2005. ÉVES JELENTÉSE

EGIS GYÓGYSZERGYÁR RT. 2004/2005. ÉVES JELENTÉSE

Budapest, 2006. január 25.

EGIS Gyógyszergyár Rt.

Felelősségvállaló nyilatkozat

Az EGIS Gyógyszergyár Rt. 2004/2005. éves jelentése a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmaz és nem hallgat el olyan tényt, amely a társaság helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bír.



2004/2005. éves jelentés I. 2004/2005. éves beszámoló 1. Könyvvizsgálói jelentés 2. Mérleg és eredménykimutatás 3. Üzleti jelentés 4. Kiegészítő melléklet II. 2004/2005. éves összevont (konszolidált) beszámoló 1. Könyvvizsgálói jelentés 2. Mérleg és eredménykimutatás 3. Üzleti jelentés 4. Kiegészítő melléklet III. Nemzetközi Pénzügyi Jelentési Szabványok (IFRS-elvek) szerint elkészített 2004/2005. éves beszámoló 1. Mérleg és eredménykimutatás 2. Cash flow kimutatás 3. Saját tőke változásai 4. Kiegészítő melléklet IV. Nemzetközi Pénzügyi Jelentési Szabványok (IFRS-elvek) szerint elkészített 2004/2005. éves konszolidált beszámoló 1. Könyvvizsgálói jelentés 2. Mérleg és eredménykimutatás 3. Cash flow kimutatás 4. Saját tőke változásai 5. Kiegészítő melléklet


2004/2005. ÉVES BESZÁMOLÓ 1. KÖNYVVIZSGÁLÓI JELENTÉS



2004/2005. ÉVES BESZÁMOLÓ 2. MÉRLEG ÉS EREDMÉNYKIMUTATÁS



1

0

6

8

6

5

0

6

2

4

4

2

6

2

1

1

4

0

1

Statisztikai számjel

0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

Cégjegyzék száma

EGIS Gyógyszergyár Részvénytársaság 1106 Budapest, X. Keresztúri út 30-38. Telefon:265-5555

2004/2005. Éves beszámoló

Keltezés: Budapest, 2005. október 22. EGIS Gyógyszergyár Rt.

A Társaság 2006. január 25-én tartott éves rendes közgyűlése változatlan tartalommal elfogadta.

1

0

6

8

6

5

0

6

2

4

4

2

1

1

4

0

1

0

1


0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

6

2

Cégjegyzék száma

EGIS Gyógyszergyár Rt. 2005.szeptember 30. MÉRLEG Eszközök (aktívák)

Sorszám a

A tétel megnevezése b

Előző év 2004.IX.30. c

Előző év(ek) módosításai d

adatok E Ft-ban Tárgyév 2005.IX.30. e

01.

A. Befektetett eszközök (02.+10.+18.)

41 877 939

46 668 809

02.

I. IMMATERIÁLIS JAVAK (03.-09.)

2 666 566

3 145 280

03.

Alapítás-átszervezés aktivált értéke

04.

Kísérleti fejlesztés aktivált értéke

05.

Vagyoni értékű jogok

06.

Szellemi termékek

2 666 566

3 145 280

07.

Üzleti vagy cégérték

08.

Immateriális javakra adott előlegek

09.

Immateriális javak értékhelyesbítése 31 669 466

35 436 134

10.

II. TÁRGYI ESZKÖZÖK (11.-17.)

11.

Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok

17 136 458

18 152 765

12.

Műszaki berendezések, gépek, járművek

11 453 503

12 822 662

13.

Egyéb berendezések, felszerelések, járművek

1 255 668

1 279 962

14.

Tenyészállatok

15.

Beruházások, felújítások

1 823 837

3 039 443

16.

Beruházásokra adott előlegek

17.

Tárgyi eszközök értékhelyesbítése

18.

III. BEFEKTETETT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK (19.-25.)

19.

Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban

20.

Tartósan adott kölcsön kapcsolt vállalkozásban

21.

Egyéb tartós részesedés

22.

Tartósan adott kölcsön egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozásban

23.

Egyéb tartósan adott kölcsön

24.

Tartós hitelviszonyt megtestesítő értékpapír

25.

Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése

Keltezés:

141 302

7 541 907

8 087 395

7 320 068

7 856 060

56 880

56 940

164 959

174 395

Budapest, 2005. október 22. EGIS Gyógyszergyár Rt.


0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

6

2

Cégjegyzék száma

Sorszám a 26.

A tétel megnevezése b B. Forgóeszközök (27.+34.+40.+45.)

27.

I. KÉSZLETEK (28.-33.)




43 282 978

50 319 130

21 514 998

25 547 803

28.

Anyagok

4 275 152

4 485 036

29.

Befejezetlen termelés és félkész termékek

9 514 948

11 716 609

30.

Növendék-, hízó- és egyéb állatok

6 933

17 766

31.

Késztermékek

6 771 411

7 916 077

32.

Áruk

946 554

1 412 315

33.

Készletekre adott előlegek

34.

II. KÖVETELÉSEK (35.-39.)

13 971 888

18 382 715

35.

Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők)

8 483 506

11 498 397

36.

Követelések kapcsolt vállalkozással szemben

4 316 500

5 281 407

37.

Követelések egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben

38.

Váltókövetelések

39.

Egyéb követelések

1 171 882

1 602 911

5 208 574

3 022 648

40.

III. ÉRTÉKPAPÍROK (41.-44.)

41.

Részesedés kapcsolt vállalkozásban

42.

Egyéb részesedés

43.

Saját részvények, saját üzletrészek

44.

Forgatási célú, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok

45.

IV. PÉNZESZKÖZÖK (46.-47.)

46.

Pénztár, csekkek

47.

Bankbetétek

63 537

5 145 037

3 022 648

2 587 518

3 365 964

15 244

10 248

2 572 274

3 355 716

48.

C. Aktív időbeli elhatárolások (49.-51.)

446 030

465 900

49.

Bevételek aktív időbeli elhatárolása

214 779

192 525

50.

Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása

231 251

273 375

51.

Halasztott ráfordítások

52.

ESZKÖZÖK (AKTÍVÁK) ÖSSZESEN(01.+26.+48.)

85 606 947

97 453 839

Keltezés:



1

0

6

8

6

5

0

6

2

4

4

2

1

1

4

0

1

0

1


0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

6

2

Cégjegyzék száma

EGIS Gyógyszergyár Rt. 2005.szeptember 30. MÉRLEG Források (passzívák)

Sorszám a 53.

A tétel megnevezése b D. Saját tőke (54.-56.+57.±58.+59.+60.±61.)

54.

I. JEGYZETT TŐKE

55.

Ebből: visszavásárolt tulajdoni részesedés névértéken

56.

II. JEGYZETT, DE MÉG BE NEM FIZETETT TŐKE (-)




73 891 287

83 997 493

7 785 715

7 785 715

9 850 967

9 850 967

57.

III. TŐKETARTALÉK

58.

IV. EREDMÉNYTARTALÉK

49 297 926

55 410 613

59.

V. LEKÖTÖTT TARTALÉK

500 000

500 000

60.

VI. ÉRTÉKELÉSI TARTALÉK 6 456 679

10 450 198

506 371

696 776

506 371

696 776

9 335 482

10 759 958

61. 62.

VII. MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY E. Céltartalékok (63.-65.)

63.

Céltartalék a várható kötelezettségekre

64.

Céltartalék a jövőbeni költségekre

65.

Egyéb céltartalék

66.

F. Kötelezettségek (67.+71.+80.)

67.

I. HÁTRASOROLT KÖTELEZETTSÉGEK (68.-70.)

68.

Hátrasorolt kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben

69.

Hátrasorolt köt. egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben

70.

Hátrasorolt kötelezettségek egyéb gazdálkodóval szemben

Keltezés:



0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

6

2

Cégjegyzék száma

Sorszám a 71.

A tétel megnevezése b II. HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (72.-79.)

72.

Hosszú lejáratra kapott kölcsönök

73.

Átváltoztatható kötvények

74.

Tartozások kötvénykibocsátásból

75.

Beruházási és fejlesztési hitelek

76.

Egyéb hosszú lejáratú hitelek

77.

Tartós kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben

78.

Tartós köt. egyéb részesedési viszonyban álló vállalkozással szemben

79.

Egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek

80.

III. RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK (81.-89.)

81.




1 884 888

1 884 888 7 450 594

10 759 958

4 151 596

4 963 957

1 526 920

2 033 776

Rövid lejáratú kölcsönök

82.

Ebből: átváltoztatható kötvények

83.

Rövid lejáratú hitelek

84.

Vevőtől kapott előlegek

85.

Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók)

86.

Váltótartozások

87.

Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben

88.

Rövid lejáratú köt. egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozással szemben

89.

Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek

1 772 078

3 762 225

90.

G. Passzív időbeli elhatárolások (91.-93.)

1 873 807

1 999 612

91.

Bevételek passzív időbeli elhatárolása

92.

Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása

1 871 868

1 993 272

93.

Halasztott bevételek

1 939

6 340

94.

FORRÁSOK (PASSZÍVÁK) ÖSSZESEN (53.+62.+66.+90.)

85 606 947

97 453 839

Keltezés:



1

0

6

8

6

5

0

6

2

4

4

2

1

1

4

0

1

0

3


0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

6

2

Cégjegyzék száma

EGIS Gyógyszergyár Rt. 2005.szeptember 30. "B" EREDMÉNYKIMUTATÁS (forgalmi költség eljárással)

adatok E Ft-ban Tételszám

A tétel megnevezése

Előző év 2003/2004

Előző év(ek) módosításai

Tárgyév 2004/2005

a

b

c

d

e

01. Belföldi értékesítés nettó árbevétele

26 990 801

29 743 717

02. Export értékesítés nettó árbevétele

39 116 788

43 216 172

66 107 589

72 959 889

26 311 585

26 115 859

04. Eladott áruk beszerzési értéke

886 482

1 444 498

05. Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke

363 217

354 497

II. Értékesítés közvetlen költségei (03.+04.+05.)

27 561 284

27 914 854

III. Értékesítés bruttó eredménye (I.-II.)

38 546 305

45 045 035

06. Értékesítési, forgalmazási költségek

14 101 440

16 741 250

07. Igazgatási költségek

5 173 367

5 729 109

08. Kutatási, kísérleti fejlesztési költségek

4 848 958

5 337 446

09. Egyéb általános költségek

2 912 202

3 262 160

27 035 967

31 069 965

719 134

456 292

80 583

110 700

4 759 607

3 320 272

846 643

722 034

7 469 865

11 111 090

I.

Értékesítés nettó árbevétele (01.+02.)

03. Értékesítés elszámolt közvetlen önköltsége

IV. Értékesítés közvetett költségei (06.+07.+08.+09.) V. Egyéb bevételek Ebből: visszaírt értékvesztés VI. Egyéb ráfordítások Ebből: értékvesztés A. ÜZEMI (ÜZLETI) TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE (±III.-IV.+V.-VI.)

Keltezés: Budapest, 2005. október 22. EGIS Gyógyszergyár Rt. A Társaság 2006. január 25-én tartott éves rendes közgyűlése változatlan tartalommal elfogadta.

0

1

-

1

0

-

0

4

1

7

6

2

Cégjegyzék száma

adatok E Ft-ban Tételszám

A tétel megnevezése

Előző év 2003/2004

Előző év(ek) módosításai

Tárgyév 2004/2005

a

b

c

d

e

10. Kapott (járó) osztalék, részesedés Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott

321 676

443 644

321 676

442 894

11. Részesedések értékesítésének árfolyamnyeresége Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott 12. Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamnyeresége Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott 13. Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek

2 332 2 332 410 350

568 990

14. Pénzügyi műveletek egyéb bevételei

1 675 897

2 232 671

VII. Pénzügyi műveletek bevételei (10.+11.+12.+13.+14.)

2 410 255

3 245 305

17 853

232

Ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott

15. Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott 16. Fizetendő kamatok és kamatjellegű ráfordítások Ebből: kapcsolt vállalkozásnak adott 17. Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése 18. Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai

264 377 1 202 312

1 445 331

1 484 542

1 445 563

B. PÉNZÜGYI MŰVELETEK EREDMÉNYE (VII.-VIII.)

925 713

1 799 742

C. SZOKÁSOS VÁLLALKOZÁSI EREDMÉNY (±A.±B.)

8 395 578

12 910 832

76 661

60 215

X. Rendkívüli ráfordítások

120 109

146 303

D. RENDKÍVÜLI EREDMÉNY (IX.-X.)

-43 448

-86 088

8 352 130

12 824 744

961 451

1 440 546

7 390 679

11 384 198

934 000

934 000

6 456 679

10 450 198

VIII. Pénzügyi műveletek ráfordításai (15.+16.+17.+18.)

IX. Rendkívüli bevételek

E. ADÓZÁS ELŐTTI EREDMÉNY (±C.±D.) XI. Adófizetési kötelezettség F.

ADÓZOTT EREDMÉNY (±E.-XI.)

19. Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre 20. Jóváhagyott osztalék, részesedés G. MÉRLEG SZERINTI EREDMÉNY (±F.+19.-20.)

Keltezés: Budapest, 2005. október 22. EGIS Gyógyszergyár Rt. A Társaság 2006. január 25-én tartott éves rendes közgyűlése változatlan tartalommal elfogadta.


2004/2005. ÉVES BESZÁMOLÓ 3. ÜZLETI JELENTÉS




2004/2005. évi üzleti jelentés

I. ÖSSZEFOGLALÁS AZ EGIS RT. 2004/2005. ÉVI MŰKÖDÉSÉNEK FŐ JELLEMZŐI

Az EGIS Rt. stratégiai célkitűzése a társaság piaci helyzetének állandó erősítése, az árbevétel folyamatos és jelentős növelése, a nyereség és a vállalati működés hatékonyságának emelése. A 2004/2005 üzleti évben a társaság igen jó eredményeket ért el stratégiája megvalósításában. A társaság értékesítése Magyarországon 10 %-kal, az export dollárban 19 %-kal bővült. A célkitűzéseknek megfelelően a társaság stratégiai piacain valósult meg a legnagyobb arányú növekedés, így Oroszországban és az egyéb FÁK-országokban 50 %-kal, Kelet-Európában pedig 26 %-kal nőtt a társaság dollárban mért exportja. Számottevően nőtt az értékesítés fedezete, míg a működés általános költségei a tervekkel összhangban változtak. Új reményteljes termékek kerültek a piacra és folytatódott a termékválaszték további megújítására irányuló kutatási és fejlesztési munka. Jelentős új termelő beruházások indultak Oroszországban és Magyarországon is. A Servier-csoporttal kialakított stratégiai együttműködés a tárgyévben is jelentősen hozzájárult a társaság erősödéséhez. A társaság a 2004/2005. üzleti évben 72 960 millió Ft nettó árbevételt ért el. Ez 10 %kal több az előző üzleti év forgalmánál. Az árbevétel 59 %-a az exportban, míg 41 %a hazai piacon realizálódott. Az EGIS Rt. belföldi árbevétele a 2004. október 1. és 2005. szeptember 30. közötti időszakban 29 744 millió Ft-ot tett ki. Ez 10 % emelkedést jelent az előző évhez képest. A társaság ebben az üzleti évben a 4. helyet foglalta el magyar gyógyszerpiacon, míg piaci részesedése értékben 6,6 % volt. A társaság exportja az üzleti év során 222,5 millió dollárt tett ki. Ez 19 %-kal több, mint az előző évben. A növekedés ezévben is a stratégiában kiemelt exportpiacokon volt a leggyorsabb. Így Oroszországban és az egyéb FÁK-országokban 50 %-kal, Közép- és Kelet-Európában 26 %-kal nőtt az árbevétel dollárban mért értéke. A nyugati országokba irányuló késztermékeladás ugyanakkor 11 %, a hatóanyag- és egyéb export pedig 27 % csökkenést mutatott ebben az üzleti évben. Az export hazai devizában mért értéke 43 216 millió Ft-ot tett ki, ami (19 % dollárban mért növekedés és a dollárárfolyam 7 %-os csökkenése együttes hatására) 10 %-kal volt magasabb az előző évnél.



Az EGIS Rt. működési költségeinek változása 2004/2005-ben is kedvező volt. A gyorsan bővülő és jó szerkezetű értékesítés hatására 62 %-ra nőtt az értékesítés fedezeti hányada. A működés általános költségeinek változása összhangban állt az árbevétel növekedésével és a társaság piaci terveivel. A társaság üzleti eredménye 2004/2005-ben 11 111 millió Ft-ot ért el. Ez 49 %-kal több az előző év üzleti teljesítményénél. A jelentős növekedést a kedvező értékesítési és gazdálkodási teljesítmény biztosította. A pénzügyi tevékenység nettó eredménye ebben az üzleti évben 1 800 millió Ft-ot tett ki, ami közel a duplája az előző évi hasonló adatnak. A rendkívüli tételek egyenlege 86 millió Ft ráfordítási többletet adott. Összességében az EGIS Rt. 2005. szeptember 30-i adózás előtti eredménye 12 825 millió Ft-ot ért el, ami 54 %-kal több, mint az előző évben. Jól szolgálják a társaság jövőbeni fejlődését a tárgyévi kutatási és fejlesztési eredmények és a jelentős befektetések is. Az EGIS Rt. a 2004/2005. üzleti évben 6 termékcsalád 11 új termékét vezette be Magyarországon. Az üzleti év során 9 093 millió Ft beruházás és új szellemi termék járult hozzá a társaság termelő kapacitásainak fejlesztéséhez, a működés színvonalának további emeléséhez. Oroszországi stratégiai helyzetének további erősítésére a Servier és az EGIS Rt. együttműködésben megkezdte egy korszerű új gyógyszergyár megépítését. Az EGIS Rt. dolgozóinak létszáma 2005. szeptember 30-án 2 716 fő volt, ami 17 fővel kevesebb, mint az üzleti év elején. A társaság saját tőkéje 2005. szeptember 30-án 83 998 millió Ft-ot tett ki. Ez 14 %-kal haladja meg az előző üzleti év végén mért értéket. Az egy részvényre jutó saját tőke értéke 10 789 Ft-ra nőtt. Az EGIS Rt. pénzügyi helyzete továbbra is rendkívül kedvező. Az eredményekkel párhuzamosan javult az EGIS Rt. részvényeinek tőzsdei forgalma és árfolyama is.

2



1. sz. táblázat Az EGIS Rt. tevékenységének fő számszerű jellemzői

2003. okt. 1. – 2004. szept. 30.

2004. okt. 1. – 2005. szept. 30.

12 hónap

12 hónap

mFt

66 108

72 960

110

Belföld

mFt

26 991

29 744

110

Export

mFt

39 117

43 216

110

mUSD

187.3

222.5

119

Üzleti

mFt

7 470

11 111

149

Szokásos

mFt

8 395

12 911

154

Adózás előtti

mFt

8 352

12 825

154

Adózott

mFt

7 391

11 384

154

fő

2 733

2 716

99

mFt

7 482

9 093

122

mFt

5 423

5 821

107

Befektetett eszközök az időszak végén

mFt

41 878

46 669

111

Saját tőke az időszak végén

mFt

73 891

83 998

114

Nettó árbevétel

Index %

ebből

Eredmény

Teljes munkaidős létszám az időszak végén Beruházások K+F

(*)

(*)

az aktivált kutatási és fejlesztési költségekkel együtt

3



1. sz. melléklet

A Servier és az EGIS stratégiai együttműködése A Servier cég és az EGIS Rt. közötti stratégiai együttműködés 10 év óta a társaság fejlődésének egyik szilárd bázisa. A kooperáció keretében az EGIS Rt. által elért árbevétel a 2004/2005. üzleti év során 14,5 milliárd Ft-ot tett ki. Ez a társaság teljes árbevételének 20 %-a. Az EGIS Rt. által licenc alapján forgalmazott 8 Servier-termék (Coverex 4 mg, Coverex Komb, Coverex 8 mg, Adexor, Adexor MR, Tenaxum, Bioparox és Gluctam) magyarországi árbevétele együttesen 9 milliárd Ftot tett ki. Ez újabb 18 % növekedést jelez. E termékek 2004/2005-ben 30 %-át adták az EGIS Rt. hazai forgalmának. A Servier továbbra is a társaság messze legjelentősebb licencpartnere. A Servier által kifejlesztett és kelet-európai forgalmazásra az EGIS Rt. által gyártott Bioparox (antibiotikum) aeroszol készítmény árbevétele az üzleti évben 13 %-kal emelkedett és értéke 13,4 millió dollárt tett ki. Az EGIS Rt. késztermékeinek franciaországi exportja a Servier-csoport helyi generikus vállalatával, a Biogaran-nal kooperációban valósul meg. Az együttműködés keretében elért éves EGIS-árbevétel ezen relációban 5,2 millió USD értéket adott. A korábbi erőteljes növekedés után ez – várhatóan átmeneti – visszaesést jelent. Az EGIS Rt. által a Servier számára gyártott gyógyszerhatóanyagok értéke ebben az üzleti évben 7,4 millió USD értéket képviselt. A 2004/2005. üzleti évben tovább folytatódott az előző évben megkezdett együttműködés a felfedező kutatás terén. Mindkét fél számára stratégiai jelentőségű, hogy 2005 augusztusában megkezdődött az oroszországi termelőüzem közös vállalkozásban való megépítése. A Servier és az EGIS Rt. vezetése elkötelezett az 1995-től létrejött stratégiai szövetség erősítésében, és abban, hogy az mind nagyobb mértékben járuljon hozzá az EGIS Rt. fejlődéséhez.

4



II. AZ EGIS RT. RÉSZVÉNYEI ÉS RÉSZVÉNYESEI Az EGIS Gyógyszergyár Rt. törzstőkéjét a 2004/2005. üzleti év végén – a korábbiakhoz képest változatlanul – 7 785 715 darab, egyenként 1 000 Ft névértékű, névre szóló törzsrészvény alkotja. A törzsrészvények a Budapesti Értéktőzsde „A” kategóriás részvényei között vannak jegyezve, és dematerializált formában léteznek. 1995 decembere óta 50,91 %-os többségi tulajdoni részesedéssel rendelkezik a vállalat fő tulajdonosa és egyben stratégiai partnere a francia Servier vállalat. A 10 éve tartó szoros együttműködés stabil tulajdonosi és vezetési hátteret biztosít a vállalat eredményes gazdasági tevékenységéhez. A tulajdonosok további nagy csoportját a külföldi intézményi és magánbefektetők alkotják, együttesen 41,7 %-os részesedéssel. Ez 5,6 %-ponttal növekedett az elmúlt évhez képest. Hasonló arányban csökkent a hazai befektetők tulajdonosi aránya, amely az üzleti év végén 7,4 %-ot tett ki. Az egyedi befektetők közül a FTIF Templeton Eastern Europe Fund 5,7 %-os részesedéssel rendelkezik, a többi nagyobb befektető részaránya 1 – 3 % között mozog. Az EGIS Gyógyszergyár Rt. tulajdonosi struktúrájának alakulását a 2. sz. táblázat mutatja. 2. sz. táblázat Az EGIS Rt. részvényesei Tulajdonos ATP (Servier) Külföldi intézményi és magánbefektetők Magyar intézményi és magánbefektetők Összesen

A részvények száma 2004. szeptember 30.

%

A részvények száma 2005. szeptember 30.

%

3 963 922

50,91

3 963 922

50,91

2 805 222

36,03

3 244 389

41,67

1 016 571

13,06

577 404

7,42

7 785 715

100,00

7 785 715

100,00

A részvények tőzsdei forgalma mind a mennyiséget, mind az árfolyamokat tekintve emelkedő tendenciát mutatott. Ez a Budapesti Értéktőzsdén 2005-ben tapasztalható általános fellendülésnek, valamint az EGIS Rt. tevékenysége kedvező értékelésének köszönhető.

5



Az EGIS-részvények árfolyama az üzleti év első napján 9 793 Ft-ról indult, és március elejére 18.600 Ft-ig emelkedett. További növekedéssel az árfolyam 2005. augusztus elején érte el eddigi maximumát, 21 084 Ft értékkel. Ezt csökkenés követte, végül a részvény 2005. szeptember 30-án 18 800 Ft árfolyammal zárt. Az éves átlagos árfolyam 15 426 Ft-ra nőtt, ami közel 70 %-kal haladja meg az előző évet. 2004. október és 2005. szeptember között a Budapesti Értéktőzsde egésze is tartósan erősödő tendenciát mutatott. A hivatalos részvényindex, a BUX 12 530 pontról indult és az időszakot 22 949 ponttal zárta. A 2004/2005. üzleti évben az EGIS Rt. részvényeinek forgalma lényegesen nőtt a korábbi évekhez képest. A kötések száma 40 %-kal, a forgalmazott részvényszám 37 %-kal emelkedett. A szabad részvények átlagosan 1,5-szer cseréltek gazdát az üzleti év során. A forgalom összértéke meghaladta a 94 milliárd Ft-ot, ami 2,3-szorosa az előző év hasonló értékének. A tőzsdei forgalom fő mutatóit a 3. sz. táblázat tartalmazza. 3. sz. táblázat Az EGIS Rt. részvényeinek forgalma a Budapesti Értéktőzsdén 2002.okt.1. 2003.szept.30. 12 hónap Kötések száma A forgalom mennyisége A forgalom értéke Éves átlagár

ezer db MFt Ft

36 540 6 724 58 783 8 742

2003.okt.1. 2004.szept.30. 12 hónap 32 377 4 468 40 906 9 154

2004.okt.1. 2005.szept.30. 12 hónap 45 417 6 128 94 534 15 426

A korábbi évekhez hasonlóan az EGIS Gyógyszergyár Rt. a 2004/2005. üzleti évben is nyitottan és reális információkkal segítette a tőzsdei befektetők és elemzők tájékozódását, döntéseit.

6



III. AZ EGIS RT. PIACI TEVÉKENYSÉGE A társaság a 2004/2005. üzleti évben 72 960 millió Ft nettó árbevételt ért el. Ez 6 852 millió Ft-tal, 10 %-kal több az előző üzleti év forgalmánál. A nettó árbevétel 99 %-a, 72 395 millió Ft származott az EGIS Rt által gyártott és forgalmazott termékek (gyógyszerek és gyógyszerhatóanyagok) értékesítéséből, 565 millió Ft árbevétel pedig az egyéb tevékenységekből (licencek, szellemi termékek, szolgáltatások) jött létre. Az értékesítés szerkezete A társaság stratégiájában továbbra is a gyógyszerértékesítésre összpontosít. A 2004/2005. üzleti évben a humán gyógyszerek súlya az árbevételben 5,0 %-ponttal tovább nőtt, és megközelítette a 90 %-ot. A hatóanyagértékesítés súlya ugyanakkor további 4,8 %-ponttal csökkent. 4. sz. táblázat Az EGIS Rt. értékesítésének szerkezete (árbevétel millió Ft-ban) 2002.okt.1.2003.szept.30. 12 hónap

2003.okt.1.% 2004.szept.30. 12 hónap

2004.okt.1.% 2005.szept.30. 12 hónap

%

Humán gyógyszerek Egyéb humán készítmények Gyógyszerhatóanyagok Egyéb termékek Egyéb árbevétel

47 846 666 8 782 45 985

82,0 1,1 15,1 0,1 1,7

56 050 779 8 538 46 695

84,8 1,2 12,9 0,1 1,0

65 484 818 5 923 170 565

89,8 1,1 8,1 0,2 0,8

Összesen

58 324

100,0

66 108

100,0

72 960

100,0

Az EGIS Rt. 2004/2005-ben 84 féle hatóanyagból 98 termékcsalád termékeit értékesítette. A különböző hatáserősségeket és az eltérő csomagolásokat is figyelembe véve, a forgalmazott termékek száma 309 volt. Az üzleti év végén a társaságnak 202 érvényes törzskönyve volt belföldön, míg 1 416 külföldön. A társaság profiljának megfelelően az árbevétel legnagyobb része 2004/2005-ben is a generikus gyógyszerek és gyógyszerhatóanyagok értékesítéséből származott. Ezek (a forgalom 8 %-os növekedése mellett) az EGIS Rt. termékekből származó árbevételének 63 %-át adták. A licenctermékek forgalma ez évben 16 %-kal nőtt, míg részarányuk tovább emelkedve elérte a 34 %-ot. A licenctermékek árbevételének 49 %-át a Servier eredeti termékeiből érte el a társaság. 7



Az EGIS Rt. által kifejlesztett eredeti termékek a 2004/2005. üzleti év termékárbevételének 3 %-át adták. A társaság fejlesztő és kereskedelmi tevékenysége, bár a gyógyászat széles területét átfogja, elsősorban a szívre és keringésre, a központi idegrendszerre, illetve a légzőrendszerre ható gyógyszerekre összpontosít. E három csoport árbevétele 2004/2005-ben együttesen 19 %-kal nőtt és több, mint 79 %-át adta az EGIS Rt. humán gyógyszer-értékesítési árbevételének. Az egyes hatástani csoportokban elért forgalmat az 5. sz. táblázat mutatja be. 5. sz. táblázat Az EGIS Rt. humán gyógyszer-értékesítésének fő hatástani csoportjai (árbevétel millió Ft-ban)

Hatástani csoport

2002.okt.1.2003.szept.30. 12 hónap

2003.okt.1.% 2004.szept.30. 12 hónap

2004.okt.1.% 2005.szept.30. 12 hónap

%

Kardiovaszkuláris szerek Idegrendszer gyógyszerei Légzőrendszer gyógyszerei Tápcsatorna és anyagcsere gyógyszerei Vérképző szervek gyógyszerei, vérkészítmények Váz- és izomrendszer gyógyszerei Urogenitális rendszer gyógyszerei és nemi hormonok Szisztémás fertőzés elleni szerek Bőrgyógyászati készítmények Daganatellenes szerek és immunmodulátorok Érzékszervek gyógyszerei Egyéb gyógyszerek és korrekciók

18 743 9 792 8 104

39,2 20,5 16,9

23 958 11 243 8 344

42,7 20,1 14,9

29 341 12 613 9 907

44,8 19,3 15,1

2 592

5,4

3 120

5,6

3 343

5,1

2 376

5,0

2 737

4,9

3 508

5,4

1 941

4,1

2 080

3,7

2 445

3,7

1 696

3,5

1 597

2,8

1 609

2,5

1 115 760

2,3 1,6

1 357 823

2,4 1,5

1 416 807

2,2 1,2

664 63

1,4 0,1

729 57

1,3 0,1

431 64

0,7 0,0

0

0,0

5

0,0

0

0,0

Összesen

47 846

100,0

56 050

100,0

65 484

100,0

Az EGIS Rt. termékei közül a 2004/2005. üzleti évben 31 termékcsalád forgalma haladta meg a 700 millió Ft árbevételt (ami az árbevétel 1 %-a, illetve mintegy 3,5 millió dollár). Ezek együttes forgalma a társaság teljes árbevételéből 81 %-ot képviselt. A vezető termékek árbevétele általában gyors növekedést mutatott. A tárgyévben két termékcsalád forgalma haladta meg a 4 milliárd Ft-ot, három termékcsalád árbevétele volt 3 milliárd Ft felett, további hét termékcsalád eladása pedig 2 milliárd Ft felett.

8



6. sz táblázat Az EGIS Rt. legnagyobb forgalmú termékei (árbevétel millió Ft-ban)

Termékcsalád

Hatástani csoport

2004.okt.1 – 2005.szept. 30. 12 hónap

1. Coverex (perindopril)

ACE-gátló

5 091

2. Betaloc (metoprolol)

béta-blokkoló

4 801

3. Nitromint (nitroglycerine)

anti-anginás szer

3 999

4. Suprastin (chloropyramine)

antiallergikum

3 805

5. Lucetam (piracetam)

nootropikum

3 300

6. Bioparox (fusafungine)

antibiotikum

2 825

7. Sorbifer Durules (ferrous sulfate)

vashiány elleni szer

2 580

8. Adexor (trimetazidine)

anti-anginás szer

2 558

9. Milurit (allopurinol)

köszvény elleni szer

2 474

10. Cardilopin (amlodipine)

vérnyomáscsökkentő

2 165

11. Betadine (iodine)

fertőtlenítő

2 138

12. Dopegyt (methildopa)


2 048

13. Duellin (carbidopa+levodopa)

Parkinson-kór elleni szer

1 710

14. Frontin (alprazolam)

nyugtató

1 625

15. Cordaflex (nifedipine)


1 480

16. Grandaxin (tofisopam)

feszültségoldó

1 432

17. Tisercin (levomepromazine)

neuroleptikum

1 413

18. Setegis (terazosin)

prosztata túlműködést gátló szer

1 343

19. Talliton (carvedilol)

béta-blokkoló

1 340

20. Stimuloton (sertralin)

depresszió elleni szer

1 311

21. Kaldyum (kalium)

kálium pótló szer

1 290

22. Tenaxum (rilmenidine)


1 009

23. Andaxin (meprobamat)

nyugtató

993

24. Ipaton (ticlopidine)

trombózis elleni szer

929

25. Vasilip (simvastatine)

koleszterincsökkentő

905

26. Lidocaine

helyi érzéstelenítő

904

27. Halixol (ambroxol)

köhögés elleni szer

819

28. 992 HCl Brut, benfluorex

intermedier

818

29. Pipolphen (promethazine)

antiallergikum

811

30. Auronal (felodipine)


764

31. Dormicum (midazolam)

altató

747

Összesen

59 427

9



A társaság legnagyobb forgalmú terméke 2004/2005-ben is a Serviertől licencszerződés alapján átvett Coverex (perindopril) termék volt. Ezt követte a metoprolol hatóanyagú Betaloc, illetve Egilok termékcsalád, valamint a Nitromint és a Suprastin termékek. A legnagyobb forgalomnövekedést ebben az üzleti évben a Betaloc/Egilok (metoprolol), a Suprastin (chloropyramine), a Lucetam (piracetam), a Coverex (perindopril), továbbá a Sorbifer Durules (vas II) termékcsalád, valamint az új termékek közül a Vasilip (simvastatin) és a Cardilopin (amlodipin) gyógyszerek mutatták. Az EGIS Rt. fő piacai A társaság a 2004/2005. üzleti évben 66 országban értékesítette termékeit. Ezen belül az első 15 ország forgalma tette ki az éves árbevétel 94 %-át. A forgalom 87 %-a a stratégiai piacokon (Magyarország, Oroszország és a többi FÁK-ország, a középkelet-európai országok) realizálódott. Ezen piacok részaránya közel 7 %-ponttal nőtt a forgalomból az előző évhez viszonyítva. Az árbevétel egyes fő piaci régiók szerinti megoszlását a 7. sz. táblázat mutatja. 7. sz. táblázat Az EGIS Rt. értékesítésének régiók szerinti megoszlása (árbevétel millió Ft-ban) 2002.okt.1.2003.szept.30. 12 hónap Magyarország Oroszország + egyéb FÁK-országok Közép- és Kelet-Európa Nyugat-Európa Észak-Amerika és Japán Egyéb országok

2003.okt.1.% 2004.szept.30. 12 hónap

2004.okt.1.% 2005.szept.30. 12 hónap

%

22 474

38,5

26 468

40,0

29 252

40,1

11 364 10 820 6 021 3 096 3 564

19,5 18,6 10,3 5,3 6,1

13 209 13 341 6 815 2 521 3 059

20,0 20,2 10,3 3,8 4,6

18 554 15 544 4 450 2 394 2 201

25,4 21,3 6,1 3,3 3,0

Termékértékesítés összesen Egyéb tevékenység árbevétele

57 339

98,3

65 413

98,9

72 395

99,2

985

1,7

695

1,1

565

0,8

Nettó árbevétel

58 324

100,0

66 108

100,0

72 960

100,0

10



Magyarország A hazai piacon 2004/2005-ben 10 %-kal nőtt az EGIS Rt. árbevétele. A növekedés hajtóerejét továbbra is az újonnan bevezetett termékek adták, de jól alakult egyes hagyományos termékek értékesítése is. Az egyes termékeket tekintve a legnagyobb növekedést ebben az évben a Coverex és az Adexor termékcsalád (mindkettő Servier-licenc), valamint a Vasilip (simvastatin), a Cardilopin (amlodipin) és Talliton (carvedilol) jelentették. A 2004/2005. üzleti évben a társaság piaci részesedése a teljes magyar gyógyszerpiacon 6,6 % volt, ezzel az EGIS Rt. a negyedik legnagyobb szállító helyet érte el. Az eladott dobozszám tekintetében a társaság 11,7 %-os piaci részesedésével a második helyen állt. 2. sz. melléklet A magyar állam és a magyarországi gyógyszergyártó és -kereskedelmi cégek között a 2004/2005. üzleti évben érvényes finanszírozási megállapodás A piac gyors növekedése és a drágább termékek felé tolódó fogyasztás miatt a magyar állami társadalombiztosítási alapnak mind nagyobb terhet jelent a gyógyszerekhez a lakosságnak nyújtott támogatás fedezése. A betegek terheinek mérséklése, ugyanakkor a piaci szereplők és az állam érdekeinek kölcsönös figyelembe vétele érdekében az állam és a gyógyszergyártó cégek szervezetei 2004 júniusában középtávú megállapodást kötöttek a piac szabályozásának és a többletterhek viselésének fő elveiről, amely 2006 végéig marad érvényben. A megállapodásnak megfelelően a gyártók csak az olcsó gyógyszerek árát emelhetik ebben az időszakban, ugyanakkor jelentősen hozzájárulnak a gyógyszerekhez nyújtott támogatás évenkénti többletének fedezéséhez. Ennek ellenében az állam nem alkalmaz rendkívüli intézkedéseket a gyógyszerpiacon, annak működését stabil és átlátható szabályozással segíti. A megállapodás nyugodt piaci környezetet hozott létre 2005-ben. A gyártók hozzájárulási kötelezettsége összességében 20 milliárd Ft lett, ami 2006-ra pedig 22,5 milliárd Ft-ra nő. A 2005. évi összegből 520 millió Ft az EGIS Rt. befizetési kötelezettsége, amely a 2004/2005. üzleti év terhére került elszámolásra.

11



Oroszország és egyéb FÁK-országok Ez a régió, a hosszú évek óta töretlen és dinamikus fejlődés folytatásaként a tárgyévben a társaság leggyorsabban növekvő forgalmú területét képezte. A kivitel 95,3 millió USD értékre emelkedett, ami 31,8 millió USD-ral (50 %-kal) több az előző évben elért eredménynél. A régió legnagyobb piaca továbbra is Oroszország, ahol a társaság 72,8 millió USD értékben adott el termékeket, 51 %-kal növelve értékesítését. A többletből 8,9 millió dollár árbevétel a jóléti program keretében a lakosság egy részének állami támogatással juttatott gyógyszerekből adódott. Az előző évek gyors fejlődését folytatva 41 % növekedést ért el a társaság Ukrajnában és 56 % emelkedést a FÁK-régió egyéb részében. Közép- és Kelet-Európa Az EGIS Rt. a 2004/2005. üzleti évben ebben a régióban is dinamikus forgalomnövekedést ért el. A bevétel 80,2 millió USD összeget ért el, ami 16,3 millió USD-ral, azaz 26 %-kal több az előző évinél. A növekedést a – korábbi évekhez hasonlóan – újabb értékes termékek bevezetése, valamint a piaci hálózat folyamatos fejlesztése tette lehetővé. A fejlődés mindegyik érintett országban jelentős volt. Kiemelkedő a növekedés aránya Romániában és Bulgáriában, míg értékben ebben az üzleti évben is a társaság lengyel piaci forgalma fejlődött a legtöbbet. 8. sz. táblázat Az EGIS Rt. exportja Közép- és Kelet-Európa országaiba (árbevétel ezer USD-ban) 2002.okt.1. 2003.szept.30. 12 hónap

2003.okt.1. 2004.szept.30. 12 hónap

2004.okt.1. 2005.szept.30. 12 hónap

Lengyelország Cseh Köztársaság Szlovákia Balti országok Románia Bulgária Vietnám

20 170 8 675 6 390 1 582 6 244 1 920 2 478

27 660 10 466 7 360 3 405 9 497 2 713 2 752

35 576 13 130 9 369 1 900 13 233 3 796 3 187

129 125 127 56 139 140 116

Összesen

47 459

63 853

80 191

126

Ország

Index %

12



Nyugat-Európa Az üzleti év során a társaság 23 millió USD értékben adott el terméket ebben a régióban, ami 9,6 millió USD-ral kevesebb az előző évi teljesítménynél. A forgalom visszaesésében a hatóanyagértékesítés jövedelmezőségi okok miatti jelentős csökkentése (8,2 millió USD) játszotta a legnagyobb szerepet. A régió piacai közül a társaság számára továbbra is Franciaország a legjelentősebb, a Servier-csoporthoz fűződő kapcsolatokon keresztül. Észak-Amerika és Japán Ebbe a régióba az EGIS Rt. az üzleti év során 12,4 millió USD értékben exportált, ami némileg több, mint az előző évben. Egyéb országok Az egyéb országok közé zömmel fejlődő országok tartoznak. A társaság ezekre a piacokra az üzleti év során 11,2 millió USD értékben értékesített. A bevételből 4,3 millió USD volt a gyógyszerkészítmények és 6,9 millió USD a hatóanyagok értékesítése. Összességében az árbevétel 3,2 millió USD-ral (22 %-kal) kevesebb az előző évi értéknél. A csökkenés elsősorban a visszaszoruló hatóanyagértékesítés következménye. Kereskedelmi hálózat Magyarországon, Oroszországban, illetve egyéb FÁK-országokban, valamint KeletEurópában az EGIS Rt. 2004/2005-ben is tovább erősítette jól kiépített önálló marketing- és kereskedelmi hálózatát. A nyugati és a harmadik világbeli piacokon az EGIS Rt. helyi partnerekkel együttműködésben dolgozik. Az üzleti évben 1 193 fő tevékenykedett a társaság hazai és exportkereskedelmi egységeinél, 52 fővel több az előző időszaknál. Valamennyi piacot figyelembe véve 2004/2005-ben az EGIS Rt. teljes árbevételének 24,2 %-át fordította a marketing, kereskedelem és disztribúció feladatainak ellátására. A legfontosabb piacokon működtetett kereskedelmi hálózat jellemzőit a 9. sz. táblázat mutatja be.

13



9. sz. táblázat Az EGIS Rt. kereskedelmi hálózata 2004. szept.30.

2005. szept.30.

Magyarország Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma

118 130

112 128

Lengyelország Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

53 178 0

48 204 0

Cseh Köztársaság Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

14 41 3

12 41 3

Szlovákia Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

15 27 1

16 24 1

Románia Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

13 27 1

13 26 1

Oroszország Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

49 232 2

54 225 2

Egyéb FÁK-piacok Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

36 106 11

40 135 11

Lettország és Litvánia Marketing és disztribúció létszáma Orvoslátogatók száma Konszignációs raktárak száma

4 8 0

5 15 0

14



IV. FEJLESZTÉSEK ÉS BEFEKTETÉSEK 1. Kutatás és fejlesztés Az EGIS Gyógyszergyár Rt., stratégiájának megfelelően, a 2004/2005. üzleti évben is folytatta jó piaci eséllyel rendelkező generikus gyógyszerkészítmények fejlesztését, licenctermékek átvételét, valamint a saját innovációra épülő originális kutatását. Ebben az üzleti évben kutatás-fejlesztésre 5 821 millió Ft, az árbevétel 8 %-ának megfelelő összeg került felhasználásra. Az év folyamán a társaság 6 különböző hatóanyagot tartalmazó, 11 új gyógyszerterméket hozott belföldön forgalomba. Két saját fejlesztésű generikus antidepresszáns készítmény, a Dalsan® (citalopram) és a Velaxin® (venlafaxin) került a piacra. Termékcsalád-bővítésként a depresszió-, a kényszer-, valamint a pánikbetegség kezelésére szolgáló Stimuloton® (sertralin) 100 mg filmtabletta és a koleszterinszint-csökkentő Vasilip® (simvastatin) 40 mg filmtabletta jelent meg. A szív- és érrendszeri gyógyszerválaszték bővítését szolgálta két ACE-gátló vegyület, a Servier-től átvett, Coverex Forte® (perindopril) tabletta és a generikus Hartil® (ramipril) filmtabletták piacra hozatala. Az új termékeket részletesen a 3. sz. melléklet mutatja be. Európai törzskönyvezési MRP (Mutual Recognition Procedure) eljárás lefolytatásához, 4 termékcsalád 11 különböző készítményének törzskönyvi kérelmét adta be az EGIS Rt. a magyar hatósághoz. Ugyanakkor a társaság 5 készítmény törzskönyvét megszüntette Magyarországon. Külföldön 24 országban, 129 új törzskönyvet kapott meg a társaság és 114 hosszabbítást fogadtak el a nemzetközi hatóságok. Törlésre került 62 régi készítmény. A külföldön törzskönyvezett EGIS-készítmények száma ezzel 1 416-ra nőtt. A Servier-vel (Biogaran) fennálló kooperáció keretében a meglévő 18 törzskönyvezett termék után az idei évben Franciaországban a cetirizin csepp és a carvedilol 12,5 mgos tablettákat törzskönyvezte a társaság. 2004. október 1. és 2005. szeptember 30. közötti időszakban az EGIS Rt. összesen 14 db magyar szabadalmi bejelentést tett. Ezek közül 4 db új humángyógyászati vegyületre, 4 db polimorfiára, 1 db új kémiai eljárásokra, 2 db második indikációra, 2 db gyógyszerkészítményre és 1 db technológiai jellegű találmányra vonatkozik. A társaság felfedező kutatása a központi idegrendszer betegségeire ható gyógyszerjelöltekre összpontosít. Ennek eredményeként egy antipszichotikus hatású EGIS-molekula, az EGIS-11150, humán fázis I. klinikai kipróbálása kezdődött meg a tárgyévben.

15



3. sz. melléklet

A 2004/2005-ben Magyarországon forgalomba hozott új termékek Coverex Forte 8 mg tabletta Hatóanyag: perindopril A társaság vezető termékének, a Servier-től licenc keretében átvett Coverex termékcsalád újabb nagyreményű tagja. Az ACE-gátlók csoportjába tartozó, a magas vérnyomás és szívelégtelenség kezelésében már jól bevált Coverex tabletta nagyobb hatáserősségű formája kényelmesebb adagolást biztosít azok számára, akiknek a kisebb hatáserősség nem megfelelő hatást eredményez.

Vasilip 40 mg filmtabletta Hatóanyag: simvastatin A magas koleszterinszint csökkentésében rendkívül hatékony készítmény újabb hatáserősségű formája. Alkalmas a szívkoszorúér betegségben, cukorbetegségben és bizonyos egyéb érbetegségekben a koleszterinszinttől függetlenül is szívroham és szélütés kockázatának csökkentésére, bizonyos szívműtétek és angina pectoris miatti kórházi kezelés idejének csökkentésére.

Hartil 2,5 mg tabletta Hartil 5 mg tabletta Hartil 10 mg tabletta Hatóanyag: ramipril Az ACE-gátlók csoportjába tartozó generikus gyógyszer, amely alkalmas magas vérnyomás, szívelégtelenség, cukorbetegséghez társuló vagy attól függetlenül kialakuló bizonyos vesebetegségek kezelésére, valamint ezek szövődményeinek, mint infarktus, agyvérzés és bizonyos szívműtétek szükségességének csökkentésére.

Dalsan 10 mg filmtabletta Dalsan 20 mg filmtabletta Dalsan 40 mg filmtabletta Hatóanyag: citalopram Depresszió és pánikbetegség kezelésére szolgáló új típusú, az ún. SSRI csoportba tartozó generikus készítmény. A hatóanyag rendkívüli szelektivitása révén mind a régi típusú antidepresszánsokhoz, mind saját csoportjának tagjaihoz képest igen kedvező mellékhatás-profilt mutat.

16



Stimuloton 100 mg filmtabletta Hatóanyag: sertraline Új típusú, az ún. SSRI csoportba tartozó gyógyszer, amely depresszió, pánikbetegség, kényszerbetegség és trauma következtében kialakuló stressz kezelésében hatékony. A 100 mg filmtabletta a már korábban bevezetett generikus termékcsalád új hatáserősségű tagja.

Velaxin 50 mg tabletta Velaxin 75 mg tabletta Hatóanyag: venlafaxine Depresszió kezelésére szolgáló, új tipusú, kettős hatásmechanizmusú generikus készítmény. A többi antidepresszánshoz képest gyorsabb hatáskezdet, nagyobb arányú teljes gyógyulás, egyben kevesebb gyógyszerkölcsönhatás jellemzi.

17



2. Beruházások A társaság az üzleti év folyamán 7 579 millió Ft-ot, az előző évinél 23 %-kal nagyobb összeget fordított beruházásokra. A fejlesztések nagyobb része továbbra is elsősorban a kapacitások szintjének fenntartására, valamint a termelési és működési feltételek minőségének folyamatos javítására irányultak. A növekvő kereskedelmi igények, valamint az egyre igényesebb minőségbiztosítási követelmények kielégítése érdekében ugyanakkor a társaság jelentős középtávú fejlesztési projekteket indított a készítménygyártás területén. A tárgyévben megkezdődött a körmendi gyógyszerkészítmény gyártó- és csomagoló kapacitások bővítését, valamint a budapesti injekciógyártás korszerűsítését célzó átfogó program. A beruházások mintegy 2 évet vesznek igénybe, és értékük eléri a 6 milliárd Ft-ot. A jelentős új termelő beruházás alapján az EGIS Rt. a 2006/2007. üzleti évtől kezdődően összességében 2,2 milliárd Ft társasági adókedvezményre lesz jogosult. 10. sz. táblázat A beruházások fő csoportonkénti megoszlása (millió Ft)

Szakterület

2002.okt.1. 2003.szept.30. 12 hónap

2003.okt.1. 2004.szept.30. 12 hónap

2004.okt.1. 2005.szept.30. 12 hónap

Alapanyaggyártás eszközei Készítménygyártás eszközei Termelő infrastruktúra Kutatás és minőség-ellenőrzés Környezetvédelmi fejlesztés Kereskedelmi beruházások Egyéb fejlesztések

1 163 465 456 1 360 256 244 1 708

1 664 1 069 594 929 480 213 1 236

1 550 2 521 684 1 150 624 188 862

Beruházások összesen

5 652

6 185

7 579

Az új eszközökre vonatkozó beruházások mellett az EGIS Rt. a 2004/2005. üzleti évben 607 millió Ft-ot költött külföldi kereskedelmi irodái fejlesztésére, míg további 907 millió Ft értékben aktivált kutatási teljesítményeket. Egyenlegében további 536 millió Ft befektetést valósított meg az EGIS Rt. az érdekeltségi körébe tartozó vállalkozásoknál. Stratégiai jelentőségű lépés, hogy a Servier és az EGIS Rt. közös vállalkozásaként az üzleti év során megkezdődött egy jelentős oroszországi új gyógyszergyár felépítése.

18



4. sz. melléklet

SERDIX a Servier-csoport és az EGIS Rt. közös termelő beruházása Oroszországban A Servier és az EGIS Rt. egyaránt stratégiai fontosságúnak tekinti oroszországi tevékenységének további fejlesztését. A kereskedelmi kapcsolatok erősítésén túlmenően ezért a társaságok egy korszerű, jelentős kapacitást képviselő, új gyógyszergyár felépítését határozták el Moszkva körzetében, Szofino település mellett. A megvalósítás első lépéseként 2004. augusztus hóban a Serviercsoport és az EGIS Rt. együttesen 16 millió dollárra emelte a korábban erre a beruházásra a Servier által alapított SERDIX vállalat alaptőkéjét. Az alaptőkéből eddig 4 millió dollár került befizetésre. Ezt követően elkezdődött a termelő üzem műszaki előkészítése és engedélyeztetése. Az építés – amely zöldmezős beruházás – megkezdődött és a terveknek megfelelően halad. A kivitelezés 2005 – 2007-ben történik, míg a folyamatos termelést a felek 2007 utolsó negyedévétől tervezik. A modern gyógyszergyártó üzem évi 55 millió doboz gyógyszer gyártására lesz alkalmas és teljes kapacitásnál 170 helyi szakembernek ad munkát. A beruházás várható teljes költsége 59 millió dollár. A jelentős befektetés fontos bázisa lesz a társaságok oroszországi tevékenységének, jól tükrözi a Servier-csoport és az EGIS Rt. elkötelezettségét az orosz gyógyszerpiac további fejlődéséhez való hozzájárulásra, egyben kiváló példája a stratégiai partnerek közös akcióinak.

19



V. HUMÁN ERŐFORRÁSOK Az EGIS Rt. dolgozóinak száma az utóbbi években kismértékben változik. A létszám 2005. szeptember 30-án 2 716 fő volt. Ez 17 fő csökkenést jelent az egy évvel korábbi értékhez képest. Az alkalmazottak közül 7 fő az EGIS Rt. külföldi kereskedelmi irodáiban tevékenykedett. A dolgozók száma az egyes tevékenységi területeken is kismértékben módosult. A tárgyévben 9 fővel csökkent a létszám az értékesítésben, 2 fővel nőtt az igazgatásban és 1 fővel nőtt az egyéb területeken, míg a többi szakterületen – elsősorban a termelésben és a kutatási területen - a társaság az előző évinél kisebb létszámmal látta el a növekvő feladatokat. A dolgozók tevékenységi területek közötti megoszlását 2005. szeptember 30-án a 11. sz. táblázat foglalja össze. 11. sz. táblázat Az EGIS Rt. dolgozóinak megoszlása tevékenységi körök szerint (fő)

Tevékenység

2003.szept.30.

2004.szept.30.

2005.szept.30.

Termelés Kutatás és fejlesztés Értékesítés és marketing Igazgatás és pénzügyi tevékenység Belső szolgáltatások Egyéb területek

1 457 425 285 249 177 132

1 437 419 309 258 168 142

1 425 414 298 261 175 143

Összesen

2 725

2 733

2 716

(A táblázat a teljes munkaidőben foglalkoztatott dolgozókat és a teljes munkaidőben foglalkoztatott nyugdíjas dolgozókat tartalmazza.) A hazai létszám mellett a társaság külföldi kereskedelmi vállalatainál 345 fő, a kereskedelmi irodákban pedig további 573 fő külföldi szakember dolgozott. A két csoport létszáma együttesen 64 fővel bővült.

20



A társaság dolgozóira változatlanul a magas képzettségi átlag jellemző. A növekvő szakmai követelményekhez igazodva ugyanakkor folyamatosan tovább nő a szellemi dolgozók, ezen belül az egyetemi ill. főiskolai végzettséggel bírók aránya. A fizikai dolgozók körén belül hasonló irányú változások jellemzőek, nő és változatlanul meghatározó a szakmunkások aránya. 12. sz. táblázat Az EGIS Rt. dolgozóinak képzettség szerinti összetétele Arány a zárólétszámban (%) Képzettség

2003.szept.30.

2004.szept.30.

2005.szept.30.

Fizikai dolgozók szakmunkások egyéb munkások

52 42 10

50 41 9

50 42 8

Szellemi dolgozók felsőfokú végzettségűek közép- és alapfokú végzettségűek

48 32 16

50 33 17

50 35 15

A társaság 2004. október és 2005. szeptember között 10 700 millió Ft-ot fordított bérekre és 5 484 millió Ft-ot további személyi jellegű kiadásokra. A társaság teljes munkaidős dolgozóinak átlagos keresete az üzleti év során 3 866 ezer Ft volt. Az EGIS Rt. az újraformált és folyamatosan fejlesztett humánstratégia alapján a tárgyévben is tovább növelte a dolgozók ösztönzésére, oktatására és képzésére fordítható költségkereteket.

21



VI. AZ EGIS RT. EREDMÉNYE ÉS JÖVEDELMEZŐSÉGE Az EGIS Rt. a 2004/2005. évi üzleti évben 11 111 millió Ft üzleti eredményt és 12 825 millió Ft adózás előtti eredményt ért el. Ehhez az árbevétel kedvező növekedése és az értékesítés fedezeti hányadának lényeges javulása járult hozzá a legnagyobb mértékben. Az előző évnél nagyobb eredményt hozott a társaság pénzügyi tevékenysége és kevesebb egyedi elvonás kapcsolódott a belföldi értékesítéshez is a korábbinál. A fő bevételi és költségelemeket a következő táblázat mutatja be: 13. sz. táblázat Az EGIS Rt. eredményére ható tényezők (millió Ft) 2003.okt.1. 2004.szept.30. 12 hónap

2004.okt.1. 2005.szept.30. 12 hónap

Nettó árbevétel Közvetlen költségek Fedezet

66 108 27 562 38 546

72 960 27 915 45 045

110 101 117

Közvetlen költségekből Anyag- és bérköltség Egyéb közvetlen költség

20 580 6 982

21 114 6 801

103 97

Közvetett költségek Marketing és kereskedelem Kutatás és fejlesztés (*) Egyéb közvetett költség

27 035 14 101 4 849 8 085

31 070 16 741 5 338 8 991

115 119 110 111

Egyéb bevétel Egyéb ráfordítás

719 4 760

456 3 320

63 70

Üzleti tevékenység eredménye Pénzügyi tevékenység eredménye Rendkívüli eredmény

7 470 925 - 43

11 111 1 800 -86

149 195 200

Adózás előtti eredmény

8 352

12 825

154

Megnevezés

(*)

Index %

Aktivált kutatási és fejlesztési költségek nélkül

22



A társaság szabad pénzállománya 2004/2005-ben is biztonsággal fedezte az igen jelentős befektetéseket és a működő tőke növekedését. 14. sz. táblázat Pénzforgalmi mérleg (millió Ft)

Megnevezés

2004.okt.1. 2005.szept.30. 12 hónap

Adózott eredmény Értékcsökkenési leírás Összesen

11 384 4 836 16 220

Beruházások Befektetések növekedése Működő tőke növekedése Összesen

9 093 536 6 693 16 322

Egyéb tételek változása Pénzügyi eredmény (cash flow)

-371 -473

Javasolt osztalék Nettó pénzügyi eredmény (nettó cash flow)

934 -1 407

Pénzügyi tételek változása Pénzeszközök változása

0 -1 407

Az EGIS Rt. saját tőkéjének értéke 2005. szeptember 30-án 83 998 millió Ft-ot tett ki. Ez 14 %-kal több mint egy évvel korábban. Az 1 részvényre jutó saját tőke értéke 10 789 Ft-ra emelkedett.

23



15. sz. táblázat Az EGIS Rt. mérlege (millió Ft) 2004. szept.30.

2005. szept.30.

Immateriális javak Tárgyi eszközök Befektetett pénzügyi eszközök Befektetett eszközök összesen

2 667 31 669 7 542 41 878

3 145 35 437 8 087 46 669

Készletek Követelések Értékpapírok Pénzeszközök Forgóeszközök összesen Aktív időbeli elhatárolások ESZKÖZÖK ÖSSZESEN

21 515 13 972 5 209 2 587 43 283 446 85 607

25 548 18 382 3 023 3 366 50 319 466 97 454

Jegyzett tőke Tőketartalék Eredménytartalék Lekötött tartalék Mérleg szerinti eredmény Saját tőke összesen

7 786 9 851 49 297 500 6 457 73 891

7 786 9 851 55 411 500 10 450 83 998

Céltartalékok Hosszú lejáratú kötelezettségek Rövid lejáratú kötelezettségek Passzív időbeli elhatárolások FORRÁSOK ÖSSZESEN

506 1 885 7 451 1 874 85 607

697 10 760 1 999 97 454

Megnevezés

24



A társaság működésének hatékonysága javult a tárgyév során. Továbbra is jellemző a rendkívül jó likviditás. A kiemelt pénzügyi mutatókat a 16. sz. tábla foglalja össze. 16. sz. táblázat Az EGIS Rt. kiemelt pénzügyi mutatói

Megnevezés

2003.okt.1.2004. szept.30. 12 hónap

2004.okt.1.2005. szept.30. 12 hónap

Üzleti eredmény / nettó árbevétel Adózás előtti eredmény / nettó árbevétel

% %

11,30 12,63

15,23 17,58

Eszközmegtérülési ráta Tőkemegtérülési ráta

% %

8,65 10,00

11,68 13,55

Egy részvényre jutó adózott eredmény készpénzbevétel saját tőke

Ft Ft Ft

949 1 515 9 491

1 462 2 083 10 789

% % nap nap

105 581 119 71

59 468 128 84

%

2,49

0

%

10,91

11,04

Pénzhányad (likvid eszközök/rövid lejáratú kötelezettségek) Likviditási ráta Készletek forgása Vevőállomány forgása Eladósodottság (kamatozó források/saját tőke) Idegen források aránya az összes forráshoz képest

25



VII. A MÉRLEG FORDULÓNAPJA ÓTA BEKÖVETKEZETT JELENTŐS ESEMÉNYEK Az előzőekben részletezett üzleti jelentés, valamint a mérleg és eredménykimutatás 2005. szeptember 30-i fordulónappal készült, míg az ezek alapját jelentő elszámolásokat az EGIS Rt. 2005. október 21-én zárta le. A mérlegkészítés óta nem történt olyan jelentős esemény, és nem merült fel olyan lényeges új elem, amely az üzleti jelentésben közölt információk tartalmát érdemben módosítaná. A társaság 2005/2006. évi üzleti terve Az EGIS Rt. Igazgatósága 2005. november hóban elfogadta a társaság üzleti tervét a soron következő, 2005. október 1. és 2006. szeptember 30. közötti üzleti évre. A terv a belföldi, az orosz és egyéb FÁK-beli, valamint a kelet-európai forgalomban számottevő további növekedést irányoz elő, míg az egyéb területeken az értékesítés a következő évben is mérséklődik. Az új üzleti évben is jelentős erőforrásokat fordít a társaság új termékek fejlesztésére, ill. a kereskedelmi tevékenység erősítésére. A hazai beruházásokban a gyártási és minőségbiztosítási igények folyamatos kielégítése mellett a gyógyszerüzemek 2005-ben megkezdett jelentős fejlesztésének továbbvitele a legfontosabb cél. Kiemelt feladat lesz 2005/2006-ban az oroszországi gyógyszergyár építésének folytatása.

26

2005. ÉVES JELENTÉSE

Recommend Documents