Výroční zpráva MERO za rok 2009

Výroční zpráva MERO za rok 2009

Kontakty: MERO ČR, a. s. Veltruská 748 278 01 Kralupy nad Vltavou Česká republika

MERO Germany AG dceřiná společnost MERO-Weg 1 85088 Vohburg an der Donau Spolková republika Německo

tel.: fax:

tel.: fax:

+420 315 701 111 +420 315 720 110

e-mail: [email protected] www.merocr.eu

2

+49 8457 926 234 +49 8457 926 220

Obsah A) Základní údaje 1 2

4

Správní a výkonné orgány Úvodní slovo předsedy představenstva

B) Zpráva představenstva společnosti o podnikatelské činnosti a stavu majetku 1 2 3

Ekonomika 2009 Údaje o činnosti Údaje o majetku a finanční situaci

8 11 12 12 16 19

C) Údaje o emitovaných cenných papírech

21

D) Přehled příjmů členů představenstva, dozorčí rady a vedoucích osob přijatých od Společnosti v roce 2009

23

E) Údaje o osobách odpovědných za výroční zprávu a ověření účetní závěrky

25

F) Ostatní informace o Společnosti

26

1 2 3 4 5 6

Provoz ropovodů a Centrálního tankoviště ropy Nelahozeves (CTR) Investiční činnost Corporate Social Responsibility a personální politika Integrovaný systém řízení Strategie řízení rizik Havarijní a požární zabezpečení

26 26 27 29 29 30

G) Dceřiná společnost MERO Germany AG

30

H) Zpráva dozorčí rady

33

I)

Výrok nezávislého auditora, konsolidovaná a nekonsolidovaná účetní závěrka k 31. prosinci 2009

34

J) Zpráva o vztazích mezi propojenými osobami k 31. prosinci 2009 dle § 66a, odst. 9 obchodního zákoníku

124

3

A)

Základní údaje

Skupina MERO (dále jen Skupina) je tvořena mateřskou společností MERO ČR, a. s. (dále jen Společnost) a její plně konsolidovanou 100% dceřinou společností MERO Germany AG, SRN. Mateřská společnost: Název:

MERO ČR, a. s.

Právní forma:

akciová společnost

Sídlo:

Veltruská 748, Kralupy nad Vltavou

Datum vzniku:

1. ledna 1994

Akcionář:

Česká republika – Ministerstvo financí (100 %)

Základní kapitál:

8 430 921 tis. Kč

IČ:

60193468

DIČ:

CZ60193468

Předmět podnikání (dle výpisu z OR): - výroba, instalace, opravy elektrických strojů a přístrojů, elektronických telekomunikačních zařízení - provádění staveb, jejich změn a odstraňování - výroba, obchod a služby neuvedené v přílohách 1 až 3 živnostenského zákona - projektová činnost ve výstavbě

a

Společnost byla založena dle českého práva a obchodního zákoníku a je zapsána v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 2334. Dceřiná společnost: Název společnosti:

MERO Germany AG

Sídlo:

MERO-Weg 1, Vohburg an der Donau, SRN

Podíl MERO ČR, a. s., na základním kapitálu:

271 349 tis. Kč (100 %)

Rozhodující předmět činnosti: - provoz a údržba ropovodu IKL na území SRN - výstavba ropovodu na území SRN - přeprava a skladování ropy - poskytování telekomunikačních služeb na území SRN Skupina, vlastník a provozovatel české části ropovodu Družba a ropovodu IKL, je jediným přepravcem ropy do České republiky a nejvýznamnější společností zajišťující skladování nouzových strategických zásob ropy. Oba ropovody vstupují do Centrálního tankoviště ropy Nelahozeves, kde je celkem 16 ropných nádrží s celkovou skladovací kapacitou 1 550 000 m3.

4

MERO ČR, a. s., vznikla k 1. lednu 1994 sloučením PETROTRANS, a. s., Kralupy nad Vltavou a MERO IKL, a. s., Kralupy nad Vltavou. Spojením těchto subjektů byly provoz ropovodu Družba a tehdejší výstavba ropovodu IKL začleněny do jednoho celku. MERO ČR, a. s., je recertifikována renomovanou společností DNV Czech Republic s.r.o. současně dle norem ISO 9001 (systém managementu jakosti), ISO 14001 (systém environmentálního řízení) a OHSAS 18001 (systém řízení bezpečnosti a ochrany zdraví při práci), což dohromady tvoří tzv. integrovaný systém řízení. Tento systém je postupně rozšiřován i o požadavky normy ISO 27001 která se zabývá problematikou zajištění informační bezpečnosti. Tento systém byl v prvním čtvrtletí 2009 certifikován. Nedílnou součástí integrovaného systému řízení je již zavedený systém personálního řízení, systém finančního řízení, systém řízení ochrany dat, pipeline integrity management a další subsystémy. Historie skupiny MERO 1964 – 1965

vybudován a trvale uveden do provozu ropovod Družba, který byl do roku 1991 spravován státním podnikem Benzina,

1991

založena Transpetrol, a. s., Bratislava, která provozovala přepravní systém ropovodu Družba na území tehdejší ČSFR do konce roku 1992, založena Ministerstvem průmyslu a obchodu ČR společnost Chemopetrol Pipeline, GmbH, se sídlem v Mnichově, která zajišťovala výstavbu ropovodu IKL na území SRN,

1992

vznik Chemopetrol IKL, spol. s r. o., kterou založili vlastníci rafinerií, Chemopetrol, s. p., Litvínov a Kaučuk, s. p., Kralupy nad Vltavou pro výstavbu ropovodu Ingolstadt - Kralupy nad Vltavou - Litvínov (IKL) a Centrálního tankoviště ropy Nelahozeves,

leden 1993

vznik Petrotrans, a. s., jejímž zakladatelem bylo Ministerstvo průmyslu a obchodu ČR (při rozdělení ČSFR vznikly z Transpetrol, a. s., dva subjekty - Transpetrol, a. s., ve Slovenské republice a Petrotrans, a. s., v České republice); úkolem společnosti bylo zabezpečovat přepravu ropy do rafinerií v České republice ropovodem Družba,

únor 1993

Chemopetrol Pipeline, GmbH, převedena do vlastnictví Chemopetrol IKL, spol. s r. o., po jejíž transformaci přešlo vlastnictví na MERO IKL, a. s.,

říjen 1993

transformace Chemopetrol IKL, spol. s r. o., na akciovou společnost s názvem MERO IKL, a. s., v souladu s vládní koncepcí restrukturalizace rafinersko-petrochemického průmyslu a s cílem umožnit vstup Fondu národního majetku ČR do financování projektu výstavby ropovodu IKL,

listopad 1993

majetek Petrotrans, a. s., převeden na Fond národního majetku ČR, který se stal jejím jediným akcionářem,

5

1. leden 1994

vznik MERO ČR, a. s., sloučením Petrotrans, a. s., a MERO IKL, a. s., jediným společníkem Chemopetrol Pipeline, GmbH, se stává MERO ČR, a. s.,

prosinec 1996

změna názvu Chemopetrol Pipeline, GmbH, na MERO Pipeline GmbH a změna sídla společnosti z Mnichova do bavorského města Vohburg an der Donau u Ingolstadtu, kde byla dokončena výstavba tankoviště a administrativní budovy,

leden 2006

zákonem č. 178/2005 Sb., o zrušení Fondu národního majetku ČR a o působnosti Ministerstva financí při privatizaci majetku České republiky, byl zrušen Fond národního majetku ČR; veškerý majetek Fondu přešel dnem jeho zrušení na stát a působnost Fondu přešla na Ministerstvo financí,

červen 2009

změna právní formy a názvu společnosti MERO Pipeline GmbH na MERO Germany AG a zvýšení základního kapitálu na 7 671 tis. EUR.

Ropovod Družba -

celková průběžná délka trasy v ČR 358 km, délka trasy v ČR včetně zdvojení a odboček 506 km, přepravní kapacita 9 mil. tun ropy ročně.

Ropovod IKL -

celková délka trasy (Vohburg an der Donau – Centrální tankoviště ropy Nelahozeves) 348 km, délka trasy na území ČR 169 km, přepravní kapacita 10 mil. tun ropy ročně, skladovací kapacita tankoviště ve Vohburgu an der Donau 200 000 m3.

Centrální tankoviště ropy Nelahozeves -

-

skladovací kapacita k 31. 12. 2009 – 1 550 000 m3: 4 nádrže o objemu 50 000 m3 6 nádrží o objemu 100 000 m3 6 nádrží o objemu 125 000 m3 krátkodobý mezisklad pro ropu přepravovanou ropovody Družba a IKL, míchání různých druhů ropy podle požadavků zákazníků – rafinerií, skladování strategických nouzových zásob ropy.

Centrální tankoviště Vohburg -

skladovací kapacita k 31. 12. 2009 – 200 000 m3 1 nádrž o objemu 80 000 m3 3 nádrže o objemu 40 000 m3 krátkodobý mezisklad pro ropu přepravovanou ropovodem IKL,

6

(v tis. Kč)

Vybrané ukazatele Společnosti Dlouhodobý hmotný majetek (Pozemky, budovy a zařízení) Dlouhodobá finanční aktiva včetně investic do ovládaných a řízených společností Peněžní prostředky a ekvivalenty a krátkodobá finanční aktiva

2009

2008

7 599 461

7 872 173

2 690 945

2 924 572

2 073 310

1 539 143

Základní kapitál

8 430 921

8 430 921

Závazky

2 939 231

3 225 297

0

0

1 886 310

1 973 126

256 376

337 271

112

114

z toho úvěry Tržby celkem Čistý zisk za účetní období Průměrný počet zaměstnanců

(v tis. Kč)

Vybrané ukazatele Skupiny

2009

Dlouhodobý hmotný majetek (Pozemky, budovy a zařízení)

2008

10 162 338

10 555 632

434 070

459 517

2 157 897

1 660 065

Základní kapitál

8 430 921

8 430 921

Závazky

3 123 061

3 343 052

0

0

1 886 310

1 973 126

335 648

417 903

145

146

Dlouhodobá finanční aktiva Peněžní prostředky a ekvivalenty a krátkodobá finanční aktiva (včetně prostředků s omezeným disponováním)

z toho úvěry Tržby celkem Čistý zisk za účetní období Průměrný počet zaměstnanců

Veškeré dokumenty a materiály uváděné ve výroční zprávě jsou k nahlédnutí v sídle Společnosti.

7

A)1 Správní a výkonné orgány MERO ČR, a.s., k 31. 12. 2009 Představenstvo: Ing. Jaroslav Pantůček – předseda představenstva Ing. Vít Tůma – místopředseda představenstva Ing. Vlastimil Boura – člen představenstva JUDr. Ing. Mgr. Libor Lukášek, Ph.D. – člen představenstva Dozorčí rada: Ing. Ján Dzvoník – předseda dozorčí rady Ing. Petr Mach, Ph.D. – 1. místopředseda dozorčí rady Ing. Ondřej Šmolík – 2. místopředseda dozorčí rady Bc. Ing. Libor Antoš – člen dozorčí rady Bc. Pavel Lang – člen dozorčí rady Ing. Pavel Louženský – člen dozorčí rady Ing. Alexandr Pešta – člen dozorčí rady Zdeněk Petříček – člen dozorčí rady Jiří Suchomel – člen dozorčí rady Mgr. Martin Turnovský, MBA – člen dozorčí rady Ing. Jiří Vitha – člen dozorčí rady Ing. Jan Zaplatílek – člen dozorčí rady Shora uvedení členové představenstva a dozorčí rady prohlašují, že jejich členství ve statutárních orgánech MERO ČR, a.s., nepředstavuje v žádném případě možný střet zájmů. V období mezi koncem roku 2009 a zpracováním Výroční zprávy nedošlo k žádným personálním změnám v představenstvu a v dozorčí radě. Výbor pro audit: Bc. Ing. Libor Antoš - předseda výboru pro audit Ing. Jan Zaplatílek - místopředseda výboru pro audit Ing. Ján Dzvoník - člen výboru pro audit Vedení společnosti: Ing. Jaroslav Pantůček - generální ředitel Ing. Vít Tůma - provozně-technický ředitel Ing. Vlastimil Boura - finanční ředitel JUDr. Ing. Mgr. Libor Lukášek, Ph.D. - ředitel úseku pro strategický rozvoj a správu společnosti a představitel vedení pro ISŘ Hana Fuxová - vedoucí personálního úseku Jiří Doležal - interní auditor / risk manager Mgr. Václav Burda - bezpečnostní manažer (dle normy ISO 27001:2006) Ing. Peter Kováč – Safety&Security manager (od 1. ledna 2010)

8

Popis postupů rozhodování představenstva, dozorčí rady a výboru pro audit je upraven stanovami společnosti. Společnost nemá žádné závazné kodexy řízení a správy společnosti.

Popis rozhodování představenstva 1. Jednání představenstva se řídí jednacím řádem představenstva přijatým představenstvem dle stanov. 2. Každý člen má jeden hlas. 3. Představenstvo rozhoduje na svém zasedání většinou hlasů přítomných členů; výjimkou je hlasování o jednacím řádu představenstva, kdy představenstvo rozhoduje většinou hlasů všech svých členů. Představenstvo je způsobilé se usnášet, jsou-li na jeho zasedání přítomni alespoň 3 členové. V případě rovnosti hlasů členů představenstva je rozhodující hlas předsedy představenstva. 4. Je-li představenstvo nezpůsobilé usnášet se podle odst. 3, předseda, nebo v jeho nepřítomnosti místopředseda, mohou svolat nové zasedání představenstva tak, aby se konalo ve lhůtě do sedmi dnů od předchozího zasedání, nejdříve však následující den po předchozím zasedání, s nezměněným pořadem jednání. 5. Při volbě a odvolání předsedy a místopředsedy představenstva dotčená osoba nehlasuje. Popis rozhodování dozorčí rady 1. Dozorčí rada je způsobilá usnášet se, je-li na zasedání přítomna nadpoloviční většina jejích členů. K přijetí usnesení ve všech záležitostech projednávaných dozorčí radou je zapotřebí, aby pro ně hlasovala nadpoloviční většina všech členů dozorčí rady. O volbě osob za členy představenstva, které mají překážku výkonu funkce, jež je překážkou podle živnostenského zákona, nebo o potvrzení jejich volby však rozhoduje dozorčí rada alespoň dvěma třetinami hlasů všech členů dozorčí rady. 2. Při volbě a odvolávání předsedy a místopředsedů dozorčí rady dotčená osoba nehlasuje. 3. Rozdílný názor členů dozorčí rady zvolených zaměstnanci společnosti v záležitostech projednávaných dozorčí radou se sdělí valné hromadě spolu se závěry ostatních členů dozorčí rady. Popis rozhodování výboru pro audit 1. Výbor pro audit je způsobilý usnášet se, je-li na zasedání přítomna nadpoloviční většina jeho členů. K přijetí usnesení ve všech záležitostech projednávaných výborem pro audit je zapotřebí, aby pro ně hlasovala nadpoloviční většina všech členů výboru pro audit. 2. Při volbě a odvolávání předsedy a místopředsedy výboru pro audit dotčená osoba nehlasuje. 3. Rozdílný názor členů výboru pro audit v záležitostech projednávaných výborem pro audit se sdělí valné hromadě spolu se závěry ostatních členů výboru pro audit.

9

Základní informace o členech statutárních a dozorčích orgánů MERO ČR, a. s., k 31.12. 2009 jméno datum narození

vzdělání

Bydliště

zaměstnavatel

Ing. Jaroslav Pantůček 3. 2. 1960

VŠE

Ing. Vít Tůma 20. 1. 1956

VŠB, fakulta Generála Klapálka 436 strojní Kralupy nad Vltavou a elektrotechnická

Ing. Vlastimil Boura 20. 8. 1955

VŠE

Sosnovecká 578/2 Praha 8, Troja

MERO ČR, a. s. Kralupy nad Vltavou

JUDr. Ing. Mgr. Libor Lukášek, Ph.D. 17. 9. 1973

MU práv. fak. MU ped. fak. VŠE

Okružní 1956/48 Žďár nad Sázavou 3


Ing. Ján Dzvoník 19. 1. 1961

VŠE European Business School

Vstavačova 1284/12 Praha 5

Ing. Petr Mach, Ph.D. 6. 5. 1975

VŠE

Bozděchova 8/758 Praha 5

Ing. Ondřej Šmolík 18. 6. 1969 Bc. Ing. Libor Antoš 22. 12.1962

Západočeská universita – fakulta strojní MU Brno právnická fakulta ČZU Praha provozně PEF

Věžická 2446 Praha 9

členství v jiných obchodních společnostech


MERO Germany AG


PANTAF,a. s. MERO Germany AG

MERO Germany AG ALIATROS spol. s r.o. MERO Germany AG


Velvary 720 Werichova 29 Olomouc

MF ČR

CroMon v.o.s. v likvidaci

HALLAN, s. r. o.

Bc. Pavel Lang 6. 2. 1954

Vysoká škola hotelová Praha

Krušnohorská 737/10 Karlovy Vary

SOU Karlovy Vary

Ing. Pavel Louženský 4. 3. 1951

ČVUT Fakulta strojní

U císařské cesty 215 Benice, Praha 10


Ing. Alexandr Pešta 1. 8. 1942

VŠE

Na Pokraji 540/2 Praha 9

Zdeněk Petříček 30. 3. 1950

SO

Revoluční 530/19 Kralupy nad Vltavou


Jiří Suchomel 20. 2. 1952

SPŠ elektrotechnická

Hůrka 1028 Kralupy nad Vltavou


Mgr. Martin Turnovský, MBA 20. 7. 1972

UK, Sheffield Hallam University

Drachkov 61 okr. Strakonice

Ing. Jiří Vitha 30. 6. 1949

VŠE

Lamačova 862/26 Praha 5

Ing. Jan Zaplatílek 4. 7. 1963

ČVUT Fakulta stavební

Zelená 743/2 Praha 6

MPO ČR

10

RWE Transgas Net, s.r.o.

A)

2 Úvodní slovo předsedy představenstva

Vážení obchodní přátelé, jménem představenstva MERO ČR, a.s., Vám předkládám výroční zprávu popisující klíčové události roku 2009 ve skupině MERO, zahrnující jak mateřskou společnost MERO ČR, a.s., tak její dceřinou společnost MERO Germany AG. Společnost MERO ČR, a.s., si za dobu své šestnáctileté existence vybudovala významné postavení v rámci české ekonomiky. Jako výhradní dopravce ropy do České republiky sehrává strategickou úlohu v zásobování touto energetickou surovinou a klíčovou roli má rovněž v oblasti ochraňování strategických nouzových zásob ropy České republiky. Rok 2009 byl poznamenán celosvětovou hospodářskou recesí, která se nevyhnula ani naší Společnosti. Rozhodující předmět podnikání naší Skupiny – přeprava ropy do tuzemských rafinérií – je plně závislý na poptávce tuzemských rafinérií na množství této suroviny, kterou rafinérie dále zpracovávají do široké škály ropných produktů, používaných ve všech odvětvích hospodářství. Výrazné snížení množství přepravené ropy oproti roku 2008, který byl v historii naší Společnosti i celé Skupiny rokem nejúspěšnějším, neumožnilo navázat na dlouhodobý trend každoročního růstu klíčových ekonomických parametrů firmy. I přes významné snížení tržeb z přepravy ropy však Společnost v roce 2009 dosáhla podle metodiky Mezinárodních standardů účetního výkaznictví čistý zisk ve výši 256 376 tis.Kč, za celou Skupinu pak konsolidovaný čistý zisk 335 648 tis.Kč. Plně byly zajištěny jak požadavky tuzemských rafinérií na dodávky ropy, tak i požadavky Správy státních hmotných rezerv na skladování a ochraňování nouzových zásob ropy. Vedle zajišťování strategických cílů a každoročních obchodních úkolů, jsme si plně vědomi svojí společenské odpovědnosti vůči svým zaměstnancům i vůči regionům, ve kterých v rámci svých podnikatelských aktivit působíme. Nejen finančně, ale i přímou pomocí našich zaměstnanců, se podílíme na řadě humanitárních projektů regionálního i celostátního významu. Vážení obchodní přátelé, předkládám Vám výroční zprávu v době, kdy mezinárodní autority konečně zlepšují svoji prognózu dalšího vývoje globální ekonomiky a deklarují, že hospodářská recese je u konce. Věřím, že se tyto výhledy potvrdí a postupně se obnoví podmínky pro další rozvoj všech hospodářských odvětví.

Jaroslav Pantůček

11

B)

Zpráva představenstva společnosti o podnikatelské činnosti a stavu majetku

B)

1 Ekonomika 2009

Konsolidované ekonomické výsledky Skupiny MERO jsou vykazovány podle metodiky Mezinárodních standardů účetního výkaznictví IAS/IFRS. Do konsolidovaných finančních výsledků jsou zahrnuty výsledky mateřské společnosti MERO ČR, a.s. a výsledky dceřiné společnosti MERO Germany AG. Přehled základních ekonomických ukazatelů dosažených Skupinou za rok 2009:

rok 2009 (v tis. Kč)


v%

1 886 310

1 973 126

95,6

provozní zisk

551 543

662 611

83,2

zisk před zdaněním

427 242

519 589

82,2

zisk před zdaněním a nákl. úroky

633 886

726 192

87,3

čistý zisk

335 648

417 903

80,3

145,4

146,0

99,6

Ukazatele

Skupina MERO

Tržby

průměrný počet pracovníků (osob)

Vzhledem k faktu, že se mateřská společnost MERO ČR, a.s., podílí na finančních výsledcích ekonomického uskupení nejvýznamněji, koresponduje vývoj finanční výkonnosti a finanční pozice Společnosti s vývojem finanční výkonnosti a finanční pozice Skupiny.



v%

1 886 310

1 973 126

95,6

provozní zisk

450 775

572 895

78,7

zisk před zdaněním

318 751

424 177

75,1

zisk před zdaněním a nákl. úroky

524 751

630 177

83,3

čistý zisk

256 376

337 271

76,0

112,4

113,7

98,9

Ukazatele

MERO ČR, a.s.

Tržby

průměrný počet pracovníků (osob)

12

Celkový objem ropy přepravené v roce 2009 oběma ropovody dosáhl 7,453 milionů tun. Oproti předchozímu roku, kdy bylo přepraveno 8,315 milionů tun, tak došlo ke snížení přepraveného množství ropy o významných 862 tisíc tun. Tržby z přepravy ropy tvoří 73 % celkových tržeb Společnosti. Rozhodujícím kritériem z hlediska posuzování základního poslání Společnosti je skutečnost, že se podařilo beze zbytku zabezpečit veškeré množstevní i kvalitativní požadavky tuzemských rafinérií, které tuto surovinu dále zpracovávají do široké škály produktů.

Vývoj přepravy v letech 2000 -2009 9 000

7923

7453

7382

8 000 7 000

8315

7966

5782

6003

6131

6417

6787

6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0

2000

2001

2002

2003

2004

2005

Dodávky ropovodem DRUŽBA

13

2006

2007

2008

2009

Dodávky ropovodem IKL

Tržby ze skladování a ochraňování zásob ropy pro ČR-SSHR představují zbývajících 27 % celkových tržeb Společnosti. Celková vybudovaná skladovací kapacita pro potřeby ČR-SSHR na Centrálním tankovišti ropy činí 1 081 191 tun ropy, k datu 31.12.2009 bylo fakticky uskladněno 981 036 tun ropy.

Vývoj skladovacích kapacit ČR-SSHR na CTR Nelahozeves 1 081 191

1 200 000

981 191 881 190 881 190

1 000 000 781 191

800 000 599 193

600 000

479 022 479 022

499 022

479 022

400 000 200 000

0 2000

2001

2002

2003

2004

14

2005

2006

2007

2008

2009

Z hlediska řízení finančních rizik je cílem Společnosti minimalizace možných negativních dopadů pohybů měnových kurzů do hospodářského výsledku při zachování podnikatelského potenciálu společnosti. Možné měnové riziko vznikající při běžné úhradě došlých faktur v cizí měně je ve Společnosti minimalizováno krátkodobými forwardovými nákupy měny potřebné k úhradě. Za účelem minimalizace všech finančních rizik má Společnost i Skupina zpracovánu politiku jejich řízení. Pro jednotlivé typy a oblasti finančních rizik jsou stanoveny limity, které jsou pravidelně monitorovány. Hospodaření Společnosti i Skupiny ve finanční oblasti ovlivňují i další vnější ekonomické faktory. Vedle devizových kurzů je to zejména vývoj úrokových sazeb na peněžním trhu. Společnost i Skupina se snaží své dočasně volné finanční prostředky, které následně používá ke krytí svých investičních aktivit, co nejefektivněji zhodnotit pomocí konzervativní depozitní politiky při dodržování přísných vnitřních pravidel při jejich správě. Velmi důležitým aspektem k zajištění příznivého hospodářského výsledku je udržení nákladové oblasti na úrovni požadovaných hodnot. Významnou roli zde hraje controlling, který přiřazuje jednotlivé náklady dle místa a odpovědnosti jejich vzniku. Pravidelnou periodicitou jejich rozboru je na vedoucí příslušných útvarů vyvíjen soustavný tlak na splnění nastavených kritérií. Dalším nástrojem pro posouzení účelnosti vynakládaných nákladů je benchmarking. Společnost má velmi omezené možnosti pro porovnávání s obdobně zaměřenými subjekty v rámci České republiky. Proto byla již v roce 2000 zvolena možnost aktivně se spolupodílet na periodických benchmarkingových projektech zahrnujících porovnávání jednotlivých nákladových titulů významných evropských společností zajišťujících přepravu a skladování ropy a ropných produktů. Výsledky těchto benchmarkingových studií jsou ve Společnosti i Skupině důsledně vyhodnocovány a využívány pro hledání vnitřních rezerv a možných úspor. Na hospodářských výsledcích Společnosti i Skupiny v roce 2009, se pozitivně promítla právě optimalizace jednotlivých nákladových titulů. Společnost resp. Skupina realizovala v roce 2009 zisk před zdaněním v objemu 318 751 tis. Kč resp. 427 242 tis. Kč Po zahrnutí daně z příjmů vykázala Společnost resp. Skupina za rok 2009 čistý zisk 256 376 tis. Kč resp. 335 648 tis. Kč

Výsledky hospodaření v letech 2000-2009 (podle Českých účetních standardů) 350,00

328,44 298,69

300,00

256,17 238,02

250,00 200,00 140,75

150,00 100,00 56,66

57,66

59,21

54,85

62,69

2000

2001

2002

2003

2004

50,00 0,00

15

2005

2006

2007

2008

2009

Na valné hromadě společnosti v červnu 2009 se jediný akcionář Společnosti, Ministerstvo financí ČR, rozhodl nevyplatit dividendy v rámci rozdělení čistého zisku za rok 2008. Celkem tak byly z rozdělení čistého zisku Společnosti za roky 2002 až 2007 vyplaceny jedinému akcionáři (Fondu národního majetku, následně Ministerstvu financí) dividendy v hrubém objemu 1 753 704 tisíc Kč.

B)

2 Údaje o činnosti

Hlavní činnosti Skupiny představují přeprava ropy ze zahraničí ropovody IKL a Družba pro tuzemské rafinerie a skladování, resp. ochraňování, ropy pro ČR-SSHR. Veškeré uvedené tržby jsou realizovány od obchodních partnerů v České republice. Rozdělení tržeb dle hlavních činností: (v mil. Kč )

Činnosti přeprava ropy skladování ropy

2009 1 382 504

2008 1 584 389

Celkem

1 886

1 973

Stručný přehled nemovitostí vlastněných Společností: pořizovací cena

Nemovitosti

(v tis. Kč)

6 021 517

Stavby Pozemky

44 516

Celkem

výměra (v m2)

1 414 513

6 066 033

1 414 513

pořizovací cena

výměra

Stručný přehled nemovitostí vlastněných Skupinou: Nemovitosti

(v tis. Kč)

Stavby

9 483 316

Pozemky

78 793

Celkem

9 562 109

(v m2)

1 479 793 1 414 472

Jedná se zejména o Centrální tankoviště ropy Nelahozeves (v katastrálním území Podhořany, Nelahozeves, Uhy a Sazená), ropovody IKL na českém a německém území a Družba na českém území včetně armaturních šachet a přístupových komunikací k nim, Areál servisních služeb Uhy, administrativní budovu MERO ČR, a. s., v Kralupech nad Vltavou a administrativní budova a ropné nádrže v Mero Germany AG a k nim příslušející pozemky ve vlastnictví. Žádná nemovitost není zatížena zástavním právem.

16

MERO ČR, a. s., ani MERO Germany AG nejsou závislé na využívání žádných patentů, licencí či průmyslových smluv, které by zásadně ovlivňovaly její činnost. Skupina neprovádí aktivity v oblasti výzkumu a vývoje, nemá zřízenu žádnou zahraniční organizační složku.

Uzavřené obchodní smlouvy se zásadním významem pro podnikatelskou činnost První smlouvu uzavřela Společnost v roce 1996 se společností ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s., a týká se přepravy ropy ropovody IKL a Družba. Tato smlouva zavazuje Společnost k provádění kvalitativní a kvantitativní přejímky ropy, k její přepravě ropovody a k provádění technologického míchání ropy pro odběratele. Obdobná smlouva o přepravě ropy ropovodem IKL a ropovodem Družba byla uzavřena se společností PARAMO, a.s., rovněž v roce 1996. Nyní se Společnost nachází na počátku období renegociace uvedených dlouhodobých smluv o přepravě ropy ropovodem IKL a ropovodem Družba. Ve smlouvě bylo mj. dohodnuto, že ji lze vypovědět, nejdříve však 12 let po podpisu smlouvy s tím, že výpovědní lhůta činí tři roky. Obě rafinérské společnosti v prosinci roku 2009 tuto smlouvu vypověděly. S ohledem na tříletou výpovědní lhůtu je stávající smlouva platná až do 31.12.2012. V následujícím období budou pokračovat jednání smluvních partnerů v záležitostech provozně-technických a obchodních, s cílem následného uzavření nové obchodní smlouvy. Společnost předpokládá, že bude schopna obnovit smluvní vztahy se smluvními zákazníky za podmínek, které nebudou významně odlišné od stávajících smluvních podmínek. V roce 2003 byla mezi Společností a Moravskými naftovými doly, a.s. uzavřena Smlouva o napojení zařízení Moravských naftových dolů na ropovod Družba u obce Klobouky u Brna. Velmi důležitá smlouva z hlediska zajištění energetické bezpečnosti státu byla uzavřena v říjnu 2008 se společností Deutsche Transalpine Oelleitung GmbH (dále TAL). Tato Smlouva o krátkodobé opci volných kapacit ropovodu TAL pro společnost MERO zajišťuje možnost přepravy dodatečných objemů ropy, které se přepraví za předem stanovených podmínek ropovodem TAL v případě nouze na ropovodu Družba nad rámec pravidelných měsíčních objemů přepravy dohodnutých v rámci nominace. V prosinci 2008 byla mezi společností MERO ČR, a.s. a slovenskou společností TRANSPETROL, a.s., uzavřena Technická zmluva 2008 o tranzitnom odovzdávaní a preberaní ropy medzi Slovenskou republikou a Českou republikou a o spolupráci zmluvných strán pri prevádzkovaní ropovodu DRUŽBA. Tato smlouva byla uzavřena na dobu neurčitou. Základním kontraktem pro druhou nejvýznamnější oblast podnikatelské činnosti Společnosti, kterou je skladování a ochraňování nouzových zásob ropy, je Smlouva o ochraňování státních hmotných rezerv uzavřená v roce 1994. Společnost se na základě této smlouvy zavazuje skladovat a ochraňovat ve prospěch Česká republika – Správa státních hmotných rezerv ropu využitelnou ke zpracování ve všech rafineriích v České republice. Ke Smlouvě byly následně uzavírány dodatky. Poslední Dodatek č. 11 byl uzavřen dne 1.10.2008 a upřesňuje termíny uvedení do provozu nových velkokapacitních nádrží pro potřeby ČRSSHR. ČR-SSHR platí Společnosti smluvně dohodnutou úhradu za ochraňování. Smlouva je uzavřena na dobu určitou, a to do 31. 12. 2035.

17

Významnou obchodní smlouvou je rovněž Smlouva o všeobecných přepravních podmínkách pro přepravu ropy a o souvisejících záležitostech, která byla uzavřena v prosinci 2009 mezi mateřskou společností MERO ČR, a.s. a dceřinou společností MERO Germany AG. Touto smlouvou se MERO Germany AG zavazuje přepravovat ropovodem IKL v rámci přepravních pravidel ropu do České republiky. Společnost MERO ČR, a.s., se touto smlouvou zavazuje hradit sjednanou cenu za poskytované služby, smlouva stanovuje i způsob výpočtu této ceny. Samostatnou oblast obchodních smluv tvoří komplex pojistných smluv, které zabezpečují pojistnou ochranu Společnosti i Skupiny. Pojištění majetku zahrnuje zejména živelní pojištění vybraných vlastních budov a staveb, pojištění odpovědnosti, pojištění movitých věcí a zásob. Další pojistné smlouvy kryjí odpovědnost pojistníka za škodu vzniklou jinému činností pojistníka. Pojistné krytí je smluvně sjednáno i na odpovědnost za škody na životním prostředí a za škody vzniklé v důsledku závažné havárie. Pojištěny jsou rovněž dopravní prostředky a hasičská technika ve vlastnictví Společnosti. Během posledních tří účetních období nebyla zahájena žádná soudní, správní nebo rozhodčí řízení, která by mohla významně ovlivnit finanční situaci Společnosti či Skupiny.

Přehled hlavních realizovaných a plánovaných investic MERO ČR, a.s. akce hlavní akce Rehabilitace ropovodu Družba Přeložka Kolín Rozšíření CTR Nelahozeves Modernizace ČS ropovodu Družba Čerpací stanice Benešovice Nová SCADA (IKL) Nová SCADA (Družba) Modernizace štoly DN 350 Částečné zdvojení RPV Družba Modernizace rozvodny 110 kV ostatní akce Celkem

2006

2007

2008

2009

19 926 2 355 537 234 71 175

14 021

2 938

161 043 254 443 100 110

100 286 74 811

469 33 494

76 074 67 677

95 904 28 119

11 670 89 693

952 9 660 6 811

1 858 2 448

37 696 1 166

1 054

50 395

83 616

104 043

709 742

842 635

433 386

2010

2011

2012

( v tis. Kč) 2013

4 000

4 000

4000

4 000

15 000

50 000

50 000

50 000

1 000 2 000 150 000

1 000

20 000

138 627

1 000 20 000 150 000

194 005

190 000

207 000

150 000 205 000

150 000 224 000

Přehled hlavních realizovaných a plánovaných investic MERO Germany AG akce hlavní akce Nový řídící systém ropovodu IKL Revize nádrží T1-T4 Zásobení zdrojem napětí na Armaturních šachtách Izolační spojky ostatní akce Celkem

2006 29 270

2007

2008

2009

2010

2011

2012

( v tis. Kč) 2013

12 677

55 312

7 437

5 849

7 437

30 355

14 318 3 202

19 955

29 270

42 079

26 800

15 138

10 586 15 879

10 586 21 172

10 586 21 172

49 225

47 796

104 828

64 592

32 658

26 465

31 758

31 758

18

Všechny výše uvedené již realizované investiční akce byly financovány výhradně z vlastních zdrojů Společnosti i Skupiny. Převážně s financováním z vlastních zdrojů se počítá i v dalších letech. Společnost či Skupina za poslední dvě účetní období nevyvinula žádné nové významné výrobky nebo postupy, a to i s ohledem na charakter své hlavní činnosti. Rovněž v tomto období nedošlo k přerušení podnikání Společnosti či skupiny.

Přehled finančních investic

vklad do MERO Pipeline GmbH půjčky podnikům ve skupině

B)

2009 2 256 875 -

(v tis. Kč) 2008 2 465 055 -

3 Údaje o majetku a finanční situaci

Informace o výhledu hospodářské situace Společnost pravidelně vyhodnocuje plnění jednotlivých dílčích cílů Podnikatelské strategie svého rozvoje do roku 2013. V návaznosti na definici poslání a vize společnosti, resp. předpokladů budoucího vývoje v oblasti přepravy a skladování ropy, vymezila Společnost strategické cíle, jejichž naplněním přispěje ke zvýšení reálné nezávislosti ČR v oblasti přepravy ropy a k zajištění esenciálních potřeb české ekonomiky a hospodářství v energetické oblasti, resp. v oblasti diverzifikace energetických zdrojů a potřeb. V konečném důsledku pak naplnění strategických cílů podnikání přispěje k trvalému zvyšování významu Společnosti a růstu její hodnoty pro vlastníka. Společnost si za klíčové vymezila následující strategické cíle podnikání, resp. aktivity: - Zajištění podmínek pro reálnou nezávislost České republiky na přepravě ropy - Posílení postavení Společnosti na středoevropském trhu - Rozvojem Integrovaného systému řízení zvyšovat bezpečnostní a ekologické aspekty podnikání Představenstvo Společnosti současnou složitou ekonomickou situaci ve všech odvětvích hospodářství sleduje a vyhodnocuje a průběžně přijímá opatření k maximálnímu zajištění plánovaných hospodářských úkolů. Bez ohledu na další vývoj hospodářské situace v České republice však představenstvo považuje za svůj hlavní cíl plně zabezpečit potřeby tuzemských rafinérií požadovaným množstvím ropy. Současně je představenstvo Společnosti, spolu s kvalitním týmem zaměstnanců, připraveno zajistit všechny případné nové úkoly v oblasti ochraňování nouzových zásob ropy a přispět tak k zajištění maximální energetické bezpečnosti státu. Dlouhodobým cílem Společnosti je trvale se udržovat na úrovni současných špičkových firem v oboru. Společnost je plně vybavena a připravena reagovat na nové úkoly a výzvy vycházející z hospodářské politiky státu i na rostoucí požadavky rafinerií.

19

Přehled o stavu vlastního kapitálu (v tis. Kč)

2009 9 618 603 9 840 705

MERO ČR, a.s. Skupina

2008 9 393 981 9 564 627

MERO ČR, a. s., vlastní 100 % podíl ve své dceřiné společnosti MERO Germany AG se sídlem Vohburg an der Donau v SRN. Předmětem podnikání společnosti MERO Germany AG je výstavba a provozování ropovodů a zařízení na skladování ropy a poskytování telekomunikačních služeb. Její upsaný základní kapitál činí 271 349 tisíc Kč a je zcela splacen. V červnu 2009 došlo k jeho navýšení o 1 622 EUR, tj. o 43 837 Kč, v souvislosti se změnou právní formy společnosti MERO Pipeline GmbH na MERO Germany AG. Společnost MERO Germany AG vytvořila podle metodiky Mezinárodních standardů účetního výkaznictví a účetních politik mateřské společnosti za rok 2009 čistý zisk 2 966 tisíc EUR (78 438 tisíc Kč) a k datu 31. 12. 2009 vykazuje kumulovaný zisk 17 399 tisíc EUR (463 987 tisíc Kč). Hospodářský výsledek společnosti MERO ČR, a.s., za účetní období připadající na jednu tisícikorunovou akcii byl za poslední dva roky následující: (v Kč)

2009 30,41

2008 40,00

Společnost nemá ve své bilanci k 31. prosinci 2009 žádný nesplacený bankovní úvěr. K 31. prosinci 2009 Společnost resp. Skupina vykazuje dlouhodobé závazky ve výši 2 637 milionů Kč resp. 2 799 milionů Kč. Jedná se především o emitované dluhopisy v objemu 2 miliard Kč splatné k 15. dubnu 2011, které nejsou zajištěny a odložený daňový závazek. Společnost neposkytla žádné zajištění jiným osobám. V roce 2009 nenabyla Společnost vlastní akcie ani zatímní listy. Stejně tak v roce 2009 neproběhla žádná státní, soudní nebo rozhodčí řízení, která mohla mít, nebo v nedávné minulosti měla, významný vliv na finanční situaci nebo ziskovost Společnosti. Skupina i Společnost vytvořily systém vnitřních kontrol, který zajišťuje identifikaci a předcházení možných chyb v procesu účetního výkaznictví. Proces vnitřních kontrol i osoby odpovědné za jejich zajištění, jsou definovány v interních směrnicích upravujících zásady účtování, oběh účetních dokladů, zpracování dat a harmonogram účetní závěrky. Upravena interními směrnicemi je rovněž oprávněnost přístupu do účetního systému.

20

C)

Údaje o emitovaných cenných papírech

Společnost nevydala žádné cenné papíry, které opravňují k uplatnění práva na výměnu za jiné účastnické cenné papíry nebo na přednostní úpis jiných účastnických cenných papírů. Společnost nedrží žádné vlastní cenné papíry. Výnosy z akcií i z dluhopisů jsou zdaňovány podle zákona č. 586/1992 Sb. v platném znění. Akcie MERO ČR, a. s. Společnost může vydat akcie jako hromadnou listinu nebo hromadné listiny nahrazující jednotlivé akcie téhož druhu ve stejné jmenovité hodnotě. Společnost je povinna na písemnou žádost vydat majiteli takové hromadné listiny – hromadné akcie do 90 dnů akcie jednotlivé, které tato hromadná listina nahrazuje. Akcie nejsou registrovanými účastnickými cennými papíry. Akcie jsou vydány v listinné podobě a nejsou veřejně obchodovatelné. Rozhodování o změně druhu nebo formy akcií, o změně práv spojených s určitým druhem akcií a o omezení převoditelnosti je v působnosti valné hromady. Společnost nevydala akcie nezakládající podíl na základním kapitálu. Veřejná nabídka převzetí akcií Společnosti činěná třetími osobami, ani veřejná nabídka převzetí jiných společností činěná Společností nebyla v roce 2009 ani v roce předcházejícím učiněna. Práva a povinnosti akcionářů stanoví právní předpisy a stanovy společnosti 1. Akcionář je v souladu s obchodním zákoníkem oprávněn účastnit se valné hromady a hlasovat na ní. 2. Akcionář má právo za podmínek uvedených v § 178 obchodního zákoníku na podíl ze zisku společnosti (dividendu), který valná hromada podle hospodářského výsledku schválila k rozdělení. Tento podíl se určuje poměrem jmenovité hodnoty jeho akcií ke jmenovité hodnotě akcií všech akcionářů. Akcionář není povinen vrátit společnosti dividendu přijatou v dobré víře. 3. Akcionář po dobu trvání společnosti ani v případě jejího zrušení není oprávněn požadovat vrácení svých vkladů. Za vrácení se nepovažují plnění, o nichž tak stanoví obchodní zákoník. Podrobná úprava práv a povinností akcionářů je obsažena v právních předpisech a stanovách společnosti. Vznik práva na dividendu a lhůta pro její vyplacení nejsou Stanovami konkrétně upraveny. Rovněž tak Stanovy neupravují otázku, v čí prospěch přechází nárok na dividendu v případě jeho neuplatnění akcionářem. Kompetence stanovené v zakládacích dokumentech pro změny výše základního kapitálu náleží do výlučné působnosti valné hromady a jsou následující: - rozhodování o zvýšení základního kapitálu nebo pověření představenstva zvýšit základní kapitál či o možnosti započtení peněžité pohledávky vůči společnosti proti pohledávce na splacení emisního kursu - rozhodnutí o snížení základního kapitálu - rozhodnutí o zvýšení základního kapitálu nepeněžitými vklady Další podrobnosti upravují stanovy a související právní předpisy.

21

Dluhopisy MERO ČR, a. s. Celková hodnota emise dluhopisů MERO ČR, a. s., činí 2 000 000 000,- Kč a je splatná v roce 2011, ISIN CZ 0003500605. Dluhopisy znějí na doručitele a jsou vydány v listinné podobě s kuponovými archy připojenými k nim v době emise a mají jmenovitou hodnotu 100 000,- Kč. Jejich celkový počet činí 20 000 kusů. Emisní cena se rovná 100 % jmenovité hodnoty dluhopisů. K převodu práv z dluhopisů a kuponů dochází jejich předáním. Majitel dluhopisů či kuponů bude považován (s výjimkou případů, kdy zákon stanoví jinak) za výlučného majitele dluhopisu nebo kuponu bez ohledu na to, zda dluhopis nebo kupon jsou již splatné, a bez ohledu na jakákoliv oznámení vlastnických práv či spoluvlastnických podílů k dluhopisu nebo kuponu i bez ohledu na jakékoliv nápisy na dluhopisu nebo kuponu či oznámení o předchozí ztrátě nebo odcizení dluhopisu nebo kuponu. Žádné osobě nevznikne odpovědnost za to, že takto s majitelem dluhopisu nebo kuponu jedná. Prvním administrátorem emise je Česká spořitelna, a. s., se sídlem Na Příkopě 29, Praha 1, jejímž prostřednictvím mohou majitelé dluhopisu vykonávat svá majetková práva spojená s cennými papíry. Určenou provozovnou administrátora je Expozitura centrály České spořitelny, a. s., Evropská 2690/17, Praha 6. Výplatními místy jsou vybrané pobočky administrátora, jejichž seznam je uveřejňován v souladu s podmínkou 13. prospektu. Dluhopisy jsou přijaty k obchodování na volném trhu dluhopisů Burzy cenných papírů Praha. Pokud nedojde k předčasnému splacení nebo odkoupení a zrušení dluhopisů, budou splaceny v jejich jmenovité hodnotě dne 15. dubna 2011. Dluhopisy znějí na Kč. Dluhopisy jsou úročeny od 15. dubna 1996 pevnou úrokovou sazbou 10,30 % a úroky jsou vypláceny za každý uplynulý rok vždy k 15. dubnu. Úrok z dluhopisu je vyplácen pouze proti předložení a odevzdání kuponu ve výplatním místě administrátora a) bezhotovostním převodem na bankovní účet příjemce vedený bankou v České republice, sdělený administrátorovi příjemcem platby nejpozději současně s předložením a odevzdáním kuponu nebo b) v hotovosti proti předložení a odevzdání kuponu. Právo na vyplacení jmenovité hodnoty dluhopisu a úroků se promlčí, pokud dluhopisy nebo splatné kupony nebudou předloženy k proplacení a odevzdány do 10 let od data, kdy se příslušná platba stala splatnou. Způsob a rozsah ručení třetí osobou za splacení dluhopisů a vyplácení úroků z nich nejsou prospektem ani jiným dokumentem stanoveny. Způsob ustanovení zástupce schůze majitelů ani ustanovení o pořadí práva na uspokojení z dluhopisů v poměru k ostatním existujícím nebo budoucím závazkům Společnosti nejsou v prospektu obsaženy. Emise dluhopisů byla vydána v souladu s právním řádem České republiky a řídí se zákonem č. 530/1990 Sb., o dluhopisech, ve znění pozdějších předpisů a zákonem č. 591/1992 Sb., o cenných papírech, ve znění pozdějších předpisů.

Jakékoliv spory vyplývající z emisních podmínek dluhopisů budou předloženy ke konečnému rozhodnutí Rozhodčímu soudu při Obchodní komoře České republiky a Agrární komoře České republiky v souladu s platným rozhodčím řádem komory. Odvolání do řádně vydaného arbitrážního nálezu není přípustné. Řádně vydaný arbitrážní nález je vykonatelný příslušným soudem. Tato arbitrážní doložka je samostatně vymahatelná.

22

D) Přehled příjmů členů představenstva, dozorčí a vedoucích osob přijatých od Společnosti v roce 2009

rady

Informace o všech peněžitých a naturálních příjmech, které přijali v účetním období roku 2009 členové představenstva, dozorčí rady a vedoucí osoby od Společnosti a od osob ovládaných Společností: (v tis. Kč) peněžní příjmy

naturální příjmy

Celkem

Představenstvo celkem

30 662

238

30 900

z toho: odměny za výkon funkce v představenstvu

1 196

-

1 196

z toho: vedoucí osoby

352

-

352

mzdy za činnost v pracovním poměru

29 466

238

29 704

z toho: vedoucí osoby

9 035

45

9 080

Dozorčí rada celkem

9 060

292

9 352

z toho: odměny za výkon funkce v dozorčí radě

3 843

19

3 862

5 217

273

5 490

mzdy za činnost v pracovním poměru

Principy odměňování představenstva, vedoucích osob a dozorčí rady Předseda, místopředseda a členové představenstva Společnosti jsou za svoji činnost ve statutárním orgánu odměňováni na základě Smlouvy o výkonu funkce schválené dozorčí radou. Odměny jsou vypláceny měsíčně fixní částkou, o jejíž výši rozhoduje valná hromada. Vedoucí osoba, která vykonává funkci v představenstvu a současně je v pracovním poměru ke Společnosti, je za svoji činnost v pracovním poměru odměňována na základě Pracovní smlouvy schválené dozorčí radou. Společnost vyplácí vedoucí osobě v měsíčních splátkách pevnou mzdu, jejíž roční výši určuje dozorčí rada. Současně Společnost vyplácí vedoucí osobě pohyblivou složku mzdy, a to v závislosti na plnění jmenovitých úkolů navržených představenstvem a schválených dozorčí radou. Pro rok 2009 byly představenstvu stanoveny následující jmenovité úkoly: splnění klíčových strategických cílů vyplývajících ze schválené Podnikatelské strategie společnosti na období let 2008-2013, splnění plánovaného hospodářského výsledku společnosti MERO ČR, a.s., splnění plánovaného hospodářského výsledku společnosti MERO Germany AG, realizace dozorového auditu na ověření integrovaného systému řízení v roce 2009 a obhájení všech auditovaných certifikací, zajištění úrovně řízení a plnění úkolů na základě ročního hodnocení ze strany dozorčí rady. Vyhodnocení plnění jmenovitých úkolů schvaluje dozorčí rada na základě auditované účetní závěrky Společnosti. Na dobu výkonu funkce poskytuje Společnost vedoucí osobě rovněž služební vozidlo i pro soukromé užívání. V rámci naturálních příjmů je vedoucí osobě poskytován příspěvek na stravování a limitované množství pohonných hmot pro soukromé účely.

23

Předseda, místopředsedové a členové dozorčí rady Společnosti jsou za svoji činnost v tomto orgánu odměňováni na základě Smlouvy o výkonu funkce schválené valnou hromadou. Výše fixní měsíční odměny je stanovena valnou hromadou Společnosti. Při skončení výkonu funkce je členu dozorčí rady, vzhledem ke konkurenční doložce sjednané ve Smlouvě o výkonu funkce, poskytováno odchodné ve výši šestinásobku měsíční odměny. Na dobu výkonu funkce mají předseda a místopředsedové dozorčí rady nárok na poskytnutí služebního vozidla i pro soukromé užívání. V případě poskytnutí služebního vozidla je pak těmto osobám v rámci naturálních příjmů poskytováno Společností limitované množství pohonných hmot pro soukromé účely. Členům dozorčí rady, kteří jsou současně zaměstnanci Společnosti, je vedle odměny za výkon funkce vyplácena mzda za činnost v pracovním poměru ke Společnosti. V rámci naturálních příjmů je těmto zaměstnancům Společnosti poskytován příspěvek na stravování, případně i limitované množství pohonných hmot pro soukromé účely. Společnost nemá zřízen výbor pro odměňování.

Za účetní období 2009 byly auditory účtovány tyto odměny (bez DPH): Společnosti MERO ČR, a. s. (Ernst & Young Audit, s. r. o.).: audit IAS/IFRS nekonsolidované a konsolidované účetní závěrky Společnosti MERO Germany AG (DIPL.-KFM.DR. WERNER WURM): statutární audit účetní závěrky daňové a účetní poradenství

24

1 650 tis. Kč

423 tis.Kč 677 tis.Kč

E) Údaje o osobách odpovědných za výroční zprávu a ověření účetní závěrky

Osoby odpovědné za výroční zprávu Ing. Jaroslav Pantůček, předseda představenstva a generální ředitel Ing. Vlastimil Boura, člen představenstva a finanční ředitel (osoba odpovědná za účetnictví) Ing. Věra Vlasáková, vedoucí oddělení účetnictví a daní (osoba odpovědná za účetní závěrku)

Čestné prohlášení Při vynaložení veškeré přiměřené péče a podle našeho nejlepšího vědomí podává výroční zpráva a konsolidovaná výroční zpráva věrný a poctivý obraz o finanční situaci, podnikatelské činnosti a výsledcích hospodaření emitenta a jeho konsolidačního celku za uplynulé účetní období a o vyhlídkách budoucího vývoje finanční situace, podnikatelské činnosti a výsledků hospodaření. Ing. Jaroslav Pantůček

Ing. Vlastimil Boura

Ing. Věra Vlasáková

……………………

……………………

……………………

Osoby odpovědné za ověření účetní závěrky Za rok 2009: Ernst & Young Audit, s.r.o. Praha 2, Karlovo náměstí 10 Licence č. 401 Ing. Josef Pivoňka, dekret č. 1963 Za rok 2008: Ernst & Young Audit, s.r.o. Praha 2, Karlovo náměstí 10 Licence č. 401 Ing. Josef Pivoňka, dekret č. 1963

25

F)

Ostatní informace o Společnosti

F) 1 Provoz ropovodů a Centrálního tankoviště ropy Nelahozeves (CTR) V průběhu roku 2009 probíhala přeprava ropy ropovody Družba a IKL bez problémů a zákazníci byli zásobováni dle svých potřeb. To se týkalo i ropy z Moravských naftových dolů. V roce 2009 bylo přepraveno ropovody DRUŽBA a IKL celkem 7 452 906 tun ropy, což je pokles proti roku 2008 o 10,4 %. Ropovodem IKL bylo přepraveno 2 174 580 tun, ropovodem DRUŽBA bylo přepraveno 5 278 326 tun, z toho 174 619 tun vnitrostátní dopravy ropy Moravských naftových dolů. V průběhu roku 2009 proběhla instalace nových bilančních měřidel v PC26 Klobouky, včetně zajištění přenosů signálů z těchto měřidel do řídícího systému Cromos 2000 ropovodu Družba. Na základě těchto úprav došlo od 1.8.2009 ke změně bilančního systému na ropovodu Družba. MERO ČR, a.s. od tohoto data přebírá ropu od Transpetrolu, a.s. právě na první čerpací stanici ropovodu Družba v ČR v Kloboukách. Pracovní tým provozu ropovodů a Centrálního tankoviště ropy byl po celý rok stabilní a zajistil požadovanou přepravu a skladování ropy. Nadále se rozvíjí vzdělávací systém Operátor 21, který připravuje zaměstnance na pracovní činnost, která není v popisu jejich pracovní pozice a umožňuje tak zastoupení jiné pracovní pozice v případě potřeby. Na trasách obou ropovodů, především na přečerpacích stanicích a některých armaturních šachtách proběhla technická vylepšení, sloužící ke zvýšení bezpečnosti provozu a zvýšení efektivity přepravy ropy. Stejně tak na Centrálním tankovišti ropy v Nelahozevsi, kde navíc došlo ke zlepšení systému ostrahy a školení externích firem.

F)

2 Investiční činnost

Celkový objem investic realizovaných v roce 2009 dosáhl částky 195,0 milionů Kč. Mezi nejdůležitější akce, které byly v roce 2009 dokončeny lze zahrnout Modernizaci čerpací stanice Velká Bíteš, čímž byla na ropovodu Družba dokončena kompletní modernizace čerpacích stanic (výměna čerpadel). Dále dokončení systému bilančního předávání ropy mezi MERO ČR, a.s. a Transpetrol a.s. pomocí hmotnostních průtokoměrů osazených v čerpací stanici Klobouky. Tato měřící stanice ropy byla uvedena do provozu 1.8. 2009. Na ropovodu Družba byly dále prováděny další nezbytné investiční akce, za účelem zlepšení bezpečnosti provozu, jako například výměny netěsných uzavíracích armatur a výměny částí potrubí (Litvínov, Oranice, Svratka). V areálu Centrálního tankoviště ropy Nelahozeves byly převážně realizovány akce, které zajišťují vyšší spolehlivost bezpečnosti provozování vlastních skladovacích nádrží, jako intenzifikace a modernizaci hašení a chlazení, dále rozšíření monitoringu podzemních vod a modernizaci elektronického zabezpečovacího systému areálu.

26

Na ropovodu IKL byla soustředěna pozornost především na dokončení Modernizace řídícího a kontrolního systému (SCADA), která byla dokončena v průběhu 1. pololetí 2009. Dále byla provedena výměna netěsných uzavíracích armatur DN 700 (armaturní šachty Krupá, Uněšov, Zlonice). Zajištěna byla revize a inspekce nádrže č.1 na tankovišti ve Vohburgu. V rámci investičních akcí probíhaly na trasách ropovodů a Centrálního tankoviště ropy další drobné, ale významné akce, které přispěly ke zvýšení bezpečnosti provozu ropovodů, modernizaci řídících a komunikačních systémů a zvýšení ochrany ekologie a ke zvýšení bezpečnosti požární ochrany.

F)

3 Corporate Social Responsibility a personální politika „Myslíme odpovědně“

Společnost MERO ČR, a.s., jako společensky odpovědná firma, dobrovolně integruje sociální a ekologická hlediska do každodenních firemních činností a interakcí s firemními stakeholdery. Začlenění principů CSR do strategie Společnosti má pozitivní dopad na organizaci, životní prostředí i komunitu, ve které Společnost působí a zároveň zvyšuje její image a hospodářské výsledky. Společnost tak zohledňuje potřeby svého vnitřního i vnějšího prostředí, přispívá k udržitelnému rozvoji a v neposlední řadě napomáhá celkovému zlepšování stavu společnosti. Společnost si je plně vědoma své společenské odpovědnosti, která vyplývá z jejího významného postavení a tak nemalou část svého zisku věnuje na podporu veřejně prospěšných a charitativních projektů. Soustředí se na projekty, které odrážejí celospolečenskou potřebu a mají význam pro konkrétní skupiny lidí, jež nejvíce potřebují pomoc svého okolí. Zaměstnanci společnosti se zapojují do projektu Firemního dobrovolnictví a pomohli řadě organizací jak manuální činností, tak poskytnutím odborných znalostí, nebo organizací kulturního programu. Při poskytování sponzorských darů Společnost v roce 2009 postupovala v souladu se Stanovami společnosti MERO ČR, a. s., a zejména pak dle: - ustanovení § 20 odst. 8 zákona č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů a - Usnesení vlády České republiky ze dne 9. prosince 1998 č. 816, a navazujících usnesení vlády České republiky stanovujících pravidla postupu poskytování sponzorských darů státními podniky a obchodními společnostmi s většinovou majetkovou účastí státu. Ve své politice dárcovství Společnost v roce 2009 svými dary podpořila oblast kultury, školství, vědy a péče o mládež, zdravotnictví, a to v těch regionech, v nichž působí v rámci svých podnikatelských aktivit, nebo v projektech s celorepublikovou působností. MERO ČR, a. s., klade na ochranu životního prostředí a prevenci znečišťování velký důraz. Preventivní opatření k ochraně životního prostředí jsou implementována na všech úrovních řízení provozu a údržby. Dodržování legislativních požadavků bere jako samozřejmý a minimální standard a snaží se ke své činnosti využívat nejmodernějších postupů a technologií šetrných k životnímu prostředí.

27

Podobně jako v předchozích letech byl rok 2009 v oblasti celkového organizačního uspořádání a počtu zaměstnanců stabilizovaný a společnost nezaznamenala výraznějších změn. V hlavním pracovním poměru zaměstnávala celkem 112 zaměstnanců, z toho 83 mužů a 29 žen. Kvalifikační a věková struktura společnosti: Kvalifikační struktura zaměstnanců

zaměstnanci s VŠ vzděláním zaměstnanci s ÚSO vzděláním zaměstnanci s SO vzděláním zaměstnanci se základním vzděláním

rok 2009 počet % 20 17,9 39 34,8 51 45,5 2 1,8

Rok 2008 Počet % 19 16,8 41 36,3 50 44,3 3 2,6

rok 2009 počet % 0 0,0 6 5,4 24 21,4 31 27,7 47 41,9 4 3,6

Rok 2008 Počet % 0 0,0 9 8,0 21 18,6 31 27,4 47 41,6 5 4,4

Věková struktura zaměstnanců

do 19 let 20 – 29 let 30 – 39 let 40 – 49 let 50 – 59 let 60 a více let

Průměrný věk zaměstnanců společnosti je 48 let. V oblasti řízení lidských zdrojů se společnost zaměřila zejména na další zefektivnění interních procesů a rozvoj osobnostního i profesního potenciálu zaměstnanců k dosažení vysoké míry jejich motivace a spokojenosti. Společnost nadále věnuje velkou pozornost péči o zaměstnance a snaží se jim vytvořit takové podmínky, aby se zařadila do okruhu nejlepších zaměstnavatelů v regionu. V oblasti pracovněprávních vztahů společnost plní ujednání platné kolektivní smlouvy uzavřené se základní odborovou organizací, respektuje sociální pravidla stanovená právními normami a ze zřetelem na příslušné zákony vylučuje jakékoli diskriminační praktiky. Bezpečnost a ochrana zdraví zaměstnanců akciové společnosti je výzvou pro dosažení co nejvyšší úrovně bezpečnosti. Společnost trvale dbá na bezpečnost a ochranu zdraví při práci. Stav a funkčnost systému bezpečnosti a ochrany zdraví při práci byl kladně hodnocen zástupci státního odborného dozoru pro jednotlivé kraje při pravidelných ročních kontrolách. Za rok 2009 nebyl evidován žádný pracovní úraz. Na konci roku 2009 tak Společnost vykazuje již 11,5 let bez registrovaného pracovního úrazu.

28

F)

4 Integrovaný systém řízení

Jedním ze strategických cílů Společnosti je prostřednictvím integrovaného systému řízení (ISŘ) trvale přispívat ke zvyšování ekologických a bezpečnostních aspektů podnikání společnosti. V souladu s harmonogramem implementace a trvalého zlepšování ISŘ byl v průběhu června 2009 proveden druhý ověřovací audit norem ISO 9001:2000; ISO 14001:2004 a OHSAS 18001:1999. Audit provedla skupina auditorů od renomované mezinárodní certifikační organizace DNV Czech Republic s.r.o. V průběhu auditu nebyly zjištěny systémové neshody, které by bránily opětovné certifikaci. V dceřiné společnosti MERO Germany AG byly výsledky druhého ověřovacího auditu podobné. Závěry a doporučení auditu byly projednány na jednání porady vedení a Rady ISŘ a následně řešeny v rámci schválených akčních plánů. Společnosti MERO ČR, a.s. a MERO Germany AG tak obhájily certifikáty ve všech výše uvedených oblastech s platností do 29. června 2010. Stávající certifikovaný ISŘ je postupně rozšiřován o požadavky normy ISO 27001:2005, která se zabývá problematikou zajištění informační bezpečnosti. Zpracované dokumenty jsou postupně implementovány do certifikovaného ISŘ. Tento systém byl v prvním čtvrtletí 2009 nově certifikován. V průběhu února 2010 proběhl první dozorový audit, který nezjistil žádné systémové neshody, které by bránily opětovné certifikaci. Součástí ISŘ je bezpečnostní dokumentace zpracovávaná dle požadavků zákona č. 59/2006 Sb., o prevenci závažných havárii, v platném znění. Tato dokumentace je zpracovávána a průběžně aktualizována pro CTR Nelahozeves, přečerpávací stanice (Klobouky, Nové Město, Velká Bíteš a Benešovice) a koncová zařízení ropovodů (rafinérie Litvínov, Kralupy nad Vltavou a Paramo Pardubice). Revize Bezpečnostní dokumentace je prováděna průběžně v souladu s novelizací příslušných právních předpisů České republiky. Nástroje vytvořené a používané v rámci ISŘ vedou k trvalému zlepšování celého systému řízení. Integrovaný systém řízení se stal nezbytnou součástí řídicího procesu Společnosti.

F)

5 Strategie řízení rizik

Lidé, majetek, dobré jméno, spokojenost zákazníka a schopnost produkovat zisk jsou nejdůležitějšími aktivy Společnosti i Skupiny. Jejich zachování a ochrana je nezbytným základem pro nepřetržitý růst a dlouhodobou existenci Skupiny. Řízení rizik je proces, při kterém dochází k identifikaci rizika, určení jeho pravděpodobnosti a výši možného dopadu (např. rozsahu možných škod). Nedílnou součástí procesu je sledování efektivnosti řízení rizik. Náklady na ošetření rizik jsou adekvátní jejich závažnosti a opatření účinná, tak aby byla odstraněna nebo snížena možnost vzniku ztrát. Zásady řízení rizik komplexně stanoví přístup k řízení rizik ve Skupině s tím, že specifické postupy jsou rozvedeny v samostatných strategiích a jsou vyjádřeny ve strategických cílech v jednotlivých procesech.

29

F)

6 Havarijní a požární zabezpečení

V roce 2009 byla ukončena modernizace nadzemního stabilního hasícího systému. Tato modernizace zvýšila stupeň bezpečnostního a protipožárního zabezpečení CTR Nelahozeves, která je na vysoké úrovni. Tento standard je neustále kontrolován a je prověřována jeho funkčnost. Havarijní zabezpečení je zajištěno smluvně jednotkami HZS ČR. Mezi Ministerstvem vnitra –GŘ HZS ČR a MERO ČR, a. s., probíhá již několik let oboustranně výhodná spolupráce při řešení úkolů, spojených s havarijním zabezpečením. V průběhu roku 2009 se na CTR Nelahozeves uskutečnila 2 tématická cvičení. Tato cvičení vytváří pro složky havarijního zajištění praktické zkušenosti, které pak mohou aplikovat při skutečných mimořádných událostech. Na liniových částech ropovodů probíhají pravidelná cvičení jednotek HZS s technickým vybavením pro likvidaci ropných havárii. Dne 29. dubna 2009 se uskutečnilo mezinárodní taktické cvičení ROPA 2009 pro ověření součinnosti a havarijní připravenosti všech záchranných složek Integrovaného záchranného systému Jihomoravského kraje (hasičské záchranné sbory, záchranné zdravotní služby, Policie ČR, krizových štábů obcí a celého kraje) a složek hasičského a záchranného systému Slovenské republiky na liniové části ropovodu Družba v katastrálním území Hodonín. Cvičení se na čtyřech úsecích zúčastnilo na 200 cvičících. Součásti toho cvičení bylo prověření příhraniční spolupráce mezi ČR a SR za účasti zástupců státní správy a médií. Byly také ustaveny národní zásahové štáby a společná koordinační skupina. Toto cvičení bylo hodnoceno velice kladně. O úspěšnosti zavedeného standardu PO a havarijního zabezpečení svědčí i to, že od vzniku akciové společnosti MERO ČR, a. s. v roce 1994 nevznikla naší společnosti žádná přímá škoda způsobená požáry.

G)

Dceřiná společnost MERO Germany AG

Ekonomika (údaje jsou uváděny podle německých účetních standardů) Výhradním předmětem činnosti společnosti MERO Germany AG je přeprava a skladování ropy pro mateřskou společnost MERO ČR, a.s., resp. pro společnost ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s. V roce 2009 bylo Ropovodem IKL bylo do CTR Nelahozeves přepraveno 2,179 mil. tun ropy. Společnost MERO Germany AG vytvořila v roce 2009 zisk po zdanění ve výši 1,321 mil. EUR.

Výnosy V roce 2009 dosáhly celkové výnosy výše 22,4 mil EUR. Tržby z přepravy ropy byly ve výši 21,6 mil. EUR, což odpovídá 96,6 % celkových tržeb. Ostatní tržby ve výši obsahují především přeúčtování přístavních poplatků za tankery v Terstu a přeúčtování alikvotního podílu nákladů na mateřskou společnost MERO ČR, a.s. v souvislosti s projekčními pracemi na různých společných projektech. Finanční výnosy dosáhly v roce 2009 výše 0,12 mil. EUR a jsou tvořeny úrokovými výnosy.

30

Náklady Celkové náklady byly v roce 2009 na úrovni 21,07 mil. EUR., přičemž podíl variabilních nákladů činil 44,2 %, podíl fixních nákladů 55,7 % a podíl finančních nákladů 0,1 %. Variabilní náklady představovaly 9,3 mil. EUR a jsou převážně tvořeny náklady spojenými s přepravou ropy ropovodem TAL z Terstu do tankoviště ve Vohburgu a spotřebou elektrické energie na tankovišti ve Vohburgu a.d. Donau. Ostatní variabilní náklady pak tvoří náklady za přístavní poplatky za tankery v Terstu a přeúčtování alikvotních nákladů. Fixní náklady činily v roce 2009 11,75 mil. EUR a většinu z nich tvoří odpisy firemního majetku (61,6 %), osobní náklady (19,9 %) a ostatní provozní a administrativní náklady (18,5 %). Finanční náklady představovaly částku 0,04 mil. EUR a jsou tvořeny především vyplacenými úroky spojenými s věcnými břemeny na pozemcích podél trasy ropovodu IKL a nákladovými úroky. Společnost MERO Germany AG pokračovala i v roce 2009 v nákladově efektivní investiční politice. Základním cílem provedených investičních akcí, jež jsou schvalovány mateřskou společností, bylo udržet zařízení ropovodu IKL a tankoviště ve Vohburgu a.d. Donau na co nejvyšší technicko-kvalitativní úrovni a zároveň zvýšit efektivitu provozování ropovodu a tankoviště ve Vohburgu. Z významných realizovaných investic je možné zmínit revizi a inspekci nádrže č. 1 na tankovišti ve Vohburgu, provedení studie na posouzení opatření při křížení dálnice A6 s ropovodem IKL, technologickou obměnu systému GIS, realizaci konceptu pro ukládání dat, opatření související s minimálním překrytím ropovodu IKL a mnohé další.

Personalistika Společnost MERO Germany AG zaměstnávala k 31.12.2009 celkem 33 zaměstnanců, z toho 12 zaměstnanců (směnových operátorů) je přímo odpovědných za řízení provozu a kontrolu ropovodu. Tito zaměstnanci jsou většinou vyučeni a pracují v třísměnném provozu. Ostatní zaměstnanci mají převážně vysokoškolské vzdělání. Všichni zaměstnanci si své znalosti prohlubují prostřednictvím interních a externích školení. Také v roce 2009 pokračovaly práce na dalším prohloubení a zkvalitnění personální politiky společnosti, včetně optimalizace pravidel personálního řízení.

Bezpečnost a ekologie Na bezpečnost provozu ropovodu a tankoviště a na dodržování nejvyšších ekologických standardů je dlouhodobě ve společnosti MERO Germany AG kladen velký důraz. Společnost MERO Germany AG v minulosti nakoupila, jako náhradu za zásahy do životního prostředí spojené s výstavbou ropovodu IKL, 23 náhradních ploch určených k zalesnění. S nimi dále nakládá podle tzv. Průvodního plánu péče o krajinu Ministerstva práce, rodiny a sociálního pořádku Svobodného státu Bavorsko. Všechna rekultivační opatření související s výstavbou ropovodu IKL již byla ukončena. V oblasti bezpečnosti provozování ropovodu a tankoviště společnost plně respektuje všechny povinnosti vyplývající z provozního povolení na provozování ropovodu a investičními akcemi se snaží v maximální možné míře o její další zvýšení. Ve spolupráci se složkami Integrovaného záchranného systému bylo v minulosti poskytnuto k užívání 97 zařízení pro norné stěny a 18 zařízení pro minimalizaci škod vzniklých potenciálním únikem ropy podél trasy ropovodu. Funkčnost a připravenost těchto zařízení je pravidelně prověřována při cvičeních všech složek Integrovaného záchranného systému.

31

Těchto plánovaných cvičení se účastní požární sbory, policie, zástupci příslušných bavorských úřadů a firem, se kterými má společnost MERO Germany AG uzavřeny smlouvy o pomoci s těžkou technikou v případě mimořádných událostí. V průběhu roku se uskutečnilo několik cvičení záchranných sborů, které ověřily připravenost jednotlivých složek. Společnost má vypracovány poplachové a zásahové plány pro dálkové vedení ropovodu a tankoviště pro případ mimořádných událostí. Tyto plány jsou pravidelně aktualizovány, zasílány na příslušné nadřízené orgány a jejich funkčnost je prověřována jednak při plánovaných cvičeních, jednak nezávislým subjektem.

Provoz a údržba V průběhu roku 2009 byly v souladu s harmonogramem realizovány práce související s revizí a inspekcí ropné nádrže č. 1 ve Vohburgu. V oblasti katodické ochrany ropovodu IKL proti korozi pokračovala i v roce 2009 opatření, která vyplynula z výsledků intenzivního měření kvality izolace v roce 2005, resp. provedených odkryvů v roce 2006. Na odkrytých místech na trase ropovodu byla opravena izolace a provedeno měření tloušťky stěny potrubí za účasti TÜV. Nikde nebyl zjištěn takový úbytek materiálu potrubí, který by měl za následek snížení koeficientu bezpečnosti ropovodu. I v průběhu roku 2009 společnost pokračovala podle schváleného harmonogramu v konkrétních aktivitách souvisejících s prodloužením provozního povolení ropovodu IKL.

Významné události V červnu 2009 úspěšně proběhl druhý dozorový audit norem ISO 9001:2000 a ISO 14001, který byl proveden firmou DET NORSKE VERITAS AS. Společnost disponuje výše uvedenými certifikáty s platností do června 2010.

32

H)

Zpráva dozorčí rady ZPRÁVA

dozorčí rady MERO ČR, a. s., o přezkoumání účetní závěrky a konsolidované účetní závěrky sestavených v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví a návrhu na rozdělení zisku a roční zprávy představenstva MERO ČR, a. s., o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2009 Dozorčí rada přezkoumala účetní závěrku a konsolidovanou účetní závěrku, ověřenou auditorem, seznámila se s auditorskými zprávami o ověření účetní závěrky a konsolidované účetní závěrky akciové společnosti, návrhem na rozdělení zisku za rok 2009 a roční zprávou představenstva MERO ČR, a. s., o podnikatelské činnosti Společnosti v roce 2009 a stavu jejího majetku. Současně provedla kontrolu čerpání prostředků na finanční a věcné dary politickým stranám a hnutím za rok 2009. Dozorčí rada MERO ČR, a. s., a)

b)

konstatuje 1.

Účetní závěrka a konsolidovaná účetní závěrka byly sestavené předepsaným způsobem.

2.

Rozdělení zisku a podnikatelská činnost jsou v souladu s platnými právními předpisy, stanovami a strategickými záměry Společnosti. V hospodaření Společnosti nebyly zjištěny nedostatky.

3.

Akciová společnost neposkytla v roce 2009 finanční ani věcné dary politickým stranám a hnutím.

doporučuje jedinému akcionáři v působnosti valné hromady, Ministerstvu financí České republiky 1.

Schválit účetní závěrku a konsolidovanou účetní závěrku k 31. prosinci 2009, sestavené v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví, a rozdělení zisku MERO ČR, a. s., za rok 2009 ve smyslu předloženého návrhu a roční zprávu představenstva MERO ČR, a. s., o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2009.

2.

Schválit zprávu o vztazích mezi propojenými osobami k 31. prosinci 2009 dle § 66a, odst. 9, obchodního zákoníku.

Kralupy nad Vltavou 20. dubna 2010

Ing. Ján Dzvoník předseda dozorčí rady MERO ČR, a. s.

33

I)

Výrok nezávislého auditora, konsolidovaná a nekonsolidovaná účetní závěrka k 31. prosinci 2009

34

MERO ČR, a.s. Konsolidovaná účetní závěrka a zpráva auditora k 31. prosinci 2009 sestavená v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví

36

Zpráva nezávislého auditora akcionáři společnosti MERO ČR, a.s.

Ověřili jsme přiloženou konsolidovanou účetní závěrku společnosti MERO ČR, a.s. a její dceřiné společnosti („Skupina“), která zahrnuje konsolidovanou výkaz finanční pozice sestavený k 31. prosinci 2009, konsolidovaný výkaz o úplném výsledku hospodaření, konsolidovaný výkaz o změnách vlastního kapitálu a konsolidovaný výkaz o peněžních tocích za období od 1. ledna 2009 do 31. prosince 2009 a dále přílohu, včetně popisu používaných významných účetních metod. Odpovědnost statutárního orgánu účetní jednotky za účetní závěrku Za sestavení účetní závěrky v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví přijatými právem Evropské unie a za věrné zobrazení skutečností v ní odpovídá statutární orgán společnosti MERO ČR, a.s. Jeho odpovědností je navrhnout, zavést a zajistit vnitřní kontroly nad sestavováním účetní závěrky a věrným zobrazením skutečností v ní tak, aby neobsahovala významné nesprávnosti způsobené podvodem nebo chybou, zvolit a uplatňovat vhodné účetní metody a provádět účetní odhady, které jsou s ohledem na danou situaci přiměřené. Odpovědnost auditora Naším úkolem je vydat na základě provedeného auditu výrok k této účetní závěrce. Audit jsme provedli v souladu s Mezinárodními auditorskými standardy a souvisejícími aplikačními doložkami Komory auditorů České republiky. V souladu s těmito předpisy jsme povinni dodržovat etické normy a naplánovat a provést audit tak, abychom získali přiměřenou jistotu, že účetní závěrka neobsahuje významné nesprávnosti. Audit zahrnuje provedení auditorských postupů, jejichž cílem je získat důkazní informace o částkách a skutečnostech uvedených v účetní závěrce. Výběr auditorských postupů závisí na úsudku auditora, včetně toho, jak auditor posoudí rizika, že účetní závěrka obsahuje významné nesprávnosti způsobené podvodem nebo chybou. Při posuzování těchto rizik auditor přihlédne k vnitřním kontrolám, které jsou relevantní pro sestavení účetní závěrky a věrné zobrazení skutečností v ní. Cílem posouzení vnitřních kontrol je navrhnout vhodné auditorské postupy, nikoli vyjádřit se k účinnosti vnitřních kontrol. Audit zahrnuje též posouzení vhodnosti použitých účetních metod, přiměřenosti účetních odhadů provedených vedením společnosti MERO ČR, a.s. a posouzení celkové prezentace účetní závěrky. Domníváme se, že získané důkazní informace jsou dostatečné a vhodné a jsou přiměřeným základem pro vyjádření výroku auditora.

37

Výrok auditora Podle našeho názoru konsolidovaná účetní závěrka ve všech významných souvislostech věrně a poctivě zobrazuje aktiva, pasiva a finanční situaci Skupiny k 31. prosinci 2009, výsledky jejího hospodaření a peněžní toky za období od 1. ledna 2009 do 31. prosince 2009 v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví přijatými právem Evropské unie.

Ernst & Young Audit, s.r.o. osvědčení č. 401 zastoupený partnerem

Josef Pivoňka auditor, osvědčení č. 1963

12. dubna 2010 Praha, Česká republika

38

MERO ČR, a.s. KONSOLIDOVANÁ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. PROSINCE 2009 (VEŠKERÉ ČÁSTKY JSOU UVEDENY V TIS. KČ)

Konsolidovaný výkaz o úplném výsledku hospodaření v tis. Kč

Odst. přílohy

Výnosy

4

1 886 310

1 973 126

4 4 7, 8 4

-208 039 -69 339 -69 050 -194 767 -610 438 -183 134

-265 978 -67 299 -77 405 -166 112 -541 848 -191 873

551 543

662 611

59 124 -206 644 2 576 20 643

54 775 -206 603 2 890 5 916

427 242

519 589

-91 594

-101 686

335 648

417 903

Externí přeprava Opravy a udržování Spotřeba materiálu a energie Osobní náklady Odpisy Ostatní provozní náklady, netto Provozní zisk Úrokové výnosy Nákladové úroky Kurzové zisky/(ztráty), netto Ostatní finanční (náklady)/výnosy, netto

15

Zisk před zdaněním Daň z příjmů

5

Čistý zisk

2009

2008

Ostatní úplný výsledek hospodaření Kurzové rozdíly

-27 816

52 459

Přecenění zajišťovacích derivátů Zisk překlasifikovaný do výkazu zisků a ztrát před zdaněním Zisk/-ztráta z realizovatelných finančních investic

-12 842 -35 359

23 230 -16 691

8 820

180

7 627

-928

Ostatní úplný výsledek hospodaření po zdanění

-59 570

58 250

Úplný výsledek hospodaření po zdanění

276 078

476 153

Daňový efekt

Příloha ke konsolidované účetní závěrce tvoří nedílnou součást této účetní závěrky 39


Konsolidovaný výkaz finanční pozice 31. 12. v tis. Kč

Odst. přílohy

2009

2008

Aktiva Stálá aktiva Pozemky, budovy a zařízení, brutto Oprávky a snížení hodnoty Pozemky, budovy a zařízení, netto Nehmotná aktiva Dlouhodobá finanční aktiva Jiný dlouhodobý majetek

7 7 7 8 9

17 265 969 - 7 103 631 10 162 338 1 197 434 070 231

17 247 996 -6 692 364 10 555 632 1 702 459 517 229

10 597 836

11 017 080

524 177 3 335 1 630 385 177 598 28 530 1 905

1 380 278 0 279 787 181 659 45 310 3 565

2 365 930

1 890 599

12 963 766

12 907 679

8 430 921 187 450 1 359 753 -240 413 102 994

8 430 921 170 550 1 041 005 -212 597 134 748

9 840 705

9 564 627

15

2 000 000

2 000 000

16 5

244 267 555 147

307 548 483 972

2 799 414

2 791 520

170 400 0 147 304 5 943 0

219 476 128 993 147 304 31 388 24 371

323 647

551 532

3 123 061

3 343 052

12 963 766

12 907 679

Stálá aktiva celkem Oběžná aktiva Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Peněžní prostředky s omezeným disponováním Krátkodobá finanční aktiva Pohledávky a ostatní aktiva Zásoby Daňová pohledávka – daň z příjmu

10 11 12 13

Oběžná aktiva celkem Aktiva celkem

Vlastní kapitál Základní kapitál Zákonný rezervní fond Nerozdělený zisk Kumulované kurzové rozdíly Zajišťovací fond a fond přecenění

14 14

Vlastní kapitál celkem Dlouhodobé závazky Dlouhodobé dluhy bez části splatné do jednoho roku Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky Odložený daňový závazek Dlouhodobé závazky celkem Krátkodobé závazky Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky Závazek z nevyplacených dividend Část dlouhodobých dluhů splatná do jednoho roku Rezerva Daňový závazek – daň z příjmu

16 6 15 16

Krátkodobé závazky celkem Závazky celkem Vlastní kapitál a závazky celkem



Konsolidovaný výkaz o změnách vlastního kapitálu

Celkem

Zůstatek k 1. 1. 2008

8 430 921

155 250

790 159

-265 056

128 957

9 240 231

0

0

417 903

0

0

417 903

0

0

0

52 459

5 791

58 250

0

0

417 903

52 459

5 791

476 153

0 0

15 300 0

-15 300 -151 757

0 0

0 0

0 -151 757

8 430 921

170 550

1 041 005

-212 597

134 748

9 564 627

Změny v rezervním fondu Výplata dividend Zůstatek k 31. 12. 2008

Čistý zisk roku 2009 Ostatní úplný výsledek hospodaření Úplný výsledek hospodaření roku 2009 Změny v rezervním fondu Zůstatek k 31. 12. 2009

Nerozdělený zisk

Zajišťovací fond a fond přecenění

v tis. Kč

Čistý zisk roku 2008 Ostatní úplný výsledek hospodaření Úplný výsledek hospodaření roku 2008

Zákonný rezervní fond

Kumulované kurzové rozdíly

Základní kapitál

0

0

335 648

0

0

335 648

0

0

0

-27 816

-31 754

-59 570

0

0

335 648

-27 816

-31 754

276 078

0

16 900

-16 900

0

0

0

8 430 921

187 450

1 359 753

-240 413

102 994

9 840 705



Konsolidovaný výkaz o peněžních tocích v tis. Kč

2009

Peněžní toky z provozní činnosti: Zisk před zdaněním Úpravy o: Odpisy Změna stavu opravných položek Úrokové náklady/výnosy (Zisk)/Ztráta z prodeje dlouhodobého majetku Rozpuštění dotace Tvorba a rozpuštění rezerv Ostatní nepeněžní operace (např. přecenění na reálnou hodnotu atd.)

2008

427 242

519 589

610 438 -2 158 147 520 3 107 -13 606 -25 446 -25 669

541 848 -4 254 151 828 -1 344 -13 606 31 388 19 671

1 121 428

1 245 120

4 059 15 215 -33 677

5 322 -4 021 20 471 0

1 107 025

1 266 892

-206 644 -36 809 863 572

-206 603 0 1 060 289

Peněžní toky z investiční činnosti: Nabytí stálých aktiv Příjmy z prodeje dlouhodobého majetku Prodej finančních aktiv Nákup finančních aktiv Přijaté úroky

-310 713 837 319 558 -1 651 546 51 975

-572 102 5 639 515 116 -450 774 45 774

Čistý peněžní tok spotřebovaný investiční činností

-1 589 889

-456 347

Peněžní toky z finanční činnosti: Uhrazená daň z dividend Vyplacené dividendy

0 -128 993

-22 764 -429 977

Čistý peněžní tok z finanční činnosti

-128 993

-452 741

-855 310 -791 1 380 278

151 201 711 1 228 366

524 177

1 380 278

Peněžní tok z provozní činnosti před změnami pracovního kapitálu Snížení stavu pohledávek a ostatních aktiv (Zvýšení)/Snížení stavu zásob Zvýšení/(Snížení) stavu závazků a ostatních pasiv Peněžní prostředky vytvořené provozní činností Vyplacené úroky Zaplacená daň z příjmů Čistý peněžní tok (spotřebovaný)/vytvořený provozní činností

Čisté zvýšení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů Kurzové rozdíly Stav peněžních prostředků na začátku účetního období Stav peněžních prostředků na konci účetního období

Konsolidovaná účetní závěrka byla schválena představenstvem dne 12. dubna 2010 a jménem Společnosti ji podepsali:

Ing. Jaroslav Pantůček předseda představenstva a generální ředitel

Ing. Vlastimil Boura člen představenstva a finanční ředitel


MERO ČR, a.s. PŘÍLOHA KE KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ ZÁVĚRCE ZA ROK KONČÍCÍ 31. PROSINCE 2009 (VEŠKERÉ ČÁSTKY JSOU UVEDENY V TIS. KČ)

1.

Základní informace o společnosti/skupině

MERO ČR, a.s. („Společnost“ nebo „Mateřská společnost“) je akciová společnost, která byla založena podle práva platného v České republice. Společnost vznikla dne 1. 1. 1994 sloučením společnosti PETROTRANS, a.s., a společnosti MERO IKL, a.s., a sídlí v Kralupech nad Vltavou, Veltruská 748, Česká republika. Společnost je mateřskou společností skupiny MERO („Skupina“), jejímž hlavním předmětem činnosti je přeprava ropy ropovody, skladování ropy a provozování ropovodů. Společnost je vlastníkem a provozovatelem české části ropovodu Družba a české části ropovodu IKL. Společnost je jediným přepravcem ropy do České republiky a dále je nejvýznamnější společností zajišťující skladování nouzových strategických zásob ropy v České republice. Ministerstvo financí České republiky je 100% akcionářem Společnosti. Konsolidovaná účetní závěrka zahrnuje mateřskou společnost MERO ČR, a.s., a její 100% dceřinou společnost MERO Germany AG, SRN, („dceřiná společnost“), viz odstavec 2 c). Hlavním předmětem činnosti dceřiné společnosti je provozování německé části ropovodu IKL.

2.

Přehled obecných účetních zásad

a) Účetní standardy Základní účetní postupy použité při přípravě konsolidované účetní závěrky jsou popsány níže. Tyto účetní postupy byly aplikovány na všechny vykazované roky, pokud není uvedeno jinak. Konsolidovaná účetní závěrka byla zpracována podle Mezinárodních standardů účetního výkaznictví (dále jen „IFRS“) ve znění přijatém Evropskou unií. IFRS obsahuje standardy a interpretace schválené Radou pro mezinárodní účetní standardy (IASB) a Komisí pro výklad mezinárodního účetního výkaznictví (IFRIC). Ze zákona č. 563/1991 Sb., o účetnictví, v platném znění, vyplývá, že od 1. 1. 2005 je Společnost povinna připravit konsolidovanou účetní závěrku v souladu s IFRS, které byly přijaty EU (Nařízení ES č. 16906/2002). V současné době s ohledem na aktivity Skupiny neexistují žádné rozdíly mezi účetními postupy dle IFRS a IFRS, které byly přijaty EU. Konsolidovaná účetní závěrka byla zpracována na principu historických pořizovacích cen, s výjimkou finančních derivátů, finančních aktiv přeceňovaných na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a realizovatelných finančních aktiv, jak je popsáno v účetních postupech níže. Příprava konsolidované účetní závěrky v souladu s IFRS vyžaduje použití určitých kritických účetních odhadů. Odhady je také nezbytné použít při aplikaci účetních postupů Skupiny. Oblasti vyžadující větší míru rozhodování nebo komplexnost a oblasti, kde předpoklady a odhady jsou pro konsolidovanou účetní závěrku významné, jsou uvedeny v odstavci 2 y). Částky uvedené v této konsolidované účetní závěrce jsou vykázány v tisících korun českých (pokud není uvedeno jinak).



Standardy a interpretace nově přijaté v roce 2009: V roce 2009 vstoupily v platnost následující nové nebo revidované standardy a interpretace, které na Skupinu měly vliv a které Skupiny přijala: IFRS 7 Finanční instrumenty: Zveřejňované informace IFRS 7 nově vyžaduje zveřejnění informací popisující zdroje, které byly využity při určení reálných hodnot finanční instrumentů oceňovaných reálnou hodnotou. Pro tento účel jsou finanční instrumenty členěny do tří kategorií v návaznosti na „veřejnosti“ zdroje použitého pro stanovení reálné hodnoty. Upravený standard také upravuje informace zveřejňované o likvidním riziku. IFRS 8 Provozní segmenty IFRS 8 nahrazuje IAS 14 Reportování segmentů. Dle požadavků IFRS 8 by segmenty měly být nově prezentovány v návaznosti na vnitřní reportování účetních jednotek, tj. informací předkládaných managementu. Nový standard dále upravuje rozsah informací zveřejňovaných o segmentech. IAS 1 Sestavování a zveřejňování účetní závěrky Revidovaný standard IAS 1 mění podobu Výkazu o změnách ve vlastním kapitálu, který by nově měl obsahovat pouze transakce s vlastníky. Revidovaný standard dále zavádí Výkaz o úplném výsledku hospodaření, zavádí nové termíny pro označování účetních výkazů a upravuje některé další oblastí týkající se prezentace účetní závěrky. IAS 23 Výpůjční náklady Revidovaný standard zavádí povinnost kapitalizace výpůjčních nákladů pro aktiva, které splňují podmínky stanovené tímto standardem (na prospektivní bázi od 1. ledna 2009). Vzhledem ke skutečnosti, že jediné výpůjční náklady Skupiny souvisí s emitovanými dluhopisy, jež byly účelově vydány na financování výstavby ropovodu IKL, která již byla ukončena, Skupina nekapitalizovala v roce 2009 žádné výpůjční náklady V roce 2009 vstoupily v platnost dále následující nové nebo revidované standardy a interpretace, které Skupina přijala, nicméně vzhledem k aktivitám, které Skupina provozuje, nemělo přijetí těchto nových nebo revidovaných standardů a interpretací žádný dopad na finanční výkonnost nebo pozici Skupiny a na rozsah zveřejňovaných informací. IFRS 1 První přijetí Mezinárodních standardů účetního výkaznictví – Náklady na investice v dceřiných společnostech, podnicích pod společnou kontrolou a podnicích pod významným vlivem IFRS 2 Úhrady vázané na akcie – Podmínky přiznání práva a zrušení IAS 32 Finanční nástroje: Vykazování a IAS 1 Sestavování a zveřejňování účetní závěrky – Finanční nástroje s právem výplaty (tzv. „puttable financial instruments“) a Závazky vznikající při likvidaci IFRIC 9 Přehodnocení existence vložených derivátů a IAS 39 Finanční nástroje: Účtování a ocenění – Vložené deriváty IFRIC 13 Zákaznické věrnostní programy IFRIC 15 Smlouvy o výstavbě nemovitostí



IFRIC 16 Zajištění čisté investice do zahraniční jednotky Vydané účetní standardy a interpretace, které nebyly Skupinou přijaty před datem účinnosti (včetně standardů a interpretací vydaných, ale neschválených Evropskou Unií): IFRS 1 První přijetí Mezinárodních standardů účetního výkaznictví – Dodatečné výjimky při prvotní aplikace (novela účinná od 1. ledna 2010) Tato novela zavádí další výjimky použitelné při prvotní aplikace Mezinárodních standardů účetního výkaznictví. Skupina nepředpokládá významný vliv vyplývající z aplikace této novely. IFRS 2 Úhrady vázané na akcie (novela účinná od 1. ledna 2010) Novela zavádí nové definice úhrad vázaných na akcie, mění rozsah působnosti tohoto standardu a provádí další návodní informace pro aplikaci tohoto standardu. Jelikož Skupina nemá žádné úhrady vázané na akcie, aplikace této novely nebude mít na Skupinu významný dopad. IFRS 3 Podnikové kombinace (revidovaný standard účinný pro účetní období začínající po 1. červenci 2009) Tato komplexní revize rozšiřuje rozsah působnosti tohoto standardu a dále zavádí významné změny pro účetní zachycení podnikových kombinací, např. ocenění tzv. nekontrolního podílu, oceňování postupných akvizic, zachycení nákladů souvisejících s podnikovou kombinací, účtování o tzv. „contingent consideration“, zachycení podmíněných závazků atd. Vzhledem k aktivitám Skupiny se předpokládá, že revidovaný standard bude mít dopad zejména při potenciálních budoucích podnikových kombinacích. IFRS 9 Finanční nástroje ( nový standard s účinností od 1. ledna 2013) Tento nový standard upravuje klasifikaci a ocenění finančních aktiv. Skupina nyní posuzuje dopady vyplývající z přijetí tohoto standardu. IAS 27 Konsolidovaná a nekonsolidovaná účetní závěrka (revidovaný standard účinný pro účetní období začínající po 1. červenci 2009) Novela zavádí nový přístup k účtování transakcí s tzv. nekontrolními podíly, jejich oceňování a dále postupu při ztrátě kontroly. Skupina nepředpokládá, že by tato novela měla na Skupinu významný vliv vzhledem k současným aktivitám společnosti. IAS 39 Finanční nástroje: Účtování a ocenění – Položky vhodné k zajištění (novela účinná od 1. července 2009) Tato novela upravuje a vyjasňuje položky, jež je možné zajišťovat. Skupina nepředpokládá, že by tato novela měla na Skupinu významný vliv vzhledem k současným aktivitám společnosti. IFRIC 17 Distribuce nepeněžní aktiv vlastníkům (účinnost od 1. července 2009) Tato interpretace řeší účetní zachycení a oceňování distribuce nepeněžních aktiv vlastníkům společnosti. Vzhledem ke skutečnosti, že Skupina v současné době nedistribuuje svým vlastníkům nepeněžní aktiva, tato interpretace nebude mít na Skupinu vliv. IFRIC 18 Transfery aktiv od zákazníků (účinnost od 1. července 2009)



Tato interpretace řeší účetní zachycení a oceňování transferů aktiv od zákazníků. Vzhledem ke skutečnosti, že Skupina v současné době neeviduje takovéto typy transakcí, tato interpretace nebude mít na Skupinu vliv. Skupina plánuje přijmout výše uvedené standardy a interpretace s datem jejich účinnosti (po schválení EU). b) Transakce v cizích měnách (i)

Funkční měna a měna vykazování

Položky obsažené v konsolidované účetní závěrce každého subjektu Skupiny jsou oceněny měnou, která nejlépe zobrazuje ekonomickou podstatu zásadních událostí a okolností týkajících se daného subjektu („funkční měna“). Konsolidovaná účetní závěrka je vyjádřena v českých korunách, což je funkční měna Společnosti a měna vykazování Skupiny. (ii)

Transakce a zůstatky

Transakce v cizích měnách jsou účtovány přepočtené na funkční měnu s použitím denního kurzu. Zisky a ztráty vyplývající z úhrady těchto transakcí a z přepočtu peněžních aktiv a pasiv v cizích měnách jsou vykazovány ve výkazu zisku a ztráty, s výjimkou transakcí k zajištění peněžních toků přeceněných do vlastního kapitálu. Zůstatky peněžních položek v cizích měnách se na konci roku přeceňují kurzem platným ke konci roku. Zůstatky nepeněžních položek, které jsou vedeny v historických cenách vyjádřených v cizí měně, se na konci roku nepřeceňují, ale vykáží za použití směnného kurzu k datu transakce. Nepeněžní položky, které jsou vedeny v reálné hodnotě vyjádřené v cizí měně, se vykáží za použití směnného kurzu, který platil, když byla tato hodnota určena. (iii)

Skupina

Výkazy zisku a ztráty a peněžních toků zahraničních subjektů se převádějí na měnu používanou pro vykazování Skupinou průměrem směnných kurzů za daný rok, zatímco rozvahy se převádějí směnnými kurzy platnými k 31. prosinci. Kurzové rozdíly vzniklé zpětným přepočtem čisté investice do zahraničního subjektu a půjček nebo jiných nástrojů určených k zajištění takových investic se zahrnují do vlastního kapitálu. Při prodeji zahraničního subjektu se kumulovaná částka kurzových rozdílů vykáže ve výkazu zisku a ztráty jako součást zisku nebo ztráty z prodeje. c) Zásady konsolidace Dceřiné společnosti, v nichž má Skupina přímo či nepřímo podíl s rozhodujícím vlivem nebo má nad nimi jiným způsobem kontrolu, byly konsolidovány. Společnosti jsou konsolidovány ode dne, kdy nad nimi Skupina získala kontrolu, a jsou vyloučeny z konsolidace k datu pozbytí této kontroly. Podnikové kombinace jsou účtovány s použitím metody koupě. Akvizice je zaúčtována ve výši pořizovacích nákladů, jež tvoří částka hotovosti a peněžních ekvivalentů zaplacených za získání kontroly nad čistými aktivy pořízené společnosti a dále náklady přímo přiřaditelné k akvizici. Částka nákladů pořízení převyšující reálnou hodnotu čistých aktiv nabyté dceřiné společnosti představuje goodwill. Kromě případů, které indikovaly snížení hodnoty převáděného aktiva, byly všechny transakce mezi společnostmi ve Skupině eliminovány. V případě potřeby byly účetní postupy dceřiných



společností upraveny tak, aby byl zajištěn soulad s postupy Skupiny a ostatními společnostmi Skupiny. Skupina zahrnula do konsolidace následující investice, v nichž má k 31. 12. majetkovou účast s rozhodujícím vlivem prostřednictvím přímého či nepřímého vlastnictví většinového podílu na hlasovacích právech: Podíl v % v roce 2009 MERO Germany AG, SRN

100

Podíl v % v roce 2008 100

Dceřiná společnost MERO Germany AG (SRN), která byla založena v roce 1993 vložením základního kapitálu ve formě peněžní hotovosti ve výši 15 mil. DEM (7,7 mil. EUR). V roce 2005 byl majetkový podíl ve společnosti MERO Pipeline GmbH zvýšen příplatkem nad základní kapitál ve výši 2 818 422 tis. Kč (97 456 tis. EUR), z příplatku je každým rokem vrácena částka ve výši 7 200 tis. EUR. K 31. 12. 2009 představuje dosud nevrácený příplatek částka 68 656 tis. EUR. V roce 2009 došlo v rámci přeměny a přejmenování společnosti MERO Pipeline GmbH na MERO Germany AG ke zvýšení vkladu do základního kapitálu o 1,6 tis. EUR na částku 7 671 tis. EUR. Společnost MERO Germany AG má účetní období shodné s účetním obdobím Společnosti. d) Pozemky, budovy a zařízení Nemovitosti, stroje a zařízení jsou prvotně zaznamenány v pořizovací ceně a jsou s výjimkou pozemků odpisovány, jak je uvedeno níže. Zůstatková hodnota zahrnuje i případné snížení hodnoty aktiva (snížení hodnoty). Pozemky jsou následně zachyceny pořizovací cenou sníženou o opravné položky na snížení hodnoty. Nemovitosti, stroje a zařízení nabyté při podnikových kombinacích jsou uvedeny v pořizovacích cenách (které se rovnají jejich reálné hodnotě k datu nabytí) snížených o oprávky a případné opravné položky na snížení hodnoty. Pořizovací cena nemovitostí, strojů a zařízení zahrnuje veškeré náklady, které přímo souvisejí s uvedením jednotlivých položek hmotných aktiv do stavu umožňujícího předpokládané použití. Vlastní náklady, které se používají pro ocenění majetku vyrobeného ve Skupině, zahrnují materiálové náklady, přímé mzdové náklady a příslušnou část výrobních režijních nákladů. Výdaje na opravy a údržbu hmotných aktiv jsou účtovány do nákladů v době jejich vzniku. Hmotná aktiva, která se již nepoužívají, nejsou určená k prodeji a nepřinášejí žádný budoucí ekonomický prospěch nebo jsou z jiných důvodů vyřazena, se z rozvahy vyřadí spolu s oprávkami vztahujícími se k tomuto majetku. Veškeré čisté zisky (přínosy) či ztráty vzniklé v souvislosti s vyřazením jsou účtovány do ostatních provozních nákladů, tj. čistý zisk či ztráta je určena jako rozdíl mezi čistým výnosem z vyřazení/prodeje a vykázanou účetní hodnotou aktiva.



Hmotná aktiva, s výjimkou pozemků, jsou odpisována rovnoměrně počínaje okamžikem jejich připravenosti k užívání. Odpisování se přerušuje k okamžiku odúčtování aktiva nebo je-li hmotné aktivum klasifikováno jako aktivum držené k prodeji, a to k okamžiku, který nastane dříve. Hmotná aktiva jsou odepisována do jejich zbytkové hodnoty, která představuje předpokládanou realizační cenu k okamžiku, kdy Skupina předpokládá, že přestane dané aktivum využívat při své činnosti. Odpisování se nepřerušuje, pokud je aktivum dočasně v nečinnosti nebo mimo aktivní provoz (v případě, že není plně odepsáno). Předpokládané doby životnosti použité v této konsolidované účetní závěrce jsou následující:

Budovy, stavby Stroje, přístroje a zařízení Dopravní prostředky Počítačové vybavení

Počet let 30 – 45 5 – 30 4–8 3–8

U pozemků se předpokládá neomezená životnost, a proto nejsou odepisovány. Zbytkové hodnoty a životnost aktiv jsou ke každému rozvahovému dni revidovány a v případě potřeby upraveny. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou hodnotu, je zůstatková hodnota aktiva snížena na jeho zpětně získatelnou hodnotu (viz poznámka 2t) Snížení hodnoty aktiv). e) Nehmotná aktiva Nehmotná aktiva se oceňují pořizovací cenou. Nehmotná aktiva vyrobená ve Skupině nejsou, s výjimkou výdajů na vývoj, aktivována a výdaje se účtují do nákladů v roce, v němž byly vynaloženy. Účetní hodnota nehmotných aktiv se prověřuje z hlediska možného snížení v případě, že události nebo změna skutečností naznačují, že účetní hodnota majetku je vyšší než jeho zpětně získatelná hodnota. Nehmotná aktiva se odpisují rovnoměrně po předpokládanou dobu použitelnosti. f) Investice a ostatní finanční aktiva Skupina klasifikuje svá finanční aktiva do následujících kategorií: Finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty, investice držené do splatnosti, úvěry a pohledávky a realizovatelná finanční aktiva. Finanční aktiva získaná především za účelem vytváření zisku z krátkodobých cenových fluktuací jsou klasifikována jako finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a jsou zahrnuta do krátkodobých aktiv.



Investice s pevným termínem splatnosti, u kterých má vedení Skupiny úmysl a schopnost držet je do splatnosti, jsou klasifikovány jako investice držené do splatnosti a jsou zahrnuty do běžných nebo do dlouhodobých aktiv v závislosti na období, ve kterém proběhne jejich vypořádání. Úvěry a pohledávky jsou aktiva s pevnými nebo určitelnými platbami, které nejsou obchodovány na veřejném trhu. Takováto aktiva jsou vedena v zůstatkové hodnotě za použití metody efektivních úrokových sazeb a jsou zahrnuta do běžných nebo do dlouhodobých aktiv v závislosti na období, ve kterém proběhne jejich vypořádání. Finanční aktiva, která má Skupina v úmyslu držet po dobu neurčitou, avšak má možnost je prodat z důvodů řešení likvidity nebo změny úrokové sazby, jsou klasifikována jako realizovatelná finanční aktiva; tyto investice jsou zahrnuty do položky dlouhodobých aktiv, pokud vedení nemá výslovný záměr držet je po dobu kratší než 12 měsíců od rozvahového dne nebo pokud není nutné je prodat s cílem zvýšit pracovní kapitál. V takovém případě jsou zahrnuty do krátkodobých aktiv. Vedení určí příslušnou klasifikaci finančních investic v době jejich koupě a toto zařazení v souladu s IAS 39 pravidelně přehodnocuje. Veškeré nákupy a prodeje finančních aktiv se vykazují k datu sjednání obchodu, tedy k datu, ke kterému se Skupina zaváže dané aktivum koupit nebo prodat. Pořizovací cena zahrnuje všechny transakční náklady. Finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a realizovatelná finanční aktiva jsou následně vedena v reálné hodnotě, zatímco investice držené do splatnosti jsou vedeny v zůstatkové hodnotě za použití metody efektivních úrokových sazeb. Realizované a nerealizované zisky a ztráty vyplývající ze změn reálné hodnoty finančních aktiv přeceňovaných na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty se účtují do výkazu zisku a ztráty v období, v němž nastanou. Naproti tomu nerealizované zisky a ztráty vyplývající ze změn reálné hodnoty realizovatelných finančních aktiv se účtují do vlastního kapitálu v období, v němž nastanou. Z vlastního kapitálu jsou přeúčtovány do výkazu zisku a ztráty až v okamžiku odúčtování příslušného realizovatelného finančního aktiva nebo k okamžiku, kdy se účtuje o snížení hodnoty finančního aktiva. Snížení hodnoty finančních aktiv Finanční aktiva nebo skupiny finančních aktiv jsou minimálně jednou ročně k rozvahovému dni prověřovány na snížení hodnoty. (1) Aktiva vedená v amortizované hodnotě Pokud události naznačují, že došlo ke ztrátám ze snížení hodnoty u půjček a pohledávek nebo u investic držených do doby splatnosti vedených v amortizované hodnotě, výše ztráty je stanovena jako rozdíl mezi účetní zůstatkovou hodnotou aktiva a aktuální hodnotou očekávaných budoucích finančních toků diskontovaných původní efektivní úrokovou sazbou aktiva. Účetní zůstatková hodnota aktiva je snížena buď přímo nebo prostřednictvím účtu opravných položek. Výše ztráty je zohledněna ve výkazu zisku a ztráty.



Zda okolnosti nasvědčují tomu, že došlo ke snížení hodnoty aktiva Skupina posuzuje nejprve individuálně u finančních aktiv, která jsou významná sama o sobě a individuálně nebo hromadně u finančních aktiv, která jsou sama o sobě méně významná. Pokud nejsou nalezeny žádné objektivní důkazy nasvědčující tomu, že došlo ke snížení hodnoty individuálně hodnocených finančních aktiv, ať již významných či nikoli, aktiva jsou zahrnuta do skupiny finančních aktiv s podobným úvěrovým rizikem a tato skupina je testována na snížení hodnoty aktiv jako jeden celek. Aktiva, která byla posuzována individuálně a u kterých byla zjištěna ztráta ze snížení hodnoty aktiv se do hromadného testování snížení hodnoty aktiv nezahrnují. Pokud v následujícím období ztráta ze snížení hodnoty aktiv klesne a pokles objektivně souvisí s událostí, ke které došlo až poté, co bylo snížení hodnoty aktiv zaúčtováno, snížení hodnoty aktiv se odúčtuje. Odúčtování se zohlední ve výkazu zisku a ztráty, maximálně však v takovém rozsahu, aby zůstatková cena finančního aktiva nepřevýšila účetní amortizovanou cenu ke dni odúčtování. U pohledávek z obchodního styku se snižuje jejich hodnota v případě, že existuje objektivní důkaz (např. pravděpodobnost nesplacení) a Skupina nebude schopna vymoci všechny dlužné částky za původních podmínek fakturace. Účetní hodnota pohledávky je snížena pomocí opravné položky. Takto snížená hodnota pohledávky je odúčtována, pokud jsou pohledávky identifikovány jako nevymahatelné nebo jsou prodány. (2) Realizovatelná aktiva Dojde-li ke snížení hodnoty realizovatelného finančního aktiva, částka, která se získá z rozdílu jeho pořizovací hodnoty (očištěné o případné splátky, umoření) a aktuální reálné hodnoty (bez případného snížení hodnoty dříve uznaného ve výkazu zisku a ztráty), je tato částka zúčtována z vlastního kapitálu do výkazu zisku a ztráty. Pokud se zrušení snížení reálné hodnoty dlužního nástroje týká události, ke které došlo až po zohlednění snížení hodnoty aktiv ve výkazu zisku a ztráty, odúčtování snížení hodnoty se provede na úrovni výkazu zisku nebo ztráty. Odúčtování finančních aktiv Finanční aktivum je odúčtováno pokud: a)

zanikla práva na finanční toky v souvislosti s aktivem,

b)

Skupina má právo na finanční toky v souvislosti s aktivem, ale dá se předpokládat, že všechny tyto toky bude povinna v rámci zvláštního ujednání („pass-through“) bezodkladně převést třetí straně,

c)

Skupina převedla svá práva na peněžní toky z finančních aktiv a přitom buď v podstatné míře převedla všechna rizika a odměny plynoucí z finančních aktiv anebo rizika a odměny ani nepřevedla ani v podstatné míře nepodržela, ale převedla kontrolu nad finančním aktivem.

g) Zásoby Zásoby jsou oceněny pořizovací cenou, nebo realizovatelnou hodnotou, je-li nižší. Pořizovací cena zahrnuje cenu pořízení a náklady, které byly vynaloženy v souvislosti s dopravou zásob na současné místo určení a jejich uvedením do současného stavu, a účtuje



se o ní s použitím metody „first-in, first-out“ (FIFO – první cena pro ocenění přírůstku zásob se použije jako první cena pro ocenění úbytku zásob). Realizovatelná hodnota je stanovena jako rozdíl mezi odhadovanou prodejní cenou v rámci běžné činnosti podniku a odhadovanými náklady vynaloženými na dokončení služeb, příp. výrobků a uskutečnění jejich prodeje. h) Pohledávky z obchodního styku a jiné pohledávky Pohledávky z obchodního styku se vykazují v nominální hodnotě snížené o případné ztráty ze snížení hodnoty. Tyto ztráty se tvoří v případě, že inkaso pohledávky v plné výši již není pravděpodobné. Nedobytné pohledávky Skupina odpisuje při jejich zjištění přímo do nákladů. i) Peníze a peněžní ekvivalenty Peníze a peněžní ekvivalenty tvoří peníze na bankovních a jiných bankovních účtech a v hotovosti, krátkodobé vklady a směnky s původní splatností maximálně do tří měsíců. Pro účely přehledu o peněžních tocích peníze a peněžní ekvivalenty zahrnují výše definované peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty, ale nikoliv nesplacené bankovní kontokorentní úvěry. j) Finanční závazky Úvěry a finanční výpomoci se při prvotním zaúčtování oceňují pořizovací cenou, která se rovná reálné hodnotě přijatého plnění snížené o náklady spojené s poskytnutím úvěru nebo finanční výpomoci. Úvěry a finanční výpomoci se následně přeceňují zůstatkovou hodnotou, a to s použitím metody efektivní úrokové sazby. Úvěry jsou klasifikovány jako krátkodobé závazky, pokud Skupina nemá bezpodmínečné právo splatit úvěr za více jak 12 měsíců. k) Zaměstnanecké požitky (1)

Důchodové pojištění a penzijní připojištění

Skupina hradí pravidelné odvody do státního rozpočtu k financování státního důchodového pojištění s využitím sazeb platných v průběhu období na základě hrubých mezd. Odvody do státního rozpočtu k financování státního důchodového pojištění odpovídají plánu definovaných příspěvků. Skupina nemá žádné dodatečné náklady s tímto pojištěním po uskutečnění platby. Náklady související s odvody jsou zúčtovány ve výkazu zisku a ztráty ve stejném období jako související mzdy a platy. Skupina také poskytuje svým zaměstnancům penzijní připojištění formou plateb pojišťovnám v rámci platného penzijního plánu. Tyto náklady jsou účtovány do výkazu zisku a ztráty v období, ke kterému se tyto částky vztahují. (2)

Odměny

Skupina účtuje o odměnách zaměstnancům vztahujících se k danému účetnímu období v souladu s očekávaným plněním cílů Skupiny zohledňujících vybrané klíčové charakteristiky hospodaření. Skupina zaúčtuje dohadnou položku na odměny v případech, kdy je k nim smluvně zavázána a nebo pokud běžná minulá praxe vytváří současný závazek.



(3) Věrnostní odměny a odměny při odchodu do důchodu Skupina účtuje o závazku souvisejícím s věrnostními odměnami a s odměnami při odchodu do důchodu v souladu se schválenými kolektivními smlouvami platnými pro jednotlivé společnosti Skupiny. Dále Skupina účtuje o závazku na mzdové náklady spojené s předčasným odchodem do důchodu zaměstnanců dceřiné společnosti MERO Germany AG v souladu s požadavky německé legislativy. Odměny splatné v období delším než 12 měsíců jsou diskontovány na současnou hodnotu a vykazovány jako dlouhodobý závazek. l) Leasing Určení, zda se smlouva týká pronájmu, je založeno na ekonomické podstatě smlouvy při jejím vzniku nebo na tom, zda je plnění smlouvy závislé na užívání specifického aktiva nebo aktiv a smluvně se převádí právo na užívání aktiva. Leasing, u nějž významnou část rizik a výhod vyplývajících z vlastnictví nese pronajímatel, je klasifikován jako operativní leasing. Platby provedené v rámci operativního leasingu se účtují do výkazu zisku a ztráty rovnoměrně po celou dobu trvání leasingu. Dojde-li k předčasnému ukončení operativního leasingu, jsou veškeré penalizační platby požadované pronajímatelem za předčasné ukončení zúčtovány k tíži nákladů v období, ve kterém k ukončení operativního leasingu došlo. Leasing pozemků, budov a zařízení, při němž Skupina nese v podstatě všechna rizika a výhody vyplývající z vlastnictví, je klasifikován jako finanční leasing. Finanční leasing se aktivuje v reálné hodnotě najatého majetku na počátku doby leasingu nebo, je-li nižší, v současné hodnotě minimálních leasingových plateb. Každá platba leasingu je alokována mezi závazky a finanční náklady tak, aby byly v konstantním poměru. Odpovídající závazky z nájmu se po odečtení finančních nákladů zahrnují do ostatních dlouhodobých závazků (v závislosti na splatnosti). Úrokový prvek finančních nákladů se účtuje k tíži výkazu zisku a ztráty po celou dobu leasingu tak, aby bylo dosaženo konstantní úrokové míry ze zbývajícího zůstatku závazku. Pokud existuje přiměřená jistota, že nájemce získá aktivum na konci doby pronájmu do svého vlastnictví, pak předpokládaná doba použitelnosti je doba životnosti aktiva. V ostatních případech jsou pozemky, budovy a zařízení pořízené prostřednictvím finančního leasingu odepisovány po dobu životnosti, nebo po dobu leasingu, je-li kratší. m) Rezervy Rezervy jsou tvořeny v případech, kdy Skupina bude v budoucnosti nucena hradit současný závazek a je možné spolehlivě odhadnout výši odtoku prostředků nezbytných k vypořádání tohoto závazku. Pokud Skupina očekává náhradu nákladů, například na základě pojistné smlouvy, vykazuje se taková náhrada jako samostatné aktivum, avšak pouze v případě, že realizace náhrady je prakticky jistá. n) Vykazování výnosů O výnosech se účtuje v rozsahu, v jakém je pravděpodobné, že Skupině poplyne z transakce budoucí ekonomický přínos, a je-li možné tyto výnosy spolehlivě vyčíslit. Výnosy mohou být zaúčtovány až po splnění následujících specifických podmínek:



Poskytování služeb Výnosy z přepravy ropy jsou zaúčtovány v okamžiku převzetí ropy odběratelem. Skupina účtuje o neukončené přepravě v případě přepravené, ale dosud nepřevzaté ropy v závislosti na stupni dokončenosti přepravy. Stupeň dokončenosti přepravy je určen na základě fáze přepravy ropy. Výnosy ze skladování ropy (státních hmotných rezerv) jsou účtovány měsíčně dle platných smluv. Úroky Výnosy se účtují v souladu s časovým rozlišením úroků (zohledňujícím efektivní výnos z daného majetku). o) Státní dotace Státní dotace se účtují v ocenění reálnou hodnotou v těch případech, kde existuje dostatečná jistota, že Skupina dotaci získá a že splní veškeré podmínky s ní spojené. Hodnota dotace, která se týká majetku, se účtuje ve prospěch účtu výnosů příštích období a odpisuje se v ročních rovnoměrných částkách do výkazu zisku a ztráty po předpokládanou dobu použitelnosti příslušného majetku. Skupina obdržela v letech 1993-1996 dotaci ze státního rozpočtu v souvislosti s výstavbou velkokapacitních nádrží na ropu. Dotace je zachycena jako výnos příštích období (viz odstavec 16) a je rozpouštěna do ostatních provozních zisků po předpokládanou dobu životnosti majetku, jehož se týká, která činí 30 let. p) Výpůjční náklady Výpůjční náklady byly do konce roku 2008 běžně účtovány do nákladů příslušného období. Výpůjční náklady nebyly do konce roku 2008 kapitalizovány do hodnoty dlouhodobého majetku. V souvislosti s přijetím novely standardu IAS 23 Výpůjční náklady, Skupina začala od 1. ledna 2009 kapitalizovat výpůjční náklady související s pořízením aktiv, jež splňují podmínky dle novelizovaného standardu IAS 23 Výpůjční náklady. q) Splatná a odložená daň Náklad daně z příjmů představuje splatnou a odloženou daň. Splatná daňová pohledávka a závazek kalkulované za běžné nebo předchozí období jsou vykazovány v hodnotě očekávaného plnění od správce daně nebo placené správci daně. Pro kalkulaci daně jsou použity daňové sazby a uplatněny právní ustanovení, které jsou platné nebo vydané k datu konsolidované účetní závěrky. Odložená daň je vypočtena s použitím závazkové metody uplatněné na všechny dočasné rozdíly vzniklé mezi daňovou hodnotou majetku a závazků a jejich účetní zůstatkovou hodnotou vykazovanou v konsolidované účetní závěrce. Odložená daň je vypočtena s použitím schválených daňových sazeb a právních ustanovení, která budou účinná v době, kdy dojde k realizaci aktiva nebo vyrovnání závazku. Příloha ke konsolidované účetní závěrce tvoří nedílnou součást této účetní závěrky 53


Hlavní dočasné rozdíly vyplývají z rozdílů mezi daňovou a účetní zůstatkovou hodnotou budov a zařízení, nevyužitých daňových ztrát a reálných hodnot zajišťovacích derivátů. Odložená daňová pohledávka se uznává u všech odčitatelných přechodných rozdílů v rozsahu, v jakém je pravděpodobné, že zdanitelný zisk, proti kterému se bude moci využít odčitatelný přechodný rozdíl, bude dosažen. Skupina účtuje o daňových dopadech transakcí a událostí shodným způsobem, jako o samotných transakcích a událostech. Daňové dopady transakcí a událostí, které jsou zúčtovány ve výkazu zisku a ztráty, jsou též zúčtovány ve výkazu zisku a ztráty. Daňové dopady transakcí a událostí, které jsou zúčtovány přímo ve vlastním kapitálu, jsou zúčtovány ve vlastním kapitálu. Obdobně, uznání odložené daňové pohledávky a závazku při podnikové kombinaci ovlivňuje hodnotu goodwillu. Odložená daňová pohledávka a závazek jsou vzájemně započteny v případě, že je dle zákona možné započíst daňové aktivum a závazek, a pokud odložené daně podléhají stejnému správci daně. Stejné ustanovení je uplatněno i pro vzájemný zápočet běžné daňové pohledávky a závazku. r) Derivátové finanční nástroje Z běžné činnosti Skupiny vyplývá finanční riziko dopadu změn směnných kurzů. Skupina používá k zajištění některých rizik spojených s pohyby směnných kurzů derivátové finanční nástroje (např. devizové forwardové smlouvy). Skupina neprovádí žádné spekulativní obchody. Řízení rizik provádí finanční oddělení v souladu se schválenými pravidly. Představenstvo definuje zásady celkového řízení rizik. V souladu s těmito zásadami existují písemná pravidla týkající se konkrétních oblastí, jako je například devizové riziko, úrokové riziko, úvěrové riziko, užití derivátových finančních nástrojů a investování přebytečné likvidity. Účetní zachycení derivátů Derivátové finanční nástroje jsou prvotně vykazovány v rozvaze v pořizovací ceně a následně přeceněny na svou reálnou hodnotu. Metoda vykazování výsledného zisku nebo ztráty závisí na povaze zajišťované položky. K datu uzavření smlouvy o derivátech označí Skupina konkrétní deriváty jako zajištění reálné hodnoty vykázaných aktiv nebo závazků, nebo pevného příslibu (zajištění reálné hodnoty), nebo zajištění očekávané transakce (zajištění peněžních toků). Změny reálné hodnoty derivátů, které jsou označeny jako zajištění reálné hodnoty, splňují dané podmínky a jsou vysoce účinné, se účtují do výkazu zisku a ztráty spolu se změnami reálné hodnoty zajištěných aktiv a závazků.



Změny reálné hodnoty derivátů, které jsou označeny jako zajištění peněžních toků, splňují dané podmínky a jsou vysoce účinné, se vykazují ve vlastním kapitálu. Pokud má očekávaná transakce nebo pevný příslib za následek vykázání aktiva nebo závazku, jsou zisky a ztráty dříve přímo vykazované ve vlastním kapitálu z vlastního kapitálu vyňaty a zahrnuty do vstupní pořizovací ceny takového aktiva nebo závazku. V ostatních případech jsou částky dříve vykázané přímo ve vlastním kapitálu převedeny do výkazu zisku a ztráty a klasifikovány jako výnos nebo náklad ve stejných obdobích, v nichž je realizován zajištěný pevný příslib nebo v nichž má očekávaná transakce dopad na výkaz zisku a ztráty. Když uplyne doba platnosti zajišťovacího nástroje nebo je tento zajišťovací nástroj prodán, popřípadě pokud již nesplňuje kritéria pro účtování zajištění podle standardu IAS 39, zůstanou jakýkoliv kumulovaný zisk nebo ztráta, které jsou v té době zaúčtovány do vlastního kapitálu, vyčleněny ve vlastním kapitálu, dokud není očekávaná transakce s konečnou platností vykázána ve výkazu zisku a ztráty. Pokud se však již nepředpokládá, že dojde k realizaci pevného příslibu nebo očekávané transakce, jsou kumulované zisky nebo ztráty, které byly zaúčtovány přímo do vlastního kapitálu, neprodleně převedeny do výkazu zisku a ztráty. Skupina dokládá již při zahájení zajišťovací transakce vztah mezi zajišťovacími nástroji a zajišťovanými položkami a rovněž cíl řízení rizik a strategii zajišťovacích transakcí. Tento proces zahrnuje přiřazení derivátů označených jako zajišťovací ke konkrétním aktivům a závazkům nebo ke konkrétním pevným příslibům nebo očekávaným transakcím. Skupina rovněž při zahájení zajištění a poté průběžně dokládá svůj odhad, zda jsou deriváty užívané při zajišťovacích transakcích vysoce účinné při kompenzaci změn reálné hodnoty nebo peněžních toků zajišťovaných položek. Reálná hodnota derivátů sloužících k zajištění je zachycena v odstavci č. 9 a č. 11. Změny v zajišťovacím fondu ve vlastním kapitálu jsou vykázány v Konsolidovaném výkazu o změně vlastního kapitálu. Reálná hodnota devizových forwardových smluv se stanoví na základě aktuálních forwardových směnných kurzů platných pro smlouvy s podobnými lhůtami splatnosti. s) Vykazování podle segmentů Informace o segmentech reflektují interní formát reportování informací managementu Společnosti. Výsledky segmentu zahrnují výnosy a náklady přímo přiřaditelné segmentu a takovou část výnosů a nákladů Skupiny, kterou je možné na segment rozvrhnout v přiměřeném rozsahu. Jedná se přitom o výnosy a náklady jak z transakcí s externími odběrateli, tak z transakcí s ostatními segmenty Skupiny. Ocenění transakcí mezi segmenty vychází v souladu s interními směrnicemi Skupiny z nákladů zvýšených o příslušnou marži. Majetek a závazky segmentu představují takový provozní majetek a závazky, které jsou segmentu přímo přiřaditelné nebo mohou být na segment rozvrženy v přiměřeném rozsahu. Majetek a závazky segmentu nezahrnují odloženou daň z příjmů. Nealokované položky zahrnují zejména náklady na řízení Skupiny a všeobecné a správní náklady související se Skupinou jako celkem, majetek, který nelze přímo přiřadit provozním



činnostem segmentu, jako např. krátkodobé a dlouhodobé investice, a závazky, které se týkají finančních, a nikoliv provozních záležitostí. Investiční výdaje představují celkové náklady vynaložené během období na pořízení takového majetku segmentu, u něhož se předpokládá, že bude užíván po několik běžných období. t) Snížení hodnoty aktiv Dlouhodobá aktiva jsou minimálně jednou ročně k rozvahovému dni prověřována na existenci indikátorů snížení hodnoty. Dojde-li k událostem či změnám, které naznačují či mohou způsobit, že účetní zůstatková hodnota aktiva může převýšit zpětně získatelnou hodnotu aktiva, nebo v případě, že nehmotná aktiva dosud nebyla uvedena do používání, je prověřováno, zda nedošlo ke snížení hodnoty majetku, strojů a zařízení, ostatních aktiv a nehmotného majetku. Ztráta v důsledku snížení hodnoty je vykázána ve výši rozdílu, o který zůstatková hodnota aktiva převyšuje jeho zpětně získatelnou hodnotu. Zpětně získatelná hodnota je vyšší z čisté prodejní ceny aktiva a jeho hodnoty z užívání. Pro účely posouzení snížení hodnoty jsou aktiva slučována do skupin na nejnižším stupni, pro který je možné samostatně identifikovat peněžní toky (penězotvorné jednotky). u) Podmíněné závazky a podmíněná aktiva Způsob, jakým Skupina ošetřuje závazky, u nichž je nejistá částka a časování, závisí na odhadu vedení Skupiny, týkajícího se částky a časování závazku a pravděpodobnosti odlivu prostředků představujících ekonomický prospěch, které budou požadovány při úhradě závazku. Skupina tvoří rezervu, pokud má současný závazek (smluvní nebo mimosmluvní), který je důsledkem konkrétní události v minulosti, je pravděpodobné, že k vyrovnání takového závazku bude nezbytný odtok prostředků představujících ekonomický prospěch, a může být proveden spolehlivý odhad částky závazku. O podmíněných závazcích není v účetních výkazech účtováno, neboť jejich existence bude potvrzena pouze tím, že dojde nebo nedojde k jedné nebo více nejistým událostem v budoucnosti, které nejsou plně pod kontrolou Skupiny. Podmíněné závazky jsou průběžně prověřovány tak, aby se zjistilo, zda se odtok prostředků představujících ekonomický prospěch nestal pravděpodobným. Pokud je pravděpodobné, že dojde k odtoku prostředků představujících ekonomický přínos z důvodu položky, která byla původně považována za podmíněný závazek, vykáže se na ni rezerva v účetních výkazech za období, ve kterém ke změně pravděpodobnosti došlo. Podmíněná aktiva nejsou v konsolidované účetní závěrce uvedena. Informace o nich by byly uvedeny pouze tehdy, když by bylo pravděpodobné, že v souvislosti s nimi poplyne Skupině ekonomický přínos. v) Distribuce dividend Výplata dividend akcionářům Společnosti je v konsolidované účetní závěrce Skupiny vykázána jako závazek v období, kdy je výplata dividend schválena akcionáři Společnosti. w) Finanční nástroje Finanční nástroje zachycené v rozvaze zahrnují peníze a peněžní ekvivalenty, bankovní účty, finančních aktiva, pohledávky, závazky, půjčky (včetně dluhopisů) a deriváty.



x) Významné události, které nastaly po rozvahovém dni V konsolidované účetní závěrce jsou uvedeny události, které nastaly po rozvahovém dni a které poskytují dodatečné informace o finanční situaci Skupiny k tomuto datu. Ostatní události se uvádějí v příloze ke konsolidované účetní závěrce pouze v případě, že jsou významné. y) Významné účetní odhady Skupina provádí odhady a předpoklady týkající se budoucnosti. Ze své podstaty se účetní odhady pouze zřídka budou rovnat skutečným výsledkům. Odhady a předpoklady jsou průběžně ohodnocovány a vycházejí z historické zkušenosti a dalších faktorů, včetně odhadů budoucích událostí, které jsou s ohledem na okolnosti rozumné. Významné odhady a předpoklady, které mohou mít podstatný vliv na aktiva a závazky v průběhu následujícího roku jsou uvedeny níže: (1)

Daň z příjmu a odložená daň

Skupina účtuje o splatné dani a s ohledem na dočasné rozdíly také o odložené dani. Konečné daňové posouzení řady transakcí a kalkulací je v době tvorby odhadů nejisté a určování odloženého daňového závazku a pohledávky odráží očekávání, jak budou využita aktiva Skupiny a uhrazeny její závazky. Bude-li se konečná výše daňově uznatelných nákladů odchylovat od odhadnutých částek, bude tato odchylka zúčtována v období, kdy bude zjištěna. Výše pohledávky z titulu splatné daně činí k 31. prosinci 2009 1 905 tis. Kč. Částka odloženého daňového závazku činí 555 147 tis. Kč k 31. prosinci 2009. V říjnu 2007 Prezident České republiky schválila zákon, podle kterého bude sazba daně z příjmů právnických osob snížena z 24 % na 21 %, 20 % a 19 % pro zdaňovací období roku 2008, 2009 a 2010. V roce 2007 také došlo ke schvální snížení sazby daně z příjmů v SRN ze stávajících 39,375% na 29,825%. Německá daňová sazba byla v roce 2008 dále snížena na 27,35%. (2)

Leasing

Skupina hodnotí povahu uzavřených smluv za účelem posouzení, zda-li je smlouva uzavřena jako leasingová, nebo zda je jejím uzavřením je založen leasingový vztah. Při posouzení jednotlivých smluv bere Skupina v úvahu zejména, zda je plnění smlouvy podmíněno používáním konkrétního majetku a zda smlouva postupuje právo k užívání majetku. Výše uvedený oddíl „Leasing“ (viz. písm. l) obsahuje popis způsobu, jakým Skupina určuje, zda se jedná o finanční, nebo operativní leasing. z) Provozní zisk Provozní zisk představuje zisk bez finančního výsledku hospodaření a daní a zahrnuje zisk z běžných operací. Finanční výsledek hospodaření se skládá z výnosových a nákladových úroků, ostatních finančních nákladů (především bankovní poplatky), zisků a ztrát z přecenění finančních instrumentů a realizovaných a nerealizovaných kursových zisků a ztrát. Příloha ke konsolidované účetní závěrce tvoří nedílnou součást této účetní závěrky 57


aa) Změny v účetní politice V roce 2009 nebyly aplikovány v účetních politikách žádné významné změny. bb) Řízení finančních rizik Finanční nástroje zachycené v rozvaze zahrnují peníze a peněžní ekvivalenty, bankovní účty, finančních aktiva, pohledávky, závazky, půjčky a deriváty. Z běžné činnosti Skupiny vyplývá celá řada finančních rizik včetně dopadů změn tržních cen cizího kapitálu, směnných kurzů a úrokových sazeb a čerpání úvěru na financování své činnosti. Celková strategie řízení rizik Skupiny se soustředí na nepředvídatelnost finančních trhů a snahu minimalizovat potenciální negativní dopady na finanční výsledky Skupiny. Skupina používá pro zajištění některých rizik derivátové finanční nástroje (např. forwardové a swapové smlouvy) nebo nederivátové nástroje (např. depozitní instrumenty). Skupina neprovádí žádné spekulativní obchody. Řízení rizik provádí finanční oddělení v souladu se schválenými pravidly. Představenstvo definuje zásady celkového řízení rizik. V souladu s těmito zásadami existují písemná pravidla týkající se konkrétních oblastí, jako je například devizové riziko, úrokové riziko, úvěrové riziko, užití derivátových finančních nástrojů a investování přebytečné likvidity. (i)

Měnové riziko

Skupina je vystavena měnovému riziku vztahujícímu se zejména k EUR: a b

rozvahové položky (jako například pohledávky, závazky) denominované v cizí měně pravděpodobné/očekávané transakce nebo závazky (jako jsou nákupy nebo prodeje) denominované v cizí měně

Cílem Skupiny je minimalizovat volatilitu zisku a peněžních toků způsobovanou pohyby kurzů cizích měn. Skupina především zajišťuje devizové riziko související s budoucími transakcemi. Pro zajištění těchto transakcí se používají derivátové nástroje. (ii)

očekávanými

Riziko úrokové sazby

Skupina je vystavena riziku úrokové sazby plynoucího z: a b

pohyblivé úrokové sazby použité u finančních / peněžních investic a dluhových instrumentů “fair value” dluhu poskytnutého za pevné úrokové sazby

Příjmy a provozní peněžní toky Skupiny jsou do značné míry nezávislé na změnách tržních úrokových sazeb. Pro peněžní aktiva a krátkodobé dluhy se používají pohyblivé úrokové sazby, zatímco pro dlouhodobé dluhové závazky pevné sazby.



(iii) Riziko likvidity Nejdůležitějším cílem Skupiny při řízení likvidity je mít k dispozici dostatek finančních zdrojů pro splnění všech hotovostních platebních závazků, jak se stávají splatnými, umožňující určitou flexibilitu. Zdroje hotovosti sestávají z peněz a peněžních nástrojů, obchodovatelných cenných papírů a dostupných závazných úvěrových rámců. Skupina se zejména soustřeďuje na likviditní profil zohledňující očekávané finanční toky z běžné činnosti a splatnost dluhu a finančních investic v horizontu následujících 12 měsíců. Rovnováha mezi plynulostí financování a flexibilitou je řízena možností použít přečerpání účtů, tj. využití kontokorentního úvěru. (iv) Úvěrové riziko Vzhledem k předmětu své činnosti Skupina poskytuje své služby úzkému okruhu odběratelů, z čehož vyplývá koncentrace úvěrového rizika souvisejícího s pohledávkami z obchodního styku na tyto zákazníky (více než 95% pohledávek z obchodního styku je soustředěno na tři klíčové zákazníky Skupiny). Obchodní pohledávky jsou soustředěny v rámci České republiky. Ačkoliv Skupina v současné době v souvislosti s pohledávkami nepředpokládá vyšší úvěrové riziko, platební schopnost je ovlivněna finanční stabilitou národní ekonomiky a stabilitou klíčových zákazníků Skupiny. Stav pohledávek je průběžně monitorován s výsledkem minimalizace rizika vzniku pochybných pohledávek. Maximální možné riziko odpovídá výši účetní hodnoty uvedené v Poznámce č. 12. S ohledem na úvěrové riziko vznikající z finančních aktiv Skupiny, která se skládají z hotovosti a peněžních ekvivalentů, realizovatelných finančních aktiv, finančních aktiv přeceňovaných na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a některých finančních derivátů odpovídá maximální výše úvěrového rizika v důsledku prodlení druhé strany výši účetní hodnoty těchto nástrojů. Skupina vstupuje do smluvních ujednání pouze s bonitními finančními institucemi. Úvěrové riziko je řízeno oddělením finančním oddělením Skupiny, které pravidelně monitoruje platební morálku současných zákazníků a analyzuje věkovou strukturu pohledávek.



3.

Informace o segmentech

Činnost Skupiny je pro účely řízení rozdělena podle dodávaných služeb do dvou hlavních nákladových okruhů/segmentů. Hlavní segmentem je přeprava ropy ropovody Družba a IKL. Vedlejším segmentem činnosti Skupiny, který se však stává stále významnějším, je skladování ropy. Segment přeprava má dva odběratele, tržby od hlavního odběratele činí 92,5% v roce 2009 a 92,8 % v roce 2008. Segment skladování dodává služby pouze jednomu zákazníkovi. Skupina dodává své služby pouze zákazníkům na území České republiky (část ropovodu IKL je provozována v SRN, ale finálními odběrateli jsou opět české společnosti), a proto jsou veškeré výnosy generovány v rámci České republiky. Hlavní zákazníci služby přeprava vypověděli v prosinci 2009 smlouvy o přepravě. Výpovědní lhůta činí 3 roky, současná smlouva je platná do 31. 12. 2012. Společnost předpokládá v průběhu výpovědní lhůty uzavření nové smlouvy, jejíž podmínky se nebudou významně lišit od smlouvy stávající. Skupina alokuje na jednotlivé segmenty pouze výnosy, náklady, aktiva, pasiva a ostatní zveřejňované informace, které jsou jednotlivým segmentům přímo přiřaditelné. Ostatní položky nejsou alokovány a jsou vykazovány jako Ostatní.



V následujících tabulkách jsou uvedeny údaje o výnosech oborových segmentů, jejich výsledcích hospodaření a aktivech a závazcích k 31. 12. 2009. K 31. 12. 2009 Přeprava ropy Výnosy Prodej externím odběratelům Prodej mezi segmenty Výnosy celkem Výsledek Provozní výsledek

Skladování ropy

Celkem 2009

1 382 515 0 1 382 515

503 795 0 503 795

0 0 0

1 886 310 0 1 886 310

504 945

267 378

-220 780

551 543

65 273 -206 644 17 070

65 273 -206 644 17 070 427 242 -91 594 335 648

Úrokové výnosy Nákladové úroky Ostatní finanční náklady, netto Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk Aktiva a závazky Aktiva segmentu

Ostatní

-91 594

6 759 338

3 634 299

2 570 129

12 963 766

Závazky segmentu

265 078

226 171

2 631 812

3 123 061

Ostatní informace o segmentu Investiční výdaje: Pozemky, budovy a zařízení Nehmotná aktiva

282 175 302

11 266

16 910 60

310 351 362

392 042 633 233 3 731

214 091 0 1 395 54

3 592 80 0 0

609 725 713 1 628 3 785

31 388 5 942

0 0

0 0

31 388 5 942

Odpisy budov a zařízení Odpisy nehmotných aktiv Tvorba opravných položek Rozpuštění opravných položek Jiné nepeněžní náklady: Čerpáni rezervy na ekologické zátěže Tvorba rezervy na náhradu škody

Z celkových pozemků, budov a zařízení v zůstatkové hodnotě 10 162 338 tis. Kč byla k 31. 12. 2009 aktiva v hodnotě 7 599 461 tis. Kč lokalizována na území České republiky a aktiva v hodnotě 2 562 877 tis. Kč na území SRN.


MERO ČR, a.s. PŘÍLOHA KE KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ ZÁVĚRCE ZA ROK KONČÍCÍ 31. PROSINCE 2009 (VEŠKERÉ ČÁSTKY JSOU UVEDENY V TIS. KČ) V následujících tabulkách jsou uvedeny údaje o výnosech segmentů, jejich výsledcích hospodaření a aktivech a závazcích k 31. 12. 2008. K 31. 12. 2008 Přeprava ropy Výnosy Prodej externím odběratelům Prodej mezi segmenty Výnosy celkem Výsledek Provozní výsledek

Skladování ropy

Závazky segmentu Ostatní informace o segmentu Investiční výdaje: Pozemky, budovy a zařízení Nehmotná aktiva Odpisy budov a zařízení Odpisy nehmotných aktiv Tvorba opravných položek Rozpuštění opravných položek Jiné nepeněžní náklady: Tvorba rezervy na ekologické zátěže

Celkem 2008

1 584 396 0 1 584 396

388 730 0 388 730

0 0 0

1 973 126 0 1 973 126

719 541

181 562

-238 492

662 611

54 775 -206 603 8 806

54 775 -206 603 8 806 519 589 -101 686 417 903

Úrokové výnosy Nákladové úroky Ostatní finanční náklady, netto Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk Aktiva a závazky Aktiva segmentu

Ostatní

-101 686

7 007 695

3 787 768

2 112 216

12 907 679

355 532

48 932

2 938 588

3 343 052

308 277

149 590

27 014 261

484 881 261

352 024 540 303 2 983

180 832 0 1 214 2 788

8 326 126 0 0

541 182 666 1 517 5 771

31 388

0

0

31 388

Z celkových pozemků, budov a zařízení v zůstatkové hodnotě 10 555 632 tis. Kč byla k 31. 12. 2008 aktiva v hodnotě 7 872 173 tis. Kč lokalizována na území České republiky a aktiva v hodnotě 2 683 459 tis. Kč na území SRN.



4.

Výnosy a náklady

Výnosy Výnosy z přepravy ropy Výnosy ze skladování ropy Celkem

2009 1 382 515 503 795 1 886 310

2008 1 584 396 388 730 1 973 126

2009 16 132 52 918 69 050

2008 16 296 61 109 77 405

2009 148 488 32 738 7 045 1 292 5 204 194 767

2008 127 314 29 140 4 710 319 4 629 166 112

Spotřeba materiálu a energie Spotřeba materiálu Spotřeba energie Celkem

Osobní náklady Mzdy a platy Náklady na sociální zabezpečení Odměny členům statutárních a dozorčích orgánů Rezerva na závazné budoucí odměny Ostatní sociální náklady Celkem

Skupina MERO v roce 2009, resp. 2008, zaměstnávala v průměru 145 resp. 146 zaměstnanců, včetně vedení. Počet členů vedení dosahoval v roce 2009, resp. 2008 v průměru 10, resp. 9 pracovníků. Ostatní provozní náklady Pojištění Náklady na ekologické zátěže (včetně tvorby a rozpuštění rezerv) Technické, právní a ekonomické poradenství Náklady spojené s prověrkou ropovodu Katodická ochrana ropovodu Ostatní Celkem

2009 41 078 13 136 24 790 5 360 13 238 85 532 183 134


2008 36 784 51 075 26 487 8 219 16 929 52 379 191 873


5.

Daň z příjmů

Daňovými záležitostmi se v České republice v současnosti zabývá řada zákonů, které upravují především spotřební daně, daň z přidané hodnoty, daň z příjmů právnických osob, daň z příjmů fyzických osob a některé další. Často existují rozdílné názory na interpretaci jednotlivých ustanovení zákonů, a to jak na úrovni ministerstev, tak v podnikatelské sféře, z čehož pramení určitá nejistota a sporné situace. Vedení Skupiny je přesvědčeno, že v přiložené účetní závěrce byly daňové závazky vykázány v dostatečné výši. Hlavní složky daňového nákladu k 31. 12. zahrnují: 2009

2008

Splatná daň z příjmů Náklad na splatnou daň z příjmů

10 407

25 447

Odložená daň z titulu vzniku a zúčtování přechodných rozdílů

81 187

76 239

Náklad na daň z příjmů vykázaný v konsolidovaném výkazu zisku a ztráty

91 594

101 686

Daň z příjmů ze zisku před zdaněním Skupiny se liší od teoretické částky, která by vznikla použitím platné daňové sazby domovské země Společnosti následujícím způsobem: 2009 427 242 20% 85 448

2008 519 589 21% 109 114

Vliv odlišných sazeb daně z příjmů platných v jiných zemích Vliv snížení sazeb daně z příjmu Daňový dopad nákladů, které nejsou uznatelné pro účely stanovení výše zdanitelného zisku (trvalé rozdíly) Rozpuštění grantu – revers daňového efektu

6 999 -4 253 6 937

5 873 -11 567 1 803

-3 537

-3 537

Daňový náklad

91 594

101 686

21,44%

19,57%

Zisk před zdaněním Sazba daně z příjmů Daň stanovená podle sazby daně z příjmů

Efektivní sazba daně

V říjnu 2007 Prezident České republiky podepsal zákon, podle kterého bude sazba daně z příjmů právnických osob snížena z 24 % na 21 %, 20 % a 19 % pro zdaňovací období roku 2008, 2009 a 2010. V roce 2007 také došlo ke schvální snížení sazby daně z příjmů v SRN ze stávajících 39,375% na 29,825%. Německá daňová sazba byla v roce 2008 dále snížena na 27,35%.



Odložená daň je počítána na základě schválených daňových sazeb, jejichž platnost se předpokládá v době, kdy budou aktiva realizována a závazky vyrovnány.

Odložený daňový závazek - stav k 1. lednu Dopad do výkazu zisku a ztráty Dopad do vlastního kapitálu Vliv měnových kurzů Odložený daňový závazek - stav k 31. prosinci

2009

2008

483 972

404 219

81 187 -7 627 -2 385

76 239 928 2 586

555 147

483 972

Odložená daňová pohledávka a závazek jsou vzájemně započteny v případě, že je dle zákona možné započíst daňové aktivum a závazek, a pokud odložené daně podléhají stejnému správci daně. Odložená daň z příjmů k 31. 12. 2009 je stanovena takto: Položky odložené daně Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou pozemků, budov a zařízení (ČR) Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou pozemků, budov a zařízení (SRN) Ostatní dočasné rozdíly: Opravná položka k zásobám (SRN) Opravná položka k zásobám (ČR) Opravná položka k dlouhodobému majetku (ČR) Závazek ze zákonného pojištění (ČR) Nehmotná aktiva (ČR) Nehmotná aktiva (SRN) Rezerva na náklady (ČR) Krátkodobé finanční investice (SRN) Náklady příštích období (SRN) Neuplatněná daňová ztráta (SRN) Výnosy příštích období (SRN) Závazky vůči zaměstnancům (SRN) Reálná hodnota finanční investice (ČR) Reálná hodnota zajišťovacího derivátu (ČR)

Základ

Odložená daňová pohledávka

Odložený daňový závazek

-1 965 497

19%

0

-373 444

-998 939

27%

0

-270 062

26 259 10 206 1 212

27% 19% 19%

7 090 1 939 230

0 0

3 336 10 840 3 455 5 943 2 422 111 229 239 496 6 604 5 079 -9 000 -118 168

19% 19% 27% 19% 27% 27% 27% 27% 27% 19% 19%

634 2 060 933 1 129 654 30 032 64 664 1 783 1 373 0 0

0 0 0 0 0 -1 710 -22 452

112 521

-667 668

-2 665 523

Celkem

Sazba daně

0 0 0

-555 147

Zaúčtovaná odložená daň



Odložená daň z příjmů k 31. 12. 2008 je stanovena takto: Položky odložené daně Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou pozemků, budov a zařízení (ČR) Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou pozemků, budov a zařízení (SRN) Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou pozemků, budov a zařízení (ČR) Ostatní dočasné rozdíly: Opravná položka k majetku (SRN) Opravná položka k zásobám (SRN) Opravná položka k zásobám (ČR) Opravná položka k dlouhodobému majetku (ČR) Závazek ze zákonného pojištění (ČR) Nehmotná aktiva (ČR) Rezerva na náklady (ČR) Krátkodobé finanční investice (SRN) Náklady příštích období (SRN) Neuplatněná daňová ztráta (SRN) Výnosy příštích období (SRN) Závazky vůči zaměstnancům (SRN) Reálná hodnota finanční investice (ČR) Reálná hodnota zajišťovacího derivátu (ČR) Reálná hodnota zajišťovacího derivátu (ČR)

Základ

Sazba daně


-1 689 042

19%

0

-320 918

-966 029

27%

0

-260 827

10 935

20%

2 187

0

12 185 11 933 8 641 1 564

27% 27% 20% 19%

3 290 3 223 1 728 297

0 0 0

1 416 10 444 3 488 8 235 131 876 276 739 6 700 5 598 -180 -14 479 -151 887

20% 19% 20% 27% 27% 27% 27% 27% 19% 20% 19%

283 1 984 698 2 223 35 608 74 720 1 809 1 512 0 0 0

0 0 0 0 0 -34 -2 896 -28 859

129 562

-613 534

-2 331 863

Celkem


0 0 0

-483 972


Daňovou ztrátu vzniklou v předchozích letech je možné v souladu s legislativou platnou v České republice a v SRN převést a použít v příštích zdaňovacích obdobích proti dosaženému daňovému zisku. Využití daňové ztráty předchozích let je v České republice umožněno v následujících pěti letech (sedmi letech daňové ztráty vniklé před rokem 2004) po uskutečnění daňové ztráty. Využití daňové ztráty předchozích let není v SRN časově omezeno, čerpání v jednotlivých letech je však omezeno absolutně a proporcionálně v závislosti na dosaženém zdanitelném zisku. Hodnota daňové ztráty minulých let, kterou lze v budoucnu použít, evidovaná Skupinou k 31. 12. 2009 v České republice dosahuje 0 tis. Kč, v SRN 239 496 tis. Kč.

6.

Nerozdělený zisk/Dividendy vyplacené a navržené

Část nerozděleného zisku, z níž lze vyplatit dividendy, je stanovena na základě nekonsolidované účetní závěrky Společnosti a nikoliv na základě této konsolidované účetní závěrky. Dividendy za rok 2008 nebyly podle rozhodnutí akcionáře vypláceny. Dne 15. 1. 2009 byly na základě rozhodnutí akcionáře Společnosti ze dne 16. 6. 2008 vyplaceny dividendy za rok 2007 v částce 151 757 tis. Kč (srážková daň 22 764 tis. Kč, čistá výše dividendy 128 993 tis. Kč), tzn. hrubá dividenda činila 18 Kč na akcii o nominální hodnotě 1 000 Kč.



7.

Pozemky, budovy a zařízení

Pozemky a budovy

Stroje, přístroje a zařízení

Ostatní dlouhodobý majetek

5 650 202 17 746

3 303 757 7 240

395 897 0

1 234 450 4 998

10 584 306 29 984

Přírůstky

0

0

0

484 881

484 881

Převody

211 577

516 577

0

-728 154

0

-91

-2 617

0

-2 493

-5 201

Účetní hodnota k 31. 12. 2007 Kurzové rozdíly

Prodej a vyřazení Změna snížení hodnoty Odpisy Účetní hodnota k 31. 12. 2008


Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek

Celkem

351

0

0

2 493

2 844

-283 405

-257 777

0

0

-541 182

5 596 380

3 567 180

395 897

996 175

10 555 632

Pozemky a budovy



5 596 380 -36 181

3 567 180 -8 562

395 897 0


Celkem

996 175 -1 861

10 555 632 -46 604

Přírůstky

0

0

0

259 346

259 346

Převody

305 758

893 282

0

-1 199 040

0

Prodej a vyřazení Změna snížení hodnoty Odpisy Účetní hodnota k 31. 12. 2009

0

-3

0

0

-3

351

0

0

3 371

3 722

-307 830

-301 925

0

0

-609 755

5 558 478

4 149 972

395 897

57 991

10 162 338

Pozemky a budovy




Celkem

K 31. 12. 2008 Pořizovací cena Oprávky Snížení hodnoty Účetní hodnota

9 320 674

6 528 482

-3 722 731

-2 961 302

-1 563

0

5 596 380

3 567 180

395 897

1 002 943

17 247 996

0

0

-6 684 033

0

- 6 768

-8 331

395 897

996 175

10 555 632


9 562 109

7 246 694

395 897

61 269

17 265 969

-4 002 419

-3 096 722

0

0

-7 099 141

-1 212

0

0

-3 278

-4 490

5 558 478

4 149 972

395 897

57 991

10 162 338



Ostatní dlouhodobý majetek představuje první náplň ropovodu Družba a minimální náplň skladovacích tanků, které jsou pořízené a vlastněné Skupinou. Tyto náplně jsou plně vytlačitelné a nepodléhají zastarání. První a minimální náplň budou s největší pravděpodobností vytlačeny na konci životnosti ropovodu Družba a tanků, a proto jsou klasifikovány jako dlouhodobé aktivum. Skupina tyto náplně neodepisuje, neboť jejich zbytková/realizační hodnota, po započtení nákladů nutných k vytlačení, převyšuje původní náklady pořízení. Hodnota plně odepsaných budov, zařízení a nehmotných aktiv k 31. 12. 2009 a 2008 činila 964 285 tis. Kč, resp. 957 291 tis. Kč. Hodnota neodepisovaného majetku (bez nedokončeného dlouhodobého hmotného majetku) k 31. 12. 2009 a 2008 činila 500 975 tis. Kč, resp. 500 591 tis. Kč. Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek představuje zejména náklady a zálohy vynaložené v souvislosti s vybudováním nového řídícího systému ropovodu Družba a s rekonstrukcí rozvodny elektrické energie pro centrální tankoviště ropy. Hodnota záloh poskytnutých dodavatelům na dlouhodobý hmotný majetek vykazovaná jako součást nedokončeného dlouhodobého hmotného majetku dosahuje k 31. 12. 2009, resp. 2008, částky 854 tis. Kč, resp. 4 059 tis. Kč. Nedokončený dlouhodobý majetek dále obsahuje náhradní díly k určené k úpravě ropovodu IKL v souvislosti se zpětným čerpáním, jejichž hodnota dosahovala k 31. 12. 2009 částky 3 278 tis. Kč, resp. 6 768 tis. Kč k 31. 12. 2008. Jelikož realizace projektu zpětného čerpání je značně nejistá, vytvořila Skupina k těmto náhradním dílům 100% opravnou položku. Nepoužívaný majetek K 31. 12. 2009, resp. 31. 12. 2008 Společnost evidovala ve svém účetnictví nepoužívaný majetek v zůstatkové hodnotě 1 212 tis. Kč, resp. 1 563 tis. Kč. Tento majetek je tvořen nepoužívanou propojkou ropovodu. Společnost vytvořila opravnou položku, která plně pokrývá zůstatkovou hodnotu nepoužívaného majetku. Vývoj opravné položky k dlouhodobému hmotnému majetku:

Počáteční stav

Pozemky a budovy -1 563

Tvorba Rozpuštění Kurzové rozdíly Konečný stav

Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek -6 768

Celkem -8 331

0

0

0

351

3 371

3 722

0

119

119

-1 212

-3 278

-4 490

Změna stavu opravné položky k dlouhodobému majetku, tj. tvorba opravné položky a její rozpuštění, je vykazována jako součást ostatních provozních nákladů.



8.

Nehmotná aktiva

Účetní hodnota k 31. 12. 2007

Patenty a licence 891

Software 1 215

Nedokončená nehmotná aktiva 0

Celkem 2 106

Kurzové rozdíly

1

0

0

1

Přírůstky

0

0

261

261

Převody Odpisy Účetní hodnota k 31. 12. 2008


0

0

0

0

-126

-540

0

-666

766

675

261

1 702


Software 675


Celkem 1 702

-8

0

0

-8

Přírůstky

302

0

0

302

Převody

60

0

-60

0

0

0

-116

-116

-143

-540

0

-683

977

135

85

1 197

Prodeje a vyřazení Odpisy Účetní hodnota k 31. 12. 2009

Patenty a licence

Software

Nedokončená nehmotná aktiva

Celkem

K 31. 12. 2008 Pořizovací cena Oprávky Účetní hodnota

1 667

2 160

261

4 088

-901

-1 485

0

-2 386

766

675

261

1 702

K 31. 12. 2009 Pořizovací cena Oprávky Účetní hodnota

2 011

2 160

85

4 256

-1 034

-2 025

0

-3 059

977

135

85

1 197

Patenty a licence jsou odpisovány rovnoměrně po dobu použitelnosti, která se pohybuje v rozmezí 5 až 20 let. Odpis nehmotných aktiv je ve výkazu zisku a ztráty zachycen v rámci odpisů.



9.

Dlouhodobá finanční aktiva 31. 12. 2009 101 261 16 459 316 350 434 070

Zajišťovací deriváty Derivát nesplňující efektivní zajištění Euro Medium Term Notes Callable Floater Dlouhodobá finanční aktiva celkem

2008 151 887 307 630 459 517

Zajišťovací finanční deriváty představují zajišťovací měnové forwardy. Forwardy v nominální hodnotě 58 954 tis. EUR (nominální hodnota k 31. 12. 2009), zajišťují měnová rizika z budoucích očekávaných plateb v letech 2010 až 2018. Reálná hodnota těchto derivátů k 31. 12. 2009 představuje částku 118 155 tis. Kč, z toho dlouhodobá část je 101 261 tis. Kč a krátkodobá část je 16 901 tis. Kč (viz poznámka 11). Reálná hodnota těchto derivátů k 31. 12. 2008 byla 166 366 tis Kč, z toho dlouhodobá část byla 151 887 tis. Kč a krátkodobá část byla 14 479 tis. Kč. Tyto forwardy jsou klasifikovány jako deriváty k zajištění peněžních toků, splňují podmínky stanovené IAS 39 a jsou vysoce účinné. Změna reálné hodnoty těchto derivátových instrumentů je účtována do vlastního kapitálu do té doby, než mají zajišťované peněžní toky dopad do výkazu zisku a ztráty, kdy je do tohoto výkazu převedena. Ostatní deriváty představují měnové forvardy, které jsou splatné v letech 2018 a 2019 a které již nesplňují podmínky pro aplikaci zajišťovacího účetnictví, neboť zajišťovaná transakce již přestala být pravděpodobná. Euro Medium Term Notes Callable Floater představují cenné papíry (denominované v Kč) v nominální hodnotě 300 000 tis. Kč, nakoupené v únoru 2008, vydané společností Société Générale Acceptance N. V. (SG) a jsou splatné v únoru 2018. Tento dluhopis je klasifikován jako realizovatelné finanční aktivum oceňované reálnou hodnotou s efektem přeceňování do vlastního kapitálu. Reálná hodnota tohoto aktiva byla určena na základě informace od SG.

10.

Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty 31. 12. 2009

Peníze na bankovních účtech, v hotovosti a termínované vklady Krátkodobé směnky a dluhopisy Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty celkem

424 323 99 854 524 177

2008 984 132 396 146 1 380 278

Výše uvedené peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty byly použity pro účely sestavení konsolidovaného přehledu o peněžních tocích k 31. 12. 2009 a 2008. Peníze na bankovních účtech a v hotovosti jsou úročeny pohyblivou úrokovou sazbou, která se určuje na základě denních bankovních depozitních sazeb. K 31. 12. 2009, resp. 2008, měla Skupina k dispozici nečerpané krátkodobé bankovní úvěry, tj. nečerpané rámce kontokorentních úvěrů, ve výši 45 000 tis. Kč, resp. 45 000 tis. Kč, u nichž byly splněny veškeré podstatné podmínky pro jejich čerpání.



11.

Krátkodobá finanční aktiva 31. 12. 2009

Zajišťovací deriváty - forwardy Směnky a termínované vklady Finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty Krátkodobá finanční aktiva celkem

2008

16 901 1 486 482

14 479 0

127 002 1 630 385

265 308 279 787

Krátkodobá finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty: 2009 Počáteční stav Kurzový rozdíl Přírůstky Úbytky Změna reálné hodnoty Konečný stav

2008 265 308

406 922

-1 328 170 915 -309 543 1 650 127 002

246 139 644 -284 053 2 549 265 308

Krátkodobá finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty držené k 31. prosinci 2009 představují podílové listy emitované otevřeným podílovým peněžním fondem CREDIT SUISSE ASSET MANAGEMENT. Reálná hodnota tohoto aktiva byla určena na základě informace od správce tohoto fondu. Ostatní finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty představují finanční aktiva držená dceřinou společností MERO Germany AG, která jsou veřejně obchodovatelná na Frankfurtské burze cenných papírů. Krátkodobá finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty držená k 31. prosinci 2008 představovaly zejména podílové listy emitované otevřeným podílovým peněžním fondem CREDIT SUISSE ASSET MANAGEMENT. Reálná hodnota tohoto aktiva byla určena na základě informace od správce tohoto fondu. Ostatní finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty představovala finanční aktiva držená dceřinou společností MERO Pipeline GmbH, která byla veřejně obchodovatelná na Frankfurtské burze cenných papírů. Reálná hodnota těchto finančních instrumentů k 31. 12. 2008, byla stanovena na základě jejich tržního ocenění. Zajišťovací finanční deriváty představují zajišťovací měnové forwardy (viz poznámka 9).



12.

Pohledávky a ostatní aktiva 31. 12. 2009

Pohledávky z obchodního styku Pohledávky z ostatních daní Jiné pohledávky Ostatní aktiva Minus: ztráta ze snížení hodnoty Pohledávky celkem

2008 158 225 10 155 7 343 9 556 -3 620 181 659

126 357 16 134 6 800 31 927 -3 620 177 598

Pohledávky z obchodního styku představují a skladování ropy a jsou splatné do 14 dnů.

zejména

pohledávky

z titulu

přepravy

Pohledávky z ostatních daní představují zejména nároky vzniklé z titulu daně z přidané hodnoty. Ostatní aktiva k 31. 12. 2009 představují zejména externí náklady k přefakturaci, které budou přefakturovány v průběhu roku 2010 a očekávaná přijatá plnění od pojišťovny K 31. 12. 2009 a 31. 12. 2008 je věková struktura pohledávek z obchodního styku následující: Po datu splatnosti, ale nesnížené

2009 2008

Celkem 126 357 158 225

Snížené opravnou položkou 3 620 3 620

Ani po datu splatnosti a ani nesnížené 122 737 154 605

Méně než 30 dní 0 0

Opravné položky k pochybným pohledávkám

30-60 dní 0 0

60-90 dní 0 0

90-120 dní 0 0

Více než 120 dní 0 0

V tis. Kč

K 1. lednu 2008

3 661

Přírůstky

0

Úbytky /splacené pohledávky

-41

K 31. prosinci 2008

3 620

Přírůstky

0


0

K 31. prosinci 2009

3 620



13.

Zásoby 31. 12. 2009

Skladovaný materiál Neukončená přeprava ropy Minus: ztráta ze snížení hodnoty Zásoby celkem

2008 33 077 5 659 -10 206 28 530

32 550 21 401 -8 641 45 310

Skupina snižuje hodnotu zásob v případě, že jejich realizační hodnota poklesne pod jejich pořizovací náklady. Ocenění dlouhodobě držených hasicích prostředků vykazovaných jako součást materiálu se snižuje formou opravné položky stanovené na základě jejich expirační lhůt. Zůstatková hodnota zásob, jejichž ocenění bylo k 31. 12. 2009, resp. 2008, sníženo na realizační hodnotu, činila 17 745 tis. Kč, resp. 17 290 tis. Kč.

14.

Základní kapitál a emisní ažio 31. 12. 2009 8 430 921 0 8 430 921

Nominální hodnota akcií v oběhu Vlastní akcie Základní kapitál bez vlastních akcií

2008 8 430 921 0 8 430 921

Akcie vydané a v oběhu K 31. 12. 2009 a k 31. 12. 2008 měla Společnost 1 071 ks vydaných akcií s těmito nominálními hodnotami jedné akcie: Druh akcie

Jmenovitá hodnota v Kč

Počet akcií k 31. 12. 2009

Počet akcií k 31. 12. 2008

Na jméno

1 000 000 000

7

7

Na jméno

100 000 000

13

13

Na jméno

1 000 000

130

130

Na jméno

1 000

921

921

Všechny druhy akcií mají stejná hlasovací práva odpovídající jejich nominální hodnotě. Právo na výplatu dividend spojené s jednotlivými druhy akcií odpovídá nominální hodnotě jednotlivých druhů akcií. V roce 2009, resp. 2008, nedošlo k žádnému pohybu v počtu vydaných akcií. Skupina nevlastní žádné vlastní akcie. Podle obchodního zákoníku Společnost vytváří rezervní fond ze zisku. Akciová společnost je povinna vytvořit rezervní fond v roce, kdy poprvé dosáhne zisku, ve výši 20 % čistého zisku, ne však více než 10 % základního kapitálu. V dalších letech vytváří rezervní fond ve výši 5 % z čistého zisku až do výše 20 % základního kapitálu. Takto vytvořené zdroje se mohou použít jen k úhradě ztráty. K 31. 12. 2009 a 2008 hodnota rezervního fondu činí 187 450 tis. Kč resp. 170 550 tis. Kč.



Řízení vlastního kapitálu Skupina nepodléhá externím požadavkům na kapitál. Mezi cíle společnosti v oblasti řízení vlastního kapitálu patří: a b

zajištění schopnosti nepřetržitého trvání Skupiny a tím i návratnosti prostředků akcionářů, vyhovět veškerým relevantním právním požadavkům.

V budoucích obdobích bude představenstvo Společnosti pokračovat ve vyhodnocování a provádění důsledné analýzy současných a očekávaných výsledků Skupiny včetně naplánovaných a potenciálních investic a generování peněžních toků a přizpůsobí kapitálovou strukturu dosažení těchto plánů. Žádné další specifické cíle nejsou stanoveny. V letech 2009 a 2008 nedošlo ke změně cílů, postupů a procesů. Členění vlastního kapitálu používané při řízení kapitálu je následující: 31. 12. 2009

31. 12. 2008

9 737 711

9 429 879

Kapitál Čisté nerealizované zisky (zajištění peněžních toků a fond přecenění) Celkový vlastní kapitál

15.

102 994

134 748

9 840 705

9 564 627

Dlouhodobé dluhy

K 31. 12. 2009 a 2008 měla Skupina následující úročené úvěry a finanční výpomoci (včetně emitovaných dluhopisů):

Banka

Původní lhůty/ Podmínky

Emitované dluhopisy

Celkem Splátka v následujícím roce Splátky v dalších letech

Splatnost 2011, úrok 10,3 %

31. 12. 2009 Částka v tis. Kč


2 147 304

2 147 304

2 147 304

2 147 304

-147 304

-147 304

2 000 000

2 000 000

Emitované dluhopisy v celkové nominální hodnotě 2 000 mil. Kč jsou veřejně obchodovatelné na vedlejším trhu Burzy cenných papírů Praha. Objemy obchodování s těmito dluhopisy jsou minimální. Průměrná referenční tržní cena byla k 31. 12. 2009 a 31. 12. 2008 stanovena na 109,50 % a 112,50 %. Splátka splatná v následujícím roce představuje alikvotní úrokový náklad za období duben 2009 až prosinec 2009, resp. 2008, který je splatný v dubnu 2010, resp. 2009. Nákladové úroky účtované do nákladů zahrnují: 2009

2008

Úroky z dluhopisů Ostatní

206 000 644

206 000 603

Celkem

206 644

206 603



16.

Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky

Dlouhodobé závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky k 31. 12.: 31. 12. 2009 Závazky z obchodního styku Závazky k zaměstnancům

2008 14 706 2 946

63 961 3 591

Ostatní závazky

4 988

5 076

Závazky z budoucích zaměstnaneckých benefitů

7 090

6 686

208 619

222 225

5 918

6 009

244 267

307 548

Výnosy příštích období – státní dotace Výnosy příštích období – ostatní Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky celkem

Společnost obdržela v letech 1993 - 1996 dotaci ze státního rozpočtu ve výši 408 mil. Kč za účelem výstavby velkokapacitních nádrží na skladování ropy. Nádrže, jichž se dotace týkala, byly dokončeny a aktivovány v roce 1996 a jsou odepisovány po dobu 30-ti let. Dotace ze státního rozpočtu je rozpouštěna do výkazu zisku a ztráty (ostatní provozní výnosy/náklady viz odstavec 4), po dobu předpokládané životnosti dlouhodobého majetku, jehož se týká. Běžné závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky k 31. 12.: 31. 12. 2009

2008

Závazky z obchodního styku Přijaté zálohy

75 501 0

Mzdy a sociální zabezpečení

36 758

21 563

5 904

10 785

Jiné závazky

834

1 806

Závazky z budoucích zaměstnaneckých benefitů

689

535

Výnosy příštích období

18 356

35 765

Výdaje příštích období

32 358

17 690

170 400

219 476

Závazky z ostatních daní

Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky celkem

131 096 236

K 31. 12. 2009 a k 31. 12. 2008 neměla Skupina významné krátkodobé závazky z obchodního styku po lhůtě splatnosti. Krátkodobé rezervy Skupina vytvořila k 31. 12. 2009 krátkodobou rezervu ve výši 5 943 tis. Kč na náklady související se požadovanou náhradu za sníženou kvalitu přepravené ropy v roce 2009. Skupina předpokládá, že tato rezerva bude čerpána v roce 2010, a proto je klasifikována jako krátkodobá. Krátkodobá rezervu vytvořená ve výši 31 388 tis. Kč v roce 2008 na náklady související s odstraněním ekologických zátěží vzniklých v minulosti byla vyčerpána v roce 2009.



17.

Majetek a závazky nevykázané v rozvaze

Skupina nemá k 31. 12. 2009 a 2008 majetek a závazky (peněžní a nepeněžní povahy), mimo níže uvedených, které nejsou vykázány v rozvaze. Skupina měla k 31. 12. 2009 smluvně kryté živelní pojistkou rozhodující položky vlastních budov a staveb, které jsou rizikové z hlediska vzniku možné škody. Nepojištěny byly položky se sníženým rizikem, zejména ropovody. Dále byly pojištěny cizí zásoby ropy, které Skupina skladuje a je za ně zodpovědná. Kromě toho měla Skupina pojištěny škody vyplývající z obecné odpovědnosti a škody na životním prostředí.

18.

Spřízněné osoby

Skupina je vlastněna Ministerstvem financí České republiky, tj. Českou republikou. Z tohoto pohledu lze pokládat jakoukoliv osobu, ve které má Česká republika podstatný nebo rozhodující vliv, jako spřízněnou společnost Skupiny. Následující tabulka shrnuje transakce se spřízněnými osobami, tzn. osobami s účastí České republiky (k 31. 12. 2009), v roce 2009 a otevřené položky pohledávek a závazků k 31. 12. 2009. Prodej spřízněným osobám 3 208

Nákup od spřízněných osob 65 271

ČEZ Prodej, s.r.o.

0

ČEZ Distribuční služby, s.r.o

0

Spřízněná osoba ČEPRO, a.s.

Správa státních hmotných rezerv

Pohledávky za spřízněnými osobami 65

Závazky ke spřízněným osobám 2 572

12 976

0

600

11

0

0

503 795

0

0

0

0

350

507 003

78 608

Ústav aplikované mechaniky Brno Celkem

417 65

3 589

Prodeje fakturované Správě státních hmotných rezerv představují výnosy ze skladování ropy. Nákupy realizované od společnosti ČEPRO, a.s., jsou tvořeny zejména nákupem tzv. katodické ochrany související s ropovody. Následující tabulka shrnuje transakce se spřízněnými osobami, tzn. osobami s účastí České republiky (k 31. 12. 2008), v roce 2008 a otevřené položky pohledávek a závazků k 31. 12. 2008. Spřízněná osoba ČEPRO, a.s.

Prodej spřízněným osobám 98

ČEZ Prodej, s.r.o.

0

18 386

0

179


0

9

0

0

I & C Energo s.r.o.

0

220

0

0

Správa státních hmotných rezerv




388 730

0

0

0

Ústav jaderného výzkumu Řež a.s.

0

536

0

0

Ústav aplikované mechaniky Brno

0

1 005

0

1 089

388 828

54 320

53

4 402

Celkem



Prodeje fakturované Správě státních hmotných rezerv představují výnosy ze skladování ropy. Prodeje společnosti ČEPRO, a.s., jsou tvořeny zejména přefakturací podílu na společné investiční akci. Nákupy realizované od společnosti ČEPRO, a.s., jsou tvořeny zejména nákupem tzv. katodické ochrany související s ropovody. Odměny členů vedení, dozorčí rady a představenstva (včetně mezd a zákonného pojištění): 2009 44 315 9 950 54 265

Představenstvo a vedení Dozorčí rada

2008 28 444 9 828 38 272

V roce 2009 a 2008 neobdrželi členové vedení, statutárních a dozorčích orgánů žádné přiznané záruky, zálohy a nevlastní žádné akcie společnosti. Jiné výhody poskytnuté členům statutárních a dozorčích orgánů a řídícím pracovníkům spočívají v použití služebních automobilů pro soukromé účely a poskytnutí limitovaného množství pohonných hmot pro soukromé účely. V odměnách členů představenstva a vedení za rok 2009 je zahrnuta i mimořádná jednorázová odměna za splnění dlouhodobých strategických cílů.

19.

Finanční nástroje

Úrokové riziko Skupina je financována zejména vlastním kapitálem a dále dluhopisy, které jsou úročené pevnou sazbou (viz odstavec 16). Peněžní toky související s dluhovým financováním Skupiny tudíž nejsou vystaveny riziku změny úrokové sazby. Úrokovému riziku je vystaven zejména nakoupený finanční majetek, viz odstavec 9 a 11, peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty, viz odstavec 10. Riziko likvidity Níže uvedená tabulka sumarizuje profil splatnosti finančních závazků k 31. 12. 2009 na základě smluvních nediskontovaných plateb: K 31.12.2009 Úročené půjčky a dluhopisy

Podle volby 0

Méně než 3 měsíce 0

3-12 měsíců 206 000

1-5 let 2 206 000

Více něž 5 let 0

Celkem 2 412 000

Jiné závazky

0

834

0

4 988

0

5 822

Závazky z obchodního styku, přijaté zálohy a výdaje příštích období

0

106 736

1 123

14 656

50

122 565

Závazky vůči zaměstnancům, z titulu sociálního a zdravotního pojištění a ostatních daní

0

12 132

31 219

3 827

6 209

53 387

Zajišťovací deriváty – vydané finanční toky

0

0

190 548

762 192

607 474

1 560 214

Zajišťovací deriváty – přijaté finanční toky

0

0

-208 224

-832 896

-663 826

-1 704 946

Ostatní deriváty – vydané finanční toky

0

0

0

0

256 873

256 873

Ostatní deriváty – přijaté finanční toky

0

0

0

0

-280 701

-280 701

Celkem

0

119 702

220 666

2 158 767

-73 921

2 425 214



Níže uvedená tabulka sumarizuje profil splatnosti finančních závazků k 31. 12. 2008 na základě smluvních nediskontovaných plateb: K 31.12.2008 Úročené půjčky a dluhopisy

Podle volby 0


3-12 měsíců 206 000

1-5 let 2 412 000

Více něž 5 let 0

2 618 000 128 993

Celkem

Závazky z nevyplacených dividend

0

128 993

0

0

0

Jiné závazky

0

1 787

19

0

5 076

6 882

Závazky z obchodního styku a přijaté zálohy

0

127 769

4 103

11 907

51 514

195 293


0

7 577

25 307

7 743

2 533

43 160


0

0

193 896

775 584

1 073 430

2 042 910


0

0

-208 224

-832 896

-1 152 751

-2 193 871

Celkem

0

266 126

221 101

2 374 338

-20 198

2 841 367

Tržní riziko Tržnímu riziku jsou vystaveny zejména finanční aktiva oceňovaná reálnou hodnotou a cizoměnová finanční aktiva a pasiva. Analýza citlivosti na úrokové a kurzové riziko byla zpracována pro změnu úrokové sazby o 0,1 % a kurzu o 1 %. Kdyby kurz CZK/EUR k 31. 12. 2009 byl o 1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny by zůstaly konstantní, čistý zisk za období by byl o 1 418 tis. Kč vyšší, resp. nižší v důsledku přecenění peněžních položek v cizích měnách platným kurzem ke konci roku. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 10 310 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot zajišťovacích měnových forwardů přeceňovaných do vlastního kapitálu. Kdyby kurz CZK/EUR k 31. 12. 2008 byl o 1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny by zůstaly konstantní, čistý zisk za období by byl o 372 tis. Kč nižší, resp. vyšší v důsledku přecenění peněžních položek v cizích měnách platným kurzem ke konci roku. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 18 223 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot zajišťovacích měnových forwardů přeceňovaných do vlastního kapitálu. Kdyby úrokové sazby k 31. 12. 2009 byly o 0,1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny zůstaly nezměněné, čistý zisk by byl o 683 tis. Kč vyšší, resp. nižší díky růstu, resp. poklesu reálných hodnot finančních aktiv přeceňovaných do výkazu zisku a ztráty. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 7 140 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot finančních instrumentů přeceňovaných do vlastního kapitálu. Kdyby úrokové sazby k 31. 12. 2008 byly o 0,1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny zůstaly nezměněné, čistý zisk by byl o 71 tis. Kč vyšší, resp. nižší díky růstu, resp. poklesu reálných hodnot finančních aktiv přeceňovaných do výkazu zisku a ztráty. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 8 115 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot finančních instrumentů přeceňovaných do vlastního kapitálu



Reálné hodnoty Reálné hodnoty finančních aktiv a pasiv jsou blíže popsány v odstavcích souvisejících s těmito instrumenty, tj. v odstavcích 9, 10, 11 a 15. Účetní hodnoty pohledávek a závazků popsaných v odstavcích 6, 12 a 16 aproximují jejich reálné hodnoty vzhledem k jejich charakteru. Úrovně reálné hodnoty Společnost používá při oceňování následující třístupňový postup určování reálné hodnoty u finančních nástrojů: Úroveň 1: ceny kótované (neupravené) na trhu u stejných aktiv nebo závazků Úroveň 2: ostatní metody oceňování, kdy všechny vstupy, které mají významný vliv na zaúčtovanou reálnou hodnotu, je možné přímo nebo nepřímo stanovit. Úroveň 3: metody používající vstupy, které mají významný vliv na zaúčtovanou reálnou hodnotu a které nejsou založeny na datech získávaných na aktivním trhu. Aktiva vedené v reálné hodnotě 31. prosince 2009

Finanční aktiva vedené v reálné hodnotě s dopadem do výkazu o úplném výsledku

V tis Kč

Celkem

Úroveň 1

Úroveň 2

Úroveň 3

Zajišťovací a ostatní deriváty - forwardy

134 621

0

134 621

0

Euro Medium Term Notes Callable Floater

316 350

0

316 350

0

CREDIT SUISSE ASSET MANAGEMENT – podílový fond

88 344

0

88 344

0

Dluhopisy

38 658

38 658

0

0

577 973

38 658

539 315

0

Celkem

Skupina neeviduje žádné závazky oceněné v reálné hodnotě. V roce 2009 nedošlo k žádným přesunům finančních instrumentů mezi jednotlivými výše uvedenými úrovněmi. Deriváty Management Společnosti využívá derivátových a jiných finančních nástrojů k řízení měnových a případně i úrokových rizik. K řízení měnových rizik využívá Společnost forwardových operací (forwardové prodeje cizích měn). Otevřené derivátové nástroje k 31. 12. 2009 a 2008 jsou blíže popsány v odstavci 9. Zisk související s těmito derivátovými nástroji překlasifikovaný z kapitálových účtů do výkazu zisku a ztráty dosáhl v roce 2009 částky 18 900 tis. Kč (2008: 16 691 tis. Kč) vzhledem k realizaci zajištěných transakcí a byl vykázán v řádce Kurzové zisky/(ztráty). Společnost v roce 2009 a 2008 dále rozeznala ve výkazu zisku a ztráty zisk ve výši 16 459 tis. Kč a 0 tis. Kč vyplývající z neefektivnosti derivátových nástrojů zajišťujících peněžní toky vzhledem k tomu, že zajišťované transakce přestaly být pravděpodobné.



20.

Významné události, které nastaly po rozvahovém dni

Po rozvahovém dni nenastaly žádné významné události, které by měly být zohledněny v konsolidované účetní závěrce zpracované k 31. 12. 2009.


MERO ČR, a.s. Účetní závěrka a zpráva auditora k 31. prosinci 2009 sestavená v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví

81

Zpráva nezávislého auditora akcionáři společnosti MERO ČR, a.s.

Ověřili jsme přiloženou účetní závěrku společnosti MERO ČR, a.s. („Společnost“), která zahrnuje výkaz finanční pozice sestavený k 31. prosinci 2009, výkaz o úplném výsledku hospodaření, výkaz o změnách vlastního kapitálu a výkaz o peněžních tocích za období od 1. ledna 2009 do 31. prosince 2009 a přílohu, včetně popisu používaných významných účetních metod. Odpovědnost statutárního orgánu účetní jednotky za účetní závěrku Za sestavení účetní závěrky v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví přijatými právem Evropské unie a za věrné zobrazení skutečností v ní odpovídá statutární orgán Společnosti. Jeho odpovědností je navrhnout, zavést a zajistit vnitřní kontroly nad sestavováním účetní závěrky a věrným zobrazením skutečností v ní tak, aby neobsahovala významné nesprávnosti způsobené podvodem nebo chybou, zvolit a uplatňovat vhodné účetní metody a provádět účetní odhady, které jsou s ohledem na danou situaci přiměřené. Odpovědnost auditora Naším úkolem je vydat na základě provedeného auditu výrok k této účetní závěrce. Audit jsme provedli v souladu s Mezinárodními auditorskými standardy a souvisejícími aplikačními doložkami Komory auditorů České republiky. V souladu s těmito předpisy jsme povinni dodržovat etické normy a naplánovat a provést audit tak, abychom získali přiměřenou jistotu, že účetní závěrka neobsahuje významné nesprávnosti. Audit zahrnuje provedení auditorských postupů, jejichž cílem je získat důkazní informace o částkách a skutečnostech uvedených v účetní závěrce. Výběr auditorských postupů závisí na úsudku auditora, včetně toho, jak auditor posoudí rizika, že účetní závěrka obsahuje významné nesprávnosti způsobené podvodem nebo chybou. Při posuzování těchto rizik auditor přihlédne k vnitřním kontrolám, které jsou relevantní pro sestavení účetní závěrky a věrné zobrazení skutečností v ní. Cílem posouzení vnitřních kontrol je navrhnout vhodné auditorské postupy, nikoli vyjádřit se k účinnosti vnitřních kontrol. Audit zahrnuje též posouzení vhodnosti použitých účetních metod, přiměřenosti účetních odhadů provedených vedením Společnosti i posouzení celkové prezentace účetní závěrky. Domníváme se, že získané důkazní informace jsou dostatečné a vhodné a jsou přiměřeným základem pro vyjádření výroku auditora.

82

Výrok auditora Podle našeho názoru účetní závěrka ve všech významných souvislostech věrně a poctivě zobrazuje aktiva, pasiva a finanční situaci Společnosti k 31. prosinci 2009, výsledky jejího hospodaření a peněžní toky za období od 1. ledna 2009 do 31. prosince 2009 v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví přijatými právem Evropské unie.

Ernst & Young Audit, s.r.o. osvědčení č. 401 zastoupený partnerem

Josef Pivoňka auditor, osvědčení č. 1963

12. dubna 2010 Praha, Česká republika

83

MERO ČR, a.s. ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA ROK KONČÍCÍ 31. PROSINCE 2009 (Veškeré částky jsou uvedeny v tis. Kč)

Výkaz o úplném výsledku hospodaření v tis. Kč

Odst. přílohy

Výnosy

4

2009

2008

1 886 310

1 973 126

-587 838 -50 753 -48 216 -132 817 -468 667 -147 244

-615 389 -40 569 -52 570 -109 803 -416 094 -165 806

450 775

572 895

50 354 -206 000 2 761 20 861

49 303 -206 000 1 758 6 221

318 751

424 177

-62 375

-86 906

256 376

337 271

Přecenění zajišťovacích derivátů Zisk překlasifikovaný do výkazu zisků a ztrát před zdaněním Zisk/-ztráta z realizovatelných finančních investic Daňový efekt

-12 842 -35 359

23 230 -16 691

8 820 7 627

180 -928

Ostatní úplný výsledek hospodaření po zdanění

-31 754

5 791

Úplný výsledek hospodaření po zdanění

224 622

343 062

Externí přeprava Opravy a udržování Spotřeba materiálu a energie Osobní náklady Odpisy Ostatní provozní náklady, netto

4 4 7,8 4

Provozní zisk Úrokové výnosy Nákladové úroky Kurzové zisky/(ztráty), netto Ostatní finanční výnosy, netto

15

Zisk před zdaněním Daň z příjmů

5

Čistý zisk

Ostatní úplný výsledek hospodaření

Příloha k účetní závěrce tvoří nedílnou součást této účetní závěrky 84


Výkaz finanční pozice 31. 12. v tis. Kč

Odst. přílohy

Stálá aktiva Pozemky, budovy a zařízení, brutto Pozemky, budovy a zařízení - Oprávky a snížení hodnoty Pozemky, budovy a zařízení, netto Nehmotná aktiva Majetková účast v dceřiné společnosti Dlouhodobá finanční aktiva Jiný dlouhodobý majetek

12 634 234 -5 034 773 7 599 461

12 595 644 -4 723 471 7 872 173

8 10 9

543 2 256 875 434 070 231

1 279 2 465 055 459 517 229

10 291 180

10 798 253

481 583 1 591 727 160 558 2 083 30 703

1 334 461 204 682 245 946 0 35 936

2 266 654

1 821 025

12 557 834

12 619 278

8 430 921 187 450 102 994 897 238

8 430 921 170 550 134 748 657 762

9 618 603

9 393 981

15 16

2 000 000 227 564

2 000 000 291 396

5

390 993

345 524

2 618 557

2 636 920

16

167 428

256 321

6

0 0 5 942 147 304

128 993 24 371 31 388 147 304

320 674

588 377

2 939 231

3 225 297

12 557 834

12 619 278

11 11 12 13

Oběžná aktiva celkem Aktiva celkem

Vlastní kapitál Základní kapitál Zákonný rezervní fond Zajišťovací fond a fond přecenění Nerozdělený zisk

14 14

Vlastní kapitál celkem Dlouhodobé závazky Dlouhodobé dluhy bez části splatné do jednoho roku Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky Odložený daňový závazek Dlouhodobé závazky celkem Krátkodobé závazky Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky Závazek z nevyplacených dividend Daňový závazek – daň z příjmu Rezerva Část dlouhodobých dluhů splatná do jednoho roku Krátkodobé závazky celkem Závazky celkem Vlastní kapitál a závazky celkem

16 15


2008

7 7 7

Stálá aktiva celkem Oběžná aktiva Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Krátkodobá finanční aktiva Pohledávky a ostatní aktiva Daňová pohledávka – daň z příjmů Zásoby

2009


Výkaz o změnách vlastního kapitálu Zákonný rezervní fond

Zajišťovací fond a fond přecenění

v tis. Kč

Základní kapitál

Stav k 1.1.2008

8 430 921

155 250

487 548

128 957

9 202 676

0

0

337 271

0

337 271

0

0

0

5 791

5 791

0

0

337 271

5 791

343 062

Změny v rezervním fondu

0

15 300

-15 300

0

0

Výplata dividend

0

0

-151 757

0

-151 757

8 430 921

170 550

657 762

134 748

9 393 981


0

0

256 376

0

256 376

0

0

0

-31 754

-31 754

0

0

256 376

-31 754

224 622

Změny v rezervním fondu

0

16 900

-16 900

0

0

8 430 921

187 450

897 238

102 994

9 618 603


Zůstatek k 31. 12. 2008

Zůstatek k 31. 12. 2009

Nerozdělený zisk


Celkem


Výkaz o peněžních tocích

v tis. Kč

2009

2008

Peněžní toky z provozní činnosti: Zisk před zdaněním Úpravy o: Odpisy Změna stavu opravných položek Úrokové náklady/výnosy (Zisk)/Ztráta z prodeje dlouhodobého majetku Zisk z prodeje finančních aktiv Přecenění finančních aktiv Rozpuštění dotace Tvorba a rozpuštění rezerv Ostatní nepeněžní operace

318 751

424 177

468 667 4 459 155 646 -409 -559 -26 676 -13 606 -25 446 789

416 094 -2 594 156 697 -616 -1 503 -4 373 -13 606 31 388 2 942

Peněžní tok z provozní činnosti před změnami pracovního kapitálu

881 616

1 008 606

85 388 423 -74 045

-24 395 -5 375 29 461

893 382

1 008 297

-206 000 -35 733 651 649

-206 000 0 802 297

Peněžní toky z investiční činnosti: Nabytí stálých aktiv Příjmy z prodeje dlouhodobého majetku Prodej finančních aktiv Nákup finančních aktiv Změna stavu dlouhodobých finančních aktiv Přijaté úroky

-260 061 412 107 298 -1 480 331 208 224 48 942

-487 677 3 827 351 149 -300 000 208 224 40 303

Čistý peněžní tok spotřebovaný investiční činností

-1 375 516

-184 174

Peněžní toky z finanční činnosti: Uhrazená daň z dividend Uhrazené dividendy

0 -128 993

-22 764 -429 977

Čistý peněžní tok z finanční činnosti

-128 993

-452 741

-852 860 1 334 461 -18

165 382 1 169 087 -8

481 583

1 334 461

Snížení/(Zvýšení) stavu pohledávek a ostatních aktiv Snížení/(Zvýšení) stavu zásob Zvýšení/(Snížení) stavu závazků a ostatních pasiv Peněžní prostředky vytvořené provozní činností Vyplacené úroky Zaplacená daň z příjmů Čistý peněžní tok (spotřebovaný)/vytvořený provozní činností

Čisté zvýšení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů Stav peněžních prostředků na začátku účetního období Vliv pohybu měnových kurzů Stav peněžních prostředků na konci účetního období

Účetní závěrka byla schválena představenstvem dne 12. dubna 2010 a jménem Společnosti ji podepsali: Ing. Jaroslav Pantůček předseda představenstva a generální ředitel

Ing. Vlastimil Boura člen představenstva a finanční ředitel


MERO ČR, a.s. PŘÍLOHA K ŮČETNÍ ZÁVĚRCE ZA ROK KONČÍCÍ 31. PROSINCE 2009 (Veškeré částky jsou uvedeny v tis. Kč)

1.

Základní informace o společnosti

MERO ČR, a.s., („Společnost“) je akciová společnost, která byla založena podle práva platného v České republice. Společnost vznikla dne 1. 1. 1994 sloučením společnosti PETROTRANS, a.s., a společnosti MERO IKL, a.s., a sídlí v Kralupech nad Vltavou, Veltruská 748, Česká republika. Jejím hlavním předmětem činnosti je přeprava ropy ropovody, skladování ropy a provozování ropovodů. Společnost je vlastníkem a provozovatelem české části ropovodu Družba a české části ropovodu IKL. Společnost je nejvýznamnějším přepravcem ropy do České republiky a dále je nejvýznamnější společností zajišťující skladování nouzových strategických zásob ropy v České republice. Akcionáři Společnosti podílející se 10 a více procenty na základním kapitálu Společnosti:

Ministerstvo financti podílející se

2.

100 %

Přehled obecných účetních zásad

a) Účetní standardy Základní účetní postupy použité při přípravě účetní závěrky jsou popsány níže. Tyto účetní postupy byly aplikovány na všechny vykazované roky, pokud není uvedeno jinak. Účetní závěrka byla zpracována podle Mezinárodních standardů účetního výkaznictví (dále jen „IFRS“) ve znění přijatém Evropskou unií. IFRS obsahuje standardy a interpretace schválené Radou pro mezinárodní účetní standardy (IASB) a Komisí pro výklad mezinárodního účetního výkaznictví (IFRIC). Ze zákona č. 563/1991 Sb., o účetnictví, v platném znění, vyplývá, že od 1. 1. 2005 je Společnost povinna připravit účetní závěrku v souladu s IFRS, které byly přijaty EU (Nařízení ES č. 16906/2002). V současné době s ohledem na aktivity Společnosti neexistují žádné rozdíly mezi účetními postupy dle IFRS a IFRS, které byly přijaty EU. Účetní závěrka je samostatnou účetní závěrkou Společnosti a splňuje požadavky IFRS s ohledem na přípravu účetní závěrky mateřské společnosti. Společnost sestavuje také konsolidovanou účetní závěrku zpracovanou za stejné účetní období v souladu s IFRS přijatými EU, která byla schválena představenstvem 12. dubna 2010 a je uložena v sídle Společnosti. Účetní závěrka byla zpracována na principu historických pořizovacích cen, s výjimkou finančních derivátů, finančních aktiv přeceňovaných na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a realizovatelných finančních aktiv, jak je popsáno v účetních postupech níže. Příprava účetní závěrky v souladu s IFRS vyžaduje použití určitých kritických účetních odhadů. Odhady je také nezbytné použít při aplikaci účetních postupů Společnosti. Oblasti vyžadující větší míru rozhodování nebo komplexnost a oblasti, kde předpoklady a odhady jsou pro účetní závěrku významné, jsou uvedeny v odstavci 2 y). Částky uvedené v této účetní závěrce jsou vykázány v tisících korun českých (pokud není uvedeno jinak).



Standardy a interpretace nově přijaté v roce 2009: V roce 2009 vstoupily v platnost následující nové nebo revidované standardy a interpretace, které na Společnost měly vliv a které Společnost přijala: IFRS 7 Finanční instrumenty: Zveřejňované informace IFRS 7 nově vyžaduje zveřejnění informací popisující zdroje, které byly využity při určení reálných hodnot finanční instrumentů oceňovaných reálnou hodnotou. Pro tento účel jsou finanční instrumenty členěny do tří kategorií v návaznosti na „veřejnosti“ zdroje použitého pro stanovení reálné hodnoty. Upravený standard také upravuje informace zveřejňované o likvidním riziku. IFRS 8 Provozní segmenty IFRS 8 nahrazuje IAS 14 Reportování segmentů. Dle požadavků IFRS 8 by segmenty měly být nově prezentovány v návaznosti na vnitřní reportování účetních jednotek, tj. informací předkládaných managementu. Nový standard dále upravuje rozsah informací zveřejňovaných o segmentech. IAS 1 Sestavování a zveřejňování účetní závěrky Revidovaný standard IAS 1 mění podobu Výkazu o změnách ve vlastním kapitálu, který by nově měl obsahovat pouze transakce s vlastníky. Revidovaný standard dále zavádí Výkaz o úplném výsledku hospodaření, zavádí nové termíny pro označování účetních výkazů a upravuje některé další oblastí týkající se prezentace účetní závěrky. IAS 23 Výpůjční náklady Revidovaný standard zavádí povinnost kapitalizace výpůjčních nákladů pro aktiva, které splňují podmínky stanovené tímto standardem (na prospektivní bázi od 1. ledna 2009). Vzhledem ke skutečnosti, že jediné výpůjční náklady Společnosti souvisí s emitovanými dluhopisy, jež byly účelově vydány na financování výstavby ropovodu IKL, která již byla ukončena, Společnost nekapitalizovala v roce 2009 žádné výpůjční náklady. IAS 27 Konsolidovaná a nekonsolidovaná účetní závěrka – Náklady na investice v dceřiných společnostech, podnicích pod společnou kontrolou a podnicích pod významným vlivem Revidovaný standard eliminuje tzv. „nákladovou metodu“ účtování o investicích v dceřiných společnostech, podnicích pod společnou kontrolou a podnicích pod významným vlivem, tj. není dále rozlišováno, zda dividendy přijaté od těchto společností jsou vyplácené z před nebo po-akvizičního zisku. Všechny přijaté dividendy jsou účtovány do výsledku hospodaření s tím, že investice jsou testovány na případné snížení hodnoty. V roce 2009 vstoupily v platnost dále následující nové nebo revidované standardy a interpretace, které Společnost přijala, nicméně vzhledem k aktivitám, které Společnost provozuje, nemělo přijetí těchto nových nebo revidovaných standardů a interpretací žádný dopad na finanční výkonnost nebo pozici Společnosti a na rozsah zveřejňovaných informací. IFRS 1 První přijetí Mezinárodních standardů účetního výkaznictví – Náklady na investice v dceřiných společnostech, podnicích pod společnou kontrolou a podnicích pod významným vlivem IFRS 2 Úhrady vázané na akcie – Podmínky přiznání práva a zrušení IAS 32 Finanční nástroje: Vykazování a IAS 1 Sestavování a zveřejňování účetní závěrky – Finanční nástroje s právem výplaty (tzv. „puttable financial instruments“) a Závazky vznikající při likvidaci IFRIC 9 Přehodnocení existence vložených derivátů a IAS 39 Finanční nástroje: Účtování a ocenění – Vložené deriváty



IFRIC 13 Zákaznické věrnostní programy IFRIC 15 Smlouvy o výstavbě nemovitostí IFRIC 16 Zajištění čisté investice do zahraniční jednotky Vydané účetní standardy a interpretace, které nebyly Společností přijaty před datem účinnosti (včetně standardů a interpretací vydaných, ale neschválených Evropskou Unií): IFRS 1 První přijetí Mezinárodních standardů účetního výkaznictví – Dodatečné výjimky při prvotní aplikace (novela účinná od 1. ledna 2010) Tato novela zavádí další výjimky použitelné při prvotní aplikace Mezinárodních standardů účetního výkaznictví. Společnost nepředpokládá významný vliv vyplývající z aplikace této novely. IFRS 2 Úhrady vázané na akcie (novela účinná od 1. ledna 2010) Novela zavádí nové definice úhrad vázaných na akcie, mění rozsah působnosti tohoto standardu a provádí další návodní informace pro aplikaci tohoto standardu. Jelikož Společnost nemá žádné úhrady vázané na akcie, aplikace této novely nebude mít na Společnost významný dopad. IFRS 3 Podnikové kombinace (revidovaný standard účinný pro účetní období začínající po 1. červenci 2009) Tato komplexní revize rozšiřuje rozsah působnosti tohoto standardu a dále zavádí významné změny pro účetní zachycení podnikových kombinací, např. ocenění tzv. nekontrolního podílu, oceňování postupných akvizic, zachycení nákladů souvisejících s podnikovou kombinací, účtování o tzv. „contingent consideration“, zachycení podmíněných závazků atd. Vzhledem k aktivitám Společnosti se předpokládá, že revidovaný standard bude mít dopad zejména při potenciálních budoucích podnikových kombinacích. IFRS 9 Finanční nástroje ( nový standard s účinností od 1. ledna 2013) Tento nový standard upravuje klasifikaci a ocenění finančních aktiv. Společnost nyní posuzuje dopady vyplývající z přijetí tohoto standardu. IAS 27 Konsolidovaná a nekonsolidovaná účetní závěrka (revidovaný standard účinný pro účetní období začínající po 1. červenci 2009) Novela zavádí nový přístup k účtování transakcí s tzv. nekontrolními podíly, jejich oceňování a dále postupu při ztrátě kontroly. Společnost nepředpokládá, že by tato novela měla na Společnost významný vliv vzhledem k současným aktivitám společnosti. IAS 39 Finanční nástroje: Účtování a ocenění – Položky vhodné k zajištění (novela účinná od 1. července 2009) Tato novela upravuje a vyjasňuje položky, jež je možné zajišťovat. Společnost nepředpokládá, že by tato novela měla na Společnost významný vliv vzhledem k současným aktivitám společnosti. IFRIC 17 Distribuce nepeněžní aktiv vlastníkům (účinnost od 1. července 2009) Tato interpretace řeší účetní zachycení a oceňování distribuce nepeněžních aktiv vlastníkům společnosti. Vzhledem ke skutečnosti, že Společnost v současné době nedistribuuje svým vlastníkům nepeněžní aktiva, tato interpretace nebude mít na Společnost vliv. IFRIC 18 Transfery aktiv od zákazníků (účinnost od 1. července 2009)



Tato interpretace řeší účetní zachycení a oceňování transferů aktiv od zákazníků. Vzhledem ke skutečnosti, že Společnost v současné době neeviduje takovéto typy transakcí, tato interpretace nebude mít na Společnost vliv. Společnost plánuje přijmout výše uvedené standardy a interpretace s datem jejich účinnosti (po schválení EU). b) Funkční měna a měna vykazování Položky obsažené v účetní závěrce Společnosti jsou oceněny měnou, která nejlépe zobrazuje ekonomickou podstatu zásadních událostí a okolností týkajících se daného subjektu („funkční měna“). Účetní závěrka je vyjádřena v českých korunách, což je funkční měna i měna vykazování Společnosti. c) Transakce v cizích měnách a zůstatky v cizích měnách Transakce v cizích měnách jsou účtovány přepočtené na funkční měnu s použitím denního kurzu. Zisky a ztráty vyplývající z úhrady těchto transakcí a z přepočtu peněžních aktiv a pasiv v cizích měnách jsou vykazovány ve výkazu zisku a ztráty, s výjimkou transakcí k zajištění peněžních toků přeceněných do vlastního kapitálu. Zůstatky peněžních položek v cizích měnách se na konci roku přeceňují kurzem platným ke konci roku. Zůstatky nepeněžních položek, které jsou vedeny v historických cenách vyjádřených v cizí měně, se na konci roku nepřeceňují, ale vykáží za použití směnného kurzu k datu transakce. d) Pozemky, budovy a zařízení Nemovitosti, stroje a zařízení jsou prvotně zaznamenány v pořizovací ceně a jsou s výjimkou pozemků odpisovány, jak je uvedeno níže. Zůstatková hodnota zahrnuje i případné snížení hodnoty aktiva (snížení hodnoty). Pozemky jsou následně zachyceny pořizovací cenou sníženou o opravné položky na snížení hodnoty. Pořizovací cena nemovitostí, strojů a zařízení zahrnuje veškeré náklady, které přímo souvisejí s uvedením jednotlivých položek hmotných aktiv do stavu umožňujícího předpokládané použití. Vlastní náklady, které se používají pro ocenění majetku vyrobeného ve Společnosti, zahrnují materiálové náklady, přímé mzdové náklady a příslušnou část výrobních režijních nákladů. Výdaje na opravy a údržbu hmotných aktiv jsou účtovány do nákladů v době jejich vzniku. Hmotná aktiva, která se již nepoužívají, nejsou určená k prodeji a nepřinášejí žádný budoucí ekonomický prospěch nebo jsou z jiných důvodů vyřazena, se z rozvahy vyřadí spolu s oprávkami vztahujícími se k tomuto majetku. Veškeré čisté zisky (přínosy) či ztráty vzniklé v souvislosti s vyřazením jsou účtovány do ostatních provozních nákladů, tj. čistý zisk či ztráta je určena jako rozdíl mezi čistým výnosem z vyřazení/prodeje a vykázanou účetní hodnotou aktiva. Hmotná aktiva, s výjimkou pozemků, jsou odpisována rovnoměrně počínaje okamžikem jejich připravenosti k užívání. Odpisování se přerušuje k okamžiku odúčtování aktiva nebo je-li hmotné aktivum klasifikováno jako aktivum držené k prodeji, a to k okamžiku, který nastane dříve. Hmotná aktiva jsou odepisována do jejich zbytkové hodnoty, která představuje předpokládanou realizační cenu k okamžiku, kdy Společnost předpokládá, že přestane dané aktivum využívat při své činnosti.



Odpisování se nepřerušuje, pokud je aktivum dočasně v nečinnosti nebo mimo aktivní provoz (v případě, že není plně odepsáno). Předpokládané doby životnosti použité v této účetní závěrce jsou následující: Počet let 30 – 45

Budovy, stavby Stroje, přístroje a zařízení

5 – 30

Dopravní prostředky

4–8

Počítačové vybavení

3–8

U pozemků se předpokládá neomezená životnost, a proto nejsou odepisovány. Zbytkové hodnoty a životnost aktiv jsou ke každému rozvahovému dni revidovány a v případě potřeby upraveny. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou hodnotu, je zůstatková hodnota aktiva snížena na jeho zpětně získatelnou hodnotu (viz poznámka 2t) Snížení hodnoty aktiv). e) Nehmotná aktiva Nehmotná aktiva se oceňují pořizovací cenou. Nehmotná aktiva vyrobená ve Společnosti nejsou, s výjimkou výdajů na vývoj, aktivována a výdaje se účtují do nákladů v roce, v němž byly vynaloženy. Účetní hodnota nehmotných aktiv se prověřuje z hlediska možného snížení v případě, že události nebo změna skutečností naznačují, že účetní hodnota majetku je vyšší než jeho zpětně získatelná hodnota. Nehmotná aktiva se odpisují rovnoměrně po předpokládanou dobu použitelnosti. f) Investice a ostatní finanční aktiva Společnost klasifikuje svá finanční aktiva do následujících kategorií: Finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty, investice držené do splatnosti, úvěry a pohledávky a realizovatelná finanční aktiva. Finanční aktiva získaná především za účelem vytváření zisku z krátkodobých cenových fluktuací jsou klasifikována jako finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a jsou zahrnuta do krátkodobých aktiv. Investice s pevným termínem splatnosti, u kterých má vedení Společnosti úmysl a schopnost držet je do splatnosti, jsou klasifikovány jako investice držené do splatnosti a jsou zahrnuty do běžných nebo do dlouhodobých aktiv v závislosti na období, ve kterém proběhne jejich vypořádání. Úvěry a pohledávky jsou aktiva s pevnými nebo určitelnými platbami, které nejsou obchodovány na veřejném trhu. Takováto aktiva jsou vedena v zůstatkové hodnotě za použití metody efektivních úrokových sazeb a jsou zahrnuta do běžných nebo do dlouhodobých aktiv v závislosti na období, ve kterém proběhne jejich vypořádání.



Finanční aktiva, která má Společnost v úmyslu držet po dobu neurčitou, avšak má možnost je prodat z důvodů řešení likvidity nebo změny úrokové sazby, jsou klasifikována jako realizovatelná finanční aktiva; tyto investice jsou zahrnuty do položky dlouhodobých aktiv, pokud vedení nemá výslovný záměr držet je po dobu kratší než 12 měsíců od rozvahového dne nebo pokud není nutné je prodat s cílem zvýšit pracovní kapitál. V takovém případě jsou zahrnuty do krátkodobých aktiv. Vedení určí příslušnou klasifikaci finančních investic v době jejich koupě a toto zařazení v souladu s IAS 39 pravidelně přehodnocuje. Veškeré nákupy a prodeje finančních aktiv se vykazují k datu sjednání obchodu, tedy k datu, ke kterému se Společnost zaváže dané aktivum koupit nebo prodat. Pořizovací cena zahrnuje všechny transakční náklady. Finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a realizovatelná finanční aktiva jsou následně vedena v reálné hodnotě, zatímco investice držené do splatnosti jsou vedeny v zůstatkové hodnotě za použití metody efektivních úrokových sazeb. Realizované a nerealizované zisky a ztráty vyplývající ze změn reálné hodnoty finančních aktiv přeceňovaných na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty se účtují do výkazu zisku a ztráty v období, v němž nastanou. Naproti tomu nerealizované zisky a ztráty vyplývající ze změn reálné hodnoty realizovatelných finančních aktiv se účtují do vlastního kapitálu v období, v němž nastanou. Z vlastního kapitálu jsou přeúčtovány do výkazu zisku a ztráty až v okamžiku odúčtování příslušného realizovatelného finančního aktiva nebo k okamžiku, kdy se účtuje o snížení hodnoty finančního aktiva. Investice do dceřiných společností jsou investice, v rámci kterých má Společnost možnost dceřinou společnost ovládat. Ovládáním se rozumí možnost ovlivňovat finanční a provozní politiky podniku tak, aby měl ovládající z jeho činností užitek. Majetkové účasti ve společnostech, které podle IFRS 5 nejsou klasifikovány jako držené k prodeji, se oceňují pořizovací cenou sníženou o opravnou položku na případné snížení hodnoty. Snížení hodnoty finančních aktiv Finanční aktiva nebo skupiny finančních aktiv jsou minimálně jednou ročně k rozvahovému dni prověřovány na snížení hodnoty. (1) Aktiva vedená v amortizované hodnotě Pokud události naznačují, že došlo ke ztrátám ze snížení hodnoty u půjček a pohledávek nebo u investic držených do doby splatnosti vedených v amortizované hodnotě, výše ztráty je stanovena jako rozdíl mezi účetní zůstatkovou hodnotou aktiva a aktuální hodnotou očekávaných budoucích finančních toků diskontovaných původní efektivní úrokovou sazbou aktiva. Účetní zůstatková hodnota aktiva je snížena buď přímo nebo prostřednictvím účtu opravných položek. Výše ztráty je zohledněna ve výkazu zisku a ztráty. Zda okolnosti nasvědčují tomu, že došlo ke snížení hodnoty aktiva Společnost posuzuje nejprve individuálně u finančních aktiv, která jsou významná sama o sobě a individuálně nebo hromadně u finančních aktiv, která jsou sama o sobě méně významná. Pokud nejsou nalezeny žádné objektivní důkazy nasvědčující tomu, že došlo ke snížení hodnoty individuálně hodnocených finančních aktiv, ať již významných či nikoli, aktiva jsou zahrnuta do skupiny finančních aktiv s podobným úvěrovým rizikem a tato skupina je testována na snížení hodnoty aktiv jako jeden celek. Aktiva, která byla posuzována individuálně a u kterých byla zjištěna ztráta ze snížení hodnoty aktiv se do hromadného testování snížení hodnoty aktiv nezahrnují. Příloha k účetní závěrce tvoří nedílnou součást této účetní závěrky 93


Pokud v následujícím období ztráta ze snížení hodnoty aktiv klesne a pokles objektivně souvisí s událostí, ke které došlo až poté, co bylo snížení hodnoty aktiv zaúčtováno, snížení hodnoty aktiv se odúčtuje. Odúčtování se zohlední ve výkazu zisku a ztráty, maximálně však v takovém rozsahu, aby zůstatková cena finančního aktiva nepřevýšila účetní amortizovanou cenu ke dni odúčtování. U pohledávek z obchodního styku se snižuje jejich hodnota v případě, že existuje objektivní důkaz (např. pravděpodobnost nesplacení) a Společnost nebude schopna vymoci všechny dlužné částky za původních podmínek fakturace. Účetní hodnota pohledávky je snížena pomocí opravné položky. Takto snížená hodnota pohledávky je odúčtována, pokud jsou pohledávky identifikovány jako nevymahatelné nebo jsou prodány. (2) Realizovatelná aktiva Dojde-li ke snížení hodnoty realizovatelného finančního aktiva, kumulovaná ztráta, která byla vykazována v minulých letech (ztráta v důsledku přecenění na reálnou hodnotu) ve vlastním kapitálu, je odúčtována z vlastního kapitálu do výkazu zisku a ztráty i v případě, že finanční aktivum nebylo odúčtováno. Hodnota kumulativní ztráty zúčtované z vlastního kapitálu do výkazu zisku a ztráty by měla tvořit rozdíl mezi pořizovací hodnotou (očištěnou o případné splátky, umoření) a aktuální reálnou hodnotou bez případného snížení hodnoty dříve uznaného ve výkazu zisku a ztráty. Pokud v následujícím období ztráta ze snížení hodnoty dlužních nástrojů klesne a pokles objektivně souvisí s událostí, ke které došlo až poté, co bylo snížení hodnoty aktiv zaúčtováno, storno snížení hodnoty aktiv se odúčtuje na úrovni výkazu zisku a ztráty. Odúčtování finančních aktiv Finanční aktivum je odúčtováno pokud: a)

zanikla práva na finanční toky v souvislosti s aktivem,

b)

Společnost má právo na finanční toky v souvislosti s aktivem, ale dá se předpokládat, že všechny tyto toky bude povinna v rámci zvláštního ujednání („pass-through“) bezodkladně převést třetí straně,

c)

Společnost převedla svá práva na peněžní toky z finančních aktiv a přitom buď v podstatné míře převedla všechna rizika a odměny plynoucí z finančních aktiv anebo rizika a odměny ani nepřevedla ani v podstatné míře nepodržela, ale převedla kontrolu nad finančním aktivem.

g) Zásoby Zásoby jsou oceněny pořizovací cenou, nebo realizovatelnou hodnotou, je-li nižší. Pořizovací cena zahrnuje cenu pořízení a náklady, které byly vynaloženy v souvislosti s dopravou zásob na současné místo určení a jejich uvedením do současného stavu, a účtuje se o ní s použitím metody „first-in, first-out“ (FIFO – první cena pro ocenění přírůstku zásob se použije jako první cena pro ocenění úbytku zásob). Realizovatelná hodnota je stanovena jako rozdíl mezi odhadovanou prodejní cenou v rámci běžné činnosti podniku a odhadovanými náklady vynaloženými na dokončení služeb, příp. výrobků a uskutečnění jejich prodeje.



h) Pohledávky z obchodního styku a jiné pohledávky Pohledávky z obchodního styku se vykazují v nominální hodnotě snížené o případné ztráty ze snížení hodnoty. Tyto ztráty se tvoří v případě, že inkaso pohledávky v plné výši již není pravděpodobné. Nedobytné pohledávky Společnost odpisuje při jejich zjištění přímo do nákladů. i) Peníze a peněžní ekvivalenty Peníze a peněžní ekvivalenty tvoří peníze na bankovních a jiných bankovních účtech a v hotovosti, krátkodobé vklady a směnky s původní splatností maximálně do tří měsíců. Pro účely přehledu o peněžních tocích peníze a peněžní ekvivalenty zahrnují výše definované peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty, ale nikoliv nesplacené bankovní kontokorentní úvěry. j) Finanční závazky Úvěry a finanční výpomoci se při prvotním zaúčtování oceňují pořizovací cenou, která se rovná reálné hodnotě přijatého plnění snížené o náklady spojené s poskytnutím úvěru nebo finanční výpomoci. Úvěry a finanční výpomoci se následně přeceňují zůstatkovou hodnotou, a to s použitím metody efektivní úrokové sazby. Úvěry jsou klasifikovány jako krátkodobé závazky, pokud Společnost nemá bezpodmínečné právo splatit úvěr za více jak 12 měsíců. k) Zaměstnanecké požitky (1)

Důchodové pojištění a penzijní připojištění

Společnost hradí pravidelné odvody do státního rozpočtu k financování státního důchodového pojištění s využitím sazeb platných v průběhu období na základě hrubých mezd. Odvody do státního rozpočtu k financování státního důchodového pojištění odpovídají plánu definovaných příspěvků. Společnost nemá žádné dodatečné náklady s tímto pojištěním po uskutečnění platby. Náklady související s odvody jsou zúčtovány ve výkazu zisku a ztráty ve stejném období jako související mzdy a platy. Společnost také poskytuje svým zaměstnancům penzijní připojištění formou plateb pojišťovnám v rámci platného penzijního plánu. Tyto náklady jsou účtovány do výkazu zisku a ztráty v období, ke kterému se tyto částky vztahují. (2)

Odměny

Společnost účtuje o odměnách zaměstnancům vztahujících se k danému účetnímu období v souladu s očekávaným plněním cílů Společnosti zohledňujících vybrané klíčové charakteristiky hospodaření. Společnost zaúčtuje dohadnou položku na odměny v případech, kdy je k nim smluvně zavázána a nebo pokud běžná minulá praxe vytváří současný závazek.



(3)

Věrnostní odměny a odměny při odchodu do důchodu

Společnost účtuje o závazku souvisejícím s věrnostními odměnami a s odměnami při odchodu do důchodu v souladu se schválenou Kolektivní smlouvu. Odměny splatné v období delším než 12 měsíců jsou diskontovány na současnou hodnotu a vykazovány jako dlouhodobý závazek. l) Leasing Určení, zda se smlouva týká pronájmu, je založeno na ekonomické podstatě smlouvy při jejím vzniku nebo na tom, zda je plnění smlouvy závislé na užívání specifického aktiva nebo aktiv a smluvně se převádí právo na užívání aktiva. Leasing, u nějž významnou část rizik a výhod vyplývajících z vlastnictví nese pronajímatel, je klasifikován jako operativní leasing. Platby provedené v rámci operativního leasingu se účtují do výkazu zisku a ztráty rovnoměrně po celou dobu trvání leasingu. Dojde-li k předčasnému ukončení operativního leasingu, jsou veškeré penalizační platby požadované pronajímatelem za předčasné ukončení zúčtovány k tíži nákladů v období, ve kterém k ukončení operativního leasingu došlo. Leasing pozemků, budov a zařízení, při němž Společnost nese v podstatě všechna rizika a výhody vyplývající z vlastnictví, je klasifikován jako finanční leasing. Finanční leasing se aktivuje v reálné hodnotě najatého majetku na počátku doby leasingu nebo, je-li nižší, v současné hodnotě minimálních leasingových plateb. Každá platba leasingu je alokována mezi závazky a finanční náklady tak, aby byly v konstantním poměru. Odpovídající závazky z nájmu se po odečtení finančních nákladů zahrnují do ostatních dlouhodobých závazků (v závislosti na splatnosti). Úrokový prvek finančních nákladů se účtuje k tíži výkazu zisku a ztráty po celou dobu leasingu tak, aby bylo dosaženo konstantní úrokové míry ze zbývajícího zůstatku závazku. Pokud existuje přiměřená jistota, že nájemce získá aktivum na konci doby pronájmu do svého vlastnictví, pak předpokládaná doba použitelnosti je doba životnosti aktiva. V ostatních případech jsou pozemky, budovy a zařízení pořízené prostřednictvím finančního leasingu odepisovány po dobu životnosti, nebo po dobu leasingu, je-li kratší. m) Rezervy Rezervy jsou tvořeny v případech, kdy Společnost bude v budoucnosti nucena hradit současný závazek a je možné spolehlivě odhadnout výši odtoku prostředků nezbytných k vypořádání tohoto závazku. Pokud Společnost očekává náhradu nákladů, například na základě pojistné smlouvy, vykazuje se taková náhrada jako samostatné aktivum, avšak pouze v případě, že realizace náhrady je prakticky jistá. n) Vykazování výnosů O výnosech se účtuje v rozsahu, v jakém je pravděpodobné, že Společnosti poplyne z transakce budoucí ekonomický přínos, a je-li možné tyto výnosy spolehlivě vyčíslit. Výnosy mohou být zaúčtovány až po splnění následujících specifických podmínek:



Poskytování služeb Výnosy z přepravy ropy jsou zaúčtovány v okamžiku převzetí ropy odběratelem. Společnost účtuje o neukončené přepravě v případě přepravené, ale dosud nepřevzaté ropy v závislosti na stupni dokončenosti přepravy. Stupeň dokončenosti přepravy je určen na základě fáze přepravy ropy. Výnosy ze skladování ropy (státních hmotných rezerv) jsou účtovány měsíčně dle platných smluv. Úroky Výnosy se účtují v souladu s časovým rozlišením úroků (zohledňujícím efektivní výnos z daného majetku). o) Státní dotace Státní dotace se účtují v ocenění reálnou hodnotou v těch případech, kde existuje dostatečná jistota, že Společnost dotaci získá a že splní veškeré podmínky s ní spojené. Hodnota dotace, která se týká majetku, se účtuje ve prospěch účtu výnosů příštích období a odpisuje se v ročních rovnoměrných částkách do výkazu zisku a ztráty po předpokládanou dobu použitelnosti příslušného majetku. Společnost obdržela v letech 1993-1996 dotaci ze státního rozpočtu v souvislosti s výstavbou velkokapacitních nádrží na ropu. Dotace je zachycena jako výnos příštích období (viz odstavec 16) a je rozpouštěna do ostatních provozních zisků po předpokládanou dobu životnosti majetku, jehož se týká, která činí 30 let. p) Výpůjční náklady Výpůjční náklady byly do konce roku 2008 běžně účtovány do nákladů příslušného období. Výpůjční náklady nebyly do konce roku 2008 kapitalizovány do hodnoty dlouhodobého majetku. V souvislosti s přijetím novely standardu IAS 23 Výpůjční náklady, Společnost začala od 1. ledna 2009 kapitalizovat výpůjční náklady související s pořízením aktiv, jež splňují podmínky dle novelizovaného standardu IAS 23 Výpůjční náklady. q) Splatná a odložená daň Náklad daně z příjmů představuje splatnou a odloženou daň. Splatná daňová pohledávka a závazek kalkulované za běžné nebo předchozí období jsou vykazovány v hodnotě očekávaného plnění od správce daně nebo placené správci daně. Pro kalkulaci daně jsou použity daňové sazby a uplatněny právní ustanovení, které jsou platné nebo vydané k datu účetní závěrky. Odložená daň je vypočtena s použitím závazkové metody uplatněné na všechny dočasné rozdíly vzniklé mezi daňovou hodnotou majetku a závazků a jejich účetní zůstatkovou hodnotou vykazovanou v účetní závěrce. Odložená daň je vypočtena s použitím schválených daňových sazeb a právních ustanovení, která budou účinná v době, kdy dojde k realizaci aktiva nebo vyrovnání závazku.



Hlavní dočasné rozdíly vyplývají z rozdílů mezi daňovou a účetní zůstatkovou hodnotou budov a zařízení, nevyužitých daňových ztrát a reálných hodnot zajišťovacích derivátů. Odložená daňová pohledávka se uznává u všech odčitatelných přechodných rozdílů v rozsahu, v jakém je pravděpodobné, že zdanitelný zisk, proti kterému se bude moci využít odčitatelný přechodný rozdíl, bude dosažen. Společnost účtuje o daňových dopadech transakcí a událostí shodným způsobem, jako o samotných transakcích a událostech. Daňové dopady transakcí a událostí, které jsou zúčtovány ve výkazu zisku a ztráty, jsou též zúčtovány ve výkazu zisku a ztráty. Daňové dopady transakcí a událostí, které jsou zúčtovány přímo ve vlastním kapitálu, jsou zúčtovány ve vlastním kapitálu. Odložená daňová pohledávka a závazek jsou vzájemně započteny v případě, že je dle zákona možné započíst daňové aktivum a závazek, a pokud odložené daně podléhají stejnému správci daně. Stejné ustanovení je uplatněno i pro vzájemný zápočet běžné daňové pohledávky a závazku. r) Derivátové finanční nástroje Z běžné činnosti Společnosti vyplývá finanční riziko dopadu změn směnných kurzů. Společnost používá k zajištění některých rizik spojených s pohyby směnných kurzů derivátové finanční nástroje (např. devizové forwardové smlouvy). Společnost neprovádí žádné spekulativní obchody. Řízení rizik provádí finanční oddělení v souladu se schválenými pravidly. Představenstvo definuje zásady celkového řízení rizik. V souladu s těmito zásadami existují písemná pravidla týkající se konkrétních oblastí, jako je například devizové riziko, úrokové riziko, úvěrové riziko, užití derivátových finančních nástrojů a investování přebytečné likvidity. Účetní zachycení derivátů Derivátové finanční nástroje jsou prvotně vykazovány v rozvaze v pořizovací ceně a následně přeceněny na svou reálnou hodnotu. Metoda vykazování výsledného zisku nebo ztráty závisí na povaze zajišťované položky. K datu uzavření smlouvy o derivátech označí Společnost konkrétní deriváty jako zajištění reálné hodnoty vykázaných aktiv nebo závazků, nebo pevného příslibu (zajištění reálné hodnoty), nebo zajištění očekávané transakce (zajištění peněžních toků). Změny reálné hodnoty derivátů, které jsou označeny jako zajištění reálné hodnoty, splňují dané podmínky a jsou vysoce účinné, se účtují do výkazu zisku a ztráty spolu se změnami reálné hodnoty zajištěných aktiv a závazků. Změny reálné hodnoty derivátů, které jsou označeny jako zajištění peněžních toků, splňují dané podmínky a jsou vysoce účinné, se vykazují ve vlastním kapitálu. Pokud má očekávaná transakce nebo pevný příslib za následek vykázání aktiva nebo závazku, jsou zisky a ztráty dříve přímo vykazované ve vlastním kapitálu z vlastního kapitálu vyňaty a zahrnuty do vstupní pořizovací ceny takového aktiva nebo závazku. V ostatních případech jsou částky dříve vykázané přímo ve vlastním kapitálu převedeny do výkazu zisku a ztráty a klasifikovány jako výnos nebo náklad ve stejných obdobích, v nichž je realizován zajištěný pevný příslib nebo v nichž má očekávaná transakce dopad na výkaz zisku a ztráty.



Když uplyne doba platnosti zajišťovacího nástroje nebo je tento zajišťovací nástroj prodán, popřípadě pokud již nesplňuje kritéria pro účtování zajištění podle standardu IAS 39, zůstane jakýkoliv kumulovaný zisk nebo ztráta, které jsou v té době zaúčtovány do vlastního kapitálu, vyčleněny ve vlastním kapitálu, dokud není očekávaná transakce s konečnou platností vykázána ve výkazu zisku a ztráty. Pokud se však již nepředpokládá, že dojde k realizaci pevného příslibu nebo očekávané transakce, jsou kumulované zisky nebo ztráty, které byly zaúčtovány přímo do vlastního kapitálu, neprodleně převedeny do výkazu zisku a ztráty. Společnost dokládá již při zahájení zajišťovací transakce vztah mezi zajišťovacími nástroji a zajišťovanými položkami a rovněž cíl řízení rizik a strategii zajišťovacích transakcí. Tento proces zahrnuje přiřazení derivátů označených jako zajišťovací ke konkrétním aktivům a závazkům nebo ke konkrétním pevným příslibům nebo očekávaným transakcím. Společnost rovněž při zahájení zajištění a poté průběžně dokládá svůj odhad, zda jsou deriváty užívané při zajišťovacích transakcích vysoce účinné při kompenzaci změn reálné hodnoty nebo peněžních toků zajišťovaných položek. Reálná hodnota derivátů sloužících k zajištění je zachycena v odstavci č. 9 a č. 11. Změny v zajišťovacím fondu ve vlastním kapitálu jsou vykázány ve Výkazu o změně vlastního kapitálu. Reálná hodnota devizových forwardových smluv se stanoví na základě aktuálních forwardových směnných kurzů platných pro smlouvy s podobnými lhůtami splatnosti. s) Vykazování podle segmentů Informace o segmentech reflektují interní formát reportování informací managementu Společnosti. Výsledky segmentu zahrnují výnosy a náklady přímo přiřaditelné segmentu a takovou část výnosů a nákladů Společnosti, kterou je možné na segment rozvrhnout v přiměřeném rozsahu. Jedná se přitom o výnosy a náklady jak z transakcí s externími odběrateli, tak z transakcí s ostatními segmenty Společnosti. Ocenění transakcí mezi segmenty vychází v souladu s interními směrnicemi Společnosti z nákladů zvýšených o příslušnou marži. Majetek a závazky segmentu představují takový provozní majetek a závazky, které jsou segmentu přímo přiřaditelné nebo mohou být na segment rozvrženy v přiměřeném rozsahu. Majetek a závazky segmentu nezahrnují odloženou daň z příjmů. Nealokované položky zahrnují zejména náklady na řízení Společnosti a všeobecné a správní náklady související se Společností jako celkem, majetek, který nelze přímo přiřadit provozním činnostem segmentu, jako např. krátkodobé a dlouhodobé investice, a závazky, které se týkají finančních, a nikoliv provozních záležitostí. Investiční výdaje představují celkové náklady vynaložené během období na pořízení takového majetku segmentu, u něhož se předpokládá, že bude užíván po několik běžných období.



t) Snížení hodnoty aktiv Dlouhodobá aktiva jsou minimálně jednou ročně k rozvahovému dni prověřována na existenci indikátorů snížení hodnoty. Dojde-li k událostem či změnám, které naznačují či mohou způsobit, že účetní zůstatková hodnota aktiva může převýšit zpětně získatelnou hodnotu aktiva, nebo v případě, že nehmotná aktiva dosud nebyla uvedena do používání, je prověřováno, zda nedošlo ke snížení hodnoty majetku, strojů a zařízení, ostatních aktiv a nehmotného majetku. Ztráta v důsledku snížení hodnoty je vykázána ve výši rozdílu, o který zůstatková hodnota aktiva převyšuje jeho zpětně získatelnou hodnotu. Zpětně získatelná hodnota je vyšší z čisté prodejní ceny aktiva a jeho hodnoty z užívání. Pro účely posouzení snížení hodnoty jsou aktiva slučována do skupin na nejnižším stupni, pro který je možné samostatně identifikovat peněžní toky (penězotvorné jednotky). u) Podmíněné závazky a podmíněná aktiva Způsob, jakým Společnost ošetřuje závazky, u nichž je nejistá částka a časování, závisí na odhadu vedení Společnosti týkajícího se částky a časování závazku a pravděpodobnosti odlivu prostředků představujících ekonomický prospěch, které budou požadovány při úhradě závazku. Společnost tvoří rezervu, pokud má současný závazek (smluvní nebo mimosmluvní), který je důsledkem konkrétní události v minulosti, je pravděpodobné, že k vyrovnání takového závazku bude nezbytný odtok prostředků představujících ekonomický prospěch a může být proveden spolehlivý odhad částky závazku. O podmíněných závazcích není v účetních výkazech účtováno, neboť jejich existence bude potvrzena pouze tím, že dojde nebo nedojde k jedné nebo více nejistým událostem v budoucnosti, které nejsou plně pod kontrolou Společnosti. Podmíněné závazky jsou průběžně prověřovány tak, aby se zjistilo, zda se odtok prostředků představujících ekonomický prospěch nestal pravděpodobným. Pokud je pravděpodobné, že dojde k odtoku prostředků představujících ekonomický přínos z důvodu položky, která byla původně považována za podmíněný závazek, vykáže se na ni rezerva v účetních výkazech za období, ve kterém ke změně pravděpodobnosti došlo. Podmíněná aktiva nejsou v účetní závěrce uvedena. Informace o nich by byly uvedeny pouze tehdy, když by bylo pravděpodobné, že v souvislosti s nimi poplyne Společnosti ekonomický přínos. v) Distribuce dividend Výplata dividend akcionářům Společnosti je v účetní závěrce Společnosti vykázána jako závazek v období, kdy je výplata dividend schválena akcionáři Společnosti. w) Finanční nástroje Finanční nástroje zachycené v rozvaze zahrnují peníze a peněžní ekvivalenty, bankovní účty, finančních aktiva, pohledávky, závazky, půjčky (včetně dluhopisů) a deriváty. x) Významné události, které nastaly po rozvahovém dni V účetní závěrce jsou uvedeny události, které nastaly po rozvahovém dni a které poskytují dodatečné informace o finanční situaci Společnosti k tomuto datu. Ostatní události se uvádějí v příloze k účetní závěrce pouze v případě, že jsou významné.



y) Významné účetní odhady Společnost provádí odhady a předpoklady týkající se budoucnosti. Ze své podstaty se účetní odhady pouze zřídka budou rovnat skutečným výsledkům. Odhady a předpoklady jsou průběžně ohodnocovány a vycházejí z historické zkušenosti a dalších faktorů, včetně odhadů budoucích událostí, které jsou s ohledem na okolnosti rozumné. Významné odhady a předpoklady, které mohou mít podstatný vliv na aktiva a závazky v průběhu následujícího roku jsou uvedeny níže: (1)

Daň z příjmu a odložená daň

Společnost účtuje o splatné dani a s ohledem na dočasné rozdíly také o odložené dani. Konečné daňové posouzení řady transakcí a kalkulací je v době tvorby odhadů nejisté a určování odloženého daňového závazku a pohledávky odráží očekávání, jak budou využita aktiva Společnosti a uhrazeny její závazky. Bude-li se konečná výše daňově uznatelných nákladů odchylovat od odhadnutých částek, bude tato odchylka zúčtována v období, kdy bude zjištěna. Čistá výše pohledávky z titulu splatné daně činí 2 083 tis. Kč a čistá částka odloženého daňového závazku činí 390 993 tis. Kč k 31. prosinci 2009. V říjnu 2007 prezident České republiky podepsal zákon, podle kterého bude sazba daně z příjmů právnických osob snížena z 24 % na 21 %, 20 % a 19 % pro zdaňovací období roku 2008, 2009 a 2010. (2)

Leasing

Společnost hodnotí povahu uzavřených smluv za účelem posouzení, zda-li je smlouva uzavřena jako leasingová, nebo zda je jejím uzavřením je založen leasingový vztah. Při posouzení jednotlivých smluv bere Společnost v úvahu zejména, zda je plnění smlouvy podmíněno používáním konkrétního majetku a zda smlouva postupuje právo k užívání majetku. Výše uvedený oddíl „Leasing“ (viz písm. l) obsahuje popis způsobu, jakým Společnost určuje, zda se jedná o finanční, nebo operativní leasing. z) Majetková účast v dceřiné společnosti Dceřiná společnost je entita, kterou Společnost ovládá. Ovládáním se rozumí možnost ovlivňovat finanční a provozní politiky podniku tak, aby měl ovládající z jeho činností užitek. Společnost má investici do jediné dceřiné společnosti MERO Pipeline GmbH („dceřiná společnost“, viz odst. 10). Majetkové účasti ve společnostech s rozhodujícím a podstatným vlivem se oceňují pořizovací cenou sníženou o opravnou položku na případné snížení hodnoty. Jelikož je tato účetní závěrka prezentována samostatně jako tzv. stand-alone, nebyla provedena konsolidace dceřiných nebo přidružených společností. V souladu s požadavky zákona o účetnictví připravila Společnost konsolidovanou účetní závěrku podle IFRS (viz výše).



aa) Provozní zisk Provozní zisk představuje zisk bez finančního výsledku hospodaření a daní a zahrnuje zisk z běžných operací. Finanční výsledek hospodaření se skládá z výnosových a nákladových úroků, ostatních finančních nákladů (především bankovní poplatky), zisků a ztrát z přecenění finančních instrumentů a realizovaných a nerealizovaných kursových zisků a ztrát. bb) Změny v účetní politice V roce 2009 nebyly aplikovány v účetních politikách žádné významné změny s výjimkou aplikace nových a novelizovaných standardů a interpretací, viz výše. cc) Řízení finančních rizik Finanční nástroje zachycené v rozvaze zahrnují peníze a peněžní ekvivalenty, bankovní účty, finančních aktiva, pohledávky, závazky, půjčky a deriváty. Z běžné činnosti Společnosti vyplývá celá řada finančních rizik včetně dopadů změn tržních cen cizího kapitálu, směnných kurzů a úrokových sazeb, čerpání úvěru na financování své činnosti a čisté investice do zahraničních společností. Celková strategie řízení rizik Společnosti se soustředí na nepředvídatelnosti finančních trhů a snahu minimalizovat potenciální negativní dopady na finanční výsledky Společnosti. Společnost používá pro zajištění některých rizik derivátové finanční nástroje (např. forwardové a swapové smlouvy) nebo nederivátové nástroje (např. depozitní instrumenty). Společnost neprovádí žádné spekulativní obchody. Řízení rizik provádí finanční oddělení v souladu se schválenými pravidly. Představenstvo definuje zásady celkového řízení rizik. V souladu s těmito zásadami existují písemná pravidla týkající se konkrétních oblastí, jako je například devizové riziko, úrokové riziko, úvěrové riziko, užití derivátových finančních nástrojů a investování přebytečné likvidity. (i)

Měnové riziko

Společnost je vystavena měnovému riziku vztahujícímu se zejména k EUR: a b c

rozvahové položky (jako například pohledávky, závazky) denominované v cizí měně pravděpodobné/očekávané transakce nebo závazky (jako jsou nákupy nebo prodeje) denominované v cizí měně čisté investice do německé dceřiné společnosti (firemní měna odlišná od Kč)

Cílem Společnosti je minimalizovat volatilitu zisku a peněžních toků způsobovanou pohyby kurzů cizích měn. Společnost především zajišťuje devizové riziko související s budoucími očekávanými transakcemi. Pro zajištění těchto transakcí se používají derivátové nástroje.



(ii)

Riziko úrokové sazby Společnost je vystavena riziku úrokové sazby plynoucího z:

a b

pohyblivé úrokové sazby použité u finančních / peněžních investic a dluhových instrumentů “fair value” dluhu poskytnutého za pevné úrokové sazby

Příjmy a provozní peněžní toky Společnosti jsou do značné míry nezávislé na změnách tržních úrokových sazeb. Pro peněžní aktiva a krátkodobé dluhy se používají pohyblivé úrokové sazby, zatímco pro dlouhodobé dluhové závazky pevné sazby. (iii) Riziko likvidity Nejdůležitějším cílem Společnosti při řízení likvidity je mít k dispozici dostatek finančních zdrojů pro splnění všech hotovostních platebních závazků, jak se stávají splatnými, umožňující určitou flexibilitu. Zdroje hotovosti sestávají z peněz a peněžních nástrojů, obchodovatelných cenných papírů a dostupných závazných úvěrových rámců. Společnost se zejména soustřeďuje na likviditní profil zohledňující očekávané finanční toky z běžné činnosti a splatnost dluhu a finančních investic v horizontu následujících 12 měsíců. Rovnováha mezi plynulostí financování a flexibilitou je řízena možností použít přečerpání účtů, tj. využití kontokorentního úvěru. (iv) Úvěrové riziko Vzhledem k předmětu své činnosti Společnost poskytuje své služby úzkému okruhu odběratelů, z čehož vyplývá koncentrace úvěrového rizika souvisejícího s pohledávkami z obchodního styku na tyto zákazníky (více než 95% pohledávek z obchodního styku je soustředěno na tři klíčové zákazníky Společnosti). Obchodní pohledávky jsou soustředěny v rámci České republiky. Ačkoliv Společnost v současné době v souvislosti s pohledávkami nepředpokládá vyšší úvěrové riziko, platební schopnost je ovlivněna finanční stabilitou národní ekonomiky a stabilitou klíčových zákazníků Společnosti. Stav pohledávek je průběžně monitorován s výsledkem minimalizace rizika vzniku pochybných pohledávek. Maximální možné riziko odpovídá výši účetní hodnoty uvedené v Poznámce č. 12. S ohledem na úvěrové riziko vznikající z finančních aktiv Společnosti, která se skládají z hotovosti a peněžních ekvivalentů, realizovatelných finančních aktiv, finančních aktiv přeceňovaných na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty a některých finančních derivátů odpovídá maximální výše úvěrového rizika v důsledku prodlení druhé strany výši účetní hodnoty těchto nástrojů. Společnost vstupuje do smluvních ujednání pouze s bonitními finančními institucemi. Úvěrové riziko je řízeno oddělením finančním oddělením Společnosti, které pravidelně monitoruje platební morálku současných zákazníků a analyzuje věkovou strukturu pohledávek.



3.

Informace o segmentech

Činnost společnosti MERO ČR, a.s., je pro účely řízení rozdělena podle dodávaných služeb do dvou hlavních nákladových okruhů/segmentů. Hlavní segmentem je přeprava ropy ropovody Družba a IKL. Vedlejším segmentem činnosti Společnosti, který se však stává stále významnějším, je skladování ropy. Segment přeprava má dva odběratele, tržby od hlavního odběratele činí 92,5% v roce 2009 a 92,8%v roce 2008. Segment skladování dodává služby pouze jednomu zákazníkovi. Hlavní zákazníci služby přeprava vypověděli v prosinci 2009 smlouvy o přepravě. Výpovědní lhůta činí 3 roky, současná smlouvy jsou platné do 31. 12. 2012. Společnost předpokládá, že v průběhu výpovědní lhůty uzavře nové smlouvy, jejichž podmínky se nebudou významně lišit od smluv stávajících. Společnost dodává své služby pouze zákazníkům na území České republiky a proto jsou veškeré výnosy generovány v rámci České republiky. Společnost provozuje svoji činnost na území České republiky a veškerá její dlouhodobá hmotná i nehmotná aktiva jsou lokalizovány na území České republiky. Společnost alokuje na jednotlivé segmenty pouze výnosy, náklady, aktiva, pasiva a ostatní zveřejňované informace, které jsou jednotlivým segmentům přímo přiřaditelné. Ostatní položky nejsou alokovány a jsou vykazovány jako Ostatní.



V následujících tabulkách jsou uvedeny údaje o výnosech segmentů, jejich výsledcích hospodaření a aktivech a závazcích k 31. 12. 2009. K 31. 12. 2009 Přeprava ropy Výnosy Prodej externím odběratelům Prodej mezi segmenty Výnosy celkem Výsledek Provozní výsledek

Skladování ropy

1 382 515 0 1 382 515

503 795 0 503 795

404 177

267 378

Úrokové výnosy Nákladové úroky Ostatní finanční náklady, netto Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk Aktiva a závazky Aktiva Závazky Ostatní informace o segmentu Investiční výdaje: Pozemky, budovy a zařízení Nehmotná aktiva Odpisy budov a zařízení Odpisy nehmotných aktiv Tvorba opravných položek Rozpuštění opravných položek Jiné nepeněžní náklady: Čerpání rezervy na ekologické zátěže Tvorba rezervy na náhradu škody

Ostatní

Celkem 2009 1 886 310 0 1 886 310

-220 780

450 775

56 503 -206 000 17 473

56 503 -206 000 17 473 318 751 -62 375 256 376

6 353 406

3 634 299

2 560 129

12 547 834

81 248

226 171

2 631 496

2 938 915

231 825

11 266

16 910 60

260 001 60

250 364 540 3 478 360

214 091 1 395 54

3 592 80 0 0

468 047 620 4 873 414

31 388 5 942

0 0

0 0

31 388 5 942



V následujících tabulkách jsou uvedeny údaje o výnosech segmentů, jejich výsledcích hospodaření a aktivech a závazcích k 31. 12. 2008. K 31. 12. 2008 Přeprava ropy Výnosy Prodej externím odběratelům Výnosy celkem Výsledek Provozní výsledek

Skladování ropy

Celkem 2008

1 584 396 0 1 584 396

388 730 0 388 730

0 0 0

1 973 126 0 1 973 126

629 825

181 562

-238 492

572 895

49 303 -206 000 7 979

49 303 -206 000 7 979 424 177 -86 906 337 271

Úrokové výnosy Nákladové úroky Ostatní finanční náklady, netto Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk Aktiva a závazky Aktiva

Ostatní

-86 906

6 719 294

3 787 768

2 112 216

12 619 278

Závazky

237 777

48 932

2 938 588

3 225 297

Ostatní informace o segmentu Investiční výdaje: Pozemky, budovy a zařízení Nehmotná aktiva

251 857 0

124 310 0

24 028 261

400 195 261

226 396 540 303 1 222

180 832 0 1 214 2 888

8 253 73 0 0

415 481 613 1 517 4 110

31 388

0

0

31 388

Odpisy budov a zařízení Odpisy nehmotných aktiv Tvorba opravných položek Rozpuštění opravných položek Jiné nepeněžní náklady: Tvorba rezerv na ekologické zátěže



4.

Výnosy a náklady

Výnosy Výnosy z přepravy ropy Výnosy ze skladování ropy Celkem

2009 1 382 515 503 795 1 886 310

2008 1 584 396 388 730 1 973 126

2009 13 906 34 310 48 216

2008 14 429 38 141 52 570

Spotřeba materiálu a energie Spotřeba materiálu Spotřeba energie Celkem

Osobní náklady 2009 100 340 22 900 4 671 4 684 222 132 817

Mzdy a platy Náklady na sociální zabezpečení Odměny členům statutárních a dozorčích orgánů Ostatní sociální náklady Rezerva na závazné budoucí odměny Celkem

2008 79 701 21 132 4 710 4 116 144 109 803

Společnost zaměstnávala v roce 2009, resp. 2008 v průměru 112, resp. 114 zaměstnanců, včetně vedení. Počet členů vedení dosahoval v roce 2009, resp. 2008 v průměru 7, resp.6 pracovníků. Ostatní provozní náklady, netto Pojištění Náklady na ekologické zátěže (včetně tvorby a rozpuštění rezerv) Náklady spojené s prověrkou ropovodu Družba Technické, právní a ekonomické poradenství Katodická ochrana Ostatní Celkem

5.

2009 35 872 13 136 2 700 21 704 8 827 65 005 147 244

2008 32 336 51 075 5 274 21 560 8 820 46 471 165 806

Daň z příjmů

Daňovými záležitostmi se v České republice v současnosti zabývá řada zákonů, které upravují především spotřební daně, daň z přidané hodnoty, daň z příjmů právnických osob, daň z příjmů fyzických osob a některé další. Často existují rozdílné názory na interpretaci jednotlivých ustanovení zákonů, a to jak na úrovni ministerstev, tak v podnikatelské sféře, z čehož pramení určitá nejistota a sporné situace. Vedení Společnosti je přesvědčeno, že v přiložené účetní závěrce byly daňové závazky vykázány v dostatečné výši.



Hlavní složky daňového nákladu k 31. 12. zahrnují: 2009 Splatná daň z příjmů Náklad na splatnou daň z příjmů

2008

9 279

24 372

Odložená daň z titulu vzniku a zúčtování přechodných rozdílů

53 096

62 534

Náklad na daň z příjmů vykázaný ve výkazu zisku a ztráty

62 375

86 906

Daň z příjmů ze zisku před zdaněním Společnosti se liší od teoretické částky, která by vznikla použitím platné daňové sazby domovské země Společnosti následujícím způsobem: 2009 Zisk před zdaněním Sazba daně z příjmů Daň stanovená podle sazby daně z příjmů

2008

318 751 20% 63 750

Daňový dopad nákladů, které nejsou uznatelné pro účely stanovení výše zdanitelného zisku (trvalé rozdíly) Vliv snížení sazeb daně z příjmu Rozpuštění grantu – revers daňového efektu Daňový náklad Efektivní sazba daně

424 177 21% 89 077

6 415 -4 253 -3 537

1 366 0 -3 537

62 375

86 906

19,57%

20,49%

V říjnu 2007 prezident České republiky podepsal zákon, podle kterého bude sazba daně z příjmů právnických osob snížena z 24 % na 21 %, 20 % a 19 % pro zdaňovací období roku 2008, 2009 a 2010. Odložená daň je počítána na základě schválených daňových sazeb, jejichž platnost se předpokládá v době, kdy budou aktiva realizována a závazky vyrovnány. 2009 Odložený daňový závazek - stav k 1. lednu Dopad do výkazu zisku a ztráty Dopad do vlastního kapitálu Odložený daňový závazek - stav k 31. prosinci

2008

345 524

282 062

53 096 -7 627

62 534 928

390 993

345 524

Odložená daňová pohledávka a závazek jsou vzájemně započteny v případě, že je dle zákona možné započíst daňové aktivum a závazek, a pokud odložené daně podléhají stejnému správci daně.



Odložená daň z příjmů k 31. 12. 2009 je stanovena takto:

Položky odložené daně Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou dlouhodobého majetku Ostatní dočasné rozdíly: Opravná položka k zásobám Opravná položka k dlouhodobému majetku Opravná položka k ostatnímu majetku Závazek ze zákonného pojištění Nehmotná aktiva Rezervy Reálná hodnota finanční investice Reálná hodnota zajišťovacího derivátu Celkem

Základ

Sazba daně



-1 965 497

19%

0

-373 444

10 206 1 212 3 271 3 336 10 840 5 943 -9 000 -118 168

19% 19% 19% 19% 19% 19% 19% 19%

1 939 230 621 634 2 060 1 129 0

0 0 0 0 0 0 -1 710 -22 452

6 613

-397 606

-2 057 857

-390 993


Odložená daň z příjmů k 31. 12. 2008 je stanovena takto:

Položky odložené daně Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou dlouhodobého majetku Rozdíl mezi účetní a daňovou zůstatkovou cenou dlouhodobého majetku Ostatní dočasné rozdíly: Opravná položka k zásobám Opravná položka k dlouhodobému majetku Opravná položka k ostatnímu majetku Závazek ze zákonného pojištění Nehmotná aktiva Rezervy Reálná hodnota finanční investice Reálná hodnota zajišťovacího derivátu Reálná hodnota zajišťovacího derivátu Celkem

Základ

Sazba daně



-1 689 042

19%

0

-320 918

10 935

20%

2 187

0

8 641 1 564 26 1 416 10 444 3 488 -180 -14 479 -151 887

20% 19% 20% 20% 19% 20% 19% 20% 19%

1 728 297 5 283 1 984 698 0 0

0 0 0 0 0 0 -34 -2 896 -28 858

7 182

-352 706

-1 819 074

-345 524




6.

Nerozdělený zisk/Dividendy vyplacené a navržené

Dividendy za rok 2008 nebyly podle rozhodnutí akcionáře vypláceny. Dne 15. 1. 2009 byly na základě rozhodnutí akcionáře Společnosti ze dne 16. 6. 2008 vyplaceny dividendy za rok 2007 v částce 151 757 tis. Kč (srážková daň 22 764 tis. Kč, čistá výše dividendy 128 993 tis. Kč), tzn. hrubá dividenda činila 18 Kč na akcii o nominální hodnotě 1 000 Kč.

7.

Pozemky, budovy a zařízení Pozemky a budovy

Účetní hodnota k 31. 12. 2007 Přírůstky Převody Prodej a vyřazení Snížení hodnoty Odpisy Účetní hodnota k 31. 12. 2008

Účetní hodnota k 31. 12. 2008 Přírůstky Převody Prodej a vyřazení Snížení hodnoty Odpisy Účetní hodnota k 31. 12. 2009


Ostatní Stroje, přístroje dlouhodobý majetek a zařízení

Celkem

3 478 826 0

2 837 419 0

395 897 0

1 179 128 400 195

7 891 270 400 195

208 322

478 297

0

-686 619

0

-90

-4 073

0

0

-4 163

352

0

0

0

352

-185 535

-229 946

0

0

-415 481

3 501 875

3 081 697

395 897

892 704

7 872 173



Pozemky a budovy


3 501 875 0

3 081 697 0

395 897 0

892 704 194 987

293 556

736 143

0

-1 029 699

0

0

-3

0

0

-3

Celkem 7 872 173 194 987

351

0

0

0

351

-203 517

-264 530

0

0

-468 047

3 592 265

3 553 307

Pozemky a budovy


395 897 Ostatní dlouhodobý majetek

57 992 Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek

7 599 461

Celkem


5 775 596

5 531 447

395 897

892 704

12 595 644

-2 272 158

-2 449 750

0

0

-4 721 908

-1 563

0

0

0

-1 563

3 501 875

3 081 697

395 897

892 704

7 872 173


6 066 033

6 114 312

395 897

57 992

12 634 234

-2 472 556

-2 561 005

0

0

-5 033 561

- 1 212

0

0

0

-1 212

3 592 265

3 553 307

395 897

57 992

7 599 461



Ostatní dlouhodobý majetek představuje první náplň ropovodu Družba a minimální náplň skladovacích tanků, které jsou pořízené a vlastněné Společností. Tyto náplně jsou plně vytlačitelné a nepodléhají zastarání. První a minimální náplně budou s největší pravděpodobností vytlačeny na konci životnosti ropovodu Družba a tanků, a proto jsou klasifikovány jako dlouhodobé aktivum. Společnost tyto náplně neodepisuje, neboť jejich zbytková/realizační hodnota, po započtení nákladů nutných k vytlačení, převyšuje původní náklady pořízení. Hodnota plně odepsaných budov, zařízení a nehmotných aktiv k 31. 12. 2009 a 2008 činila 788 731 tis. Kč, resp 761 215 tis. Kč. Hodnota neodepisovaného majetku (bez nedokončeného dlouhodobého majetku) k 31. 12. 2009 a 2008 činila 440 913 tis. Kč. Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek představuje zejména náklady a zálohy vynaložené v souvislosti s vybudováním nového řídícího systému ropovodu Družba a s rekonstrukcí rozvodny elektrické energie pro centrální tankoviště ropy. Hodnota záloh poskytnutých dodavatelům na dlouhodobý hmotný majetek vykazovaná jako součást nedokončeného dlouhodobého hmotného majetku dosahuje k 31. 12. 2009, resp. 2008, částky 854 tis. Kč, resp. 4 059 tis. Kč. Společnost předpokládá, že tyto zálohy budou v následujících 12 měsících po rozvahovém dni čerpány proti dodávkám. Nepoužívaný majetek K 31. 12. 2009, resp. 31. 12. 2008 Společnost evidovala ve svém účetnictví nepoužívaný majetek v zůstatkové hodnotě 1 212 tis. Kč, resp. 1 563 tis. Kč. Tento majetek je tvořen nepoužívanou propojkou ropovodu. Společnost vytvořila opravnou položku, která plně pokrývá zůstatkovou hodnotu nepoužívaného majetku.



8.

Nehmotná aktiva



Software 1 215


Celkem 1 631

Přírůstky

0

0

261

261

Převody

0

0

0

0

Prodej a vyřazení

0

0

0

0

Odpisy

-73

-540

0

-613


343

675

261

1 279



Software 675


Celkem 1 279

Přírůstky

0

0

0

0

Převody

60

0

-60

0

Prodej a vyřazení

0

0

-116

-116

Odpisy

-80

-540

0

-620


323

135

85

543

Patenty a licence

Nedokončená nehmotná aktiva

Software

Celkem

K 31. 12. 2008 Pořizovací cena Oprávky Opravná položka Účetní hodnota

612

2 160

261

3 033

-269 0

-1 485

0

-1 754

0

0

343

0

675

261

1 279

K 31. 12. 2009 Pořizovací cena Oprávky Opravná položka Účetní hodnota

672

2 160

85

2 917

-349

-2 025

0

-2 374

0

0

0

0

323

135

85

543

Patenty a licence jsou odpisovány rovnoměrně po dobu použitelnosti, která se pohybuje v rozmezí 5 až 10 let. Software zařazený do užívání v roce 2006, je odepisován rovnoměrně pod dobu 4 let.



9.

Dlouhodobá finanční aktiva 31. 12. 2009 101 261 16 459 316 350 434 070

Zajišťovací deriváty Ostatní deriváty Euro Medium Term Notes Callable Floater Dlouhodobá finanční aktiva celkem

2008 151 887 307 630 459 517

Zajišťovací finanční deriváty představují zajišťovací měnové forwardy. Forwardy v nominální hodnotě 58 954 tis. EUR (nominální hodnota k 31. 12. 2009), zajišťují měnová rizika z budoucích očekávaných plateb v letech 2010 až 2018. Reálná hodnota těchto derivátů k 31. 12. 2009 představuje částku 118 155 tis. Kč, z toho dlouhodobá část je 101 261 tis. Kč a krátkodobá část je 16 901 tis. Kč (viz poznámka 11). Reálná hodnota těchto derivátů k 31. 12. 2008 byla 166 366 tis Kč, z toho dlouhodobá část byla 151 887 tis. Kč a krátkodobá část byla 14 479 tis. Kč. Tyto forwardy jsou klasifikovány jako deriváty k zajištění peněžních toků, splňují podmínky stanovené IAS 39 a jsou vysoce účinné. Změna reálné hodnoty těchto derivátových instrumentů je účtována do vlastního kapitálu do té doby, než mají zajišťované peněžní toky dopad do výkazu zisku a ztráty, kdy je do tohoto výkazu převedena. Ostatní deriváty představují měnové forvardy, které jsou splatné v letech 2018 a 2019 a které již nesplňují podmínky pro aplikaci zajišťovacího účetnictví, neboť zajišťovaná transakce již přestala být pravděpodobná. Euro Medium Term Notes Callable Floater představují cenné papíry (denominované v Kč) v nominální hodnotě 300 000 tis. Kč, nakoupené v únoru 2008, vydané společností Société Générale Acceptance N. V. (SG) a jsou splatné v únoru 2018. Tento dluhopis je klasifikován jako realizovatelné finanční aktivum oceňované reálnou hodnotou s efektem přeceňování do vlastního kapitálu. Reálná hodnota tohoto aktiva byla určena na základě informace od SG.

10.

Majetková účast v dceřiné společnosti

Název společnosti MERO Germany AG

Země vzniku společnosti SRN

Majetkový podíl v % 2009 2008 100 100 31. 12. 2009 2 256 875 2 741 350 2 480 448 78 438

MERO Germany AG Majetkový podíl Aktiva celkem Vlastní kapitál Zisk běžného roku

2008 2 465 055 2 847 751 2 638 006 82 204

Společnost MERO ČR, a.s., vlastní 100% podíl ve společnost MERO Germany AG (SRN), která byla založena v roce 1993 vložením základního kapitálu ve formě peněžní hotovosti ve výši 15 mil. DEM (7,7 mil. EUR). V roce 2005 byl majetkový podíl ve společnosti MERO Pipeline GmbH zvýšen příplatkem nad základní kapitál ve výši 2 818 422 tis. Kč (97 456 tis. EUR), z příplatku je každým rokem vrácena částka ve výši 7 200 tis. EUR. K 31. 12. 2009 představuje dosud nevrácený příplatek částka 68 656 tis. EUR. V roce 2009 došlo v rámci přeměny a přejměnování společnosti MERO Pipeline GmbH na MERO Germany AG ke zvýšení vkladu do zakladního kapitálu o 1,6 tis. EUR na částku 7 671 tis. EUR. Hlavní činností dceřiné společnosti MERO Germany AG je provoz německé části ropovodu IKL.



11.

Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty a krátkodobá finanční aktiva 31. 12. 2009

Peníze na bankovních účtech, v hotovosti a termínované vklady Krátkodobé směnky a dluhopisy Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty celkem

381 729 99 854 481 583

2008 938 315 396 146 1 334 461

Výše uvedené peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty byly použity pro účely sestavení přehledu o peněžních tocích k 31. 12. 2009 a 2008. Peníze na bankovních účtech a v hotovosti jsou úročeny pohyblivou úrokovou sazbou, která se určuje na základě denních bankovních depozitních sazeb. K 31. 12. 2009, resp. 2008, měla Společnost k dispozici nečerpané krátkodobé bankovní úvěry, tj. nečerpané rámce kontokorentních úvěrů, ve výši 45 000 tis. Kč u nichž byly splněny veškeré podstatné podmínky pro jejich čerpání.

Krátkodobá finanční aktiva k 31. 12.: 31. 12. 2009 Finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty Zajišťovací deriváty Směnky a termínované vklady Krátkodobá finanční aktiva celkem

2008

88 344 16 901 1 486 482 1 591 727

190 203 14 479 0 204 682

Zajišťovací finanční deriváty představují zajišťovací měnové forwardy (viz poznámka 9). Krátkodobá finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty: 2009 Počáteční stav Přírůstky Úbytky Změna reálné hodnoty Konečný stav

2008 190 203

317 861

0 -105 927 4 068 88 344

0 -132 031 4 373 190 203

Krátkodobá finanční aktiva přeceňovaná na reálnou hodnotu s dopadem do výkazu zisku a ztráty držená k 31. 12. 2009 a 2008 představují podílové listy emitované otevřeným podílovým peněžním fondem CREDIT SUISSE ASSET MANAGEMENT. Reálná hodnota tohoto aktiva byla určena na základě informace od správce tohoto fondu.



12.

Pohledávky a ostatní aktiva 31. 12. 2009 126 957 2 042 8 329 26 850 -3 620 160 558

Pohledávky z obchodního styku Jiné pohledávky Daňové pohledávky Ostatní aktiva Minus: ztráta ze snížení hodnoty Pohledávky celkem

2008 161 226 2 430 5 227 80 683 -3 620 245 946

Pohledávky z obchodního styku představují zejména pohledávky z titulu přepravy a skladování ropy a jsou splatné do 14 dnů. Ostatní aktiva k 31. 12. 2009 představují zejména externí náklady k přefakturaci, které budou přefakturovány v průběhu roku 2010 a očekávaná přijatá plnění od pojišťovny. K 31. 12. 2009 a 31. 12. 2008 je věková struktura pohledávek z obchodního styku následující: Po datu splatnosti, ale nesnížené

2009 2008

Celkem 126 957 161 226

Snížené opravnou položkou 3 620 3 620

Ani po datu splatnosti a ani nesnížené 123 337 157 606

Méně než 30 dní 0 0

30-60 dní 0 0

60-90 dní 0 0

Opravné položky k pochybným pohledávkám

90-120 dní 0 0

Více než 120 dní 0 0

V tis. Kč

K 1. lednu 2008

3 661

Přírůstky

0


-41

K 31. prosinci 2008

3 620

Přírůstky

0


0

K 31. prosinci 2009

3 620



13.

Zásoby 31. 12. 2009 32 877 11 303 -13 477 30 703

Skladovaný materiál Neukončená přeprava ropy Minus: ztráta ze snížení hodnoty Zásoby celkem

2008 32 348 12 255 -8 667 35 936

Společnost snižuje hodnotu zásob v případě, že jejich realizační hodnota poklesne pod jejich pořizovací náklady. Ocenění dlouhodobě držených hasicích prostředků vykazovaných jako součást skladovaného materiálu se snižuje formou opravné položky stanovené na základě jejich expiračních lhůt. Zůstatková hodnota zásob, jejichž realizační hodnota je nižší než pořizovací cena k 31. 12. 2009 a 2008, činila 25 777 tis. Kč, resp. 29 519 tis. Kč.

14.

Vlastní kapitál 31. 12. 2009 8 430 921 0 8 430 921

Nominální hodnota akcií v oběhu Vlastní akcie Základní kapitál bez vlastních akcií

2008 8 430 921 0 8 430 921

Akcie vydané a v oběhu K 31. 12. 2009 a k 31. 12. 2008 měla Společnost 1 071 ks vydaných akcií s těmito nominálními hodnotami jedné akcie:

Druh akcie na jméno

Jmenovitá hodnota v Kč 1 000 000 000

Počet akcií k 31. 12. 2009 7

Počet akcií k 31. 12. 2008 7

na jméno

100 000 000

13

13

na jméno

1 000 000

130

130

na jméno

1 000

921

921

Všechny druhy akcií mají stejná hlasovací práva odpovídající jejich nominální hodnotě. Právo na výplatu dividend spojené s jednotlivými druhy akcií odpovídá nominální hodnotě jednotlivých druhů akcií. V roce 2009, resp. 2008, nedošlo k žádnému pohybu v počtu vydaných akcií. Společnost nevlastní žádné vlastní akcie. Podle obchodního zákoníku Společnost vytváří rezervní fond ze zisku. Akciová společnost je povinna vytvořit rezervní fond v roce, kdy poprvé dosáhne zisku, ve výši 20 % čistého zisku, ne však více než 10 % základního kapitálu. V dalších letech vytváří rezervní fond ve výši 5 % z čistého zisku až do výše 20 % základního kapitálu. Takto vytvořené zdroje se mohou použít jen k úhradě ztráty. K 31. 12. 2009, resp. 2008 hodnota rezervního fondu činí 187 450 tis. Kč, resp. 170 550 tis. Kč.



Řízení vlastního kapitálu Společnost nepodléhá externím požadavkům na kapitál. Mezi cíle společnosti v oblasti řízení vlastního kapitálu patří: a b

zajištění schopnosti nepřetržitého trvání Společnosti a tím i návratnosti prostředků akcionářů, vyhovět veškerým relevantním právním požadavkům.

V budoucích obdobích bude představenstvo Společnosti pokračovat ve vyhodnocování a provádění důsledné analýzy současných a očekávaných výsledků Společnosti včetně naplánovaných a potenciálních investic a generování peněžních toků a přizpůsobí kapitálovou strukturu dosažení těchto plánů. Žádné další specifické cíle nejsou stanoveny. V letech 2009 a 2008 nedošlo ke změně cílů, postupů a procesů. Členění vlastního kapitálu používané při řízení kapitálu je následující:

Kapitál Čisté nerealizované zisky (zajištění peněžních toků a fond přecenění) Celkový vlastní kapitál

15.

31. 12. 2009 9 515 609

31. 12. 2008 9 259 233

102 994

134 748

9 618 603

9 393 981

Dlouhodobé dluhy

K 31. 12. 2009 a 2008 měla Společnost následující úročené úvěry a finanční výpomoci (včetně emitovaných dluhopisů):

Banka

Původní lhůty/ Podmínky

Emitované dluhopisy

Celkem

Splatnost 2011, úrok 10,3 %

31. 12. 2009 Částka v tis. Kč 2 147 304

2 147 304

2 147 304

2 147 304

-147 304

-147 304

2 000 000

2 000 000

Splátka v následujícím roce Splátky v dalších letech


Emitované dluhopisy v celkové nominální hodnotě 2 000 mil. Kč jsou veřejně obchodovatelné na vedlejším trhu Burzy cenných papírů Praha. Objemy obchodování s těmito dluhopisy jsou minimální. Průměrná referenční tržní cena byla k 31. 12. 2009 a 31. 12. 2008 stanovena na 109,50 % a 112,50 %. Splátka splatná v následujícím roce představuje alikvotní úrokový náklad za období duben 2009 až prosinec 2009, resp. 2008, který je splatný v dubnu 2010, resp. 2009.



Nákladové úroky účtované do nákladů zahrnují: 2008

2009 Úroky z dluhopisů

206 000

206 000

Celkem

206 000

206 000

16.

Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období, jiné závazky a rezervy

Dlouhodobé závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky k 31. 12.: 31. 12. 2009 Závazky z obchodního styku Závazky k zaměstnancům

2008

14 706 2 946

Závazky z budoucích zaměstnaneckých benfitů vč. pojištění

63 961 3 590

1 293

1 620

Výnosy příštích období – státní dotace

208 619

222 225

Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky celkem

227 564

291 396

Společnost obdržela v letech 1993-1996 dotaci ze státního rozpočtu ve výši 408 mil. Kč za účelem výstavby velkokapacitních nádrží na skladování ropy. Nádrže, jichž se dotace týkala, byly dokončeny a aktivovány v roce 1996 a jsou odepisovány po dobu 30-ti let. Dotace ze státního rozpočtu je rozpouštěna do výnosů (ostatní provozní náklady/výnosy viz odstavec 4), po dobu předpokládané životnosti dlouhodobého majetku, jehož se týká. Běžné závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky k 31. 12.: 31. 12. 2009

2008

Závazky z obchodního styku Přijaté zálohy

85 441 0

114 333 75 565

Mzdy a sociální zabezpečení

36 758

21 564

Závazky z budoucích zaměstnaneckých benfitů vč. pojištění

437

535

4 950

9 699

Výnosy příštích období

13 606

30 240

Výdaje příštích období

22 499

3 189

Závazky z ostatních daní

Jiné závazky Závazky z obchodního styku, výnosy příštích období a jiné závazky celkem

3 737

1 196

167 428

256 321

K 31. 12. 2009 a k 31. 12. 2008 neměla Společnost významné krátkodobé závazky z obchodního styku po lhůtě splatnosti.



Krátkodobé rezervy Společnost vytvořila k 31. 12. 2009 krátkodobou rezervu ve výši 5 942 tis. Kč na náklady související se požadovanou náhradu za sníženou kvalitou přepravené ropy v roce 2009, Společnost předpokládá, že tato rezerva bude čerpána v roce 2010, a proto je klasifikována jako krátkodobá. Společnost vytvořila k 31. 12. 2008 krátkodobou rezervu ve výši 31 388 tis. Kč na náklady související s odstraněním ekologických zátěží vzniklých v minulosti, která byla vyčerpána v roce 2009.

17.

Majetek a závazky nevykázané v rozvaze

Společnost nemá k 31. 12. 2009 a 2008 majetek a závazky (peněžní a nepeněžní povahy), mimo níže uvedených, které nejsou vykázány v rozvaze. Společnost MERO ČR, a.s., měla k 31. 12. 2009 smluvně kryté živelní pojistkou rozhodující položky vlastních budov a staveb, které jsou rizikové z hlediska vzniku možné škody. Nepojištěny byly položky se sníženým rizikem, zejména ropovody. Dále byly pojištěny cizí zásoby ropy, které Společnost skladuje a je za ně zodpovědná. Kromě toho měla Společnost pojištěny škody vyplývající z obecné odpovědnosti a škody na životním prostředí.

18.

Spřízněné osoby

Společnost MERO ČR, a.s., je k 31. 12. 2009 vlastněna Ministerstvem financí České republiky, tj. Českou republikou. Z tohoto pohledu lze pokládat jakoukoliv osobu, ve které má Česká republika podstatný nebo rozhodující vliv, jako spřízněnou společnost společnosti MERO ČR, a.s. Následující tabulka shrnuje transakce se spřízněnými osobami, tzn. osobami s účastí České republiky (k 31. 12. 2009), v roce 2009 a otevřené položky pohledávek a závazků k 31. 12. 2009. Prodej spřízněným osobám 3 208


Pohledávky za spřízněný mi osobami 65


ČEZ Prodej, s.r.o.

0

12 976

0

600


0

11

0

0

85 784

596 637

613

75 557

503 795

0

0

0

350

592 787

675 245


MERO Germany AG Správa státních hmotných rezerv Ústav aplikované mechaniky Brno Celkem

678

Prodeje fakturované Správě státních hmotných rezerv představují výnosy ze skladování ropy. Nákupy realizované od společnosti MERO Germany AG jsou tvořeny zejména nákupem přepravy německou částí ropovodu IKL, nákupy od společnosti ČEPRO, a.s., jsou tvořeny zejména nákupem tzv. katodické ochrany související s ropovody. Prodej společnosti MERO Germany AG je tvořen vyfakturovaným podílem nákladů na společně pořizovaný nový řídící systém ropovodu IKL.


0 417 79 146


Následující tabulka shrnuje transakce se spřízněnými osobami, tzn. osobami s účastí České republiky (k 31. 12. 2008), v roce 2008 a otevřené položky pohledávek a závazků k 31. 12. 2008.


Prodej spřízněným osobám 98




ČEZ Prodej, s.r.o.

0

18 386

0

179

ČEZ Distribuční služby, s.r.o I & C Energo s.r.o. MERO Pipeline GmbH Správa státních hmotných rezerv

9 0

220

0

0

3 228

616 752

3 012

88 109

388 730

0

0

0

Ústav jaderného výzkumu Řež a.s.

0

536

0

0

Ústav aplikované mechaniky Brno

0

1 005

0

1 089

392 056

671 072

3 065

92 511

Celkem

Prodeje fakturované Správě státních hmotných rezerv představují výnosy ze skladování ropy. Prodeje společnosti ČEPRO, a.s., jsou tvořeny zejména přefakturací podílu na společné investiční akci. Nákupy realizované od společnosti MERO Pipeline GmbH jsou tvořeny nákupem přepravy německou částí ropovodu IKL, nákupy od společnosti ČEPRO, a.s., jsou tvořeny zejména nákupem tzv. katodické ochrany související s ropovody. Odměny členů vedení, dozorčí rady a představenstva (včetně mezd a zákonného pojištění): 2009 41 368 11 006 52 374

Představenstvo a vedení Dozorčí rada Celkem

2008 20 557 9 828 30 385

V roce 2009 a 2008 neobdrželi členové vedení, statutárních a dozorčích orgánů žádné přiznané záruky, zálohy a nevlastní žádné akcie Společnosti. Jiné výhody poskytnuté členům statutárních a dozorčích orgánů a řídícím pracovníkům spočívají v použití automobilů pro soukromé účely, poskytnutí limitovaného množství pohonných hmot pro soukromé účely. V odměnách členů představenstva a vedení za rok 2009 je zahrnuta i mimořádná jednorázová odměna za splnění dlouhodobých strategických cílů.

19.

Analýza finančního rizika

Úrokové riziko Společnost je financována vlastním kapitálem a dále dluhopisy, které jsou úročené pevnou sazbou (viz odstavec 16). Peněžní toky související s dluhovým financováním Společnosti tudíž nejsou vystaveny riziku změny úrokové sazby. Úrokovému riziku je vystaven zejména nakoupený finanční majetek, viz odstavec 9 a 11, peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty, viz odstavec 11.



Riziko likvidity Níže uvedená tabulka sumarizuje profil splatnosti finančních závazků k 31. 12. 2009 na základě smluvních nediskontovaných plateb: K 31. 12. 2009 Úročené půjčky a dluhopisy

Podle volby 0


3-12 měsíců 206 000

Více něž 5 let

1-5 let

Celkem

2 206 000

2 412 000

Jiné závazky

0

3 737

0

0

0

3 737

Závazky z obchodního styku, přijaté zálohy a výdaje příštích období

0

106 817

1 123

14 656

50

122 646


0

11 178

30 967

1 642

2 597

46 384


0

0

190 548

762 192

607 474

1 560 214


0

0

-208 224

-832 896 -663 826

-1 704 946

Ostatní deriváty – vydané finanční toky

0

0

0

0

256 873

256 873

Ostatní deriváty – přijaté finanční toky

0

0

0

0 -280 701

-280 701

121 732

220 414

Celkem

2 151 594

-77 533

2 416 207

Níže uvedená tabulka sumarizuje profil splatnosti finančních závazků k 31. 12. 2008 na základě smluvních nediskontovaných plateb: Podle volby 0


Závazky z nevyplacených dividend

0

128 993

Jiné závazky

0

Závazky z obchodního styku a přijaté zálohy Závazky vůči zaměstnancům, z titulu sociálního a zdravotního pojištění a ostatních daní

K 31. 12. 2008 Úročené půjčky a dluhopisy

3-12 měsíců 206 000

Více něž 5 let

1-5 let

Celkem

2 412 000

0

2 618 000

0

0

0

128 993

1 196

0

0

0

1 196

0

110 736

79 432

12 177

51 514

253 859

0

6 491

25 307

5 210

0

37 008


0

0

193 896

775 584

1 073 430

2 042 910


0

0

-208 224

-832 896

-1 152 751

-2 193 871

Celkem

0

247 416

296 411

2 372 075

-27 807

2 888 095

Tržní riziko Tržnímu riziku jsou vystaveny zejména finanční aktiva oceňovaná reálnou hodnotou a cizoměnová finanční aktiva a pasiva. Analýza citlivosti na úrokové a kurzové riziko byla zpracována pro změnu úrokové sazby o 0,1 % a kurzu o 1 %. Kdyby kurz CZK/EUR k 31. 12. 2009 byl o 1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny by zůstaly konstantní, čistý zisk za období by byl o 1 418 tis. Kč vyšší, resp. nižší v důsledku přecenění peněžních položek v cizích měnách platným kurzem ke konci roku. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 10 310 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot zajišťovacích měnových forwardů přeceňovaných do vlastního kapitálu.



Kdyby kurz CZK/EUR k 31. 12. 2008 byl o 1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny by zůstaly konstantní, čistý zisk za období by byl o 372 tis. Kč nižší, resp. vyšší v důsledku přecenění peněžních položek v cizích měnách platným kurzem ke konci roku. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 18 223 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot zajišťovacích měnových forwardů přeceňovaných do vlastního kapitálu. Kdyby úrokové sazby k 31. 12. 2009 byly o 0,1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny zůstaly nezměněné, čistý zisk by byl o 756 tis. Kč vyšší, resp. nižší díky poklesu, resp. růstu reálných hodnot finančních aktiv přeceňovaných do výkazu zisku a ztráty. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 7 140 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot finančních instrumentů přeceňovaných do vlastního kapitálu. Kdyby úrokové sazby k 31. 12. 2008 byly o 0,1 % nižší, resp. vyšší a všechny ostatní veličiny zůstaly nezměněné, čistý zisk by byl o 146 tis. Kč nižší, resp. vyšší díky poklesu, resp. růstu reálných hodnot finančních aktiv přeceňovaných do výkazu zisku a ztráty. Ostatní komponenty vlastního kapitálu by byly vyšší, resp. nižší o 8 115 tis. Kč v důsledku růstu, resp. poklesu reálných hodnot finančních instrumentů přeceňovaných do vlastního kapitálu. Reálné hodnoty Reálné hodnoty finančních aktiv a pasiv jsou blíže popsány v odstavcích souvisejících s těmito instrumenty, tj. v odstavcích 9, 11 a 15. Účetní hodnoty pohledávek a závazků popsaných v odstavcích 6, 12 a 16 aproximují jejich reálné hodnoty vzhledem k jejich charakteru. Úrovně reálné hodnoty Společnost používá při oceňování následující třístupňový postup určování reálné hodnoty u finančních nástrojů: Úroveň 1: ceny kótované (neupravené) na trhu u stejných aktiv nebo závazků Úroveň 2: ostatní metody oceňování, kdy všechny vstupy, které mají významný vliv na zaúčtovanou reálnou hodnotu, je možné přímo nebo nepřímo stanovit. Úroveň 3: metody používající vstupy, které mají významný vliv na zaúčtovanou reálnou hodnotu a které nejsou založeny na datech získávaných na aktivním trhu. Aktiva vedené v reálné hodnotě 31. prosince 2009

Finanční aktiva vedené v reálné hodnotě s dopadem do výkazu o úplném výsledku

V tis Kč

Celkem

Úroveň 1

Úroveň 2

Úroveň 3

Zajišťovací a ostatní deriváty - forwardy

134 621

0

134 621

0

Euro Medium Term Notes Callable Floater

316 350

0

316 350

0

88 344

0

88 344

0

539 315

0

539 315

0

CREDIT SUISSE ASSET MANAGEMENT – podílový fond Celkem

Společnost neeviduje žádné závazky oceněné v reálné hodnotě. V roce 2009 nedošlo k žádným přesunům finančních instrumentů mezi jednotlivými výše uvedenými úrovněmi.



Deriváty Management Společnosti využívá derivátových a jiných finančních nástrojů k řízení měnových a případně i úrokových rizik. K řízení měnových rizik využívá Společnost forwardových operací (forwardové prodeje cizích měn). Otevřené derivátové nástroje k 31. 12. 2009 a 2008 jsou blíže popsány v odstavci 9. Zisk související s těmito derivátovými nástroji překlasifikovaný z kapitálových účtů do výkazu zisku a ztráty dosáhl v roce 2009 částky 18 900 tis. Kč (2008: 16 691 tis. Kč) vzhledem k realizaci zajištěných transakcí a byl vykázán v řádce Kurzové zisky/(ztráty). Společnost v roce 2009 a 2008 dále rozeznala ve výkazu zisku a ztráty zisk ve výši 16 459 tis. Kč a 0 tis. Kč vyplývající z neefektivnosti derivátových nástrojů zajišťujících peněžní toky vzhledem k tomu, že zajišťované transakce přestaly být pravděpodobné.

20.

Významné události, které nastaly po rozvahovém dni

Po rozvahovém dni kromě výše uvedené skutečnosti nenastaly žádné významné události, které by měly být zohledněny v účetní závěrce zpracované k 31. 12. 2009.


J) Zpráva o vztazích mezi propojenými osobami k 31. prosinci 2009 dle § 66a, odst. 9 obchodního zákoníku

Zpracovatel MERO ČR, a. s. Veltruská 748 278 01 Kralupy nad Vltavou jako osoba ovládaná. Organizační struktura MERO ČR, a. s., se sídlem v Kralupech nad Vltavou je jednou z 39 obchodních společností ovládaných v průběhu roku 2009 Ministerstvem financí ČR. MERO ČR, a. s., je jediným společníkem s podílem 100 % ve své dceřiné společnosti MERO Germany AG, Vohburg an der Donau, SRN. Graf organizační struktury propojených osob Zahrnuje jen ty společnosti, se kterými měla MERO ČR, a. s., v roce 2009 aktivní obchodní vztahy.

MF ČR MERO ČR, a.s.

ČEPRO, a.s.

ČEZ, a.s. ČEZ Prodej, s.r.o.

MERO Germany AG

ČEZ Distribuční služby, s.r.o. Ústav jaderného výzkumu Řež, a. s. Ústav aplikované mechaniky Brno, s.r.o.

124

Právní vztahy mezi propojenými osobami Společnost MERO ČR, a. s., uzavřela v roce 2009 následující smlouvy s propojenými osobami název společnosti ČEPRO a.s.

ČEZ Prodej, s.r.o.

číslo smlouvy

název smlouvy

předmět smlouvy

uzavřena

In/0163

Kupní smlouva

Odkoupení tří polí ocelové haly a jeřábového zařízení ve Velké Bíteši

12.6.2009

In/0175

Smlouva o spolupráci při zhotovení díla

Výměna EPS ve skladu Klobouky

1.10.2009

O/0396

Smlouva o sdružených službách dodávky elektřiny ze sítí VVN a VN

O/0422 O/0463

Smlouva o sdružených službách dodávky elektřiny ze sítí VVN a VN Smlouva o připojení odběrného místa k distribuční soustavě VVN

O/0501

Smlouva o sdružených službách dodávky elektřiny ze sítí VVN a VN

ČEZ Distribuce, a.s.

P/0282

Smlouva o uzavření budoucí smlouvy o zřízení věcného břemene

MERO Germany AG

O/0493

MERO Pipeline GmbH

U/0027

Smlouva o všeobecných přepravních podmínkách pro přepravu ropy a o souvisejících záležitostech Smlouva o údržbě řídícího systému SCADA dálkového potrubí MERO na českém území

Dodávka elektrické energie MERO ČR - Nelahozeves (ex Metrostav) Dodávka elektrické energie pro CTR Nelahozeves na rok 2009 Připojení odběrného místa – Nelahozeves Dodávka elektrické energie MERO ČR - Nelahozeves (ex Metrostav) Sjednání podmínek pro budoucí uzavření smlouvy na zřízení věcného břemene

2.2.2009 30.3.2009 1.9.2009 18.12.2009 19.2.2009

Přeprava ropy

16.12.2009

Údržba řídícího systému SCADA dálkového potrubí MERO na českém území

22.4.2009

Plnění a protiplnění uskutečněná v roce 2009 Plnění a protiplnění se poskytují za ceny a za podmínek obvyklých v obchodním styku. Prodej MERO ČR, a. s., prodávala a přefakturovávala v roce 2009 služby těmto propojeným osobám: propojená osoba

obchodní transakce

MERO Germany, AG ČEPRO, a.s. Celkem

služby služby

(v tis. Kč) 85 784 3 208 88 992

Nákup MERO ČR, a. s., nakupovala v roce 2009 výrobky, dlouhodobý majetek, zboží a služby od těchto propojených osob: propojená osoba MERO Germany AG ČEPRO, a.s. ČEZ Prodej, s.r.o. Ústav aplikované mechaniky Brno ČEZ Distribuční služby, s.r.o. Celkem

obchodní transakce Přeprava ropy a ostatní služby katodická ochrana a služby Dodávky energie Služby Služby

(v tis. Kč) 596 637 65 271 12 976 350 11 675 245

Žádné další významné transakce mezi propojenými osobami se v roce 2009 neuskutečnily.

125

Ovládající osoba učinila v působnosti valné hromady v uplynulém období tato opatření: 14. dubna 2009 - schvaluje, v souladu se zněním článku 14, odst. 1, písm. y) Stanov společnosti a na základě návrhu představenstva společnosti ze dne 2.3.2009 a dozorčí rady společnosti ze dne 10.3.2009 „Zásady pro poskytování sponzorských darů na rok 2009“, jejichž úplné znění je uvedeno v příloze č. 2, která tvoří nedílnou součást tohoto rozhodnutí s tím, že bude postupováno podle platných právních předpisů upravujících danou problematiku (zejména § 20, odst. 8 zákona č.586/1992 Sb ., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů a zásad schválených usnesením vlády ČR č. 816 z 9.12.1998 a navazujících usnesení vlády ČR, stanovujících pravidla postupu poskytování sponzorských darů státními podniky a obchodními společnostmi s většinovou majetkovou účastí státu). 22. června 2009 - bere na vědomí zprávu představenstva o podnikatelské činnosti společnosti a stavu jejího majetku za rok 2008 - schvaluje 1. řádnou účetní závěrku k 31. 12. 2008 a konsolidovanou účetní závěrku k 31.12.2008 2. rozdělení čistého zisku za rok 2008 v členění: čistý zisk za účetní období 2008 337 270 646,59 Kč příděl do rezervního fondu 16 900 000,00 Kč příděl do sociálního fondu 1 000 000,00 Kč příděl do fondu odměn 5 436 000,00 Kč nerozdělený zisk 313 934 646,59 Kč 20. července 2009 - schvaluje na základě článku 14, odst. 1, písm. a) Stanov společnosti, „Aktualizovanou podnikatelskou strategii společnosti MERO ČR, a. s. na období let 2009 – 2013“. - souhlasí, aby společnost MERO ČR, a. s. provedla právní, ekonomický, technický, popřípadě ekologický audit (proces due diligence) ve společnosti ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s., a to v souvislosti s uvažovaným záměrem společnosti Shell Overseas Investment B.V. prodat svůj 16,33 % akciový podíl ve společnosti ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s. - ukládá společnosti MERO ČR, a. s. neprodleně informovat Ministerstvo o výsledcích procesu due diligence uvedeného v bodě II tohoto rozhodnutí. 16. prosince 2009 - rozhoduje, že mění stanovy společnosti MERO ČR, a. s. - jmenuje následující členy výboru pro audit: Ing. Libora Antoše, Ing. Jána Dzvoníka, Ing. Jana Zaplatílka. - schvaluje, v souladu s článkem 39, odst. 2 Stanov společnosti vzorové smlouvy o výkonu funkce člena, místopředsedy a předsedy výboru pro audit, včetně pravidla pro odměňování členů výboru pro audit a poskytování dalších nenárokových plnění členům výboru pro audit. - ukládá představenstvu společnosti zajistit neprodleně podání návrhu na zápis změn ve smyslu tohoto rozhodnutí do obchodního rejstříku a vydat nové úplné znění stanov společnosti změněných tímto rozhodnutím.

126

Závěrečné prohlášení statutárního orgánu MERO ČR, a. s.

Prohlašujeme, že jsme do Zprávy o vztazích mezi propojenými osobami vyhotovené dle § 66 a), odst. 9 obchodního zákoníku pro účetní období končící 31. prosince 2009 uvedli veškeré v tomto účetním období uzavřené či uskutečněné a nám k datu podpisu této zprávy známé: -

smlouvy mezi propojenými osobami, plnění a protiplnění poskytnuté propojeným osobám, jiné právní úkony učiněné v zájmu těchto osob, veškerá opatření přijatá nebo uskutečněná v zájmu nebo na popud těchto osob.

Vedení Společnosti se domnívá, že veškeré transakce s propojenými osobami byly uskutečněny za běžných obchodních podmínek. Prohlašujeme, že z výše uvedených vztahů mezi propojenými osobami nevznikla společnosti MERO ČR, a. s., majetková ani jiná újma.

……………………………………

……………………………………

Ing. Jaroslav Pantůček předseda představenstva

Ing. Vít Tůma místopředseda představenstva

127

Výroční zpráva MERO za rok 2009

Recommend Documents