2015. Analisa Teknikal. Analisa Fundamental

3/19/2015

Analisa Investasi Analisa Fundamental

Analisa Investasi

Analisa Teknikal

Laporan Keuangan

Grafik Harga Saham

Jangka Panjang

Jangka Pendek

Dividend

Capital Gain

Pasar Efisien

Pasar Tidak Efisien

Operation Team of Phintraco Securities

www.phintracosecurities.com

Analisa Fundamental

www.profits.co.id

Analisa Fundamental Objek Analisa

Laporan Keuangan www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id


www.profits.co.id

1

3/19/2015

Analisa Fundamental

Profitability Rasio

Alat Analisa : Rasio Keuangan

Mengukur kemampuan perusahaan untuk menghasilkan keuntungan.

Profitability Price Liquidity Leverage Efficiency Dividen DLL www.phintracosecurities.com

: NPM, ROA, ROE : PER, PBV : Current Ratio : DER : Cost to Income : DPR, DPS www.profits.co.id

Net Profit Margin (NPM)

PT ABC Laba Penjualan

Biaya

PT XYZ Laba Penjualan

Biaya


www.profits.co.id

Earning per Share (EPS)

Sales : 42.23 T

Sales : 7.31 T

Profit : 2.26 T

Profit : 0.64 T

Profit : 2.26 T

Profit : 0.64 T

Saham : 31.99 B

Saham : 7.36 B

NPM : 5.35%

NPM : 8.65%

EPS : 70.65

EPS : 86.55


www.profits.co.id


www.profits.co.id

2

3/19/2015

Price Ratio

Price Earning Ratio (PER)

Rp10,500,000 Rp8,500,000

Rp5,500,000 Rp2,160,000


www.profits.co.id

Liquidity Ratio

Rp1,810

Rp53,450

EPS : 42 PER : 43.10

EPS : 2,802 PER : 19.08


www.profits.co.id

Debt to Equity Ratio (DER)

Mengukur kemampuan perusahaan dalam membayar utang jangka pendek pada saat jatuh tempo menggunakan aset lancar.

Aset Lancar

785.58 T

829.04 T

Total Utang

57.41 T

49.74 T

Kewajiban Lancar

704.22 T

697.02 T

Total Modal

80.86 T

13.96 T

1.12 X

1.19 X

DER

0.71 X

3.56 X

Rasio Lancar *berdasarkan Laporan Keuangan FY-2014 www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id

*berdasarkan Laporan Keuangan FY-2014 www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id

3

3/19/2015

Studi Kasus

Studi Kasus

*berdasarkan FY-2014

Profitability

Total Aset

10.46 T

12.54 T

NPM

3.74%

4.88%

Market Price

3,140

1,710

179.91

51.56

EPS PER

17.45

34.46

Rasio Lancar

1.34 X

1.36 X

DER

4.97 X

3.40 X


www.profits.co.id

Analisa Fundamental Arus Kas +

Liquidity Leverage www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id

Analisa Teknikal Objek Analisa

-

Laporan Laba-Rugi +

 Memiliki Dapat membiayai kemampuan Operasional untuk mensejahterakan pemegang menghasilkan perusahaan : laba. saham (pemilik perusahaan).  Net Karyawan Profit Margin Dividend  Return Sewa Gedung on Payout Assets Ratio  Return Listrik, on Air,Equity Telepon www.phintracosecurities.com

Price

-

Dividen

-

+

Beli

www.profits.co.id

Grafik Harga Saham www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id

4

3/19/2015

Analisa Teknikal

Konsep Analisa Teknikal

Alat Analisa : Pola & Indikator

 Market Discount Everything  History repeats itself  Price moves in trend

Grafik Harga Saham www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id

Konsep Analisa Teknikal


www.profits.co.id

Pola Pergerakan Saham BULLISH

Secondary Reaction (Trend)

TLKM Primary Movement (Momentum) www.phintracosecurities.com

Minor Movement (Intraday) www.profits.co.id


www.profits.co.id

5

3/19/2015

Pola Pergerakan Saham


BULLISH

BEARISH BKSL


www.profits.co.id



www.profits.co.id


BEARISH BULLISH

ICBP


www.profits.co.id


www.profits.co.id

6

3/19/2015



SIDO

BULLISH

BEARISH

UNTR


www.profits.co.id

Support & Resistance Batas Atas (Resistance) Garis harga minat jual untuk merealisasikan keuntungan lebih besar daripada minat beli

BEARISH


www.profits.co.id

Support & Resistance

Naik & turunnya harga saham

pasti memiliki batas

Batas Bawah (Support) Garis harga minat beli cukup kuat untuk menahan tekanan jual. Harga murah untuk dibeli. www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id


www.profits.co.id

7

3/19/2015

Analisa Teknikal Klasik

Analisa Teknikal Klasik

Continuation Pattern

Reversal Pattern

 Flag

 Head & Shoulders

 Pennants

 Double Top

 Triangles

 Triple Top

 Wedges

 Rounding Bottom

 Rectangle

 Broadening Form.


www.profits.co.id


www.profits.co.id

Analisa Teknikal Modern

Analisa Teknikal Modern

Menggunakan Indikator

Modern Technical Analysis’ Indicator

Peringatan ALERT

 Trend Following Indicators  Moving Average  MACD

Mengawasi breakout di area Support & Resistance

Konfirmasi CONFIRM

Konfirmasi breakout dengan crossover dua MA

Prediksi PREDICT

Membantu memberikan indikasi pergerakan harga

 Oscilator Indicator  Stochastic Oscilator  RSI  William %R


 Miscellaneous Indicator www.profits.co.id


www.profits.co.id

8

3/19/2015

Moving Average (Alert)

Moving Average

Menunjukkan nilai harga rata-rata dari satu periode tertentu. Moving Average berguna untuk menunjukan trend pergerakan harga saham dalam suatu periode tertentu www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id

5250 5200 5150 5100 5050 5000 4950 4900 4850 4800 4750 4700 4650 4600 4550 4500 4450 4400 4350 4300 4250 4200 4150 4100 4050

IHSG (5,154.40, 5,165.58, 5,147.39, 5,156.75, +7.79004)

Downtrend (Bearish)

Uptrend (Bullish)

50000 x100000

30 7 16 October

28

4 11 18 November

25

2 9 16 December

23

6 13 20 2014

27 3 10 17 Stochastic 24 3 Oscillator 10 17 (64.3009) 24 1 7 February March April


14 21

28 5 12 19 May

26

9 June

16

23

30 7 July

14

www.profits.co.id

MACD (Confirm)

Moving Average Divergence Convergence (MACD)

Buy Confirmation (Golden Cross)

Sell Confirmation (Death Cross) MACD Line

Trigger Line Golden Cross Buy Confirmation

Death Cross Sell Confirmation

MACD Line

Trigger Line www.phintracosecurities.com

www.profits.co.id


www.profits.co.id

9

21

3/19/2015

Moving Average Divergence Convergence (MACD) 29 Sept ‘14 Sell 5600

Moving Average Divergence Convergence (MACD)

17 Oct ‘14 Buy 5675

14 Oct ‘14 Buy 2675

11 Sept ‘14 Sell 2870

6 May ‘14 Buy 2235

7 July ‘14 Buy 4845

BBNI


www.profits.co.id

Oscillator Indiator : RSI (Predict)

3 July ‘14 Buy 2270

WIKA

3 Juni ‘14 Sell 2310


www.profits.co.id

Fundamental KLBF

Oscilator Indicator berfungsi untuk mengukur kejenuhan pasar

: 12.02 T

RoA : 16.49%

Total Liabilitas : 2.80 T

RoE : 21.49%

Total Aset


Total Ekuitas

: 9.22 T

DER : 0.30 X

>70 = overbought = jenuh beli

Penjualan

: 12.76 T

NPM : 11.65%

<30 = oversold = jenuh jual

Laba Bersih

: 1.49 T

www.profits.co.id


www.profits.co.id

10

3/19/2015

Teknikal KLBF


www.profits.co.id

Behavioral Finance

www.profits.co.id

Behavioral Finance

Perilaku

Teori

Investor

• mendasarkan keputusan investasinya pada informasi, baik itu informasi historis, public atau private.

Masalah

Greed & Fear Menentukan Pasar www.phintracosecurities.com


www.profits.co.id

Informasi sangat banyak


Harus diproses dalam waktu Singat

Heuristik

www.profits.co.id

11

3/19/2015

Psikologi Investor terhadap IHSG P : (021) 2555 6111 P : (021) 2555 6138

14 Maret 2014 Jokowi resmi menjadi Capres

E : [email protected]

10 Juli 2014 Jokowi – JK unggul dalam sejumlah hasil hitung cepat


profits.co.id phintracosecurities.com

www.profits.co.id

12

2015. Analisa Teknikal. Analisa Fundamental

Recommend Documents