commissioner Commissioner Independent Commissioner Commissioner Independent Commissioner
Anggota Direksi :
The Board of Directors :
Presiden Direktur Direktur Direktur Direktur Direktur Direktur Direktur
Ipung Kurnia Steve Sondakh Mabel Iskandar Anton Lukmanto Richard S.B. Holder Indra Wijaya Holger Wagner
President Director Director Director Director Director Director Director
Pada tanggal 30 September 2003, Grup mempunyai 9,788 karyawan (2002 : 9,179 karyawan)
As at 30 September 2003, the Group had a total of 9,788 employees (2002 : 9,179 employees).
Perseroan mempunyai penyertaan perusahaan sebagai berikut:
The Company has investments in the following subsidiaries:
Nama perusahaan/ Company’s name
Kedudukan/ Domicile
pada
anak
Tahun beroperasi/ Year commercial operations commenced
Lingkup kegiatan utama/ Main activities
Persentase Kepemilikan/ Percentage of ownership 2003 2002
Jumlah Aktiva/ Total assets 2003 2002
PT Hero Intimitra
Banjarmasin
1990
Supermarket/ Supermarket
51.29%
51.29%
-
503
PT Trimanunggal Hero Lestari
Cirebon
1991
Supermarket/ Supermarket
100.00%
100.00%
566
2,919
Halaman 5/4 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 1.
1.
UMUM (lanjutan) Likuidasi PT Hero Intimitra (“HIM”)
Liquidation of PT Hero Intimitra (“HIM”)
Sesuai dengan keputusan para pemegang saham tertanggal 27 April 2001 yang dituangkan dalam Akta Notaris No. 251 tanggal 30 April 2001 yang dibuat dihadapan Arry Supratno, SH., Notaris di Jakarta, para pemegang saham HIM menyetujui untuk melikuidasi HIM, efektif tanggal 27 April 2001. Likuidasi HIM ini sudah selesai dan tertuang dalam Akta Pernyataan Keputusan Rapat no. 133 tanggal 29 April 2003 yang dibuat di hadapan Robensjah Sjachran, SH., Notaris di Banjarmasin.
In accordance with a shareholder resolution on 27 April 2001 by Notarial Deed No. 251 dated 30 April 2001, made before Arry Supratno, SH., Notary in Jakarta, the shareholders of HIM agreed to the liquidation of HIM efective on 27 April 2001. This liquidation was completed and recorded by Notarial Deed No. 133 dated 29 April 2003, made before Robensjah Sjachran, SH., Notary in Banjarmasin.
Likuidasi (“THL”)
Liquidation of PT Trimanunggal Hero Lestari (“THL”)
PT
Trimanunggal
Hero
Lestari
In accordance with a shareholder resolution on 27 August 2003 by Notarial Deed No. 44 dated 27 August 2003, made before Lieke Lianadevi Tukgali, SH., Magister Hukum, Notary in Jakarta, the shareholder of THL agreed to the liquidation of THL effective on 27 August 2003. As at the date of this report, the liquidation is still in process.
Sesuai dengan keputusan para pemegang saham tertanggal 27 Agustus 2003 yang dituangkan dalam Akta Notaris No. 44 tanggal 27 Agustus 2003 yang dibuat dihadapan Lieke Lianadevi Tukgali, SH., Magister Hukum, Notaris di Jakarta, pemegang saham THL menyetujui untuk melikuidasi THL, efektif tanggal 27 Agustus 2003. Sampai dengan tanggal laporan ini, likuidasi sedang dalam proses.
2.
GENERAL (continued)
Pembelian aset PT Ahold Indonesia
Asset Purchase from PT Ahold Indonesia
Sesuai dengan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa pada tanggal 5 Juni 2003 yang tertuang dalam Akte Notaris No. 21 yang dibuat dihadapan Imas Fatimah, SH., Notaris di Jakarta, para pemegang saham menyetujui untuk membeli aset PT Ahold Indonesia yang terdiri dari 22 Tops Supermarket.
The Extraordinary Meeting of Shareholders held on 5 June 2003 as documented by Notarial Deed No. 21 of Imas Fatimah, SH., Notary in Jakarta, has approved purchase asset of PT Ahold Indonesia consisting of 22 Tops Supermarkets.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI Berikut ini adalah kebijakan akuntansi yang diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasi PT Hero Supermarket Tbk dan anak perusahaan, yang sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES Presented below are the significant accounting policies adopted in preparing the consolidated financial statements of the Group, which are in conformity with generally accepted accounting principles in Indonesia.
Halaman 5/5 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) a.
b.
Dasar penyusunan konsolidasi
laporan
keuangan
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) a.
Basis of preparation of the consolidated financial statements
Laporan keuangan konsolidasi disusun dengan dasar harga perolehan.
The consolidated financial statements have been prepared on the basis of historical cost.
Laporan arus kas konsolidasi disusun dengan menggunakan metode langsung dan arus kas dikelompokkan atas dasar aktivitas operasi, investasi dan pendanaan.
The consolidated statements of cash flows are prepared based on the direct method by classifying cash flows on the basis of operating, investing and financing activities.
Untuk tujuan laporan arus kas konsolidasi, kas dan setara kas meliputi kas, kas di bank dan deposito berjangka yang jatuh tempo dalam waktu tiga bulan atau kurang setelah dikurangi cerukan.
For the purpose of the consolidated statements of cash flows, cash and cash equivalents includes cash on hand, cash in banks and time deposits with a maturity of three months or less, net of overdrafts.
Seluruh angka dalam laporan keuangan konsolidasi ini, kecuali dinyatakan secara khusus, dibulatkan dan disajikan dalam jutaan Rupiah yang terdekat.
Figures in the consolidated financial statements are rounded to and stated in millions of Rupiah unless otherwise stated.
Prinsip-prinsip konsolidasi
b.
Principles of consolidation
Laporan keuangan konsolidasi meliputi laporan keuangan Perseroan dan anak perusahaan, dimana Perseroan mempunyai penyertaan saham dengan hak suara lebih dari 50%, baik secara langsung maupun tidak langsung, serta apabila Perseroan memiliki 50% atau kurang saham dengan hak suara tetapi dapat dibuktikan adanya pengendalian.
The consolidated financial statements include the assets and liabilities of the Group, where the Company directly or indirectly has ownership of more than 50%, or if equal or less than 50%, but has the ability to control the entity.
Pengaruh dari seluruh transaksi dan saldo yang material antara Perseroan dan anak perusahaan telah dieliminasi dalam penyajian laporan keuangan konsolidasi.
The effect of all material transactions and balances between the Group were eliminated in preparing the consolidated financial statements.
Kebijakan akuntansi yang dipakai dalam penyajian laporan keuangan konsolidasi telah diterapkan secara konsisten oleh anak perusahaan kecuali dinyatakan secara khusus.
The accounting policies adopted in preparing the consolidated financial statements have been consistently applied by the subsidiaries unless otherwise stated.
Halaman 5/6 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) c.
d.
Penjabaran mata uang asing
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) c.
Foreign currency translation
Transaksi dalam mata uang asing dijabarkan ke mata uang Rupiah dengan menggunakan kurs yang berlaku pada tanggal transaksi. Pada tanggal neraca, aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing dijabarkan dengan kurs tengah Bank Indonesia yang berlaku pada tanggal neraca yaitu dengan kurs 1 US$ = Rp 8,389 (Rupiah penuh) untuk 30 September 2003, 1US$ = Rp 9,015 Rupiah penuh) untuk 30 September 2002, kecuali uang jaminan dan hutang lain-lain dengan kurs tertentu yang ditetapkan dalam perjanjian terkait. Kurs tersebut berkisar dari 1 US$ = Rp 3.500 to 1 US$ = Rp 8,389.
Transactions denominated in a foreign currency are converted into Rupiah at the exchange rate prevailing at the date of the transaction. At the balance sheet date, monetary assets and liabilities in foreign currencies are translated at the Bank Indonesia middle rates prevailing at that date using 1 US$ = Rp 8,389 (full Rupiah) at 30 September 2003, 1 US$ = Rp 9,015 (full Rupiah) at 30 September 2002, except for refundable deposits and other payables using certain rates as stipulated in the relevant agreements. These rates range from Rp 1 US$ = Rp 3,500 to 1 US$ = Rp 8,389.
Keuntungan dan kerugian karena selisih nilai tukar yang timbul dari transaksi dalam mata uang asing dan penjabaran aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing, diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi.
Exchange gains and losses arising on transactions in a foreign currency and on the translation of foreign currency monetary assets and liabilities are recognised in the consolidated statement of income. d.
Instrumen keuangan derivatif
Derivative instruments
Instrumen derivatif (termasuk kontrak valuta asing berjangka) dinilai berdasarkan nilai wajar.
Derivative instruments (including forward foreign exchange contracts) are measured at fair value.
Keuntungan dan kerugian dari instrumen derivatif yang tidak diperlakukan sebagai instrumen lindung nilai (hedging) diakui sebagai laba/rugi dalam periode akuntansi pada saat terjadinya.
Gains or losses on derivative instruments that are not designated as hedging instruments are recognised in the accounting period in which they arise.
Untuk instrumen derivatif yang diperlukan sebagai instrumen lindung nilai arus kas, keuntungan atau kerugian bersih dilaporkan sebagai pendapatan/(kerugian) komprehensif lain yang merupakan bagian tersendiri dari ekuitas. Jumlah yang diakumulasi dalam pendapatan/(kerugian) komprehensif lain diakui sebagai laba/rugi dalam periode yang sama atau periode dimana transaksi yang diperkirakan akan mempengaruhi pendapatan.
For designated derivative instruments that hedge forecasted cash flow transactions, net gains or losses arising thereon are reported as other comprehensive income/(losses) as a separate component of equity. Amounts in accumulated other comprehensive income/(losses) are recognised in earnings in the same period or periods during which the hedged forecasted transaction affects earnings.
Halaman 5/7 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) e.
Piutang usaha
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) e.
Trade receivables are recorded net of a provision for doubtful accounts, based on a review of the collectibility of outstanding amounts. Accounts are written-off as bad debts during the period in which they are determined to be not collectible.
Piutang usaha disajikan dalam jumlah neto setelah dikurangi dengan penyisihan piutang tidak tertagih, yang diestimasi berdasarkan peninjauan kembali atas kolektibilitas saldo piutang. Piutang dihapuskan pada saat piutang tersebut dipastikan tidak akan tertagih. f.
Persediaan
f.
Persediaan dinyatakan berdasarkan nilai terendah antara harga perolehan atau nilai realisasi bersih (the lower of cost or net realisable value). Biaya per unit untuk persediaan pada tanggal neraca dihitung dengan menggunakan metode sebagai berikut :
Trade receivables
Inventories Inventories are stated at the lower of cost or net realisable value. Costs have been assigned to inventory quantities on hand at balance sheet date using the following methods :
Metode/ Method Perseroan: - Supermarket dan eceran - Gudang
Anak perusahaan
Rata-rata tertimbang/Weighted average Rata-rata tertimbang dan Masuk Pertama Keluar Pertama (FIFO)/ Weighted-average and FIFO Rata-rata tertimbang/Weighted average
The Company: Supermarket and speciality retail Warehouse -
Subsidiaries
Grup menerapkan metode rata-rata tertimbang untuk menentukan harga perolehan persediaan di divisi supermarket dan divisi eceran khusus dan anak perusahaan terhitung sejak 1 Januari 2001. Sebelum 1 Januari 2001, metode eceran diterapkan untuk menentukan harga perolehan persediaan. Dampak perubahan metode tersebut tidak signifikan.
The Group has adopted the weighted average method to determine the cost of inventory held in supermarkets and specialty retail divisions and subsidiaries effective from 1 January 2001. Prior to 1 January 2001, the retail method was used to determine the cost of these inventories. The impact of the change in method of determining the cost of these inventories was insignificant.
Nilai realisasi bersih adalah estimasi harga penjualan dalam kegiatan usaha normal dikurangi biaya penjualan.
Net realisable value is the estimate of the selling price in the ordinary course of business, less selling expenses.
Penyisihan kerugian atas persediaan ditentukan berdasarkan estimasi kehilangan persediaan per tanggal perhitungan fisik persediaan sebelumnya, penggunaan atau penjualan masing-masing jenis persediaan pada masa mendatang.
A provision for inventory loss is determined on the basis of estimated inventory losses since the date of the previous physical inventory, future usage or sale of individual inventory items.
Halaman 5/8 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) g.
Biaya dibayar dimuka dan uang muka
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) g.
Biaya dibayar dimuka dibebankan selama masa manfaat masing-masing biaya. h.
i.
Prepayments are brought to account over the expected period of benefit.
Penyertaan dalam saham
h.
Investments in shares
Penyertaan dalam saham dengan kepemilikan 20% sampai 50% dimana Perseroan tidak memiliki pengendalian atas anak perusahaan dicatat dengan metode ekuitas. Berdasarkan metode ini penyertaan dicatat atas dasar harga perolehan ditambah atau dikurangi dengan persentase kepemilikan atas laba atau rugi anak perusahaan sejak tanggal perolehan dan dikurangi dengan deviden yang diterima.
Investments in shares, where the percentage ownership is between 20% to 50% and where the Company does not have the ability to control, are recorded using the equity method. Under this method the investment is recorded at cost and is adjusted for the Company’s share of the net income/(loss) of the investee from acquisition date less any cash dividends received.
Penyertaan dimana Perseroan memiliki kurang dari 20% saham atau penyertaan yang hanya bersifat sementara dicatat berdasarkan metode biaya ( cost method ).
Investments in shares with a percentage ownership of less than 20% or investments held temporarily are stated using the cost method.
Penyisihan dibuat untuk penurunan nilai jangka panjang.
Provisions are made for long-term impairment in value. i.
Aktiva tetap dan aktiva dalam pembangunan
Fixed assets and construction in progress
Aktiva tetap diakui sebesar harga perolehan dikurangi dengan akumulasi penyusutan.
Fixed assets are stated at cost less accumulated depreciation.
Semua aktiva tetap, kecuali tanah disusutkan dengan menggunakan metode garis lurus terhadap harga perolehan selama estimasi masa manfaatnya yaitu :
Fixed assets, except land, are depreciated using the straight line method over their estimated useful lives as follows:
Hak atas tanah Bangunan Peralatan kantor dan supermarket Kendaraan Mesin dan peralatan
2.
Prepayments and advances
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI
Tahun/Years 7 – 20 20 – 30 2 – 10 5 – 10 3 – 10
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING
Halaman 5/9 Page
Brought to you by Global Reports
Landrights Buildings Office and supermarket equipment Motor vehicles Machinery and equipment
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) (lanjutan)
POLICIES (continued)
i.
i.
Aktiva tetap dan aktiva dalam pembangunan (lanjutan) Tanah dengan rencana penggunaan di masa mendatang digolongkan dalam aktiva lain-lain.
Land held for future usage is classified as other assets.
Biaya pemeliharaan dan perbaikan diakui sebagai beban pada saat terjadinya. Pengeluaran yang memperpanjang masa manfaat aktiva atau yang memberikan manfaat ekonomis dikapitalisasi dan disusutkan sesuai dengan tarif penyusutan yang sesuai.
The cost of maintenance and repairs is charged as an expense as incurred. Expenditures which extend the future life of assets or provide further economic benefits are capitalised and depreciated based on applicable depreciation rates.
Apabila nilai tercatat aktiva lebih besar dari nilai yang dapat diperoleh kembali, nilai tercatat aktiva harus diturunkan menjadi sebesar yang dapat diperoleh kembali, yang ditentukan sebagai nilai tertinggi antara harga jual neto dan nilai pakai.
When the carrying amount of an asset is greater than its estimated recoverable amount, it is written down immediately to its recoverable amount, which is determined as the higher of net selling price or value in use. When assets are retired or otherwise disposed of, their carrying values and the related accumulated depreciation are eliminated from the consolidated financial statements, and the resulting gains and losses on the disposal of fixed assets are recognised in the consolidated statement of income.
Pada saat aktiva tetap tidak digunakan lagi atau dijual, maka nilai tercatat dan akumulasi penyusutannya dikeluarkan dari laporan keuangan konsolidasi, dan keuntungan dan kerugian yang dihasilkan diakui dalam laporan laba-rugi konsolidasi.
The accumulated costs of the construction of buildings, the installation of machinery and equipment are capitalised as construction in progress. These costs are reclassified to an appropriate fixed assets account when the construction or installation is completed. Depreciation is charged from the date when assets are brought into use.
Akumulasi biaya konstruksi bangunan, pemasangan mesin dan peralatan dikapitalisasi sebagai aktiva dalam penyelesaian. Biaya tersebut direklasifikasi ke akun aktiva tetap pada saat proses konstruksi atau pemasangan selesai. Penyusutan mulai dibebankan pada saat aktiva tersebut mulai digunakan. j.
Fixed assets and construction in progress (continued)
Sewa guna usaha operasi
j.
Sewa guna usaha yang risiko dan manfaat kepemilikannya ada dipihak yang menyewakan (lessor), diperlakukan sebagai sewa guna usaha operasi. Pembayaran sewa guna usaha operasi dicatat sebagai beban berdasarkan metode garis lurus selama masa manfaat.
Operating leases Leases under which all the risks and benefits of ownership are effectively retained by the lessor are classified as operating leases. Operating lease payments are charged as an expense on a straight line basis over the period of expected benefit.
Halaman 5/10 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) k.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) k.
Goodwill
Goodwill represents the excess of the acquisition cost over the fair value of the net assets at the date of the acquisition. Goodwill is amortised using the straight-line method over a period of 10 years with a consideration that the estimated useful lives of the main assets acquired by the Company through the investment is 10 years.
Goodwill merupakan selisih antara harga perolehan investasi terhadap nilai wajar aktiva bersih yang diakuisisi pada tanggal akuisisi. Goodwill diamortisasi dengan metode garis lurus (straight line method) selama 10 tahun dengan pertimbangan bahwa masa manfaat dari aktiva utama yang diperoleh Perusahaan dari investasi adalah 10 tahun. l.
l.
Pendapatan dan beban
Goodwill
Revenue and expenses
Penjualan bersih adalah pendapatan yang diperoleh dari penjualan produk dan jasa, setelah dikurangi retur, potongan penjualan (termasuk potongan atas pembelian kupon belanja Hero dan potongan atas pemakaian kartu kredit Hero), pajak penjualan barang mewah dan pajak pertambahan nilai. Pendapatan diakui pada saat penyerahan barang dagangan kepada pelanggan.
Net sales represent revenues earned from the sale of the Company’s products and services, net of returns, discounts allowed (including discounts allowed for the purchase of Hero gift certificates and if customers use Hero branded Credit Cards), sales tax on luxurious goods and value added tax. Revenue is recognised when goods are delivered to customers.
Beban diakui berdasarkan metode akrual.
Expenses are recognised on an accrual basis. m. Taxation
m. Perpajakan Semua perbedaan temporer antara jumlah tercatat aktiva dan kewajiban dengan dasar pengenaan pajaknya diakui sebagai pajak tangguhan dengan metode kewajiban (liability). Tarif pajak yang berlaku saat ini dipakai untuk menentukan pajak tangguhan.
Deferred income tax is provided using the liability method for all temporary differences arising between the tax bases of assets and liabilities and their carrying values for financial reporting purposes. Currently enacted tax rates are used to determine deferred income tax.
Aktiva pajak tangguhan yang berasal dari saldo rugi fiskal yang dapat dikompensasi diakui apabila besar kemungkinan bahwa jumlah laba fiskal pada masa mendatang akan memadai untuk dikompensasi dengan saldo rugi fiskal yang belum dipakai.
Deferred tax assets relating to the carry forward of unused tax losses are recognised to the extent that it is probable that future taxable profit will be available against which the unused tax losses can be utilised.
Koreksi terhadap kewajiban perpajakan diakui saat surat ketetapan pajak diterima atau jika mengajukan keberatan, pada saat keputusan atas keberatan tersebut telah ditetapkan.
Amendments to taxation obligations are recorded when an assessment is received or, if appealed against, when the results of the appeal are determined.
Halaman 5/11 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 2.
2.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) n.
o.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) n.
Laba per saham Laba usaha dan laba bersih per saham dihitung dengan membagi laba usaha dan laba bersih dengan rata-rata tertimbang jumlah saham yang beredar pada tahun yang bersangkutan.
Operating and net income per ordinary share have been computed by dividing operating income and net income by the weighted average number of shares of common stock outstanding during the year.
Rata-rata tertimbang jumlah saham biasa yang beredar di tahun 2001 telah disesuaikan dengan memperhitungkan dampak Penawaran Umum Terbatas sesuai dengan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No.56 “Laba per saham”.
The weighted-average number of ordinary shares outstanding in 2001 has been adjusted for the effect of the Rights Issue in accordance with Statement of Financial Accounting Standard (PSAK) No. 56 “Earnings per share”.
Pembayaran pesangon karyawan
o.
Hak karyawan atas uang jasa dan ganti rugi yang berhubungan dengan pengunduran diri karyawan secara suka rela, cuti panjang dan pensiun, diakui dengan metode akrual. Kewajiban diestimasi yang diakui berhubungan dengan jasa yang diberikan oleh karyawan sampai dengan tanggal neraca. p.
Biaya emisi efek ekuitas
p. Expenses related to share issues In accordance with Capital Market Regulation No.06/PM/2000 dated 13 March 2000, expenses related to share issues are presented as a reduction of the additional paid in capital. q.
Penggunaan estimasi Penyusunan laporan keuangan konsolidasi yang sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum mengharuskan manajemen untuk membuat estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah aktiva dan kewajiban dan pengungkapan aktiva dan kewajiban kontinjen pada tanggal laporan keuangan konsolidasi serta jumlah pendapatan dan beban selama periode pelaporan. Hasil yang sebenarnya mungkin berbeda dari jumlah yang diestimasi.
3.
KAS DAN SETARA KAS
Employee termination/severance payment Employee entitlements to service and compensation payments relating to an employee’s voluntary resignation, long service leave and pension are recognised on an accrual basis. A provision is made for the estimated liability as a result of past service rendered by employees up to the balance sheet date.
Berdasarkan Peraturan Pasar Modal No.06/PM/2000 tertanggal 13 Maret 2000, biaya emisi efek ekuitas disajikan sebagai saldo debet dalam akun tambahan modal disetor. q.
Income per share
Use of estimates The preparation of the consolidated financial statements in conformity with generally accepted accounting principles requires management to make estimates and assumptions that affect the reported amounts of assets and liabilities and disclosure of contingent assets and liabilities at the date of the consolidated financial statements and the reported amounts of revenues and expenses during the reporting period. Actual results could differ from those estimates.
3. CASH AND CASH EQUIVALENTS Halaman 5/12 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
2003 2002 Mata uang Konversi ke Mata uang Konversi ke Asing/Foreign mata uang Asing/Foreign mata uang Currency Rupiah/ Currency Rupiah/ (nilai penuh/ Converted into (nilai penuh/ Converted into Rupiah full amount) Rupiah full amount) Kas Cash on hand Bank Citibank N.A., Jakarta Citibank N.A., Jakarta PT Bank Central Asia PT Bank Central Asia The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta Banking Corp., Jakarta PT Niaga Bank The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta Banking Corp., Jakarta Citibank N.A., Jakarta The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta Banking Corp., Jakarta Standard Chartered Bank PT Lippo Bank Deposito Citibank N.A., Jakarta Citibank N.A., Jakarta Citibank N.A., Jakarta PT Bank Central Asia The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta Banking Corp., Jakarta The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta PT Lippo Bank
-
15,602
-
16,750
-
9,334
-
Cash at Bank 4,100
-
2,205
-
3,356
-
1,226
-
The Hongkong and Shanghai 870
-
879
-
1,369
PT Niaga Bank
125
US$
10,178
The Hongkong and Shanghai 92
US$ 14,127 Citibank N.A., Jakarta
119
US$
11,998
108
SGD
57
US$
14,931
11,710 26 4
-
US$
690,000
US$
5,000 4,194
70,000
587
-
-
US$ -
Deposits 13,703
1,520,000 -
17,500
-
910,000
The Hongkong and Shanghai 8,203
The Hongkong and Shanghai 2,900 Banking Corp., Jakarta 200 PT Lippo Bank 71,761
45,147
Tingkat bunga tahunan untuk deposito Rupiah berkisar dari 9,50% sampai 5,75% di tahun 2003 (2002 : 8% sampai 15,5%) dan deposito US$ berkisar dari 1,25% sampai 0,45% di tahun 2003 (2002 : 1% sampai 1,70%).
Standard Chartered Bank 2,610 PT Lippo Bank
-
5,789 US$
Citibank N.A., Jakarta US$ 499,990 PT Bank Central Asia
The Hongkong and Shanghai -
-
Annual interest rates on deposits in Rupiah ranged from 9,50% to 5,75% in 2003 (2002 : 8% to 15.5 %) and in US$ ranged from 1,25% to 0.45% in 2003 (2002: 1% to 1.70 %). All deposits have maturities of three months or less.
Semua deposito mempunyai tanggal jatuh tempo Halaman 5/13 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) kurang dari tiga bulan. Sebagaimana dijelaskan dalam Catatan 23, deposito berjangka sejumlah US$ 169,709 (2002: US$ 473,673 ditempatkan untuk pelunasan kewajiban dalam mata uang dolar Amerika Serikat di masa mendatang. 4.
As disclosed in Note 23, deposits amounting to US$ 169,709 (2002 : US$ 473,673) are held to settle future known US$ liabilities.
4. TRADE RECEIVABLES - THIRD PARTIES
PIUTANG USAHA - PIHAK KETIGA 2003 Promosi Kartu kredit Dikurangi : Penyisihan piutang tak tertagih
2002 30,097 2,923 33,020
19,636 8,261 27,897
Less: (76)
(1,702) Provision for doubtful accounts 31,318
27,821
Piutang usaha pihak ketiga merupakan piutang atas penjualan yang dibayar dengan kartu kredit dan atas kegiatan promosi.
Trade receivables due from third parties represent receivables arising from sales made through credit cards and from promotional activities.
Perubahan penyisihan piutang tak tertagih adalah sebagai berikut:
Changes in the amounts of the provision for doubtful accounts are detailed as follows:
2003 Penyisihan piutang tak tertagih - awal 849 Beban penyisihan piutang tak tertagih Bad debt expense Penghapusan piutang Penyisihan piutang tak tertagih - akhir
2002
1,702
Doubtful debts written off
76
Provision for doubtful accounts - ending
2002 25,000
Halaman 5/14 Page
Brought to you by Global Reports
-
Based on a review of the status of the individual accounts receivable at the end of the period, the Group’s management believes that the provision for doubtful accounts is sufficient to cover losses from the non-collection of trade receivables.
2003 Advances
Provision for doubtful accounts - beginning (214)
5. OTHER RECEIVABLES - THIRD PARTIES
PIUTANG LAIN-LAIN - PIHAK KETIGA Uang muka
290 853
Berdasarkan hasil penelaahan keadaan akun piutang masing-masing pelanggan pada akhir periode, manajemen Grup berkeyakinan bahwa nilai penyisihan piutang tidak tertagih telah memadai untuk menutup kemungkinan kerugian atas tidak tertagihnya piutang usaha. 5.
Promotions Credit cards
25,000
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Sewa
6,957
Rentals
Tagihan ke pemilik gedung
4,365
24,347 Receivables from landlords 773 3,128 Others 60,205
Klaim asuransi Lain-lain Dikurangi: Penyisihan piutang tak tertagih
782 875
Insurance claims 4,274
35,296 Less:
(2,103) (1,435)Provision for doubtful accounts 58,102
5. PIUTANG (lanjutan)
LAIN-LAIN
-
PIHAK
KETIGA
5. OTHER (continued)
2003 Penyisihan piutang tak tertagih - awal beginning Beban penyisihan piutang tak tertagih Penghapusan piutang
RECEIVABLES
-
THIRD
PARTIES
2002 Provision for doubtful accounts 800 -
1,210 893 -
Penyisihan piutang tak tertagih - akhir ending
6.
33,861
635 -
Bad debt expense Doubtful debts written off Provision for doubtful accounts 1,435 -
2,103
Uang muka adalah jumlah yang dibayarkan Perseroan untuk menjaminkan sebuah lokasi yang masih dalam pembangunan.
Advances are amounts paid by the Company to secure a site under construction.
Berdasarkan hasil penelaahan keadaan akun piutang masing-masing debitur pada akhir periode, manajemen Grup berkeyakinan bahwa jumlah penyisihan piutang tidak tertagih telah memadai untuk menutup kemungkinan kerugian atas tidak tertagihnya piutang lain-lain.
Based on a review of the status of the individual accounts receivable at the end of the period, the Group’s management believes that the provision for doubtful accounts is sufficient to cover losses from the non-collection of other receivables.
6. INVENTORIES
PERSEDIAAN 2003 Persediaan untuk dijual
2002
290,090 Merchandise for sale Halaman 5/15 Page
Brought to you by Global Reports
236,566
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Barang dalam perjalanan Perlengkapan Dikurangi : Penyisihan kerugian atas persediaan (9,717)
10,216 Goods in transit 2,860 Supplies 303,166
10,039 2,445 249,050
(24,098) Less: Provision for inventory loss 279,068
Persediaan yang dihapuskan akibat kebanjiran (Catatan 28) Penyisihan kerugian atas persediaan - awal beginning Tambahan penyisihan
-
7.
Provision for inventory loss 15,373 -
23,044 1,054 Additions to provision
Penyisihan kerugian atas persediaan - akhir Provision for inventory loss – ending 6.
1,243
239,333 Inventories written-off due to floods (Note 28)
(5,656)
24,098
9,717
6. INVENTORIES (continued)
PERSEDIAAN (lanjutan) Manajemen Grup yakin bahwa penyisihan untuk persediaan telah mencukupi kemungkinan kerugian yang timbul.
The Group’s management believes that the provision for inventory is adequate to cover possible losses.
Pada tanggal 30 September 2003 dan 2002, persediaan Grup telah diasuransikan terhadap risiko kerugian yang disebabkan oleh bencana alam, kebakaran, kerusuhan, sabotase, pengrusakan dan gangguan usaha lainnya. Menurut pendapat manajemen jumlah pertanggungan pada tanggal 30 September 2003 sebesar US$ 36,949,000 telah memadai untuk menutupi kerugian yang mungkin timbul dari risiko-risiko tersebut.
As at 30 September 2003 and 2002, the Group’s inventories were covered by insurance against the risk of loss due to natural disaster, fire, riots, sabotage, vandalism and business interruption. The total coverage as at 30 September 2003 amounting to US$ 36,949,000 is considered adequate by management to cover possible losses arising from such risks.
BIAYA DIBAYAR DIMUKA DAN UANG MUKA 2003
7. PREPAYMENTS AND ADVANCES 2002
Sewa bangunan
89,958 Rent of buildings Uang muka pembelian aktiva tetap 14,618 Advances for purchases of fixed assets Uang muka kepada pemasok 18,045 Advances to suppliers Halaman 5/16 Page
Brought to you by Global Reports
60,044 8,834 5,749
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Asuransi
2,031
Insurance
Piutang karyawan Lain-lain
1,918
67 2,510
113
Employee advances 1,199
Others
Bagian lancar Bagian tidak lancar
8.
127,229
77,857
82,100 Current portion 45,129 Non-current portion
52,559
127,229
77,857
25,298
8. INVESTMENT IN SHARES
PENYERTAAN DALAM SAHAM
Harga perolehan / Cost Metode Ekuitas/Equity method: PT Mitra Hero Pioneerindo 49.02 Penyisihan untuk penurunan nilai/ Provision for impairment in value -
Persentase kepemilikan/ Percentage of ownership
250
974
(76)
1,148
(250)
(974)
76
(1,148)
-
-
9.
2003 and 2002 Bagian laba/(rugi) Penyertaan bersih untuk pada tahun perusahaan berjalan/ asosiasi/ Equity in net Investment in profit/(loss) for associated the year companies
Bagian ekuitas saldo laba/(rugi) / Equity share of net income/ (losses)
-
-
49.02
9. FIXED ASSETS
AKTIVA TETAP
31/12/2002
Penambahan Additions
Pemindahan/ Transfers
(Pengurangan)/ (Disposals)
(Penyisihan penurunan nilai aktiva tetap)/ (Provision for impairment of fixed assets)
30/09/2003
Harga perolehan Pemilikan langsung Tanah dan hak atas tanah Bangunan Peralatan kantor dan supermarket equipment Kendaraan Mesin dan peralatan equipment Pekerjaan dalam
Cost Owned assets 45,707 154,575
13,756 25,995
(759)
309,164
99,294
(21,567)
31,317 13,415
3,133 2,230
(1,021) (461)
(1,688) (822)
Halaman 5/17 Page
Brought to you by Global Reports
-
(14,013)
-
(130) -
178,989
57,775 Buildings Office and supermarket 372,878
-
15,184Machinery
33,299 and
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) pelaksanaan
14,678
8,438
568,856
152,846
2,060 35,096
115 4,253
148,844
39,958
12,833 10,051
4,295 869
208,884
49,490
-
-
(23,808)
(16,653)
23,116 Construction in progress -
681,241 Accumulated depreciation Owned assets
Akumulasi penyusutan Pemilikan langsung Tanah dan hak atas tanah Bangunan Peralatan kantor dan supermarket equipment Kendaraan Mesin dan peralatan equipment
Nilai buku bersih
(467)
(746)
(11,042) (857) (316)
(8,877)
(130) -
(12,682)
2,175 38,136 -
(9,753)
16,141 Motor vehicles 10,604Machinery and -
31/12/2001
235,939 445,302
359,972
Penambahan Additions
Pemindahan/ Transfers
(Pengurangan)/ (Disposals)
(Penyisihan penurunan nilai aktiva tetap)/ (Provision for impairment of fixed assets)
Cost Owned assets 45,840 140,031
90 14,726
251,497
63,787
25,089 13,535
5,684 165
26,222
-
502,214
-
(2)
(16,125) (17) (305)
(228) -
-
84,452
(8,253)
(16,447)
Halaman 5/18 Page
Brought to you by Global Reports
Net book value
30/09/2002
Harga perolehan Pemilikan langsung Tanah dan hak atas tanah Bangunan Peralatan kantor dan supermarket equipment Kendaraan Mesin dan peralatan equipment Pekerjaan dalam pelaksanaan
Land and landrights Buildings Office and supermarket 168,883
45,930 154,755 -
-
(2,886) (11,369)
Land and landrights Buildings Office and supermarket 290,906
30,528 Motor vehicles 13,395Machinery and -
23,336
-
558,850
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
9.
9. FIXED ASSETS (continued)
AKTIVA TETAP (lanjutan)
31/12/2001
Penambahan Additions
Pemindahan/ Transfers
(Pengurangan)/ (Disposals)
(Penyisihan penurunan nilai aktiva tetap)/ (Provision for impairment of fixed assets)
30/09/2002
Akumulasi penyusutan Pemilikan langsung Tanah dan hak atas tanah Bangunan Peralatan kantor dan supermarket equipment Kendaraan Mesin dan peralatan equipment
Nilai buku bersih
Accumulated depreciation Owned assets 1,907 30,384
115 3,791
121,175
30,775
8,528 9,022
3,638 987
171,016
39,306
-
-
(5,185) (17) (277)
(6,812)
(228) -
(5,479)
2,022 34,175 -
(7,040)
11,921 Motor vehicles 9,732Machinery and -
197,803 361,047
331,198
Land and landrights Buildings Office and supermarket 139,953
Net book value
Grup mempunyai 38 bidang tanah yang terdiri dari 82 sertifikat Hak Guna Bangunan (“HGB”) yang mempunyai sisa masa manfaat antara 3 tahun sampai dengan 30 tahun, 4 sertifikat Hak Milik dan 2 Hak Milik Adat yang sedang dalam proses menjadi sertifikat HGB. Manajemen Grup yakin bahwa hak atas tanah HGB tersebut dapat diperbaharui/diperpanjang pada saat jatuh tempo.
The Group has 38 plots of land which to consist of 82 Hak Guna Bangunan (“HGB”) title certificates which have remaining periods of validity ranging from 3 to 30 years, 4 Hak Milik and 2 Hak Milik Adat title certificates are still in process to be HGB title certificates. The Group’s management believes that all HGB titles can be renewed when they expire.
Pada tanggal 30 September 2003 dan 2002, aktiva tetap Grup telah diasuransikan terhadap risiko kerugian yang disebabkan oleh bencana alam, kebakaran, kerusuhan, sabotase, pengrusakan dan gangguan usaha lainnya. Jumlah pertanggungan pada tanggal 30 September 2003 sebesar US$ 129,956,700 telah diperkirakan memadai untuk menutupi kerugian yang mungkin timbul dari risiko-risiko tersebut.
As at 30 September 2003 and 2002, the Group’s fixed assets were covered by insurance against the risk of loss due to natural disaster, fire, riots, sabotage, vandalism and business interruption. The total coverage as of 30 September 2003 amounting to US$ 129,956,700 is considered adequate by the Group’s management to cover possible losses arising from such risks.
Halaman 5/19 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 9.
9.
AKTIVA TETAP (lanjutan)
FIXED ASSETS (continued)
Perhitungan keuntungan/(kerugian) dari penjualan The calculation of the gain/(loss) on disposal of fixed aktiva tetap adalah sebagai berikut : assets is as follows : 2002 2003 Harga perolehan Acquisition cost Tanah dan hak atas tanah (1,688) -Land and landrights Bangunan (822) (2) Buildings Peralatan kantor dan supermarket (14,013) (8,253) Office and supermarket equipment Kendaraan (130) (228) Motor vehicles (16,653) (8,483) Akumulasi Penyusutan Accumulated depreciation Bangunan 746 Buildings Peralatan kantor dan supermarket 8,877 6,812 Office and supermarket equipment 228 Motor vehicles Kendaraan 130 9,753 7,040 Penyisihan untuk penutupan toko 4,629 934 Provision for store closures Nilai tercatat aktiva yang dijual Carrying value of fixed assets sold dan dilepas (2,271) (509) and disposed of Biaya sehubungan dengan Expenses related to Penutupan toko 412 115 closed store Penerimaan dari aktiva yang dijual 6,650 349 Proceeds from fixed assets sold (Kerugian)/Keuntungan penjualan (Loss)/Gain on disposal of aktiva tetap 4,791 (45) fixed assets 10. AKTIVA LAIN-LAIN 2003 Aktiva yang tidak digunakan dalam operasi aktiva baru new assets aktiva yang sudah ada existing assets Penyisihan penurunan nilai Provision for impairment Tanah dengan rencana penggunaan di masa mendatang Land held for future usage
10. OTHER ASSETS 2002 1,153 24,169
8,093
25,322 (22,491)
10,968
2,831
10,968
15,204
15,113
Halaman 5/20 Page
Brought to you by Global Reports
Assets not used in operations 2,875
-
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Uang jaminan Sewa Rent Listrik dan telepon Electricity and telephone Lain-lain
Refundable deposits 12,317
15,180 1,226
Dikurangi: Penyisihan untuk uang jaminan tak tertagih
1,233
196 31,806
376
(28)
(42)
Others 29,039 Less: Allowance for uncollectible deposits
34,609 10. OTHER ASSETS (continued)
10. AKTIVA LAIN-LAIN (lanjutan) Manajemen telah memutuskan untuk menghentikan operational bakery, oleh karena itu manajemen memandang perlu untuk membuat penyisihan penurunan nilai sebesar Rp 11,225 atas idle aset bakery.
As management decided to discontinue bakery processing operations a provision for impairment of Rp 11,225 was made to the carrying value of the resulting idle bakery equipment.
11. GOODWILL
11. GOODWILL a.
39,965
Sesuai dengan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa pada tanggal 5 Juni 2003 yang tertuang dalam Akte Notaris No. 21 yang dibuat dihadapan Imas Fatimah, SH., Notaris di Jakarta, para pemegang saham menyetujui untuk membeli aset PT Ahold Indonesia yang terdiri dari 22 Supermarket.
a.
Details of net assets acquired and goodwill are as follows:
Rincian aktiva bersih yang diakuisisi dan goodwill adalah sebagai berikut: Harga perolehan melalui pembayaran kas
39,838
Goodwill (refer to Note 11b)
b.
Goodwill arose from the acquisition of 22 stores from PT Ahold Indonesia.
Goodwill timbul dari akuisisi 22 toko dari PT Ahold Indonesia. 2003
Dikurangi:
Fair value of net assets acquired
(72,057)
Goodwill (lihat catatan 11b)
Goodwill
Purchase consideration through cash payment
111,895
Nilai wajar aktiva bersih yang diakuisisi
b.
The Extraordinary Meeting of Shareholders held on 5 June 2003 as documented by Notarial Deed No. 21 of Imas Fatimah, SH., Notary in Jakarta, approved the purchase of 22 Supermarkets from PT Ahold Indonesia.
Goodwill
2002 39,838
Less: Halaman 5/21 Page
Brought to you by Global Reports
-
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Akumulasi amortisasi Nilai buku bersih
(963) Net book value
Beban amortisasi
963
-
Amortisation expense
12. TRADE PAYABLES - THIRD PARTIES
Hutang usaha berasal dari pembelian barang untuk dijual.
Trade payables arose from the purchase of goods for resale. 13. OTHER PAYABLES - THIRD PARTIES
13. HUTANG LAIN-LAIN - PIHAK KETIGA
2002
2003 Hutang ke PT Ahold Indonesia Payable to PT Ahold Indonesia Pekerjaan dalam pelaksanaan Construction in progress Pembelian aktiva tetap Purchase of fixed assets Uang jaminan penyewa yang akan dikembalikan Refundable tenant deposits Kupon belanja Hero Hero coupon certificates Uang muka dari penyewa Tenant advances Lain-lain Others
11,878
-
23,116
23,336
10,976
6,498
8,987
8,022
7,421
5,957
3,533
2,616
11,021
17,927
76,932
64,356
14. ACCRUED EXPENSES AND PROVISIONS
14. BEBAN MASIH HARUS DIBAYAR DAN PENYISIHAN
2002
2003 91,200
72,606
8,818
6,885
7,838
5,925
6,898
463
5,240
4,728
Halaman 5/22 Page
Brought to you by Global Reports
Accumulated amortisation
38,875
12. HUTANG USAHA - PIHAK KETIGA
Gaji dan tunjangan Salaries and allowances Listrik, air dan gas Electricity, water and gas Perbaikan dan pemeliharaan Repairs and maintenance Penutupan toko Store closures Beban logistik dan penyaluran Logistics and distribution fees
-
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Sewa Rentals Biaya Bunga Interest Expenses Biaya konsultan Lain-lain Others
3,926
4,129
2,499
-
760 9,669
1,135
Professional fees 7,961
136,848
103,832
15. DEFERRED INCOME
15. PENDAPATAN DITERIMA DIMUKA
2002
2003 Promosi Promotions Sewa Rentals Lain-lain
15,465
11,802
5,501
4,039
995
343
Others
21,961 Pendapatan diterima dimuka merupakan pendapatan yang ditangguhkan atas kerjasama promosi.
16,184 Deferred income represents income not yet earned from joint promotions.
16. COMMITMENTS UNDER OPERATING LEASES
16. IKATAN SEWA GUNA OPERASI
2002
2003 Kurang dari satu tahun Payable not later than one year
116,733
87,253
Antara satu dan dua tahun than two years
105,929
Payable later than one, not later 82,550
Antara dua dan lima tahun than five years Lebih dari lima tahun Payable later than five years
238,246
Payable later than two, not later 196,319
529,272
428,519
Ikatan sewa guna usaha operasi Operating lease commitments
990,180
794,641
17. HUTANG BANK DAN CERUKAN
17. BANK LOANS AND OVERDRAFTS Halaman 5/23 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) a.
Cerukan
a.
Overdrafts 2003
Fasilitas/ Facility
Tanggal Jatuh tempo/ Date of maturity
20,000
19 Juli 2004
The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jkt
Sisa Pinjaman/ Outstanding loan
Jaminan/ Collateral
-
Refer to note 31
-
b.
Jangka Panjang
b.
Non-current 2003
Standard Chartered Bank
Fasilitas/ Facility
Tanggal Jatuh tempo/ Date of maturity
200,000
21 April 2008
Sisa Pinjaman/ Outstanding loan
Jaminan/ Collateral 81,600
81,600
18. TAXATION
18. PERPAJAKAN a.
a.
Pajak dibayar dimuka
2002
2003 Perseroan : Pajak Pertambahan Nilai Pajak penghasilan Income tax
Value added tax
Prepaid taxes The Company: -
1,059 6,927
4,831
7,986
18. TAXATION (continued)
18. PERPAJAKAN (lanjutan) b.
b.
Hutang pajak
Taxes payable 2002
2003 Pajak penghasilan Income tax - Pasal 21 Article 21 -
4,831
4,688
Halaman 5/24 Page
Brought to you by Global Reports
4,488
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) - Pasal 23 dan 26 Article 23 and 26 Pajak Pertambahan Nilai Pajak Pembangunan I
2,072
848
36
1,561 70
Value added tax Development tax I
6,796 c.
6,967 c.
Beban/(pendapatan) pajak penghasilan
2002
2003 Perusahaan Kini : - pajak kini - pajak final Final tax Kewajiban pajak tahun lalu berdasarkan pemeriksaan pajak Tangguhan : - periode kini 1,217 - periode sebelumnya
2,758
3,792
Prior year tax liability arising from tax audit
-
Prior period -
351 -
4
-
-
Subsidiaries Current tax: Current Final tax Deferred: Current period -
351
4
(5,689)
(5,338)
8,495
18. TAXATION (continued)
18. PERPAJAKAN (lanjutan) pajak
penghasilan
(i) Rekonsiliasi antara laba sebelum pajak penghasilan dikalikan dengan tarif pajak dan (penghasilan)/beban pajak adalah sebagai
c.
Income tax expense/(credit) (continued) (i) The reconciliation between the theoretical tax amount on the Company’s income before corporate tax and income tax (credit)/expense
Halaman 5/25 Page
Brought to you by Global Reports
The Company Current tax: Current 3,482
Deferred:
(8,447) Current period -
Anak Perusahaan Kini : - pajak kini - pajak final Tangguhan : - periode kini
Beban/(pendapatan) (lanjutan)
-
-
8,491
c.
Income tax expense/(credit)
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) berikut: 2003 Laba/(Rugi) konsolidasi sebelum pajak (13,719) 33,295 corporate tax (Laba)/Rugi anak perusahaan sebelum konsolidasi (4,561) 1,143 of subsidiaries Laba/(Rugi) Perseroan sebelum pajak penghasilan 34,438 tax
is as follows : 2002 Consolidated profit/(loss) before
(5,484)
Pengaruh pajak pada beda tetap: Pendapatan bunga yang terkena pajak final (921) Pendapatan sewa yang terkena pajak final (16,110) (12,101) Rental income subject to final tax Kenikmatan dalam bentuk natura dan biaya yang tidak boleh dikurangkan 8,326 disallowed expenses
Penyesuaian atas Laporan Keuangan Tahunan Sesudah penyesuaian 1,217 Beban pajak penghasilan tahun berjalan Penghasilan pajak tangguhan 1,217 Deferred income tax 1,217 Pajak final Final tax
Tax effect of permanent differences: (1,818)Interest income subject to final tax
Benefits in kind and other 4,805
5,330
-
(8,859) Before adjustment 412
-
Adjustment to current year statement of income
(8,447) After adjustment -
-
Current tax expense
(8,447) (8,447) 2,758 Halaman 5/26 Page
Brought to you by Global Reports
10,331
(8,705) Total permanent differences
Rugi Pajak yang tidak dicatat Tax losses not recognised Sebelum penyesuaian 1,217
Company’s profit/(loss) before
(18,280)
Pajak dihitung dengan 30% Tax calculated at 30%
Jumlah beda tetap (9,114)
(Profit)/Loss before corporate tax
3,482
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Beban/(pendapatan) pajak penghasilan 4,699
(5,689) Income tax expenses/(credit) 18. TAXATION (continued)
18. PERPAJAKAN (lanjutan) c.
Beban/(pendapatan) (lanjutan)
pajak
penghasilan
(ii) Rekonsiliasi antara laba sebelum pajak penghasilan yang disajikan dalam laporan keuangan dengan taksiran laba kena pajak untuk tahun yang berakhir pada tanggaltanggal 30 September 2003 dan 2002 adalah sebagai berikut:
c.
Income tax expense/(credit) (continued) (ii) A reconciliation between the income before corporate tax expense as shown in these financial statements and the estimated tax liability for the years ended 30 September 2003 and 2002 is as follows : 2002
2003 Laba/(Rugi) konsolidasi sebelum pajak (13,719) 33,295 before corporate tax (Laba)/Rugi anak perusahaan sebelum konsolidasi (4,561) 1,143 from subsidiaries Laba/(Rugi) Perseroan sebelum pajak penghasilan 34,438 tax Ditambah/(dikurangi): Perbedaan waktu: - Penyisihan Provisions - Aktiva tetap (14,003)
(18,280)
42,081 Fixed assets -
(Profit)/Loss before tax
Company’s profit/(loss) before
Add/(deduct): Temporary differences: 9,228
(12,552)
29,529 Perbedaan permanen Pendapatan bunga yang terkena pajak final (3,070) (6,060) Interest income subject to final tax Pendapatan sewa yang terkena pajak final (53,700) (40,336) Rental income subject to final tax Kenikmatan dalam bentuk natura dan biaya yang tidak boleh dikurangkan 27,754 disallowed expenses Halaman 5/27 Page
Brought to you by Global Reports
Consolidated profit/(loss)
(4,775) Permanent differences:
Benefits in kind and other 16,017
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) (29,016)
(30,379) Penghasilan kena pajak Taxable income of the Company
(17,767)
Pajak penghasilan perusahaan
-
-
Corporate tax expense by the Company
Pajak penghasilan anak perusahaan
351
-
Corporate tax expense by the Subsidiaries
351
18. TAXATION (continued)
18. PERPAJAKAN (lanjutan) c.
-
Beban/(pendapatan) (lanjutan)
pajak
penghasilan
c.
2003 Dikurangi: Pajak dibayar dimuka: - Pasal 22 - Pasal 23 - Pasal 25 (4,268) - Fiskal Pajak penghasilan dibayar dimuka (4,831)
Article 25 -
2002 (714) (155) (5,793)
(351) (76)
Less: Prepaid tax: Article 22 Article 23 -
(265)
(136)
Fiscal -
(6,927) Prepaid corporate taxes
(iii) Pengaruh kumulasi beda waktu terdiri dari:
Penyisihan Provisions Aktiva tetap Fixed assets
Income tax expense/(credit) (continued)
Penyesuaian/ Adjustments 30/09/2003 47,831 (19,158) 28,673
(iii) The tax effect of cumulative timing differences comprises : Dibebankan ke laporan Laba rugi/ Charged to statement of income 31/12/2002 (412) 12,624 -
(3,765)
(412)
8,859
Dibebankan ke laporan Laba rugi/ Halaman 5/28 Page
Brought to you by Global Reports
35,619 (15,393) 20,226
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Charged to statement of income 216
Penyesuaian/ Adjustments
Rugi Pajak Penyisihan Provisions Aktiva tetap Fixed assets
d.
30/09/2002 216 28,470
-
-
Tax losses 25,702
-
2,768
(14,929)
-
(4,201)
(10,728)
13,757
-
(1,217)
14,974
d.
Surat ketetapan pajak Pada tanggal 25 Juni 2002 Perseroan telah menerima Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar (SKPLB) No.00155/406/00/054/02 untuk tahun fiskal 2000 sebesar Rp 1.831. Pengembalian kelebihan pajak tersebut telah diterima oleh Perseroan pada tanggal 7 Agustus 2002.
Tax assessment letters On 25 June 2002, the Company received tax assessment letter no. 00155/406/00/054/02 confirming an overpayment of corporate income tax for the 2000 year amounting to Rp 1,831. The refund of the overpayment was received by the Company on 7 August 2002.
Halaman 5/29 Page
Brought to you by Global Reports
31/12/2001
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
18. TAXATION (continued)
18. PERPAJAKAN (lanjutan) d.
d.
Surat Ketetapan Pajak (lanjutan)
Tax assessment letters (continued) On 26 June 2001, the Company received tax assessment letter no. 00147/406/99/054/01 confirming an overpayment of 1999 corporate income tax amounting to Rp 775 out of Rp 825 claimed by the Company in the 1999 annual tax return. The refund of the overpayment was received by the Company on 23 July 2001. The Company appealed to the High Court against Keputusan Direktur Jenderal Pajak No. Kep.005/WPJ.19/ BD.0502/2002 dated 19 September 2002 on 1999 fiscal year and received the decision from the High Court No.Pot.01319/PP/M.III/15/2003 dated 19 June 2003 granting all of the appeal.
Pada tanggal 26 Juni 2001 Perseroan telah menerima Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar No.00147/406/99/054/01 untuk tahun fiskal 1999 sebesar Rp 775 dari Rp 825 yang diklaim oleh Perseroan dalam SPT PPh Badan tahun 1999. Pengembalian kelebihan pajak tersebut telah diterima oleh Perseroan pada tanggal 23 Juli 2001. Perseroan mengajukan Banding atas Keputusan Direktur Jendral Pajak No. Kep.005/WPJ.19/BD.0502/2002 tanggal 19 September 2002 mengenai tahun buku fiskal 1999 dan Perseroan telah menerima Keputusan Pengadilan Pajak No. Pot.01319/PP/M.III/15/ 2003 tanggal 19 Juni 2003 yang mengabulkan seluruh permohonan Banding tersebut. e.
e.
Administrasi
Administration
Berdasarkan Undang-Undang Perpajakan yang berlaku di Indonesia, Perseroan menghitung, menetapkan dan membayar sendiri besarnya jumlah pajak yang terhutang. Sejak 1 Januari 1995, Kantor Pelayanan Pajak dapat menetapkan atau mengubah kewajiban pajak dalam batas waktu 10 tahun dari tanggal terhutangnya pajak.
19. MINORITY INTERESTS
19. HAK MINORITAS
Anak perusahaan/ Subsidiary PT Hero Intimitra
19. HAK MINORITAS (lanjutan)
Under the taxation laws of Indonesia, the Company submits tax returns on the basis of self assessment. Efective from 1 January 1995, the tax authorities may assess or amend taxes within ten years of the date the tax became due.
2003 Bagian atas laba anak perusahaan/ Net income Dividen/ of subsidiary Dividends
Saldo awal/ Opening balance 247
(105)
-
(142)
247
(105)
-
(142)
19. MINORITY INTERESTS (continued) Halaman 5/30 Page
Brought to you by Global Reports
Penjualan/ Disposals
Saldo akhir/ Ending balance -
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
Anak perusahaan/ Subsidiary PT Hero Intimitra
2002 Bagian atas laba anak perusahaan/ Net income Dividen/ of subsidiary Dividends
Saldo awal/ Opening balance
Saldo akhir/ Ending balance
Penjualan/ Disposals
246
(1)
-
-
246
(1)
-
-
245 245
20. SHARE CAPITAL
20. MODAL SAHAM Pemegang saham dan pemilikan saham pada tanggal 30 September 2003 dan 2002 adalah sebagai berikut:
The composition of shareholders and the percentage of ownership as at 30 September 2003 and 2002 are as follows:
Jumlah saham/ Number of Shares 2003 2002
Nilai/ Value 2003 2002
% 2003
2002
PT Hero Pusaka Sejati 165,039,700 Mulgrave Corp. BV 39,946,800 PT Matahari Putra Prima, Tbk 25,925,000 SSF Netherlands BV Papua BV 24,000,500 JPMCB LDN Oppenheimer FD Inc 20,000,000 Lain-lain (masing-masing kurang dari 5%)/ Others (less than 5% each) 54,508,000
165,039,700 39,946,800 25,925,000 24,000,000 -
82,52082,520 19,97319,973 12,96312,963 12,000 12,000 10,000 -
50.10% 12.13% 7.87% 7.29% 6,07%
50.10% 12.13% 7.87% 7.29% -
74,508,500
27,25437,254
16,54%
22.61%
329,420,000
329,420,000
164,710164,710
100%
100%
21. TAMBAHAN MODAL DISETOR – BERSIH Saldo ini merupakan selisih antara jumlah nilai nominal saham seperti yang tercantum dalam Anggaran Dasar Perseroan dengan jumlah yang sesungguhnya dibayar oleh para pemegang saham untuk jumlah saham yang ditawarkan kepada masyarakat.
21. ADDITIONAL PAID IN CAPITAL – NET The balance represents the difference between the total par value of the shares as stated in the Company’s Articles of Association and the amount actually paid by the shareholders for shares offered to the public.
Halaman 5/31 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
21. TAMBAHAN MODAL DISETOR – BERSIH (lanjutan)
21. ADDITIONAL PAID IN CAPITAL – NET (continued)
2003 Agio saham - Penawaran Perdana pada tahun 1989 Initial Public Offering 1989 - Penawaran Umum Terbatas I pada tahun 1992 Rights Issue I 1992 - Penawaran Umum Terbatas II pada tahun 2001 Rights Issue II 2001 -
Dikurangi: - Saham Bonus pada tahun 1993 (58,825) - Biaya Penawaran Umum Terbatas II (1,599) (60,424)
2002 Share premium 60,356
60,356
14,821
14,821
56,472
56,472
131,649
131,649 Less:
(58,825) Bonus shares 1993 (1,599) Rights Issue II costs (60,424) 71,225
Biaya Penawaran Umum Terbatas II terdiri dari biaya jasa professional yang dibayarkan kepada akuntan, penasihat hukum, penasihat keuangan dan biro administrasi efek berkaitan dengan Penawaran Umum Terbatas II.
71,225 The Rights Issue II costs comprised professional fees paid to accountants, legal advisers, financial advisers and the share register with regard to the Rights Issue II.
22. GENERAL RESERVE
22. CADANGAN UMUM Sesuai dengan Undang-Undang No. 1/1995 mengenai Perseroan Terbatas yang dikeluarkan pada bulan Maret 1995, Perseroan diwajibkan untuk membuat cadangan umum. Pada Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan, tanggal 30 Maret 2001, yang tertuang dalam Akta no.65 dibuat dihadapan Yaumi Azhar, Sarjana Hukum, Lex Legibus Magister sebagai pengganti dari Azhar Alia, Sarjana Hukum, Notaris di Jakarta, telah disetujui penetapan sebagian dari laba Perseroan sebesar Rp 5 miliar untuk dijadikan cadangan umum.
In accordance with the Indonesian Limited Company Law No. 1/1995 introduced in March 1995, the Company is required to set up a general reserve. The Annual General Meeting of Shareholders of 30 March 2001 as documented by Notarial Deed No. 65 of Yaumi Azhar, Sarjana Hukum, Lex Legibus Magister as substitute Notary of Azhar Alia, Sarjana Hukum, Notary in Jakarta, approved that an amount of Rp 5 billion be transfered to a general reserve.
Halaman 5/32 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
23. AKUMULASI PENDAPATAN/(KERUGIAN) KOMPREHENSIF LAIN
23. ACCUMULATED OTHER INCOME/(LOSSES)
COMPREHENSIVE
Akumulasi pendapatan/(kerugian) komprehensif lain dihitung berdasarkan kebijakan akuntansi seperti disebutkan dalam Catatan 2 (d).
Accumulated other comprehensive income/(losses) has been determined in accordance with the accounting policy set out in Note 2 (d).
Nilai lindung arus kas terdiri dari US$ 169,709 (2002 : US$ 473,673) yang sudah ditempatkan dalam deposito berjangka. Dana tersebut akan digunakan untuk pelunasan kewajiban dalam mata uang dolar Amerika Serikat di masa mendatang.
The cash flow hedge comprises US$ 169,709 (2002 : US$ 473,673) that has been placed on deposit. These funds are to be used to settle future known US$ liabilities.
24. COST OF GOODS SOLD
24. BEBAN POKOK PENJUALAN
2002
2003 Persediaan - awal Pembelian - bersih
260,343 Merchandise for sale - beginning 1,654,029 1,340,826Purchases - net 1,536,376
1,914,372
Persediaan - akhir
(290,090) (236,566)Merchandise for resale - ending
Beban pokok penjualan
1,624,282 1,299,810Cost of goods sold
Tidak ada pemasok dengan transaksi pembelian melebihi 10% dari total pembelian.
2003
Pengepakan dan label harga Iklan dan promosi
There were no suppliers with transactions comprising more than 10% of total purchases.
25. OPERATING EXPENSES
25. BEBAN USAHA Beban penjualan: Biaya pengiriman
2002
27,842 Transportation costs 10,666 Packaging and price labelling (9,834) (3,160)Advertising and promotion Halaman 5/33 Page
Brought to you by Global Reports
195,550
Selling expenses: 28,150 9,289
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Jumlah
28,674
Total
25. OPERATING EXPENSES (continued)
25. BEBAN USAHA (lanjutan) 2003 Beban umum dan administrasi: Gaji dan tunjangan Penyusutan Listrik, air dan gas Sewa Asuransi Administrasi kantor Telekomunikasi Pemeliharaan dan perbaikan Lain-lain
34,279
2002 General and administrative expenses: 144,371
169,301 Salaries and allowances 49,492 Depreciation 48,029 Electricity, water and gas 24,628 Rentals 13,665 Insurance 12,150 Office administration 8,936 Telecomunications 5,722 Repairs and maintenance 36,342 Others
Jumlah
39,272 37,725 20,277 12,873 17,282 6,923 5,623 22,269
368,265
306,615
Total Jumlah beban usaha
396,939 Total operating expenses
340,894
26. STORE CLOSURE EXPENSES
26. BIAYA PENUTUPAN TOKO Biaya ini merupakan biaya sehubungan dengan penutupan toko-toko yang kinerjanya kurang baik termasuk untuk toko yang akan ditutup dan sudah ditutup.
Store closure costs represent the costs of closure for several under performing stores which will be or have been closed.
Biaya penutupan toko terdiri atas penghapusan Aktiva Tetap, biaya karyawan, biaya pemulihan toko sebelum dikembalikan kepada pemilik dan biaya-biaya lainnya
The store closure costs comprise of written off fixed assets, employee, reinstatement and other closure related expenses.
Halaman 5/34 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) sehubungan dengan penutupan toko. 27. LABA USAHA DAN LABA BERSIH PER SAHAM
27. OPERATING INCOME AND NET INCOME PER SHARE
2003 2002 Laba usaha kepada pemegang saham 5,646 shareholders Laba/(Rugi) bersih kepada pemegang saham (8,276) 24,801 shareholders Rata-rata tertimbang jumlah saham yang beredar (dalam unit saham) 329,420,000 329,420,000 outstanding (in units of shares) Laba usaha per saham (Rupiah penuh) 17 Laba/(Rugi) bersih per saham (Rupiah penuh) (25)
Hero Green Garden, Hero Sarinah Thamrin dan Starmart Menara Duta telah dilanda banjir pada bulan Januari 2002. Total kerugian dari aktiva yang rusak adalah Rp 1.331 terdiri dari persediaan sebesar Rp 1.243 dan aktiva tetap sebesar Rp 88. Perseroan telah menerima pembayaran dari pihak asuransi sebesar Rp 1.594 berdasarkan biaya penggantian yang disusutkan dari aktiva.
Weighted average number of shares
103 75
Operating income per share (in full Rupiah) Net income/(loss) per share (in full Rupiah)
The Hero Green Garden, Hero Sarinah Thamrin and Starmart Menara Duta stores were flooded in January 2002. The total cost of assets destroyed was Rp 1,331 consisting of inventory Rp 1,243 and fixed assets Rp 88. The Company has received payment from the insurers of Rp 1,594 based on the depreciated replacement cost of the assets.
29. DIVIDENDS
29. DIVIDEN Tidak ada pembagian dividen di tahun 2003 (2002: Nihil).
There were no dividends declared in 2003 (2002: Nil).
30. CONTINGENT LIABILITIES (continued)
30. KEWAJIBAN KONTINJENSI (lanjutan) Pada tanggal 30 September 2003, Perseroan tidak mempunyai kewajiban kontinjensi lainnya yang signifikan (2002: Nihil).
As at 30 September 2003, the Company has no other significant contingent liabilities (2002: Nil).
31. COMMITMENTS Halaman 5/35 Page
Brought to you by Global Reports
Net income/(loss) attributable to
28. INSURANCE
28. ASURANSI
31. KOMITMEN
Operating income attributable 34,041to
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) a.
Pada tanggal 30 September 2003, Perseroan mempunyai ikatan barang modal sebesar Rp 12,995 sehubungan dengan pembelian aktiva tetap (2002 : Rp 12,953).
a.
As at 30 September 2003, the Company had capital commitments for fixed asset purchases of Rp 12,995 (2002 : Rp 12,953).
b.
Perseroan memperoleh dua fasilitas kredit dari The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta untuk periode 19 Juli 2003 sampai dengan 19 Juli 2004 yang terdiri dari fasilitas valuta asing sebesar US$ 1.000.000 dan fasilitas cerukan sebesar Rp 20.000.
b.
The Company obtained two credit facilities from The Hongkong and Shanghai Banking Corp., Jakarta for the period 19 July 2003 up to 19 July 2004 which comprise of a foreign exchange facility of US$ 1,000,000 and overdraft facility of Rp 20,000.
Pinjaman tersebut dijamin dengan persediaan barang dagangan pada beberapa toko dengan jumlah minimum Rp 15.000. Pada tanggal 30 September 2003, tidak ada saldo yang terhutang dari fasilitas ini.
The facilities are secured by the inventories at several stores for a minimum of Rp 15,000. As at 30 September 2003, there was no outstanding balance from these facilities.
Halaman 5/36 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
31. COMMITMENTS (continued)
31. KOMITMEN (lanjutan) c.
Perseroan memperoleh fasilitas kredit 5 tahun tanpa jaminan dari Standard Chartered Bank, Jakarta. Fasilitas kredit ini berlaku mulai 21 April 2003 dan terdiri dari cerukan, revolving loan dan pinjaman jangka menengah dengan total keseluruhan sebesar Rp 200,000.
32. TRANSAKSI DAN SALDO DENGAN PIHAK YANG MEMPUNYAI HUBUNGAN ISTIMEWA
c.
The Company obtained a five year unsecured facility from Standard Chartered Bank, Jakarta. The facility availability, which commenced on 21 April 2003, comprises of overdraft, revolving loan and medium term loan of up to Rp 200,000 in the aggregate.
32. TRANSACTIONS AND RELATED PARTIES
BALANCES
WITH
Dalam kegiatan sehari-hari, Grup menjual dan membeli barang dagangan tertentu pada tingkat harga yang normal kepada dan dari pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa dengan dasar ‘arms length’.
The Group, in the ordinary course of business, sells and purchases certain products to and from related parties on a commercial arms length basis.
Sifat hubungan dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa adalah sebagai berikut:
The nature of relationships with related parties is as follows :
Nama pihak yang mempunyai Sifat hubungan dengan Perseroan dan hubungan istimewa/ Sifat transaksi/ Related parties Nature anak perusahaan/Nature of Relationship transactions a. Pemegang saham, direktur dan komisaris yang sama/Common PT Nutriprima Jayasakti Pembelian barang dagangan / shareholder(s), director(s), Purchase of merchandise for resale and commissioner(s) PT Mitra Sarana Purnama Pembelian produk segar/ Purchase of fresh products b. Perusahaan asosiasi dan PT Jardine Insurance Brokers Indonesia hubungan istimewa lainnya/Associated companies and other related parties Cold Storage Singapore Pte. Ltd.
Penasihat teknis/Technical advice Pembelian barang dagangan / Purchase of merchandise for resale
Guardian SEA Pte.Ltd.
Penasihat teknis/Technical advice
Dairy Farm International, Hong Kong
Penasihat teknis/Technical advice
Dairy Farm International, Giant Retail SDN. BHD., Malaysia
Penasihat teknis/Technical advice
Halaman 5/37 Page
Brought to you by Global Reports
Broker Asuransi/Insurance brokerage
of
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) 32. TRANSAKSI DAN SALDO DENGAN PIHAK YANG MEMPUNYAI HUBUNGAN ISTIMEWA (lanjutan)
32. TRANSACTIONS AND BALANCES RELATED PARTIES (continued)
Saldo dan transaksi dengan pihak yang mempunyai hubungan istimewa : 2003
Balances and transactions with related parties : 2002
Piutang lain-lain: Dairy Farm International, Giant Retail SDN. BHD., Malaysia
7
-
7
-
2003 Hutang usaha: PT Mitra Sarana Purnama PT Mitra Sarana Purnama Lain-lain (saldo individu kurang dari Rp 1 milyar)
Other receivables: Dairy Farm International, Giant Retail SDN. BHD., Malaysia
2002 Trade payables: 4,187
5,067 60
Others (individual balances less than Rp 1 billion)
747
5,127 2003 Hutang lain-lain: Cold Storage Singapore Pte. Ltd. Dairy Farm International, Hong Kong Dairy Farm International, Giant Hypermarket., Singapore PT Jardine Insurance Brokers Indonesia Guardian SEA Pte. Ltd.
4,934 2002
418
(sebagai persentase terhadap total kewajiban)
806
24
-
-
12 15
0,88%
Other payables: Cold Storage Singapore Pte. Ltd. Dairy Farm International, Hong Kong Dairy Farm International, Giant Hypermarket, Singapore PT Jardine Insurance Brokers Indonesia Guardian SEA Pte. Ltd.
1,912
5,741
Halaman 5/38 Page
Brought to you by Global Reports
1,079
172
614 Jumlah kewajiban kepada pihak yang mempunyai hubungan istimewa Total liabilities to related parties
WITH
6,846
1,60%
(as a percentage of total liabilities)
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
32. TRANSAKSI DAN SALDO DENGAN PIHAK YANG MEMPUNYAI HUBUNGAN ISTIMEWA (lanjutan)
32. TRANSACTIONS AND BALANCES RELATED PARTIES (continued)
2003
2002
Pembelian: PT Mitra Sarana Purnama PT Nutriprima Jayasakti PT Hero Inti Putra Cold Storage Singapore Pte. Ltd. Singapore Pte. Ltd.
Persentase dari total pembelian
WITH
Purchases: 19,668 PT Mitra Sarana Purnama 6,928 PT Nutriprima Jayasakti 2
20,901 348
1,191
PT Hero Inti Putra Cold Storage -
27,789
21,249
1,52%
1,45%
As a percentage of total purchases
33. SEGMENT INFORMATION
33. INFORMASI SEGMEN USAHA Informasi tentang Grup menurut segmen adalah sebagai berikut:
Information concerning the Group business segment is as follows:
a.
a.
Aktivitas
Activity
Eceran Skala Besar Perdagangan eceran modern yang menjual makanan dan barang lainnya dalam gerai berskala besar.
−
Large Format Retailing Modern retailing of food and non food merchandise in large format outlets.
− Eceran Khusus Perdagangan eceran modern yang menjual makanan dan barang lainnya dalam gerai berskala kecil.
−
Speciality Modern retailing of food and non food merchandise in small format outlets.
−
Halaman 5/39 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
33. SEGMENT INFORMATION (continued)
33. INFORMASI SEGMEN USAHA (lanjutan) b.
Informasi menurut segmen usaha
b.
Information by business segments
2003 Eceran Khusus/ Speciality
Eceran Skala Besar/ Large Format Retailing
Konsolidasi/ Consolidated
1,895,720
131,147
2,026,867
Net sales
67,018
14,446
81,464
Segment result Unallocated corporate (75,818)
5,646
Operating income
4,791
Gain on disposal of fixed assets
(23,313) 3,080 (2,502) (1,421) 5,338
closed stores Interest income Interest expense Foreign exchange gain Income tax credit
Laba bersih sebelum hak minoritas Hak minoritas
(8,381) 105
Income before minority interests Minority interests
Laba bersih
(8,276)
Net Income
Penjualan bersih Hasil segmen Beban perusahaan yang tidak dapat dialokasikan expenses Laba usaha Keuntungan penjualan aktiva tetap Biaya sehubungan dengan Expenses related to Penutupan toko Pendapatan bunga Biaya bunga Laba selisih kurs Pendapatan pajak penghasilan
2003 Eceran Khusus/ Speciality
Eceran Skala Besar/ Large Format Retailing Informasi lainnya Aktiva segmen Aktiva perusahaan yang tidak dapat dialokasikan Unallocated assets
874,287
41,386
915,673
Other information Segment assets 180,643
Total aktiva konsolidasi
1,096,316 Halaman 5/40 Page
Brought to you by Global Reports
Konsolidasi/ Consolidated
Total consolidated assets
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Kewajiban segmen Kewajiban perusahaan yang tidak dapat dialokasikan Unallocated liabilities
486,893
2,910
655,745
Informasi menurut segmen usaha (lanjutan) Eceran Skala Besar/ Large Format Retailing 170,772
b.
Information by business segments (continued)
2003 Eceran Khusus/ Speciality
Konsolidasi/ Consolidated 769
Total pembiayaan modal konsolidasi Penyusutan Penyusutan yang tidak dapat dialokasikan Unallocated depreciation
43,517
2,329
2002 Eceran Khusus/ Speciality
Total consolidated capital expenditures
45,846
Depreciation
Total consolidated depreciation
Konsolidasi/ Consolidated
1,557,361
117,384
1,674,745
Net sales
99,902
4,652
104,554
Segment result Unallocated corporate (70,513)
34,041
Operating income
(45)
Gain on disposal of fixed assets
Laba usaha Keuntungan penjualan aktiva tetap Biaya sehubungan dengan Expenses related to Penutupan toko
(4,314) Halaman 5/41 Page
Brought to you by Global Reports
Capital expenditures Unallocated capital 25,779
197,320
49,492
Eceran Skala Besar/ Large Format Retailing
Hasil segmen Beban perusahaan yang tidak dapat dialokasikan expenses
171,541
3,646
Total penyusutan konsolidasi
Penjualan bersih
Total consolidated liabilities
33. SEGMENT INFORMATION (continued)
33. INFORMASI SEGMEN USAHA (lanjutan)
Pembiayaan modal Pembiayaan modal yang tidak dapat dialokasikan expenditure
Segment liabilities 165,942
Total kewajiban konsolidasi
b.
489,803
closed stores
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Pendapatan bunga Rugi selisih kurs Beban pajak penghasilan
5,939 (2,326) (8,495)
Interest income Foreign exchange loss Income tax expense
Laba bersih sebelum hak minoritas Hak minoritas
24,800 1
Income before minority interests Minority interests
Laba bersih
24,801
Net Income
33. SEGMENT INFORMATION (continued)
33. INFORMASI SEGMEN USAHA (lanjutan) c.
Informasi menurut segmen usaha (lanjutan)
Information by business segments (continued)
2002 Eceran Khusus/ Speciality
Eceran Skala Besar/ Large Format Retailing Informasi lainnya Aktiva segmen Aktiva perusahaan yang tidak dapat dialokasikan Unallocated assets
c.
578,057
41,930
279,621
1,995
870,233
Total consolidated assets
281,616
Segment liabilities
427,040
2002 Eceran Khusus/ Speciality
Eceran Skala Besar/ Large Format Retailing 35,751
2,814
Total pembiayaan modal konsolidasi
Total consolidated liabilities
Konsolidasi/ Consolidated 38,565
69,837 Halaman 5/42 Page
Brought to you by Global Reports
Other information Segment assets
145,424
Total kewajiban konsolidasi
Pembiayaan modal Pembiayaan modal yang tidak dapat dialokasikan expenditure
619,987
250,246
Total aktiva konsolidasi Kewajiban segmen Kewajiban perusahaan yang tidak dapat dialokasikan Unallocated liabilities
Konsolidasi/ Consolidated
Capital expenditures Unallocated capital 31,272 Total consolidated capital expenditures
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah)
Penyusutan Penyusutan yang tidak dapat dialokasikan Unallocated depreciation
23,990
1,885
34. ASSETS AND CURRENCIES
34. AKTIVA DAN KEWAJIBAN DALAM MATA UANG ASING Posisi aktiva dan kewajiban dalam mata uang asing pada tanggal 30 September 2003 dan 2002 adalah sebagai berikut:
Deposito berjangka Piutang hubungan istimewa Uang muka Advances Uang jaminan
Depreciation 13,397
Total penyusutan konsolidasi
Aktiva : Kas dan bank
25,875
39,272
Total consolidated depreciation
LIABILITIES
IN
FOREIGN
Assets and liabilities in foreign currencies as at 30 September 2003 and 2002 are as follows:
2003 Mata uang Konversi Asing/Foreign ke mata Currency uang Rupiah/ (nilai penuh/ Converted into Rupiah full amount)
2002 Mata uang Konversi Asing/Foreign ke mata Currency uang Rupiah/ (nilai penuh/ Converted into full amount) Rupiah
US$ 29,058 Cash on hand and in banks SGD 11,711 US$ 1,259,990 Time deposits
244
US$ 22,176
Assets: 200
57 10,570
US$ 2,430,000
21,906
7
US$ -
2,283
US$ 171,710
1,608
95 1,335
Euro US$ 1,789,066
7,224
RM 3,450 Related party receivable US$ 264,682 Euro 9,400 US$ 159,160 Refundable deposits US$ 1,585,049
Jumlah aktiva
5,548
US$ -
-
-
20,139 30,938Total assets
Kewajiban : Hutang hubungan istimewa US$ Related party payables SGD HK$
Liabilities: 26,168
220
US$ 105,924
955
11,410 79,198
55 86
SGD 14,616 HK$ 751,982
74 869
Halaman 5/43 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) Hutang lain-lain
US$ 139,039 Other payables
Jumlah kewajiban
487
US$ 150,062
848
525 2,423
Total liabilities Aktiva/(kewajiban) bersih 28,515
19,291 Net assets/(liabilities)
Perseroan mengendalikan dampak transaksi dalam mata uang asing dengan melakukan konversi dana lebih ke mata uang asing yang bersangkutan dan penggunaan instrumen keuangan seperti kontrak berjangka, swap, atau opsi. Dampak dari pergerakan mata uang asing dimonitor untuk memastikan bahwa dampak tersebut dalam batas-batas yang dapat diterima dan dengan tujuan jangka panjang untuk mengurangi semua dampak material yang timbul.
The Company manages its foreign currency transaction exposures by converting its surplus cash into the relevant foreign currency and using financial instruments such as forward exchange contracts, swaps or options. The exposures to foreign currency movements are monitored to ensure they are within acceptable limits and with the long-term objective of minimizing all material exposures.
35. ECONOMIC CONDITIONS
35. KONDISI EKONOMI Indonesia masih mengalami kesulitan ekonomi berkepanjangan yang diperburuk dengan melemahnya ekonomi global sejak tahun 2001. Pemulihan stabilitas ekonomi di Indonesia sangat tergantung pada efektifitas kebijakan yang diambil pemerintah, keputusan lembaga peminjam internasional, perubahan dalam kondisi ekonomi global dan faktor-faktor lain, termasuk perkembangan peraturan dan politik, yang berada di luar kendali Perusahaan.
Indonesia has been experiencing a prolonged period of economic difficulty which has been compounded since 2001 by a downturn in the global economy. Indonesia’s return to economic stability is dependant to a large extent on the effectiveness of measures taken by the government, decisions of international lending organisations, changes in global economic conditions and other factors including regulatory and political developments, which are beyond the Company’s control.
Kondisi tersebut mengakibatkan ketidakpastian ekonomi dan politik yang berkelanjutan. Laporan keuangan ini tidak memasukkan penyesuaian yang berkaitan dengan ketidakpastian tersebut.
These circumstances give rise to continued economic and political uncertainties. No adjustments relating to these uncertainties have been included in the accompanying financial statements.
36. PERISTIWA SESUDAH TANGGAL NERACA
36. SUBSEQUENT EVENTS
Dampak selisih kurs
Foreign exchange impact
Aktiva dan kewajiban moneter Perseroan pada tanggal 30 September 2003 telah dilaporkan dalam mata uang Rupiah dengan menggunakan kurs 1 US$ = Rp 8,389 (Rupiah penuh). Sejak tanggal 30
The monetary assets and liabilities of the Company at 30 September 2003 have been translated into Indonesian Rupiah using an exchange rate of 1 US$ = Rp 8,389 (full Rupiah). Since 30 September 2003, the
Halaman 5/44 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) September 2003, kurs tersebut telah berubah dari 1 US$ = Rp 8,389 (Rupiah penuh) menjadi 1 US$ = Rp 8,393 (Rupiah penuh) pada tanggal 14 Oktober 2003. Apabila Perseroan melaporkan semua aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing pada tanggal 30 September 2003 dengan menggunakan kurs ini, maka kerugian selisih kurs yang belum direalisasi akan bertambah sejumlah Rp 60. Pada masa mendatang, kurs masih mungkin berubah-ubah, dan mata uang Rupiah mungkin mengalami depresiasi atau apresiasi secara signifikan terhadap mata uang lainnya.
exchange rate has moved from 1US$ = Rp 8,389 (full Rupiah) to 1US$ = Rp 8,393 (full Rupiah) as at 14 October 2003. Had the Company revalued its foreign currency denominated monetary assets and liabilities as of 30 September 2003 using this exchange rate, this would increase the unrealised foreign exchange loss by Rp 60. It is possible that the Indonesian Rupiah will continue to be highly volatile in the future, and may well depreciate or appreciate significantly.
37. RECLASSIFICATION OF ACCOUNTS
37. REKLASIFIKASI AKUN Hutang Pajak sebesar Rp 71,944 pada tanggal 30 September 2002, yang sebelumnya disajikan sebagai kewajiban lancar sekarang disajikan sebagai pengurang pajak dibayar dimuka sehingga saldo pajak dibayar dimuka pada tanggal 30 September 2002 setelah reklasifikasi adalah sebesar Rp 4,831.
Taxes payable amounting to Rp 71,944 as at 30 September 2002 which were previously presented as current liabilities are currently presented as a deduction to prepaid taxes, as a result, prepaid taxes as at 30 September 2002 after reclassification was Rp 4,831.
Biaya pengiriman sebesar Rp 13,150 pada tanggal 30 September 2002, yang sebelumnya disajikan sebagai beban umum dan administrasi sekarang disajikan sebagai beban penjualan, sehingga saldo beban penjualan pada tanggal 30 September 2002 setelah reklasifikasi adalah sebesar Rp 34,279
Transportation costs amounting to Rp 13,150 as at 30 September 2002 which were previously presented as general and adminstratives expenses are currently presented as selling expenses, as a result, selling expenses as at 30 September 2002 after reclassification was Rp 34,279.
Biaya Administrasi Credit Card Bank sebesar Rp 7,603 pada tanggal 30 September 2002, yang sebelumnya disajikan sebagai pengurang penjualan bersih sekarang disajikan sebagai beban umum dan administrasi, sehingga saldo penjualan bersih pada tanggal 30 September 2002 setelah reklasifikasi adalah sebesar Rp 1,674,745.
Bank Charges on Credit Card amounting to Rp 7,603 as at 30 September 2002 which were previously presented as reduction of sales is currently presented as general and adminstrative expenses, as a result, net sales as at 30 September 2002 after reclassification was Rp 1,674,745.
Biaya sehubungan dengan penutupan toko sebesar Rp 4,314 pada tanggal 30 September 2002, yang sebelumnya disajikan sebagai beban umum dan administrasi sekarang disajikan sebagai biaya
Expenses related to store closures amounting to Rp 4,314 as of 30 September 2002 which were previously presented as general and adminstrative expenses are currently presented as store closure expenses, as a
Halaman 5/45 Page
Brought to you by Global Reports
PT HERO SUPERMARKET Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN PT HERO SUPERMARKET Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 30 SEPTEMBER 2003 AND 2002 (In millions of Rupiah)
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI 30 SEPTEMBER 2003 DAN 2002 (Dalam jutaan Rupiah) penutupan toko, sehingga saldo beban umum dan administrasi pada tanggal 30 September 2002 setelah reklasifikasi adalah sebesar Rp 306,615.
result, general and adminstrative expenses as at 30 September 2002 after reclassification was Rp 306,615.
Halaman 5/46 Page
Brought to you by Global Reports